EUR/USD. Отчёт по инфляции в США: стакан наполовину полон или наполовину пуст?

Релиз данных по росту американской инфляции не смог вытолкнуть пару eur/usd из флэтового диапазона 1,0500-1,0590, в рамках которого она торгуется уже вторую неделю подряд. Инфляционный отчёт оставил больше вопросов, чем ответов. С одной стороны – инфляция продемонстрировала первые признаки замедления (особенно если говорить о стержневом ИПЦ). С другой стороны, релиз вышел в «зелёной зоне»: по сути, основные показатели минимально отступили от мартовских значений. Поэтому в данном случае всё будет зависеть от того, каким образом сегодняшние цифры интерпретируют члены американского регулятора. Здесь можно говорить и о том, что «стакан наполовину полон», и о том, что он «наполовину пуст». То есть или инфляция действительно начала выравниваться (подтверждая тем самым предположения Джерома Пауэлла), либо речь идёт укоренении ИПЦ на недопустимо высоком уровне – о таком возможном варианте развития событий ранее также говорил глава ФРС. Итак, в годовом выражении общий индекс потребительских цен вышел на отметке 8,3%, при прогнозе роста до 8,1%. С одной стороны, это достаточно сильный результат (американская инфляция в годовом выражении впервые за последние 40 лет находится выше 8-процентной отметки), но с другой стороны – несколько слабее мартовского результата (8,5%). Здесь ещё необходимо отметить, что этот компонент на протяжении последних 7 месяцев демонстрировал последовательный рост, однако сейчас отступил от достигнутого в прошлом месяце максимума. Можно ли рассматривать этот факт, как первый признак стабилизации (или замедления роста) инфляции или же речь идёт о временном отступлении – вопрос открытый. Что касается стержневого индекса потребительских цен, без учета цен на продукты питания и энергоносители, то здесь прослеживается аналогичная динамика. В первой половине прошлого года базовый индекс увеличивался весьма постепенно, поднявшись с отметки 1,3% до 4%. Но с сентября 2021 года наблюдался последовательный рост, в результате чего показатель в марте достиг своего максимума, оказавшись на отметке 6,4%. Апрельский результат оказался немного скромнее (6,2%), однако эксперты прогнозировали более существенное замедление – до 5,9%-6,0%. Другими словами, инфляция действительно прервала свой последовательный рост, но при этом темпы замедления, можно сказать, символические: в годовом исчислении ИПЦ остался практически на мартовском уровне, когда был зафиксирован 40-летний максимум. Данный факт, на мой взгляд, позволяет представителям Федрезерва реализовывать агрессивные действия в плане ужесточения монетарной политики. Речь идёт о 50-пунктном повышении ставки по итогам июньского заседания, и, возможно – по итогам июльской встречи. Однако формальный факт замедления инфляционного роста сегодня заставил трейдеров eur/usd засомневаться в том, что ФРС сохранит свой ультра ястребиный настрой, тем более в свете последних заявлений Пауэлла. Подобные сомнения позволили покупателям организовать коррекционный откат к верхней границе ценового диапазона 1,0500-1,0590. Но при этом они не смогли зайти в область 6-й фигуры и тем более там закрепиться. Всё это говорит о том, что участники рынка скептически относятся к перспективам дальнейшего роста – поэтому и фиксируют прибыль при приближении к области сопротивления 1,0590-1,0600. Впрочем, продавцы также пока что не уверены в своих силах, в контексте возможного снижения в район 4-й фигуры. Де-факто пара осталась в рамках флэта – в ожидании, так сказать «пояснительной бригады». Трейдеры нуждаются сейчас в комментариях представителей ФРС, которые оценят динамику апрельской инфляции в разрезе дальнейших действий регулятора.

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Доллар изучает инфляцию

Сегодня в фокусе публикация потребительских цен в США, волатильность доллара после выхода статистики резко усилилась. В апреле рост потребительских цен, как и ожидалось, резко замедлился. По сравнению с мартом показатель вырос на 0,3%, что является наименьшим приростом с августа прошлого года. Такая динамика, в частности, обусловлена снижением цен на бензин, которые просели на 6,1% после роста на 18,3% в марте. В марте индекс потребительских цен увеличился на 1,2% в месячном выражении, что стало самым большим ростом с сентября 2005 года. Замедление инфляции – хорошая новость для рисковых активов. Фондовые индексы США выросли, доллар просел. Это была первая реакция. Однако текущая ситуация в ценах неустойчивая и может носить временный облегчающий характер. Есть риск, что в следующем месяце вновь произойдет скачок, поскольку цена на бензин восстановили восходящую динамику. В начале этой недели рост составил около $4,161 за галлон после падения ниже $4 в апреле. Годовой индекс потребительских цен поднялся на 8,3%. Хотя это было первое замедление годового показателя с августа прошлого года, он ознаменовал седьмой месяц подряд роста инфляции выше 6%. В марте индекс потребительских цен повышался на 8,5%, а это самый большой прирост в годовом исчислении с декабря 1981 года. По данным экономистов, потребительские цены должны были вырасти на 0,2% в апреле и 8,1% в годовом выражении. Несмотря на замедление, оба значения оказались выше ожиданий. Уровень инфляции в США м/м Наиболее тревожным моментом для рынков является динамика стержневой инфляции. Этот индикатор поднялся на 0,6% в месячном выражении и 6,2% в годовом. Прогноз составлял 0,4% и 6% соответственно. Иными словами, инфляция продолжает распространяться по экономике, хотя и не столь быстрыми темпами. Доллар просел, однако позже он, скорее всего, отыграется. Инфляция выше ожиданий тягостна для акций и благоприятна для дальнейшего роста гринбека, поскольку предполагает дальнейшее агрессивное повышение ставки ФРС. Инфляция гораздо выше таргета в 2% будет и дальше подталкивать американский ЦБ действовать быстрей. Возможно, от представителей регулятора в скором времени начнут поступать новые сигналы на предполагаемое повышение ставки более чем на 50 б.п. Индекс доллара в среду находился под некоторым давлением продаж и опускался значительно ниже отметки 104,00. Судя по недавнему ценовому движению, он может начать консолидацию в самой ближайшей перспективе, но о снижении речи не идет. Прорыв консолидационного канала должен открыть дорогу к 19-летнему максимуму в 104,18, который был протестирован 9 мая. Далее у покупателей доллара будет открыт доступ к круглому уровню в 105,00, который предшествует 105,63 – пик от 11 декабря 2002 года. Пара EUR/USD на этой неделе ведет себя достаточно волатильно, однако трейдеры не смеют нарушать границы 5-ой фигуры, так как для этого нет весомых причин. Сегодня евро на кратковременном импульсивном снижении доллара попытался восстановить восходящую динамику и повторно протестировать отметку 1,0570. В краткосрочной перспективе, как отмечают аналитики, остается вероятной дальнейшая консолидация котировки. Периодические скачки смогут привести к тому, что пара EUR/USD в итоге пробьет вверх отметку 1,0600 и нацелится на недельный максимум на 1,0641. Евро, безусловно, выглядит слабо, но факт того, что он удерживается выше 1,0500 уже хорошо. При прорыве выше 3-месячной линии вблизи 1,0920 ожидается некоторое ослабление давления на продажу. Данную область дополнительно усиливает максимум, зафиксированный 21 апреля на уровне 1,0936.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 11 мая. Британец ждет сильных данных по ВВП завтра утром.

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка продолжает выглядеть весьма убедительно и не требует внесения коррективов. Нисходящий участок тренда продолжает свое построение в рамках волны e в E, а ее внутренняя волновая разметка выглядит достаточно сложно. Тем не менее, я выделил внутри этой волны пять волн и, если моя разметка верна, то в данное время строится волна 5, последняя внутренняя волна. Таким образом, мы получаем практически одинаковые волновые разметки по британцу и европейцу, каждая из которых указывает на возможное скорое завершение нисходящего участка тренда. Либо же каждый должен будет принять гораздо более сложный и протяженный вид, чему может способствовать слабые новостной фон или сложный геополитический. Пятая волна в e в E может уже быть завершена, а неудачная попытка прорыва отметки 1,2245, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, косвенно указывает именно на это. Если текущая волновая разметка не усложнится, то снижение британца может завершится в течение текущей недели. Инфляция прошла мимо, остается ВВП. Курс инструмента Фунт/Доллар в течение 11 мая повысился на 70 базовых пунктов, хотя в течение дня снижался на 40 (от уровней открытия дня). Тем не менее, даже такой неплохой рост пока что совершенно ничего не значит для инструмента. Он по-прежнему находится около своих годовых лоу. Так как текущую волновую разметку нисходящего участка тренда может считать завершенной, то теперь спрос на британца должен начать увеличиваться. Иначе построение восходящего тренда просто не начнется. И в этом, похоже, заключается главная проблема фунта в данное время. Спрос должен расти на основании каких-то факторов или событий. Если же таковых нет, то и спрос будет расти очень вяло, что мы сейчас и видим. Если британец снижался в последние месяцы на определенном новостном фоне и этот новостной фон не изменился за последние несколько дней, то как можно рассчитывать на повышение британца? Однако, я считаю, что до удачной попытки прорыва отметки 1,2245 можно считать, что нисходящий тренд завершил свое построение. Завтра утром британец может получить тот толчок, который ему так необходим. Утром в Великобритании выйдут отчеты по промышленному производству, ВВП, сальдо баланса видимой торговли и другие. Безусловно, наиболее важным можно считать отчет по ВВП. Поэтому следует ожидать значения выше ожиданий рынка, который составляют 1,0% кв/кв. К моему сожалению, далеко не факт, что британская экономика выросла в первом квартале более, чем на 1%. Мы уже увидели ВВП Евросоюза и США за тот же период. В Америке экономика сократилась на 1,4%, в Евросоюзе – выросла на 0,2%. Таким образом, ожидать сильного роста не приходится. Наверное, даже мы увидим значение ниже 1%, а значит построение первой волны нового восходящего тренда будет опять отложено. В Америке завтра ничего интересного не планируется. В пятницу же отчетов и вовсе не будет ни в США, ни в Британии. До конца недели инструмент может свободно двигаться горизонтально. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар по-прежнему предполагает завершение построения волны E. Сейчас я еще советую продажи инструмента с целями, расположенными около отметки 1,1704, что соответствует 161,8% по Фибоначчи, но только в случае удачной попытки прорыва отметки 1,2246. С моей точки зрения, построение понижательного участка тренда близится к своему завершению и отметка 1,2246 – очень хорошо выглядит для того, чтобы тренд завершился именно около нее. На старшем масштабе весь нисходящий участок тренда выглядит полностью укомплектованным. Поэтому продолжение снижения инструмента ниже 22 фигуры уже далеко не очевидно. Волна E приняла пяти волновой вид и выглядит вполне завершенно. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: рост инфляции VS сильная годовая поддержка. Чья возьмет?

Биткоин обновил сегодня недельные минимумы, опускаясь в область 29 000 долларов за монету после того, как отчет из США опять показал рост инфляции. Позже потери удалось частично вернуть, что на момент написания обзора позволяет главной криптовалюте держаться в зеленой зоне. Но текущее восстановление выглядит не более чем остановкой падения, при этом границы технического коридора для BTCUSD остаются в рамках 28 000 - 33 000 долларов. Уровень минимум прошлого года пока не достигнут. Значит ли это, что восстановление может начаться от текущих значений? Сложно сказать. Не исключаю, что нижнюю границу коридора цена еще будет тестировать на прочность. Все, что остается делать при такой технической картине, - это ждать. Нужны какие-то внятные сигналы, чтобы сделать вывод о последующем направлении биткоина в частности и крипторынка в целом. Инфляция в США приблизилась к пиковым значениямВыход данных по инфляции в США сегодня в моменте обрушил BTC более чем на 6% от внутридневных максимумов до 29 100 долларов. Резкое падение главной криптовалют корреляцию с фьючерсами на акции США, которые перешли в красную зону после того, как стало известно, что в апреле индекс потребительских цен в США вырос на 8,3%, что выше ожиданий в 8,1%.Данные из США показывают, что инфляция не приближается к снижению. Апрельское значение индекса потребительских цен было ниже мартовского в 8,5%, что указывает на то, что инфляция приближается к своему пику. Но это также говорит о том, что ценам потребуется гораздо больше времени, чем первоначально предполагалось, чтобы остыть.Высокий показатель инфляции также означает, что ФРС и другие центральные банки будут последовательно повышать процентные ставки в этом году. Это ожидаемый сценарий, который подтверждается и явно негативен для криптовалютного рынка.Новые потери крипторынка весьма вероятныОтчет по инфляции подтверждает опасения трейдеров о том, что на борьбу с ростом цен понадобится больше времени и более радикальные меры Центробанка, Биткоин уже и так много потерял после того, как ФРС повысила процентные ставки на прошлой неделе. Снижение в область 28 000 долларов уже мало кто ставит под сомнение. Хотя до этой отметки осталось рукой подать, несмотря на попытку удержать психологический уровень в 30 000 долларов за биткоин.Стоит отметить, что опасения по поводу ужесточения монетарной политики ФРС довлели над рынком криптовалюты большую часть 2022 года. На этом фоне биткоин упал более чем на 50% с почти рекордных максимумов. Общая капитализация рынка криптовалют также упала более чем на 800 миллиардов долларов в этом году и в настоящее время составляет около 1,4 триллиона долларов.Но эти ожидания могут оказаться палкой о двух концах. И все потому, что есть сильный зеркальный уровень поддержки в области 28 000 долларов по BTCUSD и столь сильная распродажа на ожиданиях. Крупные игроки могут удержать эту поддержку (не без тестирования), выкупить падение и приступить к покупкам на факте всех последующих этапов повышения ставки ФРС.С другой стороны, опасность представляет корреляция с рынком акций. А вот что нам готовит динамика фондового рынка, вопрос открытый. Но пока цена BTCUSD не закрепилась ниже минимумов прошлого года, терять надежду на описанный выше сценарий восстановления не стоит. О чем может сказать доходность криптовалютПрибыльность почти любой криптовалюты в 2021 году была на самом высоком уровне. Первая и вторая криптовалюты показали доходность до 500%. Но, по данным Glassnode, с нисходящим трендом, начавшимся в ноябре, прибыльность BTC достигла уровня, которого рынок не видел последние два года.Как показывают данные сетевого провайдера, Bitcoin в настоящее время находится на самом низком уровне прибыльности за последние два года. Столь низкая доходность, очевидно, вызвана падением криптовалюты ниже 30 000 долларов в моменте.Согласно данным IntoTheBlock, доходность BTC в настоящее время составляет примерно 50%, что по-прежнему выше среднего по сравнению с другими цифровыми активами на рынке криптовалют.Например, более волатильный Shiba Inu предлагает доходность всего 19%, поскольку цена токена сильно упала по сравнению с историческим максимумом. Рентабельность Cardano также находится на крайне низком уровне по сравнению с биткоином.Хотя этот показатель не так широко используется в техническом анализе или анализе блокчейна по сравнению с другими индикаторами, он все же может дать нам представление о текущем состоянии рынка. При быстром росте нескольких убыточных адресов рынок вряд ли увидит отскок.Откат рынка ожидается, когда количество убыточных адресов уменьшается, а не растет. Всякий раз, когда входы на рынок оборачиваются убытками, инвесторы быстро сбрасывают свои активы, создавая дополнительное давление на и без того падающий рынок.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 11 мая. Евро все никак не решится на новую нисходящую волну

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар продолжает выглядеть убедительно. Инструмент продолжает построение нисходящей волны 5 в E, которая является последней в структуре нисходящего участка тренда. Если это действительно так, то снижение котировок евровалюты может продолжаться еще одну неделю, так как эта волна должна получиться пятиволновой по своей внутренней структуре. На текущий момент внутри этой волны проглядывается четыре внутренних волны, поэтому я рассчитываю на построение еще одной импульсной. Удачная попытка прорыва отметки 1,0721, что приравнивается к 200,0% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка к дальнейшим продажам евровалюты. Уже в ближайшие дни инструмент может снизиться к отметке 1,0355, около которой и может завершиться построение текущей нисходящей волны и всего понижательного участка тренда. Если попытка прорыва 1,0355 окажется удачной, то инструмент еще больше усложнит свою волновую структуру и продолжит снижение. Нисходящий тренд при последнем издыхании, но все еще сохраняется Инструмент Евро/Доллар в среду повысился на 35 базовых пунктов. Буквально час назад такой вывод еще нельзя было сделать, однако отчет по инфляции в США привел к возрастанию амплитуды, вследствие чего инструмент сначала снизился на 70 пунктов, а чуть позже примерно на столько же повысился. Таким образом, построение предполагаемой волны 4 затягивается. А вместе с ней затягивается и построение всего нисходящего участка тренда. Волна 4 может принять трехволновой вид и лишь после этого инструмент может начать построение волны 5. Спрос на доллар должен вновь начать расти, чтобы волновая разметка выглядела более укомплектованно, чем сейчас. Необязательно возобновлению снижения инструмента должны предшествовать важные данные и новости. Но так как сейчас волновая разметка выглядит весьма убедительно, то я считаю, что отталкиваться нужно от нее. Отчет по инфляции вышел очень непонятным. С одной стороны, инфляция начала замедляться, впервые за долгое время. С другой стороны, это замедление очень слабое. Поэтому я считаю, что индекс потребительских цен остается на практически максимальных значениях. Тот факт, что рынок не побежал скупать доллар после этого отчета, у меня не вызывает никаких эмоций. В последнее время он показал, что может это делать и с отсутствующим новостным фоном. На этой неделе наиболее важным отчетом была как раз американская инфляция, поэтому самое интересное уже позади. Инструмент может еще некоторое время двигаться горизонтально, но рано или поздно волновая разметка должна будет либо усложниться, либо измениться, либо завершиться. Таким образом, остается только ожидать изменений, а пока их нет следует ожидать новое снижение инструмента Евро/Доллар. Общие выводы Исходя из проведенного анализа, я все еще делаю вывод, что продолжается построение волны 5 в E. Если так, то сейчас все еще хорошее время для продаж европейской валюты с целями, расположенными около отметки 1,0355, что соответствует 261,8% по Фибоначчи, по каждому сигналу MACD «вниз». Построение предполагаемой волны 4 в 5 в E, возможно, уже завершено. В более увеличенном масштабе видно, что построение предполагаемой волны D завершилось, а инструмент регулярно обновляет свои лоу. Таким образом, сейчас строится пятая волна неимпульсного нисходящего участка тренда, которая получается столь же протяженной, как волна С. Европейская валюта может еще снижаться некоторое время. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Доллару инфляция не по зубам?

Инфляция в США и не думает притормаживать. Поклонники рискованных активов искренне надеялись, что эффект высокой базы заставит потребительские цены замедлиться. Они начали стремительно расти в апреле прошлого года, и в относительном выражении текущий CPI должен был оказаться существенно ниже предыдущего. Так и произошло, однако отклонение оказалось крайне несущественным: +8,3% в апреле против +8,5% в марте. Очевидно, что высокая инфляция – долгоиграющее явление, а значит, ФРС придется засучить рукава, чтобы добиться ее возвращения к таргету в 2%. Если так, то участь «быков» по EURUSD представляется незавидной. Что позволено Юпитеру, то не позволено быку. Благодаря масштабным фискальным стимулам экономика США быстрее основных конкурентов оправилась от последствий COVID-19 и превысила допандемический уровень. ФРС может себе позволить агрессивно ужесточать денежно-кредитную политику, в то время как ЕЦБ должен трижды подумать, прежде чем пойти по ее стопам. Виной всему не только более медленное восстановление ВВП еврозоны, но и ее близость от эпицентра вооруженного конфликта в Украине, зависимость от российской нефти, энергетический кризис и даже отголоски Brexit. Восстановление экономик стран G7 после пандемииЕсли правительство Бориса Джонсона выдвинет законопроект об отмене своих обязательств в отношении торговли с Северной Ирландией, ЕС начнет процедуру нарушений Британией условий соглашения и приостановит торговую сделку. Это было бы равносильно возвращению к Brexit без сделки, от чего пострадают как фунт, так и евро. В отличие от Старого, Новый Свет не волнуют ни геополитические, ни политические проблемы. Президент Джо Байден ставит борьбу с инфляцией в качестве своей первоочередной цели. Чиновники FOMC рады стараться, чтобы оправдать доверие главы Белого дома. Даже один из основных «голубей» Федрезерва Нил Кашкари утверждает, что ставка должна быть поднята выше нейтрального уровня. Джон Уильямс призывает это сделать как можно скорее, а Лоретта Местер заявляет, что рост затрат по займам на 75 б.п. на одном из заседаний Комитета во второй половине 2022 не исключен. Если, конечно, инфляция продолжит оставаться на повышенных уровнях. И она это делает! Да, в марте потребительскими ценами, вероятнее всего, был достигнут пик в 8,5%, однако широкий рост CPI по всей экономике вкупе с высокими темпами увеличения зарплат позволяют с уверенностью говорить, что высокая инфляция пришла в Штаты всерьез и надолго. Она не является проблемой исключительно секторов, пострадавших от сбоев в цепочках поставок. Технически без выхода котировок EURUSD за пределы диапазона консолидации 1,049-1,061 говорить о том, куда именно направится пара, преждевременно. На часовом графике диапазон консолидации – это границы справедливой стоимости на 1,051-1,058. Прорыв сопротивления на 1,058 откроет дорогу к 1,061 и 1,065. Напротив, падение ниже поддержки на 1,051 чревато продолжением южного похода к 1,041. На мой взгляд, второй вариант выглядит предпочтительнее. EURUSD, дневной графикEURUSD, часовой график Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Азия демонстрирует преимущественно рост

Фондовая Азия демонстрирует преимущественно рост на сегодняшних торгах. Так, китайские индикаторы Shanghai Composite и Shenzhen Composite существенно прибавили – 1,63% и 2,65% соответственно, гонконгский Hang Seng Index вырос чуть меньше – на 1,41%. Японский индикатор Nikkei 225 продемонстрировал очень слабый рост (на 0,08%), в то время как корейский KOSPI и австралийский S&P/ASX 200 показали снижение на 0,09% и 0,22%.Инвесторы сконцентрировались на информации относительно роста инфляции в США, которая должна быть обнародована уже сегодня. Согласно прогнозам экспертов, ожидается снижение темпов роста цен с мартовского уровня в 8,5% до 8,1% в прошлом месяце (в годовом выражении). В связи с этим инвесторы ожидают, сбудутся ли прогнозы о снижении темпов роста инфляции. В прошлом месяце в КНР наблюдалось рекордное увеличение инфляции за последние 5 месяцев вследствие проблем с поставками. В свою очередь причиной проблем с поставками стало введение ограничительных мер в связи с новой волной коронавируса в стране. Индикатор CPI вырос на 2,1% по сравнению с мартовским уровнем в 1,5%. При этом эксперты прогнозировали увеличение этого индикатора до 1,8–2%. В то же время индикатор PPI (цены производителей) в Китае в апреле вырос на 8% в сравнении с мартовским уровнем в 8,3%. Эти минимальные показатели за последний год. При этом аналитики прогнозировали еще большее снижение этого индикатора – до 7,7–7,8%. Среди компаний, входящих в расчет индикатора Hang Seng Index, наибольший рост стоимости ценных бумаг показали компании BYD Co. (+9,7%), Geely (+8,8%), Meituan (+9,6%), а также Sunny Optical Technology Group Co. (+8,5%). Менее значительно подорожали акции компаний Alibaba и JD.com, прибавившие 1,9% и 3,9% соответственно. Среди компонентов японского индикатора Nikkei 225 ростом стоимости акций отметилась компания Sony, котировки акций которой увеличились на 2,4% после объявления о начале программы выкупа своих ценных бумаг на общую сумму в 200 млрд иен. Также компании удалось увеличить чистый профит за первый квартал на 67%, до 111,08 млрд иен (что эквивалентно 852,5 млрд долларов США). Это превзошло ожидания экспертов, согласно которым профит должен был составить 94,2 млрд.Еще больше – на 3,9% – увеличилась стоимость ценных бумаг компании Nintendo благодаря сообщению о намерении провести сплит ценных бумаг «10 к 1».Небольшим ростом котировок также отметились японские компании SoftBank Group и Fast Retailing с акциями, подорожавшими на 0,1% и 1,6% соответственно. Одновременно с этим уменьшилась стоимость ценных бумаг японских компаний Nissan Motor (-1,1%), Toyota Motor (-3,1%), а также Mitsubishi UFJ Financial Group (-2,8%). Среди компаний, входящих в состав индикатора KOSPI, повысилась стоимость бумаг Samsung Electronics Co. (+0,8%) и Hyundai Motor (+1,9%).Среди австралийских компаний ростом котировок отметились компании BHP (+1,2%), а также Rio Tinto (+2,2%).Одновременно с этим цена бумаг компании Zip Co. снизилась на 2,9%, котировки National Australia Bank упали на 2,3%, а стоимость акций Woodside Petroleum и Santos уменьшилась на 1,6% и 0,3% соответственно. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Данные по потребительской инфляции в США оказались неоднозначными

Обнародованные данные индекса потребительских цен в США за апрель оказались хуже прогноза, что сразу же сказалось на динамику фьючерсов на американские фондовые индексы, которые, прибавляя до публикации более чем 1%, сразу после нее упали в среднем на 1%. Согласно представленным данным, потребительская инфляция в Америке в годовом выражении выросла на 8.3%, что выше, чем прогнозировалось 8.1%, но ниже, чем мартовские цифры в 8.5%. Месячное значение показателя прибавило в апреле 0.3% против ожидания роста на 0.2% и повышения в марте на 0.1%. На волне этих данных доллар получил поддержку против основных валют, но пока всего лишь краткосрочную. Важной будет реакция рынка на открытии торгов в Америке. Напомним, что фьючерсы на индексы торгуются на отрицательной территории после выхода данных. Что касается перспектив движения рынка в ближайшем будущем, очень многое будет зависеть от риторики членов ФРС в преддверии июньского заседания, поступающих данных производственных показателей и оценки инвесторами обнародованных значений по инфляции. Если рынок решит, что небольшое снижение в годовом исчислении является сигналом к стабилизации инфляции, то можно будет увидеть откат вверх фондовых индексов, локального ослабления курса доллара и повышения спроса на товарно-сырьевые активы.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Цены на черное золото вновь растут, обыгрывая потери

Стоимость нефти восстанавливается в среду утром, увеличиваясь после вчерашнего падения более чем на 2,5%. Цена июльских фьючерсов на нефть марки Brent к моменту подготовки материала поднялась на 3,65%, до отметки $106,20 за баррель. Цена июньских фьючерсов на WTI к этому времени увеличилась на 3,90%, до $103,73.Подъем стоимости происходит в рамках коррекции после снижения котировок почти на 8% за предыдущие два торговых дня. Причиной снижения цены стали сообщения о том, что Министерство энергетики США снизило свой прогноз относительно глобального спроса на черное золото в 2022 и 2023 годах. Не последнюю роль в этом сыграл и тот факт, что в Китае вновь наблюдается вспышка коронавируса, препятствующая уверенному росту потребления. Падение нефтяных контрактов было вызвано и подорожавшим долларом. Более дорогая американская валюта традиционно делает более дорогой покупку нефти для тех трейдеров, которые используют другие валюты. Сегодня в ходе европейских торгов индекс доллара снижается, однако по-прежнему торгуется вблизи максимума за последние 20 лет. Рынок в предвкушении ожидает выхода ключевых данных по инфляции, от которых будет отталкиваться Федеральная резервная система США в принятии дальнейшего политического курса. Напомним, на прошлой неделе ФРС повысила базовую процентную ставку на 50 базисных пунктов. После этого официальные лица США намекнули на то, что на предстоящих заседаниях подобные шаги вновь будут осуществляться, хотя возможно и не столь значительные.Рынок энергоносителей сегодня пребывает в неведении относительно будущих поставок на мировой рынок объемов российских нефти и газа. По мнению аналитиков ING, эта неопределенность по поводу предложения из РФ сохраняет тревогу и высокий потенциал роста цен. Для всех очевидна явная неспособность ЕС единогласно согласовать план введения эмбарго на поставки российской нефти. Уже ни для кого не секрет, что уверенные заявления чиновников Еврокомиссии оказались поспешными. Европейские политические элиты вполне могут смягчить анонсированный последний пакет санкций против России, так как немало стран-участниц ЕС пока не могут присоединиться к основным его пунктам. Например, Венгрия на сегодняшний день не имеет возможности всецело поддержать своих собратьев по союзу, так как фактически не может столь быстро отказаться от российских энергоресурсов. По сообщениям западных СМИ, амбициозный и непримиримый Евросоюз даже почти согласен на то, чтобы Венгрия (как, впрочем, и ряд других восточноевропейских стран) отказалась от закупок российской нефти не к концу этого года, а в лучшем случае к 2024 году. Однако некоторые чиновники ЕС все же предлагают не медлить, а если уж Венгрия не может рисковать, то предоставить ей компенсации взамен на поддержку эмбарго и полное согласие с санкциями против РФ.Очевидно, что ЕС пытается всеми силами убрать Россию из Европейского энергетического рынка, причем даже в ущерб многим своим интересам. Если Венгрия все же решится поддержать решение западноевропейских партнеров, приведя свою экономику в однозначный упадок, то это даст дополнительный стимул нефтяным котировкам ползти вверх. Но и здесь не все так гладко. Во-первых, велика вероятность скорой ядерной сделки с Ираном. А во-вторых, весьма активно продолжаются переговоры Соединенных Штатов с Венесуэлой о том, чтобы больше венесуэльского черного золота поступало на мировые рынки.На фоне стремления политических элит Евросоюза сплотить свои страны в борьбе с Россией в политических кругах Польши уже зреют нотки недоверия к своим немецким соседям. Пресс-секретарь правительства Польши Петр Мюллер неожиданно заявил, что подозревает, что Германия начнет перепродавать Польше российскую нефть. Напомним, до этого власти Польши сообщали, что полностью откажутся от импорта российских энергоносителей до конца 2022 года. Однако, чтобы избежать недоразумений, Польша предлагает ввести общеевропейское эмбарго на топливо из России или же специальный налог на все энергоносители, импортируемые из России. По мнению пресс-секретаря Петра Мюллера, этот подход поможет сбалансировать складывающуюся на рынке ситуацию.Согласно данным Американского института нефти (API), коммерческие запасы нефти в США за прошлую неделю (2–6 мая) увеличились на 1,618 млн баррелей. Эксперты прогнозировали снижение запасов сырья на 0,457 млн. Публикация официальных данных со стороны Минэнерго состоится в 17:30 по московскому времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Конгрессмены критикуют SEC и ее председателя Гэри Генслера за травлю криптосообщества

Несколько американских законодателей и комиссар Комиссии по ценным бумагам и биржам США выразили обеспокоенность по поводу того, что регулятор активно развивает свое подразделение по обеспечению соблюдения законодательства в сфере криптовалют. «SEC — это регулирующее агентство с подразделением по обеспечению соблюдения, а не агентство по обеспечению соблюдения». Именно так заявила Комиссар SEC Хестер Пирс, также известная в криптовалютном сообществе как «криптомама». Ряд законодателей совсем недавно выступили против того, чтобы SEC сосредоточивала внимание на рынке криптовалют, и за то, чтобы больше занималась своим непосредственным делом – следила за работой фондовых рынков. Ряд законодателей вместе с комиссаром Комиссии по ценным бумагам и биржам США раскритиковали надзорный орган за то, что он удвоил размер своего подразделения по обеспечению соблюдения законодательства в сфере криптовалют. Как я отмечал выше, основой критики было то, что Комиссия по ценным бумагам и биржам является регулирующим органом с отделом правоприменения, а не правоохранительным органом. Конгрессмен Патрик МакГенри написал недавно в Twitter, что правовое регулирование председателя SEC Гэри Генслера душит американские инновации. Он уточнил: «Если США хотят возглавить развертывание интернет-технологий следующего поколения, мы должны предоставить четкие и продуманные правила поведения для экосистемы цифровых активов». Член палаты представителей Уоррен Дэвидсон также выступил против, раскритиковав действия председателя SEC. Конгрессмен Том Эммер задал вопрос: «Интересно, сколько долларов налогоплательщиков тратится впустую в личном крестовом походе Гэри Генслера против криптоиндустрии?» Многие конгрессмены в США уже всерьез говорят о том, что желание SEC использовать принудительное регулирование для обеспечения «ясности» участников рынка цифровых активов является как минимум травлей и прямым нарушением законодательства со стороны ее председателя Гэри Генслера. Но пока законодатели США отрабатывают «свои деньги», вокруг проекта Terra развернулась настоящая трагедия, которая разрушила и обанкротила компанию. О подробностях читайте в материале: Blackrock и Citadel обрушили Luna и UST, поставив жирный крест на жадности Terra Тем временем биткоин немного вырос после очередной крупной распродажи в начале недели, но дальнейшая его коррекция под большим вопросом. В настоящий момент для развития инициативы со стороны быков необходимы активные действия в районе $32 300, что быстро вернет торговый инструмент назад к $34 350, позволив немного успокоить нервы инвесторам. Не менее важной будет защита промежуточного уровня $30 000, на который сейчас посматривают продавцы. Тот факт, что биткоин продолжает пользоваться поддержкой со стороны крупных игроков, может смягчить его падение, вероятность которого есть в случае, если быки ничего не предложат на $30 000. Снижение американского фондового рынка, а также резкое падение технологического индекса NASDAQ наверняка потянут за собой вниз и биткоин. Произойдет это только в случае негативной реакции на инфляцию в США. Пробой уровня $30 000 провалит торговой инструмент ниже, к минимуму $27 900, а там и рукой подать до $25 7000. Самой дальней целью медведей будет область $21 900. ETH Акцент остается на сопротивлении $2 460. Прорыв этого уровня быстро вернет эфир к $2 630, а там совсем рядом и $2 790, что будет серьезной проблемой для трейдеров. Лишь закрепление выше позволит выстроить восходящий тренд по торговому инструменту с перспективой обновления максимумов в районе: $2 950 и $3 158. В случае возврата давления на ETH не исключены покупки в районе крупной поддержки $2 250, как это было в последнее время. Прорыв этого диапазона будет поводом к походу на минимумы $2 020 и $1 780, где вновь начнут активно действовать крупные игроки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Европа резко сменила вектор движения

На торгах в среду биржевые европейские индикаторы показывают эффектный рост на фоне оптимистичных настроений участников рынка.Так, на момент написания материала сводный индекс ведущих европейских компаний STOXX Europe 600 вырос на 1,1% – до 424,74 пункта.Британский показатель FTSE 100 увеличился на 0,97%, французский CAC 40 подскочил на 1,43%, немецкий DAX набрал 0,55%, а итальянский FTSE MIB и испанский IBEX 35 прибавили 1,7% и 1,1% соответственно.Что влияет на котировки?Европейские инвесторы активно подхватили позитивную динамику мировых рынков. На текущей неделе трейдеры с нетерпением ожидают данные по уровню инфляции в США. Эксперты прогнозируют, что в ушедшем месяце годовая инфляция в Америке замедлилась до 8,1% с мартовских 8,5%. Рыночные аналитики уверены, что свежая информация по инфляции станет важным стимулом для роста ведущих акций, т.к. сильные экономические данные позволят Федрезерву США ограничить повышение ставок, чтобы взять инфляцию под контроль. Даже минимальное снижение темпов инфляции, уверяют экономисты, станет свидетельством того, что ее уровень достиг наивысшей точки и начинает падать.Еще одним немаловажным фактором подъема для рынка ценных бумаг могут стать корпоративные новости компаний еврорегиона. Так, с начала торгов в среду котировки акций крупнейшего немецкого производителя ThyssenKrupp AG уже взлетели на 9,1% благодаря максимальным за последнее десятилетие полугодовым финансовым показателям во втором финансовом квартале.В центре внимания европейских инвесторов остается также внутренняя статистика по региону. Согласно данным Федерального статистического управления Германии, в апреле потребительские цены в стране выросли на рекордные 7,8% в годовом выражении. При этом уровень инфляции в месячном выражении составил 0,7%.Главные фавориты и аутсайдерыЦена акций немецкого туроператора TUI AG растет в среду на 4,5%. Накануне менеджмент компании заявил о планах выйти на прибыльный уровень к концу текущего финансового года.На торгах во Франкфурте стоимость ценных бумаг американского табачного концерна Philip Morris снижается на 0,1%, при этом в Стокгольме котировки шведского производителя табака и сигар Swedish Match дорожают на 8,8%. Причиной такого эффектного движения акций на биржах стало заявление руководства Philip Morris о покупке Swedish Match за $16 млрд.Котировки бумаг крупнейшего энергетического гиганта ФРГ – E.ON SE – проседают на 1,8%, несмотря на то что в первом квартале выручка компании взлетела на 60%. Капитализация немецкой энергетической компании Siemens Energy AG снижается на 5%. Во втором квартале текущего финансового года чистый убыток Siemens вырос в восемь раз.Капитализация французского производителя железнодорожных составов и поездов Alstom SA падает на 7,3%. Подтолкнуть котировки вверх не смогла даже сильная корпоративная отчетность компании: в текущем финансовом году выручка Alstom SA выросла на 76% благодаря увеличению объема заказов более чем в два раза.История перелома трендаЧто же касается итогов торгов во вторник, накануне европейские фондовые индексы также показали уверенный рост после резкого снижения в понедельник. Вчера беспокойство инвесторов начало спадать, и рынок стал понемногу возвращаться к осторожным покупкам.Так, по итогам торговой сессии накануне сводный индекс ведущих европейских компаний STOXX Europe 600 вырос на 0,68% – до 420,29 пункта. К слову, днем ранее показатель завершил день на уровне двухмесячного минимума.Британский индекс FTSE 100 увеличился на 0,37%, французский CAC 40 подскочил на 0,51%, немецкий DAX набрал 1,15%, а итальянский FTSE MIB прибавил 1,04%.При этом ключевые факторы, толкавшие стоимость ценных бумаг вниз, – перманентный рост уровня инфляции, замедление экономического роста, геополитическая напряженность между Украиной и Россией, суровые ограничительные меры в Китае и перспективы ужесточения монетарной политики Федрезервом США – сохранились.Трейдеры понимают, что в ближайшем будущем рынки продолжат находиться под давлением высокой волатильности, а непредсказуемые события в мире способны в любой момент задать биржам новый тренд.Максимальные результаты накануне показали ценные бумаги европейских банков. Так, цена акций UniCredit взлетела на 5,5%, котировки Deutsche Bank выросли на 1,6%, BNP Paribas – на 2,2%, BBVA – на 1,3%, а Raiffeisen Bank International – на 4,2%.При этом аналитики уверены, что эффектное ралли в банковском секторе продлится недолго, т.к. увеличение уровня инфляции и снижение экономической активности негативно отразятся на деятельности банков в ближайшем будущем.Котировки немецкого фармацевтического концерна Bayer AG выросли накануне на 5,4%. Во вторник компания опубликовала сильную квартальную отчетность, согласно которой ее чистая прибыль в первом квартале увеличилась на 57%, а выручка – на 19%. Стоимость ценных бумаг британской энергетической компании Centrica набрала 3,9%. Менеджеры компании заявили, что ее прибыль в текущем году будет близка к верхней границе озвученного ранее диапазона в 6,7–10,8 пенса на бумагу.Капитализация французских производителей люксовых товаров LVMH, Kering и Hermes подросла по итогам торгов во вторник на 1,3%, 0,1% и 0,2% соответственно.Цена акций авиастроительного концерна Airbus увеличилась накануне на 0,9%. С начала 2022 поставки продукции компании достигли 190 единиц, в апреле Airbus получил заказы на 98 самолетов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Blackrock и Citadel обрушили Luna и UST, поставив жирный крест на жадности Terra и ее пользователей

UST, так называемый стейблкоин, выпущенный проектом Terra и привязанный 1:1 к доллару США, оказался не таким уж и «стейбл», как выяснилось. Сегодня он упал до 0,23 цента, что обрушило весь проект Terra и ее токен Luna. Обвал только за одни сутки составил более 80%, что очень печально для всего криптосообщества и рынка в целом. Причиной тому стали не технические проблемы платформы. Как отмечают некоторые специалисты, уязвимостью воспользовались Blackrock и Citadel.Всему виной стала жадность одних (Terra) и смекалка других (Blackrock и Citadel) – вторые вышли победителями, если на самом деле они стояли за всем этим делом. Напомню, что стейблкойны сродни банковским счетам для криптоэкономики. Они предлагают надежное средство сбережения, позволяющее избежать волатильности, которая наблюдается в криптовалютах. UST — это так называемая «алгоритмическая» стабильная монета. Она использует сложную систему выпуска и сжигания токенов для регулирования предложения. Однако цена UST рухнула под давлением недавней распродажи криптовалют, что привело к дальнейшей панике на рынке и еще большему обрушению. Спрос на UST в последнее время наблюдался колоссальный, и причиной тому были высокие ставки, предлагаемые в результате стейкинга монеты. Ставки доходили до 20%. Естественно, туда полились деньги. Это и стало основной причиной обрушения, так как в компании не смогли обеспечить всех ликвидностью. Закредитованность превышала реальный объем монет более чем в три раза. После обрушения Terra биткойн ненадолго упал ниже $30 000, однако затем частично восстановил свои позиции.Еще одной проблемой является то, что До Квон, создатель монеты UST, накопил биткойнов на миллиарды долларов через свой фонд Luna Foundation Guard для поддержки UST, которой, как выяснилось, не хватило. Сейчас многие опасаются, что Luna Foundation Guard выбросит эти биткойны на рынок, что приведет к еще большей распродаже. По этой причине инвесторы внимательно следят за тем, как Luna Foundation Guard отреагирует на поддержку UST. Квон сказал во вторник, что он близок к тому, чтобы объявить план спасения для UST. Видимо, план не сработал, либо больше не потребуется. Некоторые известные криптоспециалисты пришли к выводу, что именно Blackrock и Citadel стоят за обрушением Terra. В Twitter можно найти примерно такую схему обрушения: атакующий на ОТС накопил $1 млрд UST и занял BTC на $3 млрд. Дальше он запустил FUD о привязке UST и продал по рынку все свои BTC, чтобы посеять панику. Компания вывела часть ликвидности, но атакующий начал продавать UST на Binance, именно из-за этого случилась небольшая отвязка от $1. Сразу после этого Terra начала продавать BTC, но атакующие к этому были готовы, начав активно шортить рынок, при этом сливая еще больше UST. Когда в Terra это поняли, то перестали продавать BTC, но было уже поздно, хотя в моменте UST и попытался восстановиться самостоятельно.В результате Luna со 100 долларов месяц назад упала до 1.57 доллара на момент написания статьи, а UST, который должен быть 1 к 1, сейчас по 40 центов – в моменте был по 20. Можно смело сказать, что на проекте Terra поставлен жирный крест. Что касается технической картины биткоина Биткоин вырос немного после очередной крупной распродажи, но дальнейшая его коррекция под большим вопросом. В настоящий момент для развития инициативы со стороны быков необходимы активные действия в районе $32 300, что быстро вернется торговый инструмент назад к $34 350, позволив немного успокоить нервы инвесторам. Не менее важным будет защита промежуточного уровня $30 000, на который сейчас посматривают продавцы. Тот факт, что биткоин продолжает пользоваться поддержкой со стороны крупных игроков, может смягчить его падение, вероятность которого есть в случае, если быки ничего не предложат на $30 000. Снижение американского фондового рынка, а также резкое падение технологического индекса NASDAQ наверняка потянут за собой вниз и биткоин. Произойдет это только в случае негативной реакции на инфляцию в США. Пробой уровня $30 000 провалит торговой инструмент ниже, к минимуму $27 900, а там и рукой подать до $25 7000. Самой дальней целью медведей будет область $21 900. Что касается технической картины эфира Акцент остается на сопротивлении $2 460. Прорыв этого уровня быстро вернет эфир к $2 630, а там совсем рядом $2 790, что будет серьезной проблемой для трейдеров. Лишь закрепление выше позволит выстроить восходящий тренд по торговому инструменту с перспективой обновления максимумов в районах $2 950 и $3 158. В случае возврата давления на ETH не исключены покупки в районе крупной поддержки $2 250, как это было в последнее время. Прорыв этого диапазона будет поводом к походу на минимумы $2 020 и $1 780, где вновь начнут активно действовать крупные игроки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Американский премаркет на 11 мая: поможет ли американская инфляция нащупать дно на фондовом рынке

Фьючерсы на американские фондовые индексы выросли на торгах в среду в преддверии ключевого отчета по инфляции в США, который может существенно повлиять на дальнейшее рыночное направление. Если данные совпадут с прогнозами экономистов – американские фондовые индексы получат передышку и продемонстрируют значительный отскок вверх после крупного падения к очередным годовым минимумам, наблюдаемое 9 мая. Фьючерсы на промышленный индекс Доу-Джонса выросли сегодня на 330 пунктов, или 1%. Фьючерсы на S&P 500 подскочили на 1,3%, а фьючерсы на Nasdaq 100 — на 1,6%. Как я отмечал выше, многие трейлеры ожидают публикации индекса потребительских цен за апрель, что позволит им получить представление о том, что сейчас происходит с инфляцией. Рост цен остается в центре внимания многих участников рынка в связи с тем, что Федеральная резервная система очень остро на это реагирует – повышая процентные ставки и сокращая свой баланс. Последнее повышение было на прошлой неделе сразу на 0,5%. Очевидно, что апрельские данные могут удивить, так как из месяца в месяц мы видим признаки усиления ценового давления, тогда как экономисты сегодня ожидают его менее активного роста. Если мы увидим положительные моменты и снижение цен, то это действительно может сдвинуть дело с мертвой точки, позволив нащупать дно на фондовом рынке. Экономисты ожидают, что индекс потребительских цен вырастет на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем и опустится до уровня в 8,1% в годовом исчислении.В марте годовая инфляция составляла 8,5%. По итогам вчерашнего дня индекс Dow упал четвертую сессию подряд. S&P 500 прибавил 0,25%, а Nasdaq Composite вырос на 1%. Технологические компании с большой капитализацией, которые в последние недели столкнулись с трудностями, во вторник выросли. Microsoft и Apple показали движение вверх более чем на 1%. Сегодня отчитаются Toyota Motors, Walt Disney и Beyond Meat. Премаркет Бумаги Wendy's упали после того, как компания сообщила о скорректированной прибыли в размере 17 центов на акцию, что на 1 цент ниже оценок, при этом выручка и продажи также не соответствовали прогнозам аналитиков. Акции сети ресторанов упали на 3,4% на премаркете Акции Perrigo упали на 4,1% после сообщения о смешанных результатах за второй квартал. При этом скорректированная прибыль в размере 33 центов на акцию оказалась ниже консенсус-прогноза в 42 цента. Тем не менее, производитель безрецептурных лекарств сообщил о более высоких, чем ожидалось, доходах и повысил свой годовой прогноз. Гейминговая компания Roblox сообщила о более крупных, чем ожидалось, убытках за последний квартал, а также о продажах, которые не соответствовали прогнозам аналитиков. В компании также заявили, что ожидает новых убытков в обозримом будущем по мере роста расходов и снижения спроса, вызванного пандемией. Roblox упал на 1,1% на премаркете. В аутсайдерах Unity Software. Бумаги упала на 23% на премаркете после того, как разработчик программного обеспечения для видеоигр опубликовал более слабые, чем ожидалось, прогнозы доходов. Ну и первая криптовалютная биржа, размещенная на американском фондовом рынке, также отчиталась с убытками. Бумаги Coinbase упали на 14,4% на премаркете после того, как компания сообщила о неожиданном квартальном убытке. Потеря составила 1,98 доллара на акцию за последний квартал по сравнению с консенсус-прогнозами в прибыли в 18 центов на акцию. Coinbase отметила снижение числа пользователей на фоне продолжающегося спада на рынке криптовалют. Toyota сегодня заявила, что ее прибыль за текущий финансовый год может снизиться на 20% из-за скачка цен на сырье. Автопроизводитель отметил, что будет работать с поставщиками, чтобы найти альтернативные материалы и другие способы сокращения расходов. Акции упали на 2,2% на премаркете. Что касается технической картины S&P500 Все зависит от инфляции. Ее снижение поможет закрепиться выше $4 037. Поэтому быкам нужно как следует подумать над защитой этого диапазона, который может быть протестирован сразу после выхода данных по CPI. Защита $4 037 и рост от этого уровня укрепят уверенность трейдеров, рассчитывающих на коррекцию вверх. Однако говорить о нащупывания дна еще очень рано. Закрепление выше $4 069 откроет возможность по возврату на $4 116 и по обновлению $4 157. В случае пессимизма и очередных разговоров о высокой инфляции и необходимости борьбы с ней - быкам придется защищать $4 005. Снижения торгового инструмента под этот уровень быстро столкнет к минимуму $3 964. Упустив этот диапазон лучше всего отложить покупки торгового инструмента до минимума $3 914.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Ценовой потолок и приоритет лонгов

Пара доллар/иена, судя по всему, обозначила свой «ценовой потолок». В конце апреля покупатели usd/jpy зашли в область 131-й фигуры, однако не смогли там закрепиться, отступив на несколько ступеней ниже, в район 128-130. Нельзя сказать, что продавцам удалось переломить северный тренд – покупатели по-прежнему осаждают ценовые высоты и даже предпринимают штурмовые действия по закреплению выше отметки 131,00. Например, позавчера пара снова обновила 20-летний ценовой максимум, обозначившись на отметке 131,33. Но, несмотря на все старания быков usd/jpy, им не удаётся удержаться на своеобразном ценовом Эвересте. Слишком привлекательно здесь выглядят продажи и слишком неуверенно здесь ведут себя долларовые быки, которые снижают свою активность, как только пара пересекает отметку 131,00. Очевидно, что покупателям пары необходим веский информационный повод, чтобы продолжить своё северное турне. Таким поводом может стать сегодняшний инфляционный отчёт, который будет опубликован на старте американской сессии. Однако, на мой взгляд, этот релиз, если даже и выйдет в «красной зоне», не сможет кардинально изменить ситуацию по паре. Безусловно, в таком случае медведи usd/jpy организуют масштабную коррекцию, с целями 128,80 (средняя линия Bollinger Bands на дневном графике) и 127,50 (линия Kijun-sen на том же таймфрейме). Но дальше этих ценовых рубежей продавцы вряд ли продвинутся. Доллар в любом случае не утратит свою привлекательность, и тем более в паре иеной, которая находится под дополнительным давлением со стороны Банка Японии. Кроме того, гринбек пользуется повышенным спросом как защитный инструмент, позволяя покупателям usd/jpy удерживать пару в районе 129-130 фигур, периодически тестируя 131-й ценовой уровень. Антирисковые настроения на рынке растут по нескольким причинам. Среди основных – вспышка коронавируса в Китае (и введённые карантинные ограничения), рост напряжённости вокруг Тайваня и отсутствие прогресса в российско-украинских переговорах. Напомню, что на прошлой неделе вооруженные силы Китая провели очередные военные учения возле Тайваня – в них принимали участие бомбардировщики, истребители и противолодочные самолеты. За несколько дней до этого военные островного государства тоже проводили ракетные и другие учения у южного и юго-восточного побережья. Эти действия следует рассматривать через призму заявлений китайских политиков и чиновников (особенно военных): в последние месяцы они становятся всё жёстче на фоне увеличившихся поставок американского оружия на остров. В частности, в начале апреля официальный представитель министерства обороны КНР заявил о том, что китайская армия «примет эффективные меры для пресечения внешнего вмешательства и попыток добиться независимости Тайваня». Такие мессиджи, которые озвучиваются в мягко-политической и жёстко-военизированной форме, оказывают опосредованную поддержку безопасному доллару – за счёт роста антирисковых настроений. Что касается «украинского кейса», то здесь, наоборот, – наблюдается почти полная тишина со стороны представителей переговорных делегаций. Согласно последним заявлениям, переговоры не прекращены, они проводятся в дистанционной форме, на уровне подгрупп. Однако, как признают первые лица государств, переговорный процесс фактически зашёл в тупик. Оптимизм, который наблюдался после «стамбульской встречи», давно иссяк, тогда как новых поводов для оптимизма нет. Ну и трейдеры обеспокоены вспышкой коронавируса в Китае. Власти этой страны придерживаются принципа «нулевой терпимости» к COVID-19, поэтому ввели строгие карантинные ограничения в 25-миллионном Шанхае и некоторых других крупных городах. Сейчас идёт очередной этап массового тестирования на коронавирус в Пекине. Жесткие локдауны рушат логистические цепочки (например, в Шанхае, помимо всего прочего, расположен крупнейший контейнерный порт в мире), что может привести к очередному скачку инфляции и повысит угрозу глобальной рецессии. На фоне усиления американской валюты иена находится под существенным давлением со стороны Банка Японии. По итогам последнего заседания японского регулятора стало ясно, что Харухико Курода намерен и дальше проводить ультрамягкую монетарную политику, невзирая на девальвацию национальной валюты. Сохранив основные параметры денежно-кредитной политики в прежнем виде, Банк Японии подчеркнул, что будет выкупать неограниченное количество облигаций «каждый рабочий день» для поддержки уровня их доходностей вблизи целевых 0% и не выше 0,25%. Курода подчеркнул, что регулятор не станет идти следом за Федрезервом, Банком Англии и Канады, то есть не станет разворачивать проводимый курс. Это говорит о том, что дивергенция позиций Центробанков будет и дальше толкать пару вверх, к новым ценовым высотам. Таким образом, вне зависимости от окраса сегодняшнего инфляционного релиза, лонги остаются в приоритете. Южные откаты по паре usd/jpy целесообразно использовать для открытия лонгов с целями 130,00, 131,33 (ценовой максимум) и 131,60 (верхняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 11 мая (разбор утренних сделок). Продавцы фунта воспользовались возможностью и уровнем

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.2372 и рекомендовал от него принимать решении по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минтуный график и разберемся с тем, что произошло. Отсутствие фундаментальной статистики ожидаемо помогло покупателям фунта, однако добиться закрепления выше 1.2372 не удалось. Формирование ложного пробоя на этом уровне в первой половине дня привело к отличному сигналу на продажу, что вылилось в падение пары на 40 пунктов. С технической точки зрения ничего не поменялось, как и не поменялась стратегия. А какие точки входа сегодня утром были по евро? Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Все внимание теперь будет сосредоточено на данных по инфляции в США, от которых и зависит дальнейшее направление пары. В случае снижения ценового давления, как того ожидают экономисты, спрос на рисковые активы увеличится, что поможет фунту и приведет к повторному движению вверх в район утреннего сопротивления 1.2372. Если ценовое давление возрастет, а ситуация в апреле окажется не такой благоприятной, как многие ждут – давление на фунт вернется, ведь американский доллар продолжит укреплять свои позиции. Многие будут ждать от Федеральной резервной системы повышения процентных ставок в июне сразу на 0,75%. Выступления представителей Федеральной резервной системы также не должны пройти для рынка бесследно, так как их заявления играют достаточно важную роль. Учитывая, что выступления будут после данных по инфляции – это очень важно. Учитывая, что техническая картина не изменилась, акцент советую оставить на ближайшей поддержке 1.2304. Ястребиные заявления членов FOMC могут привести к снижению фунта в этот район, но только формирование там ложного пробоя приведет к сигналу на открытие длинных позиций в расчете на продолжение восходящей коррекции и на возврат к 1.2372. Учитывая, что торговля проходит в районе средних скользящих, сложно сказать кто в итоге победит. Ожидать более резкого рывка вверх можно лишь после данных по инфляции в СЩА. Закрепление выше 1.2372 с обратным тестом сверху вниз приведет к сигналу на покупку с последующим движение в район максимумов: 1.2441 и 1.2505, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае снижения фунта и отсутствия покупателей на 1.2304, скорей всего мы увидим обновление годовых минимумов и очередную распродажу в район 1.2261. Входить там в рынок советую также только при ложном пробое. Покупать GBP/USD сразу на отскок можно от минимума 1.2185, либо еще ниже – в районе 1.2122 и лишь с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня. Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется: Тот факт, что торговля продолжает вестись в боковом канале играет скорей на руку продавцам. Защита 1.2372 является дополнительным плюсом ко всему происходящему. Пока торговля ведется ниже этого диапазона, можно ставить на дальнейшее падение пары. В случае рывка фунта вверх после данных по США только формирование ложного пробоя на 1.2372 по аналогии с тем, что я разбирал выше, образует сигнал на продажу. Рассчитывать также можно на пробой уровня 1.2304. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона приведет к образованию дополнительного сигнала на продажу способному обвалить фунт к минимумам в район 1.2261, где рекомендую фиксировать прибыль. Более дальней целью выступит область 1.2185, но надеется на реализацию этого сценария можно лишь после выступлений представителей ФРС и их более ястребиных заявлений. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.2372, может произойти новый рывок вверх на фоне сноса стоп-приказов. В таком случае советую отложить короткие позиции до более крупного сопротивления 1.2441. Открывать там короткие позиции также советую только при ложном пробое. Продавать GBP/USD сразу на отскок можно от 1.2505 в расчете на отскок пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня. Рекомендую ознакомиться: B COT отчете (Commitment of Traders) за 3 мая зафиксировано сокращение как коротких, так и длинных позиций, но первых оказалось намного меньше, что привело к очередному увеличению отрицательной дельты. Тот факт, что в экономике Великобритании дела очень плохи, а ситуация с резким ростом стоимости жизни в лучшую сторону не меняется, заставляет инвесторов достаточно осторожно относиться к фунту и к тому, что его дальше ждет. Монетарная политика Федеральной резервной системы, направленная на ужесточение стоимости заимствований будет и дальше оказывать поддержку американскому доллару, толкая британский фунт все ниже и ниже. Единственное, на что можно сейчас рассчитывать – небольшое снижение инфляционного давления в США, что может привести к выстраиванию восходящей коррекции. Недавние действия Банка Англии по повышению процентных ставок пока не принесли должного результата, так как политика остается весьма сдержанной в условиях высокого инфляционного давления, наблюдаемого в Великобритании. Учитывая, что совсем недавно губернатор Банка Англии Эндрю Бэйли подтвердил, что экономика движется в сторону рецессии – ничего хорошего в ближайшее время ждать не приходится, как и не приходится рассчитывать на сильный рост фунта. Ситуация будет только ухудшаться, так как будущие инфляционные риски сейчас довольно трудно оценить также из-за сложной геополитической ситуации, но точно очевидно – индекс потребительских цен продолжит рост в ближайшие месяцы. Ситуация на рынке труда Великобритании, где работодатели вынуждены бороться за каждого работника, предлагая все более высокую заработную плату, также подталкивает инфляцию все выше и выше. В COT отчете за 3 мая указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 6 900 до уровня 33 536, в то время как короткие некоммерческие снизились лишь на 2 708 до уровня 107 349. Это привело к увеличению отрицательного значения некоммерческой нетто-позиции с -69 621 до -73 813. Недельная цена закрытия снизилась с 1.2587 до 1.2490. Сигналы индикаторов: Средние скользящие Торговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на рыночную неопределенность с дальнейшим направлением. Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger Bands В случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.2304. Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 11 мая (разбор утренних сделок). Медведи защитили 1.0571 и приготовились к данным по

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0571 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Вышедший отчет по инфляции в Германии полностью совпал с прогнозами экономистов, на что евро отреагировал ростом. В результате мы получили неудачную попытку роста выше 1.0571 и ложный пробой. Согласно утреннему сценарию, все это позволяло нарастить короткие позиции от верхней границы бокового канала, чем я и воспользовался. На момент написания статьи движение вниз составило уже более 30 пунктов. С технической точки зрения на вторую половину дня ничего не изменилось, как и не изменилась стратегия. А какие точки входа сегодня утром были по фунту? Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется: Все внимание теперь будет сосредоточено на данных по инфляции в США, от которых и зависит дальнейшее направление пары. В случае снижения ценового давления, как того ожидают экономисты, спрос на рисковые активы увеличится, что приведет к движению EUR/USD вверх и к повторному росту в район 1.0571. Если ситуация окажется не такой благоприятной, как многие ждут – давление на евро вернется, ведь американский доллар продолжит укреплять свои позиции при усилении ценового давления, что вынудит Федеральную резервную систему действовать более агрессивно – не исключено даже повышение процентных ставок сразу на 0,75% уже в июне этого года. Формирование ложного пробоя на 1.0519 даст хорошую точку входа в длинные позиции в расчете на возврат инициативы покупателями с последующим ростом и пробоем 1.0571. Выход за пределы этого диапазона может произойти также в случае довольно пассивных выступлений членов FOMC. Рафаэль Бостик выступит с речью сразу после публикации отчета по индексу потребительских цен в США без учета цен на продукты питания и энергоносители. Прорыв и тест сверху вниз 1.0571 образует новый сигнал по входу в длинные позиции, усилив покупателей и открыв возможность по дальнейшему росту EUR/USD в район 1.0638, где рекомендую фиксировать прибыль. Более дальней целью выступит область 1.0691. В случае снижения EUR/USD и отсутствия покупателей на 1.0519, оптимальным сценарием на покупку будет ложный пробой в районе минимума этого года 1.0473. Открывать длинные позиции по евро сразу на отскок советую только от 1.0426, либо еще ниже – в районе 1.0394 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня. Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы справились с поставленной задачей и защитили 1.0571. Пока торговля будет вестись ниже этого диапазона можно ожидать сохранения давления на евро и очередной попытки прорыва середины бокового канала. Как я отмечал выше, все будет зависеть от данных по индексу CPI за апрель этого года. Оптимальным сценарием на открытие коротких позиций станет очередное формирование ложного пробоя в районе 1.0571, но для этого нужно вернуться к этому уровню. Более вероятным вариантом на продажу будет пробой и закрепление ниже 1.0519. Вместе с обратным тестом снизу вверх это даст отличный сигнал на открытие дополнительных коротких позиций, что приведет к сносу ряда стоп-приказов быков и к возврату медвежьего тренда с перспективой обновления 1.0473, где рекомендую фиксировать прибыль. Более дальней целью выступит область 1.0426, но такой сценарий возможен только после полной капитуляции покупателей евро. В случае роста EUR/USD в ходе американской сессии и отсутствия медведей на 1.0571 - начнутся серьезные проблемы. В таком случае я ожидаю более резкого рывка вверх, так как прорыв этого диапазона ударит по ряду стоп-приказов трейдеров, рассчитывающих на сохранение медвежьего тренда. Оптимальным сценарием будут короткие позиции при формировании ложного пробоя в районе 1.0638. Продавать EUR/USD сразу на отскок можно от 1.0691, либо еще выше – в районе 1.0736 с целью нисходящей коррекции в 25-30 пунктов. Рекомендую ознакомиться: В COT отчете (Commitment of Traders) за 3 мая зафиксирован резкий рост коротких позиций и сокращение длинных. Недавние заявления представителей центральных банков привели к новой активной распродаже рисковых активов, так как всем очевидно – серьезных проблем в экономиках развитых стран в этом году не избежать. Резкое повышение процентных ставок в США сразу на 0,5% также заставляет инвесторов взглянуть на американский доллар, как на актив убежище. Высокая инфляция является проблемой не только в США, но и во всем мире, а активное ужесточение денежно-кредитной политики американским центральным банком делает доллар более привлекательным активом. Президент Европейского центрального банка в своих выступлениях также неоднократно отмечала необходимость более активных изменений в политику. Ожидается, что программа покупки облигаций будет завершена уже к концу второго квартала этого года, а первое повышение ставки произойдет осенью этого года. Пока ЕЦБ планирует – ФРС действует. Отсюда и привлекательность доллара. Многое будет зависеть от американской инфляции и от рыночной реакции. В случае ее небольшого снижения на этой неделе давление на евро ослабнет, что приведет к укреплению рисковых активов и даст возможность к выстраиванию небольшой восходящей коррекции в EUR/USD. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились с уровня 221 003 до уровня 208 449, в то время как короткие некоммерческие позиции резко выросли с уровня 189 702 до уровня 214 827. Также стоит отметить, что низкий курс евро делает его более привлекательным для трейдеров, поэтому даже на фоне изменений расстановки сил в пользу продавцов данный актив остается довольно привлекательным для среднесрочных инвесторов. По итогам недели общая некоммерческая нетто-позиция сократилась и составила -6 378. Недельная цена закрытия обвалилась и составила 1.0545 против 1.0667. Сигналы индикаторов: Средние скользящие Торговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка. Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger Bands В случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.0565. В случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в области 1.0519. Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: технический анализ и торговые рекомендации на 11,05.2022

Как мы отметили в нашем сегодняшнем «Фундаментальном анализе», «пока ЕЦБ не сделает конкретных шагов в сторону ужесточения своей политики, евро останется под сильным давлением, а пара EUR/USD - под угрозой нового падения ниже 1.0500, в сторону паритета евро с долларом». EUR/USD снижается не только по причине слабого евро, но и укрепляющегося доллара. С точки зрения технического анализа преобладает сильный негативный импульс. В частности, Стохастик на месячном графике пары с октября 2021 года находится в зоне перепроданности, не желая оттуда выходить, что говорит о сильном тренде. И все же на нижестоящих тайм-фреймах (дневном, 4-часовом, 1-часовом) технические индикаторы перешли на сторону покупателей, сигнализируя о возможности продолжения восходящей коррекции. Ее ближайшие цели – уровни сопротивления 1.0748 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 1.0825 (ЕМА50 на дневном графике), а сигналом для этого восходящего движения станет пробой уровней сопротивления 1.0565 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 1.0640 (локальный максимум). В нашем предыдущем обзоре за 28.04.2022 мы заметили, что «цена опустилась к сильному уровню поддержки 1.0500, вблизи которого трижды (в феврале и ноябре 2015 года, а также в январе 2017 года) происходили отбои, и цена разворачивалась вверх». Собственно говоря, так и произошло. Тем не менее дальнейший рост (выше уровней сопротивления 1.0748, 1.0825) маловероятен. Ниже ключевых уровней сопротивления 1.1245, 1.1285, 1.1500, 1.1720 EUR/USD находится в зоне долгосрочного медвежьего рынка, и «пробой уровней поддержки на отметках 1.0500, 1.0470 подтвердит наше предположение» о дальнейшем снижении пары. В текущей ситуации предпочтительными остаются все же короткие позиции. Уровни поддержки: 1.0500, 1.0470, 1.0400, 1.0350, 1.0300 Уровни сопротивления: 1.0565, 1.0640, 1.0700, 1.0748, 1.0800, 1.0825, 1.0900, 1.1000, 1.1140, 1.1245, 1.1285 Торговые Рекомендации Sell Stop 1.0520. Stop-Loss 1.0610. Take-Profit 1.0500, 1.0470, 1.0400, 1.0350, 1.0300 Buy Stop 1.0610. Stop-Loss 1.0520. Take-Profit 1.0640, 1.0700, 1.0748, 1.0800, 1.0825, 1.0900, 1.1000, 1.1140, 1.1245, 1.1285Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Золото ушло в тень

Когда во время краха фондового рынка в 1987 и после террористических актов 11 сентября в 2001 золото подскочило на 10%, это никого не удивило. Тогда драгметалл воспринимался как актив-убежище, спрос на который возрастал в случае возникновения крупных плохих событий. Нынче времена изменились. Главным бенефициаром вспышки COVID-19 в Китае, вооруженного конфликта в Украине и опасений по поводу рецессии экономики США из-за агрессивной монетарной рестрикции ФРС является американский доллар. Золото же находится в его тени и падает, когда и акции падают. Переход Nasdaq Composite на территорию «медвежьего» рынка, что предполагает падение от уровней недавних максимумов на 20% и более, и готовность S&P 500 сделать то же самое – плохая новость для «быков» по XAUUSD. Для поддержания убыточных позиций по акциям, что требует дополнительной ликвидности, инвесторы сбрасывают с рук другие активы, в то числе драгметалл. Так было на пике рецессии в 2020, так происходит и сейчас. От золота избавляются все: и держатели долевых ценных бумаг, и хедж-фонды, которые на неделе к 3 мая сократили свои «бычьи» позиции, и даже держатели ETF. По данным WGC, в апреле запасы специализированных биржевых фондов увеличились на 43 т до 3869 т, что эквивалентно $238 млрд. В марте приток капитала был на 77% больше, он увеличивался четвертый месяц подряд, однако в мае рискует пойти вспять. Уж слишком быстро падает золото. Динамика спекулятивных позиций по золотуТеоретически страхи по поводу замедления мировой экономики и угроза глобальной рецессии могли бы оказать поддержку «быкам» по XAUUSD. Вооруженный конфликт в Украине и связанный с ним энергетический кризис давят на Европу, эпидемия COVID-19 – на Китай, агрессивная монетарная рестрикция ФРС – на США. Увы, но выгоду из всего этого извлекает американский доллар. Ралли индекса USD является печальным известием для драгметалла. Палки в колеса последнего ставит и опережающая динамика номинальной доходности казначейских облигаций США над инфляционными ожиданиями. В результате в гору идут реальные ставки по долгам, отрицательное значение которых на протяжении долгих лет верой и правдой служило покупателям XAUUSD. Инвесторы с нетерпением ожидают релиза данных по американской инфляции за апрель. Ее существенное замедление с мартовских 8,5% может означать менее агрессивное ужесточение денежно-кредитной политики Федрезерва, что поможет не только акциям, но и золоту. Напротив, близкий к прогнозу в 8,1% факт вернет интерес к доллару США, позволит доходности казначейских облигаций продолжить ралли и спровоцирует новую волну распродаж XAUUSD.Технически после четкой отработки паттерна Расширяющийся клин котировки золота уверенно направляются к обозначенным в предыдущем материале целевым ориентирам на $1805 и $1795 за унцию. Для их достижения требуется падение цен ниже поддержек на $1850 и $1830. Одновременно это может стать поводом для наращивания ранее сформированных коротких позиций. В качестве альтернативы выступают продажи драгметалла на откатах.Золото, дневной графикМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: ждем пробой уровней поддержки 1.0500, 1.0470

В ходе своего заседания в апреле Европейский центральный банк, как и ожидалось, сохранил свою политику без изменений, оставив ставки на прежних уровнях: ключевую - на отметке 0,00%, ставку по депозитам - на уровне -0,50%, маржинальную - на отметке 0,25%. В заявлении ЕЦБ говорилось, что поступающие экономические данные повысили вероятность того, что Центробанк завершит покупки облигаций в 3-м квартале. В банке отметили, что покупки будут сворачиваться постепенно: с 40 млрд евро в апреле до 30 млрд евро в мае и 20 млрд евро в июне. Как заявила глава ЕЦБ Кристин Лагард в ходе пресс-конференции, «рост инфляции в основном вызван ростом цен на энергию», хотя «ситуация с базовой инфляцией пока не ясна». И вот сегодня Кристин Лагард подтвердила, что программа покупки активов (APP) должна быть завершена в начале третьего квартала. «Наши прогнозы инфляции все чаще указывают на то, что инфляция находится на целевом уровне в среднесрочной перспективе. Все более маловероятно, что дезинфляционная динамика последнего десятилетия вернется». Ее заявления были подтверждены заявлениями других представителей руководства ЕЦБ. Так, вице-президент Европейского центрального банка Луи де Гиндос заявил сегодня, что «инфляция, вероятно, останется в диапазоне 4-5% в конце года в Еврозоне», а «программа покупки долгов, программа покупки активов (APP), вероятно, прекратится в июле». Евро резко снизился после завершившегося 14 апреля заседания ЕЦБ, а пара EUR/USD достигла в конце прошлого месяца локального 5-летнего минимума вблизи отметки 1.0470. С началом мая EUR/USD предприняла попытку роста с достигнутых минимумов. Однако пока что ей это удается плохо. Пара продолжает торговаться вблизи достигнутых минимумов, хотя и выше уровня поддержки 1.0500 (подробнее см. в «EUR/USD: технический анализ и торговые рекомендации на 11.05.2022»). Ближайшее заседание ЕЦБ состоится 9 июня. Пока ЕЦБ не сделает конкретных шагов в сторону ужесточения своей политики, евро останется под сильным давлением, а пара EUR/USD - под угрозой нового падения ниже 1.0500, в сторону паритета евро с долларом, считают экономисты. Одних вербальных интервенций со стороны руководителей ЕЦБ для более-менее устойчивого укрепления евро и роста EUR/USD все же недостаточно. Тем более что расхождение динамики курсов ФРС и ЕЦБ, направленных на ужесточение своих кредитно-денежных политик, ускоряется. При этом европейская экономика сталкивается с рисками рецессии, в том числе из-за продолжающегося военного конфликта на Украине, в то время как ЕС вводит новые жёсткие ограничительные меры против российской экономики. В первую очередь это касается российских энергоносителей, от которых европейская экономика зависит очень сильно, а некоторые европейские страны - на 100%. Несмотря на то что руководители ЕЦБ планируют завершить программу покупки активов (APP) в июле, к изменению параметров монетарной политики банк сможет приступить только через некоторое время, после полного прекращения выкупа ценных бумаг, и это повышение будет постепенным. В целом же позиция ЕЦБ остаётся осторожной и отстаёт в агрессивности по сдерживанию растущей инфляции от позиции ФРС. Таким образом, с появлением новых драйверов следует ожидать дальнейшего снижения EUR/USD. Пробой уровней поддержки на отметках 1.0500, 1.0470 подтвердит наше предположение. Сегодня в 12:30 (GMT) будут опубликованы свежие данные по потребительской инфляции в США. Индекс потребительских цен (Consumer Price Index, CPI) является ключевым индикатором для оценки инфляции и изменения покупательских предпочтений. В марте 2022 года значение показателя (Core CPI) составило +0,3% (+6,5% в годовом выражении), что говорит о сильном росте потребительской инфляции после падения индекса в марте и апреле 2020 года на фоне пандемии коронавируса. Прогноз на апрель: +0,4% и +6,0% (в годовом выражении). Если данные окажутся слабее прогноза, то доллар, вероятнее всего, отреагирует снижением, но лишь – краткосрочным. Серьёзных предпосылок для снижения реальной инфляции сейчас нет, считают экономисты: цены на энергоносители и продукты питания, как мы отметили выше, растут, вкупе с действиями ФРС внося неопределённость на рынок и заставляя его участников избавляться от рискованных активов в пользу защитного доллара.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин – все? Аналитики крипторынка всерьез заговорили о наступлении лютой криптозимы

На торгах во вторник стоимость главного цифрового актива выросла на 0,1%, завершив сессию на отметке $31 000. На момент написания материала главный виртуальный актив балансирует на уровне $30 511.При этом еще в понедельник стоимость монеты просела почти на 10%, опустившись к летним минимумам 2021 года, и закрыла день вблизи отметки $31 000 на фоне падения американских фондовых рынков из-за опасений по поводу возможного ужесточения политики Федрезерва США.Во вторник символичный рост ВТС охотно переняли и ведущие альткоины. Так, за последние 24 часа стоимость Ethereum увеличилась на 1,5%. Согласно информации крупнейшего в мире агрегатора данных о виртуальных активах CoinGecko, за ушедшие сутки общая капитализация крипторынка выросла на 0,7% -- до $1,50 трлн. При этом криптовалютный индикатор страха и жадности набрал 2 пункта и поднялся до 12 пунктов, оставшись в области "чрезвычайного страха". К слову, даже незначительный рост ВТС накануне стал для инвесторов позитивным знаком, т.к. ранее первая криптовалюта показывала уверенную отрицательную динамику на протяжении пяти дней подряд, за этот период стоимость актива опустилась на 22%. Факторы влияния на крипторынок Главным стимулом для подъема стоимости ведущих цифровых активов накануне стал отскок ключевых фондовых индикаторов США. Аналитики все чаще стали подчеркивать высокий уровень корреляции рынка ценных бумаг и виртуальных активов на фоне напряженного ожидания обоими рынками последствий геополитического конфликта на востоке Европы и дальнейших шагов Федрезерва США.В качестве доказательства параллельного снижения стоимости криптовалют и акций можно привести апрельские итоги торгов флагманов обоих рынков. Так, в ушедшем месяце высокотехнологичный индикатор NASDAQ Composite потерял более 12%, что стало максимальным уровнем падения с 2008 года. При этом в апреле стоимость Bitcoin просела на 16,2% – минимального показателя этого месяца начиная с 2011 года.Такая высокая корреляция цифрового золота с индексом NASDAQ заставляет инвесторов все чаще сомневаться в способности криптовалюты стать средством защиты от инфляции. Ранее эксперты инвестиционной компании Arcane Research уже заявляли о том, что корреляция ВТС и технологических ценных бумаг достигла максимума с июля 2020 года. Паника инвесторовНапомним, в ноябре 2021 года ВТС обновил исторический рекорд, взлетев выше $69 000. С тех пор криптовалюта перешла к уверенному снижению и на сегодняшний день потеряла уже порядка 55% от своей максимальной стоимости. Согласно данным аналитической компании Glassnode, на этом фоне около 40 % держателей Bitcoin сегодня находятся ниже уровня своих вложений, то есть ушли в убытки. В подтверждение удручающего положения инвесторов в цифровые активы криптовалютная инвестиционная компания Galaxy Digital заявила о чистом убытке в $111, 7 млн за первый квартал 2022 года. При этом основатель компании – Майк Новограц – уверен в дальнейшем снижение главного виртуального актива на фоне перманентно отрицательной динамики на фондовых биржах США.Что по позитиву? Несмотря на уверенное падение стоимости первой криптовалюты, на ушедшей неделе был зафиксирован эффектный приток средств институциональных инвесторов в криптовалютные фонды в размере $45 млн после месяца постоянного вывода капитала. Недавно основательница инвестиционной компании ARK Invest Кэти Вуд заявила, что медвежий тренд на рынке виртуальных активов в скором времени сменится на бычий. Кроме того, Вуд спрогнозировала снижение корреляции криптовалюты и фондового индекса NASDAQ Composite, назвав это явление "временным". Ощутимым падением стоимости цифрового золота поспешило воспользоваться и государство Сальвадор. На фоне наблюдающегося снижения крипторынка руководство страны приобрело еще 500 ВТС по цене $30 744. Осенью ушедшего года Сальвадор признал биткоин легальным платежным средством на территории государства. Прогнозы аналитиков Что же касается возможных сценариев криптоаналитиков относительно ближайшего будущего главного виртуального актива, в последнее время они стали диаметрально противоположными.Так, ранее эксперты из информационного агентства Bloomberg спрогнозировали возобновление роста главной виртуальной монеты. Аналитики уверены, что стремительная коррекция на мировых фондовых рынках заставит ФРС США снизить темпы ужесточения денежно-кредитной политики. В ответ на это на рынках высокорисковых активов, в том числе и криптовалютном, начнется ощутимое бычье ралли. Кроме значимого увеличения стоимости Bitcoin, в Bloomberg допускают также возобновление роста популярных виртуальных активов Ethereum и Solana.При этом накануне основатель Cardano и соучредитель Ethereum Чарльз Хоскинсон заявил о том, что на рынке цифровых монет началась новая криптозима. Американский предприниматель уверен, что на сегодняшний день не существует ни одного весомого фактора, который может спровоцировать отскок рынка вверх.Экономист Бенджамин Коуэн придерживается противоположного мнения и заявляет, что в скором времени криптовалюту ожидает эффектный рост. Интересно, что на этот раз в своем прогнозе криптоэксперт проигнорировал короля рынка цифровых активов и посоветовал трейдерам инвестировать в альткоины Cardano, Avalanche и Polkadot. А вот популярный Bitcoin-критик Питер Шифф прогнозирует падение первой криптовалюты до отметки $10 000. Главным условием для этого может быть резкий пробой главным цифровым активом уровня $30 000, считает Шифф. Традиционно май считается достаточно хорошим периодом для Bitcoin. Так, за ушедшие 11 лет цифровое золото завершало этот месяц увеличением в семи случаях и падением – в четырех. Показатель среднего майского подъема составляет порядка 27%, а снижения – 6%. Если в текущем мае первая криптовалюта решит повторить приблизительную динамику ушедших лет, то может вырасти за месяц до $48 000 или обвалиться до $32 000.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс