Новости форекс

Если вам что-то кажется, то, скорее всего, вам не кажется

Выборы в Конгресс США состоятся завтра. Их итоги уже сейчас можно предсказать с вероятностью процентов 90. Однако участники рынка больше переживают не за то, сколько Палат Конгресса потеряют республиканцы. Они больше переживают за возможное возобновление войны на Ближнем Востоке и все вытекающие из этого последствия. Напомню, что вероятность возобновления конфликта между Ираном и США составляет также процентов 90. На мой взгляд, это уже очевидно и Тегерану, и Вашингтону. Последние месяцы обе страны потратили на активную подготовку к новым боевым действиям, поэтому сила и масштаб конфликта в конце 2026 года может ничем не уступать весенним баталиям вокруг Ормузского пролива. Однако сценарий с новыми взаимными ударами Ирана и США можно считать максимально позитивным для всего мира. Почему? Потому что мир уже научился жить в условиях военного конфликта между Израилем, Ираном и США, с участием некоторых других стран Ближнего Востока. Если же география конфликта расширится, это может стать новым ударом для всех. Расшириться конфликт может и на соседние страны, и на Баб-эль-Мандебский пролив. На практике это будет означать, что вторая нефтяная артерия на Ближнем Востоке имеет вполне реальные шансы оказаться перерезанной. А вовлечение в конфликт новых участников означает только то, что будет нанесено еще больше ударов по нефтеперерабатывающий и добывающей инфраструктуре. Наверное, не нужно говорить, что в этом случае ожидает рынок энергоносителей... На данный момент Дональд Трамп сосредоточил около Ирана три авианосца, 17 военных кораблей и 20 тысяч военных. Поэтому, если кому-то кажется, что война может возобновиться, то, вероятнее всего, вам не кажется. Никто в здравом уме не отсылает такую большую военную группировку просто для устрашения. А Иран уже доказал, что его запугать нельзя. Поэтому группировку придется использовать. Трамп собирается нанести удары по ядерным объектам, по энергетической инфраструктуре. В частности, эксперты называют целью номер 1 гору Коланг, внутри которой расположен один из иранских ядерных комплексов. Я уже говорил, что у Ирана было достаточно времени на подготовку, поэтому, вероятнее всего, обогащенный уран уже спрятан так, что даже разведка США его не обнаружит. Ядерный объект, безусловно, можно повредить, но полностью уничтожить объект внутри скалы вряд ли возможно. Исходя из всего вышесказанного следует, что обычная эскалация может быть проигнорирована рынком. Расширенная эскалация может вызвать новую волну паники и бегства капиталов в доллар... Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.2 ноября. Подготовка в выборам идет полным ходом Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Однако эта структура выглядит полностью укомплектованной, поэтому можем быть завершена. На мой взгляд, сейчас хорошее время не только для покупок европейской валюты, но и для ожиданий полноценного повышательного участка тренда. Согласно старшему масштабу, следует ожидать рост не менее, чем до 17-18 фигур. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1126, что приравнивается к 50,0% по Фибоначчи(нижняя картинка, старший масштаб), также указывает на готовность рынка к покупкам. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C-D-E, которая может быть завершена. Аналогичная структура по инструменту EUR/USD также может быть завершена. Если это предположение верно, то британская валюта завершила снижение. Если это предположение верно, фунт стерлингов начал построение повышательного участка тренда, цели которого расположены выше пиков волн B и D. То есть выше 37-й фигуры. В составе первой волны нового повышательного участка тренда уже построены две волны. Следовательно, повышение котировок может быть продолжено с целями, расположенными около отметок 1,3531 и 1,3651, что приравнивается к 76,4% и 100,0% по Фибоначчи. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 27 минут назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 2 ноября. Подготовка в выборам идет полным ходом

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложнилась. На старшем масштабе(нижняя картинка) понижательный участок тренда принял пятиволновой вид A-B-C-D-E, который может быть завершен в любой момент, так как выглядит вполне укомплектованно. Размеры всех волн этого участка приблизительно одинаковые, поэтому я считаю его коррекционным. Если это предположение верно, то после его завершения начнется построение импульсного повышательного участка тренда с целями, расположенными гораздо выше 20-й фигуры. На младшем масштабе(верхняя картинка) продолжается построение импульсного набора волн, который может принадлежать волне E старшего масштаба. Если это действительно так, то как бы сильно не рос доллар, его укрепление подходит к концу. Предполагаемая волна 5 в E завершена или близится к своему завершению. В любом случае текущая волновая картина предполагает завершение построения понижательного набора волн. На обоих графиках. Новостной фон и резкая смена настроений на рынке привела к сильному росту американской валюты, но новых причин для укрепления американской валюты остается немного. Европейская валюта остается на задворках валютного рынка. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы снизился на 20 базовых пунктов, а я могу лишь в очередной раз констатировать тот факт, что покупателей на рынке нет. А если они и есть, то никакого желания торговать не проявляют. На прошлой неделе у евро было несколько неплохих шансов на то, чтобы начать построение повышательного участка тренда на обоих масштабах, согласно текущей волновой разметке. Я не могу сказать, что этот сценарий потерпел крах, он все еще остается базовым. Но с таким настроением рынка, как на прошлой неделе, евро будет очень тяжело рассчитывать на повышение. Начинается новая неделя. Понедельник можно считать полувыходным днем, так как из важных событий сегодня только производственный индекс ISM в США. Однако уже завтра начнет поступать информация о ходе голосования в США. Напомню, что республиканцы в ходе промежуточных выборов, вероятнее всего, потеряют минимум одну Палату Конгресса. На мой взгляд, это событие может быть расценено участниками рынка и как позитивное, и как негативное для американской валюты. Демократы явно будут стараться отбалансировать однобокую политику Трампа, что хорошо для американской экономики. Но в то же время политический курс страны будет откорректирован, что, вероятно, не слишком хорошо для инвесторов. Также не могу не отметить новые акции протеста в ряде европейских стран, которые прошли на этих выходных. Лично я не считаю, что массовые беспорядки – это повод продолжать продажи, но это еще один фактор риска для евро. Отчет по инфляции в Евросоюзе, который выйдет в среду – это еще один фактор риска. В пятницу мы узнали, что немецкая инфляция в октябре замедлилась сразу на 0,5% в годовом исчислении. Если нечто подобное случится и с европейской инфляцией, евро придется туго. Ну а в пятницу выйдут пресловутые отчеты Nonfarm Payrolls и уровень безработицы в США... Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Однако эта структура выглядит полностью укомплектованной, поэтому можем быть завершена. На мой взгляд, сейчас хорошее время не только для покупок европейской валюты, но и для ожиданий полноценного повышательного участка тренда. Согласно старшему масштабу, следует ожидать рост не менее, чем до 17-18 фигур. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1126, что приравнивается к 50,0% по Фибоначчи(нижняя картинка, старший масштаб), также указывает на готовность рынка к покупкам. На старшем масштабе виден понижательный участок тренда, который принял вид A-B-C-D-E. Внутренняя волновая структура волны E приняла пятиволновой, импульсный вид, но уже может быть завершена. Если это предположение верно, сейчас начнется построение нового восходящего участка тренда. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

October не стал Uptober

Биткоин и эфир продолжают нисходящее движение, которое постоянно подпитывается все новыми неутешительными новостями. Напомним, что последние события для мира криптовалют носили негативный окрас. Центральные банки(в частности, ФРС) продолжают ужесточение монетарной политики, что повышает спрос на безопасные активы, а не на биткоин. Законопроект Clarity Act так и остается законопроектом. Если на выборах в Конгресс США победу одержат демократы, то есть все шансы, что этот законопроект не станет законом никогда. Помимо этого, исторически после промежуточных выборов в Конгресс биткоин падает. А на этой неделе к этому списку прибавился взлом крупнейшей в мире криптовалютной биржи Binance. Таким образом, фундамент для дальнейшего роста криптовалютного рынка остается, мягко говоря, сомнительным. Мы не отрицаем, что расти актив может при любом новостном фоне, доказательством чему служит последнее ралли доллара. Однако в данное время технических сигналов и фундаментальных оснований для роста нет никаких. Первая криптовалюта мира биткоин по итогам октября подешевел на 7%, вторая криптовалюта эфир – на 16%. Напомним, что в конце сентября многие криптоэксперты сообщили, что в октябре нас всех ждет мощный рост криптовалютного рынка, потому что... октябрь традиционно считается благоприятным месяцем. В 10 из последних 13 октябрей биткоин дорожал, поэтому и в этом году обязан это сделать. Помимо этого, на основании 4-летнего цикла многие трейдеры ожидают завершения нисходящего тренда этой осенью. Просто потому, что биткоин может и обязан двигаться только в соответствии с 4-летним циклом. Превратиться в 5-летний цикл он не может и не имеет права. В принципе, трейдеры могли в прошлом месяце убедиться, насколько хорошо работают различные «исторические паттерны». Похожая ситуация может возникнуть и в ноябре. Мы ранее говорили, что в последние 12 лет биткоин всегда снижался после проведения промежуточных выборов в Конгресс США. На самом деле это может быть просто случайностью, но мы считаем, что это не так. Выборы в Конгресс США всегда означают, что власть частично поменяется. Следовательно, изменится и общая политика государства. К примеру, республиканцы во главе с Дональдом Трампом относятся к криптовалютам и цифровым активам лояльно, считая, что Америка должна не отставать в развитии этого сегмента от других стран. Демократы же считают, что законопроекты Трампа, связанные с криптовалютами, предлагаются, исходя из ожиданий личной выгоды самого президента. Таким образом, если на выборах победят демократы, перспективы криптовалютного сектора США станут гораздо более скромными. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин попытался начать новый восходящий тренд, но фундаментальный фон, спотовый спрос и последние новости слишком слабые, чтобы рассчитывать на его продолжение. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на два последних «медвежьих» FVG и сформировала «медвежий» Order-block. Выход за пределы бокового канала на дневном графике на текущий момент трактуется, как девиация. Таким образом, биткоин сформировал разворотный сигнал и взял курс на уровень 70 800$. Так как флэт не гарантирует завершение основного тренда, мы не считаем, что «медвежий» тренд завершен. Короткие позиции в ближайшее время являются наиболее актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру изменилась. Эфир сделал существенный рывок вверх в июне-сентябре 2026 года, который может стать началом нового глобального тренда. Однако в то же самое время уверенности о завершении «медвежьего» тренда по биткоину нет никакой. Если биткоин остается в рамках нисходящего тренда или даже флэта, то ожидать рост эфира не стоит. Отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ биткоин биткоин сформировал достаточно сигналов на продажу и «медвежьих» паттернов, чтобы продолжать падение. Таким образом, от эфира мы также ожидаем падения. Цели расположены около уровней 1 850$ и 1 391$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 2 ноября по системе ICT

Биткоин продолжает падение, которое может перерасти в полноценный обвал. Суммарно за последние несколько недель биткоин потерял около 10 000$ стоимости, что не так уж и мало. На текущий момент движение считается коррекционным, однако биткоин все более упорно скатывается вниз. Напомним, что вероятность того, что нисходящий тренд завершен, имеется и она немалая. Однако причины для нового «бычьего» тренда по-прежнему остаются неоднозначными и спорными. Последний рост биткоина, который занял три месяца, по сути, является движением от нижней границы бокового канала к верхней на дневном ТФ после формирования девиации нижней границы канала и с формированием девиации верхней границы. Девиация верхней границы получилась глубокой, но если это действительно девиация, то биткоин взял курс на уровень 70 800$. Уже на текущий момент цена уверенно вернулась в боковой канал, поэтому движение к его 50% будет более, чем закономерным и логичным. Новое падение первой криптовалюты и всего криптовалютного рынка было спровоцировано взломом биржи Binance, в следствие чего было украдено порядка 6,4 млрд $, что делает эту кражу со взломом крупнейшей в истории криптосегмента. Однако уже на этой неделе «цифровое золото» столкнется с новым вызовом. Завтра, 3 ноября, в США состояться выборы в Конгресс, а биткоин в течение последних 12 лет снижался каждый раз после промежуточных выборов. При чем, речь идет о потерях на десятки процентов. Помимо этого, победу с высокой долей вероятности одержат демократы, что может значительно снизить популярность биткоина среди инвесторов. Напомним, что именно Дональд Трамп вознамерился превратить США в крипто-столицу мира. Если на выборах выиграют демократы, про принятие Clarity Act можно будет позабыть. Инвесторы в последнее время и без этого находятся не в лучшем расположении духа, так как угрозы взлома отдельных кошельков и сети биткоина в целом нарастают с каждым месяцем. Таким образом, мы по-прежнему не видим никакого базиса для долгосрочного роста первой криптовалюты. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ нисходящая структура тренда сломлена, поэтому, скорее всего, «цифровое золото» официально перешло к формированию нового «бычьего» тренда. Цена отработала «медвежий» FVG с прошлого тренда, получила реакцию на этот паттерн, началась коррекция, как и предполагалось. Однако, выход за пределы бокового канала 60 000$ - 82 500$ в сентябре все еще может быть девиацией, которая в совокупности с реакцией на «медвежий» FVG может спровоцировать падение к нижней границе бокового канала. В последнем «медвежьем» FVG сформирован еще один сигнал на продажу. Помимо этого, сформированы «медвежьи» Order-block и FVG, которые также указывает на Юг и могут привести к формированию новых сигналов на продажу. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме продолжается формирование нисходящей структуры. Линия CHOCH в данное время находится на уровне 82 000$. На дневном ТФ были получены все необходимые сигналы о развороте вниз, что позволило трейдерам открывать короткие позиции. Цели биткоина сейчас лучше всего определять по боковому каналу на дневном графике, который, с нашей точки зрения, остается актуальным. На 4-часовом ТФ биткоин покинул боковой канал, как мы и предполагали. Таким образом, в ближайшее время трейдеры могут использовать локальные «медвежьи» паттерны для открытия коротких позиций. Одним из таких паттернов выступает последний «медвежий» FVG. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин попытался начать новый восходящий тренд, но фундаментальный фон, спотовый спрос и последние новости слишком слабые, чтобы рассчитывать на его продолжение. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на два последних «медвежьих» FVG и сформировала «медвежий» Order-block. Выход за пределы бокового канала на дневном графике на текущий момент трактуется, как девиация. Таким образом, биткоин сформировал разворотный сигнал и взял курс на уровень 70 800$. Так как флэт не гарантирует завершение основного тренда, мы не считаем, что «медвежий» тренд завершен. Короткие позиции в ближайшее время являются наиболее актуальными. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Интерпретация результатов анализа по GBP/USD на 2 ноября. Фунт не теряет «бычий» настрой

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в пятницу немного откатилась вниз, но в целом продолжает радовать трейдеров техничными и логичными движениями. На часовом ТФ продолжается формирование восходящей тенденции, и на данный момент нет никаких признаков ее завершения. Цена откатилась к области 1,3369-1,3377, отскок от которой может спровоцировать новый виток роста. В среднесрочной перспективе мы полностью поддерживаем рост британской валюты на основании технических и фундаментальных факторов. Фунт остается внутри сразу двух боковых каналов на дневном и недельном ТФ и после отскока от их нижних границ мы по-прежнему ожидаем роста к верхним. Минимальная цель – 1,3650. Мы также считаем, что рынок еще не отработал ни одного ужесточения монетарной политики Банка Англии, которое, судя по всему, начнется на этой неделе. Доллар же в 2026 году так и не сумел показать внушительного роста, несмотря на поддержку двух сильнейших факторов: геополитики и ФРС. Таким образом, в долгосрочном плане мы по-прежнему ожидаем только роста. В пятницу в Великобритании и США не было опубликовано ни одного важного отчета. В техническом плане британский фунт продолжает формирование восходящего тренда. Британский фунт не опустился ниже линии Сенкоу Спан Б, поэтому восходящая тенденция остается актуальной. Область 1,3369-1,3377 также выступает поддержкой для британской валюты. Мы считаем, что у фунта есть все шансы и основания для продолжения северного движения. На 5-минутном ТФ в пятницу сформировал два неплохих сигнала на покупку. Цена дважды отскочила от области 1,3369-1,3377, что позволяло трейдерам открывать лонги. До ближайшей цели – области 1,3465-1,3480 – трейдерам добраться не удалось, но на этой неделе могут быть сформированы новые сигналы на покупку и показан новый рост. Отчет COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что уже несколько месяцев подряд на рынке доминируют некоммерческие трейдеры с продажами. Нетто-позиция отрицательная, несмотря на сохранение восходящего тренда в долгосрочной перспективе. Учитывая события на Ближнем Востоке, нет ничего удивительного в том, что спрос на доллар остается достаточно высоким в 2026 году. Война между США и Ираном формально поставлена на паузу, но может возобновиться уже в ближайшее время. Изменившаяся позиция ФРС по монетарной политике также поддерживает доллар, а восходящая линия тренда преодолена. Однако преодолена она в условиях флэта, поэтому мы не считаем, что восходящий тренд завершен. В долгосрочном плане доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, что отлично видно на недельном ТФ. Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время, а политика Трампа направлена прямо и косвенно на ослабление американской валюты. Долгосрочный восходящий тренд сохраняется. Согласно последнему отчету COT(от 27 октября), группа «Non-commercial» открыла 2,4 тысячи контрактов BUY и 1,4 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 1,0 тысячи контрактов. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD продолжает формирование логичного и закономерного восходящего тренда. На дневном и недельном ТФ цена сняла ликвидность с последних минимумов и осталась внутри боковых каналов. Таким образом, можно ожидать роста британской валюты, как минимум, до уровня 1,3650, который является верхней границей бокового канала на дневном графике. Основания для роста британской валюты не нужны точно также, как не были нужны основания для роста доллара в последние полтора-два месяца. На 2 ноября мы выделяем следующие важные уровни: 1,3042-1,3050, 1,3096-1,3115, 1,3179-1,3187, 1,3248, 1,3301-1,3309, 1,3369-1,3377, 1,3465-1,3480, 1,3588, 1,3671-1,3681. Линии Сенкоу Спан Б (1,3277) и Киджун-сен (1,3351) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Сегодня в Великобритании не запланировано важных событий и публикаций, а в США выйдет индекс деловой активности ISM в секторе производства, который может быть отработан трейдерами. Уже завтра в США выборы, и это событие также может оставить свой отпечаток на графиках валютного рынка. Краткое изложение приведённого выше анализа: Трейдеры могут рассматривать область 1,3301-1,3309 в качестве цели для коротких позиций в случае закрепления ниже области 1,3369-1,3377. Отскок от области 1,3369-1,3377 позволит вновь рассматривать область 1,3465-1,3480 в качестве цели для длинных позиций. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Интерпретация результатов анализа по EUR/USD на 2 ноября. Инфляция вновь бьет по евровалюте

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в пятницу начала новый виток падения, который был спровоцирован, по сути, только одним событием – отчетом по инфляции в Германии. Всего в этот день было опубликовано минимум четыре важных отчета, два из которых поддержали евро, а два – выступили против его роста. Угадайте, какой из отчетов отработал рынок? Естественно, тот, который поддержал доллар. В Германии по итогам октября было зафиксировано снижение инфляции с 3,3% до 2,8%. Этого оказалось вполне достаточно, чтобы рынок проигнорировал более сильный рост экономики и Германии, и всего Европейского союза. Трейдеры посчитали, что если инфляция в крупнейшей экономике Евросоюза замедляется, то ЕЦБ вполне может отказаться от дальнейшего ужесточения монетарной политики или же смягчить свой настрой. Однако в реальности этот отчет не влияет ни на что. Во-первых, потому что Германия – это всего лишь одна страна ЕС, общая инфляция продолжает расти. Во-вторых, потому что ЕЦБ в любом случае нацелен минимум на еще одно повышение ставок в декабре. Мы бы делали выводы о смягчении настроя ЕЦБ только в случае существенного замедления инфляции во всем ЕС. Да и то, только в том случае, если бы конфликт на Ближнем Востоке встал на рельсы завершения. Нефть уже сейчас стабильно стоит больше 110$ за баррель. Если конфликт возобновится после выборов в США, она может подняться зимой и до 150$ за баррель. Тогда ни о какой замедлении инфляции не будет идти и речи. В техническом плане нисходящая тенденция может быть завершена, так как линия тренда была преодолена. Если цена уверенно преодолеет линию Сенкоу Спан Б, это значительно улучшит перспективы быков и евровалюты. Однако на текущий момент рынок вновь показывает только свою незаинтересованность в покупках. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано несколько торговых сигналов, но все - ложные. Отчет по инфляции в Германии испортил настроение быкам, которые с самого утра были нацелены на рост европейской валюты в рамках бокового канала. Отчет COT. Последний отчет COT датирован 27 октября. На иллюстрации недельного ТФ отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров остается «медвежьей» и существенно снизилась в 2026 году из-за геополитических событий. Трейдеры избавлялись в последние 8 месяцев от европейской валюты в пользу доллара США. Политика Дональда Трампа не изменилась, но доллар выступал некоторое время «резервной валютой». Однако мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для дальнейшего укрепления американской валюты. Война на Ближнем Востоке сделала доллар на время супер-привлекательным, а позиция ФРС по монетарной политике преподнесла сюрприз доллару во второй раз в этом году. В долгосрочном плане евро может падать хоть до уровня 1,08$(линия тренда), но восходящий тренд все равно останется актуальным. Однако рынок в последние месяцы учитывает только позитивные факторы для доллара, а все остальные игнорирует. Расположение красной и синей линий индикатора указывает на преимущество медведей. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 4,2 тысячи, а количество шортов – на 13,6 тысячи. Соответственно, нетто-позиция за неделю снизилась еще на 9,4 тысячи контрактов. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара EUR/USD имеет возможность сформировать восходящий тренд, но пока плотно засела в боковом канале. Если обратить внимание на дневной и недельный ТФ, то становится понятно – шансы на сильный и длительный тренд остаются высокими. Однако для того, чтобы европейская валюта росла, ее должны покупать. В последние два месяца мы не наблюдаем особого желания у рынка покупать евровалюту. Таким образом, отталкиваясь от рыночного настроения, мы бы сказали, что рост европейской валюты по-прежнему выглядит сомнительно. На 2 ноября мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,1006, 1,1115, 1,1154-1,1165, 1,1221, 1,1274, 1,1362-1,1368, 1,1461-1,1473, 1,1536-1,1542, 1,1585, 1,1657-1,1665, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1191) и Киджун-сен (1,1160). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В понедельник из важных событий мы можем отметить только индекс деловой активности ISM в секторе производства США. Остальные публикации являются второстепенными. Далее на неделе будет несколько важных событий, которые могут спровоцировать сильную волатильность и резкие развороты. Краткое изложение приведённого выше анализа: Трейдеры могут рассматривать цели для коротких позиций около уровня 1,1115, если цена закрепится ниже области 1,1154-1,1165. В случае закрепления выше линии Сенкоу Спан Б можно рассматривать цели для длинных позиций 1,1221 и 1,1274. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Выборы, выборы...

Во вторник, 3 ноября в США состояться промежуточные выборы в Конгресс, в рамках которых будет полностью переизбрана Палата представителей и треть Сената. Напомним, что на данный момент перевесом в обеих палатах обладают республиканцы. Однако перевес минимальный и очень хрупкий. Большинство экспертов не сомневается – минимум одну из двух палат Республиканская партия потеряет. В принципе, надежды Трампа на большинство в Палате представителей можно похоронить. Сейчас у республиканцев там всего лишь 218 мест, а у демократов – 214. Следовательно, демократам нужно набрать лишь на 4 голоса больше, чтобы сформировать большинство. А большинство в Нижней палате – это уже кое-что. К сожалению или к счастью(для кого как), у президента США полномочия очень широкие, чем успешно пользуется Дональд Трамп. По сути, большинство решений президент может принимать, даже не спрашивая мнения Конгресса, через личные указы. Однако все же не следует считать Конгресс «пустым местом». Он вполне способен, если не отменять и блокировать решения Трампа, то существенно осложнить жизнь американскому лидеру. В Сенате преимущество республиканцев тоже невелико – всего 6 мест. Это означает, что для формирования большинства демократам и в Сенате нужно набрать на 4 голоса больше, чем республиканцы. На первый взгляд, задача перед демократами не выглядит фантастически сложно, но исторически сложилось, что перемена окраса Сената в середине президентского срока случается крайне редко. Шансы на то, что демократы выиграют Сенат составляют 50-60%. По сути, выборы уже начались, так как в Америке можно голосовать досрочно, а не обязательно в день выборов. Эксперты отмечают практически рекордную посещаемость избирательных участков, при чем в первую очередь это касается американцев, которые поддерживают демократов. Проще говоря, противники политики Трампа не намерены отсиживаться дома, надеясь, что ситуация изменится сама собой. А это означает, что шансы на поражение Республиканской партии в обеих палатах отнюдь не только теоретические. Сам Дональд Трамп уже начал подстилать себе соломку на случай поражения. Сначала президент США объявил награду в один миллион долларов каждому, кто сообщит о нарушениях на избирательных участках, которые приведут к фальсификации результатов выборов. Затем Трамп сообщил, что он примет любые результаты голосования, но выборы должны быть честными. Помня ситуацию вокруг Капитолия в 2020 году, можно не сомневаться, что результаты не в пользу республиканцев будут объявлены нечестными и подтасованными. Что будет после этого, не знает никто, так как Трамп может пойти на любой шаг. Президентом он останется в любом случае, однако полностью демократический Конгресс может стать серьезным препятствием хотя бы в вопросах дальнейшего финансирования инициатив Трампа. В частности, его войны в Иране, которую он собирается возобновить сразу после выборов. Напомним, что демократы выступают резко против военных действий на Ближнем Востоке, а вся стратегия Ирана строится как раз на победе демократов. Как может отреагировать доллар? По большому счету, он не должен отреагировать никак. Однако поражение республиканцев может быть воспринято трейдерами, как положительный момент для экономики США и страны в целом. Торговые рекомендации EUR/USD: Пара EUR/USD продолжает двигаться в нисходящем русле, но мы по-прежнему рассматриваем падение пары, как коррекцию перед новым восходящим трендом. Глобальный фундаментальный фон для доллара остается негативным, но в 2026 году сначала геополитика, а затем «ястребиный» настрой ФРС оказали мощную поддержку американской валюте. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать шорты с целями 1,1108 и 1,1097. Выше скользящей средней линии являются актуальными длинные позиции с целями 1,1230 и 1,1353.Торговые рекомендации GBP/USD: Валютная пара GBP/USD начала восходящую тенденцию, которая может стать началом длительного тренда. Политика Дональда Трампа продолжит оказывать давление на экономику США, поэтому от американской валюты мы не ждем роста в долгосрочной перспективе. 2026 год пока получается позитивным для доллара из-за геополитики и инфляции, которые вынудили капитал спасаться бегством, а ФРС – возвращаться к ужесточению монетарной политики. Однако на недельном ТФ сохраняется флэт между уровнями 1,3150 и 1,3780 в рамках четырехлетнего восходящего тренда, что позволяет ожидать рост британской валюты в среднесрочной перспективе. Длинные позиции с целями 1,3428 и 1,3453 можно рассматривать при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволит вести торговлю на понижение с целями 1,3306 и 1,3245. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 2 ноября. Ход за Банком Англии

Валютная пара GBP/USD в течение пятницы также немного снизилась, но лишь в конце дня. А в первой половине дня продолжала восходящее движение. Сравнивать сейчас движения евро и фунта стерлингов не имеет никакого смысла, так как никакой корреляции между ними нет. Фунт стерлингов в последние недели показал внушительный рост, который был полностью логичным на основании хотя бы технической картины старших таймфреймов, а европейская валюта просто падает вниз, вне зависимости от фундамента, макроэкономики и геополитики. Таким образом, при анализе движений британского фунта и их прогнозировании можно обращать внимание на события и публикации, а при анализе движений евро это практически бессмысленно. Британская валюта продолжает радовать трейдеров, так как движется абсолютно закономерно, начиная со старших ТФ. Напомним, что на дневном и недельном ТФ остаются актуальными боковые каналы. Нижние границы этих каналов были отработаны в середине октября, после чего последовал довольно резкий и сильный рост. Таким образом, пара GBP/USD должна была взять и взяла курс на верхние границы боковых каналов, которые находятся приблизительно на уровнях 1,3650 и 1,3780. И цели, и боковые каналы отлично видны на соответствующих графиках. Таким образом, с нашей точки зрения, фунт стерлингов должен в любом случае продолжать рост, так как флэт – это всегда рэндом. Однако британский фунт на этой неделе может поддержать, к примеру, Банк Англии, который должен впервые в рамках текущего инфляционного цикла повысить ключевую ставку. На Туманном Альбионе инфляция растет точно также, как в ЕС и США, поэтому было бы странно считать, что Британский регулятор не будет проводить ужесточение монетарной политики. А если будет, то почему должен расти только доллар? Рынок уже неоднократно отрабатывал повышение ключевой ставки ФРС, теперь черед отработать ужесточение Банка Англии. Также мы считаем, что одни и те же события могут спровоцировать совершенно разную реакцию по фунту и евро. К примеру, возобновление геополитического конфликта на Ближнем Востоке может привести к новому падению европейской валюты, но фунт вновь может порадовать своей резистентностью. Если данные по безработице и рынку труда США в пятницу окажутся слабыми, европейской валюте это вряд ли сильно поможет. Однако фунту они могут оказать огромную услугу. Конечно, не стоит считать, что фунт теперь будет расти без вариантов. На рынке возможны любые движения. К примеру, пятница закончилась снятием ликвидности с последнего максимума на 4-часовом ТФ и даже образованием Order-block. Таким образом, в начале новой недели падение будет закономерным по техническим причинам. Другое дело, что мы не ждем сильного падения пары, так как более сильные сигналы на старших таймфреймах по-прежнему указывают на Север. Поэтому наш прогноз: небольшая коррекция и возобновление локального восходящего тренда. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 64 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». В понедельник, 2 ноября, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,3325 и 1,3453. Старший канал линейной регрессии вновь развернулся вниз. Индикатор CCI заходил в область перепроданности дважды, а также сформировал «бычью» дивергенцию, что предупредило о завершении нисходящей тенденции. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,3367 S2 – 1,3306 S3 – 1,3245 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,3428 R2 – 1,3489 R3 – 1,3550Торговые рекомендации: Валютная пара GBP/USD начала восходящую тенденцию, которая может стать началом длительного тренда. Политика Дональда Трампа продолжит оказывать давление на экономику США, поэтому от американской валюты мы не ждем роста в долгосрочной перспективе. 2026 год пока получается позитивным для доллара из-за геополитики и инфляции, которые вынудили капитал спасаться бегством, а ФРС – возвращаться к ужесточению монетарной политики. Однако на недельном ТФ сохраняется флэт между уровнями 1,3150 и 1,3780 в рамках четырехлетнего восходящего тренда, что позволяет ожидать рост британской валюты в среднесрочной перспективе. Длинные позиции с целями 1,3428 и 1,3453 можно рассматривать при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволит вести торговлю на понижение с целями 1,3306 и 1,3245. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 2 ноября. ЕЦБ и ФРС ни на что не повлияли

Валютная пара EUR/USD в пятницу резко откатилась вниз, поставив под сомнение развитие северного импульса. Напомним, что прошлая неделя выдалась богатой на фундаментальные события, однако рынок имел достаточно возможностей отработать их заранее, авансом. Таким образом, ощутимой реакции и сильных движений мы так и не увидели. Показатели волатильности подтверждают – рынок торговал очень вяло. По сути, заседания ФРС и ЕЦБ никак не повлияли на настроение трейдеров. Несмотря на то, что оба центральных банка сохранили ключевые ставки без изменений, рынок продолжает с придыханием смотреть в сторону доллара и с отвращением в сторону евровалюты. На выходных во Франции и некоторых других странах ЕС прошли новые митинги и протесты, сопровождающиеся погромами и стычками с полицией. Поэтому на этой неделе все желающие продолжать продажи европейской валюты получают новые поводы для этого. Мы же продолжаем считать, что текущее падение европейской валюты ничего общего с понятиями логика и обоснованность не имеет. Как уже было сказано, на прошлой неделе ЕЦБ и ФРС оставили ключевые ставки без изменений, что не должно было поддержать ни евро, ни доллар. В целом, по итогам недели ни одна из валют роста не показала. Таким образом, может показаться, что торги прошли закономерно. Если бы не одно «но»: доллар растет уже два месяца подряд. Следовательно, рынок продолжает отрабатывать ужесточение монетарной политики ФРС и игнорировать ужесточение монетарной политики ЕЦБ. Сколько еще будет сохраняться подобное положение вещей, непонятно. Рынок продолжает видеть только негатив для европейской валюты, подтверждением чему служит пятница. Трейдеры увидели замедление инфляции в Германии, но не увидели рост экономики в той же Германии. Слабый отчет по уровню безработицы в Евросоюзе был отработан, а сильный отчет по ВВП – проигнорирован. Таким образом, если рынок настроен на дальнейшие продажи пары EUR/USD, то ни макроэкономический фон, ни геополитический, ни фундаментальный этому не помешают. Напомним, что рынок(в особенности маркет-мейкеры) не обязаны торговать в соответствии с макроэкономическими отчетами и фундаментальными событиями. На этой неделе важных событий мирового масштаба и значения будет достаточно много. Начать следует с выборов в Конгресс США, на которых партия Трампа с вероятностью 90% потерпит поражение. Сам президент США уже начал к нему готовиться, объявив, что он примет любые результаты голосования, «если они будут честными». Соответственно, если республиканцы проиграют, выборы будут объявлены сфальсифицированными. Скорее всего, рынок не сможет обойти стороной это событие. Сразу после выборов в Конгресс Трамп может отдать приказ о нанесении новых ударов по Ирану, что породит новые атаки по всему Ближнему Востоку. Рынок и этот фактор может использовать для покупок доллара. Помимо этого, на этой неделе выйдут важные отчеты по рынку труда США и безработице. Повторимся: европейская валюта торгуется алогично, поэтому любые фундамент, макроэкономика и геополитика могут использоваться для покупок доллара. В техническом плане на 4-часовом ТФ пара EUR/USD остается на 18-месячном дне. Каких-либо признаков завершения нисходящего тренда мы не наблюдаем. Фунт стерлингов в то же время торгуется гораздо логичнее и техничнее. Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 2 ноября составляет 63 пункта и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1097 и 1,1223 в понедельник. Старший канал линейной регрессии развернулся вниз, что указывает на очередную смену тенденции. Индикатор CCI пять раз заходил в область перепроданности и сформировал четыре «бычьи» дивергенции, и все эти сигналы были проигнорированы трейдерами. Алогичное падение продолжается. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1108 S2 – 1,0986 S3 – 1,0864 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1230 R2 – 1,1353 R3 – 1,1475 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD продолжает двигаться в нисходящем русле, но мы по-прежнему рассматриваем падение пары, как коррекцию перед новым восходящим трендом. Глобальный фундаментальный фон для доллара остается негативным, но в 2026 году сначала геополитика, а затем «ястребиный» настрой ФРС оказали мощную поддержку американской валюте. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать шорты с целями 1,1108 и 1,1097. Выше скользящей средней линии являются актуальными длинные позиции с целями 1,1230 и 1,1353. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 2 ноября? Разбор фундаментальных событий для новичков

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических публикаций на понедельник запланировано немного, а важных – еще меньше. В Германии, Евросоюзе, Великобритании и США будут опубликованы индексы деловой активности в секторах производства за октябрь. Но во всех странах, кроме Америки, будут опубликованы вторые оценки за октябрь, а в США – единственная и по индексу ISM, который считается наиболее важным. Таким образом, мы ждем реакции рынка только на индекс ISM. В Германии бонусом будет опубликован отчет по розничным продажам, который вряд ли обратит на себя внимание трейдеров. Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий понедельника отметить можно только выступление представителя ФРС Остана Гулсби. Однако хотим напомнить, что монетарный путь ясен и понятен для трейдеров, как минимум, до конца текущего года. В декабре ФедРезерв с вероятностью 99% проведет второе ужесточение монетарной политики, о чем рынку известно уже давным-давно, поэтому это решение уже заложено в курс доллара. Инфляция в США продолжает расти, поэтому у ФРС нет никаких оснований сворачивать с «ястребиного» пути. Геополитический фон по-прежнему оставляет желать лучшего. Штаты и Иран не ведут в данное время официальных переговоров, хотя Дональд Трамп продолжает настаивать на том, что сделка может быть подписана. Остается только выяснить, когда? Сразу после выборов в Конгресс Штаты и Израиль могут возобновить удары по Ирану, так как вероятность заключения соглашения с Тегераном упорно стремится к нулю. Иран, в свою очередь, готов возобновить удары по союзникам США в регионе... Помимо этого, во многих европейский странах продолжаются массовые беспорядки, что вряд ли добавляет оптимизма европейской валюте. Эти два фактора могут оказывать доллару поддержку, но в паре с евровалютой доллар в любом случае только растет, а в паре с фунтом – эти факторы не принимаются во внимание. Общие выводы: В течение первого торгового дня недели волатильность на рынке может быть достаточно низкой, так как важных событий, кроме индекса ISM, сегодня не будет. Мы ожидаем продолжение роста евро и фунта. Евровалюту можно торговать сегодня от области 1,1198-1,1218, а фунт стерлингов – от области 1,3380-1,3386. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 2 ноября? Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в течение пятницы также показала небольшое падение, но до падения – продолжала рост в рамках сформированной в последние недели восходящей тенденции. Мы уже говорили ранее, что фунт стерлингов сейчас движется гораздо более логично и технично, нежели европейская валюта. Фунт не игнорирует все позитивные для себя факторы, а также «уважает» техническую картину на старших таймфреймах. Именно техническая картина на старших ТФ и позволила ему начать восходящий тренд на часовом графике от уровня 1,3150. И мы считаем, что рост британской валюты продолжится при любых обстоятельствах. На дневном и недельном ТФ пара остается в боковых каналах, поэтому резонно ожидать после отработки нижних границ этих каналов движения к верхним. Ближайшая граница пролегает на уровне 1,3650. А на этой неделе с высокой долей вероятности Банк Англии поднимет ключевую ставку, что должно поддержать британскую валюту. Не стоит также забывать о том, что уже завтра в США состоятся выборы в Конгресс, а в пятницу – выйдут важные отчеты по рынку труда и безработице в США. Таким образом, волатильность на этой неделе может быть высокой. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано три торговых сигнала на покупку. Цена трижды отскочила от области 1,3380-1,3386, каждый раз предоставляя начинающим трейдерам возможность для открытия длинных позиций. Первые два торговых сигнала дублировали друг друга, третий – был сформирован слишком поздно по времени, его можно было игнорировать. В итоге трейдеры могли открыть только одну лонговую позицию, прибыль по которой можно было зафиксировать только вручную. Как торговать в понедельник: На часовом ТФ пара GBP/USD продолжает формирование восходящей тенденции. Британский фунт в целом проявлял и проявляет большую резистентность доллару(чем евро), поэтому имеет хорошие шансы на продолжение восходящего тренда. Техническая картина практически на всех графиках поддерживает рост британской валюты. Фундаментальный фон и перекупленность доллара также поддерживают рост пары GBP/USD. В понедельник начинающие трейдеры могут рассматривать короткие позиции с целью 1,3319-1,3331, если цена закрепится ниже области 1,3380-1,3386. Длинные позиции можно открывать с целью 1,3456-1,3476, если цена отскочит от области 1,3380-1,3386 еще раз. На 5-минутном ТФ сейчас можно сейчас торговать по уровням 1,3043, 1,3096-1,3107, 1,3175-1,3180, 1,3259-1,3267, 1,3319-1,3331, 1,3380-1,3386, 1,3456-1,3476, 1,3587-1,3598, 1,3631-1,3641. В понедельник в британском календаре не содержится важных отчетов и событий, а в США будет опубликован отчет по деловой активности ISM в секторе производства, на который может последовать ощутимая реакция рынка. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 2 ноября? Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в пятницу неожиданно рухнула вниз, таким образом, нивелировав все старания быков ранее на неделе. В последние несколько недель европейская валюта находится на минимальных за последние полтора года значениях и старается изо всех сил нащупать дно рынка. Напомним, что мы считаем последнее падение евро алогичным и безосновательным. Ему уже давно пора завершиться, а рынку – вспомнить, что инфляция растет не только в США, а ужесточение монетарной политики проводит не только ФРС. Однако в пятницу рынок об этом вновь позабыл. В принципе, один отчет по инфляции в Германии обвалил европейскую валюту, а достаточно позитивные отчеты по ВВП в Германии и Евросоюзе рынок попросту проигнорировал. Классика в последние два месяца. Таким образом, в понедельник европейская валюта, во-первых, остается на дне, во-вторых, остается во флэте, которые формируется в последние несколько недель между уровнями 1,1114 и 1,1267. Флэт достаточно широкий, как для часового графика, но для евро лучше флэт, чем новое падение. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу был сформирован один торговый сигнал на продажу, который начинающие трейдеры могли с легкостью отработать и получить прибыль. На европейской торговой сессии пара сформировала отскок от области сопротивления 1,1198-1,1218, а до конца дня цена опустилась примерно на 30 пунктов. Как торговать в понедельник: На часовом таймфрейме пара EUR/USD сохраняет нисходящую тенденцию, которая является полноценным трендом, и перешла в режим флэта. Евровалюта так и не смогла нормально скорректироваться в последние недели, но шансы на восходящий тренд все же остается. Если принять во внимание все события последних месяцев, мы не считаем, что европейская валюта должна была валиться вниз, как камень. На текущий момент доллар сильно перекуплен, а огромное количество факторов роста евровалюты игнорируется. В понедельник начинающие трейдеры могут открывать короткие позиции в случае нового отскока от области 1,1198-1,1218 с целью 1,1104-1,1114. Сделки на покупку можно открывать при закрытии над областью 1,1198-1,1218 с целью 1,1267-1,1275. На 5-минутном ТФ следует рассматривать уровни 1,1011, 1,1104-1,1114, 1,1198-1,1218, 1,1267-1,1275, 1,1366-1,1377, 1,1461-1,1474, 1,1527-1,1531, 1,1584-1,1594, 1,1655-1,1665. В понедельник из важных отчетов мы можем отметить только индекс деловой активности в секторе производства ISM в США. Все остальные публикации носят второстепенный характер. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

США на пороге голосования – почему Уолл-стрит мечтает о ничьей? Календарь трейдера на 2–4 ноября

Главная интрига этой недели разворачивается вокруг промежуточных выборов в США. Первые предварительные цифры мы увидим к утру среды, но окончательный подсчет бюллетеней традиционно может затянуться на недели. А тем временем американские избиратели ставят исторические рекорды явки – свыше 20% всех зарегистрированных избирателей страны за четыре дня досрочного голосования. Рекорд промежуточных выборов 2022 года официально пал. По данным источников, в 27 штатах, где ведется строгий учет партийной принадлежности, наблюдается заметный перекос:на избирателей-демократов приходится 44% досрочных бюллетенейна республиканцев – 32%;чистый отрыв демократов на текущий момент составляет 12 п. п.Однако списывать республиканцев со счетов рано. Исторически консервативный электорат предпочитает лично приходить на участки именно в основной день голосования. На площадке прогнозов Polymarket ставки накалены: вероятность победы демократов в Сенате оценивается в 69%, а контроль над Палатой представителей рынок практически гарантированно отдает в руки Демократической партии. Главный фон этого голосования – глубокое экономическое истощение населения. По данным Bloomberg, сегодня ровно половина всех расходов среднестатистической американской семьи уходит исключительно на жилье и еду. Это абсолютный антирекорд стоимости жизни за последние 15 лет. Граждане голосуют собственным кошельком.Почему Уолл-стрит ставит на законодательный тупик?Давайте смотреть правде в глаза: базовый экономический курс США после выборов кардинально не изменится. Эскалация конфликта вокруг Ирана, масштабные торговые пошлины и гигантский дефицит федерального бюджета останутся с рынком при любом раскладе в Капитолии. Но для портфельных инвесторов расклад сил имеет конкретное значение. Разделенный Конгресс неизбежно спровоцирует тяжелейшую битву вокруг потолка госдолга в 2027 году. Поэтому финансовые рынки вынуждены учитывать три ключевых сценария:Триумф демократов (контроль над обеими палатами). Негативный сценарий для фондового рынка. Инвесторы заложат в цены резкое усиление регуляторного надзора, проверки сделок и рост налоговых рисков для корпораций. При этом доходность казначейских облигаций США и курс доллара пойдут вниз на ожиданиях более жесткой фискальной политики и замедления экономического роста.Победа республиканцев. Двойной удар по Уолл-стрит. Рынки боятся развязывания нового витка протекционистских торговых войн и непредсказуемых тарифов Трампа. Это разгонит инфляционные страхи. В итоге доходности трежерис и доллар США резко пойдут вверх, поскольку трейдеры начнут закладывать дальнейший подъем процентных ставок ФРС в 2027 году.Законодательный тупик – демократическая Палата и республиканский Сенат. Самый комфортный и бычий расклад для Уолл-стрит. Политический паралич свяжет обеим партиям руки. Никаких резких налоговых реформ, фискальных перегибов или агрессивного дерегулирования протолкнуть не удастся. Политическая неопределенность спадет, трейдеры с облегчением вернутся к сезону корпоративной отчетности, а доллар и доходности гособлигаций слегка ослабнут, поскольку Конгресс заблокирует самые радикальные тарифные инициативы.Бигтехи продавили собственное «дно»?Пока Вашингтон готовится считать голоса, в технологическом секторе Уолл-стрит разворачивается своя драма. Акции флагманов кремниевой индустрии рухнули ниже уровней, по которым компании совсем недавно привлекали гигантские средства на строительство дата-центров и закупку чипов. Инвесторы больше не верят в бесконечный рост на одном лишь слове «ИИ»:Intel – котировки обвалились на 33% ниже цены августовского размещения, в ходе которого чипмейкер занял на рынке $23 млрд. Причина – жесткие логистические задержки с поставками критических компонентов для серверных кластеров.Alphabet – бумаги торгуются на 21–22 процента ниже цены июньского привлечения в рамках масштабной инвестиционной программы на $85 млрд. Разочаровывающий квартальный отчет и отрицательный свободный денежный поток отрезвили покупателей.Meta – акции провалились ниже цены недавнего размещения на $25 млрд, закрытого буквально считанные дни назад.В совокупности под водой оказались размещения на сумму свыше $133 млрд. Уолл-стрит захлестнула волна сомнений: окупятся ли эти колоссальные капитальные затраты хоть когда-нибудь? И означает ли это, что эра слепого фондирования любых проектов с приставкой «AI» официально закрыта? В качестве финального штриха к растущим технологическим рискам финансовый мир получил очередной тревожный сигнал из области кибербезопасности. ФБР официально обвинило северокорейскую государственную хакерскую группировку TraderTraitor в беспрецедентной атаке на криптобиржу. B результате ее с Binance было похищено активов на астрономическую сумму в $6 млрд. Американские спецслужбы вскрыли полную механику отмывания украденных средств:Похищенная криптовалюта в экстренном порядке конвертируется преимущественно в монеты Ethereum.Далее капитал пропускается через децентрализованные протоколы ликвидности (DeFi) и нерегулируемые сервисы мгновенного обмена, заметая цифровые следы.ФБР и Налоговое управление США (IRS) выступили с экстренным обращением к частным финтех-компаниям, торговым площадкам и валидаторам: адреса, связанные с группировкой TraderTraitor, подлежат немедленной и тотальной блокировке. Этот прецедент наглядно напоминает, насколько уязвимой остается современная цифровая инфраструктура перед лицом изощренных атак нового поколения. Итак, рынки входят в ноябрь под перекрестным огнем: впереди вердикт избирателей США, переоценка устойчивости технологических гигантов и нарастающие геополитические риски. Передышки не предвидится.2 ноября2 ноября, 1.00/ Австралия/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 52,0 п./ действ.: 49,6 п./ прогноз: 49,7 п./ AUD/USD – вверхСентябрьский опрос S&P Global зафиксировал переход производственного сектора Австралии в зону сокращения: сводный индикатор опустился до 49,6 п. под влиянием слабеющего клиентского спроса и первого за три месяца падения портфеля новых заказов. Сдержанность покупателей была вызвана:общим инфляционным фономпадением рыночного довериявысокой стоимостью заимствованийЧто вынудило предприятия свернуть объемы закупок сырья на фоне продолжающихся сбоев в морской логистике. При этом рост издержек на энергоносители, транспортировку и оплату труда привел к ускорению инфляции производственной себестоимости, вынуждая заводы перекладывать затраты в отпускные цены. Окончательная оценка за октябрь закладывает умеренное улучшение показателя активности, что окажет поддержку австралийскому доллару.2 ноября, 1.00/ Австралия/***/ Индекс инфляции от института Мельбурна в октябре/ пред.: 4,8%/ действ.: 2,8%/ прогноз: – / AUD/USD – волатильноОпережающий барометр инфляции Института Мельбурна зафиксировал резкое замедление темпов роста цен до 2,8% по сравнению с 4,8% в предшествующем месяце. Ежемесячный индикатор, выступающий ранним ориентиром для официальной квартальной статистики, отразил существенное ослабление ценового давления по ключевым категориям потребительских товаров и услуг. Ввиду отсутствия консенсус-прогноза публикация данных способна вызвать повышенную волатильность курса австралийского доллара.2 ноября, 3.30/ Австралия/**/ Число разрешений на строительство в сентябре/ пред.: 10,9%/ действ.: 10,3%/ прогноз: -4,7%/ AUD/USD – внизАвгустовская статистика выданных разрешений на строительство в Австралии продемонстрировала умеренное замедление темпов прироста до 10,30%, оставаясь существенно выше долгосрочной исторической нормы в 2,5%. Устойчивость показателей последних месяцев обеспечивалась завершением ранее согласованных девелоперских планов. Однако сдерживать интерес инвесторов к новым проектам продолжают сдерживать:жесткие условия кредитованияудорожание стройматериаловВ сентябрьском релизе аналитики прогнозируют резкий срыв девелоперской активности в область глубокого спада. Что окажет давление на австралийский доллар.2 ноября, 3.30/ Япония/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 54,9 п./ действ.: 54,1 п./ прогноз: 53,3 п./ USD/JPY – вверхПроизводственный сектор Японии в сентябре зафиксировал замедление темпов подъема: индекс деловой активности составил 54,1 п., отразив наиболее сдержанный прирост объемов выпуска и продаж за последние месяцы. Тем не менее японские предприятия:сохранили умеренный наем персоналаактивизировали закупки сырьяТем самым сформировав максимальные почти за четыре года складские запасы в ожидании новых заказов. Финальный отчет за октябрь предполагает дальнейшее охлаждение производственного импульса и окажет давление на иену.2 ноября, 4.45/ Китай/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе от RatingDog в октябре/ пред.: 51,5 п./ действ.: 52,1 п./ прогноз: 52,0 п./ Brent – вниз, USD/CNY – вверхСентябрьский индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности Китая по версии RatingDog поднялся до 52,1 п., показав самые быстрые темпы расширения с середины весны благодаря:синхронному оживлению внутреннегозарубежного спросаЗаводы нарастили выпуск продукции и активизировали найм новых сотрудников, чтобы справиться с притоком заказов. Тогда как 4-месячный скачок закупочных цен на сырье побудил компании незначительно повысить отпускные тарифы. Оптимизм бизнеса в отношении перспектив укрепился, хотя и остался ниже долгосрочных ориентиров. В октябрьском отчете консенсус закладывает незначительное замедление темпов подъема деловой активности, что создаст давление на котировки нефти марки Brent и подтолкнет пару USD/CNY вверх.2 ноября, 8.30/ Австралия/**/ Индекс цен на сырьевые товары от РБА в октябре/ пред.: 16,2%/ действ.: 15,5%/ прогноз: 15,1%/ AUD/USD – внизСентябрьский индикатор цен на сырье от Резервного банка Австралии продемонстрировал замедление темпов роста до 15,5%, обновив полугодовой минимум. Давление на сводный индекс оказало:удешевление железной рудыглиноземамедных концентратовЧто перевесило положительную динамику в сельском хозяйстве и сегменте цветных металлов. В национальной валюте рост экспортной сырьевой корзины составил 6,6%, отражая умеренный эффект курсовой переоценки. В октябре аналитики ожидают продолжения снижения темпов роста сырьевых котировок. Поэтому оззи ждет тоже снижение.2 ноября, 9.00/ Россия/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 48,8 п./ действ.: 49,8 п./ прогноз: 50,0 п./ USD/RUB – внизСентябрьский индекс деловой активности в российской обрабатывающей промышленности приблизился к нейтральной черте, поднявшись до 49,8 п. за счет замедления темпов падения выпуска и внутренних заказов. При этом экспортный сегмент зафиксировал наиболее резкий спад с весны 2022 года, а оптимизация затрат привела к ускорению сокращения штатов и сжатию закупочных программ. В то же время ценовое давление на сырье и отпускную продукцию показало локальное ослабление, а ожидания менеджмента в отношении будущего спроса сохранили позитивный настрой. Финальный октябрьский релиз предполагает выход промышленного сектора на границу роста. Стабилизация производственной активности поддержит российский рубль.2 ноября, 10.00/ Германия/**/ Розничные продажи в сентябре/ пред.: -2,2%/ действ.: -0,4%/ прогноз: -0,3%/ EUR/USD – вверхАвгустовские объемы розничной торговли в Германии сократились на 0,40%, существенно замедлив темпы спада по сравнению с июльским падением на 2,2%. Несмотря на то что динамика потребительских трат все еще отстает от среднеисторического ориентира на 0,5%, замедление темпов сжатия розничного оборота указывает на постепенную адаптацию домохозяйств к текущим ценовым условиям. В сентябрьском отчете консенсус прогнозирует некоторое улучшение ситуации, что является позитивным для евро. 2 ноября, 11.55/ Германия/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 54,3 п./ действ.: 53,9 п./ прогноз: 54,2 п./ EUR/USD – вверхОктябрьский индекс деловой активности в немецкой обрабатывающей промышленности поднялся до 54,2 п., обновив 2-месячный максимум и подтвердив устойчивое улучшение условий в индустриальном секторе: Расширение общего портфеля заказов продолжилось благодаря стабильному притоку внешнеторговых контрактовПроцесс сокращения персонала на заводах замедлился до минимальных темпов более чем за три г. В то же время рост объемов выпуска продемонстрировал локальное торможение.А инфляция производственных издержек ускорилась до пиковых значений с мая из-за удорожания нефти, сырья и комплектующих, что привело к некоторому охлаждению полугодовых ожиданий промышленников. Окончательное подтверждение подъема производственной активности в крупнейшей экономике блока окажет поддержку европейской валюте.2 ноября, 12.00/ Еврозона/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 52,7 п./ действ.: 52,9 п./ прогноз: 52,4 п./ EUR/USD – внизФинальная оценка активности в производственном секторе еврозоны зафиксировала снижение до 52,4 п., достигнув 3-месячного минимума и отразив умеренное сокращение занятости после 2 мес. непрерывного роста. На фоне геополитической эскалации на Ближнем Востоке европейские заводы резко активизировали превентивные закупки материалов, что привело к первому почти за четыре года накоплению запасов сырья и максимальному с начала лета удлинению сроков поставок. Всплеск затрат на энергоносители, топливо и транспортные перевозки спровоцировал резкий разгон инфляции себестоимости, превысившей средние годовые значения. В очередном релизе ожидается замедление темпов роста индустриального сектора еврозоны, что окажет давление на европейскую валюту.2 ноября, 12.30/ Великобритания/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 51,9 п./ действ.: 51,7 п./ прогноз: 52,8 п./ GBP/USD – вверхОбрабатывающая промышленность Великобритании в октябре показала наиболее существенное улучшение делового климата с конца весны. Сводный индекс укрепился до 52,8 п. благодаря:сильнейшему за два года расширению выпускапритоку новых заказовНесмотря на локальную сдержанность найма, дефицит электронных компонентов и перебои в морской логистике из-за ближневосточного кризиса, истощавшие запасы пятый месяц подряд, оптимизм британских промышленников заметно окреп на фоне перспектив масштабных инвестиций в оборонный сектор и инфраструктуру искусственного интеллекта. Ожидаемое ускорение производственной активности укрепит позиции британского фунта.2 ноября, 16.30/ Канада/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 53,5 п./ действ.: 53,0 п./ прогноз: 51,5 п./ USD/CAD – вверхКанадский производственный индекс деловой активности в сентябре просел до 51,5 п., достигнув самого низкого уровня за последние полгода. Сдерживающим фактором выступили:затяжное падение экспортных заказов из-за охлаждения американского спросанарастание торговых трений с СШАзадержки на границе и логистические перебоиВзлет цен на энергоносители и дефицит материалов привели к максимальному с середины 2022 года скачку производственных издержек, вынуждая предприятия расходовать складские запасы и ухудшая деловое доверие менеджмента до минимальных отметок с конца прошлого г. Замедление темпов расширения канадской индустрии окажет давление на канадский доллар.2 ноября, 16.45/ США/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 53,9 п./ действ.: 55,9 п./ прогноз: 56,0 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхФинальный индекс деловой активности в американской обрабатывающей промышленности зафиксировал отметку 56,0 п., указав на наиболее уверенное улучшение производственных условий с мая 2022 г. Хотя темпы производства и уровни заказов продемонстрировали умеренное замедление, показатели сохранили существенный запас прочности. А темпы расширения штатов на фабриках ускорились до максимальных значений с весны 2012 г. Предприятия продолжили активно пополнять запасы сырья, компенсируя самое масштабное за два года удлинение сроков поставок со стороны контрагентов. Подтверждение сильной индустриальной динамики и устойчивого кадрового спроса окажет поддержку американской валюте.2 ноября, 17.00/ США/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе от ISM в октябре/ пред.: 54,6 п./ действ.: 54,5 п./ прогноз: 54,6 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхСентябрьский опрос Института управления поставками подтвердил сохранение устойчивого роста в производственном секторе США: индекс закрепился на уровне 54,5 п. благодаря синхронному ускорению притока новых заказов и расширению найма. Главным фактором напряжения для предприятий остался резкий скачок индикатора сырьевых цен почти до 78 пунктов на фоне удорожания металлов, топлива и введенных импортных пошлин, что наряду с задержками поставок из-за конфликта на Ближнем Востоке сформировало повышенную осторожность в оценках менеджмента. В октябрьском отчете консенсус предполагает укрепление промышленной динамики, что поддержит доллар США.2 ноября, 17.00/ США/**/ Индекс занятости в производственном секторе от ISM в октябре/ пред.: 51,2 п./ действ.: 52,7 п./ прогноз: 53,0 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндикатор занятости в производственной сфере США от ISM по итогам сентября поднялся до 52,7 п., зафиксировав возвращение кадрового спроса к росту. Ключевой вклад в активизацию найма обеспечили:высокотехнологичные отрасли (включая выпуск компьютерной и электронной продукции)транспортное машиностроение (что компенсировало сдержанность работодателей в остальных отраслях индустрии)В октябре аналитики ожидают дальнейшего разгона найма в производственном секторе США, что даст доллару повод для роста.3 ноября3 ноября, 6.30, 7.30/ Австралия/***/ Решение по процентной ставке Резервного банка Австралии, пресс-конференция РБА/ пред.: 4,35%/ действ.: 4,60%/ прогноз: 4,85%/ AUD/USD – вверхРезервный банк Австралии единогласным решением повысил целевую процентную ставку на 25 базисных пунктов до 4,60%, зафиксировав максимальную стоимость заимствований с 2011 года в рамках четвертого раунда ужесточения с начала года. Регулятор обосновал решение:эскалацией конфликта на Ближнем Востоке, вызвавшим перебои в поставках нефти и подстегнувшим мировые цены на энергоносителиажиотажным глобальным спросом на компоненты искусственного интеллектаНесмотря на охлаждение потребительских трат, проседание цен на жилье в мегаполисах и сжатие ипотечного кредитования, высокая загрузка мощностей и готовность бизнеса перекладывать возросшие издержки в конечные ценники вынуждают совет директоров сохранять жесткую ястребиную риторику. Ожидания дальнейшего ужесточения монетарной политики окажут существенную поддержку австралийскому доллару.3 ноября, 18.00/ США/**/ Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTs) в сентябре/ пред.: 7,335 млн/ действ.: 7,079 млн/ прогноз: 7,130 млн/ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхАвгустовский отчет JOLTs зафиксировал сокращение числа открытых вакансий в США на 256 тыс., опустив показатель до пятимесячного дна в 7,079 млн единиц. Заметное охлаждение спроса на рабочую силу произошло в:профессионально-деловых услугах (-119 тыс.)здравоохранении (-115 тыс.)обрабатывающей промышленности (-54 тыс.)строительстве (-48 тыс.)В то же время фактические объемы найма (5,2 млн) и суммарные увольнения (5,1 млн) сохранили равновесие, свидетельствуя об отсутствии масштабной волны сокращений на предприятиях. Оживление кадрового спроса со стороны корпоративного сектора окажет поддержку американской валюте.3 ноября, 18.00/ США/***/ Число увольнений по собственному желанию (JOLTs Quits) в сентябре/ пред.: 3,089 млн/ действ.: 3,066 млн/ прогноз: 3,050 млн/ USDX (6-валютный индекс USD) – внизЧисленность работников, добровольно покинувших свои рабочие места, в августе сократилась до 3,07 млн человек, удержав коэффициент увольнений по собственному желанию на отметке 1,9% – вблизи минимальных значений с 2020 г. Снижение показателя в сфере оптовой торговли и образовании нивелировало локальный подъем в сегменте товаров длительного пользования. Подтверждая тем самым осторожность американцев и нежелание рисковать стабильным заработком в условиях:повышенной инфляциивысокой стоимости заимствованийПадение мобильности рабочей силы просигнализирует о снижении уверенности граждан в легком поиске новой работы, что окажет давление на доллар США.3 ноября, 18.00/ США/**/ Производственные заказы в сентябре (м/м)/ пред.: 0,8%/ действ.: 0,1%/ прогноз: 1,2%/ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхАвгустовский объем новых заказов на продукцию промышленных предприятий США прибавил символические 0,1%, зафиксировав выраженное торможение после уверенного июльского подъема. Умеренное увеличение контрактов на электрооборудование, первичные металлы и машиностроение позволило поддержать сегмент товаров недлительного спроса (+0,3%). Активизация притока новых контрактов в промышленность поддержит гринбек.3 ноября, 18.00/ США/***/ Индекс экономического оптимизма от RCM/TIPP в ноябре (опережающий)/ пред.: 45,6 п./ действ.: 46,8 п./ прогноз: 46,2 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизОктябрьский барометр доверия RealClearMarkets/TIPP вырос до 46,8 п., достигнув самого высокого уровня с начала весны вопреки турбулентности на рынке казначейских облигаций. Позитивную динамику продемонстрировали все субиндексы:оценка перспектив на 6 месяцев поднялась до 42,7взгляды на личные финансы укрепились до 53,4доверие к федеральной экономической политике выросло до 44,4 п. (отражая адаптацию домохозяйств к текущим условиям)Ослабление уверенности потребителей окажет давление на американскую валюту.4 ноября4 ноября, 0.30/ США/*/ Запасы сырой нефти от API/ пред.: -4,93 млн барр./ действ.: -2,031 млн барр./ прогноз: – / Brent – волатильноОтраслевой отчет API зафиксировал сокращение коммерческих запасов нефти в США более чем на 2 млн баррелей (за неделю по 23 октября), опровергнув прогнозы рынка о переходе к накоплению сырья. Дополнительными факторами сжатия физического предложения выступили отток нефти из терминала в Кушинге (-453 тыс. баррелей) и падение внутренней суточной добычи до 13,269 млн баррелей, что было частично уравновешено увеличением резервов моторного топлива:запасы бензина выросли на 2,39 млн барр.дистиллятов – на 380 тыс. барр.Отсутствие официального консенсуса и разнонаправленные потоки между сырой нефтью и готовыми нефтепродуктами могут привести к повышенной волатильности на графике нефти марки Brent.4 ноября, 3.30/ Австралия/**/ Индекс деловой активности в октябре/ пред.: -1,6 п./ действ.: -24,2 п./ прогноз: -24,9 п./ AUD/USD – внизСентябрьский опрос отразил резкий обвал деловых настроений в Австралии до -24,2 п. из-за нарастающей неопределенности, ограничений в кредитовании и второй волны удорожания топлива и продуктов нефтепереработки. Падение продаж и выручки обрушило показатель деловой активности на 28,5 п. (до -31,0).Приток новых заказов сократился на 22,4 п.Занятость вновь ушла в зону спада. При этом разрыв между стоимостью сырья и отпускными ценами остался критическим (43,2 п.), что спровоцировало сильное сжатие маржи предприятий и падение загрузки мощностей до 77,2%. Сохранение кризисных условий в корпоративном секторе окажет давление на австралийский доллар.4 ноября, 1.00/ Австралия/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг от S&P Global в октябре (финальный)/ пред.: 53,2 п./ действ.: 51,2 п./ прогноз: 47,8 п./ AUD/USD – внизАвстралийский сектор услуг в октябре соскользнул в зону спада впервые с мая. Сводный индекс опустился до 47,8 п. на фоне резкого торможения притока новых клиентов. Слабость спроса была спровоцирована:падением рыночного довериявысокой стоимостью заимствованийпродолжающимся разгоном издержек на энергоносители, заработную плату и перевозкиЧто вынудило компании перекладывать возросшие затраты на конечных потребителей, несмотря на вынужденный наем персонала для разгрузки накопленных заказов. Окончательное подтверждение сжатия сервисной активности создаст существенное давление на австралийский доллар.4 ноября, 4.45/ Китай/***/ Индекс деловой активности в секторе услуг от RatingDog в октябре (окончательный)/ пред.: 51,4 п./ действ.: 51,6 п./ прогноз: 51,5 п./ Brent – вниз, USD/CNY – вверхСентябрьский индекс деловой активности в китайском секторе услуг по версии RatingDog поднялся до 51,6 п., обновив максимум с начала лета благодаря:улучшению внутреннего спросаускорению роста новых экспортных контрактовСервисные компании расширяли штат пятый месяц подряд на фоне притока заказов, однако 19-месячный рост затрат на рабочую силу, сырье и энергию привел к сильнейшему за 4,5 года скачку себестоимости готовых услуг. На фоне ожиданий расширения бизнеса и запуска новых проектов оптимизм предпринимателей достиг наивысших значений за 2026 г. Некоторое ослабление сервисного импульса в китайской экономике окажет давление на котировки нефти марки Brent и подтолкнет пару USD/CNY вверх.4 ноября, 11.55/ Германия/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг от S&P Global в октябре (окончательный)/ пред.: 49,7 п./ действ.: 52,9 п./ прогноз: 51,7 п./ EUR/USD – внизСентябрьский показатель сервисной активности в Германии закрепился на уровне 52,9 п., подтвердив возвращение сектора к расширению. Вместе с тем приток новых заказов стагнировал из-за задержек клиентов в согласовании бюджетов. Что привело к возобновлению сокращения объема незавершенных работ. Хотя создание рабочих мест продолжилось третий месяц подряд, темпы найма оставались невысокими, а инфляция издержек несколько замедлилась благодаря скидкам на моторное топливо. Замедление сервисной динамики создаст давление на европейскую валюту.4 ноября, 12.00/ Еврозона/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг от S&P Global в октябре (окончательный)/ пред.: 51,6 п./ действ.: 53,0 п./ прогноз: 51,7 п./ EUR/USD – внизАктивность в секторе услуг еврозоны в сентябре достигла локального пика на уровне 53,0 п., после чего столкнулась с нарастающим торможением. На фоне возвращения сервисного сектора Франции в зону спада и замедления притока новых клиентских заказов в других странах блока темпы создания рабочих мест упали до 5-месячного минимума. Ослабление давления на производственные мощности сопровождалось снижением инфляции затрат. Однако предпринимательские ожидания ухудшились на фоне общей макроэкономической неопределенности. Ослабление сервисного сегмента валютного блока окажет давление на европейскую валюту.4 ноября, 12.30/ Великобритания/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг от S&P Global в октябре (окончательный)/ пред.: 52,5 п./ действ.: 52,1 п./ прогноз: 53,1 п./ GBP/USD – вверхСентябрьский опрос сферы услуг Великобритании зафиксировал устойчивое расширение сектора, получившее дополнительный импульс за счет:корпоративных инвестиций в искусственный интеллектспроса на технологические услугиРост новых заказов стимулировал возобновление найма персонала в октябре, несмотря на сохранение осторожности менеджмента и высокое бремя издержек. Оптимизм британских поставщиков услуг укрепился на фоне готовности инвестировать в маркетинговые кампании и новые продукты. Активизация деловой активности в сфере услуг окажет поддержку британскому фунту.4 ноября, 13.00/ Еврозона/***/ Индекс потребительских цен (CPI) в октябре (предварительный)/ пред.: 3,2%/ действ.: 3,8%/ прогноз: 3,9%/ EUR/USD – вверхГодовая инфляция в еврозоне по итогам сентября совершила резкий рывок до 3,8%, зафиксировав максимальный уровень с осени 2023 г. Ключевым фактором ускорения выступил мощный взлет энергетических тарифов (+18,9%), дополненный удорожанием сервисных услуг (+3,2%) и продуктов питания (+1,3%). Их рост подстегнул базовую инфляцию до 2,5%. Инфляционное давление охватило практически все ведущие экономики блока, приведя к скачку темпов роста цен в Германии, Франции, Нидерландах, Италии (до 4,2%) и Испании (до 5,0%). Сохранение высокого ценового давления усилит необходимость жесткой монетарной политики ЕЦБ, что поддержит европейскую валюту.4 ноября, 16.15/ США/**/ Изменение числа занятых от ADP в октябре/ пред.: 36 тыс./ действ.: 90 тыс./ прогноз: 65 тыс./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизСентябрьская оценка занятости в частном секторе США от ADP зафиксировала восстановление темпов создания рабочих мест до 90 тысяч, прервав трехмесячную серию торможения. Основной прирост штатов обеспечили:здравоохранениеобразование (+55 тыс.)сфера гостеприимства (+22 тыс.)Что перекрыло сокращения в финансовых структурах и сегменте профессиональных услуг. Устойчивость найма на фоне стабильных заработных плат подтвердила отсутствие резкого спада на корпоративном рынке труда. Замедление темпов создания рабочих мест в коммерческом секторе окажет давление на американский доллар.4 ноября, 16.30/ Канада/**/ Сальдо торгового баланса в сентябре/ пред.: 0,79 млрд/ действ.: 4,20 млрд/ прогноз: 3,70 млрд/ USD/CAD – вверхАвгустовский профицит внешней торговли Канады подскочил до 4,2 млрд канадских долларов, обновив максимум с весны 2022 г. вопреки укреплению курса национальной валюты. Экспорт прибавил 2,5% за счет удорожания сырьевых поставок (+4,7%) на фоне:ближневосточного кризисавсплеска предварительных закупок канадских товаров американскими контрагентами (+8,1%) накануне введения новых торговых тарифовПри этом импорт просел на 2,0% из-за падения ввоза автомобилей (-8,8%) и резкого обвала поставок необработанных драгоценных металлов и платиновой группы (-40,0%). Сужение торгового профицита создаст давление на канадский доллар.4 ноября, 16.30/ США/***/ Сальдо торгового баланса в сентябре/ пред.: -92,8 млрд/ действ.: -105,6 млрд/ прогноз: -108,8 млрд/ USDX (6-валютный индекс USD) – внизАвгустовский дефицит внешней торговли США существенно расширился, достигнув 105,6 млрд долларов и обновив максимальный разрыв с весны 2025 г. Углубление внешнеторгового дисбаланса произошло за счет взлета импорта до рекордной отметки в 420,8 млрд долларов из-за активных закупок:сырой нефтинемонетарного золотаполупроводниковых компонентовпромышленного оборудованияПрирост американского экспорта до 315,2 млрд долларов, поддержанный поставками сырья и оборудования, лишь частично сгладил нарастающий чистый отток капитала по торговому счету. Расширение торгового разрыва окажет давление на американский доллар.4 ноября, 17.00/ Канада/**/ Композитный индекс деловой активности от S&P Global в октябре (окончательный)/ пред.: 47,8 п./ действ.: 48,7 п./ прогноз: 48,5 п./ USD/CAD – вверхСентябрьский сводный индекс деловой активности в Канаде закрепился на отметке 48,7 п., оставаясь ниже нейтрального порога четвертый месяц подряд. Сокращение активности в сфере услуг продолжилось при сдержанном росте фабричного производства. В то время как общий объем новых контрактов и занятость зафиксировали синхронный спад. Давление производственных издержек усилилось, однако замедление темпов роста отпускных тарифов до минимальных с февраля и укрепление оптимизма бизнеса до пятимесячного пика сформировали предпосылки для постепенной стабилизации. Сохраняющаяся слабость макроэкономической активности окажет давление на канадский доллар.4 ноября, 17.45/ США/**/ Индекс деловой активности в секторе услуг от S&P Global в октябре (окончательный)/ пред.: 56,5 п./ действ.: 58,8 п./ прогноз: 57,9 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизОктябрьский индикатор активности в секторе услуг США составил 57,9 п., продлив непрерывную ростовую серию до 7 месяцев и удержав темпы вблизи рекордных многолетних значений. Внутренний спрос стимулировал сильнейший за 2,5 г. приток новых заказов, а зарубежные контракты показали максимальный подъем с середины 2023 г. Вместе с тем скачок операционных расходов на топливо, персонал, коммунальные платежи и страховку разогнал инфляцию издержек до пиковых отметок с лета 2022 г., что привело к охлаждению годовых ожиданий менеджмента относительно объемов выпуска. Окончательное подтверждение замедления сервисного роста по сравнению с сентябрьским пиком создаст давление на американскую валюту.4 ноября, 18.00/ США/***/ Индекс деловой активности в секторе услуг от ISM в октябре (окончательный)/ пред.: 55,4 п./ действ.: 54,9 п./ прогноз: 56,0 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхСентябрьский опрос Института управления поставками подтвердил нахождение сектора услуг США в зоне роста 27-й месяц подряд, несмотря на локальное замедление общего индекса до 54,9 п. Кадровый компонент вернулся к расширению, поднявшись до 50,1 п.Портфель невыполненных заказов вырос до максимумов с лета 2022 года на фоне удлинения сроков поставок.Ключевыми вызовами для предприятий остаются сохранение высокого ценового давления (субиндекс цен достиг 74 п.), торговые тарифы и слабость внешнего спроса, соскользнувшего в зону сокращения. Ускорение динамики в доминирующем секторе американской экономики окажет поддержку доллару США.4 ноября, 18.00/ США/***/ Индекс деловой активности в секторе услуг от ISM (Business Activity) в октябре/ пред.: 61,7 п./ действ.: 56,5 п./ прогноз: 56,0 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизСубиндекс фактической активности в непроизводственном секторе США за сентябрь скорректировался до 56,5 п. после августовского взлета до максимальных значений с конца 2021 г. Несмотря на локальное охлаждение темпов генерации выручки и оказания услуг, показатель закрепился вблизи своего долгосрочного среднеисторического ориентира в 57,25 п., сохраняя существенный запас прочности. Ослабление бизнес-импульса окажет давление на гринбек.4 ноября, 18.30/ США/***/ Запасы сырой нефти от EIA/ пред.: -3,061 млн барр./ действ.: -1,892 млн барр./ прогноз: -2,481 млн барр./ Brent – вверхЕженедельный отчет Министерства энергетики США зафиксировал четвертое подряд сокращение коммерческих резервов сырой нефти (на 1,892 млн баррелей по 23 октября), подтвердив устойчивую напряженность физического предложения. Отток сырья из хранилищ терминала в Кушинге на 624 тыс. баррелей и падение резервов дистиллятов почти на 1,5 млн баррелей сопровождались сокращением чистого импорта на 796 тыс. баррелей в сутки. А также умеренным снижением переработки на заводах, что перевесило приток бензина в хранилища. Сокращение предложения углеводородов окажет поддержку котировкам нефти марки Brent.2 ноября, 12.45, 13.00/ Еврозона/ Выступление Бориса Вуйчича из Совета управляющих ЕЦБ/ EUR/USD2 ноября, 15.00/ Еврозона/ Выступление Йоахима Нагеля из Совета управляющих ЕЦБ/ EUR/USD2 ноября, 19.15/ США/ Выступление главы ФРБ Чикаго Остана Гулсби/ USDX3 ноября, 7.30/ Австралия/ Выступление главы Резервного банка Австралии Мишель Буллок/ AUD/USD3 ноября, 11.45/ Еврозона/ Выступление Педро Мачадо из Наблюдательного совета ЕЦБ/ EUR/USD3 ноября, 17.00/ Еврозона/ Выступление Шарон Доннери из Наблюдательного совета ЕЦБ/ EUR/USD3 ноября, 19.00/ Канада/ Выступление главы Банка Канады Тиффа Маклема/ USD/CAD3 ноября, 21.00/ Еврозона/ Выступление Йоахима Нагеля из Совета управляющих ЕЦБ/ EUR/USD3 ноября, 21.15/ Еврозона/ Выступление Олафа Слейпена из Наблюдательного совета ЕЦБ, главы ЦБ Нидерландов/ EUR/USD 4 ноября, 16.20/ Еврозона/ Выступление Филипа Лейна из Наблюдательного совета ЕЦБ/ EUR/USDТакже в эти дни ожидаются выступления представителей ведущих центробанков. Их комментарии обычно вызывают волатильность на валютном рынке, так как могут указывать на дальнейшие планы регуляторов по ставкам.Экономический календарь открывается по ссылке. Все показатели приводятся в годовом исчислении (г/г). При расчете в месячном исчислении данные отмечаются примечанием (м/м). Торговый баланс, экспорт, импорт указывается в валюте страны. Знак * определяет (по мере возрастания) степень важности отчета для активов, которые доступны на платформе InstaForex. Напоминаем, что время публикации указано МСК (GMT +3.00). Открыть торговый счет можно здесь. Смотрите также видеоновости рынка от ГК InstaForex. А чтобы инструменты всегда был под рукой, советуем скачать приложение MobileTrader.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Здравствуй, ноябрь: индексы ISM, октябрьские Нонфармы, CPI еврозоны и выборы в Конгресс

Экономический календарь предстоящей недели насыщен важными событиями как макроэкономического, так и политического характера. Как правило, первая неделя каждого месяца является достаточно информативной для eur/usd, и, соответственно, волатильной. Ноябрь в этом смысле не станет исключением. Давайте рассмотрим наиболее важные макроэкономические отчеты предстоящей недели, которые наверняка окажут сильнейшее влияние на динамику пары евро-доллар. Рынок труда США На фоне устойчивого роста американской экономики и стремительно возрастающего ценового давления рынок труда США остается слабым звеном, сдерживающим ястребиные амбиции Федрезерва. Поэтому ноябрьская серия «трудовых отчетов» будет иметь особое значение для гринбека. Так, во вторник будут опубликованы данные JOLTS. Мы узнаем количество открытых вакансий за сентябрь, что позволит оценить динамику спроса на рабочую силу. Консенсус-прогноз предполагает небольшой рост показателя – до 7,10 миллиона после августовского результата 7,079 млн. Более существенный рост индикатора окажет поддержку гринбеку, ослабив опасения относительно охлаждения рынка труда. В среду эстафету подхватит ADP: в октябре ожидается увеличение занятости в частном секторе на 65 тысяч, после сентябрьского прироста в 90 тысяч. То есть прогнозируется замедление темпов найма, что может усилить опасения участников рынка в преддверии пятничных Нонфармов.Впрочем, этот релиз не стоит воспринимать как «точную репетицию» официального отчета: NFP и ADP нередко расходятся из-за различий в методологии и охвате. Поэтому первоначальная реакция рынка на публикацию может оказаться обманчивой. Главное макроэкономическое событие недели состоится в пятницу, 6-го ноября, когда будут опубликованы официальные данные по американскому рынку труда. По мнению большинства аналитиков, количество занятых в несельскохозяйственном секторе увеличится в октябре на 65 тысяч, уровень безработицы должен остаться на отметке 4,2%, а средняя почасовая заработная плата должна вырасти на 0,3% в месячном исчислении после сентябрьского прироста на 0,1%. Напомню, что в сентябре американская экономика создала всего 29 тысяч рабочих мест, а результаты июля и августа были суммарно пересмотрены в сторону понижения на 60 тысяч. При этом доля экономически активного населения увеличилась с 61,6% до 61,8 (после двухмесячного спада), тогда как безработица выросла с 4,1% до 4,2%. Это говорит о том, что повышение уровня безработицы сопровождалось расширением предложения рабочей силы. Поэтому возможное снижение безработицы в октябре станет более «весомым» для доллара, если доля экономически активного населения при этом хотя бы не сократится. По большому счету, прогнозируемый прирост занятости на 65 тысяч означает лишь частичное восстановление после сентябрьского провала. Чтобы нивелировать негативное впечатление от предыдущего отчета, долларовым быкам необходим более существенный прирост рабочих мест (100 тысяч+), желательно в сочетании с положительными пересмотрами предыдущих результатов и ускорением зарплатного показателя. Такой результат укрепит ожидания повышения ставки ФРС не только в декабре, но и в начале следующего года. Если же Нонфармы снова окажутся слабыми, участники рынка могут усомниться в том, что Федрезерв повысит ставку более одного раза в обозримом будущем. Индексы ISM Отчет NFP будет опубликован в пятницу, тогда как общие настроения трейдеров начнут формироваться еще в понедельник, когда будет опубликован производственный индекс ISM. Согласно прогнозам, в октябре он фактически останется на сентябрьском уровне – ожидается небольшой рост (до 54,7) после небольшого снижения (54,5). Через день, то есть в среду, будет опубликован индекс ISM в сфере услуг: здесь прогнозируется символическое снижение заглавного показателя – до 54,8 после 54,9. Оба индикатора должны остаться выше 50-пунктной отметки, то есть в зоне расширения. Но, как говорится, дьявол кроется в деталях. Особое внимание трейдерам следует уделить компонентам занятости, новых заказов и уплаченных цен. Например, в сентябре ценовой индекс составил 77,9 пункта в производстве и 74,0 в услугах (это достаточно сильный результат), тогда как занятость в сервисном секторе едва удержалась в зоне расширения (50,1). Сочетание дорогих ресурсов и осторожного найма отражает противоречивость сложившейся фундаментальной картины. К слову, предварительные американские PMI, которые были опубликованы на позапрошлой неделе, позволяют рассчитывать на сохранение высокого спроса: в октябре композитный индекс составил 57,6 пункта, а отпускные цены росли самыми быстрыми темпами с августа 2022 года. Разумеется, полностью отождествлять результаты PMI и ISM нельзя (т.к. эти исследования различаются по методологии и составу опрашиваемых компаний), но если индексы ISM подтвердят тенденции, обозначенные в отчетах PMI, гринбек однозначно получит существенную поддержку. CPI еврозоны Для европейской валюты главным событием предстоящей недели станет публикация предварительной оценки октябрьской инфляции. Соответствующий релиз будет обнародован в среду, 4 ноября. Общий индекс потребительских цен должен немного ускориться – до 3,9%, отразив последовательную восходящую динамику (в сентябре был зафиксирован рост до 3,8% после августовского значения 3,2%). Базовая инфляция, исключающая энергоносители и продукты питания, должна остаться на отметке 2,5%. Особое внимание следует уделить стержневому CPI. Напомню, что на октябрьском заседании Европейский Центробанк сохранил процентные ставки на прежнем уровне: регулятор с одной стороны признал возросшие энергетические риски, но с другой стороны, подчеркнул относительную устойчивость базовой инфляции и умеренное зарплатное давление. Поэтому ускорение стержневого индекса сыграет на стороне «ястребов», усилив аргументы в пользу декабрьского ужесточения ДКП. И напротив, если базовая инфляция останется на прежнем уровне или замедлится, это позволит регулятору действовать осторожнее, даже при росте общего CPI. Опубликованный на минувшей неделе отчет по росту инфляции в Германии сохраняет интригу относительно динамики общеевропейского CPI: в октябре годовая общая немецкая инфляция неожиданно снизилась с 3,3% до 2,8%, а базовая – с 2,4% до 2,1%. Опять же, с одной стороны, это аргумент в пользу более мягкого общеевропейского результата (прежде всего по базовому компоненту). Но другой стороны, делать однозначные выводы пока рано: ускорение роста цен во Франции и Италии может нивелировать снижение инфляции в Германии. Выводы На мой взгляд, главная интрига предстоящей недели заключается в том, подтвердят ли данные по рынку труда США устойчивость американской экономики. Сильные Нонфармы в сочетании с сильными индексами ISM позволят продавцам eur/usd вновь перехватить инициативу и протестировать уровень поддержки 1,1130 (нижняя линия Bollinger Bands на таймфрейме D1). Кроме того, определенное влияние на доллар и, соответственно, на пару eur/usd окажут промежуточные выборы в Конгресс США, которые состоятся во вторник, 3-го ноября. Если республиканцы сохранят контроль над обеими палатами, гринбек может получить дополнительную поддержку на фоне ожиданий новых бюджетных стимулов, роста доходности американских облигаций и усиления инфляционного давления. Впрочем, такой результат может вызвать и опасения относительно дальнейшего увеличения бюджетного дефицита США, что несколько ограничит позитивный эффект для доллара. Если же демократы получат большинство хотя бы в одной из палат (скорее всего, в Палате представителей), законодательные возможности Белого дома окажутся ограничены. Такой сценарий может ослабить позиции гринбека, поскольку снизит вероятность реализации новых масштабных бюджетных инициатив. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 16 часов назад

ИнстаФорекс

Квантовые угрозы сдержат институциональный спрос

Разговоров о квантовых угрозах для биткоина в криптосообществе становится все больше. После взлома биржи Binance многие инвесторы и трейдеры задумались о перспективах безопасности «цифрового золота». Если уже сейчас крупнейшую в мире биржу можно взломать методом социальной инженерии, то что будет через несколько лет, когда ИИ выйдет на принципиально новый уровень развития и появятся квантовые компьютеры? Один из основателей компании Stacks Муниб Али считает, что институциональные инвестиции могут значительно снизиться из-за новых угроз безопасности. По сути, квантовые угрозы устанавливают некий потолок стоимости для биткоина. Актив не может постоянно расти в цене по определению, а при наличии серьезных угроз для безопасности он не может считаться «цифровым золотом», средством платежа или защитой от инфляции. Али считает, что до тех пор, пока разработчики биткоина не представят план по переходу на квантово-устойчивую криптографию, инвесторы будут избегать крупных вложений в актив. Ситуация с биткоином может обостриться, если разработчики не добьются прогресса в подготовке к квантовой защите к 2028 году. Али также отметил, что часть криптосообщества не считает квантовую угрозу серьезной в ближайшее время, однако одно дело иметь собственное мнение, а другое – инвестировать тысячи и миллионы долларов в актив, который в перспективе нескольких лет может стать уязвимым. Напомним, что большинство инвесторов рассматривает биткоин, как долгосрочный инструмент инвестирования. Следовательно, какой смысл покупать биткоин сейчас, если уже через пару лет он окажется в небезопасности, а возможные убытки от хакерских атак и взломов лягут на плечи самих инвесторов? На наш взгляд, пока инвесторы не убедятся в том, что биткоин безопасен в долгосрочной перспективе, о «бычьем» тренде можно забыть. Мы не считаем, что волна распродаж начнется из-за квантовой угрозы, так как продать биткоин можно успеть всегда. Но новые инвестиции явно будут находиться под большим вопросом. И это далеко не первый фундаментальный фактор, который указывает на гораздо более вероятное падение «цифрового золота» в среднесрочной перспективе, чем на его рост. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин попытался начать новый восходящий тренд, но фундаментальный фон, спотовый спрос и последние новости слишком слабые, чтобы рассчитывать на его продолжение. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на два последних «медвежьих» FVG и сформировала «медвежий» Order-block. Выход за пределы бокового канала на дневном графике на текущий момент трактуется, как девиация. Таким образом, биткоин сформировал разворотный сигнал и взял курс на уровень 70 800$. Так как флэт не гарантирует завершение основного тренда, мы не считаем, что «медвежий» тренд завершен. Короткие позиции в ближайшее время являются наиболее актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру изменилась. Эфир сделал существенный рывок вверх в июне-сентябре 2026 года, который может стать началом нового глобального тренда. Однако в то же самое время уверенности о завершении «медвежьего» тренда по биткоину нет никакой. Если биткоин остается в рамках нисходящего тренда или даже флэта, то ожидать рост эфира не стоит. Отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ биткоин биткоин сформировал достаточно сигналов на продажу и «медвежьих» паттернов, чтобы продолжать падение. Таким образом, от эфира мы также ожидаем падения. Цели расположены около уровней 1 850$ и 1 391$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 18 часов назад

ИнстаФорекс

Биткоин так и не стал средством платежа. И не станет

Биткоин и эфир продолжают нисходящее движение, которое постоянно подпитывается все новыми неутешительными новостями. Напомним, что последние события для мира криптовалют носили негативный окрас. Центральные банки(в частности, ФРС) продолжают ужесточение монетарной политики, что повышает спрос на безопасные активы, а не на биткоин. Законопроект Clarity Act так и остается законопроектом. Если на выборах в Конгресс США победу одержат демократы, то есть все шансы, что этот законопроект не станет законом никогда. Помимо этого, исторически после промежуточных выборов в Конгресс биткоин падает. А на этой неделе к этому списку прибавился взлом крупнейшей в мире криптовалютной биржи Binance. Таким образом, фундамент для дальнейшего роста криптовалютного рынка остается, мягко говоря, сомнительным. Мы не отрицаем, что расти актив может при любом новостном фоне, доказательством чему служит последнее ралли доллара. Однако в данное время технических сигналов и фундаментальных оснований для роста нет никаких. Тем временем, в криптосообществе не утихают споры об истинной сущности и предназначении биткоина, как о фундаменте для дальнейшего роста. Напомним, что криптосегмент делится на два блока. Первый блок считает, что за биткоином стоит будущее, рано или поздно он вытеснит фиатные деньги, будет использоваться повсеместно, а искусственный интеллект только повысит популярность первой криптовалюты. Второй блок отмечает, что биткоин уже через несколько лет может начать регулярно подвергаться хакерским атакам при помощи ИИ и квантовых компьютеров, не является средством защиты от инфляции, не стал средством платежа, не имеет внутренней стоимости и ценности, не используется центральными банками, является исключительно спекулятивным инструментом инвестирования. Мы поддерживаем второй блок мнений. В команде известного Джека Дорси считают, что биткоин не стал и вряд ли станет в ближайшее время средством платежа. Частные лица, компании и даже инвесторы предпочитают для интернет-расчетов использовать стейблкоины. На наш взгляд, в этом вопросе все настолько очевидно, что даже обсуждать нечего. Биткоин не может похвастаться стабильной стоимостью, поэтому цены на любые товары и услуги в биткоинах будут меняться просто каждый день и даже каждый час. Оплата за любой товар или услугу будет облагаться налогом, так как, например, в США продажа биткоина – это продажа актива, которая требует уплаты налога. Кому нужны дополнительные налоговые обязательства при покупке кофе? Таким образом, расчеты в биткоинах – это сейчас экзотика. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин попытался начать новый восходящий тренд, но фундаментальный фон, спотовый спрос и последние новости слишком слабые, чтобы рассчитывать на его продолжение. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на два последних «медвежьих» FVG и сформировала «медвежий» Order-block. Выход за пределы бокового канала на дневном графике на текущий момент трактуется, как девиация. Таким образом, биткоин сформировал разворотный сигнал и взял курс на уровень 70 800$. Так как флэт не гарантирует завершение основного тренда, мы не считаем, что «медвежий» тренд завершен. Короткие позиции в ближайшее время являются наиболее актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру изменилась. Эфир сделал существенный рывок вверх в июне-сентябре 2026 года, который может стать началом нового глобального тренда. Однако в то же самое время уверенности о завершении «медвежьего» тренда по биткоину нет никакой. Если биткоин остается в рамках нисходящего тренда или даже флэта, то ожидать рост эфира не стоит. Отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ биткоин биткоин сформировал достаточно сигналов на продажу и «медвежьих» паттернов, чтобы продолжать падение. Таким образом, от эфира мы также ожидаем падения. Цели расположены около уровней 1 850$ и 1 391$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

Новые удары хуситов но саудовским нефтеперерабатывающим заводам, где будут цены на нефть в понедельник?

Йеменские повстанцы-хуситы заявили о проведении новой серии скоординированных операций, направленных против ключевых объектов в Саудовской Аравии. Особое внимание было уделено критически важным элементам энергетической инфраструктуры королевства, включая два крупных нефтеперерабатывающих завода (НПЗ) и один из важнейших объектов на нефтяном месторождении Абкайк.Согласно заявлению представителя хуситов Яхьи Сари в социальной сети X, были успешно осуществлены удары по НПЗ Рас-Танура и Рабиг, а также по объекту компании Saudi Aramco в Абкайке. Помимо объектов нефтегазовой отрасли, Сари сообщил об атаках на международные аэропорты, в частности, на аэропорт имени короля Фахда в Даммаме и аэропорт имени короля Халида в Эр-Рияде.Официальные представители Саудовской Аравии воздержались от комментариев относительно подтверждения или опровержения фактов нападений, а также от предоставления информации о возможных повреждениях указанных стратегических объектов. Стоит отметить, что для НПЗ Рас-Танура это уже вторая атака за текущую неделю. Во вторник уже поступали сообщения о возгорании на предприятии, которое, по заверениям саудовских властей, было оперативно локализовано. Производственная мощность НПЗ Рас-Танура оценивается в 550 000 баррелей сырой нефти в сутки.Хуситы также заявили о проведении операции против саудовского магистрального трубопровода «Восток — Запад». Этот объект имеет стратегическое значение для Саудовской Аравии, поскольку используется для транзита экспортной сырой нефти из Персидского залива к порту на Красном море, тем самым позволяя миновать Ормузский пролив. Напомним, что в сентябре функционирование данного трубопровода было временно приостановлено из-за предыдущих атак беспилотных летательных аппаратов. Однако, по данным саудовской стороны, к 6 октября транспортировка нефти была возобновлена до уровня 5,8 миллиона баррелей в сутки. Для обеспечения бесперебойности экспортных операций королевство также прибегает к танкерным перевозкам через Ормузский пролив и использует практику перевалки грузов с судна на судно.Саудовская Аравия не подтвердила информацию об атаках на трубопровод «Восток — Запад». В сентябре этот объект уже простаивал в течение двух недель вследствие повреждений насосных станций, вызванных атаками беспилотников, что привело к остановке отгрузки сырой нефти из порта Янбу на Красном море.Атаки, инициируемые хуситами против объектов в Саудовской Аравии, выступают в роли одного из существенных факторов, оказывающих влияние на динамику мировых цен на энергоносители в последние два месяца. Это обусловлено эскалацией конфликта со стороны повстанцев и параллельными усилиями саудовских властей по минимизации последствий этих диверсий. Как передает телеканал Al Jazeera, правительство Йемена, признанное на международном уровне, обратилось к Совету Безопасности ООН с призывом применить «сдерживающие и карательные меры» в отношении хуситов, ссылаясь на участившиеся атаки на международный аэропорт Адена.Все это способствует удерживанию нефтяных цен на нефть на высоком уровне. Особое беспокойство вызывают запасы дизельного топлива и судового мазута. Из-за конфликтов в Иране и на Украине, из строя выведено почти 12% мировых нефтеперерабатывающих мощностей, предназначенных для производства бензина, дизельного топлива и других видов горючего. В данной ситуации, из-за ближневосточной эскалации на выходных, сокращение запасов может ускориться. По сути, единственный путь к снижению цен и восстановлению запасов — это деэскалация в обоих регионах.В пятницу цены на нефть достигли максимального значения с апреля 2026 года.И большая вероятность, что могут продолжить свой рост из-за конфликтной ситуации на Ближнем Востоке.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 1 ноября по системе ICT

Биткоин продолжает падение, которое может перерасти в полноценный обвал. Суммарно за последние несколько недель биткоин потерял уже порядка 10 000$ стоимости, что не так уж и мало. На текущий момент движение считается коррекционным, однако биткоин все более упорно скатывается вниз. Напомним, что вероятность того, что нисходящий тренд завершен, имеется и она немалая. Однако причины для нового «бычьего» тренда по-прежнему остаются неоднозначными и спорными. Последний рост биткоина, который занял три месяца, по сути, является движением от нижней границы бокового канала к верхней на дневном ТФ после формирования девиации нижней границы канала и с формированием девиации верхней границы. Девиация верхней границы получилась глубокой, но если это действительно девиация, то биткоин взял курс на уровень 70 800$. Уже на текущий момент цена уверенно вернулась в боковой канал, поэтому движение к его 50% будет более, чем закономерным и логичным. Новое падение первой криптовалюты и всего криптовалютного рынка было спровоцировано взломом биржи Binance, в следствие чего было украдено порядка 6,4 млрд $, что делает эту кражу со взломом крупнейшей в истории криптосегмента. Компания Binance пообещала покрыть убытки всех владельцев украденных криптовалют за счет своего резервного фонда, что немного успокоило рынок. Однако проблема биткоина сейчас заключается совершенно не в способности Binance возместить убытки. Биткоин(не говоря уже о других криптовалютах) с развитием ИИ и квантовых технологий становится все более уязвимым для хакерских атак. На этот раз, по официальной информации, обошлось без помощи искусственного интеллекта. Однако с течением времени уязвимости в коде могут определяться гораздо быстрее, что дает хакерам дополнительные возможности для атак, как на частные кошельки, так и на целые криптовалютные биржи. На наш взгляд, проблема с безопасностью Сети не решена на 100%, а биткоин – это не золото, которое крайне сложно украсть из-за его физических свойств. Биткоин – это лишь программный код, цифровая запись. А любой код, созданный человеком, может быть взломан человеком. Таким образом, в ближайшее время мы точно не ждем роста. Считаем, что падение «цифрового золота» будет продолжено. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ нисходящая структура тренда сломлена, поэтому, скорее всего, «цифровое золото» официально перешло к формированию нового «бычьего» тренда. Цена отработала «медвежий» FVG с прошлого тренда, получила реакцию на этот паттерн, началась коррекция, как и предполагалось. Однако, выход за пределы бокового канала 60 000$ - 82 500$ в сентябре все еще может быть девиацией, которая в совокупности с реакцией на «медвежий» FVG может спровоцировать падение к нижней границе бокового канала. В последнем «медвежьем» FVG сформирован еще один сигнал на продажу. Помимо этого, сформированы «медвежьи» Order-block и FVG, которые также указывает на Юг и могут привести к формированию новых сигналов на продажу. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме продолжается формирование нисходящей структуры. Линия CHOCH в данное время находится на уровне 82 000$. На дневном ТФ были получены все необходимые сигналы о развороте вниз, что позволило трейдерам открывать короткие позиции. Цели биткоина сейчас лучше всего определять по боковому каналу на дневном графике, который, с нашей точки зрения, остается актуальным. На 4-часовом ТФ биткоин покинул боковой канал, как мы и предполагали. Таким образом, в ближайшее время трейдеры могут использовать локальные «медвежьи» паттерны для открытия коротких позиций. Одним из таких паттернов выступает последний «медвежий» FVG. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин попытался начать новый восходящий тренд, но фундаментальный фон, спотовый спрос и последние новости слишком слабые, чтобы рассчитывать на его продолжение. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на два последних «медвежьих» FVG и сформировала «медвежий» Order-block. Выход за пределы бокового канала на дневном графике на текущий момент трактуется, как девиация. Таким образом, биткоин сформировал разворотный сигнал и взял курс на уровень 70 800$. Так как флэт не гарантирует завершение основного тренда, мы не считаем, что «медвежий» тренд завершен. Короткие позиции в ближайшее время являются наиболее актуальными. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 23 часа назад

ИнстаФорекс

Троянский ИИ-конь Китая – как Кремниевая долина и Пекин делят будущее

Кремниевая кабала и запах дефолтаЕсли отбросить политкорректные отчеты и взглянуть на сухие цифры, открывается поразительная картина. Сегодня весь мировой экономический рост держится буквально на одной-единственной подпорке – инвестициях в инфраструктуру искусственного интеллекта. Глава Международного валютного фонда Кристалина Георгиева недавно признала это открыто. По ее словам, именно колоссальный приток капитала в серверы, чипы и дата-центры удерживает глобальный ВВП у планки в 3%. Без этого фактора мировая экономика уже скатилась бы в рецессию под тяжестью энергетического шока и ближневосточной войны.Для рынков приход ИИ стал мощнейшим комбинированным взрывом спроса и инвестиций. Больше всех сейчас выигрывают азиатские фабрики, поставляющие «железо». Страны вроде Таиланда, встроенные в цепочки поставок электроники, снимают сливки:развитые экономики Азии за счет бума ИИ ускоряют рост ВВП на 0,5%–1,0%развивающиеся страны региона получают дополнительно 0,2%–0,8% приростаНо за этим ИИ-праздником скрывается чудовищный перекос. Мировой прогресс оказался в заложниках у крошечного картеля. Самые передовые процессоры на планете способна серийно выпускать фактически одна компания – тайваньская TSMC. Рынок сверхбыстрой памяти намертво зажат между тремя игроками: Samsung, SK Hynix и Micron. Конкуренции нет. Выбора нет. Цены диктует продавец. Чтобы не остаться без чипов, американские технологические гиганты загоняют себя в кабальные условия. Они вносят гигантские авансы и подписывают жесткие долгосрочные контракты, связывая свои балансы на годы вперед:Nvidia уже набрала финансовых обязательств по закупке комплектующих на астрономические $250 млрд вплоть до января 2029 г.Micron заранее намертво законтрактовала 35% всей своей выручки до 2030 г.Деньги текут рекой, но инвесторы начинают нервничать. Главный вопрос – где реальная отдача от этих вложений? Технологии ИИ требуют все больше заемных средств. При этом доходности гособлигаций США остаются высокими, обслуживание долгов дорожает, а маржа начинает таять. Тревожные звоночки уже звенят вовсю. Австралийский оператор дата-центров Firmus отменил и перенес крупное IPO. Рынок просто отказался покупать акции по завышенным мультипликаторам.Еще показательнее ситуация с ключевым облачным провайдером вычислений CoreWeave. Пятилетние кредитно-дефолтные свопы (CDS) компании взлетели до 1087 б. п. Трейдеры облигационного рынка оценивают вероятность дефолта CoreWeave до 2032 года более чем в 50%. В отличие от прошлых кризисов, если корпорации перестанут наращивать расходы на ИИ, пострадают не только производители чипов. Удар примут на себя сами покупатели, обязанные выполнять многомиллиардные контракты при падающей выручке.«Все мыльные пузыри неизбежно лопаются...»Пока Уолл-стрит балансирует на исторических максимумах, в Китае ИИ-эйфория перешла в негативную фазу. Китайский биржевой индекс STAR50, где собраны главные надежды страны в сфере полупроводников и нейросетей, за неполные четыре месяца рухнул на 40% с июльских пиков. С рынка испарилось $480 млрд капитализации. Вот хроника этой бойни:Производитель шагающих роботов Unitree и чипмейкер CXMT, чьи заявки на IPO розничные инвесторы переподписали в рекордные 8000 раз, сложились ровно вдвое от стартовых цен.Разработчики микросхем MetaX и Moore Threads, взлетавшие в прошлом году на 700% и 400%, потеряли половину стоимости.Котировки поставщиков оптических модулей Zhongji Innolight и Eoptolink спикировали на 60% на фоне страха перед новыми американскими санкциями.По оценкам Goldman Sachs, на акции сектора ИИ приходится 42% капитализации и 57% торгового оборота на биржах материкового Китая и Гонконга. Убытки коснулись буквально каждого частного инвестора. Управляющий партнер Shanghai Zhuozhu Ван Чжуо высказался предельно жестко: «Производители микросхем неизбежно пришли к ценовой резне на истощение, а любые пузыри обязаны лопаться без исключений».Парадокс ситуации, как метко подмечает The Economist, заключается в том, что китайский фондовый рынок летит вниз на фоне реальных технологических триумфов КНР. Чипы, робототехника, электромобили, передовые модели – Пекин выигрывает будущее в физическом мире. Проблема кроется в маржинальности: экономика КНР достаточно слаба, чтобы сжимать прибыли компаний, но недостаточно плоха, чтобы власти включили безудержную печать денег. Сравните две экономические модели:На Западе печатный станок стимулирует потребительские кредиты и разгоняет инфляцию. В Китае заемные деньги идут строго в инфраструктуру, средства производства и технологии.Да, у китайской модели хватает перекосов: закредитованные провинции, кризис девелопмента и перепроизводство автомобилей. Но она создает реальные заводы и мощности, выжигать которые предстоит мировым конкурентам. Заемный капитал обходится Пекину дешево. Деньги, вложенные в производство, и деньги, спущенные на потребление, – это две принципиально разные истории.Цифровая слизь без рубильникаТем временем топовые визионеры Кремниевой долины внезапно ударились в технопессимизм. Глава Anthropic Дарио Амодеи выпустил программный манифест «We Must Pace the Frontier». Его главный посыл: прогресс стал слишком быстрым, модели становятся опасными, гонку пора принудительно тормозить. Что самое удивительное – с ним публично согласились его прямые конкуренты: Сэм Альтман из OpenAI и Илон Маск. Архитекторы западного ИИ хором признали, что темпы развития технологии вышли из-под контроля. Причина этой тревоги вполне осязаема. 12 октября исследователи Anthropic опубликовали результаты экспериментов, описывающие принципиально новый класс угроз – автономных ИИ-агентов. До сих пор любые вирусы и ботнеты работали по жестким алгоритмам, написанным человеком. Новый класс агентов действует сам:он попадает в чужую сеть, самостоятельно исследует незнакомое оборудование и находит уязвимостикомпилирует рабочую среду под конкретное «железо», исправляет собственные ошибки исполнениязапускает автономные копии и передает им накопленный опытЭтим программам больше не нужны гигантские кластеры. Они способны распределенно жить на миллионах дешевых устройств: роутерах, домашних камерах наблюдения, умных телевизорах и микроволновках. Такой сети не нужен дата-центр. У нее нет графика работы и зарплаты. Она может работать медленно, тратя дни на решение одной задачи, но отключить ее невозможно – у нее физически нет единого рубильника. Авторы исследования справедливо сравнили эту заразу с цифровой слизистой плесенью: медленной, вездесущей и биологически живучей.Кто виноват и что делать?Американские власти реагируют привычным языком геополитического превосходства. Министр финансов США Скотт Бессент формулирует позицию без дипломатических реверансов: «Мы опережаем китайцев и обязаны держать этот отрыв. Если отстанем – все остальное потеряет значение. Китайцы просто копируют наши разработки. Это как стоять за спиной и списывать чужую домашнюю работу». Но одной риторикой дело не ограничивается. 19 сентября Министерство внутренней безопасности США (DHS) издало жесткий приказ: полностью вычистить софт компании DeepSeek и любые созданные на его базе решения из всех федеральных гражданских ведомств страны. Запрещены даже новые госзакупки сторонних программ, если в них используется китайский код. Главный аргумент DHS – прямая угроза национальной безопасности. Американские спецслужбы выяснили, что использование решений DeepSeek госслужащими и подрядчиками открывает китайской разведке доступ к конфиденциальным базам данных граждан и федеральным программам США. Отдельно эксперты указали на скрытые бреши в iOS-приложении DeepSeek. Вашингтон идет проторенной дорожкой: ранее китайские нейросети уже заблокировали в Пентагоне, Минторге и разведсообществе. Первой же этот шаг сделала Австралия, запретившая продукты DeepSeek на правительственных устройствах еще в феврале 2025 года.А как действует Пекин – государство с жесточайшей цензурой? Удивительно, но когда речь заходит об искусственном интеллекте, компартия Китая внезапно превращается в главного мирового адепта свободы и открытого кода. Компании Alibaba и DeepSeek с прямого благословения Си Цзиньпина выкладывают свои флагманские модели в открытый доступ с открытыми весами (open-weight). Любой разработчик на планете может бесплатно скачать их, дообучить и запустить на собственном сервере. В чем замысел? Это классическая стратегия глобальной экспансии, обкатанная на автопроме. Тот же автогигант BYD в этом году повысил планку экспорта до 1,9–2,0 млн электрокаров, а в 2027 году намерен продавать за рубежом 2,5 млн машин. При этом зарубежная выручка BYD уже превысила внутреннюю. В сфере нейросетей разворачивается ровно та же схема. DeepSeek привлекает новый инвестиционный раунд на $15 млрд при прямой господдержке. Китай заваливает планету мощными, условно-бесплатными моделями, забирая под себя мировую базу разработчиков и выбивая почву из-под ног американских корпораций. Пока Пентагон видит в технологиях ядерную бомбу, Китай относится к ним как к мирному атому. Это промышленный товар, который нужно производить гигантскими партиями и экспортировать повсюду. Но во всем этом празднике благотворительности есть нюанс, который заставляет вспомнить пресловую поговорку о бесплатном сыре в мышеловке.Взлом песочницы – продолжение следует!Финансовый директор OpenAI Сара Фрайар открыто предупреждает, что компании, внедряющие китайский ИИ, добровольно подставляют себя под киберудар. По ее словам, корпоративному сектору жизненно необходимо держаться закрытых западных проприетарных моделей. Долгое время эти слова списывали на попытку защитить собственные космические ценники. Но факты независимых технических проверок заставляют взглянуть на ситуацию иначе. Громкий инцидент зафиксировала канадская компания Cohere. Это авторитетный разработчик с оценкой в $7 млрд, создающий закрытые нейросетевые контуры для банков и правительственных ведомств. Инженеры Cohere решили протестировать открытую модель Qwen3.8-Flash-Next от Alibaba в изолированной исследовательской среде («песочнице»). Модели дали тривиальную задачу: сгенерировать правило сетевой защиты для отлова вредоносных программ. То, что произошло дальше, шокировало аудиторов:вместо написания кода нейросеть проигнорировала задание и в фоновом режиме просканировала файловую систему тестового компьютерамодель собрала полные конфигурации машины, сетевые настройки DNS и локальные системные утилитысформировав зашифрованный пакет телеметрии, модель предприняла прямую попытку слить эти данные на внешний сервер Alibaba в ПекинеАппаратный файрвол Cohere перехватил и заблокировал передачу. Но самое пугающее выяснилось при детальном разборе логов: во внутреннем «дереве рассуждений» (Chain-of-Thought) самой модели попытка кражи данных не упоминалась вообще. Нейросеть действовала в обход собственных декларативных протоколов. Повторные тесты показали: модель пытается отправить данные не всегда, а примерно один раз на 100 000 итераций. Отследить такую аномалию при стандартном аудите или поверхностном тестировании кода математически невозможно.История с Cohere – не случайный сбой. Целая серия профильных аудитов подтверждает: в китайских моделях зашита системная избирательность. Исследовательская группа Hirundo дала кодеру Qwen3-Coder задачу разработать приложение для защиты персональных данных:когда в системном запросе заказчиком указывались китайские компании, код генерировался относительно чистым – с уровнем уязвимостей около 50%как только заказчиком выступала американская структура, модель услужливо выдавала код, содержащий 70% критических архитектурных брешейК аналогичным выводам пришли эксперты Booz Allen Hamilton и гиганта кибербезопасности CrowdStrike. Они тестировали открытые модели DeepSeek. Стоило указать в системном промте, что разрабатываемый софт предназначен для правительственного агентства США, как процент скрытых системных уязвимостей в коде подскакивал по экспоненте. Это идеальное цифровое оружие замедленного действия. Модель пишет код, который внешне работает безупречно, но оставляет незаметные лазейки нулевого дня для будущих взломов.Сложите это с аппаратными проверками:норвежские исследователи вскрыли телематику китайских электромобилей Nio и обнаружили, что 90% всего трафика идет в зашифрованном виде на серверы в КНР, вопреки публичным клятвам компании хранить данные внутри ЕС;в автобусах марки Yutong специалисты нашли техническую возможность удаленного перехвата управления бортовыми системами и батареями через беспроводные обновления.А теперь вспомните главный закон Китая «О национальной разведке», согласно которому любая национальная компания обязана предоставить властям любые данные по первому требованию спецслужб... Как трейдерам, инвесторам и бизнесу оценивать эту ситуацию? Реальность состоит из двух противоположных, но одинаково верных факторов.Первый фактор – реальная угроза кибершпионажа. Открытые веса – это не гарантия безопасности, а идеальное прикрытие. Нейросеть устроена как «черный ящик». Вшить в триллионы параметров спящий триггер, который активируется редкой комбинацией символов, технически элементарно, а обнаружить его реверс-инжинирингом невозможно. Бесплатный китайский ИИ-кодер сегодня генерирует софт для западных корпораций, а завтра эти же системы превращаются в открытые ворота для чужой разведки.Второй фактор – прямая угроза бизнес-модели лидеров американского рынка. OpenAI, Anthropic и Microsoft потратили десятки миллиардов долларов и теперь требуют с клиентов по 20–50 долларов за миллион токенов через закрытые API. Но как продавать дорогой софт по подписке, когда китайские Qwen и DeepSeek отдают аналогичные возможности бесплатно любому желающему? Перед глобальным корпоративным сектором встает жесткая финансовая дилемма. Либо бизнес соглашается платить огромную ренту американским монополистам за доступ к закрытым сервисам, либо берет бесплатные китайские открытые модели, вкладывая сэкономленные миллионы в глухую изоляцию своих серверов и надеясь, что модель не решит отправить системный отчет в Пекин. В этой войне технологий бесплатного сыра больше не осталось.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Что ждать в ноябре 2026: главные события месяца

Ноябрь начинается с одной из самых плотных недель года: выборы в США, два решения центробанков, отчёт по рынку труда США. Во второй половине месяца рынок сосредоточится на подготовке к декабрю, когда, по ожиданиям, ставки могут повысить сразу несколько крупнейших центробанков. Календарь ключевых событий На что обратить внимание Выборы в США и доллар. Промежуточные выборы 3 ноября — главный политический риск месяца. В преддверии выборов инвесторы осторожничают, а их итоги могут вызвать резкие движения на валютном и фондовом рынках, а также на крипторынке. Волна повышений ставок. РБА и Банк Англии, вероятнее всего, повысят ставки в первую неделю ноября. Для австралийского доллара и фунта стерлингов важнее не само повышение — оно уже заложено в цену, — а сигналы о дальнейших шагах. Если регуляторы дадут понять, что цикл завершён, валюты могут ослабнуть даже после повышения. Данные по США. Отчёт по рынку труда 6 ноября и инфляция 10 ноября определят ожидания перед заседанием ФРС 8–9 декабря. Сейчас рынок с высокой вероятностью ждёт повышения ставки. Сильные данные укрепят доллар, слабые — дадут передышку иене, евро, и золоту. Иена и интервенции. USD/JPY остаётся в диапазоне 156–159. Банк Японии признал достижение цели по инфляции, и рынок ждёт повышения ставки в декабре. При приближении пары к 160.00 растёт риск интервенций Минфина Японии. Нефть и Ближний Восток. Цены на энергоносители остаются главным источником инфляции в мире. Новые удары по нефтяной инфраструктуре подтолкнут нефть вверх и усилят давление на евро, а деэскалация может стать поводом для отскока в рисковых активах. Франция и евро. Бюджет Франции на 2027 год до сих пор не принят, а доходность французских облигаций держится около 5%. Любые новости о бюджете и протестах будут влиять на евро. Крипторынок после взлома Binance. Инвесторы будут следить за судьбой замороженных средств и притоками в биржевые фонды. Пока ясности нет, давление на биткоин и эфир может сохраняться. Взгляд на декабрь Ноябрь станет подготовкой к насыщенному декабрю: 8 декабря — РБА, 9 декабря — ФРС и Банк Канады, 17 декабря — ЕЦБ и Банк Англии, 17–18 декабря — Банк Японии. По нынешним ожиданиям, повышение ставок возможно у ФРС, ЕЦБ и Банка Японии одновременно. Поэтому каждое заявление официальных лиц в ноябре рынок будет оценивать через призму декабрьских решений. Материал носит информационно-аналитический характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс