На что обратить внимание 27 июля. Разбор фундаментальных событий для новичков

Разбор макроэкономических отчетов: 27 июля в Евросоюзе и США будет предостаточно важных событий. Начнем с макроэкономических отчетов. Здесь следует сосредоточить свое внимание на двух публикациях в США – по ВВП за второй квартал в первой оценке и по заказам на товары долгосрочного использования. Оба выйдут примерно через 10-15 минут и оба пересекаются с публикацией результатов заседания ЕЦБ. Поэтому понять, на что именно реагирует рынок, будет очень сложно. В последние дни рынок изменил свое настроение на восходящее, поэтому сильные данные из Америки способны спровоцировать лишь небольшое укрепление доллара. Куда более важным будет даже не решение ЕЦБ по ставке(которое уже давно известно), а выступление Кристин Лагард, которое начнется немного позже. Но, как мы уже сказали, понять, на что именно реагирует рынок в ближайшие несколько часов, будет очень сложно. Не стоит забывать, что вчера вечером были оглашены результаты заседания ФРС, а на американской сессии трейдеры могут продолжать отрабатывать выступление Джерома Пауэлла. Разбор фундаментальных событий: Главным фундаментальным событием четверга станет выступление Кристин Лагард. Решение по ставке ЕЦБ уже опубликовано, как и предполагалось, все три ключевые ставки выросли на 0,25%. Евровалюта вместе с фунтом росли с самого утра, продолжая отрабатывать вчерашний спич Пауэлла, который очень сложно назвать «голубиным». Однако рынок заранее отработал все наиболее «ястребиные» варианты, как он это любит делать. А еще он очень любит продавать доллар. Мы увидели двухнедельную коррекцию обеих валютных пар, теперь тенденция изменилась на восходящую. А рынок опять может заняться излюбленным делом – интерпретировать любую поступающую информацию в пользу евро и фунта. Если от Лагард поступят сигналы о паузе или снижении темпов ужесточения, это может надавить на позиции евровалюты. В других случаях – скорее всего рост евро продолжится. А вместе с ним и фунта. Общие выводы: В четверг важных событий будет предостаточно. В это самое время выходят отчеты в США, чуть позже состоится пресс-конференция с Кристин Лагард. Рынок может знатно «штормить» в ближайшие часы и до самой ночи. Нужно быть готовыми к резким разворотам и сильным движениям. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Американский премаркет на 27 июля: фондовый рынок США продолжает обновлять годовые максимумы

Фьючерсы на американские фондовые резко выросли на торгах в четверг, а доллар упал, так как инвесторы сделали вывод, что Федеральная резервная система подошла к концу своего 16-месячного цикла ужесточения политики. Ряд отчетов о прибылях от известных компаний добавил бычьего импульса рынку, потянув за собой и европейский Stoxx Europe 600, который прибавил 1% и обновил двухмесячный максимум. Фьючерсные контракты на высокотехнологичный и чувствительный к политике Nasdaq 100 выросли на 1,3% благодаря 8-процентному скачку акций материнской компании Facebook Meta Platforms Inc. Более широкий S&P500 прибавил около 2%.Напомню, что вчера ФРС повысила процентную ставку по федеральным фондам до 22-летнего максимума, и хотя политики дали понять, что дальнейшее повышение будет зависеть от данных, многие инвесторы считают, что повышение процентных ставок закончилось. На рынке свопов также были пересмотрены ожидания дальнейшего повышения ставок в этом году, поскольку председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что доволен тем, как более высокая стоимость заимствований работает на сдерживание ценового давления.Сегодня также будет опубликовано решение Европейского центрального банка, который наверняка повысит ставки на 25 базисных пунктов, что может стать одним из его последних шагов в этом цикле.Что касается отчетов, то более половины всех компаний превзошли оценки аналитиков и сегодня ожидается самый загруженный календарь за второй квартал. Среди европейских компаний BNP Paribas SA, Nestle и Carrefour SA выросли после того, как данные превысили оценки экономистов. С другой стороны, стоимость Shell Plc снизилась, несмотря на обещание компанией выкупить акции, так как ее прибыль упала с прошлогодних максимумов. Тем временем доллар продолжил терять позиции третий день подряд в минусе, в то время как доходность казначейских облигаций США снизилась. Евро укрепился на 0,5%, в то время как иена выросла, так как трейдеры ожидают ястребиного прогноза на пятничном заседании Банка Японии. Многие считают, что по мере ослабления поддержки со стороны ястребиной ФРС доллар может ослабнуть, что может стать бычьим сигналом для других глобальных активов.Нефть последовала за более широким ростом на рынках, прибавив почти 1%.Сегодня также ожидаются очень важные данные по валовому внутреннему продукту США за второй квартал. По прогнозам рост составит 1,8%, что будет незначительным замедлением по сравнению с предыдущим кварталом. Также должны быть опубликованы базовый индекс цен PCE, данные о личном потреблении и заявках на пособие по безработице.Что касается технической картины S&P500, то спрос на индекс остается. У покупателей имеются шансы на продолжение восходящего тренда, и быкам нужно всеми силами закрепляться выше $4609. От этого уровня может произойдет рывок на $4637. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $4660, что позволит укрепить бычий рынок. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $4582. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $4557 и откроет дорогу к $4539.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: ждите роста, но готовьтесь к коррекции перед халвингом

Рынки дождались итогов заседания ФРС, на котором получили ожидаемое повышение процентной ставки на 25 базисных пунктов. В итоге стоимость заимствований в США поднялась до самого высокого уровня за 22 года и достигла 5,5%.Дилемма для рынка в риторике ПауэллаРешение о повышении ставки соответствовало ожиданиям, и в тексте не было значительных изменений. Впоследствии инвесторы, которые были зациклены на заявлениях Пауэлла, столкнулись с дилеммой «медведь или бык» между превосходными коммуникативными навыками старого волка.Аналитики, оценивая заявления Пауэлла, констатировали наличие посылов как для медведей, так и для быков. В то время как председатель ФРС заявил, что дальнейшие решения будут приниматься от собрания к собранию в соответствии с данными, он смягчил свое заявление о «двух повышениях процентных ставок», объявленное в июне. «Может быть, а может и не быть еще одного повышения ставок», — сказал Пауэлл. Это заявление было истолковано как более «голубиное», чем июньское, и «быки» уцепились за это заявление.Комментарий Пауэлла о том, что требуется некоторое терпение, чтобы увидеть эффект от повышения ставок, также поддержал мнение о том, что «это было последнее повышение ставок».Хотя эти комментарии воодушевили быков, были и некоторые противоположные сигналы. Медведей воодушевил тот факт, что ФРС не устраивает снижение процентной ставки в этом или даже в следующем году, и что денежно-кредитная политика не была достаточно ограничительной в течение длительного времени.Язык общения Пауэлла, который не хотел расстраивать или поощрять рынки, снова заставил инвесторов колебаться. Это было истолковано как продолжение колебаний на фондовых рынках в предстоящий период.После заседания Bitcoin все еще остается ниже 30 000 долларов, хотя третий день планомерно восстанавливает потери. Такая динамика указывает на то, что аппетит к риску со стороны криптовалют низок, а заявления Пауэлла еще перевариваются.На очереди Банк Японии. Причем тут BitcoinВ пятницу состоится заседание Банка Японии. Ожидается, что он ослабит контроль над рынками облигаций страны, что может повлиять на глобальные рынки облигаций, обменные курсы и условия ликвидности. Bitcoin и криптовалюты в целом чувствительны к изменениям глобальных условий ликвидности.Трейдеры любят волатильность, но в последнее время для Bitcoin она остается низкой. Повышение ставки ФРС в среду также не смогло вывести криптовалюту из спячки.Возможно, Банк Японии (BOJ), третий по величине центральный банк в мире и единственный тяжеловес, поддерживающий очень мягкую политику поддержки ликвидности, мог бы добиться цели всплеска волатильности.С сентября 2016 года Банк Японии запустил программу контроля кривой доходности (YCC), обязуясь приобрести столько государственных облигаций, сколько необходимо, чтобы удержать доходность 10-летних государственных облигаций на уровне около 0%. Как отмечает RBC Wealth Management, покупка бессрочных облигаций увеличила глобальную ликвидность и стала основным источником понижательного давления на доходность облигаций в странах с развитой экономикой.В декабре Банк Японии сохранил цель, позволив доходности колебаться в диапазоне +/- 50 базисных пунктов (б.п.). В пятницу банк может расширить коридор до 100 базисных пунктов, косвенно сократив покупку облигаций для повышения ликвидности.«Говоря в целом, первоначальные шаги могут включать либо расширение диапазона доходности 10-летних JGB, либо сосредоточение внимания на зоне с более коротким сроком погашения. Наш базовый сценарий — последний, хотя он может быть близким. Первый вариант может рассматриваться как желательный, особенно учитывая, что последствия расширения диапазона, вероятно, легче предвидеть для рынка», — говорится в записке для клиентов Goldman Sachs от 21 июля.«Однако, если предположить, что Банк Японии сохранит свою 10-летнюю цель на уровне 0%, то расширение диапазона до ±100 базисных пунктов с ±50 базисных пунктов в настоящее время, например, будет сродни фактическому отказу Банка Японии от YCC или признанию того, что он потерял возможность контролировать доходность», — добавила исследовательская группа.BNP Paribas также ожидает, что Банк Японии расширит коридор YCC до 100 базисных пунктов. В среду МВФ призвал Японию отказаться от YCC, чтобы подготовиться к возможному повышению процентных ставок с текущих -0,1%.Bitcoin может уйти на более глубокую коррекциюНесмотря на то, что долгосрочный прогноз в преддверие халвинга главной криптовалюты остается оптимистичным, известные криптоинфлюенсеры друг за другом начали предупреждать о предшествующей росту коррекции. Так, после заявлений Майкла Новограца последовали похожие заявления криптовалютного эксперта Бенджамина Коуэна о потенциальном риске коррекции Bitcoin.Коуэн подчеркнул, что в прошлом, особенно в первой половине докитовых лет, Bitcoin имел тенденцию нарушать полосу поддержки бычьего рынка, состоящую из 20-недельной экспоненциальной скользящей средней (EMA) и 21-недельной экспоненциальной скользящей средней (EMA). Однако в третьем квартале он в целом упал ниже этой полосы поддержки.Коуэн представил примеры из предыдущих лет, в частности, 2011, 2015 и 2019 годов, до того, как произошли халвинги. Признавая, что прошлые ценовые модели не гарантируют движения цен в будущем, он призвал инвесторов рассмотреть возможность падения Bitcoin ниже полосы поддержки бычьего рынка до следующего халвинга, который ожидается в апреле 2024 года, и быть осторожными.Почему растет открытый Bitcoin-интерес со стороны крупных игроковНа регулируемых фьючерсах на Bitcoin и Ether гиганта деривативов Чикагской товарной биржи (CME) во втором квартале наблюдалось рекордное участие крупных трейдеров.CME сообщила, что количество крупных держателей открытого интереса или организаций, владеющих не менее 25 фьючерсными контрактами на Bitcoin, во втором квартале достигло в среднем рекордных 107. Среднее число так называемых крупных держателей открытого интереса Ether во втором квартале составило 62.«Институциональный интерес к Bitcoin-фьючерсам продолжал расти в течение квартала, поскольку инвесторы искали регулируемые площадки/продукты для хеджирования растущей волатильности рынка и управления рисками и рисками», — заявила биржа, объясняя активное участие крупных трейдеров.Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) регулирует фьючерсы CME. Стандартный фьючерсный контракт на Bitcoin эквивалентен 5 BTC, а размер микроконтракта составляет одну десятую от 1 BTC. Стандартные фьючерсы на Ether имеют размер контракта 50 ETH, а микрофьючерсы эквивалентны одной десятой 1 ETH.Регулируемые и расчетные фьючерсы CME уже давно являются предпочтительным выбором для организаций, которые хотят получить доступ к криптовалюте, не владея ею.Рекордное участие крупных держателей произошло, когда ведущие криптовалюты продолжили ралли в первом квартале. Bitcoin вырос на 7% за три месяца до июня, подтвердив рост на 84% за первое полугодие. Ether прибавил 61% за первые шесть месяцев.Спрос на инструменты хеджирования также увеличил объемы торгов и открытый интерес к фьючерсам и опционам на BTC и ETH до рекордных максимумов в первом полугодии, сообщает CME.Объем торгов относится к количеству контрактов, заключенных в определенный день. Открытый интерес относится к количеству контрактов, действующих в любой момент времени. Увеличение открытого интереса представляет собой приток новых денег на рынок.Открытый интерес к стандартным фьючерсным контрактам на Bitcoin составил в среднем рекордные 14 800 контрактов в первом полугодии, что на 15% больше, чем в 2022 году. Между тем открытый интерес к опционам на биткойн составил в среднем рекордные 9400 контрактов, что подтверждает впечатляющий рост на 175% по сравнению с 2022 годом.CME планирует разместить фьючерсы, привязанные к соотношению эфира и биткоина, в конце этого месяца при условии одобрения регулирующими органами. Недавно биржа расширила набор продуктов для опционов, указав еженедельные сроки действия биткоинов и эфира.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:EURUSD - возможна фиксация лонговых позиций с профитом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 27 июля (американская сессия)

Тест цены 1.2971 состоялся в момент, когда MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа в длинные позиции. Однако до крупного роста дело так и не дошло, и после движения вверх на 16 пунктов давление на фунт вернулось.Впереди у нас цифры по изменению объема ВВП за второй квартал этого года, способные оказать давление на британский фунт. Произойдет это только в том случае, если экономика продемонстрирует темпы роста выше ожиданий экономистов. Если же данные разочаруют, а число первичных обращений за пособием по безработице в США вырастет по сравнению с прошлой неделей, можно ставить на падение пары во второй половине дня. Изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования также может повлиять на направление доллара. Действовать буду, больше опираясь на реализацию сценариев №1.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня можно при достижении точки входа в районе 1.2978 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3023 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3023 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Фунт может вырасти в случае слабых данных по ВВП США. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2940, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.2978 и 1.3023.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня можно лишь после обновления уровня 1.2940 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.2896, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на фунт вернется в случае сильного отчета по ВВП. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2978, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.2940 и 1.2896.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 27 июля (американская сессия)

Тест цены 1.1108 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку евро. В результате пара выросла более чем на 30 пунктов. Продажи на отскок от 1.1141 принесли заветные 15 пунктов прибыли и затем торговля стабилизировалась. Впереди у нас решение ЕЦБ по основной процентной ставке. Важно, что после этого скажет в ходе пресс-конференция президент ЕЦБ Кристин Лагард. Выжидательная позиция, основывающаяся также на новых данных, может ослабить евро, что приведет к падению пары EUR/USD. Если Лагард твердо заявит, что регулятор намерен и дальше повышать ставки, – покупаю евро, даже несмотря на показатели индикатора MACD. Уровни для покупки я отметил ниже.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1153 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1224. В точке 1.1224 рекомендую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Только жесткая позиция ЕЦБ поможет евро продолжить рост. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.1122, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1153 и 1.1224.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро можно после достижения уровня 1.1122 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1061, где рекомендую выходить из рынка и покупать евро сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару может взрасти в случае мягкой позиции ЕЦБ и хороших показателей по ВВП США. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.1153, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.1122 и 1.1061.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар сверяет с ФРС часы, евро верит, что ЕЦБ не бросит его на произвол судьбы, а фунт надеется, что Банк Англии продолжит

В среду гринбек подешевел второй день подряд по отношению к своим основным конкурентам, включая евро и фунт, после того, как ФРС повысила процентные ставки на 25 базисных пунктов. Данное повышение уже было полностью учтено в котировках, и главный вопрос для рынка заключался в том, насколько вероятно дальнейшее повышение ставок в будущем. Трейдеры надеялись найти ответ на этот вопрос в итоговом коммюнике FOMC и на пресс-конференции главы Федрезерва Джерома Пауэлла. Однако накануне регулятор опубликовал заявление, которое почти не изменилось по сравнению с июньским. Как и после заседания в прошлом месяце, было заявлено, что ЦБ будет следить за поступающими данными и изучать влияние повышения ставок на экономику при определении степени дополнительного ужесточения политики. «Заглядывая в будущее, мы продолжим использовать подход, зависящий от данных, при определении степени дополнительного ужесточения политики, которое может оказаться целесообразным», – сообщил Дж. Пауэлл на пресс-конференции. По его словам, американской экономике все еще необходимо замедлиться, а национальному рынку труда ослабнуть, чтобы инфляция в стране вернулась к целевому показателю ЦБ в 2%. Председатель ФРС все еще надеется, что экономика сможет достичь «мягкой посадки», сценария, при котором инфляция снизится, безработица останется относительно низкой и рецессии удастся избежать. «Мой базовый сценарий заключается в том, что мы сможем добиться возвращения инфляции к нашему целевому показателю без значительного экономического спада, который приведет к высокому уровню потери рабочих мест. Однако для снижения инфляции, вероятно, потребуются период роста ниже тренда и некоторое смягчение условий на рынке труда», – заявил Дж. Пауэлл. При этом он отметил, что у регулятора нет четко намеченного плана относительно дальнейших изменений ставки. «В текущих условиях мы не хотим давать слишком конкретных прогнозов. Мы примем решение о ставке на следующем заседании, затем на следующем, и так далее», – сказал он. Дж. Пауэлл допустил, что Федрезерв повысит ставку в сентябре, если статданные будут обуславливать такую необходимость, но добавил, что сохранение ставки на прежнем уровне также является вероятным сценарием. «Мы можем снова повысить ставки на сентябрьском заседании, если этого будут требовать данные. Однако мы предпочтем сохранить ее без изменений на этом заседании, если это будет правильное политическое решение», – сообщил глава ФРС. Поскольку решение FOMC и тон заявлений Дж. Пауэлла, были не такими жесткими, как опасались некоторые инвесторы, доллар оказался под давлением. «Хотя в последние дни гринбеку удалось восстановить некоторые позиции на валютном рынке, он не полностью оправился от своих потерь после июньских данных по занятости в несельскохозяйственном секторе и индексу потребительских цен в США», – отметили стратеги Credit Agricole. «Отчасти это связано с тем, что поступившие с тех пор данные в значительной степени подтвердили ожидания рынка о том, что ФРС приближается к пиковому уровню ставок по мере улучшения перспектив инфляции и замедления экономического роста в США», – добавили они. Согласно данным CME Group, трейдеры видят лишь 35-процентную вероятность еще одного повышения ставки по федеральным фондам до конца текущего года, а также полагают, что первое снижение ставки произойдет в июле 2024 года. Специалисты Barclays считают, что американский ЦБ повысит процентные ставки еще раз до конца года, что в какой-то момент изменит расклад сил в пользу доллара. «Мы ожидаем, что FOMC повысит ставку еще на 25 б.п. в ноябре, продержится до июня следующего года, затем произведет четыре постепенных снижения ставки с июля по декабрь 2024 года», – заявили они. Эксперты Rabobank по-прежнему полагают, что до конца года гринбек будет пользоваться хорошей поддержкой и в ближайшие месяцы восстановит свои позиции по отношению к евро и фунту. «Наши ожидания того, что ФРС сохранит ставки на пиковом уровне в следующем году, предполагают, что доллар может получать поддержку от разницы в процентных ставках, учитывая, что другие центральные банки также завершат свои циклы повышения ставок», – сказали они. Банк сохранил свои трехмесячные прогнозы по EUR/USD и GBP/USD на уровне 1,0800 и 1,2600 соответственно. По словам Дж. Пауэлла, Федрезерв примет решение о том, снижать ли ставки лишь через целый год. Накануне он повторил, что инфляция в Соединенных Штатах едва ли достигнет 2% ранее 2025 года. Таким образом, ФРС и рынок не совпадают в своих ожиданиях относительно траектории процентных ставок в Америке. Потребуются более сильные, чем ожидается, следующие отчеты по рынку труда и инфляции в США, которые подтвердят позицию Федрезерва, чтобы доллар мог в какой-то момент укрепиться. Но на данный момент ФРС сделала недостаточно, чтобы воспрепятствовать тенденции к ослаблению гринбека. По итогам вчерашних торгов индекс USD снизился примерно на 0,3% и закрылся чуть выше 101,00 пункта. В четверг доллар остается под давлением, поскольку инвесторы продолжают отыгрывать итоги июльского заседания FOMC. «Хотя ФРС пыталась сохранить "ястребиный" настрой, это не нашло большого отклика у рынка. Мы думаем, что следует продавать доллар на любом росте, тем более что слабые отчеты по индексу стоимости рабочей силы и базовому индексу расходов на личное потребление на этой неделе могут усилить "медвежью" для USD тему дезинфляции», – сообщили аналитики TD Securities. Между тем экономисты ING считают, что пока немного рано гнаться за снижением курса доллара. «Хотя доллар сегодня снова снижается после вчерашнего решения ФРС, мы бы не стали пока гнаться за этим движением и предпочли бы ориентироваться на макроданные, начиная с завтрашнего индекса стоимости рабочей силы. Условия для торгов carry будут по-прежнему популярны, а при ставках по однодневным депозитам на уровне 5,25% доллар явно не является валютой фондирования», – отметили они. «Если сегодня ЕЦБ не преподнесет какого-либо "ястребиного" сюрприза, то индекс USD может торговаться в диапазоне 100,60–101,20», – заявили стратеги ING. «У нас нет твердой убежденности в отношении EUR/USD на сегодня, но мы считаем, что уровень 1,1150 выглядит хорошим внутридневным сопротивлением, а область 1,1000–1,1020 сейчас является нижней границей краткосрочного торгового диапазона», – добавили они. Европейский Центробанк почти наверняка повысит процентные ставки в девятый раз подряд в четверг. Однако инвесторы продолжают гадать, произойдет ли очередное повышение ставок в сентябре или июль ознаменует окончание самого быстрого в истории ужесточения политики ЕЦБ. Главная проблема регулятора заключается в том, что инфляция в еврозоне снижается слишком медленно и может вернуться лишь к 2025 году до 2%, поскольку резкий рост потребительских цен, первоначально вызванный повышением цен на энергоносители, просочился в экономику и подпитывает стоимость услуг. В то время как общая инфляция сейчас наполовину меньше по сравнению с октябрьским максимумом, базовый показатель колеблется вблизи исторических максимумов и, возможно, даже ускорился в этом месяце. При этом рынок труда остается напряженным, а рекордно низкий уровень безработицы повышает риск быстрого роста заработной платы в предстоящие годы. Поэтому широко ожидается, что ЕЦБ снова нажмет на спусковой крючок в сентябре и остановится только в том случае, если осенние данные по заработной плате принесут облегчение. «Мы пока не видим особых возможностей для ослабления "ястребиного" уклона ЕЦБ. Мы по-прежнему видим в основном повышательные риски для инфляции и ожидаем окончательного повышения ставок на 25 базисных пунктов в сентябре, прежде чем внимание переключится на баланс в конце года», – сказали специалисты Societe Generale. Однако быстро ухудшающиеся экономические перспективы еврозоны могут умерить любой «ястребиный» настрой ЕЦБ, и глава регулятора Кристин Лагард может занять осторожную позицию после того, как ряд данных по валютному блоку за последние дни показал, что более высокие ставки уже оказывают давление на экономический рост. В ANZ полагают, что ожидаемое повышение ставки ЕЦБ может стать последним в текущем цикле. «Наши оценки показывают, что процентные ставки ЕЦБ сейчас находятся на уровнях, соответствующих возвращению инфляции к целевому показателю в 2% в течение прогнозируемого периода. Несмотря на то, что существует риск того, что ЕЦБ, возможно, потребуется еще немного повысить ставки, быстрому повышению ставок за последние 12 месяцев необходимо дать время сработать», – сообщили эксперты банка. Аналитики Nordea также считают, что повышение ставок в июле станет последним шагом ЕЦБ. «Пауза после июля, вероятно, потребует пересмотра в сторону понижения прогнозов по инфляции на фоне появления новых признаков влияния денежно-кредитной политики на реальную экономику», – отметили они. В среду пара EUR/USD прервала семидневную полосу неудач и поднялась примерно на 30 пунктов с уровня прошлого закрытия в 1,1050. В четверг она продолжила восстановление, развивая отскок до области выше 1,1100. Если ЕЦБ займет осторожную позицию в отношении будущего ужесточения монетарной политики и не подтвердит повышение ставок в сентябре, EUR/USD может вновь оказаться под давлением. С другой стороны, пара может продлить рост, если президент ЕЦБ К. Лагард отвергнет опасения относительно рецессии и укажет на необходимость проведения жесткой кредитно-денежной политики для дальнейшего снижения инфляции. Оценивая технические перспективы EUR/USD, экономисты Societe Generale говорят, что уровень 1,1180 (61,8% коррекции Фибо недавнего отката) является первоначальным сопротивлением. Преодоление этого рубежа необходимо для подтверждения повторного тестирования предыдущих максимумов, заявили они. Если EUR/USD не сможет отстоять область 1,1000–1,0970, фаза снижения может распространиться на многомесячную линию тренда вблизи 1,0880 и 1,0785, считают в Societe Generale. Пара GBP/USD также продолжила свое восстановление в четверг. Фунт уже отыграл большую часть недавних потерь по отношению к доллару, отскочив более чем на 1% от двухнедельных минимумов, зафиксированных вблизи $1,28 в понедельник. Попутным ветром для стерлинга выступают ожидания, что Банк Англии займет более «ястребиную» позицию по сравнению с ФРС. Это расхождение в курсах может еще больше поддержать доходность облигаций Великобритании, помогая фунту продолжить свое восстановление по отношению к доллару. Стратеги Scotiabank сохраняют «бычий» прогноз по GBP/USD. «Фунт, вероятно, будет и в дальнейшем получать поддержку со стороны положительных спрэдов доходности, даже несмотря на то, что очень жесткая денежно-кредитная политика поставит под угрозу перспективы роста экономики Великобритании в следующем году», – заявили они. Банк повысил прогноз по GBP/USD до 1,3500 на конец 2023 года (с 1,3000) и до 1,4000 на конец 2024 года (с 1,2800). В следующий четверг состоится очередное заседание Банка Англии. «Мы думаем, что MPC согласится на повышение на 25 б.п., подняв ключевую ставку до 5,25%», – сказали специалисты Deutsche Bank. «Мы ожидаем еще два повышения ставки на четверть процентного пункта, при этом банковская ставка достигнет пика в 5,75%. Снижение ставок, мы думаем, начнется со второго квартала 2024 года», – добавили они. С одной стороны, более продолжительный цикл ужесточения монетарной политики в Великобритании, чем в США, сулит фунту рост по отношению к доллару на среднесрочном горизонте. С другой стороны, это означает, что бремя процентных ставок, вероятно, будет намного тяжелее для Великобритании, чем для США в ближайшие годы, и потенциально достаточно, чтобы иметь негативные последствия для стерлинга, который зачастую сильно падал, поскольку стоимость заимствований приближалась к своим крайним значениям во время жестких циклов нормализации денежно-кредитной политики. «Учитывая необходимость продолжения Банком Англии ужесточения денежно-кредитной политики в связи с высоким уровнем базовой инфляции, мы скептически относимся к тому, что ВВП Великобритании восстановится в следующем году», – заявили в Oxford Economics. Однако, как отмечают эксперты Scotiabank, в настоящее время незначительные падения фунта по-прежнему считаются удобной возможностью для покупок. «Восходящий импульс немного усилился, и сегодня GBP/USD может подняться до 1,2975, прежде чем возрастет риск отката. Основное сопротивление на уровне 1,3000 по-прежнему вряд ли окажется под угрозой. С другой стороны, если пара пробьется ниже 1,2880, это будет означать, что текущее восходящее движение ослабло», – сообщили в UOB Group.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 27 июля (разбор утренних сделок). Фунт продолжает обновлять недельные максимумы

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.2973 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Прорыв 1.2973 состоялся, а вот обратный тест нет. По этой причине я не покупал. Возврат под 1.2973 ближе к середине дня и обратный тест снизу-вверх позволили получить отличную точку на продажу, что вылилось в падение на 30 пунктов. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Дальнейшее направление пары целиком и полностью зависит от данных по ВВП США за второй квартал этого года. Отчеты по числу первичных обращений за пособием по безработице и изменению объема заказов на товары долгосрочного пользования будут носить больше второстепенный характер. Рост ВВП выше прогнозов усилит давление на фунт, что приведет к его еще больше коррекции с недельных максимумов. Тут в дело вступит новая поддержка 1.2946, образованная по итогам первой половины дня. Ложный пробой там даст отличную точку входа с целью повторного роста к сопротивлению 1.2990. Прорыв и тест сверху вниз этого диапазона после слабого отчета по ВВП образуют сигнал на покупку, вернув фунту силу и способность к обновлению нового максимума 1.3032. Без этого уровня покупателям GBP/USD будет сложно рассчитывать на дальнейший рост. В случае выхода выше и этого диапазона можно говорить о рывке к 1.3085, где буду фиксировать прибыль. При сценарии падения GBP/USD и отсутствия покупателей на 1.2946, а чуть ниже этого уровня проходят средние скользящие, играющие на стороне быков, покупатели получат шанс на более крупную коррекцию. Если так случится, отложу длинные позиции до 1.2900. Покупать там будут только на ложном пробое. Открывать длинные позиции по GBP/USD сразу на отскок можно от 1.2857 с целью отскока в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Медведи сегодня проявили себя в районе новых максимумов, но пока добиться контроля над рынком не получилось. Весь акцент будет на отчет по ВВП США. Очень важно держать пару нижней 1.2990, так как упустив и этот уровень можно попрощаться со всеми надеждами на дальнейшую коррекцию. Формирование ложного пробоя на 1.2990 после публикации данных образуют сигнал на продажу в расчете на снижение к поддержке 1.2946, вполне возможно носящей промежуточный характер и образованной по итогам сегодняшнего дня. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона дадут точку входа на продажу с целью обновления 1.2900, что можно считать достаточно сильной коррекцией фунта. Более дальней целью выступит минимум 1.2857, где буду фиксировать прибыль. При варианте роста GBP/USD и отсутствия медведей на 1.2990 во второй половине дня продавцы полностью утратят контроль над рынком. В таком случае лишь ложный пробой в районе 1.3032 образует точку входа в короткие позиции в расчете на движение фунта вниз. При отсутствии активности и там советую продавать GBP/USD от 1.3085 в расчете на отскок пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую ознакомиться:B COT отчете (Commitment of Traders) за 18 июля наблюдался сильный рост длинных и коротких позиций. Трейдеры начали возвращаться в рынок после выхода ряда фундаментальной статистики, свидетельствующей еще о более-менее стабильном состоянии британской экономики, начинающей постепенно прогибаться под высокими процентными ставками. Резкое ослабление инфляции в США спровоцировало рост фунта, однако его перекупленность вместе с жесткой политикой центрального банка наводит на определенные выводы о будущих проблемах на рынке труда и жилья в Великобритании, чем и пользуются продавцы, наращивая короткие позиции при любом удобном случае, что отчетливо видно из COT отчета. Недавние отчеты по PMI также указывают на рост проблем. На этой неделе состоится заседание Федеральной резервной системы, и, если будет объявлено о завершении цикла повышения процентных ставок фунт может вновь вырасти. Оптимальной стратегией остаются покупки фунта на снижении. В последнем COT отчете говорится, что длинные некоммерческие позиции выросли на 23 602 до уровня 135 269, тогда как короткие некоммерческие позиции подскочили на 17 936 до 71 540. Это привело к очередному рывку вверх некоммерческой нетто-позиции до уровня 63 729 против 58 063 неделей ранее. Недельная цена выросла и составила 1.3049 против 1.2932.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на возврат в рынок покупателей.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.2900.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 27 июля (разбор утренних сделок). Евро продолжил рост

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1116 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Прорыв 1.1116 произошел, а вот обратного теста сверху-вниз я так и не увидел, так что был вынужден пропустить движение пары вверх. На вторую половину дня техническая картина не пересматривалась.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Учитывая, что впереди у нас решение Европейского центрального банка по процентным ставкам, нет смысла пересматривать уровни поддержки и сопротивления. Действовать буду, опираясь на варианты, которые я подробно описывал в утреннем прогнозе. Кроме решения ЕЦБ, которое скорей всего не вызовет серьезных рыночных изменений, нас ждут данные по изменению объема ВВП за второй квартал этого года, а также число первичных обращений за пособием по безработице в США. На мой взгляд темпы роста американской экономики вызывают куда больший интерес, чем ожидаемое повышение ЕЦБ процентных ставок. Если отчеты разочаруют, скорей всего евро продолжит рост против доллара. Если быки не проявят себя после решения ЕЦБ, а ВВП США удивит, давление на пару вернется. В таком случае действовать буду только в районе поддержки 1.1116, которая еще утром выступала в роли сопротивления. Снижение и формирование ложного пробоя на этом уровне даст сигнал на покупку с целью дальнейшего роста EUR/USD к 1.1153. Прорыв и тест сверху-вниз этого диапазона укрепят спрос на евро, дав шанс на возврат к максимуму 1.1188. Самой дальней целью остается область 1.1226, где буду фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности на 1.1116 во второй половине дня, быки растеряют все инициативу. Поэтому лишь формирование ложного пробоя в районе следующей поддержки 1.1071, где проходят средние скользящие, играющие на стороне быков, даст сигнал на покупку евро. Открывать длинные позиции сразу на отскок я буду от минимума 1.1023 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется:Продавцы заняли выжидательную позицию. В случае слабых отчетов по США рост евро может продолжиться, что позволит дотянуться до сопротивления 1.1153. На тест этого уровня я также рассчитываю после публикации решения по процентным ставкам. Действовать буду только после ложного пробоя, что даст сигнал на продажу с перспективой снижения EUR/USD к поддержке 1.1116. Там ожидаю проявления более крупных покупателей, поэтому ставлю на прорыв и закрепление ниже этого диапазона только после пресс-конференции Кристин Лагард при условии, что она не скажет ничего нового и не даст никаких ориентиров на будущее. Обратный тест снизу-вверх 1.1116 поможет получить сигнал на продажу, открывающий прямую дорогу на 1.1071. Самой дальней целью выступит область 1.1023, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD в ходе американской сессии и отсутствия медведей на 1.1153, чего также нельзя исключать, ведь ЕЦБ может и дальше придерживаться жесткой политики, быки сохранят преимущество. При таком развитии событий отложу короткие позиции до следующего сопротивления 1.1188. Там также можно продавать, но только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я буду от максимума 1.1226 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую ознакомиться:В COT отчете (Commitment of Traders) за 18 июля наблюдался рост длинных и коротких позиций. Однако покупателей было намного больше, что укрепило расстановку сил в рынке в их сторону. Вышедшие данные по инфляции в США спровоцировали покупки рисковых активов, в том числе и евро, а заявления на прошлой неделе европейских представителей ЕЦБ о том, что пора бы уже и «завязывать» с жесткой политикой в еврозоне, только укрепили ожидания и ставки на дальнейший рост евро против доллара. На этой неделе состоится заседание ФРС, где будут приняты решения по денежно-кредитной политике. Многие экономисты рассчитывают, что это будет последнее повышение в почти полуторагодовом цикле повышений ставок со стороны регулятора. Это еще больше ослабит доллар. Заседание ЕЦБ скорей всего пройдет будет носить ястребиный характер. По этой причине, пока рынок бычий, оптимальной среднесрочной стратегией в текущих условиях остаются покупки евро на снижении. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 40 163 до уровня 264 514, в то время как короткие некоммерческие позиции подскочили лишь на 1 493 до уровня 85 682. По итогам недели общая некоммерческая нетто-позиция выросла составила 178 000 против 140 162. Недельная цена закрытия выросла и составила 1.1300 против 1.1037.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на попытку покупателей вернуться в рынок.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.1140.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD - забирайте деньги ещё раз! Отработка торговой идеи на повышение на ставке ФРС!

Добрый день, уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию отработку торговой идеи по EUR/USD.Итак, вчера перед вечерними новостями из США мы давали торговую идею на рост котировок валютной пары EUR/USD по следующей схеме:После выступления главы ФРС Джерома Пауэлла котировки инструмента перешли к росту. что позволило зафиксировать наши лонговые позиции с профитом:Поздравляем всех, кто воспользовался нашей торговой идеей! Средний проход составил 500п. Рекомендуем закрыть лонговые позиции с прибылью.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

AUD/USD: сценарии динамики на 27.07.2023

Как мы отметили в нашем сегодняшнем Фундаментальном анализе», следующая неделя может внести коррективы в динамику пары AUD/USD: во вторник РБ Австралии примет свое решение по процентной ставке. Оно будет опубликовано в 04:30 (GMT). А пока что AUD/USD, найдя поддержку на важном уровне 0.6730 (ЕМА144, ЕМА50 на дневном графике), развивает краткосрочную восходящую динамику, пытаясь закрепиться в зоне бычьего среднесрочного рынка, выше ключевого уровня поддержки 0.6755 (ЕМА200 на дневном графике). В случае пробоя локального уровня сопротивления 0.6840, что станет подтверждающим сигналом для наращивания длинных позиций, AUD/USD может направиться в сторону ключевых уровней сопротивления 0.6975 (ЕМА144 на недельном графике), 0.7040 (ЕМА200 на недельном графике, ЕМА50 на месячном графике и уровень Фибоначчи 38,2% коррекции в волне снижения с уровня 0.9500 к уровню 0.5510), отделяющих долгосрочный медвежий рынок от бычьего. Самый же ранний сигнал для реализации данного сценария – пробой локального уровня сопротивления 0.6800 (об особенностях торговли парой AUD/USD см. в статье AUD/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации). В то же время ниже уровня сопротивления 0.7040 AUD/USD остается в зоне долгосрочного медвежьего рынка, что делает предпочтительными все же короткие позиции. Поэтому в случае пробоя уровней поддержки 0.6755, 0.6730 логично предположить дальнейшее снижение пары в рамках долгосрочного медвежьего тренда. Сигналом для реализации сценария на снижение может стать пробой важных уровней поддержки 0.6780 (ЕМА50 на недельном графике), 0.6770 (ЕМА200 на 1-часовом графике) с целями вблизи нижней границы нисходящего канала на недельном графике, проходящей в настоящий момент вблизи локальных минимумов (с апреля 2020 года) и отметок 0.6285, 0.6200. Уровни поддержки: 0.6780, 0.6770, 0.6755, 0.6730, 0.6700, 0.6600, 0.6565, 0.6500, 0.6455, 0.6390, 0.6285, 0.6200, 0.6170 Уровни сопротивления: 0.6800, 0.6840, 0.6900, 0.6975, 0.7000, 0.7040, 0.7060 *) копирование сигналов в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=PKEZZ **) ПАММ-система в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ ***) открыть торговый счет в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_account?x=PKEZZ или https://www.ifxinvestment.com/ru/open_live_account?x=PKEZZМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

AUD/USD: краткие итоги и ближайшие перспективы

Доллар активно снижается в четверг. Как уже известно, по итогам завершившегося в среду заседания руководители ФРС повысили учетную ставку на 0,25%, до уровня 5,50% (диапазона 5,25% - 5,50%). Поскольку это решение совпало с ожиданиями рынка, то, как мы предположили в нашем вчерашнем обзоре, оно было уже учтено в ценах. Доллар достаточно сдержанно отреагировал на публикацию данного решения, а выступавший позднее на пресс-конференции глава ФРС Пауэлл практически повторил ранее сделанные им заявления о том, что руководители американского ЦБ готовы продолжить цикл ужесточения монетарной политики, если это потребуется. По его мнению, инфляция будет оставаться выше целевого уровня 2,0% в этом году, а значит, о снижении процентной ставки речь пока не идёт, хотя, текущая политика уже является ограничительной. Сегодня заседание по вопросам монетарной политики проведет ЕЦБ, а завтра - Банк Японии. Относительно этих заседаний мы рассуждали в наших предыдущих обзорах «EUR/USD: заседания ЦБ и ожидания рынка» и «USD/JPY: заседания ЦБ и ожидания рынка». В начале же следующей недели (во вторник) РБ Австралии примет свое решение по процентной ставке. Оно будет опубликовано в 04:30 (GMT). Как ранее заявлялось в РБА, «с учетом продвижения к полной занятости и данных по ценам и зарплатам, некоторое сворачивание чрезвычайной денежно-кредитной поддержки целесообразно», и «правление будет делать все необходимое для того, чтобы со временем инфляция в Австралии вернулась к целевому уровню». В июне процентная ставка вновь была повышена до 4,10%. По мнению руководителей РБА, «инфляция все еще слишком высока, и пройдет еще некоторое время, прежде чем она вернется в целевой диапазон», хотя «дальнейшее ужесточение будет зависеть от того, как будут развиваться экономика и инфляция». Ожидается, что на заседании 1 августа процентная ставка РБА будет повышена на 0,25%, до 4,35%. Вероятно, австралийский доллар отреагирует позитивно на это решение, если в сопроводительном заявлении не будет неожиданных заявлений, например, о необходимости взять паузу перед дальнейшим повышением процентной ставки. В любом случае следует ожидать резкого роста волатильности в период публикации данного решения РБА, прежде всего в котировках австралийского доллара, в том числе пары AUD/USD. С технической точки зрения она развивает краткосрочную восходящую динамику, пытаясь закрепиться в зоне бычьего среднесрочного рынка, выше ключевого уровня поддержки 0.6755. В то же время AUD/USD остается в зоне долгосрочного медвежьего рынка, ниже ключевого уровня сопротивления 0.7040. Поэтому, в случае пробоя уровня поддержки 0.6755 логично предположить дальнейшее снижение пары в рамках долгосрочного медвежьего тренда (более подробно и альтернативный сценарий см. в AUD/USD: сценарии динамики на 27.07.2023). Что касается сегодняшнего экономического календаря, то в период времени с 12:15 по 12:45 (GMT), после публикации решения ЕЦБ по процентным ставкам, важнейших макро данных по США, в том числе отчета Бюро переписи США с данными по объему заказов на товары длительного пользования и на капитальные товары, предварительной оценки ВВП США за 2-й квартал (предполагается, что американская экономика выросла во 2-м квартале еще на +1,8% после роста на +2,0% в 1-м квартале), отчета Минтруда США с данными по числу первичных и вторичных заявок на пособия по безработице и данных по реальным расходам американцев на личное потребление, и после начала пресс-конференции ЕЦБ по итогам заседания (подробнее см. в Важнейшие экономические события недели 24.07.2023 – 30.07.2023) следует ждать резкого роста волатильности на финансовых рынках. Ближайшие же важные данные по Австралии будут опубликованы в начале пятничной азиатской торговой сессии. В 01:30 (GMT) Австралийское бюро статистики опубликует данные по ценам производителей во 2-м квартале и по уровню розничных продаж в июне. Индекс цен производителей PPI – это дополнительный индикатор для оценки инфляции, а индекс уровня розничных продаж - основной показатель потребительских расходов, на которые приходится большая часть общей экономической активности. В целом ожидается замедление показателей, что может негативно отразиться на AUD и вызвать снижение пары AUD/USD. *) копирование сигналов в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=PKEZZ **) ПАММ-система в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ ***) открыть торговый счет в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_account?x=PKEZZ или https://www.ifxinvestment.com/ru/open_live_account?x=PKEZZМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Что произошло с котировками Биткоина после решения ФРС?

По итогам вчерашнего торгового дня инвесторы получили ответ на основной вопрос, который интересовал рынок весь июль. Этап повышения ключевой ставки в этом месяце пройден, а криптоактивы продемонстрировал умеренную реакцию на событие. Несмотря на это, в ближайшие несколько дней нас ожидает череда других важных макроотчетов, которые сформируют краткосрочную динамику движения цифровых активов.Как и ожидалось, ключевая ставка в США была повышена, а реакция Биткоина и других криптовалют оказалась сдержанной. Неделя волатильности продолжается, и в ближайшее время нас ожидает публикация данных по ВВП США за второй квартал, уровень безработицы и решение главы ЕЦБ о монетарной политике в ЕС. Чего стоит ожидать от криптовалют в ближайшие дни, учитывая вялую реакцию BTC на решение ФРС?Реакция Bitcoin на решение ФРС Биткоин вполне естественно отреагировал на решение ФРС поднять ключевую ставку на 0,25% до 5,5%. Криптовалюта отработала сценарий повышения показателя в понедельник, когда была сформирована крупная медвежья свеча и паттерн "медвежье поглощение". В то же время на СМЕ ожидания повышения ставки достигли 99%, а потому инвесторы решили заранее отработать новость.На пресс-конференции глава ФРС выступил с оптимистичными прогнозами, но заявил, что допустимо еще одно повышение ставки. Центробанк не уверен, что текущее дефляционное движение не прервется по итогам июля. Поэтому Джером Пауэлл допустил повышение ключевой ставки в случае неутешительных прогнозов по инфляции. Это был негативный момент в его выступлении, так как рынки надеялись, что это будет финальный шаг ФРС в монетарной политике.Помимо ФРС, ожидается повышение ключевой ставки в Европе на 0,25%, где ситуация с инфляцией гораздо сложнее. Параллельно с этим процессом рынки будут наблюдать за предварительными данными по ВВП США за второй квартал. Согласно прогнозам, экономика Штатов вырастет на 1,8% в годовом исчислении. В случае оправдания данных прогнозов реакция рынков будет умеренной.Анализ Bitcoin Последние новостные события усугубили тенденцию последних недель на снижение торговой активности на крипторынке. Наиболее заметно это отражается именно на Bitcoin как флагмане рынка. Однако у этого процесса есть и позитивная сторона, так как снижение торговой активности во многом связано с тем, что доля притока "китов" теперь составляет 40%, а потому все меньше BTC задействовано в активной торговле.Кроме того Glassnode сообщает, что на данном этапе ценового движения краткосрочные холдеры распродают свои запасы BTC. Стоит отметить, что речь идет о всех категориях инвесторов, в том числе и крупных холдерах, которые суммарно с июня распродали более 250 000 монет BTC. В совокупности с негативными макро новостями это привело к тому, что Bitcoin осваивает новый коридор колебаний $28,5k-$29,7k.Анализ BTCUSD Обвала котировок Биткоина в понедельник и ретест уровня $28,8k стал самой яркой реакцией рынка на будущее повышение ключевой ставки. Также это обусловило переход BTC в диапазон $28,5k-$29,7k, а вчерашний локальный рост был коррекционной реакцией на мощный медвежий пробой уровня $30k. В результате первого важного экономического события текущей недели Bitcoin сохранил область $28,5k-$29,7k нетронутой.С большой долей вероятности ситуация кардинально не изменится в ближайшее время, так как торговая активность на крипторынке минимальна. Kaiko также сообщает, что положительная корреляция между BTC и SPX находится на минимуме за два года, а следовательно, не стоит ожидать волны покупок на крипторынке из-за позитивных отчетов компаний из S&P 500.Стоит отметить, что цена BTCUSD не двигается в рамках всего диапазона $28,5k-$29,7k. По состоянию на 27 июля актив движется в более узком пространстве $28,9k-$29,5k. Рассматривая краткосрочные цели для торговли, стоит искать сигналы к выходу котировок актива за пределы данной области. Учитывая сигналы на технических индикаторах, BTCUSD гораздо ближе к нисходящему пробою уровня $28,9k, с целью дальнейшего ретеста финальной зоны $28,5k.ИтогиКардинально на крипто рынке ничего не изменилось – цены активов движутся в рамках нисходящего тренда. Ориентируясь на Биткоин, можно отметить, что новый этап медвежьего снижение произойдет при пробое уровня $28,5k. В таком случае откроется путь на $25k. Вместе с тем если BTC удастся закрепиться выше $29,5k и продолжить движение к $30k-$30,5k, то на рынок вернутся бычьи настроения. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

ФРС VS доллар – 1:0

Итоги июльского заседания ФРС оказались не на стороне американской валюты. Из всех возможных сценариев Федрезерв реализовал, пожалуй, наиболее голубиный. Безусловно, регулятор мог пойти в этом плане и дальше, сохранив ставку на прежнем уровне или объявив о завершении цикла, – но, учитывая общие ожидания рынка (вероятность ужесточения ДКП составляла 99,5%), такое решение стало бы сродни шоковой терапии. Американский регулятор старается избегать подобных сценариев, поэтому вчера он пытался максимально сохранить баланс в своей риторике. Но, как говорится, шила в мешке не утаишь. Можно бесконечно заниматься словесной эквилибристикой, однако факт остаётся фактом: дальнейший рост ставки под большим вопросом. Ужесточение ДКП будет зависеть от динамики ключевых макроэкономических показателей, прежде всего в сфере инфляции. В преддверии июльского заседания некоторые представители ФРС (среди которых Кристофер Уоллер и Мэри Дейли) озвучили достаточно ястребиную риторику, комментируя последние инфляционные данные. Несмотря на «красный окрас» ключевых отчётов, они заявили о том, что ещё рано объявлять победу над инфляцией. По их мнению, Федрезерв должен сохранить ястребиный курс, дабы окончательно разрешить «инфляционный вопрос». Такие ястребиные сигналы резко контрастировали с отчётами по росту индекса потребительских цен и индекса цен производителей, которые отразили активное замедление инфляции в США. На фоне заявлений Уоллер и Дейли (которые подогревались неплохими данными в сфере потребительской уверенности и в производственном секторе) доллар активно усиливал свои позиции в преддверии оглашения итогов июльской встречи. Долларовые быки лелеяли надежды на то, что Федрезерв сохранит боевой настрой и прозрачно намекнёт на дальнейшие шаги по ужесточению ДКП. Этого не произошло. Американский регулятор не сказал ни «да» ни «нет», привязав судьбу процентной ставки к динамике основных макроэкономических показателей. ЦБ сохранил ключевые формулировки сопроводительного заявления в прежнем виде, а Джером Пауэлл не стал подтверждать очередное повышения ставки после июльского заседания. Такая нерешительная позиция Федрезерва была интерпретирована против гринбека: индекс доллара США обновил недельный минимум, вернувшись к основанию 100-й фигуры. Стоит отметить, что в ходе итоговой пресс-конференции Пауэлл по достоинству оценил инфляционные отчёты за июнь, констатировав очевидный факт: инфляция в США снижается. При этом он не стал делать далеко идущие выводы на базе данных релизов – по его словам, Федрезерв будет внимательно следить за тем, повторится ли сигнал, озвученный июньским индексом ИПЦ, в июле и августе (напомню, что следующее заседание ФРС состоится в сентябре). Что касается дальнейших перспектив ужесточения ДКП, то здесь Пауэлл проявил себя, что называется, во всей красе, ответив на данный вопрос двусмысленными завуалированными фразами. По его словам, сентябрьское заседание ФРС может завершиться как очередным повышением ставки, так и сохранением её на прежнем уровне. При этом он подчеркнул, что регулятор осенью будет оценивать всю совокупность макроэкономических данных «с особым акцентом на прогресс в области инфляции». Иными словами, судьба ставки будет зависеть от новых статданных, которыми ЦБ пока не располагает. «Былые заслуги» в виде июньского замедления ИПЦ и ИЦП в контексте возможных сентябрьских решений в расчёт не берутся. Хотя очевидно, что если в июле инфляция сохранит июньский темп снижения, то можно будет смело говорить о сложившейся тенденции. В таком случае вероятность ещё одного повышения процентной ставки в сентябре будет минимальной. На мой взгляд, это базовый вариант развития событий. Аналогичное мнение озвучили и некоторые валютные стратеги, комментируя итоги июльского заседания. В частности, по мнению экспертов Commerzbank, вчерашнее повышение ставки станет последним в этом году. Экономисты банка ожидают более слабых данных по росту экономики США, а также дальнейшее замедление инфляции, поэтому уверены в том, что процентная ставка уже достигла своего пикового значения. Очевидно, что, если ключевые инфляционные показатели июля окажутся хотя бы на йоту ниже июньских, можно будет с определённой уверенностью говорить о сохранении статус-кво на сентябрьском заседании. К слову, согласно данным инструмента CME FedWatch Tool, вероятность повышения ставки на 25 пунктов в сентябре составляет сейчас всего 20% (соответственно, вероятность паузы – 80%). Августовский блок макроэкономической статистики (прежде всего в сфере инфляции) может снизить вероятность дополнительного ужесточения ДКП до нуля либо увеличить (ориентировочно) до 50-60%. Реагируя на итоги июльского заседания ФРС, пара eur/usd вернулась в область 11-й фигуры. Но при этом покупатели пары не смогли преодолеть уровень сопротивления 1,1150 (линия Tenkan-sen на дневном графике). Это говорит о том, что лонги по паре пока открывать преждевременно, хотя в целом фундаментальный фон складывается против гринбека. Впереди – заседание ЕЦБ, а также итоговая пресс-конференция Кристин Лагард. Кроме того, сегодня мы узнаем данные по росту американской экономики во втором квартале – этот релиз также может внести свою лепту в процесс ценообразования пары. Поэтому сегодня трейдерам eur/usd целесообразно занять выжидательную позицию, пока не сложатся все пазлы фундаментальной картины. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Лагард может поддержать евро, но зачем экономике еврозоны крепкий курс?

Пара EUR/USD возобновила рост в преддверии оглашения решения по ставке ЕЦБ выше 1,1100. Ключевая зона 1,1010, ставшая предметом внимания трейдеров накануне сегодняшнего события, осталась позади. Ожидается, что ЕЦБ повысит процентные ставки на 25 базисных пунктов, что является широко распространенным мнением среди аналитиков. Но недавно некоторые чиновники высказались в пользу отсрочки повышения на сентябрьском заседании. Сейчас ожидается, что ЕЦБ повысит ставки на 25 базисных пунктов к декабрю, однако снижение процентных ставок стало более вероятным, и аналитики прогнозируют, что к концу следующего года ставки будут ниже на 20 базисных пунктов по сравнению с текущим уровнем. На пресс-конференции Кристин Лагард, возможно, будут даны ответы на вопросы трейдеров относительно дальнейших шагов ЕЦБ. Рынкам важно понять, будет ли она поддерживать отсрочку повышения или же предпочтет жесткую позицию, отвергая экономический спад в еврозоне и акцентируя внимание на контроле инфляции. Доллар США после заседания ФРС испытывал понижательное давление по отношению к большинству основных валют в среду и продолжил снижаться в ходе азиатской и европейской сессии сегодня. Основным фактором, влияющим на доллар, стало выступление Джерома Пауэлла. Комментарии выглядели недостаточно ястребиными, чтобы убедить быков перейти к активным действиям. Пауэлл подчеркнул, что решения будут приниматься на основе экономических данных, и в зависимости от ситуации ставки могут быть повышены в сентябре или оставаться стабильными. Снижение ставок в этом году не предполагается, но, возможно, оно будет рассматриваться в дальнейшем. Сейчас рыночные игроки сфокусированы на заседаниях ФРС и ЕЦБ. Эмоциональная реакция на решения регуляторов будет основным двигателем пары EUR/USD. А что потом? Возникает вопрос: нужен ли еврозоне крепкий евро? Сильная единая валюта может стать проблемой для экономики региона. Давайте разберемся, почему. Исторический переворот: евро восстанавливает позиции после кризиса Прошлым летом евро столкнулся с резким падением и стал дешевле доллара, чего не случалось с 2002 года. Причиной этого были высокая инфляция, предвидения серьезной рецессии и тяжелый энергетический кризис. Многие аналитики ожидали самого негативного развития событий, предполагая, что евро упадет до 0,9000. Однако значительная часть опасений не оправдалась. К февралю 2023 года цены на газ снизились на 85% по сравнению с пиками августа 2022 года, и хотя рецессия наступила, она оказалась более мягкой, чем предполагалось. Евро отыграл и начал укреплять свои позиции по отношению к доллару, подорожав более чем на 15% с минимумов прошлого года. На прошлой неделе курс евро к доллару стал самым крепким с февраля 2022 года. Индекс номинального эффективного валютного курса евро, который отражает курс европейской валюты по отношению к корзине из 41 валюты стран-торговых партнеров ЕС, вырос до исторических максимумов 19 июля. Таким образом, евро пережил трудные времена и смог вернуть свои позиции после кризиса, чего многие не ожидали. Дело в ставках Евро укрепляется и благодаря агрессивного цикла ужесточения монетарной политики со стороны ЕЦБ. По следам ФРС он начал повышать процентные ставки после продолжительного периода, когда они были околонулевыми. За год базовая ставка в Европе выросла с 0 до 4%, при этом ФРС начала повышать ставку в марте 2022 года, а ЕЦБ на четыре месяца позже. Это привело к разнице в процентных ставках и стало причиной того, что инвесторы предпочитали облигации США из-за их более привлекательной доходности. Это поддерживало доллар, а евро оставался под давлением. Сейчас ставка ФРС, по ожиданиям рынка, приближается к своему пику, в то время как инфляция в еврозоне все еще находится на повышенном уровне, что может способствовать дальнейшему укреплению евро. Большинство экономистов Reuters предполагает повышение ставки в еврозоне не только в июле, но и в сентябре. Таким образом, совокупность благоприятных факторов, включая завершение энергетического кризиса и ужесточение монетарной политики ЕЦБ, способствовала росту евро и укреплению его позиций на мировом валютном рынке. Почему Европе не нужен крепкий евро Крепкий евро негативно влияет на экспорт из еврозоны и может повлиять на туризм. Итак, укрепление евро против других валют торговых партнеров в первую очередь снижает привлекательность европейского экспорта. Евро находится близко к самому высокому уровню по отношению к китайскому юаню за последние три года. Это вызывает беспокойство у ЕЦБ и негативно отражается на возможностях европейских экспортеров. Экономика Китая в текущем году показывает медленный рост, что приводит к сокращению импорта и снижению спроса на европейские товары. Это ухудшает экспортные перспективы европейских компаний на китайский рынок. Кроме того, сильный евро может оказать негативное влияние на туризм в странах Восточной и Южной Европы, поскольку удорожание евро делает туристические услуги менее привлекательными для иностранных посетителей. С другой стороны, крепкий евро может способствовать импорту товаров в Европейскую зону, что может частично компенсировать негативное влияние на экспорт. Однако, помимо валютного курса, также значимым фактором для европейских компаний являются высокие процентные ставки. Долгий период сверхмягкой монетарной политики привел к значительной задолженности компаний, и сегодня они вынуждены перекредитоваться по более высоким ставкам. Поэтому на данный момент ставки могут иметь более существенное влияние на экономику, чем сильный курс евро. Вырастет или упадет? Сегодняшнее заседание ЕЦБ будет играть существенную роль в дальнейшей динамике курса евро. Если Кристин Лагард ослабит свою агрессивную риторику в отношении борьбы с инфляцией, это может привести к удешевлению евро. ЕЦБ, вероятно, обеспокоен валютным фронтом и осознает, что крепкий евро представляет риск для роста экономики, считают эксперты. Однако аналитики отмечают, что укрепление евро к доллару в последнее время было вызвано чрезмерной реакцией рынка на сообщения о завершении цикла ужесточения монетарной политики ФРС. Теперь для долгосрочного роста единой валюте потребуются другие катализаторы. Оценки экспертов показывают, что в ближайшие месяцы справедливый курс евро находится ниже 1,1000, что соответствует уровню торговли к доллару 25 и 26 июля.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Рынок нефти в эйфории, поскольку верит в увеличение спроса и дефицит предложения

Фьючерсы на нефть WTI растут в ходе торгов в четверга на фоне сокращения поставок и ожиданий роста спроса.На Нью-Йоркской товарной бирже фьючерсы на нефть WTI с поставкой в сентябре к моменту 11:38 по московскому времени поднялись на 0,81%, до отметки $79,42 за баррель. Фьючерс на нефть Brent с поставкой в октябре к этому моменту вырос на 0,61%, до уровня $83,06 за баррель.Цены на "черное золото" растут на ожиданиях сокращения предложения сырья на рынке (усилиями ОПЕК+) и роста спроса. Последний напрямую связан с решением ФРС США увеличить процентную ставку по государственным фондам на 25 базисных пунктов. Таким образом, итогом вчерашнего заседания американского регулятора стало повышение ставки до уровня 5,25 – 5,5%. Напомним, базовая ставка – это процент, под который коммерческие банки в США кредитуют друг друга на короткий период времени. Ставка увеличилась в крупнейшей экономике мира уже в 11-й раз с начала 2022 года и на сегодняшний день находится на самом высоком уровне за последние 22 года.Федрезерв еще в июне предупреждал, что ужесточение финансовой политики в США не закончено и будет продолжаться, так как уровень инфляции в стране все еще слишком далек от целевого показателя. К слову, на тот момент ставка была на уровне 5 – 5,25%. Аналитики ожидали, что ставки будут повышаться до конца этого года и обязательно достигнут размера 5,5 – 5,7%. Но настроения на рынке меняются очень быстро, сейчас все ожидают, что вчерашнее повышение было последним в этом цикле. То есть дальнейших изменений ставки ожидают не раньше следующего года.Поводом столь оптимистично рассуждать послужили данные макроэкономики и опубликованный отчет по инфляции за июль. Так, годовой индекс потребительских цен в США упал до максимума с 2001 года – до 3%. Эти ожидания паузы в ужесточении денежно-кредитной политики (ДКП) крайне важны для сырьевого рынка, поскольку растущие процентные ставки усиливают доллар, но снижают цены на долларовые продукты, такие как нефть.После заседания ФРС и ожиданий смягчения ДКП доллар продолжил скромное падение на 0,3%. Сегодня индекс доллара (курс его по отношению к корзине из шести основных валют) находится на отметке 100,71, опустившись на 0,17%.Помимо решения ФРС по ставке, внимание рынка акцентируется на Организации стран-экспортеров нефти и союзников (ОПЕК+), которое собирается провести свое заседание Совместного министерского комитета по мониторингу уже на следующей неделе. На нем станет понятно, решит ли Саудовская Аравия продлить добровольное сокращение добычи на 1 млн баррелей в сутки до сентября включительно, или уже власти этой страны уже передумали.Напомним, Саудовская Аравия сократила добычу до 9 млн баррелей в сутки в июле (с 10 млн), что стало ее крупнейшим сокращением за последние годы. В начале июля саудиты заявляли, что в таком же объеме намерены сокращать добычу и весь август.Помимо этого, от Китая (крупнейшего в мире потребителя нефти) по-прежнему ожидают реализации дополнительных мер для стимулирования экономики. Высокая деловая активность и бодрый экономический рост в этой стране обещают активный спрос на нефтепродукты.Экономисты из Commonwealth Bank of Australia уверены, что фьючерсы на нефть марки Brent легко могут подняться до $85 за баррель и даже преодолеть этот рубеж к IV кварталу, а все благодаря уменьшению мировых запасов из-за сокращения предложения и роста спроса.Но во всем этом многообразии факторов роста, существует один момент, который способен ограничить взлет котировок. И вот он – Европейский центральный банк, вероятнее всего, поднимет процентные ставки в регионе в девятый раз подряд. Ожидается, что на заседании ЕЦБ, которое состоится сегодня, будет принято решение о повышении процентных ставок на 25 базисных пунктов, до 4,25%. И, скорее всего, это повышение не будет последним.Что касается поставок нефти из России, то она значительно увеличит погрузку нефти в сентябре. Таким образом, будет положен конец резкому сокращению экспорта в июне-августе. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар США всё равно в выигрыше!

Доллар США может продолжать испытывать трудности, поскольку разница в процентных ставках между Федеральной резервной системой и другими крупными центральными банками начинает сокращаться. Прошлогодняя пиковая инфляция могла говорить о пике укрепления доллара США, поскольку в 2023 году происходит снижение.Наиболее важным фактором, влияющим на доллар США, является сокращение разрыва в глобальной денежно-кредитной политике. И несмотря на то что ФРС повысила процентные ставки на 25 базисных пунктов, при сохранении ястребиного уклона, США ближе к достижению своей предельной ставки, чем другие центральные банки, такие как Банк Англии или Европейский центральный банк.Доллар США слабеет, а другие валюты укрепляются, так как центральные банки других стран - Банк Англии, Европейский центральный банк - должны больше ужесточить свою денежно-кредитную политику, чем ФРС, так как они дальше от достижения цели с инфляцией.Помимо глобальной денежно-кредитной политики, доллар США также испытывает трудности, поскольку улучшение экономических перспектив снижает потребность в валюте-убежище.Тем не менее, несмотря на то что доллар слабеет, не факт, что это повлияет на его роль в качестве мировой резервной валюты. Хоть и на международной арене китайский юань конкурирует с долларом США, в ближайшее время вряд ли юань полностью заменит доллар. В последние месяцы набравшая обороты дедолларизация существует уже несколько десятков лет, и, несмотря на все разговоры, ничего не изменилось.В мировой финансовой системе начиная с 1980 и 2000 годов главными претендентами на замещение господства доллара считались японская иена и евро. Но этого так и не произошло. Сейчас дедолларизация связана с геополитикой, а не с макрофинансовой конкуренцией. Некоторые страны испытывают острую необходимость уменьшить подверженность финансовым санкциям США и Запада. Но, несмотря на растущие геополитические тенденции, доллар США, скорее всего, на долгие годы останется доминирующей мировой резервной валютой.И несмотря на нынешнюю слабость доллара, которая создаёт дискомфорт инвесторам в доллар, она также открывает некоторые возможности. Технологический сектор США, получающий значительную часть своих доходов из-за пределов США, может от этого выиграть. Также страны с формирующимся рынком могут быть привлекательными. А когда доллар слабеет, долг развивающихся рынков в долларах США становится менее обременительным для обслуживания.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD и GBP/USD 27 июля – технический анализ ситуации

EUR/USDСтаршие таймфреймыПоддержка дневного среднесрочного тренда (1,1055) послужила остановкой снижения, благодаря этому игроки на повышение приступили к восстановлению позиций. Ориентирами развития данного направления в сложившейся ситуации являются 1,1149 (дневной краткосрочный тренд) – 1,1216 (месячный Фибо Киджун) – 1,1276 (максимальный экстремум). Смена приоритетов и возврат на рынок медведей сначала позволит вернуться к задаче пробоя 1,1055, а после этого сосредоточить внимание на недельных поддержках (1,0984 – 1,0956). Н4 – Н1Игроки на повышение сумели преодолеть ключевые уровни младших таймов, которые сегодня объединяют свои усилия в пределах 1,1077-97 (центральный Пивот уровень + недельная долгосрочная тенденция). Следующими ориентирами для подъёма внутри дня сегодня могут служить 1,1146 – 1,1185 (классические Пивот уровни). Смена настроений в действующем балансе сил может случиться после возврата под ключевые уровни (1,1077-97). Понижательными ориентирами при этом станут поддержки классических Пивот уровней (1,1047 – 1,1008 – 1,0978). ***GBP/USDСтаршие таймфреймыИгрокам на повышение удалось оттолкнуться от заключительной поддержки дневного креста Ишимоку (1,2800). Сегодня они тестируют сопротивление дневного краткосрочного тренда (1,2961). Следующими повышательным ориентиром старших временных интервалов является верхняя граница месячного облака (1,3142). Все ближайшие уровни притяжения и влияния сегодня сохраняют своё расположение, и в случае очередной смены настроений встретит пару на 1,2931 – 1,2893 – 1,2866 – 1,2800. Н4 – Н1На младших таймах в настоящий момент основным преимуществом обладают игроки на повышение. Продолжая подъём, они смогут дотянуться до заключительных классических Пивот уровней (1,3008 – 1,3058). Если же инициатива перейдёт к сопернику, то наиболее важное значение будут иметь ключевые уровни поддержки, сегодня они находятся на 1,2923 (центральный Пивот уровень дня) и 1,2874 (недельная долгосрочная тенденция). Закрепление ниже и разворот мувинга могут послужить основанием для смены действующего баланса сил. ***При техническом анализе ситуации использованы:старшие таймфреймы – Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52) + уровни Фибо Киджун;младшие таймфреймы – Н1 – Pivot Points (классические) + Moving Avarage 120 (недельная долгосрочная тенденция).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар США всё-равно в выигрыше!

Доллар США может продолжать испытывать трудности, поскольку разница в процентных ставках между Федеральной резервной системой и другими крупными центральными банками начинает сокращаться. Прошлогодняя пиковая инфляция могла говорить о пике укрепления доллара США, поскольку в 2023 году происходит снижение.Наиболее важным фактором, влияющим на доллар США, является сокращение разрыва в глобальной денежно-кредитной политике. И несмотря на то что ФРС повысила процентные ставки на 25 базисных пунктов, при сохранении ястребиного уклона, США ближе к достижению своей предельной ставки, чем другие центральные банки, такие как Банк Англии или Европейский центральный банк.Доллар США слабеет, а другие валюты укрепляются, так как центральные банки других стран - Банк Англии, Европейский центральный банк - должны больше ужесточить свою денежно-кредитную политику, чем ФРС, так как они дальше от достижения цели с инфляцией.Помимо глобальной денежно-кредитной политики, доллар США также испытывает трудности, поскольку улучшение экономических перспектив снижает потребность в валюте-убежище.Тем не менее, несмотря на то что доллар слабеет, не факт, что это повлияет на его роль в качестве мировой резервной валюты. Хоть и на международной арене китайский юань конкурирует с долларом США, в ближайшее время вряд ли юань полностью заменит доллар. В последние месяцы набравшая обороты дедолларизация существует уже несколько десятков лет, и, несмотря на все разговоры, ничего не изменилось.В мировой финансовой системе начиная с 1980 и 2000 годов главными претендентами на замещение господства доллара считались японская иена и евро. Но этого так и не произошло. Сейчас дедолларизация связана с геополитикой, а не с макрофинансовой конкуренцией. Некоторые страны испытывают острую необходимость уменьшить подверженность финансовым санкциям США и Запада. Но, несмотря на растущие геополитические тенденции, доллар США, скорее всего, на долгие годы останется доминирующей мировой резервной валютой.И несмотря на нынешнюю слабость доллара, которая создаёт дискомфорт инвесторам в доллар, она также открывает некоторые возможности. Технологический сектор США, получающий значительную часть своих доходов из-за пределов США, может от этого выиграть. Также страны с формирующимся рынком могут быть привлекательными. А когда доллар слабеет, долг развивающихся рынков в долларах США становится менее обременительным для обслуживания.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

XAU/USD: ожидается усиление бычьего импульса. Прогноз на 27 июля 2023

На 4-часовом графике пара XAU/USD демонстрирует бычий импульс, который потенциально может продолжиться в направлении 1-го уровня сопротивления 1985.73. Первый уровень поддержки находится на отметке 1967.08. Второй уровень поддержки, расположенный на отметке 1953.30, соответствует уровню коррекции Фибоначчи 38.20%. Что касается уровней сопротивления, то 2-й уровень сопротивления находится на отметке 2006.41 и рассматривается как сопротивление при откате. Промежуточное сопротивление 1979.00 также выступает в качестве сопротивления при откате, а также соответствует области слияния 78.60% уровня коррекции Фибоначчи и 61.80% проекции Фибоначчи. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс