Новости форекс

Центральные банки активно скупают дешевое золото!

Центральные банки активизировали стратегические закупки золота в условиях ценовой коррекции, используя возможность приобретения драгоценного металла по бросовой цене. Об этом свидетельствуют аналитические данные, представленные Кришаном Гопаулом, ведущим аналитиком EMEA Всемирного совета по золоту.В рамках серии аналитических заметок, публикуемых в социальных сетях, Гопаул детально задокументировал последние закупки золота, которые показывают, что центральные банки воспользовались сниженной ценой драгоценного металла. Динамика этих операций указывает на стремление банков увеличить свои запасы золота по более низким ценам.«Статистика, обнародованная Чешским национальным банком, подтверждает увеличение его золотого портфеля в марте на 2 тонны», — отметил аналитик. «Нетто-покупки за первый квартал достигли 5 тонн, доведя совокупный объем золотых активов до 77 тонн».Параллельно, Банк Гватемалы нарастил свои золотые активы на 2 тонны в отчетном периоде. «Это представляет собой прирост на 19% по сравнению с предыдущим месяцем и является первым расширением резервов с сентября (6 тонн)», - уточнил Гопаул. «Текущий объем золотых резервов Гватемалы составляет 16 тонн».Согласно данным, агрегированным Международным валютным фондом (МВФ), ведущий игрок в сфере суверенных закупок в 2024-2025 годах вновь продемонстрировал существенную активность. «Национальный банк Польши в марте осуществил нетто-прирост своих золотых резервов на 11 тонн», - подчеркнул Гопаул. «Таким образом, суммарные покупки с начала года достигли 31 тонны, а общий объем золотых активов составил 582 тонны».Центральный банк Узбекистана также отметился существенным увеличением золотых запасов, прирост которых в марте составил 9 тонн. Эта операция является шестой последовательной месячной закупкой. «Нетто-прирост за первый квартал составил 25 тонн, доведя общий объем золотых резервов до 416 тонн», - констатировал аналитик.Ранее на текущей неделе публикация Народного банка Китая выявила рост его золотых резервов на 5 тонн в марте - наибольший месячный прирост с февраля 2025 года. Эта серия закупок продлилась 17 месяцев. Официальные золотые запасы КНР на данный момент составляют 2313 тонн.Гопаул также акцентировал внимание на дополнительных закупках, совершенных в феврале. «Данные Национального банка Казахстана демонстрируют увеличение его золотых резервов почти на 8 тонн в феврале», - сообщил он. «Это позволило увеличить золотые резервы Турции до 348 тонн, что является пиковым показателем с января 2023 года. Данные также прогнозируют, что нетто-покупки центральных банков в феврале достигли 27 тонн».Примечательно то, что сегмент суверенного рынка золота продемонстрировал повышенную волатильность после эскалации геополитической напряженности, связанной с конфликтом с Ираном. Аналитики выдвигают гипотезу о необходимости монетизации золотых резервов центральными банками для поддержания макроэкономической стабильности.В этом контексте, Центральный банк Турции выделяется наибольшей прозрачностью в отношении управления официальными резервами. Согласно опубликованным данным, золотые запасы Турции в марте сократились еще на 69,1 тонны, что привело к общему снижению за минувший месяц более, чем на 118 тонн.Это сокращение, по сообщениям, является наиболее значительным для золотых резервов Турции с 2013 года.Турецкий центральный банк уточнил, что часть золота была реализована, однако существенная доля была монетизирована через механизмы своповых операций. Полученная таким образом ликвидность была направлена на приобретение национальной валюты (лир) и других иностранных валют, что было предпринято в целях стабилизации экономической ситуации.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 минуты назад

ИнстаФорекс

WTI. Перебои в добыче нефти в Саудовской Аравии ограничивают снижение цен.

В четверг котировки нефти марки West Texas Intermediate (WTI) нивелирует предыдущий рост на фоне новой волны оптимизма, которая ослабляет опасения касаемо конфликта на Ближнем Востоке, переводя настроения на стабильность перемирия между США и Ираном. Вчера в среду стоимость нефти WTI снизилась почти на 10% после объявления о двухнедельном перемирии между США и Ираном. Однако рынки быстро проявили осторожность в связи с сомнениями в соблюдении условий соглашения. Иран сообщил, что три ключевых пункта перемирия уже были нарушены в результате израильских атак на Ливан.Израиль утверждает, что перемирие не охватывает его конфликт с «Хезболлой» в Ливане, в то время как Иран настаивает на противоположном, предупреждая о возможности выхода из соглашения, если атаки продолжатся.Эти события вызывают опасения относительно потенциальных нарушений судоходства через Ормузский пролив, что увеличивает риски для поставок. Тем не менее, начинают появляться признаки стабилизации. Согласно данным MarineTraffic, первый неиранский нефтяной танкер прошел через Ормузский пролив с момента объявления о прекращении огня.Геополитическая напряженность, похоже, несколько уменьшается. Премьер-министр Израиля Биньямин Нетаньяху сообщил, что поручил своему кабинету инициировать прямые переговоры с Ливаном. В отдельном сообщении телеканал NBC, ссылаясь на американского чиновника, отметил, что президент Дональд Трамп призвал Израиль сократить удары по Ливану, чтобы способствовать успеху продолжающихся переговоров с Ираном.Тем не менее, риски со стороны предложения остаются значительными. Согласно данным Государственного информационного агентства Саудовской Аравии, представитель Министерства энергетики страны заявил, что из-за недавних атак работа нескольких энергетических объектов была приостановлена. В частности, пострадали месторождения Хурайс и Манифа, каждое из которых сократило добычу приблизительно на 300 000 баррелей в сутки, тогда как повреждение трубопровода Восток-Запад снизило пропускную способность примерно на 700 000 баррелей в сутки.А с технической точки зрения, цены опустились ниже 20-дневной SMA, но осцилляторы ещё не перешли на отрицательную сторону, подтверждая, что быки не потеряли силу. Поэтому медведям рано открывать позиции.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 25 минут назад

ИнстаФорекс

Нефть снова растет: перемирие США и Ирана не открыло Ормузский пролив

Двухнедельное перемирие между США и Ираном, объявленное 7 апреля, не смогло остановить волатильность на энергетических и сырьевых рынках: Ормузский пролив продолжает фактически оставаться закрытым, а нефть после резкого снижения в первые часы новостей снова перешла к росту. Соглашение о прекращении огня было достигнуто при посредничестве премьер-министра Пакистана Шехбаза Шарифа спустя 40 дней боевых действий. На этом фоне рынки сначала отреагировали позитивно и быстро. Нефть Brent рухнула примерно на 15%, до около $93 за баррель, West Texas Intermediate снизилась на 16%, а европейские цены на природный газ упали примерно на 20%. Финансовые индексы также развернулись вверх: промышленный Dow Jones прибавил более 1000 пунктов, а S&P 500 и Nasdaq показали рост. Однако эйфория оказалась краткосрочной. Уже к четвергу, 9 апреля, обе основные нефтяные марки Brent и WTI отыграли около 3%, вернувшись примерно к $98 за баррель. Такое восстановление цен отражает растущий скепсис трейдеров и инвесторов: перемирие, похоже, не гарантирует полноценного возвращения сырьевых потоков через Ормузский пролив, который в норме обеспечивает около 20% мировых поставок нефти и сжиженного природного газа. Несмотря на заявления Ирана о «безопасном проходе» через пролив в рамках договоренностей, фактическая картина судоходства свидетельствует об обратном. По данным The New York Times со ссылкой на компанию морского отслеживания Kpler, в течение 24 часов после вступления перемирия в силу через Ормузский пролив не прошёл ни один нефтяной или газовый танкер. Отмечено, что через район перехода прошли лишь несколько балкеров. Вслед за этим иранские государственные СМИ заявили, что пролив «полностью закрыт», а танкерам отказано в проходе. ABC News также указывает, что с начала конфликта через пролив проходит лишь семь судов в сутки – тогда как до начала войны этот показатель составлял более 130. Дополнительный сигнал для рынка приводит S&P Global Market Intelligence: по оценкам, в настоящее время по обе стороны пролива в ожидании прохождения находятся около 800 танкеров. Аналитики предупреждают, что даже при возобновлении судоходства восстановление мировых поставок топлива может занять несколько месяцев – из?за ущерба, нанесенного региональной энергетической инфраструктуре, и последующего «пересборочного» цикла логистики. Для трейдеров ключевым остается разрыв между политическим сообщением о перемирии и реальной пропускной способностью Ормузского направления: пока фактические объемы трафика не вернутся хотя бы к предсказуемому уровню, премия за риск в цене нефти и газа, вероятнее всего, сохранится и будет поддерживать повышенную волатильность.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 30 минут назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Анализ цен. Прогноз. Хрупкое перемирие между США и Ираном удерживают геополитические риски в центре внимания.

Пара GBP/USD в четверг превысила рубеж 1,3400 на фоне геополитики. Перемирие на Ближнем Востоке остаётся нестабильным: Израиль наносит ответные удары по Ливану, продолжая противостояние с Хезболлой. Фунт демонстрирует рост на фоне сохраняющегося геополитического напряжения и уверенности в дальнейших прогнозах ФРС. Геополитическая неопределённость продолжает формировать рыночные настроения: Иран не показывает готовности открыть Ормузский пролив, настаивая, чтобы в условия прекращения огня включали Ливан. Израиль, в свою очередь, усиливает атаки, жертвами которых стали более 250 человек, что вызывает опасения дальнейшей эскалации конфликта в регионе.Статистика по инфляции в США оказалась выше ожиданий: в феврале рост потребительских цен составил 0,4% против 0,3% месяцем ранее. Индекс потребительских расходов (PCE) в годовом исчислении увеличился на 2,8%, сохранив январские уровни. Базовый показатель инфляции, на который ориентируется Федеральная резервная система, также вырос на 0,4% в месячном разрезе, соответствуя прогнозу, а годовой темп замедлился с 3,1% до 3%, как и предполагалось.Ожидания рынка относительно смягчения политики ФРС остаются стабильными: данные срочных контрактов CME FedWatch указывают на возможное снижение ставок примерно на шесть базисных пунктов до конца года.Рынок труда демонстрирует устойчивость, несмотря на небольшой рост обращений за пособиями по безработице - с 203 тыс. до 219 тыс. за неделю, завершившуюся 4 апреля, превысив прогнозы в 210 тыс. Среднее значение за четыре недели достигло 209,5 тыс., однако число продолжающихся заявок сократилось на 38 тыс., до 1,794 тыс. - минимум с мая 2024 года.Фунту поддержку оказали ожидания повышения ставки Банком Англии. Несмотря на сохраняющуюся экономическую напряжённость, британская валюта укрепляется на фоне улучшения рыночных настроений и уверенности инвесторов в дальнейших действиях по ужесточению монетарной политики.Согласно данным Prime Market Terminal (PMT), участники рынка закладывают вероятность повышения ставки Банком Англии на заседании 18 июня, в то время как шанс изменения 30 апреля оценивается всего в 21%. В целом по году инвесторы прогнозируют ужесточение монетарной политики примерно на 39 базисных пунктов.В таблице ниже приведена динамика изменения курса фунта стерлингов по отношению к основным валютам за текущую неделю. Наибольшее укрепление британская валюта показала против доллара США.А с технической точки зрения, ближайшее сопротивление находится на уровне тройки простых скользящих средних около 1,3439. Следующим сопротивлением будет 1,3485. Поддержкой ниже круглого уровня может оказаться уровень 1, 3380. Если цена не удержится, то 20-дневная SMA сыграет эту роль. Осцилляторы смешанные. При этом индекс относительной силы положителен, поддерживая быков.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

ФРС вновь меж двух огней

Сегодня рынки узнали, что темпы экономического роста в США снизились до 0,5% в квартальном исчислении. А уже завтра могут узнать об ускорении инфляции до 3,2-3,3% в годовом исчислении. И эти два показателя вновь ставят ФРС в очень неудобное положение. Джером Пауэлл не так давно сообщил, что позиция ФРС очень хорошая и позволяет ожидать развития событий и наблюдать. На мой взгляд, если долго наблюдать, то может стать поздно. Если мартовские значения рынка труда и безработицы обнадежили Американский регулятор, то ждать чего-то позитивного от инфляции не приходится. Хочу сразу отметить, что это лишь первый месяц военного конфликта на Ближнем Востоке, а инфляция уже может возрасти до 3,3%. Что будет дальше? И как будет реагировать ФРС? На текущий момент медианное мнение рынка – сохранение ставок без изменений до конца года. Однако ожидания меняются, прогнозы корректируются, поэтому я не стал бы относится к текущему мнению, как к непреложной истине. В ближайшее время перед ФРС вновь встанет дилемма. Для контроля над инфляцией по-хорошему нужно повышать процентную ставку. Для стимулирования рынка труда и экономического роста – снижать. Джером Пауэлл ставит на первое место инфляцию, значит ужесточение политики не исключено. Но Джером Пауэлл покинет свой пост в мае текущего года, а его замена Кевин Уорш будет придерживаться «голубиной» политики. Предугадать, как будет действовать комитет FOMC в ближайшие месяцы практически невозможно. Однако фактически рост инфляции выше прогнозов может поддержать спрос на валюту США. Но и в этом моменте все не так просто. Если рынок всерьез ожидает полноценного перемирия на Ближнем Востоке, то инфляция его сейчас не слишком интересует. Мы уже видели полное игнорирование отчетов Nonfarm Payrolls, уровень безработицы, индексы деловой активности ISM, ADP, JOLTS, ВВП за четвертый квартал. Поэтому я совершенно не удивлюсь, если завтра рынок не обратит никакого внимания и на инфляцию. Все экономические факторы вновь будут иметь значение, когда конфликт на Ближнем Востоке будет завершен. Или встанет на устойчивый путь деэскалации. Когда напряжение спадет, а нефтяные котировки стабилизируются, можно будет ожидать реакции на экономические события. Но до этого еще далеко... Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 9 апреля. Экономика благодарит Трампа Перемирие находится под угрозой срыва, но еще не сорвано Инфляция и политика ФРС Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в краткосрочном плане – в рамках коррекционной структуры. Коррекционный набор волн выглядит вполне завершенно и может получить более сложный, протяженный вид только в одном случае – если между Ираном, США, Израилем и ВСЕМИ остальными странами на Ближнем Востоке установится стойкое перемирие. В противном случае, я считаю, что с текущих позиций может начаться построение нового понижательного набора волн. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела с течением времени более понятный вид, как я и предполагал. Теперь мы видим на графиках четкую пятиволновую понижательную структуру с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, а геополитика не вызовет в ближайшее время новый обвал инструмента, то нас ждет построение минимум трехволновой коррекционной структуры, в рамках которой британец может подняться к отметкам 1,3429 и 1,3512, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Однако геополитика уже начала ухудшаться, в трехволновая коррекция по EUR/USD выглядит завершенно. Следовательно, если ситуация не прояснится в ближайшее время, оба инструмента могут приступить к построению нового понижательного набора волн. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

Инфляция и политика ФРС

Завтра в Америке выйдет отчет по инфляции за март. Этот отчет важен тем, что март – первый полноценный месяц войны на Ближнем Востоке, которая вызвала сильнейший рост цен на энергоносители. В следствие чего инфляция начала разгоняться по всему миру. Однако инфляционные отчеты за март начали выходить только в апреле, поэтому до сих пор никто доподлинно не понимает, насколько может вырасти инфляция в ближайшие месяцы. Безусловно, ответить на этот вопрос нельзя, так как никто не знает, сколько будет еще продолжаться конфликт на Ближнем Востоке и сколько будет оставаться в блокаде Ормузский пролив. Даже если договориться о полной деблокаде пролива удастся, неизвестно, какую плату будет взымать Иран за пользованием проливом. А любая дополнительная плата за транспортировку – это плюс к итоговой цене нефти. Следовательно, в ближайшее время даже при условии перемирия я не жду нефть по январским-февральским ценам. Вернемся к инфляции и денежно-кредитной политике. Очевидно, что ЕЦБ и Банк Англии всерьез рассматривают возможность нескольких раундов ужесточения в 2026 году. Об этом уже заявили и Кристин Лагард, и Эндрю Бейли, и другие управляющие обоих банков. Вопрос в ФРС. Джером Пауэлл на последних выступлениях сообщил, что позиция американского регулятора идеальная для того, чтобы ждать и наблюдать. Диаграмма «dot-plot» показала, что на ближайшие 12 месяцев управляющие FOMC рассматривают максимум один раунд снижения процентной ставки. Однако как поступит ФРС, если инфляция ускорится до 4-5%, а Ормузский пролив и дальше будет блокирован, что вызовет продолжение роста цен на нефть? Именно поэтому отчеты по инфляции в ближайшие месяцы будут ключевыми наряду с новостями о конфликте на Ближнем Востоке. Рынок может их игнорировать, как он игнорирует практически все экономические новости в последние два месяца. Однако инфляция – это сейчас ключевой показатель. Сегодня стало известно, что американская экономика замедлилась до 0,5% в четвертом квартале, а ужесточение денежно-кредитной политики ФРС неминуемо приведет к еще большему падению экономического роста. Следовательно, на мой взгляд, ФРС прибегнет к повышению ставок только в самом крайнем случае. Данные по рынку труда за февраль и март оказались очень противоречивыми, пока крайне сложно сказать, началось ли выздоровление рынка труда. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 9 апреля. Экономика благодарит Трампа Перемирие находится под угрозой срыва, но еще не сорвано Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в краткосрочном плане – в рамках коррекционной структуры. Коррекционный набор волн выглядит вполне завершенно и может получить более сложный, протяженный вид только в одном случае – если между Ираном, США, Израилем и ВСЕМИ остальными странами на Ближнем Востоке установится стойкое перемирие. В противном случае, я считаю, что с текущих позиций может начаться построение нового понижательного набора волн. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела с течением времени более понятный вид, как я и предполагал. Теперь мы видим на графиках четкую пятиволновую понижательную структуру с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, а геополитика не вызовет в ближайшее время новый обвал инструмента, то нас ждет построение минимум трехволновой коррекционной структуры, в рамках которой британец может подняться к отметкам 1,3429 и 1,3512, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Однако геополитика уже начала ухудшаться, в трехволновая коррекция по EUR/USD выглядит завершенно. Следовательно, если ситуация не прояснится в ближайшее время, оба инструмента могут приступить к построению нового понижательного набора волн. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 9 апреля. Экономика благодарит Трампа

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD видоизменилась. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет, однако теперь волновая структура тренда выглядит очень неоднозначно. В подобных ситуациях я всегда советую переходить на младший масштаб(верхняя картинка) и рассматривать самые простые и малые волновые структуры, чтобы иметь возможность сделать краткосрочный прогноз, чего вполне достаточно для открытия сделок. Волновые структуры могут быть очень сложными, которые предполагают множество различных сценариев. Проще всего торговать по стандартным «пять-три». На картинке выше я могу выделить классическую пятиволновую импульсную структуру волн с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, то построение этой структуры завершено, а нас ожидает построение коррекционного набора минимум на три волны. Следовательно, в ближайшее время стоит ожидать повышения котировок инструмента, но уже в рамках коррекции относительно последнего участка тренда. Пока что последние волновые структуры очень плохо вписываются в старшую разметку, но со временем ситуация прояснится. В ближайшее время можно ожидать восстановления европейской валюты к отметкам 1,1666 и 1,1745. Евровалюта попала в позитивный новостной поток. Курс инструмента EUR/USD в течение среды повысился на 75 базовых пунктов, а в четверг прибавил еще 20-30 пунктов. По большому счету, повышение европейской валюты закончилось еще вчера, когда стало известно о том, что перемирие было нарушено в течение первых же суток после его достижения. На данный момент сложно сказать, кто именно его нарушил. Но факт остается фактом: Израиль, Иран, Ливан и другие страны Персидского залива вновь атакуют друг друга ракетами, а Ормузский пролив вновь оказался в блокаде. На этом фоне нефтяные котировки вновь пололзли вверх, а падение доллара резко прекратилось. Я считаю, что рынок надеется на достижение мира, но в текущих обстоятельствах не спешит ни с покупками, ни с продажами. Слишком много неопределенности. Пока геополитические новости отсутствуют, в Америке вышел отчет по ВВП за четвертый квартал в окончательной оценке. Выяснилось, что американская экономика в четвертом квартале выросла всего лишь на 0,5%, а каждая следующая оценка была ниже предыдущей. Рынок, как полагается по правилам хорошего тона последних двух месяцев, не обратил никакого внимания на этот отчет. Завтра в США выйдет еще отчет по инфляции за март, и несложно догадаться, какого значения стоит ожидать. Инфляция с вероятностью 100% подскочит выше 3%, но и этот отчет может быть проигнорирован участниками рынка. Трейдеры ждут либо дальнейшего продвижения к миру на Ближнем Востоке, либо полного провала перемирия. Исходя из того, какой из сценариев будет реализован, инструмент продолжит движение в определенном направлении. Коррекционный набор волн a-b-c выглядит завершенно в данное время. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в краткосрочном плане – в рамках коррекционной структуры. Коррекционный набор волн выглядит вполне завершенно и может получить более сложный, протяженный вид только в одном случае – если между Ираном, США, Израилем и ВСЕМИ остальными странами на Ближнем Востоке установится стойкое перемирие. В противном случае, я считаю, что с текущих позиций может начаться построение нового понижательного набора волн. На меньшем масштабе виден весь повышательный участок тренда. Волновая разметка не самая стандартная, так как коррекционные волны имеют разные размеры. К примеру, старшая волна 2 меньше по размеру, чем внутренняя волна 2 в 3. Однако такое тоже случается. Напомню, что лучше всего вычленять на графиках понятные структуры, а не обязательно привязываться к каждой волне. В ближайшее время тренд может развернуться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Пара EUR/USD растет, геополитика оказалась сильнее экономических показателей США

Евро удерживается в плюсе четвёртый день подряд, получая поддержку от общего снижения доллара. Доллар США пока остается под давлением после прекращения огня между США и Ираном и надежд на деэскалацию. Неопределенность относительно устойчивости перемирия заставляет инвесторов проявлять осторожность.Геополитика полностью вытеснила макростатистику: трейдеры практически не отреагировали на последние экономические данные США. Релизы США прошли мимо. Базовый PCE прибавил 0,4 % м/м, как и прогнозировали. А годовой показатель снизился с 3,1% до 3%. Окончательная оценка ВВП за IV квартал была пересмотрена вниз до скромных 0,5 %, первичные заявки на безработицу превысили консенсус (219 тыс. против 210 тыс.). Всё это вместе говорит о том, что дезинфляция идёт, но неспешно, а значит ФРС может позволить себе не предпринимать никаких шагов, а сохранить текущую монетарную политику.В то же время замедление роста ВВП указывает на некоторое снижение экономической активности, подчеркивая сложность задачи для политиков: как контролировать инфляцию, так и поддерживать рост в условиях, когда риски на рынке труда смещены в сторону снижения.Замедление роста экономики и рост числа заявок на пособия одновременно усиливают дилемму регулятора: цены всё ещё далеки от 2 %, а риски на рынке труда уже клонятся в сторону ослабления.На геополитическом фронте рынки ожидают переговоров между США и Ираном, запланированных на субботу в Пакистане в Исламабаде. Однако Иран уже обвинил Израиль в нарушении трёх пунктов соглашения из-за ударов по Ливану; президент Ирана Масуд Пезешкиан прямо заявил, что любые атаки на Бейрут «обесценят» договорённости. Рынок по-прежнему оценивает шансы повторного обострения, что ограничивает аппетит к риску и не даёт евро прорваться намного выше 1,1700.С технической точки зрения пара пытается закрепиться выше круглого уровня 1,1700, уже преодолев 100-и 200-дневныее SMA. Индекс относительной силы перешёл на положительную сторону поддерживая быков.В таблице ниже показано процентное изменение доллара США по отношению к основным валютам на сегодня. Доллар США проявил наибольшую силу по отношению к японской иене.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Перемирие находится под угрозой срыва, но еще не сорвано

Перемирие между Ираном, США и Израилем все-таки достигнуто, но, по иронии судьбы, стороны забыли включить в эту сделку другие страны, участвующие в конфликте. И вот 8 апреля Израиль запустил сотни ракет в направлении Ливана, справедливо считая, что перемирие касается только Ирана. Иран же является союзником Ливана и посчитал, что атака Израиля означает срыв любых договоренностей. Тегеран тут же нанес удары по Бахрейну и Кувейту, а также обратно блокировал Ормузский пролив. По различным сообщениям, сообщение через Ормуз потихоньку восстанавливается, но о полноценном и безопасном судоходстве речи по-прежнему не идет. Некоторые компании оказались согласны платить по 2 млн долларов за преодоление пролива, некоторые суда являются дружественными для Ирана, на некоторых судах покидает Персидский залив иранская нефть. Что дальше? Дальше только новые переговоры, а в окончательную сделку должны быть внесены все участники конфликта, чтобы в будущем сразу было понятно, кто виноват в срыве сделки. По-другому никак. Первые же сутки после достижения договоренностей между США и Ираном показали, что проблемы остаются прежними. Слишком много государств оказались вовлеченными войну, слишком много государств пострадали от этой войны, чтобы просто завершить ее по отмашке Вашингтона. Ведь, по большому счету, о чем договорились Тегеран и Вашингтон? О прекращении военных действий друг с другом с участием Израиля. А как же быть с ОАЭ, Катаром, Бахрейном, Ливаном, Кувейтом и другими странами в регионе? Они ни с кем ни о чем не договаривались. И на самом деле именно из-за этого мирная сделка Трампа выглядит довольно странно. Похоже, что президент США намерен вывести Америку из ближневосточного уравнения, а заодно и из НАТО. Военная интервенция Трампа на Ближнем Востоке доказала очевидное: союзников у США в Европе нет. Никто из европейских стран не собирается вступать в войну только потому, что так захотел Трамп. Тем более, что сам Трамп в начале года всерьез рассматривал возможность военного захвата Гренландии, а в 2025 году – обложил Европу торговыми санкциями. О каком партнерстве может идти речь? Трамп хочет не «закончить войну на Ближнем Востоке», а «закончить ее для США». Трамп хочет разблокировать Ормузский пролив, чтобы снизить инфляционное давление на экономику и недовольство американских избирателей в преддверии выборов в Конгресс. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 9 апреля. Экономика благодарит Трампа Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в краткосрочном плане – в рамках коррекционной структуры. Коррекционный набор волн выглядит вполне завершенно и может получить более сложный, протяженный вид только в одном случае – если между Ираном, США, Израилем и ВСЕМИ остальными странами на Ближнем Востоке установится стойкое перемирие. В противном случае, я считаю, что с текущих позиций может начаться построение нового понижательного набора волн. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела с течением времени более понятный вид, как я и предполагал. Теперь мы видим на графиках четкую пятиволновую понижательную структуру с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, а геополитика не вызовет в ближайшее время новый обвал инструмента, то нас ждет построение минимум трехволновой коррекционной структуры, в рамках которой британец может подняться к отметкам 1,3429 и 1,3512, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Однако геополитика уже начала ухудшаться, в трехволновая коррекция по EUR/USDвыглядит завершенно. Следовательно, если ситуация не прояснится в ближайшее время, оба инструмента могут приступить к построению нового понижательного набора волн. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Пара EUR/USD растет, геополитика оказалась сильнее экономических показателей США.

Евро удерживается в плюсе четвёртый день подряд, получая поддержку от общего снижения доллара. Доллар США пока остается под давлением после прекращения огня между США и Ираном и надежд на деэскалацию. Неопределенность относительно устойчивости перемирия заставляет инвесторов проявлять осторожность.Геополитика полностью вытеснила макростатистику: трейдеры практически не отреагировали на последние экономические данные США. Релизы США прошли мимо. Базовый PCE прибавил 0,4 % м/м, как и прогнозировали. А годовой показатель снизился с 3,1% до 3%. Окончательная оценка ВВП за IV квартал была пересмотрена вниз до скромных 0,5 %, первичные заявки на безработицу превысили консенсус (219 тыс. против 210 тыс.). Всё это вместе говорит о том, что дезинфляция идёт, но неспешно, а значит ФРС может позволить себе не предпринимать никаких шагов, а сохранить текущую монетарную политику.В то же время, замедление роста ВВП указывает на некоторое снижение экономической активности, подчеркивая сложность задачи для политиков: как контролировать инфляцию, так и поддерживать рост в условиях, когда риски на рынке труда смещены в сторону снижения.Замедление роста экономики и рост числа заявок на пособия одновременно усиливают дилемму регулятора: цены всё ещё далеки от 2 %, а риски на рынке труда уже клонятся в сторону ослабления.На геополитическом фронте рынки ожидают переговоров между США и Ираном, запланированных на субботу в Пакистане в Исламабаде. Однако Иран уже обвинил Израиль в нарушении трёх пунктов соглашения из-за ударов по Ливану; президент Ирана Масуд Пезешкиан прямо заявил, что любые атаки на Бейрут «обесценят» договорённости. Рынок по-прежнему оценивает шансы повторного обострения, что ограничивает аппетит к риску и не даёт евро прорваться намного выше 1,1700.С технической точки зрения, пара пытается закрепиться выше круглого уровня 1,1700, уже преодолев 100-и 200-дневныее SMA. Индекс относительной силы перешёл на положительную сторону поддерживая быков.В таблице ниже показано процентное изменение доллара США по отношению к основным валютам на сегодня. Доллар США проявил наибольшую силу по отношению к японской иене.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Smart money. Американские ВВП и инфляция

Пара GBP/USD на этой неделе показала рост почти на 300 пипсов. Были ли основания у трейдеров, которые два месяца подряд покупали доллар, вдруг резко отказываться от своей основной стратегии? Были, весьма веские и одновременно противоречивые. Начнем с графического анализа. Как я говорил в последних статьях, был образован важный и достаточно редкий «Three drives pattern», после которого и начался процесс роста. Таким образом, «бычий» сигнал трейдеры получили, а тренд все это время оставался «бычьим». Во-вторых, впервые за два месяца конфликт на Ближнем Востоке получил шансы на завершение. На текущий момент перемирие достаточно шаткое, а участники конфликта еще не разобрались с тем, с кем именно достигнуто перемирие, а по кому еще можно запускать ракету. К сожалению, Ормузский пролив остается заблокированным, так как Иран обвиняет Израиль и США в срыве договоренностей о прекращении огня. Однако рынок верит в то, что мир возможен. В ближайшее время между США и Ираном должен состояться следующий раунд переговоров. Вероятность падения обеих пар остается достаточно высокой, так как перемирие на Ближнем Востоке достаточно хрупкое. В то же время паттерн «Three drives pattern», который отмечен на графике треугольником, позволил быкам перейти в наступление, и это уже очень хорошо. Он представляет собой три поступательных свинга, каждый из которых чуть ниже или чуть выше предыдущего. Он свидетельствует о завершении «медвежьего» (в нашем случае) импульса. Таким образом, графический анализ дает неплохие шансы на дальнейший рост британца, но быкам очень нужна поддержка геополитики. До тех пор пока «бычий» тренд сохраняется (выше уровня 1,3012), я бы больше внимания уделял «бычьим» сигналам. На этой неделе вероятно образуется «бычий» имбаланс, который в будущем позволит трейдерам открывать новые сделки на покупку. Экономический информационный фон в четверг помог трейдерам-быкам продолжить геополитическое наступление. Объемы ВВП США в четвертом квартале снизились еще сильнее, и по итогу американская экономика выросла всего лишь на 0,5%. Завтра в США выйдет не менее важный отчет по инфляции за март, который продемонстрирует первые негативные последствия для американской экономики от военной агрессии Трампа на Ближнем Востоке. Ожидается, что инфляция в США вырастет с 2,4% г/г до 3,2-3,3% г/г, однако важен не сам показатель инфляции, а его тенденция в ближайшие месяцы и реакция комитета FOMC на нее. Последние заявления Пауэлла и его коллег свидетельствуют о том, что ужесточение ДКП всерьез пока не обсуждается. В США общий информационный фон остается таковым, что ничего, кроме падения американца, в долгосрочном плане ожидать нельзя. И война между Ираном и США мало что меняет. Ситуация для американского доллара остается достаточно сложной в долгосрочном плане и позитивной только в краткосрочном. Рынок труда продолжает страдать, экономика все сильнее приближается к рецессии, ФРС, в отличие от ЕЦБ и Банка Англии, не собирается проводить ужесточение ДКП в 2026 году, по всей Америке прошла уже четвертая крупная акция протестов лично против Дональда Трампа. Если говорить об экономике, то никаких оснований для роста у доллара нет. Для «медвежьего» тренда нужен сильный и стабильный для американца позитивный информационный фон, которого при Дональде Трампе сложно ожидать. Пока геополитика поддерживает доллар уже больше месяца, но эта поддержка начнет рано или поздно иссякать. Когда это случится, сложно сказать, поэтому нельзя отрицать, что американская валюта может продолжать рост еще неделю, месяц или даже несколько месяцев. Календарь новостей для США и Великобритании: США – Индекс потребительских цен (12-30 UTC). США – Индекс настроения потребителей от университета Мичиган (14-00 UTC). 10 апреля календарь экономических событий содержит в себе две записи, среди которых можно отметить инфляцию. Влияние информационного фона на настроение рынка в пятницу может присутствовать. Трейдеры по-прежнему работают в основном на геополитических новостях. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: По британцу долгосрочная картина остается «бычьей», но актуальных «бычьих» паттернов в данное время нет. Только «Three drives pattern» предупредил трейдеров о возможном росте. Падение пары в последние несколько недель получилось настолько сильным из-за неудачного стечения обстоятельств. Если бы Дональд Трамп не начал войну на Ближнем Востоке, мы бы вряд ли увидели такой сильный рост доллара. В данное время «медвежье» наступление еще нельзя считать завершенным. Цена может выполнить съем ликвидности с последних двух «бычьих» свингов, а перемирие на Ближнем Востоке – полностью провалиться. В этом случае наступление медведей будет возобновлено. В ближайшее время трейдеры могут рассчитывать только на образование новых «бычьих» паттернов. На этой неделе, вероятнее всего, будет образован имбаланс, который позволит в дальнейшем рассматривать новые сделки на покупку. Если перемирие будет достигнуто (не такое как сейчас, а полное), британец может продолжать процесс роста в направлении пиков года.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. ВВП США, базовый индекс PCE и геополитика

Сегодня были опубликованы наиболее важные макроэкономические отчёты недели для пары eur/usd. Мы узнали окончательные данные по росту американской экономики за 4 квартал и февральское значение базового индекса PCE. Оба релиза оказались не на стороне гринбека. Так, финальная (третья) оценка ВВП за четвертый квартал прошлого года оказалась еще слабее предыдущих оценок. Показатель был пересмотрен с отметки 0,7% до 0,5%. При этом изначальная (первая) оценка составляла 1,4%. Примечательно, что третий квартал американская экономика завершила с результатом 4,4%. Заметное расхождение между сильным третьим кварталом и фактически «стагнирующим» четвёртым кварталом объясняется несколькими фундаментальными факторами. Главным якорем стали государственные расходы и чистый экспорт, которые показали отрицательную динамику и «съели» большую часть прироста от частного сектора. Основными драйверами роста остались потребительские расходы и частные инвестиции, однако темпы их роста все же замедлились. Также не стоит забывать, что осенью прошлого года, то есть в рамках четвёртого квартала, произошёл самый длительный в истории США шатдаун: федеральное правительство было парализовано рекордные 35 дней. Но этот фактор скорее усугубил слабость, чем стал её причиной. Даже если «вычесть» последствия шатдауна, в структуре отчета все равно прослеживаются тревожные сигналы, которые указывают на заметное охлаждение экономической активности в США. Например, потребительские расходы, на которые приходится две трети американской экономики, увеличились всего на 1,9%, а не на 2,0%, как заявлялось изначально. Рост инвестиций компаний в основные активы составил 1,5% (предыдущая оценка – 1,6%), объем капитальных вложений в жилищном секторе сократился на 1,7% (пересмотр с отметки -0,5%), а государственные расходы снизились на 5,6%. Импорт упал на 1,0%, а вот экспорт рухнул сразу на 3,2% (это максимальные темпы снижения показателя со второго квартала 2023 года). В целом, результат четвёртого квартала говорит о том, что американская экономика в конце прошлого года совершила «жесткое приземление» за счет двух основных факторов: падение госрасходов (последствия шатдауна) и снижение чистого экспорта (последствия сильного доллара, слабого мирового спроса и протекционизма Дональда Трампа). В этом контексте решающую роль сыграют предварительные данные за первый квартал текущего года, которые будут опубликованы 30 апреля. Мы увидим либо технический отскок, либо подтверждение того, что экономика США уже находится в состоянии стагнации. Текущие 0,5% – это своего рода «желтая карточка», за которой может последовать красная. Также сегодня был опубликован базовый индекс PCE, который, как известно, является важнейшим индикатором инфляции для ФРС. Отчёт вышел на прогнозном уровне, но опять же, не в пользу американской валюты. На первый взгляд, отчет выглядит «ястребиным», поскольку показатель держится в районе трехпроцентного значения. Но при детальном анализе в нем можно выделить ряд сигналов, которые играют против гринбека. Во-первых, годовой показатель впервые замедлился после трехмесячного последовательного роста. Если в январе индекс обновил многомесячный максимум, достигнув отметки 3,1% (максимальное значение с сентября 2024 года), то в феврале он снизился до 3,0%. То есть инфляция уже не ускоряется, и пик, возможно, уже позади. Во-вторых, структура отчета отразила замедление роста доходов. Номинальный личный доход вырос всего на 0,2% в феврале, после роста на 0,4% в предыдущем месяце. При этом большинство аналитиков прогнозировали рост на 0,3%. Реальный располагаемый доход (с поправкой на налоги и инфляцию) и вовсе показал нулевой рост (0,0%). Это говорит о том, что покупательская способность не растёт, инфляция почти полностью съедает весь номинальный прирост зарплат. То есть доходы формально растут (0,2%), но после учета инфляции и налогов, этот прирост фактически обнуляется. В более широком макроэкономическом контексте это означает, что экономика теряет динамику роста реальных доходов, что в свою очередь ослабляет устойчивость потребительского спроса. Таким образом, опубликованные сегодня макроэкономические отчеты оказались не на стороне гринбека, благодаря чему покупатели eur/usd обновили внутридневной хай. Кроме того, восходящая динамика пары была обусловлена и позитивными геополитическими сигналами. Например, стало известно, что Ормузский пролив «открыт для всех судов, в том числе и для судов США». По крайней мере такую информацию озвучил заместитель главы иранского МИД Саид Хатибзаде. По его словам, проход возможен только с согласия Ирана, «и только при отсутствии враждебного поведения». По информации WSJ, Тегеран согласился пропускать через пролив не более 15 судов в день, что существенно меньше довоенных объёмов судоходства (в среднем 135 судов). И всё же рынок с оптимизмом воспринял эту новость – однозначно деэскалационного характера. Тем более накануне переговоров в Исламабаде, которые должны стартовать уже завтра, 10 апреля. Иными словами, сегодня на рынке преобладает интерес к рисковым активам, благодаря чему по паре eur/usd превалируют бычьи настроения. И всё же трейдеры явно осторожничают и не рискуют покидать область 16-й фигуры. Что вполне объяснимо и оправдано, поскольку исход переговорного процесса остается непредсказуемым. Поэтому коррекционные откаты целесообразно использовать как повод для открытия лонгов, однако в области 17-й фигуры рекомендуется фиксировать прибыль.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Smart money. Рынок верит в мир на Ближнем Востоке

Пара EUR/USD растет четвертый день подряд на ожиданиях рынка о достижении перемирия между Ираном и США. В текущей ситуации я даже не знаю с чего начать, поэтому начну с графического анализа. Как мы видим, была получена реакция на «бычий» имбаланс 12, после чего и начался новый рост. В последние дни я обращал внимание трейдеров на этот паттерн. Поэтому трейдеры имели возможность открывать сделки на покупку, которые на текущий момент находятся в очень хорошей прибыли. Что касается информационного фона, то на текущий момент боевые действия на Ближнем Востоке продолжаются. Поэтому я даже не знаю, стоит ли говорить сейчас о перемирии, если США атаковали очередной НПЗ в Иране, Иран запускает ракеты по Кувейту, а Израиль активно бомбит Ливан? Лично мне остается непонятным, кто и с кем договаривался о перемирии, если его хватило часов на 15? Однако следует признать, что стороны все же движутся в направлении переговоров о мире, и это уже огромный плюс. На этом фоне спрос на безопасный доллар падает, а «бычий» тренд все ближе к тому, чтобы возобновиться. Весь рост американской валюты в последние полтора-два месяца был обеспечен геополитикой. Как только США и Иран договорились о прекращении огня на 2 недели, медведи тут же отступили, а быки ринулись в атаку. На текущий момент перемирие довольно слабое, но нам важно другое: был получен «бычий» сигнал и пара EUR/USD быстро растет. Что еще нужно? Я неоднократно говорил, что не верю в завершение «бычьего» тренда, несмотря на пробой важных, трендообразующих лоу. Движение последних 2 месяцев вполне может стать «медвежьим» трендом, если геополитика и дальше будет всячески поддерживать доллар. Однако в данное время я все еще сомневаюсь в способности медведей атаковать непрерывно в течение длительного времени. Дальнейший рост доллара США возможен в том случае, если перемирия достичь не удастся ни в каком виде, а Ормузский пролив и дальше будет заблокированным. Графическая картина преобразилась за последние пару дней. Во-первых, цена может в ближайшее время получить на него реакцию на имбаланс 11 и возобновить процесс падения. Если перемирие будет полностью провалено, этот вариант станет основным. Во-вторых, цена получила реакцию на имбаланс 12, образовав, таким образом, «бычий» сигнал на «бычьем» тренде. В-третьих, на этой неделе наверняка будет образован «бычий» имбаланс, который станет не просто зоной интереса для быков, а еще и зоной поддержки европейской валюты. А значит в будущем трейдеры получат новые возможности для покупок евровалюты. Информационный фон в четверг был достаточно интересным. Третья, финальная оценка ВВП США в четвертом квартале показала значение +0,5%, что меньше первой оценки на 0,9% и меньше значения третьего квартала на 3,9%. Таким образом, даже если кто-либо из медведей намеревался начать новую атаку, это стало невозможным. Остальные отчеты дня носили второстепенный характер и уже привычно не заинтересовали рынок. Возможно, даже отчет по ВВП не имеет отношения к падению доллара, так как геополитика остается более важной темой. Причин у быков атаковать остается огромное количество, и даже с началом войны на Ближнем Востоке их меньше не стало. Структурно и глобально политика Трампа, которая привела к серьезному падению доллара в прошлом году, не поменялась. В ближайшее время американская валюта может демонстрировать рост на фоне бегства инвесторов от риска, но этот фактор не сможет оказывать ей поддержку постоянно и требует постоянной эскалации конфликта на Ближнем Востоке. А других факторов поддержки у американской валюты нет. В «медвежий» тренд я по-прежнему не верю. Доллар получил временную поддержку рынка, но за счет чего медведям атаковать дальше? Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз – Индекс потребительских цен в Германии (06-00 UTC). США – Индекс потребительских цен (12-30 UTC). США – Индекс настроения потребителей от университета Мичиган (14-00 UTC). 10 апреля календарь экономических событий содержит в себе три записи, среди которых выделяется только американская инфляция. Влияние информационного фона на настроение рынка в пятницу может быть сильным во второй половине дня. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: На мой взгляд, пара остается на стадии формирования «бычьего» тренда. Информационный фон резко сменил направление движения полтора месяца назад, но сам тренд нельзя считать полностью отмененным и завершенным. Таким образом, в ближайшее время быки вполне могут перейти в новое наступление, если геополитика позволит им сделать это. В ближайшее время медведи могут получить сигнал в имбалансе 11, но, если геополитика не станет хуже, чем сейчас, сигнал может не образоваться. Быки же имели возможность открывать сделки на покупку по сигналу от имбаланса 12 с целью около уровня 1,1670. Эта цель уже достигнута, а процесс роста может быть продолжен вплоть до пиковых значений года. Но есть условие: конфликт на Ближнем Востоке должен хотя бы двигаться в направлении мира.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: сценарии динамики на 09.04.2026

Технически, фунт остаётся в краткосрочном восходящем тренде, но фундаментальные риски стагфляции будут сдерживать его потенциал. С одной стороны, Банк Англии вынужден бороться с растущей инфляцией, что традиционно поддерживает валюту. С другой — сама британская экономика показывает признаки стагфляции: деловая активность замерла, а затраты компаний растут рекордными темпами, отметили в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «GBP/USD: стагфляция в Британии против хрупкого перемирия». Сценарий А (бычий для GBP/USD): закрытие дня выше 1.3480 Реализуется при: Успешных переговорах в Исламабаде и снижении геополитической напряжённостиОтносительно мягких данных по инфляции в США, не провоцирующих ужесточение ФРССохранении ожиданий паузы от Банка Англии (вместо активного повышения ставок) Вчерашний краткосрочный пробой выше 1.3480 не увенчался успехом, и пара вошла в фазу консолидации. Риск повышения все же сохраняется, но GBP/USD должна закрыться выше 1.3480-1.3500, прежде чем дальнейшее движение «на север» станет приоритетным в прогнозах. Цели: движение к 1.3520, затем к области сопротивления 1.3600-1.3620 (ЕМА144 на месячном графике). Первым сигналом для начала реализации данного (бычьего) сценария может стать пробой сегодняшнего максимума 1.3428. Сценарий Б (медвежий для GBP/USD): пробой 1.3360 (ЕМА200 на дневном графике) Возможен при: Срыве переговоров и возобновлении эскалации на Ближнем Востоке«Ястребином» сюрпризе от данных по инфляции в США (CPI выше 3,3%)Усилении стагфляционных опасений в самой Британии, заставляющих BoE выбирать между инфляцией и рецессией Сигналом, с технической точки зрения, может стать пробой важного среднесрочного уровня поддержки 1.3390 (ЕМА144 на дневном графике) и сегодняшнего «лоу» 1.3380. Цели: пробой 1.3350 откроет дорогу к 1.3320 (ЕМА50 на недельном графике)-1.3300, затем к минимумам недели и нижней границе восходящего канала на недельном графике, проходящей вблизи отметки 1.3180. В случае дальнейшего снижения цена может опуститься в зону ключевых уровней поддержки 1.3065 (ЕМА144 на недельном графике), 1.3020 (ЕМА200 на недельном графике). Их же пробой и дальнейшее снижение выведет цену в зону долгосрочного медвежьего рынка, что вернет приоритет долгосрочных позиций по GBP/USD, с сентября 2008 года двигающейся в зоне глобального медвежьего рынка. Для слома этой тенденции цене, для начала, необходимо преодолеть зону сопротивления 1.3620-1.3860 (максимумы года). Рост в зону выше уровня сопротивления 1.4100 (ЕМА200 на месячном графике) станет подтверждающим сигналом. Уровни поддержки: 1.3400, 1.3390, 1.3360, 1.3320, 1.3300, 1.3296, 1.3200, 1.3100, 1.3065, 1.3020, 1.3000 Уровни сопротивления: 1.3430, 1.3480, 1.3500, 1.3600, 1.3620, 1.3700, 1.3720, 1.3785, 1.3800, 1.3860, 1.4000, 1.4100, 1.4110 Торговые сценарии Медвежий сценарий: Sell Stop 1.3370. Stop-Loss 1.3430. Цели 1.3360, 1.3320, 1.3300, 1.3296, 1.3200, 1.3100, 1.3065, 1.3020, 1.3000Бычий сценарий: Buy Stop 1.3430. Stop-Loss 1.3370. Цели 1.3480, 1.3500, 1.3600, 1.3620, 1.3700, 1.3720, 1.3785, 1.3800, 1.3860, 1.4000, 1.4100, 1.4110 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:Серебро - возможно среднесрочно на повышениеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы.

Торговые идеи:Серебро - возможно среднесрочно на повышениеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Курс японской иены определяется в Персидском заливе

Иена отреагировала ростом на сообщения о двухнедельном перемирии между воюющими сторонами в Персидском заливе, однако укрепление иены носило ограниченный характер и было быстро остановлено. Рост цен на нефть приводит к росту целого ряда компонентов потребительской корзины Японии – собственно энергоносители, а также продукты питания, промышленные товары и услуги. Обычно требуется от трех до пяти месяцев, чтобы рост цен на нефть отразился на инфляции, поэтому основные последствия выйдут на первый план летом. По расчетам банка Mizuho, базовая инфляция может вновь уйти выше 2.5% уже осенью, если нефть останется на уровне выше 90 долл. в течении второго квартала. Банк Японии недавно опубликовал новые оценки разрыва между фактическим и потенциальным объемом производства в японской экономике, которые показывают, что в последние несколько лет он находился в положительной зоне, а не в отрицательной, как предполагалось ранее. Соответственно, факторов, сдерживающий дальнейший рост ставки, меньше. Если к началу этого года нейтральная ставка предполагалась где-то на уровне 1.0%, то сейчас это, скорее, 1.25%, а может и 1.50%. Поскольку перед Японией стоит угроза стагфляции, то очевидно, что Банку Японии нужно выбирать между сдерживанием инфляции и стимулированием спроса. Обычно считается, что неконтролируемый рост инфляции несет больше рисков, чем замедление экономики, и по этой логике, если инфляция ускорит рост, следует ждать и более высокой ставки. Это также бычий фактор для иены. На текущий момент рыночная вероятность повышения ставки на заседании BoJ 27-28 апреля около 50%. Очевидно, что многое, если не все, будет зависеть от дальнейшего развития ситуации в Персидском заливе, поскольку оттуда идут две основные угрозы для Японии – физические ограничения поставок нефти, и, как следствие, удар по экономике, а также уровень цен, и как следствие, риск быстрого роста инфляции. Чистая короткая позиция иене увеличилась за отчетную неделю на 0,57 млрд. до -5,74 млрд., спекулятивное позиционирование медвежье, расчетная цена остается выше долгосрочной средней, однако наблюдаются попытки разворота вниз. Рыночные перспективы по иене остаются вполне ясными и напрямую зависят от ситуации в Персидском заливе. Если заключенное перемирие будет иметь реальное продолжение, и транзит нефти через пролив будет возобновлен, то иена начнет укрепление, поскольку угроза быстрого провала экономики в рецессию снизится. Если же ситуация вокруг пролива останется напряженной, то у иены не будет другого выхода, кроме как дальнейшее ослабление. В первом случае следует ожидать движения USD/JPY к поддержке 152, во втором – прорыв выше 171.96, однако дальнейший рост будет активно сдерживаться угрозой валютной интервенции. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Доллар сблизился с нефтью, от нее и получил

Единственным фактором, который в настоящее время определяет судьбу различных активов, являются цены на нефть. Самый стремительный обвал Brent с 2020 на фоне новости о переговорах США и Ирана подбросил вверх фондовые индексы и обрушил котировки американского доллара. 30-дневная корреляция между гринбэком и черным золотом достигла максимальных отметок со времен объявления Дональдом Трампом максимальных тарифов с 1930-х в апреле прошлого года. Динамика корреляции доллара США и нефти Причин тесной связи несколько. Соединенные Штаты являются крупнейшим производителем нефти и, как правило, их валюта извлекает выгоду из роста Brent и WTI. Проблемы с поставками черного золота взвинтили спрос на американские сорта. Кроме того, черное золото котируется в долларах США. Добавьте к этому статус гринбэка как актива-убежища и большую устойчивость экономики к кризису в Персидском заливе, чем европейской или азиатской. Очевидно, что лишившись этих козырей, индекс USD резко ушел вниз. Не помогли взаимные упреки США и Ирана в нарушении режима прекращения огня противником. А также нападение Израиля на Хезболлу в Ливане, чему противился Иран. Переговоры должны начаться в конце недели, а до этого обстановка в регионе остается напряженной. Дональд Трамп заявил, что не собирается выводить из него американские войска, пока не будет достигнута сделка. Динамика рисков разворота по доллару США На таком фоне резко выросшие с января по март риски разворота по доллару США ушли вниз. Тем не менее, все еще остаются на уровнях, существенно более высоких, чем в начале года. Для продолжения ралли EUR/USD требуется дальнейшее падение цен на нефть, что в текущих условиях выглядит проблематичным. Быстрого полного открытия Ормузского пролива не предвидится. Для этого потребуется, как минимум, несколько недель. Для восстановления поврежденной энергетической инфраструктуры на Ближнем Востоке еще больше. В результате падение Brent к имевшим место до вооруженного конфликта уровням $65-70 за баррель будет отложено до конца года. С учетом имеющейся корреляции, это означает, что и для ралли EUR/USD к имевшим место в конце января отметкам выше 1,2 придется дожидаться дольше, чем хотелось бы покупателям. Даже соглашение между США и Ираном не избавит экономику еврозоны от связанных с высокой инфляцией и ценами на энергоносители бед. В таких условиях основную валютную пару скорее нужно продавать на росте, чем покупать на снижении. Технически на дневном графике EUR/USD продолжается реализация разворотного паттерна 1-2-3. Пока котировки находятся выше верхней границы диапазона справедливой стоимости 1,1465-1,162, балом правят «быки». С другой стороны, неспособность покупателей взять штурмом пивот-уровни 1,173 и 1,176 станет признаком их слабости и поводом для формирования коротких позиций по евро против американского доллара.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: стагфляция в Британии против хрупкого перемирия

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по GBP/USD Итак! Как следует из отчета Министерства труда США (DOL), опубликованному в 12:30 (GMT) в четверг, число первичных заявок на пособие по безработице за неделю, завершившуюся 4 апреля, увеличилось до 219 тысяч. Это выше как прогноза, так и пересмотренного значения предыдущей недели (203 тысячи). В то же время, Бюро экономического анализа США (BEA) в это же время представило данные по динамике ВВП и индексу цен расходов на личное потребление (PCE). В феврале инфляция PCE в США сохранилась на уровне 2,8% (в годовом выражении), что совпало с ожиданиями экономистов. В месячном исчислении индекс PCE вырос на 0,4%, также в рамках прогнозов. Базовый индекс PCE (без учёта волатильных цен на продукты питания и энергоносители), который является предпочтительным индикатором для Федеральной резервной системы, снизился с 3,1% до 3,0%. Личные доходы американцев в месячном выражении сократились на 0,1%, а расходы, напротив, выросли на 0,5%. Реальный годовой валовый внутренний продукт США вырос на 0,5% в четвертом квартале, согласно финальной оценке Бюро экономического анализа США (BEA). Этот показатель оказался ниже предыдущей оценки и рыночных ожиданий в 0,7%. Таким образом, экономика США демонстрирует смешанные сигналы. При этом, инфляция постепенно замедляется, но рынок труда остаётся напряжённым. Эти данные будут важны для дальнейших решений ФРС по денежно-кредитной политике. Доллар достаточно сдержанно отреагировал на представленные данные, как мы и предположили в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «EUR/USD: хрупкое перемирие и ястребиная ФРС». Схожая с динамикой EUR/USD картина наблюдается в динамике пары GBP/USD. Пара GBP/USD консолидируется в районе 1.3400-1.3425 после впечатляющего ралли к максимумам 1.3480 в среду. Однако оптимизм от двухнедельного перемирия между США и Ираном быстро улетучился, уступив место осознанию его хрупкости, а внутренние экономические данные Британии рисуют тревожную картину стагфляции. Сможет ли фунт развить успех, или его ждёт разворот? Перемирие: хрупкость вместо эйфории Всего через несколько часов после объявления о перемирии эйфория на рынках сменилась осторожностью. В то же время, несмотря на напряжённость, дипломатический процесс продолжается: делегации США и Ирана подтвердили участие в первом раунде прямых переговоров в Исламабаде в субботу. Именно исход этих переговоров определит, перерастёт ли временное перемирие в долгосрочный мир или же стороны вернутся к эскалации. Британия: стагфляция становится реальностью Пока геополитика приковывает внимание, внутренние экономические данные Британии вызывают серьёзную тревогу. Согласно окончательным данным S&P Global, британская экономика балансирует на грани стагнации. Ключевые показатели за март: Показатель Значение Изменение Композитный PMI 50,3 Понижение от 53,7 (6-месячный минимум) PMI сферы услуг 50,5 Понижение от 53,9 (11-месячный минимум) Индекс закупочных цен Рекордный рост Самый резкий скачок с октября 1992 года Эти цифры отражают классический стагфляционный шок: рост цен на фоне падающей деловой активности. Компании напрямую связывают ухудшение динамики с последствиями конфликта на Ближнем Востоке, падением уверенности и ожиданиями ускорения инфляции. 40% фирм сектора услуг сообщили о повышении затрат в марте, тогда как лишь 2% зафиксировали их снижение. Федерация пищевой промышленности и производства напитков Великобритании обновила свой прогноз: к концу года инфляция цен на продукты питания может достичь 9-10%. Это подчёркивает, что ущерб экономике уже нанесён, и даже при условии длительного прекращения огня инфляционные риски полностью не исчезли. Рынки уже закладывают ужесточение монетарной политики Банком Англии на предстоящих заседаниях, поскольку рост цен на энергоносители повысил инфляционные ожидания. Однако у регулятора связаны руки: повышение ставок в условиях стагнирующей экономики лишь усугубит рецессионные риски. Это создаёт дилемму, которая будет сдерживать значительное укрепление фунта. Краткий технический анализ С технической точки зрения, фунт находится на критическом рубеже. Вчерашний краткосрочный пробой выше 1.3480 не увенчался успехом, и пара вошла в фазу консолидации. Риск повышения все же сохраняется, но GBP/USD должна закрыться выше 1.3480-1.3500, прежде чем дальнейшее движение «на север» станет приоритетным в прогнозах. Если же пара потеряет поддержку на 1.3390 (ЕМА144 на дневном графике) и пробьёт 1.3360 (ЕМА200 на дневном графике), то техническая картина резко ухудшится. Недельное закрытие ниже вчерашнего минимума 1.3285 может спровоцировать снижение к основной зоне поддержки 1.3065 (ЕМА144 на недельном графике)-1.3020 (ЕМА200 на недельном графике). В пятницу (в 12:30 GMT) выходят ключевые данные по инфляции в США (CPI), которые станут главным драйвером для доллара. Прогнозы предполагают ускорение общего показателя до 3,3% в годовом выражении (с 2,4% ранее), что станет первым отражением энергетического шока в официальной статистике. Если данные окажутся выше прогнозов, это укрепит «ястребиные» ожидания по ставке ФРС и поддержит доллар, оказывая давление на GBP/USD. И наоборот, более низкие цифры могут дать фунту дополнительный импульс для попытки штурма сопротивления 1.3480. Заключение GBP/USD оказалась в эпицентре пересечения геополитических и макроэкономических потоков. С одной стороны, Банк Англии вынужден бороться с растущей инфляцией, что традиционно поддерживает валюту. С другой — сама британская экономика показывает признаки стагфляции: деловая активность замерла, а затраты компаний растут рекордными темпами. Ключевая зона 1.3360-1.3480 станет ареной решающей битвы в ближайшие дни. Удержание выше 1.3360 сохранит шансы быков на тест 1.3480 и выше, но пробой ниже откроет дорогу к новым минимумам. Технически, фунт остаётся в краткосрочном восходящем тренде, но фундаментальные риски стагфляции будут сдерживать его потенциал. Инвесторам следует внимательно следить за развитием событий вокруг переговоров в Исламабаде и пятничными данными по инфляции в США — эти два фактора определят дальнейшую траекторию пары.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: сценарии динамики на 09.04.2026

Экономика США демонстрирует смешанные сигналы. При этом, инфляция постепенно замедляется, но рынок труда остаётся напряжённым. Эти данные будут важны для дальнейших решений ФРС по денежно-кредитной политике. Доллар достаточно сдержанно отреагировал на представленные сегодня (в 12:30 GMT) данные, как мы и предположили в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «EUR/USD: хрупкое перемирие и ястребиная ФРС». Пара же EUR/USD продолжает демонстрировать восходящую динамику, торгуясь в зоне бычьего рынка, краткосрочного – выше уровней поддержки 1.1588 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 1.1605 (ЕМА200 на 4-часовом графике), среднесрочного – выше ключевого уровня поддержки 1.1582 (ЕМА200 на дневном графике), долгосрочного – выше ключевого уровня поддержки 1.1190 (ЕМА200 на недельном графике), глобального – выше стратегического уровня поддержки 1.1590 (ЕМА200 на месячном графике). Технические индикаторы (в нашем случае это – RSI, OsMA, Стохастик) на 1-часовом, дневном, недельном графиках «рекомендуют» длинные позиции. Ближайшая важная поддержка находится на уровне 1.1630 (ЕМА144 на дневном графике). Пока цена выше него – «быкам» по паре беспокоиться рано. Наоборот, пробой зоны сопротивления 1.1700-1.1720 станет подтверждающим сигналом, говорящим о преимуществе длинных позиций. Самым же ранним сигналом для новых покупок может стать пробой сегодняшнего максимума 1.1689. В альтернативном (медвежьем) сценарии пробой уровня поддержки 1.1630 спровоцирует снижение в сторону ключевых уровней поддержки 1.1600, 1.1590, 1.1582. Их пробой может вызвать дальнейшее снижение к важному уровню поддержки 1.1530 (ЕМА50 на недельном графике). Его же пробой и пробой минимума недели 1.1505 вновь актуализирует короткие позиции в краткосрочном и среднесрочном планах с ближайшими целями в зоне уровня поддержки 1.1450 (ЕМА144 на месячном графике). При самом негативном развитии событий пробой минимума марта 1.1410 вернет актуальность коротких позиций с целями на ключевых долгосрочных уровнях поддержки 1.1235 (ЕМА144 на недельном графике), 1.1200, 1.1190. Далее – смотрим по ситуации на рынке, динамике доллара и риторике заявлений со стороны ФРС, и ЕЦБ. Пока же преимущественными являются длинные позиции. Уровни поддержки: 1.1650, 1.1630, 1.1605, 1.1600, 1.1588, 1.1582, 1.1530, 1.1505, 1.1500, 1.1450, 1.1400, 1.1300, 1.1235, 1.1200, 1.1190 Уровни сопротивления: 1.1700, 1.1720, 1.1800, 1.1825, 1.1900, 1.1930, 1.2000, 1.2080, 1.2100, 1.2180, 1.2200, 1.2500 Торговые сценарии Бычий сценарий: Buy Stop 1.1695, 1.1710. Stop-Loss 1.1645. Цели 1.1800, 1.1825, 1.1900, 1.1930, 1.2000, 1.2080, 1.2100, 1.2180, 1.2200, 1.2500Медвежий сценарий: Sell Stop 1.1645. Stop-Loss 1.1695, 1.1710. Цели 1.1630, 1.1605, 1.1600, 1.1588, 1.1582, 1.1530, 1.1505, 1.1500, 1.1450, 1.1400, 1.1300, 1.1235, 1.1200, 1.1190 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс