Обзор пары EUR/USD. 4 апреля. Пустой календарь макроэкономических событий, сложный фундаментальный фон.

Валютная пара EUR/USD в пятницу не показала абсолютно ничего. Несмотря на то, что макроэкономической статистики в последний торговый день прошлой недели было очень много, волатильность дня составила... 48 пунктов... С нашей точки зрения, это абсолютно необъяснимый факт. При чем нельзя даже сказать, что макроэкономическая статистика была неважной, или что фактические значения опубликованных данных были «нейтральными». Это не так. Важнейший индекс потребительских цен в Евросоюзе, Нонфмармы в США... только этого вполне хватало для того, чтобы рынок торговал очень активно. Остановимся подробнее на наиболее важном отчете – инфляции в Евросоюзе. Она выросла до совершенно немыслимых 7,5% г/г, хотя еще месяц назад составляла 5,9%. Это означает, что инфляция продолжает не просто расти, она продолжает разгоняться. В последние недели председатель ЕЦБ Кристин Лагард неоднократно заявляла о том, что стагфляция не грозит европейской экономике. Однако именно стагфляцию мы уже наблюдаем прямо сейчас. Напомним, что этот термин обозначает совокупность высокой инфляции и рецессии. В четвертом квартале прошлого года ВВП показал прирост всего несколько десятых процента, а инфляция уже выросла до 7,5%. Это самое высокое значение инфляции за последние 25 лет. Таким образом, ЕЦБ и весь Евросоюз находится сейчас в позиции, когда инфляцию гасить просто нечем. Более того, ЕЦБ продолжает вливать в собственную экономику миллиарды евро по программе APP. Лишь на последнем заседании было объявлено, что эта программа будет сокращаться и закончиться этим летом. Однако до лета еще далеко, а до конца лета – еще дальше. Следовательно, не обращая внимания даже на растущие нефть и газ и геополитический конфликт в Украине, сам ЕЦБ провоцирует рост цен, так как увеличивает денежную массу. О какой борьбе с инфляцией может идти речь? Следовательно, в данное время нет не только ни одной причины для снижения инфляции, есть вполне реальные основания для ее дальнейшего роста. И этот рост абсолютно не означает, что ЕЦБ начнет повышать ставки, что означало бы ужесточение монетарной политики, которое обычно приводит к укреплению национальной валюты. Точнее ЕЦБ открытым текстом заявляет, что повышать ставки не будет в 2022 году. Как при таком фундаментальном фоне можно рассчитывать на укрепление евровалюты? И даже если ЕЦБ поменяет свою позицию и начнет повышать ставки ближе к концу года, на тот момент ставки в Америке будут уже около 2%. То есть ЕЦБ все равно будет в роли догоняющего. Что новая неделя готовит евровалюте? Европейская валюта в последние несколько недель с большими сложностями, но показывает рост. Этот рост явно коррекционный, что видно по глубоким откатам и коррекциям против основного движения. На данный момент начался новый откат, в ходе которого цена уже закрепилась ниже мувинга. А это означает, что тенденция уже поменялась на нисходящую. Геополитический фон остается сложным, фундаментальный – еще хуже, Еврозона стоит на пороге продовольственного и энергетического кризиса. Поэтому мы считаем, что евро возобновит падение против доллара уже в ближайшее время. Макроэкономическая статистика сейчас находится где-то в самом конце списка значимых для трейдеров факторов. Это отлично показала пятница, когда рынок проигнорировал и инфляцию, и Нонфармы. На этой неделе важных запланированных событий в ЕС чрезвычайно мало. Во вторник – индекс деловой активности в сфере услуг. В среду – индекс деловой активности в сфере строительства. В четверг – розничные продажи. Это все. Кого сейчас на рынке действительно интересуют индексы деловой активности? Какова может быть реакция на эти отчеты, если трейдеры не посчитали важным отчет по инфляции? Таким образом, мы считаем, что все эти отчеты «пройдут мимо» рынка. А если так, то обращать внимание трейдеры будут на геополитические новости, а торговать будут в соответствии с общим фундаментальным фоном, который, как мы выяснили выше, остается чрезвычайно негативным для евро. Тем более, что сейчас можно заявить о том, что евровалюта скорректировалась, а значит имеет технические возможности для нового падения. Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 4 апреля составляет 94 пункта и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,0952 и 1,1141. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о возможном возобновлении восходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0986 S2 – 1,0864 S3 – 1,0742 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1108 R2 – 1,1230 R3 – 1,1353 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD закрепилась ниже скользящей средней линии. Таким образом, сейчас следует оставаться в коротких позициях с целями 1,0986 и 1,0952 до разворота индикатора Хайкен Аши наверх. Открывать длинные позиции следует с целями 1,1108 и 1,1141, если пара закрепится обратно выше скользящей средней. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 4 апреля. Фунт стерлингов опять может падать из-за геополитики. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 апреля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 апреля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 апреля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Фунт стерлингов

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в пятницу торговалась с невысокой волатильностью и с небольшим уклоном вниз. Таким образом, картина была практически идентична той, которую мы видели по паре EUR/USD. Тем не менее, откровенно флэта все же не наблюдалось. Макроэкономический фон был проигнорирован, хотя отчет по Нонфармам оказался не таким уж и плохим, а уровень безработицы в США опять снизился и достиг допандемических уровней. Однако, все, на что был способен доллар, это прибавить буквально пунктов 30... Его падение случилось аккурат в начале американской торговой сессии, когда и были опубликованы американские отчеты. Таким образом, формально реакция на статистику была. Все остальное время пара находилась во флэте. Сначала на европейской сессии, потом на американской. В Великобритании никаких важных публикаций и событий в пятницу не было. Первый торговый сигнал на продажу был сформирован около критической линии. Как только он сформировался, как цена уже оказалась около уровня 1,3119, поэтому отрабатывать его не следовало. Отскок от уровня 1,3119 – это сигнал на покупку, но на момент его формирования цена была уже в 10 пунктах от критической линии. Еще один отскок от Киджун-сен – с тем же результатом, что и первый. Поэтому отрабатывать можно было только самый последний сигнал на продажу, когда пара преодолела уровень 1,3119. Однако после него падение котировок пары продолжалось недолго, а до следующего уровня цена дойти не смогла. Поэтому закрывать короткую позицию следовало вручную ближе к вечеру. Заработать по ней можно было максимум 10 пунктов. Однако учитывая слабую волатильность, ничего удивительного в этом нет. Отчет COT: Последний отчет COT по британскому фунту показал минимальные изменения в настроении крупных игроков. За целую неделю группа «Non-commercial» открыла всего лишь 700 контрактов Sell и закрыла 2,1 тысячу контрактов Buy. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась на 3 тысячи. Даже для фунта такие изменения являются незначительными. В целом же у группы «Non-commercial» открыто почти в 2,5 раза больше контрактов на продажу, чем на покупку. Это означает, что настроение у профессиональных трейдеров сейчас «очень медвежье». Таким образом, это еще один фактор, который говорит в пользу продолжения падения британской валюты. Ситуация с отчетами COT по фунту совершенно иная, чем по евро. По фунту настроение у крупных игроков меняется каждые пару месяцев, а иногда и еще быстрее. В данное время нетто-позиция «Non-commercial» уже упала на уровни, где закончился прошлый виток падения фунта(зеленая линия на первом индикаторе). Таким образом, можно даже предположить, что в ближайшие недели фунт попытается начать новое восхождение. Однако многое опять будет зависеть от геополитики и техники. На данный момент у фунта чуть больше основания для роста, чем у евро. А вот факторов падения остается предостаточно. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 4 апреля. Пустой календарь макроэкономических событий, сложный фундаментальный фон. Обзор пары GBP/USD. 4 апреля. Фунт стерлингов опять может падать из-за геополитики. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 апреля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме хорошо видно, что пара уже несколько недель не может определиться с направлением движения. Восходящий импульс очень быстро завершился около уровня 1,3175, а на данный момент цена находится ниже обоих линий индикатора Ишимоку, поэтому предпочтительно новое падение пары. Сначала к уровню 1,3060, потом – еще ниже. Нисходящая линия тренда присутствует, но она неоднозначная, так как цена дважды пыталась ее преодолеть и дважды неудачно. На 4 апреля мы выделяем следующие важные уровни: 1,3000, 1,3060, 1,3119, 1,3175, 1,3222, 1,3273. Линии Сенкоу Спан Б(1,3174) и Киджун-сен(1,3114) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. На понедельник в Великобритании запланировано выступление председателя Банка Англии Эндрю Бейли. Возможно, на этот раз глава БА даст рынку важную информацию, так как в последние раз он обходился без этого. Участников рынка сейчас интересует, будет ли британский регулятор продолжать повышать ставку и в сколько раз в 2022 году? Любые намеки на ужесточение монетарной политики могут спровоцировать укрепление британского фунта. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 апреля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Тотальный

Анализ EUR/USD 5M. В течение последнего торгового дня недели пара EUR/USD торговалась с минимальным понижением и с минимальной волатильностью. В течение дня пара не сумела пройти даже 50 пунктов, хотя макроэкономический фон в этот день был очень сильным. Чего стоят хотя бы отчеты по инфляции в Евросоюзе или по безработице и рынку труда в США. Однако, никакой реакции рынка на эти данные не последовало. При чем, возможно, на самом деле реакция и была, но вряд ли движение на 20 пунктов после каждого из отчетов – это то, чего ждали трейдеры. Максимальной неожиданностью было отсутствие реакции на инфляцию в ЕС, которая ускорилась с 5,9% до 7,5%. Неважно, какой должна была быть реакция, она должна была быть в принципе на столь сильные данные. Теперь очень интересно, что скажет на следующем своем выступлении Кристин Лагард, которая «не ожидает стагфляции в Еврозоне»? Однако пара весь день провела в откровенном флэте, который виден невооруженным глазом с расстояния в километр. Таким образом, торговые сигналы, которых в течение дня было сформировано превеликое множество, даже нет смысла рассматривать. Пара весь день двигалась в области линий индикатора Ишимоку и уровня-экстремума 1,1036. Поэтому, как только формировался какой-либо сигнал, как цена тут же оказывалась у следующего уровня или линии. Следовательно, ни один из сигналов отрабатывать не стоило. В начале американской торговой сессии уже было отлично понятно, что движений в этот день не будет. Отчет COT: Последний отчет COT оказался максимально нейтральным и не показал серьезных изменений в настроении профессиональных трейдеров. За отчетную неделю группа «Non-commercial» закрыла около 7 тысяч контрактов на покупку и 4,5 тысячи контрактов на продажу. Нетто-позиция этой группы снизилась на 2,5 тысячи. Вместе с тем, общее количество Buy-контрактов все еще превышает общее количество Sell-контрактов у крупных игроков. То есть их настроение все еще является «бычьим», хотя европейская валюта продолжает свое падение уже 14-15 месяцев. Ранее мы уже обращали внимание на тот факт, что в январе и феврале крупные игроки наращивали покупки евровалюты. По идее это должно было привести к росту самой валюты. Однако, евро не показал ничего, кроме обычно, небольшой коррекции. Так как дело было в январе-феврале, когда геополитическая обстановка в мире и в Европе начала резко ухудшаться, то мы предполагаем, что в это время очень сильно рос спрос на американский доллар. Именно поэтому в паре евро/доллар наблюдался рост последнего несмотря на то, что спрос на евро среди участников рынка тоже рос. Спрос на доллар просто рос быстрее и сильнее. Сейчас фактор геополитики остается в силе, поэтому при «бычьем» настроении крупных игроков вполне можно ожидать нового падения европейской валюты. В некоторой степени это парадокс, но парадокс объяснимый текущими обстоятельствами, которые сложились в мире. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 4 апреля. Пустой календарь макроэкономических событий, сложный фундаментальный фон. Обзор пары GBP/USD. 4 апреля. Фунт стерлингов опять может падать из-за геополитики. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 апреля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме отлично видно, что тенденции сейчас нет, евровалюта резко выросла на прошлой неделе, но уже в четверг началось обратное движение. И оба этих движения не вписываются ни в восходящую тенденцию, ни в нисходящую. Более того, на данный момент пара удерживается между линий Сенкоу Спан Б и Киджун-сен, поэтому «будущее не определено». От линии Сенкоу Спан Б может начаться новый виток восходящего движения, а в случае ее преодоления – продолжиться падение евровалюты. На понедельник мы выделяем следующие уровни для торговли – 1,0901, 1,0945, 1,1036, 1,1137, 1,1185, 1,1234, а также линии Сенкоу Спан Б(1,1042) и Киджун-сен(1,1065). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не будут формироваться сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. На 4 апреля в Евросоюзе и Штатах не запланировано ни одного важного события, поэтому волатильность может оставаться низкой. На выходных никаких новостей не поступало и по теме украино-российского конфликта или по теме переговоров между Киевом и Москвой. Возможно, новости будут сегодня в течение дня, но спрогнозировать их появление, безусловно, невозможно. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 4 апреля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в пятницу также торговалась очень вяло, сумев пройти за целые сутки «целые» 66 пунктов. Тот же нисходящий уклон, что и по паре евро/доллар. То же невнятное движение. Сейчас даже определить тенденцию не получается, так как фунт стерлингов вроде бы снижается, но при этом делает это как-то слишком вяло и неохотно. Главная проблема, конечно, в снизившейся волатильности. За последние два месяца трейдеры уже привыкли к тому, что пара регулярно проходит значимые расстояния. Но в последние несколько дней волатильность низкая, что не способствует получению прибыли на валютном рынке. Про инфляцию в ЕС мы уже говорили, но еще более важным был отчет по Нонфармам в США. Напомним, что NonFarm Payrolls является одним из самых главных событий на валютном рынке и обычно на него имеется реакция, даже если само значение нейтральное. Однако на этот раз при 431 тысячи новых рабочих мест созданных вне с/х сектора, что меньше прогноза, но в целом очень достойное значение, не последовало вообще никакой реакции. После публикации этого отчета и при том, что уровень безработицы в США снизился до 3,6%, доллар вырос на 30 пунктов максимум, что, скорее, являлось не реакцией рынка, а его обычным движением. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном таймфрейме движение выглядит чуть лучше, чем по паре евро/доллар, однако в лучшую сторону это не поменяло ничего. В течение суток было сформировано всего два торговых сигнала и это очень хорошо, так как могло быть и гораздо большее количество, но при этом и процент ложных сигналов мог быть гораздо выше. Первый сигнал на покупку был сформирован, когда цена отскочила от области 1,3119-1,3126. Этот сигнал формировался 4,5 часа, поэтому назвать его сильным язык не поворачивается. После его формирования пара прошла вверх 10 пунктов... Второй сигнал на продажу был сформировал на преодолении области 1,3119-1,3126, но ровно в то время, когда публиковалась американская статистика. Поэтому рисковать явно не стоило. В итоге начинающие трейдеры могли получить небольшой убыток по единственной открытой сделке, но это не страшно – не может каждая открытая сделка на рынке быть прибыльной. Как торговать в понедельник: На 30-минутном ТФ пара нисходящая тенденция отменена, но новая восходящая тенденция сформирована не была. Британский фунт все еще находится в «зоне риска» из-за сложной геополитики и может продолжать скатываться вниз. В то же время откровенного и нового негатива сейчас нет, поэтому возможен флэт на старших ТФ, который на младших ТФ будет выглядеть, как не слишком сильные «качели»: два дня вниз, три вверх, три вниз. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,3000, 1,3042, 1,3059, 1,3119-1,3126, 1,3156, 1,3210. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop Loss в безубыток. На завтра в Великобритании и Америке не запланировано ни одного важного события. Поэтому в течение дня новичкам не на что будет обратить внимание. Разве что неожиданно поступят новые данные из Украины или России, но в последнее время конфликт перешел в вялотекущую фазу, поэтому новостей не ожидается. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 4 апреля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в пятницу находилась в абсолютном флэте. Волатильность дня составила всего лишь 48 пунктов, что очень мало даже для совершенно пустого дня, с точки зрения макроэкономической статистики. Однако пятница не была таковым дня. Как минимум, два важнейших отчета было опубликовано в США и Евросоюзе. NonFarm Payrolls и инфляция. Таким образом, даже при условии нейтральности этих отчетов трейдеры могли рассчитывать на сильные движения. Однако вместо этого получили абсолютный флэт. Пара просто продолжала слабое движение, которое началось сутками ранее, и к концу дня и недели сползла к уровню 1,1038. От этого уровня произошел отскок, но общей картины положения вещей он не меняет. Европейская валюта будет по-прежнему склоняется к падению против доллара из-за сложной геополитической обстановки и из-за негативного для себя фундаментального фона. Инфляция в ЕС, кстати, выросла уже до 7,5% г/г и почти догнала американскую инфляцию. Это могло бы означать, что в ближайшее время ЕЦБ может приступить к ужесточению монетарной политики(что могло бы спровоцировать рост евро), но Кристин Лагард уже много раз заявляла, что регулятор не будет в этом году повышать ставку. Поэтому никакой выгоды евровалюта не извлекла для себя. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме еще лучше виден тот характер движения пары, о котором мы говорили выше. Это абсолютный флэт между уровнями 1,1070 и 1,1038. Начиная с европейской торговой сессии пара минимум трижды отскочила от первого и трижды от второго. При этом нельзя сказать, что цена двигалась от одного уровня к другому. Скорее, наблюдалось вялотекущее падение евровалюты. К сожалению, но без удивления, на этом движении не удалось заработать ничего. Первые три сигнала на продажу закончились открытием двух ордеров на продажу, каждый из которых закрылся по Stop Loss в безубытке, потому что цена минимум дважды прошла вниз 20 пунктов, но при этом не смогла отработать ближайший целевой уровень 1,1038. К началу американской торговой сессии стало понятно, что рынок игнорирует макроэкономическую статистику, а пара находится во флэте. Первый сигнал на покупку от уровня 1,1038 не следовало отрабатывать, так как именно в это время должна была состояться публикация Нонфармов в США. Все последующие сигналы следовало игнорировать, так как после отсутствия реакции на Нонфмармы стало совершенно ясно, что движения не будет. Как торговать в понедельник: На 30-минутном таймфрейме пара корректируется в рамках пока еще сохраняющейся, весьма формальной восходящей тенденции. К сожалению, ни линии тренда, ни канала в данное время нет, поэтому определяется тенденция «на глаз». Фундаментальный и геополитический фоны продолжают говорить в пользу падения европейской валюты, и именно такого развития событий мы ожидаем на новой неделе, если только не поступят оптимистичные новости из Украины или России. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,0966, 1,1038, 1,1070, 1,1132. При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. В понедельник ни в Евросоюзе, ни в США не запланировано ни одного важного события или публикации отчета. Таким образом, в течение дня может сохраняться слабое движение и наблюдаться слабая волатильность. Однако, в целом рынок все еще находится в возбужденном состоянии, поэтому к сюрпризам нужно быть готовыми. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Превью недели: протоколы ФРС и ЕЦБ, индексы PMI, продолжение российско-украинских переговоров

Пара евро-доллар находится на распутье – между 11-й и 9-й фигурами. На прошлой неделе ни медведи, ни быки eur/usd не смогли выполнить «программу минимум». Покупатели не смогли удержать высоту выше отметки 1,1100, тогда как продавцы не утянули цену ниже таргета 1,1000. И хотя по паре превалирует медвежий настрой, южный импульс в конце прошлой недели фактически угас. Под занавес пятничных торгов трейдеры стали фиксировать прибыль, снизив тем самым давление на пару. Однако это вовсе не означает, что быки eur/usd перехватили инициативу – вектор дальнейшего движения цены ещё не определён. Многое будет зависеть от геополитического фона, «окрас» которого зависит от динамики переговорного процесса между Россией и Украиной. Если говорить о макроэкономических факторах, то предстоящая неделя не насыщена событиями. Определённый интерес вызывает протокол последнего заседания ФРС, который будет опубликован в среду, 6 апреля. Напомню, что мартовское заседание Федрезерва не было «голубиным», хотя после объявления его итогов доллар просел по всему рынку. Безусловно, трейдеры ожидали более агрессивного настроя со стороны Пауэлла, но в целом американский регулятор не отказался от своих планов по планомерному ужесточению монетарной политики. Более того, уже после мартовской встречи некоторые члены ФРС дали понять, что ЦБ вероятней всего, всё же рассмотрит вариант 50-пунктного повышения на майском заседании. Опубликованный в среду протокол позволит оценить общий настрой ФРС, в разрезе последних инфляционных данных. Тоже самое можно сказать и о протоколе последнего заседания ЕЦБ, который обнародуют в четверг, 7 апреля. С одной стороны, европейский регулятор ускорил вопрос досрочного сворачивания QE. С другой стороны, Кристин Лагард дала понять, что Центробанк не будет спешить с повышением ставок после сворачивания программы скупки активов. Это важный сигнал, который оказал дополнительное давление на единую валюту. Если протокол ЕЦБ отразит «голубиное» преимущество в стане ЦБ, евро окажется под дополнительным давлением, несмотря на рекордный рост инфляции в странах еврозоны. Также на следующей неделе (во вторник, 5 апреля) в Европе опубликуют индексы PMI (окончательная оценка за март). Прежде всего интересуют немецкие и общеевропейские показатели. Изначально индексы PMI вышли в «зелёной зоне», хотя и отразили небольшое снижение относительно февраля. Подавляющее большинство аналитиков ожидали более глубокий спад – как в сфере услуг, так и в сфере производства. Окончательная оценка этих индексов может быть пересмотрена в сторону ухудшения, учитывая «газовый вопрос» и геополитическую нестабильность. Если индексы выйдут в «красной зоне» (что вполне вероятно), единая валюта снова окажется под давлением. Впрочем, все вышеперечисленные фундаментальные факторы носят второстепенный – «вспомогательный» – характер. Тональность торгам прежде всего будет задавать геополитика. Поэтому всё внимание трейдеров eur/usd снова будет приковано к переговорам между Россией и Украиной. Глава российской делегации Владимир Мединский вчера сообщил, что работа по согласованию текста будущего украино-российского договора на уровне экспертов и глав делегаций возобновится в понедельник, 4 апреля. По его словам, детали соглашения обсуждали и в предыдущие дни – 1 и 2 апреля. Другими словами, завтра переговоры в дистанционном формате продолжатся, но уже сейчас можно говорить о некоторых очертаниях компромиссных позиций. По словам Мединского, на данный момент есть ряд предварительно согласованных вопросов. Это нейтральный внеблоковый безъядерный статус Украины, запрет на иностранные военные базы, отказ от размещения иностранных войск и любых наступательных ударных ракетных вооружений, разработки и производства оружия массового поражения, проведения учений с участием иностранных войск только с разрешения государств-гарантов, включая РФ, а также создание системы международных гарантий безопасности нейтральной Украины. Как отметил глава российской делегации, все эти договоренности были достигнуты в Стамбуле. Но здесь необходимо подчеркнуть, что стороны нашли общий знаменатель не по всем пунктам будущего договора. Поэтому стороны пока не видят перспектив для скорой встречи Владимира Путина и Владимира Зеленского. Очевидно, что риторика представителей делегаций будет определять степень антирисковых настроений на валютном рынке. Сторонам предстоит наработать финальную стадию тех вопросов, которых они уже касались и по которым ещё необходимо выработать компромиссную позицию. Если переговоры снова будут «пробуксовывать», доллар начнёт набирать обороты как защитный инструмент. И наоборот – оптимистичные тезисы позволят покупателям eur/usd снова перейти в контрнаступление. Но учитывая тот факт, что стороны достаточно скупо комментируют переговорный процесс, можно предположить, что доллар на следующей неделе будет постепенно усиливать свои позиции – в том числе и в паре с евро. Кроме геополитических факторов на стороне гринбека также макроэкономические отчёты (рост инфляции на фоне снижения безработицы в США) и усиление «ястребиных» ожиданий относительно дальнейших действий ФРС (на рынке усиливаются слухи о том, что на майском заседании регулятор может решиться на 50-пунктное повышение ставки). Таким образом, на мой взгляд, короткие позиции по паре eur/usd остаются в приоритете. Первая южная цель – это отметка 1,1000 (средняя линия Bollinger Bands на таймфрейме D1). Основная цель – таргет 1,0950. Это достаточно мощный уровень поддержки, который медведи в марте не смогли преодолеть, несмотря на многократные попытки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Apple может признать биткоин 6 апреля!

Как мы уже разобрались в предыдущих статьях, фундаментальных оснований для роста первой криптовалюты в мире сейчас нет. Практически все факторы сейчас выступают против нее, но все же имеется и парочка факторов, которые могут оказать ей поддержку. Теоретически. В интернете появилась на этой неделе информация о том, что компания Apple собирается преподнести «информационную бомбу» на грядущей конференции Bitcoin-2022, которая состоится 6 апреля. Ожидается, что Apple совместно с компанией Strike может разрешить доступ к использованию биткоина через свой сервис ApplePay. Если это случиться, то биткоин может получить огромный толчок для нового роста, так это будет действительно прорыв для криптовалютного сегмента. Правда, есть несколько «но». Во-первых, два года назад компания Илона Маска Tesla уже принимала подобное решение, разрешив покупать свои автомобили за биткоины. Это разрешение продержалось буквально месяц, после чего была удалена эта возможность. Во-вторых, это всего лишь слухи, которыми интернет полниться во все времена. В-третьих, ранее компания Apple неоднократно заявляла, что не собирается интегрировать свои сервисы с криптовалютами. Таким образом, само по себе мероприятие Bitcoin-2022 может быть очень и очень интересным, но все обойтись без сенсаций. Годом ранее на аналогичной конференции президент Сальвадора Найиб Букеле объявил о признании биткоина легитимным средством платежа в стране. Это хорошая новость для криптовалюты, но сейчас, по прошествии года, можно смело сказать, что эксперимент провалился. Ведь только 16% сальвадорцев использовали или используют биткоин в расчетах. Абсолютное большинство населения не нашло в нем никакой практической пользы и не понимают, зачем использовать непонятный биткоин с его вечно прыгающим курсом, когда есть доллар США(который также является государственной денежной единицей). Таким образом, интеграция биткоина в целую страну оказалась неудачной и показывает, что абсолютное большинство обычных граждан любой страны не видит разницы между электронными деньгами(Visa, Mastercard) и биткоином. Зато видят разницу между стабильной валютой и нестабильной криптовалютой. С нашей точки зрения, примерно такого же мнения придерживаются и многие граждане других стран. Биткоин уже давно стал игрушкой для богатых, неким инвестиционным инструментом, который может давать сверхприбыли, но при этом недоступен для многих простых обывателей. Ведь на данный момент 1 монета биткоина стоит почти 50 000$. Многие ли могут себе позволить его купить? А владеть несколькими сотыми одного сатоши... зачем? Если есть множество других криптовалют, которые стоят гораздо дешевле и имеют куда больший потенциал роста, чем классический «биток»? Таким образом, мы считаем, что популяризация биткоина подходит к концу. Теперь он может расти только из-за спроса на него со стороны богатых инвесторов или инвестиционных фондов. Однако, как показывает практика, в тех же Штатах около 80% миллионеров и миллиардеров – это люди старше 60 лет. Они не то, чтобы не разбираются в современных технологиях, они, скорее, сторонятся их. Как говорил Уоррен Баффет, инвестировать надо туда, где вы разбираетесь. Для многих из них непонятно, как может стоить кусок бесполезного кода десятки тысяч долларов... Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин по 5 миллионов долларов за монету!

На 4-часовом ТФ биткоин продолжает располагаться выше восходящей линии тренда, поэтому краткосрочная восходящая тенденция сохраняется. Краткосрочная она потому, что начала свое формирования лишь 14 марта. Более того, несмотря на преодоление уровня 45 256$ и последующий отскок сверху, цена располагается лишь немного выше нее. Поэтому в любой момент может произойти закрепление под линией тренда, что изменит текущую тенденцию уже на нисходящую. Если это произойдет, то начнется падение с первой целью 40 746$. Таким образом, восходящий тренд есть, но очень слабый и не устойчивый. Ему явно требуется поддержка фундаментального фона, которой нет и не предвидится в ближайшем будущем. Компания VanEck считает, что 5 млн $ за 1 монету может стать реальностью. Тем временем, продолжается хит-парад сумасшедших прогнозов по будущей стоимости биткоина. Так, например, инвестиционная компания VanEck из США считает, что в «обозримом будущем» за 1 монету биткоина могут предлагать 4,8 млн долларов. Правда, это будет возможно только, если биткоин станет мировой резервной валютой и начнет вытеснять доллар. Подобные прогнозы начали появляться после того, как были заморожены активы и резервы ЦБ РФ на сумму около 300 млрд $. Некоторые эксперты считают, что это может стать началом отказа «подсанкционных» стран от доллара и евро, и к ним могут со временем присоединиться страны «Восточного блока», которые также не сильно жалуют Запад и их валюты. Правда, этот прогноз имеет столько «но», что полноценным прогнозом его считать нельзя. Во-первых, Китай, как один из крупнейших противников Запада, уже полностью запретил криптовалюты на своей территории. Во-вторых, под серьезными санкциями Запада находится буквально несколько стран, таких как Россия, Иран, Венесуэла и КНДР. Даже если эти страны откажутся от расчетов в долларах и евро, невелики, как говорится, потери. Помимо этого, следует понимать, что точно также могут быть заморожены и активы в криптовалютах или же попросту станет недоступной возможность их использования. Ведь ни для кого не секрет, что все операции по криптовалютам проходят через биржи, которые и могут заблокировать доступ определенных пользователей из определенных стран под давлением правительств других стран. Если же мы говорим о ценных бумагах и фондах, которые так или иначе основаны на криптовалютах, то такие ЦБ ничем не отличаются от классических ЦБ. Они также где-то должны храниться и могут быть заморожены или конфискованы. Получается, что смысл не в том, в какой валюте у вас резервы, а в том, где они находятся. Ну а сама по себе идея замены доллара биткоином сейчас кажется просто утопичной. Биткоин так и не смог покорить отметку 100 000$, хотя такой прогноз давало еще на 2021 год абсолютное большинство экспертов. А сейчас, когда в Европе протекает геополитический военный конфликт, а ФРС собирается повышать ставку до 2,5-3%, вряд ли стоит рассчитывать на мощный рост «битка». На 4-часовом таймфрейме котировки «битка» вышли из треугольника и после этого продолжают рост. Ниже уровня 45 256$ закрепиться не удалось, поэтому сейчас восходящая тенденция сохраняется. Но мы все равно не верим в то, что рост будет сохраняться долго. Мы ожидаем, что криптовалюта закрепится в ближайшее время ниже линии тренда и начнет новый виток падения. В этом случае можно будет продавать с целью 40 746$.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Добыта 19-миллионная монета биткоина. Остается всего 2 млн монет.

На текущих выходных биткоин торгуется очень спокойно. Криптовалюте удалось преодолеть важный уровень 45 256$ и теперь она располагается выше него, что открывает определенные перспективы дальнейшего роста с целью 51 350$. С нашей точки зрения, это локальный, коррекционный рост, но никак не начало нового восходящего тренда. Мы уже неоднократно говорили о том, что фундаментальный и геополитический фон остается сложным для всех рисковых активов и инструментов. Таким образом, скорее всего, после завершения текущей коррекции возобновится падение. Однако, в случае с криптовалютами никогда нельзя быть уверенными в чем-то на 100%. Даже на 80%. Поэтому пока «техника» сигнализирует о восходящем тренде, рассматриваем покупки. Продавать следует, когда криптовалюта закрепится ниже восходящего канала на 24-часовом ТФ. Тем временем, стало известно, что в сети биткоина была намайнена юбилейная 19-миллионная монета. Напомним, что максимально возможное количество монет, которые может получить человечество – 21 миллион. После того, как последняя монета будет добыта, система вознаграждения для майнеров уничтожится. Однако еще раньше интерес к биткоину может сильно снизиться из-за того, что вознаграждение майнеров будет падать с каждым новым падением вознаграждения. Напомним также, что чем больше монет добыто, тем меньше вознаграждения получают майнеры. Следовательно, если курс биткоина не будет продолжать расти в среднесрочной перспективе, его майнинг может стать просто нерентабельным. Уже сейчас по различным оценкам себестоимость одной монеты составляет около 30 000$. Если курс будет падать, а долгосрочные перспективе останутся туманными, это может привести к тому, что майнеры переключаться на другие, более перспективные криптовалюты. Тем более, что недостатка их не существует. Также сообщается, что последний добытый блок биткоина может быть получен не ранее 2140 года. Если, конечно, сеть криптовалюты просуществует столько времени, а интерес к майнингу биткоина не упадет до нуля. Все-таки срок более, чем 100 лет... Последние два года отчетливо показали человечеству, что прогнозировать что-то даже на год вперед – дело неблагодарное. Поэтому мы считаем, что говорить о стоимости биткоина даже в 100 000$ за монету не совсем правильно. Особенно в 2022 году, когда совершенно непонятно, чем закончится украино-российский военный конфликт и как будет реагировать рынок на повышение ключевой ставки ФРС на 2-3%(как планируется сейчас). На 24-часовом таймфрейме котировки «битка» преодолели уровень 45 256$ и в данный момент держаться выше него и внутри восходящего канала. Таким образом, покупки сейчас актуальны, но текущий рост – коррекционный, может завершиться в ближайшее время. Продажи следует начинать рассматривать после закрепления ниже восходящего канала с целями 34 267$ и 31 100$.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин больше не интересуется геополитикой?

На 4-часовом ТФ биткоин сформирована восходящая линия тренда, поэтому биткоин может продолжать расти еще некоторое время. Однако следует отметить, что на более старшем ТФ(24-часовом) все движение вверх выглядит, как коррекция. Конечно, любое движение поначалу выглядит, как коррекция к предыдущему. Например, в начале 2021 года, когда евро только начинал падение против доллара, то движение тоже выглядело, как коррекция, а в итоге евро упал уже почти на 100% от восходящего тренда, а падение продолжается уже 14-15 месяцев. Однако, если биткоин закрепится ниже линии тренда(что не так уж и сложно в текущих обстоятельствах), то мы получим сильный сигнал к продажам с целями 40 746$ и 34 267$. Геополитика больше не интересует инвесторов. С самого начала военного конфликта между Украиной и РФ мы говорили, что сложная геополитика может оказывать давление на криптовалюты, так как они также являются рисковыми активами. Однако в этом случае произошло обратное – биткоин рос за счет того, что спрос на него в Украине и России, чьи экономики оказались на грани краха, сильно возрос. В России был введен запрет на вывод валюты за рубеж, поэтому биткоин стал средством спасения от этого ограничения. А при падающей экономике и 6 тысячах санкций от всего мира желающих вывести свои средства за границу оказалось много. Поэтому биткоин даже извлек выгоду для себя из геополитического кризиса в Восточной Европе. Другое дело, что кризис может сохраняться долгое время и провоцировать другие кризисы. Например, энергетический или продовольственный. А вот как поведет себя биткоин в новых условиях, сказать достаточно тяжело. В последнее время нам стало интересно, до каких вообще значений в перспективе может вырасти биткоин? Может быть эти максимальные значения уже были достигнуты в прошлом году? Ведь для того, чтобы биткоин продолжал расти, спрос на него постоянно должен увеличиваться, а предложение либо сокращаться, либо не увеличиваться. С нашей точки зрения, все, кто хотел инвестировать в биткоин, уже давно сделали это. На рынке сейчас в большей мере присутствуют либо крупные игроки, которые могут позволить себе покупать «биток», либо майнеры, средние и мелкие игроки, которые используют «биток» для расчетов. Так или иначе, ажиотаж вокруг биткоина уже давно спал, а для нового роста нужен новый «хайп». Мы считаем, что даже вернуться к максимуму 2021 года биткоину будет очень тяжело. Не говоря уж о росте до 100 000$. На 4-часовом таймфрейме котировки «битка» вышли из треугольника и после этого продолжают рост. Ниже уровня 45 256$ закрепиться не удалось, поэтому сейчас восходящая тенденция сохраняется. Но мы все равно не верим в то, что рост будет сохраняться долго. Мы ожидаем, что криптовалюта закрепится в ближайшее время ниже линии тренда и начнет новый виток падения. В этом случае можно будет продавать с целью 40 746$.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Пауза в переговорах, важные релизы, усиление доллара

Прошедшая торговая неделя формально завершилась в пользу покупателей пары eur/usd. В понедельник торги начались на отметке 1,0985, а в пятницу закрылись на уровне 1,1042. Но события последних дней говорят о том, что доллар снова начал набирать обороты, пользуясь сложившейся ситуацией. На стороне гринбека – сохраняющаяся геополитическая нестабильность, снижение безработицы в США (на фоне роста инфляции) и слабые позиции европейской валюты. Всё это позволяет медведям eur/usd диктовать свои условия по паре. Показательным выглядит тот факт, что трейдеры на этой неделе не смогли закрепиться в области 11-й фигуры, хотя они не только преодолели отметку 1,1100, но и протестировали уровень сопротивления 1,1150 (верхняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1). Однако удержать высоту покупатели не смогли. Более того, южный откат выглядел стремительным и уверенным – вполне вероятно, что если бы не выходные дни, продавцы смогли бы вернуться в область 9-й фигуры, подтверждая силу тренда. Также примечательным является и другой факт: евро активно терял свои позиции на фоне рекордного роста европейской инфляции. Пятничный релиз превзошёл даже самые смелые ожидания. Общий индекс потребительских цен в марте достигнул отметки 7,5%, в то время как в феврале он был на уровне 5,9%. Речь идёт об очередном историческом рекорде. Как сообщает статистическая служба, это максимальное значение показателя за всю историю наблюдений, то есть с 1997 года. Базовая инфляция также вышла в «зелёной зоне», превысив прогнозные значения. Но при этом евро отреагировал на релиз очень скромно. Пара eur/usd импульсно поднялась буквально на два десятка пунктов, но практически сразу развернулась вниз. Это показательный момент, который говорит о том, что пара может уверенно расти только в случае ослабления американской валюты. «Своих» аргументов у евро как не было, так и нет. Если быть точней, то трейдеры просто-напросто игнорируют многие фундаментальные факторы. И речь идёт не только о инфляционном релизе. Рынок, например, оставил без внимания «условно-ястребиные» комментарии главного экономиста ЕЦБ Филиппа Лейна, который вчера заявил о том, что «Центробанк, возможно, переосмыслит сроки завершения программы количественного смягчения». Отмечу, что Лейн является представителем «голубиного крыла» ЕЦБ, поэтому подобные заявления должны были укрепить позиции единой валюты. Но не укрепили. Евро движется в фарватере доллара, который в свою очередь, на этой неделе реагировал на геополитический новостной поток и на Нонфармы. Оптимизм, связанный с итогами «стамбульской встречи», постепенно сошёл на нет. Это позволило безопасному гринбеку вновь напомнить о себе. Здесь необходимо отметить, что геополитические факторы априори нуждаются в постоянной «подпитке». Переговоры в Турции действительно закрепили определённый прогресс – это признают представители обеих сторон – но затем переговорщики снова затихли, создав «вакуумную информационную оболочку». С одной стороны, по мнению большинства профильных специалистов, так и должно быть – «переговоры любят тишину». С другой стороны, оптимизм инвесторов не может базироваться только на декларативных намерениях (которые были обозначены в Стамбуле) и предположениях экспертов (причём, весьма противоречивых). Именно поэтому доллар в конце торговой недели стал снова набирать обороты. Очевидно, что без дополнительной информационной «подпитки» (оптимистичного характера) тяга к риску будет и дальше снижаться. Кроме того, доллар в последнее время получает сильные сигналы со стороны макроэкономической статистики. Например, базовый индекс PCE подскочил до 5,4% в годовом выражении. Это самый сильный темп роста с июня 1983 года. Показатель последовательно и уверенно растёт уже на протяжении 6 месяцев. А вчера были опубликованы Нонфармы, которые также отразили определённые тенденции. Уровень безработицы снова снизился (на этот раз – до 3,6%), а уровень средней почасовой оплаты труда вырос до 5,6% в годовом выражении. В целом, последние отчёты усилили «ястребиные ожидания». На рынке всё чаще стали говорить о том, что Федрезерв может решиться на 50-пунктное повышение ставки не только в мае, но и в июне. Некоторые представители ФРС уже в публичной плоскости поддерживают такой сценарий. В частности, глава ФРБ Чикаго Чарльз Эванс вчера заявил о том, что он «не видит больших рисков в том, чтобы несколько раз повысить ставку на 50 пунктов». Таким образом, доллар на прошедшей неделе получил поддержку со стороны многих фундаментальных факторов. «Тишина» вокруг переговорного процесса между Россией и Украиной, усиление американской инфляции и снижение безработицы в США, рост доходности 10-летних трежерис и рост «ястребиных» ожиданий относительно дальнейших действий ФРС. Все эти факторы оказали давление на пару eur/usd в конце прошлой недели, и, судя по всему, будут оказывать давление на следующей неделе. Поэтому короткие позиции остаются в приоритете: любые более-менее масштабные северные откаты целесообразно использовать для захода в продажи. Первая южная цель – это отметка 1,1000 (средняя линия Bollinger Bands на таймфрейме D1). Основная цель – таргет 1,0950. Это достаточно мощный уровень поддержки, который медведи в марте не смогли преодолеть, несмотря на многочисленные попытки. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин настраивается на новый рост, но позволит ему это сделать ФРС?

За последнюю неделю первая криптовалюта в мире сумела преодолеть важный уровень 45 256$, поэтому мы теперь рассматриваем вариант, при котором еще некоторое время биткоин будет дорожать. Сложно сказать, сколько именно времени будет продолжаться этот процесс. Мы считаем, что сейчас следует обратить внимание на тот факт, что в период с ноября по январь биткоин существенно снизился в стоимости. Если предположить, что это движение было началом нового нисходящего тренда, то в данное время началась восходящая коррекция, после завершения которой будет возобновлено падение. Если попытаться сопоставить эту гипотезу с фундаментальным фоном, то все получается очень красиво. Напомним, что в данное время фундаментальный фон – это не просто то, что происходит прямо сейчас. Его можно более или менее точно спрогнозировать на весь 2022 год. Первое, что следует вспомнить, ФРС будет повышать ставку весь 2022 год. В основном на 0,25%, в но несколько раз может последовать повышение и на 0,5%. Напомним также, что любое ужесточение монетарной политики повышает спрос на безопасные активы и снижает на рисковые. Рисковые пользуются спросом, когда монетарная политика «ультрамягкая», то есть как было в 2020-2021 годах, когда биткоин активно и рос. Сейчас начинается длительный период, когда политика будет ужесточаться. Уже к концу этого года ставка может составить 2,5%, что является нейтральным уровнем. Однако, в ФедРезерве уже сейчас заявляют, что 2,5% - на этом все не закончится. Ставку будут повышать и в 2023 году до тех пор, пока инфляция не вернется к своему целевому значению 2%. Учитывая то, что инфляция сейчас составляет 7,9% и нет никаких признаков начала ее замедления, то ставку придется повышать еще очень долго. Далее, уже этим летом ФРС может начать разгружать собственный баланс, что, по сути, является процессом обратным стимулированию. Следовательно, денег в экономике будет становиться меньше, будут уменьшаться инвестиции. При падающей инфляции(а ведь именно такую цель преследует ФРС) биткоин будет терять еще один фактор спроса, так как в последние годы многие инвесторы использовали его, как инструмент хеджирования инфляции. В итоге, мы имеем картину, в которой 2022-2023 годы станут временем ужесточения и сложно себе представить, что в это же время биткоин и криптовалютный рынок будут игнорировать столь серьезные изменения в экономике и продолжать расти и обновлять максимумы стоимости. Кто-то может сказать: «но ведь сейчас биткоин растет!». Да, он может время от времени показывать рост. Если фундаментальный фон неблагоприятный, это не означает, что биткоин будет падать теперь постоянно и безоткатно. Сейчас мы как раз можем наблюдать такую коррекцию. А закрепление ниже восходящего канала может просигнализировать о ее завершении. В этом случае мы опять будет ждать падения к уровню 31 100$, а потом и гораздо ниже. «Бычий» тренд завершен, и мы ждем падения на 80-90%. На 24-часовом таймфрейме котировки «битка» преодолели уровень 45 256$ и в данный момент держаться выше него и внутри восходящего канала. Таким образом, покупки сейчас актуальны, но текущий рост – коррекционный, может завершиться в ближайшее время. Продажи следует начинать рассматривать после закрепления ниже восходящего канала с целями 34 267$ и 31 100$.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 2 апреля. Nonfarm Payrolls не может расти вечно, а уровень безработицы – вечно падать!

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка продолжает выглядеть весьма убедительно и не требует никаких дополнений. Предполагаемая волна d в E завершена, а всего внутри волны E должно быть пять волн, соответственно, как и в случае с инструментом Евро/Доллар, нисходящий участок тренда может продолжать свое построение еще некоторое время. Предполагаемая волна d в E может принять более протяженный, трех волновой вид. В пользу этого говорит тот факт, что волна b в E приняла пяти волновой, протяженный вид. Также в пользу этого говорит неудачная попытка прорыва лоу волны с в E. Таким образом, инструмент попросту не смог прорваться через уровень 76,4% по Фибоначчи и сейчас началось построение новой восходящей волны. Эта волна может быть коррекционной, внутренней в составе e в E, а может быть началом волны с в d в E. В первом случае снижение котировок британца должно возобновиться в ближайшее время, во втором случае инструмент может вернуться к отметке 1,3274, что соответствует 61,8% по Фибоначчи. Но так или иначе я ожидаю построения волны e в E. Американская статистика перестала радовать рынок. Курс инструмента Фунт/Доллар в течение 1 апреля снизился всего на 25 базовых пунктов, а активность рынка была невысокой – амплитуда составила 30 пунктов. Таким образом, важнейшая статистика в Америке осталась фактически без внимания. А если и с ним, то без реакции. Спрос на валюту США практически не изменился после того, как стали известны данные по рынку труда, заработным платам и безработице. Но давайте разберемся, а было ли на что реагировать? Первое – американская валюта растет уже довольно долгое время, нисходящий участок тренда строится уже почти год. А учитывая геополитику, он вполне может продолжать построение еще некоторое время. Но уже сейчас он пяти волновой. Может и удлиниться, но он не может усложняться постоянно. Таким образом, доллару сейчас просто не нужны дополнительные факторы спроса. Второе – уровень безработицы снизился до 3,6%. Напомню, что минимальное значение показателя до пандемии было 3,5%. Таким образом, безработица уже снизилась до минимальных значений и ей некуда дальше снижаться. Да и смысла в этом особого нет. Ну уменьшится она еще на 0,1%, для разогнавшейся экономики это не будет иметь особого значения. Третье – Nonfarm Payrolls не могут расти вечно. В последний год все привыкли к тому, что их количество должно быть не меньше, чем 500К. А если меньше, то отчет слабый. Однако хочу напомнить, что до пандемии нормальным значением нонфармов было 200К в месяц. Учитывая, что безработица упала до минимальных значений, то уровни нонфармов тоже должны снизиться до докризисных значений. Следовательно, 431К новых рабочих мест – это отличный результат. Помимо этого, был пересмотрен прошлый отчет до 750К. Однако и эти новости не вызвали повышение спроса на американскую валюту. Похоже, что построение понижательного участка тренда плавно близиться к своему завершению. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар по-прежнему предполагает построение волны E. Я продолжаю советовать продажи инструмента с целями, расположенными около отметки 1,2676, что соответствует 100,0% по Фибоначчи, по сигналам MACD «вниз», так как волна E еще не выглядит завершенной. Волна d может принять трех волновой вид и удлиниться – волна b получилась именно такой, однако мы в любом случае должны рассматривать сигналы «вниз», а пока волна b продолжает построение индикатор MACD преимущественно повышается. На старшем масштабе волна D выглядит завершенно, а вот весь нисходящий участок тренда – нет. Поэтому в ближайшие недели я ожидаю продолжения снижения инструмента с целями, находящимися значительно ниже лоу волны С. Волна E должна принять пяти волновой вид, поэтому я ожидаю увидеть котировки британца около 27 фигуры. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 2 апреля. Доллар воспользовался своим шансом и ему не помешала европейская инфляция.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар усложнилась из-за нового повышения котировок. Теперь предполагаемая волна 4 приняла пяти волновой вид и довольно плохо вписывается в текущую волновую разметку, в которой коррекционная волна 2 очень короткая. Тем не менее, волновая картина не требует внесения кардинальных изменений. Если построение предполагаемой волны 4 все-таки закончилось(более сложный вид волна уже не может принять), то инструмент еще может построить предполагаемую волну 5 в E. Если же повышение котировок возобновится снова, тогда вся волновая разметка потребует внесения коррективов. Отмечу, что волна 4 в любом случае выглядит, как коррекционная и, соответственно, она не может быть первой волной нового повышательного участка тренда. Уровень 127,2% по Фибоначчи, около которого завершались волны a и с в 4, не пропустил инструмент выше себя. Неудачная попытка его прорыва указывает на готовность рынка к новым продажам инструмента. Таким образом, в данное время волновая разметка сохраняется, а спрос на американский доллар должен продолжать расти, чтобы так и оставалось далее. Рынок мечется из стороны в сторону. Инструмент Евро/Доллар в пятницу снизился всего на 25 базовых пунктов. Несмотря на то, что в этот день было очень много важной статистики и в ЕС, и в Америке. Однако довольно неожиданно лично для меня рынок не обратил внимания на инфляцию в ЕС, ни обратил внимания на Nonfarm Payrolls в США, он вообще ни на что не обратил внимания. Потому что 25 базовых пунктов – это не только снижение инструмента, это практически вся активность рынка в течение дня. Инфляция в Европе по итогам марта выросла уже до 7,5% г/г. Цены растут в буквальном смысле на все, а то время, когда инфляция начнет замедляться, о котором говорила Кристин Лагард, все никак не настает. Рост инфляции мог бы поддержать спрос на евровалюту, если бы сразу не целая серия «но». Рост инфляции сейчас не означает практически ничего, кроме того, что цены растут и будут расти очень быстро. Если в случае с США растущая инфляция означает, что ставки будут повышаться более быстро и более сильно, то в случае с Евросоюзом это означает, что программы стимулирования экономики будет сокращаться чуть более быстро. То есть, по большому счету, ЕЦБ сейчас все еще стимулирует собственную экономику и даже не помышляет на повышении процентной ставки. Как видим, разница в подходах ФРС и ЕЦБ огромная. Поэтому ну выросла инфляция в ЕС, это все равно никак не отразится на денежно-кредитной политике. Поэтому рынок и не кинулся покупать евро. Поэтому рынок вообще никак не отреагировал. Геополитика тоже остается сложной и не на стороне евровалюты. После вторника на этой неделе, когда рынок поверил в возможность подписания мирного соглашения между Украиной и Россией, прошла всего несколько дней, а вера уже успела улетучиться в неизвестном направлении. Поэтому европейская валюта вновь находится под давлением рынка из-за военного конфликта в Украине. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа, я все еще делаю вывод, что в данное время продолжается построение волны E. Если так, то сейчас все еще хорошее время для продаж европейской валюты с целями, расположенными около отметки 1,0723, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, по каждому сигналу MACD «вниз». Текущая волновая разметка предполагает построение волны 5 в E. Этот вариант будет отменен в случае удачной попытки прорыва отметки 1,1153, что приравнивается к 127,2% по Фибоначчи. В более увеличенном масштабе видно, что построение предполагаемой волны D завершилось, а инструмент обновил свои лоу. Таким образом, сейчас строится пятая волна неимпульсного нисходящего участка тренда, которая может получиться столь же протяженной, как волна С. Если это предположение верно, то европейская валюта еще будет снижаться. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 28 марта – 1 апреля по паре GBP/USD. Отчет COT. Нонфармы никого не заинтересовали.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели практически не изменилась в стоимости. Началась неделя на отметке 1,3180, а завершилась – на отметке 1,3110. Снижение в 70 пунктов за неделю – это ничто для фунта стерлингов. Если европейская валюта на этой неделе сумела хотя бы скорректироваться на фоне «дающей надежду» геополитики, то фунт стерлингов не сумел продемонстрировать абсолютно никакого желания расти. При чем в этом нельзя обвинить геополитические или макроэкономические факторы, имеющие отношение только к фунту. Геополитические факторы одинаково влияют на евро и фунт, а макроэкономические фактор на этой неделе поддерживали в большей степени падение евровалюты, чем падение фунта. В итоге, за последние недели британская валюта не сумела даже скорректироваться к критической линии на 24-часовом ТФ, поэтому здесь вопросов о дальнейшем направлении движения еще меньше, чем по паре евро/доллар. Вероятнее всего, пара попытается в ближайшие недели опуститься к важному уровню Фибоначчи 50,0% - 1,2830. Кстати, следует еще раз отметить, что несмотря на слабость фунта на этой неделе, в противостоянии с долларом он все еще гораздо более силен, чем евро. На данный момент фунт скорректировался на 40% против восходящего тренда 2020 года. Евровалюта скорректировалась на 90%. Таким образом, фунт все еще демонстрирует большую резистентность против доллара. Помимо этого, ему активно помогает Банк Англии, который уже трижды повысил ключевую ставку и собирается ужесточать монетарную политику и дальше в 2022 году. В отличие от ЕЦБ. В общем, если брать среднесрочную перспективу, то шансы на рост у британской валюты выше, чем у европейской. Но в данное время обе могут продолжать падение. Анализ COT. Последний отчет COT по британскому фунту показал минимальные изменения в настроении крупных игроков. За целую неделю группа «Non-commercial» открыла всего лишь 700 контрактов Sell и закрыла 2,1 тысячу контрактов Buy. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась на 3 тысячи. Даже для фунта такие изменения являются незначительными. В целом же у группы «Non-commercial» открыто почти в 2,5 раза больше контрактов на продажу, чем на покупку. Это означает, что настроение у профессиональных трейдеров сейчас «очень медвежье». Таким образом, это еще один фактор, который говорит в пользу продолжения падения британской валюты. Ситуация с отчетами COT по фунту совершенно иная, чем по евро. По фунту настроение у крупных игроков меняется каждые пару месяцев, а иногда и еще быстрее. В данное время нетто-позиция «Non-commercial» уже упала на уровни, где закончился прошлый виток падения фунта(зеленая линия на первом индикаторе). Таким образом, можно даже предположить, что в ближайшие недели фунт попытается начать новое восхождение. Однако многое опять будет зависеть от геополитики и техники. На данный момент у фунта чуть больше основания для роста, чем у евро. А вот факторов падения остается предостаточно. Анализ фундаментальных событий. Фундаментальных событий в Великобритании на этой неделе практически не было. Лишь в четверг был опубликован итоговый отчет по ВВП за четвертый квартал, который оказался чуть лучше, чем предыдущие оценки. Поэтому куда большую вероятность оказать влияние на ход торгов имела американская макроэкономическая статистика. Правда, по большей части, она была проигнорирована. Так, например, трейдеры никакого внимания не обратили на отчеты по ВВП и ADP в среду, по изменению личных доходов и расходов американцев в четверг и по безработице, заработным платам и Нонфармам в пятницу. В пятницу игнор участников рынка важных событий был особенно странным, так как безработица в США упала уже до 3,6%, а количество новых рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора в марте составило 431 тысячу, что лишь немного хуже прогнозов, но при этом значение за февраль было пересмотрено в сторону повышения. Поэтому в целом отчет получился нейтральным, но были еще и сильные данные по безработице и заработным платам. Однако доллар на этих новостях сумел вырасти пунктов на 30 максимум, а в течение следующих нескольких часов растерял все преимущество. Торговый план на неделю 4 - 8 апреля: 1) Пара фунт/доллар продолжает корректироваться, но пока что коррекция достаточно слабая. Сейчас ключевым уровнем для пары выступает 1,2830(50,0% по Фибоначчи), от преодоления или непреодоления которого и зависят дальнейшие долгосрочные перспективы фунта. Однако до него еще нужно добраться. Пока что пара нацелилась на критическую линию Киджун-сен, но за три недели так и не сумела ее отработать. Если она не будет преодолена, то возобновится падение британской валюты с обозначенной выше целью. 2) А вот перспективы восходящего движения существенно ухудшились и пока что нет ни одного основания для того, чтобы покупать фунт. Об этом говорит техника, так как даже в ходе последнего витка роста цене не удалось обновить свой предыдущий локальный пик или преодолеть критическую линию. Об этом говорит геополитика, так как фунт остается более рисковой валютой, нежели доллар. Об этом говорит макроэкономика, так как экономика в Великобритании находится в худшем состоянии, чем экономика в США. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 28 марта – 1 апреля по паре EUR/USD. Отчет COT. Инфляция в Евросоюзе: привет Кристин Лагард.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели успела показать довольно неплохой рост, а в конце недели – довольно сильное падение. Таким образом, несмотря на то, что была преодолена на этой неделе критическая линия, пока что сказать о готовящемся росте европейской валюты по-прежнему сложно. На текущий момент пара евро/доллар по-прежнему располагается ниже облака Ишимоку, поэтому американский доллар все еще выглядит более привлекательно в глазах трейдеров. Тем более, что евро на этой неделе рос исключительно благодаря геополитическому фактору. То есть, абсолютно безосновательно, так как геополитический фактор не давал никаких поводов для оптимизма. Во вторник стало известно, что Киев и Москва могут договориться о мирном соглашении. Именно в такой трактовке и формулировке. Валютный рынок же отреагировал на это сообщение так, как будто оно уже подписано, а российские войска уже направляются обратно в Россию. Все, что стало известно во вторник, это определенный прогресс в переговорах, который дает надежду на заключение соглашения когда-нибудь позже. Однако, очень многие политологи считают, что мирное соглашение не будет подписано в ближайшие недели и даже месяцы. Многие их них говорят, что, когда стороны хотят заключить мир, то они ведут переговоры и на это время прекращают огонь. В случае же украино-российского конфликта ничего такого не наблюдается. Поэтому многие эксперты считают, что переговоры – это ширма, которая просто дает время Москве наладить логистику, произвести замену личного состава армии, передислоцировать определенные части. А раз так, то никаких оснований для роста у евровалюты на этой неделе не было. Она скорректировалась, воспользовавшись предоставленным шансом, но дальнейший рост – безосновательный. Анализ COT. Последний отчет COT оказался максимально нейтральным и не показал серьезных изменений в настроении профессиональных трейдеров. За отчетную неделю группа «Non-commercial» закрыла около 7 тысяч контрактов на покупку и 4,5 тысячи контрактов на продажу. Нетто-позиция этой группы снизилась на 2,5 тысячи. Вместе с тем, общее количество Buy-контрактов все еще превышает общее количество Sell-контрактов у крупных игроков. То есть их настроение все еще является «бычьим», хотя европейская валюта продолжает свое падение уже 14-15 месяцев. Ранее мы уже обращали внимание на тот факт, что в январе и феврале крупные игроки наращивали покупки евровалюты. По идее это должно было привести к росту самой валюты. Однако, евро не показал ничего, кроме обычно, небольшой коррекции. Так как дело было в январе-феврале, когда геополитическая обстановка в мире и в Европе начала резко ухудшаться, то мы предполагаем, что в это время очень сильно рос спрос на американский доллар. Именно поэтому в паре евро/доллар наблюдался рост последнего несмотря на то, что спрос на евро среди участников рынка тоже рос. Спрос на доллар просто рос быстрее и сильнее. Сейчас фактор геополитики остается в силе, поэтому при «бычьем» настроении крупных игроков вполне можно ожидать нового падения европейской валюты. В некоторой степени это парадокс, но парадокс объяснимый текущими обстоятельствами, которые сложились в мире. Анализ фундаментальных событий. В течение текущей недели наиболее важным отчетом стал отчет по инфляции в Евросоюзе. Вообще, важных событий и публикаций в течение недели было очень много, однако большая их часть была опять проигнорирована, а участники рынка большее внимание уделяла геополитике, а не экономике. В пятницу стало известно, что индекс потребительских цен в ЕС вырос в марте до 7,5%. То есть практически догнал американскую инфляцию, которая составляет сейчас 7,9%. Примечательно, но ранее Кристин Лагард заявила, что ждет замедления инфляции в Еврозоне и отказывается верить в угрозу стагфляции. Мы тогда еще предположили, что в реальности все будет с точностью наоборот. Так и получается. ВВП в четвертом квартале показал минимальный прирост, а инфляция скоро обгонит американскую. Цены на нефть и газ продолжают расти в среднесрочной перспективе и могут провоцировать новое ускорение инфляции. Помимо этого, Евросоюз стоит на пороге «газовой войны» с Россией, а также на пороге «продовольственного кризиса» из-за военного конфликта в Украине. Торговый план на неделю 4 - 8 апреля: 1) На 24-часовом таймфрейме пара ненадолго превысила линию Киджун-сен, но пока не дает оснований предполагать дальнейший рост. Практически все факторы по-прежнему говорят в пользу роста доллара США, а не наоборот. Цена находится ниже облака Ишимоку, поэтому шансов на рост евро по-прежнему немного. Скорее, падение евро возобновится с целями 1,0833 и 1,0661. Пока что продажи остаются наиболее актуальными. 2) Что касается покупок пары евро/доллар, то они сейчас не актуальны. Во-первых, нет ни одного технического сигнала или признака, что может начаться восходящий тренд. Во-вторых, «фундамент» и «макроэкономика» продолжают оказывать сильное давление на евро. В-третьих, «геополитика» может и дальше оказывать давление на трейдеров и инвесторов, которые по-прежнему считают, что в любой непонятной ситуации нужно покупать доллар. Лишь преодоление линии Сенкоу Спан Б мы бы стали рассматривает в качестве сильного основания для нового восходящего тренда. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Рынок нефти остывает от заявления Байдена, но все равно продолжает падать

В пятницу вечером мировые цены на черное золото демонстрируют снижение. Так, на момент написания материала стоимость майских фьючерсов на нефть Brent просела на 0,02% – до $104,69 за баррель, а майских фьючерсов на нефть WTI -- на 0,81%, до $99,47 за баррель.В ушедшем марте нефть марки Brent выросла в цене на 6,9%, а марки WTI – на 4,8%. При этом за первый квартал текущего года стоимость барреля ведущих марок увеличилась на 39% и 33% соответственно.На протяжении всего дня в пятницу сырьевой рынок показывает устойчивый минус, при этом ситуация на нем остается далекой от эффектного обвала нефтяных цен накануне. Поводом для ощутимой отрицательной динамики в четверг стало заявление американского президента Джо Байдена о том, что США планируют ежедневно высвобождать из стратегических запасов страны в среднем по 1 млн баррелей черного золота на протяжении ближайших шести месяцев.Выступая в Белом доме, Байден призвал американские компании активно увеличивать нефтедобычу, чтобы добиться снижения стоимости сырья. Это позволит уменьшить роль экспорта российских энергоносителей, заявил он.Комментируя выступление президента Соединенных Штатов, рыночные эксперты назвали решение Байдена "временной мерой", способной ограничить весенний рост цен на черное золото. При этом аналитики подчеркнули, что конфликт на востоке Европы оказывает решающее влияние на сырьевой рынок, где важнейшей проблемой остается перспектива потери нефти из РФ.Вслед за появлением новости, ослабившей опасения дефицита на рынке, стоимость нефти марки Brent мгновенно обрушилась на 6%, а марки WTI – на 7%. При этом аналитики одного из крупнейших в мире инвестиционных банков Goldman Sachs в четверг понизили прогноз стоимости нефти марки Brent на второе полугодие текущего года на $10 за баррель – до $125 за баррель. Дополнительное давление на нефтяные котировки в пятницу оказывает перманентное укрепление американской валюты. Так, за сутки индекс доллара увеличился на 0,33% – до 98,64 пункта. Чаще всего растущий в цене доллар делает сырье менее доступным для держателей альтернативных валют.Кроме того сегодня участники нефтяного рынка анализируют еженедельную статистику американской нефтегазовой компании Baker Hughes по числу действующих нефтяных буровых установок в Соединенных Штатах. Согласно данным компании, за неделю по 1 апреля их количество увеличилось на две штуки – до 533 штук.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

В рублях или в евро? Страсти по газу нарастают, интрига сохраняется. А газ тем временем дорожает

Фьючерсы на природный газ растут в ходе торгов пятницы на 4–5%. Майские фьючерсы по индексу крупнейшего европейского хаба TTF на открытии европейских торгов находились на отметке $1 480, а позже резко выросли до $1 512,7. На момент подготовки материала котировки держатся в диапазоне от $1 460 до $1 500.Энергетический кризис, который разворачивался в Европе на протяжении почти всего 2021 года, с развитием военной операции России на территории Украины получил новые поводы для дальнейшего усиления. Так, на сегодняшний день российская транснациональная энергетическая компания «Газпром» разрабатывает сценарий полной остановки поставок газа тем странам, которые намерены бойкотировать энергоресурсы РФ. К ним относится весь Европейский союз. 28 марта президент РФ Владимир Путин поручил правительству, Банку России и компании «Газпром» принять меры по переводу на рубли всех расчетов за природный газ с недружественными странами до 31 марта. Судя по реакции европейских лидеров на подобные заявления Кремля, Европа не готова пойти на такие условия, ну или пока не готова.Министр экономики и финансов Франции Брюно Ле Мэр заявил, что контракты с РФ по поставкам газа были заключены именно в евро, поэтому оплачиваться в дальнейшем и будут только в евро.Вторит французскому чиновнику и министр финансов ФРГ Кристиан Линднер, заявляя, что Берлин ни на какие уступки России не пойдет. Германия не даст России возможности обойти жесткие санкции, которые касаются в том числе российского Центробанка.Канцлер Германии Олаф Шольц сообщил, что его страна планирует производить расчеты за российский газ исключительно в евро, так как в контрактах на поставку энергоресурсов указаны расчеты в евро, в некоторых случаях в долларах США, но никак не в рублях.К слову, немецкие власти уже предупредили своих граждан о том, что в стране назревает острая нехватка топлива. Если поставки газа в Германию существенно нарушатся, то немецкое правительство будет вынуждено нормировать потребление энергоресурсов в своей стране. Нормирование коснется в первую очередь крупных промышленных потребителей. Глава Министерства экономики ФРГ Роберт Хабек уже призвал всех потребителей голубого топлива максимально сократить его потребление.Одну из самых радикальных в Европе позиций относительно поставок топлива из России занимает Польша. Польский премьер-министр Матеуш Моравецкий недавно заявил, что до конца текущего года его страна собирается полностью прекратить импорт российского газа, нефти и угля. Стоит сказать, что Польша годами работала над тем, чтобы сократить свою зависимость от российских энергоресурсов. Так, США, Катар и Норвегия экспортируют сжиженный природный газ на недавно расширенный терминал в Свиноуйсьце на северо-западе Польши. А в конце этого года будет запущен новый газопровод, по которому газ будет поступать в Польшу из Норвегии. Также Польша намерена, насколько это возможно на данном этапе развития зеленой энергетики, задействовать и возобновляемые источники энергии. Решение европейских компаний не принимать новые условия партнерства РФ вполне обоснованы, ведь эти условия идут вразрез с введенными против России санкциями. Польская газета Rzeczposploita пишет о том, что Польша должна справиться с ситуацией, когда поставки газа из России в Польшу вдруг прекратятся в начале апреля, ведь газовые хранилища у нее заполнены сырьем на 65%. Но вот Германии в этой ситуации не позавидуешь, ведь склады ее заполнены газом всего на 26%.Германия может рассмотреть в качестве альтернативных поставщиков увеличенные закупки в Норвегии или Нидерландах. Беда в том, что они не смогут полностью заменить российского газа, который на сегодняшний день покрывает все 40% немецкого спроса. От длительной блокировки поставок голубого топлива из России пострадает в первую очередь немецкая промышленность.Как видим, Евросоюз не готов идти навстречу новым требованиям Кремля по поставкам газа. Тем не менее, согласно агентству Reuters, в пятницу не произошло немедленного прерывания поставок газа из России. Потоки по-прежнему стабильны по магистральным трубопроводам, которые доставляют голубое топливо в Европу, а именно по «Северному потоку – 1» через Балтийское море и трубопроводу в Словакию через Украину.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: Рост доллара под вопросом. Какой козырь готовит евро?

Опубликованные на этой неделе макроэкономические данные благоприятны для дальнейшего роста доллара, поскольку они выступают некой благодарной почвой к более решительному ужесточению политики ФРС. В пятницу в центре внимания ежемесячный отчет NFP. Трейдеры рассчитывали на увеличение рабочих мест в марте на 490 тыс., но ожидания не оправдались, показатель составил 431 тыс. Между тем уровень безработицы снизился сильнее – на 3,6% по сравнению с ожидающимся уменьшением на 3,7%. Инвесторы также обратят внимание на сигналы от средней почасовой заработной платы на фоне ожиданий более агрессивной реакции политики для сдерживания высокой инфляции. Более сильный отчет NFP мог бы подтолкнуть доходность трежерис и курс доллара выше, а слабый – вызвать разочарование. Хотя показатель занятости не дотянул до прогнозов, в целом картину по рынку труда нельзя назвать пессимистичной. Если трейдеры доллара и отреагируют снижением, то ненадолго. Рост американской валюты должны поддержать угасающие надежды на деэскалацию конфликта на Украине. Для EUR/USD это означает дальнейшее снижение. В случае нисходящего движения отметка 1,1040 является первой поддержкой перед 1,1020 и 1,1000. Ближайшим сопротивлением выступает 1,1080, затем 1,1100. Если закрытие произойдет выше 11-ой фигуры, покупатели могут проявить интерес к евро, а краткосрочный технический прогноз станет бычьим. В этом случае у пары EUR/USD появится возможность нацелиться на 1,1160.Евро может подставить подножку доллару Своим значительным укреплением в последнее время доллар обязан прежде всего росту доходностей трежерис и сигналам на повышение ставки на 50 б.п. в мае. Однако недавно ралли застопорилось, и данный фактор можно расценивать в качестве дальнейшего нисходящего движение гринбека. Почему? Разворот по индексу доллара и в паре EUR/USD связан с повышением доходности европейских гособлигаций. Инвесторы начали закладывать в котировках вероятность повышения ставок ЕЦБ в этом году, что и поспособствовало отскоку евро к отметке 1,1100, тогда как в начале марта курс находился около 1,0800. Индекс доллара столкнулся с достаточно мощным техническим сопротивлением в районе 99,25 и поддержкой около 97,75. В марте он в основном пребывал в боковике. При пробое отметки 97,75 можно будет говорить о более масштабном падении доллара, в особенности по отношению к евро. Негативное развитие сценария для доллара приведет к падению индикатора к следующему уровню поддержки в районе 96,30. Это действительно станет проблемой для гринбека, поскольку создаст угрозу для долгосрочного восходящего тренда, наблюдавшегося более года назад. Важные факторы следующей недели Пожалуй, одним из основных событий будет публикация протокола мартовского заседания FOMC 6 апреля. Инвесторы будут искать подсказки в отношении того, насколько агрессивными будут действия ФРС в дальнейшем и как она планирует сокращать свой баланс. В релизе будут содержаться сигналы и информация, необходимые рынкам для анализа дальнейшего поведения доллара. Индекс доллара должен вырасти, если ФРС покажет, что настроена более агрессивно, чем предполагают рыночные игроки. При пробое вверх сопротивления 99,25 покупатели нацелятся на максимумы марта 2020 года выше 100,00.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Рекордный рост европейской инфляции и Нонфармы с изъянами

Сегодняшние макроэкономические релизы не помогли ни быкам, ни медведям eur/usd. Продавцы не смогли значительно усилить вчерашний успех, а покупатели, соответственно, не смогли переломить ситуацию в свою пользу. В целом настрой по паре остаётся медвежьим, хотя противоречивые отчёты не позволили трейдерам импульсно уйти к основанию 10-й фигуры с последующим прицелом на 1,0950. Итак, в первой половине сегодняшнего дня покупателей eur/usd порадовала европейская инфляция. Индекс потребительских цен снова оказался в «зелёной зоне» и снова отличился рекордным ростом. Так, общий ИПЦ в марте рванул вверх, достигнув отметки 7,5% (в феврале он был на уровне 5,9%). Это очередной исторический рекорд, то есть максимальное значение показателя за всю историю наблюдений (с 1997 года). Результат оказался выше прогнозов большинства экспертов: опрошенные агентством Reuters аналитики ожидали, что он выйдет на уровне 6,7%. Стержневой индекс потребительских цен (без учёта волатильных цен на энергию и продукты питания) также продемонстрировал неплохую динамику, поднявшись до трёхпроцентной отметки. Анализируя структуру релиза, можно сделать вывод, что больше всего в странах еврозоны выросли цены на энергию. В прошлом месяце они увеличились на 44,7%. Цены на продовольствие, алкоголь и табачные изделия выросли на 5%. Стоимость услуг выросла на 2,7% по сравнению с 2,5% в феврале. Реагируя на эту публикацию, пара eur/usd обновила внутридневной хай, но практически сразу сникла. По большому счёту, рынок был готов к таким результатам, особенно после релиза данных по росту немецкой инфляции. Напомню, что в Германии индекс потребительских цен также продемонстрировал достаточно сильный рост: в годовом и месячном выражении индикаторы также вышли в «зелёной зоне», сигнализируя о аналогичных тенденциях в общеевропейском масштабе. Кроме того, как уже было указано выше, рост общеевропейского индекса потребительских цен был обусловлен в основном ростом цен на энергию. Несмотря на надвигающийся (вероятный) энергетический кризис, представители Европейского Центробанка по-прежнему уверены в том, что ситуация в этом году нормализуется, а волатильность снизится. В этом контексте необходимо отметить, что сегодня появилась информация о том, что Россия не прекратит поставки газа в Европу с 1 апреля. По словам пресс-секретаря президента РФ Дмитрия Пескова, переход на оплату рублями экспорта российского газа «не означает, что в случае отсутствия таких платежей поставки будут прекращены уже с сегодняшнего дня». При этом он добавил, что указ о новой системе расчетов за российский газ может быть отменен, если наступят «иные условия». Возвращаясь к европейской инфляции, стоит сказать, что рынок продемонстрировал очень скромную реакцию на рекордный релиз и по другой причине: трейдеры не ожидают от ЕЦБ ужесточения риторики или (тем более) монетарной политики в обозримом будущем. Стоит напомнить, что месяц назад еврозона аналогичным образом удивила инвесторов рекордным ростом инфляции, однако члены европейского регулятора фактически проигнорировали данный факт, продемонстрировав на очередном заседании пассивно-выжидательное поведение. На данный момент риторика несколько изменилась, но лишь в контексте QE. Например, сегодня главный экономист Европейского Центробанка Филипп Лейн заявил, что если прогноз инфляции ухудшится, то «ЕЦБ переосмыслит сроки прекращения количественного смягчения». При этом он указал на относительно слабый рост уровня заработных плат. Собственно, по этой причине покупатели eur/usd сегодня и не стали откупоривать шампанское. Единая валюта кратковременно усилила свои позиции, но затем последовала за гринбеком, который отреагировал на опубликованные Нонфармы. Так, уровень безработицы в США снизился в марте до 3,6%. Это лучший результат с марта позапрошлого года. До коронавирусного кризиса этот показатель на протяжении нескольких лет – с ноября 2017 года по март 2020 года – колебался в диапазоне 3,5%-4,1%. Это говорит о том, безработица сейчас де-факто вернулась в область докризисных значений. Также порадовали долларовых быков и зарплаты. Уровень средней почасовой оплаты труда вырос до 5,6% (в годовом выражении) и до 0,4% (в месячном исчислении). Оба компонента вышли в «зелёной зоне». На обратной стороне медали – слабый прирост числа занятых в несельскохозяйственном секторе. Данный показатель вырос на 430 тысяч, при прогнозе роста до 510 тысяч и предыдущем значении 750 тысяч. В частном секторе экономики было создано 426 тысяч рабочих мест (прогноз – 490 тысяч), в производственной сфере – 38 тысяч. Другими словами, темп прироста рабочих мест снизился относительно предыдущего отчётного периода. И всё же, несмотря на изъяны Нонфармов, настрой остаётся медвежьим. Ведь в целом ключевые данные по рынку труда отразили положительные тенденции – уровень безработицы снижается, зарплаты растут. Такая динамика позволяет говорить о том, что Федрезерв будет и дальше держать курс на ужесточение монетарной политики. Европейский Центробанк в этом плане менее «мобилен», учитывая риск энергетического кризиса, геополитическую нестабильность в Восточной Европе и слабый рост заработных плат в еврозоне. Таким образом, по паре eur/usd по-прежнему актуальны короткие позиции при любых более-менее масштабных северных всплесках. Первая цель южного движения – отметка 1,1000 (средняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике). Основная цель – 0,0950. Данный ценовой барьер держал оборону на протяжении двух недель марта, поэтому является достаточно сильным уровнем поддержки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс