Недельный прогноз по упрощенному волновому анализу GBP/USD, AUD/USD, USD/CHF, EUR/JPY, AUD/JPY, #Ethereum, USDollar Index

GBP/USD Анализ: Направление движения английского фунта стерлинга с осени прошлого года задается бычьим трендом. В краткосрочном масштабе цена весь последний месяц снижается. Стоит учитывать, что на недельном масштабе графика эта волна корректирует глобальный рост курса. С 3 августа котировки образуют встречное движение, в виде горизонтального вымпела. Прогноз: В ближайший недельный период ожидается полное завершение медвежьего настроя смена курса и возобновления ценового роста британского фунта. При смене направления не исключен резкий рост волатильности и кратковременной прокол зоны поддержки. Расчётное сопротивление показывает верхнюю границу ожидаемого недельного хода пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 1.3000/1.3050 Поддержка: - 1.2660/1.2610 Рекомендации: Покупки: могут принести прибыль в рамках интрадей сниженным лотом. Перед открытием сделок нужно подтверждение в виде сигналов ТС. Продажи: условий для входа в подобные сделки на текущей неделе нет. AUD/USD Анализ: На графике австралийского доллара продолжается медвежий тренд. Его незавершённый участок стартовал в середине прошлого месяца. В его рамках на графике недавно завершилась коррекция, в виде сдвигающейся плоскости. Котировки продавили нижнюю границу мощной поддержки. Прогноз: В начале предстоящей недели ожидается боковое перемещение цены вдоль нижней границы расчётного сопротивления. Далее последует смена направления и возобновление нисходящего курса движения. Зона поддержки демонстрирует наиболее ожидаемую нижнюю границу недельного хода пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 0.6530/0.6580 Поддержка: - 0.6350/0.6300 Рекомендации: Покупки: для подобных сделок на рынке австралийского доллара условий нет. Продажи: неактуальны до появления в районе зоны сопротивления подтвержденных вашими ТС торговых сигналов. USD/CHF Анализ: На графике мажорной пары швейцарского франка завершается начавшаяся в ноябре прошлого года медвежья волна. Цена находится у верхней границы предварительной целевой зоны. Волновой уровень стартовавшей с 14 июля бычьей волны превышает уровень отката и имеет разворотный потенциал. Прогноз: В начале предстоящей недели ожидается продолжение горизонтального вектора движения пары. В районе зоны поддержки можно рассчитывать на формирование условий для разворота. Смена направления и начало ценового подъёма вероятна к концу недели. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 0.8930/0.8980 Поддержка: - 0.8670/0.8620 Рекомендации: Покупки: высокорискованны до появления подтвержденных сигналов разворота движения цены. Продажи: в ближайшие дни на рынке пары будут возможны кратковременные сделки дробным лотом. Потенциал ограничен поддержкой. EUR/JPY Анализ: На графике кросса евро/японская йена в краткосрочном масштабе направление тренда задает алгоритм восходящей волны от 28 июля, находящийся на конце глобального бычьего тренда пары. Структура волны на момент анализа не завершена. На прошлой неделе цена продавила сильное сопротивление и начала формирование промежуточного отката. Прогноз: В начале предстоящей недели ожидается завершение бокового курса движения. Не исключено снижение, вплоть до зоны поддержки. Скорее всего, к концу недели последует разворот и активный рост курса пары. Зона сопротивления демонстрирует верхнюю границу ожидаемого недельного хода. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 160.50/161.00 Поддержка: - 158.00/157.50 Рекомендации: Продажи: несут высокую долю риска, могут принести убыток. Покупки: до появления в районе зоны поддержки подтвержденных сигналов условий для подобных сделок не будет. AUD/JPY Анализ: С марта прошлого года котировки кросса австралийский доллар/японская иена перемещаются преимущественно в боковом направлении. Незавершённый на сегодня восходящий волновой участок стартовал 28 июля. Движение имеет разворотный потенциал. При подтверждении в виде коррекции с этой точки стартует новый участок тренда. Прогноз: Всю предстоящую неделю ожидается перемещение цены в коридоре между ближайшими встречными зонами. В первые дни более вероятен восходящий вектор. К концу недели можно рассчитывать на возобновление снижения, вплоть до зоны поддержки. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 95.60/96.10 Поддержка: - 92.00/91.50 Рекомендации: Покупки: возможны сниженным лотом в рамках отдельных сессий Продажи: до появления соответствующих сигналов в районе сопротивления сделки преждевременны. #Ethereum Анализ: Период укрепления позиций эфириума остался в прошлом. С середины апреля котировки коина перемещаются по горизонтали, образуя коррекцию. Её незавершённый волновой участок направлен вверх, ведёт отчёт с 15 июня. После его полного окончания рост курса продолжится. Прогноз: В предстоящую неделю ожидается постепенное перемещение цены эфира из района сопротивления до границ зоны поддержки. В первые дни высока вероятность флета в боковой плоскости. При смене направления нельзя исключать резкий рост волатильности и прокол верхней границы сопротивления. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 1875.0/1925.0 Поддержка: - 1710.0/1660.0 Рекомендации: Покупки: допускаются в рамках отдельных торговых сессий дробным лотом Продажи: не имеют условий до появления в районе зоны сопротивления подтверждённых сигналов разворота. $ (USDollar) Index Анализ: Судя по совпадению сразу нескольких факторов, задающий направление с осени прошлого года нисходящий тренд американского доллара подошёл к концу. Встречное движение ведёт отсчёт с 14 июля. Его потенциал позволяет говорить о формировании, как минимум, полноценной коррекции. Цена индекса приближается к первой мощной зоне сопротивления. Прогноз: На протяжении предстоящей недели ожидается продолжение общего бычьего настроя индекса доллара. В первые дни нельзя исключать кратковременные снижение, не далее границ зоны поддержки. Наибольшая активность вероятна к концу текущей недели, либо на следующей. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 103.10/103.30 Поддержка: - 102.50/102.30 Рекомендации: Тенденция к ослаблению национальных валют в мажорных парах на предстоящей неделе продолжится. Наибольшего результата в торговле можно будет достигнуть при продолжении медвежьих сделок в этих парах. Пояснения: в упрощенном волновом анализе (УВА) все волны состоят из 3 частей (А-В-С). На каждом ТФ анализируется только последняя, незавершенная волна. Сплошным фоном стрелок показана сформированная структура, пунктирным - ожидаемые движения. Внимание: волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструментов во времени!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Недельный прогноз по упрощенному волновому анализу EUR/USD, USD/JPY, GBP/JPY, USD/CAD, NZD/USD, GOLD, #Bitcoin от 13 августа

EUR/USD Анализ: Восходящий тренд основной пары европейской валюты ведёт отчёт с сентября прошлого года. В рамках последнего участка с середины прошлого месяца развивается встречная флетовая волна. В ее структуре на момент анализа формируется промежуточная коррекция, не оконченная до сих пор. Прогноз:В начале предстоящей недели наиболее вероятен боковой курс движения евро, вдоль границ расчётного сопротивления. Рост волатильности и разворот вероятен ближе к уик-энду. Возможно синхронизация по времени с выходом важных новостных данных.Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 1.1230/1.1280Поддержка:- 1.0960/1.0910Рекомендации:Продажи: могут использоваться в торговле после появления в районе расчётной поддержки сигналов для покупки инструмента. Стоит учитывать ограниченный потенциал предстоящего снижения.Покупки: условий для подобных сделок в ближайшие дни не будет. USD/JPY Анализ: На графике мажорной пары японской йены продолжается стартовавший в начале текущего года года восходящий тренд. Незавершённый участок движения стартовал в середине июля. К настоящему времени цена продавила верхнюю границу промежуточного сопротивления. Перед продолжением подъёма котировкам необходимо закрепиться на достигнутом уровне.Прогноз:В начале предстоящей недели ожидается боковик вдоль границ поддержки. Далее следует ждать разворот и начало активной фазы ценового движения. При смене курса не исключено кратковременное повышение волатильности, с кратковременным проколом нижней границей поддержки. Зоны потенциального разворота- 148.00/148.50Поддержка:- 144.50/144.00Рекомендации:Продажи: условий для продажи на рынке японской йены нет.Покупки: имеют потенциал.Для входа в сделки безопасней всего отслеживать возникающие сигналы для покупки пары в районе поддержки.GBP/JPY Анализ: На графике кроссовой пары английского фунта против японской йены в последние два года продолжается восходящий тренд. Вдоль нижней границы мощной разворотной зоны крупного ТФ цена с середины июня формировала горизонтальную коррекцию. Восходящая волна от 28 июля дала старт новому участку доминирующего тренда. Прогноз:В начале предстоящего недельного периода ожидается боковой настрой движения, с формированием условий для разворота. Далее можно ждать активизацию и возобновление роста курса пары. По времени это может совпасть с выходом важных экономических новостей. Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 187.10/187.60Поддержка:- 183.50/183.00Рекомендации:Продажи: условий на рынке пары нет.Покупки: имеют хороший потенциал для роста депозита. Для входа нужно отслеживать возникающие сигналы в районе зоны поддержки.USD/CADАнализ: Котировки основной пары канадского доллара с сентября прошлого года дрейфуют в широком флетовом канале. В рамках этой волновой конструкции незавершённый участок от 14 июля имеет восходящий вектор. Котировки достигли промежуточной зоны сопротивления. Потенциал нисходящего участка от 8 августа имеет разворотный потенциал. При подтверждении он даст начало встречной волне. Прогноз:В ближайшие пару дней с высокой вероятностью цена продолжит перемещение в боковой плоскости вдоль зоны сопротивления. Вторая половина недели ожидается более волатильной. После возможного давления на верхнюю границу зоны можно рассчитывать на смену направления и снижение цены, вплоть до границ поддержки. Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 1.3450/1.3500Поддержка:- 1.3290/1.3240Рекомендации:Продажи: станут актуальными после появления в районе зоны сопротивления соответствующих сигналов на используемых вами ТС.Покупки: на предстоящей неделе условий для подобных сделок не будет.NZD/USD Анализ: С декабря прошлого года котировки новозеландского доллара в основной паре откатывают вниз. В более крупном масштабе это движение образует коррекцию. В структуре волны недостаёт заключительной части. Котировки продавили промежуточную поддержку, направляясь к верхней границе предварительной целевой зоны. Прогноз:На предстоящей неделе ожидается продолжение общего нисходящего вектора движения, вплоть до полного завершения текущей волны в районе зоны поддержки. В первые дни нельзя исключать вероятность кратковременного ценового роста до границ сопротивления.Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 0.6040/0.6090Поддержка:- 0.5850/0.5800РекомендацииПокупки: высокорискованны, могут быть убыточны. Продажи: могут быть использованы в торговле после появления сигналов разворота на ваших торговых системах.GOLD Анализ: На недельном масштабе графика золота с марта текущего года формируется нисходящий зигзаг. В структуре волны остается незавершённой последняя часть (C). На прошлой неделе цена золота продавила промежуточную поддержку. В последние дни котировки откатывают вверх. Прогноз:На предстоящей неделе ожидается продолжение общего нисходящего вектора движения. Его завершение можно ждать в районе зоны сопротивления. Далее цену ждет переход в боковой дрейф, с образованием условий для возобновления снижения. Начало хода цены вниз можно ждать в конце недели, либо в последующие дни. Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 1940.0/1925.0Поддержка:- 1875.0/1860.0Рекомендации:Покупки: довольны рискованны и могут привести к убытку депозита. Продажи: могут использоваться дробным лотом после появления в районе зоны сопротивления подтвержденных сигналов.#BitcoinАнализ: Восходящий тренд привёл котировки биткойна в район мощной потенциально-разворотной зоны крупного таймфрейма. От его верхней границы цена коина весь последний месяц откатывалавниз, перемещалась в основном в боковой плоскости. Форма экстремумов на графике показывает образование растянутой плоскости. Промежуточная поддержка образовала нижнюю границу флетового коридора цены.Прогноз:В предстоящий недельный период ожидается продолжение общего бокового курса движения этой криптовалюты. В ближайшие дни более вероятен нисходящий вектор, со снижением котировок до уровней поддержки. В этой зоне далее можно ждать переход в боковую плоскость, с образованием условий для возобновления ценового роста. Зоны потенциального разворотаСопротивление: - 31600.0/32100.0Поддержка:- 28500.0/28000.0Рекомендации:Продажи: будут возможны только в рамках отдельных торговых сессий дробным лотом. Покупки: до появления подтвержденных сигналов разворота в районе поддержки неактуальны.Пояснения: в упрощенном волновом анализе (УВА) все волны состоят из 3 частей (А-В-С). На каждом ТФ анализируется последняя, незавершенная волна. Пунктиром показаны ожидаемые движения. Внимание: волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструментов во времени! Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 14 августа. Превью недели. Второстепенные отчеты и флэт по евровалюте.

Валютная пара EUR/USD в пятницу торговалась с понижением, но в рамках бокового канала 1,0925-1,1047. На данный момент цена в третий раз подошла к нижней границе этого канала, от которой может быть новый отскок. Если отскок произойдет, то начнется новое движение вверх. И для такого движения совершенно не нужны фундаментальный и макроэкономический фон. Поэтому уровень 1,0925 сейчас является ключевым в некоторой степени, по крайней мере, на понедельник. В пятницу в Штатах было опубликовано несколько второстепенных отчетов, которые помогли доллар укрепиться. По сути, можно выделить только один отчет, но даже его нельзя считать супер-важным. Индекс цен производителей вырос по итогам июля и вырос чуть сильнее, чем ожидал рынок. Так как цены в Штатах по итогам июля выросли и ускорились в своем росте, то рынок повысил вероятность нового ужесточения монетарной политики до конца года. Следовательно, и сам доллар вырос на этих ожиданиях. Мы по-прежнему считаем, что пара должна падать(а доллар, соответственно, расти) при любом фундаментальном и макроэкономическом фоне. ЕЦБ уже несколько раз непрозрачно намекал на готовность взять паузу в цикле ужесточения этой осенью, поэтому оснований у евро расти попросту нет. Если взять долгосрочный план, то пара так и не показала ни одной ощутимой коррекции за последние 11 месяцев роста. Таким образом, мы в любом случае ждем падения евровалюты. Важные отчеты будут, но они неважные. На этой неделе супер-важных событий будет немного. Особенно в Евросоюзе. Понедельник – абсолютно пустой. Во вторник – выйдет индекс экономических ожиданий от института ZEW по Германии и ЕС. В среду – отчеты по ВВП и промышленному производству. В пятницу – индекс потребительских цен. Казалось бы, отчеты есть и многие из них достаточно интересные, но так ли это на самом деле? Первое, что бросается в глаза, отчет по ВВП. Однако это будет вторая оценка показателя, которая объективно является наименее интересной из всех. Рынок уже готов к тому, что экономика Евросоюза может вырасти на 0,3% во втором квартале, а так как оценка – не финальная, резких ее изменений не ожидается. Второе, что бросается в глаза, отчет по инфляции. Однако это также будет вторая оценка, которая вряд ли будет отличаться от первой. Индекс потребительских цен по итогам июля может замедлиться до 5,3% г/г, а базовая инфляция – остаться на уровне 5,5% г/г. Нельзя сказать, что это позволяет ЕЦБ завершить цикл ужесточения, но все же инфляция в ЕС падает, а значит с каждым новым месяцем оснований ужесточать монетарную политику становится все меньше и меньше. А у евровалюты становится все меньше оснований, чтобы продолжать рост. Все остальные отчеты – откровенно второстепенные и вряд ли спровоцируют хоть какую-то реакцию рынка. Поэтому в случае преодоления уровня 1,0925 падение пары продолжится с высокой долей вероятности. Отскок – оставит пару в боковом канале. Получается, именно «техника» стоит на первом месте по степени значимости на этой неделе. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 14 августа составляет 68 пунктов и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0870 и 1,1006 в понедельник. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх укажет на новый виток восходящего движения в рамках флэта. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0925 S2 – 1,0864 S3 – 1,0803 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0986 R2 – 1,1047 R3 – 1,1169 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD начала восходящую коррекцию, которая плавно перетекла во флэт. Сейчас можно рассматривать длинные позиции с целями 1,0986 и 1,1006 в случае отскока цены от уровня 1,0925. Короткие позиции можно рассматривать в случае закрепления цены ниже уровня 1,0925 с целями 1,0870 и 1,0864. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 14 августа. Превью недели. Британские данные по рынку труда и инфляция. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 14 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 14 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз по GBP/USD от 14.08.2023

Мало того что инфляция в Соединенных Штатах выросла сильнее прогнозов, так еще и темпы роста цен производителей ускорились с 0,2% до 0,8%. Тогда как по прогнозам индекс цен производителей должен был вырасти с 0,1% до 0,7%. Так что тут имеет место быть еще и пересмотр предыдущих данных в большую сторону. А учитывая что цены производителей во многом являются опережающим показателем для самой инфляции, то она продолжит расти. Тем самым не оставляя Федеральной Резервной Системе иного выбора, кроме как и дальше повышать процентные ставки. Пока нет разговоров о том, что очередное повышение произойдет уже в ходе предстоящего заседания Федерального комитета по операциям на открытом рынке. Все ограничивается лишь рассуждениями о том, что первое снижение процентных ставок случится только во второй половине будущего года. Но и этого оказалось достаточно для того чтобы доллар смог несколько усилить свои позиции. Главное, что рынок в принципе уже отработал последние данные, и теперь нас ждет небольшой застой, в силу совершенно пустого макроэкономического календаря.Валютная пара GBP/USD придерживается нисходящему настрою, несмотря на недавний застой. Удержание цены ниже уровня 1.2700 указывает на возможность пролонгации коррекционного цикла, однако на данном этапе подобный технический сигнал отсутствует.Технический инструмент RSI H4 движется в нижней области индикатора 30/50, что указывает на преобладающий нисходящий настрой среди участников рынка.Что касается индикатора Alligator H4, то скользящие линии MA направлены вниз. Этот сигнал указывает на возможность пролонгации действующей коррекции.Ожидания и перспективыДля последующего роста объема коротких позиций достаточно опустится ниже значения 1.2650. В такой ситуации вероятность продолжения текущего коррекционного движения высока. До тех пор нельзя исключать из рассмотрения возможность последующего формирования застоя вдоль уровня 1.2700.Комплексный индикаторный анализ в краткосрочном и внутридневном периодах ориентированы на действующий коррекционный ход.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 14 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Абсолютный

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в течение последнего торгового дня недели торговалась не просто во флэте, а в абсолютном флэте, что отлично видно даже на 5-минутном ТФ. Разница в макроэкономическом фоне между EUR/USD и GBP/USD заключалась лишь в том, что в Великобритании был опубликован отчет по ВВП, который, во-первых, поддержал фунт, а во-вторых, привел к меньшему его падению во второй половине дня и по итогам всей пятницы. Поэтому если евро по итогам дня снизился, то фунт даже немного вырос. ВВП во втором квартале оказался чуть выше прогнозов, как и промышленное производство. Что и поддержало покупателей утром. Однако выше критической линии паре закрепиться все равно не удалось, поэтому и боковой канал сохранился, и фунту не удалось существенно вырасти в цене. Торговых сигналов в пятницу была масса, но все они были сформированы во флэте. На европейской торговой сессии пара дважды отскочила от уровня 1,2693, сформировав два сигнала на покупку. В первом случае цена не прошла в верном направлении даже 20 пунктов, поэтому на момент формирования второго сигнала следовало просто оставаться в лонгах. К началу американской сессии пара достигла критической линии, отработала ее и отскочила от нее, сформировав сигнал на продажу. Прибыль по первой сделке составила около 25 пунктов. Далее последовало падение обратно к 1,2693, отскок и новое падение к 1,2693. На этих трех движениях можно было заработать максимум еще 25 пунктов. Отчет COT: Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 8,9 тысячи контрактов BUY и 6,3 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров снизилась за неделю почти на 2,6 тысяч контрактов. Показатель нетто-позиции в течение последних 11 месяцев стабильно рос, рос и британский фунт. В данное время мы подходим к тому моменту, когда нетто-позиция выросла слишком сильно, чтобы рассчитывать на продолжение роста пары. Мы считаем, что должно начаться длительное и затяжное падение фунта. Отчеты COT допускают еще небольшое укрепление британской валюты, но верить в него с каждым днем все сложнее и сложнее. На основании чего рынок может продолжать покупать, очень сложно сказать. Потихоньку начинают появляться сигналы на продажу на 4 и 24-часовых таймфреймах. Британская валюта выросла суммарно на 2800 пунктов от своих абсолютных минимумов, которые были достигнуты в прошлом году, что очень много, и без сильной нисходящей коррекции продолжение роста будет абсолютно нелогичным. Однако логики в движениях пары нет уже давно. Фундаментальной фон воспринимается рынком однобоко: на многие данные в пользу доллара просто закрываются глаза. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 83,2 тысячи контрактов на покупку и 36,2 тысячи контрактов на продажу. Мы по-прежнему скептически относимся к долгосрочному росту британской валюты, и рынок в последнее время начал все же обращать внимание на продажи. Рекомендуем к ознакомлению: Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 14 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара фунт/доллар продолжает корректироваться и при этом торгуется в боковом канале. Поэтому линии индикатора Ишимоку сейчас являются слабыми, а цена может их преодолевать хоть пять раз на дню. Формально цена уже покинула его, но мы считаем, что флэт еще может продолжиться. Впрочем, если возобновится нисходящее движение, такой вариант тоже будет вполне логичен. На 14 августа мы выделяем следующие важные уровни: 1,2520, 1,2598-1,2605, 1,2693, 1,2786, 1,2863, 1,2981-1,2987, 1,3050. Линии Сенкоу Спан Б (1,2805) и Киджун-сен (1,2739) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. В понедельник в Великобритании и США не запланировано ни одного важного события. Поэтому в течение дня реагировать трейдерам будет не на что. Флэт может сохраниться на часовом ТФ или же внутри дня мы столкнемся с флэтом. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 14 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Банальное

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в пятницу показала новый виток нисходящего движения в рамках бокового канала, который виден невооруженным глазом на часовом ТФ. В принципе, пара всю прошлую торговую неделю провела в боковом канале, поэтому пятничное падение можно было спрогнозировать даже без макроэкономического фона. Но макроэкономические отчеты еще и поддержали американский доллар, поэтому его укрепление было абсолютно закономерным. Итак, в Штатах был опубликован отчет по настроению потребителей от университета Мичиган, и на него сразу же можно закрыть глаза, так как фактическое значение практически полностью совпало с прогнозным. Вторым отчетом был не самым значимый индекс цен производителей, который, как и основная инфляция, вырос по итогам июля. Естественно, вероятность повышения ключевой ставки ФРС выросла еще сильнее, а вместе с ней и доллар США. Торговые сигналы в пятницу были достаточно неплохими. На европейской торговой сессии пара дважды отскакивала от области 1,0995-1,1012, формируя сигналы на продажу. В первом случае пара прошла вниз около 10 пунктов, что даже Стоп Лосс в безубыток не позволило установить. Поэтому на момент формирования второго сигнала трейдеры должны были оставаться в короткой позиции. Второй сигнал на продажу был более успешен, а цена опустилась к концу дня к уровню 1,0943, где и следовало зафиксировать прибыль. Удалось заработать по этой сделке около 35 пунктов, так как волатильность опять была не слишком высокой. Отчет COT: В пятницу вышел новый отчет COT за 8 августа. В последние 11 месяцев данные отчетов COT полностью соответствовали происходящему на рынке. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) начала расти в сентябре 2022 года и примерно в то же время начала расти и европейская валюта. В последние месяцев 6-7 нетто-позиция практически не увеличивается, но евровалюта остается очень высоко и не падает. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и остается сильной, а европейская валюта продолжает дорожать по отношению к доллару(в долгосрочном плане). Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что довольно высокое значение «нетто-позиции» позволяет допускать завершение восходящего тренда. Об этом сигнализирует первый индикатор, на котором красная и зеленая линии сильно удалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. В течение последней отчетной недели количество Buy-контрактов у группы «Non-commercial» сократилось на 12,0 тысячи, а количество шортов – выросло на 10,2 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 22,2 тысячи контрактов. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров на 150 тысяч, а это очень большой разрыв, разница – более, чем троекратная. В принципе, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна снижаться, но рынок по-прежнему не спешит с продажами. Рекомендуем к ознакомлению: Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 14 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара сохраняет нисходящую тенденцию, но продолжает при этом находиться в боковом канале. Мы продолжаем считать, что европейская валюта должна двигаться на Юг в среднесрочной перспективе и в данное время цена вновь располагается ниже всех линий индикатора Ишимоку. Пока что флэт не завершен, поэтому в начале недели мы можем увидеть новый рост пары. На 14 августа мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0762, 1,0806, 1,0868, 1,0943, 1,1043, 1,1092, 1,1137, 1,1185, 1,1274, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1031) и Киджун-сен (1,0995). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. Сегодня в Евросоюзе и Штатах не запланировано ни одного важного события или публикации. Начался день с небольшого падения пары, которое может продолжиться, но цена находится точно у нижней границы бокового канала, поэтому возможен отскок и рост. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 14 августа 2023 года

EUR/USDВ пятницу евро снизился на 35 пунктов. Сопротивлением выступила индикаторная линия баланса (красная скользящая) дневного масштаба, сегодня утром цена отработала поддержку линии Крузенштерна. Закрепление под линией с преодолением поддержки 1.0924 открывает цель 1.0865. Очень возможно, что «быки» ещё не растратили силы для разворота, поэтому сегодняшний день будет показательным. Если день закроется белой свечкой, то одно это можно считать сигналом к продолжению роста до 1.1012. Преодоление уровня продлит рост до 1.1048. Коррекционное движение может продлиться до 1.1096.На четырёхчасовом графике цена уже преодолела линию Крузенштерна и закрепилась под линией баланса. Осциллятор Марлин снижается на территории понижающейся тенденции. В целом текущая тенденция нисходящая, но здесь ключевым элементом выступает уровень поддержки 1.0924. Возврат цены над линию Крузенштерна с закреплением будет означать ложность текущего её преодоления сверху.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 14 августа 2023 года

GBP/USDБританский фунт вступает в сложную техническую игру. На текущий момент он развивается в узком диапазоне 1.2666-1.2720 с периодическими ложными выходами вверх тенями дневных свечей. Сигнальная линия осциллятора Марлин формирует собственный диапазон на территории «медведей». Возможен сильный выход цены вниз, как до этого был выход вверх – с возвратом в диапазон 1.2666-1.2720. Целью броска выступает уровень 1.2590 (минимум 29 июня). Чтобы принять бросок цены вниз за истинное намерение продолжить среднесрочное понижение, должно произойти закрепление цены под указанным уровнем. Закрепление цены над 1.2720 позволит цене более серьёзно поработать с сопротивлением линии Крузенштерна (1.2774), чтобы закрепиться и над ней. В случае успеха коррекционный рост продолжится до 1.2880 (50,0% уровня Фибоначчи).На графике четырёхчасового масштаба цена снижается под линией Крузенштерна, не далеко уклоняясь от неё. Осциллятор Марлин развивается на территории понижающейся тенденции. Закрепление под 1.2666 позволит цене отработать поддержку 1.2590. Закрепление под целевым уровнем станет первым шагом к достижению 1.2508.Тем не менее, близость цены к сопротивлению и близость сигнальной линии осциллятора к нулевой линии могут спровоцировать бросок цены вверх. Ждём развития событий.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по AUD/USD на 14 августа 2023 года

AUD/USDПосле ложного броска цены вверх 10-го августа пара AUD/USD продолжила среднесрочное снижение. Теперь перед ценой расположена поддержка 0.6388, создающая магнитную точку путём пересечения с линией ценового канала зелёного цвета. Осциллятор Марлин движется вниз на территории «медведей». Перед ценой на пути к цели 0.6388 нет видимых препятствий.На четырёхчасовом масштабе цена закрепилась под обеими индикаторными линиями и при поддержке снижающегося осциллятора Марлин продолжает нисходящее движение. От целевого уровня 0.6388 велика вероятность коррекции.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 13 августа. Британец готов к построению волны 5 в 1.

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка остается достаточно простой и понятной. Построение повышательной волны 3 или с завершено, началось построение предположительно нового понижательного участка тренда, который теоретически еще может быть четвертой волной. На мой взгляд, у британца нет оснований возобновлять повышение(и многие отчеты и события подтверждают мое мнение), однако, волновая разметка все же трансформировалась в более сложную, а волна 3 или с приняла более протяженный вид, чем ожидали многие аналитики несколько месяцев назад. Весь повышательный участок тренда может принять пяти волновой вид, если рынок найдет новые причины для долгосрочных покупок. Я в любом случае ожидаю продолжения построения нисходящей волны, которая началась практически точно по расписанию. Даже если это будет четвертая волна в составе восходящего набора волн, она должна получиться достаточно протяженной или ярко выраженно трех волновой. Три волны уже прослеживаются внутри нее, но если текущая волна – четвертая, то мы должны получить четкие сигналы о готовности рынка покупать. Если текущая волна получит пяти волновую внутреннюю структуру, то ее можно будет считать первой импульсной и ожидать дальнейшего падения фунта(после коррекции). Британец не спешит падать, но и расти не может. Курс инструмента Фунт/Доллар в пятницу повысился на 20 базовых пунктов. Напомню, что в то же время инструмент Евро/Доллар снизился на 35. Отчего такая разница? Все дело в отчете по британскому ВВП, который вышел в пятницу утром. ВВП Великобритании во втором квартале вырос на 0,2% при ожиданиях рынка 0,0%, а в годовом исчислении на 0,4% при ожиданиях +0,2%. Соответственно, цифры оказались более благоприятными, что и вызвало повышение спроса на фунт. К слову, сильно вырасти фунту не удалось, а после выхода индекса цен производителей рос спрос уже на валюту США. Именно из-за разных характеров двух этих отчетов, инструмент в итоге повысился, а не упал. Однако его общие перспективы все равно остались понижательными. Последние две недели инструмент движется в горизонтальном направлении, а последняя восходящая волна не зашла за лоу предполагаемой волны 1 в составе предполагаемой волны 1 старшего масштаба. Это говорит мне о том, что сейчас мы можем увидеть новую понижательную волну 5 и тогда вся волна 1 старшего масштаба станет первой, импульсной в составе нового понижательного участка тренда, что откроет перед инструментом новые перспективы для снижения, как я того и ожидаю. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает снижение. Мои читатели могли открывать продажи еще несколько недель назад, как я советовал. Целью являлась отметка 1,2618, и она успешно достигнута. Есть опасность завершения текущей нисходящей волны, если она является d. В этом случае с текущих отметок уже началось построение волны 5. На мой взгляд это не самый вероятный сценарий, а удачная попытка прорыва 1,2616(или неудачная 1,2840) укажет на готовность рынка к продолжению построения нисходящей волны. Именно на этот вариант я и рассчитываю. На старшем волновом масштабе картина похожа на инструмент Евро/Доллар, но все же есть и некоторые различия. Нисходящий коррекционный участок тренда завершен, продолжается построение нового, восходящего, который может быть уже завершен, а может принять полноценный пяти волновой вид. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 13 августа. Инфляция в США растет во всех проявлениях.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар остается вполне понятной. Весь восходящий участок тренда, который начал свое построение еще в прошлом году, принял сложную структуру, а в последние полгода мы видим только трех волновые структуры, которые чередуются друг с другом. В течение последнего времени я регулярно говорил, что жду инструмент около 5-й фигуры, откуда в свое время и началось построение последней повышательной трехволновки. От своих слов я не отказываюсь. Я считаю, что очередная восходящая трехволновая структура завершена, поэтому сейчас рынок приступил к построению понижательного участка тренда. Теоретически участок тренда, берущий свое начало 31 мая, может принять пяти волновой вид со структурой a-b-c-d-e, но говорить об этом с уверенностью сейчас достаточно сложно. Новостной фон не настолько силен для евровалюты(а порой и откровенно слаб), чтобы спрос на нее оставался стабильно высоким, а экономическая статистика из Евросоюза поступает по-прежнему посредственная. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1032, что соответствует 38,2% по Фибоначчи, может указать на готовность рынка снова продавать. Доллар дважды вырос на отчетах по инфляции. Курс инструмента Евро/Доллар в пятницу снизился на 35 базовых пунктов. Основное падение произошло после выхода индекса цен производителей в США. Напомню, что днем ранее в США вышел отчет по инфляции, который впервые более, чем за год, показал ускорение, а не замедление. Поначалу(до этого отчета) спрос на американскую валюту снижался, рынок ожидал, верятно, более слабого значения, чем прогнозировали эксперты. Однако после выхода этих данных, спрос на валюту США резко вырос, так как инфляция в любом случае повысилась, а не снизилась. Я предлагаю не обращать внимание на падение доллара до отчета, так как очень сложно сказать, с чем оно было связано(в первой половине четверга важных отчетов не было). Ну а в пятницу вышел индекс цен производителей, который тоже впервые более, чем за год, показал повышение, а не снижение. Следовательно, доллар США вырос закономерно, так как рынок тут же повысил шансы на еще одно ужесточение денежно-кредитной политики FOMC в текущем году. Надо сказать, что «финальную точку» в этом процессе никто еще и не ставил, а ФРС лишь однажды взяла паузу в этом процессе. Некоторые представители Совета управляющих открыто призывали не радоваться победе над инфляцией слишком рано. Как видим, они были правы. А валюта США имеет теперь основания для продолжения роста, что полностью соответствует моим ожиданиям. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение повышательного набора волн завершено. Я по-прежнему считаю цели в районе 1,0500-1,0600 вполне реальными, и с этими целями советую продажи инструмента. Структура a-b-c выглядит укомплектованно и убедительно, следовательно завершенно. Поэтому я продолжаю советовать продажи инструмента с целями, расположенными около отметки 1,0836 и ниже. Считаю, что построение понижательного участка тренда будет продолжаться. Попытка прорыва отметки 1,1032 оказалась успешной, поэтому основной сценарий остается в силе. На старшем волновом масштабе волновая разметка восходящего участка тренда приняла протяженный вид, но вероятно завершена. Мы увидели пять волн вверх, которые, вероятнее всего, являются структурой a-b-c-d-e. Далее инструмент построил четыре трехволновки: две вниз и две вверх. Сейчас, вероятно, перешел в стадию построения еще одной нисходящей трех волновой структуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 7 – 11 августа по паре GBP/USD. Отчет COT. Отчет по ВВП Великобритании не помог – фунт вяло сползает

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели потеряла около 60 пунктов. Это очень мало, но пара практически всю неделю торговалась с минимальной волатильностью и минимальным нисходящим уклоном. Цена по-прежнему располагается ниже критической линии Киджун-сен и движется в направлении линии Сенкоу Спан Б, которая выступает сильной поддержкой. Пока что все движение британской валюты в последние недели выглядит просто как банальный откат. Таких откатов за последние месяцы мы видели очень много, каждый раз они заканчивались возобновлением алогичного, глобального восходящего тренда. Мы уже много раз говорили, что оснований для дальнейшего роста фунта стерлингов нет. Даже если предположить, что Банк Англии будет и дальше повышать ключевую ставку до 6% или 6,5%, эти решения регулятора уже давно заложены в текущие цены. Напомним, что фунт растет уже почти год и за это время вырос почти на 3000 пунктов. И все это время ФРС также повышает ставку, которая все это время находилась выше ставки БА!!! Таким образом, мы считаем, что падение фунта должно продолжаться в любом случае, при любом фундаментальном фоне. Конечно, мы имеем дело с валютным рынком, где движения далеко не всегда логичные и обоснованные. Инерционный восходящий тренд также может продолжаться сколько угодно времени. Фунт может расти просто потому, что на него есть спрос. А спрос может быть по разным причинам. Каким-то крупным игрокам требуется много фунтов для ведения деятельности собственных компаний и корпораций, они их покупают за доллары. Отсюда перекос в сторону фунта стерлингов. Отсюда рост фунта. На этой неделе только один отчет в Великобритании мог повлиять на движение пары. ВВП во втором квартале вырос на 0,2% вместе прогнозируемых 0,0%. Этот отчет вышел в пятницу, но особого влияния на движение валютной пары не оказал. А про отчет по инфляции в США мы уже говорили. Рост индекса потребительских цен в июле повышает вероятность ужесточения монетарной политики ФРС в сентябре, что хорошо для доллара. Анализ COT. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 8,9 тысячи контрактов BUY и 6,3 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров снизилась за неделю почти на 2,6 тысяч контрактов. Показатель нетто-позиции в течение последних 11 месяцев стабильно рос, рос и британский фунт. В данное время мы подходим к тому моменту, когда нетто-позиция выросла слишком сильно, чтобы рассчитывать на продолжение роста пары. Мы считаем, что должно начаться длительное и затяжное падение фунта. Отчеты COT допускают еще небольшое укрепление британской валюты, но верить в него с каждым днем все сложнее и сложнее. На основании чего рынок может продолжать покупать, очень сложно сказать. Потихоньку начинают появляться сигналы на продажу на 4 и 24-часовых таймфреймах. Британская валюта выросла суммарно на 2800 пунктов от своих абсолютных минимумов, которые были достигнуты в прошлом году, что очень много, и без сильной нисходящей коррекции продолжение роста будет абсолютно нелогичным. Однако логики в движениях пары нет уже давно. Фундаментальной фон воспринимается рынком однобоко: на многие данные в пользу доллара просто закрываются глаза. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 83,2 тысячи контрактов на покупку и 36,2 тысячи контрактов на продажу. Мы по-прежнему скептически относимся к долгосрочному росту британской валюты, и рынок в последнее время начал все же обращать внимание на продажи. Торговый план на неделю 7 – 11 августа: 1) Пара фунт/доллар пытается сформировать новую коррекцию. Каждая новая попытка скорректироваться выглядела просто жалко, но может быть на этот раз мы увидим уход ниже облака Ишимоку. Цена располагается в данное время выше всех линий индикатора Ишимоку(кроме критической). Закрепление цены выше линии Киджун-сен укажет на возможное возобновление восходящего тренда. Рост может быть сумбурный, слабый, инерционный или алогичный. Цель – уровень 76,4% по Фибоначчи 1,3330. 2) Что касается продаж, то в данное время нет технических оснований для них. Закрепление ниже линии Киджун-сен случилось, но рядом располагается линия Сенкоу Спан Б. Продавать на таком сильном восходящем тренде опасно, но и покупать, не понимая почему фунт растет и когда его «сказка» завершится, тоже сомнительное удовольствие. Ситуация нестандартная и откровенно патовая. Лучше всего торговать пару интрадей или на младших ТФ. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Превью недели. Розничные продажи в США, протокол ФРС, индексы ZEW

По итогам двух недель августа пара eur/usd так и не определилась с вектором своего движения. И хотя по паре превалируют медвежьи настроения, продавцы не смогли закрепиться у основания 9-й фигуры, не говоря уже о преодолении уровня поддержки 1,0870. Всё это говорит о нерешительности медведей, которые спешат зафиксировать прибыль, как только цена снижается под уровень 1,0950 (средняя линия индикатора Bollinger Bands на недельном графике). Громкие события прошлой недели (релиз данных в сфере внешней торговли КНР, снижение рейтингов американских банков агентством Moody's, инфляционные отчёты в США) спровоцировали определённую волатильность, но опять же – в рамках 9-й фигуры, с импульсным (кратковременным) ростом к отметке 1,1062. Пара сделала круг и снова вернулась на прежние позиции. Экономический календарь предстоящей торговой недели достаточно скромен, хотя и не совсем пуст. Рассмотрим же основные события очередной августовской пятидневки. Понедельник – вторник На старте торговой недели пара eur/usd, вероятно, будет торговаться по инерции пятничных торгов. Экономический календарь понедельника практически пустой – интерес вызывает разве что индекс оптовых цен, который будет опубликован в Германии. Показатель должен продемонстрировать положительную динамику, но при этом всё равно останется в отрицательной области – как в годовом (-2,6%), так и в месячном выражении (-0,1%). Основной релиз вторника – это отчёт в сфере розничной торговли США. Здесь ожидается положительная динамика. Согласно прогнозам, объём розничной торговли в Штатах в июле увеличится на 0,4%, после роста на 0,2% в июне. Без учёта продаж автомобилей показатель аналогичным образом должен увеличиться на 0,4%. Также во вторник будет опубликован производственный индекс Empire Manufacturing, который основан на опросе производителей района ФРБ Нью-Йорка. Здесь наоборот, ожидается негативная динамика – индикатор должен снизиться до -0,3. Кроме того, во вторник выступит глава ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари. Он также может спровоцировать повышенную волатильность среди долларовых пар. Во-первых, он обладает в этом году правом голоса в Комитете. Во-вторых, Кашкари уже комментировал последние инфляционные релизы, причем в достаточно лестном тоне. По его словам, Центральный банк США «добился хорошего прогресса» в борьбе с инфляцией. Если на следующей неделе он озвучит аналогичную риторику, доллар снова окажется под давлением. В период европейской сессии вторника следует обратить внимание на немецкие индексы от института ZEW. В частности, индекс настроений в деловой среде Германии в августе должен остаться на уровне июля, то есть на отметке -12 пунктов. Индекс настроений в деловой среде должен ухудшиться – до -15 пунктов (наихудший результат с декабря 2022 года). Индекс текущей ситуации также должен ухудшиться – до -63 пунктов (худший результат с ноября прошлого года). Среда В среду всё внимание трейдеров eur/usd будет приковано к протоколу июльского заседания ФРС. Напомню, что итоги июльской встречи оказались не на стороне американской валюты. Из всех возможных сценариев Федрезерв реализовал, пожалуй, наиболее голубиный. Американский регулятор привязал судьбу процентной ставки к динамике основных макроэкономических показателей. Центробанк сохранил ключевые формулировки сопроводительного заявления в прежнем виде, а Джером Пауэлл на итоговой пресс-конференции дал понять, что сентябрьское заседание ФРС может завершиться как очередным повышением ставки, так и сохранением её на прежнем уровне. При этом он подчеркнул, что регулятор осенью будет оценивать всю совокупность макроэкономических данных «с особым акцентом на прогресс в области инфляции». Такая нерешительная позиция Федрезерва была интерпретирована против гринбека. Ястребиная тональность протокола июльского заседания может оказать поддержку американской валюте, тем более что данное заседание состоялось ещё до публикации данных по росту инфляции в США за июль. Но на мой взгляд, документ, вероятней всего, отразит нерешительный настрой членов американского регулятора, учитывая соответствующие формулировки итогового коммюнике. Также в среду будет опубликован отчёт по объему выданных разрешений на строительство в США (ожидается рост на 1,1%) и отчёт по росту объема промышленного производства (также ожидается рост на 0,3%, после двух месяцев негативной динамики). Четверг В четверг следует обратить внимание на индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии. С сентября прошлого года показатель находится в отрицательной области. Согласно прогнозам, в августе индекс также останется ниже «ватерлинии», но при этом продемонстрирует положительную динамику, поднявшись до отметки -9,8 пункта. Кроме того, в четверг следует обратить внимание на показатель прироста числа первичных обращений за пособием по безработице в США. На протяжении последних двух недель данный индикатор растёт, и согласно прогнозам, рост продолжится: на следующей неделе количество обращений должно вырасти на 250 тысяч (на прошлой неделе – 248 тысяч, на позапрошлой – 227 тысяч). Пятница Экономический календарь последнего торгового дня недели не насыщен событиями для пары eur/usd. Интерес вызывает разве что релиз данных по росту инфляции в еврозоне за июль. Мы узнаем окончательную оценку июльского ИПЦ, которая, по прогнозам, должна совпасть с первоначальной (снижение общего индекса потребительских цен и рост до 5,5% стержневого ИПЦ). Выводы Пара eur/usd находится в подвешенном состоянии. Для развития южного тренда продавцам недостаточно закрепиться у основания 9-й фигуры – необходимо преодолеть уровень поддержки 1,0870 – в этой ценовой точке нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1 совпадает с верхней и нижней границами облака Kumo. Если медведи продавят этот ценовой барьер, индикатор Ichimoku сформирует медвежий сигнал «Парад линий», который будет свидетельствовать о силе нисходящего движения. Это непростая задача, учитывая тот факт, что в течение последних двух недель южные импульсы угасали у основания 9-й фигуры. У покупателей задача не проще: им необходимо закрепиться над отметкой 1,1050 – это верхняя линия Bollinger Bands, совпадающая с линией Kijun-sen на том же таймфрейме. В таком случае откроется путь в область 11-й фигуры. При этом в течение августа покупатели лишь импульсно протестировали таргет 1,1050, после чего отступили назад, зафиксировав прибыль. Учитывая достаточно безликий экономический календарь предстоящей недели, можно предположить, что пара и дальше будет торговаться в рамках диапазона 1,0950 – 1,1050, с периодическими попытками закрепления у основания 9-й фигуры. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Китай, Moody's и инфляционные отчёты из США

Пара евро-доллар завершила торговую неделю на минорной ноте, после кратковременного взлёта к середине 10-й фигуры. Покупатели eur/usd не смогли удержать занятые позиции, после чего инициативу ожидаемо перехватили продавцы, утянув цену к таргету 1,0946. На этой отметке закончилась весьма противоречивая торговая неделя. С формальной точки зрения раунд завершился в пользу продавцов – недельный график рисует нам «медвежью» свечу (цена открытия – 1,1017, цена закрытия – 1,0946). Но фактически, пара топчется на месте, торгуясь в диапазоне 1,0950 – 1,1050. На фоне благоприятного для евро (или неблагоприятного для доллара) инфоповода цена вначале растёт, а затем медведи eur/usd с лихвой возвращают утраченные позиции. Такая схема работает уже две недели, то есть на протяжении всего августа. Инфляционные отчёты, которые были опубликованы в США (в четверг и пятницу), оставили больше вопросов, чем ответов: они не помогли ни быкам eur/usd, ни медведям. Все остальные фундаментальные факторы играли скорее вспомогательную роль. Де-факто трейдеры так и не смогли определиться с вектором движения цены. Китай и Moody's Взглянув на недельный график eur/usd мы увидим, что несмотря на то, что пара торгуется в диапазоне 1,0950 – 1,1050, она явно «тяготеет» к нижней границе указанного ценового коридора. Такая «притягательность» обусловлена прежде всего позициями американской валюты, которая вопреки всему сохраняет свою остойчивость. Не последнюю роль в этом играет повышенный спрос на защитные инструменты. Например, на этой неделе разочаровал Китай, спровоцировав рост антирисковых настроений. Стало известно, что объем внешней торговли КНР продолжает уменьшаться: за период с января по июль этого года он составил 3,4 триллиона долларов, что на 6,1% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Импорт за этот период в годовом исчислении снизился на 7,6%, экспорт – на 5%. В пределах одного месяца ситуация не лучше: в июле объем внешней торговли Китая составил 482,9 миллиарда долларов – это на 13,6% меньше, чем в июле прошлого года и на 3,4% меньше июня 2023 года. Такой результат обеспокоил участников рынка, так как он свидетельствует о замедлении спроса. Замедление импорта свидетельствует о вялом внутреннем спросе в Поднебесной, замедление экспорта, в свою очередь, свидетельствует об ослаблении глобального спроса. Общий (неутешительный) вывод заключается в том, что Китай медленно восстанавливается после «ковидного периода», и данный факт негативно отражатся на мировой экономике. Благодаря всплеску антирисковых настроений, продавцы eur/usd обновили лоу недели, достигнув отметки 1,0930. Дополнительную поддержку безопасному доллару оказало рейтинговое агентство Moody's, представители которого напомнили участникам рынка о банковском кризисе. Агентство понизило на один пункт рейтинги 10-ти банков малого и среднего размеров, и объявило о пересмотре рейтингов в сторону снижения 6-ти финансовых учреждений, среди которых есть и довольно-таки известные (Bank of New York Mellon, US Bancorp, State Street). Данный инфоповод усилил антирисковый настрой на рынках. Впрочем, Китай и Moody's находились в центре внимания трейдеров лишь в первой половине недели. Затем «эстафету» переняли инфляционные отчёты, которые были опубликованы в США. ИПЦ, ИЦП и комментарии ФРС Забегая вперёд необходимо отметить, что по итогам недели рынок не сформировал единого мнения относительно динамики инфляции в США. С одной стороны, общий индекс потребительских цен впервые с июня прошлого года продемонстрировал восходящую динамику, после 12-месячного последовательного снижения. Показатель вышел на отметке 3,2% (прогноз был на уровне 3,3%). С другой стороны, стержневой ИПЦ вышел на отметке 4,7% (при прогнозе 4,8%). Здесь можно говорить о формировании нисходящей тенденции – индекс в годовом исчислении снижается уже четвёртый месяц подряд, достигнув в июле минимального значения с ноября 2021 года. Напомню, что в конце июля был опубликован базовый индекс PCE (важнейший для ФРС инфляционный индикатор), который также продемонстрировал нисходящую динамику, снизившись до 4,1% – это самый слабый темп роста индикатора с октября 2021 года. Ребус фундаментального характера усложнился после релиза ещё одного инфляционного отчёта. Речь идёт об индексе цен производителей. Все его компоненты вышли в «зелёной зоне» – впервые за последний год. Например, общий индекс в годовом выражении вырос на 0,8%, при прогнозе роста до 0,3%. Индикатор последовательно снижался на протяжении 12 месяцев, но в июле неожиданно вырос. После некоторых колебаний трейдеры интерпретировали инфляционные отчёты всё же в пользу американской валюты, хотя после релиза индекса потребительских цен гринбек просел по всему рынку. Однако, несмотря на фактическую победу доллара по итогам прошедшей недели, говорить о переломе ситуации в пользу медведей eur/usd пока рано. Во-первых, продавцы пары так и не смогли закрепиться у основания 9-й фигуры, хотя в течение недели несколько раз предпринимали соответствующие попытки. Во-вторых, сохраняется интрига относительно реакции ФРС на опубликованные показатели июльской инфляции. Представители Федрезерва могут в большинстве своём акцентировать своё внимание на замедлении базового индекса потребительских цен и базового индекса PCE, оставив «за скобками» рост общего ИПЦ и индекса цен производителей. Такой вариант развития событий вовсе не исключён, учитывая уже озвученные осторожные комментарии представителей ФРС. В частности, глава ФРБ Филадельфии Патрик Харкер заявил о «первых признаках победы Федрезерва», отметив в этом контексте прогресс в области инфляции. Аналогичную риторику озвучил и его коллега из ФРБ Атланты Рафаэль Бостик. Также стоит отметить, что согласно данным инструмента CME FedWatch Tool, вероятность повышения процентной ставки на 25 пунктов в сентябре сейчас составляет всего 10% (вероятность сохранения статус-кво, соответственно, 90%). Это говорит о том, что инфляционные отчёты не усилили ястребиные ожидания относительно дальнейших действий ФРС – по крайней мере в контексте сентябрьского заседания. Ситуацию могут изменить члены Федрезерва, если в большинстве своём ужесточат свою риторику. Но на момент «сейчас» этого не произошло, поэтому доллар по-прежнему выглядит уязвимым. Можно предположить, что в среднесрочной перспективе пара eur/usd будет торговаться в рамках 9-й фигуры, с периодическими «набегами» в область 1,1000 – 1,1050. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 7 – 11 августа по паре EUR/USD. Отчет COT. Флэтовая неделя для евровалюты.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели стояла фактически на одном месте. Макроэкономической статистики не было практически никакой в понедельник, вторник, среду и пятницу. Лишь в четверг был опубликован важный отчет по инфляции в США, который спровоцировал ощутимые движения на рынке. Однако в целом эти движения никак не повлияли на общую картину положения вещей. Пара все также корректируется, все также располагается ниже критической линии, все также может упасть к линии Сенкоу Спан Б, которая пролегает на уровне 1,0862, все также не горит желанием идти вниз и все также не может преодолеть уровень Фибоначчи 50,0%. Таким образом, техническая картина не изменилась за текущую неделю, не поменялся и фундамент с макроэкономикой. Мы продолжаем настаивает, что экономическая статистика в США гораздо лучше, чем в ЕС, а рынок имел предостаточно времени, чтобы отработать заранее все повышения ставки ЕЦБ, даже те, которые еще не случились. Если рассмотреть весь восходящий тренд, который длится уже 11 месяцев, то получается, что в последние месяцев 6 движение вверх замедлилось. Таким образом, косвенные признаки завершения восходящего тренда у нас имеются, но тот все никак не желает завершаться. Однако вместе с тем мы не видим никаких оснований и для дальнейшего роста европейской валюты. Что касается отчета по инфляции, то он немного повысил вероятность нового ужесточения монетарной политики в США в сентябре. Насколько бы не выросла инфляция в США, она выросла, что вряд ли может радовать ФРС. Еще будет августовский отчет. Если он не покажет снижения индекса потребительских цен, то можно не сомневаться, что ставка в сентябре вырастет. А это фактор роста для американской валюты. Анализ COT. В пятницу вышел новый отчет COT за 8 августа. В последние 11 месяцев данные отчетов COT полностью соответствовали происходящему на рынке. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) начала расти в сентябре 2022 года и примерно в то же время начала расти и европейская валюта. В последние месяцев 6-7 нетто-позиция практически не увеличивается, но евровалюта остается очень высоко и не падает. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и остается сильной, а европейская валюта продолжает дорожать по отношению к доллару(в долгосрочном плане). Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что довольно высокое значение «нетто-позиции» позволяет допускать завершение восходящего тренда. Об этом сигнализирует первый индикатор, на котором красная и зеленая линии сильно удалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. В течение последней отчетной недели количество Buy-контрактов у группы «Non-commercial» сократилось на 12,0 тысячи, а количество шортов – выросло на 10,2 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 22,2 тысячи контрактов. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров на 150 тысяч, а это очень большой разрыв, разница – более, чем троекратная. В принципе, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна снижаться, но рынок по-прежнему не спешит с продажами. Торговый план на неделю 14 – 18 августа: 1) На 24-часовом таймфрейме пара отработала уровень 61,8% по Фибоначчи 1,1270 и начала нисходящую коррекцию. Цена преодолела критическую линию, поэтому без новых сигналов на покупку открывать лонги не рекомендуется. В то же время пара отработала уровень 50,0% по Фибоначчи, который не может преодолеть уже две недели. Таким образом, движение вверх может теоретически возобновиться на будущей неделе. Мы выступаем за продолжение снижения евро, но рынок уже неоднократно показывал, что не особенно сильно жаждет этого. 2) Что касается продаж пары евро/доллар, то их на 24-часовом ТФ можно поддерживать/открывать, но первый же значимый уровень 50,0% по Фибоначчи остановил падение. Конечно, падение не обязательно должно быть стремительным, а на следующей неделе уровень может быть преодолен. Уже сейчас мы видим, что евровалюта готова терять в среднем по 100 пунктов в неделю, что очень немного. Тем не менее, мы считаем, что падение должно продолжаться, как минимум, до линии Сенкоу Спан Б. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Важнейшие экономические события недели 14.08.2023 – 20.08.2023

Доллар укрепился, а его индекс DXY закрыл минувшую неделю с приличным приростом, обновив недавний локальный максимум выше отметки 102.65. Опубликованные данные о динамике инфляции в США указывают на ее движение к целевому показателю в 2%. Тем не менее, эти данные, представленные на минувшей неделе, и комментарии представителей руководства ФРС также говорят в пользу того, что процентная ставка в США, скорее всего, останется на текущих высоких уровнях до конца года. В частности, глава ФРБ Сан-Франциско Дэйли в интервью СМИ заявила, что данный отчет по индексу потребительских цен является "хорошей новостью", но в ФРС намерены добиваться дальнейшего снижения базовой инфляции. По крайней мере, экономисты ожидают, что на сентябрьском заседании никаких изменений в параметры монетарной политики со стороны руководителей ФРС не последует. На следующей же неделе участники рынка обратят внимание на публикацию важной макро статистики по Японии, Китаю, США, Великобритании, Канаде, Еврозоне, Австралии, а также на итоги заседания ЦБ Новой Зеландии. Вероятно, особым вниманием будет пользоваться публикация в среду протоколов с июльского заседания ФРС. Как всегда, в течение новой торговой недели ожидается публикация ряда важных макроэкономических данных и ряд важных новостей. Стоит также заметить, что в ходе предстоящей недели в экономический календарь могут вноситься изменения. *) указанное время – GMT Понедельник 14 Августа 23:50 Япония. ВВП (предварительная оценка за 2-й квартал 2023 года) В предыдущем 1-м квартале ВВП страны вырос на +0,7% (+2,7% в годовом выражении) после нулевого роста (+0,1% в годовом выражении) в 4-м квартале 2022 года, снижения на -0,2% (-0,8% в годовом выражении) в 3-м квартале, роста +0,9% (+3,5% в годовом выражении) во 2-м квартале, падения на -0,1% (-0,5% в годовом выражении) в 1-м квартале 2022 года, роста на +1,1% (+4,6% в годовом выражении) в 4-м квартале 2021 года, падения на -0,9% (-3,6% в годовом выражении) в 3-м квартале, роста во 2-м квартале на +0,5% (+1,5% в годовом выражении) и падения в 1-м квартале 2021 года на -1,0% (-3,7% в годовом выражении). Данные указывают на неровность восстановления японской экономики после ее падения из-за пандемии коронавируса в 2020 году. Предварительная оценка подразумевает, что во 2-м квартале 2023 года ВВП Японии вырос на +0,8% и на +3,1% в годовом выражении, что является позитивным фактором, как для иены, так и для японского фондового рынка. Данные лучше прогноза, вероятно, также помогут японскому фондовому рынку и иене вырасти. *) растущий тренд показателя ВВП считается позитивным фактором для национальной валюты (иены), а низкий результат – негативным (или медвежьим). Прогноз на 2-й квартал: +0,8% (+3,1% в годовом выражении Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. *) см. также: EUR/JPY: валютная пара (характеристики, рекомендации) Вторник 15 Августа Католики отмечают День Вознесения Девы Марии. Банки и бирже в ряде католических стран, в том числе стран Европы, будут закрыты. Ввиду этого активность инвесторов и объемы торгов, особенно в ходе европейской торговой сессии, будут ниже, чем обычно. 01:30 Австралия. Протокол заседания РБ Австралии Этот документ, представляющий собой подробный отчет о недавнем заседании руководства Резервного банка Австралии, дает представление об экономических условиях, которые повлияли на его решение относительно уровня процентных ставок. Если РБА позитивно оценивает состояние рынка труда в стране, темпы роста ВВП, а также проявляет «ястребиный» настрой в отношении инфляционного прогноза в экономике, рынки расценивают это как более высокую вероятность повышения ставки на следующем заседании, что является позитивным фактором для AUD. Мягкая риторика заявлений руководителей банка в отношении, прежде всего, инфляции окажет давление на AUD. "Правление будет делать все необходимое для того, чтобы со временем инфляция в Австралии вернулась к целевому уровню, - заявил ранее управляющий центрального банка Филип Лоу. — Это потребует дальнейшего повышения процентных ставок в будущем". Экономисты повысили свои прогнозы по ужесточению политики Резервного банка Австралии на фоне очень напряженного рынка труда страны и повышенного уровня сбережений. Напомним, что текущая процентная ставка РБА находится на уровне 4,10%. Если в публикуемом протоколе будет содержаться неожиданная или дополнительная информация, касающаяся вопросов монетарной политики РБА, то волатильность в котировках AUD вырастет. Уровень влияния на рынки – от низкого до высокого. *) см. также: AUD/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации)AUD/NZD: валютная пара (характеристики, рекомендацииИнструменты фундаментального анализа. Кредитно-денежная политика центрального банка 02:00 Китай. Промышленное производство. Розничные продажи Объем промышленного производства — это ведущий индикатор состояния всей китайской экономики. Сектор обрабатывающей промышленности формирует значительную часть китайского ВВП. Данные лучше прогноза и предыдущего значения, а также высокий показатель окажут позитивное влияние на юань и валюты азиатско-тихоокеанского региона. Если данные окажутся хуже прогноза и предыдущего значения, то юань, а следом за ним австралийский и новозеландский доллары могут краткосрочно, но резко снизиться. Предыдущие значения (в годовом выражении): +4,4%, +3,5%, +5,6%, +3,9%, +2,4% (в феврале 2023 года). Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. Также в это же время Национальное бюро статистики Китая опубликует очередной ежемесячный отчет с данными по уровню розничных продаж. Данный индикатор оценивает общий объем розничных продаж и вырученных денежных средств, считаясь также основным показателем потребительских расходов, на которые приходится большая часть общей экономической активности. Он также считается индикатором потребительского доверия и отражает состояние розничного сектора в ближайшей перспективе. Рост индекса обычно является позитивным фактором для CNY; снижение показателя негативно отразится на CNY. Предыдущие значения индекса (в годовом выражении) +3,1%, +12,7%, +18,4%, +10,6%, +3,5%, -1,8%, -5,9%, -0,5%, +2,5%, +5,4%, +2,7%, +3,1%, -6,7%, -11,1%, -3,5%, +6,7% (в феврале 2022 года) после роста на +8% в последние месяцы 2019 года и падения на -20,5% в феврале 2020 года). Данные говорят о неравномерности восстановления данного сектора китайской экономики после сильного падения в феврале – марте 2020 года. Если данные окажутся слабее прогноза и/или предыдущих значений, то CNY может ослабнуть. Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. 06:00 Великобритания. Отчет по рынку труда Великобритании Являясь ключевым индикатором динамики рынка труда, этот отчет, ежемесячно публикуемый Национальным офисом статистики Великобритании (ONS), включает в себя данные по средним заработкам за последние 3 месяца (с премиями и без премий), а также данные по безработице в Великобритании, также за период последних 3 месяцев. Рост заработков - позитивный фактором для GBP, косвенно свидетельствующий о росте потребительской способности населения и стимулирующий рост инфляции. Низкое значение показателя – негативный фактор для GBP. Ожидается, что средняя заработная плата, включая премии, вновь выросла за последние рассчитываемые 3 месяца (апрель-июнь) после роста на +6,9%, +6,5%, +5,8%, +5,9%, +6,0%, +6,5%, +6,%, +6,1%, +5,5%, +5,2%, +6,4%, +6,8%, +7,0%, +5,6%, +4,8%, +4,3%, +4,2% в предыдущих периодах; без премий – также выросла (после роста на +7,3%, +7,2%, +6,7%, +6,6%, +6,6%, +6,7%, +6,5%, +6,1%, +5,8%, +5,5%, +5,2%, +4,7%, +4,4%, +4,2%, +4,2%, +4,1%, +3,8%, +3,7%, +3,8% в предыдущих периодах). Если данные окажутся лучше прогноза и/или предыдущих значений, то фунт, вероятно, укрепится. Данные хуже прогноза/предыдущих значений негативно отразятся на фунте. Также ожидается, что за 3 месяца (апрель-июнь) безработица находилась на уровне 4,0% (против 4,0%, 3,8%, 3,9%, 3,8%, 3,7%, 3,7%, 3,7%, 3,7%, 3,6%, 3,5%, 3,6%, 3,8%, 3,8%, 3,8%, 3,7%, 3,8%, 3,9% в предыдущих периодах). Снижение уровня безработицы - позитивный фактор для фунта, рост безработицы – негативный фактор. Также при составлении торгового плана на этот день следует иметь ввиду, что в момент публикации данных с британского рынка труда ожидается рост волатильности в котировках фунта. Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. *) см. также: Инструменты фундаментального анализа. Динамика рынка трудаGBP/USD: валютная пара (характеристики, рекомендацииEUR/GBP: валютная пара (характеристики, рекомендации) 12:30 США. Розничные продажи. Розничная контрольная группа Бюро переписи США опубликует очередной ежемесячный отчет по розничным продажам в США. Этот основной опережающий индикатор потребительских расходов отражает общий объем продаж ритейлеров. На потребительские расходы приходится большая часть общей экономической активности населения, в то время как внутренняя торговля составляет наибольшую часть роста ВВП. Относительное снижение показателя может оказать краткосрочное негативное влияние на доллар, а рост показателя позитивно отразится на USD. Предыдущие значения: +0,2%, +0,3%, +0,4%, -1,0%, -0,6%, +3,2%, -0,8%, -1,1%, +1,1%, -0,2%, +0,7%, -0,4%, +1,0% (в июне 2022 года). Прогноз на июль: +0,4%. Уровень влияния на рынки – высокий. Индикатор «Розничная контрольная группа» оценивает объем во всей индустрии розничной торговли и используется для расчета индексов цен для большинства товаров. Высокий результат укрепляет доллар США, и наоборот, слабый отчет ослабляет доллар. Данные хуже значений предыдущего периода и/или прогноза могут негативно повлиять на доллар в краткосрочном периоде. Предыдущие значения: +0,6%, +0,2%, +0,7%, -0,3%, +0,5%, +2,3%, -0,3%, -0,5%, +0,4%, +0,5%, +0,4%, +1,1% (в июне 2022 года). Уровень влияния на рынки – высокий. 12:30 Канада. Индекс потребительских цен. Базовый индекс потребительских цен (без учета продовольственных товаров и энергоносителей) На потребительские цены приходится большая часть общей инфляции. Рост цен заставляет центральный банк повышать процентные ставки для сдерживания инфляции, и, наоборот, при снижении инфляции или признаках дефляции (это, когда покупательская способность денег растет, а цены на товары и услуги падают) центральный банк обычно стремится девальвировать национальную валюту, понижая процентные ставки, чтобы увеличить совокупный спрос. Данный индикатор (CPI и Core CPI) является ключевым для оценки инфляции и изменения покупательских предпочтений. Базовый индекс потребительских цен (Core CPI) от Банка Канады отражает динамику розничных цен (без учета фруктов, овощей, бензина, топливного масла, природного газа, процентов по ипотеке, междугородного транспортного сообщения и табачных изделий) и является ключевым показателем инфляции. Учитывая, что целевой уровень инфляции для Банка Канады находится в диапазоне 1%-3%, рост показателя (CPI и Core CPI) выше этого диапазона является предвестником повышения ставки и позитивным фактором для CAD. Если ожидаемые данные окажутся хуже предыдущих значений, то это негативно повлияет на CAD. Данные лучше предыдущих значений укрепят канадский доллар. Предыдущие значения (в годовом выражении): CPI: +2,8%, +3,4, +4,4, +4,3%, +5,2%, +5,9% (в январе 2023 года),Core CPI: +3,2%, +3,7%, +4,1%, +4,3%, +4,7%, +5,0% (в январе 2023 года). Данные лучше прогноза и предыдущих значений должны позитивно отразиться на USD. Уровень влияния на рынки – высокий. *) см. также: USD/CAD: валютная пара (характеристики, рекомендации)Инструменты фундаментального анализа. Инфляционные показатели После 14:00 (точное время не установлено) Новая Зеландия. Индекс цен на молочную продукцию Этот ведущий индикатор внешнеторгового баланса страны отражает средневзвешенную цену 9 молочных продуктов, проданных на аукционе, организованном Global Dairy Trade (GDT), в процентном выражении и обычно публикуется с периодичностью 1 раз в 2 недели. Экономика Новой Зеландии во многом еще имеет признаки сырьевой, причем, основная доля новозеландского экспорта приходится на молочную продукцию и пищевые продукты животного происхождения (27%, по данным на 2020 год). Поэтому снижение мировых цен на молочную продукцию негативно отражается на котировках NZD, поскольку сигнализирует о снижении экспортной выручки, поступающей в бюджет Новой Зеландии. И наоборот, рост индекса цен на молочную продукцию позитивно отражается на NZD. Предыдущие значения: -4,3%, -1,0%, -3,3%, 0%, -0,9%, -0,9%, +2,5%, +3,2%, -4,7%, -2,6%, -0,7%, -1,5%, +3,2%, -0,1%, -2,8%, -3,8%, +0,6%, +2,4%, -3,9%, -4,6%, +2,0%, +4,9%, -2,9%, -5,0%, -4,1%, -1,3%, +1,5%, -2,9%, -8,5%, -3,6%, -1,0%, -0,9%. Уровень влияния на рынки – от низкого до среднего. Среда 16 Августа 02:00 Новая Зеландия. Решение РБ Новой Зеландии по процентной ставке. Сопроводительное заявление и комментарий РБ Новой Зеландии по кредитно-денежной политике Уровень процентных ставок является наиважнейшим фактором при оценке стоимости валюты. На большинство других экономических индикаторов инвесторы смотрят лишь для того, чтобы предсказать, как ставки будут меняться в будущем. По итогам прошедших в октябре и ноябре заседаний Резервный банк Новой Зеландии (впервые за 7 лет) повысил ключевую процентную ставку до 0,50%, а затем до 0,75%. В феврале и в апреле 2022 года процентная ставка была вновь повышена до 1,5% для ослабления инфляции и сдерживания быстро растущих цен на жилье, а затем - до 2,0%, 2,5%, 3,5%. На текущий момент процентная ставка РБНЗ составляет 5,50%. Ранее в РБНЗ заявляли, что экономика больше не нуждается в текущем уровне денежно-кредитного стимулирования. На данном заседании РБНЗ может вновь повысить процентную ставку, а также высказаться в пользу дальнейшего повышения процентной ставки на следующих заседаниях. В сопроводительном заявлении и комментариях руководство РБНЗ даст объяснение по поводу принятого решения по процентной ставке и комментарии по поводу экономических условий, которые способствовали принятию данного решения. Это один из основных инструментов, который РБНЗ использует для общения с инвесторами по вопросам денежно-кредитной политики. Самое главное, что в нем обсуждаются экономические перспективы и предлагаются подсказки относительно результатов будущих решений. В период публикации решения РБНЗ по ставкам и сопроводительного заявления волатильность в котировках новозеландского доллара может резко вырасти. Ранее в РБНЗ заявляли, что на фоне «множества факторов неопределенности» денежно-кредитная политика «в обозримом будущем останется мягкой», но «может корректироваться соответственно». Если в сопроводительном заявлении РБНЗ просигнализирует о склонности к выжидательной позиции, то новозеландский доллар, скорее всего, окажется под давлением. Впрочем, реакция рынка на решения РБНЗ относительно процентной ставки в текущей ситуации может оказаться совершенно непредсказуемой. Уровень влияния на рынки – высокий. *) см. также: NZD/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации)AUD/NZD: валютная пара (характеристики, рекомендацииИнструменты фундаментального анализа. Кредитно-денежная политика центрального банка 03:00 Новая Зеландия. Пресс-конференция РБНЗ В ходе пресс-конференции по итогам заседания рассматриваются факторы, повлиявшие на решение руководителей РБНЗ по процентной ставке, а также даются комментарии об экономических условиях, в которых было принято данное решение. Обычно, ход пресс-конференции крупнейших центральных банков мира, в том числе РБНЗ (после заседания, посвященного вопросам монетарной политики), сопровождается ростом волатильности на рынках, прежде всего, в котировках национальной валюты. Уровень влияния на рынки – высокий. 06:00 Великобритания. Индексы потребительских цен Индекс потребительских цен (CPI) отражает динамику розничных цен и является ключевым показателем инфляции. На потребительские цены приходится большая часть общей инфляции. Оценка уровня инфляции важна для руководства центрального банка при определении параметров текущей кредитно-денежной политики. Данный индикатор (CPI и Core CPI) является ключевым для оценки инфляции и изменения покупательских предпочтений. Продовольствие и энергия исключены из базового (Core CPI) индикатора для получения более точной оценки (цены на данную категорию товаров составляют около четверти индекса потребительских цен. Они, как правило, очень волатильны и искажают основную тенденцию. Показатель ниже прогноза/предыдущего значения может спровоцировать ослабление фунта, поскольку низкая инфляция заставит Банк Англии придерживаться мягкого курса монетарной политики. И, наоборот, рост инфляции и ее высокий уровень будут оказывать на Банк Англии давление в сторону ужесточения его кредитно-денежной политики, что в нормальных экономических условиях оценивается как позитивный фактор для национальной валюты. Предыдущие значения показателя (в годовом выражении): CPI: 7,9%, 8,7%, 8,7%, 10,1%, 10,4%, 10,1% (в январе 2023 года), 10,5%, 10,7%, 11,1%, 10,1%, 9,9%, 10,1%, 9,4%, 9,1%, 9%, 7%, 6,2%, 5,5% (в январе 2021 года)Core CPI: 6,9%, 7,1%, 6,8%, 6,2%, 6,2%, 5,8% (в январе 2023 года) Данные свидетельствуют о замедлении роста инфляции. Прогноз на июль: +6,8%, +6,8%, соответственно. Уровень влияния на рынки – высокий. *) см. также: Инструменты фундаментального анализа. Инфляционные показателиGBP/USD: валютная пара (характеристики, рекомендацииEUR/GBP: валютная пара (характеристики, рекомендации) 09:00 Еврозона. Объемы промышленного производства. ВВП за 2-й квартал (вторая оценка) Евростат опубликует данные по объему произведенной продукции на заводах и предприятиях обрабатывающей промышленности, ведущий индикатор состояния всей экономики Еврозоны. Данные лучше прогноза и предыдущего значения, а также высокий показатель окажут позитивное влияние на евро. Если данные окажутся хуже прогноза и предыдущего значения, то евро, скорее всего, краткосрочно, но резко снизится. Предыдущие значения: +0,2% (-2,2% в годовом выражении), +1,0% (+0,2% в годовом выражении), -4,1% (-1,4% в годовом выражении), +1,5% (+2,0% в годовом выражении), +1,0% (+1,0% в годовом выражении), -1,4% (-2,0% в годовом выражении) в декабре 2022 года. Уровень влияния на рынки – средний. Также в это же время Евростат представит отчет с уточнёнными данными по ВВП Еврозоны за 2-й квартал 2023 года. Существует 3 версии квартального ВВП, публикуемые с интервалом примерно в 20 дней, - Предварительная, Уточненная, Окончательная (финальный релиз). Предварительный релиз является самым ранним и, следовательно, имеет тенденцию оказывать наибольшее влияние на рынки. Этот отчет отражает общие экономические показатели стран Еврозоны и оказывает значительное влияние на решение ЕЦБ по вопросам монетарной политики. Рост ВВП означает улучшение экономических условий, что делает возможным (при соответствующем росте инфляции) ужесточение монетарной политики, что, в свою очередь, обычно позитивно отражается на котировках национальной валюты. Публикация данного отчета, обычно, вызывает рост волатильности в котировках EUR. Вероятно, что релиз отчета с данными по ВВП Еврозоны за 2-й квартал выйдет с позитивными показателями. Данные хуже прогноза/предыдущих значений негативно отразятся на котировках EUR. Предыдущие значения: -0,1% (+1,0% в годовом выражении) в 1-м квартале 2023 года, 0% (+1,8% в годовом выражении) в 4-м квартале 2022 года, +0,3% (+2,3% в годовом выражении) в 3-м квартале 2022 года, +0,8% (+4,1% в годовом выражении) во 2-м квартале 2022 года, +0,6% (+5,4% в годовом выражении в 1-м квартале 2022 года), +0,3% (+4,6% в годовом выражении) в 4-м квартале, +2,2% (+3,9% в годовом выражении) в 3-м квартале, +2,2% (+14,3% в годовом выражении) во 2-м квартале и падения на -0,3% (на -1,3% в годовом выражении) в 1-м квартале 2021 года. Прогноз (вторая оценка) за 2-й квартал 2023 года: +0,3% (+0,6% в годовом выражении). Предварительная оценка была +0,3% (+0,6% в годовом выражении) при прогнозе +0,1% (+0,4% в годовом выражении). Уровень влияния на рынки (второй оценки) – средний. *) см. также EUR/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации)EUR/CHF: валютная пара (характеристики, рекомендации)EUR/GBP: валютная пара (характеристики, рекомендации)EUR/JPY: валютная пара (характеристики, рекомендации) 12:30 США. Динамика разрешений на строительство Индикатор динамики новых разрешений на строительство домов в США отражает динамику корпоративных инвестиций и является важным индикатором состояния рынка жилья. Волатильность USD в период публикации данного индикатора повышается. Чем выше значение, тем сильнее укрепляется доллар. Негативные данные приводят к ослаблению USD. Если данные окажутся лучше прогноза, то доллар укрепится. Негативные данные приводят к ослаблению USD. Прогноз на июль: 1,454 млн новых разрешений (против 1,441 (пересмотрено с 1,440 млн) разрешений в прошлом месяце). Уровень влияния на рынки – средний. 13:15 США. Промышленное производство Объем промышленного производства — это один из ведущих индикаторов состояния всей американской экономики. Производственный сектор (21% от ВВП) американской экономики уступает по объему сектору услуг (78% от ВВП) во всем ВВП США. Тем не менее, данные лучше прогноза и предыдущего значения, а также высокий показатель окажут позитивное влияние на доллар. Если данные окажутся хуже прогноза и предыдущего значения, то доллар может краткосрочно, но резко снизиться. Предыдущие значения: -0,5%, -0,5%, +0,5%, 0%, +0,2%, +0,3% (в январе 2023 года). Прогноз на июль: -0,2%. Уровень влияния на рынки – средний. 18:00 США. Протокол с июльского заседания Комитета по операциям на открытом рынке ФРС («минутки FOMC») Подробный отчет о последнем заседании FOMC, дающий глубокое представление об экономических и финансовых условиях, которые повлияли на решение членов FOMC. Публикация протокола чрезвычайно важна для определения курса текущей политики ФРС и перспектив повышения процентной ставки в США. Волатильность торгов на финансовых рынках во время публикации протокола, обычно, повышается, поскольку в тексте протокола часто содержатся либо изменения, либо уточняющие детали относительно итогов прошедшего заседания FOMC ФРС. Мягкий тон протокола позитивно отразится на фондовых индексах и негативно - на долларе США. Стоит, однако, заметить, что по итогам июльского заседания руководители ФРС решили повысить процентную ставку на 0,25%, до 5,50%. Жесткая риторика руководителей ФРС в отношении перспектив монетарной политики подтолкнет доллар к дальнейшему росту. И, наоборот, мягкая риторика их заявлений окажет негативное влияние на доллар. Уровень влияния на рынки – высокий. Четверг 17 Августа 01:30 Австралия. Отчет по занятости в Австралии Данный отчет Австралийского бюро статистики является крайне важным индикатором состояния рынка труда Австралии. Отражая ежемесячное изменение в числе трудоустроенных граждан Австралии, он также является важным опережающим показателем потребительских расходов, на которые приходится большая часть общей экономической активности населения. Рост индикатора оказывает позитивное воздействие на потребительские расходы, что стимулирует экономический рост. Высокое значение показателя является позитивным фактором для AUD, а низкое значение – негативным. Предыдущие значения показателя: +32600 в июне, +75900 в мае, -4300 в апреле, +53000 в марте, +64600 в феврале, -11500 в январе, -14600 в декабре, +64000 в ноябре, +32200 в октябре, +900 в сентябре, +33500 в августе, -40900 в июле, 88400 в июне, +60600 в мае, +4000 в апреле, +17900 в марте, +77400 в феврале, +12900 в январе 2022 года. Уровень безработицы – это индикатор, оценивающий отношение доли безработного населения к общей численности трудоспособных граждан. Рост показателя свидетельствует о слабости рынка труда, что ведет к ослаблению национальной экономики. Снижение показателя является позитивным фактором для AUD. Предыдущие значения показателя: 3,5% в июне, 3,6% в мае, 3,7% в апреле, 3,5% в марте и феврале, 3,7% в январе, 3,5% в декабре, 3,4% в ноябре и октябре, 3,5% в сентябре и августе, 3,4% в июле, 3,5% в июне, 3,9% в мае, апреле и марте, 4,0% в феврале, 4,2% в январе. Если значения показателей из данного отчета окажутся хуже прогноза, то австралийский доллар может краткосрочно резко снизиться. Данные лучше прогноза позитивно повлияют на AUD. Прогноз на июль: +21500 и 3,5%, соответственно. Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. *) см. также AUD/NZD: валютная пара (характеристики, рекомендацииAUD/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации 12:30 США. Заявки на пособия по безработице Минтруда США опубликует еженедельный отчет по состоянию американского рынка труда с данными по числу первичных и вторичных заявок на пособия по безработице. Состояние рынка труда (вместе с данными по ВВП и уровню инфляции) является ключевым индикатором для ФРС при определении параметров ее кредитно-денежной политики. Результат выше ожидаемого и рост показателя указывает на слабость рынка труда, что негативно отражается на долларе США. Падение показателя и его низкое значение является признаком восстановления рынка труда и может оказать краткосрочное позитивное влияние на USD. Ожидается, что количество первичных и повторных заявок на пособие по безработице останется на минимумах, соответствующих минимумам периода до пандемии коронавируса, а это также позитивный фактор для доллара, свидетельствующий о стабильности американского рынка труда. Предыдущие (недельные) значения по данным на первичные заявки на пособия по безработице: 248 тыс., 227 тыс., 221 тыс., 228 тыс., 237 тыс., 248 тыс., 239 тыс., 264 тыс., 262 тыс., 261 тыс., 232 тыс., 229 тыс., 242 тыс., 264 тыс., 242 тыс., 230 тыс., 245 тыс., 239 тыс., 228 тыс., 198 тыс., 191 тыс., 192 тыс., 212 тыс., 190 тыс., 192 тыс., 195 тыс., 195 тыс., 183 тыс., 186 тыс., 192 тыс., 205 тыс., 206 тыс., 223 тыс., 216 тыс., 214 тыс., 231 тыс., 226 тыс., 241 тыс., 223 тыс., 226 тыс., 217 тыс., 214 тыс., 226 тыс., 219 тыс., 190 тыс., 209 тыс., 208 тыс., 218 тыс., 228 тыс., 237 тыс., 245 тыс.Предыдущие (недельные) значения по данным на повторные заявки на пособия по безработице: 1684 тыс., 1700 тыс., 1690 тыс., 1754 тыс., 1729 тыс., 1720 тыс., 1742 тыс., 1759 тыс., 1775 тыс., 1757 тыс., 1795 тыс., 1794 тыс., 1799 тыс., 1813 тыс., 1805 тыс., 1858 тыс., 1865 тыс., 1810 тыс., 1823 тыс., 1689 тыс., 1694 тыс., 1680 тыс., 1713 тыс., 1649 тыс., 1660 тыс., 1691 тыс., 1680 тыс., 1650 тыс., 1666 тыс., 1655 тыс., 1630 тыс., 1694 тыс., 1718 тыс., 1669 тыс., 1678 тыс., 1670 тыс., 1609 тыс., 1551 тыс., 1503 тыс., 1494 тыс., 1438 тыс., 1383 тыс., 1364 тыс., 1365 тыс., 1346 тыс., 1376 тыс., 1401 тыс., 1401 тыс., 1437 тыс., 1412 тыс.. Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. *) см. также: Инструменты фундаментального анализа. Динамика рынка труда 23:30 Япония. Национальный индекс потребительских цен На потребительские цены приходится большая часть общей инфляции. Рост цен заставляет центральный банк повышать процентные ставки для сдерживания инфляции, и, наоборот, при снижении инфляции или признаках дефляции (это, когда покупательская способность денег растет, а цены на товары и услуги падают) центральный банк обычно стремится девальвировать национальную валюту, понижая процентные ставки, чтобы увеличить совокупный спрос. Данный индикатор (Национальный индекс потребительских цен, CPI) является ключевым для оценки инфляции и изменения покупательских предпочтений. Продовольствие и энергия исключены из базового (Национальный индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители, Core CPI) индикатора для получения более точной оценки. Высокий результат является «бычьим» фактором для JPY, низкий – «медвежьим». Предыдущие значения (в годовом выражении): CPI: 3,3%, 3,2%, 3,5%, 3,2%, 3,3%, 4,3% (в январе 2023 года),Core CPI: +4,2%, +4,3%, +4,1%, +3,8%, +3,5%, +3,2% (в январе 2023 года) Данные лучше прогноза и предыдущих значений должны позитивно отразиться на JPY. Уровень влияния на рынки – от среднего до высокого. *) см. также EUR/JPY: валютная пара (характеристики, рекомендации) Пятница 18 Августа 06:00 Великобритания. Уровень розничных продаж Индекс уровня розничных продаж - основной показатель потребительских расходов, на которые приходится большая часть общей экономической активности. Он также считается индикатором потребительского доверия и отражает состояние розничного сектора в ближайшей перспективе. Рост индекса обычно является позитивным фактором для GBP; снижение показателя и данные хуже прогноза – негативным. Предыдущие значения индекса: +0,7%, +0,1%, +0,5%, -1,2%, +1,0%, +1,3 (в январе 2023 года) и -1,0%, -2,3%, -3,4%, -3,9%, -3,5%, -5,2% (в годовом выражении). Уровень влияния на рынки – высокий. 09:00 Еврозона. Индексы потребительских цен в Еврозоне (финальная оценка) Индекс потребительских цен (CPI) определяет изменение цен в определённой корзине товаров и услуг за данный период, являясь ключевым индикатором для оценки инфляции и изменения покупательских предпочтений. В базовом индексе потребительских цен (Core Consumer Price Index, Core CPI) продовольствие и энергия исключены при расчёте для более точной оценки. Оценка уровня инфляции важна для руководства центрального банка при определении параметров текущей кредитно-денежной политики. Показатель ниже прогноза/предыдущего значения может спровоцировать ослабление евро, поскольку низкая инфляция заставит ЕЦБ придерживаться мягкого курса монетарной политики. И, наоборот, рост инфляции и ее высокий уровень будут оказывать на ЕЦБ давление в сторону ужесточения его кредитно-денежной политики, что в нормальных экономических условиях оценивается как позитивный фактор для национальной валюты. Предыдущие значения показателя CPI (в годовом выражении): +5,3%, +5,5%, +6,1%, +6,1%, +7,0%, +6,9%, +8,5%, +8,6%, +9,2%, +10,1%, +10,6% (в октябре 2022 года), +9,9%, +9,1%, +8,9%, +8,6%, +8,1%, +7,4%, +7,4%, +5,9%, +5,1% (в январе 2022 года).Предыдущие значения показателя Core CPI (в годовом выражении): +5,5%, +5,5%, +5,3%, +5,3%, +5,6%, +5,7% (в марте 2023 года), +5,6%, +5,3%, +5,2%, +5,0%, +5,0%, +4,8%, +4,3%, +4,0%, +3,7%, +3,8%, +3,5%, +3,0%, +2,7%, +2,3% (в январе 2022 года). Прогноз на июль: +5,3%, +5,5% (предварительная оценка была +5,3%, +5,5% при прогнозе +5,2%, +5,4%, соответственно). Уровень влияния на рынки (финальной оценки) – средний. *) копирование сигналов в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=PKEZZ **) ПАММ-система в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ ***) открыть торговый счет в Instaforex - https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_account?x=PKEZZ или https://www.ifxinvestment.com/ru/open_live_account?x=PKEZZМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Доллар идет напролом, намекая евро и фунту на то, что им стоит готовить запасной аэродром

Американская валюта демонстрирует поразительную устойчивость, несмотря на усиливающиеся разговоры о том, что цикл повышения процентных ставок ФРС уже завершен. Гринбек настроен на четвертый недельный рост подряд. За этот период он подорожал примерно на 3%, отскочив от 15-месячного минимума, зафиксированного 14 июля на уровне 99,60. В то же время пара EUR/USD лишилась около 200 пунктов, отступив с 1,1200 до 1,1000, а пара GBP/USD потеряла примерно 400 пунктов, просев с 1,3100 до 1,2700. Такая динамика не должна удивлять, учитывая, что экономика США уверенно превосходит своих конкурентов. Модель GDPNow ФРБ Атланты указывает на рост национального ВВП на уровне 4,1% в этом квартале. Между тем стратеги, опрошенные недавно агентством Reuters, прогнозируют, что экономика еврозоны вырастет лишь на 0,1% в текущем квартале. Вялый экономический рост может стать одной из главных причин, по которой ЕЦБ может просигнализировать об окончании цикла повышения ставок. «Мы ожидаем, что экономика валютного блока в целом будет стагнировать в течение следующих нескольких кварталов, поскольку регион столкнется с несколькими препятствиями из-за высокой неопределенности, запаздывающего воздействия цикла ужесточения политики ЕЦБ и меньшей бюджетной поддержки», – сообщили специалисты Deutsche Bank. Эксперты Pantheon Macroeconomics ожидают, что британская экономика вырастет на 0,3% в третьем квартале. Однако перспективы на будущее далеко не радужные. «Поскольку большая часть последствий повышения процентных ставок Банком Англии еще впереди, мы придерживаемся нашего прогноза, который ниже консенсуса и согласно которому Великобритания движется к умеренной рецессии в конце этого года», – сказали эксперты Capital Economics. Появляются свидетельства того, что сильный рынок труда, который помогал домохозяйствам сохранять расходы, ослабевает. В частности, по данным Конфедерации рекрутинга и занятости, предложение рабочей силы в Великобритании в июле выросло самыми быстрыми темпами с октября 2009 года. Поэтому многие аналитики полагают, что цикл повышения ставок Банком Англии скоро завершится. Экономисты Morgan Stanley ждут от регулятора окончательного повышения ставок в сентябре, хотя и это повышение отнюдь не гарантировано. Тем временем фьючерсы на ставку по федеральным фондам указывают на почти 90% вероятность того, что FOMC оставит ставку в текущем диапазоне 5,25–5,5% в следующем месяце. «Остается фактом, что ФРС, скорее всего, покончит с повышением ставок в этом цикле», – заявили стратеги Jefferies. «ФРС последовательно сигнализирует о том, что предстоит проделать еще большую работу по возвращению инфляции к целевому показателю. Однако вместо того, чтобы настаивать на дальнейшем повышении ставок, чиновники FOMC теперь, похоже, считают, что им нужно больше времени для сохранения ограничительных мер, чтобы снизить инфляцию до своего целевого уровня», – добавили они. Вполне вероятно, что Федрезерв оставит ставки без изменений на уровне 5,5% до конца года, учитывая, что полное воздействие ужесточения денежно-кредитной политики экономике США еще предстоит ощутить на себе. Однако относительная устойчивость национальной экономики по сравнению с аналогами может позволить американскому ЦБ удерживать ставки на повышенных уровнях дольше, чем его европейскому и британскому коллегам. Это должно оказать поддержку доллару в ущерб евро и фунту только из-за разницы в процентных ставках по обе стороны Атлантики. Доллар держит удар «Американец» устоял на ногах, даже несмотря на то, что июльский отчет по индексу потребительских цен в США предоставил более убедительные доказательства того, что инфляционное давление ослабевает. Так, показатель базовой инфляции, который исключает волатильные цены на продукты питания и энергоносители, вырос самыми медленными темпами с октября 2021 года, составив 4,7% в годовом исчислении. Еще один показатель, за которым ФРС наблюдала в последнее время, – цены на основные услуги без учета расходов на жилье – повысился на 0,2% в месячном исчислении, что заметно ниже роста на 0,4–0,5% в начале года. Однако президент ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли сделала осторожные комментарии, заявив, что, хотя последние данные по инфляции движутся в правильном направлении, необходим больший прогресс, прежде чем она почувствует себя уверенной в том, что центральный банк сделал достаточно. Учитывая недавний рост цен на бензин, есть опасения, что инфляция может вновь ускориться в августе, и существует риск того, что предстатель Федрезерва Джером Пауэлл выступит в аналогичном ключе на симпозиуме в Джексон-Хоуле через две недели. Главная задача руководителей ФРС – сдержать ожидания завершения цикла повышения ставок, не подогревая при этом ожиданий скорого начала снижения ставок, говорят специалисты Commerzbank. Чем успешнее политики справятся с этой задачей, тем дольше пара EUR/USD будет оставаться в области 1,1000, считают они. «В США сохраняется обнадеживающая тенденция к дезинфляции, однако доллар не снижается. На наш взгляд, это связано с отсутствием привлекательных альтернатив на фоне тревожных сигналов роста в других регионах мира, например, в еврозоне», – сообщили аналитики ING. «Несмотря на благоприятную историю с дезинфляцией в США, неудивительно, что рынки не нарастили длинные позиции по EUR/USD. Их и ранее было много, а недавняя переоценка ожиданий как роста, так и ставок в еврозоне снижает привлекательность евро», – добавили они. Последние данные по позиционированию/настроениям указывают на то, что длинные позиции по евро уже немного чрезмерны, что, возможно, сдерживает способность евро к продвижению без более сильных стимулов, отмечают эксперты Scotiabank. Слабое звено Европы Пока неясно, откуда возьмутся силы у евро, если нарастающие как снежный ком проблемы Германии сдерживают экономический подъем в еврозоне в целом и угрожают подтолкнуть валютный блок к рецессии, а не к «мягкой посадке», на которую еще недавно рассчитывал ЕЦБ и на достижение которой все еще надеются Соединенные Штаты. Это вынуждает ЕЦБ изменить настрой – от исключения остановки самой резкой и продолжительной серии повышений процентных ставок до открытых разговоров о паузе на одном из ближайших заседаний. Некоторые стратеги проводят аналогии с 2011 годом, когда долговые кризисы в ряде европейских стран сопровождались более широкой рецессией, и считают, что ЕЦБ, возможно, даже придется отменить некоторые из повышений ставок скорее раньше, чем позже. «Есть некоторое сходство между обстоятельствами 2011 года и нынешними. Произошел серьезный шок предложения, и инфляция, очевидно, будет очень кратковременной», – сказал Ричард Портес, профессор экономики Лондонской школы бизнеса. Следует признать, что некоторые проблемы Германии связаны с ужесточением денежно-кредитной политики ЕЦБ. Регулятор сознательно снизил экономическую активность в регионе с помощью повышения ставок в попытке довести инфляцию, которая в какой-то момент в прошлом году выражалась двузначными цифрами, до целевого уровня в 2%. Более высокие затраты по займам особенно сильно бьют по производителям, поскольку они зависят от инвестиций, и ни в одной стране еврозоны промышленный сектор не является более крупным, чем в Германии. «Смягчать денежно-кредитную политику из-за того, что Германия находится в сложном положении, было бы неразумно, но ее ужесточение добавило бы давления на микроуровне, испытывая экономику страны на прочность», – заявил Р. Портес. Это ставит ЕЦБ в неудобное положение, учитывая, что он должен рассмотреть возможность завершения цикла ужесточения, прежде чем станет свидетелем устойчивого снижения базовой инфляции, которое хотел бы увидеть. Поэтому неудивительно, что сейчас ЕЦБ пытается сместить акцент с повышения стоимости заимствований на сохранении ставок на высоком уровне в течение долгого времени. Однако есть определенные сомнения в долгосрочном сценарии с высокими ставками, поскольку еврозона балансирует на грани рецессии. «Мы по-прежнему ожидаем, что ЕЦБ значительно развернется в течение следующих нескольких месяцев, без дальнейших повышений в этом году, а март положит начало серии снижений ставок», – сообщили специалисты ABN AMRO. Подобные перспективы не сулят ничего хорошего единой валюте. Кроме того, волатильность цен на СПГ, наблюдавшаяся на этой неделе, свидетельствует о том, что чувствительность к энергетическим проблемам в Европе остается повышенной, говорят экономисты Rabobank. Они ожидают, что курс евро по отношению к доллару будет снижаться. «Учитывая, что повышение цен на энергоносители будет препятствовать росту еврозоны в долгосрочной перспективе, мы бы поостереглись рассматривать волатильность цен на СПГ как повод для наращивания длинных позиций по евро. Поскольку ЕЦБ, возможно, уже достиг максимума по ставкам, а также с учетом экономических препятствий, возникающих перед еврозоной, мы считаем чрезмерным количеств "лонгов" по евро. В трехмесячной перспективе мы видим EUR/USD на уровне 1,0800», – отметили аналитики Rabobank. Хотя они считают, что ставки ФРС, скорее всего, тоже достигли своего пика, перспектива сохранения ставок на повышенных уровнях в течение более длительного времени должна, по их мнению, поддержать доллар. «Британский синдром» В Rabobank предупреждают, что фунт, как и евро, скорее всего, столкнется с препятствиями, и прогнозируют снижение курса GBP/USD до уровня 1,2600 на трехмесячном горизонте. «Пока Банк Англии пытается взять инфляцию под контроль, рецессия в Великобритании остается нашим базовым сценарием», – сказали эксперты банка. В пятницу стало известно, что британская экономика расширилась на 0,5% в июне, преодолев майское сокращение на -0,1% и превысив прогнозируемый рост на 0,2%. Квартальные данные тоже превзошли предварительные оценки: во втором квартале наблюдался подъем национального ВВП на 0,2% против выше ожидаемого увеличения на 0% и повышения на 0,1% в первом квартале. Однако эти данные не оказали существенной поддержки фунту, поскольку участники рынки сочли их недостаточными для того, чтобы вынудить Банк Англии снова повысить ставки в сентябре. Многие аналитики полагают, что Банку Англии необходимо действовать осторожно, учитывая хрупкую экономику и процентные ставки на 15-летнем максимуме в 5,25%. Следующий шаг регулятора в большей степени зависит от показателей заработной платы на следующей неделе, которые могут добавить аргументов в пользу того, чтобы позиция ЦБ стала менее «ястребиной». Это способно оказать дополнительное давление на фунт. Придать ему уверенности могли бы новости о росте заработной платы, превышающем инфляцию во второй половине года, что является необходимым условием для того, чтобы Великобритания смогла избежать сползания в рецессию. Специалисты Национального института экономических и социальных исследований (NIESR) видят высокую вероятность того, что экономический рост в стране замедлится к концу 2023 года. Объем национального ВВП не вернется к своему докандемическому пику до конца 2024 года, что представляет собой нулевой рост за пятилетний период, прогнозируют они. «Brexit оказал "медвежью" услугу, еще более четко выявив глубинные проблемы в британской экономике, которые пока не удалось решить», – отметили эксперты NIESR. «Инфляция, замедление мировой экономики, скачки нефтяных котировок, забастовки – все это перекликается с 1970-ми годами», – считают они. «И это повторное проявление "британской болезни"», – добавили представители NIESR, имея в виду стагнацию экономического роста в период повышения потребительских цен. Перспектива того, что Туманный Альбион ожидают пять лет замедления экономического роста, что является самым продолжительным периодом после последствий глобального финансового кризиса, вряд ли добавит оптимизма фунту, который заметно ослабел по отношению к доллару за последние недели. Пара GBP/USD откатилась к линии тренда с ноября прошлого года и находится в опасной близости от промежуточной поддержки на 1,2590, представляющей собой минимум июня, говорят стратеги Societe Generale. «Интересно, что при этом сформировалась фигура "Голова и плечи", которая в целом указывает на возможность снижения GBP/USD. Если пара не сможет отстоять линию шеи на уровне 1,2590, то может возникнуть риск более глубокого отката в направлении 1,2480 и 1,2300. Левое плечо на уровне 1,2820–1,2870 должно быть преодолено, чтобы свести паттерн на нет», – сообщили они.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Индекс цен производителей оказался на стороне гринбека, но долларовые быки не спешат праздновать победу

На старте американской сессии пятницы в США был опубликован важный макроэкономический отчёт, который усложнил фундаментальную картину по паре eur/usd. Речь идёт об индексе цен производителей. Как известно, этот показатель может являться ранним сигналом изменения инфляционных трендов либо их подтверждением. И если на протяжении года ИЦП подтверждал сложившиеся тенденции по замедлению инфляции в Штатах, то июльский результат выполнил роль тревожного звоночка. Впервые за много месяцев индекс продемонстрировал восходящую динамику, оказав тем самым поддержку американской валюте. Данный результат заставляет по-другому взглянуть на другой инфляционный отчёт, который был опубликован вчера (то есть в четверг). Июльский индекс потребительских цен разочаровал долларовых быков, но при этом он отразил достаточно противоречивую картину. Трейдеры интерпретировали релиз против американской валюты, благодаря чему чаша весов склонилась в пользу покупателей eur/usd. Однако сегодня общий настрой изменился: индекс доллара США возвращает утраченные позиции, а пара евро-доллар вновь оказалась в районе 9-й фигуры. Опубликованный в пятницу отчёт усложнил и без того непростой ребус фундаментального характера. Напомню, что общий индекс потребительских цен в июле продемонстрировал восходящую динамику – впервые за последние 12 месяцев. Показатель поднялся до 3,2% г/г после июньского результата 3,0%. А вот стержневой ИПЦ, наоборот, снизился до 4,7% (минимальное значение с июля 2021 года). Трейдеры долларовых пар акцентировали своё внимание на замедлении базовой инфляции и проигнорировали ускорение общей инфляции. Но если взглянуть на вчерашние цифры через призму PPI, то перед нами предстаёт несколько иная картина. Здесь необходимо напомнить слова члена Совета управляющих ФРС Кристофера Уоллера, который в июле призвал своих коллег не спешить с празднованием победы над инфляцией. В качестве аргумента он напомнил события прошлого года, когда инфляция вначале замедлилась, но затем снова начала набирать обороты. В этом контексте он высказался в пользу дальнейшего повышения процентной ставки, указывая на устойчивость рынка труда и хорошие общие показатели американской экономики. Рост общего индекса потребительских цен стал первым тревожным звоночком. «Зелёный окрас» сегодняшнего релиза дополнил фундаментальную картину, усилив позиции американской валюты. Так, согласно опубликованным данным, общий индекс цен производителей в годовом выражении вырос на 0,8% при прогнозе роста до 0,3%. Показатель на протяжении 12 месяцев последовательно снижался, но в прошлом месяце – ускорился. Для сравнения можно отметить, что в июне 2022 года общий ИЦП был на уровне 11,3%, в июне 2023-го – уже на отметке 0,1%. Июльский рост до 0,8%, с одной стороны, небольшой, но здесь важна сама тенденция, особенно после 12-месячного затяжного спада. Стержневой индекс цен производителей также оказался в «зелёной зоне». На протяжении 15 месяцев показатель постепенно, но последовательно снижался, однако в июле остался на июньском уровне, то есть на отметке 2,4%. Таким образом, последние инфляционные релизы оставляют больше вопросов чем ответов. Усилится ли ястребиный настрой членов ФРС? Акцентирует ли своё внимание Джером Пауэлл на ускорении общего индекса потребительских цен и на динамике индекса цен производителей или же в центре внимания окажется стержневой ИПЦ, а также базовый индекс PCE, которые отразили замедление инфляционных процессов?

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: четыре причины низкой волатильности и когда оживет рынок

Цена Bitcoin держится около 29 500 долларов. Данные по инфляции США в четверг могли оказать некоторое давление на главную криптовалюту, так как доллар вырос. Однако эта динамика все равно остается в рамках сдержанной волатильности последних месяцев, никак не меняя техническую картину. Инфляционное давление не дает BTC поднятьсяИндекс потребительских цен (ИПЦ) США вырос в июле на 0,2%, а базовый индекс потребительских цен, исключая продукты питания и энергию, также увеличился на 0,2%. Согласно настроениям ФРС и их предыдущей риторике из-за роста ИПЦ на 3,2% и повышения базового ИПЦ на 4,7% вероятность того, что процентные ставки в сентябре не будут повышаться в рамках борьбы с инфляционной политикой, несколько снизилась.В четверг Мэри Дейли, президент ФРБ Сан-Франциско, заявила в интервью, что последние данные по индексу потребительских цен не указывают на то, что центральный банк преодолел инфляцию. Она также добавила, что приверженность ФРС достижению целевого уровня инфляции в 2% не ослабевает.ФРС соберется 19 сентября, чтобы определить будущее движение процентных ставок, в настоящее время между 5,25% и 5,50%, самый высокий уровень за 22 года. CME FedWatch устанавливает вероятность повышения процентной ставки в сентябре на уровне 89,0%.Четыре причины низкой волатильностиПомимо макроэкономических факторов, аналитики продолжают задаваться вопросом, почему главной криптовалюте не удается удержаться выше 30 000 долларов. Эксперты продолжают указывать на такие факторы неопределенности, как одобрение SEC спотового Bitcoin-ETF, прибыльность майнеров до халвинга, отсутствие новых участников розничного рынка и сильное сопротивление производным инструментам. Это способствует продолжению торгов в узком диапазоне и подавлению волатильности.Хотя многие криптотрейдеры, зависимые от адреналина, могут не заметить волатильность, в наши дни Bitcoin кажется действительно хорошим средством сбережения. В рыночном календаре аналитики ожидают даты 13 августа. Это первый крайний срок подачи заявки на спотовый биржевой фонд Bitcoin (ETF) от ARK Invest в США. ARK первоначально подал заявку в апреле, а затем повторно подал ее в июле с модификацией.Кэти Вуд, генеральный директор ARK Invest, заявила, что, если Комиссия по ценным бумагам и биржам США решит одобрить фонд, то, вероятно, одновременно одобрит несколько заявок на Bitcoin-ETF.Что может спровоцировать Bitcoin - раллиСоучредители платформы данных и аналитики Glassnode считают, что назревает важный катализатор, который может инициировать сильное ралли Bitcoin. Они также предупредили, что ожидаемый рост альткоинов может произойти не раньше конца лета.Эти криптоэксперты считают, что падение индекса относительной силы (RSI) ниже 37 вызовет сильное ралли BTC. RSI, который имеет шкалу от 0 до 100, обычно считается бычьим сигналом, когда он падает ниже 30, и медвежьим сигналом, когда он превышает 70.Подчеркнув уровень поддержки в 28 500 долларов и значительное скопление покупателей вокруг него, соучредители Glassnode заявили:«RSI Bitcoin указывает на то, что он может повторно протестировать нижний уровень в 28 500 долларов. RSI уже некоторое время колеблется между 37 и 50. Значение ниже 37 в RSI может быть спусковым крючком для сильного возвращения. Покупатели, похоже, концентрируются между 28 500 и 27 800 долларов. Может ли это стать катализатором следующего восходящего движения?»Северная Америка захватит 99,5% мирового объема торговли криптовалютными фондамиСейчас, когда участники рынка, казалось бы, устали ждать ясности в вопросе Bitcoin-ETF, подоспел прогноз аналитика Bloomberg Эрика Балчунаса. Он заявил, что одобрение спотовых Bitcoin-ETF в США может привести к тому, что Северная Америка захватит 99,5% мирового объема торговли криптовалютными фондами.В своем недавнем посте Балчунас сообщил, что на Северную Америку уже приходится 97,7% мирового объема торговли крипто-ETF, и заявил, что если спотовые ETF будут запущены в Соединенных Штатах, это соотношение потенциально может увеличиться до 99,5%.В настоящее время Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) рассматривает несколько спотовых Bitcoin-ETF. Ожидается, что решение по совместной заявке от Ark Invest и 21Shares будет принято к 13 августа, но вероятно продление срока рассмотрения заявки.Потенциальное влияние одобрения спотовых крипто-ETF в Соединенных Штатах подчеркивает текущее доминирование блокчейна и крипто-ориентированных фондов среди самых эффективных ETF в этом году.По словам Балчунаса, все 15 лучших ETF ценных бумаг в 2023 году будут иметь доступ к крипто- и блокчейн-сектору. ETF Valkyrie Bitcoin Miners в настоящее время является лучшим с доходностью 227% с начала года.Другие ведущие крипто-ETF включают Viridi Cleaner Energy Crypto-Mining & Semiconductor ETF (RIGZ), который инвестирует в криптоинфраструктуру и компании Web3, а также ETF Bitwise Crypto Industry Innovators (BITQ).Поскольку в этом году растет оптимизм по поводу одобрения Bitcoin-ETF, SEC проявляет осторожность из-за опасений по поводу манипулирования рынком и защиты инвесторов на рынке криптовалют. Окончательное одобрение может вызвать волну институциональных инвестиций и безопасно вывести Bitcoin и криптовалюту в мейнстрим.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по золоту

Добрый день, уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по золоту.Итак, золото четвёртую наделю подряд закрывается снижением котировок. Но в этот раз движение далось ценой невероятных новостных усилий в конце недели. Особое внимание следует уделить данным по инфляции в четверг, на которых золото показало большую волатильность, но глубоко так и не продвинулось. Всё это говорит об усталости медведей, которые к концу недели могут зафиксировать часть шортовых позиций, что может привести к лонговой коррекции по следующей схеме:Предлагаю рассмотреть лонговые позиции от слома по схеме, представленной на скрине выше. Риски ограничить 1910. Прибыль зафиксировать на пробое 1921, 1929 и 1932.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс