Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 16 июня. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Фунт вырос

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в среду в течение дня двигалась гораздо лучше пары EUR/USD. В принципе, все движение можно четко разделить на европейскую и американскую сессии. На первой фунт рос, на второй – снижался. А потом были объявлены результаты заседания ФРС. Ставка была повышена на 0,75%, а Джером Пауэлл заявил, что в июле регулятор может пойти на еще одно повышение на 0,75%, которое является рекордным за последние 28 лет. То есть доллар США имел отличные шансы, чтобы показать новый виток роста, но при этом в последнюю неделю он уже очень сильно вырос. Мы предупреждали, что рынок, возможно, уже отработал любое повышение ставки. Поэтому падение доллара сразу после заседания может быть, во-первых, следствием того, что решение ФРС было отработано трейдерам заранее, а во-вторых, это может быть нелогичной реакцией рынка, которая будет нивелирована уже сегодня. Напомним, что это далеко не первый случай, когда цена движется совершенно не в том направлении, которого от нее ждут. За последнюю неделю фунт стерлингов потерял около 600 пунктов на абсолютно рядовых отчетах из Великобритании. Точно также не логично, как и вчерашнее движение. Первый сигнал на продажу сформировался на открытии американской торговой сессии. Цена очень неточно отскочила от уровня-экстремума 1,2106, после чего сумела пройти вниз около 45 пунктов. Самое смешное, что сигнал этот был ложным(цель не достигнута), но заработать по нему можно было, так как короткую позицию следовало закрывать до оглашения результатов заседания FOMC. И в этом случае прибыль по ней составила около 30 пунктов. Других сигналов в течение дня не было. Во время выступления Джерома Пауэлла, естественно, открывать сделки было слишком поздно. Отчет COT: Последний отчет COT по британскому фунту показал несущественные изменения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 3,8 тысячи контрактов BUY и 0,5 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 3,3 тысячи. Однако настроение крупных игроков все равно остается «ярко выраженным медвежьим». А фунт, несмотря на рост нетто-позиции, все равно возобновил падение. Нетто-позиция падала в течение 3 месяцев, что отлично визуализирует зеленая линия первого индикатора на иллюстрации выше или гистограмма второго индикатора. Поэтому два повышение этого показателя вряд ли однозначно свидетельствует о завершении нисходящего тренда по фунту. У группы «Non-commercial» открыто суммарно 105 тысяч контрактов на продажу и всего лишь 34 тысячи контрактов на покупку. Таким образом, разница между этими числами более, чем трехкратная. Отметим, что в случае с фунтом стерлингов данные отчетов COT очень точно отображают происходящее на рынке: настроение трейдеров «сильно медвежье», и фунт падает против доллара США уже долгое время. В последние несколько недель фунт демонстрировал рост, но даже на иллюстрации к этому абзацу(дневной ТФ) это движение выглядит очень слабо. Так как в случае с фунтом данные отчетов COT отображают реальную картину вещей, то отметим, что сильное расхождение красной и зеленой линии первого индикатора зачастую означает завершение тренда. Следовательно, формально сейчас можно рассчитывать на новый восходящий тренд. Однако слабые для европейских валют геополитический, фундаментальный и макроэкономический фоны по-прежнему оказывают давление на эти валюты. Рекомендуем к ознакомлению:Обзор пары EUR/USD. 16 июня. Надежда евро – новая техническая коррекция. Обзор пары GBP/USD. 16 июня. Заседание Банка Англии – спасет ли оно фунт стерлингов?Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме так сразу и не видно, что вчера состоялось какое-то экстра важное событие. А повышение ставки ФРС на 0,75% впервые за 28 лет – это экстра важное событие. Тем не менее, волатильность вчерашнего дня абсолютно не выделяется на общем фоне. В последнюю неделю пара ежедневно проходит по 150-250 пунктов, поэтому вчера была просто восходящая коррекция от пары фунт/доллар. На текущий момент цена располагается ниже критической линии, поэтому даже ожидать сильного роста фунт сейчас не получается. На 16 июня мы выделяем следующие важные уровни: 1,1932, 1,2106, 1,2259, 1,2429, 1,2458, 1,2589. Линии Сенкоу Спан Б(1,2265) и Киджун-сен(1,2223) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. На среду в Великобритании запланировано оглашение результатов заседания Банка Англии, а это значит, что нас ждет опять высокая волатильность, новые «сюрпризы» и то, где окажется пара к сегодняшнему вечеру, предсказать попросту невозможно. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 16 июня. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. ФРС рекордно

Анализ EUR/USD 5M. В течение третьего торгового дня недели пара EUR/USD показала все возможные варианты движения. В течение дня мы наблюдали восходящее движение, флэт, нисходящее движение, «качели». Таким образом, торговать пару вчера было очень сложно. Конечно, такие движения пары были в первую очередь связаны с заседанием ФРС и его результатами, объявление которых было запланировано на вечер. Было видно, что рынок пока не определился с тем, что будет делать при различных вариантах повышения ставки. Было видно, что рынок понятия не имеет, какое именно решение примет ФРС. А ФРС в итоге приняла решение повысить ключевую ставку сразу на 0,75%. Напомним, что изначально наиболее вероятным вариантом развития события было повышение на 0,5%, однако на этой неделе вероятность более высокого повышения значительно выросла, о чем, в частности, сообщал Barclays. Но почему же тогда доллар упал, а не вырос? Изначально он как раз рос, падение началось после того, как Джером Пауэлл начал свое выступление на пресс-конференции. Так во всем виноват Джером Пауэлл? Тоже нет, его риторика была «ястребиной». Вчера мы просто в очередной раз увидели не совсем логичную реакцию рынка. Уже сегодня американский доллар спокойно может вернуться к своим 20-летним максимумам. Что касается торговых сигналов, то лучше бы их не было. Вечером по понятным причинам открывать торговые позиции не следовало, а на европейской торговой сессии пара торговалась вдоль уровня-экстремума 1,0485. От этого уровня были совершены отскоки, преодоления, в общем типичный флэт, который еще и сложно было идентифицировать, так как это был внутридневной флэт. В итоге трейдеры могли в этом месте открыть одну-две сделки, которые в итоге принесли убыток. Однако в день заседания ФРС часто бывают абсолютно нелогичные и сложные движения. Отчет COT: Последние отчеты COT по евровалюте вызывали большое количество вопросов. Напомним, что в последние несколько месяцев они показывали откровенное «бычье» настроение профессиональных игроков, но при этом европейская валюта все время падала. В данное время ситуация не изменилась. Европейская валюта попыталась показать рост, но на прошлой неделе рухнула вниз, как камень. Поэтому мы опять имеем ситуацию, в которой настроение крупных игроков «бычье», но евро при этом падает. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов уменьшилось на 6,3 тысячи, а количество шортов у группы «Non-commercial» - сократилось на 4,5 тысячи. Таким образом, нетто-позиция уменьшилась на 1,8 тысячи контрактов за неделю. Количество контрактов BUY превышает количество контрактов SELL у некоммерческих трейдеров на 50 тысяч. Второй индикатор на иллюстрации выше отлично показывает, что нетто-позиция уже давно является положительной, а график движения пары на той же иллюстрации показывает нисходящее движение. С нашей точки зрения, так происходит потому, что спрос на американский доллар остается гораздо более высоким, нежели спрос на евровалюту. «Передышка» для евро, которая наблюдалась в последние недели, длилась недолго, а глобальный нисходящий тренд остается в силе. Поэтому и считаем, что на данные отчетов COT по евровалюте по-прежнему нельзя опираться при прогнозировании будущего движения пары евро/доллар. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 16 июня. Надежда евро – новая техническая коррекция. Обзор пары GBP/USD. 16 июня. Заседание Банка Англии – спасет ли оно фунт стерлингов? Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме... ничего не изменилось после вчерашнего дня. Суммарно пара выросла в среду на «целых» 30 пунктов. Да, в течение дня были очень волатильные движения, при чем в разные стороны, что только спутывало все карты. Европейская валюта подорожала внутри дня не настолько сильно, чтобы претендовать на новую восходящую коррекцию, а доллар – вообще не вырос, но при этом сохраняется нисходящая тенденция, а значит американская валюта может спокойно продолжать рост. На четверг мы выделяем следующие уровни для торговли – 1,0340-1,0354, 1,0400, 1,0485, 1,0579, 1,0637, а также линии Сенкоу Спан Б(1,0585) и Киджун-сен(1,0503). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. На 16 июня в Евросоюзе и Штатах не будет ни одного важного события или публикации. Однако с открытием Европы может продолжиться отработка вчерашних итогов заседания ФРС. То есть сегодня движения также могут быть волатильными и в разные стороны. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 16 июня 2022 года

В среду Федрезерв США поднял базовую ставку с 1,00% до 1,75%, в соответствии со смелыми ожиданиями. Основная масса инвесторов ждала повышения до 1,50%. Резкое повышение ставки привело к массированным покупкам американских гособлигаций, доходность по 5-летним бумагам упала с 3,60% до 3,37%, что и привело к падению доллара вместо ожидаемого роста. Евро вчера проторговался в диапазоне целевых уровней 1.0340-1.0493. Рост евро визуально воспринимается как коррекция. Мы полагаем, что разбалансировка единой валюты из-за сильного повышения ставки завершится уже сегодня, поэтому ждём закрытие дня с понижением. А далее ждём уход цены под поддержку 1.0340 и продвижение к 1.0170. На графике четырёхчасового масштаба осциллятор Марлин показывает намерение развернуться вниз от границы с территорией роста. Очень похоже на то, что осциллятор формирует кратковременный диапазон в отрицательной зоне. И это консолидация перед последующим снижением.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 16 июня 2022 года

Вчера фунт стерлингов показал хороший рост (1,44% или 184 пункта) на фоне временного ослабления доллара в связи с резким повышением ставки ФРС (индекс доллара -0,58%). Столь сильный рост произошёл благодаря техническому фактору – конвергенции цены с осциллятором Марлин на графике дневного масштаба. Но конвергенция слабая (образующая линия расположена почти горизонтально), поэтому она может быть уже отработанной. Если нет, то коррекционный рост может продлиться до целевого уровня 1.2250. Уход цены под уровень 1.2073 укажет на завершение коррекции и открывает цель 1.1800.На четырёхчасовом графике сигнальная линия осциллятора Марлин на краткое время вышла в положительную область и сейчас показывает намерение вернуться обратно под нулевую линию. Если это произойдёт, то данный выход станет ложным и просигнализирует о начале новой волны снижения. В целом ситуация на Н4 нисходящая, так как цена развивается под обеими индикаторными линиями и сами линии направлены вниз.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по AUD/USD на 16 июня 2022 года

Австралийский доллар в полной мере воспользовался вчерашней слабостью смежных рынков, прежде всего долгового, так как доходность по 5-летним американским облигациям упала с 3,60% до 3,37%, и подрос на 130 пунктов. А сегодня утром был достигнут целевой уровень 0.7037. Одновременно с этим сигнальная линия осциллятора Марлин достигла нулевую линию и теперь собирается развернуться от ней вниз. Окончательным подтверждением завершения коррекции и разворота тенденции вновь на понижающуюся станет переход цены под целевой уровень 0.6951 (минимум 18 мая).На четырёхчасовом масштабе показания индикаторов говорят о ещё не остывшем росте. У цены вполне есть возможность отработать сопротивление по линии Крузенштерна (0.7087), но и тут нужен сигнал в виде закрепления над 0.7037.Ждём развития событий, основной наш сценарий понижающийся.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 16 июня. Заседание Банка Англии – спасет ли оно фунт стерлингов?

Валютная пара GBP/USD в среду также корректировалась большую часть дня. Однако, если евровалюта упала за последние несколько дней на почти 400 пунктов, то фунт – более, чем на 600. На самом деле ничего странного в этом нет, так как фунт традиционно более волатилен, чем евро. С другой стороны, оснований для такого мощного падения с обновлением прошлых локальных минимумов было еще меньше, чем у евро/доллара. Напомним, что на прошлой неделе состоялось заседание ЕЦБ, итоги которого можно трактовать по-разному. Возможно, рынок решил, что ЕЦБ не достаточно агрессивен в своем подходе, что и спровоцировало мощное падение евро. Но вот почему обваливался каждый день фунт стерлингов? Конечно, отчет по инфляции в США должен был спровоцировать рост доллара, как и британская статистика должна была спровоцировать падение фунта. Но на 600 ли пунктов? Напомним, что месячный ВВП не является важным отчетом, куда большее значение имеют квартальные отчеты. Безработица обычно вообще остается без внимания, как и средние заработные платы вместе с промышленным производством. Все эти отчеты обычно вызывают реакцию рынка максимум на 30-40 пунктов. Сейчас же они спровоцировали падение на 600. Поэтому, с нашей точки зрения, рынок начал отрабатывать результаты заседаний Банка Англии и ФРС заранее, еще с прошлой пятницы. Что касается технической картины, то она приблизительно такая же, как и по евро, с той лишь разницей, что фунт обновил свой локальный минимум, а евровалюта(по состоянию на среду) нет. Уже оба канала линейной регрессии вновь направлены вниз, как и остальные трендовые индикаторы. С нашей точки зрения, фунт также может показать определенный рост в ближайшие недели, потому что уже упал слишком сильно против доллара. Банк Англии может повысить ключевую ставку в пятый раз подряд и это тоже что-нибудь да значит. Четыре предыдущих повышения никак не помогли фунту показать рост, но такая картина не может сохраняться вечно! Может ли Банк Англии повысить ставку больше, чем на 0,25%? Банк Англии – это некая «темная лошадка» среди центральных банков. Например, ФРС честно и открыто с самого начала года заявляет, что будет повышать ключевую ставку и таким образом бороться с инфляцией. ЕЦБ долгое время отмалчивался, Кристин Лагард долгое время говорила, что ужесточения монетарной политики в 2022 году вообще не будет, и лишь в последние несколько недель начала появляться информация, что одно-два повышения ставки все же возможны. Банк Англии вообще ничего не говорил и не говорит. Он просто повышает ставку на каждом своем заседании. При чем, после четвертого повышения многие эксперты начали говорить о необходимости взять паузу, так как экономические данные в Великобритании начали заметно ухудшаться. Но вместе с этими данными продолжала расти и инфляция. То есть получается, что никакого положительного эффекта повышение ставки БА не дало. Более того, сам Банк Англии прогнозирует максимальную инфляцию в 2022 году на уровне 10,25%. Это значит, что в реальности она может составить и 12%. Таким образом, с нашей точки зрения, Британский регулятор сегодня может повысить ставку и на 0,5%. С инфляцией нужно бороться, так как уже сейчас уровень неудовлетворения действиями регулятора среди населения чрезвычайно высок. Падением экономики(небольшим) можно пожертвовать, его мало кто заменит из простых обывателей. Зато простые граждане отлично видят и ощущают рост цен в магазинах, на заправках и в счетах за коммунальные услуги. А вот как отреагирует фунт на гипотетическое повышение ставки сразу на 0,5%, это большой вопрос. По логике вещей отреагировать он должен сильным ростом. А вот повышение на 0,25% действительно может остаться практически без внимания. Как и в случае с евровалютой, мы рекомендуем дождаться оглашения итогов заседаний обоих центробанков, дождаться, когда рынок полностью отработает все эти данные, а уже потом анализировать новую техническую картину и делать выводы. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 179 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В четверг, 16 июня, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,1897 и 1,2256. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о возобновлении нисходящего движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1963 S2 – 1,1841 S3 – 1,1719 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,2085 R2 – 1,2207 R3 – 1,2329 Торговые рекомендации: Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме начала пока что слабый виток коррекции. Таким образом, в данное время следует рассматривать новые ордера на продажу с целями 1,1963 и 1,1897 в случае разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Вновь рассматривать длинные позиции можно будет в случае закрепления цены выше мувинга с целью 1,2451. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 16 июня. Надежда евро – новая техническая коррекция. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 16 июня. Надежда евро – новая техническая коррекция.

Валютная пара EUR/USD в течение среды корректировалась. Напомним, что в конце прошлой недели и начале текущей европейская валюта устроила очередной обвал, который прошел даже как-то без должного внимания, потому что параллельно валились вниз и криптовалюты, и фондовые индексы США, и акции. Таким образом, обвал носил массовый характер. При чем даже сложно сказать, что именно спровоцировало данный обвал. Итоги заседания ЕЦБ? Они не были откровенно «голубиными» и поначалу евро даже показывал рост. Отчет по американской инфляции? Кого сейчас можно удивить растущей инфляцией? Повышение вероятности более агрессивного ужесточения монетарной политики ФРС? Она и без того уже агрессивна. Мы не говорим, что все эти факторы надуманные и на самом деле не имели права провоцировать очередное падение евро и рост доллара. Мы говорим лишь о том, что ни один из этих факторов не должен был удивить рынок настолько, чтобы евровалюта упала на 400 пунктов за три дня. Уже традиционно мы в нашем обзоре не рассматриваем итоги заседания ФРС, а также те движения, которые случились вчера вечером и сегодня ночью. Причина проста – итоги заседания имеют возможность отработать только американские трейдеры, а вот европейские начнут их отрабатывать лишь сегодня в первой половине дня. Еще одна причина – часто трейдеры во время публикации результатов или во время выступления Джерома Пауэлла торгуют импульсно, не слишком задумываясь, а мы получаем потом абсолютно нелогичные движения. Поэтому мы считаем, что лучше дождаться времени, когда эмоции поулягутся, и можно будет провести анализ итогов и движения пары на свежую голову, без влияния эмоций. Пока что же следует сказать, что формально сейчас сохраняется нисходящая краткосрочная тенденция и не формально – долгосрочный нисходящий тренд. При чем любые итоги заседания вряд ли повлияют настолько, что долгосрочный тренд окажется сломленным. А любые движения сразу после объявления итогов могут быть легко нивелированы на следующий день. Какие перспективы у европейской валюты? Следует отметить, что перспективы евро нужно разделять на долгосрочные и краткосрочные. С долгосрочными все ясно. Как бы ни старался ЕЦБ, его ставка будет еще долгое время находится ниже ставки ФРС. Это означает, что американская экономика будет банально выгоднее для инвестиций, чем европейская. Таким образом, этот фактор может поддерживать высокий спрос на доллар до тех пор, пока ФРС повышает ставку. Несмотря на то, что все трейдеры уже четко понимают, что повышение ставки будет длиться до уровней 3-3,5%, все же мы не можем сказать, когда именно этот уровень будет достигнут. Более того, сами представители монетарного комитета не рискуют в своих заявлениях и говорят, что будут постоянно анализировать состояние экономики и уровень инфляции для того, чтобы вовремя корректировать монетарных подход. А вот краткосрочные перспективы евро, как это ни странно, могут быть весьма неплохими. В пользу этого говорит, например, тот факт, что евровалюта вновь не совсем заслуженно обвалилась вниз. Или тот факт, что евро уже подешевел за последние два года очень сильно, а нормально скорректироваться никак не может. Или тот факт, что трейдеры уже готовы к повышению ставки ФРС минимум на 1% на июньском и июльском заседаниях, а значит это решение уже может быть заложено в курс пары. Таким образом, мы не удивимся, если в ближайшую неделю-две европейская валюта будет торговаться с повышением. Других факторов поддержки у евро пока нет. Она по-прежнему находится в непосредственной близости от 20-летних минимумов и может их обновить в любой момент. Геополитическая ситуация в Восточной Европе абсолютно не меняется, а санкции против РФ начинают действовать уже и против европейской экономики. Цены на нефть и газ продолжают расти, провоцируя рост цен на практически все товары и услуги. Борьба с инфляцией на данных этапах не дает никаких позитивных результатов. Все вместе это говорит о том, что евро по-прежнему может надеяться лишь на техническую коррекцию. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 16 июня составляет 128 пунктов и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,0250 и 1,0506. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно вверх просигнализирует о новом витке коррекционного движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0376 S2 – 1,0254 S3 – 1,0132 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0498 R2 – 1,0620 R3 – 1,0742 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD продолжает сильное падение и сохраняет нисходящую тенденцию. Таким образом, сейчас можно оставаться в коротких позициях с целью 1,0254 до разворота индикатора Хайкен Аши наверх. Открывать длинные позиции следует с целью 1,0620, если цена закрепится выше мувинга. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 16 июня. Заседание Банка Англии – спасет ли оно фунт стерлингов? Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 16 июня. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

ФРС. Крупнейшее повышение ставки обвалило доллар

Федеральная резервная система повысила процентную ставку на 75 б.п., спрогнозировав рецессию и рост безработицы в ближайшие месяцы. Это уже сложно назвать сюрпризом для рынков, тем не менее они имеют дело с самым масштабным ужесточением политики с 1994 года. Первой реакцией доллара был рост.Почему упал доллар?Рынки были волатильными после оглашения решения по ставке, затем индекс S&P 500 вырос, прервав длительный спад, а доллар пошел вниз. На пресс-конференции Джером Пауэлл заявил о том, что регулятор по-прежнему видит повышательные инфляционные риски и намерен дальше бороться с этим непростым недугом. Экономика очень сильна и имеет хороший потенциал для проведения более жесткой денежно-кредитной политики, но полностью без потерь выйти из этого кризиса не удастся. Рост безработицы до 4,1% был бы успешным результатом.ЦБ не пытается вызвать рецессию, лишать людей работы. Путь к достижению целевого показателя инфляции стал более сложным, поэтому придется повысит ставки до необходимых уровней в ближайшие месяцы. Пауэлл также добавил, что регулятор внимательно следит за потребительскими расходами. Сдвиги в потреблении есть, общие расходы остаются очень сильными. Потребители тратят, и нет признаков обширного замедления экономики. Рост все еще находится на здоровых уровнях.На июльском заседании ставка вновь будет повышена, не исключается аналогичное увеличение. Как только Пауэлл допустил повышение на 75 б.п. на следующем заседании, рынок пошел вверх, а доллар вниз. Такая реакция была своего рода показателем доверия, которое продемонстрировали инвесторы по отношению к ФРС. Американский регулятор наконец осознал проблему инфляции и готов занять более агрессивную позицию.Между тем валютные аналитики в частности, JPMorgan, продолжают настаивать на глобальном укреплении доллара при повышении ставки на 75 б.п. Агрессивные действий ФРС, мотивированные инфляцией на фоне и без того слабых темпов глобального роста и растущих рисков позднего цикла повышения ставок, способствует потокам, ориентированным в доллар. Американец и дальше будет властвовать над валютами с высоким бета-коэффициентом к риску.Доллар на этой неделе укрепится по отношению к иене из-за вероятного бездействия Банка Японии. Заседание регулятора назначено на пятницу. Накануне иена достигла 24-летнего минимума против доллара.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

ФРС повысила ставку, +0.75%, и сообщила, что дальнейшее повышение ставки "будет уместным"

S&P500 сразу после решения ФРСЗаявление ФРС при повышении ставки:Общая экономическая активность, по-видимому, выросла после снижения в первом квартале. Прирост рабочих мест в последние месяцы был устойчивым, а уровень безработицы оставался низким. Инфляция остается повышенной, отражая дисбаланс спроса и предложения, связанный с пандемией, более высокими ценами на энергоносители и более широким ценовым давлением.********* России на Украине вызывает огромные человеческие и экономические трудности. ********** и связанные с ним события создают дополнительное повышательное давление на инфляцию и сказываются на мировой экономической активности. Кроме того, связанные с COVID блокировки в Китае, вероятно, усугубят сбои в цепочке поставок. Комитет очень внимательно относится к инфляционным рискам.Комитет стремится достичь максимальной занятости и инфляции на уровне 2 процентов в долгосрочной перспективе. В поддержку этих целей Комитет решил повысить целевой диапазон ставки по федеральным фондам с 1-1/2 до 1-3/4 процента и ожидает, что дальнейшее увеличение целевого диапазона будет уместным. Кроме того, Комитет продолжит сокращать свои запасы казначейских ценных бумаг, долговых обязательств агентств и ценных бумаг агентств, обеспеченных ипотекой, как описано в планах по сокращению размера баланса Федеральной резервной системы, которые были опубликованы в мае. Комитет твердо намерен вернуть инфляцию к ее целевому уровню в 2 процента.При оценке надлежащей позиции денежно-кредитной политики Комитет будет продолжать следить за последствиями поступающей информации для экономических перспектив. Комитет будет готов соответствующим образом скорректировать позицию денежно-кредитной политики, если возникнут риски, которые могут помешать достижению целей Комитета. В оценках Комитета будет учитываться широкий спектр информации, в том числе показатели общественного здравоохранения, состояния рынка труда, инфляционного давления и инфляционных ожиданий, а также финансовые и международные события.За меры денежно-кредитной политики голосовали Джером Х. Пауэлл, председатель; Джон С. Уильямс, заместитель председателя; Мишель В. Боуман; Лаэль Брейнар; Джеймс Буллард; Лиза Д. Кук; Патрик Харкер; Филип Н. Джефферсон; Лоретта Дж. Местер; и Кристофер Дж. Уоллер. Против этого действия проголосовала Эстер Л. Джордж, которая на этом собрании предпочла поднять целевой диапазон ставки по федеральным фондам на 0,5 процентного пункта до 1-1/4 процента и 1-1/2 процента. Патрик Харкер проголосовал в качестве альтернативного члена на этом собрании.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Очередной форс-мажор выбивает у Европы землю из-под ног: газ снова поднялся выше $1200

Очередной гром среди ясного неба. «Газпром» остановил еще один газотурбинный двигатель на компрессорной станции «Портовая», через которую проходит газ на «Северный поток-1», соединяющий Россию с Германией по дну Балтийского моря. Российская компания объяснила данную остановку тем, что двигатель выработал свой ресурс и ему необходим капитальный ремонт. Проблема в том, что двигатели обслуживает немецкая компания Siemens, которая свернула свою деятельность в России после начала военной операции на территории Украины.Днем ранее «Газпром» уже остановил одну турбину, после чего поставки газа упали с 167 до 100 млн куб. м в сутки. С 16 июня, после остановки еще одного двигателя, российская транснациональная компания будет поставлять в Европу уже на 60% меньше сырья, нежели планировалось – всего 67 млн куб. м в сутки. На фоне этой новости биржевая цена газа резко подскочила в среду и превысила $1200 за тыс. куб. метров на площадке ICE Futures. Цена апрельского фьючерса на хабе TTF в Нидерландах выросла на 13,97%, достигнув в итоге уровня $1217 за тыс. куб. метров. Примечательно то, что немецкие власти объяснению руководства "Газпрома" не поверили. Министр экономики Германии Роберт Хабек заявил, что сокращение поставок газа в Европу – это исключительно политическое решение, и оно никак не связано с техническими причинами. По словам министра, ближайшее профилактическое обслуживание российской станции планировалось не раньше осени, но даже в этом случае о сокращении поставок даже на 40% речь не шла. Такое существенное падение оказалось совсем не кстати, ведь у поставок сжиженного газа из США в Европу также наблюдаются временные перебои. Все эти обстоятельства подрывают планы Евросоюза заполнить свои газовые хранилища на 80-90% к октябрю-ноябрю.К слову, руководство "Газпрома" в среду отдельным пресс-релизом напомнило европейским чиновникам, что на сегодняшний день у них в хранилищах всего 26 млрд куб. м газа, и для достижения 90% им не хватает еще 37 млрд, а до уровня, предшествовавшего пандемии, – все 46 млрд. Очевидно, что восполнить недостающие кубометры Европе будет гораздо сложнее и намного дороже.В мае Россия стабильно качала по "Северному потоку-1" 170 млн куб. м газа в день. Однако в первый июньский уикенд поставки эти резко упали до 155 млн, во второй – до 145 млн, а в понедельник 13 июня и вовсе рухнули до 117 млн.При этом поставки российского газа в Европу по двум другим действующим трубопроводам пока стабильны: примерно 20 млн куб. м в сутки проходит через территорию Турции и примерно 40 млн – через территорию Украины. Газопровод "Ямал-Европа" давно бездействует, а объем поставляемого через Украину газа уменьшился на треть в мае. Произошло это из-за того, что власти Украины отказались принимать российский газ через газораспределительный пункт "Сохрановка" на занятой российскими войсками территории Луганской области. Евросоюз ввел частичное эмбарго на российские уголь и нефть, а также планирует сократить на две трети закупки российского газа уже к концу этого года. Понятно, что для безболезненной реализации этого амбициозного плана странам ЕС необходимо сначала обеспечить себя достаточным количеством энергосырья к грядущему отопительному сезону. Сокращение поставок по "Северному потоку-1" пока сдвигает эти планы и обещает новые рекорды роста цен на голубое топливо в Европе.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 16 июня. Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок среды: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в среду торговалась абсолютно алогично на первый взгляд. На второй взгляд довольно логично, так как в начале суток цена попыталась скорректироваться во второй раз, а во второй половине дня начала снова отрабатывать еще непринятые решения ФРС. Напомним, что до этого понедельника рынок был уверен в том, что американский ЦБ повысит ставку минимум на 0,5%. А с текущего понедельника вероятность увидеть большее повышение возросла. Через буквально полчаса мы узнаем, какое решение приняла ФРС, но рынок, судя по последним дням, уверен, что «ястребиная» риторика будет ужесточена. Именно поэтому доллар США рос все это время. Что касается сегодняшней макроэкономической статистики, то говорить особенно не о чем. Утром в Евросоюзе был опубликован отчет по промышленному производству, который оказался чуть хуже прогнозов. То есть формально евровалюта после этого отчета могла падать, но явно не на 100 пунктов. В целом же движение было очень странным с технической точки зрения, и его было довольно сложно отработать. Зато волатильность была на высоте.5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме техническая картина выглядит еще хуже. Пара продолжает игнорировать важные уровни, и совершенно непонятно, реагирует она на макроэкономическую статистику или только «делает вид». Так или иначе, но торговать сегодня приходилось в более сложных условиях, чем обычно. Конечно, сказывалось напряжение, вызванное вечерним оглашением итогов заседания ФРС. Рынок нервничал, пара часто меняла направление движения. Первые три сигнала были апогеем неточности. Формально цена сначала преодолела уровень 1,0465, потом два раза отскочила от него сверху, но идентифицировать именно такие сигналы на покупку было достаточно сложно. И даже если начинающие трейдеры отработали их, то все равно не получили прибыль, так как цена прошла вверх всего лишь 30 пунктов. Но хотя бы Stop Loss в безубыток выставить удалось. Следующий сигнал на продажу был уже гораздо лучше – пара преодолела уровень 1,0465, после чего опустилась к уровню 1,0400 и преодолела его. В итоге сделку на продажу следовало закрывать до оглашения результатов заседания ФРС. И по ней прибыль составила около 60 пунктов. В итоге день получился сложным, но удачным. Как торговать в четверг: На 30-минутном таймфрейме пара сохраняет нисходящую тенденцию, но при этом нет ни линии тренда, ни канала. А где будет находиться пара через несколько часов или завтра утром, сейчас предположить вообще нереально. Таким образом, ждем результатов, пьем чай и анализируем всю информация и движения завтра днем, не ранее. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,0354, 1,0400, 1,0465, 1,0532, 1,0564. При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. В четверг в Евросоюзе и Америке не запланировано ни одного важного события. Однако это не означает, что пара будет стоять на одном месте или не покажет трендового движения. Наоборот, рынок может продолжать отрабатывать ту информацию, которую получит сегодня вечером от ФРС и лично Джерома Пауэлла. Поэтому мы ожидаем еще один весьма волатильный день. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала (отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал; 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам (которые не привели к срабатыванию Take-Profit или отработке ближайшего целевого уровня), то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать; 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать; 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную; 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличии хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом; 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу (от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их как область поддержки или сопротивления.Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take-Profit; Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают, в какую сторону предпочтительно сейчас торговать; Индикатор MACD – гистограмма и сигнальная линия, пересечение которых является сигналом ко входу в рынок. Рекомендуется использовать в сочетании с трендовыми построениями (каналы, линии тренда). Важные выступления и отчеты (всегда содержатся в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке Форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 16 июня. Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок среды: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в течение среды торговалась на первый взгляд довольно прогнозируемо, так как после сильнейшего падения началась восходящая коррекция. Во второй половине дня началось новое падение британской валюты, так как рынок вспомнил, что сегодня вечером заседание ФРС. Уже сейчас стало известно, что ставку американский Центробанк повысил на 0,75%, что превышает большинство прогнозов. Поэтому теперь ожидаем нового роста американской валюты. В Великобритании сегодня не было опубликовано ни одного важного отчета, не было ни одного важного события. Зато еще через полчаса начнется пресс-конференция с Джеромом Пауэллом, которая также может спровоцировать реакцию рынка. В общем, никто не сомневается в том, что в ближайшие сутки пара фунт/доллар будет двигаться очень волатильно. Ведь завтра еще и состоится оглашение результатов заседания Банка Англии, также немаловажно. Рынок ждет повышения ставки на 0,25%, но кто знает, может, и завтра будут сюрпризы? Пара пока сохраняет нисходящую тенденцию, но оценивать техническую картину следует после того, как рынок отработает полностью заседания ФРС и Банка Англии. До этого момента цена может двигаться в разные стороны и очень сильно.5M график пары GBP/USD. На 5-минутном таймфрейме отлично видно, что большую часть дня цена пыталась скорректироваться. Это у нее получилось, но торговые сигналы опять-таки были очень неточными. Сразу следует отметить, что уровень 1,2071 по итогам дня стал не актуальным, вместо него появились уровни 1,1933 и 1,2106. Также новым уровнем является 1,1989 – это минимум сегодняшнего дня. Таким образом, за неимением достаточного количества уровней (пара находится около двухлетних минимумов) все торговые сигналы были сформированы около уровня 1,2071. Сначала пара закрепилась выше него и прошла вверх около 35 пунктов (что позволило выставить Stop Loss в безубыток). Далее она совершенно неточно отскочила от уровня 1,2071, этот сигнал вообще не следовало отрабатывать. Далее цена закрепилась ниже уровня 1,2071, и этот сигнал на продажу оказался убыточным, потому что пара не смогла пройти вниз даже 20 пунктов. Последний сигнал на покупку сформировался слишком поздно, поэтому отрабатывать его не следовало. В итоге день начинающие трейдеры завершили в небольшом убытке. Как торговать в четверг: На 30-минутном ТФ продолжается мощное падение британской валюты. А что будет дальше на этой неделе, предположить сейчас очень сложно, так как сегодня уже стали известны результаты заседания ФРС, но отрабатывать их рынок будет долго, весь завтрашний день. Плюс к этому завтра состоится оглашение результатов заседания Банка Англии, что также может спровоцировать сильнейшие движения. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,1933, 1,1989, 1,2106, 1,2164, 1,2216, 1,2260, 1,2296. Ниже уровня 1,1933 других уровней сейчас попросту нет. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop Loss в безубыток. На завтра в Великобритании, как уже было сказано, запланирована публикация результатов заседания Банка Англии. Этого вполне достаточно, чтобы вкупе с сегодняшними результатами заседания ФРС пара «летала» весь день. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала (отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал; 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам (которые не привели к срабатыванию Take-Profit или отработке ближайшего целевого уровня), то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать; 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать; 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную; 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличии хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом; 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу (от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их как область поддержки или сопротивления.Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take-Profit; Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают, в какую сторону предпочтительно сейчас торговать; Индикатор MACD – гистограмма и сигнальная линия, пересечение которых является сигналом ко входу в рынок. Рекомендуется использовать в сочетании с трендовыми построениями (каналы, линии тренда). Важные выступления и отчеты (всегда содержатся в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке Форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 16 июня? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок среды: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в среду торговалась абсолютно алогично на первый взгляд. На второй взгляд довольно логично, так как в начале суток цена попыталась скорректироваться во второй раз, а во второй половине дня – начала снова отрабатывать еще не принятые решения ФРС. Напомним, что до этого понедельника рынок был уверен в том, что американский ЦБ повысит ставку минимум на 0,5%. А с текущего понедельника вероятность увидеть большее повышение возросла. Через буквально полчаса мы узнаем, какое решение приняла ФРС, но рынок, судя по последним дням, уверен, что «ястребиная» риторика будет ужесточена. Именно поэтому доллар США рос все это время. Что касается сегодняшней макроэкономической статистики, то говорить особенно не о чем. Утром в Евросоюзе был опубликован отчет по промышленному производству, которые оказался чуть хуже прогнозов. То есть формально евровалюта после этого отчета могла падать, но явно не на 100 пунктов. В целом же движение было очень странным, с технической точки зрения, и его было довольно сложно отработать. Зато волатильность была на высоте. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме техническая картина выглядит еще хуже. Пара продолжает игнорировать важные уровни и совершенно непонятно, реагирует на макроэкономическую статистику или только «делает вид». Так или иначе, но торговать сегодня приходилось в более сложных условиях, чем обычно. Конечно, сказывалось напряжение, вызванное вечерним оглашением итогов заседания ФРС. Рынок нервничал, пара часто меняла направление движения. Первые три сигнала были апогеем неточности. Формально цена сначала преодолела уровень 1,0465, потом два раза отскочила от него сверху, но идентифицировать именно такие сигналы на покупку было достаточно сложно. И даже если начинающие трейдеры отработали их, то все равно не получили прибыль, так как цена прошла вверх всего лишь 30 пунктов. Но хотя бы Stop Loss в безубыток выставить удалось. Следующий сигнал на продажу был уже гораздо лучше – пара преодолела уровень 1,0465, после чего опустилась к уровню 1,0400 и преодолела его. В итоге, сделку на продажу следовало закрывать до оглашения результатов заседания ФРС. И по ней прибыль составила около 60 пунктов. В итоге, день получился сложным, но удачным. Как торговать в четверг: На 30-минутном таймфрейме пара сохраняет нисходящую тенденцию, но при этом нет ни линии тренда, ни канала. А где будет находиться пара через несколько часов или завтра утром, сейчас предположить вообще нереально. Таким образом, ждем результатов, пьем чай и анализируем всю информация и движения завтра днем, не ранее. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,0354, 1,0400, 1,0465, 1,0532, 1,0564. При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. В четверг в Евросоюзе и Америке не запланировано ни одного важного события. Однако это не означает, что пара будет стоять на одном месте или не покажет трендового движения. Наоборот, рынок может продолжать отрабатывать ту информацию, которую получит сегодня вечером от ФРС и лично Джерома Пауэлла. Поэтому мы ожидаем еще один весьма волатильный день. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/JPY. Северный тренд забуксовал: иена дорожает на фоне усиления антирисковых настроений

Кросс-пара евро/иена застряла в ценовом диапазоне 139,50-141,00, попеременно отталкиваясь от границ данного коридора. При этом на протяжении предшествующих трёх недель евро уверенно набирал обороты, определяя северный тренд пары. С 26 мая по 8 июня кросс поднялся почти на тысячу пунктов, демонстрируя почти безоткатный рост. Трейдеры реагировали на дивергенцию позиций ЕЦБ и Банка Японии, которая в конце весны проявилась достаточно ярко. Представители Европейского Центробанка впервые заговорили о необходимости повысить процентные ставки, тогда как члены японского регулятора сохранили (и сохраняют до сих пор) приверженность аккомодационной политике. Собственно, на этих «рельсах» пара и двигалась уверенными темпами на север. Но на этой неделе восходящий тренд забуксовал. Покупатели стали активно фиксировать прибыль после преодоления отметки 144,00 (это 7-летний ценовой максимум). Продавцы перехватили инициативу, но в итоге застряли в рамках вышеуказанного 139,50-141,00. Такое поведение пары отчасти объясняется тем, что на этой неделе Банк Японии проведёт своё очередное заседание, итоги которого станут известны уже послезавтра, то есть 17 июня. В преддверии этого события трейдеры не спешат открывать крупные позиции – ни в пользу севера, ни в пользу юга. С одной стороны, представители японского регулятора (и прежде всего Харухико Курода) в своих выступлениях озвучивали «голубиную» риторику, заявляя о том, что ЦБ не отступит от своего курса. С другой стороны, тот же Курода недавно обеспокоился резким ослаблением иены: по его словам, стремительное падение национальной валюты «нежелательно и вредно для экономики страны». Впрочем, большинство экспертов всё же уверены в том, что Банк Японии сохранит мягкую монетарную политику, несмотря на стабильный рост инфляции в стране. В частности, ключевой инфляционный индикатор, который внимательно отслеживается регулятором (индекс потребительских цен без учета свежих продуктов питания) вырос на 2,1% в годовом выражении, превысив двухпроцентный целевой показатель Центробанка впервые за последние 7 лет. Но комментируя инфляционный отчёт, Харухико Курода заявил о том, что «текущий инфляционный рост обусловлен лишь более высокими ценами на энергоносители, поэтому он не будет носить устойчивый характер». Можно не сомневаться в том, что по итогам июньского заседания он повторит данный тезис. Поэтому основная причина спада кросс-пары eur/jpy заключается в другом. Иена усилила свои позиции за счёт бегства от рисков. Азиатские (кроме КНР), европейские и американские фондовые рынки пикировали вниз несколько дней подряд. Рынок обеспокоен растущим энергетическим кризисом, ростом нефтяного рынка, газового рынка, а также возобновлением жестких карантинных ограничений в Китае из-за распространения COVID-19 (очередной удар по цепочкам поставок). Газ в Европе, после сообщения Газпрома о дальнейших сокращениях поставок, превысил уже отметку в 1300 долларов за тысячу кубометров. Фондовый рынок просел и после публикации данных по росту американской инфляции. Индекс потребительских цен подскочил до 40-летнего максимума, усилив опасения трейдеров относительно возможной рецессии, спровоцированной агрессивным ужесточением монетарной политики ФРС. На рынке снова заговорили о том, что Федрезерв США может повысить процентную ставку сразу на 75 пунктов – в июле или сентябре. Сценарий 50-пунктного повышения на июньской встрече ФРС даже не обсуждается – он полностью учтён в ценах. На мой взгляд, основные «страсти» утихнут уже к концу недели, когда трейдеры отыграют итоги июньского заседания американского ЦБ. Для трейдеров eur/jpy на первый план снова выйдет дивергенция позиций ЕЦБ и Банка Японии, особенно после пятничного заседания японского регулятора. Поэтому можно предположить, что северный тренд ещё не исчерпал себя – в среднесрочной перспективе евро вернётся к годовым максимумам. Несмотря на определённую нерешительность членов ЕЦБ, европейский регулятор взял курс на повышение процентных ставок, тогда как ЦБ Японии по-прежнему отвергает подобный сценарий. С точки зрения техники, кросс-пара eur/jpy на дневном графике торгуется между средней и верхней линиями индикатора Bollinger Bands, но при этом между линиями Kijun-sen и Tenkan-sen. Мощный уровень поддержки расположен на отметке 138,70 – в этой ценовой точке средняя линия Bollinger Bands совпадает с линией Kijun-sen. Открывать короткие позиции целесообразно при пересечении данного таргета. А вот у покупателей задача иного характера: им необходимо закрепиться выше отметки 141,60 – это линия Tenkan-sen на D1. В таком случае трендовый индикатор Ichimoku сформирует бычий сигнал «Парад линий», который просигнализирует о возобновлении северного тренда. В таком случае целью восходящего движения станет тагрет 144,00 – это верхняя линия Bollinger Bands на том же таймфрейме. С одной стороны, речь идёт о достаточно широких ценовых диапазонах. Но с другой стороны, кросс-пара eur/jpy весьма волатильна – например, в марте цена находилась в области 124-й фигуры, а в начале июня тестировала уже границы 144-й фигуры. Поэтому здесь необходимо проявить терпение: принимать торговые решения целесообразно только после пробития либо уровня поддержки, либо уровня сопротивления. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Очередное разочарование евро

Евро сегодня в моменте ощутил приближение смены декораций в ЕЦБ, который выразил беспокойство в отношении ситуации с доходностью облигаций периферийных стран. Новость о внеплановом заседании регулятора подняла дух покупателям евро, но не надолго. Декорации, собственно, остались прежними, а шаги регулятора – черепашьими. Что изменилось и зачем ЦБ собирал экстренное заседание? Напомним, ЕЦБ пообещал начать процесс ужесточения политики в июле на что доходность облигаций в периферийных экономиках блока, таких как Италия и Греция, резко выросла. При этом доходность основных стран, таких как Германия и Франция, поднималась медленнее. Расширение спреда беспокоит еврозону и рынки, поскольку это напоминает ситуацию о долговом кризисе еврозоны начала 2010-х годов. Совет управляющих провел спецвстречу в среду, чтобы обсудить текущие рыночные условия. Рынок изначально отреагировал на эту новость благоприятно, появилась надежда на то, что ЕЦБ не проспит еще один кризис. Евро в ответ на вероятность борьбы с растущим риском фрагментации на рынках суверенных облигаций еврозоны подскочил в паре с долларом к отметке 1,0500, а спреды на периферии еврозоны резко сузились. Член правления ЕЦБ Изабель Шнабель накануне заявила, что регулятор намерен бросить все силы защиту еврозоны, ссылаясь на опасения, что периферийные спреды еврозоны растут. По ее словам, ЦБ должен был запустить новый инструмент для противодействия любому беспорядочному скачку стоимости заимствований более слабых экономик еврозоны. Ключевым вопросом для инвесторов, учитывая предстоящий в июле старт повышения ставок, было то, что он будет делать для решения проблемы фрагментации на финансовых рынках. По словам Шнабель, сила ЕЦБ в приверженности, которая сильнее любого инструмента. «Наша приверженность евро – это наш инструмент борьбы с фрагментацией. Это обязательство не имеет границ. И наш опыт вмешательства в случае необходимости подтверждает это обязательство», – добавила финансист. Сегодняшнее заседание должно было показать решимость ЕЦБ. Убедительная дорожная карта послужить сдерживающим фактором для рынка облигаций и запустить ралли евро. Судя то динамике евро, которая отмечается после заседания, рынки постигло разочарование. Пара EUR/USD вновь зашла на территорию отметки 1,0300.Новый инструмент. Все услышали, но никто не знает как он будет выглядеть Итак, что же за дорожную карту предложил ЕЦБ, в ответ на которую евро камнем пошел вниз? Распродажа была усугублена неопределенностью действий ЕЦБ. Направлены денежные средства из долга, погашенного в рамках недавно завершившейся пандемической схемы поддержки в размере 1,7 трлн евро (1,8 трлн долларов), на должников. Совет управляющих регулятора поручил соответствующим комитетам единой системы вместе со службами ЕЦБ ускорить завершение разработки нового инструмента борьбы с фрагментацией. Глава ЦБ Нидерландов Клаас Узел сообщил, что политики поручили сотрудникам работать в ускоренном темпе над новым инструментом, если отправки реинвестиций на юг будет недостаточно. «Если этого будет недостаточно, будьте уверены, что мы готовы», – пояснил Нот. Его коллега из Словакии Петер Казимир считает, что не стоит обсуждать раньше времени детали того, как будет выглядеть новый инструмент. Инвесторы оценили порыв ЕЦБ, но были разочарованы нехваткой деталей и отсутствием твердой приверженности. Это был минимум того, что от регулятора в среду ожидали услышать рынки. Были и те, кто выступил в защиту ЦБ. Регулятор может зайти слишком далеко и это не есть хорошо. «Работа ЕЦБ заключается в обеспечении стабильности цен, а не в обеспечении благоприятных условий финансирования. Некоторые страны теперь просто получают счет за годы безответственной фискальной политики», – сказал член Европарламента Маркус Фербер. «Если ЕЦБ сейчас запустит еще одну программу по поддержанию низких спредов, это опасно близко к денежному государственному финансированию», добавил он. Спред между 10-летними итальянскими и немецкими облигациями после заседания расширился до 241 базисного пункта, но затем вернулся к 226 базисным пунктам. Это говорит о том, что еще теплится надежда на более твердые решения ЕЦБ, которые, скорее всего, будут приняты непосредственно на июльском заседании. Примечательно, что внеплановое заседание ЕЦБ проведено в тот же день, когда ожидается, что ФРС повысит процентные ставки. При этом инвесторы резко повышают свои ожидания на повышение на 75 базисных пунктов, что вызвало резкую распродажу риска на мировых рынках. Пара EUR/USD находится на пути к повторному тестированию минимума января 2017 года на уровне 1,0339. Уровни поддержки располагаются на 1,0415, 1,0380, 1,0340. Уровни сопротивления – на 1,0495, 1,0530, 1,0570.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: доллар сохраняет интригу

В среду гринбек теряет позиции по отношению к своим основным конкурентам после непрерывного роста в течение предыдущих пяти торговых сессий. Инвесторы фиксируют прибыль в ожидании вердикта ФРС по монетарной политике. Большинство экспертов с Уолл-стрит прогнозируют, что американский ЦБ повысит стоимость заимствований на 50 базисных пунктов, до 1,25%, на своем двухдневном заседании, которое завершится в среду. При этом некоторые аналитики склоняются к мысли, что американский ЦБ может поднять ключевую ставку сразу на 75 базисных пунктов. Срочный рынок указывает на 95%-ную вероятность повышения ставки по федеральным фондамна 75 базисных пунктов по сравнению с 3,9% неделю назад. Увеличения ставки на 75 б.п. на этой неделе ожидают, в частности, стратеги Barclays, Jefferies, Goldman Sachs и JPMorgan Chase. В последний раз FOMC повышал ставку на такую величину в 1994 году. Тогда регулятору удалось организовать так называемую «мягкую посадку». Определенную долю оптимизма сейчас внушает тот факт, что экономика, по-видимому, все еще находится на стабильной основе, но главная проблема состоит в том, что доверие под этой основой рушится, говорят специалисты InvesTech Research. Они указывают на несколько тревожных признаков, в том числе падение уверенности гендиректоров компаний, ухудшение перспектив малого бизнеса и настроений потребителей. «Остается мало сомнений в том, что мы движемся к вероятной "жесткой посадке" экономики», – заявили эксперты. «Самая большая разница текущей ситуации с успешной "мягкой посадкой" 1994–1995 годов заключается в том, насколько сильно ФРС отстала от графика. По сути, всплеск потребительских цен застал регулятора врасплох. ЦБ должен был начать постепенно повышать процентные ставки в начале прошлого года с появлением признаков инфляции. Вместо этого он продолжал стимулировать экономику, как с помощью близких к нулю процентных ставок, так и за счет ежемесячной покупки облигаций», – добавили они.Еще в 1994 году Федрезерв повышал процентные ставки до уровней, которые были намного выше, чем годовое изменение потребительских цен, отмечают стратеги CFRA Research. «В этот раз инфляция растет значительно быстрее, чем процентные ставки. Так что это совершенно иная ситуация, и регулятор должна действовать гораздо более агрессивно», – считают они. В мае американский ЦБ дал понять, что на следующих двух заседаниях весьма вероятно повышение ставки на полпункта. При этом глава Федрезерва Джером Пауэлл отверг идею повышения ставки на 75 пунктов, а ряд участников майской встречи FOMC предположили, что усиление ценового давления может прекратиться. Однако в прошлом месяце потребительские цены обновили максимум 40-летней давности. Согласно июньскому индексу потребительских настроений Мичиганского университета, краткосрочные и долгосрочные инфляционные ожидания продолжили расти. По данным Moody's Analytics, типичное американское домохозяйство тратит примерно на $460 больше каждый месяц на ту же корзину товаров и услуг по сравнению с прошлым годом. Поскольку цены на нефть уже достигли 3-месячного максимума, нет никаких признаков ослабления ценового давления. Все это свидетельствует в пользу того, что ФРС будет действовать еще более жестко. Риск того, что агрессивное ужесточение монетарной политики приведет к рецессии в США, существенно вырос, отмечают стратеги UBS. 70% экспертов, опрошенных на прошлой неделе изданием Financial Times, ожидают, что американская экономика впадет в рецессию в 2023 году. Они полагают, что быстрое повышение ставок ФРС приведет к более глубокому сокращению расходов и экономического роста. При этом 40% респондентов считают, что подъема ставок до 2,8% в этом году (что будет означать повышение на 50 б.п. в июне, июле и сентябре) будет недостаточно для снижения цен. Трейдеры опережают события, закладывая в котировки увеличение стоимости заимствований в США на 4% к середине следующего года. Насколько оправданы эти ожидания, покажет обновленный точечный график ФРС, который даст инвесторам некоторое представление о будущей политике регулятора. Кроме того, ЦБ опубликует прогнозы по экономическому росту и инфляции. Аналитики ждут увеличения оценки по индексу потребительских цен наряду со снижением прогнозов по ВВП. То, как отреагирует доллар на итоги заседания FOMC, будет зависеть от того, выберет ли регулятор повышение ставки на 50 б.п. или на 75 б.п. Есть пять сценариев:1. «Голубиный» исход Данный сценарий предусматривает увеличение ставки на 50 б.п., до 1,25–1,50%, обязательство повысить стоимость заимствований на аналогичную величину в июле и отсутствие дальнейших шагов. Это послужило бы облегчением для американского рынка акций и отправило бы доллар вниз. Впрочем, этот сценарий имеет низкую вероятность, поскольку недавний рост инфляции в США должен подтолкнуть ФРС к более жесткой позиции в борьбе с ростом цен.2. Постепенное повышение планкиПри таком сценарии Федрезерв увеличит стоимость заимствований на 50 б.п., а также обязуется сделать это в июле и сентябре. Это будет умеренным усилением «ястребиной» позиции Центробанка и всего лишь незначительным отставанием от реальности. Такой исход, скорее всего, спровоцирует просадку гринбека и ралли акций, прежде чем распродажа облигаций вернет USD на путь укрепления. Этот сценарий имеет средневысокую вероятность.3. Открытые двериПомимо повышения ставок на 50 б.п., регулятор мог бы сказать, что будет делать это в июле, сентябре и столько, сколько потребуется. В этом случае акции упадут из-за растущей неопределенности, что приведет к росту доллара, поскольку инвесторы устремятся в безопасные активы. Такой сценарий имеет высокую вероятность, поскольку он будет сигнализировать о большей решимости со стороны ФРС бороться с инфляцией.4. Повышение ставки на 75 б.п. с «голубиным» уклономПри таком варианте Федрезерв откажется от своего раннего сообщения о повышении ставок на 50 б.п. и укажет на срочность, ссылаясь на недавние данные по инфляции. При этом председатель ЦБ Дж. Пауэлл заявит о том, что регулятор предпочитает более высокие ставки теперь при более низкой конечной ставке. В таком случае за первоначальным скачком американской валюты последует снижение и облегчение на рынке акций, когда он услышит выступление Дж. Пауэлла. Этот сценарий имеет среднюю вероятность, поскольку он показал бы, что ФРС также принимает во внимание более высокий уровень безработицы, вызванный повышением ставок.5. Подъем ставки на 75 б.п. с обещанием сделать все возможноеТакой «момент Волкера», названный в честь председателя американского ЦБ, который сокрушил национальную экономику в 1980–х годах, чтобы снизить цены, опустошил бы фондовый рынок США и отправил бы доллар вверх. Это экстремальный сценарий, и вероятность подобного исхода крайне мала, поскольку это означало бы, что ФРС полностью отказывается от своего мандата в области занятости и намерена пойти существенно дальше, чем просто снижая его приоритетность.После взлета к новому двухдесятилетнему пику в районе 105,65 гринбек стал свидетелем фиксации прибыли в среду на фоне снижения доходности трежерис. В настоящее время индекс USD торгуется более чем на 0,3% ниже самого высокого уровня с конца 2002 года. Распродажи на рынке облигаций США приостановились, а ключевые индексы Уолл-стрит пытаются отмахнуться от своих недавних потерь, прибавляя в среднем около 1%. «Учитывая текущее агрессивное рыночное ценообразование, существует риск того, что решение FOMC по монетарной политике будет расценено инвесторами как недостаточно "ястребиное", что снизит рыночные процентные ставки в США и доллар после заседания ФРС», – заявили стратеги CBA. Впрочем, откат доллара, скорее всего, будет недолгим, поскольку восстановление глобальных рынков выглядит хрупким, и распродажи рисковых активов могут возобновиться в любой момент, как и рост защитной американской валюты. Ожидание вердикта ФРС оказалось не таким уж скучным для пары EUR/USD. В начале европейской сессии она поднялась выше отметки 1,0500 благодаря сообщениям о том, что ЕЦБ проведет экстренное заседание в среду. Позднее регулятор объявил, что из-за сохраняющейся уязвимости, вызванной пандемией, Совет управляющих решил, что он будет проявлять гибкость при реинвестировании подлежащих погашению облигаций в портфеле программы чрезвычайных закупок (PEPP). Некоторое улучшение рыночных настроений подорвало спрос на безопасный доллар, однако это не стало попутным ветром для единой валюты. Она получила удар со стороны представителей ЕЦБ, которые подали сигнал об опасениях по поводу быстрой нормализации денежно-кредитной политики. Это напомнило инвесторам о растущем расхождении в курсах американского и европейского Центробанков. Кроме того, статданные, поступившие из Старого Света, оказались разочаровывающими. Так, в апреле промышленное производство в еврозоне сократилось на 2% против прогнозируемого снижения на 1,1%. В то же время отрицательное сальдо торгового баланса валютного блока составило €32,4 млрд по сравнению с дефицитом в €16,4 млрд в марте.В результате пара EUR/USD довольно быстро растеряла набранные очки и откатилась назад.Ближайшая поддержка расположена на 1,0410, и далее – на 1,0380 и 1,0340.С другой стороны, первоначальное сопротивление находится на уровне 1,0490, за которым идут 1,0530 и 1,0570.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Нефть снова падает в цене на сообщениях Байдена и новостях об увеличении запасов в США

Нефть дешевеет в ходе торгов среды из-за сообщений президента США Джо Байдена об увеличении производства бензина в стране. Августовские фьючерсы на сорт Brent на лондонской бирже ICE Futures сегодня днем опускались на 1,03%. На момент подготовки материала нефть эталонной марки торговалась на уровне $119,96. Июльский фьючерс на WTI на электронной сессии Нью-йоркской товарной биржи опускался на 1,13%, до отметки $117,59 за баррель. Ближе к концу торгового дня котировки WTI находились на отметке $117,25. Напомним, накануне цена нефти Brent также опускалась, а именно на 0,9%, фьючерс на WTI при этом снижался на 1,7%.Одно из крупнейших международных агентств информации и новостей Associated Press сообщило сегодня американским нефтеперерабатывающим компаниям, что президент США Джо Байден призвал фирмы сотрудничать с правительством, чтобы преодолеть топливный кризис в стране, из-за которого цены на бензин достигли уровня $5 за галлон (или за 3,7 литра). Агентство в своем сообщении ссылалось на черновой вариант письма Байдена, в котором говорилось: "Во время войны неприемлемо переносить высокую маржу прибыли нефтеперерабатывающих компаний напрямую на американские семьи. Компании должны принять срочные меры для увеличения поставок бензина, дизельного топлива и других продуктов нефтепереработки".Согласно данным Американской автомобильной ассоциации (AAA), средняя цена бензина в США на сегодня составляет $5,014 за галлон, то есть на 54 цента выше, чем месяц назад, а также на $1,94 больше, чем годом ранее.Кроме того, Министерство энергетики США обнародовало данные еженедельного доклада, согласно которым коммерческие запасы нефти в США по итогам прошлой недели увеличились на 1956 тыс. баррелей, до 418,714 млн баррелей. Товарные запасы бензина сократились на 710 тыс. баррелей и составили в итоге 217,474 млн баррелей. Коммерческие запасы дистиллятов при этом поднялись на 725 тыс. баррелей, до уровня 109,709 млн баррелей. Данные по запасам удивили экспертов, которые ожидали уменьшения запасов черного золота на 2200 тыс. баррелей.В это время Россия, несмотря на заметное снижение добычи нефти в апреле (на 930 тыс. баррелей в сутки), в мае же существенно нарастила объемы (на 130 тыс. баррелей в сутки, до 10,55 млн баррелей в сутки). Таким образом, Россия продолжает оставаться одним из ведущих производителей нефти в мире. Международное энергетическое агентство (МЭА) в своем отчете признало, что РФ вопреки санкционным ограничениям продолжает сохранять третье место в мире среди лидеров производства (после США и Саудовской Аравии). Значительная часть российской добычи нефти, несомненно, пострадала от санкций и эмбарго, однако экспорт российского сырья на мировые рынки был перенаправлен от традиционных покупателей, то есть западноевропейских стран, придерживающихся антироссийских санкций, к новым претендентам.При этом ожидается, что США и Саудовская Аравия продемонстрируют рекордно высокий объем производства сырья в этом и в следующем году, что в итоге обещает увеличить их разрыв с Россией. Канада и Бразилия также заявили о том, что намерены достичь своего самого высокого уровня добычи черного золота за всю историю, причем в течение ближайших двух лет.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Европа начала резко расти в середине недели

На торгах в среду ключевые биржевые индикаторы Западной Европы показывают эффектный рост более чем на 1% после шестидневной серии падений. Главной причиной для уверенного прыжка фондовых показателей вверх стала новость о том, что Совет управляющих Европейского центрального банка созывает внештатное заседание.Так, к моменту написания материала сводный показатель ведущих компаний Европы STOXX Europe 600 увеличился на 0,52% – до 409,44 пункта.Максимальные результаты среди компонентов STOXX Europe 600 показывают ценные бумаги немецкого производителя первичной упаковки для лекарств Gerresheimer AG (+11,8%) и французской компании по производству автомобильных компонентов Faurecia SE (+5,6%). Список снижения здесь возглавляют акции шведской технологической компании Getinge AB (-15%).Тем временем британский фондовый показатель FTSE 100 вырос на 1,26%, французский CAC 40 поднялся на 1,09%, а немецкий DAX набрал 1,25%.Лидеры роста и паденияСтоимость ценных бумаг британского владельца сети магазинов в аэропортах и вокзалах WH Smith выросла на 5,4%. Ранее ритейлер сообщил об увеличении выручки в третьем финансовом квартале до уровня, на 7% превышающего показатель за аналогичный период доковидного 2019 года.Котировки владельца одной из крупнейших в Европе сети магазинов одежды H&M просели на 3,9%, несмотря на отчет о росте выручки во втором квартале 2022 финансового года на 17%. К слову, опубликованный результат оказался значительно выше ожиданий рынка.Рыночная капитализация голландской корпорации по производству автомобилей Stellantis увеличилась на 1,7% на новости о планах компании снизить расходы за счет увольнения некоторых сотрудников в Америке.Цена акций британского издательства Bloomsbury Publishing взлетела на 5% после сообщения об увеличении годовой прибыли на 40%.Актуальное состояние рынкаВ среду утром информационное агентство France-Presse сообщило о том, что европейский регулятор проведет специальное заседание для обсуждения актуальных рыночных условий и вопроса перманентно растущей инфляции перед заседанием Федеральной резервной системы США.Напомним, в прошлый четверг представители Европейского центрального банка сохранили неизменными ключевые процентные ставки, однако заявили о возможности перехода регулятора к более жесткой денежно-кредитной политике. Так, ЕЦБ подтвердил готовность увеличить ключевую ставку на 25 базисных пунктов в рамках июльской встречи. Кроме того, европейский регулятор планирует вновь поднять ставки в сентябре. Участники рынка предполагают, что, по результатам сегодняшнего заседания, Центробанк сообщит о резком ужесточении денежно-кредитной политики на фоне рекордно растущего уровня инфляции.В центре внимания европейских инвесторов в среду остаются также итоги двухдневного июньского заседания Федеральной резервной системы США по денежно-кредитной политике, публикация которых запланирована на вечер среды. Рынок ожидает, что Центральный банк Америки сообщит об увеличении ключевой ставки на 75 базисных пунктов. При этом еще недавно аналитики были уверены в том, что повышение составит лишь 50 базисных пунктов, однако публикация данных о рекордном за последние 40 лет ускорении инфляции в США в мае сегодня заставляет их сомневаться в таком оптимистичном сценарии.Кроме того, в среду вечером Федрезерв США сделает прогнозы по ключевым экономическим показателям Америки на текущий год.Итоги торгов накануне Что же касается результатов предыдущей торговой сессии, во вторник европейские биржевые индикаторы продемонстрировали уверенное снижением.Как итог, сводный показатель ведущих компаний Европы STOXX Europe 600 снизился на 1,26% и оказался на отметке 407,32 пункта, что стало минимальным значением с начала 2021 года.Максимальные результаты среди компонентов STOXX Europe 600 накануне показали ценные бумаги финского энергоконцерна Fortum Oyj (+6,6%) и норвежской нефтяной компании Equinor ASA (+5,7%).Список снижения здесь возглавили акции французской IT-компании Atos SE (-23,4%), британского оператора онлайн-супермаркетов Ocado Group (-10,8%) и датского производителя диагностического оборудования Ambu (-9,7%).Перманентный рост накануне демонстрировали котировки ведущих европейских банков, т.к. повышение ключевой ставки увеличивает их процентный доход. Как результат, ценные бумаги Societe Generale взлетели на 0,72%, BNP Paribas – на 1,4%, Standard Chartered – на 3,5%, а Bank Polska Kasa Opieki – на 4,3%.Рыночная капитализация французских страховщика Scor и производителя шин Michelin обвалилась на 0,6% и 3,0% соответственно на фоне ухудшения аналитиками рекомендации для их ценных бумаг.Тем временем британский индекс FTSE 100 просел накануне на 0,25% – до 7187,46 пункта, французский CAC 40 потерял 1,2%, снизившись до 5949,84 пункта, а немецкий DAX упал на 0,91%, до 13304,39 пункта.Ключевым фактором давления на фондовый рынок Европы во вторник эксперты считают внутреннюю статистику по региону.Так, в мае уровень потребительских цен в Германии вырос до 7,9% с апрельских 7,4% в годовом выражении. Полученный показатель оказался рекордным за всю историю его расчетов Федеральным статистическим бюро страны и совпал с предварительными данными.Тем временем в ушедшем месяце цены на оптовые товары в ФРГ выросли на 22,9% после рекордного апрельского взлета на 23,8%.Что же касается внутренней статистики по Великобритании, согласно данным Управления национальной статистики страны, в апреле экономика Англии ощутимо снизилась. Так, валовой внутренний продукт (ВВП) государства просел на 0,3% на фоне одновременного снижения объемов производства, услуг и строительства впервые с января прошлого года.Кроме того, в мае уровень безработицы в Великобритании увеличился, несмотря на перманентный рост общего уровня занятости населения.Так, число заявителей на пособие по безработице сократилось на 19 700, а уровень безработицы вырос до 3,8%.Падение экономики Великобритании произошло в преддверии заседания Банка Англии, запланированного на ближайший четверг. Ожидается, что по итогам заседания британский регулятор увеличит ключевую ставку на 0,25% пятый раз подряд с декабря 2021 года, после того как в апреле уровень инфляции в государстве взлетел до четырехлетнего максимума и составил 9%. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Сильный доллар разрушает нефтяной рынок и опрокидывает технические расчеты

Уолл-Стрит может метаться в панике по поводу рецессии в следующем году, но на сырьевых рынках картинка пока прямо противоположная. Аналитики почти единогласно считают, что спрос на нефть, энергоресурсы, пшеницу и другое сырье будет расти до 2023 года, а предложение будет стараться не отставать.Сильный доллар разрушает нефтяной рынок и опрокидывает технические расчеты К сожалению, сильный доллар серьезно мешает закупщикам сырья по всему миру. И это будет иметь свои негативные последствия для мировой экономики. Однажды Джон Коннэлли сказал, что доллар – «это наша валюта, но это ваша проблема». Спустя полвека мы вновь испытываем на себе все связанные с этим фактором последствия – вновь и вновь повторяя один и тот же сценарий. Но во времена Коннэли Америка была заинтересована в дешевом долларе. Сейчас, похоже, корзина валют – это последнее, о чем думают американские политики. И в результате доллар США колеблется на уровне 20-летнего максимума по отношению к другим основным валютам, создавая огромные проблемы для всех за пределами Америки, покупающих товары, номинированные в долларах. С тех пор как Коннэли постарался на благо удельного веса доллара, почти все торгуемые на биржах сырьевые инструменты, кроме трех, оцениваются именно в долларах. И это проблема в первую очередь для реального сектора.Доллар и сырье - сага о Форсайтах Как правило, сильный доллар означает более низкие цены на сырьевые товары. Фактически привязка к доллару позволяет смягчить и стабилизировать условия закупок, когда доллар компенсирует сырьевые дыры, что особенно важно для более бедных стран. Как работает связка валют и товаров? Например, в последний раз, когда мир столкнулся с ростом цен на нефть, это было парадигмой симбиоза. Так, в 2008 году стоимость Brent подскочила до рекордно высокого уровня в 147,50 доллара за баррель, что нанесло удар по финансам многих стран. При этом доллар упал до рекордно низкого уровня по отношению к валютам основных торговых партнеров США, что несколько смягчило ситуацию для импортеров. Для многих стран-импортеров нефть оказалась действительно дорогой... но в местной валюте это было терпимо. Проблема в том, что, вероятно, впервые эта система сдержек и противовесов дала сбой. Сырая нефть из-за конфликта на Украине, карантина в Китае и несвоевременно заключенных контрактов на фьючерсы Европой выросла на 70% в прошлом году, и в настоящее время торгуется на уровне около 120 долларов за баррель. Но и доллар с середины 2021 года прибавил около 10%. Это на самом деле огромная проблема. Вследствие этого перекоса платежный баланс во многих странах-импортерах нефти, особенно в Африке, Латинской Америке и Азии, безбожно нарушен. Например, валюта Малави, одной из беднейших стран Африки, недавно обвалилась на 25% за одну торговую сессию. Шри-Ланка, одна из беднейших азиатских стран, находится на грани дефолта. Иными словами, разрыв в возможности платить за нефть (и другие сырьевые инструменты) между развитыми странами и странами третьего мира становится все более серьезным. Даже те, кто может позволить себе платить заоблачные цены в местной валюте – страны ЕС, например, - испытывают огромное экономическое бремя высоких цен. На фоне ажиотажного спроса на нефть мало кто обращает внимание, что на самом деле цена, допустим, на тот же Brent примерно на 20% ниже исторического максимума в 2008 году. Отчасти это следствие все той же покупательской горячки, вследствие чего энергоресурсы перетекают из рук в руки по рекордным ценам, если выражать их в местной валюте для стран, на долю которых фактически приходится не менее 35% мирового спроса на нефть. Например, Индия, третий по величине потребитель нефти в мире после США и Китая, платит на 45% больше, чем это было в 2008 году – из-за резкого обесценивания рупии по отношению к доллару. Страны Евросоюза в настоящее время платят около 111 евро (119 долларов) за баррель по сравнению с 93,5 евро в июле 2008 года. Великобритания сталкивается с аналогичной проблемой: Brent достиг пика около 74 фунтов (92 доллара) за баррель в 2008 году; сегодня он обходится британцам в оптовой закупке по 95 фунтов. Йена слаба как никогда ранее, так что и Япония имеет ту же глобальную проблему. И в итоге список стран, пытающихся покрыть расходы на топливо, можно расширять до многих десятков. Но и это не вся подноготная вопроса. Помимо внутренних экономических потрясений, рекордно высокие цены на нефть в местной валюте имеют значение для самого энергетического рынка. Запредельные цены неизбежно ведут к падению спроса. Тем более этот спад все более вероятен из-за прогнозов относительно рецессии, а кое-где – и стагфляции. Условно говоря, чем выше стоимость энергоресурсов, тем больше предприятий будут повышать цены на конечную продукцию. Цены на товары отпугнут покупателей, и спрос упадет. Предприятиям придется сокращать производство. Это и есть вторичные эффекты подобных ситуаций. Зная об этом, нефтетрейдеры старательно ищут признаки разрушения спроса – точку, в которой более высокие цены приводят к сокращению потребления. Нефть устойчиво растет? Интересно, что если смотреть графики в отрыве от курса доллара, можно прийти к выводу, что цены на нефть не собираются падать даже отдаленно. На данный момент спрос на нефть остается устойчивым, чему способствует неудовлетворенное потребление по мере выхода мира из пандемии. Но поскольку значительная часть мира уже столкнулась с рекордными ценами, спрос скоро развернется и начнет падать. Если говорить о пропорциях, то 10%-й рост доллара добавляет примерно 20 долларов к стоимости каждого барреля, и вполне может привести к цене около 150 долл. за баррель, считают аналитики GoldmanSachsGroupInc. Некоторые опасаются, что и это не предел: к концу 2022 года нефть подорожает до 175 или даже 180 долларов за баррель из-за неудовлетворенного спроса после пандемии и европейских санкций против России. И шок не закончится в этом году. Так, 15 июня Международное энергетическое агентство публикует свой первый обзор баланса спроса и предложения на нефть в 2023 году, но уже инвесторы все больше сосредотачивают свое внимание на следующем году. Ведь пора заключать уже декабрьские контракты Brent 2023 года, которые должны обеспечить северное полушарие энергоресурсами на будущую зиму. И торгуются они сейчас почти до 100 долларов дороже – явный признак того, что трейдеры считают, что напряженный рынок продолжится. Аналитики, пророчащие заоблачные цены на нефть, аппелируют к периоду между 2011 и 2014 годами: цены на нефть в этот период ни разу не поднимались до рекордно высокого уровня 2008 года, но по-прежнему оставались выше 100 долларов почти без перерыва более 40 месяцев подряд. В 2022 году цена на нефть марки Brent уже составляла в среднем 103 доллара за баррель, что выше среднегодового показателя 2008 года, составлявшего 98,50 доллара за баррель. В следующие шесть месяцев цены могут еще вырасти, считают они. Не добавляет оптимизма ситуация в России. Нефтетрейдеры не без оснований полагают, что Россия сократит добычу нефти на 1–1,5 млн барр. в следующем году. И ОПЕК практически не имеет возможностей перекрыть эту необходимость. Резервы стран были распечатаны еще в прошлом году. И теперь потихоньку истощаются. Но если эти цены сохранятся, давление на мировую экономику окажется непосильным. Прогноз роста цен на нефть в долгосрочной перспективе усилит глобальное инфляционное давление и подорвет маржу производственных компаний. Да, к тому времени контракты на нефть уже будут заключены по высоким ценам – сегодняшними фьючерсными контрактами. Но спотовая нефть будет падать. Не на этот ли сценарий рассчитывал Евросоюз, отказываясь заключать контракты на поставку энергоресурсов к зиме 2022 года? Очень похоже на то. Да, они ошиблись. Но вполне вероятно, что лишь сроками. Сама схема сработает, просто рынки оказались прочнее, чем рассчитывали евроэкономисты. Кто выигрывает от этой ситуации? Конечно же, производители, как и страны-поставщики нефтересурсов. Например, выгода для ОПЕК+ от высоких цен очевидна. И если в 2007 году саммит картеля выражал беспокойство по поводу слабого доллара, то сейчас ребята всем довольны. Страны-производители нефти также остаются в хорошем плюсе: торговля нефтью позволит им пополнить свои бюджеты и тем самым компенсировать ущерб, нанесенный пандемией, русско-украинским конфликтом и другими глобальными факторами. Бесконечный рост - маловероятный сценарий Но все это до поры до времени. Ведь Федеральная резервная система готова повышать процентные ставки дальше и быстрее, чем ее коллеги из центральных банков. Так что валюта США, похоже, будет продолжать расти. И это главная причина для нефтяного картеля усерднее работать над сдерживанием цен. К сожалению, пока рынок диктует свои цены, и производители торопятся продавать фьючерсы по максимальным ценам, прекрасно зная, что уже вскоре цены на энергоресурсы начнут откат. Многие также указывают на то, что резервы нефтеперерабатывающей отрасли также подходят к концу, однако я не считаю это огромной проблемой, поскольку падение спроса снизит нагрузку на заводы, и в итоге система сама себя отрегулирует. Это действительно самый вероятный сценарий, особенно на фоне затягивающегося конфликта между Россией и Украиной и невнятной карантинной политики КНР. Читать другие статьи автора, в том числе:Сырьевые фьючерсы: альтернативное мнениеКитайские технологии – хорош ли рост?Перспективы фунта стерлингов выглядят все более мрачнымиНе все теряют от сильного доллара: ищем прибыльные сегменты внутри рынкаИнфляция, ее пики и стратегии «по тренду» - какая связь?Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: крипторынок повторяет историю рынка доткомов

Bitcoin сегодня вплотную приблизился к уровню 20 000 долларов за монету. На момент написания обзора цена отскакивает вверх, что может быть хорошим знаком. Но выводы делать еще рано. То, что происходит сейчас - это время неопределенности. Подход к сильному уровню требует от трейдеров внимательности и осторожности. Продавать уже поздно или еще рано. А вот можно ли покупать - неизвестно, нужно дождаться определения цены вокруг этой границы. Криптосообщество, аналитики и эксперты пытаются найти признаки достижения дна.Bitcoin сильно недооцененВ недавнем обзоре Юрриен Тиммер, директор по глобальной макроэкономике инвестиционного гиганта Fidelity, предположил, что Bitcoin может быть даже дешевле, чем кажется на самом деле.Аналитик отметил, что соотношение цена/сеть вернулось к уровню 2017 года, несмотря на то что криптовалюта торгуется на самом низком уровне с декабря 2020 года. Это, по словам Тиммера, может указывать на то, что Bitcoin в настоящее время сильно недооценен.Цена главной криптовалюты сейчас ниже кривой сети, а это означает, что ее основы остаются сильными. Индикатор потока бездействия с поправкой на организацию, который показывает соотношение текущей рыночной капитализации и годового значения бездействия, опустился до самого низкого уровня с 2011 года.Работает ли метрика бездействующего потока?Несмотря на плохие показатели рынка криптовалют, многие индикаторы предполагают, что это может быть один из лучших моментов для покупки цифрового золота, учитывая его недооценку после массовых ликвидаций на рынке.В эти дни все больше аналитиков обращает внимание на метрику бездействующего потока, которая показывает среднее количество дней, в течение которых каждая транзакция остается бездействующей. Метрика отражает структуру расходов участников рынка.Как показывает история движения цены BTCUSD, уменьшающийся поток бездействия почти всегда указывает на то, что должен произойти среднесрочный или даже краткосрочный отскок. В последний раз рынок видел такой низкий уровень расходов еще в 2015 году, когда количество бездействующих биткоинов в сети достигло исторического максимума.Однако некоторые эксперты предполагают, что сигнал больше не дает достоверной информации и может быть «сломан», поскольку состояние рынка с тех пор изменилось. К сожалению, нет возможности проверить, правильно ли работает индикатор, пока Bitcoin не вернется к росту.Аналогия с крахом доткомовТо, что сейчас происходит на рынке криптовалют, по мнению многих аналитиков, напоминает крах начала 2000-х годов после того, как лопнул пузырь доткомов. Возможно, как и в те времена, сейчас выживут только самые сильные и инновационные криптовалюты.Так, например, Ари Пол, ИТ-директор и основатель BlockTower Capital, сообщил, что он ожидает, что Bitcoin переживет текущий крах крипторынка. Но в перспективе ближайших двух лет он ожидает, что выживут только самые сильные криптопроекты.Тем не менее он остается удивительно оптимистичным в долгосрочной перспективе, говоря, что сейчас лучшее время для покупок с февраля 2021 года.В событиях краха доткомов в 2001-2002 годов Пол видит много общего с тем, что сейчас происходит в криптографии. Он считает, что Bitcoin - это Amazon.com того времени, а остальные криптовалюты - это «ставки» венчурных капиталистов.Пол не единственный, кто говорит о том, что будет уничтожено множество криптовалют, как плохих, так и некоторых хороших. Но через несколько лет отрасль снова начнет отстраиваться. Эффект домино?Тем временем на крипторынке происходит то, что может оказаться эффектом домино и повлечь за собой еще худшие последствия.Помимо встречных макроэкономических факторов, криптовалютная индустрия в настоящее время переживает серьезный кризис после краха Terra. В понедельник поступили новости о том, что крупная кредитная платформа Celsius также оказалась неликвидной, внезапно приостановив операции по снятию средств в начале этой недели.После этого слухи о неплатежеспособности крупного крипто-хедж-фонда Three Arrows Capital (3AC) подлили масла в огонь, что может стать следующим падением костяшки домино.А еще раньше мы слышали о том, что биржа Coinbase недавно уволила пятую часть своего персонала, чтобы подготовиться к жестокой криптозиме.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 года назад

ИнстаФорекс