Новости форекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 10 июля. Фунт стерлингов готовится к новому взлету.

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в течение среды продолжала двигаться в рамках своего нисходящего канала. Однако более интересная картина сложилась на 4-часовом ТФ. На этом таймфрейме отлично видно, что цена несколько раз пыталась преодолеть линию Сенкоу Спан Б, и ничего из этого не получилось. Таким образом, индикатор Ишимоку не дает сигнала о развороте тренда вниз. Он указывает на коррекцию, которая может завершиться уже сегодня или завтра. Параллельно на часовом ТФ пара может закрепиться выше нисходящего канала, что также будет сигналом о завершении нисходящей тенденции, которая является простой коррекцией. Для этого даже много сил не понадобится потратить. Помимо этого, доллар в последние полторы недели растет на исключительно технических основаниях, а рынок уже просто сдерживает себя, чтобы не возобновить продажи доллара прямо сейчас. Конечно, Трамп анонсировал огромное количество новых пошлин, но при этом ни одной еще не ввел и не повысил. Однако рынок все равно ожидает самого худшего и игнорирует весь позитивный макроэкономический фон из США(как было на прошлой неделе). Поэтому, что может помочь доллару? Отмена пошлин Дональда Трампа. А кто это может сделать? Никто. На 5-минутном ТФ пара вчера торговалась в абсолютном флэте между линией Сенкоу Спан Б и уровнем 1,3615. Даже на 5-минутном ТФ цена только за один день четыре раза отскочила от нижней границы облака Ишимоку. Всё это были сигналы на покупку. Правда, лишь в одном случае цена достигла ближайшего таргета – уровня 1,3615, но и убытка ни по одной из длинных позиций не могло быть в принципе. От уровня 1,3615, в свою очередь, цена отскочила дважды, что позволяло трейдерам открывать еще две короткие позиции. И в первом, и во втором случае цена практически добралась обратно к линии Сенкоу Спан Б. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 10 июля. Подъехали новые пошлины от Трампа. Обзор пары GBP/USD. 10 июля. Сделка Китай-США: а сделки-то и нет. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 10 июля. Отчет COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Сейчас они также располагаются недалеко друг от друга, что говорит о примерно равном количестве позиций на покупку и на продажу. Однако в последние полтора года нетто-позиция все же растет, а в последние месяцы – является «бычьей». Доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, поэтому, в принципе, спрос маркет-мейкеров на фунт стерлингов сейчас не слишком важен. Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время. Спрос на доллар так или иначе будет падать. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 7,3 тысячи контрактов BUY и 10,3 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за отчетную неделю на 3,0 тысячи контрактов, что не имеет практически никакого значения. В 2025 году фунт очень сильно вырос, но следует понимать, что причина одна – политика Дональда Трампа. Как только эта причина будет нивелирована, доллар может перейти в рост, но когда это произойдет – не знает никто. Доллар находится лишь в самом начале периода президентства Трампа. В следующие 4 года его может ждать еще множество потрясений. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD продолжает нисходящее движение, которое является технической коррекцией. Рынок проигнорировал весь позитивный макроэкономический фон из США на прошлой неделе и не сумел преодолеть линию Сенкоу Спан Б. Таким образом, мы считаем, что рост британской валюты возобновится в самом ближайшем будущем. Закрепление ниже облака Ишимоку все же позволит доллару расти еще некоторое время, но даже в этом случае мы не будем ожидать сильного роста. На 10 июля мы выделяем следующие важные уровни: 1,3212, 1,3288, 1,3358, 1,3439, 1,3489, 1,3537, 1,3615, 1,3741-1,3763, 1,3833, 1,3886. Линии Сенкоу Спан Б (1,3569) и Киджун-сен (1,3602) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. На четверг в Великобритании и США вновь не запланировано ни одного важного события. На этой неделе доллар игнорирует негативный для себя фундаментальный фон, но все движение – это коррекция. Уже в ближайшее время она может завершиться. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 34 минуты назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 10 июля. Подъехали новые пошлины от Трампа.

Валютная пара EUR/USD в течение среды продолжала торговаться очень спокойно. Нисходящий уклон сохраняется, но об этом мы говорим во всех наших статьях. То движение, которое наблюдается сейчас на рынке, это не более, чем обычная техническая коррекция, не основанная ни на чем. Представим себе ситуацию, в которой каждый день из США приходят негативные новости, а из Евросоюза – позитивные. Как вы думаете, возможно ли ежедневное падение американской валюты? Нет. Рынок все равно будет время от времени корректироваться, фиксировать прибыль, пытаться предугадать разворот тренда, идти на рисковые сделки на долгосрочную перспективу. Это означает, что даже при однозначном фундаментальном и макроэкономическом фоне в пользу одной из валют(как сейчас), пара не может двигаться только в одном направлении постоянно. Таким образом, сейчас даже не нужно искать какие-либо причины укрепления американской валюты. Многие эксперты из раза в раз совершают одну и ту же ошибку: они стараются объяснить любое мало-мальски значимое движение фундаментальными событиями, изменением рыночного настроения, макроэкономическими публикациями. При чем, иногда объяснения выглядят, по меньшей мере, смешно. К примеру, сейчас некоторые эксперты считают, что на фоне близости подписания торгового соглашения с Евросоюзом доллар растет. Почему он тогда не рос на подписании соглашения с Великобританией? Почему игнорируются анонсированные тарифы на медь, медикаменты, полупроводники? Почему игнорируется повышение пошлин для 15 стран из «черного списка» Трампа? То есть рынок почему-то именно сейчас ждет подписания соглашения с Евросоюзом(хотя у Брюсселя теперь имеется есть еще три недели на переговоры), но все остальные тарифы он игнорирует? Повторимся, текущее движение – это чистой воды техническая коррекция. Конечно, на валютном рынке все может поменяться в мгновение ока. Яркое тому доказательство – январь текущего года, когда 16-летний тренд завершился просто потому, что ко власти в США пришел Дональд Трамп. Доллар рос 16 лет, но политика «самого лучшего президента в истории США» обрушила его против абсолютно всех конкурентов за 5 месяцев. Кстати, о новых пошлинах мы еще не сказали. Дональд Трамп решил, что сталь и алюминий – это мало, нужно облагать пошлинами еще и импорт меди. Стоит отметить, что медь – это очень дорогостоящий металл, поэтому потенциально пошлины будут очень полезны для американского бюджета. А бюджет США нуждается в помощи, так как новый закон Трампа предполагает увеличение государственного долга на 3 трлн долларов. Если бюджет профицитный, то как долг может расти? Следовательно, он дефицитный и будет оставаться таковым. Как и торговый баланс, так как администрация Белого Дома сумела подписать на текущий момент «целых» два торговых соглашения: с Великобританией и Вьетнамом. По поводу сделки с Китаем мы высказывали свои сомнения, и вчера Трамп лично их подтвердил. Он сообщил, что переговоры с Пекином продолжаются. Что это за сделка такая, если она подписана, но переговоры продолжаются? Таким образом, доллар растет исключительно на технических основаниях. Доллар не падает на новых пошлинах, потому что пошлины еще не введены. Они начнут действовать лишь с 1 августа. А пошлины на медикаменты, медь, полупроводники и любые другие товары, с которых Трамп захочет получить доход в бюджет, неизвестно когда начнут действовать. Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 10 июля составляет 71 пункт и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1639 и 1,1781 в четверг. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что по-прежнему указывает на восходящую тенденцию. Индикатор CCI заходил в область перекупленности и сформировал несколько «медвежьих» дивергенций, что и спровоцировало нисходящую коррекцию. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1597 S2 – 1,1475 S3 – 1,1353 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1719 R2 – 1,1841 R3 – 1,1963 Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары GBP/USD. 10 июля. Сделка Китай-США: а сделки-то и нет. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 10 июля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 10 июля.Торговые рекомендации: Пара EUR/USD продолжает восходящий тренд. На американскую валюту по-прежнему сильнейшее воздействие оказывает политика Дональда Трампа. Как внешняя, так и внутренняя. Мы по-прежнему отмечаем полное нежелание рынка покупать доллар при любых обстоятельствах. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать небольшие шорты с целью 1,1639, но сильного падения пары в текущих обстоятельствах ожидать не стоит. Выше скользящей средней линии остаются актуальными длинные позиции с целью 1,1841 в продолжение тренда. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 34 минуты назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 10 июля. Сделка Китай-США: а сделки-то и нет.

Валютная пара GBP/USD в течение среды сохраняла нисходящую тенденцию, которая является коррекцией и может завершиться в любой момент. Цена оставалась ниже скользящей средней линии, а макроэкономический фон на этой неделе пока отсутствует. Хорошо, что есть Дональд Трамп, который не дает рынку уснуть. В понедельник рынок отрабатывал информацию о том, что Белый дом начинает рассылку писем с уведомлениями о повышении пошлин всем странам, которые не успели к 9 июля. Вчера было 9 июля, а пошлины будут повышены с 1 августа и только для 15 государств. Как быть со всеми остальными, Трамп не сообщил, но, вероятно, американский президент будет выдавать информацию о повышении «поборов» дозированно. Во-первых, чтобы не шокировать рынки. Во-вторых, чтобы оставаться в топе медийного пространства каждый день. Во вторник Трамп заявил о повышении пошлин для Южной Кореи и Японии, а чуть позже – еще для 13 государств, среди которых немало таких, которые сложно разглядеть на карте мира, или же с ВВП меньше, чем у одного Лос-Анджелеса. В любом случае пошлины будут повышены 1 августа, а до 1 августа Трамп может еще несколько раз передумать. В среду стало известно, что никакой торговой сделки с Китаем нет, потому что переговоры с Пекином продолжаются. Таким образом, из трех подписанных сделок одну можно вычеркнуть, одна(с Великобританией) не вызывала сомнений с самого начала, а сделка с Вьетнамом мало кого интересует. Через три месяца «льготного периода» Дональда Трампа можно с уверенностью говорить об одном: никто не спешит удовлетворять аппетиты Белого дома. Можно даже сказать, что все торговые партнеры переживают за американцев, так как именно они будут платить больше за все импортные товары. Эксперты сделали подсчеты и выяснилось, что уже сейчас средний уровень пошлин для американцев составляет почти 18%, что является рекордом за последние 90(!!!) лет. Что означают эти 18%? По сути, это налог на импортные товары, просто называется он по-другому. И это как раз то, о чем мы уже не раз говорили. Трамп анонсировал снижение налогов для американцев, но параллельно с ним обрезал многие медицинские и социальные программы, а также увеличил расходы на оборону и борьбу с иммигрантами. Именно для этого и нужен был «Один прекрасный закон»: чтобы принять все разом, и никто не мог заблокировать отдельные решения. А в дополнение начал торговую войну, благодаря которой американские потребители будут платить +18% на все импортные товары. И нужно сказать, что ставка тарифов на импорт ведь не окончательная! Трамп продолжает угрожать всем странам повысить тарифы еще сильнее, а те две несчастные сделки, которые были подписаны после трех месяцев переговоров, говорят о том, что тарифы в любом случае останутся. К примеру, Британия будет платить стандартные 10% на большую часть товаров, а Вьетнам – от 20 до 40%. То есть пошлины в любом случае будут действовать, а для тех, кто не подпишет сделку, в любом случае вырастут. И это мы еще не затрагиваем отраслевые пошлины: на полупроводники, автомобили, медь, сталь, алюминий, медикаменты, кинопродукцию и многое другое. Есть ли вопросы, почему падает и продолжит падать доллар? Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 80 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». В четверг, 10 июля, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,3508 и 1,3668. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что указывает на однозначную восходящую тенденцию. Индикатор CCI зашел в область перепроданности во второй раз за последнее время, что теперь вновь указывает на возобновление восходящего тренда. Помимо этого, сформировалась «бычья» дивергенция. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,3550 S2 – 1,3489 S3 – 1,3428 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,3611 R2 – 1,3672 R3 – 1,3733Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 10 июля. Подъехали новые пошлины от Трампа. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 10 июля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 10 июля. Торговые рекомендации: Валютная пара GBP/USD продолжает слабую нисходящую коррекцию, которая может в ближайшее время завершиться. В среднесрочной перспективе политика Дональда Трампа, вероятно, продолжит оказывать давление на доллар. Таким образом, длинные позиции с целями 1,3672 и 1,3733 остаются актуальными при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволяет рассматривать небольшие шорты с целями 1,3550 и 1,3508, но, как и прежде, сильного роста доллара мы не ждем. Время от времени американская валюта может показывать коррекции, но для сильного роста ей нужны реальные признаки завершения Мировой торговой войны. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 34 минуты назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 10 июля. И пошлины Трампа не помогли...

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в течение среды продолжала торговаться внутри слабого нисходящего канала, как мы и предупреждали. Однако волатильность упала до минимума, макроэкономический фон отсутствовал третий день подряд, а рынок проигнорировал массу анонсированных пошлин от Дональда Трампа. Первое, с чего следует начать анализ – пошлины Трампа еще не введены и не повышены. Да, президент США вновь пригрозил повысить пошлины, на этот раз на медь, медикаменты и некоторые другие группы товаров. А ранее поднял пошлины для 15 стран из своего «черного списка». Однако пошлины для торговых партнеров вырастут лишь с 1 августа, а до 1 августа Трамп может еще несколько раз все переиначить. Что касается отраслевых пошлин, то Трамп заявил лишь о намерении их повысить, но когда они возрастут – неизвестно. Таким образом, во-первых, нет поводов для паники, во-вторых, отрабатывать пока что нечего. Мы по-прежнему считаем, что у доллара США нет никаких шансов на серьезный рост в ближайшее время, а движения пары в последние полторы недели подтверждают это предположение. Доллар растет исключительно на технических основаниях, движение вниз крайне слабое, а на прошлой неделе рынок проигнорировал сильные данные по рынку труда и безработице из-за океана. На 5-минутном ТФ в среду не было сформировано ни одного торгового сигнала. Цена даже не приближалась ни к одному из уровней или линий, а волатильность составила «целых» 40 пунктов. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 10 июля. Подъехали новые пошлины от Трампа. Обзор пары GBP/USD. 10 июля. Сделка Китай-США: а сделки-то и нет. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 10 июля.Отчет COT. Последний отчет COT датирован 1 июля. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время была «бычьей», медведи с трудом перешли в зону собственного превосходства в конце 2024 года, но очень быстро ее потеряли. С тех пор, как Трамп вступил в должность президента США, падает только доллар. Мы не можем сказать, что падение американской валюты продолжится с вероятностью 100%, но текущее развитие событий в мире намекает именно на этот вариант. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, зато остается один очень весомый фактор для падения американской. Глобальный нисходящий тренд все еще сохраняется, но какое сейчас имеет значение, куда двигалась цена в последние 16 лет? Как только Трамп закончит свои торговые войны, доллар может перейти в рост, но закончит ли Трамп свои войны? И когда? В данное время красная и синяя линии вновь пересеклись, поэтому тенденция на рынке остается «бычьей». В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 1,2 тысячи, а количество шортов – на 4,8 тысячи. Соответственно, нетто-позиция за неделю сократилась на 3,6 тысячи контрактов.Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара EUR/USD сохраняет нисходящую тенденцию, поддерживаемую нисходящим каналом. Таким образом, доллар может конвульсивно дорожать еще некоторое время, но, похоже, его судьба предрешена и на этот раз. Из Штатов продолжает литься рекой информация, которая буквально «кричит» трейдерам избавляться от доллара. Политика Дональда Трампа продолжает разрушать статус «мировой валюты» доллара США. Текущее движение пары выглядит, просто как техническая коррекция. Закрепление выше нисходящего канала даст технические оснований ожидать новый рост европейской валюты. На 10 июля мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,1092, 1,1147, 1,1185, 1,1234, 1,1274, 1,1362, 1,1426, 1,1534, 1,1615, 1,1666, 1,1750, 1,1846-1,1857, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1642) и Киджун-сен (1,1741). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В четверг в Евросоюзе будет опубликован первый более или менее значимый отчет на этой неделе, который никакого влияния не окажет на движение пары. Инфляция в Германии – это, конечно, интересный показатель, но инфляция в последние месяцы стабилизировалась около 2%, а значит больше не оказывает сильного влияния на решения ЕЦБ. Помимо этого, решения ЕЦБ никакого влияния на курс европейской валюты не оказывают, так как доллар падает в бездну уже шестой месяц подряд. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

Уход Пауэлла не изменит позицию ФРС

Есть такие ситуации, когда нужно провести объемный анализ, учесть множество факторов, и даже в этом случае можно ошибиться с выводами. На рынке всегда присутствует крупный игрок, человеческий фактор, поэтому новостной фон не всегда совпадает с направлением движения. Однако есть такие случаи, когда объемный анализ просто не нужен. Одна из наиболее резонансных тем обсуждения среди трейдеров последнего времени – уход Джерома Пауэлла в следующем году. Этот вопрос можно считать решенным. Даже если Пауэлл захотел бы остаться на второй срок, «республиканский Конгресс» не дал бы добро. Не говоря уже о Дональде Трампе. Следовательно, Пауэлл покинет свой пост в мае 2026 года. Президент США хочет максимального снижения процентной ставки. В идеале – до 0%. Сейчас «за» смягчение денежно-кредитной политики готовы проголосовать двое из девятнадцати членов FOMC. Обоих назначил на их посты Дональд Трамп. Совпадение? Рынок, безусловно, вновь начинает нервничать и теперь уже в следующем году ожидает снижения ставки ФРС чуть ли не до 0%. Но стоит ли переживать по этому поводу? Если ФРС действительно начнет резко снижать ставку, для доллара это будет приговор. Если американская валюта постоянно теряет в спросе при неизменной ставке ФРС, то что будет если ставка снизится даже до 2%? Поэтому переживать по этому поводу можно, но простейшие математические подсчеты говорят о том, что с приходом нового президента, лишь трое членов FOMC будут поддерживать смягчение в тех объемах, которые нужны Трампу. Следует отметить, что ФРС никогда не отказывалась от снижения ставки, но хочет делать это постепенно, учитывая инфляцию и состояние рынка труда. На данный момент политики FOMC сходятся во мнении, что в этом году возможны два раунда смягчения, а в течение следующих двух лет – еще два. Но такой сценарий точно не устраивает президента. Однако и со сменой власти в ФРС ничего не изменится. Трампу придется поменять весь монетарный комитет на более лояльный, но и это невозможно. Следовательно, я бы не стал ожидать снижения ставки ФРС в следующем году на 100 или 200 базисных пунктов. Доллар убережет себя от еще одного обвала на рынке, но фактор торговой политики Трампа продолжит толкать его в пропасть. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 8 июля. Повышение пошлин – плохо, снижение – тоже плохо Анализ GBP/USD. 8 июля. Рост доллара не должен вводить в заблуждение Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США, а позитивных изменений по-прежнему нет. Цели волны 3 могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с целями, находящимися около отметки 1,1875, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи. В ближайшее время можно ожидать построения коррекционного набора волн, а вновь покупать евро – после завершения этой коррекционной структуры. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается неизменной. Мы имеем дело с повышательным, импульсным участком тренда. При Дональде Трампе рынки может ждать еще огромное количество потрясений и разворотов, которые могут весьма серьезно отразится на волновой картине, но в данное время рабочий сценарий сохраняют свою целостность. Цели повышательного участка тренда теперь расположены около отметки 1,4017, что соответствует 261,8% по Фибоначчи от предполагаемой глобальной волны 2. В данное время предположительно началось построение коррекционного набора волн. Следовательно, для новых покупок следует ожидать завершения этой структуры. По классике он должен состоять из трех волн. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 9 июля. Расти, да не зазнавайся.

По инструменту GBP/USD волновая разметка продолжает свидетельствовать о построении повышательной импульсной структуры волн. Волновая картина практически совпадает с инструментом EUR/USD, потому что единственным виновником торжества остается доллар. Спрос на него снижается по всему спектру рынка, поэтому многие инструменты показывают одинаковую динамику. Волна 2 повышательного участка тренда тренда приняла одноволновой вид. Внутри предполагаемой волны 3 построены волны 1, 2, 3, 4 и предположительно 5. Следовательно, этот набор волн завершен, сейчас инструмент переходит к построению коррекционной структуры. Следует помнить, что в данное время очень многое на валютном рынке зависит от политики Дональда Трампа. И не только торговой. Из Америки время от времени поступают и неплохие новости, однако рынок постоянно держит в голове полную неопределенность в экономике, противоречивые решения и заявления Трампа, враждебный и протекционистский внешний настрой Белого Дома. Поэтому доллару нужно очень постараться, чтобы конвертировать даже положительные новости в рост спроса на рынке. Валюта США растет, пока есть возможность. Курс инструмента GBP/USD в течение последней недели снизился на 170 базовых пунктов, а рынок пока игнорирует новые сообщения о пошлинах от Дональда Трампа. Исходя только из этого, я не могу ожидать длительного укрепления американской валюты. На рынке возможны любые движения, а движения инструмента не всегда совпадают с новостным фоном. Однако я стараюсь искать высоковероятные закономерности, а не пытаться предугадать маловероятные случаи. Поэтому я считаю, что в ближайшее время снижение инструмента будет завершено. Текущая волновая разметка предполагает снижение, то есть рост доллара. Однако как участники рынка могут наращивать долларовые позиции, если Трамп буквально каждый день объявляет о новых пошлинах? Боюсь, что и на этот раз никакой трехволновой коррекционной структуры мы не увидим. Новостной фон, помимо пошлин Трампа, на этой неделе полностью отсутствует. Лишь в пятницу в Великобритании выйдет несколько отчетов, наиболее интересные из которых: ВВП и промышленное производство. Я думаю, что в текущей ситуации эти данные никакого влияния на настроение рынка не окажут. В Америке на этой неделе важных событий тоже не будет. Сегодня вечером выйдет протокол заседания FOMC, однако в нем, как правило, лишь дублируются и фиксируются итоги последнего заседания, которые становятся известны сразу после него. Судьба американца вновь находится в руках рынка. Уже сейчас участники рынка могут возобновить продажи доллара, и это не будет выглядеть странно или нелогично. Я бы хотел увидеть трехволновую коррекционную структуру, а спасает доллар от падения прямо сейчас только тот факт, что Трамп объявленные пошлины заработают позже. Возможно, еще некоторое время на передышку у доллара имеется. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 9 июля. Доллар не верит своему счастью Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD остается неизменной. Мы имеем дело с повышательным, импульсным участком тренда. При Дональде Трампе рынки может ждать еще огромное количество потрясений и разворотов, которые могут весьма серьезно отразится на волновой картине, но в данное время рабочий сценарий сохраняют свою целостность. Цели повышательного участка тренда теперь расположены около отметки 1,4017, что соответствует 261,8% по Фибоначчи от предполагаемой глобальной волны 2. В данное время предположительно началось построение коррекционного набора волн. По классике он должен состоять из трех волн, но в реальности может оказаться значительно короче. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 9 июля. Доллар не верит своему счастью

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD не меняется уже несколько месяцев подряд. Построение повышательного участка тренда продолжается, в новостной фон продолжает поддерживать все валюты, кроме доллара. Торговая война, начатая Дональдом Трампом, была призвана увеличить поступления в бюджет и понизить дефицит торгового баланса. Однако этих целей добиться пока не удается, торговые сделки подписываются «со скрипом», а «Один большой закон» Трампа увеличит государственный долг США в ближайшие годы на 3 трлн долларов. Рынок крайне невысоко оценивает результаты первых 6 месяцев Дональда Трампа, а в его действиях видит только угрозу американской стабильности и благополучию. В данное время предположительно продолжается построение волны 3, которая может принять гораздо более протяженный вид, чем сейчас. Однако внутренняя структура приобрела пятиволновой вид и, следовательно, может быть завершена. Если текущая волновая разметка верна, то повышение котировок будет продолжаться в ближайшие месяцы, но в краткосрочной перспективе мы увидим построение коррекционного набора волн. Шансов на то, что Трамп откажется от новой торговой политики, практически нет. Волны – спасители доллара. Курс инструмента EUR/USD в среду вновь практически не изменился, однако если посчитать все движение за последнюю неделю, то американская валюта все же сумела прибавить в цене около 100 базовых пунктов. Мне сложно считать повышение на 1 цент «началом нового участка тренда» и даже «коррекционной волной». Позиции продавцов настолько шаткие, что эта «недоволна» может завершить свое построение в любой момент. И кто может сказать, что для этого нет никаких причин уже сейчас? Началась неделя без долгих раскачиваний. Календарь экономических событий практически пуст на этой неделе, но на помощь пришел Дональд Трамп. С начала недели президент США успел повысить пошлины для 14 государств, объявить о повышении платежей на медь, фармацевтическую продукцию, полупроводники и намекнуть на повышение пошлин для некоторых других категорий товаров. Дальше возможен один из двух сценариев. По идее, спрос на валюту США должен был снижаться на этой неделе. Однако рынок не захотел вновь продавать доллар на пошлинах, которых вполне может и не быть. Ведь намерение ввести пошлины не равняется вводу пошлин. Трамп сообщил, что 14 государств(а, вероятно, их станет больше) столкнутся с новыми пошлинами с 1 августа. Рынок справедливо решил, что когда настанет 1 августа, тогда и будет понятно, какими будут новые пошлины и будут ли вообще? Что касается тарифов на импорт меди, фармацевтики и полупроводников, то здесь Трамп не посчитал нужным назвать сроки внедрения. Он лишь сообщил, что любые медикаменты могут облагаться на 200%, а медь – на 50%. Исходя из всего вышесказанного, я считаю, что доллар вновь ходит по краю пропасти. Согласно волновой разметке, сейчас мы должны увидеть три волны вниз, как минимум. Однако в реальности это может быть одна «недоволна», так как новостной фон вновь оказывает сильное давление на валюту США. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США, а позитивных изменений по-прежнему нет. Цели волны 3 могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с целями, находящимися около отметки 1,1875, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи. В ближайшее время можно ожидать построения коррекционного набора волн, а вновь покупать евро – после завершения этой коррекционной структуры. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 9 июля. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! Мы продолжаем наблюдать сильный «бычий» тренд, который и не думает завершаться. Да и причин его считать завершенным нет ни одной. На прошлой неделе из Америки поступило достаточно много хороших, позитивных сигналов о состоянии рынка труда и безработице. Однако американской валюте эта информация не помогла. Зато на этой неделе началось падение, которое не может быть связано с информационным фоном. Только за последние несколько дней Дональд Трамп несколько раз повышал пошлины, заявлял о будущем повышении пошлин, а новых торговых сделок все нет. Напомню, что рынок 5 месяцев подряд распродает доллар из-за новой тарифной политики США. Медведи по-прежнему пристально следят за развитием ситуации вокруг тарифной войны Дональда Трампа, а ей конца-края не видно. Таким образом, доллар перешел в рост в последние несколько дней, но он выглядит лишь как желание трейдеров отбалансировать цену в ближайшем имбалансе, после чего возобновить процесс роста. В текущей ситуации мне подходит практически любой вариант развития событий. Продолжение роста евро приведет к росту прибыли по покупкам от 19-23 июня. Гипотетическое падение европейской валюты тоже подходит, так как снизу остается сразу два неотработанных имбаланса, от которых можно вновь заходить в рынок с покупками. «Бычья» структура тренда не нарушена, таким образом, процесс роста европейской валюты может быть возобновлен в любой момент. Синяя линия показывает ценовой уровень, ниже которого можно будет считать «бычий» тренд завершенным. Как видим, до него медведям нужно пройти вниз 650 пипсов, что вряд ли выполнимо в ближайшее время. За последнюю неделю они сумели пройти вниз 100 пипсов. Такими темпами, расти доллар должен еще 5,5 недель. Чтобы понять, до каких значений может вырасти евровалюта на этот раз, стоит перейти на старший график, то есть недельный. На недельном графике, на мой взгляд, ближайшей зоной интереса выступает «медвежий» имбаланс 1,1976 – 1,2092, который был образован еще в июне 2021 года. Именно тогда в последний раз европейская валюта находилась так высоко. Я не считаю этот паттерн сильным, так как вряд ли через 4 года трейдеры решат отбалансировать цену в этой зоне. Скорее, это формальная цель, так как других сейчас нет. Все атаки медведей за последнее время получились очень слабыми, так как информационный фон продолжает оказывать сильное давление на доллар. Отдельные отчеты и новости выступают в пользу доллара США, но какая разница в чью они пользу, если медведи не хотят переходить в наступление на основании гораздо более значимых факторов? Я не вижу даже простой атаки медведей, лишь небольшое отступление быков... Из неотработанных паттернов я могу отметить только имбалансы 2 и 3. Возврат котировок в один из них позволит трейдерам присоединиться к тренду с покупками. Инвалидация любого имбаланса – предупредит о возможном завершении «бычьего» тренда. Однако может произойти так, что ближайший имбаланс будет отменен, а второй - сработает. Имбаланс 3 – очень маленький, вероятность его «прохода» достаточно высокая. Я считаю, что ожидать завершения «бычьего» тренда можно будет только ниже имбаланса 1. А слом структуры случится еще ниже... Календарь новостей для США и Евросоюза: США – Изменение числа первичных заявок на пособия по безработице (12-30 UTC). 10 июля календарь экономических событий не содержит в себе ни одной важной записи. Влияние информационного фона на настроение рынка в среду вновь будет отсутствовать. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Цена получила тройную реакцию от недельного «бычьего» имбаланса, сломала «медвежью» структуру, поэтому ожидать можно было только рост, который мы и наблюдаем уже 5 месяцев. На мой взгляд, сейчас пара может находиться на завершающем этапе «бычьего» тренда, однако по-прежнему зависит от информационного фона. Так как торговая война вновь начала набирать обороты и раскручивать свою спираль, трейдеры-медведи остаются в незавидном положении. Тренд в данное время остается «бычьим», поэтому продажи сейчас не могут быть главнее покупок. «Бычий» имбаланс 1 позволял рассчитывать на новый рост европейской валюты в направлении зоны 1,1976 – 1,2092, а трейдеры могли совершать сделки на покупку от этого паттерна. В данное время покупки можно удерживать открытыми с обозначенной целью. Новые покупки евровалюты можно рассматривать от имбалансов 2 или 3.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

NZD/USD. Итоги июльского заседания РБНЗ: статус-кво с голубиным оттенком

Резервный банк Новой Зеландии сегодня подвёл итоги июльского заседания, сохранив все параметры денежно-кредитной политики в прежнем виде. Регулятор реализовал базовый, наиболее ожидаемый сценарий, поэтому пара nzd/usd фактически проигнорировала это событие. «В моменте» пара подскочила на несколько десятков пунктов, но почти сразу снизилась к отметке 0,5970, где южный импульс благополучно угас. В итоге у «разбитого корыта» оказались и продавцы, и покупатели nzd/usd. Пара застряла в узком ценовом диапазоне на границе 59 и 60 фигур, следуя за индексом доллара США, который также не может определиться с вектором своего движения. Но вернёмся к РБНЗ. По итогам июльского заседания регулятор оставил процентную ставку на уровне 3,25%, впервые сделав паузу после шести раундов последовательных снижений. В общей сложности Резервный банк с августа прошлого года снизил процентную ставку на 225 базисных пунктов. В тексте сопроводительного заявления Центробанк весьма неоднозначно оценил ситуацию с инфляцией в Новой Зеландии. Например, среднесрочная инфляция, по оценкам членов регулятора, снижается в соответствии с прогнозами. Ожидается, что общая инфляция вернется к двухпроцентному уровню к началу следующего года. При этом ЦБ прогнозирует незначительное ускорение годовой инфляции. Согласно прогнозам, показатель в ближайшее время поднимется к верхней границе целевого диапазона Центробанка (1-3%). Также РБНЗ в итоговом коммюнике обеспокоился последними решениями Дональда Трампа в сфере тарифной политики, хотя прямым текстом регулятор не упоминал главу Белого дома. Но при этом отметил, что на фоне усугубления глобальной торговой напряженности и опасений по поводу тарифов США «экономические перспективы остаются крайне неопределенными». Стоит отметить, что Резервный банк ещё на предыдущем – майском – заседании дал понять, что готов поставить на паузу процесс снижения процентной ставки. Но если в мае Резервный банк реализовал «ястребиное снижение» (т.е. снизил ставку, но анонсировал паузу), то итоги июльского заседания можно охарактеризовать как «голубиное статус-кво». То есть с одной стороны, ЦБ сохранил все параметры политики в прежнем виде, но с другой стороны – не отказался от задекларированного курса по смягчению ДКП. То есть в данном случае можно смело говорить о паузе, а не о завершении цикла. В частности, в итоговом коммюнике РБНЗ отметил, что если инфляционное давление начнёт ослабевать, то Центробанк возобновит снижение ключевой ставки. При этом члены Комитета отметили, что наличие свободных мощностей в экономике и замедление базовой инфляции «поспособствуют возвращению инфляции к среднесрочному ориентиру в 2%». Здесь необходимо напомнить, что по итогам первого квартала годовая инфляция составила 2,5%, то есть CPI остался в рамках целевого диапазона 1-3%. Согласно прогнозам ЦБ, во втором квартале показатель поднимется к верхней границе этого коридора. Можно предположить, что если CPI по итогам второго квартала не превысит таргет 3,0%, то уже на следующем (августовском) заседании Центробанк возобновит цикл смягчения ДКП. Также свою роль сыграют и данные по росту ВВП Новой Зеландии во втором квартале. Напомню, что в первом квартале экономика островного государства сократилась на 0,7% г/г, незначительно превысив более пессимистичный прогноз (-0,8%). При этом в 4 квартале 2024 года объем ВВП сократился на 1,3%. То есть налицо все признаки восстановления, то при этом РБНЗ выразил свою обеспокоенность темпами данного восстановления, заявив, что сохраняющаяся неопределённость может повлиять на потребительскую активность, побудив домохозяйства и бизнес к более осторожному поведению. Другими словами, июльская пауза носит скорее превентивный характер. Регулятор сослался на краткосрочные инфляционные риски и повышенную неопределённость с тарифной политикой США. Но к следующему заседанию, которое должно состояться 20 августа, РБНЗ будет обладать более широким объёмом информации: к этому моменту станут известны данные по росту CPI во втором квартале, данные по росту ВВП Новой Зеландии во втором квартале, данные по рынку труда + итоги торговых переговоров США с десятками стран (которые должны завершиться до 1-го августа). Следовательно, вероятность снижения ставки на августовском заседании достаточно высока, учитывая тот факт, что РБНЗ по-прежнему декларирует курс по дальнейшему смягчению параметров монетарной политики. Таким образом, итоги июльского заседания новозеландского регулятора нельзя назвать ни ястребиными, ни умеренно-ястребиными. Центробанк сохранил статус-кво, но при этом недвусмысленно дал понять, что на одном из ближайших заседаний возобновит цикл смягчения ДКП. Следовательно, РБНЗ не стал союзником «киви» – вектор движения пары nzd/usd по-прежнему зависит от «самочувствия» гринбека, который сейчас находится в подвешенном состоянии (индекс доллара США дрейфует у основания 97-й фигуры). С точки зрения техники, приоритет остается за короткими позициями. На четырёхчасовом графике трейдеры не смогли преодолеть уровень сопротивления 0,6000 (нижняя граница облака Kumo на четырёхчасовом графике) – а это значит, что цена осталась под всеми линиями индикатора Ichimoku, а также между нижней и средней линиями индикатора Bollinger Bands. Первая (и пока что основная) цель нисходящего движения – отметка 0,5950, которая соответствует нижней линии Bollinger Bands на h4 и одновременно – нижней линии Bollinger Bands на D1.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Почему доллар больше не боится тарифов? В фокусе протоколы FOMC

На этой неделе заголовки пестрят сообщениями о тарифах – новые пошлины, исключения, дедлайны, угрозы. В прежние времена такие новости стали бы катализатором распродажи доллара, но сегодня он чувствует себя более чем уверенно. Что изменилось?Чтобы понять это, стоит вернуться в апрель, когда президент Трамп впервые объявил о тарифах «в честь Дня освобождения». Тогда доллар отреагировал болезненно – индекс DXY упал почти на 2% за считанные дни. Инвесторы восприняли решение как начало полномасштабной тарифной войны. И вот прошло всего несколько месяцев, а реакция рынка уже другая: на фоне нового раунда пошлин – относительное спокойствие, а местами даже рост доллара.По мнению аналитиков RBC Capital Markets, мы вошли в другую фазу восприятия риска. Доллар теперь меньше подвержен панике, и на это есть несколько весомых причин.Во-первых, эффект неожиданности исчерпан. Весной тарифные меры Трампа стали шоком – и для экономики, и для политиков. Теперь рынок морально готов: пошлины – это часть повестки, а не экстраординарное событие. Когда сюрприза нет – нет и сильной волатильности.Во-вторых, структура позиционирования изменилась. В апреле по доллару наблюдался избыток длинных позиций, что делало валюту уязвимой к коррекции. Сейчас этот баланс выровнялся, и рынок уже не так легко сползает вниз под давлением новостей.В-третьих, денежно-кредитные ожидания изменились. Тогда рынки закладывали до четырех снижений ставки ФРС в этом году, сейчас только два. Это поддерживает доходность краткосрочных инструментов, снижает привлекательность хеджа и укрепляет долларовую ликвидность.В-четвертых, американская макроэкономика стабильно удивляет в плюс. Данные по рынку труда, инфляции и производству стабильно превосходят прогнозы. Иными словами, тарифы пока не наносят существенного вреда. Это снижает вероятность немедленного смягчения политики ФРС и оставляет доллару поле для маневра.В-пятых, рынок акций США находится в бычьем настроении. S&P 500 обновил исторические максимумы, технологический сектор в лидерах, а потребительский сектор демонстрирует устойчивость. На фоне глобального спроса на риск доллар сохраняет статус безопасного, но ликвидного инструмента.И наконец – в понедельник администрация Трампа вновь пошла на уступки: сроки введения новых пошлин сдвинулись, а Вашингтон ясно дал понять, что двери для переговоров открыты. Таким образом, инвесторы понимают, что никакой немедленной эскалации не будет. Даже дедлайн 9 июля – дата активации зеркальных пошлин за меры 2 апреля – скорее всего, пройдет без сюрпризов.Технически доллар остается под давлением. DXY торгуется ниже уровней начала года, но страх исчез. И это важно: рынок не боится «заголовков», он ждет действий. А пока США демонстрируют готовность к гибкости, доллар может не только удержаться на текущих уровнях, но и временно укрепиться на фоне корректировки по другим валютам.Важно понимать: долгосрочный тренд ослабления доллара еще не отменен. Как справедливо отмечают в RBC, иностранные инвесторы продолжают активнее хеджировать долларовую экспозицию. Это создает фундаментальные предпосылки для ослабления доллара в 2025–2026 годах. Но текущая фаза – фаза переоценки, и в ней доллар теряет статус «жертвы пошлин». Он становится игроком с опцией.Публикация протоколов ФРС – драйвер для доллараРынки ждут публикации протокола заседания FOMC за 17–18 июня. Несмотря на то что Федрезерв тогда оставил ставку без изменений, текст протокола может стать куда более выразительным, и задать тон для доллара в ближайшие недели.Пауэлл на июньской пресс-конференции дал ясно понять: ФРС никуда не спешит. Снижение ставки в июле маловероятно. Ставки, вероятно, останутся на прежнем уровне и в сентябре, если не случится серьезного ухудшения данных. Тем не менее внимание инвесторов приковано к деталям. Какие именно аргументы обсуждались? Были ли голоса в пользу более раннего снижения? Упоминались ли риски роста инфляции в связи с новой торговой политикой Трампа?Если протокол покажет, что комитет уже готов к снижению в ближайшие месяцы, даже несмотря на неплохой отчет по занятости, доллар может оказаться под давлением. В таком случае рынки снова начнут активно переоценивать траекторию смягчения политики, сдвигая ожидания на август или даже июль.Но если текст будет сдержанным, акцентируя внимание на необходимости «больше данных», а также на потенциальной проинфляционности торговых инициатив Белого дома – это станет поддержкой для доллара. Особенно если в протоколе появятся отсылки к влиянию тарифов как фактора, способного отсрочить цикл смягчения.Краткосрочные ожидания от CME FedWatch говорят сами за себя: вероятность снижения в июле практически обнулилась, а на сентябрь закладывается менее 40%. В этом контексте реакция рынка на протокол может быть резкой – слишком долго доллар играл роль аутсайдера на фоне спекуляций о трех снижениях до конца года.DXY пока не пробил ключевые сопротивления – ни 97,80, ни тем более 98,50. Но при достаточной ястребиной риторике ФРС именно это и станет триггером, чтобы сломать зону консолидации вверх. Если же протокол даст «голубиный» сигнал – первой зоной давления станет уровень 96,80, с риском ускорения до 96,30 и 95,80.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

SP500 9 июля. Как высоко поднимутся котировки? Посмотрим на H4

В глобальной перспективе по индексу SP500 может формироваться крупный импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Подволна (1) и (2) сформированы. На последнем участке графика представлена восходящая импульсная волна (3), размеченная подволнами 1-2-3-4-5. В составе волны (3) завершенными смотрятся подволны 1-2-3-4. Коррекционная волна 4 не так давно подошла к концу и приняла форму двойного зигзага. На последнем участке цены мы можем наблюдать построение новой и финальной волны 5. Волна 5 может принять форму импульса [1]-[2]-[3]-[4]-[5]. Завершены подволны [1]-[2], и сейчас растем в более мощной подволне [3]. Вероятно, быки нацелены на предыдущий максимум 6451.81, который отмечен импульсом 3. В текущей ситуации можно рассматривать открытие длинных позиций с целью забрать прибыль на завершении импульсного роста в районе предыдущего максимума. Торговые рекомендации: Buy 6286.39, takeprofit 6451.81.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

BTC/USD 9 июля. Стоимость котировок поднялась. Держим длинные позиций

В долгосрочной перспективе по криптовалютной паре BTC/USD может формироваться крупный бычий импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Скорее всего, первые четыре части импульсного паттерна полностью завершены. То есть имеются ввиду волны (1)-(2)-(3)-(4). Коррекционная волна (4) приняла сложную форму тройного зигзага. На последнем участке графика мы можем наблюдать построение начальной части заключительной импульсной волны, которая будет состоять из подволн 1-2-3-4-5. На текущий момент полностью завершенными смотрятся первые две небольшие подволны 1 и 2, а также более стремительный импульс 3. Есть вероятность, что цена скорректировалась в рамках подволны 4, которая имеет сложную форму двойного зигзага. Затем началось восходящее движение внутри финальной импульсной волны 5. На сегодняшний день завершены четыре части импульса 5 - подволны [1]-[2]-[3]-[4]. В ближайшее время ожидается рост в заключительной подволне [5] в направлении уровня 112000.00. Это предыдущий максимум, который отметила подволна 3. Торговые рекомендации: Buy 109186.40, takeprofit 112000.00.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

Bitcoin. 9 июля. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! Биткоин продолжает формирование «бычьей» структуры тренда и за последние несколько дней ничего не изменилось. Быки не в первый раз сталкиваются с трудностями около уровня 110000$. Биткоин вновь выполнил возврат к своим абсолютным пикам после реакции от последнего имбаланса 6, однако сил для преодоления 108300$ – 111800$ у него опять не хватает. Каким должно быть преодоление важной зоны? Либо быстрым, стремительным, резким, либо постепенным, но уверенным. Я же из раза в раз вижу только одно: быки возвращают биткоин к зоне 108300$ – 111800$, дальше сталкиваются с серьезным сопротивлением медведей и отступают. И такие «качели» продолжаются уже два месяца. Безусловно, они завершатся рано или поздно, но в данное время биткоин может вновь выполнить возврат к имбалансу 6. Так как этот паттерн уже был отработан, балансировать цену трейдерам не нужно, а котировки могут продолжить падение ниже этого паттерна. Целей для роста у биткоина фактически нет, так как дороже 112000$ он не стоил никогда. Хочу напомнить, что реакция на любой паттерн системы «Smart money» не гарантирует сильное движение. Реакция от «бычьего» имбаланса была получена, сигнал образован, «умный капитал» показал, в какую сторону он намерен двигать инструмент. А вот трейдеры показали, что они по-прежнему не могут продавить зону 108300$ – 111800$. Я по-прежнему не исключаю полностью вероятность нового «медвежьего» тренда после снятия ликвидности с последнего пика (красная линия на графике). Напомню, что это был уже второй съем ликвидности с абсолютных пиков биткоина за последние полгода. Однако в данное время сохраняется «бычий» тренд, а вероятность увидеть сильное падение биткоина не слишком велико. До слома тренда или получения сильных «медвежьих» паттернов меня интересуют в основном покупки. Возможно, чтобы полностью разочароваться, быкам потребуется еще один съем ликвидности с абсолютных пиков стоимости. Кстати, хочу отметить еще один немаловажный факт. В начале года я говорил о боковике в зоны 90928$ – 108272$, который до сих пор остается на графике. Не исключаю, что биткоин вновь торгуется в нем. Если это так, то ожидать падения можно вплоть до уровня 91000$. Информационный фон в последнее время был разнообразным и обильным, но криптовалютный рынок по-прежнему не проявляет особого интереса к нему. Новое движение биткоина каждый раз начиналось не после какой-либо новости или события, а после образования конкретных и четких паттернов. Общий информационный фон лишь заставляет трейдеров искать альтернативные активы для инвестирования. Последняя атака быков началась после съема ликвидности со значимого свинга (23 июня). Продолжение роста началось после отработки имбаланса 6. Во всех случаях информационный фон не имел ключевого значения. Календарь новостей для США: США – Изменение числа первичных заявок на пособия по безработице (12-30 UTC). 10 июля календарь экономических событий вновь не содержит в себе ни одной интересной записи. И это четвертый день подряд, когда экономических данных нет. Однако в последнее время экономические и геополитические новости никакого влияния на курс биткоина в любом случае не оказывали. Прогноз по BTC/USD и советы трейдерам: Биткоин остается в стадии формирования «бычьего» тренда. Следовательно, меня продолжают интересовать зоны интереса на покупку при любом информационном фоне. Как уже было сказано, новая наценка актива «умным капиталом» началась после съема ликвидности со значимого свинга, а чуть позже цена выполнила возврат в зону 103900$ – 105700$ (имбаланс 6), что позволяло трейдерам открывать покупки. В ближайшие несколько дней мы можем увидеть новую попытку преодоления зоны 108300$ – 111800$. Далее все будет зависеть от успеха этой попытки. Если она будет успешной, тогда трейдеры могут просто оставаться в покупках. Если не успешной, значит рост биткоина выше абсолютных пиков в очередной раз откладывается. На данный момент она выглядит неуспешной. По открытым покупкам можно установить Stop Loss в зону безубытка или небольшую прибыль. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

«Поздравляю. Вы платите 25%». Или 50%. Или 200%... Откроет ли доллар окно для евро?

Мировая торговая система все больше напоминает то, что так любит Дональд Трамп – реалити-шоу. США продлили отсрочку на введение расширенных тарифов с 9 июля до 1 августа ... Несмотря на заявленный президентом США окончательный вариант, кто может гарантировать, что позже дата Х не будет продлена до 1 сентября? Далее до 1 октября, потом до 1 декабря и так до бесконечности...Последние три месяца администрация Белого дома в лице Бессента, Левитта и Латника с завидной регулярностью повторяла одни и те же мантры: «90 сделок за 90 дней». «Мы уже на последнем этапе с дюжиной стран; ждите шквал подписаний до конца месяца» (май).«В ближайшие 48 часов будет несколько крупных объявлений» (Минфин США, периодически в течение трех месяцев)«Мы стоим на пороге шквала соглашений; первые подписания увидите уже на этой неделе» (пресс-секретарь Белого дома, конец июня).«Говорите ноль сделок? У меня 200 сделок уже на подходе... Через три-четыре недели увидите лавину изменений» (президент США, конец апреля).Прошло три месяца, а обещанного шквала торговых соглашений так и не случилось. На этой неделе (8 июля) Трамп и вовсе заявил: «Писем с тарифами достаточно, чтобы считать их сделками. Письмо = сделка». «Все тарифы начнут взиматься с 1 августа 2025 года. Отсрочек не будет». Речь идет о ставках от 25% до 40% для 14 стран, включая Японию, Южную Корею, ЮАР, Индонезию и Таиланд. Дополнительно – тариф 50% на всю медь и до 200% на фармпродукцию. При этом Белый дом анонсировал «письма счастья», адресаты которых, кажется, выбраны генератором случайных чисел:Бангладеш – 35% (ранее – 37%)Бирма – 40% (ранее – 45%)Босния и Герцеговина – 30% (ранее – 36%)Индонезия – 30% (ранее – 32%)Казахстан – 25% (ранее – 27%)Камбоджи – 36% (ранее – 49%)Лаос – 40% (ранее – 48%)Малайзия – 25% (ранее – 24%)Сербия – 35% (ранее – 38%)Таиланд – 36% (ранее – 37%)Тунис – 25% (ранее – 28%)ЮАР – 30% (ранее – 31%)Южная Корея – 25% (ранее – 26%)Япония – 25% (ранее – 24%)Пока есть только условные договоры с Вьетнамом, Великобританией и Китаем. По Вьетнаму США снизили тарифы с 46% до 20%. А на реэкспорт – до 40%, за исключением стали, алюминия и автомобилей (там по-прежнему 45%). Вьетнам, в свою очередь, обнулил пошлины на американские товары, хотя раньше они составляли в среднем 9–10%. Только вот структура торговли осталась прежней: США ежегодно импортируют из Вьетнама на $136 млрд, экспортируют туда – лишь на $13 млрд. Что касается Китая, то никаких обязательств увеличивать закупки американской продукции в новой сделке нет: Средняя ставка пошлин США на китайские товары составляет около 40%. Причем 70% импорта облагаются 30–35%.Еще 20% идут по ставкам 55%.И лишь небольшая часть – выше. Эти налоги, по сути, оплачивает американский потребитель. Китай ответил зеркально, введя 10-процентный тариф почти на все. Кроме металлов и самолетов, плюс жесткие квоты на редкоземельные металлы. Взамен Пекин получил уступки по ИТ-инфраструктуре, авиации и визам для студентов. Но смогут ли эти договоренности увеличить американский экспорт? Нет. А сократить импорт? Вряд ли существенно. Высокая платежеспособность внутреннего спроса, зависимость от внешних цепочек поставок и риск дефицита на полках не оставляют маневра. Все перекладывается на плечи внутреннего бизнеса и потребителей. А сделки пока не сокращают торговый дефицит США. Более того – в условиях масштабного рыночного пампа и кажущейся инфляционной стабильности Белый дом парадоксально продолжает путь деструктивного популизма. С апреля пошлины расширены почти на 90% импорта в США.Трамп вводит 50% тариф на медь.Страны, поддерживающие БРИКС, могут получить добавку в 10%.При этом формально новые письма просто повторяют тарифную сетку от 2 апреля. Зачем нужно было поднимать шум? Похоже, на фоне обещаний, писем и пустых заявлений, администрация Белого дома играет в имитацию активности. Становится очевидно, никакая тарифная гимнастика этот дисбаланс не устранит. Сама по себе эта сделка не способна простимулировать американский экспорт. А вот издержки для резидентов США возрастут. Американцам все равно придется покупать импортные товары. Но уже по новым ценам – с тарифной прибавкой.Уолл-стрит. Три месяца назад рынки утопали в панике:ликвидность схлопываласьмаржин-коллы множилисьстрах парализовал даже самых опытных трейдеровТарифный экспромт Трампа первоначально вызвал масштабный обвал американских акций. Но затем произошло чудо – Уолл-стрит прибавила 30%! Причем исторический рекорд случился без поддержки Федрезерва США, на фоне плохой корпоративной отчетности и в условиях надвигающегося кризиса. Более того – прогнозы ведущих банков ожидают дальнейшего роста фондового рынка в этом году. BofA поднял прогноз по S&P500 до 6 300 п., Goldman Sachs – до 6 600 (ранее он составлял 6 229 п.). То есть потенциал дальнейшего роста составляет 1% и 6% соответственно. И это уже второе повышение от Goldman за два месяца. Всего полгода назад те же банки опускали планку ниже 6 000 п., опасаясь рецессии после провозглашенного Трампом «Дня освобождения» Америки. Однако частичная отмена пошлин снизила градус неопределенности. В ответ рынки рванули вверх. «Прогноз по прибыли в 2026 остается устойчивым, перспективы снижения ставки ФРС вкупе с нейтральной позицией инвесторов позволяют говорить о продолжении ралли», – заявили аналитики Goldman Sachs. Barclays, Citigroup и Deutsche Bank присоединились к Goldman, пересмотрев свои ожидания по индексу. Главным образом из-за того, что слабые макроданные в США укрепляют надежды на скорое смягчение политики Федрезерва, так как «эффект от тарифов оказался мягче, чем предполагалось». В то же время аналитики предупреждают, что рост рынка происходит в узком сегменте – в акциях так называемой Великой семерки. И такое сужение ширины рынка – это очень тревожный сигнал.И все же, несмотря на этот «тарифный туман», рынок закрывается на исторических максимумах. Разгадка кроется в сочетании надежды и инерции. То есть участники полагают, что крупные компании (мегакэпы) смогут пережить очередной раунд пошлин, обладая запасами прочности. Goldman открыто пишет: «Процесс переноса пошлин в цену будет медленным, а крупнейшие корпорации справятся первыми». Но также аналитики признают наличие рисков – как вверх, так и вниз. А теперь вопрос: рынок США стоит на прочном фундаменте или мы наблюдаем величайшее «надувание пузыря» без опоры на реальность? Реальность, в которой страны добросовестно ведут переговоры, ищут компромиссы, предлагают уступки, американскую сторону не устраивают. Например, те же азиатские экономики лихорадочно пытались смягчить удар, проявляя максимальную дипломатическую гибкость:Индонезия пообещала закупить $34 млрд американской аграрной и энергетической продукции.Таиланд предложил демонтировать торговые барьеры и увеличить закупки авиалайнеров. Япония согласилась покупать больше СПГ на протяжении двух десятилетий. Но чем ближе подходил крайний срок, тем очевиднее становилось тщетность этих попыток. Трамп был глух ко всем увещеваниям. «У нас были годы обсуждений с Таиландом, и мы пришли к выводу, что долгосрочный дефицит, сформированный барьерами, требует немедленных действий», – заявил в конце концов президент США. Аналогичный копипаст рассылался и другим странам, с единственной заменой – названия партнера. Такой подход в вопросах торговой политики вызвал недоумение даже у союзников.Это послание стало явным сигналом того, что прежняя модель сотрудничества рушится. Теперь даже тесные партнеры США не понимают, как выстраивать отношения с крупнейшей мировой экономикой. Ведь условия меняются без предупреждения, а диалог подменяется угрозами. «Так ли США относятся к своим друзьям?» – с иронией заметил Ману Бхаскаран, глава Centennial Asia Advisors. И добавил: «Грубость Белого дома уже подрывает не только торговлю, но и репутацию Америки в Азии». Страны региона, десятилетиями заточенные на экспорт в США, оказались в положении заложников. По данным Morgan Stanley, если тарифы Трампа вступят в силу 1 августа, средневзвешенная ставка на азиатский экспорт вырастет с 4,8% до 27%. А если в игру добавятся фармацевтика и чипы, этот уровень станет еще выше. Южная Корея – яркий пример. Ее соглашение о свободной торговле с США действует уже 13 лет. Новый президент Ли Чжэ Мен направил в Вашингтон делегацию, чтобы согласовать совместные проекты. Итог – 25%, то есть тариф, идентичный приостановленному весной. Глава государства признал: «Мы так и не поняли, чего каждая сторона ждала друг от друга». Под соусом «равноправного партнерства» Белый дом ведет игру в одни ворота. Формальные переговоры, шаблонные письма, угрозы вместо обсуждений никак не могут восприниматься как проявление доброй воли? А администрация Трампа закручивает гайки все жестче, ставя под удар всю структуру глобальных цепочек поставок. В каждом из новых писем, разосланных 8 июля, черным по белому указано, что «любая попытка обойти более высокую пошлину через третьи страны приведет к налогообложению по полной ставке». По сути, Вашингтон требует от Азии сделать невозможноеТо есть выбрать между Китаем как ближайшим экономическим соседом и крупнейшим потребительским рынком мира – США. Вопрос не просто трудный, а геоэкономически взрывоопасный. Типичный пример – полупроводники. Их цепочка поставок разветвлена:Тайвань и Южная Корея лидируют в производствеЯпония поставляет материалыМалайзия занимается тестированиемКитай в этой связке – ключевое звено как основной покупательСейчас же США пытаются выдавить его из этой схемы, надеясь затормозить развитие КНР в сфере ИИ и высоких технологий. «Трамп вовсе не стремится к свободной торговле. Он хочет создать цепочку поставок с минимальным участием Китая», – утверждает Сянь-Мин Лянь из Института Чун-Хуа. В то же время США могут в любой момент перенастроить тарифы у соседей, чтобы американские импортеры передислоцировали производство. Так, предприниматель Патрик Сунг из Орегона приостановил запуск заводов во Вьетнаме, Китае, Таиланде и на Филиппинах. «Все подвешено – пока неясно, какие тарифы вступят в силу», – признает он. И таких, как он, сотни.Для Китая крайний срок установлен пока на 12 августа. Если Пекин и Вашингтон не придут к компромиссу, снова пойдут в ход взаимные угрозы, проявившиеся в ходе весеннего обострения. Во вторник официальные источники КНР предупредили Белый дом о том, что ответ будет жестоким. Особенно если США введут торговые пошлины с 1 августа и продолжат выдавливать Китай из глобальных цепочек поставок. Причем угрозы были направлены не только в адрес США, но и против тех, кто встанет на их сторону.После зыбкого перемирия, достигнутого в июне, диалог между двумя крупнейшими экономиками мира вновь балансирует на грани срыва. Китай при этом позиционирует себя в роли мирного партнера. «Диалог и сотрудничество – единственный верный путь», – таков официальный посыл Пекина, опубликованный в People's Daily под псевдонимом Чжун Шэн (в переводе – «Голос Китая»). Ставка пошлин США на китайский экспорт уже достигла 51,1%. Китай отвечает тарифом в 32,6% – и обе стороны фактически охватывают всю двустороннюю торговлю.Но что еще важнее – Пекин не намерен смотреть сквозь пальцы на попытки других стран играть в «исключения». Если страны региона надеются извлечь выгоду из конфликта двух гигантов, жертвуя китайскими интересами ради снижения тарифов от Вашингтона – они рискуют остаться без обеих сторон. В эпоху тотальной взаимозависимости попытка выстроить «санитарный кордон» вокруг Китая может оказаться не просто наивной, но и экономически самоубийственной.Евросоюз на этой неделе тоже пытается застолбить для себя окно стабильности. Цель Брюсселя – заключить предварительное соглашение с США, которое зафиксирует пошлины на уровне 10% и отсрочит более жесткие меры, запланированные на 1 августа. Сделка, пусть и временная, позволит выиграть время для переговоров по постоянному соглашению. Если сделка не будет подписана вовремя, почти весь европейский экспорт в США будет обложен пошлиной в 50%. Германия уже предупредила, что ЕС готов ответить симметрично.Инвесторы и аналитики ING называют ситуацию «тарифным шахматным эндшпилем». Никто пока не спешит ставить мат, но каждый ход может оказаться решающим. Это битва за контроль над глобальными потоками капитала и влияния. На форуме в Экс-ан-Провансе представители ЕЦБ открыто заявили: евро не станет глобальной резервной валютой завтра, но уже сегодня его рассматривают как надежную альтернативу доллару. На неопределенности вокруг американских активов валюта объединенной Европы с начала года уже укрепилась на 14%.«Те, кто вводит тарифы, пострадают первыми», – считает Яннис Стурнарас, глава ЦБ Греции. Политик также связал ослабление доллара с фискальной безответственностью США после принятия «прекрасного» налогового пакета Трампа. Он, по мнению критиков, усилит давление на бюджет США и отпугнет инвесторов. Сохранение ставки на уровне 10% не станет победой, но позволит избежать экономического удара по ключевым секторам. В противном случае – зеркальные пошлины от Брюсселя и дальнейшая фрагментация глобальной торговли.Трампономика 2.0 и TACO. Когда Дональд Трамп 2 апреля громогласно представил свои тарифы «Дня освобождения», рынок отреагировал без промедления:акции рухнулиэкономисты заговорили о рецессииинвестиционные прогнозы стали резко отрицательнымиНо спустя три месяца рынки восстановились, инфляция не улетела в космос, безработица осталась стабильной, а S&P 500 вновь штурмует исторические вершины. Трамп, как фокусник, на время заморозил тарифную бомбу – 90-дневная пауза завершается 9 июля. Что дальше? Сейчас экономика застыла в режиме ожидания. Компании с начала года лихорадочно пополняли склады, опережая возможные пошлины. Этот импортный всплеск даже исказил статистику. В результате реальный рост ВВП США в первом квартале оказался занижен из-за перегрузки ввоза. Но запасы истощаются – и бизнесу снова приходится импортировать. У компаний выбор простой, но неприятный:либо глотать пошлины и жертвовать прибыльюлибо повышать цены и рисковать потерей клиентовПока большинство выбирают первое. Ведь если Трамп завтра передумает, лишние затраты окажутся бессмысленными. Именно поэтому в индексах инфляции тарифный след почти неразличим. А сами тарифы косвенно давят на цены... вниз из-за слабого спроса. Goldman Sachs уже сравнивает эту динамику с рецессионными шоками прошлого. Если 9 июля президент удвоит ставки – эскалация почти неизбежна. Пример Brexit показал, что неопределенность убивает инвестиции даже в самых развитых экономиках. США сегодня – textbook case такой нестабильности. Тем не менее, прямая рецессия не гарантирована. Американская экономика остается одной из самых устойчивых в мире, демонстрируя стабильный рост с 2022 года. А фискальные стимулы, заложенные в недавнем «Большом, прекрасном законопроекте» Трампа, могут замаскировать эффект от пошлин. По крайней мере – на время. А затем инфляция может усилить и загнать ФРС в ловушку. В то же время на Уолл-стрит для его подхода уже прижилась аббревиатура TACO (Trump Always Chickens Out, «Трамп всегда отступает»). А недавний опрос показал, что 57% избирателей уже не одобряют его подход к торговле. У Трампа все меньше доверия – как дома, так и за рубежом. Да, сделки для него важны, но не по сути – по факту. Быстро, эффектно, без нюансов. И если он не получит быстрый результат, обрушит все. Трампономика 2.0 – это не триумф, но и не катастрофа. Это иллюзия стабильности, на которой зиждется все более хрупкий фундамент американского процветания. И если под этим фасадом начнет трещать реальность – рынки могут не простить такой игры в экономическую рулетку.Евро/доллар. Пока статус доллара как мировой резервной валюты остается формально незыблемым. Но эксперты все чаще заглядывают за горизонт, отмечая, что у евро появился уникальный шанс укрепить свои позиции на международной арене. Но для этого ЕС необходимо устранить внутренние барьеры. По данным Европейского центробанка:доля доллара в мировых резервах упала с 68,8% в 2014 году до 57,8% на конец 2024 г.доля евро остается стабильной – около 20%На фоне глобальных изменений у евро появляется структурное окно возможностей, считает глава Eurogroup Паскаль Донохью. Ведь несмотря на геополитические турбулентности, скачки цен на нефть и рост рисков, доллар не получил былой поддержки. Франческо Песоле из ING отмечает, что рынок просто не видит в долларе того же убежища, как прежде. Наоборот – инвесторы стараются избегать доллара в долгосрочной перспективе, опасаясь политических атак на ФРС, растущего дефицита и преждевременного смягчения денежной политики.Иностранные инвесторы не обваливают доллар, они просто перестают его покупать. Меньше потоков капитала – меньшая устойчивость валюты. Этот тихий сдвиг, по их словам, и подтачивает позиции доллара с куда большей силой, чем громкие торговые угрозы. Что дальше? По мнению аналитиков, в ближайшие месяцы курс пары EUR/USD будет зависеть от нескольких факторов:темпов снижения ставок ФРС СШАторгового давления способности Евросоюза сохранять экономическую стабильностьДоллар. Но главное – происходит «размагничивание» доллара как безальтернативного якоря глобальной системы. Если раньше он был символом надежности, то теперь он все чаще ассоциируется с волатильностью, политическим вмешательством и фискальным дефицитом. А евро – пусть пока и скромной поступью – делает шаг вперед. «Когда такое движение начинается – остановить его сложно», – предупреждает Арт Хоган из Riley Wealth Management и называет причины поименно: масштабный дефицитполитическая нестабильностьдавление на ФРСобострение торговых конфликтовДоллар США переживает крупнейший обвал с эпохи Никсона – минус 10,7% за июнь, что стало худшим полугодием с 1973 года. А само падение доллара стартовало еще в январе и лишь ненадолго приостановилось в апреле на надежде, что тарифы Трампа окажутся не столь разрушительными. Но вера в силу доллара вновь пошатнулась. А его падение доллара все чаще трактуется как симптом утраты США монетарного и геополитического авторитета:госдолг приближается к $30 трлнбюджетный дефицит в 2025 году достигнет $2 трлнуверенность в трежерис снижается«Мы видим устойчивый тренд к отказу от долларовой зависимости», – подчеркивает аналитик Лоусон Виндер. В TS Lombard с этим согласны: «Доллар – переоценен, и это подарок, которым стоит пользоваться». Макростратег Дэниел фон Ален прогнозирует дальнейшую недооценку доллара и держит короткие позиции. Однако не все так пессимистичны. Томас Мэтьюз из Capital Economics полагает, что долларовая паника может быть преувеличена и что падение было вызвано не столько слабостью самого гринбека, сколько его коррекцией по отношению другим валютам.Wells Fargo указывает, что доллар по-прежнему остается краеугольным камнем глобальной финансовой системы. Высоколиквидные рынки, правовая защита и институциональная устойчивость США делают отказ от доллара крайне сложным процессом. Аналитик банка Дженнифер Тиммерман подчеркивает: несмотря на падение, доллар – это все еще главный «якорь» мировой экономики. Вопрос в другом. Сколько еще рынок будет закрывать глаза на то, что американская валюта больше не отражает силу, которую ей приписывали?Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

SP500 9 июля. Как высоко поднимутся котировки? Посмотрим на H4.

В глобальной перспективе по индексу SP500 может формироваться крупный импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Подволна (1) и (2) сформированы. На последнем участке графика представлена восходящая импульсная волна (3), размеченная подволнами 1-2-3-4-5. В составе волны (3) завершенными смотрятся подволны 1-2-3-4. Коррекционная волна 4 не так давно подошла к концу и приняла форму двойного зигзага. На последнем участке цены мы можем наблюдать построение новой и финальной волны 5. Волна 5 может принять форму импульса [1]-[2]-[3]-[4]-[5]. Завершены подволны [1]-[2], и сейчас растем в более мощной подволне [3]. Вероятно, быки нацелены на предыдущий максимум 6451.81, который отмечен импульсом 3. В текущей ситуации можно рассматривать открытие длинных позиций с целью забрать прибыль на завершении импульсного роста в районе предыдущего максимума. Торговые рекомендации: Buy 6286.39, takeprofit 6451.81.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

NG 9 июля. Цена обвалилась на 10 пунктов. Уверенно идет к цели!

Глядя на текущий график, можно заметить, что по Газу может формироваться крупный коррекционный тренд. На текущем графике представлена разметка большой действующей волны (Y), принимающей форму тройного зигзага W-X-Y-XX-Z. На текущем графике мы видим, что действующая волна Z похожа на стандартный зигзаг, внутри которого завершен импульс [A]. Сейчас может формироваться коррекционная подволна [B], которая, судя по всему, принимает форму двойного зигзага (W)-(X)-(Y). Предполагается, что на сегодняшний день завершена только первая действующая волан (W), она приняла форму двойного зигзага W-X-Y. Сейчас в процессе развития может находиться противодействующая волна связка (X), она тоже представляет собой двойной зигзаг W-X-Y. На последнем участке графика может формироваться финальная зигзагообразная волна Y. Внутри волны Y могла подойти к концу коррекционная подволна [B]. Но в приоритете вариант в котором ее развитие продолжается. Есть большая вероятность, что медведи отведут рынок к минимуму 2.95, где ранее была завершена подволна (W). Торговые рекомендации: Sell 3.18, takeprofit 2.95.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD 9 июля. На пути к цели 1.186 нас ждет небольшая коррекция!

Рынок по Евродоллару в долгосрочной перспективе может формировать крупную бычью коррекция (B), которая принимает форму стандартного зигзага A-B-C. На сегодняшний день полностью завершены только первые две его части - импульс A и коррекция B. На последнем участке графика мы можем наблюдать развитие бычьей волны C, которая, по всей видимости, принимает форму импульса. На текущий момент завершены первые четыре его части - подволны [1]-[2]-[3]-[4]. В процессе построения бычья финальная подволна [5]. Большая вероятность, что быки внутри волны [5] смогут отправить рынок в область уровня 1.186. На указанной отметке величина крупной импульсной волны C составит 100% по расширению Фибоначчи от предыдущей импульсной волны A. Таким образом, при продолжении роста, стоит рассмотреть открытие длинных позиций с текущего уровня, с целью забрать прибыль на указанной отметке. После достижения уровня 1.186, ожидается смена тренда, а именно ожидается развитие финального медвежьего импульса (C). Торговые рекомендации: Buy 1.171, takeprofit 1.186.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

BTC/USD 9 июля. Стоимость котировок поднялась. Держим длинные позициий.

В долгосрочной перспективе по криптовалютной паре BTC/USD может формироваться крупный бычий импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Скорее всего, первые четыре части импульсного паттерна полностью завершены. То есть имеются ввиду волны (1)-(2)-(3)-(4). Коррекционная волна (4) приняла сложную форму тройного зигзага. На последнем участке графика мы можем наблюдать построение начальной части заключительной импульсной волны, которая будет состоять из подволн 1-2-3-4-5. На текущий момент полностью завершенными смотрятся первые две небольшие подволны 1 и 2, а также более стремительный импульс 3. Есть вероятность, что цена скорректировалась в рамках подволны 4, которая имеет сложную форму двойного зигзага. Затем началось восходящее движение внутри финальной импульсной волны 5. На сегодняшний день завершены четыре части импульса 5 - подволны [1]-[2]-[3]-[4]. В ближайшее время ожидается рост в заключительной подволне [5] в направлении уровня 112000.00. Это предыдущий максимум, который отметила подволна 3. Торговые рекомендации: Buy 109186.40, takeprofit 112000.00.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

РБНЗ оставил ставку без изменений, киви имеет потенциал к продолжению роста

Резервный Банк Новой Зеландии (РБНЗ) на завершившемся сегодня утром заседании, как и ожидалось, оставил ключевую ставку на уровне 3,25%. Потенциально ястребиный результат заседания РБНЗ компенсировал относительно мягкими формулировками в сопроводительном заявлении, из которых следует, что он ожидает смягчения кредитно-денежной политики, если среднесрочное инфляционное давление продолжит снижаться.РБНЗ активно снижается ставку с августа прошлого года, и если такое снижение ранее выглядело обоснованным, то сейчас ситуация стала более запутанной. В 1 квартале инфляция выросла с 2.2% до 2.5%, то есть угроза возврата инфляции вполне реальна, а экономические перспективы пусть и остаются неопределенными, но все же дают основания для паузы, поскольку экономика демонстрирует признаки оживления после рецессии в прошлом году.Но и сценарий еще одного снижения ставки не очевиден, если инфляция, по прогнозу самого РБНЗ, к концу года вернется к верхней границу целевого диапазона 1-3%. Если это произойдет, то пауза по ставке затянется и киви получит совершенно очевидный бычий импульс. Квартальный отчет по инфляции будет опубликован утром 21 июля, и как минимум до этого времени киви будет продолжать испытывать бычье давление. Еще из мягких формулировок можно выделить прогноз снижения мирового экономического роста из-за тарифной войны и политической неопределенность. Снижение роста, в свою очередь, приведет и к снижению темпов роста ВВП Новой Зеландии, и к снижению инфляционного давления. ОБНЗ, таким образом, оставляет за собой возможность любых действий в будущем. Пока рынки видят как минимум одно снижение ставки до конца года, это немного, и в любом случае не помешает киви укрепляться и далее, если доллар США по-прежнему не найдет в себе сил для разворота.Спекулятивное позиционирование по NZD продолжает смещаться в бычью сторону, за отчётную неделю чистая длинная позиция увеличилась на 87 млн, до 253 млн, перевес минимальный и ситуацию пока можно рассматривать как нейтральную. Расчётная цена после впечатляющего движения на север потеряла динамику, но остается выше долгосрочной средней, что позволяет рассчитывать на продолжение роста после коррекции. NZD/USD корректируется после принятия «Большого красивого законопроекта», как и большинство других валют, однако эта коррекция носит ограниченный характер и не похожа на полноценный разворот. Ближайшая поддержка 0.5970, далее 0.5875, вероятность дальнейшего снижения cчитаем невысокой. По-прежнему видим потенциал для продолжения роста, долгосрочная цель 0.6373. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: консолидация, давление продавцов и молчание китов — что это значит для трейдера?

Цена Bitcoin держится выше $100 000, несмотря на давление на деривативных площадках и нервозность в среде долгосрочных держателей. Но за этим внешним спокойствием кроется целый набор противоречивых сигналов, которые трейдерам стоит рассматривать не поодиночке, а в комплексе. В этом обзоре будем разбираться, куда действительно движется рынок?RHODL указывает на фазу зрелости — а значит ли это, что «все уже позади»?Одним из самых интересных сигналов последней недели стал скачок RHODL-метрики от Glassnode — индикатора, который показывает, какая часть капитала сконцентрирована у инвесторов, державших Bitcoin на протяжении целого рыночного цикла. Текущие значения — максимальные за весь цикл 2024–2025 гг. Это не просто статистика — это явное свидетельство сдвига в психологии участников.Иными словами, рынок входит в стадию, где доминируют не спекулянты с недельным горизонтом, а «старики», привыкшие держать и не метаться. Это резко снижает уровень спекулятивного давления и делает экосистему менее восприимчивой к панике.Но здесь есть нюанс: когда рынок перестаёт реагировать на позитивные или негативные триггеры, это может быть как признаком устойчивости, так и симптомом замедления импульса. С одной стороны — рынок стабильнее. С другой — он становится уязвим к неожиданным сдвигам настроений, ведь большинство активов находится в «твёрдых руках», и любое нарушение равновесия способно вызвать каскадную реакцию.Binance как зеркало настроений: стейблкоины заходят, Bitcoin — уходитИнтересный феномен последних месяцев — расхождение между резервами Bitcoin и стейблкоинов на Binance. Объёмы BTC в кошельках биржи снижаются, тогда как стейблкоины, напротив, поступают активнее. Обычно приток BTC на биржу — сигнал к возможным продажам. А стейблкоины, особенно в больших количествах, — это потенциальное «топливо» для новых покупок.Получается следующее: инвесторы выводят BTC с биржи (возможно, в холодные кошельки, что указывает на долгосрочное хранение), но при этом готовят ликвидность в виде стейблкоинов. Это можно прочитать как: «Мы пока не покупаем, но вот деньги уже на месте, и если что — входим».А вот с этим «если что» — всё сложнее. Сценарий, при котором эти миллиарды в стейблкоинах снова пойдут в BTC, зависит от сильного сигнала — будь то макроэкономический импульс, институциональный интерес или прорыв уровня сопротивления.Binance Derivatives: 45 дней в минусе — и цена все равно стоитДругая интересная метрика — CVD (Cumulative Volume Delta) на Binance Derivatives. Она показывает: на протяжении полутора месяцев на рынке преобладают продавцы, причём с устойчивым перевесом. Любое движение вверх воспринимается как шанс зашортить. Но — и вот здесь ключевое — цена не падает. Она держится выше $100 000.Это напоминает качели, где одна сторона активно наваливается, но другая её выдерживает. Так бывает, когда у покупателя есть невидимая поддержка. Очень возможно, что за ней стоят институционалы, аккумулирующие актив в диапазоне $100 000–$110 000.Если это так — мы находимся в стадии скрытой аккумуляции. Но стоит отметить и обратную сторону: спрос со стороны розницы остаётся слабым. Без свежей крови рынок может не получить нужного импульса для прорыва выше $110 000. А это значит — в случае обострения внешнего фона покупатель может отступить.Прибыль 215% — а где распродажа?Метрическая бомба замедленного действия — доходность долгосрочных держателей BTC превышает 215% по сравнению с их средней ценой покупки. Исторически именно уровень в 300% становился точкой массовой фиксации прибыли. Пока ещё не достигли? Да. Но мы рядом.И вот здесь становится по-настоящему жарко. Текущий уровень прибыльности уже соблазнителен. Если добавятся стресс-факторы — резкий рост волатильности, регуляторное давление, падение рынков или даже банальное «устали ждать» — крупные держатели могут начать выходить из позиций. И тогда рынок, насыщенный «твёрдыми руками», может неожиданно потерять равновесие.Сейчас Bitcoin балансирует на грани. Если начнётся фиксация прибыли, особенно вкупе с уже активным давлением на деривативах, может возникнуть снежный ком — падение цен, маржин-коллы, паника, краткосрочные распродажи.Но если удержится — и произойдёт мощный перезапуск интереса, особенно со стороны институционалов — нас ждёт фазовый переход к новым максимумам.Сценарии: от боковика до $205 000По текущим трендам и моделям, включая годовые проекции и поведение исторических циклов, Bitcoin сохраняет потенциал достичь $205 000 к концу 2025 года. Это логика сетевого эффекта, ужесточающегося предложения (пост-халвинг), растущего институционального спроса и предстоящего возможного одобрения новых деривативов на базе BTC в ключевых юрисдикциях.Однако до реализации этого потенциала рынок может пройти через стресс. Сейчас мы в фазе консолидации с элементами нарастающего давления, но и с фундаментальными признаками силы. Ключевой фактор — устойчивость цены несмотря на продажи.В краткосрочной перспективе вероятна продолжительная консолидация между $100 000 и $115 000. Прорыв выше возможен, если активизируется розничный спрос и в игру войдут стейблкоины, уже стоящие на старте.В случае же негативных внешних сигналов — первым отреагируют именно долгосрочные держатели, чья прибыльность достигла опасной отметки. Тогда возможен резкий откат — в диапазон $85 000–$90 000. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс