XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Золото уязвимо к дальнейшему снижению

Золото (XAU/USD) демонстрирует умеренные внутридневные потери в пределах досягаемости полуторанедельного минимума, зафиксированного накануне. Комментарии председателя Федеральной резервной системы США (ФРС) Кевина Уорша в прошлую пятницу усилили рыночные ожидания скорого повышения процентных ставок, что негативно сказалось на позициях золота.Уорш произнес неожиданно жесткую речь на симпозиуме в Джексон-Холе, указав на возможность повышения процентных ставок, если инфляция не покажет существенного замедления. Дальнейшим фактором является рост цен на энергоресурсы, вызванный эскалацией напряженности между США и Ираном, что вновь активировало опасения по поводу устойчивой инфляции и усилило прогнозы повышения ставок. В соответствии с инструментом FedWatch от CME Group, трейдеры оценивают вероятность повышения стоимости заимствований ФРС на предстоящем заседании 15-16 сентября примерно в 65%. Это, наряду с геополитической неопределенностью, способствует восстановлению доллара США как защитного актива после падения в понедельник и оказывает дополнительное давление на стоимость золота.Недавние события на Ближнем Востоке, в которых американские войска в воскресенье нанесли удары по иранскому острову Ларак, добавили напряжённости. Этот удар стал первым с конца июля, в ответ на который Иран атаковала американские авиабазы в Иордании. Кроме того, Иран также сообщил о применении беспилотников против авиабазы Аль-Минхад в Объединенных Арабских Эмиратах. Президент США Дональд Трамп предупредил о возможности дальнейших военных действий и пригрозил «жестким» ударом по Ирану, поддерживая тем самым геополитическую премию за риск, что продолжает оказывать поддержку ценам на нефть и доллару.Тем не менее трейдерам стоит воздержаться от открытия активных направленных позиций и дождаться выхода ключевых макроэкономических данных США, запланированных на начало нового месяца. Насыщенная неделя начинается с публикации индекса деловой активности в производственном секторе ISM и данных по вакансиям JOLTS, которые ожидаются сегодня. Основное внимание нужно уделить ежемесячному отчету о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который выйдет в пятницу. Учитывая вышеописанную фундаментальную ситуацию, перспективы выглядят в пользу быков по доллару, указывая на то, что путь с наименьшим сопротивлением для цены золота - это снижение.А с технической точки зрения после пробоя ниже 100-периодной простой скользящей средней (SMA) медведи могут опереться на 200-дневную ЕМА. Но осцилляторы ещё не перешли на отрицательную сторону, показывая, что у быков остались силы. Сопротивлением теперь является 20-дневная SMA, за ней 100-дневная SMA, после чего быки вновь воспрянут духом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Геополитические риски помогают паре USD/JPY расти

Сегодня, во вторник, в период европейской сессии пара USD/JPY уверенно удерживается ниже психологической отметки 160,00, оставаясь близко к месячному максимуму, который был повторно протестирован накануне.Опасения по поводу огромного государственного долга Японии и растущих долгосрочных затрат на заимствования, а также продолжающаяся экспансионистская фискальная политика подрывают доверие к японской иене. Кроме того, значительный разрыв в процентных ставках между Японией и ведущими мировыми экономиками, такими как США, добавляет давления на иену, сдерживая её рост и оказывая поддержку паре USD/JPY.В свою очередь, доллар США привлекает новых покупателей после вчерашнего отката от максимума, достигнутого более двух недель назад, на фоне ожиданий жесткой политики Федеральной резервной системы (ФРС), и нарастающей напряжённости в отношениях между США и Ираном. А после комментариев председателя ФРС Кевина Уорша, сделанных на симпозиуме в Джексон-Холе в пятницу, трейдеры увеличивают свои ожидания сентябрьского повышения ставки центральным банком США.Уорш отметил, что инфляция продолжает расти, и намекнул на возможность повышения процентных ставок, если не будет достигнут прогресс в смягчении ценового давления. К этому добавляются опасения по поводу инфляции, вызванные ростом цен на энергоресурсы, что дополнительно поддерживает цель ФРС по ужесточению денежно-кредитной политики и играет на руку доллару США как защитному активу на фоне геополитической неопределённости.Что касается последних событий, связанных с ближневосточным кризисом, в воскресенье американские войска атаковали две иранские ракетные установки на иранском острове Ларак в Ормузском проливе, что привело к контрнаступлению Ирана на американские базы в Иордании. Президент США Дональд Трамп пригрозил новым военным вмешательством, что способствовало росту цен на нефтьи поддержке позиций доллара.Эти фундаментальные факторы склоняются к выгоде для быков, хотя опасения по поводу возможной совместной интервенции Японии и США ограничивают рост пары USD/JPY. Сегодня для получения лучших торговых возможностей нужно обратить внимание на публикацию индекса деловой активности в производственном секторе ISM. Однако основное внимание нужно сосредоточить на отчете о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) в пятницу.А с технической точки зрения краткосрочные перспективы пары USD/JPY остаются нейтральными, пока пара консолидируется под 100-периодной простой скользящей средней (SMA), указывая на возможность роста. Тем не менее спотовые цены по-прежнему удерживаются ниже круглого уровня 160,00, который ограничивает попытки роста. Поддержку пара находит у 100-дневной ЕМА, а ниже у 9-дневной ЕМА. Не удержав их, цены опустятся к 20-дневной SMA, проходящей на уровне 159,00. Но пока осцилляторы смешанные, пара не определилась с чётким направлением. Но соит обратить внимание, что индекс относительной силы перешёл на положительную территорию, показывая, что быки набирают силу.В таблице ниже предоставлено процентное изменение японской иены по отношению к основным валютам на сегодня. Японская иена продемонстрировала наибольшее укрепление относительно швейцарского франка.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Рост цен на жильё в Великобритании в августе продолжился

Фунт отреагировал небольшим снижением на новости о том, что годовой рост цен на жильё в Великобритании остался практически стабильным в августе, составив 1,6 процента против 1,4 процента в июле. Об этом свидетельствуют данные Nationwide. В месячном выражении с учётом сезонных факторов цены выросли на 0,2 процента после снижения на 0,1 процента месяцем ранее. Средняя цена дома составила 275 465 фунтов стерлингов, снизившись с июльских 276 581 фунта, поскольку эта величина не корректируется на сезонность.Главный экономист Nationwide Роберт Гарднер объяснил причины вялости рынка. «Рыночная активность и цены на жильё оставались подавленными в последние месяцы, отчасти отражая неопределённый экономический фон», — отметил он, добавив, что геополитическая напряжённость сохраняется на высоком уровне, а конфликт на Ближнем Востоке оказывает повышательное давление на цены на энергоносители и рыночные процентные ставки. Показательно, что при этом Гарднер увидел обнадёживающий сигнал именно там, где рынок его пока недооценивает. «Хотя последний энергетический шок создаёт инфляционные риски, появились обнадёживающие признаки того, что он не передаётся в базовое ценовое давление», — сказал он, указав на дальнейшее замедление роста зарплат в частном секторе, которое должно дать регуляторам передышку для оценки того, насколько необходима более жёсткая политика. Напомню, что августовская статистика ONS показала замедление зарплат в частном секторе без бонусов до 2,8 процента, минимума почти за шесть лет, тогда как инфляция ускорилась до 2,9 процента. Стоит отметить любопытный парадокс, который отмечает сам Nationwide. Базовая доступность жилья улучшается, поскольку рост цен на дома остаётся заметно ниже роста доходов, однако часть этих выигрышей нивелируется более высокими ипотечными ставками.Для Банка Англии августовский отчёт по жилью складывается в аргумент против ужесточения. Рынок недвижимости, наиболее чувствительный к стоимости заимствований, остаётся фактически замороженным при ставке 3,75 процента, а замедление зарплат подрывает главный аргумент того меньшинства в комитете, которое опасается вторичных эффектов от энергетического шока. Ближайшее заседание покажет, перевесит ли эта слабость ускорившуюся до 2,9 процента инфляцию, однако очевидно, что по последним данным, у регулятора появилось пространство для паузы. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

USD/CAD. Анализ цен. Прогноз. Пара USD/CAD испытывает трудности с привлечением покупателей

Сегодня, во вторник, пара USD/CAD продолжает удерживать 200-дневную SMA, требуя осторожности от медведей.Эскалация напряжённости между США и Ираном увеличивает цены на нефть, что в свою очередь поддерживает канадский доллар, привязанный к сырьевым товарам. В то же время слабость доллара США также создает определенное давление на пару USD/CAD. Однако растущие ожидания повышения процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) в сентябре наряду с геополитической неопределённостью ограничивают более серьезные потери доллара.Во время своего выступления в пятницу на ежегодном симпозиуме в Джексон-Холе, штат Вайоминг, председатель ФРС Кевин Уорш отметил высокие уровни инфляции и намекнул на возможность повышения процентных ставок, если не будет достигнут прогресс в снижении ценового давления. Реакция трейдеров была быстрой: сейчас вероятность повышения ставок на заседании 15 и 16 сентября оценивается примерно в 65%.На фоне событий прошедшего воскресенья, когда американские войска атаковали две иранские ракетные установки, которые собирались установить морские мины в Ормузском проливе, Иран ответил контрнаступлением на американские авиабазы в Иордании. Президент США, Дональд Трамп, объявил о своей готовности нанести новые удары по Ирану после первого за месяц обмена атак. Это событийное развитие привело к дополнительному росту цен на нефть, усиливая инфляционные опасения и поддерживая ястребиные настроения относительно ФРС.В текущих условиях бычьи перспективы для доллара остаются в силе, однако углубление торговой войны между США и Канадой может создать преграду для канадского доллара, что подтверждает вероятность снижения активности в паре USD/CAD. Ожидания трейдеров связаны с выходом ключевых макроэкономических данных США на этой неделе, запланированных на начало нового месяца, начиная с отчета ISM Manufacturing сегодня, однако наибольшее внимание будет уделено отчету о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который выйдет в пятницу.А с технической точки зрения пара показывает устойчивость ниже 200-дневной SMA, благоприятствуя быкам. Но вчерашняя остановка под 100-дневной простой скользящей средней (SMA), проходящей на уровне 1,3920, указывает на то, что ралли остаются ограниченными, сохраняя в центре внимания потенциальное снижение. Для ослабления текущего медвежьего давления и открытия пути к более конструктивной фазе восстановления потребуется устойчивый прорыв выше этого уровня. До тех пор спотовые цены, скорее всего, будут уязвимы к дальнейшему снижению. Тем более что осцилляторы отрицательны, подтверждая преимущество медведей в паре.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

USD/CAD. Анализ цен. Прогноз. Пара USD/CAD испытывает трудности с привлечением покупателей.

Сегодня во вторник пара USD/CAD продолжает удерживать 200-дневную SMA, требуя осторожности от медведей.Эскалация напряжённости между США и Ираном увеличивает цены на нефть,что в свою очередь поддерживает канадский доллар, привязанный к сырьевым товарам. В то же время слабость доллара США также создает определенное давление на пару USD/CAD. Однако растущие ожидания повышения процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) в сентябре, наряду с геополитической неопределённостью, ограничивают более серьезные потери доллара.Во время своего выступления в пятницу на ежегодном симпозиуме в Джексон-Холе, штат Вайоминг, председатель ФРС Кевин Уорш отметил высокие уровни инфляции и намекнул на возможность повышения процентных ставок, если не будет достигнут прогресс в снижении ценового давления. Реакция трейдеров была быстрой: сейчас вероятность повышения ставок на заседании 15-16 сентября оценивается примерно в 65%.На фоне событий прошедшего воскресенья, когда американские войска атаковали две иранские ракетные установки, которые собирались установить морские мины в Ормузском проливе, Иран ответил контрнаступлением на американские авиабазы в Иордании. Президент США, Дональд Трамп, объявил о своей готовности нанести новые удары по Ирану после первого за месяц обмена атак. Это событийное развитие привело к дополнительному росту цен на нефть, усиливая инфляционные опасения и поддерживая ястребиные настроения относительно ФРС.В текущих условиях бычьи перспективы для доллара остаются в силе, однако углубление торговой войны между США и Канадой может создать преграду для канадского доллара, что подтверждает вероятность снижения активности в паре USD/CAD. Ожидания трейдеров связаны с выходом ключевых макроэкономических данных США на этой неделе, запланированных на начало нового месяца, начиная с отчета ISM Manufacturing сегодня, однако наибольшее внимание будет уделено отчету о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который выйдет в пятницу.А с технической точки зрения, пара показывает устойчивость ниже 200-дневной SMA, благоприятствуя быкам. Но, вчерашняя остановка под 100-дневной простой скользящей средней (SMA), проходящей на уровне 1,3920, указывает на то, что ралли остаются ограниченными, сохраняя в центре внимания потенциальное снижение. Для ослабления текущего медвежьего давления и открытия пути к более конструктивной фазе восстановления потребуется устойчивый прорыв выше этого уровня. До тех пор спотовые цены, скорее всего, будут уязвимы к дальнейшему снижению. Тем более, что осцилляторы отрицательны, подтверждая преимущество медведей в паре.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Геополитические риски помогают паре USD/JPY расти.

Сегодня во вторник в период европейской сессии пара USD/JPY уверенно удерживается ниже психологической отметки 160,00, оставаясь близко к месячному максимуму, который был повторно протестирован накануне.Опасения по поводу огромного государственного долга Японии и растущих долгосрочных затрат на заимствования, а также продолжающаяся экспансионистская фискальная политика подрывают доверие к японской иене. Кроме того, значительный разрыв в процентных ставках между Японией и ведущими мировыми экономиками, такими как США, добавляет давления на иену, сдерживая её рост и оказывая поддержку паре USD/JPY.В свою очередь, доллар США привлекает новых покупателей после вчерашнего отката от максимума, достигнутого более двух недель назад, на фоне ожиданий жесткой политики Федеральной резервной системы (ФРС), и нарастающей напряжённости в отношениях между США и Ираном. А после комментариев председателя ФРС Кевина Уорша, сделанных на симпозиуме в Джексон-Холе в пятницу, трейдеры увеличивают свои ожидания сентябрьского повышения ставки центральным банком США.Уорш отметил, что инфляция продолжает расти, и намекнул на возможность повышения процентных ставок, если не будет достигнут прогресс в смягчении ценового давления. К этому добавляются опасения по поводу инфляции, вызванные ростом цен на энергоресурсы, что дополнительно поддерживает цель ФРС по ужесточению денежно-кредитной политики и играет на руку доллару США как защитному активу на фоне геополитической неопределённости.Что касается последних событий, связанных с ближневосточным кризисом, в воскресенье американские войска атаковали две иранские ракетные установки на иранском острове Ларак в Ормузском проливе, что привело к контрнаступлению Ирана на американские базы в Иордании. Президент США Дональд Трамп пригрозил новым военным вмешательством, что способствовало росту цен на нефтьи поддержке позиций доллара.Эти фундаментальные факторы склоняются к выгоде для быков, хотя опасения по поводу возможной совместной интервенции Японии и США ограничивают рост пары USD/JPY. Сегодня для получения лучших торговых возможностей, нужно обратить внимание на публикацию индекса деловой активности в производственном секторе ISM. Однако основное внимание нужно сосредоточить на отчете о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) в пятницу.А с технической точки зрения, краткосрочные перспективы пары USD/JPY остаются нейтральными, пока пара консолидируется под 100-периодной простой скользящей средней (SMA), указывая на возможность роста. Тем не менее, спотовые цены по-прежнему удерживаются ниже круглого уровня 160,00, который ограничивает попытки роста. Поддержку пара находит у 100-дневной ЕМА, а ниже у 9-дневной ЕМА. Не удержав их, цены опустятся к 20-дневной SMA, проходящей на уровне 159,00. Но пока осцилляторы смешанные, пара не определилась с чётким направлением. Но соит обратить внимание, что индекс относительной силы перешёл на положительную территорию, показывая, что быки набирают силу.В таблице ниже предоставлено процентное изменение японской иены по отношению к основным валютам на сегодня. Японская иена продемонстрировала наибольшее укрепление относительно швейцарского франка.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Инфляция в еврозоне и будущее евровалюты (ожидается возобновление роста пары EUR/USD и GBP/USD)

На рынках продолжается истерика, связанная с повышением или нет процентных ставок ФРС по итогам сентябрьского заседания 16 числа. А между тем, в фокусе сегодняшняя публикация отчета по инфляции в еврозоне, которая может оказать локальное влияние на евровалюту. Итак, согласно представленным данным, в целом особых изменений по отношению к прогнозу цифры в годовом исчислении не показали. В годовом выражении общее значение индекса потребительских цен вышел в русле ожиданий, прибавив 3.3% в августе против 2.9% в июле. Его базовая компонента, наоборот, немного снизилась с 2.5% до 2.4%. Но наиболее интересными выглядят месячные значения. В соотношении месяц к месяцу общая потребительская инфляция взлетела с повышения в 0.2% в июле до 2.9% в августе. Его же базовая компонента прибавили с нулевого роста до 0.2% в августе. Оценивая отчет по инфляции, также следует сюда присовокупить и динамику с рынка труда в зоне евро, где уровень безработицы остался на отметке в 6.4% против прогноза понижения до 6.3%. О чем говорят эти данные. Они ясно указывают на то, что итогом сентябрьского заседания ЕЦБ, вероятнее всего, будет повышение процентных ставок, что в большей степени уже учтено рынком в динамике основной валютной пары евродоллар. Теперь все внимание участников рынка будет концентрироваться на выходящие на этой неделе отчеты с рынка труда сначала от компании ADP в частном секторе, а затем уже и от Министерства труда США в эту пятницу, так называемый отчет по числу новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе. На мой взгляд, эти отчеты могут оживить картину на рынках, если цифры снова окажутся не в русле прогноза либо ниже, либо, наоборот, выше. Но опять же эти движения, скорее всего, окажутся локальными, так как именно публикация данных по потребительской и производственной инфляции, который будут обнародованы на следующей неделе окажут заметное влияние на рынки, а также, возможно, и на решение ФРС по процентным ставкам. Пока согласно динамике фьючерсов на ставки по федеральным фондам, предполагается, что с вероятностью в 68.6% регулятор повысит ключевую процентную ставку на 0.25%. Как оно будет, покажет время, а пока можно предполагать, что каких-то сильных движений сегодня на валютном рынке Форекс ожидать не стоит. Прогноз дня: EUR/USDПара торгуется у уровня 1.1600 в ожидании, фактически не отреагировав на публикацию отчета по инфляции в еврозоне. Теперь в фокусе участников рынка публикация отчетов по занятости и инфляции в Америке. Пара, скорее всего, получит поддержку, что может привести ее к росту к 1.1649. Уровнем для покупки может служить отметка 1.1603. Стоп-лоссом может быть уровень 1.1575. GBP/USDПара торгуется, консолидируясь выше уровня 1.3525. Она может вырасти к 1.3623 на фоне публикации отчетов по занятости и инфляции в Америке. Уровнем для покупки может служить отметка 1.3564. Стоп-лоссом может быть уровень 1.3508.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/JPY. Анализ цен. Прогноз. Пара GBP/JPY привлекает покупателей, так как фискальные проблемы Японии подрывают позиции японской

Сегодня во вторник пара GBP/JPY демонстрирует небольшое укрепление, однако ей не хватает бычьей уверенности, и она остаётся в привычном диапазоне, который сохранялся на протяжении последней недели. Спотовые котировки сейчас находятся над 9-дневной ЕМА, что обусловлено общим ослаблением японской иены.На фоне инфляционных рисков, связанных с ростом цен на энергоресурсы, а также растущего давления на Банк Японии с требованием ускорить повышение процентных ставок, доходность эталонных 10-летних облигаций Японии достигла 3% впервые с сентября 1996 года. Увеличение ставок повышает стоимость обслуживания значительного государственного долга Японии в условиях агрессивных инвестиционных планов премьер-министра Санаэ Такаичи, что усиливает опасения ухудшения финансового состояния страны, и рассматривается как ключевой фактор, подрывающий позиции японской иены и поддерживающий рост фунта стерлингов относительно иены.Аналитики Rabobank обращают внимание на новый источник политических разногласий после заявлений министра финансов США Скотта Бессента, который, подтолкивает Банк Японии к более быстрому ужесточению денежно-кредитной политики, несмотря на попытки японского правительства предотвратить поспешные решения о повышении ставок. В комментариях Бессента прозвучало, что он не намерен указывать Банку Японии, как действовать, но добавил, что «рефляционная политика Абэномики исчерпала себя» и что «скоординированные интервенции на валютных рынках могут быть ограничены». Указывая на настойчивость своих интервенций, Бессент добавил: «Я не могу повлиять на естественное равновесие. Могу лишь подать сигнал, и, как я уже говорил, у меня есть информация, которая недоступна рынку».В то же время стоимость заимствований в Японии значительно ниже, чем в других крупных экономиках, включая Великобританию, что поддерживает активность так называемого кэрри-трейда и способствует ослаблению японской иены. В июне Банк Японии повысил свою краткосрочную процентную ставку до 1,00% и, как ожидается, сделает это снова в текущем месяце. Банк Англии оставил свою базовую ставку на уровне 3,75%, что создает значительный разрыв более чем в 250 базисных пунктов между ставками, подтверждая возможность серьезного укрепления пары GBP/JPY.Тем не менее, растущий спрос на доллар СШАоказывает давление на фунт стерлингов, и сдерживает бычье движение. Несмотря на это, благоприятные фундаментальные условия предполагают, что любая коррекция может быть воспринята как возможность для закупок и, скорее всего, останется ограниченной. Трейдерам стоит обратить внимание на окончательные данные PMI производственного сектора Великобритании, тогда как выступление главы Банка Англии Эндрю Бейли в пятницу придаст значительный импульс паре GBP/JPY.А с технической точки зрения, пара торгуется выше основных скользящих средних, осцилляторы положительны, подтверждая преимущество быков в рынке. Сопротивление находится вблизи круглого уровня 217,00. После чего, пара нацелится на августовский максимум в районе 217,50. Поддержку оказывает 9-дневная ЕМА. Ниже неё круглый уровень 216,00. Не удержав его, цены могут опустится 20-дневной SMA на пути к 100-дневной SMA.В данных ниже предоставлено процентное изменение японской иены по отношению к основным валютам на сегодня. Японская иена продемонстрировала наибольшее укрепление относительно швейцарского франка.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Анализ цен. Прогноз. Эскалация напряженности между США и Ираном укрепляет доллар, оказывая давление на пару

Пара EUR/USD столкнулась с трудностями при попытке закрепиться после ночного отскока от 100-дневной простой скользящей средней (SMA), расположенной в районе 1,1575-1,1572, что соответствует полуторанедельному минимуму. На европейской сессии во вторник котировки снизились и сейчас находятся ниже отметки 1,1600, потеряв почти 0,50% за день на фоне умеренного укрепления доллара США.Трейдеры в ожидании предварительных данных по гармонизированному индексу потребительских цен (HICP) еврозоны, проявляя осторожность.Экономические прогнозы указывают на августовский рост инфляции в еврозоне, что, в свою очередь, делает сентябрьское повышение ставки Европейским центральным банком (ЕЦБ) почти неизбежным. Эти ожидания получили поддержку благодаря данным индекса потребительских цен (ИПЦ) Германии, который в августе увеличился до 2,9% по сравнению с 2,8% за предыдущий месяц. Более того, член правления ЕЦБ Изабель Шнабель высказала уверенность в необходимости еще одного повышения ставок, хотя реакция рынка на данный отчет, вероятно, будет более сдержанной.Тем временем в ходе североамериканской сессии стоит обратить внимание на экономические данные из США, включая индекс деловой активности в производственном секторе ISM и статистику по вакансиям JOLTS. Кроме того, недавние замечания председателя Федеральной резервной системы США Кевина Уорша усилили ожидания скорого повышения процентной ставки, что, наряду с геополитической неопределенностью, ведет к возрастанию интереса к доллару США как к защитному активу, демонстрируя восстановление после умеренного снижения накануне. Это обстоятельство рассматривается как значимый фактор, оказывающий давление на пару EUR/USD в сторону снижения.Тем не менее быки по доллару могут воздержаться от активных действий и предпочтут дождаться выхода важных ежемесячных данных о занятости в США, известный как отчет о занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP), который будет опубликован в пятницу. Несмотря на это, фундаментальные факторы могут продолжать создавать попутный ветер для доллара, и любое внутридневное движение в паре EUR/USD, скорее всего, столкнется с распродажей.С технической точки зрения если ценам не удастся удержаться выше 100-дневной простой скользящей средней (SMA), то её прорыв будет восприниматься как важный сигнал для медведей. При таком сценарии спотовые цены могут снизиться до уровня 1,1522 на пути к круглому уровню 1,1500. При росте сопротивление пара встретит у 9-дневной ЕМА, затем у 200-дневной SMA, затем 1,1650, после чего быкам будет открыт путь выше. И пока осцилляторы находятся на положительной территории, у быков есть все шансы. А для полного ослабления текущего нисходящего давления необходимо закрытие дневной свечи выше барьера 1,1700.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 1 сентября. ФРС готовится к первому ужесточению ДКП?

Пара EUR/USD в понедельник выполнила восстановление к уровню коррекции 100,0% – 1,1620. Отбой котировок от этого уровня сработает в пользу американского доллара и возобновления падения в направлении уровня Фибо 76,4% – 1,1551. Закрепление пары над уровнем 1,1620 позволит трейдерам рассчитывать на продолжение роста в направлении коррекционного уровня 127,2% – 1,1700. Ситуация с волнами на часовом графике остается «бычьей». Последняя завершенная волна вверх пробила предыдущий пик, а новая волна вниз пока не пробила предыдущий лоу. Геополитика остается стабильно негативной, переговоры между Ираном и США не ведутся, блокада Ормузского пролива сохраняется. Однако для доллара сейчас большее значение имеет настрой FOMC, который остается весьма противоречивым. Информационный фон в понедельник был очень противоречивым. Трейдеры могли обратить свое внимание только на индекс потребительских цен в Германии, который вырос с 2,8% г/г до 2,9% г/г, однако большинство предпочло не делать никаких выводов по этому показателю. Сегодня, уже через пару часов выйдет отчет по инфляции в Евросоюзе, который и покажет, насколько плохи дела с ростом цен в Европе. На основании этого отчета ЕЦБ будет принимать решение по ДКП уже через пару недель. Также отмечу, что в последние несколько дней рынок начал вновь верить в ужесточение ДКП FOMC, но эта вера пока очень слабо помогает американской валюте. В последнюю неделю медведи усиленно атаковали, но большая часть роста доллара пришлась всего на несколько часов после выступления Кевина Уорша в пятницу. Как говорится, доверяй, но проверяй. Рынок верит словам президента ФРС о необходимости бороться с высокой инфляцией, но в то же время очень сильно сомневается в ужесточении ДКП при текущих показателях состояния экономики и рынка труда США. На этой неделе как раз выйдет новый отчет Nonfarm Payrolls, поэтому к концу недели ситуация с политикой ФРС станет яснее. На 4-часовом графике пара продолжает процесс падения и выполнила закрепление под восходящим трендовым коридором. Отбой котировок от уровня Фибо 50,0% – 1,1588 привел к небольшому отскоку европейской валюты, а закрепление пары под уровнем 1,1588 позволит ожидать продолжение падения в направлении следующего уровня коррекции 38,2% – 1,1526. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора. Отчет Commitments of Traders (COT): В течение последней отчетной недели профессиональные игроки открыли 2678 Long-контрактов и закрыли 20058 контрактов Short. За семь недель в феврале и марте тотальное преимущество быков испарилось из-за войны в Иране, а за последние двадцать две недели ситуация выровнялась на фоне мнимого перемирия и надежд рынка на завершение войны. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, сейчас составляет 198 тысяч, контрактов Short – 235 тысяч. Лидерство остается в руках медведей, но стремительно сокращается. В целом, на долгосрочной дистанции крупные игроки продолжают смотреть с большим интересом в сторону евро. Безусловно, события различного характера в мире, недостатка в которых в последние годы не наблюдается, оказывают влияние на настроение инвесторов. В частности, сейчас рынок не упускает из виду ситуацию на Ближнем Востоке, где война то заканчивается, то начинается вновь. Однако геополитика уже не определяет единолично судьбу доллара. Календарь новостей для США и Евросоюза: Германия – Изменение объемов розничной торговли (06-00 UTC). Евросоюз – Индекс потребительских цен (09-00 UTC). США – Индекс деловой активности в секторе производства ISM (14-00 UTC). США – Изменение числа открытых вакансий JOLTS (14-00 UTC). 1 сентября календарь экономических событий содержит в себе четыре записи, из которых я могу отметить индекс ISM и инфляцию в Европе. Влияние экономического фона на настроение рынка во вторник может присутствовать. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Покупки пары сегодня возможны при закрытии над уровнем 1,1620 на часовом графике с целью 1,1700. Сделки на продажу были возможны при отбое на часовом графике от уровня 1,1700 с целью 1,1620. Сегодня отбой от уровня 1,1620 позволит открывать новые сделки на продажу с целью 1,1551. Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,1620–1,1325 на часовом графике и по 1,1849–1,1325 на 4-часовом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 1 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форекс

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.3546 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку фунта. Однако до крупного роста пары дело так и не дошло.Нехватка важных американских данных задала вчера тон торгам и позволила доллару немного уступить в парах с рисковыми активами, однако фунту это сильно не помогло. Британский фунт лишь частично воспользовался этой паузой и немного укрепился против доллара, однако выбраться за пределы бокового канала так и не удалось. Сегодня британская валюта вступает в первую половину дня с прицелом на значимый блок статистики, где выйдут производственный PMI, данные по одобренным ипотечным заявкам и чистым займам частным лицам. Производственный индекс относится к опережающим показателям, ведь первым улавливает смену настроений в промышленности, а ипотечные одобрения и кредитование населения служат барометром спроса в чувствительных к ставкам сегментах. Через эти каналы отчёты влияют на ожидания по политике Банка Англии.Для пары расклад складывается настороженный. Слабые цифры, прежде всего в производственной сфере, способны быстро вернуть давление на GBP/USD, поскольку ухудшение деловой активности усилит сомнения в устойчивости экономики. Крепкий результат, напротив, даст фунту опору, но с учётом силы доллара после ястребиных сигналов из ФРС удержать её будет непросто. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3551 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3577 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3577 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост фунта сегодня можно после сильной статистики. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3537 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3551 и 1.3577.Сценарии на продажуСценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3537 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.3515, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Плохие новости вернут давление на фунт. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3551 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.3537 и 1.3515.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 1 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форекс

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 159.79 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку доллара. Однако до крупного роста пары дело так и не дошло.Отсутствие важной статистики по США вчера стало основной причиной небольшого отступления доллара в парах с рисковыми активами. Для иены временная слабость доллара обернулась небольшим облегчением, и пара USD/JPY слегка снизилась, однако разрыв в подходах между решительной ФРС и куда более осторожным Банком Японии по-прежнему давит на японскую валюту. Именно этот контраст в политике не позволил иене развить восстановление.Сегодняшний слабый отчёт по производственному индексу PMI Японии, который снизился до 54,9 пункта, вернул давление на иену и привёл к росту пары USD/JPY. Индекс деловой активности строится на опросах компаний и отражает состояние промышленности, где значение выше 50 пунктов указывает на рост, а ниже — на спад, поэтому слабые результат ниже прогнозов стал сигналом охлаждения сектора. Однако о слабости японской экономики это не говорит, так как производственная активность остается на достаточно высоком уровне. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 159.95 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 160.21 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 160.21 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). К покупкам пары лучше всего возвращаться на коррекциях и серьезных просадках USD/JPY. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 159.80 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 159.95 и 160.21.Сценарии на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую лишь после обновления уровня 159.80 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 159.55, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы вернутся в любой момент, нужно только любой намек со стороны ЦБ. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 159.95 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 159.80 и 159.55.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 1 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форекс

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.1604 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку евро. В результате пара снизилась в район целевого уровня 1.1621.Пустой экономический календарь США стал главным поводом для того, чтобы доллар вчера слегка отступил в паре с евро. После стремительного укрепления, вызванного жёсткими сигналами из Джексон-Хоул, американская валюта столкнулась с нехваткой новых драйверов, и рынок воспользовался этим для небольшой коррекции. Однако считать это разворотом было бы преждевременно, ведь давление на валютный рынок после выступления Уорша сохраняется. Его акцент на приоритете борьбы с инфляцией продолжает удерживать доллар в силе, поэтому единая валюта смогла лишь на короткое время воспользоваться паузой. Пара EUR/USD немного подросла, но без ослабления самого доллара её потенциал ограничен, и пока ястребиный настрой ФРС остаётся в силе, инициатива в среднесрочной перспективе принадлежит американской валюте.Сегодня у евро будет свой драйвер для движения. Кульминацией дня станет августовский индекс потребительских цен еврозоны. Предварят его данные по розничной торговле Германии и производственный PMI региона, а дополнит уровень безработицы за июль. Эти показатели помогают оценить состояние спроса, промышленности и рынка труда, однако ключевым для единой валюты будет именно инфляция, ведь от неё зависит траектория ставки ЕЦБ. Рынок ждёт резкого ускорения инфляции до 3,3%, и подтверждение такого прогноза способно спровоцировать новую волну покупок евро. Высокие цены укрепят ожидания жёсткой политики регулятора и придадут паре EUR/USD импульс вверх, тем более на фоне недавних сигналов о ястребином настрое внутри ЕЦБ. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1615 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1635. В точке 1.1635 планирую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост евро можно только после очень сильных данных. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1603 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1615 и 1.1635.Сценарии на продажуСценарий №1: продавать евро планирую после достижения уровня 1.1603 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1581, где собираюсь выходить из рынка и покупать сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня вернется при слабой статистике. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1615 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.1603 и 1.1581.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

NZD/USD. Сентябрьское заседание РБНЗ: превью

Пара nzd/usd демонстрирует нисходящую динамику вторую неделю подряд, постепенно снижаясь к основанию 59-й фигуры. Примечательно, что такая динамика обусловлена не столько укреплением гринбека, сколько ослаблением новозеландца. Индекс доллара США разнонаправленно колеблется в относительно узком боковике, отражая нерешительность трейдеров перед публикацией блока американской статистики (индексы ISM, отчеты JOLTS, ADP, NFP). Следовательно, пара nzd/usd снижается за счет слабости «киви». Трейдеры опасаются, что Резервный банк Новой Зеландии на предстоящем заседании (которое состоится уже завтра, 2 сентября) реализует сценарий так называемого «голубиного повышения». То есть РБНЗ поднимет ставку, но одновременно озвучит осторожные комментарии, заявив, что дальнейшее ужесточение будет полностью зависеть от поступающих данных. Такой сценарий зеркально перекликается с майской «ястребиной паузой». Тогда регулятор сохранил OCR на уровне 2,25%, однако данное решение было приняло фактически на грани: трое членов Комитета выступили за повышение ставки на 25 пунктов, а трое – за сохранение параметров ДКП в прежнем виде. Решающий голос председателя ЦБ оказался на стороне паузы. Одновременно с этим Центробанк озвучил ястребиную риторику, заявив, что процентную ставку, вероятно, придется повышать в течение года, причем сильнее, чем предполагалось ранее. В июле РБНЗ реализовал ястребиные намерения, увеличив процентную ставку до 2,5%. Однако формулировки сопроводительного заявления уже стали заметно более осторожными. Члены ЦБ отметили, что после частичного восстановления работы Ормузского пролива мировые цены на нефть существенно снизились, а вместе с ними ослабли и краткосрочные инфляционные риски. И всё же главным аргументом в пользу дальнейшего повышения ставки 2 сентября остается инфляция. Годовой CPI во втором квартале ускорился с 3,1% до 4,1%, обновив 2,5-летний максимум и заметно превысив как прогноз РБНЗ (3,9%), так и верхнюю границу целевого диапазона ЦБ (1-3%). Квартальный рост цен составил 1,5%. Однако здесь стоит обратить внимание на структуру этого ускорения. Цены на торгуемые товары выросли на 4,9% г/г, тогда как неторгуемая инфляция замедлилась до 3,4%, т.е. до пятилетнего минимума. Значительная часть ускорения заглавного показателя была связана с топливом – бензин подорожал на 27,5%, дизельное топливо – сразу на 71,1%. В свою очередь CPI без продовольствия, бытовой энергии и автомобильного топлива вырос лишь на 2,5%. Следовательно, существенная часть инфляционного всплеска связана с внешним энергетическим шоком, а не с неконтролируемым внутренним ценовым давлением. Это очень важный нюанс для предстоящего заседания. С одной стороны, сентябрьское повышение выглядит практически предрешенным, учитывая ястребиные сигналы РБНЗ и динамику общего CPI во втором квартале. Но с другой стороны, дальнейшая траектория ставки выглядит уже менее очевидной. Слабость внутреннего спроса всё же остается серьезным ограничителем для РБНЗ – согласно последним данным, объем розничных продаж в реальном выражении во втором квартале снизился на 0,5% после роста на 0,9% в предыдущем отчетном периоде. Сокращение было зафиксировано в 8 из 15 отраслей: особенно сильно просели продажи топлива (-13%), автотовары (-2,3%), услуги размещения (-8%) и общественное питание (-2,8%). Еще один аргумент в пользу осторожности – новозеландский рынок труда. Безработица во втором квартале выросла до 5,6%, то есть до максимального своего значения с 2015 года. Занятость увеличилась на 0,5%, тогда как показатель недоиспользования трудовых ресурсов поднялся почти до 14% (13,8%). Годовой рост заработной платы составил лишь 2,0%, то есть оказался значительно ниже текущей инфляции. В целом, такая структура данных явно не свидетельствует о перегретом рынке труда. Иными словам, экономика Новой Зеландии действительно получает инфляционный импульс, но он в значительной степени импортирован через энергоносители, тогда как внутреннее ценовое давление остается значительно слабее. И, наконец, инфляционные ожидания дают РБНЗ дополнительное пространство для сохранения осторожной позиции. В августовском опросе регулятора ожидания инфляции через год снизились с 3,41% до 2,6%, а через два года – с 2,53% до 2,34%. Ожидания бизнеса на год вперед также снизились, с 3,68% до 2,99%. Очевидно, что ослабление инфляционных ожиданий развязывает руки Центробанку, позволяя ему действовать менее агрессивно. Когда бизнес и потребители «верят» в замедление роста цен, риск раскручивания инфляционной спирали «зарплаты – цены» заметно снижается. Таким образом, сложившаяся фундаментальная картина выглядит достаточно противоречиво: инфляция вынуждает ЦБ действовать, тогда как слабость рынка труда и потребительского спроса ограничивает пространство для дальнейшего ужесточения. Поэтому наиболее вероятным сценарием сентябрьского заседания выглядит повышение OCR на 25 пунктов (до 2,75%), но с более осторожными сигналам относительно дальнейших шагов. Резервный банк, вероятно, подтвердит, что дальнейшее повышение ставки остается одним из возможных вариантов, однако подчеркнет зависимость своих решений от поступающей статистики. Реализация подобного сценария окажет давление на новозеландский доллар, и, соответственно, на nzd/usd. Сам факт повышения ставки уже фактически отыгран рынком, поэтому для усиления «киви» необходимы дополнительные ястребиные комментарии. Если же повышение будет сопровождаться «голубиными» сигналами, новозеландец окажется под значительным давлением. В таком случае продавцы nzd/usd не только продавят уровень поддержки 0,5900 (средняя линия Bollinger Bands на дневном графике), но и протестируют следующие ценовые барьеры на отметках 0,5870 (линия Kijun-sen на D1) и 0,5830 (нижняя линия Bollinger Bands на том же таймфрейме).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 1 сентября. Запал медведей быстро иссяк

На часовом графике пара GBP/USD в понедельник выполнила рост к уровню коррекции 100,0% – 1,3556. Отбой котировок от этого уровня сработает в пользу доллара США и возобновления падения в направлении уровней 1,3526 и 1,3489. Закрепление пары над уровнем 1,3556 позволит рассчитывать на продолжение роста в направлении зоны сопротивления 1,3633 – 1,3641. Ситуация на рынке остается «бычьей». Последняя завершенная волна вверх пробила предыдущий пик, а новая волна вниз пока не пробила предыдущий лоу. Таким образом, быки сейчас владеют инициативой на рынке, и их преимущество остается внушительным. «Бычий» тренд можно будет считать сломленным лишь после пробоя лоу последней завершенной волны. То есть ниже уровня 1,3414. Или после образования двух волн вниз. Информационный фон в понедельник отсутствовал. Активность трейдеров была низкой, так как никто не хотел форсировать события перед целым рядом важных событий и отчетов. Напомню, что на этой неделе в США выйдет сразу несколько важных показателей, которые либо поддержат «ястребиный» настрой Кевина Уорша в пятницу, либо опровергнут его. Доллар США неплохо укрепился в конце прошлой неделе, но в основном на оптимизме самих трейдеров в отношении перспектив ужесточения ДКП FOMC. Будут ли оправданы надежды? На эти вопросы как раз ответят отчеты по деловой активности ISM, рынку труда JOLTS, ADP, Nonfarm Payrolls, и по уровню безработицы. На мой взгляд, перспективы ужесточения политики FOMC не являются однозначными. Инфляция в США остается высокой, но во внимание следует принимать и рынок труда, и экономику, и проблемы Министерства финансов с государственным долгом и ростом доходности долгосрочных трежерис. Последний фактор также имеет огромное значение, так как повышение ставки ФРС приведет к еще большему росту доходности облигаций. А Минфин и сейчас не может остановить этот процесс. На 4-часовом графике пара GBP/USD выполнила падение к уровню коррекции 23,6% – 1,3538. Отбой пары от этого уровня сработает в пользу британца и возобновления роста в рамках восходящего трендового коридора в направлении уровня коррекции 0,0% – 1,3657. Закрепление пары под уровнем 1,3538 позволит ожидать дальнейшее падение котировок к уровню Фибо 38,2% – 1,3467. Новых назревающих дивергенций не наблюдается в данное время. Отчет Commitments of Traders (COT): Настроение категории трейдеров «Non-commercial» за последнюю отчетную неделю стало менее «медвежьим». Количество Long-контрактов на руках спекулянтов выросло на 16269 единиц, а количество Short – на 6220 единиц. Разрыв между количеством Long и Short-контрактов сейчас фактически следующий: 93 тысячи против 1382 тысяч. Разрыв и преимущество медведей понемногу сокращаются, однако преимущество медведей все равно остается солидным. Раньше доминация медведей не вызывала вопросов, но сейчас вызывает, так как информационный фон изменился. В «медвежий» тренд по британцу я по-прежнему не верю, но в ближайшее время все будет зависеть от торговой политики Трампа, денежно-кредитной политики ФРС и Банка Англии, а также от длительности, масштабов и последствий войны на Ближнем Востоке. В последние месяцы рынок перенастроился на мир, но переговоры между Ираном и США провалились, толком не начавшись. И не факт, что они будут возобновлены в ближайшее время. Позиция ФРС по ДКП остается противоречивой. Календарь новостей для США и Великобритании: США – Индекс деловой активности в секторе производства ISM (14-00 UTC). США – Изменение числа открытых вакансий JOLTS (14-00 UTC). 1 сентября календарь экономических событий содержит в себе две записи, среди которых выделяется как минимум индекс ISM. Влияние экономического фона на настроение рынка во вторник может присутствовать во второй половине дня. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: Продажи пары были возможны при закреплении под зоной 1,3633 – 1,3641 на часовом графике с целями 1,3556 и 1,3526. Цели были отработаны. Новые продажи – при отбое от уровня 1,3556 или при закрытии под 1,3526. Покупки возможны сегодня при закрытии над уровнем 1,3556 с целью 1,3633 – 1,3641. Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,3557 – 1,3272 на часовом графике и по 1,3158 – 1,3655 на 4-часовом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Рынок готовится к осенним бурям

Затишье перед бурей — не метеорологическая метафора, а точное описание того, что происходило на рынке акций США в последний день августа. Индекс S&P 500 закрылся в зеленой зоне, 9 из 11 секторов оказались в минусе. Сильнее всех просели коммуникационные услуги и коммуналка. Динамика фондовых индексов Однако сам август выдался для S&P 500 лучшим с 2021 года. Все три ключевых индекса завершили месяц в плюсе впервые с мая, а Доу-Джонс показал лучший пятимесячный отрезок с ноября 2024. Технологичный Nasdaq прибавил около 4%, но тон этому росту задали не привычные фавориты из мира искусственного интеллекта, а акции софтверных компаний. Их подтолкнула вверх серия сильных отчетов о доходах, которая частично развеяла висевшие над сектором весь год мрачные настроения. Отдельного упоминания заслуживает Moderna с ее +156% за месяц. Редкий случай, когда биотех обошел на повороте весь технологический сектор. Тем не менее спокойствие оказалось обманчивым. Эскалация конфликта на Ближнем Востоке и скачок нефти на 3%, после того как США и Иран впервые за месяц обменялись ударами, а Дональд Трамп пообещал новые атаки напомнили рынку, что геополитика не спрашивает разрешения. Именно энергетический сектор стал лидером роста в S&P 500 на этом фоне. По факту, календарь без значимой макростатистики усиливает зависимость настроений от заголовков. S&P 500 пока верит, что до полномасштабной военной эскалации дело не дойдет, но любая негативная новость с этого фронта способна обрушить хрупкое равновесие и вернуть на рынок глобальное бегство от риска. Сезонная динамика S&P 500 При этом сентябрь исторически остается самым слабым месяцем для американских акций, а список рисков не сокращается. От вопроса о долговечности ИИ-ралли до вероятного роста ставок на фоне устойчивой инфляции. Министр финансов Скотт Бессент отказался прогнозировать решение ФРС, но перечислил доводы в пользу паузы, напомнив о шоке предложения, который сам по себе не требует ужесточения денежно-кредитной политики. Тем временем JP Morgan сменил «бычий» настрой на «тактически осторожный»: «ястребиные» комментарии главы ФРС Кевина Уорша заставили рынок закладывать более высокую вероятность повышения ставок уже в этом году. По мнению банка, «бычьи» рынки обычно обрываются либо циклом повышения ставок, либо рецессией. При этом спад в ближайшие кварталы выглядит маловероятным, а заседание ФРС 16 сентября теперь называют «живым совещанием». То есть его исход больше не предрешен заранее. Рынок вошел в сентябрь с рекордами в кармане и тревогой в подкладке. Удастся ли ему пронести оба этих груза без потерь? Технически на дневном графике S&P 500 растут риски активации разворотного паттерна 1-2-3, что усилит вероятность масштабной коррекции к «бычьему» тренду. Прорыв поддержки на 7635 – повод нарастить ранее сформированные шорты. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Nvidia (NVDA) 2026: рекордные доходы против спада на бирже — прогноз для инвесторов

Компания показала рекордную квартальную выручку в размере $96,2 млрд, что превысило прогнозы аналитиков в $92,2 млрд и составило прирост на 106% за год. Направление чипов для центров обработки данных принесло рекордные $89 млрд, показав годовой рост на 117%. Чистая прибыль на одну акцию составила $2,22 против ожидавшихся $2,10.Руководство компании представило сильные ориентиры на будущее. В третьем квартале выручка ожидается в диапазоне от $105,8 млрд до $110,2 млрд. Финансовый директор Колетт Кресс заявила, что в 2028 финансовом году выручка увеличится на 70%. Рыночные эксперты рассчитывали только на 44%. Глава компании Дженсен Хуанг отметил, что инфраструктура искусственного интеллекта перешла в фазу прямой окупаемости, а совокупные затраты технологических корпораций на дата-центры вырастут с $800 млрд в текущем году до $1,3 трлн в следующем.Дополнительную поддержку котировкам оказали новые контракты и запуск продуктов. Nvidia заключила соглашение с Amazon на поставку 2 млн графических процессоров до 2028 года. Аналитик Минг-Чи Куо сообщил о перезапуске специализированного чипа Rubin CPX. Этот ускоритель предназначен для первичной обработки запросов пользователей перед генерацией ответа. Производство чипа начнется в первом квартале 2027 года в виде отдельных серверных стоек. На этом фоне инвестиционные банки резко подняли целевые цены по акциям Nvidia: Raymond James ожидает $515, Evercore ISI прогнозирует $465, Bernstein установил цель на уровне $400, а Morgan Stanley назвал ориентир в $300 за бумагу.Главные факторы давленияНесмотря на рекордную прибыль и оптимистичные прогнозы, акции компании сталкиваются с серьезными рисками:Сентябрьский спад на фондовом рынке. По статистике с 1971 года индекс технологических компаний Nasdaq падает в 48% случаев именно в сентябре со средней доходностью минус 1%. Управляющие инвестиционных фондов возвращаются из отпусков, закрывают прибыльные позиции и продают самые ликвидные бумаги перед окончанием финансового года. Акции Nvidia выросли сильнее рынка, поэтому инвесторы начинают активно фиксировать по ним прибыль, что создает навес продавцов на бирже.Дефицит памяти и падение прибыльности. Нехватка высокоскоростной памяти привела к удорожанию комплектующих и вынудила компанию поднять цены на готовые серверы на 15%. Из-за роста производственных расходов прибыльность продаж (валовая маржа) в четвертом квартале просядет до 71–72% против прежних 73% — то есть компания будет оставлять себе меньше чистой выручки с каждого проданного сервера. Отчет главного поставщика памяти Micron Technology в конце сентября покажет, насколько острым остается этот дефицит.Обвинения в круговом финансировании и внимание регуляторов. Инвестор Майкл Бьюрри и другие скептики обратили внимание на инвестиции Nvidia в размере $3,5 млрд в компанию MediaTek и гарантии по сделкам на $105 млрд для OpenAI. Критики утверждают, что производитель чипов вкладывает деньги в сторонние компании, чтобы те на эти же средства покупали его продукцию. Газета The Wall Street Journal сообщила, что Nvidia приостановила программу разделения доходов с облачными партнерами из-за проверок антимонопольных органов.Угроза новых торговых пошлин и потеря рынка Китая. Администрация Дональда Трампа готовит новые тарифы на импорт полупроводников, что увеличит стоимость строительства инфраструктуры для искусственного интеллекта. Из-за действующих экспортных ограничений выручка Nvidia от поставок серверных чипов в Китай упала до нуля, и компания не включает китайский рынок в свои прогнозы.Рост доходности гособлигаций и дорогая нефть. Председатель Федеральной резервной системы Кевин Уорш дал понять, что процентные ставки останутся высокими. Доходность десятилетних государственных облигаций США поднялась до 4,75%. Одновременно обострение конфликта в Ормузском проливе подняло цены на нефть выше $90 за баррель. Высокие ставки по государственным бумагам делают безрисковые инвестиции более выгодными и снижают интерес инвесторов к покупке дорогих акций технологического сектора.ПрогнозДинамика акций Nvidia до конца 2026 года разделится на два этапа под влиянием сезонных факторов и корпоративных отчетов:В течение сентября 2026 года на котировки будет давить фиксация прибыли крупными фондами и общая слабость рынка. Высокие процентные ставки и риски новых пошлин ограничат приток свежих денег. В этот период вероятен откат цены акций с текущих $220,78 в диапазон поддержки $200–$210. Инвесторам не стоит ожидать быстрого взлета к прогнозам аналитиков в $300 до тех пор, пока рынок не пройдет сезонную волну продаж.Восстановление начнется в четвертом квартале 2026 года. Спрос на чипы нового поколения Vera Rubin и Rubin CPX полностью подтвержден бюджетами технологических гигантов на $1,3 трлн. Соглашение с Amazon и стабилизация поставок памяти позволят компании удержать темпы роста выручки выше 70%. После завершения сентябрьской коррекции акции Nvidia вернутся к росту и завершат 2026 год в коридоре $250–$270 за штуку.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Американский доллар растерял часть позиций. Видеопрогноз на 1 сентября

Точки входа по паре EURUSD:Прорыв уровня 1.1620 может привести к росту евро в район 1.1639 и 1.1657Прорыв 1.1597 может привести к распродажам евро в район 1.1580 и 1.1557Точки входа по паре GBPUSD:Прорыв уровня 1.3555 может привести к росту фунта в район 1.3574 и 1.3596Прорыв 1.3527 может привести к распродажам фунта в район 1.3502 и 1.3475Точки входа по паре USDJPY:Прорыв уровня 160.02 может привести к росту доллара в район 160.24 и 160.43Прорыв 159.80 может привести к распродажам доллара в район 159.60 и 159.39Еврозона:Изменение объема розничной торговли ГерманииИндекс деловой активности в производственном секторе еврозоныИндекс потребительских цен еврозоныУровень безработицы еврозоныИндекс деловой активности в производственном секторе ВеликобританииКоличество одобренных заявлений на получение ипотечного кредита в ВеликобританииОбъем чистых займов частным лицам в ВеликобританииСША: Производственный индекс ISMУровень вакансий и текучести рабочей силы от Бюро статистики трудаЧлен FOMC Майкл С. Барр выступит с речьюМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Транспондеры выключены, нефть идёт: как рынок приспособился к блокаде пролива

Уже сегодня Brent выросла на 1,1 процента до 91,51 доллара за баррель, приближаясь к отметке 92 доллара, WTI прибавила 1,4 процента до 86,99 доллара после роста на 2,8 процента в понедельник. Причиной стал первый примерно за месяц обмен ударами между США и Ираном: американские силы атаковали остров в Ормузском проливе, а Иран ответил ударами по Объединённым Арабским Эмиратам и Иордании. Показательно, что август нефть завершила лишь символическим приростом после исключительно волатильного месяца, в течение которого цены бросало из стороны в сторону на фоне прерывистых попыток завершить войну, включая обещания США подорвать иранскую экономику. Президент Трамп отмахнулся от опасений, что конфликт истощает американскую огневую мощь, охарактеризовав происходящее как «относительно маленькую войну для нас».Иранские удары были направлены на американские авиабазы в Иордании, однако местные СМИ сообщили, что ракеты были перехвачены и уничтожены до нанесения ущерба. Трамп заявил в понедельник, что США ответят на атаки против американских сил, что открывает перспективу нового цикла военной эскалации.Многие эксперты ожидают дальнейшего движения цен на нефть вверх, поскольку нет признаков того, что нормальный транзит через Ормузский пролив возобновится в ближайшей перспективе. Стоит отметить, что ряд действующих и бывших американских и иранских официальных лиц также ожидают затягивания конфликта на месяцы.Наиболее любопытной частью нынешней картины остаётся то, как рынок приспособился к блокаде. Экспорт нефти по-прежнему идёт через Ормуз, зачастую на танкерах с выключенными транспондерами, чтобы избежать обнаружения. Производители Персидского залива, включая ОАЭ, Саудовскую Аравию, Кувейт и Ирак, все продолжают вывозить баррель за баррелем. Тем не менее суда, проходящие через пролив, сталкиваются с постоянной угрозой нападения.Добавлю, что настоящий эпицентр ценового давления сместился с сырой нефти на нефтепродукты. Боевые действия на Ближнем Востоке в сочетании с СВО привели к тому, что цены на переработанную продукцию выросли значительно резче, чем на саму нефть, особенно на дизельное топливо. Напомню, что маржа при производстве дизеля из нефти в США недавно превышала 100 долларов за баррель, достигнув исторического рекорда.Что касается текущей технической картины нефти, то покупателям нужно забирать ближайшее сопротивление $87,10. Это позволит нацелиться на $89,54 выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит области $92,54. В случае падения нефти медведи попытаются забрать контроль над $84,39. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет Oil к минимуму $81,53 с перспективой выхода на $78,70.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Ниже 200-дневной средней: рекордный август закончился техническим переломом

Золото стабилизировалось после двухдневного падения, однако остается под давлением, торгуясь около 4445 долларов за унцию. Серебро осталось стабильным на уровне 66,56 доллара, платина и палладий почти не изменились. Напомню, что за две предыдущие сессии металл потерял более 3,5 процента.Поводом для паники стало возобновление обмена ударами между США и Ираном, первое почти за месяц. Американские силы атаковали остров в Ормузском проливе, а Исламская Республика ответила ударами по Объединённым Арабским Эмиратам и Иордании. Показательно, что для золота эта эскалация работает через противоречивый механизм: с одной стороны, она повышает геополитическую премию, с другой, разгоняет цены на энергоносители и тем самым усиливает давление на ФРС в сторону повышения ставки, что традиционно негативно для не приносящего процентов металла.Стоит отметить, что удары подчёркивают сохраняющуюся неразрешимость главного спора. Вашингтон и Тегеран по-прежнему расходятся в вопросе о статусе пролива после более чем шести месяцев конфликта, потрясшего энергетические рынки.Августовский результат металла при этом остаётся выдающимся. Золото прибавило почти 10 процентов за месяц, что стало крупнейшим месячным приростом с января, чему способствовало неожиданное объявление Минфина США в середине месяца о наращивании выкупа облигаций. Однако все подпортило выступление Кевина Уорша, в ходе которого председатель ФРС пообещал бороться с инфляцией. Сразу после этого трейдеры заложили более 60 процентов вероятности повышения ставки на ближайшем заседании 15-16 сентября, и металл опустился ниже 200-дневной скользящей средней, которая часто рассматривается как важный индикатор импульса. Добавлю, что взятие этого рубежа ранее в августе считалось подтверждением силы восстановления, так что возврат под него означает технический слом.Складывается ситуация, в которой золото зажато между двумя одинаково мощными силами. Ястребиная ФРС и растущие шансы на сентябрьское повышение работают против металла напрямую через ставочный канал, тогда как геополитическая эскалация и выкуп облигаций Минфином, стартующий 9 сентября, поддерживают его через премию за риск и тему обесценивания.Что касается текущей технической картины золота, то покупателям нужно забирать ближайшее сопротивление $4481. Это позволит нацелиться на $4540 выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область $4609. В случае падения золота медведи попытаются забрать контроль над $4425. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет Gold к минимуму $4372 с перспективой выхода на $4304.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс