Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 декабря. Фунт стерлингов уверенно растет.

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в течение пятницы продолжала восходящее движение, хотя оснований для этого не было никаких. В США в этот день был выходной, а в Великобритании в течение всей недели не было ни одного события, которое могло бы заинтересовать рынок. Таким образом, фунт продолжает показывать расти на исключительно технических основаниях. Мы уже говорили в других статьях, что британская валюта вновь показывает рост гораздо чаще и сильнее, чем того требует макроэкономический и фундаментальный фон. Это в реальности довольно плохо. Мы считаем, что сильная резистентность фунта связана с «ястребиным» настроем Банка Англии. По логике вещей, когда Британский регулятор начнет снижать ставку быстрее, то фунт стерлингов тоже начнет падать быстрее. Оснований для среднесрочного роста фунта мы не видим никаких. С технической точки зрения, цена закрепилась выше еще одной важной области 1,2691-1,2701, что повышает ее шансы на продолжение роста. Однако на прошлой неделе оснований для роста не было никаких(кроме технических), а текущий рост – это в любом случае коррекция. Таким образом, укрепление британской валюты может завершиться в любой момент. Технических сигналов в пятницу было сформировано два, но оба оставляли желать лучшего. Сначала цена закрепилась ниже области 1,2691-1,2701, затем закрепилась выше этой области. Волатильность была невысокой, поэтому в обоих случаях целевые уровни не были отработаны даже близко. К сожалению. Второй сигнал на покупку отрабатывать не имело смысла, так как он сформировался практически на закрытии торговой недели. Отчет COT: Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Мы также видим, что последний виток нисходящего тренда пришелся на период, когда красная линия находилась ниже нулевой отметки. В данное же время красная линия находится выше 0, а цена пробила важный уровень 1,3154. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 18,3 тысячи контрактов BUY и 2,5 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за неделю еще на 15,8 тысячи контрактов. Фундаментальный фон по-прежнему не дает никаких оснований для долгосрочных покупок фунта стерлингов, а сама валюта имеет реальные шансы на возобновление глобального нисходящего тренда. На недельном ТФ у нас имеется восходящая линия тренда, поэтому до ее преодоления в долгосрочном плане ожидать падения фунта не приходится. Фунт стерлингов отработал эту линию тренда, но пока нельзя сказать, что закрепился ниже нее. Возможен отскок и коррекция в долгосрочном плане. Но мы склоняемся к тому, что она будет преодолена, а падение продолжится. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 2 декабря. Доллар ждет новое испытание. Обзор пары GBP/USD. 2 декабря. Эндрю Бейли и резистентный фунт. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 декабря. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD в целом сохраняет нисходящий настрой, поэтому стоит и дальше ожидать только падения британской валюты. Причем сильного и длительного. Пара покинула нисходящий канал, но при этом коррекция не обязательно должна быть сильной. Мы по-прежнему не видим, за счет чего фунту стерлингов показывать рост, если не говорить о технической необходимости время от времени корректироваться. На 2 декабря мы выделяем следующие важные уровни: 1,2429-1,2445, 1,2516, 1,2605-1,2620, 1,2796-1,2816, 1,2863, 1,2981-1,2987, 1,3050. Линии Сенкоу Спан Б (1,2627) и Киджун-сен (1,2625) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. На понедельник в Великобритании запланирована публикация индекса деловой активности в секторе производства во второй оценке за ноябрь, а в США – индекса деловой активности в секторе производства ISM. Конечно, индекс ISM является гораздо более важным и значимым. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 декабря. Скучное завершение интересной недели.

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в пятницу торговалась второй день подряд с очень слабой волатильностью. Таким образом, по сути, движения в четверг и пятницу попросту отсутствовали, а направление было больше боковым, чем восходящим или нисходящим. Интересно, что именно в пятницу был опубликован наиболее важный отчет недели – по европейской инфляции. Однако его значение оказалось максимально пресным, что отлично видно по реакции рынка. Индекс потребительских цен вырос до 2,3%, как и предполагали эксперты. Базовый индекс потребительских цен – остался на 2,7%, хотя трейдеры ожидали роста до 2,8%. Таким образом, можно даже сказать, что инфляция оказалась чуть ниже ожиданий рынка. Что это значит? Это значит то, что ЕЦБ чисто теоретически может чуть быстрее снижать ключевую ставку. Однако сейчас(как мы уже говорили ранее) это не имеет никакого значения. Во-первых, ЕЦБ снижает ставку быстрее других ЦБ. Во-вторых, в декабре он может понизить ставки даже на 0,5%, поэтому «чуть быстрее» явно не играет никакой роли. В-третьих, отклонение по основной инфляции отсутствует. Таким образом, мы не ждали бы никакой реакции рынка на такие значения инфляции, что в итоге и подтвердилось. Таким образом, коррекция продолжается, а будет ли она продолжаться на этой неделе – определит макроэкономическая статистика из США. С технической точки зрения, нисходящая тенденция на часовом ТФ сломана, поэтому дальнейший рост можно ожидать. Но коррекция на то и коррекция, что может завершиться в любой момент. Торговый сигнал в пятницу был сформирован только один и он был на редкость неточным. В любом случае волатильность была низкой, а чуть позже формирования этого сигнала публиковалась инфляция в ЕС. Поэтому мы считаем, что рисковать не следовало. Отчет COT: Последний отчет COT датирован 19 ноября. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время остается «бычьей», а медведи потихоньку переходят в зону собственного превосходства. Месяц назад количество открытых Short-позиций профессиональными трейдерами резко увеличилось, а нетто-позиция в первые за долгое время стала отрицательной. Это говорит о том, что европейская валюта теперь чаще продается, чем покупается. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о нам о нахождении цены в зоне консолидации – проще говоря, во флэте. На недельном таймфрейме отлично видно, что с декабря 2022 года(!!!) пара торгуется между уровнями 1,0448 и 1,1274. Таким образом, падение все еще более вероятно. А преодоление уровня 1,0448 открывает перед евро новое пространство для обвала. В данное время красная и синяя линии пересеклись и поменяли свое расположение относительно друг друга. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 5,7 тысячи, а количество шортов – выросло на 29,4 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 35,1 тысячи. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 2 декабря. Доллар ждет новое испытание. Обзор пары GBP/USD. 2 декабря. Эндрю Бейли и резистентный фунт. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 декабря. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара закрепилась выше нисходящей линии тренда и все-таки начала корректироваться. Коррекция может получиться сложной и медленной, а может – скоротечной. Макроэкономический фон из США на этой неделе будет корректировать коррекционный настрой рынка. Мы по-прежнему считаем, что никаких оснований для сильного роста евровалюты нет, поэтому мы будем ждать завершения коррекции и возобновления падения пары в направлении ценового паритета. На 2 декабря мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0269, 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0494) и Киджун-сен (1,0511). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В понедельник из важных событий мы можем отметить выступление Кристин Лагард и индекс деловой активности ISM в секторе производства США. При чем мы считаем индекс ISM даже более важным и значимым, чем выступление Лагард, которая за последние две недели выступала раз 5. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Жаркое начало декабря: индексы ISM, выступление Пауэлла, ноябрьские Нонфармы

Декабрь можно условно разделить на две неравные части. Первая часть (а именно первые три недели) характеризуется повышенной волатильностью на валютном рынке, так как трейдеры реагируют на ключевые релизы месяца и на финальные заседания Центробанков. Вторая часть – предпраздничная и постпраздничная. Для пары eur/usd финальную точку ставит, как правило, Федрезерв, который в конце декабря (в этом году – 18-го числа) проводит своё последнее заседание. За несколько дней до этого события свой вердикт оглашает Европейский Центробанк (в этом году – 12-го числа). К этому моменту почти все основные макроэкономические отчёты за ноябрь-октябрь уже опубликованы, выводы сделаны. Первая неделя декабря в этом контексте играет особенно важную роль. Понедельник В период европейской сессии понедельника будет опубликована окончательная оценка ноябрьских индексов PMI. Согласно прогнозам, окончательная оценка совпадет с первоначальной. Напомню, что эти показатели оказали сильнейшее давление на евро (почти все они вышли в красной зоне), отразив рост пессимизма в европейской бизнес-среде. Если в итоге индексы будут пересмотрены в сторону ухудшения, евро окажется под дополнительным давлением. Но наиболее значимый для eur/usd отчёт будет опубликован в период американской сессии. Мы узнаем ноябрьское значение производственного индекса ISM. С апреля он находится в зоне сокращения, а в октябре снизился до 46,5 пункта. По прогнозам, в ноябре ожидается небольшой рост – до 47,7. Показатель может оказать гринбеку существенную поддержку в том случае, если вопреки прогнозам пересечёт ключевую 50-пунктную отметку, то есть окажется в зоне расширения. Но это маловероятный сценарий. Если индекс выйдет на прогнозном уровне, рынок вряд ли отреагирует на отчёт. Но любое отклонение от прогноза спровоцирует сильную волатильность по паре. Также в понедельник ожидается выступление члена Совета управляющих ФРС Кристофера Уоллера. В последний раз он выступал в публичной плоскости аж в сентябре (тогда он заявил о том, что готов поддержать более агрессивное смягчение ДКП в случае, если статданные по американской экономике продолжат ухудшаться), поэтому интересно будет послушать его позицию сейчас, на фоне победы Трампа на выборах и ускорения инфляции. Вторник В центре внимания – американский рынок труда. В Штатах будут обнародованы данные JOLTS по количеству открытых вакансий (уровень открытых вакансий среди частного сектора на конец отчетного месяца, с корректировкой на сезонные факторы). Показатель снижался на протяжении двух месяцев (в июне и июле), в августе вопреки слабым прогнозам продемонстрировал рост, а в сентябре снова снизился (7,443 млн). Согласно прогнозам, в октябре индикатор выйдет на отметке 7,490 млн. Релиз может спровоцировать волатильность по паре только в том случае, если существенно отклонится от прогнозного значения. Основные спикеры вторника – глава ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс, глава ФРБ Чикаго Остан Гулсби и член Совета управляющих ФРС Адриана Куглер. Среда На старте американской сессии среды будет опубликован отчёт от агентства ADP. Это своеобразный барометр, предупреждающий о возможном ухудшении/улучшении ситуации на рынке труда США. Релиз важен тем, что публикуется за два дня до публикации официальных данных. Предварительные прогнозы – не в пользу гринбека. Ожидается прирост числа занятых в негосударственном секторе всего на 166 тысяч. Если показатель окажется ниже заявленного таргета, доллар окажется под давлением в преддверии публикации октябрьских Нонфармов. Также в США опубликуют индекс деловой активности в секторе услуг от ISM. По мнению большинства экспертов, в ноябре показатель выйдет практически на уровне октября (55,5 пункта, предыдущее значение – 56,0). Для долларовых быков важно, чтобы этот индикатор остался выше 50-пунктного значения. Кроме того, в среду ожидается выступление главы ФРС Джерома Пауэлла. Напомню, что в начале ноября он спровоцировал сильную волатильность по паре eur/usd, заявив о том, что Федрезерв может не спешить со снижением процентной ставки. Его позицию поддержали некоторые его коллеги (Лиза Кук, Мишель Боуман, Остан Гулсби). После этого заявления вероятность снижения ставки в декабре понизилась до 50%. Но затем рынок пересмотрел свои прогнозы: согласно инструменту CME FedWatch, сейчас вероятность паузы в декабре составляет 29%. Джером Пауэлл своей риторикой может склонить чашу весов в ту или иную сторону (прежде всего интересуют его комментарии относительно динамики базового индекса PCE, который ускорился до 2,8%). Четверг В этот день в Германии будут опубликованы данные по объему заказов в промышленности. Здесь ожидается негативная динамика: после роста на 4,2% в сентябре, в октябре ожидается спад на 2,1%. В Штатах опубликуют еженедельный показатель прироста первичных обращений за пособием по безработице. На прошлой неделе этот индикатор вышел на отметке 213 тысяч – это минимальное значение с мая этого года. По прогнозам, показатель останется практически на этом же уровне (215 тысяч). Но здесь необходимо отметить, что отчёт будет опубликован накануне Нонфармов (которые более значимы для трейдеров), поэтому рынок скорее всего проигнорирует релиз. Пятница В последний торговый день недели всё внимание трейдеров будет приковано к ноябрьским Нонфармам. Напомню, что месяц назад американский рынок труда шокировал трейдеров 12-тысячным приростом числа занятых. Но на самом деле релиз отразил искаженную картину из-за массовых забастовок и природных катаклизмов. Поэтому участники рынка с нетерпением ждут «реального» результата – в ноябре не было масштабных ураганов/штормов, а работники Boeing завершили свою забастовку. Согласно прогнозам, уровень безработицы в ноябре незначительно вырастет – до 4,2%, после двухмесячного «застоя» на отметке 4,1%. А вот показатель прироста числа занятых должен продемонстрировать достаточно сильный результат: +205 тысяч. Любой результат, превышающий 200-тысячную отметку, окажет доллару существенную поддержку. Проинфляционный индикатор – показатель прироста средней почасовой оплаты труда – в ноябре должен остаться на октябрьском уровне, то есть на отметке 4,0%. Для долларовых быков важно, чтобы этот показатель не «нырнул» ниже четырёхпроцентной отметки. Выводы Нас ожидает информационно насыщенная и, соответственно, волатильная неделя. Если производственный индекс ISM окажется в «зелёной зоне», ноябрьские Нонфармы покажут сильный результат, а Джером Пауэлл озвучит осторожную риторику, на рынке снова заговорят о паузе на декабрьском заседании. Доллар в таком случае будет пользоваться повышенным спросом, а пара eur/usd вернётся в область 4-й фигуры. В ином случае покупатели закрепятся выше отметки 1,0630 – это средняя линия индикатора Bollinger Bands, совпадающая с линией Kijun-sen на дневном графике. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 1 декабря. Британец продолжает страдать.

По инструменту GBP/USD волновая разметка остается достаточно сложной и продолжает принимать достаточно нестандартный вид. В данное время существует высокая вероятность начала построения понижательного участка тренда, а удачная попытка прорыва лоу волны b в с указывает на готовность рынка к построению не отдельной волны, а целого тренда. Если с 22 апреля мы наблюдали серию волн a-b-c, внутри каждой из которых также можно выделить серии волн a-b-c, и учитывая волновую разметку инструмента EUR/USD(которая предполагает построение понижательного набора волн), то сейчас удачное время для нового участка тренда. Если это предположение верно, то в данное время продолжается построение первой волны этого участка. И эта волна вызывает немало вопросов, так как получается слишком протяженной. Британец по-прежнему смотрит в сторону Банка Англии, который не торопиться снижать ставку, но даже этот фактор британцу не помогает. Рынок готовился к снижению ставки ФРС слишком долго и опустил доллар на самое дно, теперь же рынок ожидает смягчения от Банка Англии, напуган приходом Дональда Трампа и эскалацией конфликта на Украине. Британец сделал первый шаг вперед. Курс инструмента GBP/USD в течение пятницы повысился на 50 базисных пунктов. Новостей для британца на этой неделе было крайне мало, но все же спрос на валюту Великобритании вырос. На мой взгляд, по этому отрезку нельзя сделать никаких выводов. Мы можем находиться в самом начале коррекционной волны, которая имеет возможность поднять фунт до 30 фигуры, учитывая протяженность первой волны. В то же время, продавцы остаются сильными. Считаю, что все может решится на следующей неделе. Не секрет, что для рынка особое значение имеет американская статистика по рынку труда, безработице и инфляции. На следующей неделе как раз выйдут отчеты Nonfarm Payrolls, уровень безработицы, а бонусом – индексы деловой активности ISM и несколько менее значимых отчетов по рынку труда. Ближайшей интересной отметкой для повышения британца может служить 1,2845, что приравнивается к 38,2% по Фибоначчи от первой волны. Неудачная попытка прорыва этой отметки укажет на возможное возобновление понижательного участка тренда. Но мне кажется, что коррекционная волна получится гораздо более сложной и даже может занять несколько месяцев на построение. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 1 декабря. Мрачное завершение недели для евро. Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться завершения коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней. Но фунт может последовать за европейцем, который уже испытывает первые трудности с продолжением укрепления. На старшем волновом масштабе волновая картина преобразовалась. Теперь мы можем предполагать построение сложной и протяженной восходящей коррекционной структуры. На данный момент это трехволновка, но она может еще преобразоваться и в пятиволновую структуру, на построение которой уйдет еще несколько месяцев, а то и больше. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 1 декабря. Мрачное завершение недели для евро.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD принимает все более интересный вид. С января 2024 года я могу выделить только две трехволновки a-b-c с точкой разворота 16 апреля. После завершения волны с восходящей структуры началось построение новой трехволновки вниз(предположительно). Первая волна этой структуры получилось не протяженной, но сильной, как и подобает быть импульсной волне. Именно резкость, с которой рынок распродавал евровалюту, позволяет мне допускать, что мы имеем дело не с одиночной волной, после которой возобновится построение повышательного участка тренда. Третья волна получилась еще более резкой. Теперь нас может ожидать еще пятая волна. В целом текущая волновая разметка у меня не вызывает чувства двойственности. Она понятна и очевидна. Хочу напомнить, что новостной фон может «обманывать» месяц, два или три, но не постоянно. Последние отчеты из США показали, что кризис, если и назревал, то уже миновал. Экономика может замедлиться, но ее текущие темпы роста позволяют пройти этот период без угрозы рецессии. ФРС может проводить смягчение политики медленнее и слабее, а ЕЦБ – наоборот быстрее. Силы у покупателей на исходе. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы повысился на 20 базовых пунктов. В течение первой половины дня спрос на евровалюту рос, в течение второй – снижался, а ближе к закрытию недели – вновь увеличивался. В течение всей текущей недели спрос на евровалюту уверенно рос, но посмотрите внимательно на картинки – рынок трижды старался закрыться над отметкой 1,0585, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, и все три попытки оказались неудачными. Исходя из этого, я считаю, что уже в ближайшее время повышательная коррекционная волна может завершиться. На следующей неделе новостной фон будет сильным и важным, поэтому необходимую поддержку американская валюта может получить. Безусловно, новостной фон может и негативно отразиться на курсе доллара, но участок тренда сейчас нисходящий. Следовательно, новое снижение инструмента более вероятно. В пятницу участники рынка получили весьма набор весьма посредственных данных. Розничная торговля в Германии сократилась на 1,5% в месячном исчислении, уровень безработицы в Германии остался на отметке 6,1%, а инфляция в Евросоюзе увеличилась до 2,3%, как и ждал того рынок. Следовательно, низкая амплитуда движений вполне объяснима за счет неинтересного новостного фона. Так как статистика не впечатлила, причин повышать спрос на евро у рынка не было. Однако 20 пунктов повышения – это в любом случае ничто. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указала на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. На старшем волновом масштабе также видно, что волновая разметка преобразовывается в более сложную. Вероятно, нас ожидает новый понижательный набор волн, но его длину и структуру сейчас сложно себе представить. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

USD/JPY и EUR/ JPY – итоги недели и месяца

USD/JPYСтаршие таймфреймыПрошлая неделя продемонстрировала масштабный медвежий результат. Достижения сразу нескольких недель, в течении которых игроки на повышение стремились восстановить свою активность и продолжить подъём, нивелированы и стали историей. На пути дальнейшего развития медвежьих настроений сейчас расположены сразу несколько сильных поддержек, они формируют зону в границах 149,19 – 148,74 – 148,13 (недельный краткосрочный тренд + нижняя граница недельного облака Ишимоку + Фибо Киджуны недели и месяца). Пробой позволит рассматривать новые перспективы, например, снижение к нижней границе дневного облака (146,74) и формирование дневной цели, далее внимание будет направлено на снижение к месячному среднесрочному тренду (144,59). Если последует отбой, то йена сначала постарается вернуть себе ближайшее сопротивление 150,78 (недельный среднесрочный тренд + месячный краткосрочный тренд), а потом будет стремиться подняться к уровням дневного креста, имеющим усиление от недельных сопротивлений (153,06 – 153,43). Кроме текущей недели сегодня закончился ноябрь месяц. Итоговая месячная свеча имеет ярко выраженный медвежий характер, что предполагает дальнейшее снижение и укрепление медвежьих настроений. ***EUR/JPYСтаршие таймфреймыНоябрь завершился отбоем от месячного краткосрочного тренда (164,87). Игроки на понижение в ноябре зафиксировали хорошую результативность. На недельном тайме медведям удалось выйти из облачности (160,05) и закрыть неделю в медвежьей зоне относительно облачности Ишимоку. Следующей задачей сейчас является подтверждение достигнутого результата и формирование недельной цели на пробой облака Ишимоку. На дневном таймфрейме медведям тоже удалось покинуть пределы облачности и обозначить дневную цель на пробой облака Ишимоку (154,78 – 153,46). Кроме дневной цели интересы игроков на понижение в случае снижения будут направлены также на месячные поддержки 156,38 – 151,89. При смене приоритетов и настроений восстанавливать свои позиции игроки на повышение будут через возврат в облачность Ишимоку (160,05) и подъём к его верхним границам на дневном (164,61) и недельном (162,98) таймфреймах. В пределах облаков так же можно отметить сопротивления дневного мёртвого креста, в настоящий момент его уровни находятся на 161,29 (Тенкан) и 162,31 (Киджун). При развитии подъёма все перечисленные ориентиры будут протестированы на прочность, а преодоление и надёжное закрепление выше позволит рассмотреть новые перспективы для движения.***При техническом анализе ситуации используются:старшие таймфреймы – Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52) + уровни Фибо КиджунН1 – Pivot Points (классические) + Moving Avarage 120 (недельная долгосрочная тенденция)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 25 – 29 ноября по паре GBP/USD. Отчет COT. Фунт корректируется и ждет поддержки из США.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD на этой неделе также торговалась с повышением, для чего не было никаких макроэкономических или фундаментальных оснований. Начать следует с того, что в Великобритании в течение недели вообще не было ни одной значимой публикации. Также не было ни одного интересного фундаментального события. Поэтому, если и искать причины роста пары, то только в США. Что было интересного в США за прошедшие пять дней? По сути, тоже ничего. Был опубликован отчет по ВВП во второй оценке за третий квартал, который ничем не отличался от первой оценки. Был опубликован отчет по заказам на товары длительного использования, который оказался немного хуже прогнозов. Был опубликован индекс PCE, значение которого совпало с прогнозами. Собственно, это все. Как видим, никаких веских причин продавать доллар у рынка не было. Таким образом, мы считаем, что по фунту мы также увидели обычную техническую коррекцию. Стоит напомнить, что фунт стерлингов снижался 2 месяца подряд, не показав ни одной коррекции. Рано или поздно она должна была начаться. В данное время цена подбирается к критической линии, от которой может отскочить. Если случится отскок, а макроэкономический фон из США на следующей неделе окажется сильным, то пара GBP/USD может возобновить падение уже на следующей неделе. Если линия Киджун-сен будет преодолена, тогда стоит ожидать более сильной коррекции. Однако следует помнить, что практически любой рост фунта сейчас – это коррекция. Глобальный фундаментальный фон продолжает поддерживать доллар, поэтому в среднесрочной перспективе мы по-прежнему настроены только на южное направление. Анализ COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Мы также видим, что последний виток нисходящего тренда пришелся на период, когда красная линия находилась ниже нулевой отметки. В данное же время красная линия находится выше 0, а цена пробила важный уровень 1,3154. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 18,3 тысячи контрактов BUY и 2,5 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за неделю еще на 15,8 тысячи контрактов. Фундаментальный фон по-прежнему не дает никаких оснований для долгосрочных покупок фунта стерлингов, а сама валюта имеет реальные шансы на возобновление глобального нисходящего тренда. На недельном ТФ у нас имеется восходящая линия тренда, поэтому до ее преодоления в долгосрочном плане ожидать падения фунта не приходится. Фунт стерлингов отработал эту линию тренда, но пока нельзя сказать, что закрепился ниже нее. Возможен отскок и коррекция в долгосрочном плане. Но мы склоняемся к тому, что она будет преодолена, а падение продолжится. Обзор макроэкономических событий: Макроэкономических событий на этой неделе в Великобритании не было ни одного. Про американские отчеты мы уже поговорили. Фундаментальных событий в Штатах тоже было крайне мало. По сути, позиция ФРС сейчас – ждать прихода Дональда Трампа, ждать роста инфляции, не спешить со снижением ключевой ставки. Мы считаем, что рынок с самого начала года ошибался в своих ожиданиях по смягчению монетарной политики ФРС, а смягчение Банка Англии вообще не отрабатывал. К концу года стало ясно, что ни о каких 6-7 этапах снижения ставки и речи быть не может. Более того, ФРС суммарно может понизить ставка слабее, чем ожидает рынок, так как приход Дональда Трампа наверняка будет ознаменован торговыми войнами, ростом тарифов и ростом цен. Поэтому ФРС сейчас занимает еще более осторожную позицию, чем ранее. Ознакомьтесь с другими статьями автора: Анализ торговой недели 25 – 29 ноября по паре EUR/USD. Отчет COT. Падение евро остановилось, но перспективы остаются туманными. Торговый план на неделю 2 – 6 декабря: Длинные позиции: Пара GBP/USD начала долгожданное и сильное падение, предположительно – новый виток 16-летнего нисходящего тренда. Мы и раньше никому не могли посоветовать покупки британской валюты, а сейчас – тем более. Даже, когда фунт рос, как на дрожжах, никакой логики и обоснованности у этого движения не было. Сейчас же длинные позиции просто не актуальны. Доллар США сохраняет отличные шансы на продолжение роста в среднесрочной перспективе. Короткие позиции: Что касается продаж, то в данное время они остаются куда более привлекательными. В среднесрочной перспективе мы ожидаем по фунту падения с целью последний локальный минимум – уровень 1,2303, но в реальности ждем фунт стерлингов гораздо ниже. Если цена отскочит от линии Киджун-сен, это уже станет звоночком к новому падению британской валюты. Однако на следующей неделе макроэкономический фон будет очень сильным, и доллар может отреагировать на него и падением тоже. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 25 – 29 ноября по паре EUR/USD. Отчет COT. Падение евро остановилось, но перспективы остаются туманными.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели довольно существенно подорожала. Под каким бы углом не посмотреть. Во-первых, в течение последних пяти рабочих дней было крайне мало важных событий и публикаций в ЕС и США. Во-вторых, даже те публикации, которые были, показали весьма посредственные, «пресные» значения. Таким образом, мы склонны считать, что европейская валюта подорожала на исключительно технических основаниях. Инфляция в Евросоюзе выросла в рамках прогноза. Вероятность снижения ставки ЕЦБ в декабре сразу на 0,5% не стала ниже. Напомним, что некоторые представители монетарного комитета ЕЦБ поддерживают такое решение, но далеко не все. Мы считаем, что ранее вероятность принятия такого решения была невысокой, сейчас она также остается невысокой. Однако следует понимать, что ЕЦБ в любом случае идет с опережением графика смягчения монетарной политики. А ФРС очень сильно отстает от того графика, который уже отработал рынок. Таким образом, мы считаем, что перспективы европейской валюты остаются исключительно понижательными. Конечно, на следующей неделе из Штатов будет получена важнейшая статистика по рынку труда, безработице и деловой активности ISM. Эти отчеты могут оказаться слабыми, что может спровоцировать новое падение доллара. Однако заранее этого не может знать никто, а отчеты могут оказаться также нейтральными или сильными для доллара. Также хотим напомнить, что на недельном ТФ цена отработала нижнюю границу бокового канала. Даже если падение евровалюты продолжится в среднесрочной перспективе, отработка этой линии могла спровоцировать отскок, что мы и увидели. Этот отскок не означает, что теперь цена вернется к верхней границе бокового канала, хотя и такой вариант тоже возможен. На дневном ТФ цена подходит к линии Киджун-сен, от которой может отскочить и возобновить падение. Мы бы в ближайшее время следили именно за критической линией, которая пролегает на уровне 1,0633. Анализ COT. Последний отчет COT датирован 19 ноября. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время остается «бычьей», а медведи потихоньку переходят в зону собственного превосходства. Месяц назад количество открытых Short-позиций профессиональными трейдерами резко увеличилось, а нетто-позиция в первые за долгое время стала отрицательной. Это говорит о том, что европейская валюта теперь чаще продается, чем покупается. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о нам о нахождении цены в зоне консолидации – проще говоря, во флэте. На недельном таймфрейме отлично видно, что с декабря 2022 года(!!!) пара торгуется между уровнями 1,0448 и 1,1274. Таким образом, падение все еще более вероятно. А преодоление уровня 1,0448 откроет перед евро новое пространство для обвала. В данное время красная и синяя линии пересеклись и поменяли свое расположение относительно друг друга. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 5,7 тысячи, а количество шортов – выросло на 29,4 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 35,1 тысячи. Обзор макроэкономических событий: В течение текущей недели макроэкономический фон был достаточно слабым. Как мы уже говорили, ключевыми отчетами были отчеты по инфляции в Германии и Евросоюзе. Оба отчета показали ускорение инфляции, к чему был готов рынок. Оба отчета показали минимальное отклонение от прогнозных значений. Поэтому веских причин расти у европейской валюты и не было. Однако, как мы уже говорили, технические коррекции также имеют место быть, поэтому мы увидели вполне закономерную коррекцию. И эта коррекция вне зависимости от фундаментального и макроэкономического фона может продолжаться еще некоторое время. Ничто не мешает паре уйти сейчас во флэт, а выйти из бокового канала, к примеру, через несколько недель. Ознакомьтесь с другими статьями автора: Анализ торговой недели 25 – 29 ноября по паре GBP/USD. Отчет COT. Фунт корректируется и ждет поддержки из США. Торговый план на неделю 2 – 6 декабря: Длинные позиции: На 24-часовом таймфрейме пара продолжает располагаться ниже линий индикатора Ишимоку, а, с точки зрения фундамента и макроэкономики, возобновление роста европейской валюты по-прежнему выглядит очень сомнительно. Поэтому мы весьма скептически относились и относимся к такому варианту. Таким образом, длинные позиции и раньше были очень опасными, а в данное время они являются попросту неактуальными. Короткие позиции: Что касается продаж пары EUR/USD, то они в данное время по-прежнему более перспективны. Во-первых, цена развернулась у верхней границы нового флэта – уровня 1,1274. Во-вторых, оснований для долгосрочного роста у евровалюты как не было, так и нет. В-третьих, рынок уже с лихвой отработал фактор смягчения монетарной политики ФРС. В-четвертых, индикатор RSI на недельном ТФ заходил в область перекупленности. В-пятых, цена закрепилась ниже критической линии на дневном ТФ. От уровня 1,0448 последовал отскок, поэтому в данное время пара корректируется. Теперь важно вовремя определить завершение коррекции. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EUR/USD 29 ноября. Бычий тренд продолжается, как высоко вырастет цена?

В долгосрочной перспективе по валютной паре EUR/USD предполагается развитие крупной коррекционной тенденции, которая принимает форму стандартного зигзага A-B-C. Была завершена первая часть указанного паттерна - импульс A. Также могла завершиться сложная коррекция B.Коррекционная волна B имеет форму двойного зигзага, состоящего из подволн [W]-[X]-[Y]. Вполне возможно, что рынок уже развернулся и уже началось развитие начальной части новой бычьей тенденции. Предполагается, что н последнем участке графика мы наблаюем построение начальной части бычьего импульса 1-2-3-4-5. Приблизительная схема возможного будущего движения показана трендовыми линиями. Первая цель- куда может подняться цена- максимум 1.0839. Ранее на указанной отметке была завершена импульсная подволна A.Таким образом, можно рассматривать открытие длинных позиций с текущего уровня с целью забрать прибыль на предыдущем максимуме. Продолжим и дальше наблюдать за валютной парой. Торговые рекомендации: Buy 1.0563, takeprofit 1.0839Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

BTC/USD 29 ноября. Какой прогноз по Биткоину? Стоит ли ждать дальнейший рост?

С точки зрения волн Эллиотта по Биткоину формируется масштабный бычий импульс, который состоит из подволн [1]-[2]-[3]-[4]-[5]. Сейчас формируется конечная часть этой крупной тенденции. Вполне возможно, что первые четыре части указанного паттерна уже закончены. На текущем графике мы видим конечную часть коррекции [4], которая приняла форму двойного зигзага (W)-(X)-(Y).На последнем участке графика мы наблюдаем развитие бычьей волны [5], точнее ее начало. Мы можем заметить завершенные подволны (1)-(2). Сейчас в процессе развития импульс (3), который будет состоять из подволн 1-2-3-4-5.Предполагается, что импульс 3 может завершиться на уровне 102606.42. На указанной отметке величина подволны [5] составит 50% по расширению Фибоначчи от волны [3]. После достижения указанной отметки возможно движение вниз в небольшой коррекции 4. В текущей ситуации можно рассматривать открытие длинных позиций с целью забрать прибыль на окончании импульса 3.Торговые рекомендации: Buy 98213.61, takeprofit 102606.42Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: до завершения бычьего рынка еще далеко

Несмотря на то что стоимость Bitcoin (BTC) недавно преодолела исторически значимый уровень в $99 000, аналитики утверждают: до завершения бычьего цикла еще далеко. Данные от CryptoQuant и других аналитических платформ подтверждают, что рынок сохраняет потенциал для дальнейшего роста. Целевые уровни оцениваются в диапазоне от $100 000 до $146 000, однако до этих значений Bitcoin пока не дотягивает.Индикаторы подтверждают продолжение трендаВажнейшие метрики, такие как индекс прибылей и убытков, указывают на устойчивость восходящего тренда. CryptoQuant сообщает, что этот индикатор стабильно остается выше своей 365-дневной скользящей средней, что является ключевым сигналом для анализа рыночных циклов.Еще одно подтверждение текущего тренда дает индикатор циклов бычьего и медвежьего рынков. С начала ноября он продолжает движение вверх, но пока что остается на безопасных уровнях. Для сравнения, во время максимального подъема в марте 2024 года, когда стоимость Bitcoin достигла $73 000, индикатор демонстрировал критически высокие значения, сигнализируя о перегреве рынка.Розничные инвесторы пока на втором планеПризнаков массового ажиотажа среди розничных инвесторов, который традиционно сопутствует завершению бычьих рынков, пока не наблюдается. На данный момент стоимость Bitcoin, принадлежащего розничным инвесторам, составляет около 50% от общего объема, что значительно ниже пиковых значений 80–90%, отмеченных в прошлых рыночных циклах.Более того, данные показывают, что с октября розничные инвесторы сократили свои позиции, продав около 41 000 BTC. В то же время крупные институциональные игроки, напротив, увеличили свои запасы на 130 000 BTC. Это свидетельствует о том, что крупные инвесторы продолжают видеть потенциал роста, несмотря на временные коррекции.Важная роль институциональных инвесторовРынок Bitcoin за последние годы изменился: доминирующую роль теперь играют институциональные игроки. Одним из примеров является компания MicroStrategy, которая владеет крупнейшим среди публичных компаний запасом Bitcoin. Однако резкое падение акций MicroStrategy на 30% на этой неделе вызывает обеспокоенность. Это снижение может быть связано с временной перегретостью крипторынка и сигнализировать о возможной коррекции в ближайшей перспективе.Тем не менее, эксперты считают, что такое движение носит локальный характер и не указывает на завершение бычьего цикла. Активность крупных держателей, которые продолжают увеличивать свои запасы, остается надежным сигналом о долгосрочном доверии к криптовалюте.Возможные коррекции и перспективы ростаХотя в краткосрочной перспективе рынок может столкнуться с коррекцией, это не должно вызывать паники среди инвесторов. По мнению аналитиков, такие колебания являются естественными в рамках масштабного бычьего цикла.Для достижения целевых уровней Bitcoin потребуется значительное увеличение интереса со стороны розничных инвесторов. Исторически массовое вовлечение розничных игроков служит финальным толчком для достижения рыночных пиков. Однако текущая структура рынка показывает, что этот этап еще впереди.ЗаключениеBitcoin продолжает укреплять свои позиции, подтверждая долгосрочный потенциал роста. Основные индикаторы указывают на то, что рынок далек от перегрева, а институциональная поддержка остается сильной.Ключевым фактором в ближайшие месяцы станет вовлечение розничных инвесторов, что может открыть путь к новым историческим максимумам. Однако осторожность остается важным аспектом: краткосрочные коррекции неизбежны, особенно на фоне текущей волатильности крипторынка.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Золото: головокружительный рост, рекордные падения и сенсация из Китая

Мир золота снова кипит страстями: пятница принесла блеск роста на 1%, но ноябрь обернулся для благородного металла полным разочарованием, поскольку показал худшие его результаты с сентября 2023 года. Финансовые аналитики ломают головы, пытаясь разобраться, что стоит за этими американскими горками, а Китай, как всегда, преподносит сюрпризы мирового масштаба. В пятницу спотовое золото взлетело на 0,97%, достигнув отметки $2 663 за унцию. Кажется, что металл пытается восстановить утраченное лицо после резкой распродажи в начале недели. Февральские фьючерсы тоже немного оживились, прибавив 0,81% и достигнув отметки $2 686. Но еженедельный итог выглядит печально — минус 2%. А если посмотреть шире, то ноябрь для золота оказался настоящим кошмаром: снижение более чем на 3%, что делает его самым провальным месяцем с сентября 2023 года. Причины, как говорится, лежат на поверхности. Трейдеры уже видят впереди высокие процентные ставки ФРС, которые, судя по всему, не снизятся еще долгое время. А тут еще и усилившийся доллар, который безжалостно подтачивает позиции золота на рынке. В итоге инвесторы массово фиксируют прибыль, что приводит к очередному падению цен. Индекс доллара в пятницу опустился до самого низкого уровня с 12 ноября. Однако за месяц он демонстрирует уверенный рост на 2%. Противостояние между золотом и долларом продолжается: когда один сдает позиции, другой берет реванш. И хотя золото на протяжении 2024 года считалось "золотым стандартом" для инвесторов, ноябрь доказал, что даже у блестящего металла бывают тени. Старший аналитик Reliance Securities Джигар Триведи не жалеет слов для описания этой ситуации. По его мнению, столь резкий спад связан с тремя ключевыми факторами: фиксацией прибыли, победой Дональда Трампа и последовавшим ралли доллара. "Как только инвесторы увидели усиление доллара после выборов, золото сразу же ушло в тень," — отметил он. Золото всегда считалось тихой гаванью в бурном море мировой политики. Но даже здесь не все так просто. "Ближневосточный кризис немного утих благодаря переговорам о прекращении огня, но украинский конфликт продолжает тревожить инвесторов," — поясняет Аджай Кедия, директор Kedia Commodities. На следующей неделе внимание рынков переключится на важные экономические данные из США, включая отчет по занятости. Эти цифры могут дать ключ к пониманию того, когда ФРС начнет смягчать свою политику. Не только золото стремится напомнить о себе. Серебро прибавило 1,5%, поднявшись до $30,71 за унцию. Платина и палладий не отстают: рост на 1,5% ($944,70) и 1,4% ($987,08) соответственно. Но и эти металлы не могут похвастаться успешным ноябрем, для них месяц также завершается минусами. И вот он, главный герой недели – Китай! Он снова удивляет мир. В центральной части страны, в провинции Хунань, найдено месторождение с запасами золота, которые эксперты уже назвали "невероятными". Речь идет о примерно тысяче тонн золота с общей стоимостью около $83 млрд. Это крупнейшее и самое ценное месторождение золота в истории, и его открытие стало сенсацией для мировой экономики. Находка была сделана в уезде Пинцзян. По данным геологов, здесь обнаружено 40 золотых жил на глубине до двух километров. Причем содержание золота в каждой тонне руды достигает 138 граммов. Для сравнения, руда с содержанием выше 8 граммов уже считается высококачественной. А тут показатели просто за гранью обычного. Китай и без того занимает лидирующую позицию на мировом рынке золотодобычи. На начало 2024 года подтвержденные запасы страны превышали две тысячи тонн — это около 10% мировых объемов. Теперь же, с учетом нового месторождения, лидерство Поднебесной стало практически неоспоримым. Сообщение о китайской находке вызвало дополнительный рост цен на золото, несмотря на общие тенденции. Рынки реагируют на глобальную экономическую нестабильность, усиленную геополитическими конфликтами и волатильностью доллара. А что же дальше? Трейдеры и аналитики с нетерпением ждут новых данных, чтобы предугадать дальнейшее поведение цен на золото. Золото продолжает быть главной звездой и главной головной болью финансовых рынков. Пока инвесторы гадают, как поведет себя ФРС, Китай спокойно укрепляет свои позиции на мировой арене. Похоже, блеск золота никогда не меркнет, даже если оно на время уходит в тень.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Что готовят ФРС и ЕЦБ рынку в декабре?

Мнение рынка по изменениям ставок ФРС и ЕЦБ продолжает меняться довольно быстро. Несколько недель назад все ожидали от ЕЦБ смягчения сразу на 50 базисных пунктов. Затем «супер-голубиные» ожидания немного смягчились и рынок перешел к варианту 25 базисных пунктов. Но сегодня Франсуа де Гало, один из управляющих ЕЦБ буквально призвал своих коллег не отказываться от возможности понизить ставки сразу на полпроцента. Аргументировал он свои заявления необходимостью стимулирования экономики Евросоюза. В то же самое время от ФРС рынок ждет смягчения политики на 25 базисных пунктов, но сам Джером Пауэлл неоднократно и в течение всего 2024 года заявлял, что американскому центральному банку нет нужды спешить со смягчением. Я намеренно делаю акцент на том, что Пауэлл в течение всего года говорил эти слова. Буквально неделю назад он их еще раз повторил. Пауэлла можно понять, а его слова полностью отвечают текущему состоянию экономики США. В течение нескольких месяцев рынок труда действительно испытывал проблемы, но по заявлениям управляющих ФРС регулятор и хотел добиться «охлаждения», чтобы повлиять на высокую инфляцию. Чем выше уровень занятости, тем больше дефицит сотрудников. Компании вынуждены бороться за работников, повышают зарплаты, что приводит к росту инфляции. Следовательно, ослабление рынка труда для ФРС не являлось проблемой с самого начала. Теперь же эта проблема вообще не является проблемой. Экономика растет на 3% и более практически каждый квартал, несмотря на высокие ставки. Инфляция немного ускорилась в последние месяцы. При Дональде Трампе она может вырасти значительно сильнее. Следовательно, ФРС по-прежнему нет никакой нужды торопиться со снижением ставок. Я считаю, что ЕЦБ понизит ставки в декабре на 25 пунктов, но это будут «голубиные» 25 пунктов. Я считаю, что ФРС также понизит ставки на 25 пунктов, но это будут «ястребиные» 25 пунктов. На мой взгляд, спрос на валюту США продолжит расти в разрезе нескольких следующих месяцев. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 29 ноября. Инфляция в ЕС никого не впечатлила. Анализ GBP/USD. 29 ноября. Доллар будет в опасности на следующей неделе. Де Гало ставит евро в неудобное положение. Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указала на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Но коррекционная волна может получиться достаточно слабой, а фунт может последовать за европейцем, который уже испытывает первые трудности с продолжением укрепления. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Де Гало ставит евро в неудобное положение.

Последние отчеты по инфляции и последние выступления управляющих ЕЦБ позволили рынку прийти к выводу о том, что в декабре процентные ставки будут уменьшены только на 25 базисных пунктов. Инфляция выросла не так сильно, как многие опасались, в течение следующего года она может оставаться немного выше целевой отметки, но лично на мой взгляд это уже не столь существенно. Очевидно, что ЕЦБ и дальше будет стремиться к тому, чтобы достичь отметки 2%. Однако вспомните, сколько лет до 2019 года ЕЦБ и другие центральные банки стремились разогнать инфляцию до 2%! Я хочу сказать, что если средняя инфляция составит не 2%, а 2,4%(к примеру), в этом не будет ничего страшного. Основной страх ЕЦБ связан теперь не с инфляцией, а с экономическим ростом, который практически отсутствует. Об этом прямо заявил один из управляющих ЕЦБ Франсуа де Гало в пятницу. По его словам, инфляция вернется к целевой отметке, а регулятор должен быть открыт в следующем месяце для принятия решения о более существенном понижении процентных ставок. Безусловно, г-н де Гало говорит о снижении на 50 пунктов. Хочу отметить, что буквально сутками ранее еще один значимый управляющий ЕЦБ Изабель Шнабель, по большому счету, отказалась от своего прежнего мнения, которое совпадает с нынешним мнением де Гало. Однако г-н де Гало ясно дал понять, что экономический рост – это основная проблема Еврозоны в данное время. Помимо этого, де Гало дал понять, что ЕЦБ может понизить ставки даже ниже «нейтрального уровня», что означает еще более «голубиные» перспективы. Безусловно, де Гало – это не единственный политики в составе Комитета по денежно-кредитной политике, и принимать решения он будет не в одиночку. Однако в конце недели рынок получил убедительные доказательства того, что отказываться от ожиданий по смягчению на 50 пунктов еще рано. Если рынок поверит де Гало, спрос на валюту ЕС может вновь начать падать. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 29 ноября. Инфляция в ЕС никого не впечатлила. Анализ GBP/USD. 29 ноября. Доллар будет в опасности на следующей неделе. Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указала на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Но коррекционная волна может получиться достаточно слабой, а фунт может последовать за европейцем, который уже испытывает первые трудности с продолжением укрепления. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 29 ноября. Анализ по системе «Smart money».

Добрый день, уважаемые трейдеры! На рынке продолжается обвал, который начался еще два месяца назад. Недельная пауза – не повод считать падение евро завершенным. Давайте внимательно рассмотрим графическую картину на дневном графике. Сначала цена отработала середину «бычьего» ордер-блока и получила небольшую реакцию. Однако затем падение возобновилось и ордер-блок был инвалидирован. В данное время европейская валюта росла целую неделю, но над ордер-блоком закрепления не случилось. Последний локальный свинг – не пробит. Таким образом, несмотря на недельный рост я остаюсь настроен «по-медвежьи». Падение было практически обвальным в последние месяцы, сверху осталось несколько имбалансов. К этим зонам быки и могут попытаться выполнить возврат в ближайшие недели. В то же время напомню, что цена не обязана корректироваться к верхним целям. Она может отработать ближайшую проблемную область и возобновить падение. А ближайшей проблемной областью выступает имбаланс, образованный 11 ноября. Но даже до этого имбаланса нужно еще добраться. Я имею ввиду быков. Снизу у цены остается достаточно ликвидности, целей и ориентиров, чтобы падение продолжалось. Однако для быков есть надежда. На недельном графике цена сняла ликвидность с последнего свинга (по уровню 1,0451), но говорить именно о снятии ликвидности для последующего роста можно будет только после закрытия текущей недельной свечи. На текущий момент недельная свеча может закрыться выше открытия предыдущей, что можно будет считать «бычьим» ордер-блоком. В этом случае быки могут предпринять еще несколько попыток начать рост хотя бы к ближайшим целям. Однако, объективная реальность продолжает свидетельствовать о падении европейской валюты. «Бычья» структура младшего порядка была сломана 30 сентября, после чего и началось падение евро. Самая старшая «бычья» структура (на дневном графике) тоже сломана, так как сегодня был пробит уровень 1,0451. На недельном графике цена находится в рендже с ноября 2022 года. Рендж (или флэт, боковик) – это возможность торговать от границ. Ликвидность с верхней границы снята не была (свинг от июля 2023 года), но у нас случился слом сразу всех трех «бычьих» структур. Теперь нужен слом «медвежьих» структур, чтобы ожидать сильный рост евровалюты и работать с ним. Первый слом можно будет определить по свингу на уровне 1,0610 на 4-часовом графике. Этот свинг является структурным. Информационный фон в пятницу практически не повлиял на настроение трейдеров. Наиболее важный отчет по инфляции в Евросоюзе совпал с ожиданиями трейдеров. Таким образом, топлива у быков сегодня практически не было. Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз – Индекс деловой активности в секторе производства Германии (08-55 UTC). Евросоюз – Индекс деловой активности в секторе производства (09-00 UTC). Евросоюз – Уровень безработицы (10-00 UTC). США – Индекс деловой активности в секторе производства (14-45 UTC). США – Индекс деловой активности в секторе производства ISM (15-00 UTC). 2 декабря календарь экономических событий содержит в себе несколько важных записей. Влияние информационного фона на настроение рынка в этот день может быть средним по силе. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Продажи евро были возможны в зоне 1,1186 – 1,1214, так как цена сняла «полку ликвидности», образовала «медвежий» ордер-блок и получила от него реакцию. Таким образом, падения можно было ожидать. Я думаю, что в ближайшее время мы будем наблюдать волну вверх, которая будет коррекционной. Однако для того, чтобы эта волна началась, нужно увидеть больше признаков смены тенденции. Быки же не могут пока продвинуть пару даже выше уже сломанного ордер-блока. Последний структурный свинг «медвежьего» тренда (1,0610) также не пробит. На мой взгляд, открывать покупки, зная, что движение вверх – коррекция, в любом случае нецелесообразно. Особенно на фоне постоянных атак медведей и неспособности быков сломать текущий тренд. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 29 ноября. Доллар будет в опасности на следующей неделе.

По инструменту GBP/USD волновая разметка остается достаточно сложной и продолжает принимать все более протяженный вид. В данное время существует высокая вероятность начала построения понижательного участка тренда, а удачная попытка прорыва лоу волны b в с указывает на готовность рынка к построению не отдельной волны, а целого тренда. Если с 22 апреля мы наблюдали серию волн a-b-c, внутри каждой из которых также можно выделить серии волн a-b-c, и учитывая волновую разметку инструмента EUR/USD(которая предполагает построение понижательного набора волн), то сейчас удачное время для нового участка тренда. Если это предположение верно, то в данное время продолжается построение первой волны этого участка. Однако уже первая его волна вызывает немало вопросов, так как получается слишком протяженной. Британец по-прежнему смотрит в сторону Банка Англии, который не торопиться снижать ставку, но даже этот фактор британцу не помогает. Рынок готовился к снижению ставки ФРС слишком долго и опустил доллар на самое дно, теперь же рынок ожидает смягчения от Банка Англии, напуган приходом Дональда Трампа и эскалацией конфликта на Украине. Британец сделал первый шаг и ждет помощи. Курс инструмента GBP/USD в течение пятницы практически не изменился. Новостей для британца на этой неделе было крайне мало, но все же спрос на валюту Великобритании немного вырос. На мой взгляд, по этому отрезку нельзя сделать никаких выводов. Мы можем находиться в самом начале коррекционной волны, которая вполне имеет возможность поднять фунт до 30 фигуры. В то же время, продавцы остаются сильными. Считаю, что все может решится на следующей неделе. Не секрет, что для рынка особое значение имеет американская статистика по рынку труда, безработице и инфляции. На следующей неделе как раз выйдут отчеты Nonfarm Payrolls, уровень безработицы, а бонусом – индексы деловой активности ISM и несколько менее значимых отчетов по рынку труда. Если все эти данные в большинстве своем окажутся позитивными, спрос на валюту США может вновь начать расти. Если ФРС получит такие данные, которые позволяют ей удерживать ставку на текущей отметке или просто на отметках выше «нейтральной зоны», это поддержит американскую валюту. Также не стоит забывать о влиянии евро на фунт. В данное время евровалюта дважды не сумела осуществить удачную попытку прорыва отметки 1,0584. Если она пойдет снова вниз, то британец может пойти за ней. Ориентироваться советую именно на европейца. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 29 ноября. Инфляция в ЕС никого не впечатлила. Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Но коррекционная волна может получиться достаточно слабой, а фунт может последовать за европейцем, который уже испытывает первые трудности с продолжением укрепления. На старшем волновом масштабе волновая картина преобразовалась. Теперь мы можем предполагать построение сложной и протяженной восходящей коррекционной структуры. На данный момент это трехволновка, но она может еще преобразоваться и в пятиволновую структуру, на построение которой уйдет еще несколько месяцев, а то и больше. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 29 ноября. Инфляция в ЕС никого не впечатлила.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD принимает все более интересный вид. С января 2024 года я могу выделить только две трехволновки a-b-c с точкой разворота 16 апреля. После завершения волны с восходящей структуры началось построение новой трехволновки вниз(предположительно). Первая волна этой структуры получилось не протяженной, но сильной, как и подобает быть импульсной волне. Именно резкость, с которой рынок распродавал евровалюту, позволяет мне допускать, что мы имеем дело не с одиночной волной, после которой возобновится построение повышательного участка тренда. Третья волна получается еще более резкой. В целом текущая волновая разметка у меня не вызывает чувства двойственности. Она понятна и очевидна. Хочу напомнить, что новостной фон может «обманывать» месяц, два или три, но не постоянно. Последние отчеты из США показали, что кризис, если и назревал, то уже миновал. Экономика может замедлиться, но ее текущие темпы роста позволяют пройти этот период без угрозы рецессии. ФРС может проводить смягчение политики медленнее и слабее, а ЕЦБ – наоборот быстрее. Силы у покупателей на исходе. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы практически не изменился. В течение первой половины дня спрос на евровалюту рос, а в течение второй – снижался. Амплитуда движений второй день подряд была очень низкой. Раз амплитуда была низкой, то изменений в волновой картине ожидать нельзя было по дефолту. Что мы увидели на этой неделе? С самого открытия недели спрос на евровалюту рос. За 5 дней европейская валюта прибавила около 140 пунктов, показывая укрепление каждый день. На самом деле это не очень много, но в то же время и не мало. После двухмесячного падения евровалюта должна быть рада даже такому достижению. Однако вопрос для евро стоит следующим образом – что дальше? Все на рынке прекрасно понимают, что каким бы сильным и уверенным ни был тренд, рано или поздно должна быть коррекционная волна. На этой неделе лишь 3-4 отчета могли скорректировать мнение рынка по текущей ситуации. ВВП США не впечатлил, заказы на товары длительного использования немного надавили на доллар. Инфляция в Германии выросла в ноябре даже слабее ожиданий рынка, а инфляция в Евросоюзе – совпала с ожиданиями. Лично я могу сделать вывод, что никаких новых выводов сделать нельзя. Инфляция не подскочила вверх, чтобы ЕЦБ отказался полностью от идеи понизить ставки на 50 базисных пунктов в декабре, а 25-пунктовое смягчение практически гарантировано. Американская отчетность не могла оказать никакого влияния на перспективы политики ФРС, даже если бы хотела. А неудачная попытка прорыва отметки 1,0584, что приравнивается к 200,0% по Фибоначчи, может стать отправной точкой для новой понижательной волны. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указала на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. На старшем волновом масштабе также видно, что волновая разметка преобразовывается в более сложную. Вероятно, нас ожидает новый понижательный набор волн, но его длину и структуру сейчас сложно себе представить. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Почему подорожала иена?

Пара usd/jpy сегодня резко снизилась, обновив локальные ценовые минимумы. Продавцы протестировали уже 149-ю фигуру – впервые с конца октября. Нисходящая динамика цены обусловлена не только ослаблением американской валюты, но и усилением иены. Благодаря такому сочетанию, медведи usd/jpy обновили 5-недельный ценовой минимум, преодолев всего за несколько часов почти 200 пунктов. Спусковым крючком для южного импульса стала инфляция, которая неожиданно ускорилась в столице Японии. Итак, сегодня был опубликован важнейший инфляционный показатель – индекс потребительских цен Токио. Он считается опережающим индикатором для определения динамики цен по всей стране, поэтому исходя из опубликованных цифр можно сделать определённые выводы. Tokyo Consumer Price Index оказался на стороне иены, так как все компоненты обнародованного отчёта вышли в зелёной зоне. Так, общий ИПЦ Токио на протяжении двух месяцев (сентябрь, октябрь) демонстрировал нисходящую динамику, достигнув отметки 1,8%. Но в ноябре темпы роста ускорились до 2,6%, при прогнозе 2,2%. Базовый индекс потребительских цен Токио, без учёта цен на свежие продукты питания, также снижался на протяжении двух предшествующих месяцев (в октябре он снизился до 1,8%), но в этом месяце ускорился сильнее ожиданий (2,2% при прогнозе 2,0%). Сегодняшний релиз дополняет опубликованный на прошлой неделе октябрьский отчёт по росту инфляции в целом по стране, который также вышел в зелёной зоне. Общий индекс потребительских цен в прошлом месяце вышел на отметке 2,3% (при прогнозе 2,2%), а базовый индекс, наиболее скрупулезно отслеживаемый Банком Японии – на отметке 2,3% (при прогнозе 2,1%). Ноябрьские данные по росту CPI по стране будут известны позже, но учитывая ускорение инфляции в Токио (Tokyo Consumer Price Index является более оперативным инфляционным показателем), можно предположить, что в целом по стране инфляция также ускорится. О чём это говорит? Прежде всего о том, что вопрос дополнительного повышения процентной ставки ЦБ Японии снова окажется на повестке дня. На рынке уже возобновились спекуляции по этому поводу – многие эксперты допускают увеличение ставки уже в декабре. В то время как вероятность снижения ставки ФРС на декабрьском заседании возросла до 70%. И хотя трейдеры с высокой долей вероятности допускают паузу в январе (и вообще ожидают замедления темпов смягчения ДКП в 2025 году, вплоть до полной приостановки), «в моменте» ситуация складывается в пользу японской валюты. Есть и еще один момент, который оказывает поддержку иене. Позавчера премьер-министр Исиба Сигэру призвал к значительному повышению заработной платы в ходе следующих «шунто» (т.е. весенних переговоров с профсоюзами) в 2025 году. Как сообщают местные СМИ, Японская конфедерация профсоюзов (Рэнго) планирует потребовать повышения заработной платы «на 5 процентов и более». Для сравнения: в этом году по итогам «весенних наступлений» (еще одно название этого процесса) крупные японские компании решили повысить зарплаты своим работникам в среднем более чем на 4% (32-летний рекорд), на фоне дефицита рабочей силы и значительного увеличения стоимости жизни. В 2023 году увеличение оплаты труда по итогам «шунто» составило 3,65% – это почти 30-летний рекорд. К слову, Банк Японии решился на первое за долгие годы повышение ставки именно по итогам весенних переговоров с профсоюзами. Поэтому такие ястребиные призывы японского премьер-министра были однозначно интерпретированы в пользу иены. Таким образом, опубликованные сегодня данные показали, что базовая инфляция в Японии набирает обороты, повышая тем самым вероятность дальнейшего ужесточения политики ЦБ. Ястребиные заявления Исибы Сигэру лишь подливают масла в огонь, позволяя продавцам usd/jpy тестировать 149-ю фигуру. Тем временем доллар – «на каникулах». Вчера Штаты отмечали День благодарения, сегодня – короткий день, впереди – выходные. Американские торговые площадки вернутся в полноценный рабочий режим лишь 2 декабря. Поэтому медведи usd/jpy чувствуют себя достаточно уверенно, хотя они и не смогли преодолеть отметку 149,50. И это важный момент, так как данный таргет является уровнем поддержки, соответствующий нижней линии индикатора Bollinger Bands на таймфрейме h4 (и одновременно это верхняя граница облака Kumo на таймфрейме D1). С точки зрения техники, пара на четырёхчасовом графике находится между средней и нижней линиями индикатора Bollinger Bands, а также под всеми линиями индикатора Ichimoku. Эти сигналы говорят о приоритете коротких позиций, но неспособность продавцов преодолеть ценовой барьер 149,50 настораживает (свою роль здесь играет и «пятничный фактор»). Заходить в продажи целесообразно либо после того как медведи продавят данный уровень, либо на коррекционных откатах (в этом случае 149,50 будет выступать целью южного движения). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Покупки евро на короткой дистанции

После значительного падения курса EUR/USD после выборов в США сейчас наблюдается оптимальный момент для открытия длинных позиций по евро. Ожидается, что доллар близок к своему пику, и в дальнейшем его укрепление может замедлиться.Некоторые инвестиционные стратегии корректируются в пользу диверсификации валютных рисков. В частности, сокращая позиции по доллару США, инвесторы открывают длинные позиции по евро.Прогнозы относительно дальнейшего укрепления доллара в 2025 году связаны с ожиданиями снижения налогов и повышения тарифов в США. Однако при этом стоит учитывать, что сильная экономика США может оказать положительное влияние на экономику Европы, особенно если США продолжат увеличивать спрос на товары и услуги.Недавнее укрепление доллара стало следствием улучшения ожиданий в отношении экономической политики США и расхождений в монетарной политике, где ФРС занимает более жесткую позицию по сравнению с другими центральными банками.Несмотря на эти факторы, эксперты уверены, что текущий восходящий тренд доллара неустойчив. Ожидается, что в среднесрочной перспективе он сменится коррекцией, что делает длинные позиции по евро предпочтительными.Кроме того, в других странах наблюдается пересмотр оценок. В частности, акции еврозоны получили более высокий рейтинг, в то время как акции США были понижены до «переоцененных».Если пара EUR/USD уверенно преодолеет уровень 1,0600, следующей целью для покупателей станет максимум от 6 ноября на уровне 1,0609. Пробой этой отметки откроет путь к тестированию уровня 1,0682, который был достигнут в начале ноября.С другой стороны, если продавцы начнут оказывать давление и опустят EUR/USD ниже уровня 1,0500, пара может стремительно приблизиться к дневному минимуму 26 ноября на уровне 1,0424. Пробой этой отметки откроет путь к дальнейшему снижению с целью на минимуме начала года 1,0331.Сегодня пара EUR/USD частично откатывается от достигнутых уровней, зафиксировав новый недельный максимум на уровне 1,0580. Доллар США восстанавливается на фоне слабых данных по гармонизированному индексу потребительских цен (HICP) в еврозоне за ноябрь, которые показали снижение ценового давления по сравнению с предыдущим месяцем.Основной показатель HICP и базовый индекс, исключающий волатильные цены на продукты питания и энергоносители, снизились на 0,3% и 0,6% соответственно, что усилило ожидания более значительного снижения процентной ставки ЕЦБ на 50 базисных пунктов на следующем заседании в декабре. В этом году ЕЦБ уже снизил ставку по депозитам на 75 базисных пунктов до 3,25%.Слабые данные по розничным продажам в Германии за октябрь, которые показали снижение на 1,5% в месячном исчислении, также подтверждают мнение о том, что ЕЦБ не будет спешить с ужесточением монетарной политики. При этом экономисты ожидали лишь небольшого снижения на 0,3%. В годовом исчислении розничные продажи выросли на 1%, что оказалось ниже прогноза в 3,2%.В то же время член Управляющего совета ЕЦБ Франсуа Виллеруа де Гало в своем выступлении на этой неделе указал на возможность дальнейшего снижения ставок. Трейдеры ожидают, что на заседании в декабре ставка будет снижена как минимум на 25 базисных пунктов, а в 2025 году снижение продолжится на каждом заседании, что может привести к снижению ставки по депозитам до 1,75% к концу года.Доллар и риски торговой войныАналитики крупных инвестиционных банков считают, что несмотря на недавний рост курса доллара США, текущая стоимость валюты не в полной мере отражает потенциальные риски торговой напряженности. Они утверждают, что премия за политический риск, заложенная в цену доллара, вероятно, значительно ниже того уровня, который можно было бы ожидать с учетом возможных торговых войн.Анализ, основанный на моделях искусственного интеллекта, показывает, что экономические данные и разница в процентных ставках объясняют от 50% до 90% недавнего роста доллара, в то время как влияние не фундаментальных факторов, таких как риски торговых войн, составляет лишь от 1% до 1,5%.Из-за этой недооцененности доллара существует потенциал для его дальнейшего роста, если США продолжат проводить протекционистскую торговую политику. Рассматриваются два возможных сценария:Постоянный сдвиг: если тарифы будут использоваться для отказа от глобализации, доллар может значительно укрепиться. Масштаб и скорость этого укрепления будут зависеть от величины и сроков введения тарифов – более высокие тарифы, введенные быстро, окажут большее влияние.Тактика ведения переговоров: если тарифы будут использоваться преимущественно для переговоров, укрепление доллара будет менее выраженным и кратковременным. В таком случае рынки могут ожидать менее агрессивной политики ЦБ, что ограничит последствия для мировой экономики.Также предполагается, что реальный результат может представлять собой комбинацию этих сценариев с различными последствиями для разных стран. В целом ожидается продолжение роста доллара, но не обязательно линейными темпами.Кроме того, эксперты отмечают, что валютные рынки пока не учли возможные последствия повышения тарифов для таких стран, как Мексика, Канада и Китай. В случае реализации угрозы повышения тарифов можно ожидать дальнейшего укрепления доллара на 5% и более.Несмотря на значительные изменения на рынках после выборов в США, специалисты считают, что в ближайшие недели можно ожидать дальнейшей волатильности, особенно по мере формирования политической позиции новой администрации.Почему Канада может избежать карательных тарифов ТрампаКанадский доллар ослаб из-за угрозы введения 25-процентных пошлин со стороны США, однако аналитики считают, что риски для валюты преувеличены. Несмотря на недавние заявления Трампа о повышении тарифов на товары из Мексики и Канады, прогнозы по канадскому доллару остаются без изменений.Тарифы могут обострить торговые отношения, но ожидаемые экономические последствия не приведут к резкому падению канадской валюты. В UBS отмечают, что, хотя такие пошлины могут замедлить рост экономики Канады, власти страны примут защитные меры для минимизации ущерба.Высокая степень интеграции нефтяной отрасли США и Канады, а также положительное сальдо торгового баланса между странами могут стать факторами, сдерживающими введение тарифов. Кроме того, Канада идет навстречу США в вопросах миграционной политики, что также может снизить напряженность в отношениях.Если США смягчат свою позицию, это окажет поддержку канадскому доллару. Также экономике может помочь недавно объявленная финансовая поддержка правительства Канады в размере 6,3 млрд канадских долларов. Индекс доллара. ТехкартинаDXY находится под давлением в пятницу, поскольку евро, один из основных компонентов индекса, оказывает на него понижательное влияние. В связи с ростом доходности и сужением процентных спредов между США и Европой евро продолжает укрепляться по отношению к доллару. Это требует внимательного наблюдения за ключевыми уровнями поддержки, поскольку ожидания возобновления «торговли Трампом» могут усилить волатильность в начале следующего года, когда избранный президент вступит в должность.После падения DXY на этой неделе прежние уровни поддержки превратились в сопротивления. В случае роста первым уровнем сопротивления станет 106,52 (максимум 16 апреля), и его преодоление откроет путь к 107,00 и 107,35 (максимум 3 октября 2023 года).Если коррекция продолжится, ключевым уровнем поддержки станет 105,53 (максимум 11 апреля), который окажет давление на индекс, прежде чем он сможет упасть до 104,00. Если DXY упадет до 104,00, это будет важным уровнем, поддерживаемым 200-дневной скользящей средней на уровне 104,03, которая станет последним препятствием для дальнейшего падения.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

USD/JPY: торговые сценарии на 29.11–06.12.2024

В ходе сегодняшней азиатской торговой сессии USD/JPY пробила ключевые среднесрочные уровни поддержки 150.70 (ЕМА144 на дневном графике), 150.40 (ЕМА200 на дневном графике) и протестировала важный уровень поддержки 149.70 (ЕМА50 на недельном графике), опустившись к ценам 5-недельной давности. Технические индикаторы (в нашем случае это – OsMA, RSI и Стохастик) на дневном и недельном графиках USD/JPY перешли в зону продаж, сигнализируя о возможности дальнейшего снижения. С технической и фундаментальной точек зрения возможно дальнейшее снижение USD/JPY, особенно, если со стороны Банка Японии продолжат поступать агрессивные «ястребиные» заявления относительно необходимости повышения процентной ставки, предположили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «USD/JPY: иена набирает «бычий» потенциал». К моменту же публикации данной статьи USD/JPY стабилизировалась в диапазоне между уровнями 150.40 и 149.70. Напрашивается вывод, что пробой уровней сопротивления 150.40, 150.70 может стать сигналом для начала восходящей коррекции и открытия новых длинных позиций. Пробой сопротивления на уровне 151.40 (ЕМА50 на дневном графике) может стать в этом случае подтверждающим сигналом о возврате цены в зону долгосрочного бычьего рынка. В основном же сценарии предполагаем пробой уровня поддержки 149.70 и дальнейшее снижение. Пробой сегодняшнего минимума 149.54 и «круглой» отметки 149.00 подтвердит намерение цены двигаться вглубь среднесрочного медвежьего рынка. Ближайшей целью в этом случае станет локальный уровень поддержки 146.40. *) См. также Как торговать скользящие средние на рынке форексМанименеджмент на Форексе: Ключ к успешной торговле Уровни поддержки: 150.00, 149.70, 149.55, 149.00, 148.00, 147.00, 146.40, 145.00, 144.00, 143.65, 143.00, 142.00, 141.40, 141.00, 140.00, 137.00, 136.85 Уровни сопротивления: 150.40, 150.70, 151.00, 151.40, 152.00, 152.27, 153.00, 153.40, 153.80, 154.00, 154.60 Торговые сценарии Альтернативный сценарийBuyStop150.60, 150.80. StopLoss 149.50. Цели 151.00, 151.40, 152.00, 152.27, 153.00, 153.40, 153.80, 154.00, 154.60Основной сценарий Sell Stop 149.50. Stop Loss 150.60. Цели 149.00, 148.00, 147.00, 146.40, 145.00, 144.00, 143.65, 143.00, 142.00, 141.40, 141.00, 140.00, 137.00, 136.85 *) здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системе Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс