GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 19 сентября (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.3237 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вверх от нулевой отметки, что ограничивало восходящий потенциал пары. По этой причине я не рискнул лезть в рынок – особенно после крупной азиатской распродажи фунта. Кроме заседания Банка Англии, обратить внимание следует на данные по США. Число первичных обращений за пособием по безработице и объем продаж жилья на вторичном рынке будут иметь первостепенное значение, а цифры по производственному индексу ФРС-Филадельфии и сальдо расчетного счета платежного баланса можно проигнорировать. Напомню, что мягкая позиция Банка Англии может навредить фунту, что вернет давление на пару. Что касается внутридневной стратегии, то действовать планирую, опираясь на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3308 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3371 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3371 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта сегодня можно рассчитывать после сдержанной позиции Банка Англии. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3243 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3308 и 1.3371.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3243 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов выступит уровень 1.3186, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы проявят себя в случае мягкой позиции Банка Англии. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3308 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.3243 и 1.3186.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент. Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен. Тонка красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент. Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take profit или самостоятельно фиксировать прибыли, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно.Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находится вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами. И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений исходя из текущей рыночной ситуации является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Фунт и голубиные риски со стороны Банка Англии

Фунт вырос по отношению к доллару и евро после того, как Федеральная резервная система снизила процентные ставки на 50 б.п. Это решение оказало поддержку фунту, который достиг нового максимума за два с половиной года на уровне 1,3297.Однако после выступления Джерома Пауэлла, который охладил ожидания по поводу дальнейших крупных снижений ставок, фунт немного отступил от своего пика. Пауэлл дал понять, что ФРС будет действовать осторожно и, возможно, возьмет паузу перед следующим снижением ставок.Что важно знатьПервоначальные ожидания рынка были неоднозначными: около 60% участников предполагали снижение на 50 б.п., в то время как другие прогнозировали более консервативное снижение на 25 б.п. В результате решение ФРС стало неожиданностью, что укрепило рыночные настроения, поддержало рост акций и оказало давление на доллар США.На фоне этого решения проциклические валюты, такие как фунт, а также австралийский и новозеландский доллары, значительно укрепились. В то же время, более безопасные валюты, такие как доллар США и швейцарский франк, потеряли позиции.Решение FOMC носило голубиный характер, указывая на возможные дальнейшие снижения ставок в будущем. 11 из 12 членов Комитета поддержали снижение на 50 б.п., за исключением Мишель Боуман, которая выступала за менее радикальное смягчение на 25 б.п.Новые прогнозы членов FOMC показали, что средний прогноз для диапазона процентных ставок на конец года снизился до 4,375%, что ниже предыдущих ожиданий на уровне 4,625%. Это сигнализирует о вероятности дальнейшего ослабления политики на следующих двух заседаниях, что говорит о растущем беспокойстве ФРС по поводу текущих трендов на рынке труда.Экономисты из Pantheon Macroeconomics считают, что изменения в прогнозах ФРС подчеркивают возрастающую тревогу относительно замедления роста занятости и усиливающуюся готовность ФРС смягчать свою политику в ближайшем будущем.Как отмечают аналитики, пересмотр прогнозов процентной ставки на 75 б.п. как на конец текущего года, так и на следующий, стал крупнейшим изменением за все время публикации Сводки экономических прогнозов с января 2012 года. Это подчеркивает масштаб тревоги ФРС по поводу экономических перспектив.На пресс-конференции Пауэлл постарался умерить рыночные ожидания дальнейших агрессивных шагов, заявив, что экономика США находится в хорошем состоянии, и наше сегодняшнее решение направлено на то, чтобы сохранить все на том же уровне. Пауэлл также предостерег от ожиданий дальнейшего повышения ставок на 50 б.п., намекая на то, что ФРС будет действовать более осторожно.Эти комментарии охладили ажиотаж на рынке, который возник после первоначального решения о снижении ставок на 50 б.п., и могут привести к коррекции активов, которые резко выросли после объявления.В Capital Economics по Северной Америке считают, что, несмотря на более агрессивный шаг со стороны ФРС, дальнейшие решения будут более взвешенными. Если ФРС не станет более обеспокоена рисками замедления на рынке труда, то можно ожидать более плавного снижения ставок в будущем.Банк Англии и риски для фунтаБанк Англии, вероятно, оставит процентные ставки без изменений, но намекнет на их возможное снижение в будущем. Денежные рынки прогнозируют следующее снижение уже в ноябре. Основные риски для фунта связаны с количеством голосов за снижение ставок, тоном руководства и интервью главы Банка Англии Эндрю Бейли, которое может последовать после решения, несмотря на отсутствие пресс-конференции.В UBS отмечают увеличение голубиных рисков вокруг этого решения, что может привести к тактическому откату фунта стерлингов. В случае реализации таких рисков курс EUR/GBP может вырасти до 0,85, что соответствует верхней границе их прогнозируемого диапазона на оставшуюся часть 2024 года. В долгосрочной перспективе ожидается восстановления фунта до уровня 0,83, что соответствует курсу 1,2050 по фунту к евро.В Danske Bank видят аналогичную картину и советует ожидать сдержанной рыночной реакции на объявление Банка Англии. Стратеги полагают, что краткосрочная слабость фунта не помешает его более широкому росту до конца года.После того как ФРС снизила ставку на 50 б.п., Великобритания теперь предлагает одни из самых привлекательных процентных ставок среди стран G10. Это может продолжать привлекать капитал глобальных инвесторов в фунт стерлингов.Инвесторы будут внимательно следить за голосованием, поскольку любые признаки голубиного настроя внутри Банка Англии могут негативно повлиять на позиции фунта на валютном рынке, несмотря на текущую привлекательность британских процентных ставок.Инфляция в ВеликобританииДанные по инфляции в Великобритании, опубликованные в среду, не преподнесли сюрпризов. ИПЦ соответствовал прогнозам аналитиков. Однако валютный рынок воспринял эту публикацию как возможность для укрепления фунта.Фунт получает значительное преимущество благодаря тому, что Банк Англии, по мнению рынка, действует медленнее в вопросе снижения процентных ставок по сравнению с другими центральными банками. ЕЦБ уже дважды снизил ставки, а ФРС начала агрессивные действия, ожидается, что Банк Англии будет более осторожен в своем подходе. Это делает фунт привлекательным для инвесторов.Между тем такая поддержка может быстро исчезнуть, если инфляция в Великобритании начнет стремительно снижаться, как это прогнозируется для еврозоны и США. Именно поэтому данные по инфляции всегда вызывают беспокойство у тех, кто держит длинные позиции по фунту.Прогноз по фунтуФунт может продолжить свое постепенное восстановление. Эксперты прогнозируют, что курс GBP/USD может достичь уровня 1,3400 до конца этого года, в то время как пара EUR/GBP имеет шанс опуститься до 0,83 в перспективе ближайших шести месяцев.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 19 сентября (разбор утренних сделок). Покупатели евро никуда не делись

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1151 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Рост и формирование ложного пробоя в районе 1.1151 привели к точке входа на продажу евро, но до крупного падения дело так и не дошло, и после коррекции на 10 пунктов рост евро продолжился. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Впереди нас ждут данные по недельному числу первичных обращений за пособием по безработице, производственному индексу ФРС-Филадельфии и сальдо расчетного счета платежного баланса. Также выходит отчет по объему продаж жилья на вторичном рынке США, который играет второстепенную роль. Если учитывать, как активно евро покупали всю первую половину дня, без появления крупного продавца, на что сложно теперь рассчитывать, лучше всего ставить на дальнейший рост EUR/USD. В случае очень хорошей статистики по США не обойдется без коррекции, чем и собираюсь воспользоваться. Формирование ложного пробоя в районе ближайшей поддержки 1.1155 создаст все необходимые условия для длинных позиций в продолжение развития бычьего тренда с целью восстановления в район 1.1198 – нового крупного сопротивления. Прорыв и обновление сверху-вниз этого диапазона приведут к росту пары с шансом на тест 1.1237. Самой дальней целью выступит максимум 1.1274, где буду фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности в районе 1.1155 во второй половине дня, давление на пару возрастет, что приведет к более крупной распродаже. Заходить в таком случае буду лишь после формирования ложного пробоя в районе следующей поддержки 1.1116, где чуть выше расположились средние скользящие. Открывать длинные позиции сразу на отскок собираюсь от 1.1074 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: У продавцов есть шанс на падение евро только в случае сильной статистики по США, либо активных действий крупных игроков в районе сопротивления 1.1198. Формирование там ложного пробоя станет подходящим условием на открытие коротких позиций с целью небольшой коррекции и обновления поддержки 1.1155, образованной по итогам первой половины дня. Прорыв и закрепление ниже этого диапазона, а также обратный тест снизу-вверх, дадут еще одну точку на продажу с движением в район 1.1116, где ожидаю проявления уже крупных покупателей евро. Самой дальней целью выступит область 1.1074, что полностью перечеркнет все планы быков на дальнейший рост. Там буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD, а также отсутствия медведей на 1.1198, покупатели продолжат строить бычий тренд с перспективой обновления сопротивления 1.1237. Там также буду продавать, но только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.1274 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Добро пожаловать в мою группу в TelegramРекомендую ознакомиться:В COT отчете (Commitment of Traders) за 3 сентября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. Несмотря на то, что продавцов евро стало гораздо меньше, на нисходящую техническую картину пары это никак не повлияло. Скорей всего евро продолжит терять на этой неделе в паре с долларом, так как впереди у нас заседание Европейского центрального банка, на котором мы узнаем об очередном снижении процентных ставок в еврозоне и дальнейшей денежно-кредитной политике. Однако среднесрочного восходящего тренда по евро это пока не отменяет и чем ниже будет пара, тем более привлекательна она для покупок. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции снизились на 2 412 до уровня 215 969, в то время как короткие некоммерческие позиции упали на 9 592 до уровня 115 951. В результате спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 4 918.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост евро.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1074.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 19 сентября (разбор утренних сделок). Фунт сильно вырос еще до заседания Банка Англии

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3234 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Прорыв и обратный тест 1.3234 привели к точке входа на покупку фунта, что вылилось в рост пары более чем на 50 пунктов. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: О заседании Банка Англии мы говорили подробно в утреннем прогнозе, так что не вижу смысла повторяться. После реакции на решение регулятора внимание будет сдвинуто на данные по США. Ожидаются цифры по недельному числу первичных обращений за пособием по безработице, производственному индексу ФРС-Филадельфии, сальдо расчетного счета платежного баланса и объему продаж жилья на вторичном рынке. Только очень сильная статистика будет способна сломать бычий рынок, наблюдаемый после вчерашнего заседания Федеральной резервной системы. В случае негативной реакции на итоги заседания Банка Англии только формирование ложного пробоя в районе новой поддержки 1.3262 позволит получить шанс на продолжение роста с восстановлением пары в район 1.3305. Прорыв и обратный тест сверху-вниз этого диапазона укрепят шансы на развитие восходящей тенденции, что приведет к сносу стоп-приказов продавцов и подходящей точке входа в длинные позиции с возможностью выхода к уровню 1.3349. Самой дальней целью выступит область 1.3390, где собираюсь фиксировать прибыль. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны быков на 1.3262 во второй половине дня, давление на пару возрастет. Это также приведет к снижению и обновлению следующей поддержки 1.3224, где расположились средние скользящие, играющие на стороне покупателей. Лишь формирование ложного пробоя там будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от минимума 1.3185 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы пока остаются в стороне в ожидании итогов заседания британского регулятора. Только сверхмягкая позиция Банка Англии поможет медведям справиться с поставленной задачей по защите 1.3305, где ложный пробой выступит подходящей точкой входа на продажу фунта. Целью окажется поддержка 1.3262, за которую вряд ли развернется активная борьба. Поэтому прорыв и обратный тест снизу-вверх этого диапазона по аналогии с тем, что я разбирал выше, нанесут удар по позициям покупателей, приведя к сносу стоп-приказов, открыв путь 1.3224. Самой дальней целью будет область 1.3185, где буду фиксировать прибыль. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.3305 во второй половине дня, покупатели продолжат толкать фунт все выше и выше. Поэтому медведям ничего не останется, как отступить в район сопротивления 1.3349. Продавать там буду только на ложном пробое. При отсутствии движения вниз и там короткие позиции на отскок поищу в районе 1.3390, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.На все вопросы отвечаю в моей группе в TelegramРекомендую ознакомиться:B COT отчете (Commitment of Traders) за 3 сентября наблюдался рост длинных позиций и сокращение коротких. Очевидно, что даже несмотря на коррекцию пары трейдеры уверены, что снижение процентных ставок в США является куда более важным событием, чем аналогичные действия со стороны Банка Англии. Скорей всего рынок сейчас отыгрывает будущее снижение стоимости заимствований в Великобритании и в ближайшее время спрос на фунт обязательно вернется, так как среднесрочный восходящий тренд никуда не делся. Чем ниже будет пара, тем выше ее привлекательность для новых покупок. Одно лишь соотношение длинных и коротких позиций, которых в три раза меньше, говорит само за себя. В последнем COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции подскочили на 8 610 до уровня 160 773, тогда как короткие некоммерческие позиции сократились на 9 537 до уровня 526953. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями упал на 342.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3152.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Доллар проиграл, и вот почему

Второй день подряд пару евро-доллар штормит. Ценовая турбулентность швыряет её из стороны в сторону: вчера покупатели eur/usd подошли к границам 12-й фигуры, а сегодня продавцы обновили недельный лоу на отметке 1,1060, с последующим откатом в область 11-й фигуры. Несмотря на сильную волатильность, в проигрыше оказались и быки, и медведи пары. Трейдеры так и не смогли определиться с вектором движения цены, на фоне противоречивых итогов сентябрьского заседания ФРС. И всё же, на мой взгляд, доллар этот раунд с треском проиграл. Итак, вчера Федрезерв реализовал «голубиный» сценарий, снизив процентную ставку сразу на 50, а не на 25 базисных пунктов. За несколько часов до объявления итогов заседания вероятность 50-пунктного снижения составляла 63%, согласно данным инструмента CME FedWatch. Но нельзя сказать, что регулятор реализовал базовый сценарий, так как в этом случае базового сценария не существовало как такового. Буквально за неделю-две до сентябрьской встречи на рынке были почти уверены в том, что ФРС начнёт цикл смягчения ДКП с 25-пунктного снижения. Но опубликованные на прошлой неделе инсайды и комментарии бывших членов Федрезерва усилили «голубиные» настроения. И всё же 50-пунктное снижение не было заранее отыграно рынком, поэтому после объявления решения пара взлетела к отметке 1,1186, то есть к верхней линии индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1. Покупатели уже пытались преодолеть этот уровень сопротивления в конце августа (реагируя на голубиную риторику Джерома Пауэлла в Джексон-Хоуле), но не смогли. Не смогли и в этот раз – на помощь продавцам eur/usd пришел всё тот же Пауэлл. Пытаясь сохранить баланс, он заверил рынки в том, что Федрезерв не обязательно будет двигаться дальше 50-пунктным шагом. По его словам, регулятор «отстал от поезда» и теперь должен наверстать упущенное. Однако при этом глава ФРС отметил, что участники рынка «не должны смотреть на сентябрьское решение и думать, что это и будет новый темп». Здесь он повторил уже шаблонную фразу о том, заранее согласованной траектории снижения ставки нет – ЦБ будет двигаться так быстро или так медленно, как посчитаем нужным. Реагируя на эти слова, пара eur/usd отступила от трехнедельных ценовых максимумов и сегодня обновила недельный лоу, обозначившись на отметке 1,1070. Но затем рынок, судя по всему, пришёл к обоснованному (на мой взгляд) выводу о том, что слова – это слова, а dot plot - это dot plot. Обновляемый ежеквартально медианный прогноз членов Комитета по динамике ставки теперь предполагает, что процентная ставка снизится еще на полпроцента в этом году, а затем последует серия сокращений в 2025 году до финального уровня на уровне 3,25-3,5%. Другими словами, большинство членов Федерального комитета по открытым рынкам прогнозируют еще одно снижение ставки на 50 пунктов до конца этого года (вероятно, на декабрьском заседании) или два снижения по 25 пунктов на каждом из оставшихся заседаниях в 2024 году – в ноябре и декабре. Кроме того, по итогам сентябрьской встречи члены регулятора ухудшили оценку роста реального ВВП США в 2024 году до 2,0% с ожидавшихся в июне 2,1%. Оценка безработицы в 2024 году была повышена до 4,4% (с 4%), в 2025 году – до 4,4% (с 4,2%), в 2026 году – до 4,3% (с 4,1%). Комментируя августовские Нонфармы, Джером Пауэлл заявил о том, что рынок труда США требует пристального внимания – «дальнейшее его ослабление для снижения инфляции – не требуется». А вот прогноз по инфляции в США был наоборот пересмотрен в лучшую сторону. Согласно обновленным прогнозам, в этом году потребительские цены вырастут на 2,3% (предыдущий прогноз – 2,6%) и на 2,1% в 2025 году (предыдущий прогноз – 2,3%). В 2026 году этот показатель должен стабилизироваться на уровне 2,0%. Таким образом, де-факто Федрезерв настроен смягчать денежно-кредитную политику агрессивными темпами. Вербальные увещевания Пауэлла о том, что «всё будет решаться по ходу пьесы», как видим, не убедили рынки. И на мой взгляд, трейдеры совершенно верно оценили сложившуюся ситуацию. Ведь если инфляция и дальше будет демонстрировать нисходящую динамику, а рынок труда будет и дальше остывать, то в ноябре ЦБ снова может прибегнуть к 50-пунктному снижению ставки. Согласно данным инструмента CME FedWatch, на данный момент вероятность снижения ставки на 25 пунктов составляет 67%. Вероятность реализации 50-пунктного сценария, соответственно, оценивается в 33%. Но если сентябрьские Нонфармы вновь разочаруют трейдеров, чаша весов снова качнётся в сторону полупроцентного снижения. В таких условиях фундаментального характера доллару сложно будет найти точку опоры. Тем более в паре в евро, так как Европейский Центробанк поставил под сомнение снижение ставок в октябре и даже в декабре. Всё это говорит о том, что пара eur/usd сохраняет потенциал дальнейшего роста – как минимум к ближайшему уровню сопротивления 1,1210 (верхняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

WTI - West Texas Intermediate. Обзор, аналитика

Сегодня цены на американскую сырую нефть WTI - West Texas Intermediate - после вчерашнего скромного отката восстанавливают положительную динамику, поднимая товар выше отметки $71,00 и опираясь на недавнее восстановление с самого низкого уровня, наблюдавшегося в 2023 году.Вчерашнее решение Федеральной резервной системы начать цикл смягчения денежно-кредитной политики путем снижения расходов по займам на 50 базисных пунктов подогрело оптимизм по поводу подъема экономической активности, соответственно, и спроса на энергоносители. А параллельно с появлением новых продаж доллара СШАстало ключевым фактором для роста цен сырой нефти.Кроме этого, риск дальнейшей эскалации напряженности на Ближнем Востоке, особенно после того, как в среду взорвались рации, используемые ливанской вооруженной группировкой «Хезболла», послужил попутным ветром для товара.Плюс к этому, согласно правительственным данным, опубликованным вчера, произошло сокращение запасов сырой нефти в США больше, чем ожидалось. Хотя это сокращение было компенсировано накоплением запасов дистиллятов и бензина.В дополнение к этому сохраняющиеся опасения по поводу слабого мирового спроса могут ограничить дальнейший рост цен на сырую нефть. А в начале сентября на фоне сохраняющихся опасений по поводу экономического замедления Китая ОПЕК (Организация стран-экспортеров нефти) и МЭА (Международное энергетическое агентство) снизили свои прогнозы роста спроса.И после публикации слабых макроэкономических данных Китая на выходных, указывающих на признаки слабости крупнейшей экономики мира и крупнейшего импортера нефти, опасения вновь всплыли.Соответственно, такие данные требуют некоторой осторожности для агрессивных покупателей нефти, перед тем как позиционировать себя для продолжения восходящей тенденции, наблюдаемой в течение последней недели. Тем более что с технической точки зрения осцилляторы на дневном графике ещё не перешли на положительную территорию.Теперь трейдерам, для того чтобы воспользоваться краткосрочными возможностями, стоит обратить внимание на выпуск макроэкономических данных США - еженедельных первичных заявок на пособие по безработице, производственного индекса ФРС Филадельфии и данных по продажам существующего жилья.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 19 сентября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). ФРС снижает

Вчера было образовано несколько сигналов по входу в рынок. Давайте с вами посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1130 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Рост и формирование ложного пробоя в районе 1.1130 привели к точке входа на продажу евро, но до крупного падения от середины бокового канала дело так и не дошло. Во второй половине дня ложный пробой на 1.1113 и сигнал на покупку позволили утянуть с рынка более 60 пунктов прибыли. Активные действия продавцов в районе 1.1176 после решения ФРС дали подходящую точку входа на продажу, что вылилось в падение пары еще на 60 пунктов.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Вчера евро отреагировал ростом на новости о том, что Федеральная резервная система США снизила ставку на 0.5%, до 5%. В ФРС сами признали свои ошибки, заявив, что экономическая активность продолжает расти уверенными темпами, но при этом рост рабочих мест замедлился, что является сейчас проблемой номер один. Уровень безработицы вырос, но остается низким по сравнению с допандемическим. Что касается инфляции, то она устойчиво движется к целевым 2%, но дальнейшая денежно-кредитная политика будет напрямую зависеть от новых данных. Несмотря на уверенный рост пары, зацепиться за новые недельные максимумы не удалось. Сегодня нас ждет сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ и ежемесячный отчет Бундесбанка. Кроме этого, состоятся выступления члена исполнительного совета ЕЦБ Изабель Шнабель и члена правления ЕЦБ Йоахима Нагеля. Учитывая, как быстро евро вернули назад в рамки канала, говорить о дальнейших восходящий перспективах сейчас проблематично. В случае снижения пары только после формирования ложного пробоя в районе 1.1074 – новой поддержки, можно будет получить подходящую точку входа в длинные позиции в расчете на восстановление в район 1.1116. Прорыв и обратный тест этого диапазона станут подтверждением правильной точки вход на покупку уже с целью обновления 1.1151, что создаст все условия для нового бычьего рынка. Самой дальней целью выступит максимум 1.1187, где буду фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности в районе 1.1074 в первой половине дня давление на евро вернется. Заходить в таком случае буду лишь после формирования ложного пробоя в районе следующей поддержки 1.1038. Открывать длинные позиции сразу на отскок собираюсь от 1.1004 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы, почувствовав поддержку со стороны крупных игроков, будут теперь действовать при каждой возможности. Формирование ложного пробоя в районе 1.1116 – промежуточное сопротивление, вместе со слабыми данными по еврозоне дадут шанс на открытие коротких позиций с перспективной снижения к поддержке 1.1074. Лишь прорыв и закрепление ниже этого диапазона, а также обратный тест снизу вверх дадут еще одну точку на продажу с движением в район 1.1038. Это будет достаточно проблемной коррекцией и приведет к активизации новых покупателей евро. Поэтому там рассчитываю увидеть их более активное проявление. Самой дальней целью выступит область 1.1004, где буду фиксировать прибыль. Тест этого уровня сильно навредит восходящим перспективам. В случае движения вверх EUR/USD в первой половине дня, а также отсутствия медведей на 1.1116, а там проходят средние скользящие, играющие на стороне продавцов, покупатели сумеют вернуть инициативу, получив шанс на хорошую рывок вверх. В таком случае отложу продажи до теста следующего сопротивления 1.1151. Там также буду продавать, но только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.1187 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Добро пожаловать в мою группу в TelegramВ COT-отчете (Commitment of Traders) за 3 сентября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. Несмотря на то, что продавцов евро стало гораздо меньше, на нисходящую техническую картину пары это никак не повлияло. Скорей всего, евро продолжит терять на этой неделе в паре с долларом, так как впереди у нас заседание Европейского центрального банка, на котором мы узнаем об очередном снижении процентных ставок в еврозоне и дальнейшей денежно-кредитной политике. Однако среднесрочного восходящего тренда по евро это пока не отменяет и чем ниже будет пара, тем более привлекательна она для покупок. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции снизились на 2 412, до уровня 215 969, в то время как короткие некоммерческие позиции упали на 9 592, до уровня 115 951. В результате спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 4 918.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1085.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

S&P 500 озадачен вердиктом ФРС

ФРС пошла на поводу у требующего снижения ставки по федеральным фондам рынка, но S&P 500 после обновления рекордного максимума рухнул. Широкий фондовый индекс испугался рецессии? Но ведь Джером Пауэлл дал понять, что текущее состояние экономики США не дает усомниться, что спада не будет. Наиболее правдоподобным объяснением является желание инвесторов зафиксировать прибыль по лонгам, так как будущее рынка акций покрыто туманом. В теории сохраняющая силу экономика США, уверенно двигающаяся к таргету 2% инфляция и более низкие ставки создают идеальную среду для «быков» по S&P 500. На их стороне играет и история. Начиная с 1970-х в девяти циклах ослабления денежно-кредитной политики ФРС широкий фондовый индекс в среднем вырос на 5,5% через 12 месяцев после их старта. Реакция S&P на первое снижение ставки ФРС в циклеНеудивительно, что 44% из 173 инвесторов-участников опроса MLIV Pulse ожидают роста S&P 500 на менее чем 6% до начала следующего года. 37% прогнозируют более серьезное ралли. И только 19% считают, что широкий фондовый индекс упадет от текущих уровней. Однако большое количество «быков» и реакция рынка акций на агрессивное снижение ФРС ставки по федеральным фондам заставляют сомневаться в светлом будущем S&P 500. Широкий фондовый индекс находится в области исторических максимумов, с точки зрения основных мультипликаторов, включая P/E, он переоценен, экономика США, вероятнее всего, продолжит охлаждаться из-за высоких реальных ставок, а вместе с ней и корпоративные прибыли. В таких условиях риски консолидации S&P 500 на текущих уровнях или чуть ниже растут как на дрожжах. Тем более что приближение президентских выборов в США может спровоцировать рост рыночной волатильности и заставить инвесторов избавляться от акций.Прогнозы инвесторов по S&P 500Джером Пауэлл заявил, что, если бы ФРС имела под рукой данные по инфляции за июнь-июль и август, она бы снизила ставки на своем предыдущем заседании. Это означает, что резка на 50 б.п. в сентябре имеет не предупреждающий характер, а догоняющий. Центробанк считает, что совершил ошибку, не ослабив денежно-кредитную политику раньше, и исправляет ее. Судя по обновленным прогнозам FOMC, он намерен замедлить скорость монетарной экспансии и вывести стоимость заимствований к 3,4% к концу 2025. Джером Пауэлл отметил, что Федрезерв может идти быстрее, если это уместно. Медленнее, если это уместно. Или сделать паузу, если это уместно. Политика по-прежнему зависит от данных, а тот факт, что ее старт отыгран широким фондовым индексом, наводит на рассуждения, что дальше будет сложнее. Технически на дневном графике S&P 500 была сформирована комбинация разворотных паттернов Anti-Turtles и Пин-бар. Она усиливает риски отката к восходящему тренду. Успешный штурм поддержки на 5610 станет поводом для продаж широкого фондового индекса. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 19 сентября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Фунт готовится

Вчера была образована лишь одна точка входа в рынок. Давайте с вами посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3175 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Рост и формирование ложного пробоя на 1.3175 привели к точке входа на продажу фунта, что вылилось в коррекцию лишь на 10 пунктов, после чего спрос вернулся. Во второй половине дня фунт изрядно потрясло, но добиться нормальных точек входа я так и не сумел, так как волатильность была чрезмерно высокой.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Фунт вырос, а затем также быстро упал на новостях о том, что Федеральная резервная система США снизила процентные ставки сразу на полпроцента. Сегодня наверняка акцент сместится на не менее важное заседание Банка Англии. И хоть решение по основной процентной ставке ожидается без изменений, важно, как распределятся голоса членов КМП и каким будет резюме по монетарной политике. Склонность к дальнейшей мягкой политике наверняка навредит британскому фунту, что провалит его в паре с долларом. В случае снижения пары только формирование ложного пробоя в районе 1.3185 – промежуточной поддержки, будет подходящей точкой входа для наращивания длинных позиций в расчете на восстановление фунта и обновление сопротивления 1.3234. Прорыв и обратный тест сверху вниз этого диапазона на фоне жесткой позиции Банка Англии укрепят шансы на новый рывок вверх, что приведет к сносу стоп-приказов продавцов и подходящей точке входа в длинные позиции с возможностью выхода к уровню 1.3262. Самой дальней целью будет область 1.3293, где собираюсь фиксировать прибыль. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны быков на 1.3185 покупатели растеряют инициативу. Это также столкнет пару к следующей поддержке 1.3152. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от минимума 1.3115 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы вчера добились своего и сумели сохранить торговлю в рамках канала. Сегодня нового крупного падения пары стоит ожидать лишь после заседания Банка Англии, который может намекнуть на дальнейшее снижение процентных ставок в Великобритании. В случае бычьей реакции на решение регулятора только ложный пробой в районе 1.3234 даст подходящую точку входа в короткие позиции в расчете на снижение к поддержке 1.3185, где расположились средние скользящие, играющие на стороне покупателей. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут удар по позициям быков, приведя к сносу стоп-приказов и открыв путь 1.3152, что будет достаточно серьезным ударом для покупателей фунта. Самой дальней целью будет область 1.3115, где буду фиксировать прибыль. Тест этого уровня перечеркнет все краткосрочные восходящие перспективы фунта. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.3234 в первой половине дня пара может вернуться к росту. В таком случае продажи отложу до ложного пробоя на уровне 1.3262. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать GBP/USD сразу на отскок сразу от 1.3293, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Моя группа в TelegramB COT-отчете (Commitment of Traders) за 3 сентября наблюдался рост длинных позиций и сокращение коротких. Очевидно, что, даже несмотря на коррекцию пары, трейдеры уверены, что снижение процентных ставок в США является куда более важным событием, чем аналогичные действия со стороны Банка Англии. Скорей всего, рынок сейчас отыгрывает будущее снижение стоимости заимствований в Великобритании, и в ближайшее время спрос на фунт обязательно вернется, так как среднесрочный восходящий тренд никуда не делся. Чем ниже будет пара, тем выше ее привлекательность для новых покупок. Одно лишь соотношение длинных и коротких позиций, которых в три раза меньше, говорит само за себя. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции подскочили на 8 610, до уровня 160 773, тогда как короткие некоммерческие позиции сократились на 9 537, до уровня 526953. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями упал на 342.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на рыночную неопределенность с движением.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3170.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 19 сентября. Доллар США остался на плаву после смягчения ДКП

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в среду выполнила рост к уровню коррекции 200,0% – 1,1165, отбой от него, падение к зоне поддержки 1,1070–1,1081, отбой от нее. Таким образом, графически она двигалась просто идеально. Новый разворот в пользу европейской валюты позволяет ожидать возврат к уровню 1,1165. Однако после вчерашнего заседания ФРС я еще меньше ожидаю дальнейшего падения доллара, и ниже я объясню почему. Ситуация с волнами стала немного сложнее, но в целом вопросов не вызывает. Последняя завершенная волна вниз пробила лоу предыдущей волны, а последняя завершенная волна вверх не пробила пик последней волны от 26 августа. Таким образом, в данное время продолжается формирование «медвежьего» тренда. Он может быть недолгим, но для его отмены требуется закрытие над последним пиком от 6 сентября – 1,1152. Вчера закрытия над этим уровнем не случилось, он был лишь пробит. Я не могу сказать, что из-за этого пробоя тренд изменился на «бычий». Информационный фон в среду был очень сильным, но ключевых моментов было всего несколько. Во-первых, ФРС понизила ставку на 0,50%, как и ожидало большинство трейдеров. Несмотря на ожидания, это был наиболее «голубиный» сценарий. Во-вторых, Пауэлл дал понять, что в дальнейшем ФРС не будет снижать ставку быстро. До конца года может последовать еще два снижения по 0,25%, в течение следующих двух лет – еще четыре снижения по 0,25%. По-моему, рынок рассчитывал на более сильное смягчение ДКП. Таким образом, доллар, во-первых, сбросил с себя давление рынка по поводу первого смягчения ДКП, а, во-вторых, рынок мог понять, что в совокупности ставка будет снижена не так сильно, как он ожидал. Сейчас можно сказать, что рынок полностью отработал заседание FOMC, и новых причин продавать американскую валюту я не вижу. Ниже уровня 1,1165 я настроен «по-медвежьи» и ожидаю нового падения пары. На 4-часовом графике пара выполнила отбой от уровня коррекции 76,4% – 1,1013 и рост к уровню Фибо 100,0% – 1,1139. От этого уровня на текущий момент также последовал отбой, который позволяет рассчитывать на падение. У индикатора CCI образовалось две «медвежьи» дивергенции, что значительно повышает вероятность разворота в пользу доллара США. Падение может начаться в направлении уровня 1,1013. Закрепление курса пары над уровнем 1,1139 позволит ожидать продолжение роста в направлении следующего коррекционного уровня 127,2% – 1,1286 и отменит «медвежий» сценарий. Отчет Commitments of Traders (COT): В течение последней отчетной недели спекулянты закрыли 23148 контрактов Long и 4563 контракта Short. Настроение группы «Non-commercial» изменилось на «медвежье» несколько месяцев назад, но в данное время быки вновь активно доминируют. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 193 тысячи, а контрактов Short – всего 111 тысяч. Я по-прежнему считаю, что ситуация продолжит меняться в пользу медведей. Я не вижу долгосрочных причин покупать евро. Также хочу отметить, что снижение ставки FOMC в сентябре уже отработано рынком с очень высокой вероятностью. Потенциал снижения европейской валюты выглядит внушительно. Однако не следует забывать про графический анализ, который в данное время не позволяет с уверенностью говорить о сильном падении евровалюты, а также про информационный фон, который регулярно «вставляет палки в колеса» доллару. Календарь новостей для США и Евросоюза: США – Изменение числа первичных заявок на пособия по безработице (12-30 UTC). США – Индекс деловой активности Филадельфия (12-30 UTC). США – Продажи новых домов (12-30 UTC). 19 сентября календарь экономических событий содержит в себе три не самые важные записи. Влияние информационного фона на настроение трейдеров сегодня может быть очень слабым. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Новые продажи пары возможны при отбое от уровня 1,1139 на 4-часовом графике с 1,0984 или от уровня 1,1165 на часовом. Покупки пары можно рассматривать при закрытии над уровнем 1,1139 на 4-часовом графике с целями 1,1165 и 1,1286. Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,0917–1,0668 на часовом графике и по 1,1139–1,0603 на 4-часовом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Учимся и анализируем, торговый план для начинающих трейдеров EUR/USD и GBP/USD 19.09.24

Детали экономического календаря от 18 сентября Итоги заседания Федеральной резервной системы (ФРС) – Четверг В четверг произошло одно из самых важных событий не только недели, но и месяца - заседание Федеральной резервной системы (ФРС). На этом заседании регулятор впервые с 2020 года снизил базовую процентную ставку на 50 базисных пунктов. Члены ФРС теперь прогнозируют общее снижение ставок на 100 базисных пунктов в 2024 году по сравнению с ранее ожидаемыми 25 базисными пунктами в июне. Это предполагает еще два снижения ставки на 25 базисных пунктов на оставшихся двух заседаниях в этом году. Сопроводительное письмо по итогам заседания ФРС: Экономическая активность продолжает расти уверенными темпами. Рост рабочих мест замедлился. Уровень безработицы вырос, но остается низким. Инфляция устойчиво движется к целевому уровню 2%. Риски по двойному мандату ФРС (инфляция и рынок труда) сбалансированы. Экономические перспективы остаются неопределенными. Дальнейшая денежно-кредитная политика (ДКП) ФРС будет зависеть от макроданных. ФРС продолжит сокращать баланс (QT). В этом году ФРС планирует еще два снижения ставки по 25 базисных пунктов каждое.Прогнозы ФРС: Процентная ставка: 3,4% к концу 2025 года. Инфляция: 2,3% к концу 2024 года (ранее прогнозировалось 2,6%). ВВП: 2% к концу 2024 года (ранее прогнозировалось 2,1%). Уровень безработицы: 4,4% к концу 2024 года (ранее прогнозировалось 4%). Основные тезисы с пресс-конференции Джерома Пауэлла: •Экономика в целом демонстрирует силу. •Рынок труда продолжает охлаждаться, что является заметным шагом вперед по сравнению с началом этого года. •Решение ФРС отражает растущую уверенность в том, что стабильность на рынке труда можно сохранить. •Потребительские расходы остаются на стабильном уровне. •Инфляция заметно снизилась, но все еще выше целевого уровня. •Рынок труда не является источником повышенного инфляционного давления. •Ожидается стабильный рост ВВП. •Риски роста инфляции снизились. •Возросли риски ухудшения ситуации на рынке труда (занятостью). •Прогнозы ФРС не являются жестким планом или решением, и будут скорректированы по мере необходимости. •В случае ухудшения ситуации на рынке труда, ФРС сможет оперативно отреагировать, снижая ставку быстрее или медленнее, либо делая паузы, в зависимости от экономической ситуации. •Большинство председателей ФРС поддержали снижение ставки на 50 базисных пунктов, однако прошло сильное обсуждение внутри совета. Разбор торговых графиков от 18 сентября • Валютная пара EUR/USD: Благодаря сильному информационно-новостному потоку EUR/USD демонстрирует повышенную волатильность, в ходе которой котировка практически достигла уровня 1.1200. Несмотря на то что прошедший торговый день завершился около уровня открытия, восходящий настрой на рынке остаётся очевидным. • Валютная пара GBP/USD: Ситуация по GBP/USD аналогична. В результате всплеска волатильности котировка локально обновила максимум среднесрочного тренда, однако затем быстро откатилась. Экономический календарь на 19 сентября Сегодня основное внимание инвесторов сосредоточено на заседании Банка Англии, которое, вероятно, задаст тон дальнейшим действиям ключевых центральных банков. Согласно прогнозам аналитиков, британский регулятор может оставить процентные ставки на текущем уровне. В условиях начала снижения процентных ставок Федеральной резервной системы подобный шаг может способствовать росту фунта, что, в свою очередь, через индекс доллара может повлиять на единую европейскую валюту. Однако стоит отметить, что Банк Англии может последовать примеру Европейского центрального банка (ЕЦБ) и Федеральной резервной системы (ФРС), несмотря на то что инфляция в стране продемонстрировала динамику, отличающуюся от ожидаемой. Торговый план – EUR/USD: Для дальнейшего этапа роста необходимо стабилизировать котировку выше уровня 1.1150. В этом случае возможно обновление максимума среднесрочного тренда, расположенного в диапазоне 1.1200–1.1280. Торговый план – GBP/USD: Для продолжения роста объема длинных позиций необходимо стабилизировать цену выше уровня 1.3270. В противном случае возможен поэтапный откат к уровню 1.3000. Что отражено на торговых графиках? Вид графика свечной – это графические прямоугольники белого и черного цвета с линиями сверху и снизу. При детальном анализе каждой отдельной свечи вы можете увидеть ее характеристики относительно того или иного временного периода: цена открытия, цена закрытия, максимальная и минимальная цена. Горизонтальные уровни – это ценовые координаты, относительно которых могут возникнуть остановка или разворот цены. На рынке данные уровни называются поддержкой и сопротивлением. Кружки и прямоугольники – это выделенные примеры, где цена на истории разворачивалась. Данное выделение цветом указывает на горизонтальные линии, которые в будущем могут оказать давление на котировку. Стрелки вверх/вниз – это ориентиры возможного направления цены в будущем.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 19 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форексе

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойТест цены 1.1144 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на покупку евро. В результате пара выросла более чем на 40 пунктов, но до целевой отметки так и не дотянула. Вчерашнее решение Федеральной резервной системы снизить ставки сразу на полпроцента понравилось покупателям евро, но выступление председателя ФРС Джэрома Пауэлла носило довольно сдержанный характер в отношении будущей денежно-кредитной политики, что перечеркнуло весь восходящий потенциал пары. Сегодня нас ждут данные по сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ и ежемесячный отчет Бундесбанка. Также с речью выступят представители ЕЦБ в лице члена исполнительного совета Изабель Шнабель и члена правления ЕЦБ Йоахима Нагеля. Вряд ли они скажут что-то новое, так что шансы на восстановление евро сегодня очень малы. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1144 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1185. В точке 1.1185 планирую выходить из рынка, а также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост евро сегодня в первой половине дня можно, но восходящий потенциал будет ограничен. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1113, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1144 и 1.1185.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро планирую после достижения уровня 1.1113 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1071, где собираюсь выходить из рынка и покупать сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня вернется в случае неудачной попытки роста за пределы дневного максимума и слабой статистики по еврозоне. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1144, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.1113 и 1.1071.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 19 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форексе

Разбор сделок и советы по торговле британским фунтомТест цены 1.3232 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа в рынок на покупку фунта. В результате пара выросла более чем на 60 пунктов и совсем чуть-чуть не дотянула до целевого уровня 1.3304. Решение ФРС снизить процентные ставки сразу на полпункта привело к бычьему всплеску фунта, но затем давление на пару вернулось, так как перспективы дальнейшего смягчения ставок в этом году в США теперь под большим вопросом. Сегодня нас ждет решение по основной процентной ставке уже со стороны Банка Англии. Наверняка они останутся без изменений, так как только месяц назад регулятор пошел на смягчение политики и пока нужный эффект от этого еще не наступил. По этой причине фунт может ослабнуть еще больше. Резюме по монетарной политике также будет в центре внимания трейдеров. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3237 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3288 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3288 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост фунта можно, но выглядит это все очень сомнительно. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3198, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3237 и 1.3288.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3198 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 1.3147, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавать фунт можно после неудачного закрепления в районе дневного максимума и мягкой позиции Банка Англии. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3237, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.3198 и 1.3147.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 19 сентября. Разбор вчерашних сделок на Форексе

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 141.43 пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вниз от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа на продажу доллара в продолжение нисходящей тенденции, наблюдаемой в последнее время. В результате пара прошла вниз порядка 80 пунктов, но до целевой отметки мы так и не дотянули. Затем, в момент роста пары, состоялся тест цены 142.00. Пришелся он на начало движения MACD уже вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением уже правильной точки входа на покупку доллара и вылилось в рост более чем на 50 пунктов. Вчерашнее решение ФРС привело к всплеску волатильности, но в итоге покупатели доллара сумели забрать инициативу. На этом фоне дальнейший рост пары после наблюдаемой коррекции выглядит весьма правдоподобным. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 143.11 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 144.34 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 144.34 собираюсь выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост пары сегодня можно рассчитывать лишь в рамках коррекции. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 142.49, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 143.11 и 144.34.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую лишь после обновления уровня 142.49 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 141.54, где собираюсь выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару может вернуться в любой момент, так как медвежий рынок по доллару никуда не делся. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 143.11, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 142.49 и 141.54.Что на графике: Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Почему ФРС снизила ставки сразу на 0.50%? (есть вероятность повышения пар EUR/USD и GBP/USD)

Собственно, как и ожидалось, ФРС снизила процентные ставки, причем это сделала в более агрессивной форме, не на 0.25%, как предполагал консенсус-прогноз, а сразу на 0.50%. Но при этом не произошло заметного ослабления курса американского доллара, который по итогам среды даже вырос к корзине из основных валют. Действительно, вчера произошло эпохальное событие впервые за последние 4 года, американский регулятор снизил процентные ставки не просто на четверть процентного пункта, а сразу на полпроцента. Но почему тогда не наблюдается сильное падение курса доллара, укрепление цены на золото и другие товарные активы? Как подчеркивалось в предыдущей статье, снижение процентных ставок Федрезервом уже фактически ранее было учтено в котировках. Вот почему не наблюдается сильное ослабление курса доллара на рынке Форекс, да и цена на золото также пока на волне высокой волатильности не показывает уверенного повышения. Это что касается одной причины. Второй и не менее важной, чем первая, является риторика Дж. Пауэлла, председателя ФРС, на пресс-конференции по итогам заседания регулятора. На ней он дал понять, что пока еще рано ожидать падения инфляции к целевой отметке 2%, и при этом не дал никаких намеков на дальнейшую вероятность снижения процентных ставок. Фактически можно говорить о том, что пока нет причин надеяться на то, что это снижение ставок станет основанием для цикла. Ранее я указывал на то, что только подтверждение дальнейшего снижения процентных ставок станет причиной для продолжения ослабления курса доллара и роста цены на золото. Так почему все-таки ФРС снизила ставки сразу на 0.50%? Полагаю, потому что не предполагает в ближайшее время дальнейшего снижения ставок. Единственными выгодоприобретателями результата заседания ФРС стали фондовые индексы, причем не только американские, но и европейские, и азиатские. Это связано с тем, что вымученное решение ФРС срезать ставки является сильным стимулирующим фактором для выравнивания соотношений процентных ставок между ЦБ США и другими центральными банками, которые с высокой вероятностью будут активнее смягчать денежные политики национальных банков. Что можно ожидать сегодня на рынках? Полагаю, что рыночные игроки будут искать поводы для возобновления продаж доллара, но, скорее всего, пока рынок не отстоится, каких-то заметных движений не будет наблюдаться. Поэтом считаю, что сегодня на рынке Форекс, а также в ценах на золото будет наблюдаться боковая динамика, сопровождаемая высокой волатильностью. Прогноз дня: EUR/USD Пара делает новую попытку продолжить рост, тестируя уровень сопротивления 1.1150, преодоление которого может стать основанием для ее взлета к отметке 1.1200. GBP/USD Пара находится ниже уровня сопротивления 1.3260 в ожидании итога заседания Банка Англии по денежной политике. Предполагается, что регулятор оставит уровни процентных ставок без изменений. Если так оно и будет, стоит ожидать на волне расхождения уровней процентных ставок между ФРС и британским ЦБ, роста пары к отметке 1.3365.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 19 сентября. Первый экзамен доллар выдержал, на очереди – второй

Добрый день, уважаемые трейдеры! На часовом графике пара GBP/USD в среду выполнила рост к уровню коррекции 161,8% – 1,3259, отбой от него, падение к уровню 1,3151 и отбой от него. Таким образом, сегодня можно ожидать роста обратно к уровню 1,3259. Новый отбой от этого уровня вновь сработает в пользу валюты США и некоторого падения в направлении 1,3151. Закрепление курса пары над уровнем 1,3259 повысит вероятность продолжения роста британца. Закрытие котировок под уровней 1,3151 позволит рассчитывать на сохранение «медвежьего» тренда. Ситуация с волнами пока не вызывает никаких вопросов. Последняя завершенная волна вниз пробила лоу предыдущей волны, а последняя волна вверх пробила пик предыдущей волны, который расположен на уровне 1,3234. Однако этот пробой произошел во время повышенной волатильности на рынке после важного события – я не считаю его подтвержденным. Таким образом, в данное время мы имеем дело с «медвежьим» трендом. Считаю, что лучше использовать уровень 1,3259 для определения слома или сохранения «медвежьего» тренда. ФРС сделала все, что могла, чтобы доллар продолжил падение, однако американская валюта выстояла. Сегодня ей предстоит второй тест на прочность. Если ФРС должна была снизить ставку в любом случае, то Банк Англии очень вряд ли примет сегодня решение о смягчении ДКП. Отчет по британской инфляции, который вышел во вторник, показал новое повышение, поэтому Банку Англии будет целесообразно взять паузу. Трейдеры могут расценить это решение, как «ястребиное», особенно на фоне смягчения ДКП в США. Таким образом, поддержка у британца сегодня тоже будет. Я считаю, что американская валюта все еще может рассчитывать на рост в ближайшее время, но теперь ей нужно удержаться под уровнем 1,3259. На мой взгляд, будущее смягчение ДКП FOMC будет не настолько сильным, как ждал рынок. Тренд не изменился на «бычий», а доллар падает слишком сильно на текущем информационном фоне. На 4-часовом графике пара выполнила отбой от уровня 1,3044, разворот в пользу британца и продолжает процесс роста в направлении уровня Фибо 76,4% – 1,3314. У индикатора CCI образовалась уже две «медвежьи» дивергенции, которые позволяют ожидать падения. Однако с текущим напором быков может быть образована еще и третья «медвежья» дивергенция. Фунт стерлингов перекуплен, о чем сигнализировал индикатор RSI еще в августе. С тех пор фунт стерлингов практически не падал. Отчет Commitments of Traders (COT): Настроение категории трейдеров «Non-commercial» за последнюю отчетную неделю стало гораздо менее «бычьим». Количество Long-контрактов на руках спекулянтов сократилось на 18701 единицу, а количество Short – всего на 911 единиц. Быки по-прежнему обладают солидным преимуществом. Разрыв между количеством Long и Short-контрактов составляет 90 тысяч: 142 тысячи против 52 тысяч. На мой взгляд, перед британцем сохраняются перспективы падения, но отчеты COT пока говорят об обратном. За последние 3 месяца количество Long-контрактов выросло с 102 тысяч до 142 тысяч, а количество Short – сократилось с 58 тысяч до 52 тысяч. Я считаю, что с течением времени профессиональные игроки вновь начнут избавляться от Long-позиций или же наращивать Short-позиции, так как все возможные факторы покупок британского фунта уже отработаны. Однако не следует забывать, что это всего лишь предположение. Графический анализ говорит о «медвежьем» тренде в данное время, но он слишком нестабильный. Календарь новостей для США и Великобритании: Великобритания – Решение Банка Англии по ставке (11-00 UTC). Великобритания – Итоги голосования MPC (11-00 UTC). Великобритания – Сопроводительное заявление Банка Англии (11-00 UTC). США – Изменение числа первичных заявок на пособия по безработице (12-30 UTC). США – Индекс деловой активности Филадельфия (12-30 UTC). США – Продажи новых домов (12-30 UTC). В четверг календарь экономических событий содержит в себе три важные записи и три малозначимые. Влияние информационного фона на настроение рынка в оставшуюся часть дня будет сильным. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: Продажи пары возможны сегодня при закреплении на часовом графике под уровнем 1,3151 с целью 1,3054. Или при отбое от уровня 1,3259 с целью 1,3151. С покупками я бы не торопился, но краткосрочные сделки можно рассматривать с целью 1,3259 в случае отбоя от уровня 1,3151. Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,2892–1,2298 на часовом графике и по 1,4248–1,0404 на 4-часовом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Маятник доллара после решения ФРС: от резкого спада до умеренного подъема

Американские горки USD стали особенно заметны после значительного сокращения ключевой ставки Федрезерва. Доллар кидало то в жар, то в холод после ее резкого снижения сразу на 50 б. п. При этом европейская валюта тоже немного просела, в особенности по сравнению с прежними блестящими результатами.Доллар резко упал после оглашения решения ФРС по ставкам. Однако позже DXY отыграл часть своих потерь, немного обойдя евро. Утром в четверг, 19 сентября, пара EUR/USD оставалась вблизи 1,1136. Позже европейская валюта набрала обороты. На этом фоне пара EUR/USD приблизилась к 1,1155, снижая шансы гринбека на успешное восстановление.Вечером в среду, 18 сентября, Федрезерв решительно снизил ставку по федеральным фондам сразу на 50 б. п., до 4,75–5,00%. Напомним, что текущий консенсус-прогноз предусматривал ее уменьшение всего на 25 б. п. Многие аналитики считают это агрессивным началом цикла смягчения денежно-кредитной политики ФРС, направленного на поддержку американского рынка труда. Такое решение вполне коррелирует с указанными выводами, поскольку отражает опасения регулятора по поводу быстрого охлаждения рынка труда в США.Прогнозы, опубликованные после заседания FOMС, продемонстрировали, что незначительное большинство, 10 из 19 должностных лиц Федрезерва, проголосовали за снижение ставок на 50 б. п. до конца 2024 года. Напомним, что до конца этого года осталось всего два заседания ФРС. Следовательно, это будет либо по 25 б. п. на каждом из них, либо снова 50 б. п. на одном из заседаний.В данный момент представители Комитета по операциям на открытых рынках (FOMC) почти единодушно поддержали сокращение ставки по федеральным фондам до диапазона от 4,75% до 5% (11 голосов против одного). Это произошло после того, как более года ставка удерживалась на самом высоком уровне за последние 20 лет. Данное снижение ставки – первое за 4,5 года, начиная с марта 2020 года. До этого ставка более года, с июля 2023-го, находилась на максимальной отметке с января 2001 года.В сопроводительном заявлении FOMС сообщается, что инфляция «остается несколько повышенной», а темпы создания новых рабочих мест вне сельского хозяйства США замедляются. Тем не менее в ведомстве полагают, что «инфляция устойчиво движется к 2%, а соотношение рисков между достижением целей по занятости и инфляции достаточно сбалансировано».Недавние показатели продемонстрировали, что экономическая активность в США уверенно повышается. При этом рост рабочих мест замедлился, а уровень безработицы увеличился, хотя остается достаточно низким. «Данное решение отражает растущую уверенность в том, что при соответствующей переоценке нашей политической позиции можно будет сохранить силу на рынке труда в условиях умеренного роста и устойчивого снижения инфляции до 2%», – подчеркнул Джером Пауэлл, председатель ФРС, выступая на пресс-конференции.Глава регулятора также предостерег рынок от предположений, что снижение на 50 б. п. задаст темп, который ФРС сохранит в будущем. Согласно текущему прогнозу представителей Федрезерва, в обновленный прогноз по динамике ставки (точечный график, «dot plot») заложен дополнительный процентный пункт снижения ставки в 2025 году.Отметим, что ежеквартальный медианный прогноз членов FOMC («dot plot») предполагает, что к концу 2024 года она упадет до 4,38%, а к концу 2025 года – до 3,38%. Таким образом, реализация данного прогноза предусматривает уменьшение ставки по федеральным фондам к концу 2024 года еще на 62 б. п.По мнению аналитиков, текущее решение ФРС открывает для регулятора новую главу. Напомним, что Центральный банк США повышал ставки 11 раз с целью борьбы с инфляцией, доведя величину ставки до двадцатилетнего максимума в июле 2023 года. С тех пор инфляция существенно снизилась и сейчас составляет 2,5%, приближаясь к целевым 2%. При этом, несмотря на некоторое ослабление американского рынка труда, явных признаков рецессии в экономике США не наблюдается.По мнению членов FOMC, сейчас инфляция движется к 2%, а «риски для достижения текущих целей занятости и инфляции сбалансированы». В своих обновленных квартальных прогнозах ФРС снизила ожидания по росту ВВП США на 2024 год и повысила – по уровню безработицы на 2024-й, 2025-й и 2026 год. Что касается планов по общей и базовой инфляции в США, то они были немного ухудшены на 2024-й и 2025 год.Помимо этого, были понижены прогнозы по ключевой ставке. По оценкам руководителей ФРС, к концу текущего года она составит 4,4%, а к концу 2025 года – 3,4%. Оценка этого показателя на 2026 год тоже сократилась (с прежних 3,1% до текущих 2,9%).Решение по ставке, принятое американским регулятором, отражает растущую уверенность в том, что национальный рынок труда останется сильным. «Повышательные риски для инфляции уменьшились, а понижательные для рынка труда – возросли», – подчеркивают в ведомстве. Если американская экономика сохранит устойчивость, то существующие темпы снижения ставок могут быть замедлены, добавил Дж. Пауэлл в ходе пресс-конференции. Такая уверенность регулятора немного поддержала упавший доллар, который стремится отыграть свои потери.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Рынок США: ФРС понизил ставку сразу на 0.5% но рынок закрылся снижением

S&P500Обзор 19.09Рынок США: ФРС снизил ставку резко на 0.5%. А рынок не вырос, но упал.Главные индексы США в среду: Доу -0.25%, NASDAQ -0.3%, S&P500 -0.3%, S&P500 5618, диапазон 5450 - 5750.В среду сессия началась вяло перед главным событием дня. Федеральный комитет по открытому рынку (FOMC) проголосовал за сокращение целевого диапазона ставки по федеральным фондам на 50 базисных пунктов, до 4,75-5,00%. Это не было единогласное голосование. Управляющий ФРС Боуман предпочел снижение ставки на 25 базисных пунктов. В заявлении указывалось, что комитет «обрел большую уверенность в том, что инфляция устойчиво приближается к 2 процентам, и считает, что риски для достижения целей по занятости и инфляции примерно сбалансированы». В «Сводке экономических прогнозов» показано смещение медианной оценки уровня безработицы в 2024 году до 4,4% (с 4,0% в июне), а также понижение инфляции PCE до 2,3% (с 2,6% в июне) и базовой инфляции PCE до 2,6% (с 2,8%). Тем временем график от ФРС показывает медианную оценку ставки на 2024 год (4,40%), которая предполагает еще одно снижение ставок на 50 базисных пунктов в этом году и еще на 100 базисных пунктов в 2025 году. Председатель ФРС Пауэлл вчера выступил в защиту более крупного снижения ставок на 50 базисных пунктов, поскольку нужна правильная «перекалибровка», чтобы гарантировать, что рынок труда и экономика остаются в прочном состоянии, и что цель вчерашнего шага состоит в том, чтобы убедиться, что они остаются там. Он также сказал, что ФРС не чувствует, что она отстает в своей процентной ставки, и что более крупное снижение сегодня может быть истолковано как знак обязательства ФРС не отставать.На фондовом рынке и рынке казначейских облигаций произошли некоторые резкие изменения в торговле после того, как в 14:00 FOMC объявил о снижении ставки на 50 базисных пунктов по восточному времени и глава ФРС Пауэлл провел свою пресс-конференцию, которая началась в 14:30. ET. В ответ основные индексы достигли сессионных максимумов, что ознаменовало новые рекордные максимумы для S&P 500 (-0,3%) и промышленного индекса Dow Jones (-0,3%), но в конечном итоге они закрылись ниже, чем вчера. Девять из 11 секторов, входящих в индекс S&P 500, закрылись с падением от 0,1% (промышленный сектор) до 0,8% (коммунальный сектор). Секторы энергетики (+0,3%) и услуг связи (+0,02%) по итогам закрытия остались единственными в положительной зоне. Интересное действие произошло на рынке казначейских облигаций. Ставка денежно-кредитной политики была снижена и, вероятно, будет снижена снова (несколько раз), исходя из собственных прогнозов ФРС. Интересно то, что доходность казначейских облигаций, которая первоначально упала, выросла, а доходность 10-летних облигаций закрыла сессию выше, чем она была до 14:00. Связь здесь в том, что на рынок влияет изменение ожиданий и по ставке и по инфляции. Доходность по 2-летним облигациям на вчерашней сессии составила 3,60%, увеличившись на один базисный пункт, а доходность по 10-летним облигациям составила 3,69%, увеличившись на четыре базисных пункта. После объявления политики они упали до 3,54% и 3,64% соответственно. S&P 500: +17,8% с начала года. Nasdaq Composite: +17,1% с начала года. S&P Midcap 400: +10,4% с начала года. Индекс Dow Jones Industrial: +10,1% с начала года. Russell 2000: +8,8% с начала года.Анализ экономических данных: Еженедельный индекс заявок на ипотеку MBA вырос на 14,2%, при этом заявки на рефинансирование выросли на 24%, а заявки на покупку - на 5%. Начало строительства жилья увеличилось на 9,6% по сравнению с предыдущим месяцем до годового показателя с учетом сезонных колебаний 1,356 миллиона единиц (консенсус 1,320 миллиона), чему способствовало увеличение количества запусков односемейных домов на 15,8%. Количество разрешений на строительство увеличилось на 4,9% по сравнению с предыдущим месяцем до сезонно скорректированного годового показателя в 1,475 миллиона (консенсус 1,415 миллиона), чему способствовало увеличение на 2,8% количества разрешений для отдельных объектов. Разрешения на строительство выросли во всех регионах, отражая возросшую активность среди строителей, чему способствовали снижение процентных ставок и неудовлетворенный спрос. В четверг участники рынка получат следующие данные: 8:30 по восточному времени: еженедельные первоначальные заявки по безработице (консенсус 232 000; предыдущие 230 000), продолжающиеся пособия (ранее 1,850 млн), текущий счет Казначейства за второй квартал (ранее - 237,6 млрд долларов) и индекс сентябрьский ФРС Филадельфии (консенсус 3.0; ранее - 7.0)10:00 по восточному времени: Продажи существующего жилья за август (консенсус 3,90 млн; ранее 3,95 млн) и опережающие индикаторы за август (консенсус -0,3%; ранее -0,6%) 10:30 ET: Еженедельные запасы природного газа (ранее +40 млрд куб. футов)Энергетика: Нефть Брент 74.20 долл. - рост примерно на 2.5 долл. с начала неделиВывод: Снижение ставки ФРС и сразу на 0.5% несомненно позитив для экономики США. Однако реакция рынка США в виде снижения говорит о высокой перегретости рынка и намекает на то, что нужно ждать коррекции для покупок.Макаров Михаил, еще больше аналитики: https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarovhttps://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarovМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Неожиданный разворот: ФРС снижает ставку, но рынки падают, индексы теряют позиции

Нестабильные торги завершились спадомВ среду американские фондовые индексы закрылись с незначительными потерями, после того как Федеральная резервная система неожиданно снизила процентные ставки на 50 базисных пунктов — это было верхним пределом прогнозов для первого за последние четыре года изменения ставки. Инвесторы ожидали действия ФРС, однако их реакция на решение оказалась противоречивой.Краткосрочные колебания рынкаТорговая сессия выдалась нервной. До оглашения решения Федерального резерва индекс S&P 500 то поднимался, то опускался, демонстрируя скромные изменения. После объявления о снижении ставки индекс вырос на 1%, но затем вновь ослабел и закрылся с потерями. Похожие колебания наблюдались и у индекса Dow Jones: он достиг внутридневного максимума, однако затем, как и S&P 500, завершил день падением.ФРС делает ставку на инфляцию и рынок трудаФедеральная резервная система аргументировала свое решение "высокой уверенностью" в том, что инфляция движется к целевому показателю в 2%. Теперь политика ФРС сосредоточена на поддержании устойчивости рынка труда, который остаётся в фокусе экономистов. Снижение ставки на полпроцента стало ключевым шагом в этом направлении.«ФРС дала понять, что они серьезно настроены сократить ставки на 50 базисных пунктов и, вероятно, продолжат это делать до конца года», — заявил Брайан Якобсен, главный экономист компании Annex Wealth Management из штата Висконсин. По его мнению, такой шаг свидетельствует о намерении ФРС стабилизировать уровень безработицы на отметке 4,4%, а инфляцию вернуть к целевым показателям.Ожидания рынка: от 25 до 50 базисных пунктовНа протяжении последних дней рынки не могли определиться с прогнозами по поводу размера снижения ставки. Согласно инструменту FedWatch от CME, на прошлой неделе вероятность сокращения на 25 базисных пунктов оценивалась в 65%. Однако к моменту оглашения решения ФРС в среду вероятность более крупного снижения на 50 базисных пунктов уже достигла 57%.Незначительные потери на фоне ожиданий снижения ставокАмериканские фондовые индексы завершили торги в минусе. Индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 103,08 пункта, что составило 0,25%, завершив день на уровне 41 503,10. S&P 500 потерял 16,32 пункта, или 0,29%, закрывшись на отметке 5 618,26. Nasdaq Composite также не удержался на плаву, потеряв 54,76 пункта, что эквивалентно 0,31%, и достиг уровня 17 573,30.Рынки ставят на дальнейшее снижение ставокИнвесторы на рынке уже готовятся к тому, что на ноябрьском заседании Федеральной резервной системы ставки будут снижены как минимум на 25 базисных пунктов. Более того, с вероятностью в 35% аналитики прогнозируют, что ФРС может пойти на еще более значительное снижение – сразу на 50 базисных пунктов.Жажда рынков к большему«Меня поражает, что даже когда рынки получают то, чего они, казалось бы, хотели, их аппетиты продолжают расти», — отмечает Стив Сосник, главный рыночный стратег компании Interactive Brokers из Коннектикута. Он подчеркивает, что, несмотря на ожидания, акции не демонстрируют значительного роста после новостей, что может быть связано с тем, что хорошие новости уже частично учтены в котировках после предыдущего семидневного ралли.Исторически высокая стоимость заимствованийНапомним, что стоимость заимствований в США достигла рекордных показателей за последние два десятилетия, начиная с июля 2023 года, когда Федеральная резервная система подняла процентные ставки на 25 базисных пунктов до диапазона 5,25–5,50%, чтобы бороться с инфляцией. Это было очередное повышение в череде решений ФРС, направленных на замедление инфляционного давления.Заявление главы ФРС: срочности в действиях нетПосле последнего снижения ставок глава ФРС Джером Пауэлл отметил, что на данный момент не ожидается необходимости в срочных мерах. Это заявление указывает на более осторожный подход к дальнейшим изменениям денежно-кредитной политики, что сигнализирует о стабилизации темпов снижения ставок.Малые компании вырываются впередАкции компаний с небольшой капитализацией, традиционно выигрывающих в условиях снижения процентных ставок, показали уверенный рост. Индекс Russell 2000, отражающий динамику таких акций, поднялся на 2,44% в течение дня, хотя в итоге завершил торги с незначительным приростом в 0,04%. Этот результат позволил ему обойти индексы крупных компаний.Региональные банки набирают силуРегиональные банки, которые в последнее время испытывали давление из-за высоких процентных ставок, также демонстрировали восстановление. Индекс KBW, отслеживающий их активность, подскочил на 3,53% в течение торгов, а к концу сессии закрылся с приростом в 0,46%. Этот рост свидетельствует о том, что банки адаптируются к изменяющимся условиям на рынке.Рекорды на фоне стабилизации экономикиВ 2023 году фондовые рынки показывают значительный рост, а все три ключевых индекса достигли рекордных максимумов. Снижение инфляции и признаки охлаждения рынка труда вселили уверенность в том, что период высоких процентных ставок может постепенно закончиться, что поддержало оптимизм среди инвесторов.Акции Intuitive Machines взлетели на 38% после контракта с NASAОдним из лидеров роста на рынке стали акции компании Intuitive Machines, которые подорожали на впечатляющие 38,3%. Этот скачок произошел после объявления о заключении контракта с NASA на сумму 4,8 млрд долларов. Компания предоставит навигационные услуги для космических миссий, что усилило интерес инвесторов.Баланс сил на рынках: акции растут с преимуществомНа Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) акции, демонстрирующие рост, опередили падающие в соотношении 1,14 к 1, а на Nasdaq это соотношение составило 1,36 к 1. Это показывает, что позитивные настроения сохраняются, несмотря на волатильность.Рекордные показатели индексов S&P 500 и NasdaqИндекс S&P 500 зафиксировал 43 новых максимума за последние 52 недели и не показал ни одного нового минимума. Nasdaq Composite отличился еще более впечатляющими результатами — 165 новых максимумов и 69 минимумов. Это подчеркивает уверенность инвесторов в дальнейших перспективах роста.Объем торгов превысил средние показателиТорговая активность на американских биржах также была выше среднего. Объем операций составил 11,63 млрд акций, что превышает средний показатель в 10,82 млрд акций за последние 20 торговых дней.Неожиданное снижение ставкиЦентральный банк США пошел на более значительное снижение ставки овернайт, чем ожидалось, уменьшив ее на 0,5%, в отличие от традиционных 0,25%. Это решение основано на уверенности регулятора в том, что инфляция продолжит двигаться к целевому уровню в 2%. Новая ставка, которая определяет, сколько банки платят друг другу за краткосрочные займы, теперь находится в диапазоне 4,75%–5,00%, что соответствует ожиданиям рынка.Реакция фондового рынка: кратковременный ростПосле объявления Федеральной резервной системы индекс S&P 500 сначала поднялся на 1%, но затем потерял импульс и завершил день на 0,29% ниже, остановившись на отметке 5618,26. Это движение демонстрирует, что несмотря на позитивные ожидания инвесторов, рынок не готов к резкому росту.Семидневное ралли — эффект был учтен«Несмотря на то, что рынки получили желаемое, значительный рост акций пока не наблюдается. После семи дней непрерывного подъема многие позитивные новости уже заложены в котировки», — отметил Стив Сосник, главный рыночный стратег Interactive Brokers. Его комментарий подчеркивает настроения участников рынка, которые, возможно, ожидали большего эффекта от снижения ставок.Рекордные ставки на фоне замедляющейся инфляцииСтавка овернайт была зафиксирована на рекордно высоком уровне с июля 2023 года, когда ФРС продолжала бороться с инфляцией с помощью повышения ставок. Это сделало стоимость заимствований самой высокой за два десятилетия, что оказывало давление как на потребителей, так и на бизнес.Глобальные рынки также ощутили давлениеИндекс мировых акций MSCI в ходе сессии достиг нового максимума, но не смог удержать позиции, снизившись на 0,29% до уровня 826,29. Это отражает глобальную реакцию на действия ФРС и неопределенность относительно дальнейшего движения рынков.Курс доллара слегка вырос после ослабленияИндекс доллара, который отслеживает стоимость американской валюты по отношению к основным мировым валютам, таким как иена и евро, сначала ослаб на фоне новостей о снижении ставок. Однако позже он немного укрепился, поднявшись на 0,07% до отметки 100,98. Это демонстрирует волатильность на валютных рынках и стремление инвесторов адаптироваться к новой денежно-кредитной политике.Инвесторы ожидают дальнейшего развития событийХотя действия Федеральной резервной системы соответствуют ожиданиям многих участников рынка, реакция на снижение ставок оказалась сдержанной. Это свидетельствует о том, что инвесторы продолжают анализировать долгосрочные последствия и потенциальные шаги регулятора в будущем.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс

Рубль сумел спастись

Иллюзия реальности. Россия пытается создать впечатление, что все хорошо, – доходы растут, вооруженный конфликт где-то там далеко, экономика расширяется, действующая власть выполняет свои обещания, а USD/RUB стабильна. Однако стремительный обвал рубля наводит на мысль, что не все так безоблачно, как пытается представить правительство. Попытки Центробанка реанимировать рубль повышением ставки не имели должного эффекта. Помощь пришла оттуда, откуда не ждали. Из США. Замедление американской экономики и неспособность Китая восстановить свою собственную вкупе с ростом предложения из стран, не входящих в ОПЕК, топят нефть. В результате даже увеличение поставок черного золота из России не приводит к росту валютной выручки. Напротив, с конца июня экспорт упал почти на 30%, а стоимость Urals в сентябре рухнула ниже ценового потолка G7 $60 за баррель. Динамика российского экспорта нефтиСокращение доходов от поставок нефти и нефтепродуктов за рубеж уменьшает налоговые поступления бюджета, образует дыру, которую нужно чем-то закрывать. Спасти ситуацию могло бы ослабление рубля, однако в этом случае станет понятно, что россиян окружает иллюзия реальности. Пойти на это официальная Москва не может и пытается использовать старые инструменты для поддержки «медведей» по USD/RUB. Например, неожиданное для всех, кроме трех экспертов Bloomberg, повышение ключевой ставки с 18% до 19% на сентябрьском заседании ЦБ РФ. Формально причиной такого шага стали все еще перегретая экономика и высокая инфляция. Несмотря на замедление потребительских цен с 9,13% до 9,05% в августе, показатель очень далек от таргета 4%. Для его возвращения к целевому ориентиру в 2025 Банку России приходится прилагать титанические усилия, и, похоже, он не прочь продолжить цикл ужесточения денежно-кредитной политики. Эльвира Набиуллина в ходе пресс-конференции оставила дверь для повышения стоимости заимствований открытой. Динамика инфляции и инфляционных ожиданий в РоссииОднако монетарная рестрикция в случае с РФ – тупой инструмент. Он в первую очередь влияет на рынки капитала, доступ к которым России закрыт. Военную экономику же вряд ли охладишь. По прогнозам правительства, ВВП расширится на 3,9%, реальная зарплата – на 9%, розничные продажи – на 7%. Не получится при помощи повышения ключевой ставки стабилизировать рубль. Не мытьем, так катаньем. На помощь «медведям» по USD/RUB пришла ФРС, снизившая ставку по федеральным фондам на 50 б.п., до 5%, на своем заседании 17 и 18 сентября. Это позволит другим центробанкам пойти по ее следам, что приведет к массовой монетарной экспансии и поможет мировой экономике и ценам на нефть. Технически на дневном графике USD/RUB был активирован паттерн Расширяющегося клина, что позволило сформировать шорты от 92,2. Падение котировок ниже справедливой стоимости 90,6 даст возможность их нарастить. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 года назад

ИнстаФорекс