Новости форекс

Обзор пары GBP/USD. 3 сентября. Куда ты, фунт?

Валютная пара GBP/USD на торгах во вторник обвалилась на 140 пунктов за 1 час. Есть ли хоть один человек в этом мире, кто прогнозировал такое движение? И самый главный вопрос – на основании чего доллар США вдруг ни с того, ни с сего начал так активно расти? Дональд Трамп больше не президент США? ФРС объявила о повышении ключевой ставки? Началась новая война на Ближнем Востоке? Конечно, это риторические вопросы. Ясно одно. Какая-то причина такого сильного падения пары GBP/USD была. Но какова она, возможно, никто из нас никогда не узнает. Возможно, какая-либо информация появится по этому поводу, но очевидно, что крупные игроки неспроста начали активно скупать доллар. Таким образом, возможны два варианта. Либо причина есть, но мы о ней ничего не знаем. Либо это манипуляция с целью растормошить рынок, показать, что дальше мы будем двигаться вниз, а вместо этого начнется новый виток глобального восходящего тренда. Посудите сами, даже гипотетически какие сейчас имеются причины для укрепления американской валюты? Абсолютно ничего не поменялось в лучшую сторону для доллара за последние несколько месяцев. Если доллар США валился в пропасть раньше, то с чего бы сейчас ему расти? Возможно, дело все в той же инсайдерской информации. Возможно, узкому кругу участников валютного рынка стало известно, что отчет NonFarm Payrolls в пятницу выйдет с серьезным приростом, что нивелирует провал последних трех месяцев и, следовательно, существенно понизит вероятность смягчения монетарной политики ФРС в сентябре. Что ж, остается тогда дождаться пятницы и узнать, так ли это. Но даже если это так, то этот фактор уже, получается, отработан. Следовательно, на сильных Нонфармах в пятницу мы увидим падение доллара, а не его рост. В общем, движения пары во вторник очень сильно похожи на манипуляцию. На дневном ТФ отлично видно, что цена все также остается в рамках восходящего тренда, а причин для падения, как мы уже разобрались, во вторник не было никаких. Таким образом, даже если по итогу мы увидим новый виток глобальной коррекции с уходом цены ниже предыдущего локального минимума(1,3140), наша позиция не изменится – продолжение падения доллара США в среднесрочной перспективе. Мы вполне допускаем, что крупный игрок хочет продолжать избавляться от американской валюты, но для того, чтобы открыть покупки евро и фунта, нужно, чтобы кто-то на рынке продавал евро и фунт. А кто сейчас продает евро и фунт, если эти две валюты только растут? Таким образом, может иметь место «поход за ликвидностью». Такое явление хорошо известно, если вы руководствуетесь стратегией ICT. Оно заключается в «съедании» Stop loss'ов розничных трейдеров, которые и выступают ликвидностью для крупного игрока для открытия длинных позиций. В этом случае речь опять-таки идет о манипуляции. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 90 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». В среду, 3 сентября, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,3300 и 1,3480. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что указывает на однозначную восходящую тенденцию. Индикатор CCI дважды вновь зашел в область перепроданности, что вновь предупреждает о возобновлении восходящего тренда. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,3367 S2 – 1,3306 S3 – 1,3245 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,3428 R2 – 1,3489 R3 – 1,3550Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 3 сентября. Инфляция, это ты? Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 3 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 сентября. Торговые рекомендации: Валютная пара GBP/USD начала новый виток нисходящей коррекции. В среднесрочной перспективе политика Дональда Трампа, вероятно, продолжит оказывать давление на доллар. Таким образом, длинные позиции с целями 1,3611 и 1,3672 остаются гораздо более актуальными при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволяет рассматривать небольшие шорты на чисто технических основаниях. Время от времени американская валюта показывает коррекции, но для трендового укрепления ей нужны реальные признаки завершения Мировой торговой войны или другие глобальные, позитивные факторы. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 сентября. Обвал британского фунта – ловушка?

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD во вторник рухнула вниз по таким же необъяснимым причинам, что и пара EUR/USD. Разница заключается лишь в том, что евро потерял пунктов 100, а фунт – 200. Даже если существуют объективные причины падения британской валюты, есть ли основания ожидать дальнейшее укрепление американской валюты? На наш взгляд, нет. Фунт может еще немного упасть, если макроэкономический фон из США на этой неделе окажется сильным. Но общий фундаментальный фон из-за отдельных отчетов не поменяется. Таким образом, мы по-прежнему ждем только восходящего движения. Конечно, в краткосрочной перспективе вполне можно торговать на понижение. Единственное, что мы хотели бы отметить – таких движений, как во вторник, лучше избегать. Они могут выглядеть супер-привлекательно, но их даже постфактум крайне сложно объяснить. Посмотрите на иллюстрацию ниже. Фунт стерлингов две недели двигался очень вяло, но при этом каждая открытая сделка не приводила и даже не могла привести к баснословным убыткам. Если трейдеры открывали сделки на покупку во вторник(для чего тоже были основания) и забыли выставить Stop Loss, то к концу дня понесли огромные убытки. А заходить по ходу такого движения – точно не лучшая затея. На 5-минутном ТФ мы выделили все торговые сигналы минувшего дня, но отрабатывать их не имело никакого смысла. Мы увидели эмоциональные торги, когда ни уровни, ни линии не имеют практически никакого значения. Да, область 1,3369-1,3377 сдержала пару от дальнейшего падения, но к тому времени и само движение уже, по сути, закончилось. С нашей точки зрения, работать следует с понятными и спокойными движениями. Или хотя бы прогнозируемыми. К примеру, за час до оглашения результатов заседания ФРС можно ожидать роста волатильности. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 3 сентября. Инфляция, это ты? Обзор пары GBP/USD. 3 сентября. Куда ты, фунт? Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 3 сентября. Отчет COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Вот и сейчас они находятся практически на одном уровне, что говорит о примерно равном количестве позиций на покупку и на продажу. Доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, поэтому, в принципе, спрос маркет-мейкеров на фунт стерлингов сейчас не слишком важен. Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время. ФРС в любом случае будет снижать ставку в ближайший год. Спрос на доллар так или иначе будет падать. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 5,3 тысячи контрактов BUY и открыла 0,8 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за отчетную неделю на 6,1 тысячи контрактов. В 2025 году фунт очень сильно вырос, но следует понимать, что причина одна – политика Дональда Трампа. Как только эта причина будет нивелирована, доллар может перейти в рост, но когда это произойдет – не знает никто. Неважно, какими темпами растет или падает нетто-позиция по фунту. По доллару она в любом случае падает и, как правило, более высокими темпами. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD готова к формированию нового восходящего тренда, но торги во вторник испортили всю техническую картину. На наш взгляд, пара GBP/USD достаточно скорректировалась в последние недели, чтобы возобновить глобальный восходящий тренд, который начался еще в январе. Фундаментальный и макроэкономический фон не изменился за последние недели, поэтому оснований ждать роста доллара по-прежнему нет. Однако в данное время фунт стерлингов валится вниз, и такое движение крайне сложно объяснить. На 3 сентября мы выделяем следующие важные уровни: 1,3125, 1,3212, 1,3369-1,3377, 1,3420, 1,3509-1,3525, 1,3615, 1,3681, 1,3763, 1,3833, 1,3886. Линии Сенкоу Спан Б (1,3482) и Киджун-сен (1,3443) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. В среду в Великобритании вновь не запланировано ни одного важного события, однако в США будет опубликован отчет JOLTs по количеству открытых вакансий в июле. Мы не считаем этот отчет супер-важным, но некоторую реакцию рынка он может спровоцировать. В среду нужно понять, успокоился ли рынок после вторника? Это – главное. Торговые рекомендации: Мы считаем, что в среду фунт стерлингов может начать новую попытку восхождения от области 1,3369-1,3377. Если случится закрепление ниже этой области, можно рассматривать короткие позиции с целью 1,3212. Главное сегодня – чтобы движения были спокойными, обычными. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 3 сентября. Инфляция, это ты?

Валютная пара EUR/USD в течение вторника продолжала торговаться в абсолютно том же самом ключе, что и 2,5 недели до этого. Однако незадолго до полудня произошло необъяснимое. Доллар США начал резко дорожать, а пара EUR/USD рухнула вниз, как камень, чего с ней не случалось уже месяцев 7 или 8. С тех пор, как Дональд Трамп стал президентом США во второй раз... Нам же остается только догадываться, что именно произошло на валютном рынке и на что именно отреагировали крупные игроки? Единственной гипотезой может служить отчет по инфляции в Европейском союзе. Несмотря на то, что падение началось за час до его публикации, нас подобное развитие событий совершенно не удивляет. Маркет-мейкеры на то и маркет-мейкеры, чтобы иметь доступ к инсайдерской информации. Конечно, наверное, даже они не всегда получают макроэкономические данные раньше других участников рынка, но, похоже, вчера был не такой случай. Итак, индекс потребительских цен в Евросоюзе по итогам августа ускорился до «целых» 2,1% в годовом выражении. Напомним, что мы предупреждали о возможном росте инфляции на основании отчета по инфляции в Германии, который тоже превысил прогнозы. Но, конечно, мы не могли предположить такую бурную реакцию рынка. И даже после того, как отчет по инфляции стал доступен не только крупным игрокам, крайне сложно сказать, на что именно последовала такая реакция рынка? Да, инфляция в ЕС выросла, но выросла минимально и в любом случае остается около целевого уровня ЕЦБ. Да, инфляция ускорилась, поэтому ЕЦБ вряд ли в ближайшее время будет проводить смягчение монетарной политики. Постойте. В таком случае европейская валюта должна была получить поддержку рынка, а не попадать под массированную бомбардировку. То есть рост инфляции – это повод для рынка покупать евро, а не продавать его, потому что политика ЕЦБ теперь не предполагает нового смягчения. Как вывод, можно сказать следующее. Если отчет по инфляции и стал причиной обвала европейской валюты, то никакой закономерности и логики в таком движении не было. Вполне возможно, что мы увидели очередную манипуляцию крупных игроков. Ведь после «обеденного обвала» пара EUR/USD все также оставалась внутри бокового канала, о котором мы постоянно говорим в последнее время. То есть, по сути, мы увидели резкий обвал в пределах флэта. Если это движение никоим образом не связано с какими-либо глобальными событиями, о которых пока ничего неизвестно, то мы увидели просто виток нисходящего движения внутри бокового канала. Не более. Таким образом, на текущий момент можно сказать одно – флэт продолжается. Сколько еще он будет продолжаться – зависит только от макроэкономического фона на этой неделе. Мы вполне допускаем, что волатильность вырастет, а вот флэт при этом не будет завершен. В общем, с технической точки зрения, вчера ничего экстраординарного не случилось. Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 3 сентября составляет 71 пункт и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1582 и 1,1724 в среду. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что по-прежнему указывает на восходящую тенденцию. Индикатор CCI трижды заходил в область перепроданности, что предупреждало о возобновлении восходящего тренда. Сформирована новая «бычья» дивергенция, которая предупреждает о росте. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1597 S2 – 1,1536 S3 – 1,1475 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1658 R2 – 1,1719 R3 – 1,1780 Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары GBP/USD. 3 сентября. Куда ты, фунт? Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 3 сентября. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 сентября.Торговые рекомендации: Пара EUR/USD может возобновить восходящий тренд. На американскую валюту по-прежнему сильнейшее воздействие оказывает политика Дональда Трампа, который не собирается «останавливаться на достигнутом». Доллар рос, сколько мог, но сейчас, похоже, приходит время для нового витка затяжного падения. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать небольшие шорты с целями 1,1597 и 1,1582. Выше скользящей средней линии остаются актуальными длинные позиции с целями 1,1761 и 1,1780 в продолжение тренда. В данное время на рынке продолжается флэт с приблизительными границами уровни Мюррей 1,1597 и 1,1719.Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 3 сентября. Необъяснимый вторник.

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в течение вторника рухнула вниз, как камень, по необъяснимым до сих пор причинам. Некоторые из аналитиков уже успели сделать предположения по поводу того, что произошло на рынке 2 сентября. Однако львиная доля этих гипотез не стоят и выеденного яйца. Нужно просто признать очевидное – что-то произошло, а что именно – вполне возможно, что мы никогда не узнаем. Так или иначе, довольно важный и интересный макроэкономический фон был проигнорирован. Отчет по инфляции в Евросоюзе вышел через час после начала обвала, а его значение поддерживало европейскую валюту. Индекс деловой активности ISM в секторе производства США оказался хуже прогнозов, но большую часть дня доллар активно рос. И после такого совершенно сумасшедшего вторника пара EUR/USD все равно остается внутри бокового канала, флэта. То есть в техническом плане для пары EUR/USD не изменилось абсолютно ничего. Флэт продолжается, а трендовое движение отсутствует. Впрочем, может быть, сегодня мы все-таки узнаем, где зарыта собака, и тогда прогнозировать дальнейшее движение пары станет немного легче. Но сейчас прогнозировать нечего. Нужно, чтобы завершился флэт. На 5-минутном ТФ мы выделили все сформированные торговые сигналы вторник, но отработать можно было с натяжкой первые два. Если трейдер не понимаем, почему цена летит(именно летит, а не просто двигается) в определенном направлении, лучше не входить в рынок. Цена преодолела область 1,1660-1,1666, что можно было отработать короткой позицией. Однако напомним, что во флэте линии индикатора Ишимоку не имеют никакой силы. Более или менее приемлемым торговым сигналом был только отскок от области 1,1604-1,1615. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 3 сентября. Инфляция, это ты? Обзор пары GBP/USD. 3 сентября. Куда ты, фунт? Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 сентября.Отчет COT. Последний отчет COT датирован 26 августа. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время была «бычьей», медведи с трудом перешли в зону собственного превосходства в конце 2024 года, но очень быстро ее потеряли. С тех пор, как Трамп вступил в должность президента США, падает только доллар. Мы не можем сказать, что падение американской валюты продолжится с вероятностью 100%, но текущее развитие событий в мире намекает именно на этот вариант. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, зато остается достаточное количество факторов для падения американской. Глобальный нисходящий тренд все еще сохраняется, но какое сейчас имеет значение, куда двигалась цена в последние 17 лет? Как только Трамп закончит свои торговые войны, доллар может перейти в рост, но последние события показали, что война будет продолжаться в том или ином виде. Возможная потеря независимости ФРС – еще один сильнейший фактор давления на валюту США. Расположение красной и синей линий индикатора продолжает указывать на сохранение «бычьей» тенденции. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 5,7 тысячи, а количество шортов – на 1,3 тысячи. Соответственно, нетто-позиция за неделю выросла на 4,4 тысячи контрактов.Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара EUR/USD сделала первый шаг к формированию новой восходящей тенденции, но после этого уже несколько недель на рынке царит флэт. Те глобальные факторы падения американской валюты, о которых мы постоянно говорим, никуда не исчезли. Мы по-прежнему не видим никаких оснований для среднесрочного роста доллара. Поэтому не можем прогнозировать его рост. На 3 сентября мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,1092, 1,1147, 1,1185, 1,1234, 1,1274, 1,1362, 1,1426, 1,1534, 1,1604-1,1615, 1,1666, 1,1750-1,1760, 1,1846-1,1857, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1660) и Киджун-сен (1,1663). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В среду самым важным событием дня будет отчет по количеству открытых вакансий в США JOLTs, который публикуется с двухмесячной задержкой... Также состоится выступление Кристин Лагард, которая может прокомментировать вчерашний отчет по инфляции, который показал рост до 2,1% г/г. Торговые рекомендации: В среду цена может торговаться абсолютно рэндомно, так как пара остается во флэте. Если бы движения были спокойными, как до вторника, тогда можно было бы спокойно торговать на технических факторах. После вторника предположить, что будет дальше, крайне тяжело. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

WTI - West Texas Intermediate. Анализ цен. Прогноз. Техническая ситуация благоприятствует быкам

Недавние атаки украинских беспилотников были направлены на российские энергетические объекты, выведя их из строя, и создав опасения проблем с поставками. Но для получения более понятного направления движения цен, и информации о дальнейшем увеличении добычи, стоит дождаться встречи Организации стран-экспортёров нефти и их союзников (ОПЕК+), которая состоится 7 сентября.Сегодня второй день подряд как растут цены на американскую нефть марки West Texas Intermediate (WTI), что также является четвёртым днём положительной динамики за предыдущие пять дней. И цены превысили максимум прошлой недели в районе $65,00, встретив сопротивление на уровне $65,70, на пути к круглому уровню $66,00. Выше него, цены встретят препятствие у 200-дневной SMA, которая в данный момент привязана к круглому уровню $67,00.С другой стороны, опустившись ниже круглого уровня $65,00, цены найдут поддержку у уровня $64,65, перед круглым уровнем $64,00 по которому проходит 100-дневная SMA. Уверенный прорыв этого уровня приведёт к падению цен до круглого уровня $63,00, ниже которого нисходящая траектория может продолжиться к области $62,50, достигнув уровня $62,00. Этот уровень является ключевым, пробой которого станет новым сигналом для медведей.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Бюджетные проблемы второй раз обваливают фунт. Часть 1

Для многих сегодня стало откровенной неожиданностью падение британца, а вместе с ним и европейца. В первые часы этого обвала понять, что происходит на валютном рынке, было абсолютно невозможно. Естественно, все участники рынка тут же начали «гуглить» новостные ленты на предмет громких решений и заявлений от Дональда Трампа, так как именно американский президент мог одним словом обрушить все существующие рынки. Но нет, Трамп спокойно играет в гольф, а американские СМИ, тем временем, подсчитывают, сколько времени президент США проводит на поле для гольфа, а сколько в Белом доме. Выигрывает пока поле для гольфа. Пришлось немало постараться, чтобы выявить предположительную причину падения британца. Выяснилось, что доходность 30-летних государственных облигаций Великобритании выросла сегодня на 0,06 пункта. Казалось бы, что в этом такого, если бы только она не достигла максимального значения с 1998 года – 5,7%. Параллельно с этим падает стоимость самих облигаций. Что это означает на практике? Доверие к британской экономике и британскому правительству падает. Облигации продаются дешевле, предлагают более высокую доходность, что, естественно, крайне плохо для британского бюджета. Особенно в преддверии принятия проекта бюджета на 2026 год. Напомню, что несколько месяцев назад канцлер Великобритании Рейчел Ривз расплакалась под давлением критики на заседании Британского парламента, чем вызывала огромное падение британца. На этот раз обошлось без «слез Ривз» в прямом эфире, хотя проблемы, с которыми может столкнуться британская экономика, наверняка, вызовут еще не один «ручей слез» у Министра финансов. После того, как посредством высоких ставок центральные банки всего мира сумели победить «коронавирусную инфляцию», этот показатель в Великобритании вновь растет. Растет уже целый год, почти достигнув отметки 4%. Параллельно растет государственный долг, что и выливается в проблемы с государственными облигациями. Я не считаю эту проблему настолько масштабной, чтобы повышательный участок тренда завершился. Поэтому думаю, что снижение британской валюты завершится в ближайшее время. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 2 сентября. Что происходит? Анализ GBP/USD. 2 сентября. Фунт усложняет жизнь трейдерам Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США. Цели участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с целями, находящимися около отметки 1,1875, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи, и выше. Я предполагаю, что построение волны 4 завершено. Соответственно, сейчас – по-прежнему хорошее время для покупок. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается неизменной. Мы имеем дело с повышательным, импульсным участком тренда. При Дональде Трампе рынки может ждать еще огромное количество потрясений и разворотов, которые могут весьма серьезно отразиться на волновой картине, но в данное время рабочий сценарий сохраняет свою целостность. Цели повышательного участка тренда теперь расположены около отметки 1,4017. В данное время я предполагаю, что построение понижательной волны 4 завершено. Волна 2 в 5 также может быть завершена или близится к завершению. Следовательно, я советую покупки с целью 1,4017. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Бюджетные проблемы второй раз обваливают фунт. Часть 2

Следует лишь помнить, что проблема государственного долга является проблемой лишь тогда, когда у тебя есть этот долг, а других его нет. Или тогда, когда у тебя этот долг растет, а у других – уменьшается. Что у нас в соотношении сил фунт/доллар и Великобритания/США? В Америке точно также, как в Великобритании растет доходность государственных облигаций, точно также растет каждый год государственный долг. И это абсолютно не мешает американскому президенту Трампу принимать «Один, большой, прекрасный закон», который предполагает увеличение госдолга на 3 трлн долларов в следующие несколько лет. Как видим, причина обвала британца во вторник выглядит несколько «притянутой за уши», так как долг растет и в Америке тоже, а доходность государственных облигаций увеличивается даже в Евросоюзе. Это проблема многих развитых стран, которые продолжают экономическую и индустриальную гонку друг с другом. А в ход идут не только имеющиеся в наличие капиталы, но и заемные средства. Никто не хочет проигрывать в гонке, поэтому страны продолжают наращивать долги. Исходя из этого, у американского доллара имеются точно такие же проблемы, как и британского фунта. А помимо проблем, связанных с гособлигациями, у доллара имеется еще огромная кипа проблем, связанных с политикой Дональда Трампа. Поэтому я и считаю, что снижение инструмента GBP/USD(а вместе с ним и EUR/USD) не будет продолжаться долго. На этой неделе в Америке выйдет несколько важных отчетов, которые вполне могут «отрезвить» рынок. Участники рынка могут осознать в пятницу, что они покупают доллар. Доллар, от которого избавлялись чуть ли не в панике в последние 7 месяцев. Если пятничных данных по рынку труда и безработице не хватит, то не за горами – заседание ФРС, на котором с вероятностью 90% будет принято решение возобновить цикл смягчения денежно-кредитной политики. Не хватит этого – не беда, Дональд Трамп всегда придет на помощь доллару, внедрив новые пошлины или уволив еще кого-нибудь из FOMC. Следовательно, я продолжаю считать, что построение повышательного участка тренда продолжится. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 2 сентября. Что происходит? Анализ GBP/USD. 2 сентября. Фунт усложняет жизнь трейдерам Бюджетные проблемы второй раз обваливают фунт. Часть 1 Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США. Цели участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с целями, находящимися около отметки 1,1875, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи, и выше. Я предполагаю, что построение волны 4 завершено. Соответственно, сейчас – по-прежнему хорошее время для покупок. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается неизменной. Мы имеем дело с повышательным, импульсным участком тренда. При Дональде Трампе рынки может ждать еще огромное количество потрясений и разворотов, которые могут весьма серьезно отразиться на волновой картине, но в данное время рабочий сценарий сохраняет свою целостность. Цели повышательного участка тренда теперь расположены около отметки 1,4017. В данное время я предполагаю, что построение понижательной волны 4 завершено. Волна 2 в 5 также может быть завершена или близится к завершению. Следовательно, я советую покупки с целью 1,4017. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Разногласия в ожиданиях относительно политики Банка Японии и ФРС могут сдержать рост пары.

Продажи японской иены продолжаются в течение всего дня. А наряду с умеренным отскоком доллара США от августовских минимумов, это привело пару USD/JPY к росту выше круглого уровня 148,00. Неопределенность относительно сроков следующего повышения процентной ставки Банком Японии, а также позитивный настрой на азиатских фондовых рынках, подрывают позиции дальневосточной валюты. Рост китайского индекса CSI 300, поспособствовал отставанию японской иены.Но, опубликованные в понедельник показатели капитальных затрат в Японии свидетельствуют о повышении бизнес-инвестиций во втором квартале. Это способно укрепить рынок труда и инфляцию, обусловленную спросом, подкрепляя намерения Банка Японии повысить процентную ставку.А со стороны доллара США, трейдеры оценивают шансы на снижение Федеральной резервной системой стоимости заимствований на 25 базисных пунктов в сентябре примерно в 90%, что резко контрастирует с более решительными ожиданиями Банка Японии.Участники рынка также считают более вероятным сценарий, при котором Центральный банк США дважды снизит процентные ставки до конца текущего года. Это, в сочетании с беспокойством относительно независимости ФРС, заставляет сторонников доллара США занять осторожную позицию. Министр финансов США Скотт Бессент в беседе с Reuters встал на защиту решения президента Дональда Трампа об отстранении главы ФРС Лизы Кук и подчеркнул, что обвинения в ипотечном мошенничестве против неё требуют глубокого расследования.Однако Кук отказалась уходить с поста и подала в суд. Тем временем, её отставка позволит Трампу вновь войти в состав совета директоров ФРС, состоящего из семи членов.Кроме того, Трамп неоднократно критиковал главу ФРС Джерома Пауэлла за отсутствие более активного снижения ставок. Вместе с тем, это развитие событий породило опасения касаемо автономии центрального банка и может создать давление на курс доллара США.На текущее неделе для лучших торговых возможностей стоит обратить внимание на публикацию данных по вакансиям в США от JOLTS в среду. Затем в четверг отчет ADP о занятости в частном секторе и индекс деловой активности в сфере услуг ISM, а в пятницу отчет о занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP).А с технической точки зрения, осцилляторы на дневном графике перешли на положительную территорию, подтверждая позитивный прогноз. Тем не менее, цены не смогли вырваться из текущего диапазона, и прорваться выше круглого уровня 149,00. Теперь ближайшее сопротивление у пары USD/JPY, это 200-дневная SMA на уровне 148,80, вблизи круглого уровня 149,00. Преодолев его, цены постараются добраться до психологического уровня 150,00 с некоторым барьером на пути в области 149,50.С другой стороны, непосредственной поддержкой теперь может быть круглый уровень 148,00, ниже которого цены попытаются удержаться у уровня 147,50, перед падением до круглого уровня 147,00, на котором проходит 100-дневная ЕМА, если цены не удержат и этот уровень, ситуация будет перенаправлена в пользу медведей.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Золото бьет рекорды, биткоин сдает позиции, а корпоративные гиганты вступают в борьбу за выживание

На фоне ухудшения глобального настроя инвесторов, усиления геополитических и экономических рисков, сразу несколько ключевых сегментов демонстрируют рекордную волатильность и неожиданные структурные сдвиги. Новые исторические максимумы в золоте, коррекционная волна в биткоине, внутренние кризисы в технологических гигантах и давно невиданные активистские кампании в секторе потребительских товаров – все это за считанные дни изменило привычную архитектуру мировой финансовой системы. В этом материале мы подробно рассмотрим четыре главные новости, определяющие настрой глобальных рынков. Итак, беспрецедентный рост цен на золото и массовый переход инвесторов в защитные активы на фоне волатильности на фондовом рынке США. Начало традиционно сложного для биткоина "Красного сентября", демонстрирующего снижение и растущую неуверенность среди криптоинвесторов. Острый кадровый и стратегический кризис в Meta после крупнейших инвестиций в AI-индустрию. Также старт масштабной активистской кампании Elliott против PepsiCo, способный привести к тектоническим сдвигам на рынке FMCG. Объединяя эти события, рынок демонстрирует новое поле возможностей и угроз для частных и институциональных инвесторов, подчеркивая необходимость адаптации стратегий в условиях ускоряющихся перемен.Золото обновляет исторический максимумВо вторник рынок драгоценных металлов потряс новый рекорд: цена золота превысила отметку $3 500 за унцию, достигнув беспрецедентных $3 516 во время торгов в Азии и стабилизировавшись на уровне $3 508. Подстегнувшие рост опасения по поводу экономических перспектив заставили инвесторов массово распродавать акции и искать надежные активы, что вновь подчеркнуло роль золота как главного защитного инструмента в моменты неопределенности.Возвращение Уолл-стрит после длинных выходных по случаю Дня труда обернулось резким падением: индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 257,1 пункта (0,56%), достигнув отметки 45 287,73, S&P 500 потерял 0,91% и опустился до 6 401,51, а Nasdaq Composite рухнул на 1,72%, закрывшись на уровне 21 086,575. Наибольшие потери понесли технологические гиганты – бумаги Nvidia, Apple, Amazon и Meta подешевели более чем на 1%, а сектор полупроводников пострадал особенно сильно: специализированный ETF VanEck Semiconductor потерял почти 2%.Основным катализатором новой волны распродаж послужило неожиданное решение федерального апелляционного суда США, признавшего большинство «взаимных» тарифов администрации Трампа незаконными. Хотя пошлины останутся в силе до рассмотрения вопроса в Верховном суде (не позднее 14 октября), юридическая неопределенность резко усилила волатильность на рынках. Это произошло на фоне только начавшейся стабилизации после длительной турбулентности, вызванной торговыми спорами.Согласно аналитикам Goldman Sachs, уже 80% компаний переложили часть тарифных издержек на потребителей, а 21% полностью компенсировали их за их счёт. Рост инфляционного давления совпал с признаками замедления реального потребления в США – к июлю этот показатель снизился до 1% в годовом выражении.Ситуацию усугубили политические риски в сфере монетарной политики. После того как президент Трамп усилил давление на председателя ФРС Джерома Пауэлла и неожиданно отправил в отставку члена совета управляющих Лизу Кук по обвинению в ипотечном мошенничестве, инвесторы выразили серьезную озабоченность вопросами независимости Федеральной резервной системы.Тем не менее, рынок был уверен в смягчении денежно-кредитной политики: вероятность снижения ставки ФРС на 25 базисных пунктов на ближайшем заседании 16–17 сентября оценивается в 90%. Этот настрой во многом обусловлен заявлениями Пауэлла в Джексон-Хоуле, где глава ФРС подтвердил готовность корректировать курс на фоне сохраняющихся рисков для рынка труда.В результате инвесторы массово перешли в защитные активы: только с начала года золото подорожало более чем на 30%. Как отмечает стратег UBS Group Джони Тевес, в базовом сценарии цена на золото продолжит бить рекорды в ближайшие кварталы. Поддержку росту также оказывают центральные банки: 95% из опрошенных заявили о намерении увеличить золотые резервы в течение ближайшего года наряду с сокращением доллара в активах.Динамика коснулась и серебра, стоимость которого достигла $40,80 за унцию – максимального уровня с 2010 года. На этом фоне заметно выросла капитализация ведущих золотодобывающих компаний: акции Harmony Gold подорожали на 5,6%, а Newmont – на 1,1%.Итак, текущее сочетание неопределенности в мировой торговле, политических рисков и ожиданий монетарного смягчения создало уникальные возможности для инвесторов и трейдеров. В условиях нестабильности золото вновь подтвердило свой статус идеального хеджа от финансовых потрясений.Текущая рыночная конъюнктура открывает перед трейдерами целый ряд стратегических возможностей. Волатильность акций указывает на потенциал для краткосрочных сделок внутри дня на индексы и технологические гиганты, а растущий спрос на драгоценные металлы – отличная точка для инвестиций в золото и серебро, а также связанные с ними активы, включая акции золотодобывающих компаний. Дополнительные возможности предоставляют фьючерсы и CFD, позволяющие зарабатывать как на росте, так и на возможной коррекции цен.Все рассмотренные в материале торговые инструменты доступны на платформе InstaForex, где вы можете открыть торговый счет всего за несколько минут. Для удобного и мобильного управления своими сделками скачайте мобильное приложение InstaForex и держите руку на пульсе мировых рынков в любой момент.Биткоин вступает в «Красный сентябрь»: аналитики фиксируют снижение и повышенную волатильностьРынок криптовалюты начал осень с заметных перемен: биткоин встретил сентябрь с уровнем около $108,000, официально открывая так называемый трейдерами «Красный сентябрь» – исторически самый слабый месяц для главной цифровой валюты. После четырех месяцев роста август завершился падением на 6,5%, сопровождаемым резким оттоком средств из американских спотовых ETF на сумму $751 миллион, по данным SoSoValue.Техническая картина на рынке также вызывает опасения. Крупнейшая криптовалюта не удержала важнейшие уровни поддержки, пробив облако Ишимоку, 50-дневную и 100-дневную простые скользящие средние. Аналитик CoinDesk Омкар Годболе отмечает: биткоин также нарушил горизонтальные зоны поддержки на отметках $111,965 и $109,364, что подтверждает смещение импульса в сторону медвежьих настроений.Эта тенденция подкрепляется ключевыми техническими индикаторами. Индикатор Guppy Multiple Moving Average демонстрирует медвежий перескок: краткосрочные экспоненциальные скользящие средние пересекли долгосрочные сверху вниз. Недельная гистограмма MACD также ушла ниже нулевой отметки, что свидетельствует о возможности дальнейшего давления продавцов – снижение может достичь 200-дневной скользящей средней на уровне $101,366 и даже психологически важной отметки $100,000.Исторические данные подтверждают сезонную слабость биткоина в сентябре: с 2013 года средний результат за этот месяц составлял минус 3,49%, а в восьми случаях из двенадцати месяц завершался снижением котировок. Эксперты объясняют такие движения снижением ликвидности и традиционной ребалансировкой институциональных портфелей перед четвертым кварталом.Тем не менее, на рынке формируется интересное противоречие. Крупные держатели биткоина («киты») продолжают накапливать актива: число адресов, владеющих не менее 100 BTC, достигло исторического рекорда – 19 130, превысив максимум 2017 года. Однако продажи с их стороны, особенно на выходных, усугубляют давление – крупные игроки используют низкую ликвидность для фиксации прибыли.В то же время оттоки из ETF сменяются признаками стабилизации: в первые дни сентября биржевые продукты зафиксировали приток 3 018 BTC, что может указывать на смену краткосрочных тенденций среди институциональных инвесторов.Одним из ключевых рыночных драйверов остается политика Федеральной резервной системы США. Валютные трейдеры с вероятностью до 90% ожидают снижения ставки ФРС в сентябре. Эти ожидания, наряду с ослаблением корреляции биткоина с индексом доллара США до -0,25 (самое низкое значение за два года), способны сыграть в пользу криптовалюты.Оптимизма добавляют и долгосрочные прогнозы: аналитик Fundstrat Global Advisors Том Ли ожидает возможность возвращения биткоина к уровням $120 000 уже в сентябре и называет $200 000 ориентиром к концу года. Однако для закрепления бычьей тенденции монете необходимо преодолеть сопротивление на уровне $113,510, зафиксированном 28 августа.На ближайшую перспективу ключевые уровни поддержки биткоина отмечены на $105,240, $101,366 и $100,000, а сопротивление сосредоточено в диапазоне $110,756 – $115,938.Сентябрь по традиции несет на рынок криптовалют повышенную волатильность и угрозы коррекции, однако формирующиеся разногласия между поведением крупных инвесторов и движением средств в ETF дают повод ожидать резких разворотов. Текущая неопределенность и колебания открывают перспективы как для краткосрочных спекуляций, так и для среднесрочных стратегий от уровней поддержки и сопротивления.Трейдеры могут строить сделки, используя уровни $105,240 и $100,000 как потенциальные точки входа на покупку при признаках разворота, либо рассматривать короткие позиции при приближении к зонам сопротивления. В условиях вероятной смены монетарной политики ФРС и продолжающегося накопления китов долгосрочные инвесторы также могут постепенно наращивать позицию.Meta сталкивается с кризисом после рекордных инвестиций в Scale AIКомпания Meta, вложившая в июне рекордные $14,3 млрд в стартап Scale AI для ускорения развития собственных ИИ-технологий, встретила неожиданные сложности уже спустя два месяца после сделки. Сразу после заключения партнерства компания потеряла ключевых сотрудников, а эксперты Meta поставили под сомнение качество предоставляемых Scale AI данных для машинного обучения. Проблемы стремительно набирают обороты и ставят под угрозу стратегические позиции Meta на рынке искусственного интеллекта.Сразу после назначения Александра Ванга, основателя Scale AI, руководить направлением развития сверхинтеллекта Meta, партнерство дало первый сбой. Рубен Майер, старший вице-президент Scale AI по продукту GenAI и операциям, покинул Meta спустя всего два месяца. По информации TechCrunch, Майер курировал критически важные производственные процессы и напрямую отвечал Вангу, но так и не смог интегрироваться в засекреченное подразделение Meta TBD Labs.Вслед за этим появилось недовольство и среди исследователей лаборатории TBD. Источники утверждают, что уровень данных от Scale AI оказался значительно ниже, чем у основных конкурентов, что вынудило Meta рассмотреть альтернативные платформы – Surge и Mercor – для обучения своих ИИ-моделей, несмотря на масштабные вложения в Scale.Проблема кроется в краудсорсинговой бизнес-модели Scale AI: для аннотирования данных фирма полагалась на плохо оплачиваемых работников, когда конкуренты сразу ориентировались на высококвалифицированных специалистов – врачей, юристов и ученых. Теперь Scale AI вынуждена переходить к привлечению экспертов через внутреннюю платформу Outlier, чтобы не уступить конкурентам.Волна недовольства распространилась и за пределы Meta. Крупнейший клиент Scale AI, Google, который ежегодно тратит на услуги компании $200 млн, начал сворачивать сотрудничество после инвестиций Meta. По аналогичным причинам OpenAI и xAI Илона Маска приостановили совместные проекты – интеллектуальная собственность оказалась под угрозой раскрытия конкуренту.Попытка Meta интегрировать массы новых специалистов лишь усугубила ситуацию – сотрудники, переманенные из OpenAI и Scale AI, пожаловались на неэффективную корпоративную структуру Meta, а многие из старожилов почувствовали себя недооцененными. Несколько бывших исследователей OpenAI, успев устроиться в Meta, быстро покинули компанию, ощущая внутренний конфликт и разочарование.Эта серия событий наглядно иллюстрирует трудности, с которыми сталкивается Meta в попытках привлечь и удержать ведущих специалистов в борьбе с OpenAI и Google, несмотря на компенсационные пакеты, доходящие до $300 млн за четыре года.Текущая ситуация вокруг Meta и Scale AI может привести к серьезным изменениям на рынке искусственного интеллекта, а также изменить баланс сил между ключевыми игроками отрасли. Потери клиентов и внутренние противоречия могут повлиять на капитализацию и волатильность акций Meta, а также открыть дополнительные возможности для ставок на связанных с AI компаниях.В столь турбулентный период трейдеры могут заработать на ожиданиях по изменению стоимости акций Meta, Google и других ключевых игроков рынка ИИ, в том числе за счет стратегий на снижение или повышение их котировок. Кроме того, можно рассмотреть инвестиции в конкурентов Scale AI, таких как Surge и Mercor, чей бизнес может выиграть от ухода Google и OpenAI.Все эти торговые инструменты доступны для покупки и продажи на платформе InstaForex, где вы можете оперативно реагировать на любые рыночные изменения. Советуем открыть торговый счет на InstaForex, чтобы воспользоваться текущими возможностями, а для максимального удобства скачать мобильное приложение и всегда оставаться в центре событий мирового рынка.Elliott Investment Management начинает активистскую кампанию против PepsiCoВ начале недели в центре внимания мирового инвестиционного сообщества оказалась знаковая сделка: крупнейший хедж-фонд Elliott Investment Management объявил о приобретении существенного пакета акций PepsiCo на сумму 4 миллиарда долларов и начал одну из самых масштабных активистских кампаний в истории компании. Подобная инициатива может привести к серьезным структурным перестройкам в одном из лидеров мирового рынка напитков и снеков, что способно перевернуть состояние дел не только в самой PepsiCo, но и на всем рынке FMCG.Согласно письму в совет директоров PepsiCo и подробной презентации, опубликованной Elliott, фонд предлагает амбициозный план реформ, которые, по их расчетам, способны увеличить прибыль акционеров более чем на 50%. Ключевые инициативы включают рефраншизинг обширной сети по розливу напитков – шаг, который успешно реализовала Coca-Cola и который позволяет каждому сегменту бизнеса сконцентрироваться на ключевых компетенциях, а также глубокий аудит проблемных подразделений и оптимизацию продуктового портфеля.Партнеры хедж-фонда Марк Стайнберг и Джесси Коэн, ранее проявившие себя в аналогичных активистских кампаниях в Starbucks и Southwest Airlines, называют происходящее с PepsiCo «исторической возможностью». Они отмечают: глобальный бренд сталкивается с падением операционных показателей, акции заметно затормозились на фоне рынка, а текущее положение компании явно нуждается в стратегическом перезапуске.Проблемы PepsiCo не ограничиваются борьбой за долю рынка газировки – уверенные годами темпы роста брендов Frito-Lay в Северной Америке сменились замедлением. Финансовые отчеты добавляют поводов для тревоги: впервые с конца 2020 года компания не оправдала ожиданий по прибыли на акцию, а органическая выручка в продуктовом подразделении падает уже третий квартал подряд. Рост издержек, связанные с глобальными логистическими сбоями и тарифами, только усугубляют ситуацию.На фоне смены потребительских предпочтений в сторону более здоровых альтернатив и падения спроса на традиционные закуски, акции PepsiCo с момента пиковых значений мая 2023 года снизились на 25%. Новый крупный инвестор указывает, что назрела необходимость радикальных решений, чтобы вернуть компании лидерские позиции.Реакция рынков на выход Elliot оказалась мгновенной: котировки PepsiCo подскочили на 5% на премаркете, что мгновенно увеличило капитализацию компании. История успехов фонда в аналогичных кампаниях впечатляет: только с 2020 года управляющий активами на сумму 76,1 млрд долларов осуществил активистские инициативы более чем в 70 компаниях, и в 95% случаев их акции росли после публичного объявления о партнерстве с Elliott.В числе свежих побед фонда – Starbucks, где после давления со стороны активистов акции взлетели на рекордные 25% за день смены CEO, и Southwest Airlines, где сопровождение крупных изменений также началось после вхождения Elliott в капитал.Итоговый успех предстоящей трансформации будет зависеть от того, насколько менеджмент PepsiCo открыт к переменам, а также от того, как будут реализованы структурные инициативы. Однако сама активность Elliott уже доказывает: период стагнации может смениться фазой ускоренного роста, если реформы пойдут по намеченному плану.Главный вывод таков: если руководство PepsiCo решится на масштабные реформы, это может не только вернуть бренд в число главных бенефициаров мирового рынка потребительских товаров, но и принести существенную прибыль акционерам. На фоне традиционно высокой волатильности, связанной с корпоративными новостями и изменениями стратегии, именно сейчас перед трейдерами открывается окно новых возможностей.Трейдеры могут заработать на изменениях в котировках PepsiCo несколькими способами. Можно рассматривать как краткосрочные спекуляции, например, на скачках при публикации важных новостей или квартальных отчетов, так и долгосрочные инвестиции в ожидании реализации реформ и восстановления стоимости акций. Опыт успешных кейсов Elliott в Starbucks и Southwest Airlines подтверждает: такие истории часто сопровождаются существенным ростом котировок на горизонте от нескольких недель до месяцев.Торговля акциями PepsiCo, а также другими инструментами, связанными с крупнейшими мировыми компаниями, доступна на платформе InstaForex. Открыв торговый счет у этого брокера, вы сможете воспользоваться изменившейся рыночной конъюнктурой максимально быстро и удобно. Для оперативной работы с рынком рекомендуем также скачать мобильное приложение InstaForex, что позволит вам оставаться в курсе событий и совершать сделки в любом месте и в любое время суток.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Золото устанавливает новый исторический максимум! Слабые PMI, неопределённость на рынках и

Золото продолжает свой рос выше исторического максимума, который был зафиксирован в апреле в районе 3500 долларов за унцию.Помощью для сегодняшнего роста послужили слабые PMI – индекса деловой активности в производственном секторе США.Растущие ожидания снижения процентных ставок Федеральной резервной системой в текущем месяце способствуют подъему цены на золото шестой день подряд.Министр финансов США Скотт Бессент одобрил решение президента Дональда Трампа об отставке главы ФРС Лизы Кук по обвинениям в ипотечном мошенничестве. Кроме того, Трамп подверг критике главу ФРС Джерома Пауэлла за нежелание снижать ставки. Это усиливает опасения относительно автономности ФРС, что может затруднить восстановление доллара США от сентябрьского минимума, который вчера был установлен ниже августовского, тем самым укрепляя позиции жёлтого металла.Федеральный апелляционный суд США в пятницу признал ответные пошлины Трампа незаконными. Трамп четко заявил о намерении обратиться в Верховный суд, что повышает рыночную неопределенность и усиливает привлекательность золота как актива-убежища.Обострение конфликтов между Россией и Украиной, а также на Ближнем Востоке поддерживает геополитические риски. Это воспринимается как еще один фактор, способствующий росту пары XAU/USD, и подтверждает перспективы дальнейшего повышения цен на золото.А сегодня для получения лучших торговых возможностей стоит обратить внимание на выступление президента США Дональда Трампа. В экономическом расписании США на текущей неделе будут предоставлены данные по вакансиям JOLTS в среду, а затем в четверг отчет ADP о занятости в частном секторе и индекс деловой активности в сфере услуг от ISM. Эти новости повлияют на рынок, в преддверии NFP - отчета о занятости в несельскохозяйственном секторе, который опубликуют в пятницу.А с технической точки зрения осцилляторы на дневном графике находятся в зоне перекупленности, что предполагает небольшую консолидацию либо откат к бывшему историческому максимуму в районе 3500. После чего цены могут продолжить расти, поскольку осцилляторы на всех графиках положительны.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по USD/CHF на повышение с потенциалом роста на 12000п

Добрый, день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по USD/CHF.Итак, после мощной лонговой инициативы европейской сессии инструмент перешёл к шортовой коррекции и в настоящий момент тестирует зону лонгового слома, от которой может пойти продолжение лонговой тенденции.Предлагаю рассмотреть лонговые позиции с отката на лонговый слом по схеме, представленной на скрине выше.Риски ограничить 0,798354.Прибыль зафиксировать на пробое 0,92376Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Smart money. Одни не хотят, вторые не могут

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD по-прежнему нацелена только на рост и по-прежнему не может этот самый рост продолжить. Сегодня в течение дня случился обвал, который может быть очень быстро завершен, так как на момент написания этой статьи я не вижу никаких причин для перехода в наступление медведей. Объяснить, почему в первой половине дня доллар начал резко расти, пока не получается. Я проверил все новостные ленты, но Дональд Трамп не делал никаких громких заявлений, не вводил новых тарифов и санкций, не отменял никаких тарифов и санкций, и даже никого не уволил в ФРС. Поэтому я бы не стал относится к падению котировок во вторник, как к началу «медвежьего» тренда. Скорее, наоборот. Сегодня вышел индекс потребительских цен в Евросоюзе, который ускорился до 2,1%, чего большинство трейдеров не ожидало. Хоть и слабый, но рост европейской инфляции означает, что на следующем заседании ЕЦБ совершенно точно оставит процентную ставку без изменений. На мой взгляд, после того, как Европейский регулятор снизил ставку 8 раз подряд, новость о паузе на следующем заседании в любом случае не является поводом продавать евровалюту. И, уж тем более, сам по себе рост инфляции до 2,1% не является признаком выхода показателя из-под контроля Центрального банка. В новый «медвежий» тренд я по-прежнему не верю. Информационный фон, во-первых, крайне сложно интерпретировать в пользу доллара, а во-вторых, он попросту не изменился в последнее время, чтобы ожидать резкую смену в настроении трейдеров. По паре постоянно образовываются «бычьи» паттерны, которые трейдеры не игнорируют. Таким образом, серьезных признаков возможного падения пары в ближайшее время я не вижу. Ни графических, ни информационных. Для европейской валюты формально сохраняется угроза падения, но с каждым днем она становится все слабее и слабее. В период с 28 по 30 июля цена падала очень быстро, и эта зона тоже является «имбалансом». Два последних «бычьих» имбаланса играют более важную роль в дальнейшем ценообразовании, но все же определенная вероятность падения евро сохраняется. Эта вероятность не превышает сейчас 5%. Уровень 0% «медвежьего» имбаланса обозначен зеленой линией, и он был отработан. Но как при текущем информационном фоне рассчитывать на рост доллара? Трейдеры по-прежнему не упускают из виду торговую войну Трампа, его давление на FOMC. Несмотря на подписание нескольких важных торговых соглашений, огромное количество стран остается в подвешенном состоянии, а еще больше государств – ожидает своей участи. Вряд ли такой информационный плацдарм поможет медведям сформировать целый тренд. «Бычья» структура тренда не нарушена, никаких оснований ждать сильный рост американской валюты нет. Синяя линия показывает ценовой уровень, ниже которого можно будет считать «бычий» тренд завершенным. Как видим, до него медведям нужно пройти вниз еще около 600 пипсов, что вряд ли выполнимо в ближайшее время. Ближайшей целью для роста европейской валюты может выступать только «медвежий» имбаланс 1,1976 – 1,2092 на недельном графике, который был образован еще в июне 2021 года. Я не считаю этот паттерн сильным, так как вряд ли через 4 года трейдеры решили отбалансировать цену в этой зоне. Скорее, это формальная цель, так как других нет. Все атаки медведей за последнее время получились слабыми, так как информационный фон крайне редко им сопутствует. Отдельные отчеты и события выступают в пользу доллара США, но какая разница в чью они пользу, если гораздо более значимые факторы сдерживают медведей? Данные по рынку труда и безработице перечеркнули все позитивные для доллара новости последних недель. Вероятность смягчения ДКП ФРС резко выросла, а рынок труда США теперь характеризуется, как замедляющийся. Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз – Выступление президента ЕЦБ Кристин Лагард (07-30 UTC). США – Изменение числа открытых вакансий JOLTS (14-00 UTC). 3 сентября календарь экономических событий содержит в себе две записи, обе – важные. Влияние информационного фона на настроение рынка в среду может присутствовать и утром, и днем. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: На мой взгляд, пара может находиться на завершающем этапе «бычьего» тренда, однако по-прежнему зависима от информационного фона. Пока торговая война не перейдет в стадию умиротворения, трейдеры-медведи будут оставаться в незавидном положении. Снижение ставки ФРС в ближайшем будущем – новый повод для быков атаковать. Тренд в данное время остается «бычьим», поэтому продажи сейчас не могут быть главнее покупок. От имбалансов 1 и 2 трейдеры имели возможность покупать евровалюту. В обоих случаях мы увидели рост. Двумя зонами для новых покупок, с моей точки зрения, выступали «перевернутый имбаланс» (3) и имбаланс 4. Реакция от второго из них получилась даже двойной, а может получиться и тройной по итогу. Поэтому покупки по-прежнему можно рассматривать с целью 1,1976. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Производственный индекс ISM и CPI еврозоны: о чем говорят опубликованные отчеты?

Инфляция в еврозоне ускорилась. Отчёт по росту CPI оказался сильнее ожиданий – почти все компоненты релиза вышли в «зелёной зоне». Такой результат должен был помочь покупателям eur/usd, но пара неожиданно развернулась на юг и всего за несколько часов рухнула почти на сто пунктов вниз, к удивлению участников рынка. Всему виной – внезапно укрепившийся доллар, который без какой-либо внятной причины усилил свои позиции по всему рынку. Подобные ценовые всплески априори не вызывают доверия – и уж тем более сейчас, на фоне раскорреляции курсов ФРС и ЕЦБ. Опубликованный сегодня отчёт лишь усилил вероятность того, что Европейский Центробанк в обозримом будущем сохранит выжидательную позицию. В то же время вероятность снижения ставки ФРС в сентябре возросла уже до 91% (согласно данным инструмента CME FedWatch), после публикации производственного индекса ISM. Итак, согласно обнародованным данным, общий индекс потребительских цен в еврозоне ускорился до 2,1% г/г. На протяжении двух предшествующих месяцев (июнь, июль) показатель выходил на двухпроцентном уровне, но в августе всё же сдвинулся с мёртвой точки. Базовый CPI, без учёта цен на энергию и продукты питания, остался на уровне предыдущих месяцев, то есть на отметке 2,3%, тогда как большинство аналитиков прогнозировали его замедление до 2,2% (по другим оценкам – до 2,1%). Основным драйвером роста общего CPI стал рост цен на продукты питания, алкоголь и табачные изделия. Прирост составил +3,2% по сравнению с прошлым годом. В частности, стоимость необработанных продуктов выросла в августе на 5,5% (в предыдущем месяце был зафиксирован рост на 5,4%), тогда как как стоимость энергоресурсов снизилась на 1,9% (в июле этот компонент замедлился более существенно – на 2,4%). При этом инфляция в секторе услуг снизилась до 3,1% (с предыдущего значения 3,2%) – это минимальное значение показателя с марта 2022 года Но в целом, релиз оказался на стороне евро. Здесь стоит напомнить, что опубликованные в пятницу данные по росту инфляции в Германии также оказались сильнее прогнозов. Общий CPI в Германии ускорился до 2,2% г/г (т.е. до максимального значения с июля этого года), а гармонизированный индекс (EU Harmonised) – до 2,1% г/г. Все компоненты вышли в зелёной зоне. О чём говорит опубликованный сегодня отчёт? Начнём с того, что формально общая инфляция в еврозоне впервые с апреля этого года превысила двухпроцентный целевой уровень ЕЦБ. Это важный момент, учитывая итоги последнего (июльского) заседания Европейского Центробанка. Напомню, что в июле регулятор ожидаемо сохранил все параметры монетарной политики в прежнем виде, однако итоги июльской встречи были интерпретированы в пользу евро. Поддержку покупателям eur/usd оказала глава ЕЦБ Кристин Лагард, которая на итоговой пресс-конференции, заявила о том, что Центробанк может себе позволить наблюдать за развитием событий «на протяжении ближайших нескольких месяцев», не предпринимая при этом никаких действий. Августовский отчёт по росту CPI в еврозоне позволяет регулятору занимать и дальше выжидательную позицию. Кстати, сегодня, уже после публикации CPI, член исполнительного совета ЕЦБ Изабель Шнабель выступила за сохранение паузы на ближайших заседаниях, так как экономика еврозоны, по её мнению, демонстрирует устойчивость, а вот инфляция «может оказаться выше, чем ожидается». По её словам, политика ЦБ «уже является умеренно стимулирующей», в связи с чем она не видит причин для продолжения снижения процентных ставок. Таким образом, фундаментальный фон по паре eur/usd не способствует устойчивому снижению цены, тем более что производственный индекс ISM, опубликованный сегодня в США, остался в зоне сокращения (48,7) и недотянул до прогнозного уровня (48,9). И хотя показатель новых заказов впервые за 7 месяцев вернулся в зону роста (51,4), производство продолжает сокращаться (47,8), что говорит о снижении объёмов выпускаемой продукции. Индекс цен, оплаченных за услуги (важный индикатор инфляции) немного снизился, хотя и остался на высоком уровне (63,7). Другими словами, это ещё один аргумент в пользу снижения процентной ставки ФРС на августовском заседании. Всё это говорит о том, что пара eur/usd сохраняет потенциал роста. С точки зрения «техники», пара на дневном графике по-прежнему находится между средней и верхней линиями индикатора Bollinger Bands, а также над всеми линиями индикатора Ichimoku (в том числе и над облаком Kumo). То есть несмотря на южный импульс, технический рисунок на D1 (пока что) не изменился. При этом медведи тестируют таргет 1,1650, который соответствует средней линии Bollinger Bands, совпадающей с верхней границей облака Kumo D1). Если продавцы не смогут преодолеть этот уровень поддержки (т.е. не смогут закрепиться под этим уровнем), лонги снова станут актуальны – с целями 1,1690 (средняя линия Bollinger Bands на h4) и 1,1740 (верхняя линия Bollinger Bands на том же таймфрейме). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

Bitcoin и эффект «Rektember»: стоит ли ждать падения к 100 000

Bitcoin снова оказался в центре рыночных дискуссий. Август и начало сентября принесли повышенную волатильность, продажи со стороны крупных игроков и традиционную сезонную слабость. На этом фоне трейдеры спорят: мы наблюдаем лишь здоровую коррекцию перед новым рывком или начало более затяжного медвежьего сценария?Историческая коррекция или перелом тренда?Падение ниже 110 тысяч долларов стало тревожным сигналом для многих участников рынка. Однако, как отмечает аналитик Darkfost, текущая просадка в 12 процентов укладывается в рамки привычных движений бычьего цикла. С момента исторического максимума в 123 тысячи снижение выглядит скромным по меркам Bitcoin. Исторически криптовалюта во время роста теряла и 20, и 25 процентов стоимости, прежде чем возобновляла восхождение. Именно поэтому локальная слабость сегодня скорее напоминает «санитарную коррекцию»: рынок сбрасывает перегретые плечевые позиции, выходит часть краткосрочных спекулянтов, а долгосрочные инвесторы получают шанс зайти в актив на более привлекательных уровнях.Такая динамика скорее подтверждает жизнеспособность цикла, чем говорит о его окончании. И хотя больно наблюдать за красными свечами на графиках, стоит помнить: подобные движения сопровождают каждый этап роста.Схватка за 110 тысяч: быки против продавцовПосле падения к отметке 108 тысяч Bitcoin сумел быстро отскочить к 110 тысячам, но закрепиться выше не смог. На графиках техническая картина выглядит двояко. С одной стороны, 200-дневная скользящая средняя удержана, что свидетельствует о том, что спрос на этих уровнях есть. С другой — 50- и 100-дневные средние всё еще направлены вниз, и это сохраняет давление на краткосрочном горизонте.По сути, рынок сейчас балансирует между надеждой на восстановление и угрозой углубления коррекции. Для возвращения уверенного бычьего импульса Bitcoin необходимо подняться и закрепиться выше зоны 112–115 тысяч долларов. Если же этого не произойдет, возрастет риск движения к 105 тысячам, а затем и к 101 тысяче, где проходит последняя линия обороны — долгосрочная 200-дневная скользящая.Два кита, которые сломали рынокНемалую роль в происходящем сыграли действия крупнейших держателей. Дэвид Бэйли, глава Bitcoin Magazine и советник Дональда Трампа по криптополитике, прямо заявил, что рост к 150 тысячам сдерживают всего два «кита». Один из них уже полностью вышел из позиции, распродав примерно 80 тысяч BTC, а другой успел реализовать около половины из своих 120 тысяч. По оценкам аналитиков, речь идет о сделках на миллиарды долларов, которые и стали катализатором падения.Эти продажи совпали с формированием на графиках разворотных моделей — двойной вершины и дивергенции, что дополнительно усилило негатив. Впрочем, Бэйли уверен: как только второй крупный игрок завершит выход, давление на рынок ослабнет, и цена вновь сможет двинуться к новым высотам.Сезонные факторы: август и «Rektember»Коррекцию усилил и сезонный фактор. Август для Bitcoin оказался убыточным: месяц закрылся на 109 тысячах долларов, что соответствует падению примерно на шесть процентов. Но удивляться этому не стоит. Август и сентябрь традиционно считаются слабыми месяцами для криптовалюты.Причина лежит не только в снижении ликвидности на фоне отпускного сезона, но и в поведении майнеров. Летом, особенно в августе, счета за электричество растут, энергосистемы перегружаются, и добытчики вынуждены продавать больше монет, чтобы оплачивать расходы. По данным CryptoQuant, именно в этот период фиксируется всплеск переводов BTC с майнерских кошельков на биржи. Исторически такие продажи совпадают либо с локальными пиками, либо с началом промежуточных коррекций.Сентябрь имеет даже собственное прозвище — «Rektember». За последние двенадцать лет он восемь раз закрывался в минусе, и это происходило даже в условиях мощных бычьих трендов. Чаще всего цена делает резкие движения именно в первые десять–двенадцать дней месяца, после чего ищет новое дно.ETF-оттоки и институциональный интересНе обошлось и без давления со стороны фондов. В августе Bitcoin-ETF в США зафиксировали чистый отток капитала в размере 751 миллиона долларов. Для сравнения: в июле приток составлял более шести миллиардов. Инвесторы частично переключились на Ethereum, фонды которого привлекли около четырех миллиардов, обогнав Bitcoin по доходности.Тем не менее стратегический интерес институционалов к первой криптовалюте никуда не исчезает. Корпоративные резервы BTC уже превышают 400 миллиардов долларов, а MicroStrategy продолжает удерживать более 632 тысяч монет. Для долгосрочных игроков нынешние просадки выглядят не угрозой, а возможностью докупить актив.Что ждет цену Bitcoin дальше?Краткосрочная перспектива для Bitcoin остается непростой. До тех пор пока цена не сможет закрепиться выше 115 тысяч долларов, говорить о полном восстановлении рано. Сентябрьская статистика также не в пользу быков, а продажи майнеров и остаточное давление со стороны «китов» по-прежнему висят над рынком.Однако если взглянуть на картину в более длинном горизонте, бычий сценарий сохраняется. Крупные аналитические компании продолжают строить смелые прогнозы. VanEck подтверждает цель в 180 тысяч к концу года, Артур Хэйес видит потенциал в 250 тысяч, а Эрик Трамп заявляет даже о миллионе долларов за монету в будущем.Фундаментальные факторы не изменились: предложение ограничено, институциональный спрос растет, интерес со стороны корпораций и государств усиливается. Именно поэтому многие трейдеры рассматривают текущее снижение не как повод для паники, а как окно возможностей — шанс войти в рынок до начала нового импульса.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Smart money. Британца швыряет из стороны в сторону

Добрый день, уважаемые трейдеры! Во вторник пара GBP/USD выполнила резкий разворот в пользу американской валюты и сильное падение с пробоем последних двух «медвежьих» свингов. Как и во всех последних случаях, речь может идти только о съеме ликвидности. Я понимаю, что сегодняшний обвал выглядит грозно, и у многих трейдеров могли дернуться руки в направлении кнопки «sell». Однако не стоит паниковать. Ничего после падения пары во вторник не изменилось. На текущий момент я могу лишь сказать, что цена в очередной раз произвела съем ликвидности на покупку. Посмотрите внимательно на картинку выше: только за последние несколько недель цена производила три съема ликвидности и никак не может определиться, что ей делать дальше? С одной стороны, медведи не могут перейти в наступление, так как у них нет для этого никаких причин. С другой стороны, быки в последние недели откровенно прохлаждаются и, вероятно, ждут удобного момента, который никак не настанет. В текущей ситуации я могу предположить только одно. Съем ликвидности на покупку и долгожданный рост пары. Оба «бычьих» имбаланса по-прежнему не инвалидированы, поэтому продолжают удерживать цену подальше от «медвежьей зоны». Впереди – важные отчеты по американскому рынку труда и безработице, а затем – заседание ФРС, которое может быть либо «нейтральным», либо «голубиным». Отмечу, что на позапрошлой неделе произошел съем ликвидности с пика от 23 июля. Небольшое падение британца мы увидели, но оно, на мой взгляд, слишком слабое, чтобы претендовать на тренд. При любом раскладе мы имеем два «бычьих» имбаланса, от которых была получена реакция трейдеров, а также два съема ликвидности с двух последних лоу. Имбалансы не инвалидированы, «бычий» тренд сохраняется. На мой взгляд, сейчас нет причин ожидать даже новый коррекционный откат. Однако по техническим и графическим причинам трейдеры-быки всегда могут немного отступить. Реакции трейдеров на переговоры США и РФ по вопросу Украины можно ожидать, но для начала следует понять, к какому решению пришли лидеры. А лидеры пока не пришли ни к какому решению, переговоры запросто могут длиться еще несколько месяцев. Давление Дональда Трампа на ФРС, фиктивные увольнения чиновников, вечная критика Джерома Пауэлла и продолжающая торговая война – это те, факторы, которые не позволяют мне прогнозировать рост доллара. В общем и целом, могу сказать следующее. В «медвежий» тренд по британцу я не верю точно также, как в «медвежий» тренд по европейцу. Уже в сентябре ФРС может возобновить процесс смягчения ДКП, а рынок опасается, что FOMC потеряет свою независимость, после чего ставка полетит вниз со скоростью света. Если медведи и перейдут в наступление без видимых причин, то нужны хотя бы «медвежьи» паттерны, чтобы идентифицировать такое наступление. В новый рост выше пиков июля верится гораздо легче. Текущий «бычий» тренд можно будет считать завершенным лишь ниже двух лоу (от 12 мая и 1 августа). Эти лоу практически одинаковые. Только ниже них произойдет слом «бычьей» структуры. Однако для меня очевидна простая истина – без информационной поддержки «медвежий» тренд имеет крайне низкие шансы. Календарь новостей для США и Евросоюза: США – Изменение числа открытых вакансий JOLTS (14-00 UTC). 3 сентября календарь экономических событий содержит в себе одну, но достаточно важную запись. Влияние информационного фона на настроение рынка в среду будет присутствовать, но только во второй половине дня. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: По британцу картина вновь становится сложной для понимания. Обе пары находятся в рендже и день ото дня ничего не меняется и не происходит. «Медвежий» имбаланс 2 превратился в «бычий», а от «бычьего» имбаланса 3 цена уже получила двойную реакцию с двойным съемом ликвидности. Таким образом, трейдеры уже имели возможность открывать покупки, и сейчас – имеют возможность продолжать покупки в надежде на скорое завершение ренджа. Первая цель для роста в любом случае – пик 2025 года – 1,3780. На этой неделе падение пары исключать нельзя, так как информационный фон будет сильным, но для продаж в данное время нет ни одного подходящего паттерна.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 2 сентября. Что происходит?

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD не меняется уже несколько месяцев, что очень радует. Даже когда строятся коррекционные волны, целостность структуры сохраняется. Это позволяет делать точные прогнозы. Напомню, что далеко не всегда волновая разметка выглядит, как в учебнике. Сейчас она выглядит очень хорошо. Построение повышательного участка тренда продолжается, а новостной фон продолжает поддерживать по большей части не доллар. Торговая война, начатая Дональдом Трампом, продолжается. Противостояние с ФРС продолжается. «Голубиные» ожидания растут. «Один большой закон» Трампа увеличит государственный долг США на 3 трлн долларов, а президент США постоянно повышает тарифы и вводит новые. Рынок крайне невысоко оценивает результаты первых 6 месяцев Дональда Трампа, хоть экономический рост во втором квартале и составил 3%. В данное время можно предположить, что построение волны 4 завершено. Если это действительно так, то началось построение импульсной волны 5, цели которой можно разбросать вплоть до 25-й фигуры. Безусловно, коррекционная структура волны 4 может принять более протяженный, пятиволновой вид, но я отталкиваюсь от наиболее вероятного сценария. Это точно не инфляция... Курс инструмента EUR/USD в течение вторника снизился на 90 базовых пунктов. На момент написания этого обзора привлечь внимание участников рынка могло только одно событие – индекс потребительских цен в Европейском союзе. Инфляция в зоне евро выросла в августе до 2,1%, а базовая инфляция осталась на 2,3%. Так как было зафиксировано ускорение роста цен, а рынки не угадали с фактическим значением, я склонен считать, что реакция рынка на этот отчет закономерна. Была бы, если бы не целый список «но»... Во-первых, падение европейской валюты началось раньше выхода отчета по инфляции. Во-вторых, падение евровалюты получилось несоизмеримым степени важности отчета по инфляции. В-третьих, рост инфляции повышает вероятность завершения цикла смягчения денежно-кредитной политики ЕЦБ, что является «бычьим» фактором для участников рынка, а не «медвежьим». В-четвертых, уже больше двух недель подряд инструмент торгуется горизонтально и сегодня, после обвала – он продолжает находиться в боковике. Как видим, несостыковок очень много, поэтому я не считаю, что отчет по инфляции в ЕС стал причиной обвала евро. Возможно, проблема кроется в политическом кризисе во Франции, однако никаких новостей о роспуске Парламента или выборах сегодня в СМИ не поступало. Сказать, с чем связано резкое снижение евро и фунта на данный момент времени не представляется возможным. Однако, возможно, нам и не придется объяснять это движение. Волновая разметка инструмента EUR/USD не изменилась даже после падения на 100 базовых пунктов. Предполагаемая волна 2 все еще может быть завершена. Может принять более протяженный вид. Но от этого вся волновая разметка не поменяется. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ GBP/USD. 2 сентября. Фунт усложняет жизнь трейдерам Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Волновая разметка по-прежнему всецело зависит от новостного фона, связанного с решениями Трампа и внешней политикой США. Цели участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. Следовательно, я продолжаю рассматривать покупки с целями, находящимися около отметки 1,1875, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи, и выше. Я предполагаю, что построение волны 4 завершено. Соответственно, сейчас – по-прежнему хорошее время для покупок. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

Давление на фунт усиливается

Британский фунт резко снизился во вторник из-за резкого роста доходности 30-летних облигаций, которая достигла 5.69%, что является самым высоким уровнем с марта 1998 года. Скачок доходности произошел после решения канцлера Великобритании Ривз увеличить заимствования бюджета, что автоматически привело и к росту премий за риск. Без дополнительных долгов свести бюджет не выйдет – несмотря на то что в первой половине года рост экономики оказался выше прогнозов – 0,7% кв/кв в первом квартале и 0,3% кв/кв во втором квартале, он был обусловлен преимущественно государственными расходами, поскольку инвестиции предприятий сократились, а частное потребление осталось слабым на уровне 0,1% кв/кв. Ужесточение фискальной политики станет еще одним сдерживающим для экономики фактором, рынок труда ослабевает. Дополнительные заимствования в текущем бюджете означают, что доходы остаются слабыми, и это при высокой инфляции. Сработал и отложенный эффект от изменения прогнозов по инфляции. Как известно, на августовском заседании Банк Англии оставил ставку неизменной, но раскол голосов был значительным, как и пересмотр прогнозов по инфляции в пользу более высоких значений. Пока рыночный прогноз по ставке неизменный – снижение в ноябре на 25п, но будет ли принято это решение, если инфляция покажет еще более высокий рост, неясно, то есть неопределенность растет, а вместе с ней и премия за риск. Опять же дополнительное увеличение госдолга при и так высоком дефиците текущего счета означает, что фунт может отреагировать сильным падением, если приток капитала замедлится, что, собственно уже происходит, если учитывать отрицательную динамику инвестиций. Вот и выходит, что фунт сейчас более уязвим, чем учитывает рынок, а потому риск его дальнейшего снижения заметно выше, чем риск возобновления роста. Чистая короткая позиция по GBP увеличилась за отчётную неделю на 0.5 млрд, до -2.6 млрд, спекулятивное позиционирование медвежье, расчетная цена выше долгосрочной средней, что дает основания ожидать возобновления восходящего движения, но направления нет. Фунт продолжает консолидацию после сильного роста в первом полугодии, и, похоже, этот период завершается. Ближайшая поддержка 1.3310/30, ожидаем попытки ее тестирования, в случае, если фунт уйдет ниже, следующей целью станет локальный минимум 1.3140. Возврат к бычьему тренду маловероятен. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. У фунта начинается осенняя хандра

Фунт снова идет против классической логики. Когда доходности гилтов переписывают многолетние вершины, валюта, казалось бы, должна получать поддержку за счет притока капитала. Рынок же читает по-другому: растущая доходность сейчас не про премию за рост, а про премию за риск. Синхронное удешевление фунта и падение цен на гособлигации, о котором предупреждают участники рынка, отсылает к знакомой картине стрессов. В системе копится сомнение, хватает ли у Великобритании политической воли и экономического пространства удержать финансы в рамках. Доходность 30-летних бумаг на максимумах с конца 90-х, десятилетки у 4,79% – и это не та крутизна, которая вдохновляет. Это скорее крутая горка, на которой водителю приходится давить на газ, чтобы машина не покатилась назад. Курс GBP/USD откатился ниже 1,34, пары с евро и иеной выглядят не лучше. Ключевой драйвер не сопоставление с США или еврозоной, а британский дом. Инфляция в королевстве дольше держится выше целевых ориентиров, чем в сопоставимых экономиках, а структура давления неприятно упряма: услуги, заработные платы, административные решения. На бэкграунде фискальная повестка. Ротации в правительстве только закрепили ожидание, что основной ответ на дефицит – не сокращение расходов, а повышение налогов. Это понятная, но неудобная арифметика: чем сильнее прижать налоговую базу в замедляющейся экономике, тем ниже фактическая собираемость. Рынок заранее переписывает дисконт под британские активы: больше заимствований – выше срочная и кредитная премии – слабее валюта. Именно поэтому повышение доходности сейчас не спасает фунт, а давит на него. Есть еще один слой, исключительно рыночный. Стерлинг два года подряд был в лидерах доходности среди мейджоров, и значительная часть длинных спекулятивных позиций успела накопиться. Когда появляются сомнения в фискальной траектории, первая реакция не наращивать, а облегчать плечи. В такие моменты теханалитика начинает резонировать с фундаментом. Пробиваются старые поддержки, стопы ускоряют движение, и вот уже распродажа в облигациях синхронизируется с откатом валюты. Наблюдаемое сегодня падение фунта вместе с гилтами – именно про такой режим. Справедливости ради у фунта есть и плюсы, которые в спокойной среде стали бы поддержкой. Британия остается одной из самых прозрачных юрисдикций с глубокой ликвидностью, корпоративный сектор переживает не лучшие, но и не катастрофические времена, а Банк Англии, несмотря на критику, сохраняет репутацию регулятора, который умеет ставить ценовую стабильность выше сиюминутной популярности. Но рынок голосует не абстрактными достоинствами, а траекторией. И эта осенью траектория тянет вниз: к ноябрю бюджет, к зиме пересмотры макропрогнозов, а пока – нервная торговля на заголовках.Что может переломить ситуацию? Во-первых, уверенный сигнал, что осенний бюджет не превращается в список пожеланий, а остается стратегией с реальными источниками покрытия. Во-вторых, быстрая дезинфляция в блоке услуг и охлаждение рынка труда, позволяющие Банку Англии мягко снижать ставки без риска вторичного разгона цен. В-третьих, внешний фон: если доллар продолжит слабеть на ожиданиях сентябрьского смягчения ФРС, фунт получит шанс хотя бы на технический отскок. Пока же базовый нарратив другой: британский актив дисконтируют за фискальную неопределенность, а валютный рынок наказывает первым.Техническая картина Техника подтверждает напряженность. После ускорения вниз пара GBP/USD вернулась под зоны, которые не раз служили опорой, и сейчас балансирует на тонкой кромке настроений. Район 1,3450–1,3500 превратился в нависающее сопротивление: туда будут тянуть короткие закрытия, но встречать будут продажи. Ниже виден коридор 1,3350–1,3290, где в последние месяцы срабатывал спрос более долгосрочных игроков. Потеря этой зоны открывает дорогу к 1,3150, а там и психологические 1,30 уже не кажутся далекими. Картина усложняется тем, что импульс по индикаторам скорее медвежий, а разворотных дивергенций мало: рынок не перекуплен и не перепродан, то есть пространство для продолжения движения сохраняется. При этом нельзя переоценивать чистую технику в отрыве от фискального сюжета. Сейчас именно заголовки будут решать, пробьет ли фунт очередную поддержку или сорвется в короткий шорт-сквиз. В такие недели риск-менеджмент важнее точки входа: переносить позицию через новостные риски без хеджа – это ставка не на модель, а на удачу. Участнику рынка разумно четко определить уровни, где вы неправы, и не спорить с рынком, если он пошел туда быстрее, чем вы думали. Внутренний дискомфорт стерлинга усиливается внешним фоном. Евро ловит поддержку на идее деэскалации в Восточной Европе и на ожиданиях мягкой риторики из Джексон-Хоула, доллар сам по себе не выглядит непобедимым, иена на паузе, а фунту в такой компании сложнее: его наказывают не за чужие, а за свои аргументы. Поэтому локальные всплески силы возможны, но пока выглядят как возможность разгрузить риск, а не как начало устойчивого тренда.Прогноз на неделю Ближайшие дни для фунта – это тест на доверие. Базовый сценарий – волатильная консолидация с уклоном вниз в диапазоне 1,3290–1,3500 по GBP/USD. Любая новость, усиливающая опасения по поводу осеннего бюджета и долговой траектории, будет моментально продаваться. В таком случае пара способна ускориться к 1,3220–1,3150, где сосредоточена видимая ликвидность и незакрытые заявки в покупку. Если же британские власти начнут прощупывать почву для более аккуратной фискальной коммуникации, а доходности гилтов стабилизируются, рынок легко устроит ответный ход к 1,3520–1,3600: там пройдут первые крупные фиксации шортов. Главные триггеры – риторика по бюджету и сигнал из Банка Англии. Любая реплика, намекающая на приоритет дисциплины и этапность налоговых изменений, даст стерлингу кислород. Наоборот, жесткие формулировки о необходимости «значительного» повышения сборов без дорожной карты сокращений расходов рынок прочтет как риск для роста – и для валюты. Внешний экран – динамика доллара в преддверии и сразу после выступлений американских чиновников: более мягкая ФРС снизит давление на все антириски, и фунт этим обязательно воспользуется, но преимущественно в форме отскока, а не нового тренда.Осенняя хандра стерлинга – это не приговор, а диагноз момента. Он лечится дисциплиной в бюджетах, последовательностью в монетарной политике и честной коммуникацией. Рынок готов простить сливки доходности, если увидит, что пирог устойчив. Пока же он голосует рублем – точнее, фунтом – и делает это жестко.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 12 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 2 сентября. Фунт усложняет жизнь трейдерам

По инструменту GBP/USD волновая разметка продолжает свидетельствовать о построении повышательной импульсной структуры волн. Волновая картина практически совпадает с инструментом EUR/USD, так как единственным «виновником торжества» остается доллар. Спрос на него снижается по всему спектру рынка(в среднесрочном плане), поэтому многие инструменты показывают практически одинаковую динамику. В данное время волна 4 предположительно завершена. Если это действительно так, то повышение инструмента будет продолжено в рамках импульсной волны 5. Волна 4 может принять пятиволновой вид, но это не самый вероятный сценарий. Следует помнить, что в данное время очень многое на валютном рынке зависит от политики Дональда Трампа. И не только торговой. Из Америки время от времени поступают неплохие новости, однако рынок постоянно держит в голове полную неопределенность в экономике, противоречивые решения и заявления Трампа, враждебный и протекционистский внешний настрой Белого Дома. Напряжение в мире нарастает и, как я уже сказал, главным виновником торжества остается доллар. Именно поэтому он и собирает все «тумаки». Предполагаемая волна 2 усложняется. Курс инструмента GBP/USD в течение вторника снизился на 180 базовых пунктов в течение нескольких часов. На текущий момент нельзя быть уверенными в том, что именно заставило участников рынка резко изменить свое отношение к американской валюте. Однако есть предположение, что обвал британца как-то связан с возможными бюджетными проблемами Великобритании, вызванными ростом доходности государственных облигаций. Об этой теме мы поговорим более подробно вечером. Сейчас же хочу лишь отметить, что бюджетные проблемы – это серьезно. Чем выше доходность казначейских облигаций, тем дороже будет стоить их обслуживание правительству. Бюджетные траты увеличатся, что сулит формированию дефицита бюджета. А дефицит бюджета – это путь к повышению налогов. Повышение налогов – путь к смене власти в стране, так как мало кто из британцев обрадуется этой новости, на фоне падения уровня жизни в последние 10 лет после того, как страна официального проголосовала за выход из ЕС. Рост доходности облигаций означает, что спрос на эти самые облигации снижается. Проще говоря, инвесторы выбирают облигации других стран или же другие инструменты инвестирования. Так как весь мир в последние десятилетия уже привык жить в долг, то размещение облигаций – это весьма существенный источник финансирования функционирования практически любого государства на этой планете. Если финансирование отсутствует, не удивительно, что и национальная валюта не пользуется спросом. Лично я считаю, что падение британца будет недолгим, но все же оно привело к изменению волновой картины. Теперь волна 2 приняла четкий трехволновой вид, а если падение продолжится, то и вся волна 4 может принять более сложный вид. Например, a-b-c-d-e. Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD остается неизменной. Мы имеем дело с повышательным, импульсным участком тренда. При Дональде Трампе рынки может ждать еще огромное количество потрясений и разворотов, которые могут весьма серьезно отразиться на волновой картине, но в данное время рабочий сценарий сохраняет свою целостность. Цели повышательного участка тренда теперь расположены около отметки 1,4017. В данное время я предполагаю, что построение понижательной волны 4 завершено. Волна 2 в 5 также может быть завершена или близится к завершению. Следовательно, я советую покупки с целью 1,4017. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 12 часов назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:GBPUSD - возможно среднесрочно на понижениеUSDCHF - возможно среднесрочно на повышениеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 13 часов назад

ИнстаФорекс