Коррекционное снижение цен на нефть

В ожидании решения FOMC Согласно опубликованного отчета Американским институтом нефти (API), запасы черного золота сократились более чем на 5.2 млн баррелей, значительно превысив прогнозируемые...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко

Обзор рынка криптовалют, BTC

Биткоин в нисходящем канале Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) расширит свою нормативную деятельность за пределы Coinbase и Binance.US, распространяя ее на другие криптовалютные...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко

Ещё один драйвер роста для рынка нефти

Россия ограничила экспорт бензина и дизтоплива В четверг, 21 сентября, правительство России объявило о введении временных ограничений на экспорт бензина и дизельного топлива для стабилизации...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко

Обзор валютной пары EUR/USD

Доллар США в центре внимания Сложное время для инвесторов, ведь им приходится концентрировать своё внимание на огромном количестве разнонаправленных фундаментальных факторов. Речь не только об...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко

Нефть в красной зоне

Как глубоко может упасть цена на нефть WTI? После решения ФРС оставить ставку без изменений, активность покупателей немного увеличилась, но комментарии главы американского регулятора Джерома...

FIBO Group, 2 года назад

Роман Шевченко

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 29 сентября. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Долгожданная

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в четверг ни с того, ни с сего начала восходящее движение. Напомним, что в последние две недели наблюдалось уже не просто падение евровалюты, а практически безоткатное падение евровалюты. Макроэкономический и фундаментальный фон зачастую отсутствовал, а зачастую был именно фоном. Скажем так: оснований для падения у евровалюты было предостаточно, но время от времени нужны и коррекции. И вчера началась одна из таковых. Строго говоря, макроэкономические данные не должны были спровоцировать никакого роста евро. Инфляция в Германии существенно замедлилась, что, скорее, плохо для евровалюты, чем хорошо. ВВП в США вырос в рамках прогноза, без сюрпризов. Количество заявок на пособия по безработице оказалось немного ниже прогнозов. Таким образом, веских причин для рост европейской валюты в четверг не было. Но, как мы и предупреждали, коррекция начнется тогда, когда рынок насытится продажами. И этот момент никак нельзя было спрогнозировать. Из торговых сигналов можно выделить несколько. Сначала был преодолен уровень 1,0537, но уже через час цена опустилась ниже этого уровня, так как вышла американская статистика. А еще через полчаса восстановилось восходящее движение. Эти два отчета из-за океана испортили всю картину внутри дня, но рынок отреагировал так, как отреагировал. Ничего с этим поделать нельзя. Трейдерам вряд ли удалось что-либо заработать, так как движения были не самыми логичными и простыми. Перед публикацией американской статистики в любом случае нужно было выставить Стоп Лосс в безубыток. Отчет COT: В пятницу вышел новый отчет COT за 19 сентября. В последние 12 месяцев данные отчетов COT полностью соответствовали происходящему на рынке. Нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) начала расти еще в сентябре 2022 года и примерно в то же время начала расти и европейская валюта. В последние месяцев 6-7 нетто-позиция практически не увеличивается, но евровалюта оставалась достаточно высоко. Лишь в последние два месяца наблюдается падение евро, падение нетто-позиции, которых мы ждали достаточно давно. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и имеет огромные потенциал для снижения. Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и зеленая линии сильно удалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. Такое расположение линий сохранялось больше полугода, но в конечном итоге ситуация начала меняться. Поэтому мы по-прежнему выступаем за завершение восходящего тренда. В течение последней отчетной недели количество Buy-контрактов у группы «Non-commercial» сократилось на 4,9 тысячи, а количество шортов – выросло на 6,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция упала на 11,0 тысячи контрактов. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров на 102 тысяч, но разрыв сокращается, что не может не радовать. В принципе, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна продолжать падение, но теперь и отчеты COT поддерживают этот вариант. Рекомендуем к ознакомлению: Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 29 сентября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара сохраняет нисходящую тенденцию, но все-таки начала корректироваться. Мы считаем, что доллар будет и дальше продолжать расти в среднесрочной перспективе, но в ближайшие несколько дней или даже недель возможен рост. Преодоление линии Киджун-сен подтвердит намерения рынка скорректироваться. На 29 сентября мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0366, 1,0485, 1,0537, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0768, 1,0806, 1,0868, 1,0935, 1,1043, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0694) и Киджун-сен (1,0574). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В пятницу мы можем выделить следующие события. В Германии – данные по безработице, в Евросоюзе – данные по инфляции и выступление главы ЕЦБ Кристин Лагард, в США – отчеты по личным доходам и расходам американцев и индекс настроения потребителей от университета Мичиган. Наиболее важными, конечно, будут выступление Лагард и отчет по инфляции за сентябрь. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Уолл-стрит на подъеме: что экономические данные намекают о предстоящем инфляционном отчете?

Инвесторы, судя по всему, усердно анализировали свежайшие экономические данные, пристально следя за ситуацией в Вашингтоне. Вопрос дня: смогут ли американские законодатели предотвратить затяжную паузу в работе правительства?Интерес представляет и динамика доходности казначейских облигаций. Ее недавний рост до уровня, который мы не видели уже 16 лет, дал о себе знать на фондовом рынке. Однако уровень доходности 10-летних облигаций около 4,6% приносит облегчение, как заметил Мэтт Стаки из Northwestern Mutual Wealth Management Co.Если говорить о конкретных компаниях, акции Micron показали себя не с лучшей стороны после того, как их прогноз оказался далеко не радужным.А какие секторы выделились на этой неделе? Сектор услуг связи прибавил 1,2%, а сектор материалов - 1%. Однако коммунальные услуги не разделили этот оптимизм, показав падение на 2,2%.В заключение, как подметил Стаки: "После нескольких довольно бурных дней рынок, похоже, решил немного отдохнуть". Индекс S&P 500 почувствовал давление последних месяцев, упав на 6% с конца июля, однако в целом за 2023 год остаётся в плюсе на уровне 12%. Это говорит о том, что, несмотря на текущие колебания, инвесторы всё ещё уверены в долгосрочных перспективах рынка.Положительные новости пришли с фронта экономического роста: данные второго квартала подтверждают стабильность американской экономики. Однако не всё так радужно: количество заявок на пособие по безработице увеличилось, а рынок недвижимости показал сокращение контрактов на покупку существующего жилья, превзойдя прогнозы.С приближением пятницы инвесторы пристально смотрели на инфляцию, ожидая данных по ценам на личные потребительские расходы. Кристина Хупер из Invesco подчеркнула важность этих данных, отметив, что рынок надеется на умеренные показатели.На политическом фронте Сенат, под контролем демократов, предложил двухпартийный законопроект, чтобы предотвратить еще одно частичное закрытие правительства — уже четвертое за десять лет. Однако Палата представителей настроена иначе, собираясь рассмотреть законопроекты республиканцев, которые, по всей видимости, не будут приняты.Что касается корпоративного сектора, акции Micron Technology ощутили давление, упав на 4,4%, после того как компания дала не самый оптимистичный прогноз по убыткам. Ситуация не улучшилась и для Accenture: их акции потеряли 4,3% из-за неутешительных прогнозов по прибыли и выручке.В завершение стоит отметить, что активность на бирже была довольно высокой: на NYSE растущие акции опережали падающие со счетом 2,2 к 1. При этом было отмечено 75 новых рекордных максимумов и 337 минимумов. Несмотря на краткосрочные потрясения, рынок продолжает двигаться вперед.На Nasdaq, динамика акций также указывала на оптимизм: растущие акции преобладали над падающими, имея преимущество в соотношении 1,5 к 1. При этом на этой платформе было зафиксировано 39 новых пиковых значений и 303 минимума.Активность инвесторов оставалась на высоком уровне, с оборотом в 10,7 млрд акций, что немного превышает средний показатель за последние 20 торговых сессий в 10,3 млрд.Направляя взгляд на энергетический рынок, цены на нефть испытали спад, отступив от недавнего всплеска. Несмотря на снижение, цены остаются возле максимального уровня за прошедший год. За последние три месяца нефтяной рынок показал впечатляющий рост на 30%, в основном благодаря решениям Саудовской Аравии и России сократить добычу. Однако, импульс роста немного угас на прошлой неделе из-за экономических колебаний и изменений в спросе.Этот тренд изменился, когда в среду правительственные статистические данные США показали более значительное, чем ожидалось, сокращение запасов сырой нефти. Этот фактор стал катализатором для возобновления роста цен на нефть, подчеркивая чувствительность рынка к изменениям в мировых запасах.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 29 сентября 2023 года

EUR/USDЕвро, наконец, смог показать рост после семи дней падения. Цена вышла над сопротивление 1.0552 и над луч Фибоначчи, отмеченного на дневном графике. Теперь ближайшей целью единой валюты становится уровень 1.0613. Цена может подрасти и больше, но не выше 1.0645, чтобы сохранить «имидж» 11-й недели чёрной свечкой. Осциллятор Марлин сформировал с ценой протяжённую не сильную, но тройную конвергенцию, это признак разворота текущего среднесрочного тренда в глубокую коррекцию. Как и прежде, мы ждём рост евро к индикаторной линии Крузенштерна в район 1.0803. Сегодняшний день насыщен экономической статистикой, поводов для противоборства «быков» и «медведей» будет достаточно.К росту евро в условиях бюджетного кризиса в США следует подходить осторожно, так как развитие кризиса приведёт к прямой корреляции с фондовым рынком – доллар станет валютой-убежищем.На графике четырёхчасового масштаба осциллятор Марлин переместился в положительную область, цена закрепилась над 1.0552. Впереди перед ценой находится линия Крузенштерна, которую цена по своему усмотрению может преодолеть, а может и не преодолеть, так как уже в понедельник ей предстоит проделать большую работу по случаю бюджетного «шатдауна». Ближайшие целевые уровни отмечены на графике: 1.0613, 1.0687.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 29 сентября 2023 года

GBP/USDИтак, рост британского фунта начался ровно по 9-й временной линии Фибоначчи на дневном графике. Цена преодолела сопротивление вложенной линии ценового канала, открытие пятницы произошло над этой линией, что говорит о намерении фунта продолжить начатую вчера тенденцию. Сигнальная линия осциллятора Марлин вышла из собственного канала вверх. Предшествующий уход цены под линию ценового канала с закреплением становится ложным и подающим перспективу для солидного роста. Ближайшая цель пары GBP/USD 1.2307. Далее рост может продолжиться до точки пересечения целевого уровня 1.2444 с другой вложенной линией глобального ценового канала.На четырёхчасовом масштабе цена притормозила рост на линии Крузенштерна. Осциллятор Марлин продолжает рост, помогая цене преодолеть достигнутое сопротивление. Цене осталось выйти над линию баланса (максимум вчерашнего дня) и тогда тенденция станет полностью восходящей.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по USD/JPY на 29 сентября 2023 года

USD/JPYЙена создаёт противоречивые технические предпосылки, но это сам по себе признак смены тенденции. Сигнальная линия осциллятора Марлин на малое время вышла из своего нисходящего канала и теперь возвращается в него, причём с намерением уйти под нулевую линию. Цель 150.00 теперь может быть не достигнута, хотя показания индикаторов дневного таймфрейма ещё допускают это. Первая поддержка 148.50. Далее целевым уровнем является 145.90, но на этом пути есть две промежуточные поддержки: 147.92 – линия ценового канала, 147.20 – линия Крузенштерна.На четырёхчасовом графике Марлин совершил ложный выход над собственный диапазон, отмеченный серым прямоугольником. Сигнальная линия осциллятора вплотную подошла к границе с территорией понижающейся тенденции. Для полного формирования медвежьего сигнала цене осталось преодолеть поддержку индикаторной линии Крузенштерна (149.05).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 29 сентября? Разбор фундаментальных событий для новичков.

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических событий в пятницу будет уже гораздо больше, чем во все предыдущие дни недели вместе взятые. Начать следует с Германии. Рано утром там будут опубликованы данные по розничным продажам за август, а также данные по безработице и заявкам на пособия по безработице за сентябрь. Мы не можем сказать, что это суперважные данные, но они все же могут спровоцировать небольшую реакцию рынка. И чем неожиданнее будут значения этих отчетов, тем сильнее может быть реакция. Далее в Великобритании будет опубликован отчет по ВВП за второй квартал в третьей оценке. Опять-таки это не самый важный отчет, рынок очень часто игнорирует эти данные, а сами данные редко когда не соответствуют прогнозам. Поэтому реакция возможна, но вряд ли сильная. В Евросоюзе будет опубликован наиболее важный отчет недели – по инфляции за сентябрь. Как и в случае с Германией, ожидается сильное замедление роста потребительских цен – до 4,5% годовых. Сложно сказать, как отреагирует евровалюта на такое значение. По идее должна снова упасть, но на аналогичном отчете в Германии евро вырос. Мы считаем, что большее значение сейчас имеет не макроэкономический фон, а техническая необходимость скорректироваться. В США будут опубликованы отчеты по личным расходам и доходам американского населения, базовый индекс цен расходов на личное потребление и индекс настроения потребителей от университета Мичиган. Все эти отчеты – второстепенные, реакция на них, вероятно, будет слабой. Но суммарно отчетов будет очень много – можно рассчитывать на хорошие движения завтра. Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий пятницы мы можем выделить выступление Кристин Лагард. С позицией монетарного комитета ЕЦБ мы ознакомились за последние две недели просто прекрасно, поэтому в дальнейших разъяснениях очевидного не нуждаемся. Вряд ли госпожа Лагард порадует рынки новой информацией. Общие выводы: В пятницу важных событий будет немного, но зато общее количество макроэкономических публикаций зашкаливает. Таким образом, день завтра предстоит интересный, но, конечно, в течение дня направление движения может измениться не один раз. Но хотя бы волатильность должна быть приличной. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 29 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок четверга: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD по итогам четвертого торгового дня недели также резко начала восходящее движение. Тем не менее, по фунту все еще остается актуальной нисходящая линия тренда, поэтому текущее движение вверх – не более, чем коррекция. Впрочем, мы сами предупреждали трейдеров в последние дни о том, что коррекция должна начаться, ибо фунт падал уже просто безостановочно каждый день, вне зависимости от фундаментального и макроэкономического фона. Так не могло продолжаться вечно и сегодня мы увидели достаточно сильный рост пары. При чем макроэкономика и фундамент четверга не имеют никакого отношения к этому росту. Начать следует с того, что в Британии сегодня, как обычно, не было ни одного важного и интересного события. Таким образом, трейдеры могли анализировать лишь данные по ВВП во втором квартале в США и заявки на пособия по безработице там же. ВВП в третьей оценке вышел на уровне прогнозов, а заявки на пособия по безработице оказались лучше прогнозов, поэтому если кто и должен был сегодня показать рост, так как это доллар! Однако рынку надоело все время продавать пару, поэтому сегодня началась коррекция. Мы считаем, что она будет продолжаться. 5M график пары GBP/USD. В четверг на 5-минутном ТФ волатильность была достаточно неплохой, поэтому и торговые сигналы были достаточно интересные. К сожалению, первый же сигнал на продажу около уровня 1,2143 оказался ложным и по нему даже Стоп Лосс в безубыток выставить не удалось. Однако уже следующий сигнал на покупку оказался верным, цена преодолела в последствии область 1,2171-1,2179, затем отскочила от нее сверху и до самого конца дня оставалась выше нее. Таким образом, длинную позицию следовало закрывать вручную ближе к вечеру в прибыли около 40-45 пунктов. Убыток по первой сделке был совершенно точно перекрыт. Как торговать в пятницу: На 30-минутном ТФ пара GBP/USD начала корректироваться, о чем мы предупреждали заранее. Некоторое время фунт может двигаться вверх, при чем без конкретных и ежедневных на то фундаментальных и макроэкономических оснований. Затем мы ожидаем от него возобновления падения, так как справедливость между ним и долларом еще не полностью восстановлена, с нашей точки зрения. На 5-минутном ТФ завтра можно торговать по уровням 1,1992-1,2008, 1,2065-1,2079, 1,2143, 1,2171-1,2179, 1,2235, 1,2307, 1,2372-1,2394, 1,2457-1,2488, 1,2544, 1,2605-1,2620, 1,2653, 1,2688. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов можно выставлять Stop Loss в безубыток. В пятницу в Британии будут опубликованы данные по ВВП за второй квартал, а в США – несколько второстепенных отчетов по личным расходам и доходам и настроению потребителей. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 29 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок четверга: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в течение четверга наконец-то показала восходящее движение. Нельзя сказать, что европейская валюта заслужила рост, но все же падала она больше двух недель подряд(имеется ввиду без коррекций), поэтому техническую коррекцию она точно заслужила. Теперь очень важно понять, будет ли это коррекция-однодневка или же это будет коррекция против двухмесячного падения пары. Так или иначе, в данное время нисходящая тенденция в краткосрочном плане может поменяться на восходящую. Даже если рост пары будет несильным, несколько дней может наблюдаться именно восходящее движение. Сегодня макроэкономический фон был более сильным, чем в первой половине недели. Индекс потребительских цен в Германии опустился даже ниже весьма оптимистичных прогнозов. Но для евро это, скорее, плохие новости, чем хорошие, так как теперь у ЕЦБ еще меньше оснований для ужесточения монетарной политики. Тем не менее, европейская валюта начала расти еще утром. Далее был опубликован отчет по ВВП в США, который в целом соответствовал прогнозам и особой реакции рынка не спровоцировал. Мы бы сказали, что евро сегодня вырос без веских причин. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ в четверг был сформирован только один торговый сигнал, но формировался он достаточно долго – около 5 часов. Все эти 5 часов пара сначала преодолевала область 1,0517-1,0533, затем старалась развить движение вверх, потом отскакивала от нее сверху. Начинающие трейдеры могли открыть длинную позицию по этому сигналу, а в последствии цена прошла вверх около 30-35 пунктов. Движения сегодня были достаточно рваными и не соответствовали макроэкономическому фону, поэтому прибыль около 20 пунктов – это хороший результат. Как торговать в пятницу: На 30-минутном таймфрейме пара наконец-то может начать корректироваться. В среднесрочной перспективе мы практически в любом случае ожидаем дальнейшего падения евро, но в ближайшие несколько дней или даже неделю пара может расти. При чем, как сегодня, безо всяких на то причин. На 5-минутном ТФ завтра следует рассматривать уровни 1,0391, 1,0433, 1,0465, 1,0517-1,0533, 1,0607-1,0613-1,0618, 1,0673, 1,0733, 1,0767-1,0781, 1,0835. При прохождении 15 пунктов в верном направлении можно выставить Stop Loss в безубыток. В пятницу в Германии будет опубликовано несколько интересных отчетов, в Евросоюзе – важнейший отчет недели по инфляции, в США – еще несколько не самых значимых отчетов. В целом, статистики будет много, поэтому завтра мы ждем хорошей волатильности и трендового движения. Считаем, что коррекция по евровалюте может продолжиться. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Между ростом и падением: фондовая Европа торгуется разнонаправленно

В четверг ведущие биржевые индикаторы Западной Европы демонстрируют разнонаправленность. Инвесторы уходят от рисков в ожидании данных по инфляции из Германии. При этом максимальное снижение зафиксировано у ценных бумаг компаний автомобилестроительного сектора, а максимальный рост – у компаний банковского сектора.Так, к моменту написания материала сводный индекс крупнейших европейских компаний Stoxx Europe 600 просел на 0,04%. Французский CAC 40 набрал 0,18%, британский FTSE 100 упал на 0,51%, а немецкий DAX прибавил 0,06%. Лидеры роста и паденияСтоимость ценных бумаг австрийского производителя полупроводниковых компонентов ams-OSRAM AG обвалилась на 20,9% на новостях о планах привлечь 2,25 млрд евро за счет дополнительной эмиссии, облигаций и других инструментов. Котировки британского букмекера 888 Holdings обрушились на 16,5% после того, как аналитики ухудшили годовой прогноз рентабельности компании. Рыночная капитализация британского оператора сети дискаунтеров Pepco Group упала на 11,1%. Накануне менеджмент компании сообщил о том, что ожидает сокращения скорректированной EBITDA в 2023 финансовом году до 750 млн евро по сравнению с 731 млн евро годом ранее. Ключевой причиной негативных финансовых показателей Pepco Group стало снижение спроса. Цена акций британского производителя алкоголя Diageo просела на 0,5%. При этом ранее компания подтвердила прогнозы на 2024 финансовый год. Стоимость ценных бумаг итальянской телекоммуникационной компании Telecom Italia снизилась на 3,1%. Котировки немецкого автоконцерна Volkswagen упали на 1,5%. Рыночная капитализация еще одного германского автопроизводителя – BMW – снизилась на 0,4% на новости о продлении контракта председателя правления Оливера Ципсе до 2026 года. Цена акций испанского банка Banco Santander выросла на 1,9%. Накануне компания рассказала о запуске программы обратного выкупа на сумму до 1,31 млрд евро. Стоимость ценных бумаг другого испанского банка – BBVA – подскочила на 0,9% на сообщении о повышении промежуточных дивидендов на 33%. Котировки французской нефтегазовой компании TotalEnergies подорожали на 1% после закрытия сделки с малазийской Petronas 40% на сумму $400 млн. Рыночная капитализация логистической компании Allegro взлетела на 4,7%. По итогам второго квартала компания нарастила выручку ключевого для нее польского сегмента на 18,4%. Настроения на рынке В четверг трейдеры анализируют свежие данные по странам еврорегиона. Так, согласно отчету Европейской комиссии, сводный индекс делового и потребительского доверия в еврозоне в сентябре снизился до 93,3 пункта по сравнению с пересмотренными 93,6 в августе. При этом сентябрьское значение показателя стало минимальным с ноября 2020 года. Аналитики в среднем прогнозировали падение индекса до 92,5 пункта с объявленного ранее августовского уровня в 93,3 пункта. Тем временем Статистическое агентство Испании (INE) сообщило о том, что инфляция в стране в текущем месяце ускорилась до 3,5% в годовом выражении – максимальными темпами за последние 5 месяцев – с августовских 2,6%. Позже в четверг будут опубликованы предварительные данные о сентябрьской инфляции в Германии. Аналитики прогнозируют замедление роста потребительских цен до 4,5% в годовом выражении с 6,4% в августе. Дополнительным фактором растерянности для европейского рынка акций сегодня стало разнонаправленное движение на фондовых рынках США, отмеченное накануне. Так, по итогам среды биржевой показатель Dow Jones Industrial Average просел на 0,2%, S&P 500 вырос на 0,02%, а NASDAQ Composite набрал 0,22%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Евро недооценивает кризис инфляции. Мир готовится к ставке в 7% и «кровавой бойне», худшей с 1929 года

Евро будет в центре внимания до конца недели, поскольку данные по инфляции публикуются по всей Европе, начиная с Германии, где уже зафиксировано снижение. Как стоит воспринимать этот показатель и что ожидать от единой валюты в ближайшее время? Инфляция потребительских цен в Германии снизилась до 4,5% в годовом исчислении в сентябре 2023 года. Это является значительным снижением по сравнению с 6,1% в предыдущем месяце и немного ниже рыночных ожиданий в 4,6%, показала предварительная оценка. Таким образом, зафиксирована самая низкая инфляция с февраля 2022 года. При этом в Испании инфляция ускорялась третий месяц подряд. Показатель на уровне 3,5% в годовом исчислении в сентябре, что соответствует ожиданиям, но превысил августовские 2,6%. Кроме того, недавний скачок цен на нефть усугубляет опасения по поводу потенциальной инфляционной спирали. Настроения рынка сейчас склоняются к тому, что ЕЦБ не будет продолжать повышать процентные ставки в этом году, хотя ожидается, что процентные ставки останутся повышенными в течение длительного периода. Валютные рынки учли окончание циклов повышения ставок в крупнейших экономиках и теперь полностью сосредоточены на потенциале снижения ставок в 2024 году. Когда начнутся эти сокращения и насколько агрессивными они будут, повлияет на рынки облигаций и валюты. Если рынок перенесет сроки первого сокращения ЕЦБ – особенно при мягкой динамике инфляции – тогда евро может столкнуться с трудностями. В пятницу должен выйти отчет по всей еврозоне, но часто случается так, что реакция рынка обычно завершается к тому времени, когда Германия и Испания публикуют данные. Падение темпов инфляции связано с опережающими индикаторами, которые указывают на дефляционную динамику, включая вчерашние данные по денежной массе от ЕЦБ, которые показали резкое снижение. М3, индикатор денежного обращения в экономике, снизился на 1,3% по итогам года в августе, что может указывать на воздействие решений ЦБ по увеличению процентных ставок. Уменьшение денежного оборота может привести к сокращению спроса и, в конечном итоге, к сокращению инфляции. «Рост М3 в годовом выражении упал с более чем 12% в начале 2021 года до почти 4% к концу 2022 года, достигнув -0,4% в июле. Это отражает последствия повышения процентных ставок», – комментирует в Lloyds Bank. Эксперты отмечают, что такое уменьшение денежного предложения и объема кредитования негативно сказывается на экономических ожиданиях региона. Если сравнивать с США, в Европе подавляющее большинство кредитов предоставляется под переменные ставки. Таким образом, решения ЕЦБ о повышении базовой ставки одновременно влияют как на новые, так и на текущие кредиты. Этот специфический характер передачи денежно-кредитной политики делает ее более оперативной. Значит для стабилизации экономики и инфляции потребуется меньше повышений ставок. Здесь над выводами долго думать не нужно. ЕЦБ, возможно, решит, что принятые им меры достаточно строги.Реакция евро Евро, тем не менее, вырос по отношению к доллару, хотя и на незначительную величину – 1,0517. Здесь стоит обратить внимание на более широкое снижение курса доллара США после его стремительного укрепления, что делает его сильно перекупленным и обусловливает коррекцию. Если текущий нисходящий тренд продолжится, пара EUR/USD может стать более уязвимой для дополнительных потерь, с основной целью на минимальном уровне 2023 года в 1,0481, зафиксированном 6 января. Находясь ниже ключевой отметки 1,0827, котировки может продемонстрировать дополнительное снижение. И все же перспективы у евро, как и у фунта, печальные. Аналитики из Wells Fargo предсказывают снижение котировок ключевых европейских валют. Индикаторы настроений в экономиках этих регионов заметно ухудшились за последний период. Такое различие в экономическом положении между Европой и США, вероятно, окажет давление на европейские валюты. Европейский центральный банк и Банк Англии намекнули на то, что процентные ставки, возможно, достигли своего максимума, что уменьшает поддержку валют через ставки. Ожидается снижение стоимости фунта и евро в начале 2024 года. Для пары GBP/USD озвучен прогноз в рамках 1,1600 и для пары EUR/USD в районе 1,0200. Близкие к паритету оценки вновь набирают актуальность.Так ли все однозначно по поводу инфляции и ДКП в Европе? Последние отчеты GfK по потребительскому доверию свидетельствуют о том, что граждане стараются сберегать свои средства при каждой возможности. Такая ситуация, когда инфляция и опасения о будущем стимулируют население к экономии, не наблюдалась с 2011 года, когда Европу охватил долговой кризис. После этой финансовой бури, президент ЕЦБ того времени Марио Драги утверждал, что будет защищать евро всеми доступными методами. Он заполнил рынок новыми деньгами и установил отрицательную процентную ставку. Это было нечто новым для финансового рынка, который ответил на это удивительным ростом благодаря поглощению излишней ликвидности, что привело к повышению стоимости активов. Однако теперь Европу угрожает инфляция, порожденная такой политикой. Строительный сектор сталкивается с высокими ставками и все больше компаний объявляют о своем банкротстве. На первый взгляд, решение простое: снизить процентную ставку до исторического минимума. Однако, как отметили эксперты из Rabobank, на деле все сложнее. Мир, который нас окружает, кардинально изменился. Глобализация столкнулась с проблемами, и раздробленность рынков не позволяет контролировать инфляцию или ставки. Европа не стремится завалиться китайскими электрокарами. При этом Китай контролирует экспорт редкоземельных элементов, США ограничивают экспорт современных микросхем, Индия запрещает вывоз риса, а Россия прекращает экспортировать дизельное топливо. То, что десятки лет способствовало росту благосостояния и рекордам на фондовых биржах, теперь разрушается. Многие удивляются, что, учитывая все эти радикальные изменения, рынки все равно рассчитывают на то, что ставки вернутся к своим исторически низким значениям. В конце концов, такое произошло с 2008 по 2020 год. Даже во времена войн и распада Римской империи ставки не были столь низкими. Не стоит ожидать снижения инфляции и ставок без гораздо более глубокого кризиса, чем те, которые мы видели в 2008 или 1929 году. Гендиректор JPMorgan выразил озабоченность по поводу текущей мировой экономической ситуации и предупреждает инвесторов о возможных рисках. В интервью для Times of India он поднял вопрос о потенциальной глобальной стагфляции, сочетании стагнации экономического роста и высокой инфляции. Он высказывает опасения о том, что в ответ на эту угрозу центральные банки мира будут вынуждены значительно повысить процентные ставки. Даймон указывает, что переход от ставки в 0% до 2% может показаться не столь значимым. Однако, дальнейший рост до 5% и даже 7% может принести серьезные последствия для глобальной экономики, и он сомневается в том, что мировая экономика готова к таким изменениям. Он также утверждает, что многие бизнесмены и инвесторы возможно не до конца осознают риски такого резкого роста процентных ставок. На этом фоне он отмечает, что мнение Уоррена Баффета, другого известного инвестора, также акцентирует внимание на важности эффективного управления капиталом в условиях меняющегося экономического климата. Даймон подчеркивает, что инвесторам следует быть готовыми к внезапным и крупным изменениям на финансовых рынках. Если ситуация на рынке ухудшится, могут возникнуть крупные потери, и в этом контексте он употребляет термин «кровавая бойня», где огромные суммы денег могут исчезнуть в короткий промежуток времени. Такое предостережение от одного из ключевых фигур в мировом финансовом сообществе является важным сигналом для инвесторов и трейдеров. Оно подчеркивает необходимость бережного управления рисками и подготовки к потенциальным экономическим шокам.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Хотя доллар идет вразнос, евро, фунт и иена, скорее всего, еще подадут сигнал SOS

Ралли американской валюты забуксовало на подступах к отметке 107. В четверг гринбек возвращает часть своего недавнего роста и отступает от 10-месячного пика, достигнутого накануне в области выше 106,80. Между тем евро, фунт и иена приходят постепенно в себя после того, как ранее понесли ощутимые потери по отношению к американскому визави. С начала сентября индекс USD повысился более чем на 2% и находится на пути к тому, чтобы зафиксировать самый сильный месячный рост за год. Главными факторами укрепления доллара являются устойчивая американская экономика и упорство, с которым ФРС пытается вернуть инфляцию в стране к целевому показателю в 2%. На прошлой неделе американский ЦБ оставил процентные ставки на уровне 5,25–5,5%, но просигнализировал, что может их повысить до конца этого года. «Тот факт, что на этом заседании мы сохраняем прежний уровень ключевой ставки, не означает, что ЦБ достиг того состояния денежно-кредитной политики, которого он добивается. Мы думаем, что довольно близки к тому, где нам необходимо оказаться. Но мы пока не знаем, достигла ставка пика или нет», – заявил председатель ФРС Джером Пауэлл на пресс-конференции 20 сентября, добавив, что регулятор готов вновь поднять процентные ставки, если это потребуется. Обновленный точечный прогноз чиновников FOMC подтвердил, что ставки будут повышены еще на 25 базисных пунктов до конца текущего года. При этом политики ожидают более высокие ставки в следующем году. Так, до конца 2024 года прогнозируется сокращение ставок лишь на 50 б.п., тогда как ранее ожидалось снижение на 100 б.п. Свидетельства того, что «ястребиный» настрой ФРС не ослабевает, наряду с опасениями, что процентные ставки в США будут оставаться высокими дольше, чем предполагалось, послужили стимулом для роста доллара, который поднялся до уровней, невиданных с ноября прошлого года.Инвесторы опасаются, что Федрезерв зайдет слишком далеко, из-за чего в последние недели настроения на рынках, в том числе в США, стали негативными. Так, в сентябре индекс S&P 500 потерял около 5%. «S&P 500 достиг понижающегося максимума в районе 4 540 по сравнению с июльским максимумом в районе 4 610, что привело к более глубокому откату. Прорыв ниже августовского дна свидетельствует о сохранении нисходящего импульса», – сообщили стратеги Societe Generale. Накануне S&P 500 закрылся вблизи 4 275, и теперь может дрейфовать в направлении 4 270–4 240, отмечают специалисты банка. При этом уровень 4 200 является важной поддержкой. Если индекс закрепится ниже этого уровня, то возникнет риск продолжения нисходящего тренда, считают они. Эксперты JPMorgan прогнозируют, что в следующем году индекс S&P 500 установит новый рекорд, поскольку ФРС, скорее всего, перестанет повышать процентные ставки. «В какой-то момент люди начнут понимать, что ФРС собирается развернуться, и после этого рынок начнет расти», – сказали они. Денежный рынок оценивает вероятность того, что к июлю 2024 года ставки будут ниже текущего уровня почти в 40%. Аналитики JPMorgan ожидают, что индекс S&P 500 достигнет нового максимума в середине 2024 года. Это подразумевает рост как минимум на 11% от текущих отметок до достижения рекордного уровня в 4 796, зафиксированного в январе 2022 года. Пока что инвесторы нервничают из-за того, что на сентябрьском заседании американский ЦБ прозрачно намекнул, что процентные ставки могут оставаться высокими в течение длительного времени, что спровоцировало распродажу акций и подоткнуло вверх курс USD. Некоторые стратеги предупреждают, что Федрезерву придется сильнее давить на экономику, чтобы контролировать инфляцию. «Для того чтобы ФРС действительно преуспела в сдерживании инфляции, регулятору будет необходимо сделать больше, будь то путем дальнейшего незначительного повышения ставок или более длительного сохранения ставок на высоком уровне», – отметили стратеги Vanguard. Замедление экономического роста в США пока не является причиной для отказа ФРС от жесткой денежно-кредитной политики. Ежеквартальный опрос экспертов ФРБ Филадельфии показал примерно 34%-ную вероятность сокращения американской экономики в четвертом квартале. Специалисты Westpac указывают на то, что консенсус-прогнозы роста ВВП США на 2024 год на уровне 0,9% ниже последней оценки ФРС в 1,5%, тогда как снижение ставок на 100 б.п. в 2024 году по-прежнему заложено в кривую OIS, что существенно больше, чем пересмотренный точечный график ФРС, предусматривающий снижение на 50 б.п. «Это означает, что существует достаточно возможностей для дальнейшего снижения ожиданий относительно сокращения ставок в США, что может только усилить поддержку доллара», – сообщили они. Экономика США сталкивается с препятствиями в связи с возможным закрытием правительства, возобновлением выплат по студенческим долгам, повышением процентных ставок и забастовкой автопроизводителей, заявил в среду экономический советник Белого дома Джаред Бернстайн. Национальная экономика продолжит развиваться довольно хорошим образом, если не произойдет политической ошибки или внешнего шока, добавил он. Спикер Палаты представителей Кевин Маккарти сообщил в среду, что не наблюдает поддержки законопроекта Сената о временном финансировании федерального правительства. Это приблизило Соединенные Штаты к четвертому шатдауну за десятилетие, до которого остались считанные дни. Теоретически прекращение работы американского правительства должно быть лишь немного негативным для доллара, так как в этом случае пострадает активность, а не кредитоспособность Соединенных Штатов. Однако для того, чтобы развернуть гринбек, потребуется очень многое, считают аналитики ING. «Для того, чтобы развернуть курс доллара, необходимо смягчение данных по деловой активности в США. Но из-за плохих перспектив инвестиций за рубежом эта планка для плохих данных по активности в США сейчас выше. Кроме того, более высокие цены на сырую нефть вновь вбивают клин между "имущими" – США – и "неимущими" – Европой и Азией. Мы видит риск того, что нефть марки Brent ненадолго поднимется выше $100. Поэтому мы не исключаем, что индекс USD, еще может устремиться к 107,00–107,20», – сказали они. Устойчивые цены на нефть, наряду с высокой доходностью в Соединенных Штатах, поддерживают доллар, и хотя сегодня наблюдается снижение американской валюты, на данный момент потребуется гораздо больше усилий, чтобы сигнализировать о какой-либо коррекции или устойчивой слабости гринбека, отмечают экономисты Scotiabank. Рост индекса USD еще может продолжиться в направлении 107–109, полагают они. Даже если экономика США движется к замедлению, доллар может найти поддержку на фоне спроса на активы-убежища, учитывая широкие опасения по поводу слабого глобального роста, считают стратеги Rabobank. В результате курс EUR/USD может оставаться более низким в течение длительного времени, прогнозируют они. В среду основная валютная пара опустилась ниже отметки 1,0500 впервые с начала января. В четверг она сумела несколько отыграть свои недавние потери. «После того как в среду пара EUR/USD дважды протестировал область 1,0500, возможно, в краткосрочной перспективе был достигнут небольшой минимум/уровень разворота. В настоящее время пара формируется небольшое двойное дно, но рост может быть ограничен областью 1,0550–1,0600», – заявили специалисты Scotiabank. «EUR/USD выглядит сильно перепроданной, по крайней мере, в краткосрочной перспективе, но для того, чтобы предположить, что намечается более устойчивый отскок, паре необходимо вернуть отметку 1,0600+. Поддержка находится на уровне 1,0475–1,0480», – добавили они. Экономисты UBS считают, что до конца года доллар будет продолжать пользоваться высоким спросом. «В ближайшей перспективе риски смещены в сторону дополнительного укрепления доллара. Учитывая последние макроэкономические данные, возникли сомнения в том, что ФРС придется снижать ставки раньше ЕЦБ. Таким образом, существует риск того, что гринбек еще больше укрепится по отношению к евро, и пара EUR/USD может вновь опуститься ниже отметки 1,0500», – сказали они. Очевидно, что доминирующей силой в паре EUR/USD остается сильный доллар, отмечают эксперты ING. Однако, по их словам, два события, произошедшие на этой неделе, предупреждают о том, что евро, возможно, столкнулся с внутренними факторами для самостоятельного ослабления. «Италия повышает целевой показатель дефицита бюджета, а некоторые чиновники ЕЦБ обсуждают возможность значительного повышения минимальных обязательных резервов (MRR). Мы считаем, что повышение MRR будет однозначно негативным фактором для евро», – сообщили они. «Похоже, пока нет причин бороться с "медвежьим трендом в паре EUR/USD. Если не появится поводов для последнего повышения ставки ЕЦБ, ожидайте продолжения дрейфа EUR/USD в область 1,0400–1,0410», – заявили в ING. Последние данные ЕЦБ, опубликованные в среду, показали, что ежемесячный приток кредитов предприятиям в августе составил минус €22 млрд по сравнению с июлем, что является самым слабым показателем более чем за два года, когда валютный блок страдал от пандемии. «Это не очень хорошая новость для экономики еврозоны, которая уже находится в состоянии стагнации и демонстрирует растущие признаки слабости. Мы ожидаем, что общая вялость сохранится в результате воздействия ограничительной денежно-кредитной политики на экономику», – отметили аналитики ING. Стратеги Rabobank говорят, что их собственные прогнозы для еврозоны указывают на техническую рецессию во втором полугодии и медленное восстановление в следующем году. «Сложившаяся ситуация указывает на возможность дальнейшего понижательного давления на евро. С другой стороны, растущие опасения по поводу фискальных обязательств правительства Италии также могут стать негативным фактором для евро, поскольку это может создать напряженность в отношениях с Брюсселем в будущем», – сообщили они. «После пробоя EUR/USD прежнего целевого уровня 1,0600 мы пересмотрели наши прогнозы в сторону понижения и теперь ожидаем, что в трехмесячной перспективе курс EUR/USD опустится до 1,0200, а в 2024 году останется более низким», – добавили они. В четверг фунт тоже находится в режиме восстановления после того, как накануне достиг самого низкого уровня по отношению к доллару с 17 марта в области $1,2110. «Мы зафиксировали прибыль на коротких позициях по паре GBP/USD, опередив нашу цель в 1,2000, поскольку ценовое движение было немного экстремальным, а позиции по доллару были сильно растянуты практически по всем показателям, на которые мы обращаем внимание. Слишком много параллелей с тем, что мы наблюдали в предыдущих циклах ралли доллара, особенно в осенний период, когда в конечном итоге наблюдается значительная коррекция перед возобновлением роста доллара», – сказали специалисты Jefferies. Возможно, настало время для краткосрочного отскока или, по крайней мере, некоторой консолидации GBP/USD на текущих уровнях, учитывая крайнюю перепроданность пары, которая отражается в дневном индексе относительной силы (RSI), который упал ниже 20 впервые за 12 месяцев, считают аналитики Convera. «В последний раз, когда подобное наблюдалось, пара GBP/USD упала до рекордно низкого уровня, но восстановилась на 10% за семь дней. Мы не думаем, что подобный отскок повторится, но чувствуем, что фунту давно пора немного выдохнуть», – заявили они. Эксперты Convera рассматривают уровень 1,2300 в качестве потенциальной краткосрочной цели роста для GBP/USD. Внутридневные ценовые сигналы для GBP/USD являются «бычьими», что может указывать на подъем до 1,2250–1,2300, отмечают стратеги Scotiabank. Пара должна преодолеть отметку 1,2350, чтобы продемонстрировать более значимую техническую силу, считают они. С другой стороны, поддержка находится на уровне 1,2100–1,2110, добавили в банке. Стратеги JPMorgan утверждают, что фунт еще может упасть по отношению доллару в ближайшие недели, даже если консолидация обменного курса GBP/USD, похоже, станет главной темой на пороге октября. «Мы думаем, что более широкая история будет связана со снижением фунта, поскольку спред между облигациями Великобритании и США остается неподдерживаемым после решения Банка Англии прекратить повышение ставок. Сейчас установлена высокая планка для будущих повышений ставок BoE, учитывая недавние изменения в ключевых данных, и мы придерживаемся прогноза сохранения банковской ставки на этот и следующий годы», – сообщили специалисты банка. По их словам, минимальное справедливое значение обменного курса GBP/USD составляет 1,2100. Стерлинг, вероятно, попал под огонь в связи с корректировкой позиций. Спекулянты пытались поддерживать длинные позиции по фунту в течение весны, несмотря на укрепление доллара. Предположительно, теперь эти позиции были сокращены, говорят экономисты ING. По их мнению, пара GBP/USD остается уязвимой и может просесть в область 1,2000–1,2100. В четверг иена тоже несколько восстановилась после того, как в среду достигла нового 11-месячного минимума в 149,70 за доллар. Однако пара USD/JPY остается слишком близко к психологическому уровню 150, чтобы чувствовать себя комфортно. Возможно, самой большой угрозой для доллара является продажа Токио $20–30 млрд по мере приближения USD/JPY к 150, учитывая, что японские власти внимательно следят за валютным рынком, отмечают эксперты ING. «Ставить на терпение Минфина Японии по-прежнему опасно. Тем более что министр финансов страны Сюнъити Судзуки все сильнее закручивает гайки вербальных интервенций. Он подчеркнул, что ведомство внимательно наблюдает за ситуацией на валютном рынке с чувством срочности и неотложности», – сказали аналитики Commerzbank. Правительство Японии может снова вмешаться, если курс иены превысит 150 по отношению к доллару, и официальные лица, вероятно, будут обеспокоены, если USD/JPY достигнет отметки 155, полагает бывший заместитель министра финансов Японии Эйсуке Сакакибара. «Если пара USD/JPY превысит 150, это может привести к какому-то вмешательству. Я не могу назвать цифру – это зависит от ситуации, но примерно 155 – это уровень, при котором они начнут беспокоиться», – заявил он. В прошлом году Токио потратил более $60 млрд на три интервенции при достижении USD/JPY отметок 146 и 152. По словам Э. Сакакибара, японским властям, возможно, придется потратить такую же сумму или больше, если им снова придется выйти на валютный рынок. Без принятия каких-либо мер иена может приблизиться к отметке 160 за доллар, но не выйдет за пределы этого уровня, считает он. Э. Сакакибара ожидает, что ситуация изменится, вероятно, после заседания ФРС в декабре. «Существует довольно большая вероятность того, что денежно-кредитная политика США может измениться в ближайшем будущем. Если это произойдет, иена начнет укрепляться до 130 за доллар», – сказал он.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 28 сентября. Экономический рост в США поддерживает доллар

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка остается достаточно простой и понятной. Продолжается построение нового понижательного участка тренда, его первой волны, которая сильно затягивается во времени. На мой взгляд, у британца нет никаких оснований возобновлять повышение, поэтому сценарий с новым восходящим участком я даже не рассматриваю. Первая волна нисходящего участка тренда уже приобрела очень протяженный вид, но спрос на фунт продолжает снижаться. Напомню, что нет никаких конкретных целевых размеров волн. Первая волна может строиться еще сколько угодно времени без каких-либо ограничений. Внутренняя волновая структура первой волны нового участка тренда выглядит сложно и в ней с трудом можно разглядеть пять волн. Но пять волн видны по евровалюте. Если построение понижательного набора волн будет завершено по европейцу, то с вероятностью 80% оно будет закончено и по британцу. В данное время инструмент выполнил неудачную попытку прорыва отметки 1,2120, что соответствует 76,4% по Фибоначчи. Последовавший затем отход котировок от достигнутых минимумов может означать построение коррекционной волны. Британец пытается выбраться из бездны Курс инструмента Фунт/Доллар в четверг повысился на 60 базовых пунктов. Для британца это очень немного. Вся первая нисходящая волна составляет на текущий момент 1000 пунктов. Следовательно, 60 пунктов отхода от достигнутых минимумов не позволяют мне сделать вывод о начале построения коррекционной волны. Эта волна назревает уже больше недели, и каждая неудачная попытка прорыва важной отметки по евро или фунту заставляет с надеждой смотреть на графики. Я считаю, что по британцу и европейцу коррекционные волны начнутся одновременно, поэтому рассматриваю все уровни на пути вниз по обоим инструментам. Сейчас такой уровень достигнут по британцу. Это означает, что и по европейцу может начаться построение коррекционной волны. Все было бы очень хорошо для фунта стерлингов, если бы регулярно не поступали новости из США, которые поддерживают спрос на доллар. Сегодня стало известно, что ВВП во втором квартале вырос на 2,1% в годовом выражении, что соответствовало ожиданиям рынков. Кварталом ранее рост составил 2,2%, еще кварталом ранее – 2,6%, еще ранее – 2,7%. Как видим, проблем в американской экономике нет никаких в связи с резким ростом процентной ставки в последние полтора года. Безработица остается на низких значениях, ВВП высок, рынок труда, хоть и ослабевает все равно, силен. Все это поддерживает спрос на валюту США в долгосрочном плане. Напомню, что около года рынок держал спрос на доллар на низком уровне, но сейчас ситуация меняется, и лишь первая волна нового понижательного участка тренда дает возможность предположить, что укрепление валюты США может быть сильным и длительным. Банк Англии и ЕЦБ сейчас не способны поддержать свои валюты, так как готовятся к завершению ужесточения. Общие выводы Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает снижение в рамках нового нисходящего участка тренда. Максимум, на что может рассчитывать британец в ближайшее время – построение волны 2 или b. Но, как видим, даже с коррекционной волной возникают существенные проблемы. В данное время я бы с осторожностью оставался в продажах, так как неудачная попытка прорыва отметки 1,2120 предупреждает о возможном переходе к построению коррекционной волны. На старшем волновом масштабе картина похожа на инструмент Евро/Доллар, но все же есть и некоторые различия. Нисходящий коррекционный участок тренда продолжает свое построение, а его первая волна уже приобрела протяженный вид и совершенно точно не имеет отношения к предыдущему повышательному участку. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: Как минимум отскок

EUR/USDКурс пытается расти - впервые за много днейНовости по США сегодня формально в пользу доллара. Число недельных заявок по безработице +204 K - это около многолетних минимумов - рынок труда США по-прежнему силен.Однако третье чтение отчета по ВВП США показало снижение дефлятора ВВП с 2% до 1.7%.Факт в том, что EUR/USD пытается найти разворот наверх.Мы покупаем на снижениях.Ждем отчета по инфляции PCE завтра.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

AUD/USD. Отчёт по росту инфляции в Австралии: релиз отложенного действия

Австралийский доллар в паре с американской валютой сегодня демонстрирует коррекционный рост на фоне общего ослабления гринбека. Впрочем, слово «ослабление» в данном случае не совсем корректно. Доллар США лишь отступил от вчерашних максимумов, тогда как никаких предпосылок фундаментального характера для какого-либо кардинального перелома ситуации нет. Гринбек по-прежнему чувствует себя весьма уверенно в основных долларовых парах: усугубление политического кризиса в США (перспективы шатдауна), рост доходности трежерис (многолетние максимумы) и рост нефтяного рынка создают благоприятную почву для дальнейшего роста американской валюты. Австралиец, в свою очередь, вынужден следовать за котируемой валютой. Например, вчера трейдеры пары aud/usd фактически проигнорировали отчёт по росту индекса потребительских цен в Австралии, который отразил ускорение инфляции в стране. Вопреки всему, пара резко снизилась, обновив 11-месячный минимум. Это говорит о том, что австралийские фундаментальные факторы сейчас не работают: роль первой скрипки выполняет доллар США, который реагирует на усиление антирисковых настроений и удорожание «чёрного золота». И всё же, несмотря на долларовое ралли, австралийские макроэкономические отчёты игнорировать не стоит. Это, скажем так, «релизы отложенного действия». Особенно это касается инфляции, и особенно – в свете последних событий (смена руководства РБА, публикация «ястребиного» протокола последнего заседания ЦБ и т.д.). Поэтому опубликованный вчера отчёт по росту индекса потребительских цен ещё напомнит о себе – буквально на следующей неделе, когда состоится октябрьское заседание Резервного банка Австралии. Напомню, что это будет первое заседание под руководством Мишель Баллок, которая стала преемником Филиппа Лоу. На протяжении долгого времени она занимала должность заместителя главы РБА и вот теперь встала у руля Центробанка. Никаких революционных изменений не ожидается, однако её риторика в последнее время носила достаточно ястребиный характер. Если быть точней, то она неоднократно высказывала обеспокоенность высоким уровнем инфляции в стране и медленными темпами снижения ИПЦ. Баллок неоднократно заявляла, что работа с инфляцией «станет первоочередной задачей на посту главы ЦБ» и в этом контексте не исключала дополнительное ужесточение монетарной политики, «если основные инфляционные индикаторы начнут набирать обороты». Её опасения оправдались – августовская инфляция продемонстрировала восходящую динамику после нескольких месяцев снижения. Так, индекс потребительских цен в прошлом месяце вырос до 5,2%. Для сравнения можно отметить, что в апреле этого года показатель был на уровне 6,7%, но после нескольких месяцев спада оказался на отметке 4,9%. Теперь ИПЦ снова начал идти вверх. Структура отчёта говорит о том, что наиболее значительный рост цен произошёл в сфере жилья (+6.6%), страхования и финансовых услуг (+8.8%), транспорта (+7.4%), продуктов питания и безалкогольных напитков (+4.4%). И хотя рост ИПЦ в августе носил прогнозируемый характер, факт остаётся фактом: инфляция в Австралии снова начала набирать обороты. Стоит отметить, что ещё до публикации сегодняшнего отчёта некоторые валютные стратеги (среди которых экономисты Commerzbank), предупреждали своих клиентов о том, что если инфляция в августе ускорится, то очередное повышение ставки в октябре или ноябре «будет не так уж маловероятно». На мой взгляд, вероятность того, что РБА прибегнет к дополнительному ужесточению ДКП в октябре, – достаточно мала, так как на руках у членов Центробанка нет ещё данных по росту инфляции за третий квартал. Но при этом велика вероятность ужесточения риторики со стороны РБА на ближайшем заседании. Мишель Баллок может допустить вероятность увеличения ставки на ноябрьской встрече привязав этот вопрос к динамике квартальной инфляции. Свою роль (правда, косвенную) здесь может сыграть и Китай, который в августе испугал членов РБА слабой динамикой роста. После череды разочаровывающих отчётов КНР удивил ростом некоторых показателей. Например, розничные продажи в КНР в августе выросли на 4,6% г/г (при прогнозе роста на 3,0%), а промышленное производство – на 4,5% г/г (при прогнозе роста на 3,9%). Итоги октябрьского заседания объявят в следующий вторник. Если к тому моменту долларовое ралли иссякнет, а РБА станет союзником оззи, покупатели aud/usd получат повод для масштабной контратаки. Но на сегодняшний день любые торговые решения по паре выглядят рискованно. Лонги рискованны, так как мы сейчас наблюдаем лишь коррекцию американской валюты, а не усиление австралийца. Более того, пара не преодолела уровень сопротивления 0,6430 (средняя линия индикатора Bollinger Bands, совпадающая с линией Tenkan-sen на дневном графике), тогда как это минимальное требование в контексте дальнейшего развития движения на север. Продажи пары также рискованны, так как ястребиные ожидания относительно дальнейших действий РБА могут помешать медведям aud/usd завоёвывать новые ценовые территории. Поэтому на данный момент по паре целесообразней всего занять выжидательную позицию. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: халвинг против майнинга, или как может измениться динамика главной криптовалюты

Одной из серьезных проблем, с которыми в настоящее время сталкивается динамика предложения Bitcoin, которой, похоже, уделяется ограниченное внимание, является растущее давление со стороны майнеров. По мнению экспертов, некоторые из проблем включают в себя рекордно высокие скорости хэширования, высочайший уровень сложности майнинга и быстрый рост затрат, и все это существенно повлияло на прибыльность операций по добыче Bitcoin. На этом фоне не исключено, что по мере приближения следующего события халвинга майнеры могут быть вынуждены продать свои запасы BTC, чтобы поддержать свой капитал.Уже есть некоторые заметные признаки этой тенденции: майнеры отправляют на биржи рекордные объемы BTC, что еще больше усиливает давление продавцов на рынке. Данные ончейн-аналитической компании Glassnode показали, что доходы майнеров, отправленные на биржи, достигли нового исторического максимума в 315%.В чьих руках находится основной объем Bitcoin?Также с платформы Glassnode поступили данные о том, что всего 1% самых крупных Bitcoin-адресов контролируют почти 99% текущего оборота этой криптовалюты.Этот процент представляет собой самый высокий уровень за последние три месяца, поскольку последний раз такие инвесторы держали подобную долю криптовалюты в конце июня 2023 года. Важно отметить, что многие из этих адресов принадлежат криптобиржам, которые хранят Bitcoin от имени своих пользователей.Согласно анализу Glassnode, в настоящее время 1% крупнейших адресов Bitcoin хранят около 19,5 миллиона монет, что составляет 98,913% от всего существующего запаса этой криптовалюты. Доля владения этими адресами в долларах США только что достигла своего трехмесячного максимума в 98,913%. Предыдущий максимум, замеченный 30 июня 2023 года, был на уровне 98,910%.С начала июня эти инвесторы активно увеличивали свой Bitcoin-портфель, но временно замедлили свои активности, когда цена BTC не смогла преодолеть отметку в 30 000 долларов. Тем не менее в июле главная криптовалюта начал набирать обороты, поднимаясь выше этой отметки, что снова привлекло внимание крупных инвесторов и увеличило долю монет, находящихся в их распоряжении.Важно отметить, что в мае адреса, принадлежащие 1% крупнейших держателей Bitcoin, контролировали 99% от примерно 19,5 миллиона монет.Одновременно было замечено, что количество адресов с более чем 1000 BTC на счету упали до уровня, характерного для 2019 года. Согласно данным на 27 сентября, существует всего 1997 кошельков, содержащих более 26,4 миллиона долларов (по текущему курсу) в главной криптовалюте.Этот тренд снижения количества крупных адресов был заметен в течение всего предыдущего года, включая крах Terra, банкротство сети Celsius и крах FTX. Для сравнения, в 2021 году, когда криптовалютный рынок процветал, а Bitcoin достигал исторического максимума в почти 70 000 долларов, было около 2500 таких адресов.И снова о халвинге: расставляем точки над iВ предыдущих обзорах мы неоднократно обсуждали те факторы, от которых сейчас зависит цена главной криптовалюты и которые могут отразиться на его динамике в будущем. Одним из ключевых моментов, который вскоре может определить траекторию цены криптовалюты, является халвинг Bitcoin. Так как сейчас нем справедливо говорят почти из каждого криптоутюга, а будут говорить еще больше, предлагаю разобраться с тем, почему этот самый халвинг так важен.Bitcoin-халвинг привлекает огромное внимание, так как ранее он сигнализировал о существенном изменении в торговой динамике BTC. После каждого халвинга цена главной криптовалюты устанавливала новые рекорды, достигнув небывалых высот. Последний исторический максимум Bitcoin был достигнут в ноябре 2021 года, почти через год после предыдущего халвинга.С начала создания главной криптовалюты произошло четыре халвинга, и следующий ожидается примерно во втором квартале 2024 года. Халвинг в два раза уменьшит вознаграждение для майнеров BTC. Первоначально, когда Сатоши Накамото запустил криптовалюту в 2009 году, вознаграждение составляло около 50 BTC.С каждым халвингом цена криптоактива существенно росла в последующие месяцы. Подобные тренды наблюдались после предыдущих халвингов. Поскольку вознаграждение уменьшается в два раза примерно каждые четыре года, можно ожидать, что подобные события будут продолжаться, замедляя скорость поступления новых BTC на рынок и, следовательно, увеличивая спрос и цену.Какой будет цена после халвингаПрогнозируется, что следующий халвинг поднимет цену BTC выше отметки в 100 000 долларов. Инвесторы расценивают это событие в качестве потенциального драйвера, который может поднять цены на BTC до рекордных высот. Несмотря на это, обычно цена Bitcoin остается стабильной, когда наступает халвинг, и начинает наращивать обороты медленно, достигая пика в ближайшие месяцы.Однако в этот раз у нас есть и другие факторы, которые играют важную роль, так как за последние годы произошли значительные изменения. Интерес общественности переключился на более децентрализованные финансовые решения с использованием DeFi-токенов, которые приобрели значительную долю рынка криптовалют. Стоит также учитывать, что последний взлет цены Bitcoin до уровня $69 000 произошел в период после кризиса COVID-19, когда на рынках США было достаточно ликвидности из-за низких процентных ставок ФРС. Но сейчас Федеральная резервная система проводит агрессивное повышение процентных ставок с 2022 года с целью ужесточения экономической политики, и этот процесс продолжится до июля 2024 года, что может сдержать рост котировок.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс