Как торговать валютную пару EUR/USD 1 декабря? Простые советы для новичков. Пара показала гиперволатильность во вторник.

Разбор сделок вторника: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD во вторник начала день с возобновления восходящего движения. При чем довольно сильного, что уже заставило усомниться в его обоснованности. Правда, утром в Евросоюзе был опубликован отчет по инфляции за ноябрь, которая, как выяснилось, выросла с 4,1% г/г до 4,9% г/г. Однако, этот отчет как раз и не вызвал никакого сильного движения(первая галочка на иллюстрации ниже). Все движение вверх(рост евровалюты) случилось как раз до этой публикации. Самое интересное, что рост евро был, получается, логичен, так как ускорение инфляции в ЕС повышает вероятность ужесточения монетарной политики центральным банком, что является «бычьим» фактором для валюты. По схожему принципу рос в последние недели и даже месяцы и доллар США. Однако, как объяснить тот факт, что рынки начали скупать евро гораздо раньше отчета? Инсайдерская информация? Если да, то здесь никак нельзя было предугадать такое движение пары. Также довольно интересно, что во второй половине дня евровалюта рухнула вниз, но, скорее, нужно сказать: доллар вырос. Потому что именно американская валюта подорожала в паре с евро и фунтом после того, как началось выступление Джерома Пауэлла. В итоге пара опустилась к восходящей линии тренда и отскочила от нее, что можно было использовать в качестве сигнала на покупку. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме картина во вторник была практически шокирующей. Волатильность пары составила около 140 пунктов, при чем сильное движение было и в первой половине дня, и во второй. И вверх, и вниз. Таким образом, торговых сигналов в течение дня сформировалось огромное количество. Остается только разобраться с тем, как их следовало отрабатывать. Началось все для начинающих трейдеров довольно скверно. Пара отскочила от уровня 1,1321, сформировав ложный сигнал на продажу, который принес убыток 12 пунктов. Следующий сигнал на покупку был более удачным, а пара отработала и отскочила от уровня 1,1371, где и следовало закрывать длинную позицию в прибыли 35 пунктов. И тут же открывать короткие позиции по сигналу на продажу. Движение вниз продолжалось недолго, так как цена очень скоро закрепилась обратно выше уровня 1,1356. Однако уровни 1,1356 и 1,1371 следовало рассматривать в паре, так как они находятся слишком близко друг к другу. В итоге следовало отрабатывать лишь сигнал на продажу по закреплению ниже уровня 1,1356, а не по отскоку от уровня 1,1371. Таковой сформировался на открытии американской сессии, и мог отмениться, так как цена уходила достаточно далеко от точки формирования. Однако с началом выступления Джерома Пауэлла(вторая галочка) начала двигаться в нужном направлении, позволив начинающим трейдерам прилично заработать – еще около 75 пунктов. Правда, сделка на продажу была очень сложной и неоднозначной. Ее можно было и пропустить, но новички в любом случае остались в прибыли после вторника. Тем более, что можно было еще и отрабатывать сигнал на покупку от уровня 1,1259, который также оказался прибыльным. Как торговать в среду: На 30-минутном таймфрейме нисходящая тенденция отменилась, но движение вверх несильное. Таким образом, некоторое время может продолжаться рост европейской валюты, но вряд ли движение будет сильным. Однако, пока остается актуальной восходящая линия тренда, покупки остаются целесообразными. На 5-минутном таймфрейме ключевыми уровнями на 1 декабря являются 1,1192, 1,1231, 1,1259, 1,1290, 1,1321, 1,1356, 1,1371. Take Profit, как и раньше, выставляем на расстоянии 30-40 пунктов. Stop Loss - в безубыток при прохождении цены в верном направлении 15 пунктов. На 5М ТФ целью может быть ближайший уровень, если он не расположен слишком близко или слишком далеко. Если расположен – тогда следует действовать по ситуации или работать по Take Profit. В среду в Евросоюзе будет опубликован отчет по деловой активности в сфере производства(слабый). В США – отчет ADP по изменению числа занятых в частном секторе и производственный индекс ISM. У американской статистики больше шансов быть отработанной рынками. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам(которые не привели к срабатыванию Take Profit или отработке ближайшего целевого уровня), то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия, пересечение которых является сигналами ко входу в рынок. Рекомендуется использовать в сочетании с трендовыми построениями(каналы, линии тренда). Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 30 ноября. Британия умудрилась поссориться с Францией снова

Волновая картина По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка продолжает выглядеть достаточно сложно, но при этом вполне убедительно. Внутри последней волны С видны пять внутренних волн, и каждая последующая приблизительно равна по размеру предыдущей. Однако так как все волны в составе С или А практически равны по размеру, то последняя волна e может близиться к своему завершению или уже быть завершена. Неудачная попытка прорыва отметки 1,3271 указывала на то, что она завершена, а вместе с ней и весь понижательный участок тренда. Однако уже сегодня во второй половине дня случилось обвальное снижение инструмента, и попытка прорыва 1,3271 оказалась удачной. Обращаю внимание на то, что по инструментам Евро/Доллар и Фунт/Доллар сейчас предположительно близятся к завершению нисходящие структуры A-B-C. Таким образом, оба инструмента могут начать построение нового повышательного участка тренда в ближайшее время. Но до этого момента может еще некоторое время наблюдаться укрепление американской валюты, так как спрос на нее остается высокий. Британец не смог построить даже коррекционную волну Курс инструмента Фунт/Доллар в течение вторника повысился на 60 базовых пунктов, но во второй половине дня снизился на 160. Таким образом, отчаянное нежелание рынков покупать британца говорит о том, что сейчас еще не наступило время для построения новой повышательной волны. К сожалению, волновая разметка должна поддерживаться реальным желанием рынков торговать в соответствии с ней. Если этого нет, то волновая разметка может усложняться. А британцу, исходя из новостного фона, сейчас действительно сложно рассчитывать на повышение. Во-первых, рынки сейчас находятся под впечатлением от нового штамма Омикрон и откровенно не знают, как на него реагировать. Выступление Джерома Пауэлла вчера было достаточно пессимистичным и дает возможность предположить, что денежно-кредитная политика может немного измениться в ближайшие месяцы. Причем не в «ястребином» направлении. Пока еще слишком рано делать подобные выводы, но все же следует пытаться учитывать все возможные варианты. Однако если это действительно случится, то доллар может неожиданно получить новую поддержку рынка, так как нечто подобное мы уже наблюдали в начале прошлого года, когда «коронавирус» начал активно распространяться по всему миру. Тогда доллар рос гигантскими темпами и укрепился на 1600 базовых пунктов за семь рабочих дней. Таким образом, рынки могут скупать доллар, если почувствуют опасность нового витка эпидемии, который может нанести серьезный урон экономике всего мира. Более того, возможны и новые карантины во многих странах мира, что также не добавляет оптимизма. В текущей ситуации нельзя быть уверенными в повышении инструмента на 100%. Общие выводы Волновая картина инструмента Фунт/Доллар выглядит сейчас достаточно убедительно. Предполагаемая волна e может быть завершена в ближайшее время. Таким образом, сейчас я бы даже советовал покупки инструмента в расчете на построение нового участка тренда в ближайшее время, однако для этого нужен хоть какой-то сигнал «вверх». В то же время отрабатывать сегодняшнее снижение инструмента тоже не было возможно. Вряд ли кто-либо мог спрогнозировать столь сильное укрепление доллара. Теперь нужно подождать, чтобы рынки немного успокоились. Старший график Начиная с 6 января продолжается построение понижательного участка тренда, который может получиться практически любого размера и любой длины. В данное время предполагаемая волна С может близиться к своему завершению (или завершена), но однозначных подтверждений этому пока нет. Весь нисходящий участок тренда может удлиниться, но сигналов об этом тоже пока нет.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 30 ноября. Британия умудрилась поссориться с Францией снова.

Волновая картина. По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка продолжает выглядеть достаточно сложно, но при этом вполне убедительно. Внутри последней волны С видны пять внутренних волн и каждая последующая приблизительно равна по размеру предыдущей. Однако, так как все волны в составе С или А практически равны по размеру, то последняя волна e может близиться к своему завершению или уже быть завершена. Неудачная попытка прорыва отметки 1,3271 указывала на то, что она завершена, а вместе с ней и весь понижательный участок тренда. Однако уже сегодня во второй половине дня случилось обвальное снижение инструмента, и попытка прорыва 1,3271 оказалась удачной. Обращаю внимание на то, что по инструментам Евро/Доллар и Фунт/Доллар сейчас предположительно близятся к завершению нисходящие структуры A-B-C. Таким образом, оба инструмента могут начать построение нового повышательного участка тренда в ближайшее время. Но до этого момента может еще некоторое время наблюдаться укрепление американской валюты, так как спрос на нее остается высокий. Британец не смог построить даже коррекционную волну. Курс инструмента Фунт/Доллар в течение вторника повысился на 60 базовых пунктов, но во второй половине дня снизился на 160. Таким образом, отчаянное нежелание рынков покупать британца говорит о том, что сейчас еще не наступило время для построения новой повышательной волны. К сожалению, волновая разметка должна поддерживаться реальным желанием рынков торговать в соответствии с ней. Если этого нет, то волновая разметка может усложняться. А британцу, исходя из новостного фона, сейчас действительно сложно рассчитывать на повышение. Во-первых, рынки сейчас находятся под впечатлением от нового штамма Омикрон и откровенно не знают, как на него реагировать. Выступление Джерома Пауэлла вчера было достаточно пессимистичным и дает возможность предположить, что денежно-кредитная политика может немного измениться в ближайшие месяцы. При чем не в «ястребином» направлении. Пока еще слишком рано делать подобные выводы, но все же следует пытаться учитывать все возможные варианты. Однако, если это действительно случится, то доллар может неожиданно получить новую поддержку рынка, так как нечто подобное мы уже наблюдали в начале прошлого года, когда «коронавирус» начал активно распространяться по всему миру. Тогда доллар рос гигантскими темпами и укрепился на 1600 базовых пунктов за семь рабочих дней. Таким образом, рынки могут скупать доллар, если почувствуют опасность нового витка эпидемии, который может нанести серьезный урон экономике всего мира. Более того, возможны и новые карантины во многих странах мира, что также не добавляет оптимизма. В текущей ситуации нельзя быть уверенными в повышении инструмента на 100%. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар выглядит сейчас достаточно убедительно. Предполагаемая волна e может быть завершена в ближайшее время. Таким образом, сейчас я бы даже советовал покупки инструмента в расчете на построение нового участка тренда в ближайшее время, однако для этого нужен хоть какой-то сигнал «вверх». В то же время отрабатывать сегодняшнее снижение инструмента тоже не было никакой возможно. Вряд ли кто-либо мог спрогнозировать столь сильное укрепление доллара. Теперь нужно подождать, чтобы рынки немного успокоились. Старший график. Начиная с 6 января продолжается построение понижательного участка тренда, который может получиться практически любого размера и любой длины. В данное время предполагаемая волна С может близится к своему завершению(или завершена), но однозначных подтверждений этому пока нет. Весь нисходящий участок тренда может удлиниться, но сигналов об этом тоже пока нет.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 30 ноября. Европейская инфляция продолжает разгоняться

Волновая картина Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар продолжает оставаться целостной и не требует внесения никаких изменений. Участок тренда a-b-c-d-e, который формировался с самого начала года, интерпретируется как волна A, а последующее повышение инструмента – как волна B. Таким образом, сейчас продолжается построение предполагаемой волны С, которая также может принять очень протяженный вид. Дальше все интереснее. Отход котировок от достигнутых минимумов позволяет предположить, что построение предполагаемой волны с в С завершено. Если это действительно так, то в данное время началось построение новой повышательной волны, предположительно d в С, так как волна С может принять пятиволновой, но при этом коррекционный вид. Удачная попытка прорыва уровня 100,0% по Фибоначчи указывает на готовность рынков к покупкам инструмента. Также имеется вариант, при котором волна С приняла трех волновой вид и уже завершена. В любом случае следует ожидать повышения котировок в ближайшую неделю. Все обсуждают новый штамм Омикрон, но не забыли и об инфляции Новостной фон для инструмента EUR/USD во вторник был достаточно слабым, потому что в течение дня вышел только один отчет, который заслуживал внимания. Я говорю об отчете по инфляции в Еврозоне в ноябре. Как и в Америке, индекс потребительских цен продолжает разгоняться и после 4,1% г/г в октябре прыгнул сразу на 4,9% в ноябре. Таким образом, опасения Кристин Лагард относительно дальнейшего роста инфляции не были напрасными. Стоит отметить, что Кристин Лагард и Джером Пауэлл продолжают настаивать на своем более раннем мнении: инфляция начнет снижаться в следующем году, когда цепочки поставок начнут восстанавливаться, а энергоресурсы перестанут расти в цене. Однако никто из них не говорит, до какого значения может вырасти инфляция прежде, чем начнется ее замедление. Ведь это очень важный вопрос, так как в Америке индекс потребительских цен уже побил 31-летний рекорд. То же самое может произойти и в Европе, если ЕЦБ не начнет всерьез задумываться над сворачиванием программы количественного стимулирования PEPP. Однако, учитывая появление на прошлой неделе нового штамма вируса Омикрон, центральные банки ЕС и США, наоборот, заявили, что теперь для экономики возникли дополнительные риски и она может сокращаться, если Омикрон действительно так страшен и опасен, как говорят сейчас врачи. Таким образом, вместо ужесточения денежной-кредитной политики в ЕС и США, может последовать даже обратный процесс. Сейчас заявлять об этом с уверенностью нельзя, так как Омикрон только обнаружен врачами, но уже многие страны мира объявили, что среди их населения есть инфицированные новым штаммом. Общие выводы Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение нисходящей волны С может быть завершено. Однако обвал котировок евровалюта во второй половине вторника ставит под сомнение продолжение построения предполагаемой волны d. Такие резкие движения обычно ломают волновую картину, поэтому несколько дней теперь можно подождать и понаблюдать за поведение рынка и инструмента. Старший график Волновая разметка старшего масштаба выглядит вполне убедительно. Снижение котировок продолжается и теперь понижательный участок тренда, который берет свое начало 25 мая, принимает вид трехволновой коррекционной структуры A-B-C. Таким образом, снижение может продолжаться еще месяц или два, пока волна С не будет полностью укомплектована (должна принять пятиволновой вид в этом случае). Но она может быть и трехволновой.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Microstrategy приобретает еще 7002 биткоина на сумму в 415 миллионов долларов, а Майкл Сэйлор уверен, что в будущем капитализация

Microstrategy не осталась сидеть в сторонке, а совершила очередную баснословную покупку биткоина. Microstrategy и её директор Майкл Сэйлор являются одними из самых ярых сторонников биткоина. Компания хранила и покупала биткоины даже когда были затяжные медвежьи рынки, а также продавая облигации и залезая в долги. На данный момент компания приобрела ещё 7002 биткоина и общая сумма покупки составила примерно 415 миллионов долларов. Теперь в портфеле компании находятся 121044 биткоина, что делают компанию одной из самых могущественных и влиятельных в криптосекторе. Майкл Сэйлор уверен, что за биткоином будущее и он никогда не спит, что поспособствовало его откату с 54 до 57 000 долларов. По словам Сэйлора, Bitcoin - это единственная собственность, которой человек может полностью и всецело владеть. Это единственная технология, которая может предоставить право собственности каждому гражданину на Земле. В среднем компания купила Bitcoin по цене в 59 185 долларов за монету. Вчера компания завершила покупку и планирует ходлить все свои средства до талого, как минимум 10 лет. Общая сумма биткоинов была приобретена по средней цене почти в 29 500 долларов США. Однако несмотря на данную покупку, цена цифрового золота упало на 1% до 56 600 долларов. Сэйлор уверен, что биткоину по силам пробить капитализацию в 100 триллионов доллоров. Согласно словам Сэйлора, Bitcoin уже бьёт по всем фронтам золото и скоро достигнет его по капитализации, а в течение 10 лет может иметь капитализацию более 100 триллионов долларов. Сэйлор однозначно уверен, что текущие правила, регуляции и ужесточения касаемо криптосектора его не беспокоят. Они никак как не поспособствуют падению биткоина. Это может повлиять на стейблкоины или некоторые альткоины, но никак не повлияет на Bitcoin.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 30 ноября. Европейская инфляция продолжает разгоняться.

Волновая картина. Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар продолжает оставаться целостной и не требует внесения никаких изменений. Участок тренда a-b-c-d-e, который формировался с самого начала года, интерпретируется, как волна A, а последующее повышение инструмента – как волна B. Таким образом, сейчас продолжается построение предполагаемой волны С, которая также может принять очень протяженный вид. Дальше все интереснее. Отход котировок от достигнутых минимумов позволяет предположить, что построение предполагаемой волны с в С завершено. Если это действительно так, то в данное время началось построение новой повышательной волны, предположительно d в С, так как волна С может принять пяти волновой, но при этом коррекционный вид. Удачная попытка прорыва уровня 100,0% по Фибоначчи указывает на готовность рынков к покупкам инструмента. Также имеется вариант, при котором волна С приняла трех волновой вид и уже завершена. В любом случае следует ожидать повышения котировок в ближайшую неделю. Все обсуждают новый штамм Омикрон, но не забыли и об инфляции. Новостной фон для инструмента EUR/USD во вторник был достаточно слабым, потому что в течение дня вышел только один отчет, который заслуживал внимания. Я говорю об отчете по инфляции в Еврозоне в ноябре. Как и в Америке, индекс потребительских цен продолжает разгоняться и после 4,1% г/г в октябре прыгнул сразу на 4,9% в ноябре. Таким образом, опасения Кристин Лагард относительно дальнейшего роста инфляции не были напрасными. Стоит отметить, что Кристин Лагард и Джером Пауэлл продолжают настаивать на своем более раннем мнении: инфляция начнет снижаться в следующем году, когда цепочки поставок начнут восстанавливаться, а энергоресурсы перестанут расти в цене. Однако никто из них не говорит, до какого значения может вырасти инфляция прежде, чем начнется ее замедление. Ведь это очень важный вопрос, так как в Америке индекс потребительских цен уже побил 31-летний рекорд. Тоже самое может произойти и в Европе, если ЕЦБ не начнет всерьез задумываться над сворачиванием программы количественного стимулирования PEPP. Однако, учитывая появление на прошлой неделе нового штамма вируса Омикрон, центральные банки ЕС и США, наоборот, заявили, что теперь для экономики возникли дополнительные риски и она может сокращаться, если Омикрон действительно так страшен о опасен, как говорят сейчас врачи. Таким образом, вместо ужесточения денежной-кредитной политики в ЕС и США, может последовать даже обратный процесс. Сейчас заявлять об этом с уверенностью нельзя, так как Омикрон только обнаружен врачами, но уже многие страны мира объявили, что среди их населения есть инфицированные новым штаммом. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение нисходящей волны С может быть завершено. Однако обвал котировок евровалюта во второй половине вторника ставит под сомнение продолжение построения предполагаемой волны d. Такие резкие движения обычно ломают волновую картину, поэтому несколько дней теперь можно подождать и понаблюдать за поведение рынка и инструмента. Старший график. Волновая разметка старшего масштаба выглядит вполне убедительно. Снижение котировок продолжается и теперь понижательный участок тренда, который берет свое начало 25 мая, принимает вид трех волновой коррекционной структуры A-B-C. Таким образом, снижение может продолжаться еще месяц или два, пока волна С не будет полностью укомплектована(должна принять пяти волновой вид в этом случае). Но она может быть и трех волновой.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Вечерний обзор по EUR/USD на 30 ноября

Выступления Йеллен, как правило, поднимают курс американской валюты Здравствуйте, уважаемые коллеги! Сегодня обзор по главной валютной паре рынка Forex выходит в необычно позднее время. Извините, так уж получилось.Итак, что мы имеем. Во-первых, нисходящий тренд EUR/USD ещё рано считать завершённым, даже несмотря на представленные ранее разворотные сигналы свечного анализа. Во-вторых, рынок всегда прислушивался и уважал Джанет Йеллен, даже в бытность ее председательства в Федеральной резервной системе. Ныне эта достойная дама занимает должность министра финансов Соединённых Штатов Америки. Согласитесь, не самая последняя должность. А рынки как прислушивались к комментариям этой профессиональной монетарной чиновницы, так и продолжают это делать. По сугубо личному мнению автора этой статьи, Джанет Йеллен полностью заслуживает такого отношения и уважения со стороны участников рынков. В отличие от её предшественника Бени Бернанке по прозвищу «Вертолёт», так как он агрессивно печатал и разбрасывал по миру доллары США в неимоверных количествах. Джанет Йеллен наконец-то навела в Федрезерве должный порядок и немного выправила ситуацию с чрезмерным печатаньем денег (имеются ввиду именно доллары США). По правде говоря, нынешний председатель ФРС лично у меня также заслуживает уважения. В первую очередь, потому что он отстоял незначимость возглавляемого им органа в те моменты, когда на него сильно давил его ставленник, бывший президент США Дональд Трамп. В общем, думаю, суть понятна. Выступления Йеллен, как правило поднимают курс американской валюты. Пауэлл в этом отношении более нейтрален. Поскольку уже вечер, и чтобы долго не ходить вокруг да около, давайте перейдём к рассмотрению графиков цены. Н4 После прохождения вверх чёрной 89-экспоненциальной скользящей средней пара попыталась продолжить свой подъём. Однако после прохода сильного и значимого технического уровня 1.1300 евро/доллар встретил не менее сильное сопротивление продавцов в районе 1.1383. Честно говоря, этого и следовало ожидать. Посмотрите, какой сильный обвал котировки произошёл после попытки поднять цену выше очень крепкого технического и даже исторического уровня 1.1360! Тут же стоит отметить, что бычья дивергенция индикатора MACD уже разряжена, что не мешает паре возобновить движение по своему текущему медвежьему тренду. В момент завершения статьи именно это и происходит. Отрадно, что дававшаяся ранее рекомендация по продажам главной валютной пары рынка Forex после коррекционных откатов вверх находит своё подтверждение. Дальнейший план предлагаю такой. Ждём последовательных пробоев уровней 1.1350-1.1300, после чего, на откате к этим ценам, можно планировать продажи. Более выгодные цены для продаж ищем вблизи уровней 1.1370-1.1380. На данном этапе времени продажи евро/доллара остаются основной торговой рекомендацией по этой валютной паре. Однако лучше и надёжнее открывать короткие позиции по EUR/USD после незначительных коррекционных откатов вверх. В этом случае и цены будут более заманчивые. Успехов и до завтра!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Коррекционный рост пары: карточный домик на рыхлом песке

Пара евро-доллар продолжает отходить от минимумов текущего года, корректируясь на фоне общего ослабления американской валюты. Сегодня покупатели eur/usd совершили ещё один северный рывок, вплотную приблизившись к уровню сопротивления 1,1390 (средняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1). Это важный уровень, преодоление которого позволит рассчитывать быкам eur/usd на дальнейший рост цены, уже в рамках 14-й фигуры. Пресловутый Омикрон разрушил всю конструкцию долларовых быков, которая основывалась на дивергенции позиций ФРС и ЕЦБ. Трейдеры на протяжении нескольких недель фактически игнорировали «голубиные» и достаточно сдержанные тезисы главы Федрезерва Джерома Пауэлла, который настаивал на временном росте инфляции в США. Эксперты и валютные стратеги (в частности, конгломерата Goldman Sachs) де-факто «гнули свою линию», убеждая участников рынка в том, что регулятор вынужден будет купировать скачкообразный рост инфляционных индикаторов ужесточением параметров монетарной политики. Инфляционные публикации от релиза к релизу «цементировали» уверенность трейдеров в том, что Федрезерв действительно реализует ястребиный сценарий в 2022 году. В течение последних недель свою позицию ужесточили и члены Федрезерва – даже некоторые вчерашние «голуби» (например, Мэри Дейли). Представители так называемого «ястребиного крыла» ФРС всё чаще стали о себе заявлять: например, Джеймс Буллард (который будет обладать правом голоса в следующем году) призвал повысить процентную ставку, а Кристофер Уоллер заявил о необходимости ускорения темпов сворачивания QE. Такие вербальные сигналы прозвучали после последних инфляционных релизов. Когда стало известно, что общий индекс потребительских цен в США в октябре разогнался до отметки 6,2% г/г (при прогнозе роста до 5,8%). Это многолетний рекорд: на данных высотах ИПЦ в последний раз находился более 30 лет назад – в далёком 1990 году. В свою очередь основной индекс расходов на личное потребление подскочил в октябре до 4,1% в годовом выражении – это также 30-летний максимум. Примечательно, что сильные инфляционные отчёты выходили на фоне восстановления американского рынка труда: в частности, все компоненты последних Нонфармов вышли в «зелёной зоне». А показатель прироста первичных обращений за пособием по безработице на прошлой неделе вышел на уровне 199 тысяч (при прогнозе роста до 260 тысяч). Это 52-летний рекорд – в последний раз индикатор был на таких низах в 1969 году. Другими словами, фундаментальный фон способствовал дальнейшему усилению американской валюты, и, следовательно, дальнейшему снижению пары eur/usd. Ястребиные ожидания относительно возможных действий ФРС росли «не по дням, а по часам», оказывая поддержку гринбеку. Единая валюта – наоборот – находилась под прессингом «голубиной» позиции ЕЦБ. Именно поэтому столь резкий и неожиданный «поворот сюжета» оказал такое сильное давление на доллар США. Новый вариант коронавируса Омикрон перерисовал фундаментальную картину, снизив вероятность реализации ястребиного сценария – по крайней мере, в максимальном его варианте (досрочное завершение QE и двойное повышение ставки в рамках 2022 года). Индекс доллара США сегодня снизился до отметки 95,60 (при том, что ещё неделю назад он подбирался к границам 97-й фигуры), на фоне резкого снижения доходности 10-летних трежерис. По большому счёту, трейдеров пугает неизвестность, так как эксперты ВОЗ ещё не вынесли окончательного «вердикта» относительно того, насколько опасен новый штамм. Насколько заразен он, насколько тяжело переносит его организм человека, «справляются» ли с ним вакцины – все эти вопросы по-прежнему без ответа. Есть только лишь предположения. Тем не менее, нефтяной рынок уже просел на 5%. Это произошло после того как глава компании Moderna поставил под сомнение эффективность вакцины от COVID против штамма. Своей риторикой он испугал финансовые рынки и добавил обеспокоенности по поводу спроса на «чёрное золота». Но – повторюсь – делать какие-либо окончательные выводы относительно нового штамма ещё рано. Многие эксперты говорят о том, что никаких объективных поводов для паники нет: на сегодняшний день учёные не могут с уверенностью говорить даже о том, что новый вариант более заразен, не говоря уже про тяжесть заболевания и уровень смертности. Кроме того, широко растиражированная способность Омикрона обходить иммунную защиту, научно не подтверждена. Для научного подтверждения подобного предположения необходимо больше времени – как минимум, несколько недель. Здесь необходимо напомнить, что в августе в Штатах также обнаружили ещё один штамм коронавируса – «Йота» – который, как предполагали, способен был значительно повысить уровень смертности от инфекции. Пресса трубила о том, что этот вариант вируса передается на 15–25% быстрее, чем другие известные мутации. Американские журналисты утверждали, что этот вариант «способен значительно увеличить коэффициент смертности от инфекции». Приводились даже результаты некоторых наблюдений – якобы показатель смертности вырос на 46%, 82% и 62% среди лиц в возрасте 45–64 года, 65–74 года и старше 75 лет соответственно, по сравнению с показателями, рассчитанными для других штаммов. На волне этих сообщений доллар США тогда аналогичным образом терял свои позиции – пара eur/usd в середине августа подросла почти на 200 пунктов. Затем тема «Йоты» постепенно сошла на нет и рынок вернулся к прежним ориентирам фундаментального характера. Безусловно – Йоту нельзя сравнивать с Омикроном в контексте многих параметров и существующих рисков, озвученных ВОЗ. Но вместе с тем нельзя забывать, что текущий рост eur/usd обусловлен лишь слабостью гринбека, который находится в несколько растерянном состоянии из-за «новых вводных данных». Если учёные подтвердят предположение о том, что вызываемое Омикроном заболевание переносится значительно легче, чем заражение Дельтой, доллар достаточно быстро вернёт утраченные позиции. Вчера рынок испугался риторики главы компании Moderna, тогда как сегодня представители Pfizer пообещали через 2-3 месяца поставить первую партию новой версии вакцины, адаптированной к новому штамму. Кроме того, они заверили журналистов в том, что иммунная защита от тяжелой инфекции и летального исхода «остается по-прежнему высокой». Другими словами, несмотря на импульсный рост eur/usd, лонги по паре выглядят рискованно. Этот «карточный домик на рыхлом песке» может рухнуть в любой момент. Поэтому на данный момент целесообразно занять выжидательную позицию, наблюдая за поведением пары возле уровня сопротивления 1,1390 (средняя линия Bollinger Bands на дневном графике). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Хотя доллар остается под давлением, а евро по-прежнему к росту стремится, в ближайшее время расклад сил в паре EUR/USD может

До недавнего времени основной движущей силой на валютном рынке было то, как трейдеры воспринимали различные скорости, с которыми ведущие центральные банки прекратят стимулирование эпохи пандемии и повысят процентные ставки. Опубликованный на прошлой неделе протокол с ноябрьской встречи FOMC, наряду с потоком позитивных данных по США, поддержал рыночные спекуляции о более быстром сокращении покупки активов и более раннем ужесточении монетарной политики со стороны ФРС. Кроме того, повторно выдвинутый на пост главы американского ЦБ Джером Пауэлл в своей приветственной речи обозначил курс на борьбу с инфляцией, что подстегнуло ожидания повышения ставки ФРС в следующем году. Это послужило благоприятной средой для доллара, который поднялся до новых годовых максимумов в районе 96,90. В то же время пара EUR/USD протестировала минимальные за 17 месяцев уровни, коснувшись 1,1185. Однако затем она резко выросла на фоне поступивших из Южной Африки новостей об обнаружении нового штамма коронавируса. В пятницу курс евро подскочил по отношению к доллару США почти на 1%, поскольку трейдеры стали делать ставки на то, что возникшая неопределенность может заставить ФРС смягчить свою позицию. Подобные ожидания нашли отражение в снижении доходности трежерис, а также в динамике фьючерсов на ставку по федеральным фондам. Впрочем, уже в понедельник инвесторы сочли, что реакция рынка на открытие нового варианта коронавируса – «Омикрон» – была чрезмерной. Это помогло доллару восстановить положительную динамику и оказало некоторое понижательное давление на основную валютную пару. По итогам вчерашних торгов она просела более чем на 0,3%, до 1,1280. Прозвучавшие накануне заявления представителей ЕЦБ удержали покупателей EUR/USD в стороне. «Понижательные риски для перспектив экономического роста в еврозоне сохраняются. Поэтому мы стремимся избежать преждевременного ужесточения монетарной политики в ответ на превышение целевого уровня инфляции. Мы вряд ли станем свидетелями повышения процентных ставок в следующем году или даже в течение некоторого времени после этого», – сообщил член Управляющего совета ЕЦБ Пабло Эрнандес де Кос. Не добавили оптимизма единой валюте и комментарии вице-президента ЕЦБ Луиса де Гиндоса, который подтвердил, что факторы, лежащие в основе инфляции, являются временными. Де Гиндос сказал, что экономическая ситуация характеризуется высокой степенью неопределенности на фоне вспышек коронавирусных инфекций и появления новых вариантов COVID-19. Он также предупредил, что потенциальный отказ от монетарной поддержки должен быть принят очень осторожно, и для ЕЦБ важно сохранить открытыми все варианты денежно-кредитной политики. Между тем обнародованные в понедельник тезисы выступления председателя Федрезерва Джерома Пауэлла перед Банковским комитетом Сената способствовали снижению доходности казначейских облигаций США и помогли ограничить потери для пары EUR/USD. По словам главы ФРС, распространение в Соединенных Штатах нового штамма COVID-19 «Омикрон» несет в себе риски для обеих частей мандата ЦБ, поскольку может, с одной стороны, усугубить проблему инфляции, а с другой – ограничить занятость. Комментарии Дж. Пауэлла были воспринято трейдерами как сигнал того, что повышение базовой процентной ставки Федрезервом может быть отодвинуто на более дальний срок, чем ожидалось ранее. В результате индекс USD возобновил снижение и вернулся в область ниже 96,00 во вторник. Воспользовавшись слабостью доллара, пара EUR/USD продвинулась выше ключевого барьера 1,1300 на пути к двухнедельным пикам, однако столкнулась с сопротивлением в области 1,1360–1,1380. Глава ФРС Джером Пауэлл, который выступит сегодня перед Сенатом, прогнозирует рост ВВП США на 5% в этом году, но отмечает, что новый вариант COVID-19 создает риски снижения экономической активности и рабочих мест и повышает неопределенность в отношении инфляции. В этом месяце американский ЦБ начал сокращать свою поддержку национальной экономики. Согласно протоколу c последнего заседания FOMC, опубликованному на прошлой неделе, в связи с быстрым ростом потребительских цен некоторые чиновники ФРС указали на то, что регулятор может ускорить темпы сокращения QE, чтобы предоставить больше возможностей для более раннего повышения процентной ставки в следующем году, если потребуется. «Однако новый вариант COVID-19 может усложнить любые планы по ускорению сокращения QE на декабрьской встрече ФРС, что являлось направлением, в котором двигался ЦБ до открытия нового штамма коронавируса», – сообщили специалисты Wells Fargo. Помимо Дж. Паулла на этой неделе должны выступить ряд представителей Федрезерва, и трейдеры хотели бы узнать, продолжит ли регулятор ужесточать свою политику перед лицом нового варианта COVID-19. В случае, если чиновники FOMC воздержатся от заявлений о том, что новый штамм вируса может изменить их подход к политике, мы можем увидеть, как доходность облигаций набирает обороты, а доллар укрепляется по отношению к своим аналогам. «"Омикрон" может иметь значительный эффект для роста, но диапазон медицинских и, следовательно, экономических сценариев остается необычно широким. Учитывая это и возможность "ложной тревоги", мы не вносим связанных с "Омикроном" изменений в наши прогнозы экономического роста, инфляции и денежно-кредитной политики до тех пор, пока вероятность этих сценариев не станет более ясной», – сказали стратеги The Goldman Sachs. Тем временем Citi заявляет, что нынешняя вспышка «Омикрона» укрепляет и поддерживает его оптимистичный взгляд на доллар. «Если беспокойство по поводу этого варианта коронавируса усилится, курс американской валюты должен поддерживаться спросом на активы-убежища. Если же выяснится, что омикрон-штамм не так опасен, то доллар, вероятно, будет поддерживаться опережающим ростом экономики США, по крайней мере, до конца года», – отметили эксперты банка. Между тем, по мнению аналитиков, несмотря на попытки покупателей EUR/USD отыграться, текущая коррекционная динамика пары вряд ли перерастет в устойчивое восходящее движение. Евро рискует оказаться под давлением из-за ухудшения эпидемиологического фона в Старом Свете и все еще неопределенной позиции европейского регулятора по вопросам ужесточения монетарной политики. К тому же энергетический кризис в Европе может усилиться с наступлением зимы. Проблема заключается в том, что в ближайшее время вряд ли удастся что-либо исправить со стороны предложения, поскольку Россия поставляет только то, что она должна, а Катар заявляет, что добывает столько, сколько может. Как отмечают специалисты Rysted Energy, вместо этого энергетической отрасли приходиться рассчитывать на «разрушение спроса». Этот прогноз усиливает тревожность в Европе. Регион опять оказался в эпицентре пандемии из-за увеличения случаев заболеваемости COVID-19, а весь мир охватили опасения по поводу нового штамма вируса, выявленного в Южной Африке. В некоторых европейских странах вводятся более жесткие ограничения, в то время как бюджеты домохозяйств сокращаются из-за безудержной инфляции. Опубликованные сегодня данные показали, что годовая инфляция в еврозоне, согласно предварительной оценке, ускорилась до рекордных с июля 1991 года 4,9% с 4,1% месяцем ранее. «Последние данные по инфляции в еврозоне показывают, что ценовое давление остается сильным, и поэтому инфляция, похоже, будет оставаться выше целевого показателя ЕЦБ, по крайней мере, до конца следующего года», – считают в Capital Economics. Не исключено, что ускоряющаяся инфляция заставит ЕЦБ пересмотреть свой экстра мягкий подход к кредитно-денежной политике. Пока что регулятор предпочитает придерживаться выжидательной позиции и не перестает утверждать, что текущие темпы инфляции носят временный характер. В понедельник член Управляющего совета ЕЦБ Изабель Шнабель заявила, что ноябрь окажется пиком инфляции. Она прогнозирует, что инфляция упадет ниже целевого уровня в 2%. Стратеги Scotiabank сохраняют «медвежий» взгляд на евро с целью на $1,10–1,11 на фоне «мягкой» позиции ЕЦБ и повышенных шансов на повсеместное введение локдаунов на европейском континенте. «Неспособность единой валюты удержаться выше $1,13 позволит предположить, что нисходящий тренд по EUR/USD возобновится в ближайшие дни», – сообщили они. Следующим барьер для роста EUR/USD возникает на уровне 1,1375, за которым следуют 1,1390 и 1,1460. С другой стороны, в случае прорыва ниже 1,1185 в фокусе внимания окажутся 1,1160 и 1,1145. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать во время импульсного роста Ethereum и определить перспективы альткоина на текущее бычье ралли

Благодаря совокупности двух важных факторов эфириум возобновил бычье ралли и движется к новому историческому рекорду. Первым важным условием стремительного роста ETH является успешное удержание области выше $4,3k, что настраивало рынок на бычий сценарий происходящего. Вторым фактором, позволившим эфиру начать восходящее движение, является просевший уровень доминации биткоина, благодаря которому у эфира оказался свежий воздух и простор для движения цены.Помимо этого, фундаментальный новостной фон также укрепили позитивом по эфиру. Прежде всего стоит упомянуть, что был достигнут рекорд в 4 миллиона пользователей децентрализованных приложений и платформ на блокчейне ETH. Многие эксперты неоднократно подмечали, что рост эфира напрямую связан с развитием смежных проектов. Также появилась информация, что Kelly Strategic Management подал заявку в SEC на фьючерсный ETH ETF. С учетом большого успеха фьючерсного биржевого фонда на битке, инвесторы с позитивом восприняли эти новости, благодаря чему курс монеты начал идти вверх.Важно отметить, что эфириум начал импульсный рост, который можно определить по длинному телу свечи. Для такого резкого скачка стоимости характерно формирование нескольких длинных свечей подряд, а потому после завершения импульса следует откат цены как локальная коррекция. В большинстве случаев потенциал движения цены в направлении, противоположном от движения импульса, равен уровню Фибоначчи, который стоит чертить на узком графике от начала импульсного движения до его окончания. Я начертил уровни, исходя из того, что большая часть структуры резкого роста была сформирована и в скором времени движение вверх начнет угасать. Поэтому уровни проводил от старта роста до линии абсолютного максимума, где цена скорее всего начнет откатываться. На откатах после импульсного роста можно получить хорошую прибыль, если соблюдать два условия: правильно чертить уровни фибо и знать важное правило свечного анализа. Начертив уровни от начала до конца импульсного роста, необходимо соблюдать правило, согласно которому середина длинной свечи является хорошей зоной поддержки. В совокупности с уровнями фибо эта информация позволяет определить потенциал движения цены. В случае с эфиром ожидаю отката от уровня фибо 0,236 до отметки $4650, находится уровень фибо 0,382 и по совместительству середина большой зеленой свечи. Благодаря стоп-лоссам немного выше уровня предыдущего максимума можно сохранить капитал в случае разворота цены или продолжения восходящего движения, а тейк-профитом можно сохранить прибыль в районе $4,6k, чтобы не сидеть с микроскопом на 15-минутном таймфрейме и не ловить отскок цены вверх.И в довершение, чтобы определить потенциал движения цены в рамках текущего бычьего ралли эфириума, необходимо на дневном таймфрейме провести уровни фибо. Начальной точкой послужит старт начала коррекции, то есть отметка текущего абсолютного максимума от 10 ноября, а финальной точкой минимум, сформированный на отметке $3,9k 26 ноября. Благодаря этому несложному геометрическому действию мы видим, что ближайшей целью за пределами текущего ATH выступает отметка $5,4k, где проходит уровень фибо 1,618, а, вероятней всего, финальной точкой бычьего рынка эфириума станет рубеж $6,4k, где находится линия уровня Фибоначчи 2,618.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Новый штамм OMICRON кошмарит рынки. Что мы о нем знаем?

Во-первых, это очередной вариант COVID-19, обнаруженный в Южной Африке и Ботсване. Именно по этой причине правительства по всему миру запретили путешественникам из Южной Африки и соседних с ней стран прибывать на территорию своих государств. Во-вторых, уже появляются сообщения о том, что перед этим новым штаммом бессильны существующие на сегодня в мире вакцины от коронавируса.Первые сообщения о выявлении нового штамма коронавируса появились 24 ноября. При этом Всемирная организация здравоохранения заявила, что первая подтвержденная инфекция была обнаружена в образце, взятом 9 ноября. 26 ноября глава Еврокомиссии Урсула фон дер Ляйен заявила, что этот штамм имеет все шансы распространиться по всему миру в течение следующих пары месяцев. Ученый из Института генетики UCL в Лондоне предположил, что новый вариант вируса мог развиться во время течения хронической инфекции у человека с ослабленным иммунитетом. Велика вероятность, что это мог быть пациент с ВИЧ или СПИДом, не поддерживающий свой организм необходимым лечением. К слову, в Южной Африке на сегодняшний день самая высокая численность людей с ВИЧ – 8,2 млн человек. Существующие вакцины и их дозы бессильны?Как заявляет Европейский центр профилактики и контроля заболеваний, Omicron SARS-CoV-2 содержит примерно 30 изменений, три небольшие делеции и одну небольшую вставку в спайковый белок. Половина всех изменений имеет отношение к рецепторно-связывающим доменам, то есть части белка-шипа, который используется для связывания с человеческим ACE-2 (ферментом, который коронавирус использует, чтобы проникнуть в клетки и вызвать заболевание). Проблема в том, что существующие там мутации рискуют превратить спайковый белок в менее узнаваемый для антител, которые образовались вследствие вакцинации или при естественном течении болезни. Винод Баласубраманиам, вирусолог из школы медицины и медицинских наук Джеффри Чи Университета Монаша в Малайзии, по итогам своего исследования поведал миру ценные данные. Теперь известно, что как минимум три мутации помогают вирусу избежать антител. Еще одна способствует быстрому проникновению вируса в клетки человека, из-за чего новый штамм является более заразным. Еще более заразный?24 ноября по результатам ПЦР-тестов, в южноафриканской провинции из 1100 заболевших коронавирусом человек 90% оказались инфицированы вариантом «омикрон». Это подтвердил Тулио де Оливейра – профессор биоинформатики, который руководит двумя учреждениями по секвенированию генов. К слову, на сегодняшний день доля полностью вакцинированных взрослых в Южной Африке составляет всего 36%.Глава ЮАР Сирил Рамафоса заявил 28 ноября, что в его стране сильно увеличилось среднее количество новых ежедневных случаев заражения COVID-19 – с 500 до 1600 на прошлой неделе. Правительство Ботсваны 22 ноября заявило о четырех случаях заболевания среди полностью вакцинированных людей. Примерно в тот же период «омикрон» был обнаружен в Гонконге – у человека, вернувшегося из Южной Африки. Новый штамм выявили и в Израиле – у путешественника из Малави (Юго-Восточная Африка). На сегодняшний день «омикрон» обнаружен в Бельгии, Италии, Германии и Нидерландах. Безвыходное положение?Генеральный директор Moderna Стефан Бансель признал в интервью Financial Times, что существующие на сегодня вакцины от COVID-19 не смогут справиться против этого нового и высокотрансмиссивного омикрон-штамма, и в связи с этим заявил, что компания Moderna готова разработать новую вакцину против Omicron, но появится она не раньше января 2022 года. Американская биотехнологическая компания Regeneron Pharmaceuticals также предупредила, что ее революционный противовирусный препарат (один из трех, которые получили славу «средств, изменивших правила игры» в борьбе с коронавирусом) вряд ли окажется таким же эффективным против омикрон-штамма. Во всяком случае, предварительные испытания показывают не самые оптимистичные результаты. А что же рынки? Мировой рынок на фоне этих новостей перешел в режим неприятия риска. В итоге европейские фондовые индексы снизились более чем на 1%, а доходность государственных облигаций стремительно упала как на рынке в Соединенных Штатах, так и в еврорегионе.Глава Федеральной резервной системы США Джером Пауэлл признал, что новый штамм рискует обрушить основные цели регулятора – стабильные цены и полную занятость. Таким образом, ожидать ужесточения денежно-кредитной политики от Центрального банка США пока не приходится. Так как омикрон-штамм сильно повлиял на международные авиаперевозки, стоимость нефти продолжила свое падение. К моменту подготовки материала фьючерс на нефть WTI снизился еще на 3,06%, до $67,89 за баррель. Фьючерс на нефть марки Brent снизился на 3,32%, до $70,79 за баррельМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Следуйте за хлебными крошками денег, а не за Омикроном: куда вкладываться при огромной инфляции?

По данным отчетов относительно потребительских расходов американцы не тратили так много до финансового кризиса 2008 года. Спрос большой, но направление ликвидности все больше зависит от того, будет ли расти инфляция и затянется ли пандемия.Следуйте за хлебными крошками денег, а не за Омикроном: куда вкладываться при огромной инфляции? Расчет простой: если где-то есть деньги, они должны куда-то уходить. Никогда нельзя забывать о ликвидности, и, если кто-то когда-либо сомневался в этом, пандемия поставила точку в этом вопросе. С таким количеством дешевых денег, которые нуждаются в том, чтобы их потратили, цены пока только растут. И это закономерно. Это касается как финансовых ценных бумаг, так и, к сожалению, товаров и услуг, которые мы хотим купить. Ликвидность - это понятие с множеством определений, но оно может быть полезно при обдумывании своих финансовых стратегий. Федеральная резервная система ежемесячно публикует данные об общей сумме депозитных счетов в коммерческих банках. И как правило, это число почти всегда растет по мере роста экономики. Но то, что случилось с этими отложениями после пандемии, захватывает дух. Посмотрите на двухлетний рост, помогающий избежать негативных исходных эффектов, вызванных пандемией: американцы никогда раньше не видели, чтобы деньги, которые они скинули в банке, так поднимались (рис. 1). Все это оседает на банковских счетах в виде сухого остатка, как любит выражаться Уолл-стрит - даже несмотря на то, что огромные суммы денег были вложены в акции. Последние данные о потоках в паевые инвестиционные фонды и биржевые фонды от BofA Securities Inc. и группы Emerging Portfolio Funds Research Inc. поражают. Фонды акционерного капитала в этом году собрали больше денежных средств, чем за предыдущие два десятилетия, вместе взятые. Увы, выросли также и расходы потребительские. Причем серьезно. Так, вчера Германия, Бельгия и Испания отчитались о самой высокой инфляции цен за последние три десятилетия. Согласно сегодняшнему отчету ЕЦБ, уровень инфляции по всей еврозоне составил 4,9%. Потребительский ажиотаж Рост розничных продаж с весны 2021 года в реальном выражении имел устойчивую тенденцию к медленному росту после Великого финансового кризиса. Однако последние несколько месяцев вернули ее обратно в русло тенденции до наступления кризиса. Это как если бы деньги, доступные после пандемии, позволили американцам тратить так, как будто кризиса 2008 года вовсе не было. Проблема здесь в том, что при большом спросе не хватает услуг, на которые можно его потратить. Расходы на рестораны, спортивные мероприятия и подобные вещи остаются намного ниже, чем раньше. Это направляет весь спрос на покупку товаров. Рассудите сами: если я ожидаю, что пандемия затянется, почему бы мне не купить домашний кинотеатр вместо билетов в кино или в оперу? Вместо бассейна я закажу тренажер, а походы в рестораны можно заменить доставкой на дом. Но если предложения недостаточно для удовлетворения спроса (а его нет), то цены должны расти. В итоге мы видим, что разрыв между инфляцией товаров (на 40-летнем пике) и инфляцией услуг (наивысшей всего за десятилетие и почти такой же, как до пандемии) никогда не был таким большим (рис. 2). Что интересно, сектор услуг включает в себя рост служб доставки, онлайн-обучения и других услуг, связанных с организацией дистанционного обслуживания, тем не менее все еще демонстрируя отставание. Если мы посмотрим на цифры личного потребления, которые лежат в основе этого, мы увидим, что спрос действительно растет. Банким Чадха, экономист из Deutsche Bank AG, отмечает: расходы на товары намного превышают предложение, в то время как расходы на услуги остаются значительно ниже. Да, есть и очень серьезные проблемы с поставками, но, даже если бы цепочки поставок работали идеально, можно было бы ожидать, что такой спрос будет способствовать инфляции. Как это может повлиять на прибыль? Само по себе очень мало. На протяжении многих лет прибыль на акцию стабильно росла независимо от инфляции. Поскольку инфляция увеличивает как затраты, так и цены, в итоге все зависит от силы бизнес-модели компании и ее конкурентной позиции - улучшит она или ухудшит чистую прибыль. Похоже, что сейчас инфляция меньше связана с фондовым рынком через мультипликаторы прибыли. В течение последних нескольких десятилетий 20-го века инвесторы использовали «правило двадцати» как практическое правило. Множитель цена/прибыль и текущий уровень инфляции должны в сумме равняться 20, и эти два показателя должны иметь обратную зависимость. Это правило подразумевает, что в настоящее время индекс S&P должен торговаться с коэффициентом P / E, равным 14, тогда как на самом деле он торгуется на уровне 25, так что эта формула больше не работает. Однако уровни инфляции и мультипликаторы капитала долгое время находились в обратной зависимости. Возьмем случаи, когда инфляция была примерно такой же высокой, как сейчас, в 2008 и 1990 годах, а также в длительный период 1970-х годов, когда она была намного выше. Во всех случаях P/E были намного ниже, чем сейчас. Но примечательно, что ралли акций в этом году было полностью обусловлено прибылями - как предполагало старое эмпирическое правило, мультипликаторы упали по мере роста инфляции. До конца 1990-х, когда бычий рынок превратился в пузырь и полностью изменил финансовый рынок, корреляция как с доходностью 10-летних казначейских облигаций, так и с доходностью прибыли (обратная P/E) была очень сильной. В последние два десятилетия, когда инфляция почти никогда не была проблемой в развитом мире, эти отношения полностью разрушились. О чем это говорит? Мир отказывается от потребления и переходит к... инвестированию Деньги, льющиеся потоком благодаря дешевым облигациям ФРС и других стран, привели к реальным изменениям в объемах средств, принимаемых компаниями, и в суммах, поступающих на фондовый рынок. Потребители, которые не могут потратиться на товары и услуги, все чаще выбирают путь инвестирования. На банковских счетах людей по-прежнему есть много денег для финансирования спекуляций и увеличения потребления. Вопрос в том, продолжит ли инфляция расти. Это будет более вероятно, если деньги продолжат непропорционально поступать на товары, а это может произойти, если пандемия затянется дольше, чем ожидалось. Это может снизить мультипликаторы прибыли для инвесторов в акции. Второй вопрос, заставляет ли инфляция Федеральный резерв и другие центральные банки останавливать потоки ликвидности (любыми способами). Текущая инфляция вызвана не только факторами предложения (ФРС трудно изменить денежно-кредитную политику), но также, очевидно, спросом (который может быть решен путем сокращения потоков ликвидности количественного смягчения и повышения процентных ставок). На торгах в понедельник инвесторы многое сделали, чтобы отойти от распродажи в пятницу, которая была вызвана омикронным вариантом Covid-19. Однако они не изменили своей оценки того, что новый штамм потребует от ФРС большей снисходительности. Прогнозируемые ставки ФРС резко снизились в пятницу вслед за ростом индикатора страха и остались на том же уровне, что и в понедельник, несмотря на новости о том, что омикрон, возможно, не так страшен, как казалось вначале. Похоже, рынок переболел паникой угрозы повышения процентных ставок и приготовился к вечно-голубиной политике. Популярная логика, лежащая в основе этого, заключается в том, что акции находятся в позиции «орел - выигрываю, решка - проигрываю». Либо omicron не имеет эффекта, так что покупайте акции, либо он действует, и ФРС должна предоставить нам гораздо более привлекательную ликвидность, поэтому все равно покупайте. Но эта логика может подвести инвесторов. Если новый вариант окажется примерно таким же плохим, как и вариант дельты, что на данный момент имеет основания, это означает дальнейшую задержку в возвращении к нормальному состоянию. Расходы на услуги останутся ниже, а расходы на товары - выше. Это повысит инфляцию, и ФРС будет намного сложнее сохранять спокойствие. Странный финансовый режим последних двух десятилетий с низкими ставками и небольшой альтернативой акциям полагался на минимальную инфляцию как необходимое условие. Уберите это, и все остальное, кажется, больше не имеет такого смысла: при высокой инфляции низкие процентные ставки так раскачают объемы заимствований (компаниям нужно будет постоянно брать все большие объемы наличности, чтобы погашать обязательства и заказывать товары по новым ценам), что инфляция отправится «туземун».Что покупать, когда инфляция? В итоге судить, как инвестировать в этих условиях, сложно. Акции с продажами выше тренда составляют более трех четвертей рыночной капитализации S&P 500. Рыночная капитализация этих компаний выросла на 60,5% с момента пандемии. Фирмы, находящиеся ниже тренда, продемонстрировали прирост цен на акции всего на 9,8%, поэтому сильные показатели фондового рынка в основном зависят от компаний, которые смогли продавать товары людям с раздутыми кошельками, а еще предложить фондовому рынку «надежные основания», почему именно они будут получать прибыль в перспективе (например, госконтракты на изготовление деталей и т. д.) Более легкая ликвидность от ФРС и большее количество пандемических сбоев, по-видимому, означало бы, что они продолжат доминировать. Это вероятно в краткосрочной перспективе, но трудно понять, как это будет продолжаться в течение длительного времени, если ФРС придется иметь дело с более высокой инфляцией. Чтобы понять, что делать, лучше всего следить за деньгами. На балансах компаний много денег. Обратный выкуп акций по очень высокой цене (то, что сейчас делают даже компании первой десятки) - плохая идея. Это означает, что выплаты в виде дивидендов могут стать более популярными. По словам Савиты Субраманиан из BofA Securities, секторы, цены на акции которых имеют тенденцию извлекать выгоду из более высокой инфляции, также имеют более высокую доходность в дивидентах. Компании с большим количеством наличных денег, которые обычно помогают таким субъектам котироваться высоко, также склонны преуспевать, когда ФРС ужесточает политику. Традиционно это энергетическая отрасль, недвижимость, сырье. Инфляция также меняет корпоративное поведение. Если требования к заработной плате растут, пора вкладывать капитал в повышение производительности, потому что иначе себестоимость вырастет, но собственник (а значит и акционеры) не получат свой пончик. Это означает, что есть деньги, которые можно заработать, инвестируя в компании, получающие капитальные вложения. Иными словами, если ваш интерес проявляется к компаниям, которые сейчас занимаются увеличением основных фондов – установкой новых производственных линий и подобным - это хорошие цели. Еще один фактор, способствующий увеличению капиталовложений, - это то, что компании могут себе это позволить, потому что у них полно наличных денег. Помимо этого, капвложения имеют тенденцию следовать циклу. Периоды недостаточного инвестирования (показанные низкими капитальными затратами по сравнению с обесцениванием), как правило, сопровождаются ростом инвестиций и рентабельности акций (а когда инвестиции растут чрезмерно, есть основания опасаться распродажи, как это произошло в 2000 и 2007 годах). Есть и другие причины ожидать хороших результатов от получателей капиталовложений. Модель «легкий капитал» находится под давлением, поскольку компании пытаются сократить цепочки поставок и приблизить производство к дому, что требует дополнительных затрат. Доза долларов за инфраструктуру, с которой политический истеблишмент США сумел договориться, тоже не вредит. Итоги Сейчас на фондовых рынках безумно много денег, и это, вероятно, пока поддерживает цены на акции. Однако это также и повышает риск встроенной инфляции. Вероятность того, что пандемия затянется дольше, чем предполагалось, также вносит свои коррективы. Это ставит под сомнение мультипликаторы доходности. Если, что вполне вероятно, ФРС будет чувствовать себя обязанным снизить спрос, остановив поток ликвидности, тогда а) жизнь станет очень интересной, и б) лучше всего выглядят компании, которые получают дополнительные капиталовложения, господдержку или госзаказы, и имеют деньги для выплаты дивидендов. Сомнительна ценность акций компаний, которые полагаются на будущую прибыль, и которые сейчас как раз находятся в ТОПе - некоторые из них просто не успеют нарастить "мясо" основных фондов до того, как ФРС скинет с себя одеяло. Проще говоря, лучше всего выглядят компании, которые воспользовались легкими деньгами и сейчас вовсю шуршат, вкладывая их в надежные проекты. Читайте другие статьи автора:Большое исследование: миллениалы беднее своих родителейЦентральные банки всего мира всерьез обеспокоены избыточной стоимостью недвижимостиСектор капитализации повсеместно сталкивается с оттоком средствИнфляция в Германии, Бельгии и Испании достигла огромных масштабовМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Институциональные инвесторы вложили в криптовалюту рекордные $9,5 млрд

Биткоин выглядит неплохо после роста в понедельник. И даже утреннее падение вторника выкуплено, а дневная свеча (пусть еще и незакрытая) оставляет длинную нижнюю тень, балансируя на грани красной и зеленой зон. Сейчас мы видим, что главная криптовалюта закрепилась в боковике 55842,84 - 59283,67, в котором у нее остался небольшой запас хода к сопротивлению. После этого мы увидим либо разворот и продолжение консолидации, либо прорыв с закреплением выше отметки в 60 000 долларов за монету. Если это произойдет, биткоин продолжит расти всем Омикронам на зло!Тем временем рыночные сводки показывают весьма оптимистичные сведения.Институциональные вложения в криптовалюту на максимумахРынок криптовалют пытается вернуться к рыночной капитализации в 3 триллиона долларов. Сейчас поступили данные о том, что институциональные инвесторы за последнюю неделю вложили почти 306 миллионов долларов в криптовалютные инвестиционные продукты. Годовой приток достиг рекордного уровня в 9,5 миллиарда долларов.Инвестиционные биткоин-продукты показали наибольший институциональный приток за 5 недель на общую сумму 247 миллионов долларов. При этом глобальные биткоин-активы под управлением достигли 48 миллиардов долларов. Кроме того, общая стоимость криптоактивов под управлением в мире на прошлой неделе достигла 72,8 миллиарда долларов.Не биткоином единымПомимо BTC и ETH, другие криптопродукты, в том числе Polkadot и Solana, стали победителями в категории мультиактивных продуктов. На прошлой неделе DOT и SOL составили 8,6% (11,5 млн долларов США) и 5,9% (14,6 млн долларов США) активов под управлением соответственно. Мультиактивы являются третьим по величине инвестиционным продуктом с активами под управлением в общей сложности 4,6 миллиарда долларов.Данные показывают, что общее доминирование альткоинов стремительно растет. Несмотря на то, что биткойн по-прежнему является крупнейшим криптоактивом в мире, его доминирование постепенно снижалось в последние несколько месяцев. Причиной тому стал резкий роста доминирования на рынке BNB, Solana и Polkadot.Это в очередной раз подтверждает, что спады крипторынка - это лишь временное явление, по крайней мере сейчас, когда всплески вызваны попытками бегства от риска на фоне резонансных новостей. Бычий рынок продолжается.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Страх перед новым штаммом коронавируса спровоцировал панику розничных инвесторов: как это отразится на бычьем рынке биткоина?

Мировые фондовые рынки уже отыграли ложные опасения касательно нового штамма коронавируса, который должен был остановить мировую экономику. В случае с рынком биткоина ситуация обстоит немного иначе, и, несмотря на отсутствие большого влияния, новый штамм короны все же повлиял на BTC.Стоит сразу отметить, что чувствуется как негативное влияние, так и позитивное. Рассматривая негативный аспект, стоит уделить повышенное внимание тому, что тревожная новость повлияла на розничных торговцев, которые поддались панике фондовых рынков и начали распродавать свои монеты. По данным Glassnode, 25 и 26 ноября суточные объемы монет битка в обращении превысили отметку в 200 тысяч. Важно отметить, что тенденция по увеличению числа коинов в обращении наблюдалась во время всего коррекционного движения, но в конце прошлой рабочей недели показатель совершил резкий скачок. Это характерно в случае резкой распродажи, которую спровоцировал коронавирус. Теперь рассмотрим позитивный эффект от импульсивного восприятия новости, которым максимально воспользовались "киты". Дело в том, что локальная распродажа усугубилась благодаря новостям об Омикроне. Это позволило ускорить процесс "выдавливания слабых рук", о чем говорит резкий приток коинов BTC в оборот. В глобальном смысле это позволит "китам" поглотить свободные объемы ненадежных инвесторов, что позитивно скажется на бычьем рынке. С учетом этого хочу высказать предположение, что влияние крупного капитала на понижение битка в текущей коррекционной структуре недооценено. Однако благодаря фундаментальному фактору в виде негативной новости "выдавливание слабых рук" прошло гораздо быстрее.Влияние новости о ковиде на крипторынок достаточно неоднозначно, так как, с одной стороны, произошел отток ненадежных инвесторов, что позитивно скажется на бычьем тренде за счет хладнокровия аудитории битка. С другой стороны, резкий приток свободных коинов усилил давление на цену, из-за чего отскок биткоина затянулся, как и поглощение свободных объемов. В целом если рассматривать все плюсы и минусы, то локальная отсрочка отскока цены не такая большая плата за уверенность в долгосрочном восходящем тренде за счет уверенной аудитории Bitcoin.Биткоин еще далек от полноценного восходящего тренда, так как цена застряла возле уровня $58,7k, где раньше проходила важная зона поддержки. На этой же линии находится уровень фибо 0,382. Монета уже сформировала две уверенные бычьи свечи подряд, но на второй зеленой свече видна верхняя тень, что говорит о неудачной попытке штурма уровня 0,382. Однако рынок завершает период консолидации и активно пушит цену вверх. Это подтверждают технические индикаторы, движущиеся к бычьим зонам. Однако отметка $58,7k была протестирована лишь дважды за последние два дня, а потому предполагаю, что в течение сегодняшнего дня цена постоит в районе уровня фибо 0,382. В случае пробоя цена может достичь отметки $60k, где проходит важный психологический рубеж. Однако если пробой будет импульсным, то котировки стоит ловить в диапазоне $60,5k-$62k. Важной зоной, после пробоя которой может идти речь о полноценном бычьем ралли, является отметка $62,5k, где проходит уровень 0,236. Пока биткоин находится ниже этого уровня, вероятность глубокой коррекции до уровней $52k-$53k сохраняется.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Майк Новограц: действия ФРС приведут к замедлению роста биткоина в следующем году

Инвестор-миллиардер Майк Новограц предупредил, что председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл своими действиями может замедлить рост рынка криптовалют во время своего второго срока на посту главы центрального банка. Генеральный директор Galaxy Digital рассказал о своем видении того, как Джером Пауэлл может повлиять на криптовалютную индустрию во время своего второго срока на посту председателя Федеральной резервной системы. Напомню, что на прошлой неделе президент США Джо Байден назначил Пауэлла на второй срок, который, по его мнению, отлично справился с выполнением своих обязанностей во время пандемии коронавируса. По мнению Новограца, повторное назначение Пауэлла позволить ему «действовать больше, как центральный банк, чем как человек, который может принимать решения так, как ему вздумается». Речь идет о том, что от действий ФРС теперь зависит довольно многое. Если инфляция останется устойчиво высокой, это плохо скажется на будущем экономики; это замедлит рост всех активов; это замедлит Nasdaq, а также замедлит и рост криптовалютного рынка, который также рос за счет стимулирующих программ, проводимых центральным банком. Средство защиты от инфляции Стоит также напомнить, что инвесторы часто рассматривают криптовалюту как средство защиты от инфляции в период слабой политики ФРС. Любые изменения в сторону повышения процентных ставок наверняка заставят инвесторов пересмотреть свои портфели. Более привлекательный рынок облигаций вынудит крупных игроков возвращаться в более безопасные активы, а снижение инфляции сделает этот путь более быстрым. Перераспределение активов явно пойдет не на пользу криптовалютному рынку, который сейчас частично используют инвесторы для защиты CPI. Многие трейдеры и инвесторы сейчас гадают, как рынок криптовалют будет себя вести без дополнительной поддержки со стороны ФРС. Очевидно, что снижение на фондовых рынках, с которым сейчас достаточно хорошо коррелирует биткоин, потянет вниз и весь криптовалютный сегмент. Однако даже несмотря на эти опасения, многие ведущие специалисты и эксперты, в том числе и Новограц, по-прежнему оптимистично оценивают перспективы криптоиндустрии. «Сегодня я разговаривал по телефону с одним из крупнейших частных инвестиционных фондов в мире, и они приняли решение начать вкладывать деньги в криптовалюту», - отметил генеральный директор Galaxy Digital. «У меня были такие же разговоры с крупными пенсионными фондами в Соединенных Штатах». Напомню, что Galaxy Digital недавно объявила о выпуске облигаций на общую сумму 500 миллионов долларов. В будущем их можно будет обменять на акции при частном размещении. Срок погашения по облигациям с 3% доходностью наступит 15 декабря 2026 г., если они не будут обменены, погашены или выкуплены ранее. В Galaxy Digital намерены использовать привлеченный капитал для финансирования инициатив по развитию бизнеса. Генеральный директор Microstrategy Майкл Сэйлор недавно заявил, что по его прогнозу биткойн вырастет в 100 раз и станет классом активов на 100 триллионов долларов. Исследование, проведенные Digital Asset Management показывает, что 82% институциональных инвесторов планируют увеличить свои инвестиции в криптовалюты уже в следующем году. Индия не дает покоя Прежде чем пробежаться по технической картине, хочется пару слов сказать о том, что центральный банк Индонезии хочет активно противостоять распространению криптовалют путем внедрения своей собственной цифровой рупии. Об этом стало понятно из выступления одного правительственного чиновника в парламенте. «CBDC станет одним из инструментов борьбы с криптовалютой», - сказал чиновник. «Мы предполагаем, что люди сочтут CBDC более надежным, чем криптовалюта. CBDC станет частью усилий по решению проблемы использования криптовалюты в финансовых транзакциях». Более подробно эту тему я освещал в своем обзоре «Будущее без будущего: в парламенте Индии началось обсуждение криптовалют». Судя по отзывам правительственных чиновников, ничего хорошего в отношении криптовалют на ближайшей сессии парламента ждать не приходится. По всей видимости, правительство планирует всерьез заняться этой сферой, но пока не знает как. Либо знает, но уклоняется от ответов по ряду объективных причин. В любом случае негативные новости по этому вопросу будут отражаться на рынке криптовалют, действуя на него негативно, так как в Индии довольно большое количество криптовалютных пользователей, которые всерьез опасаются официального запрета со стороны властей. Что касается технической картины биткоина BTC сумел оттолкнуться от своих минимумов в районе $54 000 и восстановиться к $57 000 и теперь нацелен на более крупное сопротивление $59 422. Только после этого можно будет рассчитывать на более стремительный рост в район максимумов $63 800 и $68 880. Об усилении давления можно будет говорить только после возврата курса под поддержку $55 930. Пробой этого уровня быстро свалит торговый инструмент к $53 190 и откроет прямую дорогу на $50 220. Что касается технической картины эфира Быки уже добились прорыва уровня 4 549 и теперь нацелились на очередное сопротивление $4 768. Его пробой может полностью изменить техническую картину в сторону покупателей, что возобновит бычьей тренд к концу года, явно направленный на выход за пределы уровня в $5 000. Говорить о серьезных проблемах у покупателей эфира можно будет лишь после прорыва $3 970, что столкнет торговый инструмент в район минимумов $3 682 и $3 405.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Европейские индексы показывают рост вопреки опасениям по поводу новой разновидности COVID-19

Европейские индикаторы продемонстрировали рост при закрытии торгов в понедельник. Так, сводный европейский индикатор STOXX Europe 600 прибавил 0,7%, индикатор Великобритании FTSE 100 увеличился на 0,94%, французский CAC 40 – на 0,54%, испанский IBEX и итальянский FTSE MIB выросли на 0,7%, германский DAX – на 0,16%. Европейские индикаторы показали рост после резкого обвала на торгах в пятницу на фоне известий о появлении в европейских странах людей, зараженных штаммом COVID-19 «омикрон». Основное беспокойство относительно новой разновидности коронавируса вызывают значительное число мутаций и высокая вероятность повторного заражения. Однако уже в понедельник европейским показателям удалось в некоторой степени вернуть былые позиции. Германский индикатор DAX показал менее значительный, чем другие индексы рост, вследствие увеличения темпов инфляции в текущем месяце до 5,2% с октябрьского показателя в 4,5%. Это максимум за почти 30 последних лет. Также на 6% в годовом выражении увеличились потребительские цены, при этом эксперты ожидали увеличения лишь на 5,5%. Общий индикатор делового доверия в европейском регионе в текущем месяце снизился до 117,5 пункта с октябрьского уровня в 118,6 пункта. В то же время значение этого показателя оказалось ровно таким, как предсказывали аналитики. Среди компонентов индикатора STOXX 600 больше других прибавили в цене бумаги компаний Carnival (+2,8%), Wizz Air Holdings (+5,5%), а также Nordic Semiconductor (+5,7%) и Evolution Gaming (+4,5%).Ценные бумаги компании BT Group подорожали на 6,1% благодаря информации о возможном приобретении компании крупной индийской корпорацией Reliance. Акции французской компании Faurecia, наоборот, потеряли в цене 7,9% вследствие негативного прогноза. Котировки акций итальянской Telecom Italia также снизились на 2% после того, как стало известно об уходе в отставку исполнительного директора Луиджи Губитози.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Американский премаркет на 30 ноября: на вакцину от штамма Омикрон нужно два месяца

Американский фондовый рынок продолжает штормить из-за нового штамма Омикрон, поэтому не удивляйтесь, если в ближайшее время мы зависнем вокруг уровней $4 584-$4 660. Фьючерсы на фондовые индексы упали во вторник, полностью перечеркнув рост, наблюдающийся в понедельник. Произошло это на фоне переоценки инвесторами своих рисков, связанных с новым штаммом коронавируса. Фьючерсы на Dow Jones Industrial Average упали на 423 пункта, или на 1,2%. Фьючерсы на S&P 500 упали на 1%, а фьючерсы на Nasdaq 100 упали на 0,5%.На вакцину от Омикрон нужно два месяца Паника началась сразу после интервью генерального директора Moderna Стефана Бансела, который в интервью заявил, что существующие вакцины будут менее эффективными против нового штамма коронавируса. Генеральный директор также отметил, что эффективность нынешних вакцин против Омикрона может и вовсе существенно снизиться, если вирус начнет мутировать. По мнению Бансела, на разработку и поставку вакцины, подходящей для штамма Омикрон, могут потребоваться месяцы. Поэтому до конца этого года высокий риск неопределенности сохранится на рынках. Федеральной резервной системе придется учитывать это в ходе встречи 13-14 декабря, на которой им придется объяснить: как они собираются бороться с высокой инфляцией, защищать рынок труда, при этом сворачивая программу выкупа облигаций в разгар очередной волны пандемии коронавируса, – задача не из легких. Вчера также состоялось выступление председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, который заявил, что штамм Омикрон представляет угрозу для мандата Центрального банка по достижению стабильных цен и максимальной занятости. Это добавляет нервозности инвесторам, которые рассчитывали на более прозрачное заседание Федеральной резервной системы в декабре. На этом фоне доходность 10-летних казначейских бумаг упала ниже 1,5%, поскольку инвесторы обеспокоены будущим экономики США, которая, по всей видимости, может замедлиться из-за коронавируса. Рост основных индексов в понедельник произошел после того, как президент Джо Байден заявил, что ограничения в настоящее время не обсуждаются и новых запретов или введения мер социального дистанцирования, в том числе и запрета на поездки, не будет. Новый вариант Covid, впервые обнаруженный в Южной Африке, теперь обнаружен более чем в десятке стран, из-за чего многие ограничивают поездки. Всемирная организация здравоохранения в пятницу назвала штамм Омикрон «поводом для беспокойства», однако затем в понедельник «сделала более мягкое заявление», что поддержало рынки. Давайте посмотрим на премаркет и пробежимся по основным новостям В разгар новой волны коронавируса больше всего вновь пострадают туристические компании, так как многие страны готовятся к изоляции и закрытию на карантин. Акции туристических компаний уже стали падать на премаркете во вторник. Бумаги Expedia Group упали на 2,3%, Norwegian Cruise Line Holdings просели сразу на 3,8%, а акции American Airlines подешевели на 3,3%. Акции некоторых ведущих фармацевтических компаний также пострадали. Больше всего пострадали акции Moderna, которые упали на 4,2%, однако затем частично восстановились. Бумаги Regeneron, после заявлений о том, что лечение антителами могло снизить эффективность вакцины против штамма Омикрон, просели на премаркете на 3%. Pfizer была одной из немногих компаний, показавших рост на 1,2%. На фоне новой волны коронавируса вновь спросом у инвесторов начали пользоваться бумаги сервиса Netflix, который вырос на 0,7% на премаркете, а также лидера в сфере видеоконференцсвязи – Zoom, который подорожал на 2,3%. Что касается технической S&P500 Явный обвал индекса на прошлой неделе пока не является системным, и, по всей видимости, трейдеры воспользуются моментом и начнут его откупать. Все это при условии, что ситуация вокруг нового штамма коронавируса будет постепенно снижать давление на инвесторов. Первостепенной целью покупателей индекса является его возврат на сопротивление $4 660, чего вчера сделать так и не удалось. Только реальное закрепление на этом уровне приведет к росту в район $4 718 и сохранит шанс на обновление исторических максимумов. Факт того, что в декабре у нас состоится заседание Федеральной резервной системы, сохранит бычий спрос. Если покупатели не справятся с задачей и не пробьются выше $4 600, скорей всего, мы увидим повторное снижение к $4 584, а затем и прорыв этого уровня – это столкнет торговый инструмент к $4 551 и $4 512. Рекомендую для ознакомления: Простые советы по торговле для начинающих трейдеров. Разбор вчерашних сделок на Форекс. Пара EURUSD на 30 ноября Какую политику ведут ФРС и ЕЦБ и как она влияет на направление пары EURUSD Будущее без будущего: в парламенте Индии началось обсуждение криптовалют Биткоин и эфир быстро растут на фоне снижения опасений вокруг штамма Омикрон Опасения из-за нового штамма коронавируса Оmicron снизилисьМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Энергетический кризис и проблемы с майнингом могут помешать дальнейшему восстановлению биткоина: вероятные варианты движения

Биткоин бодро начинает новую торговую неделю, восстанавливаясь над важной областью поддержки. Технические индикаторы обрастают бычьими сигналами, а ончейн-активность продолжает расти, но, несмотря на весь локальный позитив, есть вероятность усугубления текущей коррекции. Прежде всего это связано с возникшими проблемами в энергетической отрасли и первым с июня 2021 года снижением хешрейта битка. Предполагаю, что эти новости могут быть закусками перед основным блюдом, которое окажет существенное негативное влияние на рост котировок биткоина.Прежде всего отмечу, что из наиболее очевидных причин возможного усугубления коррекции является ее длительность и незначительность по сравнению с другими аналогичными периодами за 2020-2021 год. Однако вероятность усугубления коррекции подкрепляется исключительно техническими причинами. Более тревожные новости исходят с полей майнинг-индустрии, где сложность добычи битка сократилась на 1,43%. Вероятной причиной этого называют блокировку доменов майнинг-пулов в Поднебесной, а также существенную нехватку электроэнергии в Казахстане. Помимо этого, о надвигающемся энергетическом кризисе уведомляют представители майнинг-индустрии из Техаса и Киргизии.Сами по себе незначительные перебои с поставкой электроэнергии выглядят локальными проблемами, а вот мировое признание проблем выработки энергии вызывает значительные опасения о будущем майнинга в целом. Особенно остро это коснется биткоина, который уже ступил на путь восстановления котировок перед полноценным бычьим ралли. Если проблема не будет решена или замаскирована в ближайшее время, то стоит ожидать проблем с основной сетью биткоина, ростом комиссионных и низкой скоростью осуществления транзакций, что негативно скажется на обновлении исторических максимумов. В долгосрочной перспективе эффект может быть соизмерим с ситуацией в июне 2021 года, когда BTC подвергся мощной критике из-за неэкологичности. Предполагаю, что в краткосрочной перспективе проблемы с майнингом не будут иметь определяющего эффекта и бычий рынок начнется без особых проблем. Однако его последствия и всеобщий ажиотаж способны существенно усугубить кризисный вопрос потребления энергии.Тем временем биток немного снизился после импульсного роста, но продолжает удерживать отметку $57k, что является бычьим сигналом. Монета уверенно преодолела зону сопротивления в районе $56,4k и пытается закрепиться выше нее. Пока осуществить эту задумку не получается, так как уровень фибо 0,382 отлично играет роль зоны сопротивления, которая не пускает цену выше. Однако более глобальная картина указывает на скорый пробой этого рубежа. Судя по техническим индикаторам, бычья аудитория активизировалась и начала массивный откуп предложения медведей. Это выражается в росте основных метрик: MACD впервые за несколько недель настроен по-бычьи и начинает двигаться к нулевой отметке, а стохастик и индекс относительной силы обосновались в бычьей зоне, что говорит о росте числа покупок и постепенном движении цены к уровню $60k. С учетом этого ожидаю, что биткоин продолжит восходящее движение и сумеет совершить импульсный пробой уровня фибо 0,382. Впоследствии эта отметка станет уровнем поддержки монеты, при движении к следующей линии в районе $60k, которая станет важной психологической областью, пробитие и закрепление над которой займет определенное время. Главной проблемой биткоина выше $60k может стать зеркальный уровень $61k, который может существенно повлиять на разворот цены за пределы $60k, а проблемы с хешрейтом могут усугубить эту вероятность. Но прямо сейчас главной целью является выход за уровень фибо 0,382 и успешный штурм $60k, после чего ситуация вокруг майнинга обретет новые подробности и скорректирует движение цены.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 30 ноября (разбор утренних сделок). Покупателей фунта пока не хватает, чтобы выбраться

Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: В первой половине дня было образовано несколько прибыльных сигналов по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с точками входа. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3330 и советовал, как с ним лучшем поступить. Прорыв и закрепление выше 1.3330 с обратным тестом сверху вниз привели к образованию отличной точки входа в длинные позиции с целью роста в район 1.3361, где я советовал фиксировать прибыль. Рост составил около 30 пунктов. Именно на 1.3361 медведи начали действовать более активно, что после ложного пробоя привело к образованию хорошей точки входа в короткие позиции. На момент написания статьи пара прошла вниз более 20 пунктов. Для дальнейшего выстраивания восходящей коррекции требуется прорыв 1.3361 с последующим тестом сверху вниз, что приведет к образованию сигнала на покупку с перспективой остановки медвежьего тренда и восстановления GBP/USD в район 1.3388. Если быки не будут медлить и быстро расправятся с этим уровнем, следующей целью выступит максимум 1.3446, где рекомендую фиксировать прибыль. Однако произойдет это лишь при очень плохих данных по индикатору потребительской уверенности в США и голубиной риторике председателя Федеральной резервной системы Джэрома Пауэлла. Тот факт, что пара не может выбраться из бокового канала, не придает уверенности покупателям. При сценарии очередного снижения фунта в ходе американской сессии открывать новые длинные позиции советую только после защиты средней границы бокового канала 1.3327 по аналогии с тем, что я разбирал выше. На этом уровне проходят средние скользящие, поэтому формирование там ложного пробоя окажет дополнительную поддержку покупателям, что образует новую точку входа в рынок. В случае отсутствия там активности покупателей открывать длинные позиции сразу на отскок советую только от минимума прошлой недели – 1.3289, и то рассчитывать можно только на коррекцию в 20-25 пунктов внутри дня. Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется: Пока торговля будет вестись ниже 1.3361, утренний сигнал на продажу фунта будет отрабатываться. Все, что требуется от продавцов сегодня – защита сопротивления 1.3361. Очередное формирование ложного пробоя на этом уровне после сильных данных по американской экономике приведет к образованию новой точки входа в короткие позиции с повторным снижением в район середины бокового канала 1.3327, которую медведи сегодня упустили. На более крупное падение GBP/USD сегодня можно будет рассчитывать только после прорыва и закрепления ниже этого диапазона, ястребиных заявлений председателя Федеральной резервной системы Джэрома Пауэлла и министра Финансов США Джанет Йеллен. Обратный тест 1.3327 снизу вверх даст отличную точку входа, что столкнет пару на минимум прошлой недели 1.3289, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае роста GBP/USD в ходе американской сессии и слабой активности продавцов на 1.3361 лучше всего отложить продажи до более крупного сопротивления 1.3388. Однако открывать там короткие позиции также советую только при ложном пробое. Продавать GBP/USD сразу на отскок можно только от крупного сопротивления 1.3446, либо еще выше – от нового максимума в области 1.3494 в расчете на отскок пары вниз на 20-25 пунктов внутри дня.Рекомендую ознакомиться:Евро готовится к новому рывку в район 1.1370. Видеопрогноз на 30 ноябряEUR/USD: план на американскую сессию 30 ноября (разбор утренних сделок). Евро продолжает рост. Быки нацелены на пробой 1.1371EUR/USD: план на европейскую сессию 30 ноября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Евро сохраняет все шансы на рост GBP/USD: план на европейскую сессию 30 ноября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Давление на фунт сохраняется, но покупатели не хотят уступать В COT-отчетах (Commitment of Traders) за 23 ноября зафиксирован рост коротких позиций и сокращение длинных, что привело к еще большему увеличению отрицательной дельты. Голубиные заявления губернатора Банка Англии на прошлой неделе сохранили давление на британский фунт даже на фоне рисков, связанных с более высоким инфляционным давлением, чем ожидалось ранее. Усугубление ситуации с коронавирусом и новым штаммом Омикрон в европейской части континента не добавило оптимизма. Также не понятно, что с вопросом по поводу протокола Серверной Ирландии, действие которого власти Великобритании планируют приостановить. В это же время в Соединенных Штатах Америки мы наблюдаем за ростом инфляции и усилением разговоров о необходимости более раннего повышения процентных ставок в следующем году, что оказывает значительную поддержку американскому доллару. Однако я рекомендую придерживаться стратегии покупки пары при очень крупных падениях, которые будут происходить на фоне неопределённости в политике Центрального банка. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились с уровня 50 443 до уровня 50 122, в то время как короткие некоммерческие выросли с уровня 82 042 до уровня 84 701. Это привело к увеличению отрицательной некоммерческой нетто-позиции: дельта составила -34 579 против -31 599 неделей ранее. Недельная цена закрытия снизилась не так значительно - с 1.3410 до 1.3397. Сигналы индикаторов: Средние скользящие Торговля ведется выше 30 и 50 дневных средних скользящих, что указывает на попытку покупателей фунта продолжить коррекцию. Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger Bands В случае снижения пары в качестве поддержки выступит средняя граница индикатора в районе 1.3315. Прорыв верхней границы индикатора в области 1.3361 приведет к новой волне роста фунта. Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом; Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом; Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA, период 12; Медленное EMA, период 26. SMA – период 9; Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20; Некоммерческие трейдеры — спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям; Длинные некоммерческие позиции представляют собой суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров; Короткие некоммерческие позиции представляют собой суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров; Суммарная некоммерческая нетто-позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые рекомендации:EURUSD - фиксация части и лонговой позиции с прибылью.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс