EUR/USD: план на американскую сессию 14 октября. Европейская статистика не сильно помогла евро

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1216 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Рост в район 1.1216 произошел, но до теста этого уровня не хватило пары пунктов, так что я остался без сделок. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Евро в первой половине дня получил сильные данные из Германии и Испании, но это ему почти не помогло. В Германии индекс оптовых цен в сентябре вырос на 1,9% за месяц при прогнозе 0,7% и предыдущем значении 0,9%. В годовом выражении рост ускорился до 8,7% с 6,8% месяцем ранее, то есть оптовое давление оказалось заметно сильнее ожиданий. Для инфляции это тревожный сигнал, поскольку подорожание на оптовом уровне обычно со временем передается в потребительские цены. В Испании индекс потребительских цен в сентябре составил 4,9%, что совпало и с прогнозом, и с предыдущим значением, поэтому сюрприза здесь не было. Такая комбинация данных обычно усиливает аргументы в пользу жесткой политики ЕЦБ, но рынок не стал на них опираться, на что имеются реальные причины, о которых мы поговорим ниже. Во второй половине дня ожидается индекс потребительских цен в США и индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители, а также выступления членов FOMC Мишель Боуман и Томаса Баркина. По прогнозам экономистов инфляция в США продолжит рост, но доллар отреагирует укреплением лишь в случае, если данные окажутся намного выше ожиданий. Также стоит послушать представителей ФРС, комментарии которых в последнее время сильно решают на рынке.Если представители ФРС заговорят жестко, доллар быстро вернет себе инициативу, а EUR/USD снова окажется под нажимом. Покупать на ходу в такой ситуации я не стану и первые лонги начну искать только у отметки 1.1179. Там мне нужен ложный пробой, то есть кратковременный прокол уровня с быстрым возвратом выше, и именно он станет сигналом для входа в расчете на отскок к утреннему сопротивлению 1.1211. Если цена пройдет этот диапазон, вернется к нему сверху вниз и удержится на обратном тесте, у меня появится повод нарастить длинную позицию. Целью тогда будет более крупный рубеж 1.1241, где я жду активных продаж со стороны медведей, а самой дальней точкой маршрута считаю область 1.1275. Если же у 1.1179 покупатели не проявятся, нажим на евро усилится, и следующей опорой я назову 1.1155. Принцип сохранится, ведь покупать я готов лишь после четко оформившегося ложного пробоя, а не на простом касании цены. Для тех, кто не хочет дожидаться подтверждений, есть запасной вариант. Войти в рынок можно сразу от 1.1126 без дополнительных сигналов, но и расчет здесь скромнее, а именно коррекция вверх на 20-25 пунктов в рамках одной торговой сессии.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: До обеда продавцы попытались перехватить инициативу, и теперь вопрос в том, смогут ли они отстоять рубеж 1.1211 во второй половине дня. Сделать это будет непросто, особенно если американская инфляция выйдет слабой. Поэтому шорты я планирую открывать у этой отметки лишь после ложного пробоя, то есть короткого выхода цены выше с быстрым возвратом назад. Первая цель такого сценария находится у 1.1179, где проходят средние скользящие. Если эта зона не выдержит, а цена закрепится ниже и вернется к ней снизу для обратного теста, дорога откроется к 1.1155. Самую дальнюю точку всей идеи я вижу на 1.1126, там и намерен фиксировать прибыль. Если пара пойдет вверх, а медведи у 1.1211 так и не проявятся, следующим ориентиром станет сопротивление 1.1241. Продавать там я тоже буду исключительно после ложного пробоя. Есть и запасной план для тех, кто готов войти без подтверждений, продажа на отскок от 1.1275. Расчет в этом случае скромнее, нисходящая коррекция в пределах 20-25 пунктов.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1190.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров;Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 14 октября. Фунт откатил после азиатского роста

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3258 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Прорыв и обратный тест 1.3258 привели к точке входа на покупку фунта, что вылилось в рост на 10 пунктов. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Сегодняшнее выступление главы Банка Англии Эндрю Бэйли не касалось денежно-кредитной политики, так что фунту не на чем было больше расти, что и привело к его нисходящей коррекции в паре с долларом уже в первой половине дня. Далее выходит индекс потребительских цен США. Ожидается его рост на 0,6% за месяц и 3,7% за год. От этого показателя зависят ожидания по ставке ФРС, которая сейчас 3,75-4,00%. Рынок на 28 октября ждет паузу, а на 9 декабря повышение с вероятностью около 80%. Только очень сильная цифра по инфляции снова вернет доллару преимущество и ослабит позиции фунта, изменив расстановку сил на рынке. Если давление на GBP/USD вернется, лонги я буду рассматривать лишь у поддержки 1.3256, и то при одном обязательном условии. Сначала там должен оформиться ложный пробой, похожий на тот, что я разбирал выше. Без него позиций я не открываю, а при его появлении рассчитываю на возврат к сопротивлению 1.3282. Выше этого уровня действовать стану только после пробоя и обратного теста сверху вниз. Такая картина покажет мне, что стопы продавцов выбиты и контроль перешел к быкам. Тогда я допускаю добавление к покупкам и движение к более весомой цели на 1.3307, а всю идею считаю завершенной у отметки 1.3341, где и планирую зафиксировать прибыль. Теперь о том, что может пойти не так. Если у 1.3256 покупатели себя не проявят, инициатива вернется к продавцам, и логично будет ждать снижения к минимуму в районе 1.3228. Принцип там прежний, покупать можно только после подтвержденного ложного пробоя, а не пытаясь угадать дно заранее. Для тех, кто не хочет ждать подтверждений, есть запасной сценарий, вход на отскок от 1.3218 без дополнительных сигналов. Расчет здесь скромнее и ограничен внутридневной коррекцией вверх на 20-25 пунктов.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:В первой половине дня медведи дали о себе знать, но добились лишь небольшой нисходящей коррекции по паре. Если после слабой американской инфляции цена подтянется к сопротивлению 1.3282, действовать там я буду исключительно после ложного пробоя. Тогда ближайшей целью станет поддержка 1.3256, где проходят средние скользящие, работающие на стороне быков. Если эта отметка не выдержит, закрепление ниже с последующим возвратом снизу вверх для теста и выбиванием стопов покупателей даст основание ждать снижения к 1.3228. Финальной точкой всей идеи остается область 1.3218, там я и планирую зафиксировать прибыль. Если у 1.3282 быки не встретят заметного сопротивления, придется допустить куда более глубокое восстановление к следующему рубежу на 1.3307. Продавать там разумно только после подтвержденного ложного пробоя. Если и эта отметка не вызовет нисходящего импульса, в запасе останется продажа на отскок от 1.3341. Расчет здесь скромный и рассчитан на внутридневную коррекцию вниз в пределах 20-25 пунктов.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост фунта.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3240.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

DXY Анализ цен. Прогноз. «Ястребиный» настрой ФРС и геополитическая неопределенность ограничивают потери доллара США

Индекс доллара США (DXY), отражающий стоимость американской валюты относительно корзины из шести валют, в среду приостановил снижение, удержавшись выше круглого уровня 102,00 в преддверии публикации результатов индекса потребительских цен (CPI) в США. Кроме этого, публикация данных индекса цен производителей (PPI), которая запланирована на четверг, а также выступление председателя ФРС Кевина Уорша в пятницу, предоставят дополнительные сигналы о перспективах денежно-кредитной политики, которые, в свою очередь, окажут влияние на краткосрочную динамику DXY.В ожидании важных макроэкономических публикаций и выступления председателя ФРС Кевина Уорша снижение доходности американских государственных облигаций побуждает трейдеров фиксировать прибыль и сокращать длинные позиции, сформированные после уверенного роста индекса от сентябрьского и августовского минимумов.Вместе с тем падение доллара ограничивают усиливающиеся ожидания очередного повышения стоимости заимствований Федеральной резервной системой в декабре, а также геополитическая напряженность, связанная с обострением конфликтов на Ближнем Востоке. Эти факторы поддерживают спрос на доллар США как на защитный актив. Поэтому, прежде чем делать вывод о том, что DXY достиг краткосрочного максимума, и открывать позиции на продажу, нужно дождаться более глобального снижения.С технической точки зрения индекс сохраняет краткосрочный «бычий» настрой, оставаясь выше всех важных скользящих средних. Поддержку индекс нашёл у 9-дневыной ЕМА. Осцилляторы при этом положительны, подтверждая преимущество быков. Таким образом, продолжение снижения DXY ниже уровня 102,00, вероятно, спровоцирует появление новых покупателей в районе 101,75 – у 14-дневной ЕМА. Котировки выше данной зоны будут свидетельствовать о том, что контроль по-прежнему остается у покупателей, поэтому агрессивным «медведям» следует сохранять осторожность.Сопротивлением по-прежнему является уровень 102,60.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Бюджетный козырь и ястребиные сигналы Банка Англии: почему дорожает фунт

Пара gbp/usd демонстрирует восходящую динамику второй день подряд на фоне общего ослабления американской валюты. Индекс DXY вернулся в область 101-й фигуры, отражая осторожность трейдеров в преддверии публикации ключевых релизов недели – CPI и PPI. Отчеты по росту инфляции в США способны усугубить положение гринбека, если окажутся в красной зоне. На фоне слабых Нонфармов долларовые быки сейчас находятся в уязвимом положении. Однако если инфляция окажется сильнее ожиданий, доллар снова окажется на коне – в том числе и в паре с фунтом. Впрочем, восходящая динамика gbp/usd на этой неделе обусловлена не только ослаблением гринбека, но и усилением британской валюты, о чем красноречиво свидетельствуют такие кросс-пары как eur/gbp и gbp/jpy. На стороне фунта оказались последние заявления министра финансов Великобритании и некоторых представителей Банка Англии. Дополнительную поддержку британцу могут оказать данные по росту ВВП Британии, которые будут опубликованы буквально завтра, 15 октября. Поэтому если CPI и PPI (особенно базовые их компоненты) окажутся в красной зоне, покупатели gbp/usd получат дополнительный импульс и снова попытаются преодолеть верхнюю границу диапазона 1,3200 – 1,3290, в рамках которого пара торгуется третью неделю подряд. Итак, на этой неделе британец получил поддержку со стороны «бюджетного фронта». По информации Financial Times, министр финансов Джон Хили намерен профинансировать новые меры октябрьского бюджета (включая помощь домохозяйствам) за счет повышения налогов или сокращения других расходов, то есть без дополнительных заимствований. Бюджет представят ровно через две недели, 28 октября, поэтому пока речь идет лишь о предварительных сигналах. Тем не менее рынок достаточно бурно отреагировал на озвученные обещания финансовой дисциплины. Трейдеры gbp/usd остро воспринимают подобные заявления, поскольку в памяти еще свежи события четырехлетней давности, когда правительство Великобритании на короткое время возглавила Лиз Трасс. Тогда предложенные ею масштабные налоговые послабления без убедительных источников финансирования спровоцировали обвал фунта и резкий рост доходности британских гособлигаций. То есть вместо ожидаемого импульса для экономики, Британия столкнулась с масштабным кризисом доверия – настолько серьезным, что в ситуацию был вынужден вмешаться Банк Англии. Регулятор начал экстренный выкуп долгосрочных гособлигаций, чтобы стабилизировать долговой рынок. Масштаб потрясений был весьма внушительным: по оценке самого Банка, доходность 30-летних облигаций тогда выросла на 130 базисных пунктов всего за три торговых дня. Сейчас Лондон пытается продемонстрировать, что этот урок был усвоен. Дополнительным аргументом в пользу выбранного курса является позиция МВФ, который призывает Великобританию придерживаться политики бюджетной консолидации (но при этом не настаивает на ускорении ее темпов). Впрочем, здесь есть и обратная сторона медали. Повышение налогов и сокращение расходов могут ослабить внутренний спрос, снизив тем самым необходимость в дальнейшем ужесточении ДКП. Поэтому нынешний позитив для стерлинга нельзя автоматически переносить на среднесрочную перспективу. Многое будет зависеть от конкретного содержания бюджета и того, насколько предложенные меры повлияют на экономическую активность и инфляционные процессы в стране. Тем не менее, «в моменте» бюджетный фактор оказал поддержку покупателям gbp/usd. Плюс ко всему, на стороне британца оказалась и риторика представительницы Банка Англии Меган Грин. Она заявила о том, что ожидаемый рост зарплат в следующем году (примерно на 3,5%) «осложнит возвращение инфляции к двухпроцентной цели». В этом контексте она поддержала дальнейшее ужесточение монетарной политики. При этом Эндрю Бейли занял более осторожную позицию. Глава Центробанка отметил, что компании сейчас сосредоточены на сдерживании издержек, а последствия энергетического подорожания для зарплат и занятости «пока трудно оценить». Другими словами, внутри регулятора сохраняются разногласия: для того, чтобы чаша весов склонилась в пользу повышения ставки, нужны дополнительные аргументы в виде сильных макроэкономических данных. В этом контексте завтрашние релизы имеют особое значение для фунта. Согласно консенсус-прогнозу, в августе британский ВВП сократился на 0,1% м/м после июльского роста на 0,4%. Объем производства в обрабатывающей промышленности должен увеличиться всего на 0,1% после роста на 0,9%, тогда как общее промышленное производство, как ожидается, снизится на 0,1% (после увеличения на 0,2%). Иными словами, прогнозы указывают на охлаждение экономики, но не на её обвал. Также стоит отметить, что промышленные показатели дадут лишь часть общей картины, поскольку главным драйвером британской экономики по-прежнему остается сектор услуг. На мой взгляд, умеренное снижение ВВП в рамках прогноза вряд ли «отменит» ноябрьский ястребиный сценарий. Но если спад окажется глубже ожидаемого, а производственные показатели также выйдут в красной зоне, чаша весов может склониться в пользу сохранения выжидательной позиции. Такой результат ослабит британскую валюту – в том числе и в паре с гринбеком. И наоборот: неожиданный рост экономики вместо прогнозируемого сокращения (подкрепленный сильными данными по производству) усилит ястребиные ожидания и окажет поддержку фунту. Поэтому сейчас целесообразно дождаться результатов предстоящих «экзаменов». Северный импульс явно угас, поэтому лонги по паре следует рассматривать только после устойчивого закрепления над уровнем 1,3290. В таком случае ближайшей целью восходящего движения станет отметка 1,3360 (верхняя линия Bollinger Bands, совпадающая с линией Kijun-sen на D1). Если же британские данные окажутся слабее прогнозов, а CPI и PPI будут иметь «зелёный окрас», пара может вернуться к нижней границе вышеуказанного диапазона, то есть к отметке 1,3200. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

XAU/USD: рынок замер в ожидании CPI США

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по XAU/USD По состоянию на первую половину торговой сессии среды, 14 октября 2026 года, спотовое золото торгуется в районе 4140 долларов за унцию, продолжая разворот от области 4200, достигнутой в понедельник. Драгоценный металл не может воспользоваться ослаблением доллара и снижением доходности казначейских облигаций, поскольку рынок замер в ожидании ключевого отчёта по инфляции в США, который определит дальнейшую траекторию политики ФРС. Технические индикаторы демонстрируют нарастающий медвежий импульс, а уровень 4150, ещё вчера выступавший поддержкой, теперь превратился в сопротивление. Золото продолжает снижение третью сессию подряд. После неудачной попытки пробить вершину месячного торгового диапазона в области 4230 в начале недели металл опустился ниже 4150 долларов, достигнув внутридневных минимумов в районе 4130–4140 долларов. Индекс доллара США USDX отступил от 18-месячного максимума, достигнутого в понедельник в районе 102.50-102.55, до района 102.20–102.25 (на текущий момент), однако это не помогло золоту закрепиться выше ключевых уровней. Ключевые драйверы Ожидания ФРС остаются главным препятствием. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки оценивают вероятность сохранения ставки без изменений на октябрьском заседании примерно в 80%, тогда как вероятность декабрьского повышения составляет 80-90%, а ещё одного повышения в первом квартале 2027 года — около 17–19%. Президент ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс во вторник заявил, что центральному банку, возможно, придётся ещё раз повысить ставку в этом году, однако подтвердил, что не видит необходимости в дальнейшем повышении в 2027 году. Эти комментарии противоречат рыночным ожиданиям как минимум двух повышений в следующем году. Инфляция ускоряется из-за энергоносителей. Консенсус-прогноз по CPI США за сентябрь предполагает ускорение общей инфляции до 3,6–3,7% (в годовом выражении) с 3,4% в августе, тогда как базовая инфляция ожидается на уровне 2,4–2,5%. Главный драйвер — цены на энергоносители: Brent в сентябре в среднем стоил 114 долларов за баррель против 91 доллара в августе, а средняя цена бензина в США достигла 4,33 доллара за галлон, что на 50 центов выше предыдущего сентябрьского рекорда 2023 года. Societe Generale подчёркивает, что дизельное топливо объясняет примерно 70% вариации инфляционных сюрпризов в США, что делает энергетический канал передачи особенно значимым. Геополитика поддерживает премию за риск, но не спасает золото. Атаки хуситов на саудовские объекты продолжаются, а переговоры между США и Ираном по открытию Ормузского пролива остаются в тупике. Высокие затраты на заимствования побуждают инвесторов отдавать предпочтение активам, приносящим процентный доход, что ограничивает спрос на золото даже в условиях геополитической напряжённости. Краткий технический анализ Краткосрочная техническая картина остаётся медвежьей. Пара XAU/USD не смогла пробить вершину месячного диапазона в области 4230.00 и развернулась вниз, формируя последовательность более низких максимумов. Сводный технический анализ от Instaforex на часовом графике указывает на «Сильную продажу»: 20 из 23 применяющихся индикаторов сигнализируют опреимуществе коротких позиций. RSI (14) на четырёхчасовом графике опустился ниже ключевого уровня 50, намекая на ослабление бычьего давления. На дневном графике индикатор также теряет импульс, опускаясь к 42, что оставляет пространство для дальнейшего снижения без сигналов перепроданности.Stochastic на D1 вышел из зоны перепроданности и подает сигнал на продажи.EMA50, 144 и 200: цена торгуется ниже 50-периодной EMA, расположенной в районе 4260.00. 144-дневная EMA находится в области 4325.00, а 200-периодная проходит через психологическую отметку 4300.00, формируя многослойное сопротивление на пути восстановления. Ближайшая поддержка расположена в зоне 4080.00–4100.00, совпадающей с ключевым спросом (по данным Supertrend). *подробнее см. в XAU/USD: сценарии динамики на 14.10.2026Ключевые события для наблюдения Среда, 14 октября, 12:30 GMT — публикация индекса потребительских цен (CPI) США за сентябрь. Это главный макроэкономический триггер недели. Консенсус-прогноз: общая инфляция 3,6–3,7% г/г, базовая — 2,4–2,5% г/г, месячный рост 0,6% и 0,2%, соответственно. Если базовая инфляция превысит 0,3% (в месячном выражении), рынки могут заложить более высокую вероятность декабрьского повышения ставки, что укрепит доллар и окажет давление на золото. Если данные разочаруют — возможен отскок к 4190.00–4200.00. Четверг, 15 октября, 12:30 GMT — публикация индекса цен производителей (PPI) США за сентябрь. Консенсус-прогноз предполагает рост на 0,5% в месячном выражении и 5,4% в годовом, что выше предыдущего значения. Базовый PPI ожидается на уровне 0,3% м/м и 4,5% г/г. Также в этот день выйдут данные по розничным продажам и число первичных заявок на пособие по безработице. Пятница, 16 октября — выступление представителей ФРС, включая возможные комментарии после CPI и PPI. Также рынки будут следить за динамикой доходности облигаций: если 10-летние ставки удержатся ниже 5,20%, это может оказать косвенную поддержку золоту. 28–29 октября — заседание ФРС по денежно-кредитной политике. Согласно CME FedWatch, рынки оценивают вероятность сохранения ставки без изменений примерно в 80%. Любое отклонение от этого сценария станет мощным катализатором для золота. Заключение и рекомендации Золото остаётся в уязвимом положении, зажатое между ястребиными ожиданиями ФРС и структурными сигналами поддержки от центральных банков. Ключевым уровнем для быков остаётся 4200.00, для медведей — 4100.00. Для краткосрочных трейдеров: Вход в короткие позиции рассматривается при устойчивом пробое 4130.00 с целями 4100.00, 4080.00–4020.00 и стоп-лоссом выше 4169.00 (ЕМА200 на Н1).Вход в длинные позиции возможен при пробое сопротивления 4169.00-4180.00, а также при устойчивом отскоке от 4100.00 с целями 4190.00–4200.00, однако сопротивление в этой зоне может потребовать дополнительного импульса для пробоя.Внимательно следить за данными по CPI США (14 октября) — это ключевой триггер для движения. Для среднесрочных инвесторов: Потенциальная коррекция к зоне 4080.00–4020.00 может быть использована для аккуратного наращивания длинных позиций при сохранении конструктивного взгляда на структурный спрос со стороны центральных банков и институциональных инвесторов. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность в период публикации данных по инфляции и заседаний ФРС.Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней.Следить за динамикой доходности облигаций, доллара и цен на энергоносители. *данный материал представляет собой анализ динамики цены, зависящей от множества факторов, поэтому управление рисками и контроль позиций имеют особое значение.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

USD/CAD: Рынок труда Канады рушится, но нефть не оставляет Банку Канады выбора

Сентябрьский отчет по занятости в Канаде оказался значительно хуже прогнозов и подтвердил опасения, что летнее восстановление рынка труда оказалось недолговечным. Экономика потеряла 68 300 рабочих мест против ожиданий скромного роста на 7 000, а общая занятость сократилась на 0,3%. Это второе подряд месячное падение после августовских потерь 42 тыс. Коэффициент участия в рабочей силе упал на 0,2%, до 64,8%, что является минимальным уровнем с 1997 года, если исключить первоначальный шок пандемии ковида. Это означает, устойчивость безработицы объясняется не созданием рабочих мест, а выходом людей из состава рабочей силы. Выступление главы Банка Канады Тиффа Маклема на конференции Института международных финансов в Бангкоке 13–14 октября добавило новый слой к пониманию позиции регулятора. Маклем отметил, что «каждый крупный центральный банк обеспокоен» тем, что высокие цены на энергоносители могут транслироваться в более широкое ценовое давление, поскольку «эти издержки должны где-то осесть». Он также указал на ограниченность стратегических резервов, которые страны расходовали для сглаживания шоков. Спектр прогнозов по ставке BoC остается широким, отражая фундаментальную неопределенность относительно того, перевесят ли инфляционные риски слабость рынка труда. Слабый отчет по занятости снижает вероятность октябрьского повышения, рынки считают, что она невысокая, и что Банк Канады предпочтет дождаться дополнительных данных по инфляции. Понятно, что уверенности быкам по луни такая перспектива не добавляет. Цена на нефть продолжает оказывать ему поддержку, но одновременно и усиливает инфляционное давление. Торговый конфликт между США и Канадой не демонстрирует признаков разрядки. Канада настаивает на том, что карательные тарифы на сталь, алюминий и автомобили не имеют смысла с учетом глубокой интеграции двух экономик после десятилетий свободной торговли. Канадская сторона также подчеркивает, что является крупнейшим покупателем американского экспорта, что делает торговую войну экономически контрпродуктивной для обеих стран. Помимо традиционных драйверов, на курс USD/CAD в ближайшие недели будут оказывать влияние несколько менее очевидных факторов. Дифференциал доходности облигаций остается экстремально широким: доходность двухлетних канадских бумаг составляет около 3,18% против 4,79% для американских аналогов, что создает спред в 161 базисный пункт. Фискальная политика остается источником неопределенности: сокращение государственного сектора на 70 000 рабочих мест за месяц отражает как консолидацию бюджетов, так и структурные изменения в сфере образования. Если фискальное сжатие продолжится, это может ограничить потенциал экономического роста и усилить давление на CAD. Чистая короткая позиция по CAD увеличилась за отчетную неделю на 0,8 млрд, до -6.35 млрд, расчетная цена закрепилась выше долгосрочной средней. Пара USD/CAD консолидируется вблизи 1.4246, бычий импульс слегка выдохся, но вряд ли стоит рассчитывать на глубокую коррекцию. Поддержкой выступит технический уровень 1.4163, ожидаем, что консолидация завершится еще одним бычьим импульсом с целью 1.4390/4410. Ключевыми факторами выступят решение Банка Канады 28 октября и отчет по инфляции в США, до этих данных сильные движения маловероятны. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Анализ цен. Прогноз. Примет ли евро во внимание речь Лагард?

Сегодня, в среду, евро демонстрирует неуверенную динамику восстановления по отношению к доллару США. Текущее движение обусловлено главным образом ослаблением американской валюты в преддверии публикации инфляционной статистики в США, а не выраженным ростом самого евро. Пара EUR/USD торгуется немного выше уровня 1,1200, восстановившись после снижения к 17-месячному минимуму в районе 1,1150 ранее на этой неделе. При этом общая динамика пары по-прежнему остается «медвежьей».В среду доллар США частично утратил позиции, завоеванные в последнее время по отношению к основным мировым валютам, поскольку участники рынка ожидают выхода сентябрьского отчета по индексу потребительских цен (CPI) в США. Согласно прогнозам, общая потребительская инфляция в годовом исчислении ускорится до 3,6% против 3,4% в августе. При этом базовый показатель, не учитывающий цены на продукты питания и энергоносители, как ожидается, увеличится более умеренно — до 2,5% с 2,4% месяцем ранее.Дополнительное внимание инвесторов привлечёт выступление заместителя председателя Федеральной резервной системы по банковскому надзору Мишель Боуман на ежегодном саммите МВФ в Бангкоке. Ее комментарии могут содержать дополнительные подсказки относительно дальнейший действий, касаемо денежно-кредитной политики ФРС.Днем ранее президент Федерального резервного банка Нью-Йорка Джон Уильямс попытался снизить значимость рыночных ожиданий относительно возможного повышения процентных ставок в 2027 году, что также оказало давление на доллар США.Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась примерно до 5,20% после недавнего роста до многолетнего максимума на уровне 5,36%. Индекс доллара США (DXY), отражающий стоимость американской валюты по отношению к корзине из шести ведущих валют, опустился на 0,1% и находится вблизи отметки 102,10. При этом DXY отступил от годового максимума 102,61, зафиксированного в понедельник.Согласно данным инструмента CME FedWatch, трейдеры практически уверены, что на заседании, запланированном на конец текущего месяца, ФРС сохранит процентные ставки на прежнем уровне. Вместе с тем рынок по-прежнему ожидает повышения ставок в декабре.В то же время евро сталкивается с рядом существенных негативных факторов. В частности, рост цен на нефть и сохраняющаяся неопределенность политической и финансовой ситуации во Франции ограничивают потенциал восстановления единой валюты. Председатель Европейского центрального банка Кристин Лагард призвала французские власти к консолидации бюджетной политики, и исключила возможность вмешательства в рынок облигаций для уменьшения давления на государственный долг Франции. На текущий момент Председатель ЕЦБ Кристин Лагард выступает с речью. Примет ли евро во внимание речь Лагард?Опубликованная в среду макроэкономическая статистика по еврозоне указала на сохранение инфляционного давления, связанного с высокими затратами на энергоносители, что повышает вероятность дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики ЕЦБ. В Германии индекс оптовых цен в сентябре увеличился на 1,9% после роста на 0,9% в августе, хотя аналитики прогнозировали замедление темпов до 0,7%. В Испании в сентябре в месячном исчислении гармонизированный индекс потребительских цен (HICP) вырос на 0,6% и 5% в годовом, повторив значения предыдущего месяца. Влияние этих показателей на динамику евро оказалось ограниченным.А с технической точки зрения пара EUR/USD торгуется на круглом уровне 1,1200, сохраняя «медвежий» настрой, поскольку цена остается ниже всех важных скользящих средних. Ближайшее сопротивление – это 9-дневная ЕМА. Но для того, чтобы ослабить медвежье давление, быкам нужно преодолеть 20-дневную SMA. Важную поддержку оказывает минимум месяца в районе 1,1150. При этом осцилляторы отрицательны, подтверждая преимущество медведей.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 14 октября. Поддержит ли евро выступление Лагард?

Пара EUR/USD во вторник выполнила разворот в пользу европейской валюты и рост к уровню коррекции 127,2% – 1,1220. Отбой котировок от этого уровня сегодня сработает в пользу американского доллара и возобновления падения пары в направлении коррекционного уровня 161,8% – 1,1086. Закрепление над уровнем 1,1220 позволит трейдерам рассчитывать на некоторый рост евро в направлении уровня Фибо 100,0% – 1,1325. Ситуация с волнами на часовом графике остается «медвежьей». Последняя завершенная волна вверх не пробила предыдущий пик, а новая волна вниз пробила предыдущий лоу. Трейдеры после сентябрьского заседания FOMС ожидают еще минимум одно ужесточение ДКП до конца года и еще одно – в следующем году. Этот фактор продолжает оказывать сильнейшую поддержку американской валюте, а остальные факторы – не имеют значения. Медведи находятся на кураже, что также помогает доллару расти. Информационный фон во вторник был очень слабым, и трейдеры практически не обратили на него внимания. За весь день можно отметить лишь отчет по продажам домов в США, который показал чуть более высокое значение, чем ожидал рынок. Так как доллар весь день находился в падении, никакого влияния этот отчет на настроение рынка не оказал. Сегодня состоится сразу два выступления Кристин Лагард и, на мой взгляд, она может отметить в своих речах необходимость еще одного ужесточения ДКП до конца года. Инфляция в Евросоюзе пока не реагирует на «ястребиные» шаги ЕЦБ, поэтому Лагард может отметить существующую проблему. А решить эту проблему ЕЦБ может только одним способом – повышением ставок. Для европейской валюты эта информация сейчас не стоит ничего, так как рынок продолжает покупать только доллар и по любым причинам. Два ужесточения ДКП ЕЦБ не произвели никакого впечатления на трейдеров. Вряд ли произведет и третье, если только медведи не умерят свой пыл. На 4-часовом графике пара после образования четырех «бычьих» дивергенций пара так и не может начать процесс роста. Цена вновь выполнила закрепление под уровнем коррекции 76,4% – 1,1221, что позволяет ожидать продолжение падения в направлении следующего уровня Фибо 161,8% – 1,1088. Новое закрепление над уровнем 1,1221 позволит рассчитывать на атаку быков, вероятность чего сейчас не слишком высокая. Дивергенции у индикаторов CCI и RSI не могут остановить медведей. Отчет Commitments of Traders (COT):

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

AUD/USD: деловое доверие рушится, инфляционные ожидания растут

Ежемесячный опрос NAB зафиксировал падение индекса делового доверия на 4 пункта до -13 в сентябре, это третье снижение подряд. Уровень -13 встречается крайне редко за всю историю опроса, вне периодов глобального кризиса в 2008г и пандемии такие значения практически не наблюдались. Пессимизм распространился почти на все отрасли, доверие упало в восьми из десяти секторов, что указывает на системный сдвиг в настроениях бизнеса. Деловые условия остались на уровне -1, не изменившись с августа, но структура показателя ухудшилась. Небольшое восстановление торговых условий и прибыльности было полностью нивелировано падением занятости на 3 пункта до минимального уровня за пять лет. Это первый сигнал о том, что слабость прибыли и уверенности начинает транслироваться в решения о найме. Пока бизнес теряет уверенность, потребители ожидают ускорения роста цен. Индекс инфляционных ожиданий Melbourne Institute в октябре подскочил до 5.3% с 4.9% в предыдущие два месяца, это значительно выше целевого диапазона РБА в 2-3% и указывает на то, что инфляционная психология не только не сломана, но и укрепляется. Разрыв между ожиданиями домохозяйств и фактическими данными становится всё более заметным. Сентябрьский индекс TD-MI показал месячный рост цен всего на 0.3% против ожиданий в 0.5%, что дало рынку основания надеяться на ослабление инфляционного давления. Однако ожидания потребителей проигнорировали этот сигнал и продолжили расти. Такая динамика говорит о том, что домохозяйства закладывают в свои решения не текущие данные, а опасения относительно будущего — прежде всего, связанные с ценами на энергоносители. После четвёртого повышения ставки до 4.60% в конце сентября рынок пытается определить, завершён ли цикл ужесточения. Ответ на этот вопрос остаётся неопределённым, и крупнейшие банки разделились во мнениях. Westpac и ANZ склоняются к повышению до 4.85% на ноябрьском заседании, причём Westpac называет это базовым сценарием «если конфликт на Ближнем Востоке не завершится или энергетические издержки не снизятся». CBA оценивает решение как «тонко сбалансированное», а NAB, напротив, полагает, что совет директоров, возможно, уже завершил цикл ужесточения, интерпретируя акцент управляющего Буллок на занятости как сигнал о приоритете рисков для рынка труда. Позиция РБА, судя по протоколу заседания, остаётся жёсткой. Совет был единодушен в поддержке повышения и выразил обеспокоенность тем, что инфляция может оставаться слишком высокой слишком долго. Отметим, что РБА прямо упомянул валютный курс как аргумент в пользу ужесточения. Совет отметил, что отказ от повышения ставки может привести к ослаблению австралийского доллара и, через этот канал, к смягчению финансовых условий — что противоречит цели по инфляции. Иными словами, слабый AUD теперь официально рассматривается как причина для повышения ставки, а не только как его следствие. Перспективы австралийской экономики выглядят умеренно негативно. NAB прогнозирует рост ВВП на уровне 1.4% в 2026 году и 1.6% в 2027, то есть ниже тренда, с постепенным улучшением до 1.8% лишь к 2028 году. Такой длительный период роста ниже потенциального означает постепенное повышение уровня безработицы, который, по оценкам NAB, достигнет примерно 5% к 2028 году. Агентство Fitch предупредило, что процентные платежи по долгу достигнут 6.9% доходов правительства в 2027 финансовом году, это самый высокий показатель среди всех стран с рейтингом AAA. Чистая короткая позиция по AUD увеличилась за отчетную неделю на внушительные 2,47 млрд. до -6,88 млрд, спекулятивное позиционирование уверенно медвежье, расчётная цена уходит все глубже на юг. AUD/USD корректируется вверх после фиксации минимума 0.6907, исходим из того, что коррекция будет иметь ограниченный характер и завершится вблизи сопротивления 0.7033 или 0.7073 (менее вероятно). Основной целью является поддержка 0.6866, ее падение увеличит медвежье давление и повысит вероятность выхода из широкого диапазона, в котором пара находится с начала года. Краткосрочная динамика зависит от исхода ноябрьского заседания РБА. Если совет решится на ещё одно повышение до 4.85%, AUD может получить краткосрочную поддержку, но её устойчивость будет ограничена ухудшающимися фундаментальными показателями. Если же РБА сделает паузу, австралийский доллар, вероятно, окажется под давлением, поскольку рынок начнёт закладывать завершение цикла ужесточения.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 14 октября. Эндрю Бейли может порадовать фунт

На часовом графике пара GBP/USD во вторник выполнила разворот в пользу британца и рост к уровню коррекции 100,0% – 1,3272. Отбой котировок от этого уровня сработает в пользу валюты США и возобновления падения в направлении зоны поддержки 1,3164–1,3177. Закрепление пары над уровнем 1,3272 позволит ожидать трейдерам дальнейший рост британца в направлении следующего коррекционного уровня 76,4% – 1,3368. Ситуация на рынке остается полностью «медвежьей». Последняя завершенная волна вниз не пробила предыдущий лоу, а новая волна вверх не пробила предыдущий пик. Таким образом, инициативой продолжают владеть медведи. Ужесточение ДКП FOMC и «ястребиные» перспективы, транслированные Кевином Уоршем, продолжают поддерживать доллар. Слом текущего тренда теперь возможен лишь выше уровня 1,3284 или после образования двух «бычьих» волн. Информационный фон во вторник был очень слабым и никакого влияния на настроение трейдеров не оказал. Сегодня в Америке выйдет отчет по инфляции за сентябрь, который может оказать влияние на следующее решение FOMC по ставке. Таким образом, рынок наверняка ожидает этот показатель, чтобы сделать выводы. В октябре рынок не ждет нового ужесточения ДКП ФРС, но чем выше будет расти инфляция, тем больше шансов увидеть более, чем одно повышение ставки в перспективе. Также сегодня состоится выступление губернатора Банка Англии Эндрю Бейли. Глава британского центробанка также может сигнализировать о готовности приступить к ужесточению ДКП на ближайшем заседании. Таким образом, сегодня торги британца будут зависеть от этих двух событий. На мой взгляд, «ястребиный» настрой ФРС уже отработан трейдерами, а вот «ястребиные» перспективы Банка Англии еще нет. Для меня закрепление над уровнем 1,3272 и дальнейший рост британца будет наиболее логичным вариантом развития событий на этой неделе. Пара GBP/USD уже три недели торгуется в рендже, который рано или поздно закончится. На 4-часовом графике пара GBP/USD выполнила возврат к уровню коррекции 76,4% – 1,3277 после образования очередной «бычьей» дивергенции у индикатора CCI. Отбой пары от этого уровня сработает в пользу возобновления падения в направлении уровня Фибо 100,0% – 1,3159. Закрепление пары над уровнем 1,3277 подарит фунту надежду на некоторое восстановление. На часовом графике графическая картина сейчас более убедительная, советую рассматривать именно ее. Отчет Commitments of Traders (COT): Настроение категории трейдеров «Non-commercial» за последнюю отчетную неделю стало еще более «медвежьим». Количество Long-контрактов на руках спекулянтов выросло на 3863 единицы, а количество Short – на 10399 единиц. Разрыв между количеством Long и Short-контрактов сейчас фактически следующий: 45 тысяч против 143 тысяч. Преимущество медведей вновь увеличивается. Раньше доминация медведей не вызывала вопросов, но сейчас вызывает, так как информационный фон изменился в последние месяцы. В «медвежий» тренд по британцу я по-прежнему не верю, но в ближайшее время все будет зависеть от торговой политики Трампа, денежно-кредитной политики ФРС и Банка Англии, а также от длительности, масштабов и последствий войны на Ближнем Востоке. В последние месяцы рынок перенастроился на мир, но переговоры между Ираном и США провалились, толком не начавшись. И не факт, что они будут возобновлены в ближайшее время. Календарь новостей для США и Великобритании: США – Индекс потребительских цен (12-30 UTC). 14 октября календарь экономических событий содержит в себе одну важную запись. Влияние экономического фона на настроение рынка в среду будет присутствовать во второй половине дня. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: Продажи пары возможны сегодня при отбое от уровня 1,3272 на часовом графике с целью 1,3164–1,3177. Покупки возможны сегодня при закрытии над уровнем 1,3272 с целью 1,3368. Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,3272–1,3674 на часовом графике и по 1,3158–1,3655 на 4-часовом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Рынок не вышел из себя

S&P 500 сохранил поразительную устойчивость, несмотря на распродажи сектора полупроводников и неспособность корпоративной отчетности крупных банков создать попутный ветер для рынка акций США. Поддержку широкому фондовому индексу оказало снижение доходности казначейских облигаций и заявление президента ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса, что ФРС при определенных условиях может воздержаться от повышения ставок в 2027. Динамика рыночных ожиданий по ставке Федрезерва Сообщение CXMT о новом чипе памяти нанесло удар по южнокорейским производителям чипов Samsung Electronics и SK Hynix и привело к обвалу KOSPI. Этот фондовый индекс является своеобразным индикатором интереса инвесторов к теме искусственного интеллекта. Дальше – больше. Broadcom заявил, что инвесторы понятия не имеют, во что вкладывают деньги. Их ожидания по поводу ИИ завышены, также как во время похода в казино. Если добавить к этому неудачи в IPO двух тесно связанных с NVIDIA австралийских компаний, это могло спровоцировать панику и привести к массовым распродажам больших технологий. По факту S&P 500 выглядел поразительно спокойным. Широкий фондовый индекс не испытывал боли падения на 1% и более в течение 53 торговых сессий, что является самой продолжительной серией с января 2020. Инвесторов, похоже, не особо взволновали ни конкуренция со стороны китайских производителей чипов, ни неспособность технологических компаний генерировать адекватную колоссальным инвестициям прибыль, ни неудачи с IPO. Если рынок не идет туда, где его ожидают увидеть, он с большей вероятностью пойдет в противоположном направлении, не так ли? Колебания S&P 500 Руку помощи S&P 500 протянули комментарии Джона Уильямса, благодаря которым снизилась доходность трежерис. Когда-то это должно было произойти. После роста ставок до максимальных с 2002 уровней, покупка казначейских облигаций начинает выглядеть привлекательной. Особенно если базовая инфляция не захочет разгоняться, а ФРС не ужесточит денежно-кредитную политику в 2027. К тому же, по мнению Morgan Stanley, для поддержания доходности долгосрочных трежерис на уровне 5% и выше требуется рост номинального ВВП на 5,5-6,5% в долгосрочной перспективе. 64% управляющих активами-респондентов опроса Bank of America считают, что ставки по долгам не поднимутся выше 6%. Другое дело, что инвесторы начинают беспокоиться о пике прибыли. Уолл-стрит прогнозирует ее рост на 25% в третьем и на 28% в четвертом кварталах. Однако в первом полугодии 2027 скорость упадет до 18%. Не угаснет ли интерес инвесторов к покупкам акций? Технически на дневном графике S&P 500 могут сформироваться паттерны 1-2-3 или Всплеск и полка. При этом прорыв локального максимума на 7825 по-прежнему имеет смысл рассматривать как повод для наращивания лонгов. Напротив, падение ниже 7785 и 7765 могут стать основаниями для краткосрочных продаж. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Где продавать и покупать евро: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 14 октября

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.1188 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение верх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку евро. В результате пара выросла более чем на 20 пунктов.Евро в целом проигнорировал данные по Германии, но все же вырос в конце дня, потому что доллар ослаб. Там Джон Уильямс, представитель ФРС, допустил лишь еще одно повышение ставки ФРС в этом году, но не увидел необходимости в ужесточении в 2027 году. Для доллара это ослабление ожиданий дальнейшего роста ставок, а для EUR/USD пространство для отскока после месячных минимумов. Сегодня в первой половине дня Европейский регулятор снова окажется в центре внимания рынка. Президент ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью, и мне кажется, что именно на этом событии стоит сосредоточиться. Жесткий тон способен помочь евро и дальше восстанавливаться против доллара, особенно когда американская валюта находится под давлением после слов Джона Уильямса о том, что повышение ставки ФРС в этом году возможно, а в 2027 году не нужно.Статистика на этом фоне вторична, но не лишена смысла. Индекс оптовых цен Германии покажет, что происходит на ранних стадиях цепочки поставок, и рост этого показателя обычно предвещает ускорение инфляции в рознице. Индекс потребительских цен Испании добавит информацию по еще одной крупной экономике еврозоны. Для сравнения, немецкая инфляция в сентябре составила 3,3% против 2,9% месяцем ранее, и рынок уже не удивлялся. Новые цифры лишь подскажут, насколько устойчиво это ускорение.Связь с прошлыми заявлениями ЕЦБ тоже есть. Изабель Шнабель говорила, что при текущем уровне ставки инфляция вряд ли вернется к цели в среднесрочной перспективе, а Филип Лейн в последних выступлениях подчеркивал, что вторичных эффектов нет и нелинейной реакции не требуется. Если Лагард поддержит скорее позицию Шнабель, евро получит дополнительный импульс, а если встанет на сторону Лейна, отскок может оказаться скромнее. Я считаю, что слова президента ЕЦБ сегодня окажутся важнее любой цифры в календаре.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1214 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1235. В точке 1.1235 планирую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост евро сегодня можно лишь после сильной немецкой статистики. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1201 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1214 и 1.1235.Сценарии на продажуСценарий №1: продавать евро планирую после достижения уровня 1.1201 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1181, где собираюсь выходить из рынка и покупать сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Сильное давление на пару сегодня вряд ли вернется. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1214 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.1201 и 1.1181.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Где продавать и покупать иену: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 14 октября

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 158.15 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку доллара. В результате пара выросла в район целевого уровня 158.35Доллар ослаб, и это дало иене шанс отыграть часть позиций. Американская статистика выглядела неплохо, но не вызвала сильной реакции. Решающими оказались слова президента ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса. Он допустил еще одно повышение ставки в этом году, но не видит необходимости в ужесточении в 2027 году, и ожидания дальнейшего роста ставок ослабли. Для USD/JPY это важно, потому что разница в политике ФРС и Банка Японии остается главным фактором курса. Напомню, что Банк Японии повысил ставку до 1,25% на заседании 18 сентября при голосовании 7 против 2, и рынок оценивает вероятность нового шага на заседании 30 октября примерно в 25%.Сегодняшние данные по Японии оказались нейтральными. Рост одного из агрегатов денежной массы в сентябре составил 2,0% в годовом выражении при прогнозе 2,1% и предыдущем значении 2,0%, а второй показатель остался на уровне 1,2%, полностью повторив прошлую цифру. Небольшое отставание от прогноза на 0,1 процентного пункта нельзя назвать значимым, но оно указывает на то, что денежное предложение растет медленно и новой подпитки ликвидностью пока нет. Такие показатели важны потому, что отражают, насколько активно банки кредитуют экономику и сколько денег находится в обращении, а это косвенно влияет на инфляционные ожидания и на решения Банка Японии. Для иены эти цифры сами по себе не дают сильного импульса. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 158.35 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 158.63 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 158.63 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). К покупкам пары лучше всего возвращаться на коррекциях и серьезных просадках USD/JPY. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 158.22 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 158.35 и 158.63.Сценарии на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую лишь после обновления уровня 158.22 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 157.96, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы вернутся в любой момент, нужно только любой намек со стороны ЦБ. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 158.35 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 158.22 и 157.96.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

У евро и фунта появилось время на передышку. Видеопрогноз на 14 октября

Евро и фунт отыграли падение начала недели, потому что вышедшая статистика не принесла сюрпризов, а выступление Джона Уильямса из ФРБ Нью-Йорка заметно ослабило доллар. Он считает уместным только одно повышение ставки в этом году и не видит оснований для дополнительного ужесточения, что стало холодным душем для сторонников жёсткой линии, хотя в ФРС по-прежнему есть и ястребы. Сегодня основное внимание приковано к американской инфляции за сентябрь, где ожидается ускорение общего индекса при небольшом росте базового, а также к выступлениям Бейли из Банка Англии, Лагард из ЕЦБ и представителей ФРС Боуман и Баркина. Если данные по инфляции совпадут с прогнозами или окажутся мягче, евро и фунт способны продолжить восстановление. Ожидаю, что сильное превышение прогнозов быстро вернёт спрос на доллар, а в остальных случаях пары останутся в рамках восстановления до ближайших сопротивлений.Точки входа по паре EURUSD:Прорыв уровня 1.1216 может привести к росту евро в район 1.1244 и 1.1275Прорыв 1.1187 может привести к распродажам евро в район 1.1155 и 1.1126Точки входа по паре GBPUSD:Прорыв уровня 1.3282 может привести к росту фунта в район 1.3307 и 1.3341Прорыв 1.3258 может привести к распродажам фунта в район 1.3238 и 1.3218Точки входа по паре USDJPY:Прорыв уровня 158.28 может привести к росту доллара в район 158.57 и 158.83Прорыв 157.97 может привести к распродажам доллара в район 157.69 и 157.40Если у вас есть вопросы, либо вы хотите получать актуальные прогнозы и советы одними из первых: добро пожаловать в мою группу в Telegram Еврозона:Индекс оптовых цен ГерманииИндекс потребительских цен ИспанииПрезидент ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речьюГубернатор Банка Англии Эндрю Бэйли выступит с речьюЧлен КМП Банка Англии Хью Пилл выступит с речьюСША: Индекс потребительских ценИндекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносителиЧлен FOMC Мишель Боуман выступит с речьюЧлен FOMC Томас Баркин выступит с речьюМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Где продавать и покупать фунт: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 14 октября

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.3241 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вверх от нулевой отметки, что ограничивало восходящий потенциал пары. По этой причине я не покупал фунт.Фунт вырос на фоне ослабления доллара, и причиной стала не американская статистика, а слова Джона Уильямса. Данные выглядели неплохо, но рынок на них почти не отреагировал. Продажи жилья на вторичном рынке выросли до 3,99 миллиона при прогнозе 3,95 миллиона, что для доллара это умеренно позитивный сигнал, поскольку ипотечные ставки в США высоки, а спрос на жилье остается устойчивым.Еженедельное изменение занятости по ADP составило 24,8 тысячи против 25,3 тысячи неделей ранее, то есть рынок труда сохраняет медленный, но положительный темп найма. Индикатор оптимизма малого бизнеса NFIB немного снизился до 97,9 пункта при ожиданиях 98,0 пункта, а месяцем ранее составлял 98,7. Малый бизнес чувствителен к стоимости заимствований, поэтому слабое снижение настроений сигнализирует о давлении высоких ставок.Но главным событием оказались слова Уильямса. Он допустил еще одно повышение в этом году, но не видит необходимости в ужесточении в 2027 году, и доходности американских облигаций немного снизились. Сегодня британский календарь утром пуст, зато речи членов Банка Англии могут оказаться важнее любых цифр. Эндрю Бэйли и Хью Пилл выступят с речью, и фунт будет смотреть, насколько жестко они говорят о ставке. Жесткие комментарии способны поддержать бычий импульс, потому что рынок видит в них аргумент в пользу сохранения высокой ставки, а это делает фунт привлекательнее для инвесторов. Чтобы понять, чего ждать, достаточно вспомнить прошлые позиции. Пилл в июле голосовал за немедленное повышение ставки и сегодня, вероятно, подтвердит осторожность в оценке инфляции. Бэйли в сентябре обошел стороной текущую политику и говорил о независимости центробанков, поэтому рынок ждет от него более прямых слов. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сценарии на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3271 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3268 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3268 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост фунта сегодня можно лишь в рамках коррекции. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3260 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3271 и 1.3288.Сценарии на продажуСценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3260 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.3244, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Плохие новости вернут давление на фунт. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3271 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.3260 и 1.3244.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Два условия, при которых восстановление рынка станет устойчивым

На рынке растут разговоры о дальнейшем падении. По итогам вчерашнего дня биткоин так и остался ниже 84 000 долларов, а эфир торгуется в районе 2500. Многие участники рынка считают, что криптовалюта лишилась притока капитала, тогда как фондовый рынок продолжает расти благодаря сильным корпоративным прибылям. Деньги, которые летом шли в крипту, теперь предпочитают акции, и это объясняет, почему даже хорошие новости для отрасли не дают цене устойчивого роста.Картина по потокам это подтверждает. Спотовые ETF на биткоин потеряли с начала октября около 451 млн долларов, а по итогам прошлой недели три категории фондов, биткоин, эфир и Solana, потеряли около 1,25 млрд. Эфир-фонды фиксируют отток девять торговых дней подряд на 697,2 млн долларов, а Solana-фонды прервали рекордную серию притоков в 14 недель. Параллельно на рынке акций сезон отчётности, который стартовал на этой неделе, пока поддерживает индексы, и американские Nasdaq и S&P 500 торгуются вблизи рекордов. Для устойчивого восстановления, по оценке участников рынка, нужны два условия. Первое: снижение и стабилизация доходности долгосрочных государственных облигаций США. Доходность 30-летних бумаг на прошлой неделе достигала 5,70%, максимума с 2002 года, а десятилетних 5,35%, и пока она растёт, активы без процентного дохода остаются под давлением. Второе: возобновление чистого притока в спотовые криптовалютные ETF, потому что именно через них приходит институциональный спрос. Пока ни одно из условий не выполнено, и, как мне кажется, это главный аргумент в пользу осторожности.Отсюда практический вывод: до выполнения этих условий лучше не покупать альткоины на краткосрочных отскоках. У них меньше ликвидности, они падают сильнее биткоина, а эфир к тому же теряет опору в виде корпоративных покупателей. Прошлые отскоки показали, что рост без подтверждения потоками быстро выкупается продавцами, а сегодняшняя спокойная торговля у 83 000 долларов лишь затишье перед американскими данными по инфляции.При этом долгосрочный прогноз остаётся позитивным: участники рынка считают, что текущий цикл всё ещё находится на ранней стадии. Эту мысль поддерживают и другие сигналы. Сэйлор объявил, что бычий рынок уже начался, а аналитики JPMorgan оценивают приток в цифровые активы с начала года около 50 млрд долларов и говорят о положительном импульсе на четвёртый квартал. Я бы не противопоставлял эти взгляды осторожности: речь идёт о разных горизонтах. В ближайшие недели рынок определяют макроданные и потоки, а в горизонте года аргументов у быков больше.Мой базовый сценарий: пока доходности облигаций остаются у максимумов, а ETF не вернулись к притокам, биткоин будет торговаться в диапазоне с риском возврата к 81 000 долларов, а эфир будет слабее. Слабая американская инфляция сегодня остановит давление и создаст условия для первых притоков в фонды, а сильная усилит ставки на повышение ставки ФРС и откроет путь к новым потерям. Первым подтверждением разворота я буду считать не отскок цены, а хотя бы два дня подряд чистого притока в биткоин-ETF вместе с остановкой роста доходностей.По биткоину цена торгуется в узком коридоре между поддержкой 83 300 и сопротивлением 83 600, внешние границы 82 800 и 84 100, и план строится вокруг двух зеркальных направлений с полным набором сценариев на пробой и отбой. Для покупок есть два входа. Первый, пробой 83 600 вверх с закреплением: покупка с целью на 84 100, где я фиксирую прибыль и рассматриваю шорт на откат, при условии, что цена выше 50-дневной средней, а Awesome выше нуля. Второй, отбой от 83 300, если пробой вниз не подтвердился и вылет оказался ложным: покупка с возвратом сначала к 83 600, затем к 84 100.Продажи зеркальны. При подтверждённом пробое 83 300 вниз рассматривается шорт с целью на 82 800, при условии, что средняя выше цены, а Awesome ниже нуля. Если пробой 83 600 вверх не удержался, и цена вернулась под уровень, шорт стартует от сопротивления с возвратом к 83 300 и далее к 82 800.По эфиру логика полностью повторяет биткоин на собственной шкале цен: внутренний коридор между поддержкой 2496 и сопротивлением 2511, внешние границы 2478 и 2529. Покупка при пробое 2511 вверх нацелена на 2529, где фиксируется прибыль и рассматривается шорт на откат; условие прежнее, цена выше 50-дневной средней и Awesome выше нуля. Покупка при отбое от 2496, если пробой вниз не подтвердился, идёт сначала к 2511, затем к 2529.Для продаж пробой 2496 вниз с подтверждением открывает шорт с целью 2478 при условии, что средняя выше цены, а Awesome ниже нуля. Отбой от 2511, если пробой вверх не подтвердился, даёт шорт с возвратом к 2496, затем к 2478. Оба индикатора остаются фильтром для отсечения ложных движений, а не самостоятельным поводом входить заранее, и решение принимается только после реального подтверждения ценой обозначенных уровней.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Кто вернет золоту опору

Золото сегодня вернулось к падению и сейчас торгуется около $4144 за унцию, пытаясь остановить двухдневное снижение, в ходе которого металл потерял 0,8%. Серебро выросло на 0,1% до $59,20 против $60,57 накануне, платина осталась без изменений, палладий подорожал.Причиной утренней стабилизации золота стали слова президента ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса. Он считает уместным еще одно повышение ставки в этом году, но не видит необходимости в ужесточении в 2027 году. После этих заявлений доходности казначейских облигаций США немного снизились, а золото, которое не приносит процентов, обычно выигрывает при более мягком взгляде на ставки.Однако полноценного роста не получается из-за нефти. Brent торгуется выше $106 за баррель, поскольку вспышка атак на Ближнем Востоке вновь поставила под угрозу поставки энергоносителей. Дорогая нефть подпитывает инфляцию и усиливает аргументы в пользу более высоких ставок, а это бьет по золоту. В последние месяцы эта цепочка определяет поведение металла, и сегодня она сдерживает все попытки роста.Но главное событие дня впереди. Данные по потребительским ценам в США, которые выйдут в среду, могут дать подсказки о траектории ставки ФРС, причем центральный банк в прошлом месяце впервые с 2023 года повысил ставку. Рынок свопов закладывает низкую вероятность повышения на заседании в этом месяце, но примерно 90% вероятности роста ставки в декабре. Таким образом, в цене уже заложено немало ужесточения, и жесткая цифра по инфляции может лишь усилить давление на золото, а мягкая позволит металлу отыграть потери.Любопытно, что цена ведет себя удивительно спокойно, хотя фонды, следующие за трендом, активно продают. В Deutsche Bank отметили, что рынок поддерживает устойчивый физический спрос на золото, а коммерческие и некоммерческие потоки работают вместе и компенсируют алгоритмические продажи. В это же время розничные инвесторы остаются в стороне. Я считаю, что именно физический спрос не дает металлу уйти ниже, хотя для нового рывка вверх ему нужен внешний повод.Мой прогноз такой. До публикации CPI золото, скорее всего, продолжит торговаться в узком диапазоне вокруг $4165, поскольку покупатели и продавцы выжидают. Если инфляция окажется мягкой, а нефть не добавит выше $106, я ожидаю попытки вернуться к $4200 и выше. Если же индекс удивит вверх, ставки на декабрьское повышение укрепятся, доходности вырастут, и золото снова окажется под давлением.Что касается технической картины золота, то покупателям нужно забирать ближайшее сопротивление $4192. Это позволит нацелиться на $4249, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область $4304. В случае падения золота медведи попытаются забрать контроль над $4124. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесёт серьёзный удар по позициям быков и столкнёт Gold к минимуму $4062 с перспективой выхода на $4047.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

ИИ снова проверяет рынок на прочность

Азиатские индексы снизились после того, как производитель оборудования для выпуска микросхем ASML Holding заявил, что не в состоянии полностью удовлетворить спрос, и это вернуло опасения вокруг сделок на тематике искусственного интеллекта. Индекс MSCI Asia Pacific подешевел на 0,1%, хотя ранее вырос на 0,7%. Фьючерс на Nasdaq 100 перешел в минус, а контракты на S&P 500 и европейские акции уступили большую часть своего роста. Доллар при этом снижался в преддверии ключевого отчета по инфляции в США.Ситуация с ASML выглядит противоречиво. Компания сообщила, что не сможет полностью обеспечить спрос в ближайшие два года, и одновременно повысила нижнюю границу прогноза выручки на 2026 год. Сильнее всего это ударило по Южной Корее. Индекс Kospi, ориентир для вложений в ИИ и полупроводники, снизился на 1% после роста на 2,6% в начале сессии. Это логичный итог, поскольку рынок Кореи очень чувствителен к любым сомнениям в том, что огромные траты на ИИ принесут соразмерную отдачу. Я считаю, что любая новость о сдерживающих факторах в этом секторе сейчас воспринимается болезненнее, чем позитивные корпоративные прогнозы.Китайские индексы тоже под давлением. Индекс CSI 300 снизился на 0,3% и оказался на самом низком уровне с августа 2025 года, а от июньского максимума он упал более чем на 15%, то есть приблизился к границе медвежьего рынка. Инвесторы все меньше верят в масштабные меры поддержки экономики. Нефть добавляет неопределенности. Brent подорожала на 0,6% до $106,30 за баррель против примерно $105 накануне, а американская нефть растет пятый день подряд. Причиной стала новая вспышка атак на Ближнем Востоке, которая усилила сомнения в скором восстановлении поставок энергоносителей из Персидского залива. Для инфляции это плохая новость, потому что дорогая нефть подпитывает ценовое давление, а значит, усложняет жизнь ФРС и тем, кто рассчитывает на смягчение риторики.Именно поэтому рынок так внимательно ждет отчета по потребительским ценам в США. По прогнозам экономистов индекс вырастет на 0,6% после 0,4% месяцем ранее, что станет самым сильным приростом за пять месяцев. Настроения немного улучшили слова президента ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса, который допустил еще одно повышение ставки в этом году, но не увидел необходимости в ужесточении в 2027 году. Рынок облигаций пока держится спокойно. Доходность десятилетних казначейских бумаг составляет 5,20% после 5,31% 8 октября. Золото стабилизировалось около $4160 за унцию, чуть ниже $4192, зафиксированных утром во вторник. Мой прогноз такой. Если инфляция окажется не выше 0,6%, давление на доллар сохранится, доходности продолжат осторожное снижение, а азиатские акции получат шанс на отскок, хотя полупроводниковый сектор останется уязвимым из-за темы ASML. Если же цифра удивит вверх, ставки на повышение вернутся, доллар окрепнет, а риск-аппетит пострадает прежде всего в Азии и в акциях, зависящих от ИИ. При нынешнем фоне дорогой нефти и вывода денег из региона я скорее ожидаю, что отскок будет слабым, а без устойчивого снижения нефти азиатские индексы продолжат отставать.Что касается технической картины S&P500, то основная задача покупателей на сегодня будет заключаться в преодолении ближайшего сопротивления $7824. Это поможет показать рост, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $7841. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $7862, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $7810. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $7793 и откроет дорогу к $7774.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Кто-то снова навредил доллару

Во вторник евро и британский фунт выросли к доллару, и к экономической статистике это движение отношения не имело. Немецкие цифры совпали с прогнозами, американские рынок почти не заметил, а главным толчком стали слова президента ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса, из-за которых позиции американской валюты ослабли.Окончательная оценка инфляции в Германии сюрпризов не принесла. Годовой рост потребительских цен в сентябре составил 3,3% против 2,9% в августе, что стало максимумом с декабря 2023 года, а месячная динамика и гармонизированный индекс полностью повторили ожидания. Раз подтвердилось то, что рынок уже знал, оснований пересматривать взгляд на политику ЕЦБ не возникло, и евро на публикацию не отреагировал.Американский блок получился неоднозначным, но в целом неплохим. Индикатор оптимизма малого бизнеса NFIB оказался на 97,9 пункта, едва ниже прогноза в 98,0 пункта. Недельные данные ADP показали прирост занятости на 24,8 тысячи, то есть рынок труда держится ровно, без ускорения. Лучше всего выглядело жилье, где продажи на вторичном рынке дошли до 3,99 миллиона и превзошли ожидания в 3,95 миллиона.В обычной ситуации такие цифры должны были поддержать доллар, ведь устойчивая занятость и оживление на рынке жилья снижают вероятность резкого охлаждения экономики. Однако реакция оказалась сдержанной, потому что рынок оценивал не сами данные, а то, что они значат для траектории ставки ФРС. А здесь главный сигнал пришел не из таблицы, а из интервью Уильямса.Уильямс сказал, что считает уместным еще одно повышение ставки в этом году, но на данный момент не видит оснований для дополнительных шагов после него и не считает, что ФРС придется ужесточать политику в 2027 году. Он подчеркнул, что по-прежнему видит дезинфляционные силы, так как эффект тарифов и энергетического шока ослабевает, а рынок труда не перегрет. «Это не перегрев экономики», — сказал Джон Уильямс, президент ФРБ Нью-Йорка. Проблема для доллара в том, что рынок закладывает повышение в декабре и еще два шага в 2027 году, а значит, более мягкий взгляд одного из ключевых чиновников ФРС снижает привлекательность американских доходностей.Именно этот глубинный прогноз и оказал давление на доллар. Доходности казначейских облигаций немного снизились, а двухлетние бумаги стерли рост на три базисных пункта, что уменьшило преимущество доллара по процентной ставке. Выигрывают от этого евро и фунт, которые получили шанс отыграть часть потерь, а проигрывают те, кто ставил на дальнейшее укрепление американской валюты. Я считаю, что отсутствие сильной реакции на данные США лишний раз подтверждает, что в центре внимания рынка находится не прошлая статистика, а ожидания по политике ФРС.Но это не означает, что давление на доллар будет устойчивым. Бет Хаммак и Лори Логан уже дали понять, что для возврата инфляции к 2% потребуется больше одного шага, поэтому внутри ФРС нет единства. На мой взгляд, отчет по потребительским ценам в США в среду решит, чья трактовка возьмет верх. Мягкие цифры подтвердят позицию Уильямса и позволят евро и фунту удержать завоеванное, тогда как сильная инфляция вернет доллару часть позиций. При этом евро остается более уязвимым из-за бюджетных проблем во Франции, и я ожидаю, что его рост будет менее уверенным, чем у фунта.Что касается текущей технической картины EUR/USD, то сейчас покупателям нужно думать над тем, как забирать уровень 1.1215. Только это позволит нацелиться на тест 1.1240. Уже оттуда можно забраться на 1.1275, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.1185 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.1155 либо открывать длинные позиции от 1.1125. Что касается текущей технической картины GBP/USD, то покупателям фунта нужно забирать ближайшее сопротивление 1.3280. Только это позволит нацелиться на 1.3310, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область 1.3340. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.3255. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.3235 с перспективой выхода на 1.3215.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Уильямс против рынка и ястребов ФРС

Доходности казначейских облигаций США немного снизились после интервью президента Федерального резервного банка Нью-Йорка Джона Уильямса, а двухлетние бумаги, наиболее чувствительные к траектории ставки ФРС, стерли рост на целых три базисных пункта. Реакция объяснима, поскольку Уильямс подтвердил, что еще одно повышение в этом году остается уместным, но не видит оснований для дополнительных шагов после него. Он не считает, что центральному банку придется повышать ставки в 2027 году.Позиция Уильямса соответствует среднему прогнозу чиновников ФРС, опубликованному после сентябрьского повышения на четверть пункта. Однако рынок закладывает заметно больше. Фьючерсы на ставку по федеральным фондам предполагают повышение в декабре и еще два шага в 2027 году. Получается, что глава нью-йоркского ФРБ, который входит в тройку руководителей центрального банка и обладает правом голоса, дал понять, что рынок закладывает более жесткую политику, чем он сам считает нужной. Выигрывают от такого расхождения держатели облигаций, поскольку каждый отказ от лишнего ужесточения поддерживает их цены. Проигрывают те, кто делал ставку на дальнейший рост доходностей.Логика Уильямса строится на дезинфляции. Он видит признаки того, что инфляция заметно замедлится и приблизится к цели ФРС в 2% в следующем году, поскольку эффект тарифов и энергетического шока ослабевает. По его словам, показатели базовой инфляции уже снизились, а рынок труда не перегрет. «Это не перегрев экономики», — сказал Джон Уильямс, президент ФРБ Нью-Йорка. Иными словами, дополнительного инфляционного давления за пределами конкретных шоков он не наблюдает, и именно поэтому не видит причин для продолжения цикла повышений.Сентябрьское решение, впрочем, далось ему не из-за этой уверенности. Уильямс признал, что твердо поддержал повышение после того, как два фактора изменили краткосрочный прогноз. Надежды на разрешение иранского конфликта и падение цен на нефть оказались чрезмерно оптимистичными, а разрыв между ценами на нефть и нефтепродукты заметно вырос, из-за чего топливо подорожало сильнее. Это важный нюанс, потому что он показывает, как энергоносители толкают краткосрочную инфляцию вверх даже тогда, когда долгосрочная картина остается мягкой.Отдельную неопределенность вносит искусственный интеллект. Уильямс признал, что спрос на инфраструктуру для ИИ превышает предложение и это несоответствие сохранится некоторое время, а компонент ИИ в инфляции он продолжает внимательно отслеживать. В долгосрочной перспективе он рассчитывает, что ИИ принесет рост производительности и поможет снизить инфляцию, но предсказать, когда именно, крайне трудно. Нейтральную реальную ставку он оценивает в 1% или чуть выше и считает, что при его сценарии ФРС окажется не так уж далеко от нейтральной позиции.Важно, что внутри ФРС единого мнения нет. Бет Хаммак из Кливленда и Лори Логан из Далласа ясно дали понять, что, по их мнению, для возврата инфляции к 2% потребуется больше одного дополнительного шага. Уильямс при этом отметил, что рыночные цены полезны как информация, а его собственная сентябрьская речь, сдержавшая ожидания октябрьского повышения, отражала только его мнение. Ближайшим тестом станет отчет по потребительским ценам, который выйдет в среду и будет последним перед заседанием 27 и 28 октября. На мой взгляд, именно он решит, чья трактовка возьмет верх. Что касается текущей технической картины EUR/USD, то сейчас покупателям нужно думать над тем, как забирать уровень 1.1215. Только это позволит нацелиться на тест 1.1240. Уже оттуда можно забраться на 1.1275, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.1185 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.1155 либо открывать длинные позиции от 1.1125. Что касается текущей технической картины GBP/USD, то покупателям фунта нужно забирать ближайшее сопротивление 1.3280. Только это позволит нацелиться на 1.3310, выше которого пробиться будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит область 1.3340. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.3255. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет серьезный удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.3235 с перспективой выхода на 1.3215.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс