Новости форекс

EUR/USD. Жаркая неделя сентября: заседание ЕЦБ и CPI/PPI США

Пятничные Нонфармы прозвучали громким аккордом, финализировав минувшую неделю. Однако, несмотря на резонансность и значимость отчета, он не смог задать четкий вектор движения для eur/usd. Пара завершила торги пятницы на отметке 1,1614, то есть формально неделя завершилась в пользу покупателей, поскольку цена открытия W1 находилась на уровне 1,1581. А вот с точки зрения «техники», пара завершила неделю на перепутье, на средней линии индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1 и между линиями Tenkan-sen и Kijun-sen. Если чаша качнется в сторону северного сценария, цена окажется между средней и верхней линиями Bollinger Bands, а индикатор Ichimoku сформирует бычий сигнал «Парад линий». В таком случае на горизонте появятся границы 17-й фигуры. В ином случае пара закрепится в рамках 15-й фигуры с прицелом на 1,1510 (нижняя линия Bollinger Bands, совпадающая с верхней границей облака Kumo на D1). Ключевые драйверы ценового движения eur/usd на предстоящей неделе – это отчеты по росту CPI/PPI в США и сентябрьское заседание Европейского Центробанка. То есть на кону – степень раскорреляции процентных ставок ФРС и ЕЦБ и соответствующих монетарных ожиданий. CPI/PPI Основная причина слабой реакции доллара на сильные Нонфармы заключается в том, что рынок получил одновременно сразу два «голубиных» сигнала. Во-первых, член Совета управляющих ФРС Кристофер Уоллер заявил о том, при дальнейшем улучшении инфляционной картины он склонен поддержать сохранение текущей ставки на сентябрьском заседании. Во-вторых, Дональд Трамп публично потребовал от Федрезерва снизить стоимость заимствований. Это далеко не первое подобное заявление с его стороны, однако первое, сделанное уже при председательстве Кевина Уорша. Его предшественник – Джером Пауэлл – в свое время выдержал прессинг со стороны Белого дома, даже несмотря на инициированное уголовное преследование (впоследствии прекращенное). Выдержит ли действующий глава ФРС подобное давление – вопрос открытый. Тем более что сам Уорш занял достаточно жесткую позицию относительно инфляции, о чем свидетельствует его последнее выступление на симпозиуме в Джексон-Хоуле. В этом контексте CPI и PPI способны стать тем самым катализатором, которого не хватило рынку труда. Консенсус-прогноз предполагает ускорение августовского индекса потребительских цен примерно до 0,4% м/м (с предыдущего значения 0,1%) и «стагнацию» годового показателя на уровне 3,4%. Базовая потребительская инфляция должна остаться на июльском уровне (0,2%) в месячном исчислении и немного замедлиться (с 2,5% до 2,4%) в годовом выражении. Что касается PPI, то здесь рынок готовится к ускорению. В месячном исчислении индекс цен производителей должен подняться до 0,4%, а в годовом выражении – до 4,9% (по другим оценкам – даже до 5,1%). Подобный сценарий выглядит вполне логичным с учетом нефтяного фактора. В июле он почти не отобразился в инфляционной статистике: энергия в CPI даже подешевела (на 1,5%), а июльский PPI вообще оказался нулевым. Однако здесь необходимо учесть, что большая часть данных индекса цен производителей собирается в начале месяца, поэтому резкий скачок нефтяных котировок просто-напросто не успел попасть в июльский отчет. Августовская статистика наверняка зафиксирует летний энергетический импульс. Если отчеты CPI/PPI выйдут в зеленой зоне, позиции ястребов значительно укрепятся, тем более на фоне жесткой риторики Кевина Уорша в Джексон-Хоуле. Да и Кристофер Уоллер, несмотря на свою готовность пока занять выжидательную позицию, одновременно предупредил, что вынужден будет поддержать повышение ставки в случае нового ускорения инфляции. Но если же инфляционные отчеты окажутся в «красной зоне», доллар окажется под значительным давлением (опять же, на фоне риторики Уоллера и Трампа) – в этом случае покупатели eur/usd вернутся в диапазон 1,1640 – 1,1680 с перспективой тестирования 17-й фигуры. К слову, из-за празднования Дня труда в США, в понедельник (7 сентября) государственные учреждения и, соответственно, Бюро статистики труда, будут закрыты, из-за чего рабочая неделя начнется только во вторник. Поэтому инфляционные релизы в сентябре сдвинутся на один день – PPI будет обнародован в четверг (10 сентября), а CPI – в пятницу, 11 сентября. ЕЦБ Второй ключевой сюжет недели – это заседание Европейского Центробанка, которое состоится в четверг, 10 сентября. Сам факт повышения процентных ставок на 25 базисных пунктов уже практически полностью заложен в текущие цены. Это базовый и наиболее ожидаемый сценарий. Поэтому все внимание рынка будет приковано к тексту сопроводительного заявления и риторике Кристин Лагард. Последние инфляционные отчёты, опубликованные на прошлой неделе, оставляют больше вопросов, чем ответов. В Германии потребительская инфляция в августе ускорилась до 2,9% г/г после июльского результата 2,8%. При этом базовая инфляция сохранилась на уровне 2,4%. В еврозоне инфляционная картина оказались еще более противоречивой: согласно предварительным оценкам Евростата, HICP ускорился до 3,3% (с предыдущего значения 2,9%), причем энергетический компонент подскочил сразу до 14,3%. В тоже время базовая инфляция, напротив, замедлилась до 2,4%. Таким образом, влияние энергетического шока пока ограничивается общей инфляцией, тогда как устойчивого переноса на базовые цены не наблюдается. «Вторичного эффекта» пока не видно. Поэтому Европейский Центробанк вполне может реализовать сценарий «голубиного повышения ставки». Если Кристин Лагард подчеркнет временный характер энергетического всплеска, озвучив при этом осторожную риторику относительно дальнейших перспектив ужесточения ДКП, евро окажется под существенным давлением, даже несмотря на фактическое повышение ставки. Но если глава регулятора даст понять, что повышение в сентябре не является последним, единая валюта (и, соответственно, eur/usd) получит дополнительный фундаментальный импульс. Таким образом, предстоящая неделя действительно может стать переломной. Отчеты CPI/PPI будут формировать ожидания относительно дальнейшей политики ФРС, тогда как заседание ЕЦБ станет проверкой устойчивости инфляционного давления в еврозоне. Сочетание этих двух факторов способно наконец вывести пару eur/usd из затянувшегося бокового диапазона.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Почему жесткие ожидания Банка Японии недостаточны для поддержания роста японской иены?

Японская иена неожиданно поднялась в цене после того, как на этой неделе падала ниже психологической отметки 160,00 по отношению к доллару США. Это случилось на фоне более жесткой оценки ожиданий повышения процентной ставки Банком Японии. Пара USD/JPY опустилась ближе к августовскому месячному минимуму, который был зафиксирован после совместной интервенции США и Японии на валютном рынке в конце июля.Тем не менее, такие структурные факторы, как колоссальный государственный долг Японии и значительный разрыв в процентных ставках, могут препятствовать дальнейшему укреплению иены.На недавнем саммите G20 министр финансов США Скотт Бессентпризвал главу Банка Японии Кадзуо Уэдук быстрым действиям в области монетарной политики для стабилизации инфляционных ожиданий, и снижения волатильности иены. Вдобавок, член совета управляющих Банка Японии Хадзиме Такатавыразил мнение о том, что центральному банку следует ускорить темпы повышения ставок, чтобы справиться с растущим инфляционным давлением, а не придерживаться планового полугодового увеличения, ожидаемого рынками. Это усилило прогнозы, что центральный банк Японии может отказаться от медленного подхода к ужесточению монетарной политики и перейти к более агрессивному повышению ставок.Финансовые рынки уже в значительной мере учли ожидания повышения ставки на 25 базисных пунктов на заседании Банка Японии 17-18 сентября и возможное дополнительное повышение в декабре. Однако, некоторые аналитики указывают на риск значительного повышения ставки для стабилизации растущих инфляционных ожиданий, ограничению доходности долгосрочных облигаций и, в конечном итоге, поддержке японской иены. 1 сентября доходность эталонных 10-летних японских государственных облигаций (JGB) впервые с 1996 года достигла психологической отметки в 3% на фоне возросших опасений по поводу инфляции, вызванной ростом цен на нефть.Параллельно сохраняющаяся обеспокоенность ухудшением финансового состояния Японии, еще больше подстегнула распродажу на рынке облигаций.Финансовые проблемы Японии остаются на повестке дня!На самом деле, первоначальные запросы на бюджет общего назначения Японии составляют около 143 триллионов иен (примерно 894 миллиарда долларов), что является рекордным показателем четвертый год подряд. Увеличение доходности японских государственных облигаций (JGB) сигнализирует о сомнениях инвесторов в способности премьер-министра Санаэ Такаичисбалансировать финансовую ответственность при реализации амбициозной стратегии государственно-частного партнерства на 370 триллионов иен (2,3 триллиона долларов), нацеленной на значительные инвестиции в 17 стратегических секторах к 2040 финансовому году. В начале августа правительство также одобрило временное снижение налога на потребление для продуктов питания и напитков с 8% до 1% на двухлетний срок, начиная с апреля 2027 года, чтобы поддержать потребителей, страдающих от инфляции.Однако отсутствие ясных альтернативных источников финансирования может усугубить финансовое состояние государства и продолжить рост доходности JGB. Это создаст дополнительные расходы на обслуживание долга Японии, который, как ожидается, 2027 финансовом году достигнет рекордных 36,64 триллиона иен (230 миллиардов долларов), поскольку Министерство финансов запланировало использовать 3,8% в качестве ставки при расчете процентных платежей. Основной риск заключается в том, что рост доходности, увеличивающий стоимость финансирования, может негативно сказаться на масштабных инвестиционных планах правительства и не обеспечить устойчивый экономический рост.Это, в свою очередь, не приведет к увеличению налоговых поступлений и может усугубить кризис государственной задолженности Японии, при этом соотношение валового долга к ВВП превышает 200%, что является самым высоким показателем среди развитых стран. Повышенные внутренние фискальные риски в сочетании с разницей в процентных ставках остаются значительными структурными препятствиями для иены. В то время как в США наблюдаются значительно более высокие процентные ставки по сравнению с Японией, это побуждает инвесторов использовать японскую иену в качестве валюты для финансирования глобальных операций кэрри-трейд. Что должно ограничить общий потенциал роста валюты, если только разрыв в процентных ставках не уменьшится глобально.А с технической точки зрения, провал ниже поддержки 155,00, найдёт первичную опору у 100-недельной ЕМА в районе круглого уровня 154,00. А первое сопротивление встретит у 50-недельной SMA в районе 157,25. При этом осцилляторы смешанные, указывая, что в течение недели пара будет пытаться удержаться в текущем диапазоне. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Трамп оказывает давление на ФРС!

В сообщении на платформе Truth Social президент США Дональд Трамп приветствовал создание 162 тысяч новых рабочих мест в августе, отметив, что эти показатели превзошли ожидания.Несмотря на сильный рынок труда, Трамп снова выступил с призывами к более мягкой денежно-кредитной политике со стороны Федеральной резервной системы (ФРС), подчеркнув, что высокая кредитоспособность США должна способствовать снижению процентных ставок, заявив о необходимости иметь самые низкие ставки в мире.Трамп также усилил давление на ФРС, напрямую связывая процентные ставки с его торговой стратегией. «Снизьте процентную ставку, иначе я прекращу торговлю с теми странами, с которыми у нас наблюдается дефицит», – сказал он, угрожая ограничениями на коммерческие обмены с партнерами, кто имеет профицит в торговле с США.Трамп озвучил этот подход как альтернативу тарифам и призвал членов Совета управляющих ФРС, который сейчас возглавляет, с его слов, «новый великий лидер», к снижению стоимости заимствований. Это вмешательство создает дополнительное политическое давление на центральный банк страны, так как инвесторы оценивают возможные сценарии изменения процентных ставок на фоне свежих данных о занятости.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

River: биткоин вырастет, но есть одно «если»

Биткоин и эфир показали сильнейший рост на фоне решения Минфина США увеличить закупки собственных долгосрочных облигаций в рамках программы борьбы с ростом доходности и увеличением государственного долга и дефицита бюджета. Однако с тех пор прошло уже почти три недели, а дальнейшего роста мы не наблюдаем. Более того, биткоин находится все ближе к тому, чтобы снять ликвидность с последнего LH на дневном ТФ, что может стать предупреждением к глобальному развороту. Напомним, что на недельном ТФ сохраняется «медвежий» тренд, а на дневном – линия слома тренда CHOCH не преодолена. Таким образом, несмотря на сильный рост в августе, мы не считаем, что нисходящий тренд завершен. Тем временем, эксперты финансовой компании River сообщили, что биткоин может вырасти до 250 000$ - 840 000$ в ближайшие 3-5 лет. Теперь самое важное, главное и смешное. «Цифровое золото» сумеет показать такой рост в том случае, если инвесторы будут продолжать увеличивать долю биткоина в своих портфелях. В принципе, подобные прогнозы может делать каждый человек. Даже который не знаком с экономикой и трейдингом. Любой школьник в наше время понимает, что если спрос растет, а предложение не меняется, цена будет расти. Поэтому прогноз экспертов River можно применить к любому товару. Например, если люди будут покупать больше картошки, она будет расти в цене. Очевидно, что если спрос на биткоин вырастет, цена будет расти. Вопрос как раз в том и заключается, будет ли расти спрос на биткоин? Как в ближайшее время, так как и в долгосрочной перспективе? В River сообщили, что доля биткоинов в портфеле инвесторов может увеличиться до 2-4%, чего будет вполне достаточно для нового взрывного роста криптоактива. Мы же допускаем, что перспективе 5 лет биткоин обновит свой последний ATH, но в то же время с каждым годом рост «цифрового золота» замедляется. Каждый следующий ATH находится все ближе к предыдущему. Более того, биткоин существует уже больше 15 лет, поэтому инвесторы имели огромное количество возможностей ввести биткоин в свои портфели, если бы имели такое желание. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать новый виток нисходящего тренда. На 4-часовом ТФ также можно ожидать нового падения после второго снятия ликвидности с последних максимумов(девиации). Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция должна быть, но на 4-часовом ТФ по эфиру уже образовался флэт. Внутри флэта все внутренние паттерны не имеют значения, а рассчитывать в ближайшее время можно на падение лишь к нижней границе флэта. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Опять четырехлетний цикл и «халвинг»...

Биткоин и эфир показали стремительный рост, который уже откровенно затух. В последние две недели и биткоин, и эфир торгуются в боковых каналах, а техническая картина на старших ТФ допускает новый виток нисходящего тренда. На недельном ТФ по биткоину последний рост выглядит, как банальный восходящий откат на нисходящем тренда. Решение Министерства финансов об увеличении объемов выкупа облигаций спровоцировало взлет криптовалютного рынка, однако мы продолжаем задаваться вопросом, как долго он будет продолжаться, учитывая один-единственный фактор поддержки? Фундаментальный фон остается слабым для криптовалютного сегмента, нисходящие тренды не сломлены ни по эфиру, ни по биткоину. Оснований для длительного роста мы по-прежнему не наблюдаем. Перспективы криптовалютного сегмента стали гораздо более оптимистичными, но мы предупреждаем трейдеров: возможно, мы имеем дело с пампом или манипуляцией. Тем временем, эксперты продолжают ссылаться в своих прогнозах на классический(для биткоина) 4-летний цикл, который в свою очередь связан с «халвингами». Следует напомнить, что один раз в 4 года вознаграждение майнерам уменьшается вдвое, а биткоин, как правило, формирует тренды и коррекции с привязкой к этому периоду времени и к этому событию. Эксперты крупной инвестиционной компании Fidelity также ссылаются на эти два фактора. Они сообщили, что исходя из логики 4-летних циклов, новое «дно» биткоина должно быть сформировано в ноябре 2026 года или приблизительно в это время. Однако повторение цикла не гарантировано, а «дно» могло быть достигнуто еще в июле текущего года. Эксперты компании также считают, что биткоин может еще раз упасть, чтобы сформировать «истинное дно». Сообщается, что 4 года – это лишь примерный цикл, в реальности он может занимать, как больше времени, так и меньше. Вице-президент по исследованиям компании Крис Куйпер считает, что «медвежий» тренд будет завершен, если крупные компании начнут вкладываться в «цифровое золото», а закон Clarity Act все-таки будет принят. Мы же хотели бы напомнить, что внедрение ETF также связывали с новым «бычьим» циклом, однако на практике биткоин стал дешевле после появления ETF-инструментов. Поэтому, на наш взгляд, Clarity Act абсолютно не гарантирует увеличения спроса на биткоин. Мы считаем, что те инвесторы, которые имели или имеют желание инвестировать в биткоин, уже давно это сделали, а также имеют возможность покупать и без сложных инструментов и законов. Взять хотя бы Strategy. Ей для покупки 800 тысяч монет не были нужны ни ETF, ни Clarity Act. Поэтому, на наш взгляд, что ETF, что Clarity Act – это лишь попытки раскачать рынок и вернуть внимание инвесторов к криптовалютному сегменту. Также хотим заметить, что вечная привязка к 4-летним циклам ни к чему хорошему не приведет. Биткоин не может и не будет постоянно торговаться так, как от него ждет абсолютное большинство трейдеров и инвесторов. Также напомним, что 2025 год стал первым в истории биткоина, когда он не вырос в цене после «халвинга». Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать новый виток нисходящего тренда. На 4-часовом ТФ также можно ожидать нового падения после второго снятия ликвидности с последних максимумов(девиации). Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция должна быть, но на 4-часовом ТФ по эфиру уже образовался флэт. Внутри флэта все внутренние паттерны не имеют значения, а рассчитывать в ближайшее время можно на падение лишь к нижней границе флэта. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 6 сентября по системе ICT

Биткоин вырос на 18000$ всего за несколько дней, но сумасшедший рост очень быстро прекратился, а биткоин окончательно ушел в фазу флэта. Конечно, это может быть простая пауза – затишье перед новым взлетом. Биткоин нередко в рамках сильных трендов просто останавливается, а затем даже без коррекции показывает новое мощное движение. Таким образом, неспособность биткоина в данное время продолжить движение на Север не означает завершение локального «северного импульса». Напомним, что ни эфир, ни биткоин пока так и не сломали свои нисходящие тренды, начавшиеся еще в прошлом году, поэтому текущий импульс вверх следует считать локальным. Также следует отметить, что на 4-часовом ТФ сформирован флэт, а на дневном ТФ – высока вероятность формирования флэта в диапазоне 60 000$-82 500$. Помимо этого, на дневном ТФ биткоин может снять ликвидность с максимума от 6 мая и отработать ближайший «медвежий» FVG без слома нисходящей структуры. На наш взгляд, текущая техническая картина остается полностью «медвежьей». Тем временем, стало известно, что Сальвадор, который несколько лет назад сделал биткоин государственным средством платежа наряду с национальной валютой, начал отказываться от стратегии покупок и накопления «цифрового золота». В МВФ сообщили, что страна официально отказалась от закупок биткоина на государственные средства, однако увеличение биткоин-резерва может быть продолжено за счет частных пожертвований. В МВФ также сообщили, что не ожидают дальнейшего увеличения биткоин-резервов Сальвадора, поэтому страна фактически отказалась от формирования криптовалютных резервов за счет бюджета. Стоит напомнить, что Сальвадор стал первой страной в мире, которая объявила биткоин полноправным средством платежа. Однако более, чем за 5 лет, население страны также и не интегрировало биткоин в свою повседневную жизнь. Транзакций в биткоинах было крайне мало, их общее число практически не увеличилось после того, как «цифровое золото» стало полностью легальным. На наш взгляд, «эксперимент Сальвадора» показывает, что биткоин непригоден для ежедневной оплаты покупок и как средство расчета за товары и услуги. Он остается инструментом инвестирования. Высокорисковым и высоковолатильным. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящего тренда. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH располагается на 82 800$, где был сформирован последний LH(Lower High). Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. Последний и единственный «медвежий» FVG был прошит насквозь и превратился в «бычий» IFVG. Таким образом, в будущем это область POI для длинных позиций. Биткоин пока не сломил нисходящий тренд, но за последние три недели шансы на завершение «медвежьего» тренда резко возросли. Правда, существует высокая вероятность формирования флэта между уровнями 60 000$ и 82 500$. А это означает, что цена может снять ликвидность с последнего LH и начать новое падение. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме биткоин находится в очевидном флэта и уже дважды снял ликвидность на продажу, сформировав две девиации верхней границы канала. Таким образом, трейдеры получили минимум два сигнала на продажу, которые позволяют ожидать падения с целями 50% и 100% от ширины бокового канала. После двух девиация верхней границы мы бы сказали, что вероятность нового мощного падения биткоина гораздо выше, чем выхода из флэта через его верхнюю границу. Однако последний виток роста связан с откровенным пампингом, поэтому трейдеры совершенно точно не должны забывать про Stop Loss. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать новый виток нисходящего тренда. На 4-часовом ТФ также можно ожидать нового падения после второго снятия ликвидности с последних максимумов(девиации). Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 6 сентября по системе ICT

Эфир вырос с 1900$ до 2500$ 19-21 августа, подорожав за эти три дня почти на 600$. С тех пор курс эфира практически не изменился. Сказать, что это был ожидаемый рост и теперь начнется длительный «бычий» тренд, мы по-прежнему не можем, однако стоит признать, что рост был вполне закономерным, учитывая новости. Напомним, что Министерство финансов США объявило об увеличении объемов выкупа собственных облигаций долгосрочного займа, что трейдеры расценили, практически как капитуляцию Казначейства перед долговой нагрузкой. Что и спровоцировало сильный спрос на рисковые активы. Однако с тех пор прошло уже три недели. Какого развития события следует ожидать дальше? Начать следует с того, что биткоин все это время тоже стоит на одном месте. Мы увидели рыночный всплеск по весьма объективным причинам, но за счет чего расти криптовалютам дальше, пока непонятно. Во-вторых, эфир уперся на дневном ТФ в «медвежий» FVG и снял ликвидность со своего предыдущего глобального максимума. Если бы не высокий индекс доминирования биткоина, мы бы сказали, что эфир обладает всем, чтобы начать новый виток мощного падения. Однако судьба эфира по-прежнему зависит от движений биткоина. Если биткоин возобновит рост, значит будет расти и эфир, не взирая на собственные паттерны. Стоит также отметить, что обе основные криптовалюты локально находятся во флэте, что отлично видно по 4-часовым ТФ. При чем, биткоин уже дважды снял ликвидность на продажу с последних локальных максимумов и сформировал, таким образом, две девиации бокового канала на 4-часовом ТФ. Когда трейдеры имеют дело с пампингом(как сейчас), готовыми нужно быть к любому развитию событий. Однако, если беспристрастно взглянуть на техническую картину, то мы бы сказали, что и эфир, и биткоин готовятся к новому падению. Как минимум, коррекционному, если в последние 2 месяца мы наблюдали начальный этап формирования нового «бычьего» тренда. Анализ ETH/USD 1D. Техническая картина по эфиру на дневном ТФ запуталась и выглядит неоднозначно. Линия слома тренда CHOCH не преодолена, но пробита. Насколько сильным будет движение вверх и как долго оно будет продолжаться, сказать сложно, из-за того, что единственной причиной роста было решение Минфина США. Цена три дня буквально летела вверх, но в конечном итоге отработала старый «медвежий» FVG, сняла ликвидность с максимума от 17 апреля, поэтому в ближайшее время мы можем увидеть некое подобие отката или коррекцию. Ключевым ТФ мы бы сейчас назвали даже не дневной, а недельный, так как текущее движение очень сильное. На недельном ТФ мы можем отметить лишь боковой канал в области 887$ - 4800$, в котором эфир торгуется уже 5 лет. Таким образом, после падения к нижней границе бокового канала может начаться или уже началось движение к верхней. Однако напомним, что причина роста крипторынка только одна, а движения эфира по-прежнему зависят от движений биткоина. Эфир имеет в данное время основания для коррекции, но покажет ли коррекцию «биток»? Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме сейчас можно отметить снятие ликвидности на продажу и боковой канал. Так как мы имеем дело с флэтом, то торговать сейчас можно только через девиации границ бокового канала. Дневной ТФ эфира и биткоина указывают на то, что вероятность нового падения выше, чем продолжения роста. Поэтому мы склоняемся к тому, что обе криптовалюты покажут осенью 2026 года падение. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция должна быть, но на 4-часовом ТФ по эфиру уже образовался флэт. Внутри флэта все внутренние паттерны не имеют значения, а рассчитывать в ближайшее время можно на падение лишь к нижней границе флэта. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 7 сентября? Разбор фундаментальных событий для новичков

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических публикаций на понедельник запланировано крайне мало и по-настоящему важных среди них нет. В этот день в Германии будет опубликован отчет по промышленному производству, а в Евросоюзе – третья оценка ВВП за второй квартал. Ожидается, что промпроизводство покажет положительный прирост, но в то же время эта отрасль испытывает серьезные проблемы уже лет 5. ВВП Евросоюза может вырасти на 0,4% в месячном выражении на 1,0% в годовом, что тоже нельзя назвать серьезным достижением. Таким образом, реакция рынка на эти данные может быть крайне слабой, а сильной поддержки евровалюте они не окажут. Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий понедельника отметить абсолютно нечего. Рынок по-прежнему находится в недоумении относительно того, какое решение примет ФРС в сентябре. На этой неделе минимум двое представителей Монетарного комитета сообщили, что оснований для ужесточения политики нет. Но на следующей неделе в Штатах будет опубликована инфляция, и основания могут появиться. В общем, ситуация остается противоречивой и неопределенной. Мы считаем, что ключевая ставка изменена не будет. Геополитический фон по-прежнему оставляет желать лучшего. Штаты и Иран не ведут в данное время никаких переговоров, Ормузский пролив остается закрытым или частично закрытым, йеменские хуситы сохраняют блокаду Саудовской Аравии. Дональд Трамп решил провести беспрецедентную экономическую операцию по уничтожению Ирана и грозится ввести санкции против всех стран, которые так или иначе взаимодействуют с ним. Впрочем, на текущий момент план Трампа по уничтожению Ирана никто не поддержал и будет ли он реализован – неизвестно. Зато стало известно о первых за месяц атаках США на пусковые установки вблизи Ормузского пролива. На что Иран ответил анонсом военной операции против США и союзников в регионе. Обстановка на Ближнем Востоке вновь накаляется. Общие выводы: В течение первого торгового дня недели валютные пары могут вернуться к своей привычной динамике движений. Евровалюту можно торговать сегодня от области 1,1584-1,1594, а фунт стерлингов – от области 1,3456-1,3476. В целом, падение евро и фунта может продолжиться на коррекционных основаниях, но приближаются заседания центральных банков, а рынок все больше сомневается в том, что ФРС проведет ужесточение политики. А это ключевой фактор поддержки для доллара в нынешнее время. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 20 часов назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 7 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в течение пятницы также показала абсолютно не те движения, на которые трейдеры могли рассчитывать. Ситуация была крайне проста. Если отчет NonFarm Payrolls показывает сильное значение(выше прогнозов), следовало ожидать мощного роста американской валюты. Если отчет NonFarm Payrolls показывает слабое значение, значит следует ожидать падения американской валюты. В итоге мы не увидели ни первого, ни второго. Значение Нонфармов оказалось в три раза выше самых оптимистичных прогнозов, но доллар вырос всего лишь на 50 пунктов, а до конца дня растерял большую часть «нажитого непосильным трудом». Таким образом, по сути, доллар не вырос, когда имел все основания для этого, а реакция рынка оказалась слабой на важнейший отчет. Самое главное – рынок так и не разобрался с тем, позволит ли августовский NonFarm Payrolls повысить ФРС ставку в сентябре. С одной стороны, значение отчета оказалось высоким, с другой стороны, это всего лишь один отчет. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу не было сформировано ни одного торгового сигнала. На американской торговой сессии пара могла отработать область 1,3456-1,3476 после выхода американской статистики, но не смогла дойти около 5 пунктов. Таким образом, оснований для открытия сделок у начинающих трейдеров не было. Как торговать в понедельник: На часовом ТФ пара GBP/USD продолжает нисходящую, коррекционную тенденцию. На наш взгляд, фунт стерлингов должен продолжать рост в среднесрочной перспективе при любых раскладах, но сейчас – продолжается коррекция. На недельном ТФ продолжается движение от нижней границы бокового канала к верхней, и это движение может быть еще не завершено. Таким образом, мы ждем возобновления северного импульса. В понедельник начинающие трейдеры могут рассматривать короткие позиции с целью 1,3380-1,3386 в случае закрепления цены ниже области 1,3456-1,3476. Длинные позиции можно открывать с целью 1,3587-1,3598 в случае отскока от области 1,3456-1,3476. На 5-минутном ТФ сейчас можно сейчас торговать по уровням 1,3259-1,3267, 1,3319-1,3331, 1,3380-1,3386, 1,3456-1,3476, 1,3587-1,3598, 1,3631-1,3641, 1,3695, 1,3741. На понедельник в США и Великобритании не запланировано ни одного важного события или публикации. Таким образом, мы не ожидаем сильных движений в первый день новой недели. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 7 сентября? Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD на торгах в пятницу показала воистину парадоксальные движения. Большую часть недели доллар США находился в умеренном росте, который начался еще в прошлую пятницу при весьма противоречивых обстоятельствах. Напомним, что годовой отчет по Нонфармам оказался отрицательным, а выступление Кевина Уорша – вряд ли можно назвать однозначно «ястребиным». Тем не менее, доллар вырос. Далее с понедельника по среду ни один из макроэкономических отчетов не поддержал американскую валюту, но спрос на нее продолжал расти. В четверг вышел сильный индекс ISM в секторе услуг США и... доллар упал по итогам дня. В пятницу вышли сильнейшие Нонфармы, и доллар... прибавил буквально 15 пунктов. На наш взгляд, все говорит о том, что текущее движение вниз – техническая коррекция, а рынок готовится к новому росту. Мы по-прежнему считаем, что вероятность ужесточения монетарной политики ФРС в сентябре(ключевая тема для рынка в данное время) низкая, поэтому оснований у доллара продолжать рост нет. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу сформировала один торговый сигнал на покупку, который может получить развитие на следующей неделе. В самом начале американской торговой сессии цена отскочила от области 1,1584-1,1594, что позволяло начинающим трейдерам открывать длинные позиции. До конца дня по лонгам уже можно было получить прибыль. А можно было выставить Stop Loss в безубыток и ждать большей прибыли. Как торговать в понедельник: На часовом таймфрейме пара EUR/USD продолжает коррекцию после месячного роста. Если принять во внимание все события последних месяцев, мы считаем, что европейская валюта должна продолжать уверенный рост даже без локальной поддержки. У американской валюты в данное время нет ни одного фактора роста, кроме святой веры рынка в повышение ключевой ставки ФРС. В понедельник начинающие трейдеры могут рассматривать короткие позиции с целью 1,1527-1,1531, если цена преодолеет область 1,1584-1,1594. Сделки на покупку можно поддерживать с целью 1,1655-1,1665 после отскока от 1,1584-1,1594. На 5-минутном ТФ следует рассматривать уровни 1,1366-1,1377, 1,1461-1,1474, 1,1527-1,1531, 1,1584-1,1594, 1,1655-1,1665, 1,1745-1,1754, 1,1830-1,1837. На понедельник в Евросоюзе запланирована публикация третьей оценки ВВП за второй квартал, а в Германии – отчета по промышленному производству. Это не самые важные данные, поэтому волатильность в первый торговый день недели может быть слабой. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Технические уровни могут игнорироваться. 4) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 5) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 6) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни(области) поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж или же источниками сигналов. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 23 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Нонфармы не сработали, Трамп наступает, CPI готовит развязку

Пара евро-доллар завершила пятничные торги на отметке 1,1614. Взглянув на недельный график eur/usd, мы увидим, что пара третью неделю подряд торгуется в рамках 100-пунктного диапазона 1,1570 – 1,1670. Из-за противоречивой фундаментальной картины трейдеры оказались зажаты в этом ценовом коридоре – и даже неплохие Нонфармы не смогли изменить сложившуюся ситуацию. Более того, на фоне макроэкономической «неразберихи», в игру вступил Дональд Трамп, который снова начал оказывать вербальное давление на ФРС, еще больше усложнив задачу участникам рынка. Итак, начнем с американской статистики. Производственный индекс ISM в августе немного снизился – с 55,6 до 54,6 пункта, оставшись при этом в зоне расширения. Субиндекс занятости также немного замедлился (с 52,8 до 51,2), но при этом также остался выше ключевого 50-пунктного значения. Индекс ISM в сфере услуг порадовал долларовых быков, поднявшись в августе до 55,4 пункта (после июльского результата 54,1), превысив более скромный прогноз (54,3). Показатель новых заказов поднялся до 60,9, а индекс цен – до 72,6 (т.е. до максимального значения с августа 2022 года). Однако и здесь есть свой изъян, причем он снова связан с рынком труда. Несмотря на очевидно сильную деловую активность, занятость в сфере услуг осталась в зоне сокращения – 47,8 пункта. В итоге сложилась достаточно противоречивая картина: спрос остается высоким, но компании не спешат активно нанимать сотрудников, одновременно сталкиваясь с растущими издержками. Парадоксально, но для Федрезерва это одновременно аргумент и в пользу сохранения жесткой политики, и в пользу ее смягчения. Также весьма противоречивыми оказались отчеты в сфере рынка труда, предшествовавшие публикации пятничных Нонфармов. Например, согласно данным JOLTS, количество открытых вакансий в июле практически не изменилось и составило 7,3 млн, а найм сохранился на уровне 5,1 млн. Это говорит о том, что рынок труда фактически перешел в режим «мало нанимаем – мало увольняем». То есть, он не демонстрирует ни обвала, ни убедительных признаков восстановления. Еще более показательным оказался отчет ADP. Согласно данным этого агентства, частный сектор США в августе создал лишь 38 тысяч рабочих мест – это минимальный результат с января этого года. Таким образом, накануне публикации Нонфармов сформировался достаточно четкий нарратив: американский рынок труда постепенно остывает, и это препятствует ястребиным намерениям Федрезерва повысить ставку уже на сентябрьском заседании. Однако официальный отчет по рынку труда, что называется, спутал все карты. Согласно пятничным данным, американская экономика создала в августе 162 тысячи рабочих мест, на фоне достаточно слабого 50-тысячного прогноза. Более того, июньские и июльские показатели были пересмотрены в сторону улучшения – в общей сложности на 55 тысяч (например, июльский результат -23 000 «превратился» в +21 000). Безработица сохранилась на 4,1% – причём, что особенно важно, это произошло не за счет сокращения доли экономически активного населения: напротив, этот показатель вырос до 61,4%. Но несмотря на такой уверенный результат, доллар слабо отреагировал на релиз. В частности, пара eur/usd «в моменте» снизилась лишь на 50 пунктов, протестировав промежуточный уровень поддержки 1,1580 (линия Kijun-sen на таймфрейме D1). Однако под финал пятничных торгов покупатели смогли вернуть почти все утраченные позиции. Отчасти такая слабая реакция связана с определенными изъянами самого отчета. Например, темпы прироста зарплатного показателя замедлились до 3,1% г/г (с предыдущего значения 3,2%). Индикатор демонстрирует нисходящую динамику второй месяц подряд. Кроме того, значительная часть новых рабочих мест пришлась на гостинично-ресторанный сектор (сезонный фактор) и местное образование. При этом информационный сектор потерял 23 тысячи рабочих мест, а трехмесячный средний прирост занятости составил лишь 71 тысячу, что указывает на сохраняющуюся слабость рынка труда. И всё же основное давление на гринбек оказали не цифры, а люди. В частности, Кристофер Уоллер, который, как известно является членом Совета управляющих ФРС. Он фактически выступил против «автоматического» повышения процентной ставки. По его словам, если августовские инфляционные данные подтвердят продолжение дезинфляции, он будет склоняться к сохранению текущего уровня ставки. И хотя Уоллер одновременно допустил и вариант ужесточения ДКП («если инфляция неожиданно ускорится»), общая тональность его выступления носила достаточно мягкий характер. Масла в огонь подлил и Дональд Трамп, который вновь потребовал от ФРС снижения ставки. В противном случае он пригрозил прекратить торговлю со странами, с которыми у Соединенных Штатов имеется существенный торговый дефицит. Примечательно, что соответствующее заявление глава Белого дома сделал уже после выхода относительно сильного отчета по рынку труда – то есть в момент, когда с точки зрения традиционной монетарной политики основания для смягчения политики выглядят слабее. Но, по мнению Трампа, именно сейчас сложились необходимые условия для снижения процентной ставки. Он призвал руководство ФРС и ее нового председателя Кевина Уорша «взяться за ум» и принять соответствующее решение. Здесь необходимо напомнить, что президент США ранее неоднократно обращался к регулятору с подобными призывами при предыдущем главе Центробанка Джероме Пауэлле, чьи председательские полномочия завершились в мае. Однако он не поддался давлению Трампа, даже на фоне уголовного расследования, инициированного Министерством юстиции (т.е. явно с подачи Белого дома). Теперь аналогичная «проверка на прочность» предстоит уже Кевину Уоршу. Изначально он занял заметно более жесткую позицию по инфляции, дав понять, что Федрезерв может пойти на повышение процентной ставки, если ценовое давление не начнет устойчиво ослабевать. Насколько долго новый глава ФРС сможет проводить собственную линию под политическим давлением Белого дома – вопрос открытый. Поэтому трейдеры достаточно остро отреагировали на, казалось бы, уже привычную риторику Трампа относительно политики ФРС. Теперь подобные заявления воспринимаются не просто как политический шум, а как потенциальный фактор давления на будущий курс американского регулятора. В результате чаши весов по итогам прошедшей недели остались практически в равновесии. Сильные Нонфармы вновь вернули в игру сценарий повышения ставки ФРС, но голубиные сигналы Уоллера, снижение занятости в сфере услуг и политическое давление на Федрезерв не позволили доллару (и, соответственно, продавцам eur/usd) получить решающее преимущество. Теперь взоры участников рынка прикованы к инфляционным релизам США, которые будут обнародованы на следующей неделе. В четверг, 10 сентября, будет опубликован индекс цен производителей, а в пятницу, 11 сентября, – индекс потребительских цен. Именно эти два отчета способны склонить чашу весов в ту или иную сторону. Если инфляционная статистика окажется выше прогнозов, ястребиные ожидания относительно возможных итогов сентябрьского заседания значительно усилятся. В этом случае продавцы eur/usd, вероятно, закрепятся в рамках 15-й фигуры. И наоборот, если CPI и PPI продемонстрируют дальнейшее ослабление инфляционного давления, рынок вновь начнет закладывать более мягкий сценарий действий ФРС (т.е. вариант выжидательной тактики). В таком случае покупатели смогут перехватить инициативу и вернуть пару в диапазон 1,1640 – 1,1680 с последующим возможным тестированием 17-й фигуры. Иными словами, инфляция может стать тем самым катализатором, который наконец выведет eur/usd из затянувшегося 100-пунктного коридора.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Энтони Скарамуччи: биткоин вырастет в сентябре

Биткоин и эфир показали сильнейший рост на фоне решения Минфина США увеличить закупки собственных долгосрочных облигаций в рамках программы борьбы с ростом доходности и увеличением государственного долга и дефицита бюджета. Как мы уже говорили, по сути, это программа QE без дополнительной эмиссии. Напомним, что программу QE(или QT) проводит обычно Центральный банк(то есть ФРС), и заключается она в выкупе ценных бумаг с рынка на средства «вновь созданные». То есть ФРС печатает или создает на счетах деньги из воздуха и на эти деньги выкупает облигации или акции, наводняя таким образом экономику ликвидностью и создавая стимулы для ее роста. Минфин США не может печатать деньги, но может использовать свои резервы и счета для выкупа ценных бумаг. Для рынка – суть одна и та же. В обоих случаях в экономику поступают дополнительные денежные средства, которые приводят к ее ускорению и влияют на экономические процессы. Цель Минфина – добиться снижения доходности долгосрочных облигаций – пока не выполнена. Спрос на трежерис остается крайне низким из-за политики Дональда Трампа и опасений инвесторов по поводу высокого государственного долга США и хронического дефицита бюджета. Зато рисковые активы показали серьезный рост, ожидая дополнительной ликвидности в экономике и падения доходности трежерис. Тем временем, основатель SkyBridge Capital Энтони Скарамуччи сообщил, что по итогам сентября биткоин станет еще дороже. По мнению Скарамуччи биткоин выходит за пределы индустрии цифровых активов, занимая особенное место. Эксперт также сообщил, что биткоин может находиться на финальных этапах четырехлетнего цикла, что означает постепенный переход от «медвежьего» коррекции к «бычьему» ралли. Скарамуччи также сообщил, что новая администрация президента относится к цифровым активам лояльно, создавая благоприятную почву для их роста. Однако личная заинтересованность Трампа в криптовалютном заработке усложняет законопроекту Clarity Act процесс принятия Конгрессом. Многие сенаторы и конгрессмены считают, что Clarity Act отвечает в первую очередь интересам самого президента США, а президент страны не может использовать свою власть для личного обогащения. Скарамуччи не верит в то, что Clarity Act будет принят до промежуточных выборов в Конгресс, что лишит биткоин дополнительной поддержки. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Последний «медвежий» паттерн FVG отменен, и областей POI для коротких позиций на старших графиках, по сути, не осталось. Однако на недельном ТФ текущий рост вполне можно классифицировать, как коррекцию. Мы понимаем, что текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг без формирования паттернов и сигналов. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать падение первой криптовалюты и подтвердить переход к боковому движению. На 4-часовом ТФ может быть сформирован свой, локальный флэт. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. В любом случае для открытия позиций нужно, чтобы рынок успокоился, сформировались новые, понятные паттерны. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция назревает. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Как дела у ФРС?

Биткоин и эфир показали стремительный рост, который уже откровенно затух. В последние две недели и биткоин, и эфир торгуются в боковых каналах, а техническая картина на старших ТФ допускает новый виток нисходящего тренда. На недельном ТФ по биткоину последний рост выглядит, как банальный восходящий откат на нисходящем тренда. Решение Министерства финансов об увеличении объемов выкупа облигаций спровоцировало взлет криптовалютного рынка, однако мы продолжаем задаваться вопросом, как долго он будет продолжаться, учитывая один-единственный фактор поддержки? По сути, это был «черный лебедь», который прилетел в неожиданный момент. Несмотря на сильный рост обеих криптовалют, мы не считаем, что нисходящий тренд завершен. Фундаментальный фон остается слабым для криптовалютного сегмента, нисходящие тренды не сломлены ни по эфиру, ни по биткоину. Оснований для длительного роста мы по-прежнему не наблюдаем. Перспективы криптовалютного сегмента стали гораздо более оптимистичными, но мы предупреждаем трейдеров: возможно, мы имеем дело с пампом или манипуляцией. Тем временем, криптовалютный рынок вновь переключает внимание на монетарную политику ФРС. На наш взгляд, это не самый значимый фактор для биткоина сейчас, так как вероятность изменения параметров монетарной политики до конца года не слишком высока. Начать следует с того, что вероятность снижения ключевой ставки до конца года равняется фактически нулю. Как бы Дональд Трамп ни хотел понизить ключевую ставку через Кевина Уорша, с текущими значениями инфляции американские граждане просто не поймут такого шага, а доверие к ФРС в этом случае упадет «ниже плинтуса». Поэтому понизить ставку ФедРезерв просто не может. А для биткоина именно смягчение монетарной политики Американского центробанка является фактором долгосрочного роста. От ужесточения монетарной политики ФРС также находится достаточно далеко. В пятницу в Штатах был опубликован отчет NonFarm Payrolls, который впервые за последние 4 месяца показал значение, за которое не стыдно. Однако, во-первых, это всего лишь один отчет. Во-вторых, улучшение состояния рынка труда США лишь формально приближает ФРС к «ястребиному» решению. Причина, по которой ФРС вряд ли пойдет на ужесточение в декабре, находится в плоскости политики. Дональд Трамп может получить инфаркт, если ФРС, возглавляемая «его человеком», начнет проводить ужесточение политики. Таким образом, рынок труда нельзя считать полностью выздоровевшим, инфляция в последние месяцы в Штатах как-никак замедляется, а Кевин Уорш вряд ли страстно желает повысить ключевую ставку. Монетарный комитет FOMC также пока не горит желанием голосовать за ужесточение, поэтому мы считаем, что по итогам следующего заседания ставка останется без изменений. Если так, то фактор ФРС на биткоин не окажет влияния в ближайшее время, а техническая картина указывает на новое падение. Опасность заключается только в возможном продолжении пампа. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать новый виток нисходящего тренда. На 4-часовом ТФ также можно ожидать нового падения после второго снятия ликвидности с последних максимумов(девиации). Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция должна быть, но на 4-часовом ТФ по эфиру уже образовался флэт. Внутри флэта все внутренние паттерны не имеют значения, а рассчитывать в ближайшее время можно на падение лишь к нижней границе флэта. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 5 сентября по системе ICT

Биткоин вырос на 18000$ всего за несколько дней, но сумасшедший рост очень быстро прекратился, а биткоин окончательно ушел в фазу флэта. Конечно, это может быть простая пауза – затишье перед новым взлетом. Биткоин нередко в рамках сильных трендов просто останавливается, а затем даже без коррекции показывает новое мощное движение. Таким образом, неспособность биткоина в данное время продолжить движение на Север не означает завершение локального «северного импульса». Напомним, что ни эфир, ни биткоин пока так и не сломали свои нисходящие тренды, начавшиеся еще в прошлом году, поэтому текущий импульс вверх следует считать локальным. Также следует отметить, что на 4-часовом ТФ сформирован флэт, а на дневном ТФ – высока вероятность формирования флэта в диапазоне 60 000$-82 500$. Помимо этого, на дневном ТФ биткоин может снять ликвидность с максимума от 6 мая и отработать ближайший «медвежий» FVG без слома нисходящей структуры. На наш взгляд, текущая техническая картина остается полностью «медвежьей». Тем временем, на этой неделе стало известно, что компания Strategy Майкла Сэйлора... возобновила покупки биткоина. Трейдерам остается лишь заплакать со смеху, потому что только за последние 2 месяца Strategy продала несколько тысяч монет биткоина по цене около 60 000$, чтобы затем начать новые покупки по цене 80 000$. Ранее мы неоднократно говорили о том, что Strategy покупает «цифровое золото», не обращая никакого внимания на цену. Не удивительно, что через шесть лет безудержной скупки биткоина все ее многомиллиардные инвестиции в лучшем случае находятся в безубытке. То есть крупная компания, которая на данный момент владеет порядка 4% об общей эмиссии биткоина, ничего с этих инвестиций пока не заработала. Конечно, если биткоин когда-нибудь будет стоить 250 000$ или даже 1 млн $, компания станет очень богатой, а все ее инвестиции будут окуплены с лихвой. Однако хотим заметить, что в любом случае стратегия компании по формированию биткоин-резерва остается весьма странной. Как правило, покупки делаются на просадках цены, а продажи – на верхах. У Strategy все с точностью да наоборот. Остается пожелать удачи Майклу Сэйлору, возможно, она ему пригодится. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящего тренда. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH располагается на 82 800$, где был сформирован последний LH(Lower High). Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. Последний и единственный «медвежий» FVG был прошит насквозь и превратился в «бычий» IFVG. Таким образом, в будущем это область POI для длинных позиций. Биткоин пока не сломил нисходящий тренд, но за последние три недели шансы на завершение «медвежьего» тренда резко возросли. Правда, существует высокая вероятность формирования флэта между уровнями 60 000$ и 82 500$. А это означает, что цена может снять ликвидность с последнего LH и начать новое падение. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме биткоин находится в очевидном флэта и уже дважды снял ликвидность на продажу, сформировав две девиации верхней границы канала. Таким образом, трейдеры получили минимум два сигнала на продажу, которые позволяют ожидать падения с целями 50% и 100% от ширины бокового канала. После двух девиация верхней границы мы бы сказали, что вероятность нового мощного падения биткоина гораздо выше, чем выхода из флэта через его верхнюю границу. Однако последний виток рост связан с откровенным пампингом, поэтому трейдеры совершенно точно не должны забывать про Stop Loss. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование нисходящего тренда, несмотря на сильный рост неделей ранее. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), хотя этот уровень, по сути, уже был отработан. Но мы не считаем, что нисходящий тренд на этом завершен. Текущий рост первой криптовалюты очень слабо походит на коррекцию, но это не может являться веским доводом для открытия лонгов. Текущее движение больше всего похоже на пампинг. С максимума 82 850$ может быть снята ликвидность, что может спровоцировать новый виток нисходящего тренда. На 4-часовом ТФ также можно ожидать нового падения после второго снятия ликвидности с последних максимумов(девиации). Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 5 сентября по системе ICT

Эфир взмыл в небеса 19-21 августа, подорожав за эти три дня на 530$. С тех пор курс эфира не изменился. Сказать, что это был ожидаемый рост и теперь начнется длительный «бычий» тренд, мы по-прежнему не можем, однако стоит признать, что рост был вполне закономерным, учитывая новости. Напомним, что Министерство финансов США объявило об увеличении объемов выкупа собственных облигаций долгосрочного займа, что трейдеры расценили, практически как капитуляцию Казначейства перед долговой нагрузкой. Что и спровоцировало сильный спрос на рисковые активы. Однако с тех пор прошло уже три недели. Какого развития события следует ожидать дальше? Начать следует с того, что биткоин все это время тоже стоит на одном месте. Мы увидели рыночный всплеск по весьма объективным причинам, но за счет чего расти криптовалютам дальше, пока непонятно. Во-вторых, эфир уперся на дневном ТФ в «медвежий» FVG и снял ликвидность со своего предыдущего глобального максимума. Если бы не высокий индекс доминирования биткоина, мы бы сказали, что эфир обладает всем, чтобы начать новый виток мощного падения. Однако судьба эфира по-прежнему зависит от движений биткоина. Если биткоин возобновит рост, значит будет расти и эфир, не взирая на собственные паттерны. Стоит также отметить, что обе основные криптовалюты локально находятся во флэте, что отлично видно по 4-часовым ТФ. При чем, биткоин уже дважды снял ликвидность на продажу с последних локальных максимумов и сформировал, таким образом, две девиации бокового канала на 4-часовом ТФ. Когда трейдеры имеют дело с пампингом(как сейчас), готовыми нужно быть к любому развитию событий. Однако, если беспристрастно взглянуть на техническую картину, то мы бы сказали, что и эфир, и биткоин готовятся к новому падению. Как минимум, коррекционному, если в последние 2 месяца мы наблюдали начальный этап формирования нового «бычьего» тренда. Анализ ETH/USD 1D. Техническая картина по эфиру на дневном ТФ запуталась и выглядит неоднозначно. Линия слома тренда CHOCH не сломлена, но пробита. Насколько сильным будет движение вверх и как долго оно будет продолжаться, сказать сложно, из-за того, что единственной причиной роста было решение Минфина США. Цена три дня буквально летела вверх, но в конечном итоге отработала старый «медвежий» FVG, сняла ликвидность с максимума от 17 апреля, поэтому в ближайшее время мы можем увидеть некое подобие отката или коррекцию. Ключевым ТФ мы бы сейчас назвали даже не дневной, а недельный, так как текущее движение очень сильное. На недельном ТФ мы можем отметить лишь боковой канал в области 887$ - 4800$, в котором эфир торгуется уже 5 лет. Таким образом, после падения к нижней границе бокового канала может начаться или уже началось движение к верхней. Однако напомним, что причина роста крипторынка только одна, а движения эфира по-прежнему зависят от движений биткоина. Эфир имеет в данное время основания для коррекции, но покажет ли коррекцию «биток»? Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме сейчас можно отметить снятие ликвидности на продажу и боковой канал. Так как мы имеем дело с флэтом, то торговать сейчас можно только через девиации границ бокового канала. Дневной ТФ эфира и биткоина указывают на то, что вероятность нового падения выше, чем продолжения роста. Поэтому мы склоняемся к тому, что обе криптовалюты покажут осенью 2026 года падение. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир может начать новый восходящий тренд. Однако отталкиваться трейдеры сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир может взять курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ был отработан ближайший «медвежий» FVG, но этот FVG принадлежит предыдущему тренду. Если он и спровоцирует реакцию рынка, то она, скорее всего, будет коррекционной. Также отметим снятие ликвидности с максимума от 17 апреля и снятие ликвидности на 4-часовом ТФ. Биткоин также снял ликвидность на 4-часовом графике. Таким образом, как минимум, коррекция должна быть, но на 4-часовом ТФ по эфиру уже образовался флэт. Внутри флэта все внутренние паттерны не имеют значения, а рассчитывать в ближайшее время можно на падение лишь к нижней границе флэта. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Кристофер Уоллер и Джон Уильямс не хотят повышать ставку ФРС

В своем анализе перспектив денежно-кредитной политики ФРС на конец 2026 года я своих обзорах постоянно ссылался на экономическую статистику, и от своих выводов я не отказываюсь даже после августовских Nonfarm Payrolls. На мой взгляд, оснований для ужесточения политики ФРС в сентябре, как не было, так и нет. Однако, как выяснилось на этой неделе, не только экономическая статистика говорит в пользу сохранения параметров денежно-кредитной политики в сентябре. Начать следует с того, что на следующей неделе выйдет еще отчет по инфляции за август. Если каким-то чудом(учитывая рост цен на нефть) инфляция в США продолжит снижаться, какие тогда будут основания у ФРС проводить ужесточение политики? Поэтому не стоит спешить с выводами. А большинство участников финансовых рынков только за это лето уже раз 5 с ними поспешило. На этой неделе также состоялись выступления управляющих ФРС Кристофера Уоллера и Джона Уильямса. Оба сообщили, что ожидают сохранения процесса дезинфляции и не видят причин повышать процентную ставку. Джон Уильямс и вовсе заявил, что инфляция продолжит замедление во второй половине года, даже не затронув тему высоких цен на энергоносители или войны на Ближнем Востоке. Зато он сообщил, что ключевым стимулирующим инфляцию фактором выступали импортные тарифы. И этот фактор уже практически не оказывает воздействия на индекс потребительских цен. Также он отметил, что цены на нефть и топливо остаются выше нормы, но они не способны разогнать инфляцию на несколько процентов. Проще говоря, глава ФРБ Нью-Йорка не считает, что блокада Ормузского пролива, высокие цены на нефть раскрутят новую инфляционную спираль в Америке. Если г-н Уильямс прав, значит инфляция так или иначе будет замедляться, а нейтральные высказывания сразу двух управляющих комитета FOMC предупреждают трейдеров о том, что большая часть их коллег может поддерживать такого же мнения. За последний месяц мы не слышали ни одного заявления от политиков FOMC о необходимости поднять процентную ставку. Напомню, что на последнем заседании ФРС лишь трое из двенадцать членов Совета управляющих проголосовали за ужесточение политики. И Кевина Уорша, который все лето твердит о недопустимости высокой инфляции, среди них не было. Следовательно, уже минимум три гарантированных голоса в пользу сохранения ставки есть. Мне кажется, что среди оставшихся девяти управляющих с легкостью найдется еще три голоса, чтобы принять решение о сохранении ставки на прежнем значении. Следует также понимать, что для того, чтобы количество «ястребов» увеличилось с нынешних трех, нужны веские причины. Рынок труда в августе восстановился, что вроде бы открывает дорогу ФРС для жестких мер. Однако такое значение в августе может быть случайностью, а ускорения инфляции в августе не ожидается. Поэтому зачем нейтрально-настроенным политикам FOMC переходить на сторону зла «ястребов»? Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.4 сентября. Рынок вновь разуверился в ФРС? Отчет Nonfarm Payrolls ничего не изменил Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках локального повышательного участка тренда в рамках первой волны нового глобального восходящего участка. Следует признать, что участок тренда, берущий свое начало в январе текущего года, может принять вид A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Однако такой сценарий я рассматриваю, как альтернативный. Считаю, что в июне началось построение нового повышательного участка тренда, который вернет евровалюту к 20-й фигуре. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, которая завершена. Поэтому я ожидаю построения повышательного набора волн. Однако текущая волновая разметка инструмента EUR/USDнаводит на сомнения. Разметка по евровалюте может принять пятиволновой понижательный вид, и тогда GBP/USDтакже может снизиться к 31-й фигуре. В этом случае волновая разметка британца также примет несколько иной вид и структуру. Однако в данное время это резервный сценарий. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по GBP/USD на понижение.

Добрый день уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по GBP/USD.Итак, после мощной шортовой инициативы американской сессии , инструмент перешёл к лонговой коррекции и в настоящий моменттестирует зону шортового слома, от которой может пойти продолжение шортовой тенденции.Предлагаю рассмотреть шортовые позиции с отката на шортовый слом по схеме, представленной на скрине выше.Риски ограничить 1,35477. Прибыль зафиксировать на пробое 1,34726.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Отчет Nonfarm Payrolls ничего не изменил

Сегодня в Америке вышел отчет, которого рынки ждали, по крайней мере, с прошлой пятницы. Напомню, что в прошлую пятницу также вышел отчет Nonfarm Payrolls, но в годовом исчислении. Если говорить точнее, это был пересмотр годовых данных. И он показал -79 тысяч рабочих мест, что при всем желании нельзя назвать «позитивным значением». Однако рынок интерпретировал это значение, как положительное, так как ожидал гораздо большего провала после прошлогоднего отчета, в рамках которого общее число рабочих мест было снижено почти на 1 млн. Я не спорю, что годовой отчет мог быть гораздо хуже, чем оказался на самом деле, но в то же время разве снижение общего(и без того небольшого) количества рабочих мест – это позитивный фактор? В прошлую пятницу рынок также в очередной раз поверил Кевину Уоршу на слово. Новый председатель ФРС вновь говорил о высокой инфляции и необходимости ее вернуть к целевой отметке, и рынок эти слова трактовал, как намек на ужесточение денежно-кредитной политики в сентябре. Уже в третий раз за прошедшее лето. В течение текущей недели он успел разочароваться в своих «ястребиных» прогнозах и вновь в них поверить. В первой половине недели вероятность ужесточения политики в сентябре, согласно инструменту CME FedWatch, снизилась до 50%, но сегодня, в пятницу вновь выросла до 60%. На следующей неделе она, вероятно, продолжит расти. Но в чем заключается несоответствие этой цифры с реальным положением вещей? Если ФРС повысит ставку в сентябре и рынок вновь верит в этот сценарий, то почему спрос на валюту США сегодня практически не изменился? Мы не увидели ни адекватной реакции рынка на отчет, который, по большому счету, решил судьбу сентябрьской встречи ФРС, ни укрепления американской валюты. Почему, если ФРС теперь гарантированно поднимет ставку? На мой взгляд, потому, что на следующей неделе выйдет еще отчет по инфляции в США за август, а один отчет Nonfarm Payrolls не позволяет сделать выводы о выздоровлении рынка труда. Августовское значение действительно оказалось высоким, но нет никакой гарантии, что в следующем месяце оно не будет пересмотрено на более низкое, как уже неоднократно случалось и в текущем году, и в году 2025-м. Исходя из всего вышесказанного, Nonfarm Payrolls порадовал своим значением, но практически не повлиял на ожидания валютного рынка. А валютный рынок вновь сильно сомневается в ужесточении политики на ближайшем заседании. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 4 сентября. Рынок вновь разуверился в ФРС? Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках локального повышательного участка тренда в рамках первой волны нового глобального восходящего участка. Следует признать, что участок тренда, берущий свое начало в январе текущего года, может принять вид A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок возобновится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Однако такой сценарий я рассматриваю, как альтернативный. Считаю, что в июне началось построение нового повышательного участка тренда, который вернет евровалюту к 20-й фигуре и уведет ее гораздо выше этой отметки. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, которая завершена. Поэтому я ожидаю построения повышательного набора волн. Однако текущая волновая разметка инструмента EUR/USD наводит на сомнения. Разметка по евровалюте может принять пятиволновой понижательный вид, и тогда GBP/USD также может снизиться к 31-й фигуре. В этом случае волновая разметка британца также примет несколько иной вид и структуру. Однако в данное время это резервный сценарий. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Доллар (USDX): в ожидании данных по инфляции

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по USDX Во второй половине американской сессии пятницы индекс доллара США USDX консолидируется вблизи отметки 99.05, демонстрируя попытки восстановления после обвала, вызванного голубиными комментариями члена Совета управляющих ФРС Кристофера Уоллера. Сегодняшние данные по рынку труда, значительно превысившие прогнозы, вызвали краткосрочный всплеск индекса до 99.35, однако бычий импульс быстро иссяк, и USDX вернулся в зону 99.00. Индекс остается зажатым между попытками восстановления и сохраняющимся медвежьим давлением, ожидая новых драйверов. Ключевые драйверы Временное укрепление на фоне сильных данных NFP. Сегодняшний отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе показал создание 162000 новых рабочих мест, что почти втрое превысило консенсус-прогноз. Это вызвало ожидаемую реакцию: DXY подскочил к дневному максимуму на уровне 99.35, а доходность казначейских облигаций последовала за индексом. Однако движение быстро сошло на нет, что указывает на сохраняющиеся сомнения рынка в устойчивости ястребиных ожиданий. Рыночные ожидания смещаются в пользу сохранения паузы ФРС. Ключевым фактором, ограничивающим рост доллара, стали комментарии Кристофера Уоллера, который заявил, что «наконец видит некоторые признаки дезинфляции», а «решение по ставке в сентябре зависит от данных по инфляции в августе». Вероятность повышения ставки ФРС в сентябре, согласно CME FedWatch, снизилась примерно до 60%. Экономисты отмечают, что USDX торгуется в районе 99.00 с двусторонними рисками внутри медвежьего трендового канала. Геополитический фон остается напряженным. Конфликт между США и Ираном продолжает оказывать неоднозначное влияние на доллар. С одной стороны, это поддерживает спрос на доллар как на безопасный актив, с другой — рост цен на нефть усиливает инфляционные ожидания, что может подтолкнуть ФРС к более жесткой политике. В Danske Bank отмечают, что ситуация на Ближнем Востоке и тарифы остаются важными источниками неопределенности. Краткий технический анализ Техническая картина USDX остается преимущественно медвежьей. Индекс удерживается выше зоны ключевой глобальной поддержки 96.20-97.80, но сталкивается с мощным сопротивлением на уровне ключевых дневных и недельных скользящих средних (50-, 144- и 200-периодных). Индикаторы и скользящие средние (на дневном графике): 50-, 100- и 200-дневные ЕМА сгруппированы в районе 99.55-99.75, формируя мощную зону сопротивления. RSI (14) на уровне 41-42 находится ниже средней линии, что указывает на сохраняющееся медвежье давление. OsMA демонстрирует ослабление бычьего импульса, а Стохастик вошел в зону продаж. Ключевые уровни: Сопротивление: 99.28-99.35 (ближайший барьер и 200-часовая ЕМА), 99.55 (ЕМА200, ЕМА144), 99.66 (ЕМА200 на Н4), 99.75 (ЕМА50 на D1), 100.00, 100.15-100.40 (ключевой уровень для возобновления восходящего тренда). Поддержка: 99.00 («круглый» уровень), 98.90 (дневной минимум 4 сентября), 98.70-98.60 (зона интереса покупателей), 98.24 (годовое открытие), 98.00 («круглый» уровень). Ключевые события для наблюдения Дата Событие Ожидаемое влияние на USDX 11 сен Данные по инфляции в США (CPI) КЛЮЧЕВОЕ СОБЫТИЕ. Высокая инфляция = усиление ястребиных ожиданий, поддержка для USD. Умеренная инфляция = сохранение паузы, давление на USDX 16 сен Заседание ФРС Повышение ставки = поддержка USD; сохранение ставки = ослабление USDX Заключение и рекомендации Индекс доллара США переживает период неопределенности, балансируя между ястребиными сигналами с рынка труда и голубиными комментариями ФРС, привязавшими дальнейшую политику к инфляции. Ключевые данные по CPI на следующей неделе станут решающими для определения дальнейшей траектории USDX. Для краткосрочных трейдеров: Вход в длинные позиции рассматривается при устойчивом пробое 99.55 с целями 99.75-100.25 и стоп-лоссом ниже 98.80.Короткие позиции рассматриваются при пробое 98.80 с целями 98.60-98.25 и стоп-лоссом выше 99.30.Внимательно следить за данными по CPI на следующей неделе. Для среднесрочных инвесторов: Долгосрочный восходящий тренд остается под угрозой: для его возобновления необходим еженедельный пробой выше 100.40.Экономисты рассматривают зону 98.70 как ключевой уровень: удержание выше него сохраняет шансы на восстановление, пробой откроет путь к 97.80. Управление рисками: Учитывать повышенную волатильность в преддверии данных по инфляции и заседания ФРС.Строго соблюдать стоп-лоссы, особенно при торговле на пробой ключевых уровней. *см. также наши сегодняшние обзоры: S&P 500: индекс у исторических максимумов перед ключевым решением ФРС S&P500 (SPX): сценарии динамики на 04.09.2026 XAU/USD: «покупай на слухах, продавай на фактах»XAU/USD: сценарии динамики на 04.09.2026Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 4 сентября. Рынок вновь разуверился в ФРС?

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложняется. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет. Наоборот, мы увидели полноценную коррекционную структуру A-B-C, которая, вероятнее всего, завершена. Мы так и не дождались убедительной волны 5 в С. Эта волна получила укороченный вид, что тоже случается время от времени. Напомню, что классические волновые структуры встречаются, как правило, только в учебниках. В реальной жизни трейдерам и аналитикам следует быть более гибкими в анализе. К сожалению, в данное время волновая разметка может вновь трансфомироваться в более сложную. Волна С может принять трехволновой вид, волна после нее будет идентифицироваться, как волна D, а весь участок тренда, берущий свое начало 27 января, примет пятиволновой, коррекционный вид A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то волна D принимает трехволновой вид, а 21 августа инструмент EUR/USD перешел в фазу построения волны E, лоу которой должен находиться ниже лоу волны С – 1,1325. Но в то же время этот сценарий является резервным. Согласно новостному фону, я больше настроен на построение глобальной повышательной волны. И пан, и пропал. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы снизился на 10 базовых пунктов. Безусловно, до конца дня курсовые изменения могут оказаться гораздо выше текущих, однако сегодня нам важна не абсолютная величина изменения курса EUR/USD, а движения, которые мы увидели в течение дня. Если говорить коротко, то американская валюта сумела прибавить в цене приблизительно на 35 пунктов после того, как вышел просто шикарный отчет Nonfarm Payrolls. Судите сами, уважаемые читатели, много это или мало. Как по мне, это ничтожно мало. Отчет Nonfarm Payrolls показал сегодня значение, которого участники рынка ждали минимум месяца 4. В августе было создано 162 000 рабочих мест, что превышает ожидания рынка, по меньшей мере, раза в три. Уровень безработицы «не испортил каши» и остался без изменений на отметке 4,1%. Соответственно, сегодня американская валюта имела отличную возможность упрочить свое лидерство последних недель, но не воспользовалась ею. Почему? На мой взгляд, ответ просто и просто-таки шикарен, как и сегодняшний отчет по пэйроллам. Несмотря на сильное значение в августе, общее состояние рынка труда США в 2025 и 2026 годах остается неудовлетворительным. За последние 17 месяцев лишь пять раз мы увидели значение Nonfarm Payrolls выше 100 тысяч. Напомню, что при Джо Байдене ежемесячно создавалось не менее 100 тысяч рабочих мест, а обычно – гораздо больше. Следовательно, августовское значение пэйроллов – это исключение из правил, а не само правило. Рынок труда США остается в «охлажденном» состоянии, поэтому, на мой взгляд, ФРС вряд ли рискнет повышать процентную ставку в сентябре. С этим и связано отсутствие сильного укрепления американской валюты сегодня. Рынок вновь не верит в то, что FOMC проведет ужесточение. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках локального повышательного участка тренда в рамках первой волны нового глобального восходящего участка. Следует признать, что участок тренда, берущий свое начало в январе текущего года, может принять вид A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок возобновится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Однако такой сценарий я рассматриваю, как альтернативный. Считаю, что в июне началось построение нового повышательного участка тренда, который вернет евровалюту к 20-й фигуре и уведет ее гораздо выше этой отметки. На старшем масштабе виден повышательный участок тренда, после которого была построена коррекционная структура A-B-C. Эта структура может принять пятиволновой вид, но на текущий момент времени я считаю ее завершенной. Если это так, началось построение нового, импульсного повышательного участка тренда. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс