Новости форекс

Золото по-прежнему пользуется спросом у Центральных Банков!

После активного третьего квартала центральные банки продолжают использовать удешевление золота как возможность для пополнения официальных резервов. Китай сохраняет доминирующие позиции на рынке, увеличивая свои запасы второй год подряд.В публикациях социальных сетей, посвящённых октябрьским закупкам, Кришан Гопаул, старший аналитик Всемирного совета по золоту (World Gold Council) по региону EMEA (Европа, Ближний Восток и Африка), указал, что Китай приобрёл 26 тонн золота. В результате официальные золотые резервы страны практически сравнялись с показателями ряда развитых государств.Он констатировал, что объём золотых запасов достигает теперь 2435 тонн — лишь на 2 тонны меньше, чем резервы Франции.Несмотря на лидирующие позиции Китая на рынке золота, Гопаул обратил внимание на то, что он действует не в одиночку.Национальный банк Чехии в минувшем месяце пополнил резервы на 2,5 тонны золота. Совокупный объём золотых запасов достиг 90 тонн — до заявленной цели в 100 тонн.Гопаул также сообщил, что Центральный банк Республики Узбекистан в октябре закупил 7 тонн золота. Таким образом, с начала года чистый объём закупок составил 63 тонны, а общие золотые запасы — 453 тонны.На прошлой неделе Национальный банк Польши объявил о выполнении поставленной задачи — доведении официальных резервов до 700 тонн. Согласно расчётам Гопаула, в октябре банк приобрёл 27 тонн золота. Несмотря на достижение первоначальной цели, глава регулятора Адам Глапинский дал понять, что закупки могут быть продолжены. «Вы спрашиваете, что будет после достижения отметки в 700 тонн? Нам нужно спокойно всё обдумать. Я не вижу причин прекращать покупку золота, — заявил Глапинский. — Полагаю, что наши золотые резервы должны расти пропорционально общему объёму резервов».Октябрьская активность по закупкам стала продолжением весьма насыщенного летнего периода. На прошлой неделе Всемирный совет по золоту сообщил, что в третьем квартале центральные банки приобрели 321 тонну золота. Это на 42% превышает показатель аналогичного периода годом ранее и существенно выше среднего значения за пять лет (227 тонн в квартал).По прогнозам WGC, центральные банки сохранят активность на рынке золота до конца текущего года.«Спрос со стороны центральных банков в третьем квартале превзошёл ожидания, а незначительный пересмотр данных за второй квартал в сторону повышения лишь подтверждает существенный объём закупок со стороны официального сектора. Это согласуется со стратегическим интересом, выявленным в ходе наших опросов, и позволяет предположить, что спрос останется устойчивым и в четвёртом квартале, — отмечают аналитики в опубликованном на прошлой неделе отчёте о тенденциях спроса. — Вместе с тем объёмы закупок, по-видимому, зависят от цены. Подобная закономерность способна оказать определённую поддержку котировкам и содействовать их стабильности, хотя эта взаимосвязь недостаточно устойчива, чтобы гарантировать наличие твёрдого ценового дна для золота».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 минут назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Фунт не удержал высоту: следующая остановка – 1,3250

Фунт в паре с долларом падает камнем вниз. Еще на прошлой неделе пара gbp/usd тестировала уровень сопротивления 1,3500, тогда как сегодня цена закрепилась уже в области 32-й фигуры. Всего за несколько торговых дней пара потеряла более чем 200 пунктов, отражая одновременное усиление гринбека и ослабление британской валюты. К разочарованию покупателей gbp/usd, ноябрьское заседание Банка Англии, которое состоялось на прошлой неделе, оказало фунту лишь временную поддержку. «В моменте» британец положительно отреагировал на итоги ноябрьской встречи, но развить свое наступление он все-таки не смог: после очередного захода к отметке 1,3500, пара отступила в район 1,3450, после чего инициативу перехватили продавцы. На первый взгляд, такая реакция выглядит нелогичной, ведь формально регулятор преподнес трейдерам ястребиный сюрприз. Однако участники рынка рассчитывали услышать более жесткую риторику, тогда как Центробанк занял достаточно осторожную позицию. Сам факт повышения ставки был уже учтен в текущих ценах. Поэтому трейдеров интересовали прежде всего дальнейшие перспективы ужесточения ДКП. А перспективы оказались весьма туманными. Например, глава Банка Англии Эндрю Бейли заявил о том, что ноябрьское решение «не следует воспринимать как начало неизбежной длинной серии повышений». Одновременно с этим он допустил дальнейшее ужесточение политики, при условии, если ближневосточный конфликт продолжится (т.е. если энергетика будет и дальше раскручивать инфляцию). Другой представитель Банка – Алан Тейлор – охарактеризовал принятое решение о повышении ставки как «страховочное», предостерегая рынок от ожиданий дальнейшего ужесточения по заранее определенному сценарию. Более того, по его оценке, следующим решением регулятора может стать как повышение, так и снижение процентной ставки, либо ее сохранение на текущем уровне (то есть все три варианта – на столе). Его коллега Свати Дхингра, в свою очередь, подчеркнула необходимость «убедительных доказательств того, что рост зарплат и цен взаимно подпитывают друг друга», прежде чем выступать за длительное удержание процентной ставки на повышенном уровне. Таким образом, за фасадом фактического единодушия (за повышение ставки проголосовали все 9 членов Комитета) по-прежнему скрываются существенные разногласия относительно дальнейшей траектории денежно-кредитной политики. Столь осторожная позиция ЦБ отчасти объясняется природой инфляционного всплеска. По оценкам регулятора, признаки переноса энергетического шока на зарплаты и цены в других секторах экономики «пока остаются ограниченными». Другими словами, Банк Англии действует скорее на опережение, пытаясь застраховаться от потенциальных инфляционных рисков. Логично предположить, что устойчивое снижение нефтегазовых котировок ослабит ценовое давление и, соответственно, уменьшит необходимость дальнейшего ужесточения политики. По итогам ноябрьского заседания Банк Англии так и не дал покупателям фунта четкого сигнала о готовности к длительному ужесточению монетарной политики. Благодаря неожиданному единодушию членов Комитета, пара резко выросла, однако невнятные итоги этого заседания разочаровали покупателей gbp/usd. А вот по другую сторону Атлантики – в США – складывается иная картина. На фоне сильных октябрьских Нонфармов и отчета CPI, на рынке существенно усилились ястребиные ожидания относительно дальнейших действий ФРС. Устойчивость американского рынка труда дает регулятору пространство для маневра, тогда как сохраняющееся инфляционное давление подталкивает к дальнейшему повышению ставки. Причем аппетит, как говорится, приходит во время еды. Декабрьское повышение ставки как минимум на 25 пунктов уже практически заложено в цены, поэтому на рынке обсуждаются уже более агрессивные сценарии. Например, после публикации октябрьского CPI и ястребиных заявлений представителей ФРС (Кристофера Уоллера и Лори Логан) вероятность 50-пунктного шага в конце года выросла до 15%. Безусловно, это (пока что) альтернативный сценарий, однако сам факт его появления расширяет пространство для переоценки монетарных ожиданий. Почву для таких разговоров подготовил Уоллер: еще до публикации CPI он допустил обсуждение повышения ставки сразу на 50 пунктов, если базовая инфляция составит 0,3% м/м или больше. В итоге общая потребительская инфляция вышла в октябре на уровне 0,4%, базовая – 0,3%. Лори Логан, в свою очередь, заявила о необходимости «как минимум двух дополнительных повышений» (по 25 пунктов) и допустила ускорение темпов ужесточения ДКП грядущей зимой. Дивергенция монетарных ожиданий выступает основным локомотивом снижения gbp/usd. Поэтому отчёт по ВВП Великобритании (который будет опубликован в четверг) вряд ли переломит ситуацию, даже если он выйдет в зеленой зоне. Сильные цифры могут оказать временную поддержку фунту, однако сами по себе они не станут свидетельством формирования устойчивого внутреннего инфляционного давления, которого опасается британский регулятор. При сохранении текущих монетарных ожиданий коррекционные всплески gbp/usd целесообразно рассматривать как возможность для открытия коротких позиций. На стороне гринбека по-прежнему остается сочетание устойчивой американской экономики, высокого инфляционного давления и готовности некоторых представителей ФРС к более агрессивному ужесточению ДКП. Поэтому даже сильный макроэкономический релиз из Великобритании вряд ли сможет существенно ослабить позиции гринбека. Ближайшей целью нисходящего движения gbp/usd выступает отметка 1,3250 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике). Основная цель расположена на уровне 1,3180 (нижняя линия Bollinger Bands на таймфрейме W1).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 26 минут назад

ИнстаФорекс

Польша первой расторгла долгосрочный контракт на поставку СПГ из Катара

Польская государственная энергетическая компания Orlen стала первым долгосрочным покупателем QatarEnergy, расторгнувшим контракт на поставку сжиженного природного газа (СПГ) на фоне продолжающегося форс-мажора, который затрагивает экспортные операции катарской компании.В официальном уведомлении, опубликованном поздно вечером во вторник, Orlen заявила, что QatarEnergy больше не может выполнять обязательства по ежегодной поставке 1 млн тонн СПГ. Как сообщает The National, соглашение было заключено в 2009 году, фактические поставки начались в 2016-м, а срок действия контракта должен был завершиться в 2034 году.В конце прошлого месяца QatarEnergy продлила режим форс-мажора, введенный весной, до конца текущего года. Основной причиной остается высокий уровень риска при прохождении танкеров через Ормузский пролив. В октябре иранские силы атаковали 37 танкеров — это максимальное значение с марта.При этом, согласно данным аналитической компании Kpler, опубликованным ранее на этой неделе, в прошлом месяце экспорт СПГ через Ормузский пролив восстановился до максимального уровня с февраля. Всего через водный путь проследовал 31 танкер по сравнению с 23 судов в сентябре.Большинство этих партий было отправлено из катарского порта Рас-Лаффан, несмотря на сохраняющийся там режим форс-мажора. По информации Kpler, в двух случаях СПГ, загруженный в Рас-Лаффане, перегружался на другие суда уже после того, как первоначальные танкеры прошли Ормузский пролив.Несмотря на частичное восстановление экспортных операций, совокупные объемы катарских поставок СПГ по-прежнему существенно уступают доконфликтным значениям. В прошлом месяце они составили 2,7 млн тонн, тогда как в феврале достигали почти 6,2 млн тонн.В марте представители QatarEnergy сообщили, что атаки иранских сил на суда, связанные с союзниками США в Персидском заливе, привели к сокращению экспортных мощностей Катара на 17%. По оценкам компании, это могло обернуться снижением годовой выручки примерно на 20 млрд долларов. С тех пор QatarEnergy предпринимает меры для исполнения контрактных обязательств даже в условиях форс-мажора, в том числе закупая значительные объемы природного газа у американских поставщиков.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 31 минуту назад

ИнстаФорекс

SOL/USD: сценарии динамики на 11.11.2026

В первые часы американской сессии среды Solana (SOL/USD) торгуется в районе 84.00, пытаясь удержаться выше психологической отметки 80.00 после того, как накануне цена опускалась ниже 82.00, к минимуму почти за три месяца. Техническая картина остаётся медвежьей, и для подтверждения разворота необходимы условия, которых пока не видно, предположили мы в нашем сегодняшнем обзоре «Крипторынок (SOL): фонды выходят, киты продают, а техническая картина не оставляет пространства для быстрого разворота». Следующая важная зона поддержки — 80.00–85.00, где цена и находится сейчас. Вход в короткие позиции возможен при устойчивом пробое 81.80 с целями 80.00–75.00 и стоп-лоссом выше 85.10. Устойчивый пробой ниже 80.00 откроет путь к 67.00–70.00. Условия реализации медвежьего сценария Устойчивый пробой 81.80. Это откроет путь к 80.00.Пробой 80.00. Следующая цель — 77.00–70.00. Продолжение оттока из ETF. Если институциональные инвесторы продолжат выходить, давление на цену усилится.Дальнейшие переводы на биржи. Если создатели токенов продолжат перемещать SOL на централизованные биржи, предложение на продажу увеличится.Сильные данные по PPI. Подтверждение инфляционного давления укрепит ожидания ужесточения ФРС и окажет дополнительное давление на криптовалюты.Техническое подтверждение: RSI (14) остаётся ниже 30, OsMA ускоряет снижение, цена закрепляется ниже 81.80. Хотя перепроданность достигла экстремальных значений, для восстановления необходим возврат выше 98.00–99.00 (ЕМА50 на D1), что без улучшения потоков в ETF и общего риск-аппетита выглядит маловероятным. Тем не менее, вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 88.75 (ЕМА200 на Н1) с целями 90.00–91.50 и стоп-лоссом ниже 81.80. Условия реализации бычьего сценария Удержание выше 84.00. Это первый технический барьер. Если цена устоит, возможен отскок к 86.90-87.50.Пробой 86.90 (ключевой пивот). Устойчивое закрепление выше откроет путь к 88.75 (H1 EMA200).Пробой 88.75. Это подтвердит краткосрочный разворот и откроет путь к 91.50. Пробой 91.50. Успешный возврат выше этого уровня ослабит медвежью структуру и откроет путь к 94.00–98.00. Рост выше 99.00 (ЕМА50 на D1) вернет цену в зону среднесрочного бычьего рынка. Позитивные новости с Breakpoint (15–17 ноября). Анонсы, связанные с улучшением сети или экосистемы, могут спровоцировать краткосрочный отскок.Техническое подтверждение: RSI (14) выходит выше 45, OsMA сокращает отрицательную территорию, цена закрепляется выше 87.00. Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий) Консолидация в диапазоне 81.90–87.10 с сохранением медвежьего уклона. Solana, вероятно, попытается стабилизироваться после обвала, но для устойчивого восстановления необходим либо возврат выше 88.75, либо позитивный катализатор с Breakpoint. Пробой верхней границы откроет путь к 91.50, пробой нижней — к 80.00 и 77.00–70.00 и ниже. Логика Solana оказалась в точке, где техническая перепроданность сталкивается с фундаментальным давлением. С одной стороны, RSI на уровне 27–30 исторически предшествовал отскокам. С другой стороны, отток из ETF, переводы крупных держателей на биржи и ужесточение правил валидаторов создают устойчивое давление на настроения.Ключевое отличие текущей ситуации от предыдущих коррекций — слабость институционального спроса. ETF теряют деньги, а открытый интерес на фьючерсах растёт за счёт новых шортов, а не лонгов. Это означает, что рынок не ищет дно, а готовится к дальнейшему снижению.Тем не менее, долгосрочная картина не разрушена. Solana остаётся ведущим блокчейном общего назначения, а конкуренты (Sui, Aptos, Sei) не представляют серьёзной угрозы. Крупнейший публичный держатель Forward Industries увеличил позицию до 8,7 млн SOL (около 1,5% циркулирующего предложения) и привлёк кредитную линию на 50 млн долларов под залог SOL. Это сигнал, что институциональные игроки с длинным горизонтом видят ценность на текущих уровнях.Ключевым событием станет Breakpoint (15–17 ноября). Если конференция принесёт позитивные анонсы, SOL может получить передышку. Если нет — давление сохранится, и 80.00 станет реальной целью. Торговые сценарии Бычий сценарий (отскок от поддержки): Buy Stop 87.10. Stop-Loss 81.80. Цели: 88.75, 90.00, 91.50, 94.00, 98.00, 99.00Медвежий сценарий (пробой поддержки): Sell Stop 81.80, 80.00. Stop-Loss 87.10. Цели: 80.00, 77.00, 75.00, 70.00 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позицийМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 37 минут назад

ИнстаФорекс

S&P 500, Nasdaq 100, Dow Jones. Ротация в деле – баланс сил на 11 ноября

Доходность 10-летних трежерис вплотную подобралась к отметке 5%, и для Уолл-стрит это жесткий отрезвляющий фактор. Безрисковые гособлигации снова перетягивают ликвидность на себя. Зачем рисковать в перегретых акциях, когда долговой рынок США гарантирует доходность около пяти процентов годовых?Свежий отчет по инфляции CPI (рост на 0,4% за месяц против прогноза 0,3%) в связке с пятничным нонфармом (165 тысяч новых рабочих мест) окончательно закрыл тему скорого снижения ставки ФРС. Регулятор будет удерживать коридор 3,75%–4% столько, сколько потребуется. В таких условиях мультипликаторы компаний приходится пересчитывать на ходу. Обвала на площадках нет, но идет масштабная перегруппировка: капитал выходит из переоцененного бигтеха и перетекает в устойчивые дивидендные секторы.S&P 500. Проверка на прочностьИндекс широкого рынка держит оборону в режиме нервной консолидации. С одной стороны, корпоративный сектор генерирует стабильную прибыль, а банки и промышленность чувствуют себя уверенно благодаря потребительскому спросу. С другой стороны, доходности трежерис в районе 4,95%–5,01% давят на бумаги с высоким P/E. Крупные фонды не спешат агрессивно скупать текущие уровни, ожидая разрядки на долговом рынке, поэтому любой внутридневной отскок быстро натыкается на встречные продажи.Бычьи факторы:Стабильный денежный поток в традиционных секторах экономики.Устойчивость банковской системы и розничного спроса в США.Приток капитала в недооцененные циклические бумаги.Медвежьи факторы:Закрепление ставок по 10-летним трежерис вблизи пятипроцентного барьера.Смещение ожиданий по паузе ФРС на более поздние сроки.Снижение привлекательности акций на фоне высокой безрисковой доходности.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 7 540–7 660Ориентиры при пробое. При пробое сопротивления 7 660 вверх покупатели попытаются развить импульс к отметкам 7 710 и 7 780. Если продавцы продавят нижнюю границу 7 540, целями нисходящей коррекции станут уровни 7 480 и 7 420. Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Котировки могут формироваться в пределах 7 450–7 730. Данные параметры носят расчетный характер и не являются прямой инвестиционной рекомендацией.Nasdaq 100. Технологии под прессингом ставокАкции роста первыми принимают удар. Для технологических гигантов дорогой капитал – это прямое препятствие. Ведь чем выше доходность гособлигаций, тем сильнее дисконтируются будущие прибыли сектора. Фонды сокращают позиции в перегретых лидерах ралли, фиксируя прибыль. Тем не менее паники не наблюдается. Спрос на инфраструктуру искусственного интеллекта и чипы остается колоссальным, а крупные запасы свободной наличности на счетах IT-корпораций удерживают индекс от неконтролируемого сброса.Бычьи факторы:Масштабные капиталовложения корпораций в сферу ИИ и дата-центры.Внушительная подушка ликвидности на балансах технологических лидеров.Локальная перепроданность в полупроводниковых эмитентах на часовых графиках.Медвежьи факторы:Чувствительность мультипликаторов P/E к пятипроцентной доходности трежерис.Фиксация прибыли хедж-фондами в акциях «Великолепной семерки».Дефицит свежих драйверов для немедленного продолжения восходящего тренда.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 25 050–25 650Ориентиры при пробое. Закрепление выше сопротивления 25 650 откроет путь к рубежам 26 000 и 26 350. В случае потери опоры 25 050 котировки откатятся к отметкам 24 650 и 24 200.Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Торги могут проходить в коридоре 24 500–26 100. Указанные ориентиры отражают аналитическую оценку волатильности.Dow Jones. Спокойная гавань старой экономикиПромышленный индекс чувствует себя заметно устойчивее технологических коллег. Трейдеры целенаправленно ищут убежище в зрелом бизнесе с прозрачной выручкой и регулярными дивидендами. Индустрия, ритейл и фармацевтика выигрывают от сильного рынка труда, поддерживающего потребительскую активность. Сдерживает подъем лишь стоимость корпоративного долга: базовая ставка ФРС на уровне 3,75%–4% удорожает кредитные линии и заставляет компании взвешеннее подходить к программам обратного выкупа акций.Бычьи факторы:Переток ликвидности из бигтеха в дивидендные бумаги реального сектора.Уверенные потребительские расходы благодаря стабильной занятости в США.Умеренные оценочные мультипликаторы по сравнению с сектором высоких технологий.Медвежьи факторы:Высокие расходы на обслуживание кредитных линий в тяжелой промышленности. Коррекция на сырьевых рынках, сдерживающая сырьевых эмитентов индекса.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 52 100–52 750Ориентиры при пробое. Преодоление планки 52 750 вверх откроет дорогу к 53 100 и 53 500. При уходе котировок ниже поддержки 52 100 продавцы нацелятся на 51 650 и 51 200. Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Движение инструмента ожидается в рамках 51 400–53 200. Уровни носят вероятностный характер.Совет трейдерам на сегодняРынок акций учится работать в условиях жесткой кредитной политики. Попытки агрессивно подбирать перегретые технологические бумаги против растущих доходностей трежерис несут повышенный риск. Оптимальный план на 11 ноября – отслеживать секторы реальной экономики, входить в сделки от границ локальных диапазонов и строго ограничивать убытки короткими стопами. Ссылки для проверки курсов главных фондовых индексов США Dow Jones, Nasdaq, S&P500. «Учитесь принимать убытки. Самое главное в трейдинге — не позволять просадкам выйти из-под контроля» (Марти Шварц, чемпион США по трейдингу и автор бестселлера «Питбуль»).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

Саудовская Аравия и Турция заключили крупное соглашение

Саудовская Аравия и Турция заключили соглашение о реализации ветроэнергетических проектов на территории Турции совокупной мощностью 3 ГВт. Договоренность стала частью более широкой программы по развитию возобновляемой энергетики общей мощностью 5 ГВт, о которой страны договорились ранее в этом году.Как передает Reuters со ссылкой на Министерство энергетики Турции, проект реализуется при участии саудовской компании ACWA Power. На первом этапе планируется строительство солнечных электростанций общей мощностью 2 ГВт в провинциях Сивас и Караман, после чего начнется реализация второго этапа — создание ветряных электростанций мощностью 3 ГВт. Таким образом, новое соглашение касается предусмотренного программой развития ветроэнергетики, а не увеличения уже действующих мощностей.Запланированные в рамках двустороннего соглашения ветроэнергетические объекты будут эквивалентны примерно 20% от текущей установленной мощности Турции в данном секторе. «Мы расширяем стратегическое взаимодействие с Саудовской Аравией в энергетической сфере», — заявил министр энергетики Турции Алпарслан Байрактар. Анкара намерена ускорить развитие низкоуглеродной энергетики, для чего стране потребуется ежегодно вводить около 10 ГВт новых генерирующих мощностей.Саудовская Аравия, несмотря на роль одного из крупнейших мировых экспортеров нефти, также реализует амбициозную программу перехода к альтернативным источникам энергии. К 2030 году Эр-Рияд рассчитывает увеличить долю возобновляемых источников в производстве электроэнергии (ВИЭ) примерно до 50%, а к 2060 году — выйти на нулевой уровень углеродных выбросов. Эти задачи входят в национальную стратегию «Видение 2030» (Vision 2030), инициированную наследным принцем Мухаммедом ибн Салманом.О финансировании солнечной части программы стороны объявили ранее в этом году. Саудовская Аравия планирует вложить около 2 млрд долларов в строительство двух солнечных объектов в Сивасе и Карамане суммарной мощностью 2 ГВт. После выхода на проектную мощность станции смогут обеспечивать электроэнергией приблизительно 2,1 млн. домохозяйств.«Мы оцениваем эти инвестиции как один из наиболее значимых примеров прямых иностранных вложений в энергетический сектор Турции. Проекты будут полностью профинансированы за счет внешних источников, включая кредитование со стороны международных финансовых организаций», — заявил тогда министр энергетики Алпарслан Байрактар.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

Крипторынок (SOL): фонды выходят, киты продают, а техническая картина не оставляет пространства для быстрого разворота

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по SOL В нашем вчерашнем обзоре «Крипторынок (XRP): почему именно риппл стал лидером падения и что ждать дальше» мы попытались разобраться почему XRP оказался в лидерах падения среди топ-10 альткоинов. Сегодня рассмотрим динамику еще одного популярного альткоина из топ-10 Solana и пары SOL/USD. Solana также оказалась в эпицентре распродажи, которая началась после победы демократов на промежуточных выборах в США. Если в среду рынок рос на надеждах на деэскалацию, то к четвергу фокус сместился на регуляторные риски, и технологический сектор, включая криптовалюты, оказался под давлением. SOL, как один из самых волатильных активов с высокой бетой к рынку, пострадал сильнее других. По состоянию на среду, 11 ноября 2026 года, и в первые часы американской сессии Solana (SOL/USD) торгуется в районе 84.00, пытаясь удержаться выше психологической отметки 80.00 после того, как накануне цена опускалась ниже 82.00, к минимуму почти за три месяца. Рынок переживает один из самых тяжёлых периодов с начала года: за 28 дней SOL потерял 23%, значительно опередив по темпам падения биткоин. Причина — не только общий риск-офф на крипторынке, но и специфические факторы: отток из ETF, перемещение крупных объёмов на биржи и ужесточение правил поддержки валидаторов со стороны Solana Foundation. Техническая картина остаётся медвежьей, и для подтверждения разворота необходимы условия, которых пока не видно. Ключевые драйверы Отток из ETF усиливает давление. Американские спотовые ETF на Solana зафиксировали чистый отток 26,25 млн долларов за неделю 2–6 ноября, причём основная часть пришлась на 6 ноября (25,1 млн). Bitwise BSOL потерял 14,4 млн долларов, Grayscale GSOL — 5,4 млн. Отток продолжился и 9 ноября, когда фонды потеряли ещё 10,6 млн. Хотя совокупный приток с момента запуска остаётся положительным (около 1,43 млрд), устойчивый отток лишает рынок важного источника спроса именно тогда, когда он наиболее необходим. Крупные держатели перемещают средства на биржи. On-chain данные зафиксировали, что кошелёк, связанный с создателями токенов, перевёл 299 838 SOL (около 26 млн долларов) на Binance и OKX в течение 16 часов. Депозиты на централизованные биржи не означают немедленной продажи, но они увеличивают доступное предложение и сигнализируют о готовности крупных игроков фиксировать прибыль. Это усиливает давление на цену. Так называемый «Индекс страха и жадности» инвесторов на крипторынке устойчиво держится в зоне «страха» и на отметке 26 (из 100). Solana Foundation ужесточает правила. Фонд объявил о реформе программы поддержки валидаторов (SFDP): срок участия ограничен 12 месяцами, количество поддерживаемых узлов сокращено до 100, а порог автоматического выхода снижен с 1 млн SOL внешнего стейкинга до 300 000 SOL. В результате 237 из 337 поддерживаемых валидаторов (70,3%) потеряют свои места. Хотя цель реформы — повысить качество сети, а не сократить число валидаторов, рынок воспринял это как сигнал неопределённости в экосистеме, что усилило давление на настроения. Краткий технический анализ Техническая картина сломана. Сводный теханализ компании Instaforex (на дневном графике) показывает сигнал «Сильная продажа». SOL пробила ключевую поддержку в районе 96.00-97.00, которая ранее служила зоной спроса. Следующая важная зона — 80.00–85.00, где цена и находится сейчас. Устойчивый пробой ниже 80.00 откроет путь к 67.00–70.00. Краткосрочная картина остаётся медвежьей, но перепроданность достигла экстремальных значений. Для восстановления же необходим возврат выше 98.00–99.00 (ЕМА50 на D1), что без улучшения потоков в ETF и общего риск-аппетита выглядит маловероятным. RSI (14) на дневном графике находится в районе 27. Это зона перепроданности, которая исторически предшествовала техническим отскокам, но в сильном тренде индикатор может оставаться низким дольше обычного.OsMA остаётся на отрицательной территории, подтверждая доминирование продавцов. Stochastic находится в зоне перепроданности, но устойчивого бычьего пересечения пока не сформировано. EMA 50, 144 и 200 (интерпретация): H1 EMA200 = 88.75: цена значительно ниже, краткосрочный контроль у продавцов.H4 EMA200 = 97.58: ключевое сопротивление краткосрочного уровня. До его пробоя любое восстановление остаётся коррекционным.D1 EMA50 = 99.00, EMA144 = 96.60, EMA200 = 97.20: цена пробила все три средние вниз. Это серьёзный медвежий сигнал. Ближайшее сопротивление — 88.75 (H1 EMA200).W1 EMA50 = 103.50, EMA144 = 120.00, EMA200 = 121.00: долгосрочные средние значительно выше, подтверждая, что текущее движение является глубокой коррекцией в рамках более широкого тренда.*подробнее см. в SOL/USD: сценарии динамики на 11.11.2026 Ключевые события для наблюдения Четверг, 12 ноября, 13:30 GMT — число первичных заявок на пособие по безработице в США. Данные дадут дополнительный сигнал о состоянии рынка труда после сильного NFP, который укрепил ожидания декабрьского повышения ставки ФРС. Пятница, 13 ноября, 13:30 GMT — индекс цен производителей (PPI) США за октябрь. Сильные данные укрепят ожидания ужесточения ФРС, что окажет дополнительное давление на криптовалюты. 15–17 ноября — конференция Solana Breakpoint. Это ключевое событие для экосистемы. Любые анонсы об улучшении сети (например, запуск Direct Mapping на mainnet) или новые партнёрства могут поддержать настроения. Продолжение потоков в ETF. Возобновление притоков станет первым признаком восстановления институционального спроса. Если оттоки продолжатся, давление на цену сохранится. Данные по открытому интересу. Несмотря на падение цены, открытый интерес на Binance Futures вырос на 5,62% до 836 млн долларов, что указывает на новые позиции, открываемые в слабости. Однако соотношение покупок/продаж (0.8616) указывает на продажи, а не на покупки. Заключение и рекомендации SOL/USD удерживается у 84.00, но остаётся в уязвимом положении. Ключевой уровень для быков — 88.75, для медведей — 81.80 и критическая зона 80.00. Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 88.75 с целями 90.00–91.50 и стоп-лоссом ниже 81.80.Вход в короткие позиции возможен при устойчивом пробое 81.80 с целями 80.00–75.00 и стоп-лоссом выше 85.10.Внимательно следить за конференцией Breakpoint (15–17 ноября) и потоками в ETF — это ключевые триггеры для движения. Для среднесрочных инвесторов: Потенциальная коррекция к зоне 80.00–75.00 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении конструктивного взгляда на долгосрочные перспективы Solana, однако отток из ETF, переводы на биржи и ужесточение правил валидаторов требуют повышенной осторожности. Позиция Forward Industries (8,7 млн SOL) подтверждает, что крупные игроки видят ценность на текущих уровнях, но это не гарантирует быстрого разворота. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность в период публикации данных по инфляции и конференции Breakpoint. Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней. Следить за динамикой биткоина, потоками в ETF и ончейн-активностью крупных держателей. *обзор подготовлен на основе открытых источников и сообщений СМИ и представляет собой анализ динамики цены, зависящей от множества факторов, поэтому управление рисками и контроль позиций имеют особое значение **см. также наши сегодняшние обзоры: XAG/USD (Silver): не сила металла, а слабость доллара, которая вот-вот закончитсяXAG/USD (SILVER): сценарии динамики на 11.11.2026EUR/CHF: сценарии динамики на 11.11.2026EUR/CHF: равновесие обманчивоМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

USD/JPY, USD/CHF, DXY. Под инфляционным ударом – баланс сил на 11 ноября

Рынок защитных активов в среду, 11 ноября, переживает тектонический сдвиг: традиционная концепция «тихой гавани» проходит проверку жесткой монетарной реальностью. Не успели инвесторы адаптироваться к пятничному отчету по рынку труда США, показавшему взрывной прирост, как вторничные данные по инфляции окончательно перечеркнули надежды на скорую разрядку. Индекс потребительских цен (CPI) за октябрь прибавил 0,4% в месячном выражении против ожидавшихся 0,3%, а базовый показатель Core CPI вырос на 0,3%, подтвердив упрямый характер ценового давления в американской экономике.Для Федеральной резервной системы эта комбинация стала железным аргументом в пользу сохранения ключевой ставки в жестком коридоре 3,75%–4%. В ответ доходности 10-летних казначейских облигаций США вплотную приблизились к 5% (колеблясь в диапазоне 4,95%–5,01%), создав мощный гравитационный перекос. Американский доллар превратился в абсолютный магнит для капитала, поглощая ликвидность своих традиционных консервативных конкурентов – японской иены и швейцарского франка, чья роль защитных активов столкнулась с сокрушительной силой растущих процентных спредов.USD/JPY. Иена у барьера ТокиоЯпонская валюта оказалась на острие драматической схватки между рыночной стихией и государственным регулированием. Взлет американских доходностей к 5% придал импульсу carry-trade сокрушительную силу: инвесторы агрессивно заимствуют дешевую иену ради вложений в высокодоходные казначейские бумаги США. В результате котировки USD/JPY устремились на штурм психологической вершины 159,00. Банк Японии, скованный осторожностью в отношении внутренней экономической активности, пока не решается на резкие шаги по подъему ставки, что оставляет национальную валюту беззащитной перед дифференциалом доходностей.Однако продвижение покупателей на север становится все более рискованным. Рубеж 159–160 традиционно считается красной линией для Министерства финансов Японии. Вербальные предупреждения из Токио звучат все жестче, а угроза внезапной масштабной валютной интервенции висит над рынком дамокловым мечом, заставляя спекулянтов фиксировать прибыль на каждом новом пике.Бычьи факторы:Ускорение американской инфляции до 0,4% м/м и подъем доходностей 10-летних трежерис к 5%.Колоссальный процентный разрыв между ФРС (3,75%–4%) и Банком Японии.Устойчивый спрос на доллар США как на главное доходное убежище в мировой финансовой системе.Медвежьи факторы:Высокий риск прямой валютной интервенции Банка Японии в зоне 159,0–160,0.Техническая перекупленность пары на дневных и недельных графиках.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 158,2–159,3Ориентиры при пробое. При закреплении выше сопротивления 159,30 покупатели попытаются протестировать рубежи 159,80 и 160,40. В случае отката ниже поддержки 158,20 на фоне интервенционных опасений котировки откатятся к отметкам 157,50 и 156,80.Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Движение инструмента может проходить в границах 157,10–160,20. Параметры носят расчетный характер и не являются прямой инвестиционной рекомендацией.USD/CHF. Франк против американского спредаШвейцарский франк держит оборону упорнее иены, но и его защитный ореол дает трещину под напором горячих данных из США. Пара USD/CHF пробила сопротивление 0,8240 и поднялась в район 0,8280–0,8300, фиксируя максимумы последних недель. Давление на франк формирует доходность швейцарских 10-летних гособлигаций, которая держится вблизи скромных 0,45%, в то время как американские бумаги предлагают почти пятипроцентную премию. При ставке ШНБ на уровне 1% против 3,75%–4% у ФРС капитал логично выбирает американскую сторону.Тем не менее франк не сдается без боя. Его позиции подкрепляет стабильный внутренний фундамент: швейцарская инфляция на уровне 1,5% исключает дальнейшее смягчение политики ШНБ. Кроме того, бюджетные тупики и политическая нестабильность в ряде ключевых стран еврозоны заставляют европейских управляющих использовать швейцарскую юрисдикцию в качестве ближайшего континентального буфера от региональных штормов.Бычьи факторы:Укрепление доллара по всему спектру рынка после горячего отчета CPI в США.Широкий дифференциал базовых ставок и доходностей долгового рынка в пользу доллара.Локальный технический пробой зоны сопротивления 0,8240.Медвежьи факторы:Стабильная инфляция в Швейцарии на уровне 1,5%, сдерживающая ШНБ от снижения ставок.Устойчивый спрос на франк со стороны европейских фондов в качестве регионального убежища.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 0,824–0,831Ориентиры при пробое. Уверенный пробой рубежа 0,8310 откроет паре путь к 0,8360 и 0,8410. Если продавцы вернут контроль и продавят отметку 0,8240, целями нисходящей коррекции станут 0,8190 и 0,8120.Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Котировки могут колебаться в коридоре 0,8180–0,8350. Данные уровни представляют собой вероятностную оценку распределения объемов.DXY. Абсолютный лидер защитного эшелонаИндекс доллара DXY во вторник и среду укрепил свое безоговорочное доминирование, закрепившись выше 102,40 пункта. Американская валюта сегодня находится в уникальном положении: она одновременно аккумулирует глобальный спрос на безопасность и предлагает наивысшую реальную безрисковую доходность среди всех резервных валют. Горячая инфляция и несгибаемый рынок труда выбили почву из-под ног продавцов доллара, заставив хедж-фонды массово сворачивать короткие позиции.Вместе с тем темпы наступления DXY начинают встречать техническое сопротивление. На часовых графиках накапливается локальная перекупленность, а часть консервативных инвесторов хеджирует риски через вложения в золото, удерживающееся вблизи рекордных отметок. Это формирует предпосылки для боковой паузы перед новой волной позиционирования.Бычьи факторы:Синхронный рост инфляции CPI и показателей занятости в США.Высокая доходность казначейских облигаций США (4,95%–5,01%).Статус американского доллара как безальтернативного высокодоходного защитного актива.Медвежьи факторы:Техническая перегретость индекса после многодневного непрерывного ралли.Перераспределение части защитной ликвидности в рынок драгоценных металлов.Предполагаемый дневной диапазон на 11 ноября 102,1–102,9Ориентиры при пробое. При пробое сопротивления 102,90 вверх следующими рубежами станут 103,40 и 104,00. В случае коррекционного отката ниже поддержки 102,10 индекс направится к 101,60 и 101,10.Ориентировочный диапазон на ближайшие несколько дней. Значения индекса могут формироваться в границах 101,50–103,30. Ориентиры носят аналитический характер.Совет трейдерам на сегодняСинхронизация ястребиных сигналов от инфляции и рынка труда превратила торговлю защитными активами в охоту за процентными дифференциалами. Однако покупка пары USD/JPY в шаге от психологического барьера 159,00 несет критический риск интервенционного обвала. Рациональная тактика на 11 ноября – избегать спекуляций на самых перегретых пиках, контролировать объемы и искать точки входа при локальных откатах доллара к сильным зонам поддержки. Ссылки для проверки валютных курсов USD/JPY, USD/CHF, DXY. «Не имеет значения, правы вы или нет. Важно лишь то, сколько денег вы зарабатываете, когда правы, и сколько теряете, когда ошибаетесь» (Стэнли Дракенмиллер, легендарный макроинвестор и президент Duquesne Capital).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Вероятность валютной интервенции не спасла японскую йену.

В среду валютная пара USD/JPY продолжает укрепляться второй торговый день подряд. Поддержку американской валюте оказывают ожидания более «ястребиной» позиции Федеральной резервной системы. На момент подготовки материала котировки пары находились вблизи 159,56, увеличившись за день на 0,30%. Это максимальный уровень со 2 сентября.Опубликованные во вторник данные о потребительской инфляции в США превысили прогнозы. В сочетании с заявлениями представителей ФРС в пользу дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики это способствовало росту доллара. Индекс доллара США (DXY), отслеживающий динамику американской валюты против корзины из шести ведущих валют, приближается к октябрьскому максимуму.В октябре в месячном исчислении индекс потребительских цен (CPI) в США увеличился на 0,4%. Результат оказался выше ожидавшихся 0,3%, но при этом уступил сентябрьскому росту на 0,6%. Базовый CPI, исключающий из расчета цены на продукты питания и энергоносители, прибавил 0,3%. Этот показатель совпал с сентябрьской динамикой и оказался выше прогноза, предполагавшего рост на 0,2%.Член Совета управляющих ФРС Кристофер Уоллер отметил,что на декабрьском заседании может потребоваться повышение ставки на 0,50%, если базовая инфляция в октябре составит «около 0,3% или выше». За продолжение ужесточения монетарной политики выступили и другие представители американского центробанка, включая президента Федерального резервного банка Далласа Лори Логани главу ФРБ Филадельфии Анну Полсон.В свою очередь, член Совета управляющих ФРС Мишель Боуманподчеркнула важность дальнейшего сдерживания инфляции. По данным инструмента CME FedWatch, рынок уже практически полностью учитывает повышение ставки в декабре: вероятность повышения на 25 базисных пунктов оценивается в 88,5%, тогда как вероятность увеличения на 50 б.п. составляет 11,5%. Кроме того, инвесторы ожидают дальнейшего повышения ставок в следующем году: к середине 2027 года в котировки заложены еще три повышения по 25 базисных пунктов каждое.С другой стороны пары, японская иена слабеет на фоне существенной разницы между процентными ставками в Японии и США. Ключевая ставка Банка Японии составляет 1,25%, тогда как целевой диапазон ставки ФРС находится на уровне 3,75–4,00%. Хотя японский регулятор продолжает постепенно ужесточать денежно-кредитную политику, поддержка иены остается ограниченной. Сохраняющиеся перспективы повышения ставок ФРС ещё больше увеличат разницу в процентных ставках между двумя странами.В то же время приближение пары USD/JPY к отметке 160,00 усиливает опасения относительно возможного проведения новой валютной интервенции. В этом году японские власти уже неоднократно выходили на рынок, стремясь остановить ослабление иены. В частности, 30 июля была проведена рекордная интервенция объемом 7,98 трлн. иен. Ранее в текущем месяце министр финансов Сацуки Катаяма заявила,что правительство готово принять меры в случае резких, беспорядочных, либо чрезмерно спекулятивных колебаний валютного курса.А с технической точки зрения, пара уверенно преодолела броню из нескольких скользящих средних, которая удерживала цены в одном диапазоне почти два месяца. Осцилляторы перешли на положительную территорию, указывая на победу «быков» в данный период времени. Ближайшую поддержку теперь окажут 100- и 200-дневные SMA. А стремление быков преодолеть круглый уровень 160,00.В таблице ниже предоставлена динамика процентного изменения курса японской иены по отношению к основным мировым валютам за сегодняшний день. Наиболее заметное снижение иена продемонстрировала по отношению к доллару США.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

EUR/CHF: сценарии динамики на 11.11.2026

Краткосрочная картина остаётся неоднозначной: пара EUR/CHF пытается восстановиться, но структурно остаётся в медвежьем тренде – ниже ключевых скользящих средних на 0.9275 (ЕМА50 на W1, и ЕМА200, ЕМА144, ЕМА50 на D1). Пара EUR/CHF застряла между двумя нарративами (ЕЦБ готовится к повышению ставки, а Швейцарский национальный банк неожиданно обнаружил инфляцию), и от того, какой из них возобладает, зависит направление движения на ближайшие недели, предположили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «EUR/CHF: равновесие обманчиво». Бычий сценарий будет связан с пробоем 0.9256 (ЕМА200 на Н4)-0.9260 с целями 0.9275–0.9300 и стоп-лоссом ниже 0.9190. Условия реализации бычьего сценария Удержание выше 0.9192 (H1 EMA200). Это первый технический барьер. Если цена устоит, возможен рост к 0.9256.Пробой 0.9256 (H4 EMA200). Устойчивое закрепление выше откроет путь к 0.9275.Пробой 0.9275. Это ключевой уровень, где сходятся все дневные средние. Успешный прорыв подтвердит разворот и откроет путь к 0.9300–0.9320.Ястребиный тон ЕЦБ 17 декабря. Если центральный банк повысит ставку и даст сигнал о дальнейшем ужесточении, евро получит фундаментальную поддержку.Техническое подтверждение: RSI (14) выходит выше 55, OsMA переходит на положительную территорию, цена закрепляется выше 0.9256. В медвежьем сценарии вход в короткие позиции возможен при устойчивом пробое 0.9192 (ЕМА200 на Н1)-0.9190 с целями 0.9125–0.9095 и стоп-лоссом выше 0.9260. Условия реализации медвежьего сценария Устойчивый пробой 0.9192 (H1 EMA200). Это откроет путь к 0.9125.Пробой 0.9125. Следующая цель — 0.9095.Пробой 0.9095. Это откроет путь к 0.9050 и ниже.Ястребиный сюрприз от SNB. Если SNB на декабрьском заседании даст сигнал о готовности повысить ставку или активизировать интервенции для сдерживания инфляции, франк укрепится, и EUR/CHF продолжит снижение.Слабые данные из еврозоны. Разочаровывающие показатели промышленного производства или рост политической неопределённости (например, вокруг французского бюджета) окажут давление на евро.Техническое подтверждение: RSI (14) опускается ниже 40, OsMA ускоряет снижение, цена закрепляется ниже 0.9192. Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий) Консолидация в диапазоне 0.9190–0.9256 с сохранением медвежьего уклона. Пара, вероятно, останется в этом диапазоне до заседаний центральных банков в декабре. Пробой верхней границы откроет путь к 0.9275-0.9300, пробой нижней — к 0.9120. Логика EUR/CHF оказалась в точке, где два центральных банка движутся в противоположных направлениях, но рынок не может определить, чей нарратив сильнее. ЕЦБ готовится к повышению ставки на фоне инфляции 4,0%, что поддерживает евро. Однако SNB, который до сих пор сохранял ставку на нуле, столкнулся с неожиданным ускорением инфляции до 1,5%. Это создаёт риск того, что SNB либо повысит ставку, либо допустит дальнейшее укрепление франка — и то, и другое окажется негативным для EUR/CHF.Технически пара застряла ниже блока дневных средних на 0.9275, что сохраняет медвежий тренд. Однако отскок от 0.9120 и текущий рост указывают на потенциал краткосрочного восстановления. Ключевым событием станет заседание SNB 10 декабря: если центральный банк даст ястребиный сигнал, EUR/CHF может протестировать 0.9120 и ниже. Если SNB сохранит осторожный тон, пара получит шанс на пробой 0.9275. Торговые сценарии Бычий сценарий (пробой сопротивления): Buy Stop 0.9245, 0.9260. Stop-Loss 0.9180. Цели: 0.9275, 0.9300, 0.9320Медвежий сценарий (пробой поддержки): Sell Stop 0.9190, 0.9180. Stop-Loss 0.9260. Цели: 0.9120, 0.9095, 0.9050 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позицийМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Золото испытывает давление

Золото (XAU/USD) пытается удержать позиции. Однако текущая фундаментальная картина остается неоднозначной, поэтому участникам рынка следует проявлять осторожность при формировании длинных позиций в ожидании продолжения роста котировок. «Быки» по американскому доллару действуют сдержанно на фоне ожиданий дипломатического решения противостояния между США и Ираном, что частично поддерживает спрос на драгоценный металл. При этом опубликованные во вторник американские данные по инфляции, свидетельствующие об ускорении ценового давления, укрепили ожидания более жесткой денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы. Это позволяет доллару приближаться к октябрьскому максимуму, тем самым ограничивая восстановление золота.Во вторник госсекретарь США Марко Рубио, по итогам встречи глав внешнеполитических ведомств стран G7 в Париже, отметил, что экономическое давление на Иран достигло такого уровня, при котором проведение масштабной военной операции пока не требуется. Президент США Дональд Трамп также попытался ослабить опасения относительно возможной эскалации конфликта после промежуточных выборов. Он сообщил журналистам, что вероятность возобновления американских ударов по Ирану представляется крайне низкой, добавив, что в переговорном процессе по урегулированию ситуации на Ближнем Востоке наблюдается определенный прогресс.В свою очередь, Иран призвал Вашингтон выполнить выдвинутые им условия в рамках инициативы по восстановлению судоходства в Ормузском проливе. Эти сигналы формируют оптимистичные ожидания относительно потенциального дипломатического прорыва, который способен завершить противостояние США и Ирана. Такой сценарий сдерживает укрепление доллара, традиционно воспринимаемого инвесторами как защитный актив.Однако растущая уверенность рынка в том, что в декабре ФРС повысит процентные ставки, подкрепленная опубликованным во вторник отчетом по индексу потребительских цен (CPI) в США, продолжает поддерживать американскую валюту. По данным Бюро статистики труда США (BLS), общий CPI в октябре увеличился на 0,4%, превысив консенсус-прогноз на уровне 0,3%. Базовый показатель, не учитывающий волатильные компоненты — энергетические ресурсы и продовольствие, — также вырос на 0,3%, повторив сентябрьскую динамику и оказавшись выше ожиданий аналитиков, рассчитывавших на увеличение на 0,2%. Член Совета управляющих ФРС Кристофер Уоллер предупредил, что более высокий, чем ожидалось, уровень базовой инфляции — 0,3% — может стать основанием для более существенного повышения ставки, вплоть до 50 базисных пунктов, на заседании 8–9 декабря. По его мнению, ограничение монетарной политики лишь на 25 базисных пунктов способно ослабить доверие к регулятору. Президент Федерального резервного банка Филадельфии Анна Полсон, в свою очередь, подчеркнула, что для возвращения инфляции к целевому ориентиру 2% необходимо сохранять ограничительную денежно-кредитную политику. Президент ФРБ Далласа Лори Логан допустила, что темпы повышения процентных ставок могут оказаться более высокими, чем предполагалось ранее. Эти заявления усиливают позиции «быков» по доллару США и способны ограничивать рост цен на золото. Кристофер Уоллер продемонстрировал заметно более «ястребиную» риторику: его оценка по шкале FXS Speechtracker составила 9/10, что существенно выше исторического среднего значения 7,3/10 и отражает выраженную склонность к дальнейшему ужесточению политики. Уоллер допустил возможность повышения ставки на 0,50% в декабре при условии, что базовый CPI за октябрь вырастет примерно на 0,3% или выше, а также заявил о необходимости повышения как минимум на 0,25% даже при более благоприятной инфляционной динамике. Это указывает на готовность ФРС решительно реагировать на любые признаки отклонения инфляции в США от целевого ориентира.Акцент на широком характере ценового давления, ожиданиях дальнейшего роста цен производителей и стоимости энергоносителей, а также убежденность в недостаточной ограничительности текущей монетарной политики усиливают риски повышения доходности казначейских облигаций США и краткосрочных процентных ставок. Индекс настроений ФРС от FXS (FXS Fed Sentiment Index) увеличился на 3,17 пункта, достигнув 145,50. Это подтверждает уверенный разворот в сторону более «ястребиной» позиции и согласуется с высоким значением FXS Speechtracker. Поскольку индекс заметно превышает нейтральный уровень 100, рынки, вероятно, будут закладывать более высокую вероятность дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики ФРС, что окажет поддержку доллару США относительно активов с более низкой доходностью.С технической точки зрения при сегодняшних попытках восстановления пара XAU/USD не смогла удержать позиции выше 20-дневной SMA. Но осталась выше уровня $4035, который на текущий момент оказывает поддержку. Ниже него пару поддержит вчерашний минимум, А далее круглый уровень $4000. Ближайшим сопротивлением теперь является уровень $4055, где проходит 20-дневная SMA. Выше него сопротивление окажет уровень $4080. Но поскольку осцилляторы отрицательны, медведи имеют преимущество.В приведенной ниже таблице отражено процентное изменение курса доллара США по отношению к основным мировым валютам за текущую неделю. Наиболее заметный рост доллар продемонстрировал против канадского доллара.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Золото пытается удержать позиции, но техническая картина противоречива

На текущий момент золото пытается удержать позиции. С технической точки зрения пара XAU/USD демонстрирует определенную устойчивость ниже 200-часовой простой скользящей средней (SMA), расположенной около $4025, что свидетельствует о сохранении поддержки со стороны покупателей. Вместе с тем рост драгоценного металла ограничен 100-часовой простой скользящей средней (SMA) в районе $4080. С учетом недавних неоднократных неудачных попыток преодолеть горизонтальное сопротивление вблизи $4155 – 200-часовой ЕМА, краткосрочную динамику можно охарактеризовать как преимущественно нейтральную.Индекс относительной силы (RSI) находится в районе 41, что указывает лишь на умеренное ослабление нисходящего давления. Индикатор MACD, возвращающийся к нулю, сигнализируя о затухании «медвежьего» давления, а не о формировании уверенного «бычьего» тренда. Таким образом, при любой попытке восходящего движения цена может столкнуться с сопротивлением в районе 50-часовой SMA, на уровне $4080. В случае его преодоления котировки золота способны подняться в диапазон $4145–$4150, где ожидается усиление предложения.При снижении важная поддержка расположена на уровне $4011 — вчерашний минимум, и на круглом уровне $4000.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/CHF: равновесие обманчиво

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по EUR/CHF В начале американской сессии среды EUR/CHF стабилизировалась в районе 0.9235 (ЕМА144 на 4-часовом графике), но равновесие обманчиво: ЕЦБ готовится к повышению ставки, а Швейцарский национальный банк неожиданно обнаружил инфляцию. За внешним спокойствием скрывается напряжённая борьба двух противоположных сил: с одной стороны, ястребиный разворот Европейского центрального банка, который готовится повысить ставку в декабре; с другой — неожиданное ускорение швейцарской инфляции, которое заставляет рынок пересматривать ожидания относительно политики Швейцарского национального банка. Пара застряла между этими нарративами, и от того, какой из них возобладает, зависит направление движения на ближайшие недели. EUR/CHF провела последние сессии с резким ускорением роста. В понедельник пара отскочила от минимума 0.9120 и протестировала сопротивление 0.9200, а к среде стабилизировалась у 0.9235. Ключевые драйверы ЕЦБ готовится к декабрьскому повышению. Президент ЕЦБ Кристин Лагард в интервью прямо заявила, что «знает, что данные по инфляции в ближайшие кварталы останутся высокими», и что на декабрьском заседании «политический курс будет соответствовать её ожиданиям, если не произойдёт серьёзных изменений». Рынок оценивает вероятность декабрьского повышения ставки примерно в 70%. Инфляция в еврозоне ускорилась до 4,0% в октябре — максимум с сентября 2023 года, при этом энергоносители подорожали на 20,8% в годовом выражении. Для евро это создаёт фундаментальную поддержку. Швейцарская инфляция преподнесла сюрприз. Инфляция в Швейцарии неожиданно ускорилась до 1,5% в октябре с 0,6% в мае, главным образом из-за роста цен на нефтепродукты. Хотя это всё ещё в пределах целевого диапазона SNB (0–2%), экономисты отмечают, что устойчивость инфляции «может повысить толерантность SNB к укреплению франка». ING идёт дальше, заявляя, что «разворот SNB в ястребиную сторону будет однозначно позитивным для франка», напоминая, что в 2023 году SNB активно укреплял франк через интервенции. SNB сохраняет ставку на нуле, но готов действовать. На сентябрьском заседании SNB оставил ключевую ставку на уровне 0% и подтвердил готовность активно вмешиваться на валютном рынке при необходимости. Следующее заседание состоится 10 декабря. Если инфляция продолжит расти, SNB может оказаться в положении, когда ему придётся либо повышать ставку, либо допустить дальнейшее укрепление франка — и то, и другое окажет давление на EUR/CHF. Краткий технический анализ Сводный теханализ компании Instaforex (на часовом графике) показывает сигнал «Сильная покупка», а на дневном – нейтральную ситуацию. Краткосрочная картина остаётся неоднозначной: пара пытается восстановиться, но структурно остаётся в медвежьем тренде – ниже ключевых скользящих средних на 0.9275. RSI (14) на дневном графике находится в районе 48–49, ниже нейтральной отметки 50. Это указывает на отсутствие бычьего импульса, несмотря на недавний отскок. На часовом графике RSI около 70, что сигнализирует о перекупленности и риске краткосрочного отката.OsMA на положительной территории на дневном графике, подтверждая доминирование покупателей. Stochastic (9,6) на часовом, 4-часовом и дневном графиках находится в зоне перекупленности, что создаёт риск коррекции вниз. EMA 50, 144 и 200 (интерпретация): H1 EMA200 = 0.9192: цена удерживается выше этой средней, что сохраняет краткосрочный бычий импульс.H4 EMA200 = 0.9256: ключевое сопротивление краткосрочного уровня. Пробой выше откроет путь к 0.9275.D1 EMA50 = 0.9275, EMA144 = 0.9275, EMA200 = 0.9275: все три дневные средние сходятся в одной точке на 0.9275, формируя мощный блок сопротивления. Цена торгуется ниже него, что подтверждает медвежий тренд.W1 EMA50 = 0.9275, EMA144 = 0.9405, EMA200 = 0.9525: долгосрочные средние значительно выше, подтверждая, что текущее движение является коррекцией в рамках более широкого нисходящего тренда. Ключевые события для наблюдения Четверг, 12 ноября — данные по промышленному производству в еврозоне. Слабые показатели могут ограничить потенциал роста евро, несмотря на ястребиный настрой ЕЦБ. Пятница, 13 ноября — индекс цен производителей (PPI) США. Хотя это американские данные, они влияют на глобальный риск-аппетит и косвенно на EUR/CHF. Понедельник, 16 ноября — данные по инфляции в Швейцарии за ноябрь (предварительные). Если инфляция продолжит ускоряться, ожидания ужесточения SNB укрепятся, что поддержит франк. Четверг, 10 декабря — заседание SNB по денежно-кредитной политике. Это ключевое событие для франка. Если SNB даст сигнал о готовности повысить ставку или активизировать интервенции, EUR/CHF окажется под давлением. Четверг, 17 декабря — заседание ЕЦБ. Рынок закладывает повышение ставки с вероятностью около 70%. Если ЕЦБ повысит ставку и даст ястребиный сигнал, это поддержит евро. Заключение и рекомендации EUR/CHF замерла на 0.9235, но это равновесие хрупкое. Ключевой уровень для быков — 0.9256–0.9275, для медведей — 0.9192 и критическая зона 0.9120-0.9100. Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 0.9260 с целями 0.9275–0.9300 и стоп-лоссом ниже 0.9190.Вход в короткие позиции возможен при устойчивом пробое 0.9190 с целями 0.9125–0.9095 и стоп-лоссом выше 0.9260.Внимательно следить за заседанием SNB (10 декабря) и ЕЦБ (17 декабря) — это ключевые триггеры для движения. Для среднесрочных инвесторов: Потенциальная коррекция к зоне 0.9125–0.9095 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении конструктивного взгляда на евро, однако ястребиный разворот SNB и риск дальнейшего укрепления франка требуют повышенной осторожности. Удержание выше 0.9192 сохраняет шансы на стабилизацию. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность в период заседаний центральных банков. Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней. Следить за динамикой инфляции в Швейцарии и еврозоне, а также за комментариями представителей SNB и ЕЦБ. *обзор подготовлен на основе открытых источников и сообщений СМИ и представляет собой анализ динамики цены, зависящей от множества факторов, поэтому управление рисками и контроль позиций имеют особое значение **см. также наши сегодняшние обзоры: XAG/USD (Silver): не сила металла, а слабость доллара, которая вот-вот закончится XAG/USD (SILVER): сценарии динамики на 11.11.2026Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

XAG/USD (SILVER): сценарии динамики на 11.11.2026

Текущая парадокасльная ситуация - одновременный рост USDX, индексов, нефти и драгоценных металлов — на самом деле имеет простое объяснение: рынок торгует не одним нарративом, а двумя, и в разные моменты верх берёт то один, то другой. Однако для серебра этот «парадокс» заканчивается не в его пользу: сегодня металл, несмотря на рост, остается под давлением, а фундаментальный фон становится всё более неблагоприятным, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «XAG/USD (Silver): не сила металла, а слабость доллара, которая вот-вот закончится». Перед открытием американской сессии среды серебро (XAG/USD) торгуется в районе 53.00 доллара за унцию, пытаясь удержать позиции после волатильной недели. Общая картина остаётся медвежьей, хотя перепроданность и достигла экстремальных значений. Цена движется в условиях среднесрочного и краткосрочного медвежьего рынка и ниже ключевых дневных скользящих средних: EMA50 = 57.50, EMA144 = 62.40, EMA200 = 62.80, что подтверждает устойчивый медвежий тренд. Вход в короткие позиции рассматриваем при устойчивом пробое 52.00 с ближайшими целями 51.30–50.15 (ЕМА144 на W1) и стоп-лоссом выше 53.00. Самым ранним сигналом здесь может стать пробой 52.36 (ЕМА200 на Н1). Условия реализации медвежьего сценария Устойчивый пробой 52.00. Это откроет путь к 51.30 и 50.15.Пробой 50.15. Следующая цель — 49.30 и 48.80.Сильные данные по PPI. Подтверждение инфляционного давления укрепит ожидания декабрьского повышения и окажет дополнительное давление на серебро.Рост доллара выше 102.50. Укрепление DXY сделает серебро дороже для держателей других валют.Техническое подтверждение: RSI (14) опускается ниже 40, OsMA ускоряет снижение, цена закрепляется ниже 52.00.Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 53.50 с целями 54.50-55.90 (ЕМА200 на Н4) и стоп-лоссом ниже 52.00. Условия реализации бычьего сценария Удержание выше 52.00. Если цена устоит, возможен рост к 52.98.Пробой 52.98 (Daily Sell 1). Устойчивое закрепление выше откроет путь к 53.80 и 54.50 (ЕМА144 на Н4). Пробой 55.90 подтвердит разворот и откроет путь к 57.00-57.50 (ЕМА50 на D1).Слабые данные по PPI или голубиные сигналы ФРС. Если инфляционное давление ослабнет, ожидания декабрьского повышения снизятся, что поддержит серебро.Техническое подтверждение: RSI (14) выходит выше 60, OsMA переходит на положительную территорию, цена закрепляется выше 53.50. Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий) Консолидация в диапазоне 54.50-51.00 с сохранением медвежьего уклона. Серебро, вероятно, останется под давлением, но близость поддержки 52.36-52.00 и перепроданность на некоторых таймфреймах могут ограничить дальнейшее падение. Пробой верхней границы откроет путь к 55.00-55.90, пробой нижней — к 50.15. Логика Серебро оказалось в точке, где «парадокс» одновременного роста активов разряжается не в его пользу. В понедельник рынок рос на надежде на мир с Ираном, но во вторник CPI вернул фокус на ФРС. Горячая инфляция и ястребиные комментарии Уоллера и Логан укрепили ожидания декабрьского повышения до 100%, что увеличивает альтернативную стоимость владения серебром.Технически металл удерживается выше 52.00, но остаётся ниже всех ключевых дневных средних. Для подтверждения разворота необходим пробой 55.90, что маловероятно без ослабления доллара или разочаровывающих данных по инфляции. Долгосрочная поддержка со стороны дефицита предложения (шестой год подряд) и промышленного спроса сохраняется, но в краткосрочной перспективе она перевешивается давлением ставок.Ключевым событием станет PPI в пятницу. Если данные окажутся сильными, серебро может протестировать 50.15. Если слабыми — появится шанс на отскок к 54.50–55.00. Торговые сценарии Бычий сценарий (пробой сопротивления): Buy Stop 53.20, 53.70. Stop-Loss 51.80. Цели: 54.50, 55.00, 55.90Медвежий сценарий (пробой поддержки): Sell Stop 51.80, 51.30. Stop-Loss 53.20. Цели: 51.00, 50.15, 49.50 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позицийМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

Рынок наказывает должников

Доходности французских десятилетних облигаций в конце октября впервые с 2002 года поднялись выше 5%. Затем они немного откатились: на аукционе 6 ноября Франция разместила десятилетние бумаги под 4,74% против 4,93% в прошлый раз. Но облегчение выглядело хрупким. Член Совета управляющих ЕЦБ Хосе Луис Эскрива объяснил, как на это смотрит регулятор. «Расширение спредов следует рассматривать как позитивное явление», — сказал он. Спрашивали его конкретно о Франции, но ответ он расширил: проблемы с устойчивостью бюджета, по его словам, есть в довольно многих странах Европы.Логика у него такая. В прошлые кризисы подобные движения рынка запускали действия и коррекцию и делали государственные финансы более устойчивыми. Поэтому нынешние события он назвал здоровыми и добавил, что хорошо, когда рынки закладывают этот риск в цену. Выгодополучателей здесь двое. Это дисциплинированные заёмщики, чьи бумаги дорожают на фоне соседей, и сам ЕЦБ, которому не придётся доставать инструмент защиты трансмиссии. Проигравшие тоже понятны: Франция с раскольным парламентом и бюджетными целями, которые могут сорваться при новом падении правительства, а также Бельгия и Италия, чьи долги давно обсуждаются.Тон за три недели заметно сменился. Олли Рен 20 октября говорил, что спреды французских облигаций расширились из-за общих и страновых факторов, а контролировать дефициты должны все страны еврозоны. Нагель 16 октября не видел нового финансового кризиса в Европе, а Лагард 29 октября ограничилась тем, что у ЕЦБ есть инструменты для реагирования, если рынок начнёт угрожать передаче денежной политики. Тогда звучало успокоение, теперь звучит прямое одобрение давления. Однако внешний фон ухудшает положение. Американский CPI за октябрь вышел выше прогноза: общий +0,4% против 0,3%, базовый +0,3% против 0,2%, и так уже третий месяц подряд. Доходности двухлетних казначейских облигаций за один день выросли на 17 базисных пунктов, до максимума за 19 месяцев, а десятилетние вернулись к 4,87% после 5,02% на 28 октября. Это и есть тот «общий рост мировых доходностей», на фоне которого страны с большим долгом выглядят особенно уязвимо. Слабость среднесрочных бумаг США указывает на дальнейший рост доходностей.Лагард 29 октября объясняла рост долгосрочных доходностей инфляционными ожиданиями, траекторией ставок и облигациями крупных технологических компаний, которые строят дата-центры. Получается, что спрос на капитал со стороны ИИ поднимает стоимость заимствований везде, а ФРС реагирует на него жёстче. Выигрывает от этой цепочки доллар, проигрывает евро, который остаётся заложником разрыва ставок: у ФРС 3,75-4,00%, у ЕЦБ депозитная ставка 2,50%.Для ЕЦБ ситуация осложняется ещё и тем, что рынок уже закладывает повышение до 2,75% 17 декабря. Повышать ставку, когда доходности самых закредитованных стран растут сами по себе, значит рисковать ещё более широкими спредами. Слова Эскривы я воспринимаю как сигнал: на помощь регулятора до появления реального сбоя в передаче политики Парижу рассчитывать не придётся.Что касается текущей технической картины EUR/USD, то сейчас покупателям нужно думать над тем, как забирать уровень 1.1170. Только это позволит нацелиться на тест 1.1200. Уже оттуда можно забраться на 1.1220, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.1140 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.1110 либо открывать длинные позиции от 1.1080. Что касается текущей технической картины GBP/USD, то покупателям фунта нужно забирать ближайшее сопротивление 1.3325. Только это позволит нацелиться на 1.3355, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область 1.3377. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.3295. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.3270 с перспективой выхода на 1.3240.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

XAG/USD (Silver): не сила металла, а слабость доллара, которая вот-вот закончится

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по SILVER (XAG/USD) Серебро пережило резкий разворот. В понедельник и начале вторника металл рос на фоне надежд на мир с Ираном и снижения нефти, но уже во вторник CPI США оказался горячее прогноза, и серебро рухнуло более чем на 3%, опустившись к 51.10. К утру среды цена восстановилась к 52.38–53.00, но импульс остаётся хрупким. Перед открытием американской сессии среды серебро (XAG/USD) торгуется в районе 53.00 доллара за унцию, пытаясь удержать позиции после волатильной недели, в ходе которой цена колебалась от 48.60 до 53.45. Текущая парадокасльная ситуация - одновременный рост USDX, индексов, нефти и драгоценных металлов — на самом деле имеет простое объяснение: рынок торгует не одним нарративом, а двумя, и в разные моменты верх берёт то один, то другой. Однако для серебра этот «парадокс» заканчивается не в его пользу: сегодня металл, несмотря на рост, остается под давлением, а фундаментальный фон становится всё более неблагоприятным. Ключевые драйверы «Парадокс» объясняется сменой нарратива. В понедельник рынок рос на надежде на деэскалацию с Ираном: нефть падала, доллар слабел, а серебро и золото получали поддержку как защитные активы. Однако во вторник фокус сместился на инфляцию и ФРС. CPI за октябрь вырос на 0,4% м/м против ожидавшихся 0,3%, а базовый CPI остался на уровне 0,3% третий месяц подряд, также превысив прогноз. Это укрепило ожидания декабрьского повышения ставки (сегодня 100%), и доллар снова пошёл вверх. ФРС становится более агрессивной. Член Совета управляющих Кристофер Уоллер заявил, что поддержит повышение на 50 базисных пунктов в декабре, если инфляция продолжит ускоряться. Президент ФРБ Далласа Лори Логан также указала на необходимость более агрессивных действий. Для серебра, не приносящего дохода, это означает рост альтернативной стоимости владения. Промышленный спрос под вопросом. Серебро, в отличие от золота, имеет значительную промышленную составляющую. Производители солнечных панелей сокращают потребление серебра на панель за счёт технологической эффективности и замещения, что ограничивает один из ключевых источников спроса. Хотя ИИ-инфраструктура и электрификация остаются долгосрочными драйверами, в краткосрочной перспективе они не компенсируют давление ставок. Краткий технический анализ Сводный теханализ компании Instaforex (на дневном графике) показывает сигнал «Продажа». Краткосрочная картина остаётся смешанной: серебро выше ключевых краткосрочных поддержек, но не может подтвердить разворот. RSI (14) на дневном графике находится в зоне продажа и в районе 43-44. OsMA остаётся положительной, что сигнализирует о попытке стабилизации.Stochastic (9,6) движется к зоне перекупленности. Это создаёт риск краткосрочного отката, особенно если доллар продолжит укрепляться.EMA200 на Н4 = 55.90: ключевое сопротивление краткосрочного уровня. До его пробоя любое восстановление остаётся коррекционным.На дневном графике EMA50 = 57.50, EMA144 = 62.40, EMA200 = 62.80: цена значительно ниже всех трёх дневных средних, что подтверждает устойчивый медвежий тренд.На W1 EMA144 = 50.15: цена удерживается выше этой долгосрочной поддержки, что сохраняет шансы на стабилизацию. Ключевые события для наблюдения Четверг, 12 ноября, 13:30 GMT — число первичных заявок на пособие по безработице в США. Данные дадут дополнительный сигнал о состоянии рынка труда после сильного NFP. Пятница, 13 ноября, 13:30 GMT — индекс цен производителей (PPI) США за октябрь. Рынок ожидает роста на 0,4% в месячном выражении, годовой показатель – на уровне 6,6% (после 6,3% ранее). Сильные данные укрепят ожидания декабрьского повышения и окажут дополнительное давление на серебро. Продолжение комментариев представителей ФРС. После ястребиных заявлений Уоллера и Логан рынок будет следить за любыми намёками на более агрессивное повышение в декабре. Геополитический фон — встреча Трампа с премьер-министром Катара и переговоры с Ираном. Прогресс ослабит нефть и инфляционные ожидания, что поддержит серебро через снижение давления ставок; срыв — вернёт премию за риск. Заключение и рекомендации Серебро удерживается у 53.00, но «парадокс» одновременного роста активов не делает его сильнее. Ключевой уровень для быков — 53.50, для медведей — 52.36 (ЕМА200 на Н1) и критическая зона 50.15 (ЕМА144 на W1). Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 53.50 с целями 54.50-55.90 (ЕМА200 на Н4) и стоп-лоссом ниже 52.00.Вход в короткие позиции возможен при устойчивом пробое 52.00 с целями 51.30–50.15 и стоп-лоссом выше 53.00.Внимательно следить за PPI (13 ноября, 13:30 GMT) — это ключевой триггер для движения. Для среднесрочных инвесторов: Потенциальная коррекция к зоне 50.15–49.00 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении конструктивного взгляда на долгосрочный дефицит предложения и промышленный спрос, однако ястребиная ФРС и риск дальнейшего укрепления доллара требуют повышенной осторожности. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность в период публикации данных по инфляции и комментариев ФРС. Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней. Следить за динамикой доллара, доходности облигаций и соотношением золото/серебро, которое может усилить давление на металл.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

USDJPY: советы для начинающих трейдеров на 11 ноября

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 158.92 в первой половине дня пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением на покупку доллара. В результате пара выросла на 15 пунктов.Иена остаётся в невыгодном положении, поскольку американская инфляция в очередной раз превысила прогнозы. Напомню, что общий CPI США в октябре вырос на 0,4% м/м при ожидаемых 0,3%, базовый на 0,3% вместо 0,2%. На этом фоне ФРС вряд ли смягчит риторику. Ставка ФРС 3,75-4,00% против 1,25% у Банка Японии даёт разрыв примерно в 2,5-2,75 процентного пункта, и он продолжает расширяться в ожиданиях, что напрямую поддерживает доллар против иены. Напомню, что Банк Японии на заседании 30 октября сохранил ставку при голосовании 8 к 1, и повышения в декабре ждут более 80% экономистов, но такой слабый внутренний спрос оставляет сомнения в темпе нормализации. Полагаю, что при расширяющемся разрыве доходностей и слабых японских данных у пары USD/JPY сохраняется потенциал дальнейшего роста. Учитывая, что сегодня во второй половине дня нет никакой американской статистики, весомых поводов для коррекции и продажи USD/JPY попросту не будет. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 159.20 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 159.60 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 159.60 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост пары сегодня можно только после сильной американской статистики. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 158.92 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 159.20 и 159.60.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую после обновления уровня 158.92 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 158.61, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня вернется при вмешательстве ЦБ. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 159.20 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 158.92 и 158.61.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/JPY. Анализ цен. Прогноз. «Быки» игнорируют «ястребиный» настрой Банка Англии

В среду пара GBP/JPY столкнулась с активизацией продаж после внутридневного роста выше круглого уровня 212,00. В настоящий момент цена удерживается вблизи круглого уровня 211,00, однако фундаментальная картина призывает трейдеров, ориентированных на агрессивные продажи, к осторожности.Рост доллара США, поддерживаемый ожиданиями более решительного ужесточения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы, оказывает давление на британский фунт и тем самым ограничивает потенциал восстановления пары GBP/JPY. В то же время «ястребиная» позиция Банка Англии способна сдержать дальнейшее ослабление фунта. Во вторник заместитель управляющего Банка Англии Клэр Ломбарделли отметила, что дополнительное повышение процентных ставок остается вероятным с учетом высоких цен на энергоносители и устойчивой динамики британской экономики.Одновременно данные, опубликованные во вторник, указали на сокращение расходов японских домохозяйств в сентябре десятый месяц подряд. Это осложняет реализацию планов Банка Японии по дальнейшему повышению процентных ставок. Указанный фактор, а также сохраняющийся на финансовых рынках оптимизм и склонность инвесторов к риску оказывают давление на японскую иену — традиционный защитный актив — и поддерживают котировки пары GBP/JPY. Поэтому перед открытием позиций в расчете на заметное краткосрочное снижение пары, разумно дождаться подтверждения нисходящего импульса в форме устойчивого усиления продаж.А для получения лучших торговых возможностей, стоит сосредоточить внимание на публикации в четверг блока макроэкономической статистики Великобритании, включая предварительную оценку ВВП за третий квартал. Пока же совокупность перечисленных факторов создает условия для появления спроса на пару после снижения. Тем не менее «быкам» стоит дождаться убедительного роста и закрепления цены выше важного технического сопротивления — 100-дневной простой скользящей средней (SMA), расположенной сейчас вблизи круглого уровня 213,00. Ближайшую поддержку оказывает 14-дневная ЕМА. Ниже неё слияние 20-дневной SMA и 200-дневной ЕМА тоже окажут значительную поддержку. И поскольку осцилляторы положительны, «быки» имеют преимущество.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

Брюссель получил ультиматум до конца года

Пьеро Чиполлоне, член Исполнительного совета ЕЦБ, потребовал от переговорщиков ЕС заключить сделку по законодательству о цифровом евро до конца года, иначе возможный запуск в 2029 году окажется под угрозой. Выступая в комитете Европарламента по экономике и денежно-кредитной политике, он объяснил, что принятие регламента, входящего в пакет по единой валюте, даст ЕЦБ правовую определённость, необходимую для завершения подготовки. «Задержка с принятием может отложить введение цифрового евро», — заявил Чиполлоне. Он добавил, что более поздний старт усилит зависимость Европы от иностранных платёжных провайдеров и затруднит конкуренцию европейским компаниям.Напомню, что ЕЦБ нацелен быть готовым к первому выпуску в 2029 году при условии, что ЕС примет регламент в этом году, а решение о том, выпускать ли цифровой евро и когда, Совет управляющих примет только после прохождения закона. Экономический комитет Европарламента утвердил свою позицию в июне, в июле парламент принял переговорную позицию, и теперь идут переговоры со странами ЕС. Параллельно ЕЦБ готовит пилот на 12 месяцев, который стартует во второй половине 2027 года.Давление по срокам усиливает кадровая перестановка. Кристин Лагард объявила 29 октября, что покинет пост 7 февраля 2027 года, почти за девять месяцев до конца срока и за несколько месяцев до старта пилота. Я полагаю, что цифровой евро рискует оказаться в очереди за назначениями. Показательно и то, что в январе 2025 года Лагард заявляла, что уверена в отсутствии биткоина в резервах центробанков Совета управляющих, а при ней ЕЦБ развернул собственную инфраструктуру токенизированных расчётов. Главный критик криптовалют уходит, а запускать цифровой евро будет уже её преемник.Для крипторынка новость не про биткоин, а про платежи. Выгодополучатели здесь ЕЦБ, европейские банки и платёжные провайдеры, которые получат общеевропейскую инфраструктуру, а также торговцы, зависящие сегодня от карт американских сетей. Проигрывают Visa и Mastercard, а также эмитенты долларовых стейблкоинов, которые претендуют на роль расчётного слоя в Европе. Ранее Visa Direct перевела пополнение счетов в USDC из пилота в коммерческую эксплуатацию, а Mastercard в августе купила BVNK. На тот момент платёжные сети рассматривали стейблкоины как будущее, теперь Брюссель открыто предупреждает о цене зависимости от иностранных провайдеров. Я считаю, что полноценная политическая сделка к концу года возможна, но менее вероятна, чем хочет ЕЦБ, и более вероятен её перенос на начало 2027 года вместе с пересмотром сроков. Дата 2029 сохранится лишь при быстром компромиссе. Но очевидно, что давление на долларовые стейблкоины и американские платёжные сети в Европе будет нарастать по мере приближения пилота, однако именно европейские токенизированные расчёты, а не цифровой евро для розницы, станут первым реальным конкурентом этим продуктам.Технический анализ и рекомендации:Что касается технической картины Bitcoin, то покупатели сейчас нацелены на возврат уровня $75 000, который открывает прямую дорогу на $76 900, а там уже и рукой подать до уровня 78 500, преодоление которого будет означать попытки возврата бычьего рынка. В случае падения биткоина покупателей жду на уровне $72 800. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить BTC в район $71 100. Самой дальней целью будет область $69 400.Что касается технической картины Ethereum, то очевидное закрепление выше уровня в $2093 открывает прямую дорогу на $2149. Самой дальней целью выступит максимум в районе $2194, преодоление которого будет означать укрепление бычьих настроений рынка и возврат интереса покупателей. В случае падения эфира покупателей жду на уровне $2020. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить ETH в район $1974. Самой дальней целью будет область $1916. Что на графике:- красного цвета уровни поддержки и сопротивления, от которых в моменте ожидается либо замедление, либо активный рост цен;- зеленого цвета 50-дневная средняя скользящая;- синего цвета 100-дневная средняя скользящая;- салатового цвета 200-дневная средняя скользящая; Пересечение, либо тест ценой средних скользящих, как правило, останавливает либо задает рынку импульс. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

EURUSD: советы для начинающих трейдеров на 11 ноября

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.1151 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вниз от нулевой отметки, что ограничивало нисходящий потенциал евро. По этой причине я не продавал евро.Однако в первой половине дня евро снизился против доллара, несмотря на итоговые данные по инфляции в Германии и итальянскую статистику, и объяснение лежит в американских цифрах. В Германии индекс потребительских цен в октябре вырос на 2,8% г/г против 3,3% в сентябре и 2,9% в августе, а за месяц цены упали на 0,2%. Гармонизированный показатель также составил 2,8% г/г. Подтверждение предварительной оценки не стало новостью, поэтому влияние на пару оказалось минимальным. Промышленное производство Италии тоже вышло лучше ожиданий, прибавив в сентябре 1,2% м/м при прогнозе 0,7% после минус 1,2% в августе, однако на фоне американского рынка это осталось незамеченным.Куда сильнее на евро давят цифры и слова из США. Американская базовая инфляция в октябре превысила прогноз, а ФРС и без того держит ставку на уровне 3,75-4,00% при депозитной ставке ЕЦБ 2,50%. Спокойная вторая половина дня без американской статистики вряд ли даст рисковым активам передышку, поскольку главным фактором для евро остаётся доллар. Если подвести итог слов политиков ФРС за неделю, то картина однозначно ястребиная, что будет играть на стороне доллара. Полагаю, что при сохранении такого фона евро будет оставаться под давлением, а поддержку ему может дать только заметное усиление ястребиной риторики Франкфурта.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1146 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1166. В точке 1.1166 планирую выходить из рынка, также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост евро сегодня можно после слабой американской статистики. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1134 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1146 и 1.1166.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро планирую после достижения уровня 1.1134 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1113, где собираюсь выходить из рынка и покупать сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару вернется в случае сильной статистики выше прогноза. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1146 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.1134 и 1.1113.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс