EUR/USD. Итоги недели. Неубедительная победа доллара

Пара евро-доллар завершила торговую неделю на отметке 1,0686. С формальной точки зрения, этот раунд завершился в пользу медведей eur/usd, так как трейдеры стартовали с отметки 1,0725. По итогам недели продавцы, во-первых, не позволили покупателям подойти к 8-й фигуре, а во-вторых – утянули цену в область 6-й фигуры. Доллар сдержал удар и частично вернул утраченные позиции. Можно ли считать это победой долларовых быков? Если говорить о тактической победе – то да, в рамках недели гринбек сумел переломить ситуацию в свою пользу. Но при этом доллар не добился стратегической победы, оставшись в паре с евро в диапазоне 1,0650 – 1,0730. На волне усиления американской валюты медведи eur/usd штурмовали уровень поддержки 1,0650 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме H4), но тщетно: южный импульс угас, инициативу снова перехватили покупатели. Говорить о переломе тренда нельзя – гринбек по-прежнему уязвим, несмотря на поддержку со стороны некоторых представителей ФРС. Экономический календарь прошедшей недели не был насыщен важными событиями. Рынок вынужден был довольствоваться второстепенными макроэкономическими отчётами, которые имеют ограниченное влияние на eur/usd. Например, показатель прироста первичных обращений за пособием по безработице. Он вышел на отметке 217 тысяч – практически на уровне прошлой недели (218 тысяч). Это максимальное значение с сентября, но данный релиз был проигнорирован рынком. Всё внимание было приковано к представителям ФРС. В течение 5 торговых дней выступили 10 членов Федрезерва – том числе и глава Центробанка Джером Пауэлл. И все они (в большинстве своём) озвучили достаточно ястребиные тезисы оказав тем самым гринбеку посильную помощь. Забегая вперёд необходимо обозначить весьма парадоксальную вещь. С одной стороны, Федрезерв оказался на стороне доллара и вернул на повестку дня вопрос повышения процентной ставки в обозримом будущем. С другой стороны, ястребиные ожидания трейдеров практически не изменились с позапрошлой пятницы, когда были опубликованы октябрьские Нонфармы. Рынок по-прежнему крайне скептически относится к перспективам ужесточения ДКП как в декабре, так и в январе. Например, вероятность повышения процентной ставки на декабрьском заседании сейчас составляет 9%, на январском – 21% (согласно данным инструмента CME FedWatch Tool). Шансы на ужесточение политики снизились после публикации провальных Нонфармов. Представители Федрезерва, несмотря на свои достаточно прямолинейные заявления, не смогли убедить трейдеров в том, что ЦБ действительно готов к решительным действиям. Пожалуй, это наиболее удивительный факт прошедшей недели и наиболее сильный аргумент против американской валюты. Напомню, что член Совета управляющих Мишель Боуман заявила о том, что Центробанку, вероятно, потребуется дальнейшее повышение ставки по федеральным фондам. Её коллега – глава ФРБ Далласа Лори Логан – также допустила дальнейшее ужесточение ДКП, заявив о том, что инфляция стремится скорее трёхпроцентному значению, чем к целевому уровню. Также она обратила внимание на тот факт, что доходность долгосрочных трежерис снизилась, тогда как именно рост доходности сыграл немаловажную роль в том, что ФРС сохранил в ноябре ставку в прежнем виде (а не повысил её на 25 пунктов). Ястребиные мессиджи озвучил и глава ФРС Джером Пауэлл. Он заявил, что не уверен в том, что процентная ставка достаточно высока, чтобы противостоять инфляции. Учитывая данные опасения, дальнейший прогресс на пути к достижению двухпроцентного целевого уровня «не гарантирован». В этом контексте Пауэлл обеспокоился существенным ростом объёма ВВП США в третьем квартале этого года (4,9%) – по его словам, «это вполне может подорвать прогресс в борьбе с инфляцией». Подводя итог своих размышлений, глава ФРС снова заявил о том, что регулятор «без сомнений» будет продолжать ужесточать денежно-кредитную политику, «если в этом будет необходимость». Но судя по данным CME FedWatch Tool, которые отразили скептицизм рынка относительно ястребиных решений ФРС, трейдеры задались логичным вопросом – возникнет ли у Федрезерва данная необходимость? Ведь если основные отчёты по росту инфляции за октябрь (которые будут опубликованы на следующей неделе) отразят нисходящую тенденцию, «ястребиный хор» ЦБ утихнет, а доллар снова окажется под давлением. Безусловно, возможен и другой вариант развития событий, при котором индекс потребительских цен и индекс цен производителей снова пойдут в рост – но предварительные прогнозы говорят об обратном (в частности, общий ИПЦ должен снизиться до 3,3%, стержневой – до 4,0%). Можно ли в таких условиях фундаментального характера говорить об «убедительной победе доллара»? На мой взгляд – нет. Гринбек получил определённую (вербальную) поддержку со стороны ФРС, но если инфляция в октябре замедлится сильнее ожиданий, вся конструкция, поддерживающая американскую валюту, рухнет словно карточный домик. Поэтому «доверять» текущему усилению доллара не стоит – впереди у него важные испытания, которые определят его судьбу в среднесрочной перспективе. Собственно, по этой причине медведи eur/usd и не смогли продавить уровень поддержки 1,0650 – ключевой ценовой барьер, преодоление которого позволило бы продавцам вернуться в область 5-й фигуры.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Америка закрыла торги пятницы резким ростом после громкого обвала в четверг

На закрытии торгов в пятницу биржевые американские индикаторы отчитались уверенным ростом. Максимальные результаты показали ценные бумаги технологического, промышленного, а также сектора потребительских услуг. Как итог, ключевой фондовый показатель Dow Jones Industrial Average увеличился на 1,15%, подскочив к месячным максимумам, Standard & Poor's 500 набрал 1,56%, а NASDAQ Composite укрепился на 2,05%.Лидеры роста и паденияГлавными фаворитами среди компонентов Dow Jones накануне оказались ценные бумаги Intel Corporation (+2,80%), Microsoft Corporation (+2,49%) и Caterpillar Inc (+2,36%).Ведущими аутсайдерами здесь были акции Walt Disney Company (-2,29%), Merck & Company Inc (-0,97%) и Nike Inc (-0,83%).Список роста среди компонентов S&P 500 по итогам торгов в пятницу возглавили ценные бумаги Hologic Inc (+7,34%), KLA Corporation (+5,50%) и Lam Research Corp (+5,41%).Лидерами снижения здесь оказались акции компаний Illumina Inc (-8,05%), Wynn Resorts Limited (-5,69%) и Brown Forman (- 2,33%).Лучшие результаты среди компонентов NASDAQ Composite накануне показали ценные бумаги INVO Bioscience Inc (+90,68%), Marpai Inc (+78,72%) и Direct Digital Holdings Inc (+54,79%).Список падения здесь возглавили акции компаний 2U Inc (-56,72%), Airgain Inc (-45,97%) и Plug Power Inc (-40,30%).В результате на фондовой бирже NYSE количество выросших в цене бумаг (2502) превысило число подешевевших (834). При этом показатели 87 акций остались неизменными. На фондовой бирже NASDAQ котировки 1987 компаний подорожали, 1465 – снизились, a 127 закрылись на уровне предыдущей сессии.CBOE Volatility Index, формирующийся на базе показателей торговли опционами на S&P 500, снизился на 7,33%.Напомним, по итогам четверга базовые американские индексы резко снизились. Так, фондовый показатель Dow Jones Industrial Average упал на 0,7% Standard & Poor's 500 просел на 0,8%, прервав восьмидневную серию роста, а высокотехнологичный NASDAQ Composite потерял 0,9%.Ключевым фактором давления на биржевые индикаторы накануне стало ястребиное заявление главы Федеральной резервной системы США Джером Пауэлл. Так, выступая на мероприятии Международного валютного фонда в Вашингтоне, Пауэлл предположил, что в скором будущем американский регулятор вновь поднимет ключевую процентную ставку, если сочтет это целесообразным.Кроме того, председатель Федрезерва напомнил, что ЦБ стремится достичь ограничительной денежно-кредитной политики с целью снизить инфляцию до 2%.Такие заявления Пауэлл разрушили надежды инвесторов на снижение базовой ставки и привели к подъему доходности 10-летних и 30-летних казначейских облигаций более чем на 10 базисных пунктов.На следующей неделе выйдут экономические данные, которые помогут инвесторам лучше понять перспективы процентных ставок.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Его величество доллар: евро, фунт и иена склоняются перед валютным королем

На прошлой неделе трон под долларом сильно качнулся, но на этой гринбек снова обрел мощную опору и еще больше возвысился над своими главными конкурентами: евро, фунтом и иеной. Сейчас гринбек полон амбиций в преддверии следующей семидневки и, похоже, планирует сохранить свое господство на валютном рынке в более долгосрочной перспективе.Скорая ястребиная помощь для USD Минувшая неделя, на которой состоялось очередное заседание ФРС по вопросам ДКП, ознаменовалась для доллара сильными потерями. Покупатели USD были явно шокированы слегка голубиной риторикой председателя американского ЦБ, что и стало главной причиной ослабления гринбека. Напомним, что по итогам ноябрьской встречи Федрезерв принял решение оставить процентные ставки в их текущем диапазоне, а глава ведомства Джером Пауэлл намекнул, что данный уровень, возможно, является для них потолком. По сути, именно этот комментарий и спровоцировал громкую распродажу USD по всем фронтам на прошлой неделе. Рынки сделали ставки на развитие голубиного сценария в США в ближайшей перспективе, спрогнозировав смягчение уже в первом квартале следующего года. Однако на этой семидневке настроения в рядах инвесторов снова поменялись. Причиной тому послужила неожиданная ястребиная риторика представителей FOMC. За последние несколько дней поступило сразу несколько сигналов от членов ФРС о том, что регулятор еще не окончил борьбу с инфляцией и может решиться на дополнительное повышение ставок, если того потребуют экономические условия. В ястребином хоре были замечены Мишель Боуман, Нил Кашкари, Патрик Харкер, Рафаэль Бостик, Мэри Дейли, Кэтлин О'Нил Паэз. Но самое важное заявление, как всегда, прозвучало из уст главного дирижера – Джерома Пауэлла. В минувшую среду управляющий ФРС принял участие в панельной дискуссии "Монетарные вызовы для глобальной экономики", которая была организована в рамках конференции Международного валютного фонда. В своем выступлении Дж. Пауэлл уже не был так уверен в том, что Федрезерву больше не придется повышать ставки. Напротив, чиновник выразил обеспокоенность по поводу устойчивой инфляции и недостаточно ограничительных денежно-кредитных условий. Это заявление послужило для доллара ракетным топливом. На текущей неделе индекс DXY вырос по отношению к корзине основных валют на 0,7%. При этом самую значительную динамику гринбек продемонстрировал в паре с иеной, укрепившись на 1,3%. Дополнительную поддержку мажору USD/JPY оказала голубиная риторика главы BOJ Кадзуо Уэда, который на этой неделе снова подтвердил приверженность банка ультрамягкой политике и сверхнизким процентным ставкам. Перспектива того, что ФРС может инициировать еще одно повышение ставок и сохранить свой агрессивный курс гораздо дольше, чем ожидают рынки, – это мощный фактор роста для доллара. Многие аналитики считают, что благодаря нему американская валюта продолжит дорожать против своих основных конкурентов (евро, фунта и иены) не только на следующей неделе, но и в более отдаленном будущем. Ближайшие перспективы USD – Несмотря на ястребиные комментарии членов ФРС, которые прозвучали на уходящей неделе, прямо сейчас большинство участников рынка в значительной степени склоняются к снижению ставок в США к середине 2024 года. Но мы подозреваем, что в ближайшие дни трейдерам, которые продолжают недооценивать текущую силу инфляции, придется пересмотреть свои прогнозы и снова сделать ставки на ястребиный сценарий "выше и сильнее", – поделился мнением валютный стратег Уин Тин.По мнению эксперта, триггером для этого выступит октябрьский отчет по росту потребительских цен в США за октябрь, который будет опубликован во вторник, 14 ноября.По прогнозам экономистов, в прошлом месяце общая инфляция в Штатах ускорилась на 0,1%, тогда как ее базовый компонент вырос на 0,3%. Если данные совпадут с предварительными оценками или, что еще хуже, покажут более существенную динамику в сторону роста, это, скорее всего, усилит ястребиные настроения трейдеров относительно дальнейшей монетарной политики американского Центробанка. В таком случае доллар снова взлетит к корзине валют.Еще одним катализатором для USD может стать статистика по розничным продажам за октябрь, которая выйдет в среду, 15 ноября. Если данные укажут на существенный рост потребительской активности (+0,5%), это придаст гринбеку очередной сильный импульс. Также на предстоящей неделе запланированы выступления нескольких членов ФРС, в том числе ее главы Джерома Пауэлла. Если спикеры продолжат обнадеживать долларовых быков дополнительным повышением ставок, как это было на этой семидневке, американская валюта также отреагирует ростом. А что ждет доллар дальше? Аналитики The Goldman Sachs считают, что в следующем году перспективы доллара начнут немного ухудшаться, поскольку инвесторы начнут активнее делать ставки на скорый монетарный разворот Федрезерва. Однако крепкая американская экономика, скорее всего, поддержит курс доллара и ограничит его падение против основных валют. – Вместо резкого снижения курса доллара, которое мы, например, наблюдали после подписания соглашений Плаза в 1980-х годах, в этот раз мы ожидаем незначительного спада USD, – заявили стратеги The Goldman Sachs.Эксперты из The Goldman Sachs подкрепляют свои прогнозы следующими соображениями: если экономики других стран окажутся менее устойчивыми к вызовам, чем ожидалось, и не смогут поддерживать такой же строгий экономический курс, как США, это может привести к тому, что доллар останется сильным и востребованным на мировом рынке дольше, чем предполагалось. Давайте, посмотрим какую же динамику гринбека прогнозируют стратеги Goldman по отношению к евро, фунту и иене на 2024 год.Евро: Эксперты считают, что в следующем году евро постепенно укрепится, поднявшись с текущих 1,07 доллара до 1,10. Они ожидают, что рост EUR/USD будет поддерживаться восстановлением экономики Европы во второй половине 2024 года, особенно после того, как улягутся проблемы, связанные с высокими ценами на энергоресурсы. Но существует риск, что слабый экономический рост в ЕС и нестабильность на рынке энергоресурсов могут помешать этому подъему.Иена: В отношении иены аналитики Goldman не так оптимистичны. Они прогнозируют падение японской валюты с текущего уровня 151,6 до 155 за доллар в течение следующих шести месяцев. Причиной этому послужит недовольство рынка скоростью, с которой Япония внедряет изменения в свою экономическую политику. Напомним, что в этом году иена является самой слабой валютой из Группы 10 из-за того, что BOJ до сих пор придерживается ультрамягкой монетарной политики. Фунт стерлингов: Что касается британского фунта, аналитики ожидают, что он продолжит снижаться против доллара в ближайшем будущем. Рост GBP/USD будет невозможен до тех пор, пока Банк Англии не решится на более активное повышение процентных ставок. Прогнозируется, что в течение следующих трех месяцев стоимость фунта упадет с текущих 1,22 доллара до 1,18.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Золото: все ниже, и ниже, и ниже

На уходящей неделе желтый металл попал в водоворот, откуда, судя по всему, выберется еще не скоро. У золота нет серьезных фундаментальных причин для роста в ближайшей перспективе, поэтому большинство аналитиков прогнозируют ему дальнейший полет в пропасть. Хроника "золотого" падения Золото закрыло уже вторую неделю подряд в минусе. Правда, на этой семидневке его снижение было более интенсивным, чем на прошлой. С понедельника по пятницу курс XAU/USD рухнул на 3%. В последний раз такое сильное недельное падение слитки демонстрировали шесть месяцев назад. Причем самым черным днем для желтого металла оказался вчерашний, когда цена упала на 1,6%, до $1 937,70. – Спрос на слитки был подорван слабыми экономическими данными Китая и повышением аппетита инвесторов к риску на фоне отсутствия эскалации палестино-израильского конфликта. Но основной причиной слабости золота на этой неделе является все же ястребиный настрой Пауэлла и компании, – поделился мнением сырьевой стратег Фавад Разакзада.Давайте проанализируем все эти факторы подробнее и выясним, почему котировки драгметалла отреагировали на них так остро. 1. Нестабильность китайской экономики Китай является одним из главных потребителей золота на мировом рынке, поэтому любые негативные новости из Поднебесной, которые касаются ее экономики, как правило, негативно отражаются на цене слитков. На этой неделе Пекин опубликовал сразу два разочаровывающих отчета, что, конечно, оказало весомое давление на стоимость желтого металла. Так, в среду вышли данные по торговому балансу Китая. Статистика показала, что в октябре положительное сальдо упало с $77,71 млрд до $56,5 млрд, что значительно ниже прогнозов аналитиков, которые ожидали профицит на уровне $81,9 млрд. На следующий день Национальное бюро статистики Китая сообщило свежие данные по инфляции. В октябре ИПЦ упал на 0,1%, что вызвало серьезное беспокойство инвесторов по поводу уровня потребительской активности в стране.2. Относительное геополитическое спокойствие Золото, как известно, считается одним из лучших активов-убежищ. Оно всегда растет во времена экономических кризисов и политической нестабильности. Именно поэтому военный конфликт, разгоревшийся в прошлом месяце на Ближнем Востоке, подтолкнул слитки к сильному росту. В октябре драгметалл подскочил в цене на 7% и поднялся выше уровня $2 000, который был недосягаем в течение нескольких месяцев. Однако на этой неделе котировки золота опустились с данного экстремума более чем на $70 и торгуются сейчас в районе $1 930, поскольку на рынок снова вернулись рисковые настроения. – Конфликт между Израилем и ХАМАС по-прежнему остается локализованным в секторе Газа, что ослабляет опасения инвесторов по поводу широкомасштабного кризиса на Ближнем Востоке. На этом фоне защитные активы пользуются меньшим спросом, – заметил товарный аналитик Эрен Сенгезер. 3. Ястребиная риторика членов ФРСНапомним, что на прошлой неделе состоялось очередное заседание FOMC по вопросам денежно-кредитной политики. Его итоги сильно разочаровали долларовых быков, но порадовали покупателей золота. Во-первых, регулятор снова оставил процентные ставки в прежнем диапазоне. А во-вторых, глава ЦБ США Джером Пауэлл выразил сомнения насчет дальнейшего ужесточения. Все это оказало сильное давление на доллар, но на этой неделе гринбек снова продемонстрировал чудесное воскрешение, неожиданно получив ястребиное топливо от спикеров ФРС. Эстафету жестких заявлений начали в минувший вторник Мишель Боуман и Нил Кашкари, которые предположили, что Федрезерв, вероятно, еще не окончил борьбу с инфляцией и может инициировать дополнительное повышение ставок, если того потребуют данные. Затем ястребиную волну подхватили Патрик Харкер из ФРБ Филадельфии и Рафаэль Бостик из ФРБ Атланты. Чиновники также считают, что Федрезерву еще слишком рано объявлять о своей победе над инфляцией, и потому не исключают вероятность продолжения ужесточения. Но настоящей кульминацией на этой неделе стало выступление председателя ФРС Джерома Пауэлла, который неожиданно сменил свой тон на более агрессивный.В среду глава американского ведомства подчеркнул свою неуверенность в том, что процентные ставки в США достаточно высоки для того, чтобы регулятор мог завершить свою антиинфляционную кампанию.Этот комментарий значительно ослабил ожидания рынка относительно снижения ставок в ближайшем будущем, а также обнадежил трейдеров насчет еще одного раунда ужесточения. Такие перспективы открывают дверь для дальнейшего роста доллара и не сулят ничего хорошего золоту, которое не приносит процентного дохода и в условиях агрессивной монетарной политики явно проигрывает депозитам и суверенным облигациям. Дальнейшие перспективы Gold– Скорее всего, золото продолжит торговаться в зоне нисходящей коррекции в ближайшем даипазоне, если мы не увидим эскалации геополитической напряженности, слабых экономических данных США или внезапного разворота ФРС в голубиную сторону, – заявил сырьевой аналитик Джим Уайкофф.Его коллега Эрен Сенгезер также предупреждает о дальнейшем снижении драгметалла. По его мнению, главный риск для золота на следующей неделе представляют данные по росту потребительских цен в США за октябрь. Ожидается, что Бюро трудовой статистики США опубликует релиз во вторник, 14 ноября. Сейчас экономисты прогнозируют, что в месячном исчислении общая инфляция выросла на 0,1%, а базовая – на 0,3%. Эксперты считают, что реакция рынка на более горячие показатели инфляции, которые превзойдут предварительные оценки, может быть более острой, чем на мягкие данные. В случае, если базовый индекс потребительских цен вырастет более быстрыми темпами, чем ожидается, инвесторы могут пересмотреть свой прогноз по ставке и тем самым разогнать курс доллара до его недавних максимумов. При таком сценарии пара XAU/USD рискует отправиться в свободное падение. – Если инфляция в США продемонстрирует значительное ускорение, цена на золото может еще больше упасть в краткосрочной перспективе, – считают в Commerzbank.Но что если статистика по американской инфляции окажется более прохладной? Удастся ли золоту в таких условиях развить бычий импульс? Скорее всего, нет. – Если к тому моменту не произойдет повторной эскалации геополитической напряженности, я думаю, слитки максимум войдут в боковик, но не более, – отметил аналитик Э. Сенгезер. Еще одна опасность поджидает золото в среду, 15 ноября. В этот день в США будут опубликованы данные по розничным продажам за октябрь. Неожиданный рост показателя на 0,5% или выше будет свидетельствовать о высокой потребительской активности, что может придать дополнительный импульс доллару США и ослабить позиции желтого металла. Также на следующей неделе инвесторы продолжат уделять пристальное внимание комментариям официальных лиц ФРС. Если политики подтвердят зависимость от данных и предпочтут дождаться ноябрьских отчетов по инфляции и занятости, прежде чем давать прогнозы по процентной ставке, это тоже может поддержать гринбек и оказать давление на Gold. Технический прогноз по золоту Индикатор индекса относительной силы на дневном графике золота отступил до 50. Это свидетельствует о потере бычьего импульса в паре XAU/USD. Если в краткосрочной перспективе слитки опустятся ниже области поддержки $1 925–$1 930, где сходятся скользящие средние за 200, 100 и 50 дней, следующей стратегической целью медведей станет психологически важный порог $1 900, а оттуда продавцы нацелятся на статический уровень $1 875.С другой стороны, дневное закрытие выше ближайшего уровня сопротивления $1,960 может привлечь покупателей и открыть дверь золоту для продолжительного отскока к круглой фигуре $2 000.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 6 – 10 ноября по паре GBP/USD. Отчет COT. Британская статистика в очередной раз не порадовала.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD в течение текущей недели также корректировалась, но эта коррекция может быть началом нового затяжного падения пары. Формально, цена уже отскочила от линии Сенкоу Спан Б, просто линия опустилась к точке отскока чуть позже, такое случается. Поэтому технические основания для возобновления падения британского фунта уже имеются. Подтверждением этому сигналу станет закрепление цены ниже критической линии. В этом случае падение продолжится с целью уровень 1,1844 – уровень Фибоначчи 38,2%. Именно на такой вариант мы и рассчитываем. Что касается фундаментального фона, то на этой неделе опять-таки можно выделить выступление Джерома Пауэлла, в ходе которого стало понятно, что риторика главы ФРС стала более «ястребиной», а также выступление главного экономиста Банка Англии Хью Пилла, который сообщил, что регулятор собирается добиться инфляции в 2% путем сохранения текущей ключевой ставки на текущем уровне. Какой вывод можно сделать? Британский регулятор не собирается повышать ставку, а ФРС – вполне допускает подобный вариант. Соответственно, фундаментальный фон вновь на стороне американской валюты. Британская экономика опять разочаровала, хотя отчеты публиковались только в пятницу. На прошлой неделе, тоже в пятницу, рынок «взорвался» из-за слабых отчетов по безработице, Нонфармам и деловой активности. Доллар упал, но уже на этой неделе восстановился. Это восстановление означает, что рынок не видит проблем в единичных случаях слабой статистики в США. Да, отчеты оказались действительно слабыми, но месяцем ранее те же Нонфармы показали значение вдвое выше прогнозов. Уровень безработицы растет, но растет в рамках прогноза, в рамках ожиданий. Деловая активность упала, но при текущем уровне ставке она и не может расти. В той же Великобритании дела с активностью еще хуже. Более того, центральные банки именно этого и добиваются – падения деловой активности, потому что это снижает инфляцию. Таким образом, британская статистика в любом случае остается слабее американской, а монетарный настрой Банка Англии – слабее настроя ФРС. Ну и ставка ФРС выше... Анализ COT. Отчеты COT по британскому фунту также прекрасно совпадают с происходящим на рынке. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 3,4 тысячи контрактов BUY и 1,7 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров снизилась за неделю еще на 1,7 тысячи контрактов. Показатель нетто-позиции в течение последних 12 месяцев стабильно рос, но в последние три месяца исправно снижается. Падает и сам британский фунт, от которого мы долгие месяцы ждали движения на Юг. Возможно, мы находимся в самом начале затяжного нисходящего тренда. Или в середине сильной коррекции. В ближайшие месяцы мы не видим особых перспектив у фунта к росту и даже если текущее движение – коррекция, она все равно может продолжаться еще несколько месяцев. Британская валюта выросла суммарно на 2800 пунктов от своих абсолютных минимумов, которые были достигнуты в прошлом году, что очень много, и без сильной нисходящей коррекции продолжение восходящего тренда(если оно вообще планируется) абсолютно нереально. Мы не против восходящего тренда, мы лишь считаем, что сначала нужно хорошо скорректироваться, а дальше смотреть, какие есть факторы поддержки у доллара и фунта. Коррекция к уровню 1,1844 будет вполне достаточной для того, чтобы между двумя валютами возникло справедливое равновесие. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 63,7 тысячи контрактов на покупку и 85,8 тысячи контрактов на продажу. Медведи перехватили инициативу в последние месяцы, и мы считаем, что эта тенденция сохраниться в ближайшее время. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий в Великобритании на этой неделе было ровно два. ВВП в третьем квартале составил 0% при прогнозе -0,1%. Несмотря на то, что экономика Великобритании не выросла и в третьем квартале, формально прогноз был превышен. Но кто может сказать, что нулевой прирост экономики – это «бычий» фактор для фунта? Тоже самое касается и отчета по промышленному производству. В сентябре этот показатель показал нулевой прирост при прогнозе +0,1%. То есть фактическое значение оказалось немного хуже. Однако по факту оба отчета практически не отличались от ожиданий трейдеров, а прогнозы изначально говорили о том, что супервысоких значений ожидать не стоит. Торговый план на неделю 13 – 17 ноября: 1) Пара фунт/доллар продолжает формирование нисходящей коррекции, которая на сей раз принимает весьма убедительный вид. Цена преодолела критическую линию и отработала линию Сенкоу Спан Б, но уже опустилась обратно к Киджун-сен. Мы считаем, что движение на Юг не окончено, поэтому не советуем спешить с покупками. Тем не менее, цена еще имеет шансы вырасти к уровню 1,2423. 2) Что касается продаж, то в данное время они остаются наиболее целесообразными. Однако теперь нужны новые сигналы на продажу, чтобы начать вновь продавать пару. Это может быть отскок от линии Сенкоу Спан Б или закрепление ниже Киджун-сен. Мы считаем, что нисходящее движение не завершено, поэтому после завершения восходящего отката ожидаем возобновления движения на Юг. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 6 – 10 ноября по паре EUR/USD. Отчет COT. Минимальное усиление настроя Джерома Пауэлла остановило

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD большую часть текущей недели торговалась с небольшой волатильностью и откатывалась вниз. По факту мы сейчас наблюдаем коррекцию против коррекции против коррекции против коррекции. Все движение с сентября-2022 по июль 2023 – коррекция против более сильного нисходящего тренда. Все движение в июле-сентябре 2023 коррекция против этой коррекции. Все движение в октябре и начале ноября 2023 – коррекция против этой коррекции. И на этой неделе мы увидели еще одну коррекцию. Вот такая вот интересная история у нас сейчас на графиках. Нельзя сказать, что на этой неделе одна из валют владела ярко выраженным преимуществом. Доллар умеренно подорожал, но фундаментальный и макроэкономический фон был очень слабым, поэтому трейдеры явно не спешили заходить в рынок. Из действительно важных событий можно вспомнить два выступления Кристин Лагард и два выступления Джерома Пауэлла. Глава ЕЦБ ничего нового и интересного рынку не сообщила, господин Пауэлл на одном из своих выступлений вообще не касался вопросов монетарной политики. И лишь на втором выступлении он допустил, что ключевая ставка еще может быть повышена регулятором, «если того будет требовать ситуация», а он сам не уверен, что текущего уровня ставки хватит для возврата инфляции к целевому уровню. Таким образом, после нескольких месяцев ослабления «ястребиной» риторики у представителей ФРС, мы наблюдаем ее небольшое усиление. Мы считаем, что это абсолютно закономерный исход событий, так как инфляция в Штатах растет уже три месяца подряд, на что мы неоднократно обращали внимание трейдеров. ФРС явно рассчитывала на то, что снижение инфляции будет продолжаться, но после достижения отметки 3% та плавно начала расти. И теперь регулятору приходится «переобуваться» и вновь говорить о возможном ужесточении. Для доллара США это хороший фон, теперь он может продолжать укрепление не только в соответствии с техническим анализом, но и в соответствии с фундаментом. Анализ COT. В пятницу вышел новый отчет COT за 31 октября. В последние 12 месяцев данные отчетов COT полностью соответствовали происходящему на рынке. Нетто-позиция крупных игроков(второй индикатор) начала расти еще в сентябре 2022 года и примерно в то же время начала расти и европейская валюта. В первом полугодии-2023 нетто-позиция практически не увеличивалась, но евровалюта оставалась в этот период времени достаточно высоко. Лишь в последние три месяца наблюдается падение евро и падение нетто-позиции, которых мы ждали. В данное время нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» и имеет огромный потенциал для снижения. Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и зеленая линии сильно отдалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. Такое расположение линий сохранялось больше полугода, но в конечном итоге линии начали движение на встречу друг другу. Поэтому мы по-прежнему выступаем за дальнейшее падение европейской валюты. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 4,7 тысячи, а количество шортов – на 4,8 тысячи. Соответственно, нетто-позиция практически не изменилась. Количество контрактов BUY все еще выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров – на 82 тысячи, но разрыв продолжает сокращаться. В принципе, сейчас и без отчетов COT очевидно, что европейская валюта должна продолжать падение. Но коррекция еще не завершена. Обзор фундаментальных событий: Макроэкономических событий в Евросоюзе на этой неделе было немного. Индекс деловой активности в сфере услуг, индекс цен производителей, розничные продажи. Наиболее важным был, пожалуй, отчет по продажам, объемы которых сократились в сентябре на 0,3% при прогнозе -0,2%. Отклонение не было большим, но это очередное слабое значение одного из ключевых макроэкономических показателей. Честно говоря, падение розничных продаж для инфляции и экономики в текущих обстоятельствах даже хорошо, потому что, чем ниже продажи, тем слабее инфляция. Если потребители покупают меньше, то спрос падает и производители не имеют оснований повышать цены. Для инфляции, таким образом, это хорошо, но для евровалюты плохо. Индекс потребительских цен снизился в ЕС уже до 2,9%, но базовая инфляция выше. Тем не менее, показатель стабильно замедляется, поэтому оснований у ЕЦБ говорить о новом ужесточении нет. Соответственно, и оснований для повышения ставки тоже нет. Торговый план на неделю 13 – 17 ноября: 1) На 24-часовом таймфрейме пара все-таки преодолела уровень Фибоначчи 38,2% – 1,0609 и критическую линию и на данный момент располагается внутри облака Ишимоку. Поэтому теоретически небольшие покупки возможны. Однако мы продолжаем считать, что текущий рост – это коррекция, а линия Сенкоу Спан Б уже формально была отработана. Трейдеры сами должны решить, хотя ли они отрабатывать коррекционное движение. Мы ожидаем, что нисходящий тренд возобновиться в ближайшее время. 2) Что касается продаж пары EUR/USD, то они в данное время не актуальны. Так как коррекция продолжается, то требуются новые сигналы на продажу, которые позволят открывать новые короткие позиции и рассчитывать на падение пары в область 2-го уровня. Мы считаем, что такими сигналами могут быть отскоки от линии Сенкоу Спан Б. Если же отскоков не будет, нужно будет смотреть, где располагается цена и искать сигналы в той области. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар сохранит свое господство не только на следующей неделе, но и в 2024 году

Евро не сможет покинуть ряды аутсайдеров, фунту перекрыли кислород, а доллар как всегда вышел в дамки. Подведем итоги текущей недели и рассмотрим потенциал валют на перспективу. В пятницу по паре EUR/USD наблюдался умеренный рост, котировки достигали уровня 1,0680, но это была всего лишь иллюзия роста на фоне распродаж недели. Уровень поддержки 1,0700, а сил для достижения понадобится много. Брать их европейской валюте неоткуда в условиях сильного доллара. Евро подвергся давлению из-за резкого комментария Джерома Пауэлла, который поддержал американский доллар. Во время заседания Международного валютного фонда глава ФРС высказал сомнения о достаточности текущей строгой политики Федрезерва для снижения инфляции до 2% в будущем. Пауэлл уточнил, что каждое решение о процентной ставке принимается на основе накопленной информации и ее влияния на экономические перспективы и уровень инфляции. Он также подчеркнул быстрый рост ВВП США, предупреждая, что продолжающийся экономический подъем может негативно отразиться на стабильности рынка труда. В результате этих заявлений доходность 10-летних казначейских облигаций США подскочила почти на 3%, достигнув 4,6%, что способствовало укреплению доллара. Относительно американских экономических данных, Минтруда сообщило, что количество первичных заявок на пособие по безработице за неделю составило 217 тыс., что меньше ожидаемого показателя в 218 тыс. и предыдущего значения в 220 тыс. Параллельно позиции единой валюты ослабили данные макроэкономической статистики из еврозоны. В сентябре объем розничных продаж в регионе снизился на 0,3% после падения на 0,7% в предыдущем месяце, при этом годовой показатель упал с -1,8% до -2,9%. Падение потребительской активности накануне новогодних и рождественских праздников увеличивает риск технической рецессии в еврозоне, которая может произойти уже до конца текущего года, что потенциально усилит давление на евро. Если на рынке сохранится медвежье давление, валютная пара EUR/USD в первую очередь может столкнуться с опорой, которая находится на отметке 1,0642. Она будет предшествовать недельному минимуму в 1,0495, зафиксированному 13 октября, и минимальной отметке 2023 года в 1,0448 от 15 октября. В случае укрепления, пара может встретить сопротивление на ноябрьском максимуме в 1,0754, установленном 6 ноября. Это предваряет отметку 1,0801 и другой недельный максимум в 1,0945 от 30 августа. Выше этого уровня находится психологически значимая отметка в 1,1000, за которой следует августовский пик в 1,1064 и недельный максимум в 1,1149, зафиксированный 27 июля. Преодоление последнего уровня может открыть путь к максимуму 2023 года на уровне 1,1275.Ситуация по фунту Фунт продолжает падать на фоне усиливающихся ожиданий снижения ставок Банком Англии в 2024 году. Рынок в эту неделю скорректировал прогнозы относительно времени и объема снижения ставок на следующий год. Однако по мнению аналитиков Credit Agricole, рыночные ожидания, возможно, были завышены. Они утверждают, что, учитывая изменения в политике Банка Англии и его экономические перспективы, в текущем курсе фунта уже отражено много негатива. В эту неделю фунт значительно снизился по отношению к евро и доллару. Credit Agricole указывает на усиление ожиданий более агрессивного снижения ставок Банком Англии в 2024 году как основную причину этого падения. Рынки Великобритании в настоящее время прогнозируют более трех снижений ставок на 2024 год. Несмотря на некоторое восстановление фунта по отношению к доллару США, он значительно отстает к евро. Повышение ставок на снижение произошло после комментариев главного экономиста Банка Англии Хью Пилла, который поддержал текущие рыночные ожидания относительно снижения ставки к середине 2024 года. Это было важным заявлением, поскольку он в первый раз положительно отозвался о возможном смягчении политики, отмечают экономисты из Oxford Economics по Великобритании. Недавние британские экономические показатели, включая данные по ценам на жилье и ВВП за третий квартал, которые превзошли ожидания, все равно способствовали росту ставок на снижение процентных ставок в стране. Изменения на рынках ставок в Великобритании, по-видимому, были вызваны разочарованием в экономических данных и заявлениями главного экономиста Банка Англии Хью Пилла, указывающими на возможное завершение повышения ставок MPC. Тем не менее в Credit Agricole считают, что рыночная реакция на прогнозы Банка Англии, которые аналитики по-прежнему воспринимают как относительно нейтральные и зависящие от данных, была излишне острой. Глава Банка Англии Эндрю Бейли не исключил возможности будущих повышений ставок и подчеркнул стремление банка контролировать инфляцию, подчеркивают аналитики. Учитывая текущие пересмотры ставок Банка Англии и его экономические перспективы, множество негативных факторов уже повлияли на стоимость фунта. Следующая неделя может принести сюрпризы, указывающие на продолжающуюся слабость фунта. Пара GBP/USD варьируется около 20-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA), которая находится примерно на уровне 1,2230. Общее настроение по индексу склоняется к медвежьему тренду, особенно учитывая, что 200-дневная EMA показывает тенденцию к снижению. Это отражает повышенную неопределенность и потенциально негативное восприятие рынком британской валюты.Доллар в шоколаде В условиях экономической неопределенности, которая вырисовывается на пороге 2024 года, прогнозируется, что доллар США сохранит свою роль надежного актива. Ожидается, что он будет демонстрировать рост, особенно в первом квартале 2024 года. Возможно, этот тренд продолжится и далее. Особенно это касается его позиций против евро и британского фунта, которые могут оказаться под давлением из-за замедления экономического роста и завершения циклов ужесточения монетарной политики их центральными банками. Во второй половине 2024 года ожидается, что тенденция укрепления доллара сменится его ослаблением в связи с предполагаемой умеренной рецессией в США и более мягкой монетарной политикой ФРС, чем ожидалось ранее. Однако прогноз склоняется к незначительному ослаблению доллара и укреплению иностранных валют, с учетом возможности более мягкого замедления экономики США и постепенного смягчения политики ФРС. В перспективе 2024 года японская иена может стать лидером среди валют G10 в связи с ожидаемым смягчением политики мировыми центральными банками. Валюты, чувствительные к изменениям риска и сырьевым товарам, такие как австралийский, канадский и новозеландский доллары могут показать умеренный рост. В это время как фунт и евро могут продолжить свое падение на протяжении года.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: не ждите одобрения ETF раньше 2024 года

В то время, когда на рынке накаляются ожидания относительно влияния спотового Bitcoin-ETF, некоторые представители отрасли пытаются остудить этот пыл. Во вчерашнем обзоре шла речь о мнении JPMorgan, а сегодня криптофирма QCP заявила, что не стоит ожидать одобрения Bitcoin ETF раньше 2024 годаНедавнее сообщение компании указывает на то, что ожидания, связанные с одобрением спотовых Bitcoin-ETF, достигли своего пика. Фирма добавила: «Ставки на одобрение спотового BTC ETF продолжаются, при этом ряд действий указывает на то, что вот-вот начнется FOMO». Эксперты отмечают, что недавние события указывают на то, что учреждения стремятся выйти на рынок, а открытый интерес к фьючерсам BTC на CME превышает интерес Binance, что является явным признаком институционального участия.Аналогичным образом, поскольку ставки бессрочного финансирования остаются высокими, развороты фьючерсов и рисков неуклонно росли на протяжении всей недели, что сигнализирует о растущей уверенности в потенциальном одобрении спотового BTC ETF. Однако фирма ожидает, что это одобрение будет отложено до января 2024 года. При этом предполагает, что вокруг спотового ETF Ethereum (ETH) может возникнуть новая история, и это может дать достаточный импульс для стабильного роста цен на криптовалюту до конца года.Крипторынок растет на благоприятном макроэкономическом фонеАналитики отмечают, что поддерживающие макроэкономические факторы являются частью позитивного настроения в отношении рисковых активов. Хотя данные о занятости в США неизменно отражают сильную экономику, недавние слабые данные представили иную картину.В частности, ноябрьский показатель занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) не только оказался ниже ожиданий, но и оказался компромиссным. В краткосрочной перспективе общий макроэкономический прогноз кажется несколько более позитивным, поскольку укрепляются ожидания паузы в повышении процентных ставок.Ожидается, что этот положительный фон окажет поддержку ценам на криптовалюту, поскольку любой рыночный спад немедленно привлекает трейдеров, ориентированных на FOMO, желающих запрыгнуть в криптопоезд. Однако аналитики предупреждают о необходимости проявить осторожность,поскольку цена находимся на критических уровнях сопротивления.Ожидания ETF способствовали росту до $38 000.Несмотря на затягивание с одобрением, ожидания запуска спотового Bitcoin-ETF спровоцировали очередное ралли на криптовалютных рынках, в результате чего главная криптовалюта выросла до $38 000. Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) неохотно одобряет спотовый Bitcoin-ETF из-за потенциальных опасений манипулирования на оффшорных спотовых платформах. Однако некоторые аналитики считают, что процедуры надзора за рынком, предложенные новыми заявителями, могут решить эти проблемы и убедить SEC одобрить ETF.Рыночная капитализация Bitcoin достигла 11-го места в миреВ завершение недели предлагаю посмотреть на следующую статистику. Стоимость Bitcoin выросла более чем на 38% по отношению к доллару США за последние шесть месяцев, зафиксировав рост на 125% с начала года. Будучи главной криптовалютой по рыночной капитализации, BTC контролирует 49% криптоэкономики стоимостью 1,4 триллиона долларов. По состоянию на пятницу, 10 ноября, BTC занимает одиннадцатую позицию среди крупнейших мировых активов по рыночной оценке.Цифровая валюта находится чуть выше рыночной капитализации Tesla, которая составляет $667,50 млрд, однако она также ниже оценки Berkshire Hathaway в $757,56 млрд. Еще 31 миллиард долларов, добавленные к рыночной капитализации BTC, позволят криптовалюте превзойти оценку Berkshire Hathaway.Рыночная капитализация BTC также превышает такие активы, как Visa, TSMC, Walmart и JPMorgan Chase. Остальные девять активов выше Berkshire и BTC включают Meta, Nvidia, Silver, Amazon, Google, Saudi Aramco, Microsoft, Apple и Gold.Рыночная капитализация золота в $12,876 триллионов примерно в 17,72 раза превышает рыночную капитализацию Bitcoin. Рыночная капитализация Apple в 2,836 триллиона долларов примерно в 3,9 раза превышает оценку Bitcoin.Чтобы соответствовать рыночной капитализации золота в 12,876 триллиона долларов, один Bitcoin должен стоить примерно 659 016 долларов за монету. Это будет представлять собой процентную прибыль примерно на 1681,13% по сравнению с текущей ценой чуть выше 37 000 долларов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Доллар по-прежнему рулевой на корабле, а евро, фунт и иена – лишь пассажиры

В пятницу гринбек консолидирует свои недельные достижения и находится на пути к тому, чтобы продемонстрировать рост примерно на 0,7%. «Американец» отыграл около половины потерь, имевших место после того, как настрой ФРС был истолкован как менее «ястребиный», когда FOMC завершил очередное заседание 1 ноября. Более мягкие, чем ожидалось, данные по занятости в США за октябрь, вышедшие 3 ноября, укрепили веру инвесторов в то, что дальнейшее повышение процентных ставок не является необходимым. Подавляющее большинство экспертов, а именно 87 из 100, опрошенных недавно агентством Reuters, считают, что ФРС завершила самую агрессивную кампанию по ужесточению монетарной политики за четыре десятилетия, в результате чего ставки выросли на 525 базисных пунктов с почти нулевого уровня. При этом 58% респондентов прогнозируют, что стоимость заимствований в США останется неизменной до середины следующего года. «В нашем базовом сценарии ФРС прекратит повышать ставки, но они останутся повышенными по всей кривой. Основной посыл американского ЦБ состоит в том, чтобы быть "осторожным" – слово, неоднократно использованное Джеромом Пауэллом на пресс-конференции 1 ноября – при дальнейшем повышении ставок», – отметили стратеги Citi. «Хотя чиновники FOMC расходятся во мнениях относительно того, следует ли им повышать ставки еще больше, базовый вариант, похоже, заключается в том, что они этого не сделают. Судя по всему, политики хотят набраться терпения и оценить, как влияние уже осуществленных повышений ставок отразилось на экономике», – сообщили специалисты UBS. «Более четкие признаки замедления роста заработной платы и более низкие показатели инфляции будут означать, что ФРС не потребуется снова повышать ставки в текущем цикле, ожидая смягчения условий в других местах», – сказали экономисты RBC. По словам Дж. Пауэлла, руководители Федрезерва будут действовать осторожно и намерены учитывать, с одной стороны, риск быть введенными в заблуждение данными за несколько хороших месяцев, а с другой – угрозу чрезмерного ужесточения монетарной политики. На прошлой неделе ФРС подарила инвесторам надежду, что с повышением ставок покончено. Это позволило участникам рынка сделать предварительные ставки на снижение стоимости заимствований в США. Индекс S&P 500 вырос более чем на 6% по сравнению со своими октябрьскими минимумами, а доходность 10-летних трежерис упала почти на 40 базисных пунктов с 16-летних пиков, зафиксированных чуть выше 5% в конце прошлого месяца. На этом фоне гринбек просел до семинедельных минимумов в области 104,80. Таким образом, ФРС непреднамеренно создала на рынках ажиотаж. Но последние события были расценены чиновниками FOMC как проинфляционные и, следовательно, противоречащие повестке дня американского ЦБ, который стремится к ужесточению финансовых условий. Президент ФРБ Филадельфии Патрик Харкер заявил в среду, что выступает за сохранение ставок на прежнем уровне, но отметил, что снижение ставок не произойдет в краткосрочной перспективе и они будут оставаться более высокими в течение более длительного времени. Член Совета управляющих Федрезерва Мишель Боуман сообщила в четверг, что центральному банку США, возможно, потребуется дальнейшее повышение ставок, чтобы своевременно снизить инфляцию, даже несмотря на то, что она поддержала решение на прошлой неделе сохранить ставки на прежнем уровне для оценки экономических данных. «Было бы неразумно предполагать, что дальнейшее повышение ставок исключено. В настоящее время существует значительная экономическая неопределенность. Есть причины, по которым инфляция может неожиданно вырасти», – отметила временный президент ФРБ Сент-Луиса Кэтлин О'Нил Паезе. Глава ФРБ Ричмонда Томас Баркин в свою очередь сказал, что еще неизвестно, будет ли оправдано дальнейшее ужесточение, особенно с учетом роста экономики на 4,9% в прошлом квартале. По его словам, такие темпы несовместимы с дальнейшим замедлением инфляции, даже несмотря на то, что он одобрил нынешний выжидательный подход центрального банка. Выступая на конференции Международного валютного фонда в четверг, председатель Федрезерва Дж. Пауэлл заявил, что регулятор без колебаний ужесточит денежно-кредитную политику в случае необходимости и что борьбе за восстановление ценовой стабильности еще не завершена. Американский ЦБ доволен тем, как замедляется инфляция в стране, но еще не уверен, что процентные ставки достаточно высоки для ее возврата к целевым 2%, сообщил он. «Мы знаем, что дальнейший прогресс на пути к нашей цели в 2% не гарантирован. Инфляция уже несколько раз показывала, что может менять направление движения», – отметил глава ФРС. Доходность 10-летних облигаций США, похоже, нащупала опору в районе 4,50% после более жестких комментариев Дж. Пауэлла и его коллег. Индекс USD также достиг краткосрочного минимума чуть ниже 105, говорят стратеги Westpac. «ФРС указывает рынку на то, что борьба с инфляцией не выиграна и еще слишком рано успокаиваться, и это оказывает некоторое давление на акции», – заявили специалисты Spartan Capital Securities. Хотя комментарии чиновников FOMC не сильно выходили за рамки тех, что были даны после заседания ФРС по денежно-кредитной политике 31 октября – 1 ноября, они оказались более «ястребиными» по сравнению с замечаниями, которые ранее способствовали росту акций и казначейских облигаций США. Ключевые индикаторы Уолл-стрит закрылись снижением в четверг. Индекс S&P 500 потерял 0,81%, просев до 4347,35, что стало самым большим однодневным падением с 27 октября. В то время как S&P 500 прервал самую продолжительную победную серию за два года, доходность 10-летних казначейских бумаг США выросла более чем на 12 базисных пунктов, до 4,636%. Между тем гринбек опередил своих основных конкурентов и вырос примерно на 0,3%, зафиксировав самое высокое закрытие с 3 ноября и финишировав в области 105,90.В пятницу доллар торгуется в узком диапазоне вблизи 106,00. Участники рынка по-прежнему гадают, вероятно ли ослабление гринбека по отношению к другим основным валютам, если американская экономика замедлится в будущем, или еще более мрачные перспективы роста в других регионах мира сохранят спрос на USD.Если в ближайшие недели экономические данные из США будут в основном разочаровывать, это подстегнет «голубиные» ожидания относительно политики ФРС, а разговоры о снижении ставок усилятся, что окажет заметное понижательное давление на доллар. Однако это может произойти еще нескоро, отмечают специалисты Commerzbank.Неопределенность в отношении того, действительно ли ФРС начнет цикл снижения ставок в середине 2024 года, все еще слишком велика. «Мягкая посадка» экономики США все еще возможна, поэтому ослабление гринбека пока может быть ограничено, считают они. Трейдеры теперь ожидают, что снижение ставки ФРС отложит до июня 2024 года. Единственное, что может оправдать более раннее снижение ставки, – это серьезный экономический спад в США. Но это выглядит маловероятным в ближайшее время после того, как крупнейшая экономика мира продемонстрировала подъем почти на 5% в годовом исчислении в прошлом квартале. По некоторым оценкам, темпы роста американского ВВП замедлятся до 1,1% в годовом исчислении в этом квартале и составят в среднем всего 1,1% в 2024 году. Эксперты CIBC Capital Markets полагают, что рост активности в США, скорее всего, сохранится. Они по-прежнему ожидают дальнейшего роста доллара в ближайшие кварталы и считают, что его следует покупать на снижении. «Ближе ко второй половине следующего года доллар достигнет пика, поскольку инвесторы переоценят жизнеспособность программы количественного ужесточения ФРС, а на валютном рынке начнется долгожданное ралли иены», – сказали аналитики CIBC Capital Markets. Они прогнозируют, что индекс USD в 4 квартале 2023 года достигнет отметки в 108,88, а в 1 квартале 2024 года поднимется до уровня 109,19. Экономисты CIBC Capital Markets считают, что ФРС рулит парой USD/JPY, а Банк Японии – лишь пассажир. «Очень тонкие действия Банка Японии показывают, что глава регулятора Кадзуо Уэда помнит даже о небольших корректировках целевых уровней доходности YCC и их влиянии на экономику. Мы думаем, что он будет терпеливо ждать дальнейших признаков инфляции заработной платы и может повысить верхнюю границу YCC не ранее чем 26 апреля, на заседании Банка Японии (после весенних переговоров по заработной плате). Такая "голубиная" позиция Банка Японии на 4 квартал 2023 года и 1 квартал 2024 года означает, что дифференциал ставок между США и Японией будет определяться политикой ФРС и данными из США», – сообщили они.«Токио может вмешаться, чтобы замедлить ослабление иены на уровне 152 за доллар в 4 квартале 2023 года. Наш прогноз о росте доходности в США указывает на то, что пара USD/JPY достигнет максимума на уровне 154 в 1 квартале 2024 года», – добавили стратеги CIBC Capital Markets. При этом они ждут достижения евро и фунтом новых годовых минимумов до конца года – в районе $1,03 и $1,18 соответственно, что станет следствием слабых макроэкономических данных в еврозоне и Великобритании. «Мы прогнозируем дальнейшее укрепление доллара, по крайней мере, в первом квартале 2024 года и, возможно, дольше. Мы думаем, что гринбек может особенно заметно подорожать по отношению к евро и фунту. Резкое замедление экономического роста в еврозоне и Великобритании, наряду с центральными банками, которые, похоже, достигли конца своих циклов ужесточения, станет главным фактором, который окажет давление на эти валюты», – сказали эксперты Wells Fargo. Хотя центральные банкиры по обе стороны Атлантики все еще борются с инфляцией, превышающей целевой уровень, у ФРС есть преимущество в том, что экономический рост превышает потенциальный, что позволяет Дж. Пауэллу выступать с более «ястребиными» комментариями, чем коллегам из ЕЦБ и Банка Англии. Главный вопрос, стоящий перед трейдерами на следующий год, заключается в том, какие центральные банки снизят ставки первыми и насколько глубокими будут эти сокращения. Такая ситуация благоприятствует доллару, поскольку устойчивость американской экономики предполагает, что ФРС, возможно, будет одной из последних, кто начнет кампанию по смягчению. Несмотря на недавний отскок USD, долларовые «медведи» не теряют надежды, что снижение ставок в США, все-таки произойдет в какой-то момент в следующем году, что даст инвесторам весомый повод сократить длинные позиции по американской валюте. Однако даже резкое замедление экономики Соединенных Штатов, которое нанесет ущерб всему миру, может быстро вернуть спрос на доллар-убежище. В конечном счете экономические условия, будут иметь большее значение для рынков, чем позиция центральных банков в определенный момент, отмечают специалисты Capital Economics.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Рост под давлением

EUR/USDРост попал под сильное давление.Вчера глава ФРС Пауэлл показал жесткую позицию.Глава ФРС заявил, что в случае необходимости ФРС без колебаний повысит ставку.Это произошло одновременно с новым ростом рыночных доходностей после нескольких дней их падения.В итоге рост EUR/USD под вопросом.Мы вышли из покупок с небольшим профитом и сейчас в режиме ожидания.Однако чтобы не пропустить рост, мы готовы купить EUR/USD при прорыве наверх 1.0728.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Джанет Йеллен пытается наладить отношения с Китаем

Министр финансов Джанет Йеллен проведет двухдневную встречу с руководителем экономической политики Китая Хэ Лифэном, которая будет включать обсуждение более широкого использования мер безопасности в коммерческих отношениях. «Мы продолжим наши дискуссии по использованию экономических инструментов в целях национальной безопасности», — заявила Йеллен в своем выступлении. Как отмечают эксперты, взаимодействие между высшими экономическими чиновниками США и Китая на этой неделе знаменует собой следующий шаг в серии переговоров, направленных на улучшение напряжённых связей между двумя крупнейшими экономиками мира. Однако политика администрации Байдена по отношению к Китаю, якобы направленная на защиту и обеспечение национальной безопасности США, давно была раскритикована китайскими чиновниками. В США заявляют, что не пытаются сдерживать Китай экономически, однако учитывая введенный в прошлом году экспортный контроль США, призванный лишить Китай ключевых технологий – все это выглядит весьма странно. Совсем недавно Вашингтон также обнародовал план проверки иностранных инвестиций, явно делая акцент на запрет в стартапы поднебесной.Прошлый переговоры высокопоставленных чиновников США и Китая ни к чему не привели. Посмотрим, что получится на этот раз.Премаркет:Акции Wynn упали на 6% даже после новостей о том, что оператора казино получил прибыль за третий квартал. Wynn удалось добиться лучших результатов как по выручке, так и по прибыли. Акции компании Synaptics, производящей компьютерное оборудование, выросли более чем на 10% после того, как прибыль и выручка за первый финансовый квартал превзошли ожидания экономистов. Synaptics сообщила о скорректированной прибыли на акцию в размере 52 центов при выручке в $238 млн. Аналитики оценивали прибыль в 40 центов на акцию при выручке в $233 млн. Бумаги Unity, компании-разработчика программного обеспечения для видеоигр, упали почти на 14% после того, как ее выручка в третьем квартале не оправдала ожиданий. По данным LSEG, выручка компании составила $544 млн по сравнению с консенсус-оценкой в $554 млн. Компания также воздержалась от предоставления прогнозов. Что касается технической картины S&P500, то спрос на индекс немного снизился. Сейчас быкам нужно защищать $4332 и забирать под контроль $4357. Это поможет вернуть восходящий тренд, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $4382. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $4405, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $4332. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $4304 и откроет дорогу к $4268.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Американский премаркет на 10 ноября: акции и облигации упали после заявлений председателя ФРС

Фьючерсы на американские фондовые индексы открылись небольшим ростом после вчерашней распродажи, произошедшей после выступления Джэрома Пауэлла, председателя ФРС, который вдруг решил вспомнить, что борьба с инфляцией еще не окончена и напомнил о вероятности еще одного повышения процентных ставок в декабре этого года. Фьючерсы на S&P 500 выросли на 0,2%, тогда как высокотехнологический NASDAQ и вовсе укрепился на 0,3%. Промышленный Dow Jones прибавил 0,1%. Казначейские бумаги продолжили падение, а доходность 10-летних казначейских облигаций выросла до 5,0%. Ожидается, что сегодняшние представители Центрального банка США, интервью которых запланированы на вторую половину дня, поддержат ястребиное послание председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла. Инвесторы также ждут вестей от президента Европейского центрального банка Кристин Лагард, которая сегодня даст интервью. Ее жесткая позиция может еще больше подлить масла в огонь и так слабеющим фондовым рынкам. Индекс Stoxx 600 потерял 1%, чему способствовали плохие отчеты о прибылях и убытках ряда компаний. Акции Diageo Plc упали на 16% после того, как британский производитель спиртных напитков снизил прогноз прибыли, а акции Richemont потеряли 6,8% из-за неожиданного падения доходов от продаж часов. Акции энергетических компаний выросли вместе с ценами на нефть, которая снова поднялась выше $76 за баррель.Что касается вчерашней речи Пауэлла, то она стала своего рода трудным разговором, поскольку Центральный банк все еще пытается убедить рынок в том, что повышение ставок все еще может быть, хотя трейдеры уже считают по-другому. В сырьевом секторе золото упало на 0,3%. Цена металла падает вторую неделю после того, как ослабли опасения, что конфликт между Израилем и ХАМАС перерастет в полномасштабную войну, охватывающую весь регион.Что касается технической картины S&P500, то спрос на индекс немного снизился. Сейчас быкам нужно защищать $4332 и забирать под контроль $4357. Это поможет вернуть восходящий тренд, а также откроет возможность к рывку на новый уровень $4382. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $4405, что укрепит позиции покупателей. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $4332. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $4304 и откроет дорогу к $4268.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Американские горки биткоина продолжаются

Утро пятницы цифровое золото начало с бокового движения. К моменту написания материала стоимость ВТС находится рядом с отметкой $36 490.По данным веб-сайта для отслеживания котировок виртуальных активов CoinMarketCap, за ушедшие сутки максимальная цена Bitcoin достигала $37 926, а минимальная – $35 893.При этом накануне на рынке криптовалют в первой половине дня царили бычьи настроения, а во второй – уверенно медвежьи. Так, в четверг ВТС взлетел к уровню $38 000 впервые с начала мая 2022 года, а затем резко обвалился, растеряв почти все достижения. Сумасшедшее ралли короля цифровых валют переняли и монеты из топ-10 по капитализации. По итогам торговой сессии некоторые из них ощутимо выросли в цене, другие – значительно снизились. При этом ключевым фактором давления на рынок криптовалюты накануне стало падение фондовых рынков США. Так, по итогам торговой сессии четверга биржевой показатель Dow Jones Industrial Average потерял 0,65%, S&P 500 снизился на 0,81%, а Nasdaq Composite просел на 0,94%. К слову, эксперты отмечают увеличение уровня корреляции криптовалютного и фондового рынков в последние месяцы. При этом еще в начале текущего года аналитики из американской инвестиционной компании Bernstein рассказывали о том, что в январе взаимосвязь цифрового золота с индексом NASDAQ Composite обвалилась с 0,94 до 0,58.По словам экспертов из Bernstein, в последнее время криптовалютный рынок балансирует между бычьим и медвежьим трендами в ожидании дальнейших катализаторов. При этом его восприимчивость к важным новостям и событиям в финансовом мире ощутимо снизилась.Напомним, в начале 2022 года аналитики, наоборот, часто подчеркивали высокий уровень корреляции американского фондового рынка и рынка виртуальных активов на фоне напряженного ожидания обоими последствий геополитического конфликта на востоке Европы и дальнейших шагов Федрезерва США. Так, в середине прошлого года эксперты инвестиционной компании Arcane Research заявляли о том, что взаимосвязь ВТС и технологических ценных бумаг достигла максимума с июля 2020 года. При этом экономисты аналитической платформы TradingView заявляли, что корреляция рынка криптовалют с фондовым рынком США в четвертом квартале 2022 года составляла 70%.Рынок альткоиновEthereum – главный конкурент Bitcoin – начала пятницу с уверенного роста. На момент написания материала монета торгуется по $2 119. Если же говорить о криптовалютах из топ-10 по капитализации, в рамках ушедших суток лучшие результаты были зафиксированы у Ethereum (+10,29%), а худшие – у XRP (-3,52%).По итогам прошедшей недели все криптовалюты из сильнейшей десятки, кроме нескольких стейблкоинов, показали позитивную динамику. При этом список роста здесь возглавила Solana (+21,70%).Согласно информации крупнейшего в мире агрегатора данных о виртуальных активах CoinGecko, за последние сутки среди топ-100 самых капитализированных цифровых активов первое место в списке подъема досталось ORDI (+46,83%), а в списке падения – Conflux (-9,16%).По итогам ушедшей недели в составе первой сотни сильнейших криптовалют худшие результаты продемонстрировал цифровой актив PAX Gold (-1,23%), а лучшие – ORDI (+262,38%).Согласно данным CoinGecko, по состоянию на утро пятницы общая рыночная капитализация криптовалют находилась выше важного ключевого уровня в $1 трлн и составляла $1,38 трлн. За минувшие сутки этот показатель вырос на 0,58%.С момента достижения своей пиковой отметки выше $3 трлн в 2021 году капитализация криптовалютного рынка потеряла более $2 трлн.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 10 ноября (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.2217 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением сигнала на продажу фунта. В результате на момент написания статьи пара прошла вниз лишь около 15 пунктов. Во второй половине дня нас ожидают данные по индексу настроения потребителей от Университета Мичигана, однако куда интересней будут цифры по инфляционным ожиданиям от этого же университета. Рост показателя наверняка увеличит давление на фунт, как и заявления членов FOMC в лице Рафаэля Бостика и Лори К. Логан. Что касается внутридневных перспектив, то действовать буду, опираясь на реализацию сценариев №1.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня можно при достижении точки входа в районе 1.2229 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.2261 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.2261 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта можно рассчитывать только после мягкого тона представителей ФРС и слабых данных по США. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2197, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.2229 и 1.2261.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня можно лишь после обновления уровня 1.2197 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.2161, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Учитывая, что продавцы уже добились обновления недельного минимума и активных продаж там нет, будьте осторожны с короткими позициями в конце недели. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.2229, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.2197 и 1.2161.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 10 ноября (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.0676 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что в отсутствие важной фундаментальной статистики по еврозоне казалось подтверждением правильной точки входа на покупку евро в расчете на компенсацию недавнего падения пары. В результате движение вверх составило около 15 пунктов, после чего давление на торговый инструмент вернулось. Во второй половине дня нас ожидаются данные по индексу настроения потребителей от Университета Мичигана, однако куда интересней будут цифры по инфляционным ожиданиям от этого же университета. Рост показателя наверняка увеличит давление на евро, как и заявления членов FOMC в лице Рафаэля Бостика и Лори К. Логан, которые всю неделю говорят о высокой вероятности продолжения повышения ставок. Что касается внутридневных перспектив, то действовать буду, опираясь на реализацию сценариев №1.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.0689 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.0735. В точке 1.0735 рекомендую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. На рост евро сегодня можно рассчитывать, но только после мягкой позиции представителей ФРС и данных о снижении ожиданий роста ценового давления. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.0666, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.0689 и 1.0735.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро можно после достижения уровня 1.0666 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.0631, где рекомендую выходить из рынка и покупать евро сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару возрастет в случае жесткой позиции у представителей ФРС в отношении политики. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены 1.0689, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.0666 и 1.0631.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Ethereum прорывается выше $2000. Советы по торговле на 10 ноября

Разбор сделок и советы по торговле эфиромПервый тест цены $1914 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что позволило получить точку входа на продажу эфира. Однако после движения вниз в районе $1905 спрос на торговый инструмент вернулся. Тест $1928 во второй половине дня в момент начала движения MACD вверх позволил получить хорошую точку входа на покупку ETH, что вылилось в сумасшедший рост в район $2100. Эфир продолжает тянуться за биткоином, который растет на слухах о том, что SEC вот-вот одобрит ETF на спотовый биткоин от Grayscale. Если он будет одобрен в ближайшее время, то спотового ETF на Ethereum долго ждать не придется. Учитывая, что эфир сильно отстает от биткоина в росте, вчерашнее крупное движение вверх не вызывает удивления. Что касается внутридневных технических перспектив и стратегии, действовать дальше буду, опираясь на реализацию сценариев №1. Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать эфир сегодня можно при достижении точки входа в районе $2119 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню $2168 (более толстая зеленая линия на графике). В районе $2168 рекомендую выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону. Рассчитывать на рост эфира можно в продолжение бычьего рынка, наблюдаемого в последнее время. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать эфир сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены $2083, что является более предпочтительным сценарием. Это ограничит нисходящий потенциал торгового инструмента и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням $2119 и $2168.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать эфир сегодня можно лишь после обновления уровня $2083 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению торгового инструмента. Ключевой целью продавцов будет уровень $2035, где рекомендую выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону. Продавцы могут проявить себя в любой момент, однако вряд ли до крупной распродажи дело дойдет. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать эфир сегодня также можно в случае двух подряд тестов цены $2119 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал торгового инструмента и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню $2083 и $2035.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 10 ноября (разбор утренних сделок). Фунт продолжает постепенно снижаться

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.2215 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Снижение и формирование ложного пробоя на этом уровне привели к точке входа на покупку фунта, но после движения вверх на 20 пунктов торговля постепенно сместилась вновь в район 1.2215, что привело к пересмотру технической картины на вторую половину дня.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Данные по инфляционным ожиданиям в США от университета Мичигана могут оказать еще большее давление на фунт во второй половине дня, так что быки просто обязаны проявить себя в районе ближайшей поддержки 1.2190, куда сейчас и направляется пара. Формирование там ложного пробоя даст точку входа в длинные позиции с целью небольшого возврата в район нового сопротивления 1.2226, образованного по итогам первой половины дня. Прорыв и закрепление выше этого диапазона позволят покупателям почувствовать себя в рынке более уверенно, что даст сигнал на открытие длинных позиций с выходом на 1.2260, где проходят средние скользящие, играющие на стороне продавцов. Самой дальней целью выступит область 1.2293, где буду фиксировать прибыль. При сценарии снижения пары и отсутствия на 1.2190 активности со стороны покупателей медвежий рынок продолжится. В таком случае только ложный пробой в районе следующей поддержки 1.2157 даст сигнал на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок планирую только от 1.2127 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы продолжают активно толкать пару вниз, что открывает для них перспективы по очередному обновлению недельного минимума. В случае мягкого тона представителей ФРС, выступления которых запланированы на сегодня, фунт может вернуться в район сопротивления 1.2226, на защиту которого им необходимо сделать акцент. Ложный пробой там позволит убедиться в присутствии в рынке крупных продавцов, дав шанс на дальнейшее падение пары и сигнал на открытие коротких позиций в расчете на обновление 1.2190. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут более серьезный удар по позициям покупателей, что приведет к сносу стоп-приказов и откроет путь к 1.2157. Более дальней целью выступит область 1.2127, где буду фиксировать прибыль. Тест этого уровня будет свидетельством выстраивания нового медвежьего рынка. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.2226 во второй половине дня спрос на фунт вернется, а у покупателей появится шанс на остановку медвежьего рынка. В таком случае продажи отложу до ложного пробоя на 1.2260. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать GBP/USD сразу на отскок сразу от 1.2293, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.B COT-отчете (Commitment of Traders) за 31 октября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций, однако это особо не изменило расстановку сил, так как данные не учитывают последний важный отчет о состоянии рынка труда США. Рынок почти никак не отреагировал на то, что Федеральная резервная система США оставила политику без изменений, а вот реакция на слабые цифры по росту рабочих мест привела к активному росту GBP/USD в конце прошлой недели, что может повлиять на будущую среднесрочную тенденцию пары. Чем больше будет разговоров о том, что в декабре этого года ставки в США могут остаться без изменений по причине первых признаков слабости экономики, тем сильней будет давление на американский доллар и тем дороже будет фунт. В последнем COT-отчете говорится, что длинные некоммерческие позиции снизились на 3 407, до уровня 63 712, тогда как короткие некоммерческие позиции упали на 1 672, до уровня 84 083. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 210. Недельная цена снизилась и составила 1.2154 против 1.2165 неделей ранее.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейшее падение фунта.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.2190.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 10 ноября (разбор утренних сделок). Евро вновь выкупили ниже 1.0660

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0663 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Снижение и формирование ложного пробоя в районе 1.0663 привели к отличному сигналу на покупку евро, что вылилось в рост пары более чем на 30 пунктов. Учитывая, что торговля ведется в рамках бокового канала, на вторую половину дня техническая картина не пересматривалась.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Впереди у нас данные по индексу настроения потребителей от Университета Мичигана, а также инфляционные ожидания потребителей, что может вернуть давление на пару в любой момент, как и заявления членов FOMC Рафаэля Бостика и Лори К. Логан, у которых теперь развязаны руки после вчерашнего выступления Джэрома Пауэлла, явно давшего понять, что повышения ставок все еще возможно. В случае негативной рыночной реакции на выступления покупателям придется проявлять себя в районе все той же каменной поддержки 1.0663, протестированной за эту неделю уже несколько раз. Только формирование там ложного пробоя, по аналогии с тем, что я разбирал выше, даст хорошую точку входа в длинные позиции в расчете на выстраивание восходящей тенденции и на тест сопротивления 1.0692, образованного по итогам вчерашнего дня. Прорыв и обновление сверху вниз этого диапазона дадут шанс на рывок к 1.0722 и 1.0753. Самой дальней целью выступит область 1.0774, где буду фиксировать прибыль. При варианте еще одного снижения EUR/USD и отсутствия активности на 1.0663 во второй половине дня медведи могут довольно серьезно завладеть контролем над рынком в конце недели, что усилит нисходящую коррекцию и приведет к более крупному движению вниз к 1.0642. Лишь формирование ложного пробоя там образует сигнал по входу в рынок. Открывать длинные позиции сразу на отскок я буду от 1.0616 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы продолжают попытки забрать полный контроль над рынком. Евро может хорошо отреагировать на сегодняшнее данные по США, при условии снижения инфляционных ожиданий, поэтому активная защита ближайшего сопротивления 1.0692, в районе которого расположились средние скользящие, является приоритетной задачей. Формирование ложного пробоя на этом уровне даст хороший сигнал на продажу в продолжение нисходящей коррекции вниз к поддержке 1.0663. Прорыв этого уровня с закреплением ниже позволит получить еще один сигнал на продажу с выходом на 1.0642. Самой дальней целью выступит минимум 1.0616, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD в ходе американской сессии и отсутствия медведей на 1.0692 покупатели вернутся в рынок и попытаются дотянуться до сопротивления 1.0722. Там можно продавать, но также только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я буду от месячного максимума 1.0753 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.В COT-отчете (Commitment of Traders) за 31 октября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. Все это было позиционированием перед важным заседанием Федеральной резервной системы США, на котором были приняты решения по сохранению политики без изменений. Однако к более серьезной расстановке сил, которая, к сожалению, еще не отражена в этом отчете, наверняка привели слабые данные по рынку труда США, свидетельствующие о менее активном росте новых рабочих мест. Подобного рода статистика в последнее время укрепляет в умах инвесторов мысль о том, что ФРС больше не будет повышать процентные ставки и что с агрессивной политикой может быть покончено уже в начале лета следующего года. Это оказывает и будет оказывать давление на американский доллар, а также приводить к укреплению рисковых активов. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции снизились на 4 735, до уровня 210 834, в то время как короткие некоммерческие позиции снизились на 4 871, до уровня 125 445. В результате спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 1 016. Цена закрытия снизилась и составил 1.0603 против 1.0613.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на возможность дальнейшего падения евро.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1.Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.0690.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:EURUSD - возможна фиксация шортовых позиций с профитом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin продолжает восходящее движение на новых слухах о BTC ETF

Биткоин подходит к завершению торговой недели при высокой рыночной активности и в бычьем настроении. Благодаря этому криптовалюте удалось совершить тест уровня $38k и в очередной раз обновить годовой максимум цены. На рынке преобладают позитивные настроения, которые, тем не менее, основываются на предположениях и слухах.Главным поводом для оптимизма на крипторынке остается тревожное ожидание одобрения спотового BTC ETF. По сути мы наблюдаем преждевременную реакцию рынка на будущее одобрение криптопродукта. В то же время возникает все больше тревожных сигналов, таких как отсутствие устойчивого роста объемов покупок, которые указывают на слабость восходящего тренда.В ожидании решения SEC Учитывая стремительный рост котировок Биткоина на текущей неделе, крипторынок уже утвердился во мнении, что SEC одобрит спотовый BTC ETF. На это также указывают данные Bloomberg, согласно которым вероятность одобрения крипто продукта в ближайшие 60 составляет 90%. В то же время аналитики JPMorgan отмечают, что ралли Биткоина выглядит избыточным и может привести к резкому завершению после одобрения ETF.При этом рынок продолжает оставаться в состоянии эйфории, которая все больше заводит инвесторов в состояние "жадность". Стало известно, что Tether "напечатал" еще миллиард USDT, что обычно становится причиной очередного этапа ралли на рынке. Инвесторы ожидают, что SEC воспользуется 8-дневным окном, чтобы одобрить один или несколько спотовых ETF продуктов на Биткоине.В то же время вчера, 9 ноября, Ethereum также обновил локальный максимум, достигнув уровня $2000. Этому способствовало ралли Биткоина, а также новости о том, что Ark Invest совместно с 21Shares планируют запустить 5 новых ETF, включая фьючерсные ETF на BTC и ETH, а также продукты, инвестирующие в акции блокчейн-компаний. Это дополнительно подогрело интерес к рынку и спровоцировало вчерашнее ралли Bitcoin и Ethereum.Анализ BTCUSD По состоянию на 10 ноября Биткоин совершил ретест уровня $38k, после чего цена актива провалилась к зоне поддержки вблизи $36,5k. Резкое снижение цены криптовалюты вызвало ликвидацию длинных позиций на сумму более $120 миллионов. Объемы торгов после пиковых показателей вчерашнего дня, снизились до $34 миллиардов.Биткоин продолжает восходящее движение, вопреки сигналам технических метрик. Стохастический осциллятор продолжает реализацию медвежьего пересечения, но вопреки нарастающим продажам, Биткоин показывает рост. Учитывая это, можно сделать вывод, что вчерашний восходящий импульс – реакция на новости, а не приток покупательских объемов. Более того, на текущей неделе наблюдается диспропорция роста котировок BTCUSD и покупательских объемов. Криптовалюта растет вопреки отсутствию восходящей динамики бычьих объемов, что также указывает на перекупленность рынка и ослабление позиций покупателей. Резкое снижение при достижении уровня $38k также показывает, что вблизи круглого уровня сосредоточены больше объемы на продажу, и BTC-быкам не удастся их пробить с первого раза.ИтогиРезюмируя все вышесказанное, можно прийти к выводу, что Bitcoin все ближе приближается к коррекционному периоду. Объемы покупок падают, в то время как цена подобралась к сложной области $37,5k-$38k, где медвежьи объемы значительно превышают бычьи. Параллельно с этим наблюдается процесс фиксации прибыли разными категориями инвесторов, что в конечном итоге может привести к обвалу котировок BTCUSD к уровням $32k-$33k.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс