Обзор пары GBP/USD. 2 августа. Рынок скептически относится к заседанию Банка Англии.

Валютная пара GBP/USD возобновила падение и к концу дня оказалась около уровня Мюррея «1/8» – 1,2756. Пара по-прежнему располагается ниже скользящей средней линии, а значит нисходящая тенденция сохраняется. Однако, как мы уже говорили, заседание Банка Англии может спровоцировать сильную реакцию рынка, предугадать которую заранее невозможно. Просто потому, что мы не знаем, какие решения будут приняты и озвучены. Решение по ставке известно уже давно, но какой риторики будет придерживаться Эндрю Бейли? Сколько еще раз БА планирует повысить ставку, если она уже сейчас составляет 5%? Какое количество членов монетарного комитета поддерживает дальнейшее ужесточение? До какого предела регулятор имеет возможность проводить повышение ставки? Ответы на эти вопросы и должен будет дать Банк Англии в четверг. В данное время рынок умеренно продает фунт, что может говорить о разных вещах. Вчерашнее падение не было связано с макроэкономическим фоном, потому что оно ни по времени, ни по силе отчетов и их значений не совпадало. Следовательно, рынок может продавать фунт по нескольким причинам. Во-первых, это может быть неверие в сохранение агрессивного настроя БА. Во-вторых, это может быть разгон перед новым затяжным и сильным ростом. В-третьих, это может быть просто техническая коррекция, так как ранее фунт вновь показал сильный виток роста. Как видим, общая логика и здравый смысл указывают на то, что фунт должен дешеветь, но в реальности все может быть совершенно иначе. Скажем прямо: даже два месяца назад рост фунта уже выглядел странно. Но Банк Англии не просто повышал ставку, на прошлом заседании он еще и увеличил темпы ее роста. Вполне возможно, что и в этот четверг он преподнесет сюрприз в виде ужесточения на 0,5%. Конечно, такой вариант маловероятен, но и в июне-месяце тоже мало кто верил в подобный исход, а в мае – большинство экспертов ожидали паузы от британского регулятора. Рынок ждет отмашки от Банка Англии. Также немаловажное значение будут иметь отчеты по рынку труда в США. Мы уже привыкли за последнее время к следующей картине. Многие эксперты и аналитики хоронят американскую экономику каждый месяц. Называются такие причины, как высокая эмиссия наличности ФРС, высокий уровень госдолга, высокая вероятность рецессии, роста безработицы и сокращения рынка труда. Однако прошло уже больше года с тех пор, как ФедРезерв начал ужесточение монетарной политики, и пока не видно ни рецессии, ни роста безработицы, ни падения рынка труда. А госдолг в Штатах всегда был высок, что не мешает стране быть первой экономикой в мире на протяжении последних десятилетий. И это еще один фактор в пользу укрепления доллара. Если с экономикой США все в порядке, в отличие от экономики Великобритании, почему доллар падает безостановочно уже почти год? Банк Англии поднял ставку 14 раз, но она все равно ниже ставки ФРС! Если кому и грозит рецессия, то британской экономике, а не американской! Мы считаем, что рынок просто ждет отмашки от БА о завершении цикла ужесточения. Пока этого не произошло, инерционный тренд может сохраняться. Как только она будет получена, оснований для новых покупок фунта не будет. Что касается отчетов по рынку труда США, но слабые значения могут оказать локальное давление на доллар, но принципиально ни на что не повлияют. ФРС может поднять ставку в этом году еще максимум 1 раз. Даже если Нонфармы и безработица покажут слабые значения, что это изменит? Инфляция уже практически опустилась на 2%, а в следующем году ФРС первым может приступить к смягчению монетарной политики. Если же статистика окажется сильной, то у доллара появятся новые причины показать рост после длительного падения. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 114 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В среду, 2 августа, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,2656 и 1,2884. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о новом витке восходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,2756 S2 – 1,2695 S3 – 1,2634 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,2817 R2 – 1,2878 R3 – 1,2939 Торговые рекомендации: Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме продолжает располагаться ниже мувинга. В данное время являются актуальными короткие позиции с целями 1,2695 и 1,2634, которые следует удерживать до разворота индикатора Хайкен Аши вверх. Рассматривать длинные позиции можно будет в случае закрепления цены выше мувинга с целями 1,2878 и 1,2939. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 2 августа. Доллар не торопиться расти перед важными отчетами по рынку труда.Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 2 августа. Доллар не торопиться расти перед важными отчетами по рынку труда.

Валютная пара EUR/USD во вторник вновь немного скорректировалась вверх, но волатильность была очень низкой, поэтому рассматривать всерьез это движение не стоит. Цена по-прежнему располагается ниже скользящей средней линии, поэтому может возобновить движение на Юг в любой момент. Мы уже много раз говорили, что евро вырос за последние 10 месяцев необоснованно сильно и перекуплен. Поэтому практически при любом фундаментальном и макроэкономическом фоне мы ожидаем падения пары в ближайшие пару месяцев. Также следует помнить, что доллар начал свое падение еще прошлой осенью, когда инфляция в США только начала замедляться. Это говорит о том, что рынок заранее отработал все повышения ставки ФРС, а затем начал отрабатывать аналогичные повышения ЕЦБ. Сейчас же Европейский регулятор подает недвусмысленные сигналы то ли о паузе, то ли о завершении цикла ужесточения. Получается, что теперь для евровалюты настал момент, когда покупать ее уже нет никакого смысла. Для доллара на 2023 год есть только одна опасность. Инфляция снизилась уже до 3%, поэтому к концу года ФРС может начать намекать на смягчение монетарной политики в 2024 году. Рынок может расценить эту новость, как повод вновь начать продавать американскую валюту. Со временем такой же момент наступит и у ЕЦБ, тогда уже евровалюта может находиться под давлением рынка. Но пока эти моменты не настали, мы считаем, что евровалюта должна продолжать продвигаться в направлении 5-6 уровней. Рынок труда США – отправная точка для доллара. Скажем прямо, начало недели для пары EUR/USD выдалось скучным. Не на такие движения мы рассчитывали, когда изучали календарь событий на эту неделю. В понедельник в Евросоюзе вышли отчеты по ВВП и инфляции, во вторник в США – индекс ISM для производственной сферы и отчет JOLTs по количеству открытых вакансий. Однако все четыре отчета показали значения, которые очень сложно назвать резонансными. Они практически полностью совпали с прогнозами, поэтому реакция рынка, если и была, то очень слабая. Сегодня же важных отчетов и вовсе не будет. Отчет ADP мы в расчет не берем, так как он никогда не совпадает по характеру со своим «старшим братом» NonFarm Payrolls. Получается, что на этой неделе важными остаются только заседание Банка Англии, индекс ISM для сферы услуг и отчеты NonFarm Payrolls и безработица. Заседание Банка Англии не имеет отношения ни к доллару, ни к евровалюте, однако британский фунт может потянуть за собой евро и вверх, и вниз, как уже случалось неоднократно. Индекс ISM может быть проигнорирован рынком, если его значение будет таким же пресным, как значения всех отчетов в начале этой недели. Лишь NonFarm Payrolls и безработица способны спровоцировать реакцию практически в любом случае. Однако следует понимать, что если мы и там увидим пресные значения, то всплеск волатильности будет недолгим и несильным. Странная получается неделя – важных отчетов и событий много, но пара показывает ультраслабую волатильность. Евровалюта продолжает сползать вниз и на 24-часовом ТФ уже опустилась ниже критической линии. Мы по-прежнему считаем, что ближайшей целью можно считать линию Сенкоу Спан Б, которая пролегает на уровне 1,0860. А это еще 140 пунктов вниз. Мы также считаем, что должна начаться сильная коррекция на дневном ТФ или новый нисходящий тренд на 4-часовом ТФ. Евро по-прежнему выглядит чересчур перекупленным. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 2 августа составляет 92 пункта и характеризуется, как «средняя». Однако такой уровень волатильности был обеспечен торгами в прошлый четверг(184 пункта). Следующие несколько дней она может снижаться. Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0893 и 1,1077 в среду. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно вниз укажет на возобновление нисходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0986 S2 – 1,0925 S3 – 1,0864 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1047 R2 – 1,1108 R3 – 1,1169 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD продолжает располагаться ниже мувинга. Сейчас можно рассматривать новые короткие позиции с целями 1,0925 и 1,0893 в случае разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Длинные позиции станут актуальными не ранее закрепления цены выше скользящей средней линии с целями 1,1077 и 1,1108. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 2 августа. Рынок скептически относится к заседанию Банка Англии. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Рынок не

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в течение второго торгового дня недели показала достаточно приличное нисходящее трендовое движение. В течение дня(а особенно на европейской торговой сессии) не было событий, которые могли бы спровоцировать падение британской валюты. В Великобритании их не было совсем, а два важных американских отчета показали «пресные» значения, да и вышли они тогда, когда падение фунта уже завершилось. Поэтому мы считаем, что причины падения пары во вторник следует искать в событиях четверга. А именно в заседании Банка Англии и выступлении Эндрю Бейли(если таковое состоится). Рынок может избавляться в данное время от британской валюты, потому что не верит, что регулятор сохранит свой жесткий «ястребиный» настрой. Если в четверг Банк Англии убедит нас в обратном, тогда возможен сильный рост фунта. Торговых сигналов во вторник тоже было немного. Лишь на американской торговой сессии пара сначала отскочила от уровня 1,2762, а потом преодолела его, сформировав сигналы на покупку и на продажу. Однако оба оказались ложными. В первом случае пара прошла в верном направлении 20 пунктов, поэтом по сделке должен был быть выставлен Стоп Лосс в безубыток. Во втором случае – нет, но цена до самого вечера оставалась под уровнен 1,2762, поэтому времени и возможностей покинуть сделку без убытка у трейдеров было достаточно. Отчет COT: Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 29,8 тысячи контрактов BUY и 25,0 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров снизилась за неделю на 4,8 тысячи контрактов, но в целом продолжает расти. Показатель нетто-позиции в течение последних 10 месяцев стабильно рос, рос и британский фунт. В данное время мы подходим к тому моменту, когда нетто-позиция выросла слишком сильно, чтобы рассчитывать на продолжение роста пары. Мы считаем, что должно начаться длительное и затяжное падение фунта. Отчеты COT допускают еще небольшое укрепление британской валюты, но верить в него с каждым днем все сложнее и сложнее. На основании чего рынок может продолжать покупать, очень сложно сказать. Правда, и технических сигналов на продажу пока немного. Британская валюта выросла суммарно на 2800 пунктов от своих абсолютных минимумов, которые были достигнуты в прошлом году, что очень много, и без сильной нисходящей коррекции продолжение роста будет абсолютно нелогичным. Однако логики в движениях пары нет уже давно. Фундаментальной фон воспринимается рынком однобоко: на все данные в пользу доллара просто закрываются глаза. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 105,5 тысячи контрактов на покупку и 46,5 тысячи контрактов на продажу. Мы по-прежнему скептически относимся к долгосрочному росту британской валюты, но рынок продолжает покупать, а пара продолжает расти. Рекомендуем к ознакомлению: Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 2 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара фунт/доллар возобновила движение на Юг. Отскок от критической линии спровоцировал новый виток нисходящего движения. На этой неделе будет еще много важных событий, реакция на которые непредсказуема, поэтому фунт вполне может показать и рост. Но мы считаем, что падение пары должно продолжаться, так как восходящая линия тренда преодолена, цена располагается ниже линий индикатора Ишимоку, а фунт остается слишком перекупленным. На 2 августа мы выделяем следующие важные уровни: 1,2598-1,2605, 1,2693, 1,2762, 1,2863, 1,2981-1,2987, 1,3050, 1,3119, 1,3175. Линии Сенкоу Спан Б (1,2969) и Киджун-сен (1,2870) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. В среду в Великобритании не запланировано важных событий, но, как видим, рынок уже начинает подготовку к заседанию Банка Англии. В США – один отчет ADP по рынку труда, который является откровенно малопривлекательным для трейдеров. Небольшую реакцию он в состоянии спровоцировать, но фунт и без этого торгуется сейчас вполне неплохо. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 2 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пресная

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD во вторник вновь торговалась больше вбок, чем вверх или вниз. Волатильность в течение дня составила 50 пунктов, что красноречиво показывает желание трейдеров торговать. Второй день подряд мы сталкиваемся с ситуацией, когда важная макроэкономическая статистика есть, а вот реакции трейдеров нет. Но на этот раз все более или менее логично, так как все четыре важных отчета в Евросоюзе и США показали очень «пресные» значения. Проще говоря, значения практически полностью совпали с прогнозами, поэтому и не последовало никакой реакции и сильных движений. Индекс ISM в производственном секторе составил 48,4 пункта в июле, а количество открытых вакансий JOLTs – 9,58 миллиона. Так как волатильность у нас была откровенно низкая, то единственным вопросом дня был, наткнется ли на своем пути цена на какой-либо уровень или линию. Ответ оказался отрицательным. За весь день цена даже с погрешностью ни разу не отработала ни линию, ни уровень, поэтому ни одного торгового сигнала не было сформировано. Сегодня уже с макроэкономическим фоном будут проблемы, так как важных отчетов не запланировано. Поэтому третий день подряд мы можем наблюдать абсолютно вялые движения или флэт. Казавшаяся безумно интересной на выходных новая неделя, на поверку получается скучной и неинтересной. Отчет COT: В пятницу вышел новый отчет COT за 25 июля. В последние 10 месяцев данные отчетов COT полностью соответствовали происходящему на рынке. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) начала расти в сентябре 2022 года и примерно в то же время начала расти и европейская валюта. В последние месяцев 5-6 нетто-позиция практически не увеличивается, но евровалюта остается очень высоко. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и остается сильной, а европейская валюта продолжает дорожать по отношению к доллару(в долгосрочном плане). Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что довольно высокое значение «нетто-позиции» позволяет допускать завершение восходящего тренда. Об этом сигнализирует первый индикатор, на котором красная и зеленая линии сильно удалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. В течение последней отчетной недели количество Buy-контрактов у группы «Non-commercial» сократилось на 13,8 тысячи, а количество шортов – на 12,2 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 1,6 тысячи контрактов. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров на 177 тысяч, а это очень большой разрыв, разница – более, чем троекратная. В принципе, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна снижаться, но рынок по-прежнему не спешит с продажами. Рекомендуем к ознакомлению: Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 2 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара скорректировалась к критической линии, от которой последовал отскок. Мы продолжаем считать, что европейская валюта должна продолжать падение, но на этой неделе все еще будут важные события и отчеты, которые могут спровоцировать сильные движения пары в любую сторону. Первая порция статистики в понедельник и вторник была проигнорирована, но их значения и не предполагали сильной реакции рынка. На 2 августа мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0806, 1,0868, 1,0943, 1,1012, 1,1092, 1,1137, 1,1185, 1,1274, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1149) и Киджун-сен (1,1047). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. Сегодня в Евросоюзе не запланировано ни одного важного события, а в США единственным отчетом, на который можно обратить внимание – отчет ADP по изменению числа работников в частном секторе – аналог NonFarm Payrolls, но гораздо менее важный. Таким образом, сегодня у рынка уже не будет веских причин вести активную торговлю. Опять флэт? Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 2 августа 2023 года

EUR/USDВчера евро ещё раз, после 28-го июля, протестировал индикаторную линию баланса дневного таймфрейма и подскочил вверх к отработке сопротивления 1.1012. Осциллятор Марлин снижается, поэтому главный план с отработкой 1.0924 ещё в действии. Если цена не сможет преодолеть данную поддержку, то возможна глубокая коррекция до диапазона 1.1068/92 (50% от 18-го июля до линии Крузенштерна).На графике четырёхчасового масштаба осциллятор Марлин вышел в положительную область. С первой попытки цены преодолеть 1.1012 не удалось. Если цена всё же сможет закрепиться над данным уровнем, то возможен рост в целевой диапазон 1.1068/92. Преодоление минимума вчерашнего дня 1.0953 цена попытается преодолеть 1.0924.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 2 августа 2023 года

GBP/USDЗа последние три дня британский фунт замедлил темп снижения, в результате чего индикаторная линия Крузенштерна вышла над целевой уровень 1.2720, сама приблизилась к цене и опосредованно выталкивает её вверх. Поддержку цене оказывает и линия баланса, которую цена только лишь прокалывает нижней тенью. Если сегодня или завтра «медведи» ничего кардинально не поменяют, то может произойти коррекция к одному из уровней Фибоначчи с целями: 1.2893, 1.2940, 1.2988.Итак, для развития дальнейшего снижения цена должна преодолеть не только минимум вчерашнего дня, совпадающего с линией Крузенштерна, но и целевой уровень 1.2720.На четырёхчасовом графике цена развивается в общей нисходящей тенденции под линией баланса. Осциллятор Марлин снижается в зоне отрицательных значений. Линия Крузенштерна даёт ещё один ориентир для восходящей коррекции – 1.2900. Он близок к уровню Фибоначчи 38,2% (1.2893). Но пока тенденция нисходящая, у цены есть все возможности для попытки преодоления 1.2720.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по AUD/USD на 2 августа 2023 года

AUD/USDВчера австралийский доллар проделал большую работу и преодолел поддержку линии Крузенштерна дневного масштаба, открыв низлежащую цель 0.6560. Закрепление под первой целью открывает вторую – 0.6388 – вложенную линию ценового канала старшего ТФ.Осциллятор Марлин снижается в зоне нисходящей тенденции, это понижает вероятность возврата цены над линию Крузенштерна.На графике Н4 цена закрепилась под сигнальным уровнем 0.6625, что открывает прямую дорогу к ближайшей поддержке, но также сформирована лёгкая конвергенция, а это может задержать наступление «медведей». Возможно, такая задержка произойдёт в процессе сегодняшнего ожидания американских данных по занятости в частном секторе.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Так ли страшен ChatGPT... С ИИ стать волшебником торговли может каждый? (ч. 4)

Всего за пять дней после своего запуска чат-бот OpenAI на волне бешеной популярности зарегистрировал более 1 млн пользователей ежедневно. После его выхода «в люди» в ноябре 2022 года ChatGPT к январю 2023-го использовали уже 100 млн ежемесячно. Таким образом разработка компании OpenAI стала одной из самых быстрорастущих веб-платформ в истории!Однако ChatGPT – это далеко не единственная разработка на основе ИИ. Его аналоги – Bard, ChatSonic – ничуть не уступают «первопроходцу». Например, с ботом ChatSonic (Writesonic) можно общаться, как с конкретной личностью – учителем, тренером по фитнесу и т. п. Начали экспериментировать с возможностями ИИ также в музыкальной и киноиндустрии.Главный секрет такого бурно продвижения ИИ кроется в его практической полезности. При этом он непрерывно продолжает развиваться и совершенствоваться, используя достижения в области машинного обучения и расширение нейронных сетей. ChatGPT уже «внедрился» в различные секторы человеческой деятельности:СМИздравоохранениефинансы и торговлютранспортобразованиеПри этом многие пользователи наделяют ChatGPT «машинным сверхразумом», которым он не обладает. По крайней мере – на данном этапе. Ведь по сути это не что иное как гигантский инструмент автозаполнения, который оперирует обширными текстовыми базами данных. В зависимости от подсказок, которые дает пользователь, ИИ моментально находит ответы и выдает их в требуемом формате. Причем в сгенерированном ИИ огромном море контента – текста и изображений – уже появилось немало подводных камней. Информационные модели, созданные ИИ, довольно часто могут быть дезинформированы, предвзяты или полностью ложны. При этом ошибочные данные, полученные с их помощью, может быть чрезвычайно сложно обнаружить. Надвигающийся призрак искусственного интеллекта на просторах цифрового контента несет с собой угрозы:ухудшение качества информациидезинформацию и явную ложьнарушения авторских прав или конфиденциальностинарушения юридических и этических законовНа фоне этих очевидных минусов ИИ столкнулся с дополнительной проблемой, которую разработчики «нового разума» точно не ждали. Дело в том, что после нескольких бурных месяцев открытий и достижений в нейросети ChatGPT наступило «отупление». Ученые из Стэнфорда и Калифорнийского университета в Беркли провели исследования, в которых предложили ChatGPT-3.5 и ChatGPT-4 выполнить несколько заданий:решить математические задачиответить на деликатные вопросынаписать строки кодаВ результате экспериментов они обнаружили, что способности проседают как раз у более поздних версий ChatGPT. Например, если еще в марте ChatGPT-4 давал верные ответы с точностью более 97%, то в июне этот показатель упал до парадоксальных 2,4%. При этом более ранняя модель – GPT-3.5, наоборот, за этот же период улучшила свою эффективность. Однако объяснить, почему это произошло, ученые не смогли. В сети по этому поводу родился даже новый анекдот: «ИИ поглупел, потому что начал общаться с людьми...»Эксперты пришли к выводу о том, что ChatGPT не способен корректно отвечать на заданные вопросы, когда не имеет достаточно данных для анализа. Однако 75% трейдеров по-прежнему готовы доверять его «советам». Как выяснили исследования, в потенциал ChatGPT в качестве финансового консультанта верят:более 40% молодых трейдеровболее половины трейдеров старше 65 летПри этом важно учесть, что люди предпочитают самостоятельно изучать ситуацию, чтобы в меньшей степени полагаться на рекомендации профессиональных консультантов. Например, в Великобритании такой позиции придерживаются 54% инвесторов. Для сравнения – год назад их число составляло только 43%.Так сможет ли ChatGPT как инструмент искусственного интеллекта превратить любого трейдера в гения торговли? Разве не этому обещают научить многочисленные интернет-гуру, готовые раскрыть секреты ИИ, которые при правильных подсказках волшебным образом выведут нас в миллионеры? Вот где все становится интригующим. Интернет – это настоящее поле чудес. Главное, чтобы оно не находилось в стране Дураков. ChatGPT – это языковая модель, основанная на передовой технологии обработки естественного языка (NLP). И его универсальность вполне может быть применима в трейдинге – особенно в торговле криптовалютой. Например, криптовалютные трейдеры могут открыть новый уровень автоматизации, используя возможности ChatGPT для анализа данных и генерации кода. Созданные по этим кодам специализированные боты сэкономят время и силы их владельца. Тем не менее и здесь есть целый ряд «но»:Перед «выходом в реал» крайне важно проявлять осторожность и тщательно их тестировать.Без четких и подробных описаний от «заказчика» боты на основе ChatGPT могут столкнуться с проблемами в понимании и реализации торговых механизмов.Еще слишком рано объявлять торговых ботов на основе ИИ полноценной заменой специализированным инструментам.ChatGPT не может понять умопомрачительные тонкости крипторынка, как это может сделать человек.Ботам также не хватает ключевых функций, на которые человек полагается при принятии решений.Пока в разработки передовых технологий искусственного интеллекта инвестируются все новые миллиарды долларов и евро, многие размышляют о том, как это меняет нашу повседневную жизнь. Все шире инновации поддерживается реальными приложениями и вариантами использования, а многие компании включают ИИ в свои операции и продукты.Анонсирована доступность ChatGPT для Android. Напомним, что версия ChatGPT для iOS появилась еще в мае этого года.Twitter планирует добавить новые функции ИИ, которые должны расширить возможности платежной системы и финансовых услуг компании, а также оказать платформе помощь в борьбе с дезинформацией.Apple тестирует Apple GPT и разрабатывает генеративные инструменты искусственного интеллекта, чтобы догнать OpenAIMicrosoft объявила об использовании функций искусственного интеллекта в своем офисном программном обеспечении, причем – на платной основе.«ИИ <...> это будет преобразующая сила во благо, если мы примем важные решения о ее разработке и правильном использовании», — говорится в открытом письме группы международных технологов, опубликованном в середине прошлого месяца. Его подписали более 1370 человек, среди которых – крупные бизнесмены, генеральные директора компаний и ученые из различных учреждений, включая Оксфордский университет. При этом подписантами было отмечено, что развитие технологий ИИ должно сопровождаться международным сотрудничеством и строгим регулированием. А также надежным кодексом поведения пользователей.Начало темыТак ли страшен ChatGPT и при чем здесь яблоко с червяком?Так ли страшен ChatGPT... Регулятор, клиент или инвестор? (ч. 2)Так ли страшен ChatGPT... Вопросов пока больше, чем ответов (ч. 3)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 2 августа? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD во вторник показала достаточно ощутимое падение, а волатильность составила 100 пунктов, что совсем немало, учитывая отсутствие новостей из Великобритании. Однако падение котировок фунта началось еще на европейской торговой сессии и продолжалось на американской. Напомним, что в статье по EUR/USD мы разбирали отсутствие реакции рынка на отчеты из Америки. Такого не может быть, чтобы рынок проигнорировал их в паре с евро, но отработал в паре с фунтом. Поэтому мы склонны считать, что фунт продолжает избавляться от собственной перекупленности. Плюс не стоит забывать, что уже в четверг будут оглашены итоги заседания Банка Англии и текущее падение фунта может напрямую быть связано с этим событием. Проще говоря, рынок не верит в сохранение «ястребиного» настроя британского регулятора. Или же заранее специально опускает пару пониже, чтобы потом закупиться по полной. Мы считаем, что более вероятен первый вариант. Ставка БА выросла уже до 5%, поэтому дальнейшее повышение находится под большим вопросом. Уже в четверг Эндрю Бейли может объявить о паузе в цикле ужесточения монетарной политики. 5M график пары GBP/USD. Во вторник на 5-минутном ТФ было сформировано два торгового сигнала. Сначала пара преодолела уровень 1,2801, а потом отскочила от уровня 1,2748. В первом случае начинающие трейдеры могли открывать короткие позиции, а во втором закрывать их. Прибыль по короткой позиции составила около 30 пунктов. Лонги по сигналу на покупку открывать не следовало, так как тот сформировался достаточно поздно. В целом получился достаточно неплохой день с трендовым движением. Как торговать в среду: На 30-минутном ТФ пара фунт/доллар продолжает движение на Юг. Однако на этой неделе будет еще много фундаментальных и макроэкономических событий, поэтому пару может покидать из стороны в сторону. Мы выступаем за продолжение падения британского фунта, так как по-прежнему считаем, что он сильно перекуплен и необоснованно дорог. На 5-минутном ТФ завтра можно торговать по уровням 1,2597-1,2605, 1,2653, 1,2688, 1,2748, 1,2801, 1,2848-1,2860, 1,2913, 1,2981-1,2993, 1,3043, 1,3107. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов можно выставлять Stop Loss в безубыток. На среду в Великобритании не запланировано важных макроэкономических и фундаментальных событий. В Америке – один отчет ADP по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе. Сильной реакции рынка мы не ждем, но движения опять могут быть достаточно неплохими. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 2 августа? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в течение второго торгового дня недели продолжала планомерное снижение. В течение дня было опубликовано несколько важных отчетов, но мы видим, что волатильность опять была очень слабой. Давайте посмотрим на отчеты и постараемся понять, почему так вышло. Европейские отчеты сразу можно вычеркивать из списка важных. Вчера рынок фактически проигнорировал важные отчеты по ВВП и инфляции, поэтому сегодняшние индекс деловой активности и безработица имели еще меньше шансов оказаться замеченными трейдерами. А вот американские индекс ISM в производственном секторе и отчет JOLTs по количеству открытых вакансий могли всколыхнуть рынок. Однако индекс ISM вышел на отметке 46,4 при предыдущем значении 46,0 и прогнозе 46,8. То есть ровно посередине. Резонансного значения мы не получили, поэтому и реакции рынка тоже. Количество открытых вакансий составило 9,58 миллиона при прогнозе 9,61 миллиона. То есть опять-таки практически полное совпадение. Таким образом, уже четыре важных отчета на этой неделе не оказали практически никакого влияния на движение пары. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ торговых сигналов сегодня фактически не было. Пара опустилась в область 1,0971-1,0977 и торговалась в ней весь день. Однажды она закрепилась ниже нее, но не сумела развить движение и вернулась обратно. Поэтому начинающие трейдеры могли открыть одну сделку на продажу, но по ней, скорее всего, был получен убыток около 10 пунктов. Так как вверх цена тоже не пошла, то сильного убытка быть не могло в принципе. Как торговать в среду: На 30-минутном таймфрейме пара продолжает движение вниз, которое весьма логично и обоснованно и в локальном смысле слова, и в глобальном. В данное время евровалюта избавляется от собственной перекупленности, а рынок перестает верить в вечное повышение ставки ЕЦБ. На 5-минутном ТФ завтра следует рассматривать уровни 1,0835, 1,0871, 1,0901, 1,0932, 1,0971-1,0977, 1,1038, 1,1091, 1,1132-1,1145, 1,1184, 1,1241, 1,1279-1,1292. При прохождении 15 пунктов в верном направлении можно выставить Stop Loss в безубыток. В среду в Евросоюзе не запланировано ни одного важного события, а в США – один отчет ADP – аналог NonFarm Payrolls, который имеет второстепенное значение. Если в первые два дня мы не увидели сильных движениях на относительно сильном макроэкономическом фоне, то завтра шансов их увидеть еще меньше. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Если доллар продержится на плаву до Джексон-Хоула, надежды евро и фунта на дальнейший рост растают как дым уходящего парохода

В июле доллар подешевел по отношению к своим основным конкурентам примерно на 1%, теряя позиции второй месяц подряд.Между тем пара EUR/USD прибавила около 80 пунктов, поднявшись с 1,0910 до 1,0990, а пара GBP/USD выросла примерно на 140 пунктов, подскочив с 1,2700 до 1,2840.Такая динамика была обусловлена ожиданиями, что ФРС находится ближе к концу цикла повышения ставок, чем ЕЦБ и Банк Англии.В июле чистая короткая позиция по доллару достигла максимальных значений за последние два года.Судя по всему, инвесторы сделали ставку на то, что более устойчивые инфляционные тенденции в еврозоне и Великобритании, чем в США, потребуют от европейского и британского Центробанков или сильнее поднимать ставки, или дольше удерживать их на повышенных уровнях. Предполагается, что при таком раскладе гринбек останется под давлением, а восходящий тренд по EUR/USD и GBP/USD, сформированный еще в сентябре прошлого года, получит развитие в среднесрочной перспективе.Поскольку «мягкая посадка», дезинфляция и оживленные фондовые рынки продолжают доминировать в умах трейдеров, это позволяет им делать ставки против доллара.Индекс S&P 500 находится чуть менее чем на 5% ниже своего рекордного внутридневного максимума, достигнутого 4 января 2022 года на уровне 4818,62 пунктов, и продолжает расти пятый месяц подряд.Citi повысил свои целевые ориентиры по S&P 500 на конец 2023 года и середину 2024 года до 4600 и 5000, соответственно, чтобы отразить более высокую вероятность «мягкой посадки».Опубликованные на прошлой неделе данные показали, что американская экономика во втором квартале выросла на 2,4% в годовом исчислении.Однако детали отчета свидетельствовали о более слабом потреблении и наращивании запасов. Это говорит о том, что запаздывающие последствия ужесточения политики ФРС еще не сказались в полной мере.Тем временем инфляция, измеряемая дефлятором ВВП, составила всего 2,2%, что оказалось заметно ниже прогнозируемого роста на 3%.Предпочитаемый Федрезервом показатель инфляции в лице индекса цен PCE также оказался значительно ниже ожидаемого повышения на 4,1%, поднявшись лишь на 2,6%.Эти данные укрепили участников рынка во мнении, что процентные ставки в США уже достигли пика, что, похоже, стало главным выводом рынка из июльского заседания FOMC по вопросам политики, даже несмотря на то, что председатель ФРС Джером Пауэлл изо всех сил старался сохранить «ястребиный» настрой.Он заявил, что снижения ставок в этом году не предвидится, добавив, что для снижения инфляции, вероятно, потребуются период экономического роста ниже тренда и некоторое смягчение условий на рынке труда. Однако, по словам главы Федрезерва, наступление рецессии в текущем году не стоит на повестке дня.Инвесторы надеются, что уже осуществленного регулятором повышения ставок будет достаточно, чтобы охладить экономику.Президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби считает, что центральный банк США довольно хорошо справляется со снижением инфляции, не вызывая рецессии, и будет следить за данными, чтобы судить о целесообразности дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики в сентябре.Сдержанный оптимизм в отношении «мягкой посадки» американской экономики является встречным ветром для гринбека.С другой стороны, некоторую поддержку доллару оказывает тот факт, что экономические перспективы в Соединенных Штатах сейчас выглядят заметно лучше, чем в еврозоне и Великобритании.МВФ прогнозирует, что американская экономика расширится на 1,8% в 2023 году, тогда как ВВП еврозоны увеличится лишь на 0,9%. Ожидается, что британский аналог покажет еще меньший рост – на 0,4%.Разница в процентных ставках по обе стороны Атлантики также бросает вызов «быкам» по EUR/USD и GBP/USD. С поправкой на общую инфляцию, «реальная» премия по доходности трежерис все еще выше по сравнению с гособлигациями Германии и Британии, где индекс потребительских цен более чем в два раза выше, чем в США.Конечно, долларовые «медведи» не теряют надежды, что ФРС объявит о приостановке цикла повышения ставок либо на симпозиуме в Джексон-Хоуле в конце августа, либо на сентябрьском заседании.В частности, стратеги MUFG Bank считают, что гринбек выглядит уязвимым для дальнейшего ослабления.Они прогнозируют, что до конца этого года пара EUR/USD вырастет до 1,1500.«Даже если цикл повышения ставок ЕЦБ завершится, "голубиная" политика ФРС будет иметь большее значение для валютного рынка, оставляя открытой дверь для умеренного укрепления пары EUR/USD до конца текущего года», – сообщили в MUFG Bank.Специалисты банка полагают, что до завершения цикла ужесточения монетарной политики в Великобритании произойдут еще два повышения ставок на 25 б.п. в августе и сентябре. Однако, по их мнению, кривая ставок в стране перегружена с точки зрения необходимого ужесточения, а значит, рыночные ожидания, скорее всего, будут корректироваться в сторону понижения от сегодняшнего дня и до сентябрьского заседания Банка Англии.«По мере того, как будет происходить эта корректировка, фунт в течение некоторого времени будет отставать в росте. Тем не менее, он готов к продвижению выше отметки $1,30 и должен получать выгоду от повышения ставок в Великобритании, пока не появятся доказательства того, что экономика страны замедляется в ответ на значительно более высокие ставки», – заявили в MUFG Bank.Между тем эксперты TD Securities считают, что риски для фунта являются понижательными.«Проблема для фунта заключается в том, что в последнее время Великобритания выиграла главный приз за стагнацию экономики. В то время как инфляция ослабла, тенденции экономического роста пострадали здесь больше всего среди всех отслеживаемых нами стран G10», – сказали они.По мнению аналитиков State Street, продажа GBP/USD выглядит привлекательной, так как рынок недооценивает масштабов грядущего повышения процентных ставок в США и переоценивает возможности Банка Англии по ужесточению денежно-кредитной политики.Они прогнозируют, что индекс USD вырастет с текущих уровней на 5–6% до конца года. Если данные по США продолжат рисовать устойчивую экономическую картину, доллар способен продержаться на плаву как минимум до симпозиума ФРС в Джексон-Хоуле, где Дж. Пауэлл может отмахнуться от идеи о том, что цикл ужесточения политики в стране подошел к концу.«Экономика США делает удивительно хорошие успехи, и возвращение к допандемийным показателям абсолютно достижимо, но работа ФРС еще не завершена, считает президент ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари. По его словам, текущая позиция Федрезерва заключается в том, что экономика США осуществит так называемую «мягкую посадку» и избежит рецессии. Н. Кашкари отметил, что базовая инфляция, которая в настоящее время составляет около 4,1%, по-прежнему вдвое превышает целевой показатель ФРС в 2%, и поэтому пока рано говорить о победе.Стратеги Rabobank ожидают, что к ноябрю ситуация в американской экономике ухудшится, и это предотвратит дальнейшее повышение ставок со стороны ФРС.«Риски рецессии в США предполагают, что доллар может получить поддержку благодаря своему статусу "тихой гавани", так как аппетит к риску снизится», – сообщили они.Поскольку Банк Англии пытается взять инфляцию под контроль, рецессия в Соединенном Королевстве остается базовым сценарием Rabobank. «С этой точки зрения фунт, скорее всего, столкнется с препятствиями в конце этого года. Мы прогнозируем снижение пары GBP/USD до 1,2600 в трехмесячной перспективе», – заявили специалисты банка. Впрочем, стерлинг может столкнуться с проблемами раньше, особенно если на этой неделе появятся первые признаки пика в ставках Банка Англии.В условиях снижения инфляции, падения цен на жилье и мрачных экономических настроений повышение регулятором ключевой ставки на 25 б.п. с сигналом о том, что дальнейшие решения будут основываться на поступающих данных, выглядело бы разумным.«Напряженная ситуация вокруг решения Банка Англии по ставке в четверг должна держать стерлинг на острие ножа. Предыдущие решения о повышении ставок в этом году в целом не были восприняты фунтом положительно. Три из четырех повышений ставок в этом году привели к снижению курса GBP/USD в этот день», – сказали экономисты Societe Generale.«Кроме того, для стерлинга в августе характерна "медвежья" сезонность: в восьми из последних десяти лет пара GBP/USD снижалась», – добавили они.В Societe Generale предупреждают, что у евро также могут появиться проблемы.«Евро вступает в август, когда краткосрочные дифференциалы ставок действуют против него, а длинные позиции по единой валюте выглядят уязвимыми. Должно произойти что-то, что повысит уверенность в очередном повышении ставки ЕЦБ на 25 б.п., иначе позиционирование будет тянуть EUR/USD вниз. Если, конечно, данные из США на этой неделе не окажутся достаточно плохими, чтобы перевести разговор на то, когда ФРС начнет смягчение», – отметили аналитики банка.С фундаментальной точки зрения, третье подряд снижение числа заявок на пособие по безработице на прошлой неделе до 221 тыс. перевешивает риски в сторону повышения в отношении пятничного отчета NFP, считают в Societe Generale.«Мы прогнозируем в июле рост числа новых рабочих мест в США на 190 тыс. и снижение уровня безработицы до 3,5%. Это может повысить вероятность подъема ставок ФРС в сентябре. Сохраняющиеся сомнения в том, что регулятор уже прекратил повышать ставки, все еще оказывают поддержку доллару», – сообщили стратеги банка. Между тем планка для дальнейшего ужесточения политики ЕЦБ стала несколько выше, поскольку инфляционное давление в еврозоне ослабевает, а опасения по поводу рецессии в валютном блоке усиливаются.«Мы видим возможность для еще одного повышения ставки ЕЦБ до конца года, даже в сентябре. Однако рынок по-прежнему неохотно одобряет этот сценарий и оценивает ужесточение к декабрю лишь в 17 б.п., вероятно, расценив сообщения ЕЦБ на прошлой неделе как "голубиный" крен», – заявили специалисты ING.ЕЦБ повысил стоимость заимствований в девятый раз подряд в минувший четверг, но оставил открытой дверь для паузы в сентябре.«В отличие от относительно сильной экономики США, экономика еврозоны, на наш взгляд, выглядит хрупкой и уже демонстрирует признаки ослабления, особенно в производственном секторе. Мы ожидаем, что в ближайшие месяцы это окажет негативное влияние на евро», – сказали эксперты Danske Bank.Они прогнозируют, что пара EUR/USD будет торговаться на уровне 1,0600 в шестимесячной перспективе и около 1,0300 на горизонте двенадцати месяцев.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Можно ли доверять южному тренду?

Пара евро-доллар находится под давлением, но при этом медведи eur/usd не могут похвастаться какими-либо существенными достижениями. Противоречивый фундаментальный фон не позволяет продавцам пары усилить нисходящее движение. Очевидным маркером выступает неспособность медведей преодолеть уровень поддержки 1,0950 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на четырёхчасовом графике), хотя цена с завидным упорством возвращается в область 9-й фигуры. Трейдеры явно дезориентированы. Участники рынка интерпретировали события прошлой недели против единой валюты, то есть в пользу доллара. Такие выводы, на мой взгляд, поспешны: гринбек явно не выступает бенефициаром сложившейся ситуации, тогда как евро не является явным аутсайдером. Можно сказать, что чаши весов сейчас находятся в равновесии, с небольшим уклоном в сторону американской валюты. Но достаточно одного более-менее мощного информационного удара (например, релиз провальных Нонфармов), как чаша весов снова склонится в пользу европейской валюты. Этим и объясняется текущая нерешительность трейдеров eur/usd. Отчёт по росту инфляции в еврозоне + отчёт по росту ВВП Вчера покупатели пары пытались контратаковать, реагируя на релиз данных по росту инфляции в еврозоне. В понедельник была опубликована предварительная оценка ИПЦ за июль. Выяснилось, что общий индекс потребительских цен снова снизился – на этот раз до отметки 5,3%, после июньского спада до 5,5%. Стоит отметить, что несмотря на нисходящую тенденцию, темпы снижения общего ИПЦ заметно замедлились (например, в марте показатель снизился сразу до 6,9% с февральского значения в 8,5%, а в июне был зафиксирован спад до 5,5% с предыдущего значения 6,1%). Но самый «цимес» вчерашнего релиза – это динамика базовой инфляции. Стержневой индекс потребительских цен, без учёта цен на энергию и продукты питания, снова продемонстрировал свою строптивость – показатель остался на отметке 5,5% (второй месяц подряд), при прогнозе минимального спада до 5,4%. Снижение общей инфляции в значительной степени связано с падением цен на энергоносители, которые снизились на 6,1%. Тогда как базовая инфляция остаётся головной болью для Европейского Центробанка, который на июльском заседании допустил дальнейшее ужесточение монетарной политики. Повышение цен на продукты питания, алкоголь и табачную продукцию хоть и замедлилось (с июньской отметки 11,6%), но всё равно оказалось значительным – 10,8%. На стороне покупателей eur/usd оказался и другой, не менее важный макроэкономический отчёт. Стало известно, что объём ВВП еврозоны во втором квартале вырос на 0,3% по сравнению с январем-мартом текущего года. По сравнению со вторым кварталом прошлого года экономика еврозоны увеличилась на 0,6%. Вчера были опубликованы предварительные оценки, но они оказались в «зелёной зоне»: большинство экспертов ожидали рост показателя на 0,1% в квартальном исчислении и на 0,4% - в годовом. Напомню, что в четвёртом квартале прошлого года экономика еврозоны сократилась на 0,1% кв/кв, в первом квартале 2023-го года показала нулевой результат. Предварительные итоги второго квартала вселяют определённый оптимизм, хотя последние индексы PMI и IFO, наоборот, свидетельствовали о нарастающем пессимизме в европейской бизнес-среде. «Укол» от Bloomberg На фоне противоречивых данных по росту инфляции в еврозоне и неплохих данных по росту европейской экономики, пара eur/usd вчера выросла до отметки 1,1047, но не смогла удержать занятые позиции. Уже под занавес американской сессии понедельника цена вернулась в область 9-й фигуры. Такая ценовая динамика, на мой взгляд, обусловлена несколькими фундаментальными факторами. Во-первых, это рост индекса доллара США, на фоне роста доходности 10-летних трежерис. Сегодня доходность снова превысила 4-процентную отметку (впервые за последние три недели), реагируя на опубликованные на прошлой неделе данные по росту американской экономики (объём ВВП США во втором квартале вырос на 2,4% при прогнозе роста на 2,0%). Во-вторых, пара eur/usd, вероятно, отреагировала на аналитическую статью, опубликованную агентством Bloomberg, авторы которой пришли к неутешительному выводу: немецкая экономика замедляется, и ее слабость будет сохраняться. Издание констатирует, что слабые экономические показатели Германии в сочетании с плохими результатами за июль, «демонстрируют, что экономика страны, которая является крупнейшей в Европе, и которую считают двигателем расширения региона, сейчас является тормозом для его перспектив».

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin упал, есть запас хода к $28 000. Но инвесторы не паникуют. Почему?

Bitcoin долгое время консолидировался в торговом диапазоне от 29 000 до 31 000 долларов. Цена сегодня вышла из консолидации и упала, в то время как новые данные указывают на то, что этот стабильный период может быть переходным периодом к более динамичному и активному рынку. Долгосрочные держатели не намерены продавать BitcoinПо мнению аналитиков CryptoQuant, с января 2023 года структура объема транзакций BTC претерпела значительные изменения. Они указывают на возможность волатильности на рынке криптовалют в новую эпоху и потенциально могут повлиять на инвесторов.Кроме того, соотношение объемов между спотовыми монетами и деривативами снизилось с 35% до 6%, что указывает на то, что только 6% от общего объема транзакций BTC приходится на спотовый рынок. Это показывает, что инвесторы не хотят продавать свои BTC.Большинство Bitcoin-инвесторов обычно предпочитают держать свои токены в течение длительного времени, о чем свидетельствуют данные, показанные из ончейн. С начала года активных продаж среди долгосрочных держателей (LTH) не было.Кроме того, общий недельный объем транзакций BTC на всех биржах упал с 2,5 млн BTC в марте до менее 600 000 BTC в июле. Это снижение более чем на 75% за указанный период было удивительным.Если эта тенденция сохранится, это может привести к значительным изменениям на рынке Bitcoin и предложить новую динамику и возможности для инвесторов и трейдеров.Трейдеры продолжают сохранять надеждуНесмотря на неопределенность, вызванную этими факторами, трейдеры в основном сохраняют оптимизм в отношении главной криптовалюты. За последние несколько недель произошло значительное снижение соотношения пут-колл опционов для Bitcoin.Это ощутимое сокращение указывает на то, что эти трейдеры ожидают роста цены BTC, поскольку количество позиций пут значительно превышает количество опционов колл на биржах.Положительное движение BTC ожидается не только трейдерами, но и держателями BTC, о чем свидетельствуют данные Santiment. Замечено значительное снижение коэффициента MVRV BTC, что указывает на снижение прибыльности многих держателей, которые накапливают Bitcoin.Согласно сообщениям сетевой аналитической фирмы Glassnode ранее сегодня, количество BTC, которые стали убыточными (7d MA), достигло нового месячного максимума в 14 043 772,351. В сообщении добавлено, что предыдущий месячный максимум в 14 041 288,054 был зафиксирован 31 июля 2023 года.Однако стоит также отметить, что данные Glassnode также показали, что количество адресов BTC, содержащих монеты 0,01+, достигло нового исторического максимума (ATH). Новый ATH теперь составляет 12 221 783.Кроме того, компания по анализу данных в сети также указала, что количество ненулевых адресов BTC достигло нового ATH в 47 923 325. Между тем, BTC был одной из 10 крупнейших криптовалют, цена которых упала за последние 24 часа торгов.Обозначим технические ориентирыBTC торговался немного выше ключевого уровня поддержки на уровне 28 000 долларов на момент публикации. Если он закроет дневную свечу ниже этой ценовой точки, то на следующей неделе он может упасть в область 26 000 долларов. С другой стороны, если он отскочит от этой поддержки, то в ближайшие несколько дней может бросить вызов психологическому сопротивлению в 30 тысяч долларов.Если быки вмешаются и предоставят BTC поддержку, необходимую во время потенциального повторного тестирования отметки в 30 000 долларов, главная криптовалюта может в конечном итоге превратить уровень сопротивления в поддержку. Это может открыть для него путь к следующему уровню сопротивления на уровне 31 095 долларов в следующие 48 часов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 1 августа. Только повышение ставки на 50 базисных пунктов может вернуть фунт к росту

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка остается достаточно простой и понятной. В данное время завершено построение повышательной волны 3 или с и началось построение предположительно нового понижательного участка тренда, который может быть волной 4. На мой взгляд, у британца нет оснований продолжать повышение (и многие отчеты и события подтверждают мое мнение), однако волновая разметка все же трансформировалась в более сложную, а волна 3 или с приняла более протяженный вид, чем ожидали многие аналитики пару месяцев назад. Весь повышательный участок тренда может принять пятиволновой вид, если рынок найдет новые причины для долгосрочных покупок. По британцу разметка сейчас выглядит гораздо более просто и убедительно, чем по европейцу. Я в любом случае ожидаю продолжения построения нисходящей волны, которая началась практически точно по расписанию. Даже если это будет четвертая волна в составе восходящего набора волн, она должна получиться достаточно протяженной или ярко выраженно трехволновой. Три волны уже прослеживаются внутри нее, а текущая неделя очень важна из-за новостного фона. Найдет ли британец основания для нового повышения? Банк Англии должен занять очень жесткую позицию Курс инструмента Фунт/Доллар во вторник снизился на 70 базовых пунктов. Новое снижение спроса на британца не имело под собой оснований, так как единственный отчет, вышедший в Великобритании, это индекс деловой активности в сфере производства, который оказался немного лучше ожиданий рынка – 45,3 против 45,0. Чуть позже выйдут еще два отчета, заслуживающих внимания. Индекс деловой активности ISM для производственной сферы и такой же индекс S&P. Первый может вырасти до 46,8 пункта, второй – до 49. В обоих случаях ожидается улучшение деловой активности, что сейчас крайне важно для американской экономики, которая может продолжать сжиматься из-за «ястребиной» денежно-кредитной политики. Восстановление деловой активности может помочь доллару продолжить повышение. С другой стороны, фунту необходима сейчас очень сильная поддержка новостного фона, чтобы возобновить повышение. В четверг состоится заседание Банка Англии, но повышение ставки на 25 базисных пунктов вряд ли удовлетворит рынки. Этот сценарий уже заложен в цены. Аналитики сходятся во мнении, что только неожиданное повышение на 50 базисных пунктов способно вернуть спрос на фунт. Проблема британца заключается в том, что спрос на него держался на высоком уровне слишком долгое время. Банк Англии и ФРС практически одинаково повышали свои ставки, но британец пользовался популярностью, а доллар – нет. Сейчас, когда британский регулятор может начать ослаблять свой монетарный подход, спрос на него тоже может снижаться, что полностью соответствует текущей волновой картине. Общие выводы Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает снижение. Так как попытка прорыва отметки 1,3084(сверху вниз) оказалась удачной, мои читатели могли открывать продажи, о чем я писал в своих последних обзорах. Сейчас целью является отметка 1,2618. Однако есть опасность завершения текущей нисходящей волны, если она является 4. В этом случае уже с текущих отметок начнется новое повышение в рамках волны 5. На мой взгляд, это не самый вероятный сценарий, но новостной фон на этой неделе сильный, и не обязательно должен поддержать валюту США. На старшем волновом масштабе картина похожа на инструмент Евро/Доллар, но все же есть и некоторые различия. Нисходящий коррекционный участок тренда завершен, продолжается построение нового, восходящего, который может быть уже завершен, а может принять полноценный пятиволновой вид. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 1 августа. Евро продолжает неспешное падение

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар остается вполне понятной. Весь восходящий участок тренда, который начал свое построение еще в прошлом году, принял сложную структуру, а в последние полгода мы видим только трехволновые структуры, которые чередуются друг с другом. В течение последнего времени я регулярно говорил, что жду инструмент около 5-й фигуры, откуда в свое время и началось построение последней повышательной трехволновки. Пока я от своих слов не отказываюсь. Я считаю, что очередная восходящая трехволновая структура завершена, поэтому сейчас рынок приступил к построению понижательного участка тренда. Теоретически участок тренда, берущий свое начало 31 мая, может принять пятиволновой вид со структурой a-b-c-d-e, но говорить об этом с уверенностью сейчас достаточно сложно. Новостной фон не настолько силен для евровалюты (а порой и откровенно слаб), чтобы спрос на нее оставался стабильно высоким, а экономическая статистика из Евросоюза поступает по-прежнему посредственная. Удачная попытка прорыва отметки 1,1172, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, указала на готовность рынка продавать. Уровень безработицы в ЕС не изменился Курс инструмента Евро/Доллар во вторник снизился на 30 базовых пунктов. Амплитуда движений опять была низкой, а новостной фон никакого влияния на настроение рынка не оказал. Отчеты сегодня пока вышли только в Евросоюзе. Сначала стал известен индекс деловой активности в сфере производства в июле в окончательной оценке. Он составил 42,7 пункта, снизившись на 0,7 за месяц. А вот отчет по безработице за июнь, несомненно, порадовал, не набрав ни одной десятой процента в то время, когда рынок ждал роста до 6,5-6,6%. Однако вряд ли кто-либо будет спорить с тем фактом, что отсутствие роста безработицы – это слабая поддержка для евровалюты. Куда важнее деловая активность в производственном секторе, которая продолжает удаляться от спасительной отметки 50,0. Следовательно, сегодняшний новостной фон я могу охарактеризовать, скорее, негативным, чем позитивным. Но он не был провальным, поэтому неспешное снижение инструмента вполне закономерно. Европейская валюта будет продолжать терять поддержку рынка не только по волновым причинам. ЕЦБ может сделать паузу в сентябре, а это первый звоночек к смягчению монетарного подхода. Рынок всегда очень болезненно реагирует на подобные изменения. Можно не сомневаться, что он рассчитывал на гораздо более сильное повышение процентной ставки, так как ставка ЕЦБ далека от ставки ФРС, далека от ставки Банка Англии, а инфляция далека от целевой отметки. Исходя из этого, ЕЦБ должен продолжать ужесточение каждое заседание, но вместо этого он начинает замедлять темпы повышения ставки. Я считаю, что это достаточно веская причина, чтобы снизить спрос на евровалюту. Тем более, что это полностью соответствует необходимости построить нисходящий набор волн. Общие выводы Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение повышательного набора волн завершено. Я по-прежнему считаю цели в районе 1,0500-1,0600 вполне реальными, и с этими целями советую продажи инструмента. Структура a-b-c выглядит укомплектованно и убедительно, а закрытие под отметкой 1,1172 является косвенным подтверждением построению нисходящего участка тренда. Поэтому я продолжаю советовать продажи инструмента с целями, расположенными около отметки 1,0836 и ниже. Считаю, что построение понижательного участка тренда будет продолжаться. На старшем волновом масштабе волновая разметка восходящего участка тренда приняла протяженный вид, но, вероятно, завершена. Мы увидели пять волн вверх, которые, вероятнее всего, являются структурой a-b-c-d-e. Далее инструмент построил четыре трехволновки: две вниз и две вверх. Сейчас, вероятно, перешел в стадию построения еще одной нисходящей трехволновой структуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 1 августа. Только повышение ставки на 50 базисных пунктов может вернуть фунт к росту.

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка остается достаточно простой и понятной. В данное время завершено построение повышательной волны 3 или с и началось построение предположительно нового понижательного участка тренда, который может быть волной 4. На мой взгляд, у британца нет оснований продолжать повышение(и многие отчеты и события подтверждают мое мнение), однако, волновая разметка все же трансформировалась в более сложную, а волна 3 или с приняла более протяженный вид, чем ожидали многие аналитики пару месяцев назад. Весь повышательный участок тренда может принять пяти волновой вид, если рынок найдет новые причины для долгосрочных покупок. По британцу разметка сейчас выглядит гораздо более просто и убедительно, чем по европейцу. Я в любом случае ожидаю продолжения построения нисходящей волны, которая началась практически точно по расписанию. Даже если это будет четвертая волна в составе восходящего набора волн, она должна получиться достаточно протяженной или ярко выраженно трех волновой. Три волны уже прослеживаются внутри нее, а текущая неделя очень важна из-за новостного фона. Найдет ли британец основания для нового повышения? Банк Англии должен занять очень жесткую позицию. Курс инструмента Фунт/Доллар во вторник снизился на 70 базовых пунктов. Новое снижение спроса на британца не имело под собой оснований, так как единственный отчет, вышедший в Великобритании, это индекс деловой активности в сфере производства, который оказался немного лучше ожиданий рынка – 45,3 против 45,0. Чуть позже выйдут еще два отчета, заслуживающих внимания. Индекс деловой активности ISM для производственной сферы и такой же индекс S&P. Первый может вырасти до 46,8 пунктов, второй – до 49. В обоих случаях ожидается улучшение деловой активности, что сейчас крайне важно для американской экономики, которая может продолжать сжиматься из-за «ястребиной» денежно-кредитной политики. Восстановление деловой активности может помочь доллару продолжить повышение. С другой стороны, фунту необходима сейчас очень сильная поддержка новостного фона, чтобы возобновить повышение. В четверг состоится заседание Банка Англии, но повышение ставки на 25 базисных пунктов вряд ли удовлетворит рынки. Этот сценарий уже заложен в цены. Аналитики сходятся во мнении, что только неожиданное повышение на 50 базисных пунктов способно вернуть спрос на фунт. Проблема британца заключается в том, что спрос на него держался на высоком уровне слишком долгое время. Банк Англии и ФРС практически одинаково повышали свои ставки, но британец пользовался популярностью, а доллар – нет. Сейчас, когда британский регулятор может начать ослаблять свой монетарный подход, спрос на него тоже может снижаться, что полностью соответствует текущей волновой картине. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает снижение. Так как попытка прорыва отметки 1,3084(сверху вниз) оказалась удачной, мои читатели могли открывать продажи, о чем я писал в своих последних обзорах. Сейчас целью является отметка 1,2618. Однако есть опасность завершения текущей нисходящей волны, если она является 4. В этом случае уже с текущих отметок начнется новое повышение в рамках волны 5. На мой взгляд это не самый вероятный сценарий, но новостной фон на этой неделе сильный, и не обязательно должен поддержать валюту США. На старшем волновом масштабе картина похожа на инструмент Евро/Доллар, но все же есть и некоторые различия. Нисходящий коррекционный участок тренда завершен, продолжается построение нового, восходящего, который может быть уже завершен, а может принять полноценный пяти волновой вид. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Три кита для фунта. Ожидаемый рост – 14%

Индекс доллара продолжает свое восстановление и достигает новых трехнедельных максимумов, приближаясь к отметке 102,40. Это связано с отсутствием значительных изменений в общем рисковом фоне на рынке, что поддерживает оптимистическую сессию. На данный момент инвесторы и рынок валют перешли в режим выжидания, ожидая важных релизов, особенно отчета о рынке труда США, который может повлиять на дальнейшие действия ФРС. Стоит обратить внимание на данные по США, такие как окончательный индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global, расходы на строительство и индекс деловой активности в производственном секторе от ISM за июль. Доллар также выиграл от слабости к риску после решения ЕЦБ, но может столкнуться с препятствиями из-за позиции ФРС, зависящей от данных, а также охлаждения рынка труда и дезинфляции. Аналитики также считают, что предположения о том, что последнее повышение ставки в июле может быть последним в текущем цикле, могут оказывать некоторое давление на доллар. На повестке дня у трейдеров доллара продолжают оставаться проблемы связанные с экономикой США, включая дебаты о мягкой или жесткой посадке. В фокусе вопросы о конечной процентной ставке и геополитическое напряжение против России и Китая, включая американо-китайский торговый конфликт. Сейчас индекс доллара нацелен на отметку 102,55, а затем на 103,54 и 103,69. В случае снижения, возможные уровни поддержки находятся на 100,55, 100,00 и 99,57. Фунт и политика Отдельное внимание на этой неделе будет уделено фунту из-за заседания Банка Англии. В отношении фунта есть еще одна тематика на которую трейдеры обращают внимание. Улучшение политических перспектив в Британии означает, что фунт увидит дальнейший рост по отношению к доллару и устойчивую торговлю по отношению к евро в ближайшие месяцы и годы. Как отмечают в Berenberg Bank, основные политические партии Великобритании больше не возглавляются популистами. Между тем улучшение отношений с ЕС и значительное снижение шансов на референдум о независимости Шотландии позволят фунту снова руководствоваться фундаментальными факторами. Да, стерлинг потерял популярность у инвесторов после решения Великобритании покинуть ЕС. В период с ноября 2015 по ноябрь 2016 года фунт упал на 19% по отношению к доллару и на 21% по отношению к евро. Однако сейчас после прошествии времени Британия выгодно отличается от своих аналогов. Фунт испытывал трудности в годы после голосования по Brexit на фоне хронической политической неопределенности, поскольку сменились премьер-министры, и даже подписание соглашения по Brexit не положило конец неопределенности. Переговоры с ЕС по Северной Ирландии завершились только в этом году, сдерживая любое восстановление фунта. Но пессимизм достиг пика в сентябре 2022 года в связи с мини-бюджетом премьер-министра Лиз Трасс, который вызвал значительную распродажу на рынках золота и фунта, поскольку инвесторы обеспокоились, что финансовые перспективы Великобритании вот-вот заметно ухудшатся. Но это оказалось поворотным моментом, поскольку уроки эксперимента с фермой привели к возвращению к ортодоксальности при нынешнем лидере Риши Сунаке. Лейбористская партия, которая потенциально должна прийти к власти в 2024 году, тем временем также изменила форму: крайне левого Джереми Корбина сменил центрист Кир Стармер. Все что произошло – важно для валютных рынков, которые очень чувствительны к неопределенности и позволили фунту медленно снижать премию за политический риск в последние месяцы. Потенциальные побочные риски со стороны крайне левых или крайне правых сил, а также риск того, что Шотландия может выйти из состава Великобритании, значительно снизились. Вероятное улучшение внутриполитической ситуации в Великобритании может послужить основой для того, чтобы рынки вернулись к более ориентированному на фундаментальные факторы подходу к ценообразованию на фунт, с гораздо меньшим акцентом на политические риски. Сейчас фунт борется за звание самой эффективной основной валюты 2023 года наряду со швейцарским франком. Курс фунта к евро вырос на 3% с начала года, а обменный курс фунта к доллару вырос на 6,2%. Улучшение политического фона вовсе не означает, что фунт автоматически должен укрепиться по отношению ко всем валютам. Улучшение политического фона говорит о том, что относительные экономические показатели Великобритании, перспективы инфляции и политика Банка Англии должны снова стать доминирующей движущей силой тенденций в отношении фунта. Три фактора роста По отношению к доллару ожидается постепенное укрепление фута до 1,4700 с 1,2900 в настоящее время, что представляет собой рост примерно на 14%. Здесь есть две причины. Во-первых, ослабление доллара, поскольку рынки переходят к большему риску в течение 2024 и 2025 годов на фоне улучшения мировой экономики. Во-вторых, стоит отметить сокращение разрыва в росте между США и Великобританией из-за менее вялых показателей Великобритании сейчас, когда политическая ситуация улучшается. В-третьих, обратим внимание на несколько менее внушительный рост в США, поскольку сильный фискальный ветер последних лет становится более умеренным. Свою роль играет аспект оценки. В то время как фунт торгуется в направлении нижней границы своего диапазона после 2008 года по отношению к доллару, по отношению к евро он остается в пределах диапазона после 2008 года. Рост фунта с 2013 по 2015 год был в значительной степени обусловлен экономической слабостью еврозоны после кризиса евро. Поскольку еврозона больше не страдает от острого кризиса, максимум 2015 года для фунта не является полезным ориентиром. Таким образом, ожидается, что фунт символически вырастет к евро в этом году, при этом ВВП Великобритании и еврозоны будут расти аналогичными темпами. Фунт сейчас Что касается краткосрочных перспектив фунта, то он остается уязвимым в преддверии заседания Банка Англии по монетарной политике. Ожидается, что Банк Англии примет решение об ужесточении процентной политики на 25 б.п. в четверг. Это шаг к ястребиным мерам, который поможет сохранить уверенный настрой фунта и, возможно, приведет к его дальнейшему укреплению до уровня 1,3000. Также фунту оказывает поддержку рост доходности облигаций Великобритании по сравнению с доходностью облигаций США, что способствует его укреплению. На свежих графиках британская валюта показывает устойчивое падение от 1,2800, но поддержка на уровне 1,2760 может предотвратить его дальнейшие потери.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:Нефть WTI - возможно среднесрочно на понижение.USDCHF - возможна фиксация сетки лонговых позиций с прибылью.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар спасает дивергенция

Пока экономика США сохраняет устойчивость и выглядит на голову выше своих основных конкурентов в лице еврозоны и Китая, американский доллар будет пользоваться спросом на Forex. Более того, он имеет возможность вырасти в случае падения фондовых индексов и сдвига ожиданий по ослаблению денежно-кредитной политики ФРС на более отдаленный период, чем предполагают финансовые рынки. У «медведей» по EUR/USD имеется нераскрытый потенциал, однако и их противники не дремлют.Неожиданно мягкие данные по американской инфляции, включая замедление CPI и PCE до 3%, а также признаки снижения давления на заработную плату, убедили инвесторов, что повышать ставку по федеральным фондам в сентябре не требуется. Деривативы оценивают шансы сохранения стоимости заимствований на уровне 5,5% на следующем заседании FOMC почти в 80%. Наиболее вероятным для «голубиного» разворота считается май 2024. При этом шансы его реализации в марте составляют фифти-фифти. Динамика инфляции и расходов на рабочую силу в США В условиях зависимости монетарной политики Федрезерва от данных рынок будет проявлять повышенную чувствительного к макростатистике по США. В частности, девятое подряд замедление индекса менеджеров по закупкам в производственной сфере может усилить риски раннего ослабления денежно-кредитной политики и укрепить позиции EUR/USD. Напротив, позитив от американской занятости за июль убедит инвесторов, что в марте 2024 ФРС не будет вносить коррективы в проводимую политику. И все же ключевым событием месяца представляется релиз данных по инфляции в США за июль, который увидит свет 10 августа. Именно тогда станет понятным, является ли резкое снижение темпов роста цен временным явлением или нет. По мнению Danske Bank, выраженное расхождение в экономическом росте США и еврозоны, а также устойчивость Штатом перед лицом самой агрессивной монетарной рестрикции ФРС за десятилетия являются «медвежьими» факторами для EUR/USD. Банк прогнозирует снижение котировок основной валютной пары до 1,06 через 3 месяца и до 1,03 через 6. Динамика деловой активности в США На мой взгляд, прогноз выглядит чересчур агрессивно. Я верю не только в мягкую посадку экономики США, но и в восстановление ВВП Китая и еврозоны. В результате рост глобальной экономики ускорится, что будет поддерживать про-циклические валюты, включая евро. К слову, одним из признаков, что Штаты сумеют избежать рецессии, является сильный рынок труда. В трех эпизодах мягкой посадки в 1965-1966, 1984-1985 и 1993-1995 уровень безработицы не рос. Напротив, в 11 случаях рецессии показатель увеличивался, по меньшей мере на полпроцента. Технически на дневном графике EUR/USD набирает обороты откат. Он был реализован благодаря комбинации паттернов Три индейца и 1-2-3. Продажи валютной пары от уровня 1,106 и ниже оказались верным решением. Продолжаем придерживаться стратегии. В качестве первоначальных таргетов по шортам выступают отметки 1,089 и 1,084. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 1 августа. Евро продолжает неспешное падение.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар остается вполне понятной. Весь восходящий участок тренда, который начал свое построение еще в прошлом году, принял сложную структуру, а в последние полгода мы видим только трех волновые структуры, которые чередуются друг с другом. В течение последнего времени я регулярно говорил, что жду инструмент около 5-й фигуры, откуда в свое время и началось построение последней повышательной трехволновки. Пока я от своих слов не отказываюсь. Я считаю, что очередная восходящая трехволновая структура завершена, поэтому сейчас рынок приступил к построению понижательного участка тренда. Теоретически участок тренда, берущий свое начало 31 мая, может принять пяти волновой вид со структурой a-b-c-d-e, но говорить об этом с уверенностью сейчас достаточно сложно. Новостной фон не настолько силен для евровалюты(а порой и откровенно слаб), чтобы спрос на нее оставался стабильно высоким, а экономическая статистика из Евросоюза поступает по-прежнему посредственная. Удачная попытка прорыва отметки 1,1172, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, указала на готовность рынка продавать. Уровень безработицы в ЕС не изменился. Курс инструмента Евро/Доллар во вторник снизился на 30 базовых пунктов. Амплитуда движений опять была низкой, а новостной фон никакого влияния на настроение рынка не оказал. Отчеты сегодня пока вышли только в Евросоюзе. Сначала стал известен индекс деловой активности в сфере производства в июле в окончательной оценке. Он составил 42,7 пункта, снизившись на 0,7 за месяц. А вот отчет по безработице за июнь, несомненно, порадовал, не набрав ни одной десятой процента в то время, когда рынок ждал роста до 6,5-6,6%. Однако вряд ли кто-либо будет спорить с тем фактом, что отсутствие роста безработицы – это слабая поддержка для евровалюты. Куда важнее деловая активность в производственном секторе, которая продолжает удаляться от спасительной отметки 50,0. Следовательно, сегодняшний новостной фон я могу охарактеризовать, скорее, негативным, чем позитивным. Но он не был провальным, поэтому неспешное снижение инструмента вполне закономерно. Европейская валюта будет продолжать терять поддержку рынка не только по волновым причинам. ЕЦБ может сделать паузу в сентябре, а это первый звоночек к смягчению монетарного подхода. Рынок всегда очень болезненно реагирует на подобные изменения. Можно не сомневаться, что он рассчитывал на гораздо более сильное повышение процентной ставки, так как ставка ЕЦБ далека от ставки ФРС, далека от ставки Банка Англии, а инфляция далека от целевой отметки. Исходя из этого, ЕЦБ должен продолжать ужесточение каждое заседание, но вместо этого он начинает замедлять темпы повышения ставки. Я считаю, что это достаточно веская причина, чтобы снизить спрос на евровалюту. Тем более, что это полностью соответствует необходимости построить нисходящий набор волн. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение повышательного набора волн завершено. Я по-прежнему считаю цели в районе 1,0500-1,0600 вполне реальными, и с этими целями советую продажи инструмента. Структура a-b-c выглядит укомплектованно и убедительно, а закрытие под отметкой 1,1172 является косвенным подтверждением построению нисходящего участка тренда. Поэтому я продолжаю советовать продажи инструмента с целями, расположенными около отметки 1,0836 и ниже. Считаю, что построение понижательного участка тренда будет продолжаться. На старшем волновом масштабе волновая разметка восходящего участка тренда приняла протяженный вид, но вероятно завершена. Мы увидели пять волн вверх, которые, вероятнее всего, являются структурой a-b-c-d-e. Далее инструмент построил четыре трехволновки: две вниз и две вверх. Сейчас, вероятно, перешел в стадию построения еще одной нисходящей трех волновой структуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс