Разные устремления в EUR/USD: доллару важно удержать позиции, а евро – расширить границы

К концу недели противостояние американской и европейской валют проявилось наиболее отчетливо. Явной конфронтации в паре EUR/USD нет, однако усилия доллара по закреплению в существующих границах присутствуют. При этом европейская валюта, преодолевая притяжение нисходящего тренда, стремится расширить зону своего влияния.В пятницу, 16 сентября, гринбек немного «спустился с небес» и отошел от многолетних максимумов после уверенного роста в начале недели. При этом участники рынка настроены на дальнейшее увеличение процентных ставок Федрезервом для обуздания инфляции. Сложившаяся ситуация способствовала росту доходности казначейских госбондов США и усилила спрос на USD.Катализатором роста доходности облигаций стали мощные макроэкономические отчеты из США, в частности позитивные данные по розничным продажам. Августовский индекс потребительских цен в Америке вызвал потрясение на рынках, продемонстрировав неожиданное восстановление розничных продаж (на 0,3%). При этом в отчете Министерства труда США сообщается, что число первоначальных заявок на пособие по безработице сократилось на 5 тыс., до 213 тыс. По мнению аналитиков, это свидетельствует об усилении американской экономики, которая способна выдержать повышение процентных ставок и извлечь из этого ощутимую пользу.На этом фоне инвесторы пересмотрели свои ожидания относительно размера повышения ставок. После резко увеличения индекса потребительских цен в США инвесторы ожидают от ФРС повышения ключевой ставки на дополнительные 25 б. п. Реализация такого сценария откроет новые возможности для гринбека, придав ему очередной импульс для роста. Однако препятствием для дальнейшего подъема USD станет усиление «ястребиной» позиции ЕЦБ. В данный момент европейский регулятор полон решимости в отношении подъема ставок и ужесточения ДКП в регионе.В сложившейся ситуации доллару становится труднее удержать завоеванные позиции, хотя евро по-прежнему слаб. Однако единая валюта стремится к расширению существующих границ, стараясь потеснить американского соперника. Утром в пятницу, 16 сентября, пара EUR/USD торговалась вблизи 0,9983, пробуя уйти выше паритета. Подножку евро подставили энергокризис в Европе и мощный рост цен на топливо. Масла в огонь добавила негативная макростатистика в странах евроблока. В середине лета промышленное производство в регионе упало на 2,3%, оказавшись вдвое хуже прогнозов. Рост потребительских цен крайне негативно повлиял на динамику евро. На этом фоне доллар уверенно набирает обороты. В ближайшей перспективе эксперты ожидают нового витка роста USD. Дополнительным бонусом для гринбека станет очередное повышение ставки ФРС. На следующей неделе ожидается так называемый «парад центробанков», многие из которых проведут свои заседания по ключевой ставке. В данный момент фьючерсы на фонды ФРС демонстрируют 25%-ную вероятность повышения ставки на 100 б. п. При этом в ближайшее время доллар продолжит укрепление.Заседание ФРС, запланированное на следующей неделе, станет крупнейшим событием для финансовых рынков. Однако на региональным уровне тоже произойдут немаловажные события, а именно заседания Банка Англии, ЦБ Японии, ЦБ Швеции и Банка Швейцарии. Участники рынка ожидают от них повышения ключевой ставки. Реализация такого сценария усилит позиции гринбека и даст ему фору перед другими валютами. По оценкам аналитиков, сейчас мало что может остановить сильный USD, который подорожал на 15% по отношению к корзине основных валют. Текущая ситуация благоприятна для долларовых «быков», действия которых обрушили евро и иену до минимумов последних 20 лет, а фунт – до предельно низкого уровня за 40 лет. По мнению валютных стратегов Commonwealth Bank of Australia, доллар останется сильным до тех пор, пока перспективы глобальной экономики достаточно слабые.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз по EUR/USD от 16.09.2022

Рынок фактически игнорирует какую-либо макроэкономическую статистику, что наглядно видно по отсутствию реакции на данные по розничным продажам и промышленному производству в Соединенных Штатах. Хотя данные оказались лучше прогнозов, пусть и показав снижение обоих показателей. В частности, темпы роста розничных продаж замедлились с 10,1% до 9,1%, при прогнозе в 9,0%. Темпы же роста промышленного производства должны были замедлиться с 3,8% до 3,5%, но по факту о снизились до 3,7%. Тем не менее, как уже говорилось, никакой реакции не последовало. Что в общем-то неудивительно, так как единственное что сейчас интересует инвесторов, это политика центральных банков. А лучшим ее индикатором выступает инфляция. Данные по которой как раз сегодня и публикуются в Европе. Другое дело, что речь идет об итоговых данных, которые должны лишь подтвердить предварительную оценку, уже учтенную рынком. Так что рост инфляции с 8,9% до 9,1% никак не повлияет на ситуацию. Рынок оживится только в том случае, если итоговые данные будут отличаться от предварительной оценки.Инфляция (Европа):Валютная пара EURUSD второй день подряд движется вдоль уровня паритета, что привело к формированию на рынке краткосрочного флета в границах 0.9955/1.0020.Технический инструменты RSI H1 подтверждает стадию флета движением линии индикатора вдоль уровня 50. RSI H4 и D1 движется в нижней области индикатора 30/50, что соответствует направлению основного тренда.Скользящие линии MA на Alligator H1 имеют пересечение друг с другом, сигнал не стабильный, что соответствует флету.Ожидания и перспективыВ данной ситуации наблюдается процесс накопления торговых сил, который в итоге приведет к исходящему ценовому импульсу. Оптимальной торговой тактикой считается метод пробоя той или иной границы 0.9955/1.0020.Сигнал к покупке по валютной паре принимаются во внимание в случае стабильного удержания цены выше значения 1.0030 в четырехчасовом периоде.Сигнал к продаже будет актуален после удержания цены ниже отметки 0.9950, этот шаг может привести к обновлению минимума нисходящего тренда.Комплексный индикаторный анализ в краткосрочном и внутридневном периодах имеет переменный сигнал за счет действующего флета. В среднесрочном периоде технические инструменты, имеют сигнал к продаже, которые соответствуют нисходящему тренду.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

После перехода эфира на PoS, SEC и CFTC заявили о необходимости пристального контроля

Курс биткоина обвалился в район $19 500, а эфир уткнулся в довольно важный уровень поддержки $1 450, от которого зависит очень многое. Но, прежде чем мы поговорим о технической картине, хотелось бы пару слов сказать о недавнем выступлении председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам США Гэри Генслера, который вчера заявил, что криптовалюты, которые отправляются в стейкинг, могут подпадать под действие федеральных правил по ценным бумагам, повторив ранее озвученную позицию комиссии после перехода Ethereum на PoS.Генслер отметил, что блокчейны с доказательством доли (PoS), которые генерируют новые монеты для их создателей, объединяющих свои активы, имеют все атрибуты, совпадающие с инвестиционными контрактами, что вынуждает SEC взять на себя полный контроль над этими инструментами. И хоть Генслер не говорил о конкретных блокчейнах, но явно намекнул на то, что теперь агентство вплотную займет эфиром.Тем не менее, комментарии, которые появились через несколько часов после того, как Ethereum завершил свой переход на PoS указывают, что важное техническое обновление может иметь более серьезные последствия для второго по популярности блокчейна, чем просто сокращение его энергопотребления. Глава Комиссии по торговле товарными фьючерсами США Ростин Бехнам также высказался насчет криптовалютного рынка. По его словам, он уже поручил своему агентству начать подготовку к тому, чтобы стать основным, полностью финансируемым регулятором большей части крипторынка, как это предусмотрено в законодательстве Сената. «Волатильность на рынке и ее влияние на розничных клиентов, которое может только ухудшиться в текущих макроэкономических условиях, подчеркивает необходимость ясности регулирования и защиты рынка», — заявил Бехнам. В законопроекте, продвигаемом лидерами комитета, о создании новых правил для криптоиндустрии, указано, что знание и опыт CFTC делают его подходящим регулятором для рынка цифровых активов.Как отмечают эксперты, даже это не позволит агентству определить, какие токены оно будет контролировать, по-прежнему предоставляя судам и Комиссии по ценным бумагам и биржам свободу действий. Но, несмотря на это, Бехнам похвалил закон и его план дополнительного финансирования агентства, что позволит CFTC быстро действовать для установления нового надзора за цифровыми товарными активами.Что касается сегодняшней технической картины биткоина, то после вчерашнего очередного снижения под уровень $20 000, быки уже не сумели компенсировать потери. Акцент сейчас сосредоточен на ближайшем сопротивлении $20 000, возврат которого «как воздух» необходим в ближайшее время. В случае прорыва этой области можно увидеть рывок вверх к $20 540 и $21 140. Для выстраивания более крупного восходящего тренда нужно пробиваться выше сопротивления $21 840 и $22 520. Если давление на биткоин сохранится, а скорей всего так оно и будет, быки должны приложить максимум усилий по защите поддержки $19 520, протестированной уже несколько раз за последнее время. Ее пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $19 100 и откроет дорогу по обновлению уровня $18 625.Эфир попытался зацепиться за уровень $1 640 после перехода на PoS, но затем резко сдал позиции. Ближайшей задачей покупателей в текущих условиях является возврат под контроль сопротивления $1 500, выбраться выше которого будет довольно сложно. Его пробой приведет к стабилизации рыночного направления и небольшой коррекции в район $1 550. Более дальней целью выступят области $1 630 и $1 680. При сохранении давления на торговый инструмент и прорыва довольно важной поддержки $1 440, это столкнет эфир на $1 350 и $1 270, где в рынке вновь проявят себя крупные игроки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Евро топчется на месте, а фунт нацелился на годовой минимум. Видеопрогноз на 16 сентября

Сигналы по паре EURUSD: Прорыв уровня 1.0015 приведет к росту евро в район 1.0050 и 1.0084Прорыв 0.9984 приведет к распродажам евро в район 0.9957 и 0.9922Сигналы по паре GBPUSD: Прорыв уровня 1.1476 приведет к росту фунта в район 1.1513 и 1.1547Прорыв 1.1441 приведет к распродажам фунта в район 1.1406 и 1.1358Фундаментальные данные: Еврозона: Индекс потребительских цен ИталииИндекс потребительских цен еврозоныИзменение объёма розничной торговли без учета затрат на топливо в ВеликобританииСША: Индекс настроения потребителей от Университета МичиганаИнфляционные ожидания от Университета МичиганаМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 16 сентября. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.1533 пришелся на момент, когда индикатор MACD довольно много прошел вверх от нулевой отметки, что ограничивало восходящий потенциал пары, особенно на таком медвежьем рынке, который начал демонстрировать фунт в последнее время. По этой причине я не покупал. Во второй половине дня тест цены 1.1495 пришелся на момент, когда MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на продажу. Но дождаться довольно резкого и крупного падения не получилось. Максимум, что можно было увидеть - 25 пунктов прибыли.Отсутствие статистики по Великобритании не помешало продавцам фунта продолжить толкать пару вниз, направляя ее прямиком к годовым минимумам. Данные по изменению объема розничной торговли в США за август этого года вынудили лишь на время отойти продавцов от своих позиций, после чего, с новыми силами они вернулись в рынок, что привело к очередному обновлению дневного минимума. Сегодня выходит довольно важный отчет по Великобритании, который может привести к всплеску волатильности. Изменение объёма розничной торговли без учета затрат на топливо в Великобритании за август этого года ожидается хуже прогнозов экономистов, что усилит давление на фунт и образует новую волну падения GBPUSD. Во второй половине дня нет ничего важного. Внимание привлекут лишь отчеты по индексу настроения потребителей от Университета Мичигана и данные по инфляционным ожиданиям от этого же университета. Ожидается рост показателей, но вряд ли это как-то существенно повлияет на расстановку сил, что сохранит торговлю в узком боковом канале до конца недели. Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня можно при достижении точки входа в районе 1.1474 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1510 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.1510 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на сильный рост фунта сегодня вряд ли получится, только лишь в случае очень хорошего отчета по розничным продажам в Великобритании. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также можно в случае достижения цены 1.1455, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перепроданности, что ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1474 и 1.1510.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня можно лишь после обновления уровня 1.1455 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.1414, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на фунт сохранится в случае слабых данных и сильной статистики по США. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также можно в случае достижения цены 1.1474, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перекупленности, что ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.1455 и 1.1414.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно. Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности. Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 16 сентября. Разбор вчерашних сделок на форекс

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойВчера был один единственный тест цены 0.9978, который произошел в момент, когда индикатор MACD довольно много прошел вверх от нулевой отметки, что ограничивало восходящий потенциал пары. И хоть рынок продолжил рост, мною было принято решение пропустить эту точку входа. До продаж по цене 1.0019 мы так и не дотянули буквально несколько пунктов, поэтому других сигналов на протяжении дня образовано не было.Данные по сальдо баланса внешней торговли еврозоны особо не повлияли на рынок, а вот заявления вице-президента ЕЦБ Луиса де Гиндоса позволили быкам немного укрепить позиции, так как подтвердили ожидания рынка о дальнейшей агрессивной политике со стороны Европейского центрального банка. Изменение объема розничной торговли в США за август этого года вернуло давление на американский доллар, ведь несмотря на рост в месячном исчислении, годовой показатель резко сократился на 0,3%. Сегодня у нас ожидаются данные по индексу потребительских цен Италии и индексу потребительских цен еврозоны, из которых можно будет сделать определенный вывод о том, по какому дальше пути пойдет Европейский центральный банк и сохранит ли свой подход к жесткой политике. Рост инфляции – рост процентных ставок, что может в моменте укрепить позиции евро, но в среднесрочной перспективе ослабит их. Во второй половине дня нет ничего важного. Внимание привлекут лишь отчеты по индексу настроения потребителей от Университета Мичигана и данные по инфляционным ожиданиям от этого же университета. Ожидается рост показателей, но вряд ли это как-то существенно повлияет на расстановку сил, что сохранит торговлю в узком боковом канале до конца недели. Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.0003 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.0038. В точке 1.0038 рекомендую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на сильный рост пары получится только в случае резкого инфляционного скачка в еврозоне. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также можно в случае достижения цены 0.9977, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перепроданности, что ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.0003 и 1.0038.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро можно после достижения уровня 0.9977 (красная линия на графике). Целью будет уровень 0.9940, где рекомендую выходить из рынка и покупать евро сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару вернется в случае неудачной попытки быков выбраться за пределы верхней границы бокового канала, совпадающей с уровнем 1.0010. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также можно в случае достижения цены 1.0003, но в этот момент индикатор MACD должен находиться в области перекупленности, что ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 0.9977 и 0.9940.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно.Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 16 сентября. Commitment of Traders COT отчеты (разбор вчерашних сделок). Фунт в одном

Вчера было образовано несколько сигналов по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1495 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Медведи не стали затягивать с атакой и активно провалили фунт в район ближайшей поддержки 1.1495, где я советовал открывать длинные позиции. Ложный пробой на 1.1495 привел лишь к отскоку фунта на 25 пунктов. Во второй половине дня, после пересмотра технической картины, быки продолжили защищать 1.1482, но чем чаще происходил тест этого уровня, тем меньше вверх отскакивала пара – каждый раз движение составляло не более 25 пунктов. К концу торговой сессии 1.1482 был пробит. Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Данные по росту розничных продаж в США привели к образованию очередного давления на британский фунт, который явно нацелился на возврат к сентябрьским минимумам и на их обновление. Сегодня выходит лишь отчет по изменению объёма розничной торговли без учета затрат на топливо в Великобритании за август этого года, который ничего хорошего в себя явно не несет, так как экономисты опасаются резкого сокращения продаж – это, теоретически, навредит фунту и укажет на плачевное состояние британской экономики, которая и так страдает от кризиса стоимости жизни домохозяйств. Самым удобным сценарием для открытия длинных позиций в текущих сложных условиях будет ложный пробой в районе ближайшей поддержки 1.1441, образованной по итогам прошлой недели. Целью восстановления в таком случае будет сопротивление 1.1476, чуть выше которого проходят средние скользящие, играющие на стороне продавцов. Только прорыв и тест сверху вниз этого диапазона может потянуть за собой стоп-приказы спекулянтов, что образует новый сигнал на покупку с ростом к более дальнему уровню 1.1513, позволив быкам остановить медвежий рынок и переместить торговлю в боковой канал. Самой дальней целью выступит область 1.1547, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае падения GBP/USD и отсутствия покупателей на 1.1441, давление на пару вернется, что откроет перспективу по обновлению сентябрьского минимума. В таком случае советую отложить покупки до следующей поддержки 1.1406. Открывать длинные позиции по GBP/USD сразу на отскок рекомендую от 1.1358, либо еще ниже – в районе 1.1313 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Медведи хоть и медленно, но уверенно сталкивают фунт к сентябрьским минимумам, пользуясь хорошей статистикой по США. Очевидно, что для сохранения рынка под своим контролем им необходимо защищать ближайшее сопротивление 1.1476, что приведет к отличному сигнал на открытие новых коротких позиций – особенно после того, как данные по розничным продажам в Великобритании окажутся хуже прогнозов экономистов. Ближайшей целью в таком случае выступит область 1.1441, которая будет наверняка носить промежуточный характер, хотя и на ней быки постараются себя максимально проявить, чтобы не оставлять все на последний уровень 1.1406. Прорыв и обратный тест 1.1441 даст хорошую точку входа на продажу с падением к уровню 1.1406. Самой дальней целью выступит новый годовой минимум 1.1358. При варианте роста GBP/USD и отсутствия медведей на 1.1476, коррекция фунта может привести в район 1.1513. Только ложный пробой на этом уровне даст точку входа в короткие позиции с целью небольшого движения пары вниз. В случае отсутствия активности и там, советую продавать GBP/USD сразу на отскок от 1.1547 в расчете на отскок пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую для ознакомления:B COT отчете (Commitment of Traders) за 6 сентября зафиксирован рост коротких позиций, и сокращение длинных. Это еще раз подтверждает факт нахождения британского фунта в крупном нисходящем пике, из которого выбраться не так просто, как могло бы показаться. На прошлой неделе состоялось выступление губернатора Банка Англии Эндрю Бэйли, который всеми силами пытался вселить уверенность в то, что регулятор будет и дальше идти по пути победы над инфляцией и продолжит агрессивными темпами повышать процентные ставки. Это говорит о том, что наверняка на своем следующем заседании комитет поднимет ставки сразу на 0,75%, по примеру других Центральных банков. Однако дела в британской экономике становится все хуже и хуже, а ВВП довольно быстро сокращается, о чем свидетельствовали недавние отчеты, что не придает уверенности инвесторам. Учитывая высокий уровень инфляции и разгорающийся кризис стоимости жизни в Великобритании быкам будет довольно сложно получить пространство для набора длинных позиций, так как впереди ничего хорошего из статистики не предвидится. В последнем COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 5 746 до уровня 52 731, в то время как короткие некоммерческие выросли на 15 516, до уровня 103 163, что привело к росту отрицательного значения некоммерческой нетто-позиции до уровня -50 423 против -29 170. Недельная цена закрытия обвалилась с составила 1.1526 против 1.1661.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на продолжение медвежьего рынка.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения пары в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1441. В случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.1513.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 16 сентября. Commitment of Traders COT отчеты (разбор вчерашних сделок). Евро остается

Вчера было образовано несколько отличных сигналов по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 0.9957 и уровень 0.9996 и рекомендовал от них принимать решения по входу в рынок. Защита покупателями поддержки 0.9957 привела в первой половине дня к отличному сигналу на покупку евро, что вылилось в рост более чем на 40 пунктов в район 0.9996. Там я ожидал активных действий уже от продавцов. Ложный пробой на этом уровне привел к сигналу на открытие коротких позиций и в моменте пара обвалилась сразу на 25 пунктов. Во второй половине дня после всплеска волатильности, который произошел в результате смешанной фундаментальной статистики по США, торговля в основном велась вокруг уровня 0.9996 и получить четких сигналов по входу в рынок так и не удалось.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Месячный рост розничных продаж в США и довольно крупное годовое снижение не позволили американскому доллару захватить инициативу. В результате пара продолжила торговаться в узком боковом канале, в котором находится со среды. Сегодня у нас в первой половине дня выходят данные по индексу потребительских цен Италии и индексу потребительских цен еврозоны. Последний будет иметь довольно важное значение. Если в августе инфляция в еврозоне продолжит свой рост, а по прогнозам экономистов индекс должен остаться без изменений и составить 9,1%, то спрос на евро может в моменте вернуться, так как это вынудит Европейский центральный банк и дальше продолжать довольно серьезную борьбу с инфляцией через повышение процентных ставок. С другой стороны, повышение стоимости заимствований еще никогда не приводило к развитию экономики, так что с уверенностью можно будет ожидать ее дальнейшего скатывания в рецессию - в долгосрочной перспективе это вредит евро. В случае возврата давления на пару лучше всего не торопиться с покупками. Оптимальным сценарием будет ложный пробой в районе новой поддержки 0.9984, которая выступает серединой бокового канала. Это даст точку входа в расчете на более крупную восходящую коррекцию с ближайшей целью восстановления к 1.0015. Как я отмечал выше, сильная статистика по еврозоне может помочь евро, поэтому прорыв и тест сверху вниз 1.0015 нанесут удар по стоп-приказам медведей, что образует дополнительный сигнал на открытие длинных позиций с возможностью рывка вверх в район 1.0050. Более дальней целью выступит сопротивление 1.0084, где рекомендую фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия покупателей на 0.9984, давление на пару усилится. Оптимальным решением на открытие длинных позиций в таких условиях будет ложный пробой в районе минимума 0.9957. Покупать EUR/USD сразу на отскок советую только от 0.9922, либо еще ниже – в районе 0.9880 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Медведи продолжают контролировать верхнюю границу бокового канала, которая совпадает с паритетом евро по отношению к доллару, тем самым контролируя и весь рынок. Чем дольше торговля будет вестись ниже 1.0000, тем более вероятно дальнейшее падение евро с обновлением годовых минимумов. Из этого вытекает основная задача продавцов по защите сопротивления 1.0015, тест которого может произойти в случае хорошей статистики по еврозоне. От 1.0015 ожидаю проявления в рынке крупных игроков, так что вместе с ложным пробоем можно будут открывать короткие позиции с целью дальнейшего движения евро вниз к 0.9984. Пробой и закрепление ниже этого диапазона с обратным тестом снизу вверх образует дополнительный сигнал на продажу уже со сносом стоп-приказов покупателей и более крупным падением пары в район нижней границы бокового канала 0.9957. Там рекомендую фиксировать прибыль. Более дальней целью выступит минимум 0.9922. В случае скачка вверх EUR/USD в ходе европейской сессии, а также отсутствия медведей на 1.0015, спрос на евро усилится, а восходящая коррекция приведет к следующему сопротивлению 1.0050. При таком сценарии рекомендую короткие позиции от 1.0050 открывать лишь при условии формирования ложного пробоя. Продавать EUR/USD сразу на отскок можно от максимума 1.0084, либо еще выше – от 1.0118 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую для ознакомления:В COT отчете (Commitment of Traders) за 6 сентября зафиксировано сокращение коротких позиций и резкий рост длинных позиций. Учитывая, что все это было в преддверии заседания Европейского центрального банка, на котором регулятор повысил процентные ставки сразу на 0,75%, подобного рода изменения не удивительны. В условиях все меньшего разрыва в процентных ставках между ФРС и ЕЦБ, спрос на европейскую валюту будет постепенно возвращаться, однако нужно понимать, в каком тяжелом положении сейчас находится европейская экономика и как сложно ей будет в этот зимний период – особенно с такими высокими ценами на энергоносители ввиду дефицита. В США Федеральная резервная система также планирует повысить процентную ставку на 0,75% уже на следующей неделе, но довольно многое будет зависеть от того, какие выйдут данные по инфляции. Если темпы роста потребительских цен останутся на высоком уровне, раздумывать Центральный банк долго не будет. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 3 019 до уровня 205 277, в то время как короткие некоммерческие позиции снизились на 8 308 до уровня 241 626. По итогам недели общая некоммерческая нетто-позиция осталась отрицательной, но немного выросла до -36 349 против -487 676, что указывает на первые предпосылки выстраивания восходящей коррекции по паре и нащупывание дна. Недельная цена закрытия снизилась и составила 0.9917 против 1.0033.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на некоторую рыночную неопределенность. Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 0.9984. В случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в области 1.0015.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 16 сентября 2022 года

Евро вчера умудрился подрасти на 0,14% при росте индекса доллара на 0,07%. Цена приближается к целевому сопротивлению 1.0032, усиленному индикаторной линией Крузенштерна дневного масштаба. Осциллятор Марлин внедрился в положительную область и теперь цена постарается преодолеть это сопротивление. Успех позволит евро подрасти до 1.0150.Но фактически цена всё ещё находится в области консолидации 0.9950-1.0032, общий тренд понижающийся, на смежных рынках происходит объёмный уход из риска – вчера S&P500 потерял 1,13%, сегодня утром японский Nikkei225 снижается на 1,21%, доходности по американским гособлигациям растут пятый день подряд.Сегодняшние данные по европейскому ИПЦ за август ожидаются без изменений – базовый ИПЦ 4,3% г/г, общий ИПЦ 9,1% г/г. В США индекс ожидания потребителей от Мичиганского университета за сентябрь прогнозируется ростом с 58,0 до 59,7. Рост евро против снижения других мировых валют должен прекратиться и мы ждём котировку на целевом уровне 0.9850.На графике четырёхчасового масштаба цена консолидируется под индикаторной линией Крузенштерна, хотя визуально эта консолидация выглядит как рост, потому что и сама линия Крузенштерна растёт. Данные консолидации являются преимущественно признаками дальнейшего снижения рассматриваемого инструмента. Окончательным подтверждением основного нисходящего сценария станет преодоление ценой поддержки 0.9950.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 16 сентября 2022 года

Британский фунт вчера снизился на 71 пункт. Впереди у него целевой уровень 1.1385. далее снижение может продолжиться до уровня 1.1305. Нисходящий тренд продолжается, осциллятор Марлин в области отрицательных значений.Сегодня по Великобритании выходят данные по розничным продажам за август. Ожидается сокращение на 0,5% (-4,2% г/г), по базовому индексу сжатие может произойти на -0,7% (-3,4% г/г). Ждём дополнительного давления на фунт и с это статистической стороны.На четырёхчасовом графике цена закрепилась под линией Крузенштерна, осциллятор Марлин снижается в отрицательной области, впереди у него ещё много пространства до зоны перепроданности. Ждём фунт на первом целевом уровне 1.1385.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по AUD/USD на 16 сентября 2022 года

Австралийский доллар вчера решительно направился к целевой поддержке 0.6686 (вершина марта 2020 года), сегодня утром данный уровень был достигнут. Осциллятор Марлин снижается в собственном нисходящем канале дневного масштаба, ждём отработки его нижней границы сигнальной линией. Как минимум, это может произойти при достижении ценой следующей поддержки 0.6640 (если цена разовьёт боковое движение), оптимальным вариантом выглядит целевой уровень 0.6565.На графике Н4 цена вчера развернулась вниз после касания индикаторной линии Крузенштерна. Это достаточно частый признак предстоящего среднесрочного движения. Осциллятор Марлин, после узкой консолидации, готов развить новую ветку снижения. Подтверждением нисходящего сценария станет преодоление ценой уровня 0.6686.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: евро побывал в гостях у сказки

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Доллар и режим Волкера

До заседания ФРС у трейдеров не осталось новых зацепок, которые могли бы так круто развернуть настроения на рынках, как инфляция. В ближайшие несколько сессий рынки будут тщательно анализировать данные, соотнося их с предыдущими выступлениями членов регулятора, которые поступали до того как в среду началась неделя тишины. На этом фоне представляет интерес тема времен председательства Пола Волкера, которую затронул недавно нынешний глава американского регулятора Джером Пауэлл. Он в прошлую пятницу во второй раз за последние недели процитировал подход Волкера в 1980-х годах к инфляции. Пауэлл не исключил, что он может быть использован в качестве модели для борьбы с нынешним ценовым давлением. Отметим, что Волкер был главой ФРС который, как известно, использовал крайне высокие затраты по займам, чтобы подавить двузначную инфляцию в период с 1979 по 1989 год. Это было нестабильным периодом для мировых финансовых рынков, а также для американского доллара. С тех пор как Пауэлл затронул эту тему, его мнение было поддержано главой ФРБ Кливленда Лореттой Местер. По ее словам, Волкер в свое время высказался предельно точно в отношении инфляции и его высказывание, возможно, лучшее за последнее время. «Неспособность сейчас бороться с инфляцией только усложнит любые последующие усилия, что приведет к гораздо большему риску для экономики», – сказал Волкер, чьи слова процитировала Местер. Местер также отметила, что она выступает за поднятие ставки «до уровня чуть выше 4% к началу следующего года». Далее ставку нужно будет удерживать еще какое-то время. Очевидно, что мнение было высказано без учета разочаровывающих данных по инфляции во вторник. Жестко по этой теме высказался глава правления ФРС Кристофер Уоллер. «Пока я не увижу значимого и устойчивого замедления роста основных цен, я буду поддерживать принятие дальнейших значительных шагов по ужесточению денежно-кредитной политики», – заявил он в пятницу. Пока ясно только одно, Пол Волкер справился с задачей борьбы с инфляцией. Удастся ли нынешнему правлению ФРС победить рост цен даже с учетом того, что они, судя по всему, планируют использовать стратегию Волкера, не понятно. Впрочем, некий сигнал рынки все-таки получили исходя из этих высказываний. Центробанк вряд ли будет церемониться и задумываться над тем как текущий агрессивный подход отразиться на экономических перспективах страны. Инфляцию нужно замедлять любыми путями, иначе экономике будет еще хуже. Значит на следующей неделе ФРС поднимет ставку не менее чем на 75 б.п., а может быть и больше. Достаточно ли будет такого шага как сворачивание стимулов? Есть мнение, что американскому регулятору придется всерьез и надолго увязнуть в борьбе с ростом потребительских цен. Надо будет сделать гораздо больше. ФРС, как и в свое время Волкеру, придется атаковать рост денежной массы напрямую, позволяя процентным ставкам идти куда глаза глядят. Звучит не очень оптимистично, но это единственный способ, используя который Волкер достиг цели.Мнения по поводу доллара «Последние данные по ИПЦ и ИЦП на этой неделе оказались ключевыми для изменения ставок. Устойчивый рост и все еще высокая инфляция вполне могут потребовать более решительной реакции со стороны», – пишут в DBS Group Research. «Августовский индекс потребительских цен США потряс рынки, побудив ставки добавить еще 25 б.п. к ожиданиям повышения ставки ФРС и обеспечил новые возможности для доллара. В отсутствие интервенции Банка Японии или внезапного более оптимистичного поворота энергетического кризиса в Европе доллар, вероятно, останется в цене до сентябрьского заседания FOMC и после», – отмечают стратегии Westpac. Дальнейший рост индекса доллара весьма вероятен в краткосрочной перспективе, хотя получить прибыль будет сложнее, учитывая ястребиную решимость ЕЦБ, риски интервенций Банка Японии. Между тем фиксации НБК оказывают сопротивление существенному ослаблению юаня. Доллар должен поддержку в районе минимумов 109,00, ожидая устойчивого роста выше 110,00, считают эксперты. В конце недели индекс доллара торгуется с приличным приростом. Покупателям удается удерживаться в верхней части недавнего диапазона, и его краткосрочный бычий взгляд остается неизменным, пока он находится выше поддержки в 106,30.Преодоление района 110,00, как ожидается, приведет индикатор к вероятному посещению вершины с начала года на 110,80.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. На замкнутой орбите: трейдеры кружатся вокруг уровня паритета

Сегодня в США был опубликован блок макроэкономической статистики в сфере розничной торговли, производства и рынка труда. Обнародованные макроэкономические отчёты носят второстепенный характер, но всё же при определённых условиях – если бы они в унисон оказались в зелёной зоне – могли бы оказать поддержку американской валюте. Но к разочарованию долларовых быков, статистическая картина оказалась весьма противоречивой. В итоге пара eur/usd вынуждена по-прежнему кружить вокруг уровня паритета: ни медведи, ни быки пока что не способны совершить мощный ценовой рывок от отметки 1,0000. Пожалуй, центральным макроэкономическим релизом сегодняшнего дня является отчёт по росту объёма розничных продаж в США. Общий показатель продемонстрировал положительную динамику, поднявшись до отметки 0,3%, в то время как большинство экспертов ожидали нулевой прирост. Однако объём розничных продаж без учета автотранспорта сократился – на 0,3%. Разочаровали данные по промышленному производству. Так, объем промышленного производства в августе неожиданно снизился на 0,2%, в то время как аналитики прогнозировали прирост на аналогичную величину. Объём производства в обрабатывающей промышленности минимально увеличился (на 0,1%), после более уверенного роста (на 0,6%) в июле. Использование производственных мощностей снизилось на 0,2 процентных пункта, до 80,0%. В красной зоне вышли и «сопутствующие» индикаторы. Например, производственный индекс ФРС-Филадельфии рухнул сразу до отметки -9,9 пункта при прогнозе роста до 2,4 пункта. Производственный индекс Empire Manufacturing также оказался в отрицательной области (второй месяц подряд), сократившись на 1,5 пункта. Впрочем, не все сегодняшние отчёты разочаровали долларовых быков. Например, еженедельный показатель прироста первичных обращений за пособием по безработице оказался в зелёной зоне, оказавшись на отметке 213 тысяч. Это лучший результат с июня этого года. На стороне гринбека оказался и индекс цен на импорт. Данный инфляционный показатель замедлился, но на меньшую величину относительно прогнозных значений. Другими словами, сегодняшние релизы оставили больше вопросов, чем ответов. Трейдеры пары eur/usd весьма флегматично на них отреагировали. И на мой взгляд, вполне обоснованно. Во-первых, обнародованные цифры никоим образом не повлияют на позицию большинства членов ФРС – по крайней мере, в контексте сентябрьского заседания. Вероятность 75-пунктного повышения ставки на следующей неделе по-прежнему максимально высока. Это базовый сценарий, в реализации которого почти никто не сомневается. Во-вторых, глава Федрезерва Джером Пауэлл ещё в августе предупреждал о побочных эффектах ужесточения монетарной политики. Но при этом он отдельной строкой подчеркнул, что регулятор намерен идти до конца в вопросе обуздания инфляционного роста. Поэтому неизбежные «издержки» проведения жёсткой монетарной политики не остановят Федрезерв – опять же, как минимум в контексте сентябрьского заседания.

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Европа вернулась к росту после затяжного падения накануне

В четверг ведущие биржевые индикаторы Западной Европы демонстрируют увеличение. Участники рынка возвращаются к рисковым активам несмотря на опасения насчет перспектив ужесточения монетарной политики Федеральной резервной системой США в условиях замедления экономического роста.Так, к моменту написания материала сводный показатель ведущих компаний Европы STOXX Europe 600 вырос на 0,17% – до 418,21 пункта. При этом максимальные результаты среди компонентов STOXX Europe 600 показали ценные бумаги немецкого туристического оператора TUI (+5,6%), а также британского машиностроительного холдинга Rolls-Royce (+4,5%).Тем временем французский CAC 40 упал на 0,21%, немецкий DAX поднялся на 0,25%, а британский FTSE 100 увеличился на 0,54%. Лидеры роста и паденияСтоимость ценных бумаг финского производителя телекоммуникационного оборудования Nokia просела на 0,2%, а шведского представителя данной отрасли – компании Ericsson – на 3%. Накануне аналитики швейцарского финансового конгломерата Credit Suisse повысили рекомендации для акций Nokia до «выше рынка» с «нейтрально» и снизили их для Ericsson до «ниже рынка» с «выше рынка». Котировки британо-нидерландской нефтегазовой компании Shell увеличились на 0,5%. Ранее в СМИ появилась информация о том, что главный исполнительный директор нефтяного гиганта – Бен ван Берден – покинет свой пост в конце 2022 года. При этом с 1 января 2023 года компанию возглавит Ваэль Саван, который в настоящее время занимает должность директора подразделения комплексной газовой разработки.Рыночная капитализация французской энергетической компании Electricite de France SA упала на 0,3%. Накануне руководство компании заявило о том, что на фоне снижения выработки электроэнергии на АЭС ее прибыль за 2022 год будет существенно ниже, чем ожидалось ранее.Стоимость ценных бумаг венгерской авиакомпании Wizz Air обвалилась на 5,6% на новости о покупке у голландской Airbus 75 самолетов A321neo. В то же время цена акций Airbus выросла на 0,1%.Котировки ретейлера модной одежды H&M снизились на 0,5%. Ранее компания сообщила о более низком, чем прогнозировалось, объеме квартальных продаж.Рыночная капитализация швейцарской фармацевтической компании Novartis снизилась на 0,4%. Накануне представители фармгиганта рассказали о том, что компания стала объектом расследования антимонопольной комиссии Швейцарии по поводу использования патентов.Стоимость ценных бумаг британского онлайн-ретейлера THG Holdings PLC обвалилась на 20% Накануне компания заявила о том, что объем ее продаж в текущем году будет ниже прогнозов на фоне снижения потребительского аппетита.Настроения на рынкеКлючевой причиной падения французского индекса на сегодняшних торгах стали слабые статистические данные по потребительским ценам во Франции. Так, в августе годовая инфляция в стране снизилась лишь до 5,9% с июльских 6,1%. При этом рынок прогнозировал более существенное замедление роста потребительских цен.Тем временем в ушедшем месяце потребительское доверие в Великобритании впервые после ковидных ограничений в середине 2020 года перешло в отрицательную зону.Напомним, в минувший четверг в рамках сентябрьского заседания Европейский центральный банк увеличил базовую ставку по кредитам до 1,25% годовых, ставку по депозитам – до 0,75%, а ставку по маржинальным кредитам – до 1,5%. При этом повышение учетной ставки сразу на 0,75 процентного пункта состоялось впервые за всю историю.Кроме того, члены Центробанка отметили, что регулятор намерен продолжить подъем ставки в рамках предстоящих заседаний. Так, председатель ЕЦБ Кристин Лагард заявила, что дальнейшие темпы увеличения процентных ставок будут зависеть от поступающих статистических данных.В связи с этим британский финансовый конгломерат Barclays спрогнозировал рецессию в Европе в первой половине 2023 года. Кроме того, аналитики банка предположили, что экономика еврорегиона снизится более чем на 1% в течение календарного года.Итоги торгов наканунеВ ушедшую среду европейские биржевые индикаторы закрылись в красной зоне. Главным катализатором падения для фондовых показателей накануне оказались слабые данные по инфляции в Соединенных Штатах, а также тревожная статистика из еврорегиона.В итоге сводный показатель ведущих компаний Европы STOXX Europe 600 упал на 0,86% – до 417,51 пункта.Тем временем французский CAC 40 снизился на 0,37%, немецкий DAX потерял 1,22%, а британский FTSE 100 просел на 1,47%.Ценные бумаги французской авиагруппы Air France-KLM снизились накануне на 3%, несмотря на то что ранее руководство компании пообещало увеличить зарплаты сотрудникам и предоставить им единовременный бонус в размере 1 000 евро.Акции немецкой энергетической компании Uniper SE обвалились на 18% на новости о том, что ее руководство продолжает обсуждать с правительством ФРГ возможность увеличения доли государства в компании до мажоритарной.Стоимость ценных бумаг немецкой авиакомпании Deutsche Lufthansa AG просела на 3,7%. Накануне представители Стабилизационного фонда Германии сообщили о том, что полностью продали акции авиаперевозчика, получив прибыль в размере 760 млн евро.Котировки немецкого производителя погрузочно-разгрузочного оборудования Kion Group AG обвалились на 30%. В компании спрогнозировали чистый убыток по результатам третьего квартала на фоне перебоев в логистических цепочках и высоких цен на энергоресурсы.Рыночная капитализация испанского владельца крупных сетей магазинов Industria de Diseno Textil SA (Inditex) выросла на 3,8% после публикации сильной корпоративной отчетности за январь–июнь. Так, в первом полугодии 2022 финансового года владелец популярного бренда Zara нарастил чистую прибыль на 41%, а выручку – на 24,5%.Цена акций одного из крупнейших домостроителей Великобритании Redrow поднялась на 1% благодаря свежей публикации ее квартальных итогов. Так, согласно отчету за ушедший период, компания ощутимо превзошла свои допандемийные финансовые результаты. Стоимость ценных бумаг британского розничного торговца мебелью для дома Dunelm Group Plc взлетела на 4% на сообщении о здоровой валовой марже 51,2%, несмотря на рекордные показатели инфляции.В центре внимания европейских инвесторов в среду были свежие статистические данные по еврозоне. Так, в июле объем промышленного производства в странах Евросоюза упал на 2,4% в годовом выражении и на 2,3% – в месячном. При этом рынок прогнозировал рост годового показателя на 0,4% и снижение месячного на 1%.Тем временем, согласно информации Национального статистического управления (ONS) Великобритании, потребительские цены в стране в августе взлетели на 9,9% в годовом выражении. По сравнению с июлем, когда инфляция составляла 10,1%, рост показателя немного замедлился. При этом индекс потребительских цен по-прежнему находится на максимальном более чем за 40 лет уровне. К слову, рыночные эксперты, опрошенные ведущим американским поставщиком финансовой информации Bloomberg, в среднем прогнозировали рост августовской инфляции лишь на 10%.В конце следующей недели состоится очередное заседание Банка Англии. Аналитики предполагают, что британский Центробанк увеличит процентную ставку на 75 базисных пунктов. В будущий четверг регулятору предстоит скорректировать свои дальнейшие шаги в денежно-кредитной политике с учетом мер нового правительства Лиз Трасс по ограничению цен на энергоресурсы.Напомним, в рамках августовской встречи представители Банка Англии прогнозировали, что инфляция в стране достигнет пикового значения в 13,3% до конца 2022 года, после чего Великобритания погрузится в рецессию и не выйдет из нее до начала 2024 года.В среду участники европейских бирж продолжали обсуждать данные по годовой инфляции в Соединенных Штатах, которая в августе снизилась лишь до 8,3% с июльских 8,5%. При этом ранее аналитики предполагали, что годовой показатель потребительских цен в стране по результатам ушедшего месяца снизится до 8,1%.Итоговые данные от Министерства труда США, опубликованные во вторник, вызвали ощутимый пессимизм на мировых рынках, т.к. уровень августовской инфляции будет внимательно оценивать Федеральная резервная система в ходе сентябрьского заседания на следующей неделе. Аналитики уверены, что на фоне незначительного снижения индекса потребительских цен регулятор не откажется от очередного подъема ставки на 75 базисных пунктов. Так, на минувшей неделе глава ФРС США Джером Пауэлл заявил о готовности Центробанка «действовать решительно» с целью борьбы с рекордным уровнем потребительских цен в стране.На сегодняшний день примерно 90% рынка уверены в том, что ФРС США увеличит базовую процентную ставку на 75 базисных пунктов. При этом вероятность того, что на следующей неделе ставка будет повышена лишь на 50 базисных пунктов, практически исчезла.Важным понижательным фактором для ключевых индикаторов бирж Европы в среду стали также слабые итоги последней торговой сессии на фондовом рынке США. Так, во вторник индекс The Dow Jones Industrial Average обвалился почти на 4%, что стало его максимальным однодневным падением за последние 2 года. При этом S&P 500 просел на 4,32%, а NASDAQ Composite – на 5,16%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Фондовый обвал продолжается. Впереди - минимумы года и ставка в среду.

Акции США продолжили снижение, поскольку инвесторы просматривали последние данные в поисках подсказок относительно следующего шага Федеральной резервной системы. Доходность казначейских облигаций выросла, а доллар вырос.Индекс S & P 500 упал до минимумов дня, в то время как индекс Nasdaq 100 снизился более чем на 1% на фоне снижения акций Microsoft Corp. и Apple Inc. Акции Adobe Inc. упали после того, как компания согласилась купить стартап по разработке программного обеспечения Figma Inc. в рамках сделки стоимостью около 20 миллиардов долларов. Доходность казначейских облигаций выросла по всем направлениям, при этом чувствительная к политике двухлетняя доходность выросла на шесть базисных пунктов до 3,85%.Акции в Европе падают третий день, при этом розничные торговцы и энергетические компании лидируют в снижении, поскольку банки выигрывают.Последние отчеты нарисовали неоднозначную картину для экономики. Заявки по безработице в США падают пятую неделю подряд, что говорит о том, что спрос на работников остается высоким. Розничные продажи неожиданно выросли в августе, но данные показали серьезные изменения в сторону понижения по сравнению с показателем предыдущего месяца. Другие данные показали, что промышленное производство немного выросло в августе, в то время как общее промышленное производство, включая горнодобывающую промышленность и коммунальные услуги, упало.Отчеты появились после резкого скачка потребительской инфляции во вторник, когда ставки на повышение ставок выросли, а акции упали сильнее всего за два года. Трейдеры по свопам в настоящее время прогнозируется повышение ставки на 75 базисных пунктов на заседании ФРС на следующей неделе, при этом появляются некоторые ставки на повышение на целый пункт."Имеющиеся данные означают, что ФРС, скорее всего, повысит целевой показатель по федеральным фондам на три четверти процента по своему решению на следующей неделе", - сказал Билл Адамс, главный экономист Comerica Bank. "Повышение на полный процентный пункт является кандидатом на темную лошадку месяца"."Рынок ждет следующего катализатора", - сказала по телефону Фиона Чинкотта, старший аналитик по финансовым рынкам City Index. "То, что мы увидели во время распродажи во вторник, - это переоценка ожиданий ФРС. Пока мы действительно не услышим от ФРС, мы не получим четкого направления ".Индекс Московской Биржи продолжает свой уникальный рост, оказывая давление на психологический уровень 2500:Новости на этой неделе:Продажи жилья в Китае, розничные продажи, промышленное производство, основные фонды, опрошенный уровень безработицы, пятницаИндекс потребительских цен еврозоны, пятницаНастроения потребителей Мичиганского университета США, пятницаМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Эфириум 2.0: слияние ударило по рынку, но это временно

Как вы знаете, криптосектор взбудоражен новостями о преображении вселенной Эфириума: разработчики, наконец, запускают анонсированный год назад процесс обновления архитектуры этого коина. Что об этом знают инвесторы? Эфириум 2.0: слияние ударило по рынку, но это временноКриптовселенную лихорадит. Настолько, что Google запустила собственный обратный отсчет до этого события, сосредоточившись на предстоящем слиянии, обещанном командой Эфириума. Уже сейчас многие аналитики обещают, что это событие само по себе может сделать криптовалюту гораздо более полезной, независимо от того, какое влияние она окажет на ценность валют как инвестиций. Давайте подробнее проанализируем информацию, которую мы знаем о только что завершившемся слиянии. Эфир, вторая по ценности криптовалюта в мире после биткойна, работает на собственной цепочке блоков под названием Ethereum. Слияние снизит энергопотребление Ethereum примерно на 99% в то время, когда критики критикуют цифровые активы за электроэнергию, необходимую для их производства. Многочисленные исследования показали, что потребление энергии криптовалютами эквивалентно мощности, необходимой для освещения целых стран, таких как Финляндия. Ранее Ethereum работает в системе, называемой «доказательство работы», в которой децентрализованная сеть компьютеров участвует в решении математических головоломок, чтобы конкурировать за право упорядочивать транзакции и добавлять блоки данных в цифровой реестр, называемый блокчейном. Владельцы компьютеров, называемые майнерами, гарантируют, что бухгалтерская книга не может быть изменена. В награду им дается немного эфира. (Биткойн, крупнейшая в мире криптовалюта по рыночной капитализации, использует аналогичную систему.) Весь процесс довольно энергоемкий. После слияния Ethereum переходит на систему под названием «доказательство доли». Вместо того, чтобы полагаться на майнеров, процесс теперь будет полагаться на «валидаторов», которые — в обмен на размещение или «размещение» определенного количества эфира в специальных кошельках — получат право заказывать блоки транзакций. Любой человек и любая компания могут предложить свои услуги для этой задачи, если они готовы выделить 32 эфира (в настоящее время около 50 000 долларов США). Если блок принимается комитетом, члены которого называются аттестаторами, валидатор получает эфир. На входе у вас было электричество, на выходе биткойны или эфир. Такая система позволяет вам иметь «бухгалтерскую книгу» (подтверждение транзакций), которую ведут люди, у которых есть стимулы поступать правильно — люди, которым вы можете доверять, — не зная, кто они. Не существует заранее утвержденного списка людей, которым разрешено вести реестр, так что любой, кто купит достаточное количество компьютеров и электроэнергии, может принять участие. Но поскольку им приходится покупать все эти компьютеры и электроэнергию, у них есть хорошие стимулы поддерживать реестр в хорошем состоянии, хотя они и не имеют каких-либо лицензий. Разработчики более поздних блокчейнов поняли, что если речь идет о подтверждении транзакций людьми с продемонстрированной долей в системе, есть более простые способы продемонстрировать свою долю в системе. Проще говоря: если у вас много биткойнов, вы захотите, чтобы биткойн (или в данном случае эфир) был ценным, и поэтому вам нужно будет честно подтверждать транзакции, чтобы сохранить ценность коина. Вместо того, чтобы доказывать, что у вас есть экономическая заинтересованность в системе, тратя много денег на компьютеры и электричество, вы можете доказать, что у вас есть экономическая заинтересованность в системе, потратив много денег на саму монету. Если у вас много эфира, это доказывает, что вы заботитесь о его стоимости, поэтому вы можете участвовать в подтверждении транзакций. Экономическая модель здесь немного отличается от модели доказательства работы Биткойн. В этой модели профессиональные майнеры в основном покупают электроэнергию и превращают ее в биткойны. В этой модели профессиональные игроки или их клиенты в основном покупают эфир и превращают его в больше эфира. Вы берете свой эфир, блокируете его на некоторое время на счете в фирме, предоставляющей финансовые услуги, и ваш эфир растет на некоторый стабильный процент. Если у вас много Эфира, вы можете поставить их и быть валидатором, подтверждать транзакции и получать вознаграждение в виде дополнительного Эфира. Или, если у вас есть меньшее количество эфира, вы можете делегировать их валидатору: вы передаете их какому-то валидатору, которому вы доверяете, и этот валидатор может поставить их и подтвердить транзакции, получить вознаграждение в виде дополнительного эфира и дать вам часть их. Этот процесс требует гораздо меньше вычислительной мощности и значительно сократит углеродный след блокчейна, а поставленные монеты эфира выступают в качестве залога, который можно забрать. Что это означает для инвесторов криптомира? Я думаю, что трансформация может изменить то, как Ethereum работает, как мы знаем, от переворачивания бизнес-моделей майнеров до изменения рейтинга ESG институциональных инвесторов. Начнем с того, что переход может побудить больше инвесторов войти в криптопространство. Судите сами: если система Proof-of-Stake на самом деле окажется более экологичной альтернативой, то регуляторы могут все чаще заставлять криптовалюты Proof-of-Work сокращать потребление энергии. При этом ынешнее слияние Ethereum не улучшит скорость транзакций Ethereum или снизит комиссию за газ; лишь будущие обновления принесут эти улучшения. Фактически, на данный момент вполне вероятно, что институциональные инвесторы, которые участвуют в качестве стейкеров — в результате слияния Ethereum — могут рассматривать криптовалюту как альтернативную облигацию или товар из-за ее привлекательной доходности. Для инвесторов эфир после слияния будет больше напоминать традиционный финансовый актив, по которому выплачиваются проценты (которые могут быть двузначными!), такие как облигация или депозитный сертификат, которые могут привлечь хедж-фонды, управляющих активами и богатых людей. (Это также может вызвать острые вопросы регулирования, но это уже другой вопрос.) Помимо работы над более устойчивым и экологически чистым Эфириумом, слияние также позволит дополнительно повысить масштабируемость, что было невозможно при доказательстве работы. Можно теперь понять энтузиазм финансистов, а равно и пионеров криптоиндстрии: слияние определенно окажет влияние на всю криптоиндустрию и примет решающее решение о ее будущем пути. Возможные обновления после слияния, вероятно, увеличат количество транзакций Ethereum в секунду с 15 до 100 000, что выведет криптовалюту/блокчейн на орбиту поставщиков финансовых транзакций мирового масштаба, таких как Visa и Mastercard. Если все получится, то это может стать огромным шагом в создании репутации криптографии как действительно полезной утилиты, которая не полагается в значительной степени на надежды инвесторов на рост ее цены. Разговоры о слиянии даже ослабили корреляцию между высокотехнологичным Nasdaq 100 после объявления ожидаемой даты слияния. Лейбористская группа Deutsche Bank горит желанием использовать эфириум, утверждая, что привлекательная доходность может позиционировать эфир как альтернативу облигациям или товарам для институциональных инвесторов; примерно 40% транзакций Ethereum происходят из крупных институциональных транзакций, по сравнению с 30% для биткойнов. Стейкеры «могут ожидать доходность в размере 10-15% в год, без учета потенциального прироста капитала от положительного движения цены эфира. Это очень привлекательная доходность, которая, как часто бывает в финансах, означает гораздо более высокий риск. По рынку видно, что инвесторы решили подстраховаться от технических недач: пара ETHUSD упала примерно на 0,5% до 1588 долларов, ненадолго поднявшись после новости об успешном завершении процедуры. Что же происходит? Во-первых, после обновления сеть Ethereum может разделиться. Ранее крупнейшие криптобиржи, в том числе Binance, Poloniex и другие объявили, что начислят пользователям, имеющим ETH и WETH, новые токены в случае их появления в соотношении 1:1. Но сами понимаете, «доллар» и «эквивалент доллара» - это разные инструменты, и они обязательно поведут себя по-другому. Во-вторых, в криптосреде запущен слух, что пока надеяться на сверхдоходы не стоит, поскольку даже сам Виталик Бутерин не готов давать комментарии на этот счёт. Те же злопыхатели утверждают, что первые держатели депозитов получат бонусы, тогда как обычные пользователи, которые присоединились к празднику позднее, смогут рассчитывать на скромные проценты. Это возможно – просто потому что комиссия на узком рынке будет гораздо выше, чем когда рынок насытится предложением. Это закономерный процесс. Особо блокировке майнинга порадовались геймеры. С момента развития майнинга фермеры влили в видеокарты 15 млрд долларов. Карты дорожают и раскупаются после выпуска в считанные минуты. Переход на «доказательство доли» могла бы позволить высвободить хотя бы часть графических чипов. Расчет на падение стоимости преждевременен, хотя сегодня магазины сообщают о снижении цен на флагманы продаж. Пока неясно, куда хлынут сотни тысяч майнеров, поскольку во многом всё будет зависеть от выгодности той или иной криптовалюты. Пока Ethereum Classic, которому прочили место Эфира, явно не стремится дорожать. Но очевидно, что у рынков вскоре появятся новые любимчики – «свято место пусто не бывает». Сами же майнеры и создадут новый ажиотаж. Другие моменты связаны с особенностями новой системы доказательств. Ранее выгода от майнинга была очевидной. Для майнеров. Теперь от обращения эфира доход будут получать крупные держатели. Вполне естественно, что крупные криптобиржи, такие как Binance, Coinbase и Kraken, занимаются этим бизнесом: они в любом случае держат чужой эфир для себя, и у них есть большой экономический интерес в том, чтобы эфир работал хорошо, так что они могли бы также делать ставки на монеты клиентов, подтверждать транзакции и делиться вознаграждениями за ставки со своими клиентами. Для инвесторов преимущество заключается в том, что эфир после слияния будет больше напоминать традиционный финансовый актив, по которому выплачиваются проценты, например, облигацию или депозитный сертификат. Это может привлечь хедж-фонды, управляющих активами и богатых людей, которые до сих пор оставались в стороне от криптовалют. Для мелких владельцев эфир становится чем-то вроде акций, приносящих дивиденды, или облигаций, приносящих доход. Доходность эфира может быть относительно привлекательной: владельцы, которые размещают свои монеты, теперь могут получить около 4%. По данным ConsenSys, поставщика технологии блокчейна Ethereum, в конечном итоге может быть поставлено до 80% всего предложения эфира — около 170 миллиардов долларов по текущим ценам. Многие инвестфонды уже потирают лапки, планируя предложить клиентам хранение и торговлю эфиром в конце этого года. Тем не менее, для существующих инвесторов в эфир стейкинг монет будет похож на очередной механизм, как заставить деньги работать, а не запихивать их под матрас. Функция доходности позволяет традиционным финансистам, которые долгое время боролись с оценкой криптоактивов, проводить анализ денежных потоков, чтобы сравнить производительность эфира с производительностью традиционных активов. Они также могут сравнить поставленный эфир с другими инвестициями. «Это небезопасно, но позволяет приблизиться», — говорит Генри Элдер, специалист по вопросам децентрализованных финансов, управляющий инвестициями. «Это то, с чем криптовалюта действительно боролась: как вы сравниваете управляющих активами, как вы сравниваете производительность? Я думаю, что это очень важно, потому что, когда вы добираетесь до институциональных инвесторов, это язык, на котором они говорят». Тем не менее, основа остается той же: если в традиционных финансах вы получаете проценты на свои деньги, потому что вы даете их взаймы кому-то еще для создания продуктивного бизнеса. В криптовалюте вы получаете проценты на свои деньги, потому что вам платят за ведение бухгалтерской книги. Исходя из описанного, лично я поставлю на то, что именно в таком виде криптовалюты получат и поддержку регуляторов, и интерес финансовых кругов, а уж они создадут эфиру мощное лобби при правительствах, потому как это свежий пирог, который еще не поделен. Я даже поставлю на то, что однажды и биткоин придет к подобной схеме, это неизбежно в силу его энергозатратности. А пока стоит запастись эфиром, потому что как только криптобиржи и Уолл-стрит опомнятся, эфир взлетит, вполне возможно, обогнав и BTC в среднесрочной перспективе. Это, пожалуй, последний шанс купить эфир дешево. Как только им начнут торговать инвестфонды, он станет малодоступным активом. Читать другие статьи автора, в том числе:Революция в обновлении программного обеспечения Эфириума привлекает инвесторовБиткоин - не убежище? Не будьте так в этом уверены Действительная ценность биткоина выше, чем вы можете подумать, и она будет расти - бесконечно Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Азиатские индикаторы не демонстрируют единого направления в силу разных факторов

Основные индикаторы АТР не продемонстрировали единого направления. Одни незначительно увеличились: австралийский S&P/ASX 200 набрал 0,27%, примерно так же вырос гонконгский Hang Seng Index – на 0,25%, японский Nikkei 225 – чуть меньше (на 0,19%). Другие индикаторы снизились: меньше всех потерял корейский KOSPI – всего 0,2%, в то время как китайские Shanghai Composite и Shenzhen Composite уменьшились на 1,01% и 2,15% соответственно.Такое поведение азиатских показателей обусловлено рядом причин. Так, повышению японского индикатора способствовал выход свежих статистических данных о том, что в стране за август отмечается увеличение объема импорта на 49,9% в годовом исчислении. Кроме того, отмечен рост экспорта на 22,1% относительно аналогичного периода 2021 года. Увеличение этого показателя фиксируется на протяжении уже полутора лет. Таким образом, дефицит торгового баланса Японии оказался на максимальном уровне в 2,817 трлн иен. Среди составляющих Nikkei 225 увеличение цены показали акции Shiseido, набравшие 2,1%, East Japan Railway, выросшие на 2%, Suzuki Motor, подорожавшие на 1,8%, а также Nintendo и Nissan Motor, увеличившиеся на 1,7% в каждом случае. В то же время стоимость бумаг других предприятий страны снизилась: акции Toho Zinc потеряли 2,8%, Nippon Steel уменьшились на 2,2%, а Kobe Steel опустились на 1,7%. Пессимистичному настрою инвесторов способствовал прогноз, касающийся ВВП КНР, так как ожидается уменьшение темпов его роста до 2,8% в нынешнем году. Это обусловлено введением коронавирусных ограничений, а также затянувшимся спадом в сфере строительства и недвижимости. В то же время Центробанк КНР выделил 400 млрд юаней (57,9 млрд долларов США) на реализацию программы среднесрочного кредитования. Также регулятор оставил на прежнем уровне (2,75%) ключевую ставку, чего и ожидали аналитики. Из компаний, которые торгуются на гонконгской бирже, значительный подъем цены бумаг продемонстрировали Country Garden Holdings, Co. (+9,1%), Longfor Group Holdings, Ltd. (+6,2%), а также China Resources Land, Ltd. (+5,9%). Чуть меньше поднялись котировки Ping An, увеличившиеся на 1,9%, CNOOC, набравшие 1,6%, и Budweiser Brewing, Co. APAC, Ltd., поднявшиеся на 1,4%. В то же самое время котировки акций некоторых других предприятий, наоборот, опустились: бумаги Geely подешевели на 2,8%, а BYD – на 1,7%. Среди составляющих корейского KOSPI не отмечается единой направленности: котировки Samsung Electronics снизились на 1,1%, в то время как Hyundai Motor увеличились на 0,25%. В Австралии зафиксировано повышение безработицы за август до 3,5% по сравнению с июльским уровнем в 3,4%. Данный показатель превзошел ожидания экспертов, прогнозировавших, что он останется без изменений, так как его увеличения не наблюдалось в течение уже почти целого года. Несмотря на это, австралийский индикатор продемонстрировал рост, который был обусловлен подъемом цены акций крупнейших компаний страны. Так, котировки Woodside Energy поднялись на 4,4%, а Santos – на 3,5%. Не такое значительное, но все же повышение также показали акции других крупных предприятий. Стоимость бумаг BHP поднялась на 0,5%, а Rio Tinto – на 0,2%. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Южнокорейский суд выдал ордер на арест основателя Terra До Квона

Примерно через четыре месяца после краха децентрализованной финансовой платформы Terra и ее стабильной монеты TerraUSD (UST) стоимостью 45 миллиардов долларов прокуратура Южной Кореи выдала ордер на арест основателя Terraform Labs До Квона.Новость была впервые опубликована южнокорейской газетой Chosun Ilbo, которая отметила, что ордер был выдан Объединенной следственной группой прокуратуры Южного округа Сеула по финансовым преступлениям с ценными бумагами и 2-м отделом финансовых расследований.Наряду с Квоном Николас Платиас, бывший глава отдела исследований Терры, и сотрудник по имени Хан Мо также получили ордера на арест. В отчете упоминаются еще трое сотрудников, но их личности пока не установлены. Все шестеро обвиняются в нарушении Закона о рынках капитала.Согласно сообщению, ордер будет действовать в течение одного года, и власти Южной Кореи надеются сотрудничать с Интерполом для проведения арестов.Новость об этом развитии событий не является полной неожиданностью, поскольку в понедельник начали распространяться слухи о том, что южнокорейские прокуроры рассматривают возможность классифицировать токен LUNA Terra как ценную бумагу, что открыло бы вовлеченным сторонам возможность нарушения Закона о рынках капитала страны, который регулирует инвестиционные продукты.Кончина Terra привела к тому, что рыночная капитализация UST и LUNA была уничтожена почти на 45 миллиардов долларов в течение семи дней, что вызвало эффект заражения, который распространился по всей крипто-экосистеме и привел к серии громких банкротств.В середине августа Квон дал интервью, в котором признал, что не уделял серьезного внимания рискам UST, сказав: «Оглядываясь назад, я думаю, что мы должны были быть более скептичными».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

У доллара нет выбора

Когда нет выбора, легче принять решение. Есть ли выбор у инвесторов? Последний отчет об американской инфляции позволяет дать отрицательный ответ на этот вопрос. Пусть потребительские цены достигли пика в июне, но базовая инфляция этого, вполне возможно, не сделала. Она продолжает разгоняться, а значит у ФРС еще много работы. Она будет повышать ставки. Плохая новость для ценных бумаг, хорошая – для доллара США. Для облигаций цена обратна доходности. Когда Федрезерв ужесточает денежно-кредитную политику, доходность растет. Инвесторы сбрасывают с рук облигации, так как на последующих аукционах можно будет приобрести новые с лучшими характеристиками. В результате выигрывает доллар. Рост ставок по долговым обязательствам США изменяет фундаментальную оценку акций. Она начинает выглядеть завышенной. От таких бумаг имеет смысл избавиться. Продать и купить доллар. На рынке есть мнение, что рост ставки по федеральным фондам до 4,5% чреват падением S&P 500 на 20% от текущих уровней. Тем более что ответа на вопрос о том, куда дальше будут двигаться потребительские цены, никто не знает. Исторически сложилось так, что их пик соответствует дну широкого фондового индекса. После окончания Второй мировой войны он падал в течение 12 месяцев до того момента, когда CPI взберется на вершину, в среднем на 5%, а затем рос на 17% после ее прохождения. Динамика S&P 500 и американской инфляцииНа самом деле разброс вариантов очень широк, а нынешняя ситуации перед рецессией уникальна. Важно знать одно: ФРС не остановится, пока не выполнит свою работу. И это обстоятельство приводит к росту доходности казначейских облигаций, падению рынки акций и укреплению доллара США. Что может изменить ситуацию? На первый взгляд, экономический спад. При его наступлении инвесторы, как правило, скупают долговые обязательства, а падение их доходности ослабляет доллар. Одновременно растут слухи, что ФРС для спасения экономики резко снизит ставки и развернет программу количественного смягчения. Не в этот раз. Джером Пауэлл и его коллеги настроены решительно и готовы пожертвовать экономикой США с целью победы над инфляцией. Доминирование «американца» на Forex – это всерьез и надолго. И какими бы ни были его прежние успехи, индекс USD еще не раскрыл свой потенциал. Что касается евро, то он, конечно, может огрызаться. Если рецессия в еврозоне окажется неглубокой. Если фактор энергетического кризиса уже учтен в котировках EURUSD. Если ЕЦБ будет более агрессивен, чем от него ждут. Если выборы в Италии не взбудоражат финансовые рынки. Если вооруженный конфликт на Украине закончится. Слишком много условий. Они могут стать поводом для краткосрочных коррекций, однако в силе нисходящего тренда по основной валютной паре сомневаться не приходится. Технически на дневном графике EURUSD отыгрыш паттерна Обман-выброс позволяет наращивать шорты на прорыве поддержки на 0,995. В качестве первоначальных таргетов фигурируют отметки 0,985 и 0,965. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс