Обзор пары EUR/USD. 17 декабря. ФРС и ЕЦБ не оставили доллару ни единого шанса.

Валютная пара EUR/USD в четверг продолжала сильное восходящее движение, а в пятницу достигла уровень Мюррея «2/8» – 1,0986 и отскочила от него. Мы ожидали начало нисходящей коррекции(как минимум) еще в четверг, однако итоги заседаний ЕЦБ и Банка Англии внесли коррективы в наш план. Иными словами, ЕЦБ и БА заняли достаточно «ястребиную» позицию, что и спровоцировало новое укрепление европейской валюты и фунта. Зато в пятницу, когда макроэкономический фон был достаточно слабым, а фундаментальный и вовсе отсутствовал, пара показала волатильность не меньшую, чем в среду и четверг, но уже в обратном направлении. Почему началось падение? Во-первых, мы неоднократно говорили, что европейская валюта перекуплена. Индикатор CCI четырежды заходил в область перекупленности, что свидетельствует о готовящемся падении. Однако все, что мы увидели после четырех заходов CCI в экстремальную область, это пару не самых сильных коррекций. По-хорошему, роста евровалюты на этой неделе вообще не должно было случиться, если бы не заседания ФРС и ЕЦБ. Однако ФРС заняла наиболее «голубиную» позицию из всех возможных, а ЕЦБ – достаточно «ястребиную». Поэтому мы и увидели еще одно падение доллара на 200 пунктов. Однако вечно так продолжаться не может. Во-вторых, весь рост европейской валюты за последние 2 месяца – это коррекция. Стоит лишь перейти на 24-часовой ТФ и сразу станет понятно, что мы имеем ввиду. Да, коррекция достаточно сильная, о чем мы не раз говорили. В ноябре практически вся важная макроэкономическая статистика из США провалилась, а в декабре два заседания центральных банков сработали в пользу евро, а не доллара. Если бы не эти события, то по техническому анализу падение уже давно должно было возобновиться. В-третьих, экономика США и ЕС находятся на разных полюсах этой планеты. Несмотря на то, что последние отчеты из-за океана были слабее, чем ожидалось, в декабре ситуация начала выравниваться. Мы увидели сильные отчеты по безработице, Нонфармам, индексам деловой активности, промышленному производству. Неплохой отчет по инфляции... В Евросоюзе же статистика продолжает чаще разочаровывать, чем радовать. Нельзя сказать, что там мы наблюдаем провал за провалом, но все же она могла бы быть и гораздо сильнее, если евровалюта рассчитывает и дальше на укрепление против доллара. Какие главные выводы мы можем сделать после текущей недели? На самом деле реакция рынка на заседания ФРС и ЕЦБ была импульсной и контрастной. Что это значит? По факту, все участники рынка отлично понимали, что в следующем году ФедРезерв начнет понижать ключевую ставку. Как иначе, если инфляция уже находится около 3%? Поэтому слова Пауэлла о готовности перейти к смягчению монетарной политики лично для нас не стали большой новостью. Да, Пауэлл мог заявить об этом не сейчас, а в начале следующего года, но какая разница? Тоже самое касается и ЕЦБ. Рынок отлично понимает, что ЕЦБ со слабостью собственной экономики не сможет держать весь 2024 год ставки на максимальном уровне. А о новом повышении ставки при инфляции в 2,4% речи идти не может априори. Но Кристин Лагард заявила, что в ближайшее время регулятор не будет понижать ставку, что и спровоцировало укрепление евро. А по факту ЕЦБ и ФРС могут начать снижение ключевой ставки практически одновременно. То есть рост пары на этой неделе был спровоцирован не какими-то фактами или сроками начала смягчения монетарной политики, а простой риторикой, которая имеет достаточно размытый характер. Кто-нибудь может ответить, когда конкретно ФРС начнет снижать ставку? Нет. Кто-нибудь уверен в том, сколько раз ставка будет понижена в 2024 году? Нет. Если инфляция в Штатах перестанет снижаться, то ставка может снизиться не 3-4-5 раз, а, например, 2. Тоже самое и в Евросоюзе. Но на основании озвученной информации в среду и четверг рынок имел полное право торговать так, как он торговал. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 17 декабря составляет 97 пунктов и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0797 и 1,0991 в пятницу. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно вверх укажет на возможное возобновление восходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0864 S2 – 1,0742 S3 – 1,0620 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0986 R2 – 1,1108 R3 – 1,1230 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD закрепилась выше скользящей средней линии, но мы не верим в то, что рост может быть продолжен. Цена идеально отработала цели 1,0974 и 1,0986, после чего начала падение. Покупать пару можно при отскоке от мувинга, но мы считаем, что более вероятно дальнейшее падение. Новая перекупленность индикатора CCI указывает на куда более вероятное падение. Короткие позиции можно открывать при обратном закреплении ниже мувинга с целью 1,0742. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD.17 декабря. Натужная «ястребиная» риторика Эндрю Бейли ударила по доллару, но не убила его. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 18 декабря? Разбор фундаментальных событий для новичков.

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических событий на понедельник не запланировано ни одного. Так как в пятницу по обеим валютным парам началась нисходящая коррекция, то в понедельник она, скорее всего, продолжится. Конечно, волатильность может сильно снизиться по сравнению с пятницей, четвергом и средой. Пара даже может весь день простоять на одном месте. Но мы все же считаем, что движение вниз будет продолжено. Следует понимать, что на прошлой неделе евро и фунт подорожали только благодаря заседаниям ЕЦБ, Банка Англии и ФРС. Каждое из этих заседаний благоволило росту евро и фунта. На следующей неделе таких важных событий и отчетов не будет, чтобы евро и фунт продолжали движение на Север. Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий на понедельник также не запланировано ничего интересного. Да и что сейчас ожидать от представителей монетарных комитетов всех трех центральных банков, если и главы были предельно откровенны на этой неделе? Общие выводы: В понедельник внимание начинающим трейдерам будет обратить не на что. Изучать можно только техническую картину, но волатильность может быть очень низкой. Хотя после таких важных событий и столь сильных движений обычно волатильность не падает сразу «до нуля». Мы считаем, что завтра пунктов по 50-70 обе пары пройти могут. Предпочтительное направление движения – на Юг. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Погубит ли гринбек дивергенция?

Пара евро-доллар завершила торговую неделю на отметке 1,0894. В пятницу продавцы eur/usd вернули часть утраченных позиций, но даже с учётом данного фактора покупатели остались в выигрышном положении (минувшая неделя началась на отметке 1,0759). Важным обстоятельством является тот факт, что быки eur/usd не смогли преодолеть уровень поддержки 1,1020 – они остановились возле данного таргета (который соответствует верхней линии индикатора Bollinger Bands на дневном графике) недотянув всего 10 пунктов. Тем не менее, этот факт носит показательный характер, так как это не первая подобная попытка – предыдущая была предпринята совсем недавно, 26 ноября. Всё это говорит о том, что трейдеры (пока что) не способны закрепиться в рамках 10-й фигуры, хотя это обязательное условие для дальнейшего развития северного тренда. Учитывая такую противоречивую картину, возникает вопрос: можно ли доверять южным откатам eur/usd, чтобы с «чистой совестью» заходить в продажи на северных ценовых всплесках? Вопрос сложный, так как на минувшей неделе пара активно росла на протяжении 4 дней, а на пятый день цена резко снизилась, более чем на 100 пунктов. Так доверять тренду или нет? На мой взгляд, здесь вопрос необходимо сформулировать несколько иначе: можно ли рассчитывать на устойчивый рост eur/usd в условиях расскореляции курсов ФРС и ЕЦБ? Ведь на данный вопрос ответ напрашивается сам собой. И этот ответ «нет». По итогам декабрьских заседаний Федрезерва и Европейского Центробанка можно сделать один простой, и вместе с тем основополагающий вывод: американский регулятор перешел на «голубиные» рельсы, тогда как европейский регулятор не проявил готовности к аналогичному шагу. И Федрезерв, и ЕЦБ дали понять, что завершили цикл ужесточения монетарной политики – здесь их линии идут параллельным курсом. Но дальше эти линии расходятся. По словам главы Европейского Центробанка Кристин Лагард, регулятор не будет рассматривать вопрос снижения процентных ставок в обозримом будущем – по крайней мере, в первой половине 2024 года. Она опровергла слухи о том, что ЦБ готовится к смягчению денежно-кредитной политики. Уже после заседания некоторые члены ЕЦБ (в частности, Мюллер) подчеркнули, что вопрос смягчения ДКП не находится на повестке дня и не обсуждался членами Управляющего Совета. По итогам декабрьского заседания ЕЦБ многие эксперты пересмотрели свои прогнозы – например, валютные стратеги Commerzbank заявили о том, что ожидают первое снижение ставок «не раньше июля 2024 года». Федрезерв, в свою очередь, занял противоположную позицию и фактически пообещал снизить процентную ставку в обозримом будущем. Можно сказать, что члены ФРС провели самое «голубиное» заседание в этом году. Пауэлл не только признал факт того, что повышение ставки больше не является базовым сценарием ЦБ, но и признал «голубиные» настроения в стане Федрезерва. По его словам, в ближайшее время вопрос снижения ставки будет центральной темой для обсуждения. Согласно обновлённому точечному прогнозу, члены Комитета ожидают снижение ставки на 75 базисных пунктов в 2024 году (то есть три снижения стандартным 25-пунктным шагом в течение года). По словам Джерома Пауэлла, Центробанк теперь сосредоточен на том, чтобы не совершить ошибку, удерживая ставки на слишком высоком уровне слишком долго, учитывая ожидания замедления экономического роста и наличие «реального прогресса» в борьбе с инфляцией. Учитывая такой «голубиный разворот», эксперты также вынуждены были пересмотреть свои прогнозы, но только уже в сторону смягчения. Например, экономисты Goldman Sachs выступили с заявлением о том, что теперь они ожидают от ФРС три последовательных снижения ставки на 25 базисных пунктов в 2024 году – в марте, мае и июне. Конечной целью этого цикла является таргет 3,5%, который, очевидно, будет достигнут в 2025 году. Согласно данным инструмента CME FedWatch Tool, вероятность снижения ставки на 25 пунктов на мартовском заседании составляет 62%. Вероятность снижения ставки до 5,0% на майском заседании – 55%. Другими словами, рынок постепенно закладывает в цены смягчение параметров монетарной политики в начале весны следующего года. Данный процесс «голубиного характера» начался ещё до декабрьского заседания ФРС – теперь же он фактически необратим. Европейский Центробанк в отличие от ФРС сохраняет боевой настрой, несмотря на прогнозируемое замедление экономики еврозоны в следующем году. Позиция ЕЦБ носит достаточно категоричный характер: в первом полугодии 2024 года снижение ставок не ожидается. Такой фундаментальный фон не способствует к устойчивому нисходящему движению eur/usd. Резкий спад цены в конце прошлой недели был во многом обусловлен слабыми данными PMI и «пятничным фактором». Но в целом доллар вряд ли сможет привлечь к себе покупателей, так сказать, на постоянной основе (тем более что доходность трежерис продолжает снижаться). Поэтому с продажами пары спешить не стоит: эффект дивергенции в монетарной политике если и не погубит гринбек, то уж точно потреплет ему нервы, особенно если базовый индекс PCE (будет опубликован в конце декабря) снова продемонстрирует нисходящую динамику. На мой взгляд, покупатели eur/usd в среднесрочной перспективе вернутся к ценовому барьеру 1,1020 (верхняя линия Bollinger Bands на таймфрейме D1), чтобы закрепиться в области 10-й фигуры и обозначить силу северного тренда.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 18 декабря? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары GBP/USD. Пара GBP/USD по итогам пятого торгового дня недели также показала довольно сильное нисходящее движение. О вероятной сильной коррекции мы предупреждали еще в среду вечером, но в четверг состоялось заседание Банка Англии, результаты которого также вполне можно назвать «ястребиными». Эндрю Бейли(глава Банка Англии) открестился от возможного понижения ключевой ставки в ближайшее время, сказал, что ее следует удерживать еще очень долго на текущем значении, и не исключил ее возможного повышения, если этого потребует ситуация с инфляцией. Естественно, господин Бейли имел ввиду, если инфляция начнет повышаться или же перестанет снижаться. Рынок тут же уцепился за эту фразу, а вместо логичного падения пары мы увидели новый рост. Но в пятницу фундаментальный фон уже не мешал коррекции. Индексы деловой активности в сферах услуг и производства Великобритании и США были не настолько впечатляющими, чтобы рынок их отрабатывал после двух заседаний центральных банков. Британские индексы оказались немного хуже прогнозов, но явно не они спровоцировали падение фунта на 100 пунктов. Таким образом, мы увидели классическую нисходящую коррекцию, которая может продолжиться и на следующей неделе. 5M график пары GBP/USD. В пятницу на 5-минутном ТФ было сформировано несколько сигналов, а движение опять было очень хорошим. Отскок от области 1,2787-1,2791, как мы и предупреждали, спровоцировал падение пары, в течение которого были преодолены уровни 1,2723 и 1,2688. Начинающим трейдерам следовало закрывать сделку на продажу по первому же сигналу на покупку, то есть около уровня 1,2688. Эта сделка принесла прибыль около 70 пунктов. А вот сигнал на покупку около уровня 1,2688 отрабатывать уже не следовало. Он сформировался слишком поздно, за несколько часов до закрытия рынка. Даже если кто-то его отработал, убытка не получил, так как 20 пунктов вверх, которые были необходимы для выставления Стоп Лосс в безубыток, были пройдены. Как торговать в понедельник: На часовом ТФ пара GBP/USD пара возобновила восходящий тренд, но это ненадолго. В среду и четверг у британского фунта были вполне конкретные причины показывать рост, но в пятницу их уже не было. Вряд ли они появятся и на следующей неделе, поэтому возврат обратно к уровню 1,2502 – наиболее логичный. В понедельник мы советуем ориентироваться на уровень 1,2688, который уже преодолен. Вряд ли мы увидим волатильные движения, но все же продажи остаются наиболее предпочтительными. Мы считаем, что в коротких позициях можно оставаться до закрепления цены выше уровня 1,2688. На 5-минутном ТФ завтра можно сейчас торговать по уровням 1,2270, 1,2310, 1,2372-1,2387, 1,2457, 1,2502, 1,2544, 1,2605-1,2611, 1,2688, 1,2723, 1,2787-1,2791, 1,2848-1,2860, 1,2913. В понедельник ни в Великобритании, ни в США не запланировано ни одного важного события. Таким образом, волатильность может снизиться, день может оказаться флэтовым, но коррекционная нисходящая тенденция также может сохраниться. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop Loss в безубыток. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 18 декабря? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в течение пятницы резко начала нисходящее движение. Такое развитие событий не стало неожиданностью ни для кого, так как двое суток до этого европейская валюта росла, как на дрожжах. Для этого имелись вполне резонные причины в виде двух заседаний центральных банков – ФРС и ЕЦБ. Как мы уже говорили в предыдущих статьях, все решения, которые были приняты регуляторами, и все заявления, сделанные их главами, поддерживали евро и не поддерживали доллар. Поэтому рост пары был абсолютно закономерным, а в пятницу началась абсолютно закономерная нисходящая коррекция. Пытаться найти сейчас тенденцию на рынке не имеет смысла. Цена взлетела слишком быстро и слишком резко, чтобы рассматривать это движение, как тренд. Мы совершенно не удивимся, если на следующей неделе цена скатится обратно к минимумам предыдущей недели. Поэтому сейчас нет ни линии тренда, ни канала. В пятницу также было опубликовано несколько отчетов по деловой активности в ЕС и США, но явно не они стали причиной теперь уже падения европейской валюты на 100 пунктов. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ цена двигалась очень хорошо в пятницу – практически весь день в одном направлении. Резкие всплески эмоций отлично видны на иллюстрации выше – это время публикации отчетов в ЕС и США. Первый же торговый сигнал на покупку около уровня 1,0981 оказался ложным. Однако уже следующий сигнал на продажу позволил паре опуститься к уровню 1,0904. Начинающие трейдеры должны были отработать его, и он принес прибыль около 40-50 пунктов. Первая же сделка закрылась в небольшом убытке. Суммарно прибыль получилась небольшая, но все же это прибыль. Как торговать в понедельник: На часовом таймфрейме пара очень резко начала восходящий тренд, но также резко теперь может его и закончить. Мы по-прежнему не считаем, что у европейской валюты есть достаточно оснований для того, чтобы продолжать движение вверх. На этой неделе поддержку ей оказал фундаментальный фон, но на следующей неделе таких подарков не будет. В понедельник мы предлагаем новичкам продолжать пристально следить за областью 1,0896-1,0904. Возможен откат вверх после чего возобновиться падение или же оно продолжится сразу, но в гораздо более вялом темпе. Сигналы на продажу – более предпочтительны. На 5-минутном ТФ завтра следует рассматривать уровни 1,0611-1,0618, 1,0668, 1,0733, 1,0767-1,0781, 1,0835, 1,0896-1,0904, 1,0940, 1,0971-1,0981, 1,1011, 1,1043, 1,1091, 1,1132-1,1145. В понедельник ни в Евросоюзе, ни в США не запланировано ни одного важного отчета, поэтому влиять на настроение трейдеров попросту нечему. Волатильность может резко снизиться, а пара находится в состоянии близком ко флэту, но сохраняя коррекционную тенденцию. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 11-15 декабря по паре EUR/USD. Отчет COT. Супернасыщенная неделя с полетами во обе стороны

Долгосрочная перспектива Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели показала очень хорошие движения и высокую волатильность. В принципе, это не удивительно, так как макроэкономических и фундаментальных событий было очень много. И среди них были очень важные. На прошлой неделе мы предупреждали, что пара может двигаться в любую сторону и со страшной силой. Все дело в том, что предугадать, какие будут решения приняты центральными банками, и что сообщат на пресс-конференциях их главы, было невозможно. Конечно, рынок может предполагать ту или иную риторику, те или иные решения. Однако, наверняка сказать никогда нельзя. Именно такую ситуацию мы и получили на этой неделе. Рынок предполагал, что решения и результаты будут максимально нейтральными, но не угадал. Европейский центральный банк завершил свое заседание в четверг. Ключевые ставки остались без изменений, но Кристин Лагард сообщила, что речи сейчас о снижении ключевой ставки не идет. Безусловно, ЕЦБ начнет смягчать монетарную политику в следующем году, но в данное время обсуждение по этому вопросу не ведется. Мы не можем сказать, что эти слова Лагард нужно считать «ястребиными». Скажем так, они были чуть более «ястребиными», чем предполагал рынок. А рынок предполагал, что ЕЦБ также анонсирует снижение ставки в 2024 году, как сутками ранее сделала ФРС. И в итоге у нас получилась ситуация, при которой ФРС с более высокой инфляцией сообщил о 3-4 снижениях ставки в следующем году, а ЕЦБ с более низкой инфляцией ничего не сказал о снижении ставки. И более того, Лагард анонсировала сокращение портфеля ценных бумаг со второго полугодия на 7,5 млрд евро в месяц. А это, по сути, программа QT, то есть программа ужесточения монетарной политики. На основании этих событий доллар и падал двое суток в пропасть. Мы по-прежнему не считаем, что у европейской валюты есть веские причины показывать сильный рост. Да, на этой неделе фундаментальный фон поддерживал евровалюту, но дальше то что? Экономика ЕС все также слаба, а ЕЦБ просто на декабрьском заседании не объявил о переходе к политике смягчения. Это не значит, что он к ней не приступит в следующем году. Анализ COT. Последний отчет COT датирован 12 декабря. В первом полугодии-2023 нетто-позиция коммерческих трейдеров практически не увеличивалась, но евровалюта оставалась в этот период времени достаточно высоко. Затем несколько месяцев наблюдалось падение евро и падение нетто-позиции, которых мы ждали. Однако в последние несколько недель растет и евровалюта, и нетто-позиция. Поэтому мы делаем однозначный вывод: пара корректируется вверх, но коррекция не может продолжаться долго, потому что это коррекция. Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и зеленая линии сильно отдалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. И в данное время, после небольшой коррекции эти линии вновь удаляются друг от друга. Поэтому мы по-прежнему выступаем за падение европейской валюты. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 3,8 тысячи, а количество шортов – выросло на 1,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась на 4,9 тысячи. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров – на 148 тысяч. Разрыв очень большой, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна продолжать падение. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий на этой неделе было не очень много в Евросоюзе, но те, которые были, провалились. Промышленное производство сократилось на 0,7% вместо 0,3% прогнозируемых. В прошлом месяце зафиксировано падение на 1%. Индексы деловой активности в секторах услуг и производства, которые вышли в пятницу, прогнозировались с повышением, но в реальности сфера услуг опять пострадала и снизилась. Экономика Евросоюза продолжает буксовать, а рынок не может постоянно покупать евровалюту, если экономика стоит на месте. В тех же Штатах, где ФРС уже готова перейти к политике смягчения, экономика растет на 5,2% в третьем квартале. Да, индексы деловой активности тоже не на самом высоком уровне, но все же только индекс производства находится ниже уровня 50,0. А Евросоюзе все три индекса находятся ниже «ватерлинии». Промышленное производство в США выросло на 0,2% в ноябре в отличие от европейского. Торговый план на неделю 18-22 декабря: 1) На 24-часовом таймфрейме пара остается выше всех линий индикатора Ишимоку, поэтому технически рост котировок еще может продолжиться. Однако с точки зрения фундамента и макроэкономики новый рост европейской валюты по-прежнему выглядит очень сомнительно. Поэтому весьма скептически относимся к такому варианту. Цена отработала уровень Фибоначчи 50,0% – 1,0940 два раза, и на этом восходящая коррекция может быть завершена. Поэтому покупки, безусловно, возможны при формировании соответствующих сигналов на 4-часовом ТФ, но для нас этот вариант является не основным. 2) Что касается продаж пары EUR/USD, то они в данное время не актуальны, но могут стать в ближайшее время. Закрепление цены ниже критической линии будет сигналом на продажу, а на 4-часовом ТФ уход цены ниже мувинга позволит открывать короткие позиции. Мы по-прежнему ожидаем падения пары к уровню 1,02$. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Индикаторы Ишимоку (стандартные настройки), Боллинджер Бандс (стандартные настройки), MACD (5, 34, 5); Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров; Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 11-15 декабря по паре GBP/USD. Отчет COT. Банк Англии протянул руку помощи фунту

Долгосрочная перспектива Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели также выросла. Причины для нового укрепления для британской валюты были теми же, что и для европейской валюты. Сначала Джером Пауэлл дал понять, что в следующем году ставка ФРС понизится 3 или 4 раза, а затем тот же Пауэлл объявил, что дополнительное ужесточение маловероятно. Напомним, что в последние месяцы Федрезерв не ужесточал монетарную политику, но в то же время его представители постоянно повторяли, что ставка будет повышена, если того потребует ситуация с инфляцией. Ситуация не потребовала, даже когда инфляция подскочила до 3,7%. Таким образом, мы не знаем, что должно произойти, чтобы ФРС вновь начала ужесточать свой подход к монетарной политике. То, что в следующем году ФРС и Банк Англии приступят к смягчению монетарной политики, очевидный факт. Разница заключалась лишь в том, что Пауэлл открыто объявил о переходе к снижению ставки, а его коллега Бейли, наоборот, заявил, о сохранении «ястребиного» настроя. Глава Банка Англии сообщил, что не уверен в достижении ключевой ставки максимального значения, что означает возможное дополнительное повышение ставки на ближайших заседаниях. Конечно, Банк Англии не обязан действовать точно так же, как ФРС, однако на примере ФРС мы уже увидели, что эти обещания имеют крайне низкую степень вероятности, чтобы сбыться. Как это ни банально, но все зависит от инфляции. Если индекс потребительских цен будет продолжать замедляться, то зачем БА поднимать ставку еще раз? Какой будет динамика инфляции в последний месяц 2023 года и в начале следующего, никто сказать не может. То есть Банку Англии остается действовать по ситуации, и рынку тоже ничего другого не остается, кроме как действовать по ситуации. Мы бы хотели обратить внимание трейдеров на очевидный факт: все центральные банки будут снижать ставки в следующем году. Все столкнутся с некоторыми проявлениями рецессии. То есть сейчас нельзя сказать, что у фунта или евро, или доллара имеется какое-то преимущество. Конечно, если ставка одного ЦБ будет падать быстрее и сильнее, чем у другого, это окажет поддержку второй валюте. Но пока что все идет к тому, что все три центробанка будут снижать ставку приблизительно одинаковыми темпами. Анализ COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние месяцы настроение коммерческих трейдеров довольно часто меняется. Красная и зеленая линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, часто пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 5,6 тысячи контрактов BUY и закрыла 4,2 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 9,8 тысячи контрактов. Так как быки не владеют сейчас преимуществом на рынке, мы не считаем, что рост британской валюты способен продолжаться долгое время. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 72 тысячи контрактов на покупку и 50,4 тысячи контрактов на продажу. Так как отчеты COT не очень хорошо сейчас прогнозируют дальнейшее поведение рынка, а фундамент практически одинаковый для обеих валют, нам остается рассматривать только техническую картину и макроэкономическую статистику. Техника вполне допускает новое сильное падение фунта, а макроэкономическая отчетность уже очень давно сильнее в Штатах, чем в Великобритании. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий в Великобритании на этой неделе было достаточно много. Уровень безработицы остался без изменений, на уровне 4,2%, зарплаты выросли на 7,2%, заявок на пособия по безработице стало больше на 16 тысяч, ВВП в октябре сократился на 0,3%, промышленное производство – на 0,8%, индекс деловой активности в секторе производства вновь снизился, а в сфере услуг – немного вырос. Из всех вышеперечисленных отчетов максимум два можно записать в актив британскому фунту. Все остальные были либо нейтральными, либо провалились. В Штатах инфляция снизилась до 3,1%, индекс цен производителей – до 0,9%, розничные продажи выросли на 0,3%, количество заявок на пособия по безработице было меньше, чем в прогнозе, а индексы деловой активности показали смешанную динамику. Таким образом, макроэкономическая статистика из-за океана тоже оказалась не самой лучшей. Но движение пары на этой неделе всецело зависело от результатов заседаний Банка Англии и ФРС, а не от статистики. Торговый план на неделю 18-22 декабря: 1) Пара фунт/доллар продолжает формирование нисходящего тренда. Несколько недель цена корректировалась вверх, но сейчас может возобновить основной тренд. Пара остается выше критической линии и линии Сенкоу Спан Б, поэтому с технической точки зрения рост может продолжаться. Однако мы считаем, что движение на Юг не окончено. По технической картине восходящая тенденция не завершена, но отскок от уровня 61,8% по Фибоначчи может означать именно ее завершение. Причин для возобновления восходящего тренда, который длился больше года, мы не видим. 2) Что касается продаж, то в данное время они остаются более привлекательными, однако нужны сигналы на продажу, чтобы начать вновь продавать. В данное время только отскок от уровня 1,2763 можно считать таковым. Теперь можно ожидать снижения пары к линии Киджун-сен. В перспективе мы считаем, что фунт стерлингов вполне может опуститься в область 1,18-1,20$. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Индикаторы Ишимоку (стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD (5, 34, 5); Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров; Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 11 – 15 декабря по паре GBP/USD. Отчет COT. Банк Англии протянул руку помощи фунту.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели также выросла. Причины для нового укрепления для британской валюты были теми же, что и для европейской валюты. Сначала Джером Пауэлл дал понять, что в следующем году ставка ФРС понизится 3 или 4 раза, а затем тот же Пауэлл объявил, что «дополнительное ужесточение маловероятно». Напомним, что в последние месяцы ФедРезерв не ужесточал монетарную политику, но в то же время его представители постоянно повторяли, что ставка будет повышена, если того потребует ситуация с инфляцией. Ситуация не потребовала, даже когда инфляция подскочила до 3,7%. Таким образом, мы не знаем, что должно произойти, чтобы ФРС вновь начала ужесточать свой подход к монетарной политике. То, что в следующем году ФРС и Банк Англии приступят к смягчению монетарной политики, очевидный факт. Разница заключалась лишь в том, что Пауэлл открыто объявил о переходе к снижению ставки, а его коллега Бейли, наоборот, заявил, о сохранении «ястребиного» настроя. Глава Банка Англии сообщил, что не уверен в достижении ключевой ставки максимального значения, что означает возможное дополнительное повышение ставки на ближайших заседаниях. Конечно, Банк Англии не обязан действовать точно также, как ФРС, однако на примере ФРС мы уже увидели, что эти обещания имеют крайне низкую степень вероятности, чтобы сбыться. Как это ни банально, но все зависит от инфляции. Если индекс потребительских цен будет продолжать замедляться, то зачем БА поднимать ставку еще раз? Какой будет динамика инфляции в последний месяц 2023 года и в начале следующего, никто сказать не может. То есть Банку Англии остается действовать по ситуации, и рынку тоже ничего другого не остается, кроме как действовать по ситуации. Мы бы хотели обратить внимание трейдеров на очевидный факт: все центральные банки будут снижать ставки в следующем году. Все столкнутся с некоторыми проявлениями рецессии. То есть сейчас нельзя сказать, что у фунта или евро, или доллара имеется какое-то преимущество. Конечно, если ставка одного ЦБ будет падать быстрее и сильнее, чем у другого, это окажет поддержку второй валюте. Но пока что все идет к тому, что все три центробанка будут снижать ставку приблизительно одинаковыми темпами. Анализ COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние месяцы настроение коммерческих трейдеров довольно часто меняется. Красная и зеленая линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, часто пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 5,6 тысячи контрактов BUY и закрыла 4,2 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 9,8 тысячи контрактов. Так как быки не владеют сейчас преимуществом на рынке, мы не считаем, что рост британской валюты способен продолжаться долгое время. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 72,0 тысячи контрактов на покупку и 50,4 тысячи контрактов на продажу. Так как отчеты COT не очень хорошо сейчас прогнозируют дальнейшее поведение рынка, а фундамент практически одинаковый для обоих валют, нам остается рассматривать только техническую картину и макроэкономическую статистику. Техника вполне допускает новое сильное падение фунта, а макроэкономическая отчетность уже очень давно сильнее в Штатах, чем в Великобритании. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий в Великобритании на этой неделе было достаточно много. Уровень безработицы остался без изменений на уровне 4,2%, зарплаты выросли на 7,2%, заявок на пособия по безработице стало больше на 16 тысяч, ВВП в октябре сократился на 0,3%, промышленное производство – на 0,8%, индекс деловой активности в секторе производства вновь снизился, а в сфере услуг – немного вырос. Из всех вышеперечисленных отчетов максимум два можно записать в актив британскому фунту. Все остальные были либо нейтральными, либо провалились. В Штатах инфляция снизилась до 3,1%, индекс цен производителей – до 0,9%, розничные продажи выросли на 0,3%, количество заявок на пособия по безработице было меньше, чем в прогнозе, а индексы деловой активности показали смешанную динамику. Таким образом, макроэкономическая статистика из-за океана тоже оказалась не самой лучшей. Но движение пары на этой неделе всецело зависело от результатов заседаний Банка Англии и ФРС, а не от статистики. Торговый план на неделю 18 – 22 декабря: 1) Пара фунт/доллар продолжает формирование нисходящего тренда. Несколько недель цена корректировалась вверх, но сейчас может возобновить основной тренд. Пара остается выше критической линии и линии Сенкоу Спан Б, поэтому с технической точки зрения рост может продолжаться. Однако мы считаем, что движение на Юг не окончено. По технической картине восходящая тенденция не завершена, но отскок от уровня 61,8% по Фибоначчи может означать именно ее завершение. Причин для возобновления восходящего тренда, который длился больше года, мы не видим. 2) Что касается продаж, то в данное время они остаются более привлекательными, однако нужны сигналы на продажу, чтобы начать вновь продавать. В данное время только отскок от уровня 1,2763 можно считать таковым. Теперь можно ожидать снижения пары к линии Киджун-сен. В перспективе мы считаем, что фунт стерлингов вполне может опуститься в область 1,18-1,20$. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 11 – 15 декабря по паре EUR/USD. Отчет COT. Супернасыщенная неделя с «полетами» во обе стороны.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели показала очень хорошие движения и высокую волатильность. В принципе, это не удивительно, так как макроэкономических и фундаментальных событий было очень много. И среди них были очень важные. На прошлой неделе мы предупреждали, что пара может двигаться в любую сторону и со страшной силой. Все дело в том, что предугадать, какие будут решения приняты центральными банками, и что сообщат на пресс-конференциях их главы, было невозможно. Конечно, рынок может предполагать ту или иную риторику, те или иные решения. Однако, наверняка сказать никогда нельзя. Именно такую ситуацию мы и получили на этой неделе. Рынок предполагал, что решения и результаты будут максимально «нейтральными», но не угадал. Европейский центральный банк завершил свое заседание в четверг. Ключевые ставки остались без изменений, но Кристин Лагард сообщила, что речи сейчас о снижении ключевой ставки не идет. Безусловно, ЕЦБ начнет смягчать монетарную политику в следующем году, но в данное время обсуждение по этому вопросу не ведется. Мы не можем сказать, что эти слова Лагард нужно считать «ястребиными». Скажем так, они были чуть более «ястребиными», чем предполагал рынок. А рынок предполагал, что ЕЦБ также анонсирует снижение ставки в 2024 году, как сутками ранее сделала ФРС. И в итоге у нас получилась ситуация, при которой ФРС с более высокой инфляцией сообщил о 3-4 снижениях ставки в следующем году, а ЕЦБ с более низкой инфляцией ничего не сказал о снижении ставки. И более того, Лагард анонсировала сокращение портфеля ценных бумаг со второго полугодия на 7,5 млрд евро в месяц. А это, по сути, программа QT, то есть программа ужесточения монетарной политики. На основании этих событий доллар и падал двое суток в пропасть. Мы по-прежнему не считаем, что у европейской валюты есть веские причины показывать сильный рост. Да, на этой неделе фундаментальный фон поддерживал евровалюту, но дальше то что? Экономика ЕС все также слаба, а ЕЦБ просто на декабрьском заседании не объявил о переходе к политике смягчения. Это не значит, что он к ней не приступит в следующем году. Анализ COT. Последний отчет COT датирован 12 декабря. В первом полугодии-2023 нетто-позиция коммерческих трейдеров практически не увеличивалась, но евровалюта оставалась в этот период времени достаточно высоко. Затем несколько месяцев наблюдалось падение евро и падение нетто-позиции, которых мы ждали. Однако в последние несколько недель растет и евровалюта, и нетто-позиция. Поэтому мы делаем однозначный вывод: пара корректируется вверх, но коррекция не может продолжаться долго, потому что это коррекция. Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и зеленая линии сильно отдалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. И в данное время, после небольшой коррекции эти линии вновь удаляются друг от друга. Поэтому мы по-прежнему выступаем за падение европейской валюты. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 3,8 тысячи, а количество шортов – выросло на 1,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась на 4,9 тысячи. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров – на 148 тысяч. Разрыв очень большой, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна продолжать падение. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий на этой неделе было не очень много в Евросоюзе, но те, которые были, провалились. Промышленное производство сократилось на 0,7% вместо 0,3% прогнозируемых. В прошлом месяце зафиксировано падение на 1%. Индексы деловой активности в секторах услуг и производства, которые вышли в пятницу, прогнозировались с повышением, но в реальности сфера услуг опять пострадала и снизилась. Экономика Евросоюза продолжает буксовать, а рынок не может постоянно покупать евровалюту, если экономика стоит на месте. В тех же Штатах, где ФРС уже готова перейти к политике смягчения, экономика растет на 5,2% в третьем квартале. Да, индексы деловой активности тоже не на самом высоком уровне, но все же только индекс производства находится ниже уровня 50,0. А Евросоюзе все три индекса находятся ниже «ватерлинии». Промышленное производство в США выросло на 0,2% в ноябре в отличие от европейского. Торговый план на неделю 18 – 22 декабря: 1) На 24-часовом таймфрейме пара остается выше всех линий индикатора Ишимоку, поэтому технически рост котировок еще может продолжиться. Однако, с точки зрения фундамента и макроэкономики, новый рост европейской валюты по-прежнему выглядит очень сомнительно. Поэтому весьма скептически относимся к такому варианту. Цена отработала уровень Фибоначчи 50,0% – 1,0940 два раза, и на этом восходящая коррекция может быть завершена. Поэтому покупки, безусловно, возможны при формировании соответствующих сигналов на 4-часовом ТФ, но для нас этот вариант является не основным. 2) Что касается продаж пары EUR/USD, то они в данное время не актуальны, но могут стать в ближайшее время. Закрепление цены ниже критической линии будет сигналом на продажу, а на 4-часовом ТФ уход цены ниже мувинга позволит открывать короткие позиции. Мы по-прежнему ожидаем падения пары к уровню 1,02$. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Евро и фунт сумели обойти доллар на короткой дистанции, но смогут ли они выиграть марафон?

РСудя по всему, самая агрессивная кампания ведущих Центробанков по ужесточению монетарной политики за последние десятилетия подошла к концу. В среду ФРС оставила ставки неизменными третий раз подряд, в четверг аналогичные шаги последовали со стороны ЕЦБ и Банка Англии. Первый сохранил ставки на прежнем уровне второе заседание кряду, а последний – третью встречу подряд. Стоимость заимствований в США и еврозоне является максимальной с 2001 года, а в Великобритании ключевая ставка находится на 15-летнем пике. Главный вопрос для инвесторов сейчас заключается в том, как долго ставки по обе стороны Атлантики останутся повышенными и насколько регуляторы снизят ставки в следующем году. Срочный рынок ждет от ФРС и ЕЦБ смягчения как минимум на 150 базисных пунктов в 2024 году. Предполагается, что американский ЦБ снизит стоимость заимствований уже в марте, а европейский коллега присоединится к нему в апреле. Что касается Банка Англии, то на 2024 год для него денежный рынок предусмотрел около четырех понижений ставок на четверть процентного пункта, первое из которых должно произойти в мае. ЕЦБ и Банк Англии отказываются идти по стопам ФРС На этой неделе доллар опустился до минимальных уровней с 4 августа в районе 101,80 после того, как председатель ФРС Джером Пауэлл в среду заявил, что повышение ставок в США, вероятно, завершилось. Также он дал понять, что чиновники FOMC начинают разговор о том, когда следует отменить политические ограничения. Глава Федрезерва сообщил, что снижение ставок станет темой для обсуждения на будущих заседаниях центрального банка. Примечательно, что еще две недели назад Дж. Пауэлл утверждал, что рано говорить о смягчении монетарной политики, поскольку пока нельзя с уверенностью делать выводы о том, что регулятор достиг достаточно жесткой позиции для устойчивого снижения инфляции к цели 2%.Раньше председатель Федрезерва указывал на то, что регулятор не должен повторить ошибку 1970-х годов и не будет спешить со снижением ставки. Теперь же он заявил, что ФРС не будет ждать, пока инфляция полностью снизится до 2%, чтобы начать сокращение. По его словам, сохранение процентных ставок на ограничительных уровнях слишком долго является риском. С чем связано такое изменение позиции?Поскольку наметилось движение инфляции к цели ФРС, фокус внимания регулятора сместился на экономический рост.Такая быстрая смена приоритетов, по-видимому, вызвана желанием ЦБ не допустить скатывания Соединенных Штатов в рецессию перед президентскими выборами, которые должны состояться в следующем году.«Судя по всему, ФРС предпринимает активные действия по смягчению финансовых условий. Цель Дж. Пауэлла и его коллег, похоже, состоит в том, чтобы предотвратить перерастание экономического замедления в рецессию», – отметили стратеги Citi.Между тем руководство ЕЦБ и Банка Англии отказалось подражать ФРС и поддержать ожидания рынка относительно скорого начала цикла смягчения денежно-кредитной политики по обе стороны Атлантики.Президент ЕЦБ Кристин Лагард заявила в ходе пресс-конференции по итогам заседания, завершившегося в четверг, что европейский регулятор вообще не обсуждал снижение ставок.«Между повышением и сокращением ставок есть целое плато», – сказала она. «Мы абсолютно не должны ослаблять бдительность», – добавила К. Лагард, указав на то, что некоторые показатели инфляции не сдвинулись с места.ЕЦБ следит за прибылью корпораций и текущими переговорами по заработной плате, прежде чем сформировать твердое мнение об инфляционных рисках, отметила она.Согласно итоговому заявлению ЕЦБ, инфляция в еврозоне будет постепенно снижаться в течение следующего года, прежде чем приблизится к целевому показателю в 2% в 2025 году.Главный посыл Банка Англии тоже не особо изменился с ноября, когда он прогнозировал, что потребуется два года, чтобы вернуть инфляцию к таргетируемому уровню.«Последовательные повышения ставок помогли снизить инфляцию с более чем 10% в январе до 4,6% в октябре. Но нам еще предстоит пройти определенный путь. Мы будем принимать решения, необходимые для того, чтобы инфляция вернулась к 2%», – сообщил губернатор BoE Эндрю Бейли.Он также отметил, что пока нельзя с уверенностью сказать, что процентные ставки достигли пика. Еще слишком рано начинать спекулировать о снижении процентных ставок, подчеркнул Э. Бейли.Таким образом, в последних заявлениях ЕЦБ и Банка Англии не было ничего, что могло бы подстегнуть «голубиные» ожидания на 2024 год, это контрастировало с поворотом ФРС в сторону снижения ставок.В результате доллар оказался в немилости у инвесторов, а евро и фунт заметно подорожали по отношению к американскому визави. На этой неделе пара EUR/USD достигла двухнедельных максимумов чуть выше 1,1000, а пара GBP/USD обновила четырехмесячные пики около 1,2790. «Мы считаем, что пара EUR/USD будет держаться около уровня 1,1000 до конца года. Однако декабрь – сезонно слабый месяц для доллара, а тренды имеют привычку усиливаться на тонких рынках в конце года», – сказали стратеги ING. «Область 1,2820–1,2850 представляет собой достойное сопротивление для GBP/USD. В случае прорыва этой области отметка 1,3000 может стать подарком для "быков" по GBP/USD на Рождество», – добавили они. Доллар не согласен с мнением большинства Многие эксперты, опрошенные недавно агентством Bloomberg, считают, что ослабление доллара станет основным лейтмотивом в 2024 году, поскольку ФРС начнет снижать процентные ставки, а экономика США замедлится. «Рецессия в США изменит правила игры. Доллар будет уязвим к откату, когда ФРС перейдет от ужесточения политики к смягчению», – отметили специалисты Amundi. Они прогнозируют, что пара EUR/USD вырастет до 1,1500 к концу следующего года. Аналогичного мнения придерживаются в UBS. По оценкам банка, евро может укрепиться как минимум до $1,15 к концу 2024 года. «Разница в процентных ставках, вероятно, будет основной силой», – сообщили экономисты UBS, которые который предусмотрели для ФРС в следующем году снижение ставок на 275 базисных пунктов. Специалисты Societe Generale прогнозируют, что в 2024 году USD упадет примерно на 5%, до 97. «Однако для дальнейшего роста евро и фунта необходимо, чтобы пессимизм в отношении экономик еврозоны и Великобритании ослаб. Если расхождение в темпах роста ВВП валютного блока, Америки и Туманного Альбиона сохранится, это замедлит и ограничит падение доллара в 2024 году», – заявили они.«Даже если экономика США окажется в слабой фазе (чего мы по-прежнему ожидаем летом 2024 года), ее окончание в какой-то момент можно будет увидеть на обозримом горизонте. Тогда долгосрочное преимущество США в экономическом росте станет более правдоподобным и снова приведет к укреплению гринбека, как это было до недавнего времени», – считают эксперты Commerbank. «Мы думаем, что ЕЦБ сделает больше, чем ожидает сейчас рынок, но слишком мало, чтобы устранить инфляционные риски. Это должно отразиться в отрицательной для евро премии за риск. Поэтому рост EUR/USD, которого мы ожидаем в ближайшие кварталы, не будет устойчивым», – добавили они.Банк Англии послал рынку довольно четкий сигнал о том, что на данный момент не планирует менять свою позицию. В ближайшие несколько месяцев вопрос, вероятно, будет заключаться в том, как долго регулятор сможет продолжать в том же духе, отмечают аналитики Commerbank. Если в ближайшие месяцы инфляция в Великобритании упадет сильнее, чем ожидается, то снижение ставок, вероятно, станет более актуальным для BoE. Однако пока что Банк Англии сохраняет осторожность, и фунт, вероятно, пока что будет пользоваться поддержкой, считают они. Стратеги Nomura полагают, что тенденция к ослаблению доллара станет более очевидной в будущем, и это будет способствовать росту GBP/USD. «Тем не менее, мы не ожидаем, что экономический рост в Великобритании в ближайшие несколько кварталов будет таким же устойчивым, как в США, и, как следствие, это, вероятно, будет оказывать давление на GBP. Поэтому в целом мы считаем, что рост GBP/USD будет умеренным, и ожидаем достижения уровней 1,2700 и 1,2800 в первом и втором кварталах 2024 года соответственно», – сказали они. Консенсус-прогноз подразумевает, что доллар проиграет в 2024 году, но ряд сценариев указывает на устойчивость USD, и только глобальная мягкая посадка даст четкий сигнал на снижение курса американской валюты, предупреждают специалисты HSBC. Эксперты Loomis, Sayles & Co. полагают, что приближается глобальное замедление. Поэтому они предпочитают иметь небольшую длинную позицию по доллару по отношению к другим валютам. По мнению аналитиков Fidelity International, еврозона и Великобритания находятся ближе к рецессии, чем США. «Доллар может выиграть от бегства к безопасным активам и укрепиться по отношению к евро и фунту, если мы увидим относительно более слабую динамику экономического роста за пределами США», – сообщили они. В JPMorgan считают, что геополитическая напряженность в мире и неопределенность вокруг президентских выборов в США поддержат доллар в следующем году. «Если борьба за президентское кресло разгорится между Джо Байденом и Дональдом Трампом, риски для американской валюты будут смещены в сторону повышения, учитывая возможность введения новых торговых тарифов», – отметили стратеги банка. По их оценкам, любое будущее расширение пошлин США на другие страны и торговые блоки повысит торгово-взвешенную стоимость USD на 4–6%. Кроме того, новая торговая война окажет давление на такие проциклические валюты, как евро и фунт.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар запутал противников

ФРС хочет снижать ставки в условиях сильной экономики. ЕЦБ не спешит ослаблять денежно-кредитную политику, несмотря на то что еврозона едва стоит на ногах. Парадокс! Тем не менее последний цикл монетарной рестрикции был уникальным. Инфляция росла слишком быстро. Ставки повышались самыми агрессивными темпами за десятилетия. Похоже, их снижение также заставит инвесторов ломать головы. Неудивительно, что EUR/USD штормит. После двух дней стремительного роста «быки» по основной валютной паре решили зафиксировать прибыль. Поводом стала разочаровывающая статистика по деловой активности еврозоны за ноябрь. Показатель седьмой месяц находится ниже критической отметки 50, что свидетельствует о рецессии. Экономика находится в состоянии спада, а Европейский центробанк не может взять на себя смелость говорить об ослаблении денежно-кредитной политики! Динамика деловой активности в еврозонеПо словам главы Банка Франции Франсуа Вилларуа де Гало, цикл монетарной рестрикции завершен. Если не произойдет нечто из ряда вон выходящее, ставка по депозитам больше не вырастет. Вместе с тем это не означает быстрого снижения стоимости заимствований. ЕЦБ будет руководствовать входящими данными, а не календарем. Глава Банка Эстонии Мадис Мюлер отметил, что дефляция в еврозоне распространяется быстрее, чем предполагалось. Это происходит потому, что передача денежно-кредитной политики экономике идет скорее, чем прогнозировалось. То есть, она эффективна. Взгляды же рынков на изменение ставки по депозитам в 2024 чересчур оптимистичны. Динамика рыночных ожиданий по ставкам ЕЦБ и ФРСТаким образом, рынки видят одно – слабую экономику и быстро падающую к таргету 2% инфляцию, а им говорят совершенно другое: что рассуждать о монетарной экспансии преждевременно. Возникает путаница, которая усугубляется повествованием ФРС. Вашингтон, в отличие от Франкфурта, сигнализирует о снижении стоимости заимствований, чтобы обеспечить и без того прочно стоящей на ногах экономике США мягкую посадку. Обычно этого не происходит. Ставки повышают, чтобы охладить экономическую активность, и снижают, чтобы ее разогреть. Федрезерв делает нечто, выходящее за рамки общепринятых мер. И вновь возникает неразбериха, которая волей-неволей заставляет инвесторов смотреть в сторону доллара США. Что дальше? Рыночные ожидания повышения ставки по федеральным фондам на 150 б.п в 2024 явно завышены. Это в два раза больше, чем прогнозирует ФРС. И пока позиция центробанка выглядит более аргументированно. Когда инвесторы, наконец, это поймут, фиксация прибыли по лонгам по S&P 500 ускорит процесс падения основной валютной пары. Технически на дневном графике EUR/USD был сформирован паттерн Двойная вершина. Возвращение евро в пределы диапазона справедливой стоимости $1,076-1,094 говорит о слабости «быков». Пока пара торгуется ниже 1,094, следует ее продавать. Возвращение выше критической отметки станет поводом для покупок. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

USD/JPY: план на американскую сессию 15 декабря. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Доллар продолжают

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 141.71 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Снижение и формирование ложного пробоя в районе 141.71 позволили получить сигнал на покупку, что вылилось в рост пары более чем на 35 пунктов, однако затем давление на доллар вернулось. На вторую половину дня техническая картина была частично пересмотрена.Для открытия длинных позиций по USD/JPY требуется:Учитывая, что уровень 141.70 мы в первой половине дня уже отработали, шансы на то, что там вновь себя проявят крупные игроки, крайне малы. Поэтому акцент советую расставить на американскую статистику и уже отталкиваться от поступающих данных. Во второй половине дня публикуются показатели по индексу деловой активности в производственном секторе, индексу деловой активности в секторе услуг и композитному индексу PMI для США. Если данные окажутся лучше прогнозов экономистов, то давление на иену вернется, а доллар получит поддержку, что позволит удержаться в районе локального минимума. Формирование ложного пробоя около новой поддержки 141.44 даст сигнал на открытие длинных позиций с целью еще одной попытки восстановления в район 142.45 – сопротивление, образованное по итогам сегодняшней азиатской сессии. Прорыв и обратный тест сверху вниз этого диапазона на фоне хорошей статистики по США также приведут к точке входа на покупку, способной подтолкнуть пару к более крупной коррекции, в район 143.14, где проходят средние скользящие, играющие на стороне продавцов. Самой дальней целью выступит область 143.77, где буду фиксировать прибыль. При сценарии снижения USD/JPY и отсутствия на 141.44 активности со стороны покупателей во второй половине дня давление на пару только увеличится, что приведет к дальнейшей распродаже. В таком случае попытаюсь зайти в районе 140.63 – новый месячный минимум. Но только ложный пробой там даст сигнал на открытие длинных позиций. Покупать USD/JPY сразу на отскок планирую только от 139.76 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по USD/JPY требуется:Продавцы сохраняют инициативу, и, скорей всего, падение пары продолжится, но для этого необходима слабая статистика по США, в чем лично я не уверен. Если пара отреагирует ростом на данные, формирование ложного пробоя в районе 142.45 станет хорошим сигналом на продажу, что столкнет USD/JPY в район ближайшей поддержки 141.44. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут более серьезный удар по позициям покупателей, что приведет к сносу стоп-приказов и откроет путь к 140.63. Более дальней целью выступит область 139.76, где буду фиксировать прибыль. При варианте роста USD/JPY и отсутствия активности на 142.45, в чем лично я сомневаюсь, ничего страшного не произойдет. В таком случае лучше всего отложить продажи до теста следующего сопротивления 143.14. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать USD/JPY сразу на отскок сразу от 143.77, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.B COT-отчете (Commitment of Traders) за 5 декабря наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. Очевидно, что недавние заявления представителей Центрального банка Японии о том, что в следующем году сверхмягкая политика и отрицательные процентные ставки больше не потребуются, привели к резкому росту иены и ослаблению позиций доллара. Однако после крупнейшей распродажи USD/JPY за последнее время трейдеры быстро выкупили падение, компенсировав 2/3 снижения. На этой неделе многое будет зависеть от того, какое решение примет Федеральная резервная система по процентным ставкам. Если политика и дальше останется жесткой, то, очевидно, проблем у японской йены прибавится, а мы с вами увидим дальнейший рост пары. В последнем COT-отчете говорится, что длинные некоммерческие позиции упали на 2 195, до уровня 28 266, тогда как короткие некоммерческие позиции сократились на 6 476, до уровня 133 222. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 7 357.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейшее падение пары.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 141.44.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. ЕЦБ спешит на помощь

Пара евро-доллар вчера штурмовала 10-ю фигуру, реагируя на итоги декабрьского заседания Европейского Центробанка. Дивергенция курсов денежно-кредитной политики ЕЦБ-ФРС играет на стороне покупателей eur/usd, хотя ещё несколько месяцев назад именно этот фактор оказывал существенное давление на пару. Ещё совсем недавно Федрезерв демонстрировал боевой настрой, допуская ещё один раунд повышения ставки, тогда как Европейский Центробанк озвучивал весьма осторожные комментарии, суть которых сводились к тому, что ЦБ будет держать ставки на текущем уровне, но не более. Взглянув на месячный график eur/usd, мы увидим, что пара в августе начала активно пикировать вниз, снизившись с отметки 1,1062 до 1,0449 (в октябре). Но в конце осени фундаментальная картина начала постепенно меняться, прежде всего благодаря замедлению инфляции в США. Все инфляционные индикаторы за октябрь и ноябрь вышли в «красной зоне» или на прогнозном уровне, отражая снижение инфляции. После этого на рынке заговорили о том, что Федрезерв приступит к смягчению монетарной политики уже в начале следующего года. Впрочем, вплоть до декабрьского заседания сохранялась определённая интрига, так как де-факто инфляция ещё достаточно далека от целевого двухпроцентного уровня. Как известно, члены ФРС в итоге реализовали наиболее «голубиный» сценарий, допустив снижение ставки в следующем году сразу на 75 базисных пунктов (согласно обновлённому точечному графику). Примечательно, что в еврозоне инфляция также демонстрирует нисходящую тенденцию, – например, все показатели ноябрьского ИПЦ вышли в красной зоне. Но при этом Европейский Центробанк сохранил боевой настрой, заявив, что инфляция снова временно ускорится в ближайшей перспективе. Здесь необходимо отметить, что в преддверии декабрьского заседания большинство экспертов заявляли о том, что ЕЦБ, вероятно, смягчит свою риторику относительно дальнейших перспектив ДКП. В экспертной среде часто звучало мнение о том, что первое снижение процентных ставок произойдет «до лета 2024 года». Данная уверенность оказалась на стороне покупателей eur/usd, так как глава ЕЦБ Кристин Лагард опровергла подобные намерения регулятора. Она заявила, что никаких дискуссий о смягчении монетарной политики на декабрьском заседании не велось. Более того, по её словам, процентные ставки будут оставаться на текущем уровне «по крайней мере в первой половине следующего года». Тем самым она отбросила на более поздние сроки все разговоры о смягчении ДКП. Регулятор указал, что от заседания к заседанию будет принимать во внимание кумулятивный объем ужесточения монетарной политики и запаздывающие эффекты денежно-кредитной политики, признав, что прошлые повышения процентных ставок продолжают сильно влиять на экономику еврозоны. В сопроводительном заявлении ЦБ также заявил, что экономический рост будет оставаться подавленным в ближайшей перспективе, но при этом ожидается, что экономика восстановится благодаря росту реальных доходов. Согласно обновлённым прогнозам, темпы роста экономики увеличатся в среднем с 0,6% в 2023 году до 0,8% в 2024 году и до 1,5% в 2025 и 2026 годах. Что касается инфляции, то здесь регулятор указал, что она будет снижаться постепенно, в течение всего следующего года. К своему целевому двухпроцентному показателю инфляция приблизится, по прогнозам, лишь в 2025 году. Уже после заседания один из представителей Европейского Центробанка (Мадис Мюллер) подтвердил, что регулятор не собирается рассматривать вопрос смягчения ДКП в обозримом будущем. По его словам, ещё слишком рано говорить о снижении ставок в ближайшей перспективе, так как ещё слишком рано праздновать победу над инфляцией. Также он повторил один из основных мессиджей декабрьского заседания о том, что путь до достижения целевого уровня инфляции «тернист и ухабист», а главное – достаточно долог. Другими словами, фактическая раскорреляция монетарных курсов ЕЦБ и ФРС играет на руку покупателям eur/usd. Сегодняшний ценовой откат обусловлен двумя причинами: во-первых, пресловутый «пятничный фактор», во-вторых, «красный окрас» индексов PMI. Например, индекс деловой активности в секторе услуг Германии снизился до 48,4 пункта, при прогнозе роста до 49,9 (но при этом индекс деловой активности в производственном секторе вырос до 43,1 после спада в ноябре до 42,6). Впрочем, учитывая сложившийся фундаментальный фон, «доверять» южным ценовым откатам всё же не стоит. Как правило, после импульсных движений вверх следует нисходящая коррекция (и наоборот), которую мы сейчас и наблюдаем. При этом и «фундамент», и «техника» говорят в пользу лонгов. Пара на дневном графике находится между средней и верхней линиями индикатора Bollinger Bands, а также над всеми линиями индикатора Ichimoku, который демонстрирует бычий сигнал «Парад линий». Первой, и пока что основной целью северного движения выступает отметка 1,1030, которая соответствует верхней линии Bollinger Bands на таймфрейме D1.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:EURUSD - возможно, среднесрочно на повышение на пробой 1,1017.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Консолидация или падение: чего ожидать от Биткоина на выходных?

Текущая неделя выдалась для Биткоина богатой как на позитивные, так и негативные события. Криптовалюта совершила нисходящий пробой уровня $43k и в моменте достигала отметки в $40,5k, что ставит под сомнение дальнейшее восходящее движение. При этом активу удалось восстановиться к уровню $42,5k, где и проходит консолидация цены.Макроэкономический фон на текущей недели имел важное значение и позитивно повлияли на движение цены криптовалюты. Несмотря на это, есть все основания полагать, что на выходных Биткоин может в очередной раз протестировать уровень $40k. Торговая активность, в особенности краткосрочных инвесторов, снизится, что дает шансы медведям продолжить давление на цену и достичь новых минимумов.Фундаментальный фон После позитивных новостей от председателя ФРС и ожидания будущего смягчения монетарной политики, котировки BTCUSD стабилизировались вблизи уровня $42,5k. Однако настроения на крипторынке постепенно ухудшаются, в первую очередь из-за взлома функции Connect Kit от компании Ledger. Это событие привело к потере больших объемов средств, а также значительному спаду торговой активности за счет недоступности DEX.Также председатель SEC Генслер отклонил вопрос репортера Bloomberg Television касательно текущего статуса заявок на запуск ВТС-ETF, добавив еще больше неопределенности в судьбу продукта. При этом согласно новым стандартам Банка международных расчетов, Центробанки могут хранить до 2% своих резервов в криптовалюте начиная с 1 января 2025 года.Анализ BTCUSD Несмотря на локальное снижение цены, неопределенность с BTF ETF и хакерские атаки на рынок DeFi, инвесторы продолжают накапливать монеты BTC. Сообщается, что количество BTC-адресов с ненулевым балансом установило новый рекорд выше отметки в 50 миллионов. Это указывает на то, что, несмотря на новые поступления монет BTC на биржи, покупатели готовы продолжать увеличивать свои объемы.По состоянию на 15 декабря Биткоин торгуется на отметке $42,5k при суточных объемах торгов в районе $24,8 миллиарда. Криптовалюта продолжает удерживать локальный уровень поддержки, хоть и не может продолжить восходящее движение. Вполне вероятно, что мы наблюдаем за формированием "второй вершины", за которой последует более глубокое падение цены.Технические метрики указывают на консолидационное движение BTCUSD вблизи уровня Фибоначчи 0,236. Также цена четко протестировала уровень Фибо 0,382, после чего восстановилась выше $42k. При снижении торговой активности и усилении процесса по фиксации прибыли, цена совершит очередной ретест уровня Фибо 0,382 на отметке $40,2k.Однако для реализации такого сценария BTCUSD необходимо преодолеть уровень $42k, где проходит текущая область поддержки. При осуществлении такого сценария и дальнейшем пробое уровня $40,2k стоит ожидать усиления медвежьих настроений и, как следствие, более массовую распродажу. Однако по состоянию на 15 декабря рыночные настроения остаются бычьими, а потому очередной обвал не сумеет полностью переменить ситуацию. ИтогиКак результат, на выходных стоит ожидать консолидационное движение BTCUSD вблизи уровней $40,2k-$42k. Вполне вероятно, что этот процесс начнется после неудачного ретеста уровня $43k, где значительно укрепились позиции продавцов. При этом серьезных ценовых изменений на рынке Биткоина ожидать не стоит, так как необходимых объемов будет недостаточно для кардинального изменения ситуации.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Премаркет на 15 декабря: фондовый рынок толкается в районе годового максимума

Фьючерсы на американские фондовые индексы продемонстрировали рост сегодня после небольшой коррекции, наблюдаемой вчера в ходе регулярной сессии. Тот факт, что Федеральная резервная система близка к развороту в сторону более низких процентных ставок заставляет покупать рисковые активы, обновляя годовое максимумы по многим фондовым индексам. Фьючерсы на S&P 500 выросли на 0,3%, тогда как высокотехнологический NASDAQ прибавил около 0,6%. Промышленный Dow Jones вырос также на 0,2%. Акции продолжили рост после того, как Федеральная резервная система подтвердила ставки на то, что она вскоре перейдет к более мягкой политике, подтолкнув показатели фондового рынка к историческим максимумам.Индекс Stoxx 600 также вырос на 0,4% после обновления максимума января 2022 года. Скорей всего по итогам сегодняшнего дня индекс продемонстрирует рост пятую неделю. Казначейские облигации остаются на прежних уровнях после того, как доходность 10-летних облигаций упала ниже 4% впервые с августа.По мере того, как неделя подходит к концу, трейдерам все еще приходится бороться с крупнейшими в году квартальными опционами и фьючерсами, срок действия которых истекает как раз сегодня, что может вызвать хорошую рыночную волатильность. Открытый интерес составляет впечатляющие $3,1 трлн.Вчерашние предупреждение со стороны руководителей Европейского центрального банка о том, что они не готовы следовать политике ФРС, несколько ослабило спрос на рисковые активы, но сильно ему не навредили. Член Совета управляющих Европейского центрального банка Мадис Мюллер заявил сегодня, что рынки движутся вперед сами по себе, делая ставку на то, что ЕЦБ начнет снижать процентные ставки в первой половине следующего года даже несмотря на данные вчера обещания сохранить политику в начале следующего года на жестком уровне.Контраст между устойчивой экономикой США, занимающей «голубиную» позицию Федеральной резервной системой и нестабильной экономикой Европы, вместе с придерживающимся «ястребиной» позиции Европейским центральным банком создает впечатление, что трейдеры и инвесторы чего-то не знают или что-то не понимают. Очевидно, что ставка на более мягкую политику будет и дальше двигать рынка, так как по мере усугубления положения европейской экономики высокая стоимость заимствований будет отменена.Нефть может показать свой первый недельный прирост почти за два месяца, поскольку последняя позиция ФРС вызвала бычий импульс на сырьевых рынках. Золото также нацелилось на недельный рост.Премаркет:Акции Live Nation, развлекательной компании, выросли на 6% после повышения рейтинга до «покупать» с «держать» со стороны Morgan Stanley. «У нас возросла уверенность в долгосрочном росте, учитывая уникальную способность Live Nation использовать расширяющиеся возможности живой музыки», — отметили в банке.Акции Tripadvisor подскочили на 6% после повышения BTIG рейтинга в стороне нейтральной позиции. В компании заявили, что катализаторами роста TripAdvisor являются рост бизнеса Viator и TheFork, а также новое руководство. BTIG также повысил целевую цену до $25, что подразумевает потенциал роста примерно на 38%. Бумаги Adobe упали более чем на 5 % после того, как компания-разработчик программного обеспечения опубликовала более слабые, чем ожидалось, прогнозы по прибыли и доходам на 2024 финансовый год.Акции Moderna выросли более чем на 14 % после появления вакцины от рака, разработанной совместно с Merck.Бумаги GM подскочили на 5 % после того, как GM Cruise сообщил, что уволит около 24 % своих сотрудников.Что касается технической картины S&P500, то спрос на индекс сохраняется на очень высоком уровне. Основная задача покупателей на сегодня будет заключаться в защите $4722, а также контроле над $4772. Это поможет укрепить восходящий тренд, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $4818. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $4838, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $4772 и $4682. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $4660 и откроет дорогу к $4637.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 15 декабря (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойСохранение низкой волатильности рынка стало основной причиной, по которой до теста обозначенных мною уровней в первой половине дело так и не дошло. В связи с этим я принял решение еще больше скорректировать стратегию и пересмотрел ближайшие уровни. Очевидно, что на хорошее движение рынка можно будет рассчитывать только после выхода во второй половине дня ряда важной макроэкономической статистики, связанной с Соединенным Штатами. Ожидаются цифры по индексу деловой активности в производственном секторе и индексу деловой активности в секторе услуг. Хорошие данные укрепят позиции доллара, что позволит защитить месячные минимумы крупным игрокам в расчете на небольшую коррекцию пары в конце недели. Также ожидаются и цифры по изменению объема промышленного производства вместе с производственным индексом Empire Manufacturing. Если и там все хорошо, можно рассчитывать на возврат пары в район дневного максимума. Что касается внутридневной стратегии, то опираться буду больше на сценарии №1 и №2 на покупку.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня можно при достижении точки входа в районе 141.89 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 142.41 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 142.41 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост пары сегодня получится только после очень сильной статистики по США. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 141.46 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 141.89 и 142.41.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня можно лишь после обновления уровня 141.46 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 141.01, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару возрастет в случае слабых данных по США. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 141.89 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 141.46 и 141.01.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 15 декабря (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомПервый тест цены 1.2743 пришелся на момент, когда MACD много прошел вниз от нулевой отметки, что на таком бычьем рынке явно ограничивало дальнейший нисходящий потенциал фунта. По этой причине я не продавал. Второй тест 1.2743 произошел в момент нахождения MACD в области перепроданности, что вылилось в сигнал на покупку согласно сценарию №2. В результате пара выросла более чем на 40 пунктов. Сильные данные по активности в Великобритании помогли покупателям удержать фунт в район локального минимума и вернули спрос. Теперь весь расчет будет на аналогичные показатели, но уже по Соединенным Штатам. Ожидаются цифры по индексу деловой активности в производственном секторе и индексу деловой активности в секторе услуг. Плохие данные ослабят позиции доллара еще больше, что приведет к резкому росту пары во второй половине дня с перспективой выхода за пределы месячного максимума. Также ожидаются и цифры по изменению объема промышленного производства вместе с производственным индексом Empire Manufacturing. Если и там все плохо, можно дальше покупать фунт. Что касается внутридневной стратегии, то опираться буду больше на сценарии №1 и №2 на покупку.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня можно при достижении точки входа в районе 1.2796 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.2844 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.2844 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта можно рассчитывать и дальше – особенно после слабой статистики по США. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2755 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.2796 и 1.2844.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня можно лишь после обновления уровня 1.2755 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.2704, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы могут проявить себя только после сильной статистики по США и слабой активности покупателей в районе месячного максимума. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2796 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.2755 и 1.2704.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно.Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 15 декабря (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.0982 в первой половине дня пришелся на момент, когда MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на продажу евро. В результате пара прошла вниз более 30 пунктов. Довольно слабые данные по активности в еврозоне спровоцировали небольшую распродажу в первой половине дня, однако покупатели никуда не делись. Теперь весь расчет будет на аналогичные показатели, но уже по Соединенным Штатам. Ожидаются цифры по индексу деловой активности в производственном секторе и индексу деловой активности в секторе услуг. Слабые данные, по аналогии с цифрами еврозоны, определенно ослабят позиции доллара, что приведет к резкому росту пары во второй половине дня. Также ожидаются и цифры по изменению объема промышленного производства вместе с производственным индексом Empire Manufacturing. Если и там все плохо – евро вернется к месячному максимуму. Что касается внутридневной стратегии, то опираться буду больше на сценарии №1 и №2 на покупку.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.0972 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1004. В точке 1.1004 рекомендую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. На сильный рост евро сегодня можно рассчитывать только после очень слабых данных по США, что приведет к изменению внутридневной тенденции и возврату в рынок крупных покупателей. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.0948 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.0972 и 1.1004.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро можно после достижения уровня 1.0948 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.0917, где рекомендую выходить из рынка и покупать евро сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару возрастет в случае сильных данных по США, что приведет к перекрытию большей части вчерашнего роста евро. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.0972 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.0948 и 1.0917.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно.Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

BTC – фаза накопления

В ожидании поддержки После действительно сильного роста, мы наблюдаем глубокую коррекцию, которая пытается перерасти в боковик. Если же на протяжении следующей недели биткоин продолжит...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко