Прогноз по EUR/USD на 4 июля 2022 года

В прошедшую пятницу евро приложил значительные силы для продвижения к целевому уровню 1.0340, но без сильной фундаментальной поддержки такой поход был в некоторой степени авантюрным. В результате цена была подброшена «быками» и теперь евро, скорее всего, продолжит консолидацию, чтобы с новыми силами исполнить задуманное чуть позже.На графике Н4 цена с осциллятором Марли сформировали небольшую конвергенцию, что также намекает на небольшую коррекцию консолидационного типа. Первым сопротивлением этой коррекции выступает индикаторная линия Крузенштерна на отметке 1.0457. Если цена её преодолеет, то следующей целью станут уровень 1.0493. К этому уровню приближается линия Крузенштерна дневного масштаба, поэтому развития роста выше 1.0493 не ждём.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 4 июля 2022 года

В пятницу фунт стерлингов преодолел поддержку целевого уровня 1.2073, но день был закрыт всё же выше него. Фунт был лидером снижения в пятницу, удерживает это лидерство и сегодня в азиатскую сессию. Главная задача фунта на ближайшее время закрепиться под указанной поддержкой. Далее мы можем увидеть снижение к следующей цели 1.1800. Осциллятор Марлин в нейтральной позиции, но в зоне понижающейся тенденции.На графике четырёхчасового масштаба коррекционный рост был приостановлен близ индикаторной линии Крузенштерна. Также и осциллятор Марлин не достиг своей нулевой линии – границы с территорией повышающейся тенденции. Вероятно, цена всё же отработает линию Крузенштерна и Марлин также протестирует нулевую линию, но главная задумка фунта закрепиться под уровнем 1.2073, чтобы у него появился потенциал для продвижения к 1.1800.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 4 июля. Что готовит нам отчет NonFarm Payrolls?

Валютная пара GBP/USD на прошлой неделе торговалась по «сценарию евровалюты». То есть также падала против американской валюты. Опять-таки каких-либо веских причин и оснований именно для такого движения не было. Да, состоялись выступления Джерома Пауэлла и Эндрю Бейли, каждый из которых подтвердил готовность своего регулятора продолжать бороться с инфляцией посредством повышения ключевой ставки. Но все это мы знали и ранее. Банк Англии старается идти нога в ногу с ФРС, но все равно немного отстает в вопросе ужесточения монетарной политики, так как не готов повышать ставку темпами ФРС. Однако, это не означает, что БА занимает такую же пассивную позицию, что и ЕЦБ. Как-никак, но ставка была повышена пять раз подряд и, с высокой долей вероятности, в начале августа она будет увеличена в шестой раз. Даже может быть сразу на 0,50%, так как на данный момент инфляция почти никак не реагирует на все старания БА. Однако все это не принимается во внимание трейдерами. Фунт/доллар опять торгуется с понижением и на прошлой неделе опустился к своим 2-летним минимумам. Также обратите внимание на последнюю восходящую коррекцию, в рамках которой фунт толком не сумел преодолеть даже скользящую среднюю линию, а оба канала линейной регрессии даже не имели возможности развернуться вверх. Таким образом, сейчас все индикаторы свидетельствуют о сохранении нисходящей тенденции. Тоже самое и с другими факторами. Геополитика остается сложной, поэтому спрос на доллар на мировых рынках остается высоким. Макроэкономическая статистика время от времени поддерживает фунт, но что такое для британской валюты сейчас рост на 100 пунктов? Фундаментальный фон сейчас выражается даже не разницей в монетарных подходах ФРС и БА и их агрессивности, а в интерпретации рынком этих самых подходов. А рынок отвечает однозначно не готовностью покупать фунт. И какие основания у британского фунта сейчас двигаться на Север? NonFarm Payrolls в США – очередная пустая надежда для фунта. На новой неделе макроэкономической статистики и фундаментальных событий будет не очень много. В Великобритании во вторник выйдет индекс деловой активности в сфере услуг, а также состоится выступление Эндрю Бейли. Напомним, что именно глава БА является наиболее скупым на комментарии среди «большой тройки»(Лагард, Пауэлл, Бейли). Таким образом, мы не ждем от него никакой важной информации, тем более что в Британии не принято анонсировать повышение ключевой ставки. И уж тем более Бейли не скажет, насколько ее могут повысить члены монетарного комитета. Собственно, в Великобритании это все, что запланировано на эту неделю. В Штатах ситуация с событиями будет чуть более интересной. Понедельник – выходной, вторник – пустой календарь, среда – индекс деловой активности в сфере услуг ISM и «минутки ФРС», четверг – отчет ADP по изменения количества занятых в частном секторе. Конечно, индекс ISM и отчет ADP могут повлиять на движение всех пар с участием доллара. Однако реакции на отчет ADP мы не видели уже очень давно, а индекс ISM должен сильно отличаться от прогноза(54,5-55,2), чтобы на него последовала реакция. Самое же интересное будет в пятницу. Уровень безработицы, изменение зарплат и количество новых рабочих мест вне с/х сектора(NonFarm Payrolls). При чем первые два отчета не будут иметь практически никакого значения. Уровень безработицы в США остается уже долгое время на своих минимальных значениях и его повышение на 0,1% не будет иметь особого значения. А заработные платы сейчас не сильно интересуют рынок. Таким образом, весь фокус на этой неделе будет направлен на Нонфармы. Согласно прогнозам, в июне было создано от 270 до 300 тысяч новых рабочих мест. Напомним, что последние три отчета свидетельствовали о создании 390-436 тысяч мест в месяц. Если не будет серьезного снижения этого показателя, то доллар вряд ли упадет на этом отчете. Мы считаем, что даже 200-250 тысяч новых рабочих мест – это абсолютно нормальное значение. Однако рынок будет смотреть на прогноз и фактическое значение, поэтом отталкиваться нужно именно от прогноза. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 123 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В понедельник, 4 июля, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,1972 и 1,2217. Разворот индикатора Хайкен Аши наверх просигнализирует о новом витке восходящей коррекции. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,2085 S2 – 1,2024 S3 – 1,1963 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,2146 R2 – 1,2207 R3 – 1,2268 Торговые рекомендации: Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме завершила режим «качелей» и возобновила нисходящее движение. Поэтому на данный момент следует рассматривать короткие позиции с целями 1,2024 и 1,1972, когда индикатор Хайкен Аши развернется опять вниз. Открывать ордера на покупку следует при закреплении выше мувинга с целями 1,2268 и 1,2329. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 4 июля. Евровалюта будет праздновать День независимости США около своих 20-летних минимумов. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 4 июля. Евровалюта будет праздновать День независимости США около своих 20-летних минимумов.

Валютная пара EUR/USD в течение прошлой недели в очередной раз показала свою неспособность сформировать даже ощутимую восходящую коррекцию. Несмотря на то, что фундаментальный и макроэкономический фоны не были провальными для евровалюты, спрос на нее все равно снизился, что привело к новому падению пары евро/доллар. В пятницу котировки опустились к уровню Мюррея «2/8» - 1,0376 уже в третий раз за последние два месяца. Предыдущие две попытки преодоления этого уровня закончились неудачами, однако напомним, что, чем больше раз пара пытается преодолеть какой-либо важный уровень, тем выше вероятность, что в итоге она его преодолеет. Можно сказать, что последние два месяца для евровалюты были передышкой. Однако евро не может теперь постоянно торговаться около своих 20-летних минимумов без их обновления. Должен начаться либо новый восходящий тренд в глобальном плане, либо же продолжиться текущий нисходящий. И учитывая тот факт, что фундаментальный и геополитический фоны абсолютно не изменились за последние недели, ожидать восходящий тренд по-прежнему очень и очень тяжело. Таким образом, скорее всего, падение евровалюты продолжится. Основными двумя факторами падения евро, на наш взгляд, остаются сильнейшая дивергенция между монетарными политиками ЕЦБ и ФРС, а также настрой самого рынка, который не горит желанием покупать что-то, кроме доллара США. И, к сожалению для евровалюты, такая ситуация может сохраняться еще очень и очень долго. Пара по-прежнему может рассчитывать только на технический рост, однако последние два месяца красноречиво показали, что даже такой рост будет очень слабым. В общем, для европейской валюты ситуация остается хуже некуда, хотя в самом начале года мы всерьез ожидали формирование нового глобального восходящего тренда. Но в современном мире все меняется так быстро, что торговать на долгосрок становится просто невозможным... Что нас ждет на этой неделе? Текущая неделя начнется с праздника в США. 4 июля отмечается День независимости, а значит основные площадки будут закрыты. В Евросоюзе в этот день тоже не значится ни одного значимого события. Во вторник в ЕС будет опубликован индекс деловой активности в сфере услуг за июнь(финальная оценка), который, вероятно, опустится до значения 52,8 после 56,1 месяцем ранее. Как мы могли понять из статистики на прошлой неделе, деловая активность сейчас падает и в США, и в ЕС, и в Великобритании. Точно также, как инфляция растет тоже везде, и угроза рецессии также присутствует в перечисленных выше конгломерациях. Таким образом, вряд ли можно сказать, что доллар получит дополнительное преимущество благодаря макроэкономической статистике. Тем более, что это будет уже вторая оценка, то есть трейдеры абсолютно готовы к снижению показателя. В среду в Евросоюзе будет опубликован отчет по розничным продажам, не самый важный показатель в данное время. Локальная реакция, конечно, может быть, но только в том случае, если фактическое значение будет сильно отличаться от прогнозного. И, собственно, это все события в Евросоюзе, запланированные на текущую неделю. Конечно, в календаре могут появиться даты выступления Кристин Лагард, которые не всегда известны заранее. А сама Лагард может теоретически сделать какое-либо важное заявления. Но напомним, что на прошлой неделе глава ЕЦБ выступала четыре раза и каждый раз ее риторика не отличалась от той, которой она придерживалась ранее. Опять-таки формально Лагард может поддержать евровалюту. Дело в том, что именно у ЕЦБ сейчас имеется наибольшие возможности повышать ставку, так как на данный момент регулятор еще ни разу не ужесточил монетарную политику. Но в то же время ЕЦБ и не горит желанием ее ужесточать, опасаясь рецессии, которая при более высокой в два раза, чем в США, безработице будет иметь более серьезные последствия для европейцев и европейской экономики. Поэтому, скорее всего, ставка в ЕС будет повышена два раза в этом году, что вряд ли повлияет на позиции европейской валюты кардинально. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 4 июля составляет 99 пунктов и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,0328 и 1,0526. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о витке коррекционного движения. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0376 S2 – 1,0315 S3 – 1,0254 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0437 R2 – 1,0498 R3 – 1,0559 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD вроде бы возобновила нисходящую тенденцию, но может начать новый виток восходящей коррекции, так как находится сейчас около сильной поддержки 1,0376. Таким образом, сейчас следует рассматривать короткие позиции с целями 1,0328 и 1,0254 до тех пор, пока индикатор Хайкен Аши направлен вниз. Покупки пары станут актуальными при закреплении выше мувинга с целями 1,0526 и 1,0559. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 4 июля. Что готовит нам отчет NonFarm Payrolls? Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 июля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Медведи пока

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в последний торговый день новой недели показала экстраволатильность. В течение дня от максимума до минимума было пройдено более 200 пунктов. Напомним, что в пятницу в Великобритании не было ни одного важного события, а в США – один лишь индекс деловой активности ISM в производственном секторе. Этот индекс оказался значительно хуже прогнозов и спровоцировал после своей публикации падение доллара на 100 пунктов. То есть 200 пунктов вниз было пройдено до единственного важного отчета дня. По итогу этого движения пара фунт/доллар оказалась в непосредственной близости от своих 2-летних минимумов, но именно индекс ISM все испортил и для пары евро/доллар и для фунт/доллара. Учитывая то, что обе евровалюты падали еще ночью в пятницу и весь день, то если бы не этот отчет, то могли быть обновлены минимумы. А так этот момент откладывается на некоторое время. Правда, вряд ли надолго... С торговыми сигналами по паре фунт/доллар дела обстояли гораздо лучше. Их было немного, всего лишь один. Зато очень хороший. Цена в середине европейской торговой сессии преодолела уровень 1,2106, после чего прошла вниз 114 пунктов. Целевой уровень 1,1932 достигнут не был, однако, когда вышел отчет ISM, стало понятно, что продолжить рост американская валюта не сможет, поэтому сделку можно было хоть и с опозданием, но закрывать. Поэтому по короткой позиции можно было заработать не менее 80-90 пунктов. Отчет COT: Последний отчет COT по британскому фунту опять показал несущественные изменения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 6,7 тысячи контрактов BUY и закрыла 3,4 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 10 тысяч. Однако настроение крупных игроков все равно остается «ярко выраженным медвежьим», что отлично видно по второму индикатору на иллюстрации выше. А фунт, несмотря на увеличение нетто-позиции, все равно не может показать даже ощутимую восходящую коррекцию. Нетто-позиция падала в течение 3 месяцев, теперь она растет, но какая разница, если британская валюта все равно обесценивается? Мы уже говорили, что отчеты COT по фунту никак не учитывают спрос на доллар, который, вероятно, остается сейчас очень высоким. Следовательно, даже для укрепления британской валюты требуется, чтобы спрос на нее рос быстрее и сильнее, чем спрос на доллар. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 88 тысяч контрактов на продажу и всего лишь 35 тысяч контрактов на покупку. Нетто-позиции придется еще долгое время показывать рост, чтобы эти цифры хотя бы уровнялись. Ни макроэкономическая статистика, ни фундаментальные события не оказывают поддержки валюте Великобритании. Рассчитывать по-прежнему можно только на коррекционный рост, но мы считаем, что в среднесрочной перспективе падение фунта продолжится. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 4 июля. Евровалюта будет праздновать День независимости США около своих 20-летних минимумов. Обзор пары GBP/USD. 4 июля. Что готовит нам отчет NonFarm Payrolls? Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме отлично видно, что флэт или «качели» завершен. Пара возобновила нисходящую тенденцию и хоть и не сумела обновить свои 2-летние минимумы, но надо делать скидку на то, что в пятницу она только-только к ним подобралась обратно. Таким образом, неудача в пятницу абсолютно не означает, что медведи опять отступили с рынка. Вполне возможно, что на этой неделе мы увидим продолжение похода на Юг. На 4 июля мы выделяем следующие важные уровни: 1,1932, 1,2106, 1,2259, 1,2342. Линии Сенкоу Спан Б(1,2221) и Киджун-сен(1,2145) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. На понедельник ни в Великобритании, ни в США не запланировано ни одного фундаментального события, ни одной макроэкономической публикации. Более того, сегодня в США выходной день, поэтому американские трейдеры будут отсутствовать на рынке. Ждем слабых движений и слабой волатильности. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 4 июля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Евровалюта

Анализ EUR/USD 5M. В течение последнего торгового дня недели пара EUR/USD вновь довольно серьезно подешевела в течение дня. Падение составило не менее 100 пунктов и случилось оно приблизительно после того, как был опубликован отчет по европейской инфляции. Напомним, что индекс потребительских цен в Евросоюзе продолжил расти(вот неожиданность!) и составляет уже 8,6% г/г. Оснований ожидать замедления инфляции нет ни у кого, кроме Кристин Лагард, которая продолжает верить в том, что цены перестанут расти сами собой. Ну а пока ЕЦБ продолжает ждать, рынок продолжать избавляться от европейской валюты. Мы уже говорили, что, по сути, рост инфляции должен был бы означать повышение вероятность ужесточения монетарной политики и поддержать евровалюту. Но в Евросоюзе все наоборот. Рост инфляции обозначает просто рост инфляции, то есть негативный процесс, при котором деньги обесцениваются. Поэтому евровалюта падает и по-прежнему торгуется около своих 20-летних минимумов. Справедливости ради нужно отметить, что пока ей не удается их обновить. В пятницу падение закончилось около уровня 1,0366, всего лишь в 26 пунктах от исторического лоу. Что касается торговых сигналов, то их в пятницу не было сформировано ни одного. Пара несколько раз приближалась к линии Сенкоу Спан Б, но так ни разу и не отработала ее. А уровень 1,0366, от которого был совершен отскок – новый уровень и в пятничных торгах не принимал участия. Отчет COT: Отчеты COT по евровалюте за последние полгода вызывали огромное количество вопросов. На иллюстрации выше отлично видно, что они показывали откровенное «бычье» настроение профессиональных игроков, но при этом европейская валюта в это же время падала. В данное время ситуация немного изменилась, при чем не в пользу евровалюты. Если раньше настроение было «бычьим», но евровалюта падала, то сейчас настроение стало «медвежьим» и... евровалюта падает. Поэтому пока что мы не видим оснований для роста евро, потому что абсолютное большинство факторов остается против него. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов уменьшилось на 6,1 тысячи, а количество шортов у группы «Non-commercial» - сократилось на 11,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция немного увеличилась, на 5 тысяч контрактов. Однако настроение крупных игроков все равно остается «медвежьим». С нашей точки зрения, этот факт очень красноречиво указывает на то, что в данное время даже профессиональные трейдеры не верят в евровалюту. Количество контрактов BUY ниже, чем количество контрактов SELL у некоммерческих трейдеров на 11 тысяч. Следовательно, мы можем констатировать, что не только спрос на доллар США остается высоким, но и спрос на евро является довольно низким. Это может привести к новому, еще большему падению евровалюты. В принципе, за последние несколько месяцев или даже больше евровалюта не смогла показать даже ощутимой коррекции, не говоря уже о чем-то большем. Максимальное движение вверх составляло около 400 пунктов. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 4 июля. Евровалюта будет праздновать День независимости США около своих 20-летних минимумов. Обзор пары GBP/USD. 4 июля. Что готовит нам отчет NonFarm Payrolls? Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 4 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме отлично видно, что пара вновь закрепилась ниже всех линий индикатора Ишимоку. Таким образом, тенденция сейчас вновь нисходящая, а от дальнейшего падения евровалюту спасает только тот самый 20-летний минимум, около которого медведи опасаются открывать новые короткие позиции. Но если ситуация с фундаментальным и геополитическим фоном не изменится, то, скорее всего, обновление этих минимумов – всего лишь вопрос времени. На понедельник мы выделяем следующие уровни для торговли – 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0579, 1,0637, а также линии Сенкоу Спан Б(1,0497) и Киджун-сен(1,0490). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. 4 июля в Европе и Штатах не запланировано ни одного важного и интересного события. Сегодня в США отмечается День независимости, поэтому американские площадки и банки будут закрыты. Следовательно, можно ожидать серьезного падения волатильности пары. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Стоит ли верить Роберту Кийосаки?

В предыдущих статьях мы уже разобрались, почему биткоин, скорее всего, продолжит свое падение. С нашей точки зрения, описанный сценарий является наиболее вероятным. Следует отметить, что никогда нельзя относится ни к одному прогнозу от кого бы то ни было со 100% доверием. Рынок – это очень сложная штука, на него могут влиять различные факторы, многие из которых невозможно спрогнозировать. Кто мог предугадать начало пандемии, снижение ставок центральными банками до нуля и масштабные программы количественного смягчения, которые и помогли биткоину вырасти почти до 80 000$? Грубо говоря, если бы не было пандемии, то не было бы и последнего «бычьего» тренда. Поэтому любое мнение или предсказание – это всего лишь мнение или предсказание одного человека. На прошлой неделе знаменитый Роберт Кийосаки написал в соцсетях, что ждет биткоин на отметке 1100$. Он в очередной раз также заявил, что доллар может потерпеть глобальный крах, а ФРС и МинФин слишком коррумпированные организации. С нашей точки зрения, подобные прогнозы нельзя рассматривать всерьез. Точно также можно сказать, что через месяц начнется Третья Мировая война и биткоин упадет до нуля. Это слишком фантастический сценарий. Более того, доллару предрекают крах многие эксперты уже долгие годы. Это такая же забавная тема, как и с американским государственным долгом, который растет из года в год, но при этом экономика США продолжает процветать и никакого дефолта не происходит. Следует помнить, что в ФРС сидят одни из лучших экономистов в мире. Они тоже ошибаются время от времени, но нельзя же считать, что они некомпетентные и не контролируют ситуацию! Таким образом, с нашей точки зрения, никакого краха доллара США не будет. Или хотя бы предвестником этого краха должен стать какой-то глобальный катаклизм. На ровном месте ничего не происходит. Также следует отметить, что сам Роберт Кийосаки несколько раз пересматривал свой прогноз по будущей цене биткоина. Следовательно, завтра фундаментальный или геополитический фон может поменяться и Кийосаки изменит свой прогноз еще раз. Кстати, сам Роберт несколько раз советовал покупать криптовалюты, когда «медвежий» тренд на рынке уже начался. Поэтому может быть Кийосаки отличный автор, но его прогнозы, мягко говоря, не всегда сбываются. Мы считаем, что следует опираться на цифру около 10-12 тысяч $ за монету и внимательно следить за «техникой». Если нисходящий тренд будет брать паузу или завершаться, то, как минимум, мы получим сигналы на покупку. Возможно, это будет временное затишье, но лучше пропустить хороший сигнал и не заработать, чем продавать на «дне» и получить серьезный убыток. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин продолжает идти ко дну из-за ужасающего «фундамента».

На 4-часовом ТФ текущая картина по биткоину также очень красноречива и не вызывает никаких вопросов. Имеется четкий нисходящий канал, который сохраняется уже долгое время. Криптовалюта даже не пытается закрепиться выше него, а на данный момент находится у его нижней границы. Таким образом, в ближайшее время биткоин может возобновить свое падение после минимальной коррекции, которая абсолютно ни на что не влияет. Несмотря на то, что одной из основных причин падения «битка» в последние месяцы является банальное падение интереса к криптовалютам(ведь криптовалюта не может постоянно расти в цене), есть также и другие причины обвала. Мы уже не раз говорили о них и, по сути, они не меняются в последние месяцы. ФРС не просто встала на тропу войны с инфляцией, ее действия очень сильно отражаются на многих рынках. Фондовый рынок США падает, криптовалютный рынок – падает, доходность казначейских облигаций и спрос на них растет, банковские ставки по депозитам растут. Таким образом, мы сейчас наблюдаем глобальный переток капиталов с одних рынков на другие. Не удивительно, что биткоин страдает, как один из наиболее рисковых активов в мире. Ведь, чем выше ставка ФРС, тем более привлекательными становятся безопасные активы и спрос на них растет. А деньги не появляются из ниоткуда. Чтобы вложиться в безопасные активы, инвесторам нужно изъять их из рисковых. И чем выше поднимается ставка ФРС, тем сильнее может упасть биткоин. А ФРС даже не собирается останавливаться на достигнутом и уже в июле может повысить ставку еще на 0,75%. Напомним, что «нормальным» повышением является на 0,25%. 0,50% считается уже «агрессивным подходом». Однако инфляция в США продолжает бить рекорды и даже не реагирует на повышение ставки до 1,75%. Так как борьба с инфляцией официально объявлена ФРС «главной целью», то можно не сомневаться, что даже повышение ставки в следующем месяце станет далеко не последним. А если так, то у криптовалют есть еще предостаточно времени, чтобы демонстрировать падение. Таким образом, мы считаем, что до конца 2022 года может сохраняться «медвежий» тренд, на котором тоже можно заработать, если продавать биткоин. На 4-часовом таймфрейме котировки «битка» упали ниже уровня 24 350$. Выше нисходящего канала закрепиться так и не удалось, поэтому сейчас целью остается уровень 12 426$. Покупки биткоина сейчас в принципе рассматривать не рекомендуется, для этого нужно дождаться хотя бы закрепления выше канала. Безусловно, настанет момент, когда цена будет очень привлекательной, но хотим напомнить, что последний «бычий» тренд начался не на ровном месте, а только после того, как ЦБ начали смягчать монетарную политику. Соответственно, новый восходящий тренд может начаться и через 3 года, а может быть и еще позже. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Восстановление «битка»: смех да и только.

В течение всей прошедшей недели первая криптовалюта в мире снижалась. Напомним, что несколько недель назад «биток» совершил очередной обвал, потеряв около 15 000$. После этого, вполне логично, началась восходящая коррекция, и за 8-9 дней криптовалюта сумела скорректироваться на... 4 000$. В принципе, это тоже немало, если забыть тот факт, что полгода назад биткоин стоил больше 70 000$. Но времена меняются и что-то не слышно сейчас всех тех криптоэкспертов, которые кричали о 100 000$ сначала в 2021 году, а потом(«раз в 2021 цель достигнута не была») и в 2022. Мы уже говорили неоднократно, что биткоин каждый свой восходящий тренд заканчивал падением на 80-90%. Таким образом, сейчас все идет по плану. «Биток» уверенно движется к уровню 12 426$, но даже он не выглядит, как конечная остановка. Скорее всего, и он будет преодолен, а первая криптовалюта в мире обесценится до 6-10 тысяч долларов за монету. На 24-часовом таймфрейме техническая картина выглядит до невозможности банально. Есть нисходящий тренд, есть нисходящая линия тренда, нет никаких попыток сформировать двусмысленные сигналы, которые непонятно, как трактовать. Нет даже ни одной попытки закрепиться выше линии тренда. Чего можно в этом случае ожидать от биткоина? Безусловно, ни один инструмент не может падать вечно. Но биткоин может падать даже не то, чтобы очень долго, а, скорее, очень сильно. Напомним, что биткоин не обеспечен ничем и не имеет никакой полезности или себестоимости. Формально, себестоимость есть, она выражается затратами на майнинг. Но в разных точках мира эти затраты могут очень сильно различаться. Помимо этого, любая криптовалюта не подвластна и неподконтрольна ни одному центральному банку мира. Именно этот момент долгое время биткоину ставили в главный плюс. Мол ни один центральный банк не может вмешаться, спровоцировать крипто-инфляцию или начать дополнительную эмиссию монет. Но, как видим, есть и обратная сторона медали. В чем полезность отсутствия влияния ЦБ, если биткоин летает на 70-80% своей стоимости в течение считанных месяцев? Это же нестабильность. Те, кто покупал биткоин по 60-70 тысяч $ за монету сейчас уже потеряли 2/3 своего капитала! А если бы хоть кто-то контролировал биткоин, тогда возможно такой волатильности и не было бы. Поэтому BTC в данное время остается очень рисковым инвестиционным инструментом или игрушкой для богатых. Если у вас есть 70 000$ и они явно не последние, конечно, можете рискнуть, чтобы в перспективе получить прибыль x2 или x3. Но, как видим, получить можно не только прибыль, но и серьезные убытки. На 24-часовом таймфрейме котировки «битка» закрепились ниже уровня 24 350$. Таким образом, самой ближайшей целью является сейчас уровень 12 426$. В принципе, биткоин может упасть теперь до любого значения, хоть до нуля. Вряд ли это, конечно, произойдет, но мы считаем, что курс 5-10 тысяч $ долларов за монету станет реальностью еще в 2022 году. Это вместо 100 000$, которые прогнозировало большинство «криптоэкспертов». Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Превью недели. Отчёт ЕЦБ, протокол ФРС и Нонфармы

Пара евро-доллар по итогам прошедшей недели не смогла закрепиться в рамках 3-й фигуры. На протяжении двух дней – в четверг и пятницу – цена неоднократно «ныряла» под отметку 1,0400, на фоне общего усиления американской валюты. Но медведи eur/usd так и не смогли развить южное наступление. Как только пара начинала приближаться к уровням пятилетних минимумов (1,0340-1,0350), нисходящая динамика угасала. Трейдеры фиксировали прибыль, обоснованно сомневаясь в том, что пара преодолеет такой мощный ценовой форпост. Тем более на фоне замедления роста базового индекса PCE и разочаровывающих данных по росту американской экономики (окончательная оценка роста объёма ВВП за первый квартал была пересмотрена в сторону ухудшения, до -1,6%). И тем не менее, настрой по паре всё равно остаётся медвежьим. При всех сомнениях относительно перспектив усиления гринбека, трейдеры в большинстве своём к относятся евро с ещё большим скепсисом. Опубликованные на прошлой неделе инфляционные релизы позволили предположить, что ЕЦБ не станет повышать процентные ставки агрессивными темпами. Прежде всего удивила немецкая инфляция: отчёт по росту индекса потребительских цен в Германии неожиданно вышел в «красной зоне». Все компоненты релиза недотянули до прогнозных уровней, а стержневой ИПЦ в месячном выражении даже опустился в отрицательную область, впервые с января прошлого года. Общеевропейский отчёт также озадачил. Общий ИПЦ в еврозоне в очередной раз удивил рекордным ростом, тогда как базовый индекс разочаровал: впервые за последние 4 месяца он замедлил свой рост. После публикации этого отчёта пара eur/usd снова протестировала 3-ю фигуру, снизившись в пятницу до отметки 1,0373. В контексте вышеуказанных релизов особый интерес вызывает отчет июньского заседания ЕЦБ, который будет обнародован в четверг, 7 июля. Здесь необходимо отметить, что среди членов Европейского Центробанка нет единого мнения относительно темпов ужесточения денежно-кредитной политики. Единственное, о чём можно сейчас говорить с уверенностью – так это о том, что на июльском заседании ставку повысят на 25 базисных пунктов. Дальнейшие перспективы выглядят туманно. Многие валютные стратеги крупных банков закладывают в цены 50-пунктное увеличение ставки в сентябре. Однако представители ЕЦБ очень осторожно комментируют подобные перспективы. Например, Кристин Лагард заявила о том, что регулятор может действовать «более решительно, если того потребует ситуация». Но при этом она не озвучила соответствующие критерии. Допустим, готов ли Центробанк действовать «более решительно», если рост базовой инфляции и дальше будет замедляться при ускорении общего ИПЦ? В целом, многие представители ЕЦБ продолжают демонстрировать нерешительность в этом вопросе. Член исполнительного совета Фабио Панетта в пятницу заявил о том, что нормализация денежно-кредитной политики «должна оставаться постепенной». По его словам, после повышения ставки до нулевого уровня дальнейшие корректировки «будут зависеть от развития перспектив». Если протокол июньской встречи членов Совета управляющих ЕЦБ также отразит их нерешительность (относительно дальнейших действий после июльского повышения), евро окажется под дополнительным давлением. Ещё один важный документ, который может спровоцировать повышенную волатильность по паре eur/usd, будет опубликован в среду. Речь идёт о «минутках ФРС». Протокол июньской встречи членов Федрезерва должен показать, насколько решительно настроен Комитет относительно дальнейших действий. Известно, что на июльском заседании Центробанк будет определяться с выбором: повышать ли ставку на 75 пунктов (как и в июне) или же на 50. Также известно, что решение о 75-пунктном повышении было принято не единогласно: против выступила глава ФРБ Канзас-Сити Эстер Джордж. Уже после июньского заседания глава ФРС Джером Пауэлл, выступая в Конгрессе США, озвучил достаточно интересную фразу: «темпы дальнейшего повышения ставки будут по-прежнему зависеть от поступающих данных и меняющихся экономических условий: Комитет будет принимать решение от заседания к заседанию». Эти слова оказали давление на гринбек. Если же протокол ФРС отразит более ястребиный настрой большинства членов Комитета, доллар получит поддержку. В обратном случае покупатели eur/usd могут рассчитывать на коррекционный рост цены. Наиболее важным макроэкономическим отчётом недели для трейдеров пары станут Нонфармы, которые будут опубликованы в пятницу, 8 июля. Здесь стоит напомнить, что ключевые компоненты предыдущего (майского) релиза не разочаровали, но и не впечатлили участников рынка. Заглавный показатель – уровень безработицы – оказался в «красной зоне». Однако здесь необходимо учесть тот факт, что этот компонент релиза разочаровал лишь тем, что вышел на уровне предыдущего месяца, то есть на отметке 3,6% (вместо прогнозируемого снижения до 3,5%). Средняя почасовая заработная плата выросла в мае на 5,2% (в годовом исчислении). С одной стороны, это достаточно неплохой результат, но с другой стороны, темпы роста данного индикатора замедляются второй месяц подряд. Количество занятых в несельскохозяйственном секторе в мае выросло на 390 тысяч, тогда как эксперты ожидали увидеть этот индикатор несколько ниже, на отметке 325 тысяч. Согласно общему прогнозу, июньские показатели рынка труда также продемонстрируют противоречивый результат. Показатель прироста числа занятых должен вырасти до 290 тысяч, хотя темпы роста средней почасовой оплаты труда в годовом исчислении могут замедлиться до 5,0% (в таком случае здесь будет наблюдаться уже устойчивая нисходящая динамика). Уровень безработицы в свою очередь должен снизиться до двухлетнего минимума – 3,5%. Среди основных макроэкономических отчётов недели также следует выделить: европейский индекс цен производителей (понедельник), изменение объема производственных заказов в США (вторник), индекс деловой активности в секторе услуг от ISM, (среда) отчёт от агентства ADP (четверг). В целом, на мой взгляд, трейдеры пары eur/usd на следующей неделе снова будут пытаться закрепиться в области 3-й фигуры. Но для продвижения ниже отметки 1,0350 (ценовой минимум текущего года) необходим мощный информационный повод – в ином случае южные импульсы будут угасать при приближении к середине третьей фигуры. Поэтому любые коррекционные всплески цены целесообразно использовать для открытия коротких позиций с достаточно скромными ценовыми целями: 1,0400 и 1,0360-1,0370. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 4 июля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в течение пятницы также большую часть дня торговалась с понижением. Сразу следует отметить, что если для евровалюты были основания падать, так как отчет по инфляции вновь показал ее ускорение, то для фунта никакой макроэкономической статистики, как минимум, в первую половину дня не было. Тем не менее, британская валюта начала дешеветь еще ночью и упала на 200 пунктов, что очень много даже для нее, особенно учитывая отсутствие макроэкономического и фундаментального фонов. На американской торговой сессии паре удалось немного восстановиться, что было спровоцировано слабым индексом деловой активности ISM в секторе производства. Он снизился с 56,1 до 53,0, поэтому у доллара США был повод падать после публикации этого отчета. В итоге пара фунт/доллар показала сильную волатильность практически на ровном месте. Возобновлена нисходящая тенденция, но фунт остановился в шаге от обновления своих 2-летних минимумов. Таким образом, технические картины по евро и фунту по-прежнему фактически совпадают. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном таймфрейме по фунту торговые сигналы в пятницу были практически идеальными. Сначала цена преодолела уровень 1,2106, после чего упала аж до уровня 1,1989. Движение вниз было практически безоткатное и его естественно следовало отрабатывать сделкой на продажу. Когда пара отскочила от уровня 1,1989, ее следовало закрывать и открывать длинную позицию. Всего по короткой позиции можно было заработать около 90 пунктов. Далее цена начала довольно сильный рост и преодолела по пути наверх к уровню 1,2106 уровень 1,2040. Где закрывать длинную позицию трейдеры могли решать сами, так как это влияло лишь на уровень их прибыли по второй сделке. Минимум по ней можно было заработать еще 50 пунктов. Таким образом, хоть высоковолатильные движения в пятницу и были практически безосновательными, наличие тренда в очередной раз помогло начинающим игрокам хорошо заработать. Еще раз напоминаем, что торговать на трендовом движении – всегда хорошо. Как торговать в понедельник: На 30-минутном ТФ формально пара на этой неделе начала новую нисходящую тенденцию. В случае с фунтом удалось сформировать нисходящую линию тренда, которая визуализирует тенденцию. Если пара закрепится выше нее, то можно будет считать нисходящую тенденцию завершенной(она же может быть краткосрочной). В противном случае пара будет продолжать стремиться к обновлению своих 2-летних минимумов около уровня 1,1933. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,1933, 1,1989, 1,2040, 1,2106, 1,2170, 1,2216, 1,2260. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop Loss в безубыток. На понедельник ни в США, ни в Великобритании не запланировано ни одного важного или хотя бы интересного события. Таким образом, реагировать новичкам в течение дня будет не на что. Завтра в США праздник, поэтому многие площадки и все банки будут закрыты. Это значит, что волатильность может сильно упасть, а пара находится весь день во флэте. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 4 июля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в среду возобновила нисходящее движение после коррекции в четверг. Таким образом, после нескольких недель фактически бокового движения, нисходящая тенденция возобновлена. На текущий момент котировки пары опять подбираются к своим локальным и 20-летним минимумам, таким образом, уже в ближайшее время они могут быть обновлены. Евровалюта так и не сумела нормально скорректироваться за последние два месяца, но на 30-минутном ТФ у нас тренды другого масштаба. И на данный момент мы имеем новый нисходящий тренд. Правда, не факт, что со второй попытки трейдерам удастся преодолеть уровень 1,0359. Все-таки пара находится очень низко для себя, поэтому некоторые трейдеры уже сомневаются в целесообразности коротких позиций на столь низких ценовых значениях. Тем не менее, падение евровалюты может продолжиться, так как абсолютное большинство факторов продолжает работать в пользу доллара. В пятницу, кстати, в Евросоюзе вышел очередной отчет по инфляции, который показал очередное ускорение роста цен. В США это означало бы, что ФРС придется пересмотреть темпы повышения ставки, а в Евросоюзе это не значит ничего, так как ЕЦБ еще даже первый раз ставку не повысил. Поэтому, с нашей точки зрения, падение евро в пятницу логично. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме торговых сигналов в пятницу было сформировано огромное множество. Движение было достаточно волатильным. Первый сигнал на продажу сформировался около уровня 1,0465, после чего цена опустилась к уровню 1,0433 и отскочила уже от него. Заработать можно было около 10 пунктов и нужно было открывать сразу же длинные позиции. Далее пара вернулась к 1,0465 и три раза отскочила от этого уровня. Соответственно, лонги следовало закрывать в прибыли еще 10 пунктов и открывать новые продажи. Цена начала падать и на этот раз не остановилась около уровня 1,0433, а продолжила движение на Юг и ушла даже ниже 1,0383. Поэтому сделку на продажу следовало закрывать по ближайшему сигналу на покупку, который сформировался при закреплении выше 1,0383. Уже по этим трем сделкам начинающие трейдеры могли заработать около 70-80 пунктов. Последний сигнал на покупку тоже можно было отработать и тоже можно было получить прибыль, но он все же сформировался достаточно поздно, поэтому его можно было также и пропустить. Как торговать в понедельник: На 30-минутном таймфрейме сформировалась новая нисходящая тенденция, но линии тренда или канала по-прежнему нет, что немного затрудняет процесс торговли. Если в дальнейшем пара будет торговаться трендово и волатильно, то ничего страшного, так как на хорошем движении можно зарабатывать и просто по уровням. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,0354, 1,0383, 1,0433, 1,0465, 1,0483, 1,0535. При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. В понедельник в Америке официальный выходной в честь Дня независимости. В Европе на этот день тоже не запланировано ни одного важного события. Скорее всего, волатильность завтра будет очень низкой, а тренд – отсутствовать. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 27 июня-1 июля по паре EUR/USD. Отчет COT. Евро опять около 20-летних минимумов. Инфляция в ЕС продолжает

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели снизилась на 130 пунктов. Учитывая тот факт, что евровалюта уже несколько недель торгуется в непосредственной близости от своих 20-летних минимумов, то любое даже самое незначительное падение критично для нее. Например, сейчас пара находится на расстоянии меньше 100 пунктов от обновления этих самых минимумов. Также паре не удалось закрепиться выше облака Ишимоку, а за последние две недели (когда была осуществлена новая попытка начать коррекцию) цена не смогла закрепиться даже выше критической линии Киджун-сен. Таким образом, мы можем сделать только такой же вывод, как и ранее. Позиции медведей чрезвычайно сильны, а быки продолжают отдыхать и наслаждаться жизнью вне рынка. Естественно, при таких раскладах ожидать роста европейской валюты не приходится. Поэтому мы продолжаем ожидать дальнейшего падения пары с целью ценового паритета. На этой неделе состоялся экономический форум в португальском городе Синтра, в ходе которого выступили Кристин Лагард и Джером Пауэлл. Глава ЕЦБ суммарно на этой неделе выступила целых четыре раза. В принципе, уже по движению валютной пары отлично видно, поддержали ли ее выступления европейскую валюту. Ответ: нет. Лагард в очередной раз дала понять, что ЕЦБ не собирается отсиживаться в сторонке и надеяться на замедление инфляции по естественные причинам, но при этом регулятор все также продолжает ничего не делать в направлении влияния на инфляцию. Лагард по-прежнему обещает повысить ставку в июле (скорее всего, речь идет о 0,25%), а потом, если понадобится, в сентябре. Тот факт, что для погашения инфляции требуется ее повысить минимум до 2%, не принимается в расчет. Таким образом, все «псевдоястребиные» обещания Лагард просто пропускаются мимо ушей трейдерами. Ставка ФРС уже в этом месяце может вырасти до 2,25-2,5%.Анализ COT. Отчеты COT по евровалюте за последние полгода вызывали огромное количество вопросов. На иллюстрации выше отлично видно, что они показывали откровенное «бычье» настроение профессиональных игроков, но при этом европейская валюта в это же время падала. В данное время ситуация немного изменилась, причем не в пользу евровалюты. Если раньше настроение было «бычьим», но евровалюта падала, то сейчас настроение стало «медвежьим» и... евровалюта падает. Поэтому пока что мы не видим оснований для роста евро, потому что абсолютное большинство факторов остаются против него. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов уменьшилось на 6,1 тысячи, а количество шортов у группы «Non-commercial» сократилось на 11,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция немного увеличилась, на 5 тысяч контрактов. Однако настроение крупных игроков все равно остается «медвежьим». С нашей точки зрения, этот факт очень красноречиво указывает на то, что в данное время даже профессиональные трейдеры не верят в евровалюту. Количество контрактов BUY ниже, чем количество контрактов SELL у некоммерческих трейдеров на 11 тысяч. Следовательно, мы можем констатировать, что не только спрос на доллар США остается высоким, но и спрос на евро является довольно низким. Это может привести к новому, еще большему падению евровалюты. В принципе, за последние несколько месяцев или даже больше евровалюта не смогла показать даже ощутимой коррекции, не говоря уже о чем-то большем. Максимальное движение вверх составляло около 400 пунктов. Анализ фундаментальных событий. Наиболее важным событием текущей недели для евровалюты был, несомненно, отчет по инфляции в Евросоюзе. Сложно сказать, ожидал ли кто-то из трейдеров или экспертов замедления инфляции по итогам июня, мы – точно нет. Индекс потребительских цен вырос до 8,6% г/г, но это отнюдь не означает, что теперь-то ЕЦБ начнет занимать более агрессивную позицию в отношении монетарной политики. Напомним, что инфляция растет уже достаточно длительный период времени, а европейский регулятор еще даже не повысил ни разу ключевую ставку. Более того, лишь примерно в это время регулятор собирается полностью отказаться от программы QE. То есть сейчас Центробанк все еще печатает деньги, чтобы стимулировать экономику. И при этом не повышает ставки. Как в такой ситуации европейская валюта может расти, если параллельно в США ставки повышаются каждый месяц, а с 1 июля начинает действовать программа QT, по которой ФРС будет распродавать ежемесячно казначейских и ипотечных облигаций на сумму 95 млрд долларов? Торговый план на неделю 4 – 8 июля: 1) На 24-часовом таймфрейме пара всего в шаге остановилась от минимума за последние 20 лет – 1,0340, но отдалиться за последние недели от него не смогла. Практически все факторы по-прежнему говорят в пользу долгосрочного роста доллара США. Преодолеть облако Ишимоку трейдерам не удалось, поэтому восходящее движение и покупки евровалюты по-прежнему не актуальны. Нужно ждать как минимум закрепления выше линии Сенкоу Спан Б, и лишь после этого рассматривать покупки евровалюты. 2) Что касается продаж пары евро/доллар, то они сейчас все еще остаются более актуальными. Цена закрепилась обратно ниже критической линии, поэтому в нашем распоряжении имеется новый сигнал для продаж с целью 1,0172 (127,2% по Фибоначчи), который находится уже ниже 20-летних минимумов. Сигнал отменится, если пара закрепится выше линии Киджун-сен. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Индикаторы Ишимоку (стандартные настройки), Боллинджер Бандс (стандартные настройки), MACD (5, 34, 5); Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров; Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial». Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 27 июня-1 июля по паре GBP/USD. Отчет COT. Британский фунт следует за евровалютой на дно

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели упала на 170 пунктов. Мы не можем сказать, что такое движение было обосновано фундаментальным или макроэкономическим фоном. Британская статистика в последнее время слабеет, но ведь в США и Евросоюзе тоже не все хорошо. Проблемы у всех схожие: высокая инфляция, угроза рецессии. Таким образом, сказать, что британский фунт падает из-за того, что экономика Великобритании значительно слабее экономики США, нельзя. Скорее даже наоборот. Например, отчет по ВВП в первом квартале значительно сильнее именно в Британии, а в США зафиксировано падение на 1,6% кв/кв. На этой неделе как раз вышел отчет по британскому ВВП, который показал рост на 0,8%. А вот других важных событий на Туманном Альбионе фактически не было. Индекс деловой активности в сфере производства, и, пожалуй, все. Индекс показал очередное снижение и составил в июне 52,8. Но деловая активность падает сейчас и в США, и в ЕС. Таким образом, мы склонны считать, что фунт возобновил свое падение, благодаря рыночной ситуации. Трейдеры уже настолько привыкли продавать рисковые валюты и активы, что даже не задумываются над тем, что в Британии сейчас все ненамного хуже, чем за океаном. Геополитическая ситуация сложная, ФРС повышает ставку быстрее и сильнее, чем БА, значит, нужно продавать фунт. Вот и вся логика. Техническая картина при этом вызывает еще меньше вопросов. Уже долгое время сохраняется нисходящий тренд, и в данное время пара продолжает располагаться ниже критической линии и ниже облака Ишимоку. Поэтому нет ни одного сигнала о возможном росте пары. Ситуация практически идентична паре евро/доллар.Анализ COT. Последний отчет COT по британскому фунту опять показал несущественные изменения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 6,7 тысячи контрактов BUY и закрыла 3,4 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 10 тысяч. Однако настроение крупных игроков все равно остается «ярко выраженным медвежьим», что отлично видно по второму индикатору на иллюстрации выше. А фунт, несмотря на увеличение нетто-позиции, все равно не может показать даже ощутимую восходящую коррекцию. Нетто-позиция падала в течение 3 месяцев, теперь она растет, но какая разница, если британская валюта все равно обесценивается? Мы уже говорили, что отчеты COT по фунту никак не учитывают спрос на доллар, который, вероятно, остается сейчас очень высоким. Следовательно, даже для укрепления британской валюты требуется, чтобы спрос на нее рос быстрее и сильнее, чем спрос на доллар. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 88 тысяч контрактов на продажу и всего лишь 35 тысяч контрактов на покупку. Нетто-позиции придется еще долгое время показывать рост, чтобы эти цифры хотя бы уровнялись. Ни макроэкономическая статистика, ни фундаментальные события не оказывают поддержки валюте Великобритании. Рассчитывать по-прежнему можно только на коррекционный рост, но мы считаем, что в среднесрочной перспективе падение фунта продолжится. Анализ фундаментальных событий На этой неделе в Штатах важных событий тоже было немного. На экономическом форуме в Португалии выступил с речью Джером Пауэлл, который абсолютно ничем не удивил рынки. В понедельник был опубликован отчет по заказам на товары долгосрочного использования, оказавшийся выше прогнозов. В пятницу вышел индекс деловой активности в сфере производстваISM, который в очередной раз снизился. Таким образом, назвать американскую статистику сильной язык не поворачивается. Однако, как видим, доллар опять подорожал. Мы уже говорили, что макроэкономика влияет на движение валюты локально, она не способна изменить настроение трейдеров или привести к смене тренда. Поэтому для того, чтобы фунт и евро начали расти, требуется изменение глобальных фундаментальных и геополитических факторов. Конечно, возможен еще вариант, при котором рынку просто надоест продавать рисковые валюты. Его тоже исключать нельзя. Однако угадать, на каких ценовых значениях это случится, по понятным причинам невозможно. Торговый план на неделю 4 – 8 июля: 1) Пара фунт/доллар очень быстро завершила минимальный виток восходящей коррекции. На этот раз она не сумела даже преодолеть критическую линию. Таким образом, покупки сейчас по-прежнему не актуальны, а рассматривать их можно будет не ранее закрепления цены выше облака Ишимоку. Теоретические шансы на рост пара сохраняет, но настрой рынка и желание быков покупать сейчас не на том уровне, чтобы рассчитывать на сильный рост фунта. 2) Фунт стерлингов, можно сказать, возобновил нисходящий тренд, так как закрепился ниже критической линии. Ни одного технического основания ожидать сейчас восходящее движение нет. Поэтому в данное время актуальны продажи с целью 1,1410 (100,0% по Фибоначчи), если трейдерам удастся продавить уровень Фибоначчи 76,4%-1,2078. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Индикаторы Ишимоку (стандартные настройки), Боллинджер Бандс (стандартные настройки), MACD (5, 34, 5); Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров; Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial». Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 27 июня – 1 июля по паре GBP/USD. Отчет COT. Британский фунт следует за евровалютой на дно.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели упала на 170 пунктов. Мы не можем сказать, что такое движение было обосновано фундаментальным или макроэкономическим фоном. Британская статистика в последнее время слабеет, но ведь и в США и Евросоюзе тоже не все хорошо. Проблемы у всех схожие: высокая инфляция, угроза рецессии. Таким образом, сказать, что британский фунт падает из-за того, что экономика Великобритании значительно слабее экономики США, нельзя. Скорее, даже, наоборот. Например, отчет по ВВП в первом квартале значительно сильнее именно в Британии, а в США – зафиксировано падение на 1,6% кв/кв. На этой неделе как раз вышел отчет по британскому ВВП, который показал рост на 0,8%. А вот других важных событий на Туманном Альбионе фактически не было. Индекс деловой активности в сфере производства и, пожалуй, все. Индекс показал очередное снижение и составил в июне 52,8. Но деловая активность падает сейчас и в США, и в ЕС. Таким образом, мы склонны считать, что фунт возобновил свое падение, благодаря рыночной ситуации. Трейдеры уже настолько привыкли продавать рисковые валюты и активы, что даже не задумываются над тем, что в Британии сейчас все ненамного хуже, чем за океаном. Геополитическая ситуация сложная, ФРС повышает ставку быстрее и сильнее, чем БА, значит нужно продавать фунт. Вот и вся логика. Техническая картина при этом вызывает еще меньше вопросов. Уже долгое время сохраняется нисходящий тренд и в данное время пара продолжает располагаться ниже критической линии и ниже облака Ишимоку. Поэтому нет ни одного сигнала о возможном росте пары. Ситуация практически идентична паре евро/доллар. Анализ COT. Последний отчет COT по британскому фунту опять показал несущественные изменения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 6,7 тысячи контрактов BUY и закрыла 3,4 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 10 тысяч. Однако настроение крупных игроков все равно остается «ярко выраженным медвежьим», что отлично видно по второму индикатору на иллюстрации выше. А фунт, несмотря на увеличение нетто-позиции, все равно не может показать даже ощутимую восходящую коррекцию. Нетто-позиция падала в течение 3 месяцев, теперь она растет, но какая разница, если британская валюта все равно обесценивается? Мы уже говорили, что отчеты COT по фунту никак не учитывают спрос на доллар, который, вероятно, остается сейчас очень высоким. Следовательно, даже для укрепления британской валюты требуется, чтобы спрос на нее рос быстрее и сильнее, чем спрос на доллар. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 88 тысяч контрактов на продажу и всего лишь 35 тысяч контрактов на покупку. Нетто-позиции придется еще долгое время показывать рост, чтобы эти цифры хотя бы уровнялись. Ни макроэкономическая статистика, ни фундаментальные события не оказывают поддержки валюте Великобритании. Рассчитывать по-прежнему можно только на коррекционный рост, но мы считаем, что в среднесрочной перспективе падение фунта продолжится. Анализ фундаментальных событий. На этой неделе в Штатах важных событий тоже было немного. На экономическом форуме в Португалии выступил с речью Джером Пауэлл, который абсолютно ничем не удивил рынки. В понедельник был опубликован отчет по заказам на товары долгосрочного использования, оказавшийся выше прогнозов. В пятницу вышел индекс деловой активности в сфере производства ISM, который в очередной раз снизился. Таким образом, назвать американскую статистику сильной, язык не поворачивается. Однако, как видим, доллар опять подорожал. Мы уже говорили, что макроэкономика влияет на движение валюты локально, на не способна изменить настроение трейдеров или привести к смене тренда. Поэтому для того, чтобы фунт и евро начали расти, требуется изменение глобальных фундаментальных и геополитических факторов. Конечно, возможен еще вариант, при котором рынку просто надоест продавать рисковые валюты. Его тоже исключать нельзя. Однако угадать, на каких ценовых значениях это случится, по понятным причинам невозможно. Торговый план на неделю 4 – 8 июля: 1) Пара фунт/доллар очень быстро завершила минимальный виток восходящей коррекции. На этот раз она не сумела даже преодолеть критическую линию. Таким образом, покупки сейчас по-прежнему не актуальны, а рассматривать их можно будет не ранее закрепления цены выше облака Ишимоку. Теоретические шансы на рост пара сохраняет, но настрой рынка и желание быков покупать сейчас не на том уровне, чтобы рассчитывать на сильный рост фунта. 2) Фунт стерлингов, можно сказать, возобновил нисходящий тренд, так как закрепился ниже критической линии. Ни одного технического основания ожидать сейчас восходящее движение нет. Поэтому в данное время актуальны продажи с целью 1,1410(100,0% по Фибоначчи), если трейдерам удастся продавить уровень Фибоначчи 76,4% - 1,2078. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 27 июня – 1 июля по паре EUR/USD. Отчет COT. Евро опять около 20-летних минимумов. Инфляция в ЕС продолжает

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели снизилась на 130 пунктов. Учитывая тот факт, что евровалюта уже несколько недель торгуется в непосредственной близости от своих 20-летних минимумов, то любое, даже самое незначительное падение, критично для нее. Например, сейчас пара находится на расстоянии меньше 100 пунктов от обновления этих самых минимумов. Также паре так и не удалось закрепиться выше облака Ишимоку, а за последние две недели(когда была осуществлена новая попытка начать коррекцию) цена не смогла закрепиться даже выше критической линии Киджун-сен. Таким образом, мы можем сделать только такой же вывод, как и ранее. Позиции медведей чрезвычайно сильны, а быки продолжают отдыхать и наслаждаться жизнью вне рынка. Естественно, что при таких раскладах ожидать роста европейской валюты не приходится. Поэтому мы продолжаем ожидать дальнейшего падения пары с целью ценовой паритет. На этой неделе состоялся экономический форум в португальском городе Синтра, в ходе которого выступили Кристин Лагард и Джером Пауэлл. Глава ЕЦБ суммарно на этой неделе выступила целых четыре раза. В принципе, уже по движению валютной пары отлично видно, поддержали ли ее выступления европейскую валюту. Ответ: нет. Лагард в очередной раз дала понять, что ЕЦБ не собирается отсиживаться в сторонке и надеяться на замедление инфляции по естественные причинам, но при этом регулятор все также продолжает ничего не делать в направлении влияния на инфляцию. Лагард по-прежнему обещает повысить ставку в июле(скорее всего, речь идет о 0,25%), а потом, если понадобится, в сентябре. Тот факт, что для погашения инфляции требуется ее повысить минимум до 2%, не принимается в расчет. Таким образом, все «псевдо-ястребиные» обещания Лагард просто пропускаются мимо ушей трейдерами. Ставка ФРС уже в этом месяце может вырасти до 2,25-2,5%. Анализ COT. Отчеты COT по евровалюте за последние полгода вызывали огромное количество вопросов. На иллюстрации выше отлично видно, что они показывали откровенное «бычье» настроение профессиональных игроков, но при этом европейская валюта в это же время падала. В данное время ситуация немного изменилась, при чем не в пользу евровалюты. Если раньше настроение было «бычьим», но евровалюта падала, то сейчас настроение стало «медвежьим» и... евровалюта падает. Поэтому пока что мы не видим оснований для роста евро, потому что абсолютное большинство факторов остается против него. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов уменьшилось на 6,1 тысячи, а количество шортов у группы «Non-commercial» - сократилось на 11,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция немного увеличилась, на 5 тысяч контрактов. Однако настроение крупных игроков все равно остается «медвежьим». С нашей точки зрения, этот факт очень красноречиво указывает на то, что в данное время даже профессиональные трейдеры не верят в евровалюту. Количество контрактов BUY ниже, чем количество контрактов SELL у некоммерческих трейдеров на 11 тысяч. Следовательно, мы можем констатировать, что не только спрос на доллар США остается высоким, но и спрос на евро является довольно низким. Это может привести к новому, еще большему падению евровалюты. В принципе, за последние несколько месяцев или даже больше евровалюта не смогла показать даже ощутимой коррекции, не говоря уже о чем-то большем. Максимальное движение вверх составляло около 400 пунктов. Анализ фундаментальных событий. Наиболее важным событием текущей недели для евровалюты был, несомненно, отчет по инфляции в Евросоюзе. Сложно сказать, ожидал ли кто-то из трейдеров или экспертов замедления инфляции по итогам июня, мы – точно нет. Индекс потребительских цен вырос до 8,6% г/г, но это отнюдь не означает, что теперь-то ЕЦБ начнет занимать более агрессивную позицию в отношении монетарной политики. Напомним, что инфляция растет уже достаточно длительный период времени, а европейский регулятор еще даже не повысил ни разу ключевую ставку. Более того, лишь примерно в это время регулятор собирается полностью отказаться от программы QE. То есть сейчас центробанк все еще печатает деньги, чтобы стимулировать экономику. И при этом не повышает ставки. Как в такой ситуации европейская валюта может расти, если параллельно в США ставки повышаются каждый месяц, а с 1 июля начинает действовать программа QT, по которой ФРС будет распродавать ежемесячно казначейских и ипотечных облигаций на сумму 95 млрд долларов? Торговый план на неделю 4 – 8 июля: 1) На 24-часовом таймфрейме пара всего в шаге остановилась от минимума за последние 20 лет – 1,0340, но отдалится за последние недели от него не смогла. Практически все факторы по-прежнему говорят в пользу долгосрочного роста доллара США. Преодолеть облако Ишимоку трейдерам не удалось, поэтому восходящее движение и покупки евровалюты по-прежнему не актуальны. Нужно ждать, как минимум, закрепления выше линии Сенкоу Спан Б, и лишь после этого рассматривать покупки евровалюты. 2) Что касается продаж пары евро/доллар, то они сейчас все еще остаются более актуальными. Цена закрепилась обратно ниже критической линии, поэтому в нашем распоряжении имеется новый сигнал для продаж с целью 1,0172(127,2% по Фибоначчи), который находится уже ниже 20-летних минимумов. Сигнал отменится, если пара закрепится выше линии Киджун-сен. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: Джером Пауэлл сыплет инвесторам соль на рану, намекая на то, что продавать доллар еще рано

В пятницу глобальные рынки приходят в себя после волатильных торгов на предыдущей сессии. В четверг инвесторы продолжили отыгрывать заявления председателя ФРС Джерома Пауэлла, сделанные в ходе форума ЕЦБ в среду. Он указал на то, что американский регулятор продолжит курс на повышение ставок для обуздания инфляции, даже если рост экономики замедлится. Накануне на движение котировок повлияло и то, что инвесторы проводили ребалансировку своих портфелей в конце первого полугодия, которое выдалось довольно мрачным. Год начался со всплеска случаев заражения COVID-19 в мире из-за распространения омикрон-штамма. Затем последовал военный конфликт России и Украины, высокая за многие десятилетия инфляция и агрессивное повышение процентных ставок ФРС, что усилило опасения относительно возможной рецессии. Поэтому не приходится удивляться тому, что американский фондовый рынок с начала года потерял $9 трлн. «Упрямо растущая инфляция обусловила решительный настой Федрезерва. Регулятор выбрал борьбу с инфляцией, невзирая на экономические последствия. Инвесторы по понятным причинам не решаются покупать акции в условиях повышения ставки ФРС, они опасаются дальнейшего падения прибылей», – сказали стратеги Citigroup. Оставляя позади первые шесть месяцев года, многие трейдеры сомневаются в том, что худшее осталось позади. Хотя индекс S&P 500 подскочил на 6,4% на прошлой неделе, трудно винить инвесторов в скептицизме: базовый индекс уже пережил три таких отскока, по крайней мере, на 6% в этом году только для того, чтобы затем упасть ниже своего предыдущего минимума. «"Быки" должны доказать, что это не просто отскок "медвежьего" рынка», – сказали специалисты исследовательской компании All Star Charts, отметив, что даже при росте индекса на прошлой неделе больше акций достигли 52-недельных минимумов, чем максимумов. Даже недавний отскок индекса широкого рынка быстро сошел на нет. В четверг S&P 500 снизился четвертый день подряд и опустился на 0,88%, до 3785,38 пункта. Только что индекс продемонстрировал худшую динамику по итогам первого полугодия с 1970 года. С начала года падение S&P 500 составило 20,58%. Инвесторы опасаются, что крупнейшая в мире экономика войдет в рецессию, и уходят с рынка акций, переориентируя капиталы в сторону защитных активов, к которым относится американская валюта. Накануне индекс USD поднялся до 105,25 пункта, едва не дотянув до 20-летнего максимума в 105,78 пункта, зафиксированного в середине июня. Гринбек вынужден был отступить после того, как потребительские расходы в США в мае выросли намного меньше, чем ожидалось. В мае показатель поднялся до минимальных с начала текущего года 0,2% с 0,6% в апреле. На долю потребительских расходов приходится 70% американского ВВП, и эти статданные были восприняты рынками как негативный экономический сигнал. Тем временем, индикатор PCE Core, который не учитывает стоимость продуктов питания и энергоресурсов, поднялся на 0,3% по сравнению с апрелем. На этом уровне показатель остается уже четыре месяца подряд. В годовом выражении индикатор повысился на 4,7%, что стало минимальным приростом за последние шесть месяцев. «Менее значительный подъем базовой инфляции не является четким и убедительным свидетельством того, что ФРС необходимо перейти к менее агрессивному повышению ставок. Но это означает, что инфляция в целом не так уж плоха, как можно было бы подумать», – сообщили эксперты Capital Economics. В результате гринбек оказался под давлением. Это позволило паре EUR/USD совершить решительный отскок от двухнедельных минимумов в районе 1,0380. Она не только смогла отыграть дневные потери, но закрылась на положительной территории в четверг, поднявшись примерно на 0,4%. Тем не менее единая валюта продемонстрировала месячное снижение почти на 2,5% и квартальный убыток более чем на 5%, показав наихудшую квартальную динамику с конца 2016 года. В пятницу доллар возвращает утраченные в ходе предыдущей сессии позиции и находится на пути к своей лучшей неделе за последние четыре года. Между тем евро движется к недельному падению на 1,5% по отношению к своему американскому визави. «Второе полугодие началось с отказа от риска, рынки акций и сырьевых товаров снизились, а доллар существенно укрепился против большинства других валют», – отметили стратеги Societe Generale. Гринбек завершает неделю подъемом на фоне сигналов о готовности Федрезерва продолжать ужесточение денежно-кредитной политики. Председатель ФРС Дж. Пауэлл на этой неделе заявил, что американская экономика имеет хорошие позиции, чтобы справиться с ужесточением денежно-кредитной политики, и регулятор ожидает, что она продолжит расти, однако гарантий «мягкой посадки» дать не может. «Борьба с инфляцией с большой вероятностью причинит экономике некоторую боль, однако боль будет сильнее, если мы не сможем справиться с высокой инфляцией», – сказал Дж. Пауэлл. Позиция руководителя крупнейшего центрального банка явно указывает на то, что регулятор куда больше опасается ускорения инфляции, чем замедления экономического роста. Однако фондовым рынкам от этого не легче. Акции могут упасть еще на 10%, прежде чем достигнут «дна», считают специалисты Morgan Stanley. По их словам, шансы на того, что Соединенные Штаты два квартала подряд будут страдать от отрицательного экономического роста, удвоились после того, как ФРС повысила процентные ставки на 75 базисных пунктов 15 июня, что делает спад на фондовом рынке все более вероятным. «Ускоренное ужесточение политики ФРС удвоило вероятность рецессии. Дно "медвежьего" рынка все еще может быть на расстоянии от 5% до 10%», – сообщили в Morgan Stanley. Аналитики JPMorgan Chase заявили, что теперь стало разумным учитывать риск того, что в этом году экономика США и/или мировая экономика скатится в рецессию. «Растущая обеспокоенность из-за постоянных инфляционных потрясений в сочетании с новостями о более агрессивной политике ФРС и ухудшением настроений существенно изменили наши взгляды на рост экономики во втором полугодии 2022 года», – отметили они. Инвесторы теперь ждут новых данных по инфляции в США, которые будут опубликованы 13 июля. В случае, если рост потребительских цен в стране продолжится, американскому регулятору на очередном заседании придется вновь поднять ключевую ставку на 75 б.п. Это будет способствовать пересмотру трейдерами ожиданий относительно ставки по федеральным фондам до конца года в сторону более высоких значений, что усилит давление на рисковые активы и поддержит доллар. «Гринбек по-прежнему близок к годовому максимуму, поскольку опасения по поводу рецессии не могут повлиять на основное предположение о том, что инфляция является проблемой, и что ФРС сосредоточена на повышении ставки для ее решения», – сказали стратеги ING. Некоторые эксперты проводят параллели с 1980-ми. Тогда председателем Федрезерва был Пол Волкер, которому удалось снизить инфляцию с 14,8% в 1980 году до 3,6% в 1989 году. Однако за это американская экономика заплатила шоком, и в конечном итоге Соединенные Штаты скатились в рецессию. Впрочем, нынешний глава ФРС с Полом Волкером себя не ассоциирует. Дж. Пауэлл утверждает, что ЦБ твердо намерен взять инфляцию под контроль, но рассчитывает на то, что «жесткой посадки» удастся избежать. Согласно окончательной оценке, в первом квартале американский ВВП сократился на 1,6% в квартальном выражении. В текущем квартале ФРБ Атланты ожидает нулевую динамику национальной экономики. Тем временем торговый дефицит США сокращается, а объем товарных запасов в стране увеличился на 2% в мае, что выступает фактором поддержки экономического роста. Кроме того, наличие избыточных запасов у крупнейших ретейлеров подталкивает их к решению снижать цены для освобождения заполненных складов. Поэтому Федрезерв, возможно, не зря надеется на то, что в ближайшие месяцы появятся признаки стабилизации инфляционного давления. В таком случае текущий цикл ужесточения монетарной политики в США будет менее агрессивным, чем сейчас оценивает рынок. Однако любые прогнозы по CPI являются лишь предположением, рецессия выглядит неизбежной, и последствия любой «жесткой посадки» могут быть больше, чем мы можем себе представить на данный момент. Все это внушает уверенность долларовым «быкам». Первые шесть месяцев 2022 года были отмечены доминированием гринбека на валютном рынке, отмечают эксперты ING, которые прогнозируют, что укрепление USD продолжится в третьем квартале. «Наше мнение по-прежнему заключается в том, что доллар должен продолжать рассчитывать на довольно прочную почву под ногами в третьем квартале благодаря опережающему повышению ставок ФРС и все еще сложной для рисковых активов мировой обстановке из-за ужесточения ситуации с ликвидностью и опасений в отношении замедления глобальной экономики», – сообщили в ING. Гринбек довольно быстро отмахнулся от своих недавних потерь на фоне усиления опасений, что любое замедление экономики США потянет за собой весь мир. По словам специалистов RBC Capital Markets, вероятность того, что Соединенные Штаты скатятся в рецессию, не увлекая за собой остальной мир, крайне мала. Доллар будет выигрышно смотреться во время глобального спада, полагают они. Американская валюта оставила позади откат четверга и вернулась в пятницу в область выше 105,00. В то же время пара EUR/USD обновила двухнедельные минимумы ниже 1,0400, теряя за день около 0,7%. Евро сдал завоеванные накануне позиции, поскольку конфликт на Украине усугубил опасения по поводу инфляции и экономического роста в Европе. Согласно данным Deutsche Bank, европейская экономика столкнулась с новым серьезным потрясением из-за замедления поставок российского природного газа, что грозит подтолкнуть инфляцию даже выше текущих рекордных уровней и привести к неминуемой рецессии в самой сильной стране региона – Германии. Евростат сообщил в пятницу, что годовая инфляция в валютном блоке в июне подскочила до 8,6% в годовом выражении с 8,1%, зафиксированных в мае. Хотя сильный доллар усложняет жизнь американским экспортерам, побочным эффектом укрепления USD может стать снижение инфляции. Недаром на этой неделе глава ФРС Дж. Пауэлл заявил, что укрепление гринбека является дезинфляционным фактором. Между тем слабый евро идет вразрез с целью европейского ЦБ по обеспечению ценовой стабильности. Как отмечают стратеги Bank of America, сам ЕЦБ находится в центре неспособности евро обеспечить устойчивое восстановление. Разница в процентных ставках по обе стороны Атлантики остается ключевым фактором, влияющим на курс EUR/USD. О сближении позиций ФРС и ЕЦБ пока не может быть и речи. Американский ЦБ идет ва-банк на ужесточение, а европейский регулятор все еще решает, следует ли ему объявлять размер и продолжительность своей предстоящей программы покупки облигаций. Кроме того, инвесторы оценивают экономическое положение Европы как более шаткое, чем в Соединенных Штатах, усугубляемое энергетическим кризисом, вызванным военным конфликтом на Украине. Поэтому неудивительно, что пара EUR/USD остается продаваемой на росте. Отметка 1,0470 (уровень коррекции по Фибоначчи на 23,6%) выступает в качестве ближайшего сопротивления. Покупатели, скорее всего, не будут проявлять интерес к паре, пока этот уровень остается нетронутым. Первоначальная поддержка, похоже, сформировалась в области 1,0380–1,0370, далее идет уровень 1,0340, который стал минимальной точкой в 2017 году. Следующими препятствиями выше 1,0470 являются 1,0500 (100-дневная скользящая средняя) и 1,0520 (уровень коррекции по Фибоначчи на 38,2%).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Ключевые инфляционные отчёты недели: больше вопросов, чем ответов

Пара евро-доллар под занавес торговой недели снова протестировала область 3-й фигуры. Такая ценовая динамика обусловлена как усилением гринбека, так и ослаблением единой валюты. Стремительный взлёт индекса доллара США, который сегодня вновь достиг 105-й фигуры (впервые с середины июня), «перерисовал» конфигурацию основных валютных пар «мажорной» группы. В случае с парой eur/usd свою лепту внёс и сегодняшний отчёт по росту инфляции в еврозоне. Противоречивые цифры этого релиза не позволили покупателям пары переломить ситуацию в свою пользу. Наоборот – отчёт был интерпретирован против евро, несмотря на всю свою неоднозначность. В итоге продавцы перехватили инициативу и снова обозначились ниже таргета 1,0400, обновив попутно двухнедельный лоу. Первые «тревожные звоночки» для евро прозвучали ещё позавчера, когда были опубликованы данные по росту индекса потребительских цен в Германии. Немецкая инфляция неожиданно замедлилась: все компоненты релиза вышли в «красной зоне», к удивлению большинства экспертов. В годовом выражении общий ИПЦ вышел на отметке 7,6%, при прогнозе роста до отметки 8,0%. Июньский результат неожиданно отразил замедление роста, вместо прогнозируемого очередного рывка. В месячном исчислении индикатор также недотянул до прогнозных значений, оказавшись в июне на отметке 0,1% (после роста 0,9% в мае). Гармонизированный индекс потребительских цен аналогичным образом вышел в «красной зоне» – как в месячном, так и в годовом выражении. К слову, в месячном исчислении стержневой индекс даже опустился в отрицательную область (-0,1%), впервые с января 2021 года. Отчёт по росту немецкой инфляции, как правило, очерчивает примерную траекторию общеевропейских цифр. Поэтому такие разочаровывающие данные оказали давление на пару eur/usd. Но цена в итоге всё же удержалась в рамках 4-й фигуры, за счёт базового ценового индекса расходов на личное потребление в США (PCE), который также разочаровал. Важнейший для ФРС инфляционный показатель замедляет свой рост уже третий месяц подряд. Ценовые «качели» наблюдались на протяжении почти всей недели. Пара то опускалась в район третьей фигуры, то поднималась к границам 5-го ценового уровня. Примечательно, что и Джером Пауэлл, и Кристин Лагард в ходе своих последних выступлений дали понять, что темпы ужесточения монетарной политики (ФРС и ЕЦБ соответственно) будут зависеть от динамики ключевых инфляционных показателей. В случае с Федрезервом выбор стоит между 50-пунктным и 75-пунктным повышением ставки. Тогда как в случае с Европейским Центробанком на кону стоит возможное 50-пунктное увеличение ставки – в июле или сентябре. Учитывая тот факт, что трейдеров eur/usd разочаровала и немецкая инфляция, и индекс PCE, цена так и не определилась с вектором своего движения. Медведям пары для развития южного тренда необходимо закрепиться в области 3-й фигуры (в идеале – ниже отметки 1,0360). Быкам пары в свою очередь нужно закрепиться выше таргета 1,0530 (средняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике), чтобы претендовать на район 6-й фигуры. Сегодняшний отчёт по росту общеевропейской инфляции обладал, так сказать, «золотой акцией»: он мог оказать поддержку как покупателям, так и продавцам eur/usd. Но и этот релиз оставил больше вопросов, чем ответов. Общий индекс потребительских цен в очередной раз вышел в «зелёной зоне», отразив рекордный рост. Показатель подскочил до отметки 8,6% - это самое высокое значение за всю историю наблюдений, то есть с 1997 года. Однако стержневой индекс (без учёта волатильных цен на энергию и продукты питания) в годовом исчислении неожиданно замедлил свой рост, оказавшись на отметке 3,7% вместо планируемого роста к 3,9%. На фоне слабых немецких данных, это обстоятельство было интерпретировано против европейской валюты. Масла в огонь подлил и член исполнительного совета Европейского Центробанка Фабио Панетта, который сегодня заявил о том, что нормализация денежно-кредитной политики ЕЦБ «должна оставаться постепенной». По его словам, после повышения ставки до нулевого уровня дальнейшие корректировки «будут зависеть от развития перспектив». Это говорит о том, что он выступает за повышение ставки на 25 пунктов в июле и в сентябре. Тогда как рыночные ожидания носят более ястребиный характер, предполагающие одно 50-пунктное увеличение ставки на июльском или же на сентябрьском заседании. В итоге чаша весов склонилась в сторону медведей eur/usd: цена обновила двухнедельный минимум, достигнув отметки 1,0373. Вместе с тем, преодолеть 5-летние минимумы продавцы так и не смогли – особенно после публикации производственного индекса ISM, который снизился до 53 пунктов (самый слабый результат с июля 2020 года). Таким образом, трейдеры eur/usd на этой неделе столкнулись с настоящим ребусом: инфляционные отчёты где-то удивили, где-то разочаровали, причём как продавцов, так и покупателей пары. И всё же настрой по паре остаётся медвежьим: вероятность 75-пунктного повышения ставки ФРС остаётся высокой, тогда как Европейский Центробанк, вероятно, будет оглядываться на немецкую инфляцию и базовую общеевропейскую инфляцию при обсуждении сентябрьских перспектив (25-пунктное повышение ставки в июле уже учтено в ценах). Поэтому любые коррекционные всплески по паре по-прежнему целесообразно использовать как повод для открытия коротких позиций. Первая, и пока что основная цель – отметка 1,0350 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Биткоин неожиданно начал июль с роста

В первый день июля цифровое золото внезапно взяло курс на увеличение после затяжного пятидневного снижения. Так, к моменту написания материала монета торгуется на уровне $19 394. По данным веб-сайта для отслеживания стоимости цифровых активов CoinMarketCap, за ушедшие сутки минимальная цена биткоина достигала отметки $18 729, а максимальная – $20 632. На сегодняшний день котировки главного виртуального актива прибавили лишь чуть более 15% от локального минимума. Криптоэксперты уверены, что если биткоин продолжит расти, то ближайшее значимое сопротивление ждет монету в районе $23 000.Напомним, в течение июня цифровое золото потеряло порядка 40% стоимости и закрыло месячные торги на отметке $19 924. При этом еще в начале первого месяца лета цена главного криптовалютного актива составляла чуть меньше $32 000. С ноября 2021 года, когда монета обновила исторический рекорд, взлетев выше $69 000, криптовалюта потеряла в цене уже более 70%. Рынок альткоиновГлавный конкурент Bitcoin – альткоин Ethereum – также уверенно растет в пятницу и к моменту написания материала достиг отметки в $1 059.Что же касается криптовалют из топ-10 по капитализации, за ушедшие 24 часа максимальное увеличение было зафиксировано у Solana (+2,64%), а самое значимое снижение – у Dogecoin (-1,77%).По итогам ушедшей недели в составе десятки сильнейших криптовалют лучшие результаты показала монета Dogecoin (+2,90%), а худшие – Solana (-13,11%).Согласно информации крупнейшего в мире агрегатора данных о виртуальных активах CoinGecko, за последние сутки в составе топ-100 самых капитализированных цифровых активов список лидеров возглавила монета Amp (+20,4%), а первое место в списке падения досталось TerraClassicUSD (-33,7%).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

А газа из России в Европу поступает все меньше... Рекорды цены не за горами

Биржевая цена газа на площадке ICE Futures подскочила до $1 600 в ходе торгов четверга, 30 июня. Сегодня, 1 июля, котировки фьючерсов на природный газ продолжают подниматься. На Нью-Йоркской товарной бирже фьючерсы на природный газ с поставкой в августе торгуются сегодня по цене $5,882 за млн БТЕ, на момент написания данного комментария поднявшись на 8,44%.Последний раз столь резкий скачок цен на газ наблюдался в Европе 10 марта, когда военные действия на территории Украины и ожидания остановки прокачки сырья через ее территорию спровоцировали сильную волатильность на торгах. Вчера же цены на газ в Европе столь резко подскочили из-за того, что ситуация с поставками в еврорегионе не просто не улучшается, а многократно ухудшается.Итак, швейцарская компания Nord Stream AG, которая создана для управления газопроводом «Северный поток», собирается отключить обе его нитки. Официальная причина – плановый ежегодный ремонт трубопровода, точнее профилактические работы, в том числе тестирование механических компонентов и систем автоматизации. Проходить все это будет с 11 по 21 июля. Nord Stream AG при этом отметила, что никакой неожиданности в этом нет, отключение согласовано со всеми партнерами.В связи с этим отключением напомним, что в июне российский газовый гигант «Газпром» на 60% уменьшил поставки газа в Европу по газопроводу «Северный поток» из-за возникших по вине санкций сложностей ремонта оборудования. В Германии на фоне этой остановки правительство забило тревогу и было вынуждено перейти на второй (предпоследний) уровень чрезвычайного плана по газу.Тревога немецких властей более чем объяснима. Если поставки по «Северному потоку» не вернутся на прежний уровень в июле, то в Германии в три раза подорожает электроэнергия и остановится ряд промышленных отраслей, что губительно для немецкой экономики.Экспортный терминал сжиженного природного газа в Техасе Freeport LNG, на который почти все надежды возлагала Европа, закрыт после пожара с 8 июня и, согласно последним новостям, задерживается с открытием еще на один месяц. Согласно сообщениям Bloomberg, отныне Freeport LNG намерен частично возобновить работу лишь в октябре. Это одно из семи экспортных газовых предприятий США. На него приходится 15% американских внешних поставок сжиженного природного газа.Помимо этого, все чаще слышны тревожные нотки в сообщениях европейских политиков об очевидном дефиците запасов голубого топлива в их странах. Например, гендиректор государственной компании «Словацкая газовая промышленность» Рихард Прокыпчак заявил, что поставки газа из РФ в Словакию постепенно уменьшаются. Так, за последние две недели «Газпром» сильно (а именно в два раза) сократил вывоз российского газа в Словакию. Подобные жалобы слышны и со стороны Австрии. На сегодняшний день австрийские газовые хранилища заполнены всего на 44,7%. Правда, к зиме страна намерена увеличить этот показатель до 80%, о чем заявила министр энергетики Леоноре Гевесслер. По ее словам, в текущий момент Австрия находится в крайне напряженной ситуации из-за недостатка запасов голубого топлива.Напомним, газовые котировки в Европе в начале марта четыре дня подряд обновляли исторические максимумы из-за опасений запрета на импорт российских энергоресурсов. Ценовой рекорд был достигнут 7 марта и составил немыслимые $3 892, а расчетная цена по итогам того дня – $2 560,7 за тыс. куб. м.К счастью европейских потребителей, позже котировки перешли к устойчивому снижению. Уже 6 июня впервые за три месяца стоимость газа в Европе опустилась ниже $900 за 1 тыс. куб. м.На сегодняшний день стоимость газа в Европе вновь уверенно поднимается, чему способствует резкое сокращение поставок энергосырья из России. И сокращаются эти поставки все больше и больше. Оттого сегодня предпосылок для сильного снижения цен на газ на европейском рынке нет.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс