Новости форекс

EUR/USD. Мартовский триумф ЕЦБ или стагфляционная ловушка для евро?

Пара евро-доллар завершила торговую неделю на отметке 1,1572. Этот раунд завершился в пользу покупателей пары, которые смогли отвоевать часть утраченных позиций. Напомню, что лоу предыдущей недели был зафиксирован на уровне 1,1412, на фоне усиления американской валюты. Но вопреки ожиданиям многих аналитиков, пара не свалилась в область 13-й фигуры – инициативу перехватили покупатели eur/usd, закрепившись в рамках 15-й фигуры. И это несмотря на то, что ближневосточный конфликт продолжается, энергетический кризис усугубляется, а нефтяной рынок растет, как на дрожжах. Рост пары обусловлен прежде всего дивергенцией в ожиданиях относительно дальнейших действий ФРС и ЕЦБ. Впервые с начала войны на Ближнем Востоке трейдеры переключились на «классические» фундаментальные факторы, отодвинув геополитику на второй план. И если на геополитической «кухне» безопасный доллар выступает бенефициаром, то здесь ситуация сложилась иным образом. Федрезерв не стал союзником гринбека, не оправдав завышенных ожиданий долларовых быков. При этом Европейский Центробанк, напротив, продемонстрировал ястребиный настрой, удивив трейдеров жесткими и прямолинейными формулировками. До этого момента рынок отыгрывал ястребиную позицию ФРС, которая сводилась к сохранению выжидательного подхода в обозримом будущем. Ключевые индикаторы инфляции в США либо ускорялись (базовый индекс PCE, PPI, зарплатный компонент NFP), либо стагнировали (базовый и общий CPI). На фоне такой динамики трейдеры пересмотрели свои прогнозы относительно дальнейших действий Федрезерва. Если до последних событий (и релизов) рынок закладывал 60-процентную вероятность снижения ставки на июньском заседании, то на данный момент вероятность реализации этого сценария составляет 0%. По итогам мартовского заседания почти все представители «голубиного крыла» ФРС (кроме Стивена Мирана, который является протеже Трампа), проголосовали за сохранение выжидательной позиции. Более того, глава регулятора Джером Пауэлл прямым текстом заявил о том, что ЦБ будет держать ставку на текущем уровне до тех пор, пока инфляция не начнёт устойчиво замедляться. При этом он фактически проигнорировал провальные февральские Нонфармы, которые отразили рост безработицы (до 4,4%) и сокращение занятости (-90 тысяч рабочих мест). По его словам, такие цифры выглядят аномально и обусловлены форс-мажорными обстоятельствами (забастовки в сфере здравоохранения и погодные катаклизмы). И хотя «очищенные» от статистических искажений Нонфармы также вызывают тревогу по многим параметрам, глава ФРС предпочел не акцентировать на этом внимание. Цель №1 – борьба с высокой инфляцией. По сравнению с предыдущими заседаниями, мартовская встреча членов ФРС оказалась по-настоящему ястребиной, благодаря чему пара eur/usd «в моменте» резко снизилась к середине 14-й фигуры. Но затем – буквально на следующий день – в игру вступил Европейский Центробанк, который оказался еще жестче в своих оценках и прогнозах. Начнем с того, что ЕЦБ существенно пересмотрел прогноз по росту инфляции в этом году – до 2,6%, с предыдущей оценки 1,9%. При этом регулятор озвучил также «неблагоприятный» сценарий, согласно которому нефть подорожает до 145 долларов за баррель. В этом случае экономисты ЦБ ожидают, что инфляция в еврозоне ускорится до 4,4%. Ужесточились и формулировки сопроводительного заявления. В частности, в тексте коммюнике появилась фраза о том, что ЕЦБ «внимательно следит за ситуацией». Такой вербальный оборот сигнализирует о том, что регулятор переходит в режим повышенной готовности к ужесточению монетарной политики, если инфляция закрепится выше целевого уровня. По информации агентства Bloomberg, Европейский Центробанк прибегнет к повышению ставок уже на следующем – апрельском – заседании, если энергетический кризис не разрешится (т.е. если ближневосточный конфликт затянется). Эти предположения косвенно подтвердил глава Бундесбанка Йоахим Нагель, который допустил вариант ужесточения ДКП в апреле. Другими словами, европейский регулятор неожиданно занял более ястребиную позицию по сравнению с ФРС. Ведь Федрезерв, хотя и ушел в «глухую оборону», задекларировав сохранение статус-кво, всё же не пересмотрел свои декабрьские прогнозы относительно снижения процентной ставки. Согласно обновленному прогнозу dot plot, американский регулятор по-прежнему планирует прибегнуть к одному раунду снижения ставки до конца текущего года. Раскорреляция монетарных курсов ФРС и ЕЦБ позволила покупателям eur/usd обновить недельный ценовой максимум, обозначившись на отметке 1,1617. Но здесь возникает логичный вопрос: способен ли этот фундаментальный фактор и дальше оказывать поддержку покупателям пары? Ведь первый «тревожный звоночек» прозвучал ещё в пятницу, когда трейдеры не смогли вернуться в область 16-й фигуры. И хотя продавцы также не смогли перехватить инициативу, пятничные торги де-факто завершились на минорной ноте. На мой взгляд, сложившийся фундаментальный фон не способствует устойчивому (это ключевое слово) росту цены eur/usd. «В моменте» ситуация сложилась в пользу евро, поскольку ЕЦБ фактически анонсировал повышение ставок, на фоне выжидательной позиции ФРС. Но не стоит забывать, что еврозона является чистым импортером энергии (в отличие от Соединенных Штатов, которые являются нетто-экспортерами энергоресурсов), а значит дальнейший рост цен на нефть и газ будет сдерживать экономический рост в регионе и увеличивать риски стагфляции. В таком случае прежняя жёсткость ЕЦБ рискует смениться вынужденным «голубиным» разворотом под давлением рецессионных факторов. При этом на сегодняшний день не наблюдается никаких признаков деэскалации ближневосточного конфликта – напротив, стороны продолжают наносить удары, расширяя его географию. Например, вчера Иран впервые атаковал военную базу США, расположенную за тысячи километров от его границ (речь идет о базе Диего-Гарсия в Индийском океане). США и Израиль в свою очередь ударили сегодня по комплексу по обогащению урана «Шахид Ахмадиан-Рошун» в иранском Натанзе. Дональд Трамп озвучивает противоречивые сигналы относительно дальнейших перспектив развития конфликта. С одной стороны, он заявляет о «безоговорочной победе» в войне, а с другой стороны, отрицает сворачивание военной кампании. Впрочем, даже если президент США сейчас объявит о завершении войны, это вовсе не означает, что Иран разблокирует Ормузский пролив, что фактически будет свидетельствовать о поражении Соединенных Штатов. Это неприемлемый вариант развития событий – ни для Дональда Трампа, ни для Республиканской партии, которая уже сейчас готовится к осенним выборам в Конгресс. Иными словами, ближневосточный конфликт с высокой вероятностью продлится как минимум до апреля, а возможно и до летних (или даже осенних) месяцев. Со всеми вытекающими отсюда последствиями – в том числе и для экономики еврозоны. Поэтому «ястребиный фактор ЕЦБ», на мой взгляд, способен поддержать покупателей eur/usd лишь в краткосрочной перспективе. Уже на следующей неделе в центре внимания снова окажется геополитика, где доллар (пока что) остается безусловным бенефициаром. Коррекционные ценовые всплески по-прежнему целесообразно использовать как повод для открытия коротких позиций с целями 1,1530 (средняя линия Bollinger Bands на четырёхчасовом графике), 1,1500 (нижняя граница облака Kumo на h4) и 1,1470 (нижняя линия Bollinger Bands на том же таймфрейме).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. Итоги недели. Банк Англии не спас фунт

По инструменту GBP/USD волновая разметка продолжает свидетельствовать о построении повышательного участка тренда(нижняя картинка), но в более краткосрочном плане началось построение сложной и протяженной коррекционной структуры, которая может стать самостоятельным трендом. Безусловно, без войны в Иране и стремительного роста цен на энергоносители понижательный набор волн ограничился бы стандартными тремя. Однако этот тот случай, когда новостной фон привел к существенному видоизменению волновой разметки. Волновая разметка не может влиять на новостной фон, не может его заблокировать. Новостной фон может влиять на волновую разметку. Последний понижательный набор волн имеет нечитаемый вид. Безусловно, речь идет о бесконечных усложнениях волновой структуры, но прогнозировать дальнейшее движение при условии постоянных усложнений – гиблое дело. Поэтому я предлагаю сосредоточиться на инструментах с понятной структурой. В данное время новостной фон решает, куда двигаться евро, фунту и доллару. Причем, не весь, а преимущественно касающийся геополитики. Рынок не видит перспективность британца. Инструмент GBP/USD в течение текущей недели поднялся на 120 базовых пунктов, но в целом после укрепления британца осталось нехорошее послевкусие. На мой взгляд, британский фунт мог пользоваться гораздо более высокие спросом, так как впервые за долгое время денежно-кредитная политика оказала ему поддержку. Напомню, что итогом заседания ФРС можно считать отказ от смягчения политики до конца года. Но в конце года или в следующем году комитет FOMC продолжит рассматривать варианты снижения процентной ставки. Следовательно, ФРС не свернула с пути смягчения политики, она лишь временно взяла паузу до выяснения всех инфляционных обстоятельств. Ситуация с Банком Англии совершенно иная. Британский регулятор из-за резкого цен на энергоносители ожидает роста инфляции, которая и без конфликта на Ближнем Востоке выше, чем в США или Евросоюзе. Поэтому в течение 2026 года Банк Англии допускает несколько раундов повышения процентной ставки, что ставит британский фунт в гораздо более выгодное положение, чем доллар. Выходит, что ФРС в течение текущего года будет сохранять ставки, а Банк Англии – повышать. Однако в среду на заседание ФРС рынок отреагировал мощными покупками доллара, а в четверг на заседание BoE – мощными покупками британского фунта. Вроде бы все логично и закономерно, но уже в пятницу последовала новая волна продаж GBP/USD без видимых причин. Исходя из всего вышесказанного, я считаю, что британец не досчитался на этой неделе минимум 100 заслуженных пунктов. По какой причине? На мой взгляд, ответ может быть только один – геополитика. Обстановка на Ближнем Востоке лучше не становится, а Дональд Трамп теперь может даже завершить войну с Ираном. Только не факт, завершит ли войну Иран с США и ее союзниками. А для рынка имеет крайне важное значение ситуация с добычей нефти и газа на Ближнем Востоке и ее дальнейшей логистикой. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. Итоги недели. Евро сделал лишь маленький шажочек Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела очень сложный, нечитаемый вид. Теперь мы видим на графиках семиволновую понижательную структуру, которая, безусловно, таковой не является. Вероятнее всего, внутри одной из волн присутствует удлинение или усложнение. Однако понятнее от этого волновая разметка не становится. Если волновая картина один раз усложнилась до нечитаемого вида, то может усложниться и еще несколько раз. Поэтому я считаю, что сейчас нужно опираться на волновую разметку инструмента EUR/USD, которая выглядит гораздо более понятно. Также не следует забывать о факторе геополитики, который в любой момент может отправить оба инструмента в новое падение. Если этого не произойдет, евро и фунт могут рассчитывать на повышение в рамках коррекции. Волновая разметка старшего масштаба выглядит практически идеально, хоть волна 4 и зашла за максимум волны 1. Однако напомню, что идеальные волновые разметки есть только в учебниках. На практике все гораздо сложнее. Волна 4 имеет классический трехволновой вид, следовательно, после ее завершения началось построение нового импульсного участка тренда. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. Итоги недели. Евро сделал лишь маленький шажочек

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD видоизменилась. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет, однако теперь волновая структура тренда выглядит очень неоднозначно. В подобных ситуациях я всегда советую переходить на младший масштаб(верхняя картинка) и рассматривать самые простые и малые волновые структуры, чтобы иметь возможность сделать краткосрочный прогноз, чего вполне достаточно для открытия сделок. Волновые структуры могут быть очень сложными, которые предполагают множество различных сценариев. Проще всего торговать по стандартным «пять-три». На картинке выше я могу выделить классическую пятиволновую импульсную структуру волн с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, то построение этой структуры завершено, а нас ожидает построение коррекционного набора минимум на три волны. Следовательно, в ближайшее время стоит ожидать повышения котировок инструмента, но уже в рамках коррекции относительно последнего участка тренда. Пока что последние волновые структуры очень плохо вписываются в старшую разметку, но со временем ситуация прояснится. В ближайшее время можно ожидать восстановления европейской валюты к отметкам 1,1568 и 1,1666. ЕЦБ воспрял духом. Курс инструмента EUR/USD в течение текущей недели повысился на 150 базовых пунктов, что является очень достойным результатом. Спрос на валюту ЕС рос и в понедельник и во вторник, когда новостной фон фактически отсутствовал. И это тоже очень важно. Безусловно, в текущих геополитических обстоятельствах крайне сложно ожидать сильного роста европейской валюты, но давайте будем честны – мало кто ожидал такой сильный рост доллара месяц или два назад. В начале года практически все аналитики утверждали, что 2026 год станет еще одним годом провала американского доллара. А в середине марта американская валюта пользуется спросом и является чуть ли не надеждой трейдеров и инвесторов. И дело даже не в политике Дональда Трампа, которая не изменилась с прошлого года. Дело в том, что рынок начал еще в феврале активно спасаться от рисков и войны на Ближнем Востоке, а доллар остается единственной валютой, которая, по всеобщему признанию, является истинной «тихой гаванью». Поэтому доллар не сделал ничего для собственного роста, американская экономика не сделала ничего для роста доллара, Дональд Трамп наоборот хочет видеть дешевый доллар. Но доллар растет, потому что ситуация на Ближнем Востоке вынуждает его расти. Заседание ЕЦБ на этой неделе значительно улучшило перспективы европейской валюты. Выяснилось, что Европейский регулятор вцелом готов к ужесточению денежно-кредитной политики, даже несмотря на низкие темпы экономического роста и высокую безработицу. И эта готовность к ужесточению является главным козырем евро перед долларом в 2026 году. Главным и далеко не единственным. Я считаю, что по мере приближения завершения геополитического конфликта, доллар начнет активно терять позиции. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), но в краткосрочном плане начал построение понижательного участка. Так как пятиволновая импульсная структура завершена, в ближайшую неделю или две мои читатели могут рассчитывать на повышение котировок с целями, расположенными около отметок 1,1568 и 1,1666, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи. Дальнейшие движения инструмента полностью зависят от событий на Ближнем Востоке. На меньшем масштабе виден весь повышательный участок тренда. Волновая разметка не самая стандартная, так как коррекционные волны имеют разные размеры. К примеру, старшая волна 2 меньше по размеру, чем внутренняя волна 2 в 3. Однако такое тоже случается. Напомню, что лучше всего вычленять на графиках понятные структуры, а не обязательно привязываться к каждой волне. В ближайшее время тренд может развернуться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

Халвинг – основа роста биткоина. До поры до времени.

Биткоин начал некое подобие роста после месячного флэта, однако даже в этом случае текущая техническая картина не выглядит, как начало нового восходящего тренда. На дневном ТФ отлично видно, что текущее движение вверх – слабая коррекция, а снизу остается пул ликвидности, за которым цена сходит с вероятностью 90%. На 4-часовом ТФ отлично видно, насколько медленно растет биткоин. А быстрое, сильное падение и медленный, вялый рост – это признаки нисходящего тренда. Таким образом, наша точка зрения остается без изменений. Тем временем, различные эксперты продолжают строить целые теории относительно дальнейшего движения первой криптовалюты. Отбросим в сторону совершенно сумасшедшие, вроде той, что биткоин начинает очередной «бычий» цикл после выхода трейлера новой части «Дюны» Дени Вильнева, так как они лишь отлично иллюстрируют «парадокс техасского стрелка» – явление, когда желаемое выдает за действительное. Еще одна более реальная теория – биткоин находится в своей низшей точке примерно за 500 дней до «халвинга», а достигает высшей точки – через 500 дней после «халвинга». В целом, раньше эта схема действительно работала, но означает ли это, что она будет работать всегда? И не является ли она тем же самым «парадоксом техасского стрелка»(Американский фермер ежедневно стрелял из ружья по стенке собственного сарая, а через некоторое время нарисовал на ней цели в тех местах, куда попадал чаще всего)? «Халвинг» случается каждые 4 года, и на текущий момент их было всего 4. Эти 4 «халвинга» не стали причиной роста биткоина, они лишь совпали с ним. Если оставшиеся 1 млн монет майнеры будут добывать еще примерно 100 лет, означает ли это, что каждый следующий «халвинг» будет приводить минимум к двухкратному росту «цифрового золота»? Ведь в противном случае майнинг станет убыточным(так как вознаграждение майнеров фактически снижается раз в 4 года в два раза). На наш взгляд, банальная математика показывает, что для реализации такого сценария не хватит всех денег мира. Поэтому мы считаем привязку «халвинга» к последующему росту ошибочной. Кстати, 2025 год стал первым случаем, когда после «халвинга» биткоин закрыл год в минусе. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков разворота тренда в данное время ни одного. Но даже уровень 57 500$ теперь не выглядит, как конечная остановка. Из областей POI в данное время можно отметить только ближайший «медвежий» FVG на дневном ТФ, который располагается достаточно далеко от цены. На 4-часовом ТФ теоретически можно использовать последний FVG для поиска сигналов на продажу. Снизу остается очевидная цель – пул ликвидности ниже сразу двух линий тренда. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящей тенденции. Ключевым паттерном на продажу выступал и выступает «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Как мы и предупреждали, движение, спровоцированное этим сигналом, может быть сильным и длительным. После его формирования эфир уже подешевел на 55% или на 2 500$. В ближайшее время по-прежнему можно ожидать восходящую коррекцию, Order-block на 4-часовом ТФ отменен, криптовалюта покинула боковой канал. На графиках имеется один «бычий» FVG и один «бычий» OB для возможных покупок. Но трейдеры прекрасно видят, насколько сильно текущее движение на Север. Мы бы больше внимания обращали на «медвежьи» паттерны. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 21 марта по системе ICT.

Биткоин в начале текущей недели продемонстрировал неплохой рост и покинул пределы бокового канала, в котором провел не менее месяца. Однако затем последовало новое падение, которое еще раз доказало очевидный факт – текущее движение является коррекцией. Цена движется вверх очень слабо с большими коррекциями и частыми откатами. Цена вроде бы покинула боковой канал, но отдалиться от него не может. На 4-часовом ТФ вроде бы формируется восходящий тренд, но «бычьи» паттерны зачастую игнорируются. Линии тренда на обоих ТФ – это в первую очередь цели для медведей, а не поддержка быкам. Таким образом, мы по-прежнему не сомневаемся, что биткоин возобновит нисходящий тренд последних 6 месяцев. Техническая картина по биткоину сейчас не самая лучшая, потому что в рамках коррекций цена всегда движется достаточно сложно. Был сформирован «медвежий» Order-block, который мог оставить «цифровое золото» в рамках бокового канала, но не дал никакой реакции. Цена импульсно преодолела OB, превратила его в Breaker-block, но и этот паттерн не дал никакой реакции. Таким образом, несмотря на сильные паттерны, у трейдеров не было оснований для открытия как коротких, так и длинных позиций. Сейчас цена и вовсе вернулась во флэт, который был ранее завершен. До областей POI на дневном ТФ добраться она не смогла. Актуальных сигналов нет. В среду вечером состоялось заседание ФРС, на котором настрой регулятора поменялся на более «ястребиный». Или лучше сказать на менее «голубиный». Стало известно, что в течение 2026 года ФедРезерв теперь готовится к максимум одному смягчению монетарной политики, вместо двух ранее. ФРС ожидает резкого ускорения инфляции, а вчерашние заседания ЕЦБ и Банка Англии подтвердили, что инфляция из-за ближневосточного кризиса может разогнаться по всему миру в 2026 году. Биткоин вполне закономерно упал, потому что о дальнейшем смягчении монетарной политики речи теперь не идет, ни в Великобритании, ни в США, ни в Европе. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящей тенденции. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH в данное время проходит на уровне 97 900$. Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. Напомним, что последний сигнал на продажу был сформирован внутри «медвежьего» FVG(96 900$ – 98 000$). Таким образом, трейдеры имели прекрасную возможность забрать практически все последнее движение вниз. Актуальной целью падения остается уровень 57 500$ – 61,8% по Фибоначчи. Так как признаков смены тренда на восходящий нет, мы считаем, что падение будет продолжено. На дневном ТФ ближайшая область POI для новых сделок на продажу находится в диапазоне 79 500$ – 81 100$. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме цена завершила 5-недельный флэт, однако тренд не начался. Линия CHOCH, которая является опорой для восходящей коррекции, пролегает на уровне 65 500$. Преодоление этой линии укажет на завершение коррекции, которая длиться уже больше месяца. Order-block был импульсно пробит, Breaker-block был импульсно пробит, сигналов сформировано не было, флэт нельзя считать актуальным в данное время, краткосрочную восходящую тенденцию нельзя считать завершенной, понижательное настроение на рынке сохраняется. Из более или менее актуальных паттернов мы можем отметить только «медвежий» FVG, который расположен около верхней границы уже не актуального флэта. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков разворота тренда в данное время ни одного. Но даже уровень 57 500$ теперь не выглядит, как конечная остановка. Из областей POI в данное время можно отметить только ближайший «медвежий» FVG на дневном ТФ, который располагается достаточно далеко от цены. На 4-часовом ТФ теоретически можно использовать последний FVG для поиска сигналов на продажу. Снизу остается очевидная цель – пул ликвидности ниже сразу двух линий тренда. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 21 марта по системе ICT.

Эфир также покинул боковой канал на этой неделе и показал рост даже более сильный, чем биткоин. Относительно бокового канала. По эфиру также был сформирован Order-block, который потом превратился в Breaker-block, и в данное время цена вернулась к нему. Однако динамика эфира по-прежнему зависит от динамики биткоина, поэтому, если биткоин продолжит падение, то и эфир продолжит падение. А аналогичный Breaker-block по биткоину был отменен, цена отработала линию тренда, но, скорее, может ее преодолеть и продолжить падение, чем возобновить сложный коррекционный рост. Таким образом, Breaker-block по эфиру может сработать, но мы бы на это не сильно рассчитывали. У эфира также имеется пул ликвидности, который расположен ниже текущей линии тренда, и мы ожидаем что цена сходит гораздо ниже нее. Нисходящий тренд на дневном ТФ сохраняется, поэтому настроение у нас «медвежье». В принципе, ключевыми событиями на этой неделе стали заседания ЕЦБ, Банка Англии и ФРС. Криптовалютному рынку более интересно заседание ФРС, но на этот раз знаковыми и показательными стали заседания европейских регуляторов. ФРС заняла нейтральную позицию, задекларировав отказ от дальнейшего смягчения монетарной политики, но в то же время речи о повышении ключевой ставки не шло. Возможно, со временем позиция ФедРезерва станет еще более жесткой, но сейчас дела обстоят так. А вот ЕЦБ и Банк Англии фактически объявили о готовности повысить ставки несколько раз в текущем году, а не просто отказаться от дальнейшего смягчения, если инфляция будет набирать ход. А инфляция, скорее всего, будет набирать ход. Нефтяные и газовые котировки неумолимо ползут вверх, поэтому инфляция по всему миру просто не может разогнаться. Так как теперь центральные банки настроены на ужесточение политики, перспективы криптовалютного сегмента резко ухудшаются. Анализ ETH/USD 1D. Эфир на дневном ТФ продолжает формирование нисходящей тенденции. В данное время на дневном ТФ имеется три «медвежьих» паттерна, все – FVG. В будущем от них можно рассматривать новые короткие позиции. Однако на текущий момент более, чем за месяц, эфир не сумел добраться даже до ближайшего. Ближайший FVG находится в области 2 480$ – 2 630$, и именно он представляет особый интерес для трейдеров. Линия CHOCH проходит по уровню 3 395$ – последний LH(Lower High). До тех пор, пока цена находится ниже нее, нисходящий тренд сохраняется. Также был сформирован «бычий» FVG, к которому цена вернулась в данное время. Однако мы не видим пока никакой реакции, а на 4-часовом ТФ в этой же области располагается Breaker-block. Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме цена покинула боковой канал и сформировала некое подобие восходящей тенденции. Однако тенденция слабая, перспективы криптовалютного рынка остаются туманными, на старшем масштабе сохраняется сильный нисходящий тренд, а надежды на реакцию от Breaker-block немного. Ниже линии тренда располагаются цели маркет-мейкеров, поэтому мы практически уверены в том, что долгосрочное падение возобновится. Вопрос – откуда? На 4-часовом ТФ имеется «медвежий» FVG и три «медвежьих» FVG имеется на дневном ТФ. Таким образом, эти FVG и выступают областями POI для коротких позиций. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящей тенденции. Ключевым паттерном на продажу выступал и выступает «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Как мы и предупреждали, движение, спровоцированное этим сигналом, может быть сильным и длительным. После его формирования эфир уже подешевел на 55% или на 2 500$. В ближайшее время по-прежнему можно ожидать восходящую коррекцию, Order-block на 4-часовом ТФ отменен, криптовалюта покинула боковой канал. На графиках имеется один «бычий» FVG и один «бычий» OB для возможных покупок. Но трейдеры прекрасно видят, насколько сильно текущее движение на Север. Мы бы больше внимания обращали на «медвежьи» паттерны. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Глава Бундесбанка готов к ужесточению уже в апреле

После завершения заседания ЕЦБ и вынесения вердикта, аналитики пришли к выводу, что в 2026 году ставки могут быть повышены два раза. Мне сложно сказать, насколько этот прогноз верен, так как все прекрасно понимают – все будет зависеть от развития событий на Ближнем Востоке. Именно поэтому я не люблю прогнозировать изменения процентных ставок на год вперед, а также не люблю читать подобные прогнозы. Тем не менее, возросшие риски ускорения инфляции действительно позволяют ожидать роста процентных ставок. Как я уже говорил, этот факт дает определенные козыри в руки европейской валюте, но воспользуется ли этими козырями евро – большой вопрос. Следовательно, может возникнуть ситуация, при которой обстановка на Ближнем Востоке налаживаться не будет, что повысит вероятность двух смягчений денежно-кредитной политики ЕЦБ в 2026 году. Но европейская валюта вместо того, чтобы порадоваться неожиданной удаче, может продолжить падение, так как Еврозона столкнется с энергетическим кризисом и замедлением экономики. Прогнозы по экономическому росту уже понижены на текущий год, а в то же время доллар США может пользоваться все большим спросом, как «валюта-убежище». Глава Бундесбанка Йоахим Нагель сообщил сегодня, что ситуацию нужно оценивать комплексно, без эмоций. Если понадобится проведение одного или нескольких раундов ужесточения политики, регулятор будет к этому готов. Другие руководители ЕЦБ были менее агрессивны в своих высказываниях. В частности, президент ЦБ Испании Хосе Луис Эскрива сообщил, что оценить перспективы инфляции в Еврозоне крайне тяжело, поэтому оценивать ситуацию следует на каждом заседании и принимать соответствующие решения. Однако подобная риторика звучит практически на каждом выступлении того или иного управляющего любого ЦБ в последние несколько лет – «решения будут приниматься на основании экономической статистики на каждом конкретном заседании». Поэтому следует признать очевидный факт – вероятность повышения процентных ставок в Великобритании и ЕС существенно возросла в марте, но динамика евро и фунта будет зависеть от геополитики и влияния энергетического кризиса на экономику стран Европы. Лично я считаю, что конфликт на Ближнем Востоке не приведет к росту американской валюты до ценового паритета с евро или около того, но даже масштабы конфликта и его продолжительность предсказать сейчас крайне тяжело. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 20 марта. Радость евро не была долгой ЕЦБ и Банк Англии готовятся к ужесточению Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), но в краткосрочном плане начал построение понижательного участка. Так как пятиволновая импульсная структура завершена, в ближайшую неделю или две мои читатели могут рассчитывать на повышение котировок с целями, расположенными около отметок 1,1568 и 1,1666, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи. Дальнейшие движения инструмента полностью зависят от событий на Ближнем Востоке. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела очень сложный, нечитаемый вид. Теперь мы видим на графиках семиволновую понижательную структуру, которая, безусловно, таковой не является. Вероятнее всего, внутри одной из волн присутствует удлинение или усложнение. Однако понятнее от этого волновая разметка не становится. Если волновая картина один раз усложнилась до нечитаемого вида, то может усложниться и еще несколько раз. Поэтому я считаю, что сейчас нужно опираться на волновую разметку инструмента EUR/USD, которая выглядит гораздо более понятно. Также не следует забывать о факторе геополитики, который в любой момент может отправить оба инструмента в новое падение. Если этого не произойдет, евро и фунт могут рассчитывать на повышение в рамках коррекции. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 18 часов назад

ИнстаФорекс

ЕЦБ и Банк Англии готовятся к ужесточению

На этой неделе состоялись заседания европейских регуляторов, и в первые за долгое время их результаты оказались гораздо важнее итогов заседания ФРС. ФРС, как центробанк-эмитент мировой резервной валюты, как правило, задает тон другим центральным банкам. Однако на этот раз позиция ФРС оказалась чрезмерно пассивной. Из-за высоких опасений ускорения инфляции комитет FOMC даже не раздумывал над снижением процентной ставки, но в то же время не подал четких сигналов о возможном ужесточении денежно-кредитной политики. А вот ЕЦБ и Банк Англии, хоть и не говорили напрямую об ужесточении политики, дали понять, что этот сценарий весьма вероятен уже на следующей встрече управляющих. Следовательно, ставки Банка Англии и ЕЦБ могут быть повышены уже в апреле, а ставка ФРС останется без изменений минимум до декабря 2026 года, согласно инструменту CME FedWatch. Почему же ФРС не рассматривает вариант с поднятием процентной ставки, если инфляция будет ускоряться из-за геополитических событий на Ближнем Востоке? На самом деле, я уверен, что рассматривает, но ситуация с инфляцией пока не настолько опасна, чтобы говорить об этом более конкретно. Помимо этого, не стоит забывать, что ФРС приходится беспокоиться о безработице и рынке труда, которые весь 2025 год демонстрировали значения, от которых хотелось повеситься. Следовательно, Американский регулятор не может себе позволить продолжить смягчение, так как инфляция будет расти, и не может себе позволить ужесточение, так как в этом случае выздоровления рынка труда придется ждать еще пару лет. Безработица в Великобритании и Евросоюзе выше, чем в США, но эта проблема меньше интересует местные регуляторы. Главный вопрос заключается не в том, как будут действовать центральные банки в первой половине 2026 года. Главный вопрос заключается в том, будет ли реакция рынка на эти действия? Мы увидели повышение европейца и британца в четверг, но уже в пятницу последовало новое падение. Волновая разметка обоих инструментов сейчас такова, что продолжение снижения не выглядит, как невозможный сценарий. Геополитический фон в последние недели был крайне сильным, а практически все остальные новости и цифры рынок игнорировал. Следовательно, «ястребиный» настрой BoE и ЕЦБ дает определенные козыри евро и фунту, но судьбу обоих валют определит геополитика. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 20 марта. Радость евро не была долгой Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), но в краткосрочном плане начал построение понижательного участка. Так как пятиволновая импульсная структура завершена, в ближайшую неделю или две мои читатели могут рассчитывать на повышение котировок с целями, расположенными около отметок 1,1568 и 1,1666, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи. Дальнейшие движения инструмента полностью зависят от событий на Ближнем Востоке. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела очень сложный, нечитаемый вид. Теперь мы видим на графиках семиволновую понижательную структуру, которая, безусловно, таковой не является. Вероятнее всего, внутри одной из волн присутствует удлинение или усложнение. Однако понятнее от этого волновая разметка не становится. Если волновая картина один раз усложнилась до нечитаемого вида, то может усложниться и еще несколько раз. Поэтому я считаю, что сейчас нужно опираться на волновую разметку инструмента EUR/USD, которая выглядит гораздо более понятно. Также не следует забывать о факторе геополитики, который в любой момент может отправить оба инструмента в новое падение. Если этого не произойдет, евро и фунт могут рассчитывать на повышение в рамках коррекции. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 18 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 20 марта. Радость евро не была долгой

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD видоизменилась. Об отмене повышательного участка тренда, который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет, однако теперь волновая структура тренда выглядит очень неоднозначно. В подобных ситуациях я всегда советую переходить на младший масштаб и рассматривать самые простые и малые волновые структуры, чтобы иметь возможность сделать краткосрочный прогноз, чего вполне достаточно для открытия сделок. На картинке выше я могу выделить классическую пятиволновую импульсную структуру волн с удлинением в третьей волне. Если это действительно так, то построение этой структуры завершено, а нас ожидает построение коррекционного набора минимум на три волны. Следовательно, в ближайшее время стоит ожидать повышения котировок инструмента, но уже в рамках коррекции относительно последнего участка тренда. Пока что последние волновые структуры очень плохо вписываются в старшую разметку, но со временем ситуация должна проясниться. В ближайшее время можно ожидать восстановления европейской валюты к отметкам 1,1568 и 1,1666. ЕЦБ сделал все, что мог для европейской валюты. Курс инструмента EUR/USD в пятницу повысился на 45 базовых пунктов после повышения на 120 днем ранее. Новостной фон сегодня отсутствовал в Европе и США, и даже с Ближнего Востока практически никаких новостей не поступало. Следовательно, к снижению спроса на валюту ЕС следует отнестись как можно спокойнее – это всего лишь одна из микрокоррекционных волн, коих мы видим на графиках огромное количество. На мой взгляд, рынок остается во власти геополитики, но в то же время новости текущей недели немного скорректировали настроение рынка. От ЕЦБ теперь все ждут повышения процентных ставок, правда при условии сильного роста инфляции в ближайшие месяцы. Кристин Лагард допустила возможное ужесточение денежно-кредитной политики, но в то же время настрой ЕЦБ был мягче, чем настрой Банка Англии, и жестче, чем ФРС. Если геополитический фон сойдет с первого плана, инструмент EUR/USD может воспользоваться более «ястребиным» настроем ЕЦБ для построения более убедидительной восходящей коррекционной структуры. Далее я прогнозировать не берусь, так как геополитический фон может меняться стремительно и в любую сторону. Если же на следующей неделе мы увидим новое снижение инструмента, это будет означать, что денежно-кредитная политика центральных банков волнует сейчас рынки чуть меньше, чем никак. Безусловно, трейдеры не могли пройти мимо заседаний центральных банков, но в то же время уже в пятницу мы не увидели движений, которые соответствовали бы новостному фону среды и четверга. Следовательно, ситуация на валютном рынке все же сводится сейчас к геополитике. Если даже будет построена убедительная коррекционная структура, последняя понижательная – импульсная. Соответственно, после завершения коррекционной структуры должен начаться новый понижательный участок тренда. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), но в краткосрочном плане начал построение понижательного участка. Так как пятиволновая импульсная структура завершена, в ближайшую неделю или две мои читатели могут рассчитывать на повышение котировок с целями, расположенными около отметок 1,1568 и 1,1666, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи. Дальнейшие движения инструмента полностью зависят от событий на Ближнем Востоке. На меньшем масштабе виден весь повышательный участок тренда. Волновая разметка не самая стандартная, так как коррекционные волны имеют разные размеры. К примеру, старшая волна 2 меньше по размеру, чем внутренняя волна 2 в 3. Однако такое тоже случается. Напомню, что лучше всего вычленять на графиках понятные структуры, а не обязательно привязываться к каждой волне. В ближайшее время тренд может развернуться. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 19 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. «Smart money». Быки все еще не готовы к наступлению

Пара EUR/USD после небольшого роста вновь демонстрирует неспособной его продолжить. В среду на закрытии дня был сформирован сигнал на продажу внутри имбаланса 12, но уже на следующий день быки резко перешли в наступление, что привело к росту цены выше имбаланса 12. Сам имбаланс не был инвалидирован, но при этом теперь к нему уже нельзя относится как к рабочему. Как уже было сказано, в четверг европейская валюта показала впечатляющий рост, а уже в пятницу вновь началось падение. Таким образом, цена может получить вторую реакцию на имбаланс 12 и возобновить общий процесс падения. Лично я не люблю подобные сигналы и подобные скачки цены вверх-вниз. Однако следует понимать, что на этой неделе состоялось три заседания центральных банков, и они вызвали в целом закономерную реакцию трейдеров. На этой неделе был сформирован новый сигнал на продажу, который с учетом слома «бычьего» тренда может отправить евровалюту гораздо ниже уровня 1,1400. Однако, в такой вариант я могу поверить только в том случае, если геополитика и дальше будет оказывать серьезную поддержку медведям. А, как я уже говорил, для этого требуется, чтобы ситуация на Ближнем Востоке не просто оставалась сложной, а чтобы она становилась еще хуже. Нефть должна продолжать расти в цене, в конфликт на Ближнем Востоке должны вступать новые государства, экономики развитых стран мира должны в буквальном смысле слова страдать. А сам конфликт должен затянуться на долгие месяцы. Ранее я говорил, что предпосылок для такого сценария пока нет, но негативные новости продолжают поступать с Ближнего Востока. Таким образом, продолжение падения пары EUR/USD – это не маловероятный сценарий. Новых паттернов для открытия позиций в данное время нет. Поэтому трейдерам, находящимся в сделках на продажу, следует сейчас можно посоветовать только ждать. Либо имбаланс 12 будет инвалидирован, и тогда можно будет ожидать наступления быков. Либо же процесс падения будет продолжен в соответствии с образованным сигналом на продажу и сломом «бычьего» тренда. Заседание ЕЦБ на этой неделе помогло быкам, но не настолько, чтобы те атаковали больше одного дня. Графическая картина пока еще продолжает сигнализировать о «бычьей» доминации. «Бычий» тренд остается в силе, однако в данное время трейдеры-быки остаются в незавидном положении из-за стремительно изменившегося информационного потока. Чтобы открывать новые сделки на покупку, нужны новые «бычьи» паттерны или хотя бы съем ликвидности с двух последних «медвежьих» свингов. Однако съем ликвидности – это не паттерн, по нему нельзя открывать торговые сделки. Информационный фон в пятницу фактически отсутствовал, а в атаку перешли вновь медведи. Если это коррекционный откат против роста в четверг, ничего удивительного. Если в четверг мы увидели коррекционный откат, тогда ситуация становится еще проще, так как имеется сигнал на продажу. Графическая картина остается не самой привлекательной, а информационный фон может отправить евро в любом направлении. Причин у быков атаковать остается огромное количество, и даже с началом войны на Ближнем Востоке их меньше не стало. Структурно и глобально политика Трампа, которая привела к серьезному падению доллара в прошлом году, не поменялась. В ближайшее время американская валюта может демонстрировать рост на фоне бегства инвесторов от риска, но этот фактор не сможет оказывать ей поддержку постоянно. А других факторов поддержки у американской валюты нет. В «медвежий» тренд я по-прежнему не верю. Доллар получил временную поддержку рынка, но не факт, что такая ситуация будет сохраняться долгое время. Однако «бычий» тренд сломлен, и это следует признать, как это ни печально. Есть еще шанс на съем ликвидности и возобновление тренда, но геополитика продолжает тянуть мертвым грузом пару EUR/USD на дно. Календарь новостей для США и Евросоюза: 23 марта календарь экономических событий не содержит в себе ни одной интересной записи. Влияние информационного фона на настроение рынка в понедельник будет отсутствовать. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: На мой взгляд, пара остается на стадии формирования «бычьего» тренда. Информационный фон резко сменил направление движения две недели назад, но сам тренд еще нельзя считать полностью отмененным и завершенным. Таким образом, в ближайшее время трейдерам нужны новые паттерны и сигналы для формирования краткосрочных прогнозов. На текущий момент медведи получили сигнал в имбалансе 12, а так как «бычий» тренд находится на грани слома, то отнестись к этому сигналу следует серьезно. Быкам же остается только надеяться на съем ликвидности с лоу 1,1470 и 1,1392, инвалидацию имбаланса 12, последующее образование «бычьих» паттернов и дальнейшее образование сигналов на покупку. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. «Smart money». Рынок попал в очередной шторм

Пара GBP/USD получила вчера реакцию на «медвежий» имбаланс 17 (что позволяло трейдерам вновь открывать короткие позиции), но атака медведей оказалась недолгой. Британские новости, которые в последние месяцы ничего путного фунту стерлингов не дали, когда это было совершенно не нужно, оказали поддержку. В итоге мы увидели резкий рост британца, который инвалидировал имбаланс 17, а уже на следующий день – не менее сильное падение и вторую реакцию на малый имбаланс без номерного знака. Движения на этой неделе оказались очень сложными для трейдеров, но следует понимать, что сразу три важных событий оказали сильное влияние на настроение рынка. В среду пара GBP/USD закономерно падала, а в четверг – закономерно росла. К сожалению, в пятницу, когда информационный фон отсутствовал, мы увидели непонятное падение британца, которое сохраняет «медвежьи» перспективы. Открытой эскалации конфликта в Ближнем Востоке на этой неделе не случилось, но ситуация в целом лучше не стала. Иран продолжает блокировать Ормузский пролив, государства Персидского залива продолжают обстреливать друг друга ракетами и дронами, страны ЕС судорожно пытаются разрешить надвигающийся энергетический кризис собственными силами, методами и способами, а центральные банки готовятся к росту инфляции. Таким образом, явной поддержки не получили ни быки, ни медведи. На стороне медведей продолжает играть фактор геополитики. На стороне быков играет тот факт, что фактор геополитики не может оказывать поддержку медведям вечно. В данное время «бычьих» паттернов нет, но на этой неделе было образовано уже два сигнала на продажу в имбалансе 17. Вероятность нового падения обеих пар остается достаточно высокой, а все рассуждения и размышления о возможном наступлении быков сейчас – это пока лишь предположения без подтверждений и фактов. В то же время, на мой взгляд, текущий рост доллара достаточно хрупкий. «Бычий» тренд по британцу сохраняется. До тех пор, пока он сохраняется (выше уровня 1,3012), я бы больше внимания уделял «бычьим» сигналам. Однако «бычьих» паттернов и сигналов в данное время нет, а геополитика продолжает висеть «дамокловым мечом» над евро и фунтом. Информационный фон в пятницу не поддерживал ни быков, ни медведей, но следует понимать, что любой рост американской валюты может быть связан с событиями на Ближнем Востоке. Практически каждый день наносятся новые удары по нефтяным и газовым предприятиям в регионе, что еще больше усугубляет ситуацию с энергоносителями в мире. В США общий информационный фон остается таковым, что ничего, кроме падения американца, в долгосрочном плане ожидать нельзя. И война между Ираном и США пока мало что меняет. Ситуация для американского доллара остается достаточно сложной в долгосрочном плане и крайне позитивной в краткосрочном. Статистика по рынку труда США продолжает разочаровывать чаще, чем радовать. Военная агрессия Трампа, угрозы в адрес Дании, Мексики, Кубы, Колумбии, стран ЕС, Канады и Южной Кореи, уголовное дело против Джерома Пауэлла, «шатдауны», скандал с элитой США по делу Эпштейна, возможный импичмент Трампа к концу года и весьма вероятно проигранные выборы республиканцами прекрасно дополняют текущую картину политического и структурного кризиса в Америке. На мой взгляд, у быков есть все, чтобы возобновить наступление в течение 2026 года, но в данное время умы трейдеров всецело поглощены геополитикой и энергетическим кризисом. Для «медвежьего» тренда нужен сильный и стабильный для американца позитивный информационный фон, которого при Дональде Трампе сложно ожидать и который вряд ли сможет обеспечить геополитика. Хотя сейчас я уже ни в чем не уверен. Если начнется Третья мировая война, а военные действия выплеснутся с Ближнего Востока на Евразийский континент, то доллар будет расти долго и сильно. Однако я все же хоть немного оптимист и надеюсь, что этого не произойдет. В этом случае потенциал роста доллара ограничен негативностью событий на Ближнем Востоке. Календарь новостей для США и Великобритании: 23 марта календарь экономических событий не содержит в себе ни одной интересной записи. Влияние информационного фона на настроение рынка в понедельник будет отсутствовать. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: По британцу долгосрочная картина остается «бычьей». Актуальных «бычьих» паттернов в данное время нет, имеется лишь сигнал на продажу в имбалансе 17, который недолго может оказывать поддержку медведям. Еще раз напомню о хрупкости роста американского доллара. Падение пары в последние несколько недель получилось настолько сильным из-за неудачного стечения обстоятельств. Если бы Дональд Трамп не обещал через день атаковать Иран, не отправлял военные корабли в Персидский залив, а затем не начал войну, мы бы вряд ли увидели такой сильный рост доллара. Я считаю, что это падение может завершиться также неожиданно, как и началось. Однако в данное время «медвежье» наступление сохраняется. Имбаланс 17 инвалидирован, но цена получила вторую реакцию от малого имбаланса, поэтому падение пары может быть продолжено в зону 1,3000-1,3100.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по USD/JPY на понижение.

Добрый день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по USD/JPY.Итак, после мощной шортовой инициативы вчерашнего дня , инструмент перешёл к лонговой коррекции и в настоящий моменттестирует зону шортового слома, от которой может пойти продолжение шортовой тенденции.Предлагаю рассмотреть шортовые позиции с отката на шортовый слом по схеме, представленной на скрине выше.Риски ограничить 159,900. Прибыль зафиксировать на пробое 157,500.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по GBP/USD на повышение.

Добрый день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по GBP/USD.Итак, после мощной лонговой инициативы вчерашнего дня, инструмент перешёл к шортовой коррекции и в настоящий момент тестирует зону лонгового слома, от которой может пойти продолжение лонговой тенденции.Предлагаю рассмотреть лонговые позиции с отката на лонговый слом по схеме, представленной на скрине выше.Риски ограничить 1,32440. Прибыль зафиксировать на пробое 1,34826.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Крипторынок: итоги недели - «бычья ловушка» и возвращение страха

Криптовалютный рынок завершает неделю на минорной ноте. После краткосрочного всплеска оптимизма, поднявшего биткоин выше 73000.00, индексы вновь ушли в «красную зону». На момент написания обзора, BTC торгуется в районе 70000.00 (потери 0,48% за день), а ETH — около 2130.00. Общая капитализация рынка снизилась до 2,38 трлн, а индекс «страха и жадности» крипторынка остается в зоне «страха» (30 из 100), сигнализируя о тотальном пессимизме инвесторов.Текущая ситуация: иллюзия роста и реальность коррекции На этой неделе рынок в очередной раз продемонстрировал классический сценарий «бычьей ловушки». В начале недели цена BTC прибавила около 8%, достигнув локальных максимумов, однако к четвергу-пятнице весь прирост был нивелирован, и актив вернулся в зону долгосрочного уровня поддержки 68500.00 (ЕМА200 на недельном графике). Эксперты крипторынка отмечают, что подобная динамика уже наблюдалась в январе и марте, когда за резким ростом следовала столь же резкая коррекция. Главная проблема текущего рынка — отсутствие структурных предпосылок для устойчивого восстановления. Рост носил чисто технический характер, не подкрепленный фундаментальными изменениями. Институциональные инвесторы продолжают выводить средства из биржевых фондов: на этой неделе чистый приток в Bitcoin-ETF составил скромные 145 млн, в то время как Ethereum-ETF потеряли 12,8 млн долларов, согласно открытым источникам. Баланс оттоков за последние четыре месяца остается рекордным. Давление макроэкономических факторов Крипторынок остается заложником геополитической нестабильности. Эскалация конфликта США и Израиля с Ираном вступила в новую фазу: после успешных атак на энергетическую инфраструктуру Катара (потеря 17% мощностей СПГ) и Саудовской Аравии, премьер-министр Израиля Биньямин Нетаньяху заявил о необходимости проведения наземной операции. Министерство обороны США запросило дополнительно 200 млрд на военные расходы. Этот фон создает идеальные условия для бегства от риска. Инвесторы предпочитают уходить в доллар США, выполняющего в текущей ситуации роль главного защитного актива, тогда как цифровые валюты продолжают восприниматься как высокорискованный класс активов. Ястребиный разворот центробанков 1. Главным событием недели стало мартовское заседание Федеральной резервной системы. Как и ожидалось, регулятор сохранил ставку в диапазоне 3,50–3,75%. Однако ключевым сигналом стало обновление экономических прогнозов, отметили мы в нашем сегодняшнем обзоре «USD/CHF: доллар против «тихой гавани» с поддержкой центробанка»:Медианный прогноз по инфляции PCE на 2026 год повышен до 2,7% (с 2,4% в декабре)Точечный график («dot plot») предполагает лишь одно снижение ставки в 2026 году (ранее ожидалось два)Семь членов FOMC (против шести в декабре) не видят снижения ставок в этом году Джером Пауэлл подтвердил, что подорожание энергоносителей на фоне ближневосточного конфликта отразится на инфляции, и без прогресса в ее снижении смягчения политики не будет. Рынки мгновенно пересмотрели ожидания: согласно CME FedWatch, вероятность сохранения ставки неизменной до декабря выросла до 82%. 2. Европейский центральный банк на заседании в четверг сохранил ключевые ставки (депозитная — 2%, ставка рефинансирования — 2,15%). Однако Кристин Лагард дала понять, что продолжение боевых действий на Ближнем Востоке может привести к более значительному и продолжительному подорожанию энергоносителей, чем предполагалось. В ответ крупнейшие банки, такие как JPMorgan Chase и Barclays, пересмотрели свои прогнозы, ожидая теперь три повышения ставки ЕЦБ в 2026 году (в апреле, июне и июле). 3. Банк Японии сохранил ставку на уровне 0,75%, но предупредил, что рост цен на нефть может подтолкнуть базовую инфляцию выше, а компании могут активнее перекладывать издержки на цены. Кадзуо Уэда подтвердил, что повышение ставки возможно даже при временном экономическом спаде. Позитивные новости: регуляторная ясность и технологический прогресс На этой неделе Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) и Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) опубликовали совместные разъяснения, подтверждающие, что большинство криптовалют не являются ценными бумагами в соответствии с федеральным законодательством. Только один класс активов подпадает под действие этих норм — традиционные ценные бумаги, которые были токенизированы. Это важный шаг к регуляторной определенности, который может открыть путь для более широкого институционального участия. Разработчики Ethereum перешли к тестированию механизма быстрого подтверждения транзакций (FCR), который позволит сократить время ожидания операций с текущих 13 минут до 13 секунд — на 98% меньше (см. наш недавний обзор «Крипторынок (ETH): на перепутье между нефтяным шоком и ястребиной ФРС»). Это существенное улучшение пользовательского опыта может привлечь новых пользователей и разработчиков, создавая долгосрочную фундаментальную поддержку для сети. Краткий технический анализ и перспективы Ключевые уровни Биткоин (BTC/USD) Поддержка: 68000.00–69000.00 (зона ЕМА200 на недельном графике), 65700.00 (ЕМА50 на месячном графике)Сопротивление: 72900.00-73000.00 (ЕМА50 на дневном графике), 75000.00 (психологический уровень), 76000.00 (ЕМА144 на недельном графике) Эфириум (ETH/USD): Поддержка: 2100.00–2136.00 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 1900.00-1800.00 (зона локальных минимумов) Сопротивление: 2168.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 2215.00 (ЕМА50 на дневном графике), 2560.00 (ЕМА200 на недельном графике) Индекс относительной силы (RSI) на дневных графиках обоих активов находится в нейтральной зоне (50), что указывает на возможность дальнейшего движения в любом направлении. Медвежий сценарий (базовый). При сохранении геополитической напряженности и ястребиной риторики центробанков BTC может продолжить снижение к 68000.00–66000.00, а при пробое этого уровня — 63000.00–62000.00. ETH, соответственно, может протестировать 2000.00–1900.00 и ниже. Бычий сценарий (альтернативный). Для разворота потребуется закрепление BTC выше 73000.00 и прорыв 75000.00. Триггерами могут стать признаки деэскалации ближневосточного конфликта или неожиданно голубиные сигналы от ФРС. Заключение События недели подтвердили, что цифровые активы остаются заложниками макроэкономической конъюнктуры. Краткосрочный рост, поддержанный техническими факторами, был быстро нивелирован возобновившимся давлением со стороны геополитики и монетарной политики. Ключевые выводы недели: Ястребиный разворот ФРС — рынки теперь закладывают лишь одно снижение ставки в 2026 году, что создает мощное сопротивление для рискованных активовЭнергетический шок — удары по инфраструктуре в Персидском заливе усиливают инфляционные ожидания и бегство в долларОтсутствие структурного роста — институциональные потоки остаются слабыми, а активность на спотовом рынке не создает устойчивого восходящего трендаРегуляторный прогресс — разъяснения CFTC/SEC и технологические улучшения Ethereum создают долгосрочную поддержку, но не могут перевесить краткосрочные риски На следующей неделе ключевым фактором останется развитие ситуации вокруг Ормузского пролива и риторика представителей ФРС. Индекс «страха и жадности» на уровне 30 указывает на преобладание пессимизма, но исторически такие значения часто предшествуют локальным разворотам, хотя и не гарантируют начала устойчивого бычьего тренда. При любом сценарии волатильность сохранится высокой, и инвесторам следует проявлять осторожность, оценивая риски нового витка «бычьей ловушки». *см. также наши сегодняшние обзоры: USD/CHF: доллар против «тихой гавани» с поддержкой центробанкаUSD/JPY: ястребиный BOJ против устойчивого доллараНефть (WTI): между геополитическим штормом и фундаментальным давлением Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Нефть (WTI): между геополитическим штормом и фундаментальным давлением

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по WTI (CL) Март 2026 года войдет в историю нефтяного рынка как период беспрецедентной волатильности. С начала конфликта США и Израиля с Ираном 28 февраля котировки WTI совершили головокружительный рывок, превысив психологическую отметку 100 долларов за баррель, но к середине марта столкнулись с мощной коррекцией, торгуясь в районе 95.00-96.00 в конце торговой недели 16-22 марта. Нефтяной рынок оказался в эпицентре столкновения двух сил: с одной стороны — фактическая блокировка Ормузского пролива, через который проходит около 20% мировых поставок нефти, с другой — рекордный рост запасов в США и техническая перегретость. Текущая ситуация: прорыв 100.00 и техническая коррекция В первой половине марта цены на WTI демонстрировали взрывной рост, превысив на пике 100 долларов за баррель. Рост цен на нефть, включая WTI, был связан с обострением геополитической ситуации на Ближнем Востоке. Конфликт между США, Израилем и Ираном привёл к практически полному прекращению судоходства через Ормузский пролив — ключевой маршрут поставок нефти и СПГ из стран Персидского залива. Кроме того, атаки Ирана на объекты нефтегазовой промышленности в регионе усилили опасения относительно перебоев с поставками. Однако уже к 19 марта фьючерсы не смогли удержаться выше психологического уровня, что спровоцировало техническую коррекцию. Ключевым фундаментальным фактором давления стали данные Управления энергетической информации (EIA), зафиксировавшие неожиданный рост коммерческих запасов сырой нефти на 3,2 млн баррелей при прогнозируемом снижении. Это четвертое подряд недельное увеличение запасов, что указывает на ослабление спроса на фоне высоких цен. Тем не менее, несмотря на техническую коррекцию, рынок продолжает закладывать высокую геополитическую премию. «Операция эпическая ярость» («Operation Epic Fury») — совместная военная кампания США и Израиля — привела к фактической остановке судоходства в Ормузском проливе. Иранский Корпус стражей исламской революции (КСИР) объявил пролив закрытым для всех судов, кроме тех, которые получили специальное разрешение. На 19 марта через пролив проходило не более 10 судов в сутки по сравнению с 84 в мирное время, а суточный грузопоток сократился с 3,4 млн тонн до 0,342 млн тонн. Атаки на коммерческие суда продолжаются: зафиксированы попадания по танкерам, что привело к резкому росту страховых премий и отказу частных перевозчиков от работы в регионе. Ирак уже сократил добычу на 70% из-за переполнения хранилищ и невозможности экспорта, объявив форс-мажор по поставкам из месторождения Румайла. Кувейт также ввел предварительные сокращения производства, а Катар приостановил часть экспорта СПГ. Фундаментальное давление: запасы и стратегические резервы Парадокс текущего момента заключается в том, что геополитический шок происходит на фоне фундаментального избытка предложения. Согласно мартовскому отчету Международного энергетического агентства (IEA), глобальные запасы нефти расширяются самыми быстрыми темпами со времен пандемии, а профицит в 2026 году может превысить 3,7 млн баррелей в сутки. EIA в своем февральском прогнозе ожидает среднегодовую цену WTI на уровне 53 доллара за баррель в 2026 году. В ответ на кризис страны G7 согласовали выпуск 400 млн баррелей из стратегических резервов, чего хватит примерно на 3–4 недели покрытия выпадающих ближневосточных поставок. Дополнительные резервы могут продлить этот эффект еще на 2–3 недели. Однако рынок воспринял эти меры как временное решение, не способное заменить стабильные потоки из региона. В то же время, данные Комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC) показывают, что крупные спекулянты сократили чистые длинные позиции по WTI примерно на 18%, а коммерческие хеджеры увеличили короткие позиции. Соотношение пут-колл опционов выросло, указывая на увеличение спроса на защиту от падения, а наибольшая концентрация открытого интереса по путам находится на уровне 95 долларов, формируя ключевую зону поддержки. Мирное урегулирование и разблокировка пролива могут быстро обрушить цены. При восстановлении нормального судоходства, по оценкам экспертов нефтяного рынка, Brent может вернуться в диапазон 70.00–90.00, а WTI – в 67.00-80.00. Наиболее оптимистичный сценарий (смена власти в Иране и приход гражданских реформаторов) может опустить цены ниже 65 долларов за баррель. Заключение Рынок нефти, в том числе марки WTI, переживает критический момент, где геополитический шок доминирует над фундаментальными факторами. Техническая коррекция после неудачного штурма 100.00 и рост запасов в США создают краткосрочное давление, но ключевой переменной остается продолжительность блокировки Ормузского пролива. В ближайшие дни зона 93.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике цены)–100.00 станет ареной решающей битвы. Удержание выше 93.00-97.00 сохранит шансы на повторный тест 100.00 и на рост к 105.00, тогда как пробой ниже может углубить коррекцию к 91.00–90.00. При любом сценарии волатильность останется высокой. Инвесторам следует внимательно следить за развитием дипломатических контактов вокруг Ормузского пролива, данными по запасам (еженедельные отчеты EIA) и сигналами ОПЕК+ о возможном увеличении добычи с апреля. Успех будет на стороне тех, кто сможет отделить краткосрочный шум от долгосрочных трендов — структурное преимущество американской нефти (WTI) как «безопасного» источника поставок (в сравнении с маркой Brent) в условиях ближневосточного кризиса, вероятно, сохранится, но для устойчивого закрепления выше 100.00 потребуется подтверждение длительности перебоев в Ормузском проливе.*см. также наши сегодняшние обзоры:USD/CHF: доллар против «тихой гавани» с поддержкой центробанкаUSD/JPY: ястребиный BOJ против устойчивого доллараМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Доллару поставили палки в колеса

Рынки привыкли, что центробанки бросают им и экономикам спасательный круг. На этот раз все по-другому. Регуляторы не только не помогают, а напротив, готовы создать проблемы для инвесторов повышением ставок. И это в условиях, когда глобальный спрос и ВВП рискуют серьезно замедлиться под влиянием высоких цен на нефть. Все изменилось в королевстве Forex, что заставляет трейдеров пересматривать взгляды. В том числе, на EUR/USD.Заседания ФРС, ЕЦБ и Банка Англии прокатили основную валютную пару на американских горках. Вначале Джером Пауэлл и его коллеги предстали большими «ястребами», чем от них ожидали. Это привело к укреплению доллара США против основных мировых валют. Однако решительность европейских регуляторов в борьбе с инфляцией оказалась настолько сильной, что инвесторы переключились на покупку евро и фунта. Прогнозы ЕЦБ по ВВП и инфляции еврозоны ЕЦБ незначительно уменьшил прогноз по ВВП и существенно поднял оценку потребительских цен. Вкупе с заявлением Кристин Лагард, что экономика еврозоны вступает в энергетический кризис гораздо более сильной, чем в 2022, это привело к взлету EUR/USD. По словам главы Бундесбанка Йоахима Нагеля, кризис на Ближнем Востоке приведет к росту инфляционных ожиданий. От Европейского центробанка потребуется ужесточение денежно-кредитной политики. И он на это готов. Его коллега из Ирландии Габриэль Махлуф одобрил прогнозы срочного рынка о двух актах монетарной рестрикции в 2026. По его словам, у ЕЦБ есть еще 6 недель, чтобы принять решение о ставках. За это время многое может измениться. На самом деле деривативы после мартовского заседания Управляющего совета стали оценивать масштабы ужесточения денежно-кредитной политики в 79 б.п в 2026. Это предполагает три акта монетарной рестрикции, а не два. При этом шансы повышения ставки по депозитам в апреле составляют 75%. Они выросли после инсайда Bloomberg, что ЕЦБ может поднять стоимость заимствований уже на следующей встрече. Динамика доходности облигаций Чем быстрее он это сделает, тем выше вырастет доходность немецких и других европейских облигаций. Их динамика опережает ставки по казначейским облигациям США, что оказывает давление на доллар. Особенно в условиях стабилизации цен на нефть. Откат черного золота от локальных максимумов лишает гринбэк сразу двух козырей – спроса на активы-убежища и спроса на валюты страны-чистого экспортера черного золота. В таких условиях инвесторы начинают возвращаться к старым драйверам. В первую очередь, к дивергенции в монетарной политике. Технически на дневном графике EUR/USD велика вероятность формирования внутреннего бара. Трейдерам следует рассмотреть возможность постановки отложенных ордеров на покупку от 1,1595 и на продажу от 1,1535. В первом случае будет отыгран разворотный паттерн 1-2-3. Во втором вырастут риски восстановления нисходящего тренда. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

USD/JPY: ястребиный BOJ против устойчивого доллара

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по USD/JPY Пара USD/JPY завершает неделю в состоянии повышенной волатильности, торгуясь в пятницу в районе 158.40–158.70 в начале американской торговой сессии и после резкого падения в четверг к уровню 157.50. Японская иена оказалась в эпицентре столкновения двух мощных сил: с одной стороны — ястребиные сигналы Банка Японии и растущие риски валютной интервенции, с другой — устойчивость доллара США после ястребиного сигнала Федеральной резервной системы. Текущая ситуация: откат от максимумов В четверг, 19 марта, USD/JPY обвалилась на 1,37%, закрывшись на отметке 157.76 после того, как в начале недели пара приближалась к уровню 160.00. Основной причиной коррекции стали итоги заседания Банка Японии. Банк Японии сохранил ключевую ставку на уровне 0,75% (максимальном более чем за 30 лет) решением 8 голосов против 1, при этом член совета Хадзимэ Таката вновь выступил за немедленное повышение до 1,0%. Однако ключевым стало заявление главы BOJ Кадзуо Уэды, который предупредил, что рост цен на нефть из-за ближневосточного конфликта может подтолкнуть базовую инфляцию выше, а компании могут активнее перекладывать издержки на цены. Уэда подтвердил, что повышение ставки возможно, даже если экономический спад, вызванный конфликтом, окажется временным. Доллар же к пятнице восстановил часть потерь, и USD/JPY вернулась к 158.90 в ходе европейской торговой сессии. Индекс доллара USDX торгуется, на текущий момент, около 99.10, получая поддержку от итогов заседания ФРС. Федеральная резервная система сохранила ставку в диапазоне 3,50–3,75%, а обновленный точечный график («dot plot») показал, что большинство чиновников ожидают лишь одного снижения ставки в 2026 году. Председатель ФРС Джером Пауэлл подчеркнул, что без прогресса в снижении инфляции снижения ставок не последует. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность сохранения ставки на текущем уровне до декабря составляет почти 82%. Ключевой фактор: ястребиная дивергенция Риторика BOJ остается последовательно ястребиной. В сопроводительном заявлении к решению о ставке центробанк указал, что, хотя базовая инфляция временно замедлилась ниже 2% из-за государственных субсидий, эскалация напряженности на Ближнем Востоке и резкий рост цен на нефть создают восходящее инфляционное давление. Важным сигналом стали данные по весенним переговорам о заработной плате: средние требования составляют около 5,9%, а первые официальные результаты ожидаются 23 марта. Рост заработной платы является ключевым условием для устойчивого достижения инфляционной цели BOJ. В то время как BOJ готовится к ужесточению, ФРС сигнализирует о более длительном сохранении высоких ставок. Дополнительным фактором укрепления доллара стали недавние данные по индексу цен производителей (PPI) в США за февраль, которые оказались значительно выше ожиданий: общий PPI вырос на 0,7% в месячном исчислении (против прогноза 0,3%), а годовой темп ускорился до 3,4%. Это усилило опасения по поводу устойчивости инфляции, отметили мы в нашем сегодняшнем обзоре «USD/CHF: доллар против «тихой гавани» с поддержкой центробанка». Энергетический шок от конфликта в Иране делает доллар наиболее эффективным инструментом хеджирования в условиях, когда акции и облигации одновременно испытывают давление, говорят экономисты, прогнозируя, что при сохранении перебоев в Ормузском проливе USDX может вырасти до 102.00-102.50, а при эскалации — до 103.00-104.00. Геополитический фактор: риск интервенции 19 марта Великобритания, Франция, Германия, Италия, Нидерланды и Япония выпустили совместное заявление, в котором призвали Иран немедленно прекратить атаки на судоходство в Персидском заливе и выразили готовность обеспечить безопасный проход через Ормузский пролив. Страны заявили, что будут сотрудничать с производителями нефти для увеличения добычи и стабилизации энергетических рынков. Это заявление демонстрирует растущую международную обеспокоенность перебоями в поставках энергоносителей. По мере приближения USD/JPY к уровню 160.00 рынок все больше обеспокоен возможностью валютной интервенции со стороны японских властей. В январе, когда пара приближалась к этому уровню, последовало падение на 7 фигур за три дня. В то же время, как отмечают эксперты, текущее укрепление доллара является широким и не связано исключительно с иеной. На торгово-взвешенной основе иена ослабла лишь на 0,4% с начала конфликта, тогда как USD/JPY выросла более чем на 2%. Это может усложнить для Министерства финансов Японии обоснование необходимости интервенции. Министр финансов Катаяма заявил, что ведомство поддерживает «более тесную, чем обычно» коммуникацию с Вашингтоном, но воздержался от прямых комментариев о возможности интервенции. Перспективы Ближайшая динамика USD/JPY будет определяться развитием ситуации вокруг Ормузского пролива и риторикой представителей BOJ и ФРС. Сценарий бычий (для USD/JPY): удержание выше 156.75-157.30 и прорыв 159.00 откроет дорогу к тестированию 159.70 и 160.00–161.00. Этот сценарий вероятен при сохранении ястребиных сигналов ФРС и отсутствии интервенции. Сценарий медвежий (для USD/JPY): пробой 157.30 и 50-дневной EMA (156.75) усилит давление, направляя пару к 155.30-154.50 (144-дневная ЕМА). Реализуется при эскалации геополитических рисков, усилении бегства в иену или появлении сигналов о скорой интервенции. Более отдалённый сценарий предполагает позицию USD/JPY (на 2-й квартал) на уровне 158.00-159.00 с целевым ориентиром на конец года 164.00. Энергетический шок напрямую ухудшает торговый баланс Японии, а укрепление доллара в этом цикле носит широкий характер, что снижает оправданность валютной интервенции. Вероятно, японские монетарные власти могут позволить паре протестировать уровень 160.00, чтобы оценить ценовую динамику выше этого порога, прежде чем принимать решение о вмешательстве. Заключение Пара USD/JPY находится на критическом перепутье. Ястребиный сигнал Банка Японии и растущие риски валютной интервенции создают краткосрочное давление на пару, но фундаментальное преимущество доллара — ястребиная пауза ФРС, устойчивость американской экономики и статус «тихой гавани» в условиях геополитического кризиса — сохраняется. Ключевая зона 157.50–159.00 станет ареной решающей битвы в ближайшие дни. Удержание выше 159.00 сохранит бычий потенциал, тогда как пробой ниже 157.50-156.75 откроет дорогу к более глубокой коррекции. При любом сценарии волатильность останется высокой. Инвесторам следует внимательно следить за развитием дипломатических контактов вокруг Ормузского пролива, данными по инфляции и, что наиболее важно, за риторикой представителей BOJ и ФРС относительно дальнейших перспектив ставок. Успех будет на стороне тех, кто сможет оценить баланс между ястребиной дивергенцией центробанков и растущими рисками валютной интервенции в условиях сохраняющейся геополитической неопределенности.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

ФРС, нефть и генеративный ИИ: что движет валютами, металлами и технологическими акциями

Наша сегодняшняя подборка новостей анализирует четыре взаимосвязанных события: – геополитическая напряженность вокруг Ирана вызвала рост цен на нефть и отток из азиатских валют, в то же время доллар снизился на фоне неоднозначных сигналов центробанков;– рост инфляции и жесткая политика ФРС привели к падению цен на золото и серебро;– технологический сектор показывает рост: Apple монетизирует ИИ-подписки, а Microsoft расширяет доступ к ИИ-инструментам. Эти события формируют карту рисков и возможностей для инвесторов, от сырьевых и валютных колебаний до новых точек роста в ИИ. Ваша задача, если вы намерены выудить прибыль из сложившейся рыночной обстановки, – это изучить и проанализировать новые возможности, продумать собственную торговую стратегию и, учитывая все возможные риски, приступить к ее реализации. Нефть, ставки и страхи рынка: почему азиатские валюты сползают и доллар сдает позицииВ пятницу большинство азиатских валют ослабли, а доллар снизился на фоне опасений экономических последствий высоких цен на нефть из-за войны США и Израиля против Ирана. Усиление рисков энергообеспечения и жесткие сигналы от крупных центробанков заставили инвесторов пересмотреть ожидания по процентным ставкам и перераспределить позиции в валютных парах.Доллар, поднявшийся на этой неделе к многомесячным максимумам, в азиатские торги вошёл со слабостью и направляется к своему первому недельному снижению за три недели. Индекс доллара и фьючерсы на индекс доллара выросли на 0,2% каждый в азиатских торгах, но в сумме за неделю снизились примерно на 0,8%.Хотя доллар выигрывал ранее за счет снижения ожиданий по снижению ставок Федеральной резервной системой в этом году, он отстал от ряда валют развитых стран. ФРС оставила ставки без изменений в среду и подчеркнула повышенную неопределенность в отношении инфляции, вызванной дорогой нефтью, при этом не намекая на скорое повышение ставок. Это резко контрастирует с жёсткими комментариями Банка Японии, Европейского центрального банка, Швейцарского национального банка и Банка Англии.Иена удерживает часть роста после слов Банка Японии, евро, швейцарский франк и фунт идут к недельным прибылям. Австралийский доллар также укрепился после того, как Резервный банк Австралии повысил ставки и предупредил о возможных дополнительных мерах, если рост цен на нефть продолжит поддерживать инфляцию.Азиатские валюты под давлением из?за рисков поставок энергоносителейВ пятницу большинство азиатских валют показали ослабление и в целом оказались чуть слабее по итогам недели, поскольку инвесторы опасаются последствий скачка цен на нефть. Азиатские экономики, в частности Индия, Южная Корея и Япония, считаются наиболее уязвимыми к перебоям в поставках, так как они импортируют большую часть энергоресурсов.Индийская рупия обновила серию рекордных минимумов за неделю: пара USD/INR остаётся около отметки 93 рупий и в торговый период пятницы демонстрировала рост на 0,4% за неделю. Пара USD/KRW (южнокорейская вона) достигла максимумов, которые не наблюдались с 2009 года, и показала недельный рост на 0,5%.Считается, что Иран держит Ормузский пролив в значительной степени закрытым в ответ на атаки со стороны США и Израиля. Этот пролив остается ключевым маршрутом доставки нефти и газа в Азию, что усиливает опасения участников рынка.Китайский юань оказался одной из более устойчивых валют региона: пара USD/CNY фактически не изменилась по итогам недели. Народный банк Китая в пятницу оставил базовую ставку по кредитам без изменений, и национальная валюта почти не отреагировала на это решение. Эксперты отмечают, что Китай находится в более выгодном положении перед шоками предложения нефти и газа благодаря большим запасам нефти и относительно небольшой зависимости от газа для производства электроэнергии.Главные выводы1) геополитическая эскалация вокруг Ирана повысила риск перебоев в поставках нефти и усилила инфляционные ожидания; 2) крупные мировые центробанки дают четкие сигналы, что инфляция от дорогой нефти может удерживать ставки на высоком уровне; 3) это сочетание факторов ведет к ослаблению ряда азиатских валют (особенно рупии и воны), в то время как некоторые валюты развитых стран укрепляются.Торговые идеи для трейдеров1. Торговля валютными парами: входить в короткие позиции по уязвимым азиатским валютам (например, USD/INR, USD/KRW) или в длинные позиции по валютам, показывающим относительную силу (JPY, EUR, CHF, GBP, AUD) с учётом фундаментального фона и технических уровней.2. Торговля сырьем: волатильность нефти создает возможности для трейдов на нефть (фьючерсы или CFD) – как краткосрочных новостных откликов, так и более длительных трендов по мере изменения поставок.3. Хеджирование и опционы: использование опционов для защиты портфелей или игры на рост волатильности; стратегии «покупка коллов/путов» в зависимости от ожидаемого направления.4. Управление риском: обязательно применять стоп?лоссы, размер позиций подбирать по капиталу, учитывать повышенную волатильность и возможные разрывы ликвидности.5. Мониторинг событий: следить за заявлениями ФРС, Банка Японии, ЕЦБ, ШНБ, Банка Англии, Резервного банка Австралии и Народного банка Китая – их комментарии будут продолжать определять краткосрочные импульсы.Торговые инструменты, упомянутые в статье доступны для торговли на платформе InstaForex. Чтобы воспользоваться рыночными возможностями, трейдерам стоит открыть торговый счет на InstaForex и для дополнительного удобства скачать мобильное приложение компании, это позволит быстро реагировать на новости и управлять позициями в режиме реального времени.Жесткая ФРС и нефтяной шок обрушили цену золота и сереброВ четверг цены на золото и серебро резко упали после роста нефтяных котировок на фоне эскалации конфликта между США и Ираном и одновременной жесткой риторики Федеральной резервной системы. Это вызвало самое сильное снижение драгоценных металлов за последние недели и фактически аннулировало премию, которую золото и серебро накопили как защитные активы в условиях ближневосточного кризиса.Цена спотового золота обрушилась на 6,6% до $4 575,60 за унцию, достигнув минимума с начала февраля, согласно данным Associated Press. Серебро потеряло почти 12%, опустившись ниже $66 за унцию – это минимум с конца декабря и более чем на 45% ниже январского пика в $121,65. Для золота это стало седьмой подряд сессией снижения, самой длинной серией потерь с 2023 года.Разворот начался после заседания ФРС, где регулятор оставил базовую ставку в коридоре 3,5%–3,75%, но дал более жесткий сигнал о будущем курсе. Внимательно отслеживаемый точечный график показал, что семь из 19 членов руководства теперь ожидают полного отсутствия снижения ставок в 2026 году – это больше, чем в декабрьских прогнозах, а медианный прогноз был сокращен до единственного снижения в текущем году.Председатель ФРС Джером Пауэлл отметил, что экономические последствия войны с Ираном остаются «неопределенными» и подчеркнул, что любое снижение ставки будет зависеть от замедления инфляции. Чиновники повысили прогноз инфляции на 2026 год до 2,7% с декабрьских 2,4%, ссылаясь на влияние роста цен на энергоносители и устойчивое инфляционное давление, в том числе связанное с тарифами.Парадоксально: геополитический риск, который обычно поддерживает спрос на золото как «тихую гавань», в текущем сценарии спровоцировал нефтяной шок, усилив инфляционные опасения и укрепив ожидания сохранения высоких ставок. В четверг нефть марки Brent ненадолго превысила отметку $119 за баррель, после чего откатилась, в то время как американский эталонный сорт держался около $97.Главные выводыСочетание геополитического риска и ужесточения монетарного курса ФРС привело к резкой распродаже драгоценных металлов, несмотря на рост нефти.Инфляционные ожидания и повышение прогноза ФРС на 2026 год (до 2,7% с 2,4%) усиливают давление на «защитные» активы.Сектор золотодобычи особенно уязвим из?за роста издержек на энергоносители.Трейдеры могут воспользоваться текущей волатильностью:1. Открывать короткие позиции на золоте и серебре через фьючерсы или CFD, если вы ожидаете дальнейшего давления на цены.2. Использовать опционные стратегии: покупка пут?опционов для защиты портфеля или длинные спреды для ограниченного риска при ставке на дальнейшее снижение.3. Рассматривать ETF как инструмент для быстрой ребалансировки (как на стороне золота, так и нефти).Не стоит забывать о риск?менеджменте, выставлять стоп?лоссы, контролировать размер позиций и учитывать волатильность в расчетах.Как Apple зарабатывает с подписок сторонних ИИ-приложенийApple может превысить отметку в $1 млрд доходов от искусственного интеллекта в 2026 году, но эти деньги компания получает не от собственных ИИ-разработок, а от комиссий App Store с подписок сторонних генеративных ИИ-приложений. По данным The Wall Street Journal и аналитики AppMagic, быстрорастущий сегмент сервисов приносит Apple заметную прибыль и усиливает ее роль как «платного пути» для поставщиков ИИ.Согласно исследованию AppMagic, генеративные ИИ-приложения принесли Apple почти $900 млн в виде комиссий App Store в 2025 году. Три четверти этой суммы пришлось на ChatGPT, а Grok от xAI занял второе место с примерно 5% общего потока. Модель монетизации App Store предусматривает взимание до 30% от стоимости подписок в первый год работы приложения и 15% в последующие годы, при этом ставки могут варьироваться в разных странах.Месячная выручка Apple от приложений с генеративным ИИ стремительно выросла: по данным AppMagic, с примерно $35 млн в январе 2025 года до пика $101 млн в августе того же года. После этого показатель снизился по мере охлаждения интереса к загрузкам ChatGPT, однако категория остается существенным источником дохода для сегмента услуг Apple. В контексте общего дохода компании, который составил $416,2 млрд в 2025 финансовом году, $1 млрд, пока небольшая доля, но она попадает в высокомаржинальную и растущую часть бизнеса.«Если они смогут выступать в роли платной дороги для поставщиков ИИ, то в долгосрочной перспективе они, вероятно, окажутся в выигрыше, не имея больших капитальных затрат», – отметил Чарльз Райнхарт, главный инвестиционный директор Johnson Asset Management, в комментариях, опубликованных The Wall Street Journal. В отличие от многих конкурентов, вкладывающих сотни миллиардов в чипы и дата-центры, Apple избежала крупных затрат на инфраструктуру и при этом не имеет собственного облачного бизнеса, который мог бы поглотить избыточные вычислительные мощности при перерасходе.Стратегия Apple превращает экосистему App Store в механизм аккумулирования прибыли от чужих технологий. Даже если отдельные ИИ-приложения теряют пиковую популярность, структура комиссий и масштаб аудитории iPhone обеспечивают стабильный поток доходов. Это делает сегмент услуг Apple более предсказуемым и привлекательным для инвесторов, которые оценивают компанию не только через призму продаж устройств, но и через постоянные доходы от подписок.Главные выводыApple может преодолеть рубеж $1 млрд доходов от ИИ в 2026 году прежде всего за счет комиссий App Store с подписок сторонних ИИ-приложений.Генеративные ИИ-приложения обеспечили почти $900 млн комиссий в 2025 году. Три четверти этой суммы пришлись на ChatGPT, Grok занял около 5%.Модель App Store (до 30% в первый год и 15% далее) превращает экосистему в высокомаржинальный канал монетизации с относительно низкими капитальными затратами со стороны Apple.Как трейдеры могут извлечь выгоду:1. Прямое инвестирование в акции Apple (AAPL) или торговля CFD на акции: рост доходов от сервисов и устойчивые потоки подписок могут поддержать котировки.2. Торговля технологическими ETF и индексами: усиление роли App Store в доходах Apple поддерживает сектор технологий в целом.3. Короткосрочные и среднесрочные стратегии: использовать всплески интереса к отдельным ИИ-приложениям (например, вокруг новостей о ChatGPT или Grok) для операций с волатильностью акций разработчиков и платформ.4. Хеджирование и опционные стратегии: при наличии доступа к опционам покупать колл?опционы при позитивном прогнозе или строить защитные позиции пут?опционами для снижения риска.5. Управление рисками: использовать стоп?лоссы, диверсификацию и размер позиции, соответствующий профилю риска – рынок может реагировать резко на новости о регулировании, монетизации и изменениях правил App Store.Microsoft выводит MAI-Image-2 и входит в тройку лидеровВ четверг Microsoft представила MAI-Image-2 – второе поколение модели для генерации изображений по текстовому описанию. Модель уже интегрируется в Copilot и Bing Image Creator, доступна в MAI Playground и в ближайшее время будет открыта для разработчиков через Microsoft Foundry. По результатам краудсорсингового рейтинга Arena.ai это продвижение вывело Microsoft в тройку ведущих лабораторий по созданию ИИ-генераторов изображений.MAI-Image-2 разработана командой Microsoft AI Superintelligence под руководством Мустафы Сулеймана. По словам компании, модель способна генерировать широкий спектр изображений – от фотореалистичных сцен до детализированных инфографик, причем с акцентом на естественное освещение и точную передачу оттенков кожи. Microsoft также отмечает улучшенную способность надежно отображать текст внутри изображений, что полезно для плакатов, инфографики и диаграмм. Генеральный директор Сатья Наделла в посте на X сообщил, что модель «уже доступна в MAI Playground для всего – от фотореалистичных изображений до детализированных инфографик».По индивидуальному рейтингу моделей Arena.ai MAI-Image-2 в настоящее время занимает пятое место, однако Microsoft заявляет о третьем месте в категории «семейств моделей», уступая только Google и GPT-Image-1.5 от OpenAI. Для компании это заметный шаг вперед по сравнению с MAI-Image-1, которая при запуске в октябре 2025 года дебютировала на девятом месте.API-доступ к MAI-Image-2 уже открыт для избранных корпоративных клиентов, включая рекламного гиганта WPP. Более широкий доступ для разработчиков через Microsoft Foundry ожидается «в ближайшее время». Microsoft пока не раскрыла технические характеристики модели, информацию о ценах или детали используемых данных для обучения.Запуск MAI-Image-2 состоялся всего через несколько дней после реорганизации руководства Microsoft AI. В понедельник Сатья Наделла объявил, что Мустафа Сулейман отойдет от своей более широкой роли генерального директора Microsoft AI, чтобы сосредоточиться исключительно на команде Superintelligence и разработке передовых моделей. При этом бывший топ-менеджер Snap Джейкоб Андреу был повышен для руководства объединенным подразделением Copilot. Эти изменения подчеркивают корпоративную ставку Microsoft на ускоренное развитие передовых ИИ-продуктов и их интеграцию в сервисы компании.Главные выводыЗапуск MAI-Image-2 укрепляет позиции Microsoft в нише генеративного ИИ и повышает конкурентное давление на Google и OpenAI.Модель ориентирована как на потребительские функции (Copilot, Bing Image Creator), так и на бизнес-решения через API и Microsoft Foundry.Реформа руководства указывает на приоритет разработки «суперинтеллекта» в стратегии Microsoft, что может ускорить коммерциализацию новых моделей.Как трейдеры могут извлечь выгоду1. Оценить влияние на стоимость акций Microsoft (MSFT): успешная коммерциализация MAI-Image-2 и ее интеграция в сервисы Copilot и Bing могут положительно отразиться на выручке и оценке Microsoft в среднесрочной перспективе. Трейдеры могут рассмотреть долгосрочные позиции или тактические входы при позитивных новостях о коммерческом распространении модели.2. Следить за смежными секторами: рост спроса на вычислительные ресурсы и чипы для ИИ может поддержать котировки производителей аппаратуры (например, NVIDIA). Рекламные и креативные агентства, такие как WPP, получат ранний доступ к API — это может изменить их операционные бюджеты и прибыльность.3. Использовать волатильность новостей: в краткосрочной перспективе публикации о доступности API, коммерческих партнерах и результатах применения модели могут вызывать ценовые колебания. Трейдеры могут применять стратегии на основе новостей — например, торговлю по событиям, скальпинг или опционные спреды для управления риском.4. Диверсификация и управление риском: сочетание позиций в акциях крупных технологичных компаний, ETF сектора ИИ и опционных стратегий позволяет участвовать в росте темы генеративного ИИ с контролем риска. Не забывайте о стоп-лоссах и адекватном размере позиций.Торговые инструменты, упомянутые в статье, доступны для торговли на платформе InstaForex. Если вы хотите оперативно реагировать на дальнейшие новости об MAI-Image-2 и смежных событиях, откройте торговый счет на InstaForex. Для удобства скачайте мобильное приложение компании, это позволит следить за котировками и управлять позициями в режиме реального времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по нефти на понижение.

Добрый день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по нефти WTI.Итак, после мощной шортовой инициативы американской сессии , инструмент перешёл к лонговой коррекции и в настоящий моменттестирует зону шортового слома, от которой может пойти продолжение шортовой тенденции.Предлагаю рассмотреть шортовые позиции с отката на шортовый слом по схеме, представленной на скрине выше.Риски ограничить 101,43. Прибыль зафиксировать на пробое 92,69 и 92.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по золоту на повышение.

Торговые идеи:GOLD - возможно среднесрочно на повышениеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс