Рынок США: ждем Санта Клауса

S&P500Обзор 27.12Рынок США: выходим на начало года.Рынок США был закрыт вчера на Рождество.S&P500 3845, диапазон 3780 - 3900.Утром во вторник фьючерсы S&P500 растут, +0.65%, явно намекая на начало "ралли Санта-Клауса" прямо с сегодняшнего дня.Индексы Китая растут во вторник, +1%, Япония +0.2%.Энергетика: нефть растет, +1%, Брент 84.70 долл. - это максимальные цены с резкого падения нефти в начале декабря.Китай: прибыли крупнейших компаний Китая за 11 месяцев упали на 3.6%.Apple ожидает остановку роста продаж из-за новой резкой волны роста ковида в Китае - дефицит айфонов составляет 5-15 миллионов штук. Волна ковида накрыла Китай после резкого снижения карантинных мер - но власти Китая не дают статистики по новым случаям. Международные эксперты оценивают в несколько миллионов новых случаев ковида в Китае, больницы переполнены в 5-6 раз - но официально в Китае от новой волны ковида умер только один человек.Розничные продажи в США выросли на 7,6% в период с 1 ноября по 24 декабря, что охватывает большую часть праздничного сезона, поскольку большие скидки привлекли жаждущих выгодных покупок потребителей, показал отчет Mastercard в понедельник.Рост выше, чем рост на 7,1%, который Mastercard прогнозировала в сентябре, когда ожидалось, что потребители отложат покупки до октября в погоне за ранними скидками.Тем не менее рост розничных продаж в праздничные дни в этом году меньше, чем рост на 8,5% в прошлом году, поскольку высокая инфляция, растущие процентные ставки и угроза рецессии заставили потребителей проявлять осторожность.Ритейлеры, в том числе Amazon.com Inc и Walmart Inc, предложили большие скидки в праздничный сезон, чтобы избавиться от избыточных запасов и вернуть запасы к нормальному уровню.Это привело к высокому спросу на все, от игрушек до электроники, в течение пятидневного периода между Днем Благодарения и Киберпонедельником.Тем не менее, согласно отчету Mastercard SpendingPulse, продажи электроники за более широкий двухмесячный период упали на 5,3%.Вывод: вероятно, мы увидим рост рынка США начиная с сегодня - но экономика США постепенно замедляется. Макаров Михаил, еще больше аналитики: https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarovhttps://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarovМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Маржинальные зоны по SNP500, NASDAQ (27.12.2022 - 30.12.2022)

SNP500 – среднесрочный шортДолгосрочная тенденция: временная неопределенность. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 3828.30-3882.80. В настоящий момент по SNP500 совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов.Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 3896.10-3911.60. В настоящий момент по SNP500 совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов.Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 22.12.2022. Котировка нижней границы зоны 1/4-3816.48.Котировка нижней границы зоны 1/2-3869.48.Внутридневные цели: обновление минимумов от 22.12.2022-3763.48. Среднесрочные цели: тест верхней границы СНКЗ - 3693.48.Инвестиционные рекомендации: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна.Sell: 3816.48-3869.48, Take Profit 1-3763.48, Take Profit 2-3796.99. Альтернативный сценарий: при закреплении котировок индекса SNP500 выше зоны 1/2 (3880.08) при откатах искать покупки по паттерну в новом диапазоне выгодных цен с целями обновление максимумов и тестирование нижней границы НКЗ (3975.48).NASDAQ – среднесрочный шортДолгосрочная тенденция: временная неопределенность. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 11254.00-11400.00. В настоящий момент по Nasdaq совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов.Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 11436.20-11478.70. В настоящий момент по Nasdaq совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов.Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 16.12.2022. Котировка нижней границы зоны 1/4-10972.80.Котировка нижней границы зоны 1/2-11170.30.Внутридневные цели: обновление минимумов от 16.12.2022-10775.30. Среднесрочные цели: тест верхней границы СНКЗ - 10654.8.Инвестиционные рекомендации: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна.Sell: 10972.80-11170.30, Take Profit 1-10775.30, Take Profit 2-10654.8.Альтернативный сценарий: при закреплении котировок индекса Nasdaq выше зоны 1/2 (11209.80) при откатах искать покупки по паттерну в новом диапазоне выгодных цен с целями обновление максимумов и тестирование нижней границы НКЗ (11565.30). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Маржинальные зоны по AUDUSD, NZDUSD, USDCAD (27.12.2022)

AUDUSD – среднесрочный шортДолгосрочная тенденция: временная неопределенность (расширяющийся треугольник). Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 0.66700-0.67100. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на силу покупателей.Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 0.66950-0.67050. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на слабость продавцов.Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения не изменилась и располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 20.12.2022. Котировка нижней границы зоны 1/4-0.66791.Котировка нижней границы зоны 1/2-0.67291.Внутридневные цели: обновление минимумов от 20.12.2022-0.66291. Среднесрочные цели: тест верхней границы ЗНКЗ - 0.65976.Инвестиционные рекомендации: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна.Sell: 0.66791-0.67291, Take Profit 1-0.66291, Take Profit 2-0.65976. NZDUSD – среднесрочный шортДолгосрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 0.63500-0.63800. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на слабость покупателей.Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 0.63640-0.63750 и 0.63450-0.63550. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов.Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения, располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 22.12.2022. Котировка нижней границы зоны 1/4-0.62756.Котировка нижней границы зоны 1/2-0.63206.Внутридневные цели: обновление минимумов от 22.12.2022-0.62306. Среднесрочные цели: тест верхней границы СНКЗ - 0.61546.Инвестиционные рекомендации: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна.Sell: 0.62756-0.63206, Take Profit 1-0.62306, Take Profit 2-0.61546. USDCAD – среднесрочный лонгДолгосрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 1.35880-1.36250. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на слабость покупателей.Среднесрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 1.36850-1.36940. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на слабость покупателей.Область выгодных цен на покупку с точки зрения маржинального обеспечения располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от максимума 16.12.2022. Котировка верхней границы зоны 1/4 - 1.36366.Котировка верхней границы зоны 1/2 - 1.35728.Внутридневные цели: обновление максимумов от 16.12.2022- 1.37010. Среднесрочные цели: тест нижней границы НКЗ – 1.37688.Инвестиционные рекомендации: покупки из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна.Buy: 1.35728-1.36366, Take Profit 1-1.37010, Take Profit 2-1.37688.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Топ-менеджеры крупнейших банков Японии не ждут повышения ставок в следующем году

А пока японская йена немного отступила после рекордного укрепления неделю назад, топ-менеджеры крупнейших банков Японии заявили, что ожидают сохранения отрицательных процентных ставок несмотря на все разговоры о их повышении в следующем году. Напомню, что неожиданное решение центрального банка страны на прошлой неделе привело к росту акций банковского сектора более чем на 13%. По мнению управляющих, вряд ли можно будет говорить о существенных прибылях при условии, что центральный Банк Японии не откажется от отрицательных процентных ставок.Очевидно, что регулятор вряд ли повысит процентные ставки — даже после смены губернатора в апреле следующего года. Даже новый управляющий вряд ли решиться на кардинальные меры и изменит существующую политику. Большинство экономистов считают, что новым управляющим станет кто-то из ветеранов Банка Японии, которые являются приверженцами мягкой политики, как и Курода. Кандидатами на эту должность являются заместитель губернатора Масаёси Амамия и бывший заместитель губернатора Хироши Накасо. Но не стоит отодвигать идею повышения ставок на второй план. Любой резкий инфляционный скачек в следующем году может всерьез нарушить планы регулятора, который будет просто вынужден пойти на внесение изменений в политику, что приведет к еще большему укреплению японской йены против ряда мировых валют. Однако учитывая, что 2023 год может стать годом рецессии и стагнации, что приведет к замедлению мировой экономики, вряд ли Центральный банк Японии будет всерьез рассматривать вариант с повышением ставок. В своем недавнем интервью управляющий Банком Японии Харухико Куроды подчеркнул, что последние изменения в политике и его программе контроля доходности облигаций были не началом выхода из смягчения денежно-кредитной политики, а способом сделать ее устойчивой и бесперебойной. «Это определенно не шаг к выходу», — сказал Курода в своем выступлении, организованном бизнес-лобби Кейданрен в понедельник. «Банк будет стремиться к достижению стабильности цен, продолжая смягчение денежно-кредитной политики в рамках контроля над кривой доходности».Вялая реакция на сделанные заявления и принятые решения со стороны руководителей банков сопоставима с реакцией инвесторов и стратегов, которые все более оптимистично смотрят на акции японских банков, ожидая, что решение Банка Японии разрешить рост доходности 10-летних облигаций до 0,5% является предвестником более широкого изменения политики. В недавнем опросе представители второго и третьего по величине кредиторов Японии Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. и Mizuho Financial Group Inc. отказались комментировать политику Банка Японии. Mitsubishi UFJ Financial Group Inc., крупнейший банк страны, также отказался от комментариев. Что касается технической картины пары USDJPY, то в долгосрочной перспективе очевидно просматривается крупная поддержка в районе 130.20. Ее пробой приведет к еще одной крупной распродаже в район 126.20, а самой дальней целью, после последних новостей, будет уровень 121.10. Говорить о том, что при каких-то условиях сейчас спрос на йену ослабнет, пока не приходится.Что касается технической картины EURUSD, то спрос на евро остается довольно слабым, но шансы на возврат к декабрьским максимумам все еще остаются. Для это необходимо пробиваться выше 1.0660, что подстегнет торговый инструмент к рывку в район нового декабрьского максимума 1.0700. Выше этого уровня можно легко забраться на 1.0740. В случае снижения торгового инструмента лишь провал поддержки 1.0580 увеличит давление на пару и столкнет EURUSD к 1.0540 с перспективой падения к минимуму 1.0490.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз по GBP/USD от 27.12.2022

Хотя Соединенные Штаты с Европой вчера отдыхали, а в Великобритании еще и сегодня выходной день, нельзя сказать, что рынок попросту стоял на месте. Какое-то, пусть и сугубо символическое, движение все же было. Причем именно в сторону роста британской валюты. Но вызвано это исключительно техническими факторами, так как в отличие от единой европейской валюты, которая уже целую неделю топчется на месте, фунт шаг за шагом снижался, и по большому счету, еще в конце минувшей недели пробил нижнею границу условного диапазона. И фактически, вчера он попытался к ней вернуться. Крайне низкая активность и отсутствие каких-либо новостей не позволили британской валюте показать заметный рост, ограничившись скорее чисто символическим движением. Так что сегодня, несмотря на нерабочий день в Великобритании, во многом за счет того что на рынок возвращаются американские инвесторы, фунт скорее всего предпримет очередную попытку вернуться в диапазон от 1,21 до 1,22. Исключительно в рамках технического отскока.Валютная пара GBPUSD находится в стадии отката от психологического уровня 1.2000. Вследствие чего фунт укрепился в стоимости примерно на 90 пунктов, демонстрируя стабильное удержание цены выше отметки 1.2050.Технический инструмент RSI в периоде H4 пересек среднюю линию 50 снизу вверх. Это положительный сигнал о росте объема длинных позиций по фунту стерлингов. RSI D1 так и не сумел удержаться ниже среднего уровня, что может стать сигналом о завершение коррекционного хода.Индикатор Alligator H4 имеет пересечение двух из трех скользящих линий MA. Этот технический сигнал указывает на замедление коррекционного хода.Ожидания и перспективыДействующий коррекционный ход от локального максимума восходящего цикла все еще актуален на рынке, но все может изменится, в случае если котировка уйдет выше уровня 1.2150 в четырехчасовом периоде.При этом сценарии возникнет поэтапный процесс восстановления длинных позиций по фунту стерлингов относительно коррекционного хода.Что касается последующего нисходящего хода в цикле коррекции, то технический сигнал о пролонгации возникнет в момент удержания цены ниже значения 1.1950 в четырехчасовом периоде.Комплексный индикаторный анализ в краткосрочном и внутридневном периодах указывает на технический сигнал к покупке фунта стерлингов за счет недавнего отскока цены от уровня 1.2000.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Евро и фунт немного восстановились. Видеопрогноз на 27 декабря

Сигналы по паре EURUSD: Прорыв уровня 1.0659 приведет к росту евро в район 1.0703 и 1.0741 Прорыв 1.0618 приведет к распродажам евро в район 1.0576 и 1.0535 Сигналы по паре GBPUSD: Прорыв уровня 1.2100 приведет к росту фунта в район 1.2142 и 1.2183 Прорыв 1.2062 приведет к распродажам фунта в район 1.2030 и 1.1994 Фундаментальные данные: Еврозона: Нет США: Баланс внешней торговли товарами Изменение объема запасов на складах оптовой торговли Индекс цен на жильеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Вспышка Covid-19 в Китае может привести к очень сложным последствиям.

В последние дни 2022 года инструменты EUR/USD и GBP/USD практически обездвижены. Если европеец уже полторы недели двигается лишь формально, то британец все же показывал желание не стоять на месте. Однако новостной фон отсутствует и рынок предпочитает дождаться следующей недели, когда выйдут индексы деловой активности в Великобритании, США и Евросоюзе, а также отчет по инфляции за декабрь в ЕС. Когда календарь событий пуст, даже такие новости и такое количество новостей может заставить рынок работать активнее. Ну а я хотел бы рассмотреть в этом обзоре последние события в Китайской республике. Проблема, как обычно, пришла оттуда, откуда не ждали. Последний год стал в некотором роде облегчением всему человечеству после двух лет борьбы с коронавирусом. Практически все страны мира не фиксировали резких всплесков заболеваемости, но власти Китая пошли дальше в этом вопросе и посчитали, что Covid больше не представляет угрозы человечеству и отменили практически все ограничения, связанные с распространение вируса. Теперь не проводятся массовые тестирования, не вводятся «локдауны» в очагах распространения инфекции, а людям разрешено выходить на работу, если у них не симптомов тяжелого протекания болезни. Это решение тут же привело к совершенно фантастическим уровням заболеваемости. По неофициальным данным, сейчас в Китае может быть инфицировано около 250 миллионов человек. Несложно догадаться, если такая цифра была достигнута за несколько недель, то скоро все население Китая может оказаться зараженным Covid. В стране началась паника. Люди готовы покупать по 800 долларов на «черном» рынке вакцину компании Pfizer, которая снижает риск тяжелого протекания болезни. Всемирный банк уже понизил прогноз по росту ВВП Китая на следующий год. Люди массово отказываются выходить на работу и вообще из дому. Розничные продажи упали, многие магазины закрыты, рабочих в компаниях не хватает, лекарства от гриппа – дефицит. Поступали также сообщения, что обычный парацетамол в Китае продают уже поштучно, а более серьезные противовирусные лекарства раскупаются в аптеках за считанные минуты. Многие страны и международные банки уже высказали свои опасения по поводу китайского производства, которое составляет практически треть от мирового. Многие крупные компании предпринимают отчаянные меры по сохранению темпов производства, закупая лекарства и вакцины для своих сотрудников вагонами, но даже они отмечают, что ситуация тяжелая. К примеру, Apple сообщила о невыполнении плана продаж своих смартфонов на фоне массового бегства сотрудников с заводов. Не нужно быть экспертом, чтобы понимать: если вирус уже заразил около 1/8 части населения страны, то сдержать его практически невозможно. Особенно на фоне отмены всех «антиковидных» ограничений. Поэтому он будет и дальше проникать на заводы и производства, попросту останавливая некоторые из них. Начаться 2023 год может новым глобальным потрясением для мировой экономики. Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение восходящего участка тренда усложнилось до пяти волнового и близится к своему завершению. Таким образом, советую продажи с целями, расположенными около расчетной отметки 0,9994, что соответствует 323,6% по Фибоначчи. Есть вероятность усложнения повышательного участка тренда и принятия им еще более протяженного вида, и вероятность этого сценария остается высокой, но теперь у нас есть сигнал на понижение. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает построение нового понижательного участка тренда. Покупки инструмента я уже посоветовать не могу, так как волновая разметка допускает начало построения нисходящего участка тренда прямо сейчас. Продажи сейчас более правильные с целями, находящимися около отметки 1,1707, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи. Волна e может принять еще более протяженный вид, но, скорее всего, завершена.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 27 декабря. Британец продолжает потихоньку скатываться вниз.

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка на данный момент выглядит довольно сложно, но все еще не требует внесения уточнений. Мы имеем пяти волновой повышательный участок тренда, который принял вид a-b-c-d-e и может быть уже завершен. В случае с британцем вероятность завершения повышательного участка тренда гораздо выше, так как продолжается довольно активный отход котировок от ранее достигнутых пиков. Однако европеец тоже не может вечно находиться в замороженном состоянии. Я думаю, что рано или поздно он также начнет снижаться. Новостной фон для британца в последние недели был и сильным, и разнообразным, и его сложно его охарактеризовать одним словом. У британца было достаточно причин и повышаться, и снижаться в этот время. Как видим, он выбирал в основном только первый путь, но сейчас ситуация изменилась уже на противоположную. Рынок насытился покупками фунта и сейчас новостной фон(или его отсутствие) уже в большей степени приводит к снижению спроса на него. Волновая разметка по фунту отрабатывается сейчас гораздо лучше, поэтому с этим инструментом торговля сейчас гораздо более эффективная. Праздники продолжаются, рынок торгует формально. Курс инструмента Фунт/Доллар в понедельник повысился на 16 базовых пунктов. Вчерашний день был практически выходным, поэтому общая амплитуда 10 пунктов, которую можно увидеть пару раз в году, не должна смущать моих читателей. Сегодня активность рынка должна немного вырасти, но вряд ли сильно, так как праздники продолжаются, а новостной фон отсутствует. Так как британец в последнее время демонстрировал снижение, я ожидаю, что он будет продолжать его и в последние дни 2022 года. Однако рассчитывать сейчас на сильное движение и хорошую прибыль по сделкам крайне сложно. Читатели должны четко понимать, что рынок находится уже в праздничном настроении и сильных движений, вероятнее всего, не будет. Также на этой неделе не будет ни одного интересного экономического отчета. Лишь на следующей неделе выйдут первые важные данные, в частности индексы деловой активности. Исходя из этого, я не жду активной работы рынка и сразу после Нового года. Я жду продолжения построения понижательного участка тренда, который должен принять минимум трех волновой вид. Я жду, что оба инструмента, которые я рассматриваю, будут снижаться в ближайшие недели. Из-за праздников эти ожидания могут затянуться, но новостной фон последних недель уже не предполагает повышение спроса на фунт. Он даже ранее не всегда поддерживал рост британца, но рынок так увлекся построением повышательного набора волн, что волна e получилась очень протяженной. Однако британская экономика уже начала сокращаться, а инфляция остается чрезвычайно высокой. Банк Англии повысил ставку 8 раз, но в декабре сделал это только на 50 базисных пунктов, что указывает на его неготовность к «жесткому» противостоянию высокому росту цен. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар по-прежнему предполагает построение нового понижательного участка тренда. В данное время я могу посоветовать продажи с целями, находящимися около отметки 1,1508, что приравнивается к 50,0% по Фибоначчи. Волна e еще может принять более протяженный, чем сейчас, вид, но, скорее всего, она завершена. На старшем волновом масштабе картина очень похожа на инструмент Евро/Доллар и это хорошо, так как оба инструмента должны двигаться схоже. В данное время близится к завершению(или уже завершен) восходящий коррекционный участок тренда. Если это действительно так, то нас ждет построение понижательного участка минимум на три волны с перспективой снижения в область 15 фигуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 27 декабря. Праздники продолжаются, евро застыл на одном месте.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар по-прежнему выглядит вполне убедительно, а весь повышательный участок тренда оставаться достаточно сложным. Он принял ярко выраженный коррекционный и довольно протяженный вид. Мы получили сложную коррекционную структуру волн a-b-c-d-e, в которой волна e имеет гораздо более сложный вид, чем первые четыре волны. Если текущая волновая разметка верна, то построение этой структуры может близится к своему завершению или уже завершено, так как пик волны e намного превышает пик волны с. В этом случае нас ожидает построение минимум трех волн вниз. Поэтому я в любом случае готовлюсь к снижению инструмента. Однако начаться оно может уже в следующем году, так как в этом рынок показывает всем свои видом, что предпочитает ждать и отдыхать, а не активно работать. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0726, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка к продажам. Спрос на валюту США по-прежнему не растет, хотя для этого, казалось бы, есть все необходимое. Внутренняя волновая структура волны e – очень неоднозначная, в ней с трудом можно выделить подволны. Меланхоличное начало новой недели. Инструмент Евро/Доллар в понедельник повысился на 20 базовых пунктов. Напомню, что мои читатели не должны делать никаких выводов из этих цифр, так как они достаточно условные. Крайне редко случается, что уровни открытия и закрытия дня совпадают. Таким образом, даже если движение полностью отсутствует, по итогу дня все равно одна из валют хотя бы немного вырастет или упадет. Однако движения, амплитуда и участники рынка сейчас отсутствуют. В понедельник во многих странах мира был выходной в честь Рождества, что негативно сказалось на объямах торговли и, как следствие, на движениях. Вчера можно было вообще не открывать торговый терминал, никаких изменений не произошло. Отмечу, что волновая разметка не меняется уже больше недели. Новостной фон отсутствует. Исходя из действующей волновой разметки я по-прежнему ожидаю снижения котировок, так как считаю, что повышательный участок тренда завершен. В то же время удачная попытка прорыва отметки 200,0% по Фибоначчи укажет на готовность рынкам к повышению спроса на евровалюту. В последние дни уходящего года многие аналитики высказали свое мнение относительно возможных движений инструмента в январе 2023 года, и большинство из них считает, что должно начаться укрепление американской валюты. Я согласен с этим мнением на основании волнового анализа. Однако пока что движений нет вообще никаких, поэтому нужно ждать. Возможно, только завершения праздников, а возможно и гораздо дольше. Я не думаю, что рынок уже 1 января бросится активно работать. Вероятнее всего, активную работу мы увидим ближе к середине следующего месяца. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение восходящего участка тренда усложнилось до пяти волнового и близится к своему завершению. Таким образом, советую продажи с целями, расположенными около расчетной отметки 0,9994, что соответствует 323,6% по Фибоначчи. Есть вероятность усложнения повышательного участка тренда и принятия им еще более протяженного вида, и вероятность этого сценария остается высокой, но теперь у нас хотя бы есть сигнал на понижение, от которого можно отталкиваться. На старшем волновом масштабе волновая разметка нисходящего участка тренда заметно усложняется и удлиняется. Мы увидели пять волн вверх, которые, вероятнее всего, являются структурой a-b-c-d-e. Построение понижательного участка тренда может начаться после завершения построения этого участка.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 27 декабря. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомВчера сигналов по входу в рынок образовано не было, так как пара не сумела протестировать ни один из обозначенных мною уровней.Сегодня у нас вновь нет никакой статистики по Великобритании, так что восходящая коррекция по фунту в любой момент может подойти к своему концу. Во второй половине дня выходят довольно посредственные отчеты по балансу внешней торговли товарами, изменению объема запасов на складах оптовой торговли и индекс цен на жилье в США. Все эти показатели вряд ли повлияют на направление пары, но учитывая низкий объем торгов, все же могут привести к движению GBPUSD вниз при условии, что отчеты окажутся лучше прогнозов экономистов. Прорыв минимумов вчерашнего дня усилит давление на пару, что быстро столкнет ее к месячным уровня поддержки, так что будьте осторожны с покупками фунта на текущих максимумах.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня можно при достижении точки входа в районе 1.2100 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.2141 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.2141 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост фунта сегодня можно и дальше, но сильных рывок вверх я не жду. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также можно в случае достижения цены 1.2061, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перепроданности, что ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.2100 и 1.2141.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня можно лишь после обновления уровня 1.2061 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.2007, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на фунт вернется в случае хорошей статистики по США. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также можно в случае достижения цены 1.2100, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перекупленности, что ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.2061 и 1.2007.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 27 декабря. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойВчера сигналов по входу в рынок образовано не было, так как пара не сумела протестировать ни один из обозначенных мною уровней.Сегодня ситуация может повториться, но я будут рассчитывать на то, что после завершения рождественских праздников, волатильность в рынок вернется и мы увидим более крупные движения EURUSD. В первой половине дня нет статистики по еврозоне, поэтому вряд ли кто-то из покупателей будет ставить на продолжение азиатского движения вверх. Во второй половине дня выходят довольно посредственные отчеты по балансу внешней торговли товарами, изменению объема запасов на складах оптовой торговли и индекс цен на жилье в США. Все эти показатели вряд ли повлияют на направление пары, но учитывая низкий объем торгов, все же могут привести к движению EURUSD вниз при условии, что отчеты окажутся лучше прогнозов экономистов.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.0655 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.0690. В точке 1.0690 рекомендую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост пары сегодня можно, но вряд ли он будет продолжительным. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также можно в случае достижения цены 1.0628, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перепроданности, что ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.0655 и 1.0690.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро можно после достижения уровня 1.0628 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.0590, где рекомендую выходить из рынка и покупать евро сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару вернется в случае хорошей статистики по США. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также можно в случае достижения цены 1.0655, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перекупленности, что ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.0628 и 1.0590.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно.Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Основатель FTX Сэм Бэнкман-Фрид вышел из федерального суда, не заплатив ни копейки

На прошлой неделе новостные агентства по всему миру сообщили, что основатель FTX Бэнкмен-Фрид будет выпущен из тюрьмы, пообещав в качестве залога гигантскую сумму в размере 250 миллионов долларов. В суде помощник прокурора США Николас Роос назвал это самым крупным досудебным залогом. Но, как оказалось, в этих 250 миллионах долларов нет ни одного настоящего цента - говоря другими словами, Фрид вышел из тюрьмы, не заплатив ни копейки.Как отмечают специалисты, в типичном федеральном случае поручитель взимает от 10% до 15% от суммы наличными за выпуск под залог. В случае астрономической суммы Бэнкмана-Фрида 15% от 250 миллионов долларов составляет 37,5 миллиона долларов. Но Бэнкман-Фрид не заплатил ни копейки за свой залог. Есть и второй способ получить залог. Ответчик или кто-либо от его имени может внести залог в размере полной суммы залога. Затем, в случае неявки ответчика в суд, заложенное имущество обращается в суд. Таким образом, в случае с Бэнкменом-Фридом это означало бы, что ему понадобился бы поручитель, который заложит имущество на сумму 250 миллионов долларов. Но и этого не произошло. Вместо этого родители Бэнкмана-Фрида пообещали заложить в качестве залога свой дом в Пало-Альто, штат Калифорния, где он также будет находиться под домашним арестом. По слухам, дом в Пало-Альто стоит всего 4 миллиона долларов. И это полный размер залога, обещанного для гарантии на 250 миллионов долларов. Никакого другого обеспечения не было размещено или обещано.Так откуда же взялась эта цифра в 250 миллионов долларов? Отличный вопрос.Бэнкмен-Фрид был просто освобожден из-под стражи под залог личного поручительства его родителей. В личном залоге содержится торжественное обещание Бэнкмена-Фрида, и обещание его родителей, выплатить суду 250 миллионов долларов, если он не явится в суд в назначенное время.Получается Бэнкман-Фрид вышел из суда фактически свободным человеком, подписав клочок бумаги, в котором пообещал выплатить суду 250 миллионов долларов, если решит бежать в другую страну. Попытка прокуратуры представить это как чрезвычайно обременительное условие залога была смехотворной, за исключением того, что миллионы клиентов, которых обманул Bankman-Fried, не смеются.Бывшему генеральному директору FTX также запрещено открывать какие-либо новые кредитные линии на сумму более 1000 долларов в ожидании суда по делу его обанкротившейся крипто-империи. Бэнкман-Фрид ранее заявлял, что его состояние сократилось всего до 100 000 долларов, что является серьезным падением для человека, который когда-то возглавлял крипто-империю стоимостью 32 миллиарда долларов. Бедняжка.Что касается сегодняшней технической картины биткоина, то отскочив от критической отметки $16 600, все остановилось. Рост ограничен сопротивлением $17 400. Но в случае возврата давления акцент будет сделан на защите именно $16 600, прорыв которого со стороны продавцов будет относительно серьезным ударом для актива. Это увеличит давление на биткоин, открыв прямую дорогу на 15 560 и $14 650. Пробой и этих уровней «уронит» первую в мире криптовалюту в район и $14 370 и $13 950. Говорить о выравнивании ситуации и отмене режима «паника» можно лишь после выхода биткоина выше $17 460. Прорыв этой области подтолкнет его назад к крупному сопротивлению $18 101 и откроет возможность для теста $18 720. Акцент покупателей эфира сосредоточен на пробое ближайшего сопротивления $1 344. Этого будет достаточно, чтобы привести к значимым изменениям в рынке и остановить новую медвежью волну. Закрепление выше $1 344 успокоит ситуацию и вернет эфиру баланс с перспективой коррекции в расчете на обновление максимума $1 466. Более дальней целью выступит область $1 571. При возврате давления на торговый инструмент и при пробое поддержки $1 198, а все к этому и идет, в дело вступит уровень $1 073, образованный совсем недавно. Его прорыв столкнет торговый инструмент на минимум $999. Ниже только $934 и $876 – это будет довольно больно для держателей криптовалюты.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 27 декабря. Commitment of Traders COT отчеты (разбор вчерашних сделок). Фунт продолжает

Вчера не было образовано сигналов по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что произошло. В результате низкой волатильности торгов до обозначенных уровней мы так и не добрались, так что получить удобные точки входа в рынок так и не удалось.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:После празднования Рождества сегодня день должен быть более волатильным, но не думаю, что мы увидим в конце года сверхвысокие всплески объема, особенно на фоне отсутствия фундаментальной статистики по Великобритании. Ожидаю новые попытки быков продолжить восходящую коррекцию после падения фунта на прошлой неделе. В текущей ситуации, тем кто ставит на покупки GBP/USD, приятней всего было бы увидеть ложный пробой в районе нового уровня поддержки 1.2062, образованного по итогам вчерашнего дня. Там проходят средние скользящие, играющие на стороне покупателей. Это позволит вернуть пару к 1.2100 – сопротивление, также образованное по итогам сегодняшней азиатской сессии. Прорыв и закрепление выше этого диапазона на фоне отсутствия данных по Великобритании, позволит рассчитывать на резкий рывок вверх и обновление уровня 1.2142, где в рынок вновь вернутся продавцы фунта. Выход выше 1.2142 с аналогичным тестом откроет перспективы роста на 1.2183, где рекомендую фиксировать прибыль. Если быки не справятся с поставленными задачами и упустят 1.2062, давление на пару вернется. По этой причине советую не торопиться с покупками: открывать длинные позиции лучше всего на снижении и ложном пробое в районе минимума 1.2030. Покупать GBP/USD сразу на отскок рекомендую от 1.1994 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Восходящая коррекция подходит к своему завершению и, если продавцы ничего активного сегодня не предпримут и не вернут контроль над 1.2062, рынок может от них отвернуться. В текущей ситуации только формирование ложного пробоя в районе нового сопротивления 1.2100 будет хорошим сигналом на продажу в расчете на возврат медвежьего рынка и повторное снижение к новому минимуму 1.2062. Только прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона даст точку входа на продажу с движением к 1.2030 и перспективой возврата на декабрьский минимум. Самой дальней целью выступит область 1.1994, где рекомендую фиксировать прибыль. При варианте роста GBP/USD и отсутствия медведей на 1.2100, а все к этому и идет, давление на фунт ослабнет еще больше, а быки получат отличный шанс на более резкий рывок вверх. В таком случае, только ложный пробой в районе 1.2142 образует точку входа в короткие позиции с целью движения вниз. При отсутствии активности и там, советую продавать GBP/USD сразу от максимума и 1.2183, но лишь в расчете на отскок пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую для ознакомления:B COT отчете (Commitment of Traders) за 13 декабря наблюдался рост как длинных, так и коротких позиций. Учитывая, что первых было гораздо больше, можно сделать определенный вывод о том, что есть желающих покупать фунт и по текущим высоким ценам - особенно после того, как на прошлой неделе Банк Англии просигнализировал о том, что собирается и дальше придерживаться агрессивных темпов борьбы с высокой инфляцией, которая лишь ненамного снизилась в прошлом месяце. Но также стоит помнить и о том, что подобного рода политика уже заставляет многих экономистов говорить о наступлении рецессии в Великобритании, что и дальше будет ограничивать восходящий потенциал фунта. По этой причине, лучше не торопиться сейчас с покупками, а дождаться коррекции вниз в конце года, которая ожидается довольно существенной. В последнем COT отчете указано, что короткие некоммерческие позиции выросли на 1 015, до уровня 57 747, в то время как длинные некоммерческие позиции выросли на 3 469, до уровня 32 008, что привело к сокращению отрицательного значения некоммерческой нетто-позиции до -25 739 против -28 193 неделей ранее. Недельная цена закрытия выросла и составила 1.2377 против 1.2149.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.2090.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 27 декабря. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Фунт провел

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в понедельник также торговалась в абсолютном флэте, хотя на прошлой неделе показывала хоть какие-то движения. Однако вчерашний день официально можно считать выходным, сегодня же ночью волатильность выросла, что дает нам надежду увидеть хоть какие-то движения. Правда из-за полного отсутствия фундаментального и макроэкономического фонов будет сложно ожидать тренда или высокой волатильности. Но в текущих обстоятельствах хотя бы какое-то движение – уже хорошо. Мы ждем от фунта продолжения нисходящего движения на часовом ТФ, которое является частью глобальной коррекции на старших ТФ. В наших фундаментальных статьях мы разбирались с тем, почему именно такое движение сейчас наиболее логично. Естественно, вчера не было сформировано ни одного торгового сигнала, а цена в течение дня показала волатильность около 30 пунктов и даже не подходила ни к одному уровню или линии. Поэтому входить в рынок вчера не следовало. Отчет COT: Последний отчет COT по британскому фунту показал сильное ослабление «медвежьего» настроения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 3,2 тысячи контрактов BUY и закрыла целых 16,8 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла ровно на 20 тысяч, что для фунта очень много. Показатель нетто-позиции в течение последних месяцев стабильно растет, а настроение крупных игроков уже в ближайшее время может стать «бычьим». Фунт стерлингов хоть и растет против доллара, очень сложно ответить на вопрос, почему он это делает, с фундаментальной точки зрения. Мы абсолютно не исключаем тот вариант, при котором в ближайшее время продолжиться падение фунта, так как есть необходимость хотя бы скорректироваться. В целом же в последние месяцы отчеты COT соответствуют движению британской валюты, поэтому вопросов быть не должно. Так как нетто-позиция еще даже не «бычья», в перспективе нескольких месяцев покупки могут продолжаться. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 40,8 тысячи контрактов на продажу и 35,2 тысячи контрактов на покупку. Разница, как видим, уже минимальная. Мы по-прежнему скептически относимся к долгосрочному росту британской валюты, хотя технические основания для этого у него имеются, но вот фундамент или геополитика явно не предполагают столь сильного и быстрого укрепления фунта стерлингов. Рекомендуем к ознакомлению:Обзор пары EUR/USD. 27 декабря. Коронавирус в Китае... Что ждет нас в начале 2023 года? Обзор пары GBP/USD. 27 декабря. По всеобщему мнению, фунт должен продолжать падать.Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара фунт/доллар продолжает располагаться ниже линий индикатора Ишимоку и буквально сегодня ночью отработала критическую линию Киджун-сен, от которой отскочила. Этот отскок можно расценивать, как сигнал на продажу, поэтому мы ждем возобновления падения британского фунта. На 27 декабря мы выделяем следующие важные уровни: 1,1760, 1,1874, 1,1974-1,2007, 1,2106, 1,2185, 1,2259. Линии Сенкоу Спан Б (1,2265) и Киджун-сен (1,2093) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. На вторник в Великобритании и Штатах вновь не запланировано ни одного важного события, поэтому реагировать в течение дня будет не на что. Мы считаем, что сегодня флэт может продолжаться, но нисходящий уклон пары сохраняется, поэтому возможно несильное движение на Юг. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 27 декабря. Commitment of Traders COT отчеты (разбор вчерашних сделок). Евро протестировал

Вчера был образован лишь один сигнал по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0618 и рекомендовал там принимать решения по входу в рынок. Снижение и формирование ложного пробоя на 1.0618 привели к отличному сигналу на покупку евро. В результате пара выросла лишь на 10 пунктов, после чего активное движение вверх закончилось. Других сигналов образовано не было.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Сегодня нет ничего такого в первой половине дня, что могло бы позволить покупателям выйти за пределы верхней границы бокового канала 1.0659. Данные по еврозоне отсутствуют, поэтому не удивлюсь, если давление на евро вернется, а пара вновь спустится в район середины канала 1.0618, где проходят средние скользящие, играющие на стороне покупателей. Оптимальным сценарием на покупку евро будет снижение и формирование ложного пробоя в области 1.0618, что по аналогии со вчерашним днем, даст сигнал по входу в рынок, позволив быкам добраться до уровня 1.0659, протестированного сегодня в ходе азиатских торгов. Прорыв и тест сверху вниз этого диапазона образует дополнительную точку входа для наращивания длинных позиций с рывком на максимум 1.0703. Пробой и этого уровня нанесет удар по стоп-приказам медведей и образует дополнительный сигнал с возможностью рывка к 1.0741, тест которого будет означать образование нового восходящего тренда в конце года. Там рекомендую фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия покупателей на 1.0618, давление на пару вернется, что приведет к победе продавцов, дополнительно образовав движение вниз к 1.0576. Открывать там длинные позиции советую только на ложном пробое. Покупать EUR/USD сразу на отскок можно от 1.0535, либо еще ниже – в районе 1.0495 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы наверняка будут проявлять больше активности, особенно в районе ближайшего сопротивления 1.0659, как это уже было сегодня. Очевидно, что упускать контроль над 1.0659 в конце года никак нельзя, так как это может привести к обновлению декабрьских максимумов. Отсутствие данных по еврозоне наверняка ограничит восходящей потенциал пары, так что повод для ложного пробоя имеется. По этой причине оптимальным сценарием на продажу будет неудачное закрепление выше 1.0659, что приведет к движению в район середины канала 1.0618. Пробой и обратный тест этого диапазона вернет давление на евро – дополнительный сигнал на продажу с коррекцией к 1.0576, где медведи наверняка вновь отступят. Закрепление ниже и этого диапазона вызовет более значительное движение вниз в район 1.0535. Это также вернет надежду на выстраивание медвежьего рынка по евро в конце года. Самой дальней целью выступит область 1.0495, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD в ходе европейской сессии и отсутствия медведей на 1.0659, советую отложить короткие позиции до 1.0703. Там советую продавать также только после неудачного закрепления. Продавать EUR/USD сразу на отскок можно от максимума 1.0741 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую для ознакомления:В COT отчете (Commitment of Traders) за 13 декабря зафиксировано сокращение как длинных, так и коротких позиций. Многие предпочли зафиксировать прибыль перед заседаниями мировых центральных банков, которые состоялись на прошлой неделе, что и привело к сокращению позиций. Очевидно, что ястребиная политика, о которой нам просигнализировала Федеральная резервная система и Европейский центральный банк, будет и дальше сказываться на перспективах роста рисковых активов, ведь в конечном итоге рвение регуляторов и их борьба с инфляцией могут привести к наступлению рецессии, как в США, так и в Европе. Теперь весь акцент смещен на следующий год, так как в декабре ничего интересного не произойдет и рынки вряд ли продемонстрируют что-то из ряда вон выходящее. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции снизились на 8 648 до уровня 236 415, в то время как короткие некоммерческие позиции опустились на 8 480 до уровня 111 700. По итогам недели общая некоммерческая нетто-позиция немного стала меньше и составила 122 247 против 123 113. Это указывает на то, что инвесторы сохраняют равновесие и несмотря на отсутствие покупок евро, сбрасывать рисковые активы никто не торопится даже по текущим ценам. Для дальнейшего роста евро нужен новый фундаментальный повод. Недельная цена закрытия выросла и составила 1.0342 против 1.0315.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется около 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в области 1.0650. В случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.0618.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 27 декабря. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Евровалюта

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в течение первого торгового дня недели продолжала находиться внутри бокового канала 1,0581-1,0658. Как мы уже говорили ранее, такой четкий боковой канал – это сейчас, скорее, плюс, чем минус, так как в распоряжении трейдеров есть четкие ориентиры торговли. Однако в целом движение сейчас, как таковое, отсутствует, что естественно сложно считать благоприятным периодом для торговли. В понедельник же не просто отсутствовало трендовое движение, отсутствовало любое движение, как таковое. Волатильность дня составила около 20 пунктов, а в течение дня не было вообще ни одного отчета или события ни в США, ни в Евросоюзе. Скорее всего, такое положение вещей было связано с тем, что на выходных отмечалось католическое Рождество, поэтому в понедельник многие площадки, биржи и компании были просто закрыты. В течение дня не было сформировано ни одного торгового сигнала, поэтому заходить в рынок не следовало. Сегодня ситуация должна немного улучшиться(в плане волатильности), но вряд ли мы увидим движение за пределами канала 1,0581-1,0658. Особенно учитывая ночной отскок от его верхней границы, который вполне может было расценивать, как сигнал на продажу. Теперь пара может снизиться к 1,0581. Отчет COT: Отчеты COT по евровалюте в последние несколько месяцев полностью соответствуют происходящем на рынке. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) растет с начала сентября. Примерно в это же время начала расти и европейская валюта. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и усиливается почти каждую неделю, но именно довольно высокое значение «нетто-позиции» позволяет теперь допускать скорое завершение восходящего движения. Об этом сигнализирует первый индикатор, на котором красная и зеленая линии сильно удалились друг от друга, что часто означает завершение тренда. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов у группы «Non-commercial» выросло на 12,7 тысячи, а количество шортов – сократилось на 4,8 тысячи. Соответственно, нетто-позиция увеличилась на 7,9 тысячи контрактов. Теперь количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров на 143 тысячи. Таким образом, сейчас уже возникает вопрос, сколько еще будут наращивать лонги крупные игроки? С нашей точки зрения, этот процесс не может продолжаться еще 2 или 3 месяца. Даже по показателю нетто-позиции видно, что нужно немного «разрядиться» вниз, то есть скорректироваться. Если взглянуть на общие показатели открытых лонгов и шортов по всем категориям трейдеров, то продаж больше на 43 тысячи (684 против 641к). Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 27 декабря. Коронавирус в Китае... Что ждет нас в начале 2023 года? Обзор пары GBP/USD. 27 декабря. По всеобщему мнению, фунт должен продолжать падать. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара евро/доллар продолжает располагаться очень высоко и продолжает находиться в тотальном флэте. Линии индикатора Ишимоку уже слились друг с другом и потеряли всякий смысл и свою информативность, поэтому мы зафиксировали их последнее расположение и не меняем его. Как видим, они сейчас отрабатываются с филигранной точностью. Опираться следует сейчас на боковой канал 1,0581-1,0658. Если удастся выйти за его пределы, можно будет рассчитывать на возобновление трендового движения. Или же следует продолжать торговать на отскок от этих уровней. На вторник мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0581, 1,0658, 1,0736, 1,0806, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0589) и Киджун-сен (1,0656). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. 27 декабря в Евросоюзе и США не запланировано ни одного важного события. Поэтому мы не ждем, что сегодня флэт завершится. Волатильность может оставаться низкой. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 27 декабря. По всеобщему мнению, фунт должен продолжать падать.

Валютная пара GBP/USD в понедельник стояла на одном месте весь день. Мы бы хотели сказать, что, скорее всего, такое положение вещей не продлиться долго, но фунт действительно может последовать примеру евровалюты и уйти во флэт. В принципе, даже неважно, имеем ли мы дело с классическим низковолатильным флэтом или же с таким движением, как мы наблюдали сегодня. Что в первом, что во втором случае торговать невозможно. Разница лишь в том, что на самых младших ТФ при первом варианте трейдеры имеют хотя бы теоретические шансы на открытие сделок, что, впрочем, тоже особого смысла не имеет, так как получить прибыль по ним очень проблематично. Поэтому остается только ждать. Ждать завершения флэта. И ждать продолжения нисходящей коррекции. Мы уже говорили много раз и продолжаем оставаться при своем мнении, что фунт должен продолжать падать. Мы обращали внимание трейдеров на тот факт, что фунт всего лишь за 2,5 месяца вырос на 2000 пунктов. С нашей точки зрения, это очень много, особенно при том фундаментальном фоне, который имелся в распоряжении трейдеров в этот период времени. Мы по-прежнему считаем, что стали свидетелями по большей степени технической коррекции после длительного нисходящего тренда, потому что не было такого количества фундаментальных и макроэкономических факторов поддержки фунта, чтобы тот вырастал на 20 уровней за 2,5 месяца. Следовательно, мы увидели коррекцию, а теперь началась коррекция против коррекции. По евровалюте ситуация примерно такая же, но там трейдеры досрочно ушли на новогодние каникулы, поэтому пара просто стоит на месте, хотя и по ней мы тоже ждем серьезного снижения. Мировые эксперты ждут падения фунта до уровня 1,1500. В последнее время мы неоднократно говорили о том, что ждем сильной коррекции по фунту. К нашему мнению присоединились и многие мировые издания, банки и аналитические агентства, среди которых Bloomberg и Goldman Sachs. Их эксперты тоже говорят о сильной перекупленности фунта, огромном количестве проблем в экономике Великобритании, высокой вероятности длительной рецессии и неготовности Банка Англии повышать ставки агрессивно. Все эти факторы, по их мнению, могут способствовать падению фунта в ближайшие недели и месяцы. А их мнение полностью совпадает с нашим. Таким образом, мы вполне можем рассчитывать на снижение пары еще на 500-600 пунктов. Конечно, в период новогодних праздников сильного, трендового движения ждать, наверное, не стоит. Однако праздники закончатся, а участники рынка останутся один на один с отсутствием новых факторов роста британской валюты. Ранее мы также уже говорили, что в данное время протекает период консолидации пары после длительного нисходящего тренда. Если бы факторы долгосрочного роста у фунта имелись, можно было бы рассчитывать на формирование длительного восходящего тренда. Но таких факторов нет. Если пандемия в Китае выплеснется за его пределы, спрос на доллар может начать вновь расти. Если геополитическая ситуация в мире продолжит накаляться, спрос на доллар может вновь начать очень сильно расти. Следует понимать, что доллар рос в последние годы не просто так. Все это последствия как раз пандемии и геополитики. Ни вопрос с пандемией, ни вопрос с геополитикой не разрешен. А значит американская валюта вновь может начать укрепляться против своих менее стабильных и более рисковых конкурентов. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 106 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». Во вторник, 27 декабря, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,1956 и 1,2167. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о возможном возобновлении нисходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,2024 S2 – 1,1963 S3 – 1,1902 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,2085 R2 – 1,2146 R3 – 1,2207 Торговые рекомендации: Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме продолжает нисходящее движение. Поэтому на данный момент следует рассматривать новые ордера на продажу с целями 1,1963 и 1,1902 в случае разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Открывать ордера на покупку следует при закреплении выше скользящей средней с целями 1,2167 и 1,2207. Также сейчас присутствует высокая вероятность флэта. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 27 декабря. Коронавирус в Китае... Что ждет нас в начале 2023 года? Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 27 декабря. Коронавирус в Китае... Что ждет нас в начале 2023 года?

Валютная пара EUR/USD в понедельник не продолжала находиться во флэте. Она вообще не двигалась с места. Волатильность дня составила 20 пунктов, что смело можно считать антирекордом года. В принципе, больше нечего сказать по текущей технической картине. Да и по фундаментальной и макроэкономической тоже, так как ни одного интересного события в понедельник не было ни в Евросоюзе, ни в США. Сейчас нет никакого смысла определять расположение цены относительно мувинга или обращать внимание на направленность каналов линейной регрессии. Пара стоит на месте. Если она не двигается, то сделки открывать не имеет смысла. В принципе, пара торгуется в весьма узком боковом канале уже больше недели, поэтому флэт был очевиден и вчера. Скорее всего, он будет сохраняться, как минимум, до конца текущего года. А может быть и дольше. В среднесрочной перспективе мы по-прежнему ожидаем сильной нисходящей коррекции, но для начала нужно, чтобы закончился флэт. Мы по-прежнему не видим ни одной причины у евровалюты продолжать рост против доллара. Об этом мы говорили уже множество раз, так что не будет повторяться. Выплеснется ли COVID за пределы Китая? Пожалуй, ключевой новостью последней недели стали абсолютно беспрецедентные темпы распространения «коронавируса» на собственной Родине. Несколько недель назад, когда лишь начали поступать сообщения тревожного характера из Поднебесной, мы предупреждали о том, что правительство КНР может скрывать реальные цифры количества заражений и смертей. Однако на фоне абсолютно диких темпов распространения в международные СМИ все-таки начала просачиваться информация о реальном положении вещей. На текущий момент количество зараженных исчисляется уже сотнями миллионов. Посчитать абсолютно всех, кто уже заразился, даже физически невозможно, потому что в стране нет такого количества врачей и больниц, чтобы принять пятую или шестую часть населения. Поэтому мы не удивимся, если в реальности ситуация обстоит еще хуже. Отдельные сообщения из неофициальных источников говорят о переполненных больницах, о чем можно было догадаться, просто посмотрев на число заражений. В общем, ситуация шокирующая. Даже при условии, что COVID на этот раз не выйдет за пределы Китая, можно не сомневаться, что китайская экономика вновь просядет. «Локдауны», массовые отказы от выхода на работу по болезни, экономика может сначала сократиться на гигантское значение, а потом начнутся новые стабилизационные программы, которые опять будут разгонять инфляцию. А найти страну в мире, которая не была бы завязана с Китаем, в наше время очень и очень сложно. А это значит, что экономики других стран мира тоже пострадают. Ну а если инфекция вновь выплеснется за пределы Поднебесной, то весь мир может попасть в состояние конца 2019 года – начала 2020. Даже учитывая тот факт, что сейчас в мире есть вакцины, он абсолютно не означает, что люди перестали заражаться и умирать от «коронавируса». Похоже, что нас ждет еще один очень веселый год с огромным количеством различных потрясений. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 27 декабря составляет 54 пункта и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0577 и 1,0685 во вторник. По паре сейчас тотальный флэт, поэтому развороты индикатора Хайкен Аши не имеют никакого значения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0498 S2 – 1,0376 S3 – 1,0254 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0620 R2 – 1,0742 R3 – 1,0864 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD пока сохраняет восходящую тенденцию, но по факту мы наблюдаем уже больше недели флэт. Так как на 4-часовом ТФ практически нет никаких движений, торговлю можно вести разве что на младших ТФ внутри бокового канала. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 27 декабря. По всеобщему мнению, фунт должен продолжать падать. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 27 декабря. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Разворот Куроды: глава Банка Японии опроверг возможный отказ от сверхмягкой ДКП

Для трейдеров валютного рынка настали непростые времена: торговые решения приходится принимать в условиях информационного голода. В воскресенье католический мир отмечал Рождество, поэтому сегодня почти все ключевые торговые площадки были закрыты. Экономический календарь понедельника также почти пуст: тишину нарушил лишь глава Банка Японии Харухико Курода, который неожиданно вернулся к своей привычной риторике голубиного характера. Также в центре внимания Китай, откуда поступают крайне противоречивые COVID-сигналы: по информации ряда мировых информагентств, КНР переживает беспрецедентную вспышку коронавируса после ослабления политики «нулевой терпимости» в конце осени. В то время как китайская пресса сохраняет оптимизм. Более того, по данным некоторых китайских информационных агентств, Пекин собирается открыть границы и почти полностью отменить карантинные ограничения уже в начале января следующего года. Вышеуказанные фундаментальные факторы сформировали повестку сегодняшнего дня: прежде всего для пары доллар-иена, которая на прошлой неделе рухнула почти на 700 пунктов. Напомню, что по итогам декабрьского заседания японский регулятор принял неожиданное решение ястребиного характера, расширив диапазон, в котором может колебаться доходность десятилетних облигаций (теперь он составляет от плюс до минус 0,5%, тогда как ранее коридор был в рамках плюс-минус 0,25%). Участники рынка интерпретировали данное решение весьма однозначно и даже в какой-то мере безапелляционно – как первый шаг к ужесточению параметров денежно-кредитной политики. И по мнению ряда экспертов, следующие шаги Банка Японии будут носить более радикальный характер – например, Центробанк может пойти на полное прекращение контроля кривой доходности или даже отказаться от политики отрицательных процентных ставок. Учитывая тот факт, что японский ЦБ на протяжении многих лет реализовывал (и де-факто реализовывает до сих пор) ультрамягкую монетарную политику, такой тектонический сдвиг шокировал трейдеров: буквально за несколько часов пара usd/jpy снизилась с отметки 137,50 до таргета 130,60. Сегодня глава Банка Японии Харухико Курода попытался исправить ситуацию, заявив о том, что рынок ошибся в своих оценках происходящего. По его словам, ЦБ не собирается в ближайшее время отказываться от ультрамягкой денежно-кредитной политики. При этом он добавил, что расширение коридора было нацелено на усиление эффекта от ДКП «и не было первым шагом к отказу от масштабной программы стимулирования». В ходе своего выступления Курода несколько раз повторил, что «это определенно не шаг к выходу». По его словам, Центробанк по-прежнему будет стремиться к устойчивому и стабильному достижению целевого уровня цен, сопровождаемому повышением заработной платы, «но при этом сохраняя мягкую денежно-кредитную политику с контролем доходности». Также глава Банка Японии прокомментировал опубликованные на прошлой неделе данные по росту инфляции в стране. Напомню, что показатели вышли либо в зелёной зоне, либо на прогнозном уровне. В частности, общий индекс потребительских цен в ноябре вырос на 3,8% (самый сильный темп роста индикатора с 1981 года). Базовый ИПЦ также обновил 40-летний рекорд. Индекс потребительских цен без учёта цен на продукты питания и энергоносители подскочил в октябре на 2,8% г/г. В целом, инфляция в Японии превышает целевой двухпроцентный ориентир Центробанка страны уже восьмой месяц подряд. Несмотря на столь однополярный релиз, Харухико Курода остался верен себе, озвучив достаточно мягкие комментарии. В частности, он спрогнозировал, что потребительская инфляция в Японии может замедлиться ниже целевого уровня «уже в следующем финансовом году» (который, напомню, начнется в марте 2023 года), «в связи с тем, что к этому времени исчезнут последствия резкого подорожания импортной продукции». Реагируя на эти комментарии, фондовые индексы стран Азиатско-Тихоокеанского региона продемонстрировали в понедельник положительную динамику (биржи США, Европы, Гонконга и Австралии закрыты из-за Рождества). Пара usd/jpy также немного подросла, протестировав 133-ю фигуру. Как видим, громкие заявления Харухико Куроды были восприняты «правильно», но при этом его слова не спровоцировали повышенную волатильность. И не только из-за рождественского периода. На мой взгляд, рынок скептически относится к заявлениям Куроды по двум причинам. Во-первых, важен сам факт того, что японский регулятор всё же решился на беспрецедентный для него шаг. И это было сделано неожиданно, и даже в какой-то мере внезапно. Во-вторых, действующий глава Банка Японии всего через 4 месяца покинет свою должность – в апреле у него истекает второй срок полномочий. Тогда как его вероятный преемник – профессор Высшей школы политических наук Национального университета Такатоси Ито – озвучивает далеко не голубиные мессиджи. В частности, комментируя резонансное решение Банка Японии, он заявил, что изменение политики ЦБ в отношении контроля кривой доходности «может стать первым шагом к выходу из режима ультрамягкой монетарной политики». Такой ястребиный мессидж со стороны возможного преемника Куроды оказал существенное давление на пару usd/jpy. В то время как слова Куроды трейдеры фактический проигнорировали, несмотря на то, что он попытался нивелировать волатильные последствия декабрьского заседания ЦБ. Таким образом, на мой взгляд, коррекционные откаты по паре usd/jpy по-прежнему целесообразно использовать для открытия коротких позиций. Ближайшая южная цель – это отметка 131,60 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Быки не сдаются... и проигрывают?

Всего один отчет о замедлении скорости прироста инфляции заставил рынки смотреть в ближайшее будущее с оптимизмом. Настроение было поддержано сдержанным ростом ставок от ФРС. Однако считать, что рецессия обошла мир стороной, очень и очень рано.Быки не сдаются... и проигрывают? Один из главных принципов Уолл-стрит гласит: инвесторы не должны бороться с ФРС. Это та основа, которая закладывается в сознание любого студиоза-экономиста. Но по мере успокоения инфляционного ралли, становится очевидно, что быки не намерены уступать регулятору. Джером Пауэлл и его коллеги из Федеральной резервной системы честно признались, что их политика была «немного-слишком» ястребиной, чем это было необходимо, и что, несмотря на это, прогнозируемый курс процентных ставок должен быть скорректирован в сторону повышения. Рынок отреагировал нестандартно - незначительной откорректировав свои прогнозы в сторону понижения. Что же происходит? Фактически драма, разыгрывающаяся между рынками и ФРС, легко объяснима. Действительно, если анализировать позицию каждого члена FOMC относительно того, где будут ставки по федеральным фондам в будущем, то можно легко заметить, что оценки резко выросли по сравнению с последними точками, опубликованными в сентябре. Три месяца назад ни один из участников не думал, что ставки в следующем году не превысят 5% роста, но теперь только двое сохранили свое мнение неизменным. Фактически именно в тот период, когда инфляция демонстрировала признаки ослабления, FOMC стал резко агрессивнее. На первый взгляд, ФРС усилила свою ястребиную риторику, насколько это было возможно, не ставя под угрозу доверие к себе. А теперь давайте посмотрим на прогнозные оценки рынка фьючерсов ФРС относительно того, где будут ставки в конце года. Очевидно, ожидания по ставкам практически не изменились после этой новости и едва ли выше, чем три месяца назад. Это прямо противоречит четкому указанию ФРС и предполагает, что трейдеры думали, что могут полностью игнорировать сигналы Пауэлла. Тем не менее в речи Джерома Пауэлла было нечто большее, чем описание мнений своих коллег. Фактически Пауэлл постарался дать прозрачный намек на историю, в том числе, что слишком раннее смягчение может быть ужасной ошибкой. Он прямо указал, что ФРС нужно больше доказательств, чем пара хороших отчетов по инфляции, прежде чем чиновники подумают о менее строгих ограничениях. Он также неоднократно твердил об «очень сильном» рынке труда и даже ввел модель инфляции, которая подразумевает потребность в более жестких сигналах экономики. Он также отмечал, что его больше всего беспокоят «основные услуги, не связанные с жильем», на которые приходится 55% предпочтительного контрольного показателя инфляции ФРС, что «на самом деле является функцией рынка труда». Одних этих слов достаточно для того, чтобы разумно предположить, что ФРС не намерена отходить от своей жесткой позиции слишком далеко. Конечно, были спекуляции, что FOMC раздробится по мере того, как решения станут более сложными, а рынок засигналит о сокращении инфляции и усилении рынка труда, но в итоге все обернулось золой: решение по ставкам было единогласным и на следующий год пока не предвидится раскола. Мы все понимаем, что ФРС трудно удерживать динамику, учитывая значительное улучшение данных об инфляции в октябре и ноябре. Поэтому неизменная позиция председателя Пауэлла могут послужить основой для новой критики со стороны голубей, которые считают, что ФРС слишком остро отреагировала и подталкивает экономику к рецессии своей чрезмерно агрессивной политикой. Но пока рынки реагируют на повышение на полпункта благосклонно, очевидно, сравнивая его не с годовым ростом, а с предыдущим месяцем. Так, акции снизились и даже какое-то время находились в положительной зоне во время мрачной пресс-конференции. Доллар ослаб, а доходность долгосрочных облигаций немного упала. 10-летняя ставка чуть ниже 3,5%. Отсюда возникает вопрос: почему рынки реагируют так мягко на полпроцентное пункта повышения и чем это грозит трейдерам, купившимся на общую тенденцию? Во-первых, рецессия. Согласно основам экономических теорий, рецессия должна повлечь в начале цикла резкое повышение ставок. Однако зрелая рецессия предполагает снижение ставок для того, чтобы поддержать штаны. Я думаю, возможно, тезисы Пауэлла были настолько ястребиными и повторялись настолько четко, что трейдеры просто не восприняли это всерьез, а вместо этого решили положиться на свои собственные модели, показывающие неизбежную рецессию и неминуемую необходимость снижения ставок ФРС. Мы также увидели, что S&P 500 подскочил сразу после того, как Пауэлл ответил, что финансовые условия фактически ужесточились в течение года, и в любом случае центральный банк несильно беспокоится о краткосрочных движениях. Но мне кажется, что трейдеры просто судят со своей колокольни. На самом деле ФРС – это про экономику в целом. Биржевая торговля – лишь часть этого явления, и далеко не самая крупная. Так что ФРС просто не может себе позволить сосредоточиться вокруг крайне волатильного фондового и валютного рынков. Вместо этого его беспокоит более глобальная ситуация, складывающаяся в реальной экономике, и это правильно. Если брать в расчет этот аргумент, для Пауэлла и его коллег не настолько важна высокая ликвидность рынков, а значит, этот сектор будет продолжать сдуваться в объемах. Само собой, это точно не то, что хотят видеть покупатели рискованных активов. Также интересно и то, что рынку действительно понравились рассуждения Пауэлла о неважности скорости роста ставок. Важен лишь конечный пункт назначения и как долго ставки там останутся. Я думаю, что Пауэлл был совершенно прав в этом, но для краткосрочных трейдеров это может быть истолковано как подготовка к более плавному повышению ставок в феврале или даже к отказу от этого. Положа руку на сердце, снижение темпов роста ставок вполне может произойти, но, поверьте мне, это не то, что вы хотели бы увидеть и пережить, если к тому времени федеральные фонды действительно превысят 5%, а рецессия останется сильной. Многие также готовы принять идею о том, что Пауэлл готов отойти от жесткой регуляции сегодняшней ситуации. И в первую очередь из-за воздействия рынков. Почему-то аналитики уверены, что именно биржевики смогли повлиять на позицию Пауэлла и заставить его отказаться от идеи жестко повышать ставки в дальнейшем. Возможно, это следствие постоянной работы быков по выкупу провалов, которые сохраняют ликвидность, хотя, например, в криптоотрасли, с этим параметров все хуже и хуже. Но самая большая причина этому – повышение в последний раз не на ожидаемые 75 пунктов, а всего на 50. Это, как ничто другое, вкупе с кучей аналитических статей о том, что ФРС ошибается, убеждает рынки в том, что пик угрозы пройден. Многие даже открыто обвинили Пауэлла в некомпетентности и страхе того, что дефляция последует независимо от действий ФРС. Все это явно противоречит позиции регулятора. Одно только решение о продолжении продажи активов «QT» ударит по ликвидности рынков. И это очень и очень ястребиный сигнал. Взаимоотношения центральных банков и рынков всегда сложны. Мы видим, что рынки могут создавать свою собственную реальность. Но, пожалуй, этот год – первый, когда рынки действительно пытаются диктовать регулятору свое видение ситуации. Не в последнюю очередь они основаны на том, что много лет подряд рынки ставили против прогнозов ФРС, рассчитывающего на рост ставок, и выигрывал. Но проблема для всех остается в том, что серьезная инфляция вернулась впервые за четыре десятилетия, и нет надежных прецедентов из-за ряда особенностей. Это создает проблему не только для биржевых игроков. Например, рынок труда тоже пока невосприимчив к уже произошедшему ужесточению денежно-кредитной политики. В этих условиях может показаться, что для ФРС легко продолжать ужесточение, но это не так. Рецессия заставляет рынки быть оптимистичными. Однако в итоге, у ФРС не так много инструментов для регуляции ситуации, так что инвесторам опасно делать ставки против течения. И если уж говорить о возможных ошибках Резервной системы, то это скорее может быть слишком жесткое повышение, и именно на это стоило бы поставить. Перспективы следующего года Мы потихоньку уже начинаем обсуждать перспективы на следующий год. Будь то глобальная рецессия, липкая инфляция или надвигающиеся риски «черного лебедя», которые еще никто не учёл в ценах (пожалуй, китайский всплеск ковида вполне можно считать таковым), инвесторы готовятся к плохим результатам. С одной стороны, это просто человеческая природа: ожидать худшего и надеяться на лучшее. Но институциональные инвесторы, в отличие от трейдеров, похоже, придерживаются только первого, судя по опционам S&P 500 и тому, что они говорят о следующем году. Инвестфонды определенно уделяют больше внимания защите от падения, чем рисковым операциям, и мы видим это по индикаторам настроений. Индекс Левковича застрял на уровне паники даже после недавнего ралли. Позиционирование немного изменилось, оно стало менее медвежьим, но тенденции трудно поменять. Тем не менее многие считают, что ФРС действительно спланирует мягкую посадку и даже воплотит ее несмотря на все трудности. Какие же плюсы несет с собой новый торговый год? Среди возможных причин для оптимизма можно назвать возможный конец конфликта между Украиной и Россией, перенос бремени рецессии в сфере энергоносителей на Россию благодаря санкциям, избежание рецессии, по крайней мере, в США, устойчивые цены на недвижимость, диверсификация поставок на несколько стран, падение цен на сырье и энергоносители, падение доллара США, рост занятости. Не могу сказать, что все это маловероятные события. Если конфликт между Украиной и Россией вряд ли закончится, а гораздо вероятнее, перерастет в позиционную войну, это также будет принято рынками. Потому что позиционная война позволит рынкам, например, зерна или нефти перестроиться. Так, товарные индексы достигли пика после вторжения в Украину и с тех пор снижаются. Действительно, легко может произойти еще один шаг вниз, который будет способствовать смягчению финансовых условий. Что касается доллара, то он, похоже, также явно прервал свой драматический восходящий тренд, но это далеко не уровень 2019 года. Более дешевый доллар облегчает условия для всех стран и компаний, финансирующихся в долларах, и может усилить возрождение рисковых активов. Фактически же, недорогой доллар ознаменует собой конец рецессии. Все это вероятно. Однако с другой стороны мы видим крайне неблагоприятную геополитическую обстановку во многих регионах. И мы также не знаем, будет ли очередная вспышка коронавируса в Европе и США. Китай пока переваривает собственную вспышку, но эффект от нее западные оптовые покупатели почувствуют не раньше февраля. То есть пик последствий придется на весну. И пока трудно прогнозировать даже одну эту составляющую будущего года. Читать другие статьи автора, в том числе:Инфляция отказывается расти, подводя ФРС и ЕЦБФондовые рынки крепко рассчитывают на рождественские подаркиДинамика рынков заставляет сомневаться в прогнозах. Частные трейдеры активизируютсяБиржевые торговцы расстаются с запасами российского золотаКриптоотрасль вновь лихорадитМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс