Новости форекс

Доллар подняли в небеса управляющие ФРС? Часть 3

Президент ФРБ Сент-Луиса также сообщил и о причинах высокой инфляции. По его словам, это рекордные инвестиции в сектор искусственного интеллекта, а также рост цен на топливо во всем мире. Текущая ставка ФРС, находящаяся в диапазоне 3,75%-4,00% является лишь «минимально ограничительной» и не способна оказать необходимое давление на экономическую активность. Что касается возможного роста уровня безработицы, то г-н Мусалем надеется, что этого не случится, а американская экономика не приблизится к рецессии. Тем временем, президент ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс занял куда более сдержанную позицию, чем оба его коллеги. По словам г-на Уильямса, процентные ставки центрального банка не являются постоянным и механизмом и постоянно адаптируются к меняющимся экономическим условиям. Он не затронул тему денежно-кредитной политики и будущего повышения процентной ставки. Вице-председатель Федеральной резервной системы Филип Джефферсон также не затронул в своей речи тему денежно-кредитной политики. А вот глава ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз сообщила, что она полностью поддерживает процесс повышения процентной ставки, так как он помогает сдержать инфляцию. В своем интервью г-жа Коллинз сообщила, что более высокие процентные ставки нужны для того, чтобы повышенное ценовой давление не развивалось в долгосрочной перспективе. Она отметила, что в последнее время риски сохранения инфляции на более высоком уровне, чем 2%, в ближайшие годы возросли. Для этого и потребовалось перейти к решительным действиям уже в сентябре. Исходя из всего вышесказанного, следует, что комитет FOMC в целом поддерживает дальнейшее повышение процентной ставки, но не готов пообещать ужесточение на следующих двух заседаниях. Напомню, что во многом инфляция зависит от конфликта на Ближнем Востоке. Если США и Иран все же сумеют договориться о его завершении, а Ормузский пролив выйдет из блокады, это, по крайней мере, немного замедлит инфляцию и уберет один из нескольких стимулирующих ее факторов. После того, как это произойдет, нужно будет заново оценить оставшиеся факторы и их масштаб влияния на потребительские цены, чтобы определить необходимость дальнейших «ястребиных» шагов. Поэтому в данное время ФРС настроена на ужесточение, а валютный рынок, похоже, отыгрывает примерно пять раундов повышения ставки, судя по тому, как растет доллар в последние недели. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.24 сентября. Доллар продолжает расти на «ястребиности» ФРС Доллар подняли в небеса управляющие ФРС? Доллар подняли в небеса управляющие ФРС? Часть 2 Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Новостной фон теперь вынужден поддерживать доллар, чтобы предполагаемая волна E смогла построиться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 35 минут назад

ИнстаФорекс

Доллар подняли в небеса управляющие ФРС? Часть 2

Но на этом выступление г-на Гулсби не закончилось. Он также сообщил, что дисбаланс между спросом и предложением влияет не на конечный уровень ставок, а на темпы их повышения, практически открыто дав понять рынкам, что второй раунд ужесточения политики ФРС может случится уже на следующем заседании. Глава ФРБ Чикаго также успокоил рынки в отношении слабости рынка труда США. По его словам, текущий уровень безработицы очень близок к полной занятости в экономике, поэтому борьба с высокой инфляцией стоит сейчас на первом месте. Г-н Гулсби также отметил, что отчеты Nonfarm Payrolls не отражают в полной мере состояние рынка труда, так как не учитывают изменение числа населения из-за миграционной политики. «Мы повышаем ставки сейчас не в качестве отмены прошлогодних трех раундов смягчения. Задача банкира центрального банка – реагировать на изменение в экономических условиях, а не на желания президента или рынков», – подытожил Гулсби. Однако выступление г-на Гулсби было не единственным важным на этой неделе. Президент ФРБ Сент-Луиса Альберто Мусалем в понедельник также занял «ястребиную» позицию в отношении дальнейшей денежно-кредитной политики. Он сообщил, что ФРС, вероятно, придется продолжить ужесточение для снижения инфляции, которая продолжает расти из-за высокого потребительского спроса и роста цен на сырье, включая нефть. Примечательно, что г-н Мусалем, в отличие от своего коллеги из Чикаго, считает, что высокие цены на нефть и топливо оказывают серьезное влияние на инфляцию. Он прямо заявил, что если сейчас не начать повышать ставки, то через 18 месяцев индекс потребительских цен будет находиться существенно выше целевой отметки. Г-н Мусалем также сообщил, что денежно-кредитная политика должна быть такой, чтобы она оказывала существенное влияние на инфляцию. Это даст возможность темпам роста потребительских цен вернуться к 2% хотя бы через полтора года, когда общий период повышенной инфляции будет приравниваться уже к 7 годам. Глава ФРБ Сент-Луиса при этом отказался давать прогнозы в отношении будущего размера процентной ставки или сроков ужесточения денежно-кредитной политики. Он считает, что если возникла проблема, то лучше ее начать раньше и постепенно, чем резко и агрессивно, но позже. Исходя из всего вышесказанного, получается, что Альберто Мусалем также поддерживает дальнейшее повышение ставок, но не так быстро, как Остан Гулсби. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.24 сентября. Доллар продолжает расти на «ястребиности» ФРС Доллар подняли в небеса управляющие ФРС? Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Новостной фон теперь вынужден поддерживать доллар, чтобы предполагаемая волна Eсмогла построиться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Забирайте деньги! Отработка торговая идея по золоту на 1500п

Добрый день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию отработку торговой идеи по золоту.Итак, вчера мы давали торговую идею на повышение котировок инструмента по следующей схеме:На азиатской сессии котировки инструмента перешли к повышению и уверенно переписали уровень фиксации профита:Поздравляем всех, кто воспользовался нашей торговой идеей! Средний проход составил 1500п. Рекомендуем закрыть лонговые позиции с профитом.Торговая идея была представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые идеи, ответы на вопросы.

Торговые идеи:Золото - возможно на понижение на пробой 4235Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Доллар подняли в небеса управляющие ФРС?

Как я уже говорил в предыдущих обзорах, на этой неделе состоялась целая серия выступлений представителей комитета FOMC. На сентябрьской встрече комитет FOMC принял единогласное решение повысить ключевую ставку на 25 базисных пунктов, впервые за три года. Несмотря на то, что рынок именно такого решения и ожидал, спрос на валюту рос и до заседания ФРС, и после, что само по себе уже странно. Напомню моим читателям, что нередко, когда решение центрального банка известно заранее, участники рынка заранее открывают позиции в уже известном направлении. Поэтому часто случается так, что когда заседание регулятора заканчивается, мы видим движение «не в том направлении». Просто потому, что решение регулятора уже было отыграно, а участники рынка начали после его объявления фиксировать прибыль. Но сентябрьское заседание ФРС выбивается из этой колеи. Спрос на валюту США рос до заседания, растет и через полторы недели после, хотя ФРС приняла решение, которого ждало большинство. Однако рынок не отчаивается и теперь уже отыгрывает повышения ставки в ноябре, декабре и даже в начале следующего года. По крайней мере, судя по текущему движению. А управляющие ФРС на этой неделе лишь подлили масла в огонь. Глава ФРБ Чикаго Остан Гулсби сообщил, что ФРС была вынуждена повышать процентную ставку, так как инфляция остается слишком высокой, а с учетом сохраняющегося конфликта на Ближнем Востоке и высоких цен на нефть может подняться еще выше. Г-н Гулсби сообщил, что высокая инфляция обусловлена повышенным спросом на товары и услуги, а не слабым предложением, дефицитом, торговыми тарифами или высокими ценами на топливо. Интересная позиция г-на Гулсби. Он также сообщил, что в основном цены растут в сфере услуг, а также в инвестиционной среде, связанной с искусственным интеллектом. Напомню, что ранее я называл две основные причины ускорения инфляции: рост стоимости памяти, необходимой для ИИ, и влияние тарифов на импорт Дональда Трампа. Энергетический кризис лишь подбрасывает дрова в инфляционный костер. По сути, президент ФРБ Чикаго хотел сказать, что если бы проблема крылась в высоких ценах на нефть или тарифах Трампа, то ФРС никуда бы не спешила, так как эти факторы не имеют возможности оказывать длительное влияние на инфляцию. Я бы, честно говоря, поспорил с обоими тезисами, но г-ну Гулсби виднее. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 24 сентября. Доллар продолжает расти на «ястребиности» ФРС Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Новостной фон теперь вынужден поддерживать доллар, чтобы предполагаемая волна E смогла построиться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 24 сентября. Доллар продолжает расти на «ястребиности» ФРС

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложняется. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет. Наоборот, мы увидели полноценную коррекционную структуру A-B-C, которая может быть завершена. Однако последние события, связанные с ФРС и ее политикой, вновь повлияли на текущую волновую картину. Напомню, что новостной фон и волновая разметка нередко конфликтуют друг с другом, что приводит к необходимости внесения коррективов. Волновая разметка теперь может вновь трансформироваться в более сложную. Волна С приняла трехволновой вид, а следующая волна идентифицируется, как волна D. Весь участок тренда, берущий свое начало 27 января, может теперь принять пятиволновой, коррекционный вид A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то волна D завершена, а 21 августа инструмент EUR/USD перешел в фазу построения волны E, лоу которой должен находиться ниже лоу волны С – 1,1325. Теперь остается только один вопрос: поддержит ли новостной фон доллар настолько, что инструмент сможет опуститься ниже 1,1325? Ответ на этот вопрос мы получаем каждый день: новостная поддержка не требуется. Остановить доллар невозможно. Курс инструмента EUR/USD в течение четверга повысился еще на 20 базовых пунктов. Несмотря на то, что амплитуда движений сегодня была низкой, спрос на американскую валюту все равно продолжает расти. Практически каждый день. Однако сегодня я могу сделать один важный вывод. Участники рынка скупали американскую валюту не на ожидании новой торговой сделки между Китаем и США, не на ослаблении геополитической напряженности между США и Ираном. Что же тогда остается? Я думаю, что ответ на этот вопрос знают уже все. Не факт, что он однозначно верный, но если бы мы играли в «Кто хочет стать миллионером», то это был бы единственный вариант ответа. Ужесточение политики ФРС. Как это ни странно и даже парадоксально, но рынок уже три недели подряд продолжает отыгрывать собственные «ястребиные» ставки на денежно-кредитную политику FOMC. Все остальные события и новости никак не учитываются, поэтому доллару ничто не мешает расти. Даже если бы сегодня Иран и США подписали перемирие, ситуация бы не изменилась. Если бы сегодня ЕЦБ поднял ставки еще на 1%, доллар все равно продолжал бы расти. А повысит ли ФРС ставки в ноябре и декабре – вопрос остается открытым. На этой неделе состоялась целая серия выступлений управляющих комитета FOMC, и практически каждый так или иначе намекнул на будущее повышение ставок. И участников рынка такое положение вещей вполне устраивает. Доллар растет, достаточно ли веские причины для его трехнедельного роста – не столь важно. Главное, что цена движется туда, куда хочет большинство участников рынка, что обеспечивает прибыль этим самым участникам. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне. На старшем масштабе виден повышательный участок тренда, после которого была построена коррекционная структура A-B-C. Эта структура может принять пятиволновой вид, но на текущий момент времени я считаю ее завершенной. Если это так, началось построение нового, импульсного повышательного участка тренда. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Smart money. Доллар продолжает купаться в оптимизме

Пара EUR/USD продолжает процесс падения одинадцатый день подряд. За это время потери европейской валюты составили 280 пипсов. Черная полоса европейской валюты началась еще на позапрошлой неделе в рамках подготовки рынка к повышению ключевой ставки FOMC. И с тех пор рынок все еще продолжает скупать доллар на основании жесткого настроя ФРС по ДКП, который ежедневно подтверждается членами FOMC, которые, в свою очередь, абсолютно не меняют итоговый размер повышения ставки. Остановить падение евровалюты не может сейчас ничто. Ни ужесточение политики ЕЦБ, ни приятная экономическая статистика в Евросоюзе, ни графическая картина и «бычьи» паттерны. Имбаланс 19 инвалидирован, поэтому европейская валюта имеет теперь все шансы обвалиться ниже психологической отметки 1,10$. А «бычий» имбаланс 19 теперь не просто инвалидирован, он превратился в «медвежий» перевернутый имбаланс. Теперь это «медвежий» паттерн наряду с имбалансом 23. Таким образом, в распоряжении трейдеров сейчас имеет две зоны интереса для сделок на продажу. На стороне быков выступает лишь близость последних двух свингов, с которых может быть снята ликвидность. На прошлой неделе комитет FOMC обозначил свою готовность продолжать ужесточение политики, чего оказалось достаточно для нового наступления медведей. Даже после ужесточения ДКП ФРС в сентябре и возможного ужесточения в ноябре или декабре, я не вижу, какие еще причины могут заставить трейдеров продолжать покупки американской валюты? Доллар действительно показал себя с наилучшей стороны в последние несколько недель, но какие факторы были на его стороне в этот период времени? Ужесточение ДКП FOMC и все? В общем и целом, информационный фон, на мой взгляд, продолжает оставаться на стороне быков. Несмотря на ужесточение позиции ФРС по ДКП, это не единственный фактор, на основании которого строятся валютные курсы. Однако на текущий момент времени значение имеет только сила медведей и их желание продолжать атаковать. Все остальные факторы не имеют никакого влияния на рынок. Интересно то, что завершиться теперь наступление медведей может в любой момент, так как сейчас они уже три недели атакуют больше на энтузиазме, нежели на основании конкретных причин. Таким образом, когда медведи насытятся, тогда и закончится падение евро. А насытиться медведи могут в любой момент. Текущая графическая картина указывает на сохранение «медвежьего» импульса. Несмотря на абсолютную противоречивость движения в последние три недели, у трейдеров имеется теперь минимум две зоны интереса для сделок на продажу. Быкам остается лишь надеяться на лоу от 28 июля и 24 июня, с которых может быть произведен съем ликвидности, который может повлечь за собой наступление быков. Экономический фон в четверг фактически отсутствовал, но медведи и сегодня продолжали оказывать давление. В течение сегодняшнего дня рост американского доллара оказался несильным, но это еще один день, когда доллар вырос, а евровалюта – упала. И еще один день, когда экономический фон никоим образом не поддерживал медведей. Причин у быков атаковать в 2026 году остается огромное количество. Структурно и глобально политика Трампа, которая привела к серьезному падению доллара в прошлом году, не поменялась. В данное время я не вижу серьезных факторов поддержки для американской валюты, несмотря на «ястребиный» настрой FOMC. Геополитика, которая поддерживала спрос на американскую валюту большую часть первой половины 2026 года, больше не делает этого. Календарь новостей для США и Евросоюза: Германия – Индекс потребительской уверенности Gfk (06-00 UTC). США – Изменение числа заказов на товары длительного использования (12-30 UTC). США – Индекс доверия потребителей Мичиганского университета (14-00 UTC). 25 сентября календарь экономических событий содержит в себе три записи, из которых я могу выделить только отчет по заказам на товары долгосрочного использования. Влияние экономического фона на настроение рынка в пятницу может присутствовать во второй половине дня. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: На мой взгляд, пара остается на стадии формирования «бычьего» тренда, который взял паузу на целый год. Информационный фон резко изменился в пользу медведей шесть месяцев назад, но сам тренд нельзя считать отмененным и завершенным. В долгосрочном плане я бы сказал, что пара находится в рендже. А рендж не отменяет более глобальный «бычий» тренд. Таким образом, быки могут возобновить наступление в 2026 году, но из возможностей у них остается только лоу 1,1354 и 1,1325, с которых может быть произведен съем ликвидности. У медведей в данное время имеются имбалансы 19 и 23, от которых можно открывать сделки на продажу. Однако, на мой взгляд, текущее движение является опасным для трейдеров, так как не имеет под собой четких оснований. Доллар вполне может выполнить падение даже ниже уровня 1,10$, но задайтесь вопросом, на основании чего может быть показано такое движение?Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Smart money. Ястребиные ожидания по Банку Англии не спасают фунт

Пара GBP/USD продолжает процесс практически свободного падения. За последние 11 дней трейдеры-быки лишь однажды предприняли попытку что-либо противопоставить медведям. Все остальное время медведи атакуют практически без какого-либо сопротивления. Хочу напомнить, что рост американской валюты начался еще до последнего заседания FOMC, от которого рынок требовал ужесточения ДКП. На этой неделе масла в огонь подлили чиновники FOMC Томас Баркин, Джон Уильямс, Сьюзан Коллинз и другие, которые подтвердили намерение продолжить повышение процентной ставки из-за чрезмерно высокой инфляции. Интересно, почему, если инфляция в США настолько высока, ФРС не повышала процентную ставку летом, и в то время практически никто из состава управляющих ФРС не говорил о жесткой необходимости проводить ужесточение политики? Каков бы ни был ответ на этот вопрос, сейчас он уже не имеет никакого значения. Рынок уцепился в фактор ужесточения политики ФРС и продолжает спокойно скупать доллар третью неделю подряд. Ни графические паттерны, ни экономический фон в данное время не способны остановить падение. Остановить медведей могут лишь сами медведи. Также отмечу, что тот же самый рынок ожидать от Банка Англии тех же самых двух ужесточения ДКП в ближайшие полгода. Об этом заявил на этой неделе, например, Deutsche Bank. ФРС, по ожиданиям рынка, должна повысить ставку дважды, и Банк Англии должен повысить ставку дважды. Результат: доллар растет 11 дней подряд. Несмотря на не самую благоприятную картину для британского фунта, которая сложилась в последние недели, в последние месяцы доллар также получил множество ударов судьбы. Если бы не решение ФРС поднять процентную ставку в сентябре и готовность ужесточить политику еще минимум один раз до конца года, я бы по-прежнему ожидал падения американской валюты. Ожидаю и сейчас, только с более низких позиций. Однако на этой неделе «бычий» имбаланс 25 оказался инвалидированным, а шансы быков теперь заключаются лишь в съеме ликвидности с лоу от 28 июля или от 24 июня. На графике хорошо видно, что большинство разворотов в последний год происходило как раз после съемов ликвидности, поэтому, на мой взгляд, это шанс. Я не могу сказать, что рост доллара не должен продолжаться, но, на мой взгляд, текущее падение котировок не имеет отношения к экономическим или геополитическим событиям. Есть ли дальнейшие перспективы у медведей? На мой взгляд, их немного, но следует признать, что доллар остается в белой для себя полосе. Белой, как только что купленная простынь. ФРС не только приняла решение о повышении ставки, но и транслировала трейдерам готовность продолжать ужесточение. Я не считаю, что затяжное падение пары GBP/USD возможно на одном этом факторе, однако рынок в последние недели только и делает, что отрабатывает повышение ставки FOMC. Что может помешать ему еще несколько недель покупать доллар на фоне ужесточения ДКП ФРС? Графический анализ показывает, что картина стала полностью «медвежьей» после съема ликвидности с майских пиков. Британец получил реакцию на «медвежий» имбаланс 27, что и вызвало новое падение котировок. Целью падения выступал имбаланс 25 и этот паттерн был и отработан, и преодолен. Также был образован новый «медвежий» имбаланс 29, а на этой неделе может быть образован и еще один «медвежий» имбаланс. Экономический информационный фон в четверг практически отсутствовал, но медведи продолжают атаковать и сегодня. Однако экономический фон в любом случае не способен сейчас остановить атаки медведей, каким бы он ни был. Общий информационный фон остается таковым, что ничего, кроме падения американца, в долгосрочном плане ожидать я не могу. Война между Ираном и США ничего не изменила в моих долгосрочных ожиданиях. Геополитика заставила рынок на несколько месяцев вспомнить о безопасном статусе доллара, но конфликт уже прошел наиболее активную фазу. Будущее ДКП FOMC остается неоднозначным, а сам рынок продолжает ждать только ужесточения, что и является главной причиной хорошего настроения медведей. На мой взгляд, любой рост доллара носит временный и случайный характер. Также отмечу, что уже целый год пара GBP/USD торгуется в рендже. Рендж позволяет ожидать практически любые движения внутри собственного диапазона. Покинуть рендж трейдерам пока не удается. Календарь новостей для США и Великобритании: США – Изменение числа заказов на товары длительного использования (12-30 UTC). США – Индекс доверия потребителей Мичиганского университета (14-00 UTC). 25 сентября календарь экономических событий содержит в себе две записи, среди которых я отметить только отчет по заказам на товары длительного использования. Влияние экономического фона на настроение рынка в пятницу может присутствовать во второй половине дня. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: По британцу долгосрочная картина остается «бычьей». В последние недели инициативой завладели медведи. Съем ликвидности со свинга от 1 мая позволил начать падение, внутри «инвертированного имбаланса» 27 был образован сигнал на продажу, а затем и еще один «медвежий» сигнал в том же паттерне. Реакция цены на имбаланс 25 призвала закрывать сделки на продажу, но быки в атаку так и не перешли. Таким образом, британец продолжает практически свободное падение, которое может продолжаться вплоть до минимумов июня. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Перегретый доллар против недооцененного евро

Пара евро-доллар падает камнем вниз, обновляя всё новые и новые ценовые минимумы. Ближайший наиболее серьезный уровень поддержки расположен на отметке 1,1330 (нижняя линия Bollinger Bands на таймфрейме W1), и учитывая силу нисходящего импульса, продавцы вполне могут в ближайшее время протестировать этот технический барьер. Опубликованные европейские индексы PMI и немецкие IFO, о которых мы подробно поговорим ниже, не помогли покупателям eur/usd. И это несмотря на то, что почти всё компоненты отчетов вышли в зелёной зоне, отражая активизацию восстановительных процессов в экономике еврозоны. Трейдеры попросту проигнорировали эти макроэкономические сигналы, как и вербальные ястребиные сигналы со стороны представителей ЕЦБ. Участники рынка словно «зашорены» ужесточением позиции ФРС, хотя схожие процессы происходят и по другую сторону Атлантики. Более того, трейдеры фактически игнорируют и тот факт, что усиление гринбека сопряжено с определенными рисками – причем не только с таким очевидным фактором, как возможные позитивные итоги переговоров Дональда Трампа и Си Цзиньпина и последующее усиление глобального аппетита к риску. Есть и другие, менее очевидные угрозы для текущего долларового ралли. Например, сейчас мало кто вспоминает недавнюю историю с американскими трежерис, когда Министерство финансов США увеличило объем операций по обратному выкупу длинных облигаций, фактически оказав поддержку этому сегменту рынка и способствуя снижению доходностей. Сейчас на рынке снова заговорили о трежерис. Вчера доходность американских облигаций резко выросла: 10-летние бумаги поднялись до 5,148% (впервые с 2007 года), а 30-летние – до 5,44% (наиболее высокий уровень за последние 22 года). Катализатором роста стали не только сильные американские PMI, но и переоценка траектории ставок ФРС. Индекс деловой активности в США обновил пятилетний максимум, поднявшись до 58,4 пункта, на фоне ускорения субиндекса занятости и усиления ценового давления. Одновременно с этим представители ФРС фактически анонсировали еще один раунд ужесточения ДКП: член Совета управляющих Майкл Барр заявил о том, что дальнейшее повышение ставки «вероятно, потребуется», а глава ФРБ Нью-Йорка Уильямс назвал такой шаг «вполне разумным сценарием». В общем-то сейчас важны не столько причины роста доходностей, сколько возможная реакция Минфина США. Отреагирует ли на этот раз ведомство Скотта Бессента на сложившуюся ситуацию? Напомню, что в августе Казначейство вдвое увеличило объем операций поддержки ликвидности длинных трежерис – до 4 миллиардов долларов за операцию в секторах 10-20 и 20-30 лет. Причины такого решения носят очевидный характер: слишком высокие долгосрочные ставки повышают стоимость обслуживания госдолга, ужесточают финансовые условия и через ипотечный рынок передаются всей экономике. Обратный выкуп способен сократить предложение бумаг на рынке и поддержать их ликвидность, однако он не решает фундаментальных проблем, лежащих у основе роста доходностей – высокой инфляции, масштабных объемов заимствований и более жесткой риторики ФРС. Поэтому поддержка Минфина может носить лишь временный характер. Но сам факт очередной реакции властей на рост доходностей окажет сильное давление на гринбек, поскольку будет свидетельствовать о признаках своеобразной «ручной регуляции» долгового рынка. Здесь необходимо снова напомнить, что нисходящая динамика eur/usd обусловлена исключительно усилением доллара, а не ослаблением евро. В ключевых кросс-парах европейская валюта чувствует себя весьма уверенно (eur/gbp, eur/jpy, eur/chf). И небезосновательно: у евро сейчас есть сразу несколько фундаментальных аргументов в свою пользу. Например, PMI еврозоны оказался неожиданно сильным. Сводный индекс вырос в сентябре до 53,1 пункта (с августовского значения 52,0), достигнув максимума с апреля 2023 года. Индекс услуг подскочил до 53,0 (после роста до 51,6 в августе), вопреки прогнозам спада до 51,4. Промышленный PMI также остался в зоне расширения, оказавшись на уровне 52,7. Порадовали покупателей евро и немецкие показатели. Композитный индекс PMI в Германии взлетел до 53,8 (с предыдущего значения 51,8), а сектор услуг вернулся к росту впервые за последние пять месяцев, поднявшись с отметки 49,7 до 52,9. Одновременно с этим компании сообщили о росте издержек (на фоне дорогой энергии) и росте занятости. То есть экономика выглядит устойчиво, а инфляционные риски остаются высокими. Такое сочетание способствует усилению ястребиных ожиданий. Тем более что представители ЕЦБ в последнее время заметно ужесточили свою риторику. Например, глава Бундесбанка Йоахим Нагель заявил о том, что высокие цены на нефть «становятся все более важным фактором для решений ЕЦБ». В этом контексте он не исключил дальнейшего повышения процентных ставок, отметив, что их текущий уровень «пока не является ни стимулирующим, ни ограничительным». Другой представитель ЕЦБ – Мартинс Казакс – заявил о том, что сентябрьское повышение ставок вряд ли станет последним». Ястребиную позицию озвучил и вице-президент Центробанка Борис Вуйчич. По его словам, энергетический шок уже сильнее первоначальных прогнозов, а цены на энергоносители теперь являются «ключевым фактором для траектории ставок». Другими словами, фундаментальная картина складывается для евро весьма благоприятно. Своеобразной «вишенкой на торте» в этом плане стал сегодняшний отчет IFO. Индекс делового климата Германии вырос до 89,9 пункта (с предыдущего значения 88,8), превысив прогноз (89,0) и достигнув максимума с мая 2023 года. Оценка текущих условий улучшилась до 89,5 (с августовского значения 88,5) а индекс ожиданий – до 90,4 (с отметки 89,1). То есть улучшение касается не только текущей ситуации, но и ближайших перспектив немецкой экономики. Таким образом, нисходящий импульс eur/usd выглядит ярко и масштабно, но одновременно – достаточно ненадёжно и неустойчиво. Рынок практически полностью заложил в текущие цены ястребиный разворот ФРС (допуская 50-процентную вероятность повышения ставки в декабре после октябрьского повышения), но при этом игнорируя сильные европейские данные, растущую инфляционную составляющую и готовность ЕЦБ продолжать ужесточение ДКП. Если доходности трежерис вновь начнут снижаться, а рыночные ожидания относительно дальнейших действий ФРС окажутся завышенными, один из ключевых факторов поддержки гринбека может быстро ослабнуть. На авансцене снова окажется единая валюта. Все это говорит о том, что нынешнее усиление доллара хоть и выглядит впечатляюще, но считать его «безусловно устойчивым» пока нельзя. Кроме того, на мой взгляд, рынок недооценивает потенциал евро в паре с гринбеком – особенно если перечисленные выше риски для американской валюты начнут реализовываться. Как уже было сказано выше, пара eur/usd сейчас приближается к отметке 1,1330 – нижней линии Bollinger Bands на недельном графике. Это достаточно сильный уровень поддержки, поэтому в данной ценовой области следует соблюдать осторожность. Для дальнейшего уверенного движения к основанию 13-й фигуры (и ниже) рынку потребуется дополнительный информационный драйвер. Если же новых аргументов в пользу доллара не появится, инициативу по паре могут снова перехватить покупатели eur/usd, организовав коррекционный откат в область 14-й фигуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

S&P500 (SPX): сценарии динамики на 24.09.2026

S&P500 остаётся под давлением сильных данных PMI и устойчивого рынка труда, которые усиливают ожидания дальнейшего ужесточения ФРС, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «S&P500 (SPX): рынок труда остаётся напряжённым, индекс опустился ниже 7650». В первые часы американской сессии четверга S&P500 консолидируется в диапазоне 7687.00-7658.00. Среднесрочный и долгосрочный бычий тренд S&P500 остается нетронутым, но в краткосрочном периоде техническая картина остаётся преимущественно медвежьей. На дневном графике индикаторы остаются на стороне покупателей, но подают признаки разворота, сигнализируя о вероятности краткосрочной коррекции: RSI (14) на уровне 50 — нейтральная зона, OsMA остаётся выше нулевой линии - бычий сигнал, Stochastic разворачивается из зоны перекупленности. Вход в короткие позиции может рассматриваться при пробое 7650.00 с целями 7625.00–7585.00 и стоп-лоссом выше 7715.00. Условия реализации медвежьего сценария: Пробой поддержки 7658.00 (ЕМА200 на Н4) и закрепление ниже, открывающее путь к 7625.00 (ЕМА50 на D1)-7550.00Ястребиные сигналы от представителей ФРС (подтверждение октябрьского повышения)Рост доходности облигаций выше 5,10% на фоне устойчивых данных по инфляцииВход в длинные позиции рассматривается при устойчивом отскоке от 7658.00 и закреплении выше 7715.00 с целями 7750.00–7780.00 и стоп-лоссом ниже 7650.00. Пробой важного краткосрочного уровня сопротивления 7687.00 (ЕМА200 на Н1) также может стать ранним сигналом к новым длинным позициям. Условия реализации бычьего сценария: Устойчивый отскок от поддержки 7658.00 и закрепление выше 7715.00 с подтверждением от индикаторов (RSI выходит выше 50)Голубиные комментарии представителей ФРС или слабые макроданныеПрогресс на торговых переговорах США и Китая, улучшающий аппетит к риску Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий): консолидация в диапазоне 7658.00–7715.00 с сохранением медвежьего уклона до появления новых сигналов от ФРС или геополитического фронта. Пробой верхней границы откроет путь к 7750.00–7780.00, пробой нижней — к 7625.00-7585.00. Логика: S&P500 находится в деликатной точке. Данные PMI и рынка труда разрушили надежды на паузу в цикле ужесточения ФРС, и рост доходности облигаций переоценивает все рискованные активы. В краткосрочной перспективе ключевой зоной поддержки остаётся 7650.00–7660.00. Пробой этой зоны откроет путь к 7625.00-7585.00.Однако излишний пессимизм не оправдан. Асимметрия позиционирования — коротких позиций больше, чем длинных, и 80% из них убыточны — означает, что любой позитивный катализатор (например, смягчение риторики ФРС или деэскалация геополитической напряжённости) может спровоцировать резкий отскок на закрытии коротких позиций. Для трейдеров ключевым уровнем остаётся 7625.00 (ЕМА50 на дневном графике). Удержание выше него сохраняет шансы на восстановление; пробой ниже — сигнал к дальнейшему снижению. Торговые сценарии Бычий сценарий (отскок от поддержки): Buy Stop 7705.00, 7715.00. Stop-Loss 7650.00. Цели: 7750.00, 7780.00, 7800.00, 7830.00, 7900.00Медвежий сценарий (пробой поддержки): Sell Stop 7650.00. Stop-Loss 7705.00, 7715.00. Цели: 7625.00, 7600.00, 7585.00, 7550.00, 7400.00, 7390.00 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позицийМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Дайджест новостей рынка США 24.09.2026

От угроз к сделке: Тегеран предложил Вашингтону план мира на Ближнем ВостокеНа фоне жестких угроз Дональда Трампа и ответных предупреждений иранских военных о «сокрушительных ударах», Тегеран неожиданно предложил Вашингтону конкретный мирный план. Через посредников Иран передал США условия деэскалации: 60-дневное перемирие на Ближнем Востоке, разблокировку Ормузского пролива и прекращение атак на соседей. Взамен Тегеран требует снять американскую блокаду с иранских портов и согласовать график прямых переговоров. Этот дипломатический шаг уже позволил Трампу назвать недавние контакты «продуктивными», несмотря на продолжающееся военное напряжение. Американский президент явно заинтересован в быстром урегулировании: до промежуточных выборов в США в ноябре 2026 года остается мало времени, и успешная сделка стала бы для него мощным политическим козырем. Уже до конца сентября Белый дом планирует организовать прямые переговоры Ирана и стран Персидского залива в Омане. Кажущееся противоречие между пугающей риторикой военных и активными дипломатическими поисками компромисса показывает, что обе стороны готовы к осторожным шагам навстречу друг другу ради выхода из затяжного кризиса. Подробнее по ссылке.Американские горки: почему энергетика растет, а остальной рынок падаетАмериканский фондовый рынок столкнулся с жестким расслоением: на фоне роста сырьевых котировок акции энергетиков уверенно идут вверх, тогда как технологический сектор и широкие индексы дружно краснеют. Главным виновником распродажи стала пугающая инвесторов сила экономики. Позитивная статистика по деловой активности разрушила надежды на смягчение политики ФРС, раздув страхи перед новыми повышениями ключевой ставки. Это привело к резкому скачку доходности 10-летних гособлигаций США до многолетних максимумов, что оказало сильнейшее давление на фондовые площадки.На этом фоне доллар продолжает укрепляться, ведь рынки закладывают в цены дальнейшее ужесточение монетарной политики, игнорируя даже небольшое замедление инфляции. В условиях, когда экономика США демонстрирует устойчивость, на первый план выходят внешние шоки. Именно геополитическая напряженность на Ближнем Востоке и ход дипломатических переговоров с Ираном остаются главным фактором неопределенности, который будет диктовать траекторию мировых рынков. Подробнее по ссылке.Битва за 160: угроза интервенции против «ястребов» ФРСИена стремительно приближается к критической отметке в 160 за доллар, что снова заставляет рынок нервничать из-за угрозы валютной интервенции. Преодоление этого психологического барьера резко повысит шансы на вмешательство японских властей. Однако реальный разворот пары будет возможен лишь при условии, что Токио перейдет от словесных угроз к реальному ужесточению монетарной политики, а Вашингтон поддержит эти шаги. На этом фоне второстепенная американская статистика отходит на второй план: главным драйвером доллара сегодня станут выступления представителей ФРС, и особенно Джона Уильямса. Ранее он отличался осторожными взглядами, но если сегодня Уильямс поддержит более жесткую позицию своих коллег, рынок получит мощнейший сигнал. Такой «ястребиный» настрой может легко перевесить любые угрозы интервенции и отправить доллар в новый отрыв. Подробнее по ссылке.Конец ожиданий: CFTC берет крипторынок под контролемГлава CFTC Майкл Селиг объявил, что регулятор больше не будет ждать принятия закона CLARITY Act, который недавно забуксовал в Сенате. Вместо долгих парламентских дебатов ведомство начинает выстраивать правила для крипторынка прямо сейчас, опираясь на уже имеющиеся полномочия. Этот шаг был тщательно спланирован: еще до провала голосования Селиг поручил подготовить и направить в Белый дом два ключевых регламента по крипто-транзакциям и цифровым активам. Теперь эра строгого регулирования наступает без оглядки на Конгресс. Амбиции CFTC выходят далеко за рамки сиюминутных задач. Селиг готовит отрасль к будущему, где традиционные финансы перейдут на ончейн-рельсы, а торговля будет работать в режиме 24/7 с активным участием ИИ-агентов. Фундаментом этой экосистемы должны стать стейблкоины и технология токенизации, способная революционизировать все классы активов. Первыми выгоду от перехода на круглосуточные торги и новые стандарты получат крупные биржи и платформы, уже готовые к быстрой адаптации. Подробнее по ссылке.ФРС не отступает: как ИИ и геополитика разгоняют инфляцию и долларРуководство ФРС США дает понять: сдаваться инфляция не собирается. Глава ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс и другие ключевые чиновники синхронно заявляют о необходимости дальнейшего повышения ставки, которая недавно выросла до диапазона 3,75–4%. Главные драйверы устойчивого роста цен (3,4%) — энергоносители, последствия конфликта с Ираном и беспрецедентный бум инвестиций в искусственный интеллект. Инфляция остается выше целевых 2% уже пять лет, и рынок окончательно смирился с тем, что до конца года регулятор проведет еще одно ужесточение монетарной политики. Эта удивительная сплоченность американских регуляторов стала главным топливом для триумфа доллара. Пока голоса с Уолл-стрит звучат в унисон, намекая на долгий период высоких ставок, у инвесторов не остается иллюзий относительно скорой паузы. Для рынка теперь важна не столько суть каждого отдельного выступления, сколько сам факт жесткого консенсуса: он автоматически поддерживает американскую валюту, делая ее главным бенефициаром в условиях глобальной экономической турбулентности. Подробнее по ссылке.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

S&P500 (SPX): рынок труда остаётся напряжённым, индекс опустился ниже 7650

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по S&P500 (SPX) После публикации в четверг свежих данных с рынка труда США (в 12:30 GMT) индекс S&P500 продолжает торговаться в диапазоне 7687.00-7658.00, оставаясь также под давлением после публикации сильных данных PMI. Число первичных заявок на пособие по безработице снизилось до 197 тысяч за неделю, завершившуюся 19 сентября, — ниже прогноза в 201 тысячу и предыдущего значения в 198 тысяч. Четырёхнедельная скользящая средняя опустилась до 202,25 тысячи с пересмотренных 204 тысяч. Повторные заявки выросли до 1,719 миллиона. Эти данные подтверждают картину, которая начала формироваться после PMI: рынок труда остаётся исключительно напряжённым, увольнения минимальны, а экономика не демонстрирует признаков замедления. Для рынка акций это означает, что ФРС не получит сигналов к паузе, и давление высоких ставок сохранится. Ключевые драйверы Данные по заявкам подтвердили устойчивость рынка труда. Снижение первичных заявок до 197 тысяч — уровня, который исторически соответствует полной занятости — указывает на то, что компании не спешат сокращать персонал. Четырёхнедельная средняя в 202,25 тысячи также находится вблизи исторических минимумов. Для ФРС это означает, что рынок труда не создаёт дезинфляционного давления, и центральный банк может продолжать ужесточение без опасений спровоцировать резкий рост безработицы. PMI остаётся главным триггером распродажи. Композитный индекс деловой активности за сентябрь подскочил до 58,4 — максимума с июля 2021 года. Особую тревогу вызвал ценовой компонент: индекс уплаченных цен вырос до 66,4, максимума с октября 2022 года. S&P Global отметила, что задержки в цепочках поставок стали самыми масштабными с июля 2022 года, что указывает на нехватку операционных мощностей и, как следствие, на дальнейшее давление на цены. Доходность облигаций остаётся на многолетних максимумах. Доходность 10-летних казначейских облигаций США удерживается вблизи 5% — уровня, не наблюдавшегося с 2007 года. Это создаёт мощный встречный ветер для акций, особенно для высокотехнологичных компаний, чьи оценки особенно чувствительны к изменениям ставок дисконтирования. Ястребиные комментарии представителей ФРС усиливают давление. Член Совета управляющих ФРС Майкл Барр заявил, что «риски для достижения целевого уровня инфляции возросли», и допустил необходимость дальнейшего ужесточения. Вице-председатель ФРС по надзору Мишель Боуман также отметила, что «инфляция остаётся некомфортно высокой». Эти заявления закрепили рыночные ожидания: вероятность повышения ставки в октябре выросла до 70% и в декабре — до 92%. Краткий технический анализ Техническая картина указывает на краткосрочное давление при сохранении среднесрочной поддержки. Сводный теханализ компании Instaforex (на часовом графике) показывает сигнал «Продажа»: 14 из 22 технических индикаторов указывают на продажу. На дневном графике индикаторы остаются на стороне покупателей, но также подают признаки разворота, сигнализируя о вероятности краткосрочной коррекции. Индикаторы и скользящие средние: RSI (14) на уровне 50 — нейтральная зонаOsMA остаётся выше нулевой линии - бычий сигналStochastic разворачивается из зоны перекупленностиЕМА50 (7625.00), ЕМА144 (7390.00), ЕМА200 (7255.00). Цена значительно выше всех восходящих ключевых скользящих средних, что говорит о сохранении бычьего тренда Ключевые уровни: Сопротивление: 7687.00 (ЕМА200 на Н1), 7700.00, 7800.00 («круглые» уровни), 7810.00-7820.00 (зона рекордных максимумов) Поддержка: 7658.00 (ЕМА200 на Н4), 7625.00 (ЕМА50 на D1), 7600.00, 7500.00, 7400.00 («круглые» уровни), 7390.00 (ЕМА144 на D1)*подробнее см. в S&P500 (SPX): сценарии динамики на 24.09.2026 Ключевые события для наблюдения Рынок труда остаётся в центре внимания. Данные по заявкам подтвердили, что увольнения минимальны, и это усиливает аргументы в пользу дальнейшего ужесточения ФРС. Следующий важный релиз — отчёт по занятости (NFP) в начале октября, который станет ключевым фактором для октябрьского заседания ФРС. Если данные окажутся сильными, вероятность повышения ставки может превысить 70%, что усилит давление на акции. Комментарии представителей ФРС остаются ключевым драйвером. После заявлений Барра и Боуман рынок будет внимательно следить за выступлениями других чиновников. Если риторика подтвердит готовность к октябрьскому повышению, доходность облигаций может продолжить рост, оказывая давление на индекс. Если же прозвучат голубиные нотки, возможен технический отскок. Геополитический фон остаётся неопределённым. Встреча Трампа и Си Цзиньпина в четверг — ключевое событие для глобального риск-аппетита. Если стороны достигнут прогресса в торговых переговорах, это может ослабить напряжённость и поддержать акции. Если переговоры зайдут в тупик, неопределённость сохранится. Сезонность и позиционирование. Экономисты отмечают, что глобальные позиции по акциям ухудшаются, инвесторы наращивают короткие позиции, и около 80% длинных и коротких позиций в S&P500 находятся в убытке. Это создаёт риск дальнейших распродаж, но также и потенциал для резкого отскока на закрытии коротких позиций при появлении позитивных катализаторов. Институциональные прогнозы. RBC Capital Markets в начале сентября предупредил, что «риск обычной коррекции на 5–10% возрос» из-за сезонной слабости, приближающихся промежуточных выборов и нерешённого конфликта с Ираном. Yardeni Research, например, понизил годовой целевой уровень с 8400.00 до 7900.00, сославшись на возросшие риски в ближайшие три-шесть месяцев. При этом оба института сохраняют конструктивный взгляд на горизонте 12 месяцев: RBC видит индекс на уровне 8150.00 через год. Заключение и рекомендации S&P500 остаётся под давлением сильных данных PMI и устойчивого рынка труда, которые усиливают ожидания дальнейшего ужесточения ФРС. Ключевым уровнем для быков остаётся 7715.00, для медведей — 7650.00. Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом отскоке от 7650.00 и закреплении выше 7715.00 с целями 7750.00–7780.00 и стоп-лоссом ниже 7650.00.Короткие позиции рассматриваются при пробое 7650.00 с целями 7625.00–7585.00 и стоп-лоссом выше 7715.00.Внимательно следить за комментариями представителей ФРС и геополитическими новостями. Для среднесрочных инвесторов: Потенциальная коррекция к зоне 7585.00–7550.00 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении конструктивного взгляда на рынок.RBC Capital Markets сохраняет 12-месячный целевой уровень 8150.00, что предполагает потенциал роста с текущих уровней. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность на фоне ожиданий по ставкам ФРС и геополитической неопределённости.Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней.Следить за динамикой доходности облигаций, ценами на нефть и комментариями представителей ФРС. *данный материал представляет собой текущий фундаментальный и краткий технический анализы и не является инвестиционной рекомендацией. Динамика цены зависит от множества факторов, а управление рисками и контроль позиций имеют особое значение **см. также наши сегодняшние обзоры: Доллар (USDX): на фоне сильных PMI и ястребиных ожиданий Индекс доллара USDX: сценарии динамики на 24.09.2026Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Четыре причины купить доллар

Быстрее, выше, сильнее! EUR/USD стремительно падает, потому как ФРС будет быстрее ужесточать денежно-кредитную политику, чем ЕЦБ. Доходность трежерис выше, чем у немецких аналогов. Экономика США выглядит сильнее европейской. Эти факторы вкупе с обострением политических рисков в Германии и Франции, а также призраком энергетического кризиса 2022 заставляют евро без вариантов проигрывать доллару. Как долго продлится избиение региональной валюты? После данных по деловой активности и «ястребиной» риторики чиновников FOMC шансы повышения ставки по федеральным фондам в октябре подскочили с 55% до 70%. Вероятность ужесточения денежно-кредитной политики ЕЦБ в том же месяце составляет 51%. Речь идет о более высокой скорости монетарной рестрикции Федрезерва. При этом деривативы ожидают, что стоимость заимствований вырастет до 4,75% на финише цикла. Динамика прогнозов о масштабах монетарной рестрикции ФРС Ралли доходности 10-летних казначейских облигаций США до максимальной отметки с 2007, а 30-летних - до самого пика с 2004 свидетельствует о большей привлекательности американских активов по сравнению с европейскими. Примечательно, что вклад в это внес Кевин Уорш. Повышение ставок ФРС устранило один из главных сдерживающих покупку доллара факторов – опасения, что центробанк под давлением Белого дома не внесет коррективы в денежно-кредитную политику. Это развернуло часть премии за риск, которая была встроена в гринбэк после заявления Казначейства об обратном выкупе трежерис в августе. Большая привлекательность американских активов по сравнению с европейскими означает перелив капитала из Старого в Новый свет, что становится попутным ветром для «медведей» по EUR/USD. Динамика доходности казначейских облигаций США Несмотря на то, что европейская деловая активность взлетела до 3-летнего максимума, американские индексы менеджеров по закупкам – до 5-летнего. Соединенные Штаты выглядят сильнее еврозоны, а согласно основному принципу фундаментального анализа, сильная экономика - сильная валюта. Чем крепче стоит на ногах ВВП, тем выше может поднять ставки центробанк. Это веский аргумент в пользу продолжения пике EUR/USD. Наконец, у США нет таких проблем, как у Европы. В Германии и Франции могут быть отправлены в отставку главы правительств, что обернется бегством капитала и давлением на евро. Более того, рост цен на нефть, газ и нефтепродукты имеет много общего с энергетическим кризисом 2022, когда EUR/USD упала ниже паритета. Таким образом, американский доллар обыгрывает евро по многим параметрам, что позволяет говорить об устойчивости нисходящего тренда по основной валютной паре. Технически на дневном графике EUR/USD был выполнен первый из двух ранее обозначенных таргетов по шортам на 1,14 и 1,13. Пока евро торгуется ниже $1,14, следует делать акцент на продажи. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Индекс доллара USDX: сценарии динамики на 24.09.2026

Ключевым катализатором текущего ралли доллара стали опубликованные в начале недели сильные данные по деловой активности в США: композитный PMI за сентябрь подскочил до 58,4 — максимума с июля 2021 года, что резко укрепило ожидания дальнейшего ужесточения политики ФРС и поддержало доллар по всему спектру рынка, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «Доллар (USDX): на фоне сильных PMI и ястребиных ожиданий». Техническая картина остаётся бычьей. Индекс совершил важный технический пробой, закрепившись выше 100.70 (ЕМА200 на недельном графике) - уровня, который ранее неоднократно останавливал рост. Теперь этот уровень выступает в качестве ближайшей ключевой поддержки. Пробой сегодняшнего максимума 101.29 мог бы стать самым ранним сигналом для новых длинных позиций, которые выглядят преимущественными, по сравнению с короткими: цена удерживается выше всех ключевых скользящих средних, что подтверждает бычий тренд на всех таймфреймах. Однако технические индикаторы (в нашем случае это – RSI, OsMA, Стохастик) начинают подавать сигналы перегрева, что указывает на возможную техническую коррекцию перед продолжением роста: RSI (14) на дневном графике на уровне 72 — зона перекупленности, что сокращает пространство для дальнейшего роста и предупреждает о возможной коррекции, Stochastic – в зоне перекупленности — покупатели сохраняют контроль, возможна краткосрочная коррекция. Условия реализации бычьего сценария: Устойчивый пробой 101.80 и закрепление выше с подтверждением от индикаторов (RSI выше 65, MACD сохраняет бычий кроссовер).Сильные данные по рынку труда США, подтверждающие напряжённость на рынке.Ястребиные комментарии представителей ФРС, усиливающие ожидания октябрьского повышения.Короткие позиции рассматриваются при пробое 100.70 с целями 100.50–100.25 и стоп-лоссом выше 101.85. Самый ранний сигнал – пробой «круглой» отметки 101.00 и сегодняшнего «лоу» 100.97. Условия реализации медвежьего сценария: Пробой поддержки 101.00 и закрепление ниже, открывающее путь к 100.50-100.25 (ЕМА200 на Н1).Слабые данные по рынку труда США, снижающие ожидания дальнейшего ужесточения.Прогресс на торговых переговорах США и Китая или деэскалация на Ближнем Востоке, ослабляющие спрос на доллар как актив-убежище. Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий): консолидация в диапазоне 100.90–101.80 с сохранением бычьего уклона. Пробой верхней границы откроет путь к 102.00–102.50, пробой нижней — к 100.50–100.25. Логика: Индекс доллара США находится в фазе уверенного роста, поддерживаемый комплексом факторов: сильные экономические данные, ястребиная риторика ФРС и высокие доходности облигаций. Технически индекс совершил важный пробой выше 100.70 и теперь тестирует зону 101.20–101.80.Однако индикаторы начинают подавать сигналы перегрева, что указывает на возможную техническую коррекцию перед продолжением роста. Ключевым уровнем поддержки остаётся 100.70, сопротивление — 101.75 (максимум 2026 года).UOB Group, в свою очередь, пересмотрела прогноз в сторону повышения, ожидая ещё двух повышений ставки ФРС и видя «повышательные риски для прогнозов по доллару как к валютам G10, так и к азиатским валютам». Ключевым фактором для дальнейшего движения станут данные по рынку труда и комментарии представителей ФРС. Если экономика продолжит демонстрировать устойчивость, доллар может протестировать 102.00 и выше. Если данные разочаруют, возможна коррекция к 100.70 и ниже. Торговые сценарии Бычий сценарий (пробой сопротивления): Buy Stop 101.35, 101.85. Stop-Loss 100.90. Цели: 102.00, 102.30, 102.50, 103.00Медвежий сценарий (пробой поддержки): Sell Stop 100.90. Stop-Loss 101.35. Цели: 100.50, 100.25, 100.00, 99.85, 99.70, 99.60, 99.00 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позицийМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Доллар (USDX): на фоне сильных PMI и ястребиных ожиданий

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по USDX Перед началом американской сессии четверга индекс доллара США (USDX) торговался в районе 101.20, удерживаясь вблизи восьминедельных максимумов. Ключевым катализатором текущего ралли стали опубликованные в начале недели сильные данные по деловой активности в США: композитный PMI за сентябрь подскочил до 58,4 — максимума с июля 2021 года, что резко укрепило ожидания дальнейшего ужесточения политики ФРС и поддержало доллар по всему спектру рынка. Ключевые драйверы Сильные PMI США изменили расстановку сил. Предварительные данные S&P Global показали, что композитный индекс деловой активности вырос до 58,4 с 56,0 в августе, значительно превысив прогнозы. Сектор услуг ускорился до 58,7, а производство — до 56,7, максимума с апреля 2022 года. S&P Global отметила, что такие темпы роста соответствуют примерно 5% годовых темпов роста экономики США, а также указала на резкий рост незавершённых заказов и задержки в цепочках поставок, «указывающие на нехватку операционных мощностей, что привело к повышению цен». Для рынка это означает: экономика остаётся устойчивой, инфляционное давление сохраняется, а значит, у ФРС нет причин смягчать политику. Ястребиная риторика ФРС усиливает поддержку доллара. После повышения ставки на прошлой неделе до диапазона 3,75%–4,00% представители ФРС продолжают демонстрировать решимость бороться с инфляцией. Президент ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз заявила, что «видит большую вероятность сценариев, при которых инфляция останется значительно выше 2%», и поддержала недавнее повышение. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки оценивают вероятность ещё одного повышения ставки в октябре примерно в 70%, а в декабре — около 92%. Доходность облигаций остаётся на высоком уровне. Доходность 2-летних казначейских облигаций США выросла примерно на 55 базисных пунктов с конца прошлого месяца, поскольку участники рынка начали закладывать более продолжительный цикл ужесточения. Это поддерживает доллар через канал процентного дифференциала: разрыв между ставками в США и у коллег по G10, который оказывал давление на USDX с конца 2024 года, вероятно, развернётся и в дальнейшем будет поддерживать индекс. Рост нефти добавляет инфляционных опасений. Brent поднялась выше 100 долларов за баррель, прервав пятисессионную серию снижения, что усилило опасения по поводу устойчивого инфляционного давления. Для доллара это двойственный фактор: с одной стороны, рост нефти поддерживает инфляционные ожидания и ястребиный настрой ФРС, с другой — геополитическая напряжённость сохраняет спрос на доллар как актив-убежище. Краткий технический анализ Техническая картина остаётся бычьей. Индекс совершил важный технический пробой, закрепившись выше 100.70 (ЕМА200 на недельном графике) - уровня, который ранее неоднократно останавливал рост. Теперь этот уровень выступает в качестве ближайшей ключевой поддержки. Сводный теханализ компании Instaforex (на часовом графике) показывает сигнал «Сильная покупка»: 16 из 22 технических индикаторов указывают на покупку. Индикаторы и скользящие средние: RSI (14) на дневном графике на уровне 72 — зона перекупленности, что сокращает пространство для дальнейшего роста и предупреждает о возможной коррекцииStochastic – в зоне перекупленности — покупатели сохраняют контроль, возможна краткосрочная коррекцияOsMA — положительная гистограмма, подтверждает доминирование быков50-периодная EMA на уровне 99.85 — цена торгуется выше, что даёт бычий сигнал144-периодная EMA — около 99.65200-периодная EMA — 99.60, ключевой среднесрочный уровень поддержки Ключевые уровни: Сопротивление: 101.75 (максимум 2026 года, достигнутый 24 июня), 102.00 (психологический уровень) Поддержка: 100.70 (ЕМА200 на W1 и бывшее сопротивление, теперь поддержка), 100.25 (200-периодная ЕМА на 1-часовом графике), 100.00 (психологическая отметка), 99.85 (ЕМА50 на D1), 99.65 (ЕМА144), 99.60 (ЕМА200 на D1), 99.00 (локальный и «круглый» уровень) Индекс удерживается выше всех ключевых скользящих средних, что подтверждает бычий тренд на всех таймфреймах. Однако технические индикаторы (в нашем случае это – RSI, OsMA, Стохастик) начинают подавать сигналы перегрева, что указывает на возможную техническую коррекцию перед продолжением роста.*подробнее см. в Индекс доллара USDX: сценарии динамики на 24.09.2026 Ключевые события для наблюдения Главный вопрос недели — смогут ли данные по рынку труда подтвердить устойчивость экономики. В четверг выйдут данные по числу первичных заявок на пособие по безработице. Консенсус-прогноз предполагает около 201 тысячи, тогда как предыдущее значение составило 196 тысяч. Если данные окажутся ниже ожиданий, это подтвердит напряжённость на рынке труда и усилит аргументы в пользу дальнейшего ужесточения ФРС, что поддержит доллар. Если же число заявок вырастет, рынок может начать закладывать более мягкую траекторию, и доллар окажется под давлением. Пятничные данные по заказам на товары длительного пользования также заслуживают внимания. Экономисты ожидают роста на 0,5% после снижения на 2,8% в июле. Учитывая бум инвестиций в ИИ и инфраструктуру центров обработки данных, этот показатель может преподнести позитивный сюрприз, что станет ещё одним аргументом в пользу силы американской экономики. Встреча Трампа и Си Цзиньпина в четверг — ключевое событие для глобального риск-аппетита. Если стороны достигнут прогресса в торговых переговорах, это может ослабить спрос на доллар как актив-убежище. Если же переговоры зайдут в тупик, геополитическая неопределённость, напротив, поддержит доллар. Дипломатические усилия вокруг Ирана остаются в центре внимания. Трамп заявил, что американские чиновники провели «очень хорошую встречу» с иранскими представителями, что ослабило опасения по поводу перебоев с поставками нефти и снизило спрос на доллар как защитный актив. Если переговоры приведут к деэскалации, цены на нефть могут продолжить снижение, что ослабит инфляционное давление и, как следствие, поддержит риск-аппетит, но окажет давление на доллар. Регуляторный календарь США также важен: проект правил CFTC по регулированию крипторынка проходит 10-дневное рассмотрение в Белом доме, которое должно завершиться около 1 октября. Хотя это событие напрямую не влияет на валютный рынок, оно отражает общий фон регуляторной активности, который может влиять на настроения инвесторов. Заключение и рекомендации Индекс доллара США удерживается выше 101.00, поддерживаемый сильными данными PMI и ястребиными ожиданиями по ФРС. Ключевым уровнем для быков остаётся 101.75, для медведей — 100.70. Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 101.85 с целями 102.00–102.50 и стоп-лоссом ниже 101.00.Короткие позиции рассматриваются при пробое 100.70 с целями 100.50–100.25 и стоп-лоссом выше 101.85.Внимательно следить за данными по рынку труда и комментариями представителей ФРС — это ключевые триггеры для движения. Для среднесрочных инвесторов: UOB Group видит повышательные риски для доллара, ожидая ещё двух повышений ставки ФРС.Потенциальная коррекция к зоне 100.50–100.20 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении ястребиных ожиданий по ФРС. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность на фоне геополитической неопределённости и ожиданий по ставкам ФРС.Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней.Следить за динамикой доходности облигаций, ценами на нефть и комментариями представителей ФРС.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Институционалы не продавали крипту даже при падении на 50%

Согласно проведенному Bitwise опросу среди 15 крупных институциональных инвесторов, включая пенсионные и суверенные фонды, благотворительные организации и публичные компании, многие продолжат верить в крипту. Ни один из опрошенных не сократил вложения в криптовалюту за период с четвёртого квартала 2025 года по второй квартал 2026 года, когда рынок пережил падение примерно на 50%, а часть участников опроса даже докупала на просадке.Причинно-следственная связь здесь выстраивается вокруг того, как именно институционалы структурируют свои криптопортфели. Биткоин остаётся основой для абсолютно всех опрошенных, часто в паре с золотом, что фонды используют как защиту от обесценивания традиционных денег. Эфир и солана занимают иную нишу, там позиции заметно меньше, а горизонт инвестирования короче, и часть участников прямо заявила, что готова выйти из этих активов, если использование соответствующих сетей в ближайшие годы не вырастет и не начнёт транслироваться в реальную ценность для держателей токенов.Показательно, что доля криптовалюты в институциональных портфелях пока варьируется от 0,5% до 13%, при этом у большинства участников она держится в диапазоне 1-2%, но общий тренд направлен именно на увеличение аллокации, а не на её сокращение. Почти все опрошенные уже используют спотовые ETF, объясняя выбор более низкими издержками и упрощённым хранением и учётом по сравнению с прямым владением монетами. Ключевой вывод исследования в том, что ни один участник не назвал само по себе падение цены причиной для продажи. Выгодополучателем от такой модели поведения становится структурная устойчивость спроса на биткоин, поскольку институциональные держатели ведут себя принципиально иначе, чем розничные инвесторы, склонные к панической фиксации убытков на просадках. Я не исключаю, что именно эта устойчивость институционального спроса, продемонстрированная во время реальной 50-процентной коррекции, а не в теоретических сценариях, станет одним из главных аргументов для более консервативных фондов, которые пока только рассматривают первый вход в актив, поскольку она снимает один из ключевых страховых рисков, оправданность удержания позиции именно в момент максимального давления на рынок.По биткоину цена удерживается в диапазоне $82 200-84 700, и торговый план строится вокруг двух зеркальных направлений с полным набором сценариев на пробой и отбой. Пробой $83 800 вверх открывает покупку с целью на $84 700, где стоит зафиксировать прибыль и рассмотреть разворот в шорт на возможный откат. Условие для входа обязательное, цена должна оставаться выше 50-дневной скользящей средней, а Awesome находиться в положительной зоне. Второй вариант покупки работает от отбоя, если цена подходит к нижней границе $83 000, но пробой вниз не подтверждается, это стоит расценивать как ложный вылет и открывать лонг с прицелом сначала на $83 800, а затем на $84 700 в качестве более широкого технического ориентира на случай продолжения роста за пределы ближнего диапазона.Продажи выстроены в противоположную сторону. Пробой $83 000 вниз с подтверждением ведёт к шорту с целью на $82 200, а условия здесь зеркальны, скользящая средняя выше цены и Awesome ниже нуля. Второй вариант продажи работает от отбоя у $83 800, если пробой вверх не подтверждается, что открывает путь короткой позиции последовательно к $83 000, а затем к $82 200.По эфиру цена торгуется в диапазоне $2603-2693, и логика полностью повторяет биткоин на собственной шкале цен. Пробой $2658 вверх даёт сигнал на покупку с целью $2693, при тех же условиях, растущей скользящей средней ниже цены и Awesome выше нуля. Второй вариант покупки работает от отбоя у $2636, если пробой вниз не подтверждается, с прицелом вернуться сначала к $2658, а затем к $2693 в качестве более широкого ориентира для продолжения движения.Продажи по эфиру начинаются от пробоя $2636 вниз с целью на $2603, при цене выше скользящей средней и Awesome в отрицательной зоне. Второй вариант продажи работает от отбоя у $2658, если пробой вверх не подтверждается, с целью вернуться к $2636, а затем к $2603. Оба индикатора остаются исключительно фильтром для отсечения ложных движений, а не самостоятельным поводом входить заранее, поэтому решение принимается только после реального подтверждения ценой обозначенных уровней.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Пока Сенат буксует, правила игры меняются

За последние несколько дней довольно часто в СМИ мелькает глава Комиссии по торговле товарными фьючерсами Майкл Селиг. Глава CFTC прямо заявил, что регулятор не намерен дожидаться принятия CLARITY Act и начнёт использовать уже существующие полномочия для выстраивания режима регулирования крипторынка. Позицию Селиг подтвердил и в соцсети, написав, что пришло время действовать, поскольку президент обещал ясные правила для крипторынка, и CFTC их вводит.Причинно-следственная связь здесь прямая: провал процедурного голосования по CLARITY Act в Сенате фактически закрыл путь к законодательному решению вопроса в обозримом будущем, а CFTC под руководством Селига готовился к такому сценарию заранее. Ещё в конце августа глава регулятора поручил сотрудникам изучить возможность закрепления структуры крипторынка через уже действующие статутные полномочия, не дожидаясь Конгресса, а на прошлой неделе ведомство направило в Белый дом на рассмотрение два конкретных проекта, регламент по крипто-транзакциям и регламент по крипто-рынкам активов. Показательно, что подготовка этих документов началась ещё до провала голосования, а значит, регулятор действовал по заранее продуманному запасному плану, а не реагировал на неудачу законопроекта постфактум.Отдельно Селиг обозначил куда более широкую рамку изменений, к которым готовится ведомство. По его словам, CFTC должен подготовить регулирование к будущему, где финансовые рынки будут работать ончейн в режиме 24/7, а торговля всё активнее будет автоматизироваться через алгоритмы и AI-агентов, что требует полного пересмотра действующих правил и норм. В более раннем выступлении Селиг также обрисовал видение токенизации как технологии, способной изменить все классы активов подобно тому, как электронная торговля когда-то трансформировала традиционные рынки, с почти мгновенными расчётами и перемещением залога в реальном времени. По его словам, стейблкоины должны сыграть ключевую роль именно в этой инфраструктуре ончейн-финансов, а криптовалюта и драгоценные металлы, по оценке CFTC, уже могут быть готовы к переходу на круглосуточную торговлю. Выгодополучателем от такого сценария становятся крупные биржи и платформы, готовые быстро адаптироваться под новую регуляторную категорию.Показательно, что параллельно с CFTC собственную регуляторную повестку по крипторынку выстраивает и SEC. Ещё 17 сентября комиссия под руководством председателя Пола Аткинса выпустила так называемое «инновационное исключение», временное пятилетнее послабление, разрешающее допущенным торговым площадкам предлагать токенизированные версии акций, торгующихся на национальных биржах США, через автоматизированные маркетмейкеры и пулы ликвидности. Документ даёт таким торговым площадкам исключение из определения «биржи», а поставщикам ликвидности в подобных пулах, исключение из определения «дилера», действующее до 17 сентября 2031 года. Сам Аткинс прямо связал это решение с неудачей CLARITY Act в Конгрессе, заявив, что комиссия делает значительный шаг в рамках уже имеющихся статутных полномочий, чтобы перевести часть американских рынков капитала в цифровую эпоху, пока Конгресс продолжает буксовать с законодательным решением.Причинно-следственная связь здесь та же, что и в случае с CFTC: обе комиссии, не дождавшись от Сената рабочего компромисса по разграничению полномочий, синхронно двинулись административным путём, каждая в своей юрисдикции. SEC действует через уже существующий механизм исключений по разделу 36(a)(1) закона о биржах, тогда как CFTC готовит новую категорию регистрации для крипто-бирж, но обе инициативы преследуют одну цель, дать участникам рынка правовую определённость там, где законодатель её обеспечить не смог.Что касается технической картины Bitcoin, то покупатели сейчас нацелены на возврат уровня $84 200, который открывает прямую дорогу на $86 400, а там уже и рукой подать до уровня 89 000, преодоление которого будет означать попытки возврата бычьего рынка. В случае падения биткоина покупателей жду на уровне $81 600. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить BTC в район $79 400. Самой дальней целью будет область $78 100.Что касается технической картины Ethereum, то очевидное закрепление выше уровня в $2683 открывает прямую дорогу на $2770. Самой дальней целью выступит максимум в районе $2872, преодоление которого будет означать укрепление бычьих настроений рынка и возврат интереса покупателей. В случае падения эфира покупателей жду на уровне $2578. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить ETH в район $2486. Самой дальней целью будет область $2433. Что на графике:- красного цвета уровни поддержки и сопротивления, от которых в моменте ожидается либо замедление, либо активный рост цен;- зеленого цвета 50-дневная средняя скользящая;- синего цвета 100-дневная средняя скользящая;- салатового цвета 200-дневная средняя скользящая; Пересечение, либо тест ценой средних скользящих, как правило, останавливает либо задает рынку импульс. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Доллар продолжает собирать дивиденды с каждого заявления

Глава ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс сегодня заявил, что предстоит ещё много работы над инфляцией, учитывая высокие цены на энергоносители и спрос, подпитываемый инвестициями в искусственный интеллект. Рыночные ожидания ещё одного повышения ставки до конца года он назвал разумным способом смотреть на ситуацию, хотя и добавил, что нужно подождать и посмотреть. По его словам, экономика США продемонстрировала замечательную устойчивость перед лицом значительных шоков, а рынок труда остаётся крепким, но сохраняются риски для инфляции со стороны продолжающейся войны США и Ирана и весьма сильного спроса, связанного с искусственным интеллектом.«Это и есть наша работа: нам ещё многое предстоит сделать», — сказал Уильямс в четверг на мероприятии в Лондоне, добавив, что инфляция остаётся выше цели уже пять лет. Инфляция в США в августе действительно держалась выше цели, на уровне 3,4 процента, а ключевой показатель без учёта продуктов и энергии вырос сильнее, чем прогнозировалось, по сравнению с предыдущим месяцем, и именно эта статистика в своё время укрепила аргументы в пользу повышения ставки на прошлой неделе. Слова Уильямса встраиваются в уже заметную серию похожих заявлений представителей ФРС последних дней. Глава ФРБ Ричмонда Том Баркин ранее предупреждал, что инфляционным шокам может понадобиться время, чтобы сойти на нет, и не исключал риска закрепления повышенного уровня цен. Глава ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз прямо заявляла, что входит в число членов комитета, закладывающих второе повышение ставки до конца года. А управляющий ФРС Майкл Барр говорил, что дальнейшие повышения, вероятно, потребуются для возвращения инфляции к целевым 2 процентам. Из этого следует прямая цепочка: чем больше голосов внутри ФРС звучат в одном и том же ключе, тем меньше у рынка причин закладывать паузу в цикле повышений, и именно эта нарастающая согласованность риторики, а не единичное заявление, стала главным драйвером для доллара в последние дни. Именно доллар оказывается главным выгодополучателем от такой последовательности выступлений. Каждое новое подтверждение того, что комитет по-прежнему настроен на ужесточение, укрепляет ожидания более длительного периода высоких ставок в США по сравнению с остальным миром, и валюта на этом фоне продолжает получать поддержку почти автоматически, независимо от конкретных деталей каждого отдельного выступления. Из этого следует, что для доллара сейчас важнее не содержание, а сама частота подобных сигналов: пока представители ФРС выступают синхронно, у рынка попросту нет повода начать закладывать смягчение риторики. Напомнил Уильямс и о решении ФРС на прошлой неделе, когда регулятор единогласно повысил ставку на четверть процентного пункта, до диапазона 3,75-4 процента. Глава ФРС Кевин Уорш объяснял тогда это решение необходимостью устранить «дозу стимулирования» из экономики, чтобы вернуть инфляцию к цели в 2 процента, и с тех пор, по словам Уильямса, ряд членов комитета уже заявили, что более высокие ставки могут понадобиться, а большинство представителей закладывает ещё одно повышение на четверть пункта до конца года согласно обновлённым прогнозам регулятора. Отдельно Уильямс высказался с оптимизмом по поводу перспектив роста производительности на фоне инвестиций в искусственный интеллект, ожидая, что в ближайшие годы этот рост ускорится, хотя и предупредил, что выгоды могут распределиться неравномерно, если технология окажется сосредоточена в руках нескольких крупных компаний. На мой взгляд, именно совокупный эффект от подобных выступлений на этой неделе, а не какое-то одно из них, продолжает формировать сейчас главный фундаментальный фон для доллара. Рынок видит не отдельные ястребиные комментарии, а последовательную линию всего комитета, и до тех пор, пока эта линия не даёт трещин, доллар сохраняет структурное преимущество перед остальными валютами G10, включая евро и фунт, чья собственная динамика последних дней куда более противоречива. Что касается текущей технической картины EUR/USD, то сейчас покупателям нужно думать над тем, как забирать уровень 1.1615. Только это позволит нацелиться на тест 1.1630. Уже оттуда можно забраться на 1.1650, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.1600 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.1580 либо открывать длинные позиции от 1.1560. Что касается текущей технической картины GBP/USD, то покупателям фунта нужно забирать ближайшее сопротивление 1.3530. Только это позволит нацелиться на 1.3565, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область 1.3585. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.3495. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.3474 с перспективой выхода на 1.3457. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Насколько их хватит

Индекс делового климата ifo в Германии в сентябре вырос до 89,9 пункта с августовских 88,8, продолжив восстановление уже четвёртый месяц подряд. В отчете было сказано, что компании более позитивно оценили текущую ситуацию в бизнесе, а их ожидания снова улучшились, что президент ifo Клеменс Фюст описал как продолжающееся восстановление немецкой экономики. Евро на публикацию отреагировал ростом, но сил надолго не хватило. Рынок довольно быстро вернулся к снижению, и решающим фактором здесь стала не сама немецкая статистика, а устойчивая сила доллара.Если касаться отчета, то в промышленности индекс снова подрос, и произошло это благодаря заметно улучшившимся ожиданиям, особенно в электротехнической отрасли, хотя компании оценили текущую ситуацию как несколько худшую и остаются недовольны портфелем заказов. Автомобильная промышленность, по формулировке самого ifo, проходит через сложный участок пути, что подтверждает и балансовый показатель по сектору: минус 2,8 в сентябре против минус 4,2 в августе, то есть улучшение есть, но сектор остаётся глубоко в отрицательной зоне. Из этого следует очень важный вывод о том, что чем сильнее автопром отстаёт от остальной промышленности, тем меньше оснований говорить о полноценном восстановлении немецкого экспортного ядра, даже при общем улучшении заголовочного индекса. Сектор услуг, напротив, вернулся в позитивную зону, индикатор в торговле также вырос. Строительство осталось практически без изменений.Все это говорит о том, чт немецкая экономика, судя по данным опроса, действительно постепенно выходит из затяжной фазы слабости, а не просто демонстрирует технический отскок. Однако реакция евро выглядит показательной сама по себе: данные объективно хорошие и укладываются в общую картину ускорения роста еврозоны, отмеченную и в сентябрьских PMI, но валюта смогла удержать рост лишь на короткое время. Из этого следует, что рынок сейчас оценивает не абсолютное качество немецкой статистики, а её способность перевесить встречный поток сильных данных из США и ястребиной риторики ФРС, а этого небольшого улучшения индекса ifo оказалось недостаточно. Доллар в этой связке продолжает выступать доминирующим фактором для пары, и до тех пор, пока разрыв в силе экономик и риторике центробанков по обе стороны Атлантики сохраняется, даже позитивные сюрпризы по Германии рискуют оставаться лишь краткосрочными эпизодами в паре, а не разворотным сигналом.На мой взгляд, устойчивое улучшение индекса ifo четвёртый месяц подряд, наряду с сентябрьскими данными PMI, всё же постепенно меняет фундаментальную картину по еврозоне в лучшую сторону, но пока это не транслируется в устойчивую поддержку евро против доллара. Я не исключаю, что, если подобная динамика продолжится ещё один-два месяца, рынок в какой-то момент начнёт закладывать её в цену валюты более последовательно, но в моменте сила доллара остаётся определяющим фактором, а немецкие данные играют скорее вторичную роль.Что касается текущей технической картины EUR/USD, то сейчас покупателям нужно думать над тем, как забирать уровень 1.1615. Только это позволит нацелиться на тест 1.1630. Уже оттуда можно забраться на 1.1650, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.1600 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.1580 либо открывать длинные позиции от 1.1560. Что касается текущей технической картины GBP/USD, то покупателям фунта нужно забирать ближайшее сопротивление 1.3530. Только это позволит нацелиться на 1.3565, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область 1.3585. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.3495. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.3474 с перспективой выхода на 1.3457.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: советы для начинающих трейдеров на 24 сентября (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.3220 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на продажу фунта. Однако на момент написания статьи до крупной распродажи фунта дело пока так и не дошло.Согласно утренней статистики, британская розница преподнесла неприятный сюрприз. Сентябрьский индекс продаж от CBI обвалился до минус 55 пункта, тогда как рынок закладывал куда более скромное ухудшение — до минус 42. Масштаб расхождения с прогнозом получился весьма значительным, и это намекает на то, что охлаждение потребительского спроса в стране развивается быстрее, чем успевали закладывать аналитики. Да, ещё в первой половине дня, до публикации этих цифр, фунту удавалось понемногу отыгрывать позиции против доллара, но с выходом отчёта коррекция быстро сошла на нет, и пара вернулась к снижению. На мой взгляд, столь слабый результат по рознице лишь усиливает и без того существующие сомнения в устойчивости внутреннего спроса британской экономики, а значит аргументов за более решительную политику Банка Англии становится ещё меньше. Во второй половине дня по США выйдет лишь пара второстепенных показателей: недельные заявки на пособие по безработице, ожидаемые на уровне 201 тысячи против недавнего диапазона в 203-206 тысяч, и продажи нового жилья, которые в последний раз показывали снижение до 607 тысяч в годовом исчислении. Тем не менее рынок, на мой взгляд, сосредоточится не на цифрах, а на выступлениях трёх представителей ФРС — Тома Баркина, Бет Хэммак и Джона Уильямса. Для фунта такой фон складывается крайне неблагоприятно, ведь негативные собственные фундаментальные данные и жесткий тон представителей ФРС – все это повод и дальше открывать короткие позиции по паре GBP/USD.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3239 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3274 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3274 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта сегодня можно рассчитывать только после очень слабых данных по США. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3211 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3239 и 1.3274.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3211 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов выступит уровень 1.3186 где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Сильное давление на фунт вернется в любой момент. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3239 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.3211 и 1.3186.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс