GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 17 сентября. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомПервый тест цены 1.3646 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку фунта. В результате пара выросла, остановившись в одном шаге от целевого значения 1.3671.Статистика по состоянию рынка труда Великобритании сохранила спрос на британский фунт в первой половине дня, после чего слабость американского доллара вернулась. Несмотря на отсутствие выраженного позитива в опубликованных данных, сам факт сохранения устойчивости британского рынка труда, вопреки ожиданиям некоторых аналитиков, оказал поддержку национальной валюте. Инвесторы, опасавшиеся резкого ухудшения ситуации, получили сигнал о том, что экономика Великобритании, возможно, более устойчива к внешним шокам, чем предполагалось.Сегодняшний на динамику фунта повлияют данные по индексу потребительских цен и его базовому значению в Великобритании. Экономисты предсказывают увеличение обоих индикаторов, что потенциально может оказать значительное воздействие на монетарную политику, проводимую Банком Англии, и на стоимость британского фунта. Если ИПЦ продемонстрирует рост выше прогнозируемого, это, вероятно, усилит доводы в пользу ограничительной политики со стороны Банка Англии. Подобный шаг может способствовать укреплению курса фунта стерлингов. В противоположной ситуации, когда инфляционные показатели окажутся ниже ожидаемых, давление на центральный банк может уменьшиться, что приведет к ослаблению позиций фунта. Базовый индекс цен, корректирующий данные на волатильность цен на продовольствие и энергоресурсы, позволяет более точно оценить глубинные инфляционные процессы. Более быстрый рост базового индекса в сравнении с общим ИПЦ может сигнализировать о наличии серьезных проблем с инфляцией в экономике Великобритании.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3650 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3671 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3671 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на сильный рост фунта можно в продолжение восходящей тенденции. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3631 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3650 и 1.3671.Сценарии на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3631 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.3612, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы фунта сегодня себя в первой половине дня вряд ли активно проявят. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3650 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.3631 и 1.3612.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 17 сентября. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 146.88 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на продажу доллара и вылилось в падение пары более чем на 40 пунктов.Ожидания того, что Федеральная резервная система будет действовать более мягко, стали основным моментом, оказавшим давление на доллар и поддержку японской иене. Скорее всего, сегодня в первой половине дня доллар также будет испытывать проблемы с ростом. Такое положение дел обусловлено несколькими факторами. Во-первых, экономические данные из США в последнее время носят явно негативный характер, что дает четкое представление о состоянии американской экономики. Во-вторых, хоть рынок уже заложил в цены ожидания снижения процентных ставок со стороны ФРС, это все еще делает доллар менее привлекательным для инвесторов. В-третьих, японская иена, напротив, получает поддержку от ожиданий изменения монетарной политики Банка Японии. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 146.62 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 147.05 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 147.05 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). К покупкам пары лучше всего возвращаться на коррекциях и серьезных просадках USD/JPY. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 146.39 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 146.62 и 147.05.Сценарии на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую лишь после обновления уровня 146.39 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 146.01, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавать лучше, как можно выше. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 146.62 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 146.39 и 146.01.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 17 сентября

Биткоин стучится в $117 000, а вот эфир чувствует себя не слишком уверенно, торгуясь на тех же уровнях, с которых и начинал неделю.А пока все ждут от Федеральной резервной системы США снижения процентных ставок и очередного рывка в район исторического максимума, в компании Santiment отмечают, что перед заседанием FOMC, жадность и бычьи настроения в BTC выросли до максимума за 10 недель. А это исторически «bearish».Данный факт не может не вызывать определенную настороженность среди инвесторов и аналитиков. Чрезмерный оптимизм и вера в безостановочный рост, как правило, предшествуют коррекции или, что еще хуже, более глубокому падению. История финансовых рынков полна примеров, когда эйфория сменялась разочарованием. Растущая жадность, подогреваемая снижением процентных ставок, потенциально может привести к перегреву рынка. Инвесторы, движимые страхом упустить выгоду (FOMO), начинают вкладывать средства в активы, не обращая внимания на фундаментальные факторы и оценки. В конечном итоге, этот пузырь может лопнуть, оставив многих участников рынка с убытками.С другой стороны, важно помнить, что рыночные настроения – это лишь один из факторов, влияющих на движение цен. Фундаментальные показатели и действия центральных банков играют важную роль. Поэтому слишком поспешные выводы, основанные исключительно на анализе настроений, могут быть ошибочными.Что касается внутридневной стратегии на криптовалютном рынке, то действовать дальше буду, также опираясь на любые крупные просадки биткоина и эфира в расчете на продолжение развития бычьего рынка в среднесрочной перспективе, который никуда не делся. Что касается краткосрочной торговли, то стратегия и условия описаны ниже. Bitcoin Сценарий на покупку Сценарий №1: покупать биткоин сегодня буду при достижении точки входа в районе $117 300 с целью роста к уровню $118 100. В районе $118 100 буду выходить из покупок и продавать сразу на отскок. Перед покупкой на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится ниже текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне выше нуля. Сценарий №2: покупать биткоин можно от нижней границы $116 800 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $117 300 и $118 100.Сценарий на продажу Сценарий №1: продавать биткоин сегодня буду при достижении точки входа в районе $116 800 с целью падения к уровню $115 800. В районе $115 800 буду выходить из продаж и покупать сразу на отскок. Перед продажей на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится выше текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне ниже нуля. Сценарий №2: продавать биткоин можно от верхней границы $117 300 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $116 800 и $115 800.Ethereum Сценарий на покупкуСценарий №1: покупать эфир сегодня буду при достижении точки входа в районе $4535 с целью роста к уровню $4599. В районе $4599 буду выходить из покупок и продавать сразу на отскок. Перед покупкой на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится ниже текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне выше нуля. Сценарий №2: покупать эфир можно от нижней границы $4499 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $4535 и $4599.Сценарий на продажуСценарий №1: продавать эфир сегодня буду при достижении точки входа в районе $4499 с целью падения к уровню $4417. В районе $4417 буду выходить из продаж и покупать сразу на отскок. Перед продажей на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится выше текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне ниже нуля. Сценарий №2: продавать эфир можно от верхней границы $4535 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $4499 и $4417.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 17 сентября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Евро обновляет

Вчера было образовано несколько точек входа в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1785 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Прорыв и обратный тест сверху вниз 1.1785 привели к точке входа на покупку евро, что вылилось в рост пары более чем на 30 пунктов. Во второй половине дня ложный пробой в районе 1.1828 привел к точке входа на продажу евро, но движения вниз так и не состоялось.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Хорошие данные от немецкого института ZEW помогли евро с ростом, а ожидания более активного снижения процентных ставок со стороны ФРС ослабили позиции доллара уже во второй половине дня. Сегодня в первой половине дня акцент сместится на отчеты по индексу потребительских цен еврозоны, и основному индексу потребительских цен. Также выступит президент ЕЦБ Кристин Лагард. Однако вряд ли мы увидим сильные расхождения с прогнозами экономистов, так что росту евро в краткосрочной перспективе точно ничего не угрожает. В случае слабых отчетов и провала евро в дело вступит ближайшая поддержка 1.1837. Лишь формирование там ложного пробоя станет отправной точкой входа в рынок с целью роста к сопротивлению 1.1876, образованного по итогам вчерашнего дня. Прорыв и обратный тест этого диапазона станут подтверждением правильных действий на покупку евро уже в расчете на более крупный рывок пары к 1.1903, однако вряд ли перед решение ФРС можно ожидать сильной волатильности. Самой дальней целью выступит область 1.1937, где буду фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности в районе 1.1837, давление на пару возрастет. Продавцы наверняка сумеют дотянуться до следующего интересного уровня 1.1793. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на покупку евро. Открывать длинные позиции сразу на отскок будут от 1.1754 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы остаются в стороне, практически не предпринимая никаких активных действий. Скорей всего такая ситуация сохранится до решения ФРС. Все нисходящие коррекции будут не более, чем фиксацией прибыли. Если вы собираетесь продавать евро, то лучше всего дождаться формирования ложного пробоя в районе 1.1876. Это будут первым шагом на открытие коротких позиций с целью снижения евро к поддержке 1.1837. Прорыв и закрепление ниже этого диапазона, а также обратный тест снизу вверх, станут еще одним подходящим вариантом на открытие коротких позиций с движением в район 1.1793, где чуть выше проходят средние скользящие, играющие на стороне быков. Самой дальней целью выступит область 1.1754, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD в первой половине дня после сильных данных, а также отсутствия активных действий медведей в районе 1.1876, короткие позиции лучше всего отложить до более крупного уровня 1.1903. Продавать там будут только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.1937 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую для ознакомления:В COT-отчете (Commitment of Traders) за 9 сентября наблюдался рост длинных позиций и сокращение коротких. Дальше все зависит от дальнейшего решения Федеральной резервной системы по процентным ставкам. Если будет объявлено о том, что ставки нужно снижать активнее, чем изначально ожидалось, доллар еще больше ослабнет против европейской валюты. В ином случае бычий рынок в паре EUR/USD может замедлиться. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 2 389 до уровня 258 049, в то время как короткие некоммерческие позиции снизились на 3 696 до уровня 132 372. В результате спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 11 676.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1825.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 17 сентября. Commitment of Traders COT отчеты (разбор вчерашних сделок). Фунт продолжает

Вчера было образовано несколько точек входа в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3614 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Формирование ложного пробоя в районе 1.3614 привело к точке входа на покупку фунта, что вылилось в движение пары вверх на 30 пунктов. Во второй половине дня покупки на ложном пробое от 1.3643 позволили еще раз войти в длинные позиции, после чего фунт вырос на 20 пунктов.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Умеренная статистики по состояния рынка труда Великобритании сохранила спрос на британский фунт в первой половине дня, после чего слабость американского доллара позволила паре GBP/USD обновить очередной месячный максимум. Сегодня ожидаются данные по индексу потребительских цен Великобритании и базовым ценам. По прогнозам экономистов цены должны вырасти. Если так, то фунт продолжит рост, так как это еще больше отодвинет на более поздний срок планы Банка Англии по снижению процентных ставок. В случае движения фунта вниз после данных, лишь формирование ложного пробоя в районе 1.3625 даст точку входа в длинные позиции с целью возвращения к сопротивлению 1.3667, образованному по итогам вчерашнего дня. Прорыв и обратный тест сверху-вниз этого диапазона увеличат шансы на новую волну укрепления GBP/USD, что приведет к сносу стоп-приказов продавцов и подходящей точке входа в длинные позиции с возможностью выхода к 1.3707. Самой дальней целью будет область 1.3746, где собираюсь фиксировать прибыль. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны покупателей на 1.3625, пара может снизиться более существенно перед важным решением ФРС, что может привести к движению в район 1.3590. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от минимума 1.3555 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы пока не сильно активничают, явно опасаясь более мягкой политики ФРС. По этой причине к продажам нужно относиться внимательно. Лишь формирование ложного пробоя в районе 1.3667 в первой половине дня станет подходящим условием для открытия коротких позиций с целью небольшого снижения к поддержке 1.3625, где проходят средние скользящие, играющие на стороне быков. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут удар по позициям покупателей, приведя к сносу стоп-приказов и открыв путь к 1.3590. Самой дальней целью выступит область 1.3555, где буду фиксировать прибыль. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.3667, покупатели попытаются добиться нового крупного движения пары вверх. В таком случае продажи лучше отложить до теста сопротивления 1.3707. Открывать там короткие позиции собираюсь лишь на ложном пробое. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать GBP/USD сразу на отскок от 1.3746, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую для ознакомления:В COT-отчете (Commitment of Traders) за 9 сентября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. Будущая динамика валютного курса GBP/USD напрямую связана с решениями Федеральной резервной системы относительно процентных ставок. В случае принятия ФРС решения о более агрессивном снижении ставок нежели прогнозировалось ранее, можно ожидать дальнейшего ослабления доллара по отношению к фунту. В противном случае, восходящий тренд пары GBP/USD может потерять свою силу. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 1 213 до уровня 74 849, тогда как короткие некоммерческие упали на 748 до уровня 108 454. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями подскочил на 28 618.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3625.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Внутридневные стратегии для начинающих трейдеров на 17 сентября

Американский доллар продолжил активно терять позиции, что вполне объяснимо. На рынке все больше и больше разговоров о том, что ФРС будет вынуждена действовать более мягко – особенно после последней фундаментальной статистики по США, что не придает покупателям доллара уверенности в своих действиях.Вчерашний хорошие данные от немецкого института ZEW, указавшие на улучшение экономических настроений в еврозоне, привели к росту евро. Инвесторы восприняли это как сигнал о возможной стабилизации экономики региона, что подогрело интерес к европейской валюте. Однако, ключевым фактором, повлиявшим на динамику валютного рынка во второй половине дня, стало изменение ожиданий относительно будущей политики Федеральной резервной системы США. Это ослабило привлекательность доллара, поскольку более низкие процентные ставки делают американскую валюту менее привлекательной для инвесторов, стремящихся к высокой доходности. Ослабление доллара, в свою очередь, способствовало дальнейшему укреплению евро, фунта и других рисковых активов.Сегодняшний день обещает быть насыщенным событиями, способными существенно повлиять на динамику валютного рынка. В центре внимания окажутся отчеты по индексу потребительских цен еврозоны и Великобритании, которые предоставят важную информацию о состоянии инфляции. Эти данные станут ключевым фактором для оценки перспектив монетарной политики Европейского центрального банка и Банка Англии.Инвесторы и аналитики особенно внимательно будут следить за тем, насколько фактические показатели ИПЦ соответствуют ожиданиям. Превышение прогнозируемых значений может усилить давление на ЕЦБ с целью полного отказа от дальнейшего снижения ставок, что, вероятно, приведет к укреплению евро. В то же время, более низкие, чем ожидалось, данные могут спровоцировать обратную реакцию, ослабив евро.Рост ИПЦ в Великобритании, превышающий ожидания, вероятно, усилит давление на Банк Англии с целью более осторожной политики в будущем. Это, в свою очередь, может привести к укреплению фунта стерлингов, поскольку более высокая доходность активов, номинированных в фунтах, повышает их привлекательность для инвесторов. С другой стороны, более слабые, чем ожидалось, данные по инфляции могут ослабить давление на центральный банк и привести к снижению курса фунта.Таким образом, сегодняшние данные по инфляции станут ключевым фактором для определения дальнейшей траектории евро и британской валюты. Трейдерам и инвесторам рекомендуется внимательно следить за публикацией этих показателей и оперативно реагировать на любые отклонения от прогнозов.Если данные совпадут с ожиданиями экономистов, то лучше действовать, опираясь на стратегию Mean Reversion. Если данные окажутся намного выше или ниже ожиданий экономистов, лучше всего использовать стратегию Momentum.Стратегия Momentum (на пробой):Для пары EURUSD Покупки на прорыв уровня 1.1870 могут привести к росту евро в район 1.1900 и 1.1937Продажи на прорыв уровня 1.1840 могут привести к падению евро в район 1.1793 и 1.1754Для пары GBPUSDПокупки на прорыв уровня 1.3665 могут привести к росту фунта в район 1.3705 и 1.3746;Продажи на прорыв уровня 1.3625 могут привести к падению фунта в район 1.3590 и 1.3555;Для пары USDJPYПокупки на прорыв уровня 146.70 могут привести к росту доллара в район 147.12 и 147.40;Продажи на прорыв уровня 146.30 могут привести к распродажам доллара в район 145.92 и 145.63;Стратегия Mean Reversion (на возврат): Для пары EURUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1872 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1840 на возврате на этот уровень;Для пары GBPUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3660 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3630 на возврате на этот уровень;Для пары AUDUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6690 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6669 на возврате на этот уровень;Для пары USDCADПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3757 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3738 на возврате на этот уровень;Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Прогноз по S&P500 на 17 сентября 2025 года

S&P500Месяц назад, 19-го августа, мы предполагали разворот фондового рынка США на основании завершения пяти секвенций по Т. Демарку. Но тогда разворота не получилось, получилась лишь 5-тидневная коррекция. Теперь же мы встретились с шестью секвенциями. Они обозначены цифрами «9» на дневном графике. А так как сегодня ФРС принимает непростое решение по монетарной политике, вероятность глубокого падения фондового индекса S&P500 становится ещё выше. Визуально рынок может упасть в диапазон 5916-5973, который он отрабатывал с середины мая по середину июня прежде продолжения роста. Ориентиром также служит простая скользящая средняя с периодом 233, которая на текущий момент чуть выше указанного диапазона. МА377 находится ниже диапазона, достигнет его нижней границы примерно через 40 рабочих дней. Поэтому, если будет МА377 преодолена раньше этого срока, падение фондового рынка может приобрести долгосрочный горизонт.На втором дневном графике заметно, что с июня, когда S&P500 возобновил рост из диапазона 5916-5973, сигнальная линия осциллятора Марлин двигалась в боковике, накручиваясь на нулевую линию. И сейчас сигнальная линия разворачивается вниз от верхней границы канала. Это признак слабости всего трёхмесячного роста. Наш целевой диапазон совпадает с коррекцией 38,2% от роста с апреля. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Сегодня решающий день: что готовит ФРС и как доллар отреагирует на это

Внимание финансовых рынков сегодня приковано к Вашингтону – ФРС завершает заседание, которое обещает стать одним из ключевых в этом году. Интрига не столько в самом снижении ставки – оно практически предрешено, – сколько в том, каким будет тон Джерома Пауэлла. От того, укажет ли он на мягкий, постепенный курс или допустит возможность более резкого смягчения, зависит многое: от курса доллара до ожиданий по ставкам на ближайшие месяцы. Разбираемся, чего ждать от Федрезерва и как это может изменить расклад на глобальной арене.Решение близко: рынок готов к снижению, но ждет сигналыСентябрьское заседание ФРС, без преувеличения, является одним из самых ожидаемых событий для рынков в этом году. В центре внимания не только само решение по ставке, но и весь информационный пакет, который его сопровождает. По мнению большинства экспертов и участников рынка, ставка будет снижена на 25 базисных пунктов – это уже практически полностью заложено в котировки. Но на этом интрига не заканчивается.Настоящая кульминация наступит спустя полчаса после публикации решения, когда начнется пресс-конференция Джерома Пауэлла. Именно его тон, риторика и формулировки дадут инвесторам ответ на главный вопрос: ограничится ли ФРС единичным шагом или текущая мера станет началом более широкого цикла смягчения? От этого будет зависеть все – от движения доллара до динамики доходностей и поведения риск-активов.Но и это еще не все. Одновременно с решением по ставке будет опубликован обновленный макроэкономический прогноз (Summary of Economic Projections), включая так называемый dot plot – индивидуальные ожидания членов комитета по процентной ставке на следующие кварталы и годы. Эти "точки" покажут, насколько единодушно комитет поддерживает курс на смягчение, есть ли внутри ФРС движение в сторону более агрессивного снижения, и где сам комитет видит "нейтральную" ставку в условиях замедляющейся экономики. Рынки, по данным свопов и фьючерсов, ожидают смягчения в объеме около 70 базисных пунктов до конца года, то есть еще как минимум одного, а возможно и двух понижений после сегодняшнего. В этой ситуации тон Пауэлла может либо подтвердить консенсус, либо поставить его под сомнение. А любое расхождение с рыночными ожиданиями чревато резкими движениями на валютном и долговом рынке.Как подчеркивают экономисты ING, ключевую роль будет играть не столько размер снижения, сколько сопроводительная риторика. Если ставка будет понижена на 25 б.п., рынки воспримут это как осторожное начало цикла, и Пауэллу, вероятно, придется говорить в голубином ключе, намекая на дальнейшие шаги. Напротив, если снижение окажется более агрессивным – на 50 б.п. – то сам этот шаг уже будет достаточно мощным сигналом. В этом случае глава ФРС сможет позволить себе более сдержанный, ястребиный тон, чтобы избежать перегрева ожиданий.Иными словами, не цифры важны, а подача. Если Пауэлл намекнет на паузу или осторожность – рынки могут пересмотреть сценарий дальнейших снижений уже в ближайшие часы.Таким образом, сегодняшняя развязка – это не просто ставка. Это сразу несколько ключевых элементов: решение, dot plot, макрооценки, и, наконец, жесты и формулировки Пауэлла. И именно сочетание этих сигналов определит, как поведут себя активы – от доллара и трежерис до акций и золота. Давление усиливается: Трамп, кадровая чехарда и драма в зале заседанийПолитический фон нынешнего заседания не менее напряжен, чем экономический. На этом фоне само обсуждение ставок – лишь верхушка айсберга. Президент Трамп на этой неделе вновь усилил давление, открыто призывая к "большому сокращению" и выступая с резкой критикой в адрес Пауэлла. Но гораздо больший резонанс вызвали события вокруг состава Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC).Во-первых, Стивен Миран, экономический советник Трампа, официально приведен к присяге во вторник утром – буквально к началу заседания. Он занял вакантное место в ФРС, взяв при этом неоплачиваемый отпуск с поста в Белом доме. Такой маневр вызвал бурные споры о его независимости и потенциальной лояльности к президенту.Во-вторых, Лиза Кук, член Совета управляющих ФРС и назначенец администрации Байдена, сохранила свою позицию благодаря решению апелляционного суда. Ранее Трамп предпринял попытку ее отставки под предлогом старых обвинений в финансовых нарушениях. Суд встал на сторону Кук, что позволило ей участвовать в текущем заседании. Тем не менее Белый дом уже готовит обращение в Верховный суд с целью добиться ее смещения.Хотя эксперты, такие как Кэти Бостьянчич, считают, что эти события не окажут прямого влияния на курс ставок в ближайшие месяцы, в долгосрочной перспективе возможные перестановки в составе ФРС способны изменить баланс сил. Особенно если учитывать, что срок полномочий Пауэлла истекает в мае, и Трамп сможет назначить нового председателя, если останется у власти.На фоне этих событий возникает закономерный вопрос – сохраняет ли ФРС независимость, когда ее ключевых членов судят, увольняют или назначают под политическим давлением. И, судя по всему, именно этот вопрос не обойдет пресс-конференцию Пауэлла сегодня вечером.Рынок труда: аргумент для голубей и потенциальный поворотЗа кулисами процентной ставки – реальные экономические риски, и рынок труда здесь выступает центральным фактором. Последние отчеты показали заметное замедление темпов найма в США, что усилило опасения по поводу наступающего экономического спада. Это делает ставку на мягкую риторику Пауэлла особенно весомой.В июле два члена ФРС, Кристофер Уоллер и Мишель Боуман, выступили против решения не изменять ставку, сославшись на угрозы для рынка труда. И оба – назначенцы Трампа. Новые данные, опубликованные после июльского заседания, подтвердили их опасения: замедление темпов роста занятости становится все более очевидным.Адитья Бхаве, старший экономист Bank of America, подчеркивает: "Каждое последующее снижение будет сложнее предыдущего, если только на рынке труда не появятся признаки дальнейшего ухудшения".При этом инфляция остается выше целевого уровня, но, как отмечают экономисты, эффект от тарифов на конечные цены оказался менее выраженным, чем опасались ранее. То есть ФРС может позволить себе смягчение без риска резкого разгона цен.На этом фоне вероятность разногласий внутри FOMC возрастает. Если три члена выступят против снижения, это будет впервые с 2019 года, когда наблюдалось столь серьезное расхождение позиций. А это не только сигнал о шаткости консенсуса, но и повод для рынка заложить более высокую волатильность в ожидания по ставке. Трейдеры готовятся к мягкому курсу: свопы, фьючерсы и ставка на продолжениеПока официальные лица обсуждают параметры денежно-кредитной политики, рынки уже вовсю выстраивают защиту на случай более мягкой траектории. Трейдеры активно наращивают позиции в расчете на то, что текущее снижение ставки будет не единственным – и к декабрю ФРС проведет как минимум еще одно, а возможно и два смягчения.По свопам на процентные ставки в совокупности ожидается около 70 базисных пунктов снижения до конца года, что может означать три понижения по 25 б.п. или два – по 25 и 50 б.п. Последний сценарий остается менее вероятным, но не исключен: его закладывают в расчеты те, кто видит риски ухудшения макроэкономических условий – прежде всего на рынке труда.Дополнительную динамику формируют фьючерсы на федеральные фонды, где в начале недели был зафиксирован крупнейший объем торгов с 1988 года – более 84 000 контрактов.Такая активность говорит о стремлении участников захеджировать риск неожиданно мягкого сигнала от Пауэлла. Иными словами, рынок заранее подстраховывается на случай, если глава ФРС допустит возможность более активного снижения ставки в октябре и декабре.По мнению Standard Chartered, мягкая риторика Пауэлла вполне возможна. Экономисты банка полагают, что "догоняющее" снижение на 50 б.п. в сентябре могло бы компенсировать прежнюю осторожность ФРС. Однако они подчеркивают: несмотря на слабые данные по занятости, Федрезерв вряд ли решится на резкие шаги, особенно если среди чиновников нет консенсуса по поводу дальнейшей траектории.Дополнительные сигналы поступают и со стороны данных CFTC. По состоянию на 9 сентября управляющие активами увеличили чистые длинные позиции по долгосрочным и сверхдлинным облигациям, делая ставку на снижение доходностей. В то же время хедж-фонды нарастили короткие позиции по 2–10-летним фьючерсам – вероятно, рассчитывая на краткосрочные колебания или возможность ястребиного поворота.Таким образом, расклад на рынках четко отражает текущее напряжение: с одной стороны, большинство участников готовятся к продолжению смягчения. С другой – закладывают вероятность того, что Пауэлл может удивить осторожностью. И в этом смысле любое отклонение от ожиданий по риторике – не менее важно, чем само решение по ставке.Уязвимый доллар: рынки делают ставку на мягкий сигналАмериканская валюта входит в день заседания ФРС в явном защитном режиме. Индекс доллара, отслеживающий его динамику по отношению к корзине из шести основных валют, опустился до 96,686 – это один из самых низких уровней с начала июля. Против иены доллар находится на месячном минимуме, а евро закрепился у 4-летнего пика в районе $1,1858, лишь немного отступив от вторничного максимума $1,18785. Подобная слабость валюты США накануне одного из важнейших решений года – уже сама по себе важный сигнал.Рынок не столько распродает доллар в ожидании снижения ставки, сколько готовится к мягкой вербальной политике ФРС. На деле это означает, что даже стандартное снижение ставки может не спасти гринбек от давления, если за ним последует сигнал о дальнейших смягчениях. Показательно, что на этом фоне даже фунт, несмотря на собственные проблемы в британской экономике, остается устойчивым: он торгуется вблизи 2,5-месячных максимумов на уровне $1,3649. Это подчеркивает: давление на доллар в текущем контексте исходит не столько от силы других валют, сколько от глобальных ожиданий более мягкой американской политики.Инвесторы также внимательно следят за динамикой доходностей гособлигаций США, как одного из главных драйверов валютного курса. Их снижение вслед за ставкой усиливает аргументы против доллара, особенно если реальные доходности уйдут в отрицательную зону. В итоге валютный рынок входит в момент Х с сильной предвзятостью: доллар в уязвимом положении, и если Пауэлл не предложит рынкам сюрпризов – ослабление может продолжиться. Но если он зажмет голубей и пообещает осторожность – эффект может быть зеркальным. Все решат интонации. Что делать трейдерам: торговать на риторике, а не на ставкеСтавка почти наверняка будет снижена – и вряд ли это кого-то удивит. Настоящая торговая возможность кроется в нюансах: в том, как Пауэлл озвучит перспективы, что покажет dot plot, и насколько новые макропрогнозы ФРС будут расходиться с ожиданиями рынка. Это и есть ключевые триггеры для позиций по доллару, облигациям и фондовым индексам.– Если Пауэлл будет голубем:Если глава ФРС подтвердит готовность к дальнейшему смягчению или хотя бы не станет исключать его при сохранении слабых данных по занятости, доллар, скорее всего, продолжит слабеть, особенно против евро и иены. В таком случае разумно рассматривать продажи доллара на отскоках и покупку золота и казначейских облигаций, которые выигрывают от снижения ставок и ожиданий мягкой политики.Также интересны позиции по фондовым индексам, в первую очередь – NASDAQ, чувствительный к ставкам. Смягчение создает поддержку для технологического сектора.– Если Пауэлл удивит ястребиным тоном: Если же ставка будет снижена, но сопроводительная риторика окажется осторожной – например, Пауэлл заговорит о паузе или подчеркнет, что все зависит от данных, – доллар может резко отскочить, особенно против валют с мягкой политикой. В таком случае разумно искать возможности для коротких позиций по евро и иене, а также сокращать экспозицию в долгосрочных облигациях – их доходность может пойти вверх.– Основная стратегия:Торгуйте не по ставке, а по разнице между ожиданиями рынка и тоном Пауэлла. В краткосрочной перспективе важны не цифры, а риторика, прогнозы и "точки". А если реакция окажется запутанной – не исключено, что рынок будет корректировать позиционирование в течение нескольких дней, что создает пространство для поэтапного входа в тренды.И, наконец, не забывайте о волатильности: как показали недавние фьючерсные позиции, рынок готов к сильным движениям. Это означает, что стопы должны быть адаптивными, а объем позиций – тщательно выверенным.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 17 сентября? Разбор фундаментальных событий для новичков.

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических публикаций на среду запланировано вновь достаточно много, но сразу же стоит напомнить начинающим трейдерам о том, что вчера макроэкономических данных тоже было достаточно много, но никакого влияния они не оказали ни на доллар, ни на евро, ни на фунт. Таким образом, похожая картина может наблюдаться и сегодня. Чего, к примеру, ожидать от второй оценки по инфляции в ЕС, если этот показатель уже практически никакого влияния на ЕЦБ не оказывает? Данные по сектору строительства и рынку недвижимости в США вряд ли важнее промышленного производства и розничных продаж, которые вчера рынок проигнорировал. Таким образом, интерес вызывает только отчет по инфляции в Великобритании. Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий среды можно отметить выступление председателя ЕЦБ Кристин Лагард, но мы не будем этого делать. Госпожа Лагард на этой неделе выступает трижды, и первое ее выступление вообще не касалось монетарной политики. Заседание ЕЦБ состоялось на прошлой неделе, поэтому вся необходимая рынку информация была предоставлена регулятором. Ключевым событием дня, недели и месяца выступает заседание ФРС. Несмотря на то, что все уже понимают, какое решение будет принято, сюрпризов может быть превеликое множество. Например, Пауэлл займет более «голубиную» позицию или количество «голубей» в составе FOMC увеличиться. В общем, сюрпризы возможны, но эти сюрпризы грозят только одним – новым падением доллара США. Советуем ознакомиться с другими статьями автора:Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне.Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения.Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября.Общие выводы: В течение третьего торгового дня недели обе валютные пары могут продолжить восходящее движение, однако для этого нужны новые сигналы на покупку. Евро можно сегодня торговать от уровня 1,1851, а фунт стерлингов – от области 1,3643-1,3652. Следует помнить, что инфляция в Британии может спровоцировать реакцию рынка по фунту, а заседание ФРС и выступление Джерома Пауэлла – реакцию рынка по обеим валютным парам. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 15-20 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 17 сентября 2025 года

EUR/USDВчера евро совершил выдающийся прыжок вверх на 105 пунктов и достиг-таки верхнюю границу ценового канала с точностью до пункта (1.1879). Экономические данные Европы и США вышли хорошими: по Европе это показатели экономических настроений ZEW, по США это промышленное производство, розничные продажи и прогноз по ВВП на 3-й квартал (3,4% против 3,1% в предшествующей оценке). Если бы не нервозность ожиданий троекратного понижения ставки ФРС, то доллар однозначно укрепился бы, но на этот раз небольшой прирост европейских показателей (экономические настроения за сентябрь 26,1 против 25,1 в августе и промпроизводство за июль 0,3% против -0,6% в июне) были отработаны с повышенным энтузиазмом, причём на снижающемся фондовом рынке (S&P500 -0,13%) и слегка снижающихся доходностях по американским гособлигациям. Возможно, евро помогла нефть, подскочившая на 2,12%, а также экспирация валютных контрактов.Это всё признаки готовящегося обвала. На наш взгляд участники рынка совершили перекос в оценке влияния занятости на политику ФРС. Причиной тому стало негодование Трампа с отставкой главы Бюро статистики минтруда Э. Макэнтарфер. Но Джером Пауэлл на конгрессе в Джексон Хоуле заявлял, что в поисках решений при слабой занятости и высокой инфляции ФРС будет ориентироваться прежде всего на инфляцию. А инфляция растёт 4 месяца подряд. И её текущий уровень 2,9% превышают только Япония (3,1%), Великобритания (3,8%), Мексика (3,57%)... Поэтому ожидания рынка троекратного понижения ставки до конца года представляются ещё более завышенными, чем в январе текущего года, когда инвесторы закладывали 6 понижений до конца года.ФРС сегодня понизит ставку на 0,25% хотя бы для того, чтобы не обманывать полностью впитавшее такое понижение рынок облигаций, но даст очень жёсткий сигнал – больше в этом году понижений не будет. Ведь тарифы Трампа только начали (4 месяца) разгонять эту инфляцию.На четырёхчасовом графике осциллятор Марлин показал ускоренный рост и внедрился в зону перекупленности. Признак отката.В ближайшие дни мы ждём пару EUR/USD на уровне 1.1392 (минимум августа). Поддержки 1.1632 и 1.1495 уже являются промежуточными.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 17 сентября 2025 года

GBP/USDБританский фунт вчера подрос на 47 пунктов с закрытием дня выше целевого уровня 1.3631. Диапазон уровней 1.3631-1.3700 выглядит слишком слабым для ожидания решения ФРС по монетарной политике. Чуть крепче выглядит диапазон 1.3525-1.3631, но совсем удобным и стратегически выверенным представляется диапазон 1.3364-1.3525, который фунт покинул вследствие закрытия коротких фьючерсных контрактов в ожидании сегодняшнего заседания ФРС. Временная сетка Фибоначчи указывает на завершение цикла роста с 1-го августа (8 периодов) – сегодня может последовать обвал. Уход цены под уровень 1.3525, совпадающего с линией Крузенштерна, открывает цель 1.3364 (минимумы 16 июля и 23 июня), затем 1.3253.На графике четырёхчасового масштаба рост фунта от уровня 1.3525 не поддерживался осциллятором Марлин, он развивался в боковике. Поддержка 1.3525 усиливается линией Крузенштерна. Соответственно, преодоление уровня закрепит понижающееся настроение цены.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 17 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 1Н график пары GBP/USD. Пара GBP/USD также торговалась с повышением, но в гораздо более спокойном, привычном русле. Линия тренда сохраняет свою актуальность, поэтому ожидать стоит только роста британской валюты. Как в краткосрочном, так и в долгосрочном плане. Вчера британские отчеты оказались пресными, и явно не они стали причиной роста фунта стерлингов. Американские отчеты оказались сильнее прогнозов, но рынок их попросту проигнорировал. Сегодня через полтора часа выйдет важный отчет по британской инфляции, вечером – заседание ФРС, завтра – заседание Банка Англии. Таким образом, волатильность в ближайшие 24 часа может быть повышенной, а мы можем увидеть на графиках много резких движений и разворотов. Результаты заседаний Банка Англии и ФРС с вероятностью 90% можно предсказать уже сейчас, но сюрпризы тоже возможны. ФедРезерв может оказаться настроенным более «по-голубиному», чем ожидают трейдеры. Или же наоборот. Таким образом, сегодня и завтра нужно быть осторожными с открытием любых позиций на рынке. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном ТФ во вторник было сформировано четыре торговых сигнала. Сначала цена трижды отскочила от уровня 1,3643 и ни разу не смогла пройти в нужном направлении даже 20 пунктов. Сигналы дублировали друг друга. Далее последовало преодоление области 1,3643-1,3652, но и этот сигнал на покупку не позволил заработать, так как рост британской валюты к тому времени уже завершился. Советуем ознакомиться с другими статьями автора:Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне.Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения.Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября.Как торговать в среду: На часовом ТФ пара GBP/USD продолжает восходящий тренд, а на старших ТФ – демонстрирует признаки возобновления «тренда 2025 года». Как мы уже говорили, никаких оснований для среднесрочного роста доллара мы не видим, поэтому ожидаем дальнейшего роста британской валюты. В ближайшие сутки движения на рынке могут быть нервными и рваными. В среду пара GBP/USD вполне может продолжить продвижение на Север, так как область 1,3643-1,3652 была успешно преодолена, но сегодня и завтра многое будет зависеть от макроэкономических и фундаментальных событий. На 5-минутном ТФ сейчас можно сейчас торговать по уровням 1,3102-1,3107, 1,3203-1,3211, 1,3259, 1,3329-1,3331, 1,3413-1,3421, 1,3466-1,3475, 1,3529-1,3543, 1,3574-1,3590, 1,3643-1,3652, 1,3682, 1,3763. В среду в Великобритании выйдет достаточно важный отчет по инфляции, который может порадовать неожиданным значением за август. Вечером в США – заседание ФРС и пресс-конференция с Джеромом Пауэллом. Весь мир будет следить за этим событием. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 20 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 17 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 1Н график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD во вторник продолжала восходящее движение. На часовом ТФ отлично видно, что формируется новая восходящая тенденция, а на дневном ТФ – возобновлен тренд 2025 года. Причины для нового падения американской валюты даже искать не имеет смысла. Ни один из четырех более или менее важных отчетов вчера не имел отношения к росту европейской валюты. Американские розничные продажи и промышленное производство показали более высокие результаты, чем прогнозировалось, что должно было спровоцировать падение пары. Однако глобальный фундаментальный фон продолжает оказывать сильнейшее давление на доллар США. Время от времени доллар, конечно, корректируется, но в целом мы продолжаем ожидать от него только падения. Уже сегодня вечером станут известны результаты заседания ФРС, которые вполне могут спровоцировать новое падение американской валюты, несмотря на «авансовую» отработку рынком этого события, например, во вторник. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ во вторник движение было неплохим, но сигналы – не самыми лучшими. Первый торговый сигнал был сформирован на американской торговой сессии после очень неточного и неуверенного преодоления уровня 1,1808. Напомним, что макроэкономических оснований для сильного роста евро вчера не было. Далее был сформирован ложный сигнал на продажу около уровня 1,1851 и поздний сигнал на покупку около того же уровня. Таким образом, извлечь выгоду из движения вторника было достаточно сложно. Как торговать в среду: На часовом таймфрейме пара EUR/USD имеет все шансы продолжить восходящий тренд, который формируется с начала текущего года. Фундаментальный и макроэкономический фон остается для доллара США провальным, поэтому укрепления американской валюты мы по-прежнему не ждем. С нашей точки зрения, как и раньше, американская валюта может рассчитывать только на технические коррекции. Закрепление ниже линии тренда укажет на новый новый виток технического падения пары, но теперь до линии тренда цене нужно пройти около 100 пунктов. В среду пара EUR/USD может продолжить движение на Север, так как тенденция остается восходящей. От уровня 1,1851(при наличии сигнала) можно вновь покупать с целью 1,1908. Продажи станут актуальными при закреплении ниже уровня 1,1851 с целью 1,1808. На 5-минутном ТФ следует рассматривать уровни 1,1354-1,1363, 1,1413, 1,1455-1,1474, 1,1527, 1,1571-1,1584, 1,1655-1,1666, 1,1737-1,1745, 1,1808, 1,1851, 1,1908, 1,1970-1,1988. В среду в Евросоюзе состоится еще одно выступление Кристин Лагард, а также будет опубликована вторая оценка инфляции за август. Оба события – второстепенные. В Штатах – несколько второстепенных отчетов и заседание ФРС. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 17 сентября по системе ICT.

Биткоин продолжает готовиться к нисходящему откату. К сожалению, текущая картина дневного ТФ не позволяет сделать однозначный вывод, куда будет двигаться цена в среднесрочной перспективе. Прекрасную техническую картину вновь сломали институциональные трейдеры, и а данное время противоречий в технической картине огромное количество. Хотя еще пару недель назад она выглядела полностью «медвежьей». Цена вернулась в область флэта, но сказать, что это – возобновление флэта или банальный откат перед новым падением в рамках нового нисходящего тренда, крайне сложно. После слома восходящей структуры ожидать следует падения, но откуда его ожидать? Только от верхнего OB, к которому не факт, что цена вернется. Более того, если даже начинается новый нисходящий тренд, пара может еще несколько месяцев двигаться вбок, формируя ложные паттерны пачками. В общем, ситуация очень неоднозначная. В текущей ситуации мы бы не стали «ловить» каждый паттерн на 4-часовом ТФ, а сосредоточились бы на «медвежьем» OB на дневном ТФ. Это наиболее очевидная область POI и наиболее сильный «медвежий» паттерн. Мы не стали бы исключать также падение всего криптовалютного рынка сегодня вечером, когда ФРС объявит о снижении ключевой ставки, так как этот фактор уже наверняка отработан рынком. Но в то же время, если настрой, продемонстрированный ФРС, окажется хоть немного более «голубиным», чем предполагают трейдеры, это вполне может спровоцировать новый рост биткоина. Сегодняшний день – весьма опасный в плане открытия сделок. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин решает головоломку по-своему. Несмотря на формирование целой серии «медвежьих» паттернов, падение котировок не было продолжено. Цена вернулась в боковой канал и теперь выход на несколько недель из него можно считать девиацией. Девиацией, которую невозможно было отработать. Девиации, удобные для отработки – это минимальные уходы цены ниже линии бокового канала с быстрым отскоком в обратную сторону. Если цена проводит ниже канала две недели, то это девиация, не имеющая никакого практического толка для трейдеров. Или же не девиация. Исходя из текущей картины, мы считаем, что падение может возобновиться, но областью POI можно считать только верхний OB. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме биткоин вновь торгуется в манере, из которой извлечь дивиденды крайне сложно. Мы увидели неплохой рост со сломом нисходящей структуры, поэтому короткие позиции прямо сейчас вряд ли являются актуальными. Скорее всего, биткоин немного скорректируется вниз, а затем продолжит движение к верхнему OB на дневном ТФ. Последний «бычий» FVG проигнорирован, а цена в ближайшие часы может снять ликвидность с предыдущего локального максимума. В этом случае мы получим сигнал к небольшому падению котировок. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин сломал восходящую структуру на дневном ТФ и впервые за долгое время может сформировать нисходящий тренд. Однако цена на данный момент времени вернулась в боковой канал, поэтому следует ожидать новый виток роста к последнему OB. Из «бычьих» паттернов на дневном ТФ выделить абсолютно нечего, а на 4-часовом ТФ для покупок можно использоваться только самые ближайшие к цене «бычьи» FVG. Цель роста – уровень 120 100$. Следует понимать, что нисходящий тренд нельзя считать невозможным. Цена в любой момент может вновь развернуться вниз с целью нижний OB 98 000$ – 102 700$. Но паттернов на продажу на дневном ТФ, кроме верхнего OB, нет. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 17 сентября по системе ICT.

Эфир начал новый виток восходящего движения. Восходящая структура на дневном ТФ не сломлена, цена откорректировалась(если это можно назвать коррекцией) к ближайшему «бычьему» FVG, поэтому от этого паттерна можно ожидать реакции и продолжения роста. Смущает нас по-прежнему только один фактор – близость последнего ATH. Как мы уже говорили, эфир находится в непосредственной близости от своих максимальных значений стоимости. Конечно, это не означает, что обязательно случится снятие ликвидности и начнется длительное падение, но, криптовалютный рынок находится в состоянии пампа, а альткоины – это не биткоин, чтобы расти годами и в геометрической прогрессии. За последние сутки мы не можем не отметить один очень важный момент. Вчера биткоин взлетел сразу на несколько тысяч долларов, а вот эфир не ответил тем же. Хотя в последние месяцы именно эфир показывал гораздо более сильный рост. Не означает ли это завершения похода «to the moon»? Напомним, что сегодня вечером станут известны результаты заседания ФРС. Мы не считаем, что снижение ставок ФРС, о котором известно уже минимум несколько недель, спровоцирует рост криптовалютного рынка. Мы имеем ввиду закономерный рост. Однако это событие может быть использовано криптотрейдерами, как спусковой механизм. В данное время рынок не блещет активностью и волатильностью, но после заседания ФРС все может измениться. Мы по-прежнему не видим веских причин продолжать восходящий тренд у обоих основных криптовалют, но институциональные трейдеры могут вновь разрешить головоломку по-своему. Мы видим, к примеру, что биткоин при целой куче «медвежьих» паттернов не пожелал продолжить падение. Анализ ETH/USD 1D. Эфир на дневном ТФ продолжает формирование восходящего тренда. Так как тенденция восходящая, интересовать должны паттерны на покупку. Мы увидели в последние недели небольшую коррекцию, был сформирован также новый «бычий» FVG, от которого можно пробовать открывать длинные позиции. Но напомню, что эфир находится около своего нового ATH, а значит возможно еще одно снятие ликвидности или же реакция от Order-block на недельном ТФ. С нашей точки зрения, эфир находится в опасной для себя области, и мы бы не рисковали с новыми покупками прямо сейчас. Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме, как мы уже говорили, цена покинула боковой канал, после чего было сформировано два «бычьих» FVG. Однако один из этих FVG уже проигнорирован, сформирован новый «медвежий» FVG. А на недельном ТФ цена может получить реакцию от OB, после чего может показать сильное падение. С нашей точки зрения, именно недельный паттерн и техническая картина сейчас наиболее важные. Недельная картина по своему характеру совпадает с 4-часовым ТФ. Таким образом, мы бы сейчас отталкивались от последнего «медвежьего» FVG и рассматривали продажи криптовалюты. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ сохраняется восходящая тенденция. Таким образом, в текущей ситуации трейдерам следует ожидать коррекций в области POI на покупку. Однако на недельном ТФ картина «медвежья», и на 4-часовом ТФ – тоже. Таким образом, мы бы сейчас рассматривали короткие позиции от последнего «медвежьего» FVG на 4-часовом ТФ. Это может быть убыточная сделка, но она краткосрочная и с большим потенциалом. Если реакция на недельный OB последует, эфир может весьма внушительное расстояние пройти вниз на младших ТФ. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения.

Валютная пара GBP/USD во вторник также продолжала восходящее движение. Утром в Великобритании были опубликованы отчеты по безработице и заработным платам, но они лишь позволяют трейдерам сделать выводы, которые никак не повлияют на их же торговые решения. К примеру, уровень безработицы остался на уровне 4,7%, какой тут можно сделать вывод? Или темпы роста заработных плат немного замедлились(но в пределах прогноза), какой вывод можно сделать тут? Банк Англии будет принимать во внимание эти показатели и их результаты? На наш взгляд, британский пакет статистики был полностью бессмысленным. В понедельник никаких публикаций и событий не было ни в Штатах, ни в Великобритании, а фунт стерлингов рос весь день теми же темпами. Соответственно, эти отчеты никак не повлияли на настроение трейдеров. Их нельзя назвать супер-позитивными, но и негативными назвать тоже нельзя. То ли дело британская инфляция, которая выйдет сегодня утром... Но и она не имеет уже никакого значения. От чего сейчас отталкивается рынок? От того, что торговая война продолжается. От того, что ФРС может не просто пару раз снизить ключевую ставку, а начать целый цикл смягчения, который закончится, когда ставка будет равна 1%. От того, что Банк Англии не имеет никаких оснований проводить новое смягчения в ближайшее время. Поэтому высокая будет инфляция или же низкая по итогам августа – не имеет значения. В данное время индекс потребительских цен равен 3,8%. Что можно сказать об этой цифре в сентябре 2025 года? Она более, чем в два раза выше, чем в сентябре 2024 года. Инфляция растет уже целый год, поэтому речь идет о тенденции, а не о шоковой реакции экономики на тарифы Трампа. Инфляция превышает целевой уровень практически в два раза. Если сегодня утром британская инфляция замедлится, на что это повлияет? Ни на что, так как она в любом случае останется высокой. Если инфляция ускорится еще сильнее, на что это повлияет? Ни на что, так как она в любом случае останется высокой. При любых раскладах Банк Англии больше не может себе позволить снижать ключевую ставку. А раз не может, значит у британской валюты появляются дополнительные оснований для продолжения роста. Если бы хотя бы макроэкономическая статистика поддерживала доллар, можно было бы рассчитывать, что восходящий тренд 2025 года побудет на паузе еще некоторое время. Однако данные из-за океана из раза в раз проваливаются, что и вызывает праведный гнев у Дональда Трампа, который считает, что во всем виноват Пауэлл и Ко. Посудите сами, если бы ставка была низкой, то инфляция была бы гораздо выше, но и деловая активность, ВВП, NonFarm Payrolls, промышленное производство, розничные продажи тоже были бы выше. А уровень безработицы ниже. То есть при низкой ставке провальным был бы только один показатель, а при высокой ставке – провальные все, кроме ВВП, который продолжает показывает искусственный рост. Поэтому наседание Трампа на ФРС вполне понятно, вот только у американского президента пока мало что получается в этой баталии... Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 72 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». В среду, 17 сентября, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,3579 и 1,3723. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что указывает на однозначную восходящую тенденцию. Индикатор CCI вновь заходил в область перепроданности, что еще раз предупредило о возобновлении восходящего тренда. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,3611 S2 – 1,3550 S3 – 1,3489 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,3672 R2 – 1,3733 R3 – 1,3794 Советуем ознакомиться с другими статьями автора:Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября. Торговые рекомендации: Валютная пара GBP/USD вновь стремится продолжить восходящий тренд. В среднесрочной перспективе политика Дональда Трампа, вероятно, продолжит оказывать давление на доллар, поэтому от доллара роста мы не ждем. Таким образом, длинные позиции с целями 1,3723 и 1,3733 остаются гораздо более актуальными при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволяет рассматривать небольшие шорты на чисто технических основаниях. Время от времени американская валюта показывает коррекции, но для трендового укрепления ей нужны реальные признаки завершения Мировой торговой войны или другие глобальные, позитивные факторы. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября. Фунт стерлингов не дождался ФРС и БА.

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD во вторник также продолжала движение на Север. Правда, более слабое, чем пара EUR/USD. Восходящая тенденция на часовом ТФ сохраняется, о чем свидетельствует линия тренда, а британская статистика, опубликованная вчера утром, не имела никакого отношения к росту фунта стерлингов. Все три отчета, опубликованные в Великобритании, оказались пресными и нейтральными, практически совпадали с прогнозами экспертов. Они попросту не могли спровоцировать рост фунта в течение всего дня. Тоже самое касается и американских отчетов(промышленное производство, розничные продажи), которые оказались сильнее прогнозов, поэтому должны были спровоцировать рост доллара, а не фунта. Однако у американской валюты остается предостаточно фундаментальных причин для падения, а уже сегодня и завтра центральные банки США и Великобритании проведут очередные заседания, результаты которых с вероятностью 90% будут в пользу фунта. Поэтому мы не исключаем, что рынок уже начал их отрабатывать. Впрочем, и без заседаний ФРС и БА у рынка хватает оснований для постоянных покупок. От ФРС трейдеры теперь ожидают только снижения ставки, а от Банка Англии – длительной паузы. На дневном ТФ отлично видно, что цена достаточно скорректировалась в рамках восходящего тренда, поэтому движение вверх может продолжаться. На 5-минутном ТФ вчера был сформирован ровно один торговый сигнал, но и его вполне хватало, чтобы заработать. В самом начале европейской торговой сессии пара преодолела уровень 1,3615, что позволило трейдерам открывать длинные позиции. В последствии цена только росла. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне. Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Отчет COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Вот и сейчас они находятся практически на одном уровне, что говорит о примерно равном количестве позиций на покупку и на продажу. Доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, поэтому, в принципе, спрос маркет-мейкеров на фунт стерлингов сейчас не слишком важен. Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время. ФРС в любом случае будет снижать ставку в ближайший год. Спрос на доллар так или иначе будет падать. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 1,2 тысячи контрактов BUY и 0,7 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за отчетную неделю на 0,5 тысячи контрактов. В 2025 году фунт очень сильно вырос, но следует понимать, что причина одна – политика Дональда Трампа. Как только эта причина будет нивелирована, доллар может перейти в рост, но когда это произойдет – не знает никто. Неважно, какими темпами растет или падает нетто-позиция по фунту. По доллару она в любом случае падает и, как правило, более высокими темпами. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD готова к формированию нового восходящего тренда, чем, собственно, и занята. Фундаментальный и макроэкономический фон остается провальным для доллара, поэтому оснований ждать его среднесрочного роста по-прежнему нет. На этой неделе падение котировок возможно теоретически, но для того, чтобы это понять, нужны хотя бы какие-то технические сигналы. Например, преодоление линии тренда. На 17 сентября мы выделяем следующие важные уровни: 1,3125, 1,3212, 1,3369-1,3377, 1,3420, 1,3525-1,3548, 1,3615, 1,3681, 1,3763, 1,3833, 1,3886. Линии Сенкоу Спан Б (1,3460) и Киджун-сен (1,3581) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. В среду в Великобритании будет опубликован достаточно важный отчет по инфляции, но он уже вряд ли повлияет на результаты заседания Банка Англии. Тем не менее, высокое значение инфляции может спровоцировать новый рост фунта, так как настрой БА станет после этого еще менее «голубиным». В США – заседание ФРС и пресс-конференция с Джеромом Пауэллом. Торговые рекомендации: Мы считаем, что в среду рост котировок может продолжиться, так как практически все факторы говорят сейчас именно об этом. Уровень 1,3615 преодолен, поэтому цели 1,3681 и 1,3763. Короткие позиции теоретически возможны, но мы бы не рисковали сейчас с ними. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне.

Валютная пара EUR/USD в течение вторника ответила на вопрос, чего ожидают трейдеры в ближайшем будущем. Несмотря на то, что макроэкономический фон был очень слабым, европейская валюта весь день росла и пробила максимум от 1 июля, который является пиковым значением за последние три года. В принципе, для нас в этом нет ничего удивительного, так как мы много раз говорили одно и тоже – у доллара нет никаких шансов на рост, кроме технических коррекций. В последние 5 недель движение вверх было крайне слабым, но вместе с тем росла опять европейская валюта, а не доллар. Доллар суммарно корректировался приблизительно месяц, после чего падение возобновилось. Да, это уже не обвал, как в первой половине 2025 года. Но это все равно падение. Сегодня в Штатах состоится оглашение результатов заседания ФРС. Шестого в этом году. До конца года остается лишь три заседания, и на всех трех ключевая ставка может быть понижена. По крайней мере, для трейдеров это теперь базовый сценарий, в который они верят. Как тут не напомнить, что рынок в последние несколько лет постоянно ждет от ФРС наиболее «голубиных» действий и пока еще ни разу не угадал. Поэтому к трем шагам по смягчению до конца года мы сомневаемся. Из раза в раз Джером Пауэлл говорит одно и тоже – монетарная политика будет всецело зависеть от макроэкономических данных. Да, сейчас рынок труда падает четыре месяца подряд, поэтому всем вокруг кажется, что его нужно спасать. И это действительно так. Но что если уже в сентябре рынок начнет восстанавливаться? А если еще и в октябре? Понадобится ли в этом случае три смягчения до конца года? Мы считаем, что важнее среднесрочных перспектив и ожиданий будут результаты заседания сентябрьского, хоть фактически решение уже принято и даже озвучено. Мы считаем, что рынок сосредоточит свое внимание на голосовании комитета FOMC. Не факт, что все подробности голосования станут известны публике, однако определенная информация наверняка просочится в СМИ. И от того, сколько теперь чиновников ФРС настроены «по-голубиному», и будет зависеть реакция рынка. Рынок опасается не снижения ставки в сентябре, которого он ждет весь 2025 год. А раз ждет, значит уже давным-давно отработал. Рынок опасается, что в определенный момент времени ставка ФРС полетит вниз со скоростью света, так как Трамп перетянет на свою сторону большую часть представителей Монетарного комитета. А кого не сможет перетянуть, того просто уволит. Вот чего боится рынок, и на основании чего будет готов бежать от доллара без оглядки. Таким образом, чем больше мы будем получать сигналов о растущем «голубином» настроении внутри FOMC, тем выше вероятность нового сильного и затяжного падения доллара. И хотим также напомнить, что торговая война – основной фактор падения доллара в первой половине 2025 года – никуда не делась, не закончилась и не поставлена на паузу. Есть небольшая надежда, что Верховный суд США заблокирует пошлины Трампа окончательно, но узнать мы это сможем не раньше ноября-месяца. Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 17 сентября составляет 69 пунктов и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1776 и 1,1914 в среду. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что по-прежнему указывает на восходящую тенденцию. Индикатор CCI трижды заходил в область перепроданности, что предупреждало о возобновлении восходящего тренда. Также была сформирована «бычья» дивергенция, которая предупреждала о росте. Сейчас индикатор зашел в область перекупленности, но на восходящем тренде это сигнал лишь о коррекции. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1841 S2 – 1,1780 S3 – 1,1719 Ближайшие уровни сопротивления: Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября.Торговые рекомендации: Пара EUR/USD может возобновить восходящий тренд. На американскую валюту по-прежнему сильнейшее воздействие оказывает политика Дональда Трампа, который не собирается «останавливаться на достигнутом». Доллар рос, сколько мог(впрочем, недолго), но сейчас, похоже, приходит время для нового витка затяжного падения. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать небольшие шорты с целью 1,1658 на чисто коррекционных основаниях. Выше скользящей средней линии остаются актуальными длинные позиции с целью 1,1914 в продолжение тренда. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 17 сентября. Очередной закономерный взлет евро.

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в течение вторника продолжала восходящее движение, но на этот раз куда более сильное. Ни один из опубликованных отчетов вторника не сыграл никакой роли для трейдеров. Европейские отчеты допускали рост европейской валюты, но, к примеру, промышленное производство оказалось слабее прогнозов. Американские отчеты рынок вообще не заинтересовали. Розничные продажи выросли сильнее прогнозов, промышленное производство выросло сильнее прогнозов, и все равно доллар весь день только падал. Как мы уже говорили много раз, у доллара предостаточно глобальных фундаментальных оснований для падения даже без поддержки локального макроэкономического фона. Мы много раз говорили, что даже технический анализ практически всех таймфреймов поддерживает движение только на Север. Поэтому нас рост евро во вторник совершенно не удивляет. Цена просто преодолевает один уровень за другим, а у доллара по-прежнему нет никаких шансов на рост, кроме коррекционных. Сегодня заседание ФРС может только усугубить ситуацию для американской валюты. Несмотря на то, что решение уже фактически принято и его остается лишь озвучить, если рынок почувствует хотя бы одну лишнюю «голубиную» нотку в результатах заседания ФРС, доллар начнет падать еще бодрее и веселее. На 5-минутном ТФ вчера было сформировано несколько торговых сигналов. Еще ночью цена отскочила от области 1,1750-1,1760, а на момент открытия европейской торговой сессии цена лишь незначительно отошла от точки формирования сигнала. Таким образом, длинную позицию можно было открывать. На американской торговой сессии была достигнута область 1,1846-1,1857 и практически сразу же преодолена. Поэтому рост котировок продолжился. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 17 сентября. Историческое заседание ФРС. Накануне. Обзор пары GBP/USD. 17 сентября. Британская инфляция уже не имеет значения. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 17 сентября.Отчет COT. Последний отчет COT датирован 9 сентября. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время была «бычьей», медведи с трудом перешли в зону собственного превосходства в конце 2024 года, но очень быстро ее потеряли. С тех пор, как Трамп вступил в должность президента США, падает только доллар. Мы не можем сказать, что падение американской валюты продолжится с вероятностью 100%, но текущее развитие событий в мире намекает именно на этот вариант. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, зато остается достаточное количество факторов для падения американской. Глобальный нисходящий тренд все еще сохраняется, но какое сейчас имеет значение, куда двигалась цена в последние 17 лет? Как только Трамп закончит свои торговые войны, доллар может перейти в рост, но последние события показали, что война будет продолжаться в том или ином виде. Возможная потеря независимости ФРС – еще один сильнейший фактор давления на валюту США. Расположение красной и синей линий индикатора продолжает указывать на сохранение «бычьей» тенденции. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 2,4 тысячи, а количество шортов – сократилось на 3,7 тысячи. Соответственно, нетто-позиция за неделю выросла на 6,1 тысячи контрактов, что является несущественным изменением. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара EUR/USD продолжает восходящую тенденцию. Вчера движение на Север усилилось, а на дневном ТФ отлично видно, что восходящий тренд 2025 года официально возобновлен. Таким образом, трейдеры вполне вправе рассчитывать на рост евровалюты еще на 500-600 пунктов. Нет никакого предела падения американской валюты, учитывая текущую политику Дональда Трампа. На 17 сентября мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,1234, 1,1274, 1,1362, 1,1426, 1,1534, 1,1604-1,1615, 1,1666, 1,1750-1,1760, 1,1846-1,1857, 1,1922, 1,1971-1,1988, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1694) и Киджун-сен (1,1766). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В среду в Евросоюзе будет опубликована вторая оценка по инфляции за август, а также состоится второе выступление Кристин Лагард на этой неделе. Эти два события вряд ли заинтересуют рынок. В Штатах днем будет опубликовано несколько не самых важных отчетов, а вечером – ключевое событие месяца – заседание ФРС. Торговые рекомендации: В среду пара может продолжить движение на Север. Поэтому длинные позиции остаются актуальными с целями 1,1894, 1,1922 и 1,1971-1,1988. Для коротких позиций оснований в данное время мы не видим. Вечером нужно быть готовыми к резким разворотам и высокой волатильности. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс

Между Трампом и экономикой – в какой угол ворот залетит мяч ФРС?

Какие макроэкономические условия сложились в США накануне решения американского Центробанка по ставке? Ведь именно статистические данные обеспечивали ФРС возможность сохранить ставку неизменной с начала 2025 года. Однако на этот раз все выглядит иначе, так как к экономике примешивается политика. Тем не менее первую скрипку продолжают играть статистические данные. Как они выглядят? Розничные продажи в США в августе удивили ростом на 0,6%, превысив прогноз Reuters в 0,2%. Даже с поправкой на инфляцию показатель добавил 0,2%. Главным драйвером оказался устойчивый потребитель. Люди активнее тратили деньги на одежду, спорттовары, продукты питания и напитки. Онлайн-продажи зафиксировали рост на 2%, выйдя на лучший результат за год. Выросли и чеки в ресторанах и барах – показатель, который экономисты называют ключевым индикатором благополучия домохозяйств.ИнфляцияЦены также внесли свой вклад. Рост бензина увеличил выручку заправок на 0,5%, как и автодилеры на фоне сообщений о дефиците поставок. Заметно прибавили продукты питания и одежда, где инфляционное давление было максимальным за семь месяцев. Однако слабые данные по занятости и пошлинные издержки становятся тормозом для потребительской активности. «Американский потребитель в хорошем расположении духа, но это осложняет вопрос – насколько агрессивно ФРС должна снижать ставки», – отмечает Эллен Зентнер, главный экономист Morgan Stanley Wealth Management.«Покупатели могут спешить потратить деньги до вступления тарифов в силу», – предполагает Стивен Стэнли из Santander US Capital Markets.Промышленность США удивила. Американское промышленное производство в августе вернулось к росту, превысив все ожидания. Индекс показал +0,1% после июльского снижения, тогда как консенсус ждал нового падения. Основной вклад внесла обрабатывающая промышленность, формирующая более 3/4 всего выпуска. Особенно выделился автопром: автомобили и комплектующие прибавили 2,6%, компенсировав слабость в секторе металлоизделий и машиностроения.Текстильная продукция подскочила на 2,5%Нефтепродукты и угольная отрасль – на 1,6%. Химия и продукты питания выросли скромнее, но тоже прибавили.Добыча полезных ископаемых увеличилась на 0,9%.Как видите, промышленность США продемонстрировала гибкость в условиях слабого спроса и тарифного давления. И если тренд сохранится, это смягчит опасения рецессии и позволит Федрезерву США снижать ставки без риска перегрева производственного сектора.Цены и тарифыВлияние тарифов. Белый дом настаивает, что пошлины оплачивают страны-экспортеры. Но статистика говорит обратное: рост цен ложится на плечи бизнеса и населения. «Рост эффективной ставки тарифа до 15–16 процентов практически полностью перекладывает издержки на американских предприятий и потребителей», – подчеркивает Майкл Хэнсон, экономист JP Morgan. Картина подтверждается данными по импорту. В августе импортные цены выросли на 0,3% (самое сильное ускорение за 7 месяцев), тогда как прогнозировалось снижение. При этом цены на топливо просели на 0,8% после июльского скачка на 2,5%. В годовом выражении импортные цены остались без изменений.Экспорт также дорожает. Цены на американские товары за рубежом выросли на 0,3% – третий месяц подряд и выше ожиданий. Поддержку обеспечили:потребительские товарыпромышленные материалыавтомобили В годовом выражении экспортные цены прибавили 3,4%, что стало максимумом почти за три года. И тарифное давление, судя по всему, усилит рост цен в ближайшие месяцы. И заставит ФРС балансировать между поддержкой рынка труда и риском инфляционного перегрева.Рынок трудаРынок труда слабеет и бьет по потребительским расходам. Американский рынок труда демонстрирует тревожные сигналы. В августе занятость увеличилась всего на 22 тыс. вместо ожидаемых 75 тыс., а уровень безработицы поднялся до 4,3% с 4,2% месяцем ранее. Компании сокращают темпы найма из-за неопределенности в экономике, и это уже влияет на поведение домохозяйств. Согласно исследованию, слабость рынка труда сильнее всего бьет по низкодоходным семьям. Их зарплаты после уплаты налогов растут самыми медленными темпами с 2016 г. Экономисты видят и другие негативные факторы. «Домохозяйства больше не владеют избыточными ликвидными активами, а падение цен на жилье частично нейтрализует эффект от роста акций», – отмечает Сэмюэл Томбс из Pantheon Macroeconomics. По его словам, растущие опасения потерять работу усиливают давление на дискреционные расходы (добровольные траты вне базовых потребностей). Сочетание слабой динамики занятости с ростом безработицы ведет к сокращению доходов. И как следствие – к ограниченной потребительской активности. Что является очень тревожным фактором для экономики, которая теряет ключевой источник устойчивости – сильного потребителя.Мировые ЦБ и ФРСА политика ФРС при этом может пойти вразрез с другими ЦБ. Федеральная резервная система снова выделяется среди крупнейших мировых центробанков. В десятке ведущих регуляторов картинка разнонаправленная:Швейцария удерживает ставку на нуле и исключает возврат к отрицательным уровням.Канада после серии снижений на 225 б. п. готова к новым шагам из-за слабого рынка труда и давления пошлин США.Швеция и Новая Зеландия также на пути смягчения, но осторожничают.Европейский центральный банк сигнализирует завершение цикла, оценивая экономику «в хорошем состоянии».Банк Англии пока держит паузу: инфляция самая высокая среди G7.Австралия и Норвегия допускают отдельные снижения, но сильная статистика сдерживает их.Япония остается единственной страной из топ-10, где возможен курс на ужесточение, хотя политическая нестабильность мешает двигаться быстро.Контраст очевиден. Тогда как большинство центробанков завершают циклы или осторожно ждут, американский регулятор открывает новую фазу. Это означает, что динамика валютных пар и потоки капитала в ближайшие месяцы будут определяться именно решениями ФРС. Они также станут ключевым ориентиром для глобального рынка.Трамп, Пауэлл, Кук, Миран, Верховный суд и все, все, все... А ключевой особенностью заседания Центробанка США в сентябре является беспрецедентное вмешательство политики в работу регулятора. Дональд Трамп месяцами требовал от главы ФРС Джерома Пауэлла снизить ставки и в воскресенье заявил журналистам, что ждет «значительного снижения» уже на этой неделе. Да и внутри самого Федрезерва нарастает напряжение. Управляющие, назначенные Трампом, Кристофер Уоллер и Мишель Боуман, ранее голосовали против сохранения ставок без изменений. Уоллер, которого называют возможным преемником Пауэлла, делает акцент на слабости рынка труда и минимизирует риски инфляции от тарифов.И чем активнее вмешивается Дональд Трамп и его администрация в дела регулятора, тем выше риск эрозии доверия к ФРС США. При этом на торговую политику усиливается юридическое давление. Апелляционный суд уже признал большую часть тарифов незаконными, а в ноябре ожидается решение Верховного суда по универсальным пошлинам. Экономисты отмечают, что неопределенность сохраняется. «Хотя ставки пошлин за последние недели изменились не так уж сильно, администрация, похоже, все еще корректирует торговую политику между различными соглашениями и пошлинами на отдельные продукты», – поясняет Шеннон Грейн из Wells Fargo.Кадровые скандалы тоже не стихли. Трамп попытался уволить Лизу Кук, обвинив ее в мошенничестве с ипотекой, однако апелляционный суд заблокировал решение. Теперь ее участие в заседании остается под вопросом. В то же время Сенат утвердил Стивена Мирана, главного экономического советника президента, в Совет управляющих ФРС, дав ему право голоса в FOMC. Экономисты считают, что заседание может выявить редкий случай, образовав три разных позиции внутри FOMC. От сторонников агрессивного снижения ставки до тех, кто хочет сохранить ее без изменений. «Наличие несогласных с председателем – это сигнал, что позиция не выглядит достаточно убедительной», – поясняет Винсент Райнхарт, старший экономист BNY Investments и бывший сотрудник ФРС. ФРС стоит перед сложной дилеммойВ последний раз подобная расколотость была зафиксирована в 2019 г. Рынки пока сохраняют спокойствие и закладывают базовое снижение на 25 б. п. Но в центре внимания, конечно, будет пресс-конференция Джерома Пауэлла. Ситуация усугубляется двойным мандатом регулятора. Еще в августе на симпозиуме в Джексон-Хоуле глава ФРС отметил: «В краткосрочной перспективе инфляционные риски скорее повышательные, а риски для занятости – понижательные. Это сложная ситуация». Кроме того, сентябрьское заседание станет не просто решением по ставке, а маркером независимости регулятора. Экономика тоже настораживает. Слабая занятость и рост безработицы указывают на риск рецессии в ближайшие 6–9 месяцев. Инфляционные ожидания американцев тоже растут – сентябрьский индекс Мичиганского университета достиг 4,8%, максимума за год. При этом, по оценкам экспертов, минимум две трети пошлин (около $300 млрд) будут в течение полутора, двух лет будут переложены на потребителей. Как отмечает Bloomberg, 70% американцев ожидают, что их доходы не будут успевать за ростом цен. Тем не менее 17 сентября Центробанк США пойдет на снижение ставки. Диапазон 4,25–4,5 процента, действующий с декабря 2024 г., будет пробит впервые за девять месяцев. CME FedWatch показывает почти стопроцентную уверенность трейдеров в смягчении. Deutsche Bank ждет трех последовательных снижений до конца года, что опустит ставку к 3,5–3,75 процента. Но не все видят в этом благо. «Если решение ФРС будет воспринято как капитуляция перед политическим давлением, это добавит новый уровень риска для акций, облигаций и доллара», – предупреждает Дэвид Келли, стратег JPMorgan AM. По его словам, рынки «взбудоражены», но эффект от смягчения может оказаться обратным – не усилить, а охладить спрос.В Morgan Stanley, JPMorgan и Oppenheimer также считают, что бычий тренд на акциях может смениться осторожным. Ведь внимание инвесторов смещается к угрозе замедления экономики. А давление на доллар усиливается уже сейчас. Нерезиденты активно хеджируют валютные риски, и впервые за десятилетие объемы таких потоков превысили незащищенные. Не исключено, что более мягкая политика Центробанка США ускорит утечку капитала из страны и усилит уязвимость доллара. Особенно если рынки решат, что свое решение ФРС США приняла под диктат политического давления.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 месяцев назад

ИнстаФорекс