Knight

Knight Этот простой индикатор указывает точки входа и выхода. Хорошо подходит как для новичков, так и для профессионалов. Продукт работает на

Green Way

Советник "Green Way" торгует на основе Среднего Движения Цены. Так как среднее движение есть всегда, то... Прибыль есть всегда.

Настоящий Грааль для трейдеров

Лучший продукт на форексе!, прибыль каждый день от 1% - 50%. Основное преимущество нашей системы, нам не важно, куда пойдет рынок, мы всегда в прибыли

Забыли пароль?Зарегистрироваться
FxMag.ru Блоги Рейтинг брокеров Магазин Новости Каталог Журнал Криптовалюты
 
Блоги
Добавить запись

Не продать ли доллар?

Не продать ли доллар?#калитафинанс #kalitafinance #forex #форекс #cfd #финансы #рубль #доллар #евро #нефть #трейдер #финансовыерынки #аналитика #фондовыйрынок #курсдоллара

Обзоры и аналитика рынка, 11 минут назад

Калита-ФинансКоличество подписчиков3824

Доллар корректируется после снижения в пятницу

EUR/USD Курс евро резко вырос в пятницу на фоне падения доллара США. Максимум сессии был отмечен на 1.1864. Возобновление надежд на стимулирование толкает доллар вниз, хотя сегодня курс корректируется к 1.1830. PMI в сфере услуг во Франции за...

Обзоры и аналитика рынка, 18 минут назад

FXOpenКоличество подписчиков4174

Нефть опустилась до 40,60$/бар

EURUSD рисует восходящий треугольник с уровнем поддержки 1,1790 и уровнем сопротивления 1,1862. Скользящие средние МА(13) и МА(100) показывают разнонаправленное движение. В тоже время MACD и RSI находятся в нейтральном положении. EURUSD торгуем...

Обзоры и аналитика рынка, 29 минут назад

Калита-ФинансКоличество подписчиков3824

Quantstamp заявляет о готовности Ethereum 2.0 к запуску

Компания по аудиту смарт-контрактов Quantstamp сообщила, что Ethereum 2.0 практически готов к запуску. Об этом заявили ее сотрудники после завершения аудита Teku - клиента Ethereum 2.0, разработанного ConsenSys. Генеральный директор Quantstamp...

Рынок криптовалют, 34 минуты назад

Bitcoin InfoКоличество подписчиков1289

EUR/USD: разнонаправленные фундаментальные факторы

Эпидемиологическая ситуация по заболеваемости COVID-19 в Европе продолжает ухудшаться, вынуждая правительства европейских стран с крупнейшей экономикой вводить новые карантинные ограничения. Из-за усиления давления со стороны второй волны пандемии в...

Обзоры и аналитика рынка, менее часа назад

Юрий ПапшевКоличество подписчиков313

Политика AML-KYC увеличивает экономический разрыв между странами

AML (борьба с отмыванием средств) и KYC (верификация клиента) это две распространенные политики по обеспечению безопасности. Они призваны оградить мир от финансовых махинаций и снизить поток средств, направляемых для поддержания терроризма. Ирония...

Рынок криптовалют, 1 час назад

StormGainКоличество подписчиков77

Индекс Ifo Германии упал с 93,2 до 92,7

Индекс Ifo Германии после пяти последовательных повышений упал до значения 92,7, по сравнению с сентябрьским показателем 93,2. В то время как текущий компонент оценки улучшился пятый месяц подряд до 90,3 с 89,2, компонент ожиданий ослабел впервые с...

Обзоры и аналитика рынка, 1 час назад

ДенисКоличество подписчиков1746

Прогноз рынка Forex 26.10.2020 от Ярослава Мудрого

Прогноз рынка Forex 26.10.2020 от Ярослава Мудрого

Прогнозы и торговые сигналы, 3 часа назад

Ярослав МудрыйКоличество подписчиков3626

Акции падают

Фондовые рынки вовсю готовятся к будущим президентским выборам в США. С каждым днём неопределённость растёт, растут риски и видно как инвесторы уходят из более рисковых активов (акций) в менее рисковые (наличные-доллар, облигации и золото). Такая...

Обзоры и аналитика рынка, 4 часа назад

Michael RitcherКоличество подписчиков2449

Инсайд от маркетмейкера №693: опционные уровни CME Group на 26.10.2020

Актуальные данные с биржи CME Group вкратце и по сути Только четкие точки входа на сегодня по основным валютным парам рынка Форекс, фондовым индексам S&P 500 и Dow Jones Industrial Average, золоту, а также нефти марки WTI и натуральному газу....

Обзоры и аналитика рынка, 4 часа назад

assistanttradersКоличество подписчиков3021

Торговые боты на биткоин-биржах: Святой Грааль или пустая затея?

Опубликовано: 2 года назад
Автор: Forklog

Большинство торговых сделок на финансовых рынках осуществляются автоматизированными торговыми системами или, проще говоря, ботами. По данным ZeroHedge, доля таких сделок в общем объеме торговых операций на финансовом рынке составляет более 80%.

Находящийся в правовом вакууме рынок криптовалют не является исключением — здесь также процветают автотрейдинг и запрещенные в традиционных финансах манипуляции. Более того, сами криптобиржи зачастую всячески поощряют высокочастотную торговлю, приносящую на платформы ликвидность и, конечно же, немалый комиссионный доход.

Многие эксперты убеждены, что слабо регулируемый рынок цифровых валют находится во власти торговых ботов, которые влияют на объемы торгов и ценообразование. Проблема манипулирования рынком — объект пристального внимания со стороны регуляторов, включая Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), которая отклоняя заявки на запуск биткоин-ETF препятствует освоению криптовалютного рынка институциональными инвесторами.

Что такое автоматический трейдинг и зачем нужны торговые боты?

Автоматические торговые системы (АТС) или торговые роботы — программы, которые служат для полной или частичной автоматизации трейдинга. Они используют специальные торговые стратегии, при которых боты открывают и закрывают позиции в течение долей секунды.

АТС часто ошибочно отождествляют с термином «алгоритмическая торговля». Дело в том, что последняя не ставит целью получить прибыль. Алгоритмический трейдинг — метод исполнения большой заявки, когда она делится на несколько под-заявок с особыми характеристиками цены и объема. Каждая из них отправляется на рынок для исполнения в определенное время. Алготрейдинг призван уменьшить издержки исполнения крупной заявки, минимизировать влияние последней на рынок и снизить риск неисполнения сделки.

Другое дело — торговые роботы, единственная цель которых — получение прибыли. Эти программы взаимодействуют с биржами посредством API, получая и интерпретируя рыночную информацию, выставляют соответствующие ордера на покупку или продажу.

Действия ботов подчиняются заданным правилам и алгоритмам. Например, бот может принимать во внимание такие параметры рынка как цена, объем, имеющиеся в стакане ордера, время и т. д. Также они могут учитывать данные технических индикаторов, например, экспоненциальных скользящих средних (EMA) или полос Боллинджера, а также различных переменных, заданных самим пользователем. Кроме того, боты могут взаимодействовать друг с другом и различными торговыми площадками (если речь идет об арбитражных стратегиях).

Торговые боты дают возможность трейдеру не посвящать значительную часть своего времени анализу рынка и ценовых движений на различных валютных парах. Боты имеют преимущества над живыми людьми, обусловленные в основном их способностью осуществлять сделки за доли секунд, в режиме 24/7. В отличие от людей, программы лишены эмоций, могут работать с большим числом бирж и валютных пар.

АТС пользуются профессионалы, включая довольно крупные финансовые компании, и «любители» — простые обладатели криптовалют, стремящиеся получать пассивный доход и приумножить свой капитал. Отметим также, что занимающимся высокочастотным трейдингом фирмам и частным лицам обычно не нужен огромный объем капитала, а также не обязательно аккумулировать позиции и удерживать их. Кроме того, потенциальный коэффициент Шарпа для высокочастотной торговли может быть в разы выше, чем для традиционных стратегий типа Buy and Hold.

Прогресс не стоит на месте, алгоритмы становятся сложнее, а различные боты конкурируют не только с людьми, но и между собой.

Типы ботов и основные торговые стратегии

Торговые боты разнятся между собой по степени сложности, принципам устройства и, конечно, по цене. Есть три основные категории таких программ:

простые боты с заранее прописанной логикой; ПО на базе искусственного интеллекта и машинного обучения («умные» боты); советники.

Простые боты действуют на основе готовых сценариев, которыми они руководствуются в той или иной ситуации. Заложенные в них алгоритмы, как правило, можно редактировать, поскольку вряд ли однажды настроенные боты обеспечат стабильный доход в долгосрочной перспективе.

«Умные» боты. Решения такого рода обычно способны к самообучению. В их основе могут лежать нейросети и алгоритмы машинного обучения, которые повышают оперативность и глубину анализа. Такие боты обычно дороже и сложнее в использовании.

Роботы-советники могут относиться как к первой, так и второй категории. Из самого названия понятно, что такие решения дают рекомендации, а не совершают сделки. Такие программы также часто используются в контексте доверительного управления, когда сделками по API управляет удаленный брокер.

В автоматизированном трейдинге возможны различные стратегии, среди которых:

арбитраж — заработок на разнице в ценах цифровых монет на разных биржах (либо между базовым активом и производным от него инструментом); маркет-мейкинг — извлечение выгоды из разницы между ценами покупки и продажи коинов, а также их деривативов.

Когда криптовалютный трейдинг еще только зарождался, а эффективность рынка была даже слабее, чем сейчас, многие трейдеры зарабатывали на арбитраже. Другими словами, они покупали активы на одной бирже и продавали на другой по более высокой цене, получая прибыль в виде дохода от разницы за вычетом комиссий.

Дело в том, что еще несколько лет назад объем рынка был в разы меньше чем сейчас. Торговало не так много людей, было меньше бирж и, соответственно, не столь жесткой была конкуренция между площадками. Все это служило причиной дисбалансов на разных платформах, из которых можно было извлечь выгоду. По мере развития инфраструктуры и увеличения рынка различия в ценах сглаживались, и постепенно такое занятие становилось менее актуальным.

Стратегия маркет-мейкинга подразумевает получение спекулятивной прибыли. В соответствии с колебаниями цен торговый бот размещает лимитные ордера и получает прибыль на разнице цен покупки и продажи. За предоставление ликвидности, повышающее качество и привлекательность торговой площадки, трейдеры могут получать бонусы в виде снижения комиссий.

Эффективны ли торговые боты?

Как уже говорилось выше, возможности для арбитража на криптовалютном рынке уже не столь привлекательны. Что касается, стратегий маркет-мейкинга, то многие боты, например, руководствуются данными EMA и других запаздывающих индикаторов. Значения таких инструментов теханализа основаны на прошлой истории, что является несомненным их недостатком. Таким образом, большинство систем автоматизированной торговли проводят анализ только в ретроспективе.

В целом технический анализ криптовалют многие критикуют, ссылаясь на ключевую роль внешних, внерыночных факторов. Однако часто критики переоценивают его возможности, забывая, что предположения аналитиков носят лишь вероятностный характер. Теханализ — лишь помощник в принятии решений, а не инструмент быстрого обогащения. В условиях не столь ликвидного, волатильного, подверженного манипуляциям и остро реагирующего на «громкие» новости рынка, сложно что-либо прогнозировать наперед.

Не стоит также забывать, что у каждого участника рынка своя склонность к риску. Последняя представляет собой степень готовности трейдера/инвестора работать с высокорисковыми активами. Этот термин часто еще трактуется как степень неопределенности, которую может себе позволить инвестор в отношении возможного отрицательного изменения стоимости его портфеля активов.

Все это означает, что определенные торговые стратегии подходят для одних трейдеров, но совершенно неприемлемы для других. Кроме того, показавший хорошие результаты бот не обязательно проявит высокую эффективность в будущем. Игнорирование этого факта может привести к так называемой систематической ошибке выжившего.

Критика и риски автоматизированной торговли

Многие эксперты уверены, что высокочастотная торговля создает чрезмерно высокую нагрузку на инфраструктуру финансового рынка. Системы автотрейдинга могут выставлять по несколько заявок в секунду для каждого инструмента, при этом лишь малая часть этих ордеров приводят к сделкам. Таким образом, биржевая инфраструктура нагружается, большую часть времени работая вхолостую.

Также автоматизированные торговые системы сопряжены с рисками программных, аппаратных или человеческих ошибок. Например, АТС сыграли значительную роль в кратковременном падении американского фондового рынка в 2010 году, когда высокочастотные поставщики ликвидности резко остановили операции. Тогда алгоритмическая и высокочастотная торговля стали предметом многочисленных разбирательств, инициированных SEC и CFTC.

Еще один пример — так называемый Knightmare на Нью-Йоркской бирже, случившийся 1 августа 2012 года. Тогда обновленный алгоритмический движок компании Knight Capital Group из-за ошибок в настройке за 45 минут выставил заявки на покупку на $3,5 млрд, а заявок на продажу на $3,15 млн. Из-за некорректных действий ПО рынок по некоторым активам сдвинулся более чем на 10%. Чистый убыток Knight Capital составил $460 млн. На следующий день компания объявила о банкротстве.

В 2012 году в Европарламенте обсуждалось введение значительных ограничений или даже полного запрета на высокочастотную торговлю. Несмотря на множество предложений как в ЕС, так и в США, лишь немногие страны ввели законодательные ограничения на высокочастотную торговлю.

Одной из первых стала Италия, которая 2 сентября 2013 года ввела налог, направленный против высокочастотных трейдеров. Так, длящиеся менее полсекунды транзакции были обложены сбором в размере 0,02%.

В то же время, многие исследователи убеждены, что автоматизированная торговля улучшает ликвидность рынков и способствует снижению торговых издержек.

АТС и манипуляции

Недавно Wall Street Journal опубликовало материал о том, что рынок криптовалют находится во власти торговых ботов, которые значительно влияют не ценообразование и объемы торгов. При этом со временем масштабы проблемы растут, приобретая глобальный характер.

В частности, на криптовалютном рынке процветают такие приемы недобросовестной автоматизированной торговли, как спуфинг и фиктивные сделки (wash trades). В первом случае бот нагромождает фейковые ордеры, создавая иллюзию высокого рыночного спроса/предложения, вводя в заблуждение трейдеров. Wash trades подразумевает ситуацию, когда бот осуществляет сделки покупки/продажи с самими собой, создавая на рынке иллюзию бурной активности, а также искусственно завышая объемы торгов и цены активов.

Оба типа операций запрещены на традиционных финансовых рынках. Например, Нью-Йоркская фондовая биржа регулярно следит за корректностью торговых сделок и наказывает нарушителей.

Некоторые ярые противники регулирования рынка криптовалют утверждают, что в манипулировании нет ничего плохого, и даже открыто поддерживают подобного рода действия.

Например, трейдер Кьетил Эйлерстен считает, что нет смысла регуляторам запрещать рыночные манипуляции. Вместо этого лучше предоставить мелким трейдерам продвинутые инструменты для манипулирования рынком. По словам Кьетила, это несколько уравняет возможности различных его участников.

«Если манипулирует каждый, то не манипулирует никто», — отмечает он.

Есть и боты, целью которых является торговая активность крупных компаний. Так, управляющий партнер хедж-фонда Virgil Capital Стефан Кин отметил, что его фирме некоторое время доставлял массу неприятностей некий «бот-террорист», из-за которого Virgil понесла убытки на сделках с Ethereum.

Как известно, рынок криптовалют еще не такой уж большой и ликвидный. Это значит, что даже один такой бот может влиять на целый рынок. Кроме того, боты часто играют ключевую роль в схемах Pump&dump, побуждая толпы неопытных участников рынка закупаться «на хаях».

Манипуляции на криптовалютном рынке все чаще оказываются в поле зрения регуляторов различных стран. Так, в прошлом месяце Генеральная прокуратура штата Нью-Йорк заявила в своем отчете о подверженности биткоин-бирж рыночным манипуляциям. Также ведомство направило данные о нескольких биржах в регулирующие организации в связи с возможным нарушением законов.

***

Автоматические системы не подвержены эмоциональному фактору при трейдинге, они руководствуются лишь вычислениями и четко заданными алгоритмами. АТС способны обнаруживать торговые сигналы на фоне рыночного шума и обрабатывать огромные массивы данных, с обработкой которых не справиться одному человеку. При правильной настройке боты могут приносить пассивный доход.

Однако на рынке криптовалют, как и на любом другом, даже безэмоциональный, холодный расчет всегда сопряжен с рисками, которые можно минимизировать, но нельзя полностью устранить.

Также, возможно, боты вряд ли нужны биткоин-максималистам и ярым сторонникам стратегии Buy & Hold.

Торговые боты — не «Святой Грааль», даже самые эффективные из них нуждаются в периодическом пересмотре параметров. Другими словами, это не кнопка «бабло», которую раз нажал и постоянно получаешь прибыль. Если где-то рекламируется бот, «приносящий 100500% прибыли», это, скорее всего, мошенничество.

Александр Кондратюк

Последние новости рынка криптовалют

 Криптовалютная биржа @BitBay объявила о прекращении поддержки криптовалюты Monero. Решение платформа объяснила необходимостью соответствовать «рыночным стандартам» и противодействием отмыванию денег.
 Фирма денежных переводов @TransferGo планирует перейти на платежное решение @Ripple «ликвидность по требованию» (ODL), в которой XRP выступает промежуточной валютой.
 В очередном выпуске "Поясни за крипту" на YouTube-канале ForkLog эксперты обсудили рынок децентрализованных финансовых сервисов (DeFi).
 Рынок биткоина стремительно теряет ликвидность при одновременном росте волатильности, поэтому способен быстро развернуться в любую сторону. Такое мнение высказал стратег по цифровым активам компании VanEck @gaborgurbacs.
 Система интернет-бронирования отелей @bookingcom заключила стратегическое партнерство с блокчейн-платформой @travalacom предоставив последней базу своих объектов размещения.
 Несколько фактов, указывающих на то, что Хэл Финни — это Сатоши Накамото
 Компании постепенно прекращают поддержку конфиденциальной криптовалюты Monero
 В течение 2019 года власти КНР прекратили деятельность 173 платформ, торгующих криптовалютами и токенами, однако это не сказалось отрицательно на гражданах страны, свидетельствует отчет Народного банка.
 Цена ведущей криптовалюты выросла за сутки на 10%, поднявшись выше $7000.
 1000 «погибших» монет, или Что будет влиять на успешность новых альткоинов в будущем?

Лидеры роста

Среди TOP100 криптовалют. Данные за 24 часа.
AlgorandAlgorand ↑ 30.06%
MINDOLMINDOL ↑ 18.45%
SOLVESOLVE ↑ 17.51%
ElectroneumElectroneum ↑ 13.15%
KomodoKomodo ↑ 11.20%
Enjin CoinEnjin Coin ↑ 11.05%
Pundi XPundi X ↑ 10.69%
BytomBytom ↑ 10.35%
SteemSteem ↑ 9.52%
HyperCashHyperCash ↑ 7.89%

Лидеры падения

Среди TOP100 криптовалют. Данные за 24 часа.
HshareHshare ↓ 29.97%
WAXWAX ↓ 7.02%
SilverwaySilverway ↓ 6.96%
Matic NetworkMatic Network ↓ 4.84%
Digitex FuturesDigitex Futures ↓ 4.82%
BytecoinBytecoin ↓ 3.39%
ChilizChiliz ↓ 3.24%
EDUCareEDUCare ↓ 2.24%
Crypto.com CoinCrypto.com Coin ↓ 2.02%
ABBC CoinABBC Coin ↓ 1.9%
 
Новости компаний
Добавить новость

10 USD или 20 USD от World FOREX бонус без депозита

Компания World Forex проводит акциию "Приветственный бонус 10 или 20 USD" уже не один год, данная акция может стать отличным способом начать работу на рынке Forex. Воспользоваться приветственным бонусом могут только новые клиенты компании. Условия...

Опубликовано: 18 часов назад

dmbeardКоличество подписчиков252

Конкурс МАРЖИНАЛЬНЫЙ БАТЛ от BITEXBOOK на демо счетах

Конкурс проводится BITEXBOOK на маржинальных счетах компании. 1.1. Участие в конкурсе бесплатное и доступно каждому клиенту компании. 2. Правила регистрации в конкурсе:2.1. Регистрация в конкурсе проводится с 22.10.2020 по 22.11.2020...

Опубликовано: 1 день назад

dmbeardКоличество подписчиков252

Обзор Казино Deluxe - как играть, где скачать клиент

Всем привет. Сегодня специалисты Казино Casino.ru подготовили для вас обзор онлайн-казино Deluxe. Сайт появился в 2018 году и действует на основании лицензии Кюрасао. Клиентам предлагается более 2500 азартных развлечений, среди которых около 200 игр...

Опубликовано: 4 дня назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Индустрия в лицах: Eurobond Plus – новый хедж фонд

Сейчас поведаем о таком, прямо скажем новом игроке на финансовом рынке СНГ, как хедж-фонд Eurobond Plus. Изучили материалы в интернете, пообщались с экспертами и в итоге вот, что узнали. Первым делом следует отметить, что наворожённая организация...

Опубликовано: 5 дней назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Сколько стоит изготовление рекламно-упаковочных изделий

Для фасовки товаров, их продвижения в магазинах, при проведении промо-акций и других рекламных мероприятий используются ПОСм и упаковки. Они изготавливаются из картона, бумаги, ПВХ/ПВД-пленки и других материалов. Заказать производство таких изделий...

Опубликовано: 1 неделю назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Обзор условий и предложений Forex4you

Как известный брокер на площадке обмена Forex, Forex4you постоянно увеличивает уровень своего акционерного капитала и резервов, что приводит к увеличению совокупного процентиля к увеличению активов клиентов из года в год. Его проверенная рыночная...

Опубликовано: 1 неделю назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Как привлечь клиентов в интернет-магазин парфюмерии: 5 способов

Вы открыли интернет-магазин парфюмерии. У вас большой ассортимент, хорошие цены, удобная доставка, но отдача от бизнеса всё равно нулевая. А всё потому, что о магазине не знают, не видят сайт в интернете. Чтобы исправить положение, необходимо...

Опубликовано: 2 недели назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Как заработать на партнёрском маркетинге по шагам

Вы решили сделать партнерские программы источником заработка? Тогда мы вкратце расскажем, с чего нужно начинать. Шаг 1. Выбор ниши Речь в данном случае идет не о конкретных товарах, которые постоянно появляются и исчезают, а о направлении. Выбор...

Опубликовано: 4 недели назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Безотказный прием платежей и вовремя возвращаем роллинг

Эквайринг самая деликатная часть любой сделки, поскольку подразумевает высокую степень доверия. И многие конторы этим доверием откровенно манкируют. Недобросовестные посредники в делах конвертации всячески затягивают процесс передачи средств,...

Опубликовано: 4 недели назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

Нужен удачный подарок для деловых партнеров или клиентов? Выбирайте именно ром!

Как каждому кораблю - большое плавание, так и каждому деловому партнеру - свой подарок, выбранный из каталога элитной алкогольной продукции. Такой вариант оценит каждый, ведь столь популярный напиток премиум-сегмента - это способ расслабиться после...

Опубликовано: 1 месяц назад

МЕДИА ХИМИЯКоличество подписчиков1269

 Forex Magazine © 2004-2020