Новости форекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 2 февраля. Фунт продолжает коррекцию

В прошлую пятницу было образовано несколько точка входа в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3788 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Рост в район 1.3788 произошел, но до образования там точек входа в рынок дело так и не дошло. Во второй половине дня продажи от 1.3788 привели к движению пары вниз более чем на 50 пунктов. Уже ближе к концу дня ложный пробой в области 1.3686 дал точку входа на покупку фунта с коррекцией на 25 пунктов.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Данные по США, и более стойкому индексу цен производителей убедили трейдеров в том, что американский доллар пока больше не собирается терять свою привлекательность, что укрепило его позиции. Выступления представителей ФРС также положительно сказались на курсе доллара. Сегодня в первой половине дня ожидаются данные по индексу цен на жилье в Великобритании от Nationwide, и индексу PMI для производственной сферы. Кроме этого, состоится выступление члена комитета по финансовой стабильности Банка Англии Сары Бриден. В случае негативной реакции на отчеты первого проявления покупателей жду только в районе поддержки 1.3644. Формирование там ложного пробоя станет вариантом для открытия длинных позиций с целью роста к сопротивлению 1.3702. Прорыв и обратный тест сверху вниз этого диапазона увеличат шансы на укрепление GBP/USD, что приведет к сносу стоп-приказов продавцов и подходящей точке входа в длинные позиции с возможностью выхода к 1.3738, где ожидаю уже более активного проявления медведей. Самой дальней целью будет область 1.3784, где собираюсь фиксировать прибыль. Тест этого уровня вернет бычий рынок. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны покупателей на 1.3644, давление на пару увеличится, что приведет к движению в район следующей поддержки 1.3619. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на открытие длинных позиций далее по тренду. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от минимума 1.3593 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:В случае слабой статистики по Великобритании продавцы однозначно продолжат заявлять о себе. Но торопиться с короткими позициями на текущих минимумах, как по мне, не самая лучшая идея. Действовать предпочту в случае роста пары и лишь после формирования ложного пробоя в районе сопротивления 1.3702. Только это будет точкой входа для продажи GBP/USD против тренда с целью снижения к 1.3644. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут более крупный удар по позициям покупателей, приведя к сносу стоп-приказов и открыв путь к 1.3619. Самой дальней целью выступит область 1.3593, где буду фиксировать прибыль. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.3702, покупатели получат шанс на более мощный рывок и на продолжение развития бычьего рынка с движением в район 1.3738, где проходят средние скользящие, играющие на стороне медведей. Открывать там короткие позиции собираюсь также лишь на ложном пробое. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать GBP/USD сразу на отскок от 1.784, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую для ознакомления:В COT-отчете (Commitment of Traders) за 20 января наблюдался рост длинных позиций и сокращение коротких. Слабость американского доллара является основной причиной роста пары GBP/USD, и пока США будут сталкиваться с различного рода проблемами, придумываемыми Дональдом Трампом, фунт будет продолжать рост. Заседание ФРС США на этой неделе вряд ли что-то именит в расстановке сил на рынке. Стоит отметить, что при этом политика Банка Англии остается сдержанной, что указывает на их четкие планы по дальнейшей борьбе с инфляцией. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 2 329 до уровня 81 332, тогда как короткие некоммерческие сократились на 961 до уровня 103 312. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями снизился на 775.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на коррекцию пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3644.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 минут назад

ИнстаФорекс

Внутридневные стратегии для начинающих трейдеров на 2 февраля

Доллар продолжат выгрызать позиции против евро, фунта, японской иены и других валют.С одной стороны данные о том, что индекс цен производителей США остался без изменений и не снизился, как ожидали многие экономисты, позволил доллару укрепить позиции. С другой стороны, новый кандидат в председатели ФРС США также немного остудил пыл продавцов. Трейдеры наверняка пересмотрели перспективы смягчения монетарной политики Федеральной резервной системой, что оказало поддержку доллару. На фоне этих событий снижается дивергенция в монетарной политике между США и Европой. Если ФРС будет вынуждена оставаться ястребиной дольше, чем предполагалось, Европейский центральный банк сталкивается с более сложной задачей балансирования между борьбой с инфляцией, которая может возникнуть из-за сильного роста евро и поддержанием экономического роста. Напомню, что ЕЦБ также в ближайшее время не планирует снижать ставки, а евро вырос уже до довольно рекордного за последние годы уровня.Сегодня давление на пару может сохраниться. Для этого будет достаточно слабого индекса деловой активности в производственном секторе Германии и еврозоны, а также падения объема розничной торговли Германии. Эти данные, если они окажутся хуже ожиданий, лишь усилят опасения относительно перспектив экономического роста в Европе и, следовательно, окажут дополнительное давление на евро. Что касается фунта, то сегодня в первой половине дня ожидаются данные по индексу цен на жилье в Великобритании, и индексу PMI для производственной сферы. Индекс цен на жилье от Nationwide предоставит свежую информацию о состоянии рынка недвижимости Великобритании. Падение цен может указать на охлаждение рынка, вызванное ростом процентных ставок и увеличившейся стоимостью ипотеки. Это, в свою очередь, может оказать негативное влияние на потребительские настроения и экономический рост в целом.Индекс PMI для производственной сферы позволит оценить состояние промышленного сектора страны. Значение выше 50 пунктов указывает на расширение, ниже – на сокращение. Слабые показатели могут свидетельствовать о замедлении экономического роста и снижении спроса на товары.Также важным событием станет выступление члена комитета по финансовой стабильности Банка Англии Сары Бриден. Трейдеры будут внимательно следить за ее комментариями относительно макроэкономической ситуации, перспектив инфляции и будущей монетарной политики. Если данные совпадут с ожиданиями экономистов, то лучше действовать, опираясь на стратегию Mean Reversion. Если данные окажутся намного выше или ниже ожиданий экономистов, лучше всего использовать стратегию Momentum.Стратегия Momentum (на пробой):Для пары EURUSD Покупки на прорыв уровня 1.1880 могут привести к росту евро в район 1.1920 и 1.1954;Продажи на прорыв уровня 1.1839 могут привести к падению евро в район 1.1805 и 1.1780;Для пары GBPUSDПокупки на прорыв уровня 1.3685 могут привести к росту фунта в район 1.3725 и 1.3765;Продажи на прорыв уровня 1.3645 могут привести к падению фунта в район 1.3619 и 1.3590;Для пары USDJPYПокупки на прорыв уровня 154.95 могут привести к росту доллара в район 155.35 и 155.67;Продажи на прорыв уровня 154.67 могут привести к распродажам доллара в район 154.35 и 154.00;Стратегия Mean Reversion (на возврат):Для пары EURUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1885 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1850 на возврате на этот уровень;Для пары GBPUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3709 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3662 на возврате на этот уровень;Для пары AUDUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6975 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6925 на возврате на этот уровень;Для пары USDCADПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3665 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3616 на возврате на этот уровень;Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 минут назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 2 февраля. Евро продолжил снижение

В прошлую пятницу была образована лишь одна точка входа в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1948 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Рост в район 1.1948 произошел, но до теста этого уровня не хватило пары пунктов, так что я остался без сделок. Во второй половине дня ложный пробой в области 1.1948 все же позволил войти в короткие позиции, что вылилось в падение пары более чем на 90 пунктов.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Данные о том, что индекс цен производителей США остался без изменений и не снизился, как ожидали многие экономистов, привели к росту доллара и падению европейской валюты. Ко всему прочему подтверждение кандидатуры Уорша на должность председателя ФРС также способствовали укреплению американской валюты. Сегодня давление на пару может сохраниться. Для этого будет достаточно слабого индекса деловой активности в производственном секторе Германии и еврозоны, а также падения объема розничной торговли Германии. В случае еще одного движения евро вниз, первого проявления покупателей ожидаю в районе поддержки 1.1839. Формирование там ложного пробоя даст точку входа в длинные позиции с целью восстановления пары к 1.1892. Прорыв и обратный тест этого диапазона станут подтверждением правильных действий на покупку евро уже в расчете на более сильный рывок к уровню 1.1948, где ожидаю активного проявления продавцов. Самой дальней целью выступит максимум 1.1992, где буду фиксировать прибыль. При варианте дальнейшего снижения EUR/USD, и отсутствия активности в районе 1.1839, пара может скорректироваться еще больше. В таком случае медведи попытаются дотянуться до следующего интересного уровня 1.1782. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на покупку евро. Открывать длинные позиции сразу на отскок будут от 1.1730 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы продолжают себя проявлять, но пока до перелома бычьего рынка дело так и не дошло. Скорей всего торговля продолжится в рамках бокового канала, так что продавать евро лучше как можно выше. Первоочередной задачей медведей на сегодня будет защита 1.1892. Формирование там ложного пробоя даст точку входа в короткие позиции с целью движения к поддержке 1.1839. А вот прорыв и закрепление ниже 1.1839, а также обратный тест снизу вверх, позволят добиться более крупной распродажи евро, что приведет к перелому тренда. Это станет дополнительным вариантом на открытие коротких позиций с движением в район 1.1782. Самой дальней целью выступит область 1.1730, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD, а также отсутствия активных действий медведей в районе 1.1892, где проходят средние скользящие, играющие на их стороне, развитие бычьего рынка вернется. В таком случае короткие позиции лучше всего отложить до более крупного уровня 1.1948. Продавать там будут только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.1992 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую для ознакомления:В COT-отчете (Commitment of Traders) за 20 января наблюдался рост коротких позиций и сокращение длинных. Учитывая, что все разногласия с ЕС перетекли в вяло текучую фазу, сейчас все внимание трейдеров смещено на решение ФРС по денежно-кредитной политике. Всем очевидно, что никто менять ставки на этом заседании не собирается, а вот какие планы у регулятора относительно будущего – вот это и будет настоящий драйвером для рынка на этой неделе. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 8 357 до уровня 275 235, в то время как короткие некоммерческие позиции выросли на 12 604 до уровня 163 540. В результате спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 571.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейшую коррекцию пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1835.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 минут назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 2 февраля по системе ICT.

Эфир валиться вниз пятый день подряд. Как мы и предполагали, цена ушла глубоко ниже линии тренда, которая одновременно выступает пулом ликвидности. Также был отработан уровень 2 400$, который мы называли целью движения. Как видим, все прошло по нашему прогнозу. Единственный минус – отсутствие сигналов на продажу перед началом падения в любой его точке. Однако мы не раз обращали внимание трейдеров на высокую корреляцию биткоина и других криптовалют. Если по биткоину формируется сигнал, то, скорее всего, аналогичное движение покажут и другие криптовалюты. Поэтому сигнал на продажу по «битку» в самом начале падения можно было использовать и для эфира. Однако если трейдеры имеют желание использовать сигналы только по эфиру, то на 4-часовом ТФ было сформировано минимум два в областях POI, которые являются «медвежьими» FVG. За последнее время не было сформировано ни одного «бычьего» паттерна, ни одного снятия ликвидности на покупку, ни один из «медвежьих» паттернов не был отменен. На основании чего ожидать роста? Конечно, возможна очередная коррекция, ибо без коррекций не существует ни один тренд. Однако даже для того, чтобы ожидать коррекционный рост, требуются хотя бы какие-то признаки начала этого роста. В данное время таковых нет. С августа прошлого года эфир уже потерял 56% стоимости. И это далеко не предел падения. Что касается фундаментального фона, то мы по-прежнему не считаем, что движения на криптовалютном рынке как-то связаны с новостями в мире. На выходных в США прошли массовые протесты против Дональда Трампа и его миграционной политики и были опубликованы «файлы Эпштейна», в которых также присутствует имя Трампа. Но биткоин и весь криптовалютный рынок прекрасно летели вниз и до этих новостей. Анализ ETH/USD 1D. Эфир на дневном ТФ продолжает формирование нисходящей тенденции. В начале нового витка падения по эфиру не было сформировано сигналов на продажу, но был сформирован нужный сигнал по биткоину, который можно было использовать и для эфира. В данное время на дневном ТФ имеется два «медвежьих» паттерна, оба – FVG. В будущем от них можно рассматривать новые короткие позиции. Линия CHOCH проходит по уровню 3 395$ – последний LH(Lower High). До тех пор, пока цена находится ниже нее, нисходящий тренд сохраняется. Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме эфир продолжает тотальный обвал. В ходе последнего витка падения было сформировано два новых «медвежьих» FVG. Формально второй из этих FVG был отработан перед возобновлением обвала. Трейдеры наверняка привыкли к более убедительным и ярковыраженным сигналам, но сигналы бывают разные. Сейчас весь рынок летит в пропасть, поэтому даже такой сигнал – за счастье. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящей тенденции. Ключевым паттерном на продажу выступал и выступает «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Движение, спровоцированное этим сигналом, должно быть сильным и длительным. На дневном ТФ по эфиру имеется два «медвежьих» FVG, на 4-часовом ТФ – тоже два «медвежьих» FVG. От этих двух паттернов трейдеры могут рассматривать возможности открытия новых коротких позиций. Наиболее важные паттерны – ближайшие. Все цели, которые мы выделяли, отработаны. Теперь цели падения эфира находятся вплоть до уровня 1 370$, где начался последний восходящий тренд. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 минуту назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 2 февраля по системе ICT.

Биткоин продолжает обвал, даже не пытаясь скорректироваться. Очередной обвал начался в четверг вечером, при чем падал не только криптовалютный рынок, но и фондовый, рынок драгоценных металлов. Биткоин, как и весь криптовалютный рынок, как и все рынки рисковых активов, находятся под серьезным давлением на фоне напряженной геополитики, происходящего в США, неопределенной политики США при Дональде Трампе. Причины на самом деле можно перечислять часами, но мы по-прежнему считаем, что большинство фундаментальных факторов не имеют влияния на настроение крипто-трейдеров. Следует помнить, что криптовалютный рынок – это спекулятивный рынок. Если вы покупаете акцию, вы владеете частью определенной компании. Если вы покупаете биткоин, вы не владеете ничем. Поэтому любая криптовалюта теоретически может обесцениться даже до нуля. В качестве цели мы продолжаем рассматривать уровень 70 800$, до которого остается пройти не так уж много. За последние полгода биткоин подешевел на 40% и, надо сказать, это еще очень мало. К примеру, эфир(вторая по значимости криптовалюта) потерял 56% стоимости. Также не лишним будет напомнить, что каждый восходящий тренд по биткоину завершался падением на 70-80%. Таким образом, пространство для движения на Юг имеется. А для трейдеров, в принципе, все равно, какой именно сейчас тренд. Главное его правильно определить. Тем временем, «криптоэксперты» судорожно придумывают, чем бы еще завлечь инвесторов в падающий в пропасть биткоин. Довод «средство сохранения от инфляции» больше не работает. Довод «биткоин вытеснит фиатные деньги» – тоже. Даже на ФРС обращается все меньше внимания, хотя раньше считалось, что более «голубиная» политика поддерживает криптовалютный рынок. Мы по-прежнему настроены только на продажи до тех пор, пока не начнут появляться технические признаки разворота. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящей тенденции. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH в данное время проходит на уровне 97 900$. Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. В 2026 году биткоин может падать хоть до 60 000$, откуда начинал свое последнее восхождение. Прошел только один месяц нового года, а биткоин уже опускался до 75 000$. Цена получила красноречивую реакцию на «медвежий» FVG, торговый сигнал был сформирован. Целью нового витка нисходящего движения выступает уровень 70 800$ – 50,0% по Фибоначчи. Из новых областей POI на продажу мы выделяем «медвежий» IFVG и «медвежий» FVG. В будущем от этих паттернов можно будет открывать новые шорты. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме цена продолжает формирование новой нисходящей структуры. Линия CHOCH проходит теперь на уровне 90 560$, только выше нее можно будет говорить о преобразовании тренда в восходящий. Однако на данный момент нет никаких признаков того, что биткоин может завершить падение в ближайшее время. Скорее, наоборот, цена валится вниз со скоростью света и даже минимальных коррекций не показывает. В ходе последнего витка падения было сформировано два новых «медвежьих» FVG. На текущий момент ни к одному из них скорректироваться биткоин не смог. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения к уровню 70 800$(уровень 50,0% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков разворота тренда или коррекции нет ни одного. Из областей POI на продажу на дневном ТФ можно выделить «медвежий» IFVG и «медвежий» FVG. На 4-часовом ТФ также имеется два «медвежьих» FVG, которые могут предоставить возможность для открытия новых шортов. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 37 минут назад

ИнстаФорекс

На что обратить внимание 2 февраля? Разбор фундаментальных событий для новичков.

Разбор макроэкономических отчетов: Макроэкономических публикаций на понедельник запланировано не очень много, и большинство – второстепенные. Напомним, что индексы деловой активности в Евросоюзе публикуются в двух оценках и, как правило, рынок обращает внимание только на первую. В случае сильного отклонения фактического значения от прогнозов возможна реакция и на вторые оценки, но это редкость. Так вот сегодня в Германии будет опубликован отчет по розничным продажам, в Германии, ЕС и США – индексы деловой активности в секторах производства S&P, а в Штатах – отдельно индекс ISM. Именно этот индекс ISM и является наиболее важным, так как публикуется только один раз в месяц. Правда, сегодня головы трейдеров могут быть заняты отнюдь не анализом индексов деловой активности... Разбор фундаментальных событий: Из фундаментальных событий понедельника можно отметить выступление представителя ФРС Рафаэля Бостика, а также выступления представителей Банка Англии Бриден и Джексон. Однако мы считаем, что эти события никакого влияния на валютный рынок не окажут. Заседание ФРС состоялось лишь на прошлой неделе, заседания ЕЦБ и Банка Англии пройдут на этой. Всю необходимую и важную информацию трейдеры либо уже получили, либо еще получат. Также хотим обратить внимание начинающих трейдеров на события в США. Америку вновь захлестнули массовые протесты, в субботу начался очередной «шатдаун», были опубликованы файлы Эпштейна, в которых, как оказалось, содержится очень много громких имен, включая Дональда Трампа. Мы считаем, что доллар может возобновить падение в любую минуту, но, конечно, нужно дождаться торговых сигналов. Советуем ознакомиться с другими статьями автора:Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли.Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание.Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля.Общие выводы: В течение первого торгового дня недели обе валютные пары могут торговаться как угодно и с любой волатильностью. Евровалюту можно сегодня торговать от области 1,1830-1,1837, а фунт стерлингов – от области 1,3643-1,3652. Фундаментальные события могут в любой момент отправить доллар в очередной нокаут. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 15-20 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 2 февраля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары GBP/USD. Пара GBP/USD в течение пятницы также продолжала нисходящее движение. В целом, коррекция напрашивалась после взлета британского фунта на 450 пунктов фактически за неделю. Однако мы хотим напомнить начинающим трейдерам, что макроэкономический и фундаментальный фон остается не на стороне доллара. Поэтому максимум, что он может показывать – это коррекции. К примеру, на выходных по Америке прокатилась волна массовых протестов против Дональда Трампа. Американцы вновь требуют отставки «лучшего президента в истории страны» из-за его миграционной политики и «регрессионных» действий Миграционной службы против американских граждан. В Иране прозвучали взрывы, но вроде бы американские военные силы не имеют к этому отношения. Также, по некоторым источникам, переговоры между Тегераном и Вашингтоном продолжаются и носят «серьезный характер». Однако в то же время другие источники заявляют, что Иран тайно восстанавливает ядерные объекты после летних американских атак и готовится к затяжной войне. Ситуация в мире остается крайне неспокойной. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано достаточно много торговых сигналов, все – около области 1,3741-1,3751. Первые три оказались откровенно ложными, так как в это время на рынке наблюдался флэт. Движения начались только на американской торговой сессии. Был сформирован еще один сигнал на продажу в области 1,3741-1,3751, после чего пара прошла вниз около 40 пунктов. Но торговать в пятницу было крайне тяжело. Советуем ознакомиться с другими статьями автора:Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли.Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание.Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля.Как торговать в понедельник: На часовом ТФ пара GBP/USD начала корректироваться, но, кажется, коррекция не будет длительной. Никаких глобальных оснований для среднесрочного роста у доллара нет, поэтому в 2026 году мы ожидаем продолжения глобального восходящего тренда 2025 года, который может привести пару к отметке 1,4000 уже в ближайшее время. Политика Дональда Трампа по-прежнему не предполагает укрепления американской валюты, а события происходящие сейчас в США будут оказывать дополнительное давление на доллар. В понедельник начинающие трейдеры могут рассматривать новые короткие позиции, если пара закрепится ниже области 1,3643-1,3652 с целью 1,3574-1,3590. Отскок от области 1,3643-1,3652 позволит открывать лонги с целью 1,3741-1,3751. На 5-минутном ТФ сейчас можно сейчас торговать по уровням 1,3319-1,3331, 1,3365, 1,3403-1,3407, 1,3437-1,3446, 1,3484-1,3489, 1,3529-1,3543, 1,3574-1,3590, 1,3643-1,3652, 1,3741-1,3751, 1,3814-1,3832, 1,3891-1,3912, 1,3975. На понедельник в Великобритании и США запланированы публикации индексов деловой активности в секторах производства, но американский индекс можно считать важным, а британский(выйдет во второй оценке) – нет. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 20 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 2 февраля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок пятницы: 1Н график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD в течение пятницы была настроена на коррекцию практически с самого утра. Несмотря на довольно большое количество макроэкономических публикаций, рынок не принял их во внимание. К примеру, все европейские отчеты(которые показали достаточно неплохие значения) никакой поддержки евровалюте не оказали. Во второй половине дня был опубликован один-единственный индекс цен производителей в США. Этот отчет действительно значительно превысил прогнозы экспертов и теоретически мог спровоцировать укрепление доллара. Однако мы так не считаем. Индекс цен производителей не является важным показателем, а рынок делает вывод об инфляции на основании отчетов по инфляции. С нашей точки зрения, пара продолжила корректироваться на технических основаниях. Последний виток роста был сильным и стремительным, поэтому коррекция была необходима. В данное время цена пробила линию тренда, но на наш взгляд доллар в любой момент может возобновить падение. Просто посмотрите по новостям, что происходит сейчас в Америке... 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано три торговых сигнала. Цена дважды отскакивала от уровня 1,1908, что позволяло начинающим трейдерам открывать длинные позиции. В первом случае в нужном направлении цена прошла 25 пунктов, во втором – 35. На американской сессии был сформирован уже сигнал на продажу около того же уровня 1,1908, а ночью в понедельник с небольшой погрешностью была отработана цель – область 1,1830-1,1837. Как торговать в понедельник: На часовом таймфрейме началась коррекция. Однако напомним, что флэт, который длился 7 месяцев, можно считать завершенным. Если так, то в данное время восстановился долгосрочный восходящий тренд, поэтому в 2026 году мы ждем нового падения доллара. Общий фундаментальный и макроэкономический фон остается для американской валюты очень слабым, поэтому мы полностью поддерживаем дальнейшее движение на Север. В понедельник начинающие трейдеры могут открывать новые длинные позиции в случае отскока от области 1,1830-1,1837 с целью 1,1908. Закрепление цены ниже области 1,1830-1,1837 позволит открывать шорты с целью 1,1745-1,1754. На 5-минутном ТФ следует рассматривать уровни 1,1354-1,1363, 1,1413, 1,1455-1,1474, 1,1527-1,1531, 1,1550, 1,1584-1,1591, 1,1655-1,1666, 1,1745-1,1754, 1,1830-1,1837, 1,1908, 1,1970-1,1988, 1,2044-1,2056, 1,2092-1,2104. Сегодня в Германии, Евросоюзе и США будут опубликованы индексы деловой активности в секторах производства за январь. Особое внимание следует уделить американскому ISM, который является наиболее значимым. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, после чего все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На часовом ТФ по сигналам от индикатора MACD желательно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. 7) При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода торговать следует максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли.

Валютная пара EUR/USD в течение пятницы довольно неожиданно для многих показала сильное падение. Почему это падение выглядит странным и удивительным? Потому что никаких оснований для резкого укрепления доллара не было. Тем не менее, доллар рос не только в пятницу, но и в среду, и в четверг. С чем это может быть связано? На наш взгляд, если фундаментальный фон абсолютно не изменился, то причина кроется только в технических факторах. В период с 19 января по 27 января пара буквально взлетела на 500 пунктов, после чего часть трейдеров решила зафиксировать прибыль по длинным позициям. Проще говоря, началась обычная техническая коррекция, которая пока никак не влияет на общую техническую картину. Конечно, возможны различные варианты развития событий. Напомним, что Дональд Трамп откровенно порадовался обесцениванию доллара в последний год, но в то же время в Евросоюзе тоже не хотят видеть евровалюту «дорогой». Следует помнить, что дорогая национальная валюта для экспортно-ориентированных стран – это удар по экспорту, удар по ВВП. А в Европе с экономическим ростом уже давно не все в порядке. Таким образом, мы не исключаем, что ЕЦБ начнет применять различные инструменты, чтобы остановить рост евро. Или уже начал. Также следует заметить, что о коррекции трейдеры были предупреждены заранее – индикатор CCI дважды зашел в область перекупленности и сформировал две «медвежьи» дивергенции. Как итог вышесказанного, текущее падение доллара не было спровоцировано фундаментальными причинами. А значит вряд ли будет долгим. На новой неделе макроэкономический фон вновь может игнорироваться трейдерами. Глобальных фундаментальных событий остается предостаточно, чтобы рынок полностью сосредоточился на них. Напомним, что американские авианосцы в любой момент готовы нанести удар по Ирану, а в субботу в США начался очередной «шатдаун». Таким образом, новый «шторм» на рынке может начаться в любой момент. Начался новый месяц, а это значит, что в Штатах будет опубликована статистика по деловой активности, рынку труда и безработице. Эти данные тоже могут находиться в тени более важных, глобальных событий, но все же вероятность их отработки гораздо выше, чем отчетов по ВВП или промышленному производству. В Евросоюзе из важных событий следует выделить отчет по инфляции за январь, хотя, конечно, «важным» его можно назвать весьма условно. Инфляция в Европе остается стабильно около 2%, поэтому никакого влияния на монетарную политику ЕЦБ в данное время не оказывает. Однако по итогам января индекс потребительских цен может снизиться до 1,7%(судя по прогнозам), а это уже опасное значение для ЕЦБ. Если инфляция продолжит замедляться, ЕЦБ придется возобновить смягчение монетарной политики. Также отметим заседание ЕЦБ в четверг, которое имеет сейчас тот же статус, что и отчет по инфляции. Европейский регулятор вряд ли примет важные решения, но Кристин Лагард может прокомментировать отчет по инфляции и задать вектор монетарной политики на 2026 год. Средняя волатильность валютной пары EUR/USD за последние 5 торговых дней по состоянию на 2 февраля составляет 134 пункта и характеризуется, как «высокая». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,1718 и 1,1985 в понедельник. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что указывает на дальнейший рост евровалюты. Индикатор CCI заходил в область перекупленности, сформировал две «медвежьи» дивергенции, что предупредило о готовящемся откате. Обратите внимание, как выросла волатильность, как только пара покинула боковой канал 1,1400-1,1830. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1841 S2 – 1,1719 S3 – 1,1597 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1963 R2 – 1,2085 R3 – 1,2207 Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля.Торговые рекомендации: Пара EUR/USD начала довольно сильную коррекцию в рамках восходящего тренда. Для рынка по-прежнему имеет огромное значение глобальный фундаментальный фон, а он остается крайне негативным для доллара. Пара семь месяцев провела в боковом канале, вероятно сейчас наступает время для возобновления глобального тренда 2025 года. Для долгосрочного роста у доллара нет фундаментального базиса. При расположении цены ниже мувинга можно рассматривать небольшие шорты с целью 1,1719 на чисто технических основаниях. Выше скользящей средней линии остаются актуальными длинные позиции с целями 1,1985 и 1,2085.Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание.

Валютная пара GBP/USD в конце прошлой недели также показала достаточно сильное падение, которое было основано на технических факторах. Никаких важных событий в пятницу не было запланировано ни в Штатах, ни в Великобритании, и даже от Трампа не поступало никаких важных сообщений. У доллара нет причин для резкого и сильного роста. Таким образом, как и раньше, мы считаем, что любое укрепление американской валюты – это априори коррекция. Хоть сейчас на первом месте для рынка стоят глобальные фундаментальные темы, макроэкономический фон на этой неделе тоже может оказать влияние на настроение рынка. Как мы уже говорили, первая неделя каждого месяца – это время публикации отчетов по деловой активности ISM, рынку труда и безработице в США. Уже в понедельник станет известен индекс ISM в секторе производства за январь, но сильного улучшения от него ждать не приходится. Скорее всего, показатель останется ниже «ватерлинии» 50,0. В среду будет опубликован индекс ISM для сектора услуг, который явно себя чувствует лучше, чем сектор производства. В пятницу – уровень безработицы и NonFarm Payrolls. Эксперты вновь ожидают слабых значений от двух ключевых показателей. К примеру, уровень безработицы прогнозируется на 4,4-4,5%, но показатель растет в США уже три года. Растет он не быстро, за это время он увеличился всего на 1%. Тем не менее, он растет, а значит тенденция негативная. Что касается NonFarm Payrolls, то по итогам января может быть создано от 40 до 70 тысяч новых рабочих мест. Здесь следует напомнить, что нормальным значением показателя является 150-200 тысяч новых рабочих мест каждый месяц. Таким образом, даже если фактическое значение за январь будет выше, его вряд ли можно будет считать позитивным для доллара. Также отметим заседание Банка Англии, где в очередной раз значение будут иметь результаты голосования Монетарного комитета по ставке. Рынок уверен, что будет принято решение сохранить ставку на прежнем уровне. Мы считаем также, так как последний отчет по инфляции показал ускорение. Однако рынок может отреагировать на более «голубиные» или менее «голубиные» результаты голосования. Ожидается, что в пользу нового смягчения монетарной политики проголосуют всего двое. Не стоит забывать и о «факторе Трампа». Дональд Трамп легко и свободно может ввести новые тарифы, атаковать Иран, захотеть завладеть еще какой-нибудь «никому не нужной» территорией и так далее. Любая подобная новость ввергнет рынки в новый шок. Истории с Джеромом Пауэллом, ФРС, Канадой и Южной Кореей тоже не завершены. В краткосрочной перспективе доллар может показать рост, может отреагировать на положительные новости. В долгосрочной мы продолжаем ожидать от него только падения. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 122 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В понедельник, 2 февраля, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,3560 и 1,3804. Старший канал линейной регрессии направлен вверх, что указывает на восстановление тренда. Индикатор CCI шесть раз заходил в область перепроданности за последние месяцы и сформировал огромное количество «бычьих» дивергенций, что постоянно предупреждало трейдеров о грядущем возобновлении восходящего тренда. Заход в область перекупленности предупредил о коррекции. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,3672 S2 – 1,3550 S3 – 1,3428 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,3794 R2 – 1,3916Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля. Торговые рекомендации: Валютная пара GBP/USD идет к тому, чтобы продолжить восходящий тренд 2025 года, а ее долгосрочные перспективы не изменились. Политика Дональда Трампа продолжит оказывать давление на экономику США, поэтому от американской валюты роста мы не ждем в 2026 году. Даже ее статус «резервной валюты» больше не имеет значения для трейдеров. Таким образом, длинные позиции с целями 1,3916 и выше остаются актуальными на ближайшее время при расположении цены выше мувинга. Расположение цены ниже скользящей средней линии позволит рассматривать небольшие шорты с целью 1,3550 на технических(коррекционных) основаниях. Время от времени американская валюта показывает коррекции(в глобальном плане), но для трендового роста ей нужны глобальные позитивные факторы. Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный; Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю; Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций; Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности; Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля. Британец отступает, но и Трамп не дремлет.

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD в течение пятницы продолжала нисходящее движение, которое объективно не было спровоцировано каким-либо событием. Скорее, наоборот, в пятницу трейдеры могли ожидать нового роста евро и фунта, если обратить внимание на макроэкономический календарь. Практически все отчеты в Евросоюзе и Германии оказались лучше прогнозов. Немного, но все же лучше. Совершенно точно они не предполагали падения европейской валюты. В худшем для европейских валют случае они сохранили бы статус-кво в паре с долларом. На американской сессии в США был опубликован индекс цен производителей, который неожиданно составил целых 0,5% в декабре. Теоретически этот индекс мог спровоцировать рост доллара, так как чем выше PPI, тем потенциально сильнее может вырасти CPI(инфляция). А чем выше инфляция, тем ниже вероятность возобновления смягчения монетарной политики ФРС. Однако хотим напомнить, что индекс PPI не является супер-важным, а рынок обычно делает выводы на основании общей инфляции, а не отдельных ее составляющих. В любом случае, в этом году ФРС может ждать множество потрясений. Дональд Трамп не оставит попытки установить контроль над ФедРезервом. Если ему это удастся, ставка будет снижена минимум в 2 раза при любой инфляции. Рынок не может этого не понимать. На 5-минутном ТФ отлично видно, что большую часть пятницы пара торговалась вбок. В это время было сформировано несколько ложных торговых сигналов в области 1,3751-1,3763. Движение началось лишь с открытием американской торговой сессии. Был сформирован еще один сигнал на продажу в указанной области, а через несколько часов – отработана ближайшая цель область 1,3671-1,3681. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли. Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Отчет COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. В данное время линии приближаются друг к другу, а доминируют по-прежнему некоммерческие трейдеры с... продажами. В последнее время спекулянты начали наращивать длинные позиции, поэтому в скором времени возможна смена настроения, которая ни на что особо не влияет в разрезе пары GBP/USD. Доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, что отлично видно на недельном ТФ(иллюстрация выше). Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время, а ФРС в любом случае будет снижать ставку в ближайшие 12 месяцев. Спрос на доллар так или иначе будет падать. Согласно последнему отчету COT(от 27 января) по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 6,5 тысячи контрактов BUY и 0,6 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров увеличилась за неделю на 5,9 тысячи контрактов. В 2025 году фунт довольно сильно вырос, но следует понимать, что причина одна – политика Дональда Трампа. Как только эта причина будет нивелирована, доллар может перейти в рост. Но когда это произойдет – не знает никто. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара GBP/USD продолжает формирование восходящей тенденции. Фунт стерлингов достиг без особого труда максимумы прошлого года и готов теперь замахнуться гораздо выше. Но сначала решил скорректироваться. Фундаментальный и макроэкономический фон полностью поддерживают такой вариант развития событий, а рынок целых полгода корректировался и накапливал силы для нового рывка на Север. На 2 февраля мы выделяем следующие важные уровни: 1,3201-1,3212, 1,3307, 1,3369-1,3377, 1,3437, 1,3533-1,3548, 1,3615, 1,3671-1,3681, 1,3751-1,3763, 1,3846-1,3886, 1,3948. Линии Сенкоу Спан Б (1,3605) и Киджун-сен (1,3760) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. На понедельник в Великобритании и Штатах запланированы публикации индексов деловой активности в секторах производства. Особое внимание следует уделить индексу ISM в США и новым решениям/заявлениям Дональда Трампа. Торговые рекомендации: Сегодня трейдеры могут рассматривать короткие позиции с целью 1,3605-1,3615, если цена закрепится ниже области 1,3671-1,3681. Длинные позиции станут актуальными с целью 1,3751-1,3763, если цена отскочит от 1,3671-1,3681. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 2 февраля. Доллар неожиданно заинтересовал рынок.

Анализ EUR/USD 5M. Валютная пара EUR/USD в течение четверга и пятницы находилась в нисходящем движении, которое началось еще в среду. Напомним, что именно в среду состоялось первое заседание ФРС в текущем году, на котором не было принято абсолютно никаких важных решений. Более того, рост доллара начался примерно за 10 часов до оглашения результатов заседания, поэтому это событие не могло спровоцировать резкий рост доллара, который продолжается уже три дня. Также не мог оказать позитивного влияния на доллар и новый «шатдаун» в США, который начался 31 января. Потенциальная атака Трампа на Иран еще не случилась, но и этот фактор не выглядит фактором роста для американской валюты. На наш взгляд, никаких оснований для укрепления у американского доллара не было, а причины такого движения – чисто технические. Тем не менее, на часовом ТФ пара EUR/USD закрепилась ниже линии тренда и ниже критической линии. Поэтому в ближайшее время падение может продолжаться с целью линия Сенкоу Спан Б. Около этой линии коррекция либо закончится(что более вероятно), либо придется готовится к очередному безосновательному укреплению доллара. Фундаментальный фон остается крайне важным для рынка, а на этой неделе пару ему составит макроэкономический фон и заседания центральных банков Великобритании и США. На 5-минутном ТФ в пятницу было сформировано два торговых сигнала. Сначала пара отскочила от области 1,1904-1,1922, но сумела пройти вверх всего лишь 20 пунктов, чего, впрочем, хватило для выставления ордера Stop Loss в безубыток. Далее последовало формирование сигнала на продажу в виде преодоления указанной области. До конца дня европейская валюта прошла в нужном направлении 40 пунктов, которые и могли получить трейдеры. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. Превью недели. Рынок начал фиксацию прибыли. Обзор пары GBP/USD. Превью недели. Банк Англии будет хранить молчание. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 2 февраля.Отчет COT. Последний отчет COT датирован 27 января. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров остается «бычьей». С тех пор, как Трамп вступил в должность президента США во второй раз, падает только доллар. Мы не можем сказать, что падение американской валюты продолжится с вероятностью 100%, но текущее развитие событий в мире намекает именно на этот вариант. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, зато остается достаточное количество факторов для падения американской. Глобальный нисходящий тренд все еще сохраняется, но какое сейчас имеет значение, куда двигалась цена в последние 18 лет? В последние три года формируется новый восходящий тренд, сформировалось пробитие глобальной нисходящей линии тренда. Возможно, эта линия тренда и стала причиной нисходящего отката. Расположение красной и синей линий индикатора продолжает указывать на сохранение «бычьей» тенденции. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 15,1 тысячи, а количество шортов – сократилось на 5,3 тысяч. Соответственно, нетто-позиция за неделю выросла на 20,4 тысячи контрактов. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме пара EUR/USD продолжает формирование восходящей тенденции, несмотря на пробой линии тренда и коррекцию. Пара официально покинула боковой канал 1,1400-1,1830, в котором провела семь месяцев. Таким образом, в ближайшее время мы по-прежнему ожидаем дальнейший рост европейской валюты. Дональд Трамп и дальше будет использовать торговые пошлины, как главный инструмент для продавливания собственных интересов, оказывать давление на ФРС и поддерживать падение доллара. На 2 февраля мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,1362, 1,1426, 1,1542, 1,1604-1,1615, 1,1657-1,1666, 1,1750-1,1760, 1,1830-1,1837, 1,1907-1,1922, 1,1971-1,1988, 1,2051, 1,2095, а также линии Сенкоу Спан Б (1,1743) и Киджун-сен (1,1965). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. На понедельник в Евросоюзе, Германии и США запланированы публикации индексов деловой активности в секторах производства. Европейские индексы не имеют никакой ценности, так как выйдут во вторых оценках. В Штатах – индекс ISM, который и заслуживает основное внимание трейдеров. Торговые рекомендации: В понедельник трейдеры могут торговать от области 1,1830-1,1837. Новые лонги станут актуальными при отскоке от этой области с целями 1,1907-1,1922 и 1,1965. Короткие позиции можно рассматривать при закреплении ниже области с целью 1,1750-1,1760. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Шатдаун в США 2.0 – технически до понедельника? Календарь трейдера на 2–4 февраля

Политики спорят, протесты усиливаютсяСпустя всего два с половиной месяца после рекордного по длительности приостановки работы правительства, в США снова стартовал шатдаун. С полуночи часть федеральных учреждений прекратили финансирование из-за отсутствия соглашения в Конгрессе. Причиной нынешнего кризиса стало несогласие демократов продлить бюджетное финансирование иммиграционного ведомства ICE – фоне всплеска общественного недовольства действиями полиции после двух инцидентов с гибелью гражданских. Существует мнение, что на этот раз кризис может быть временным. Его окончание возможно уже в понедельник. Однако динамика событий указывает на необходимость компромисса между Белым домом и демократическим лагерем. В отличие от предыдущего случая, президент Дональд Трамп, вероятно, будет вынужден заключить сделку с Конгрессом под давлением как собственной партии, так и демократов. Планируемое соглашение предусматривает продление общего финансирования правительства до конца финансового года, а поддержка ICE – только на ближайшие две недели. За это время конгрессмены должны выработать механизм реформирования службы. При этом целый ряд ведомств, включая Минфин, Пентагон, МВД, Минздрав и Минтруд, будут формально закрыты, что, в частности, может снова задержать публикацию ключевых экономических отчетов.Реформа ICE – коллективный запросДемократы настаивают на запрете агентам ICE скрывать лица под масками и отключать нательные камеры. Кроме того, предлагается усилить контроль и ввести персональную ответственность за превышение полномочий. Даже часть республиканцев поддерживает идею реформы – в таком формате у инициативы есть шансы на двухпартийное одобрение. Если Белый дом не примет условия, демократы могут заблокировать дальнейшее финансирование ICE. Таким образом, реформа становится вопросом политического выживания обеих сторон. Ожидается, что уже в понедельник Конгресс рассмотрит сделку, которую администрация Трампа, вероятно, будет готова поддержать. Иран, электоральные риски и нефтьТема безопасности на международной арене также приобретает новую остроту. По данным газеты The Times, решение по возможному удару по Ирану сопряжено с растущими внутренними рисками для президента. Журналист Джерард Бейкер указывает на параллели с неудачной военной операцией «Орлиный коготь» во время правления Картера, которая тогда обернулась политическим крахом. Трамп, очевидно, стремится подписать соглашение с Ираном, чтобы избежать кризиса и преподнести его как свою внешнеполитическую победу. Которая особенно необходима ему в преддверии промежуточных выборов. Однако развертывание мощных военно-морских группировок возле Ирана дает понять, что возможность силового сценария остается. Предупреждение о новом финансовом кризисе. Опытный инвестор и экономист Питер Шифф заявил о надвигающемся кризисе, который, по его оценке, может быть значительно масштабнее потрясений 2008 года. Стремительное обесценивание доллара в сочетании с ростом цен на золото и серебро, по его мнению, указывает на фундаментальный сдвиг финансовой системы. Шифф уверен, что доверие к доллару как мировой резервной валюте ослабевает, а текущая модель американской экономики, основанная на долговом финансировании и потреблении, подошла к пределам. При этом он указывает, что критическим моментом станет ситуация с суверенным долгом США. При отсутствии внешнего спроса именно ФРС становится основным покупателем казначейских бумаг, что и есть, по его мнению, настоящий кризис.Иранский фактор – возможные риски для поставок нефти. В контексте ситуации с Ираном рынок нефти закладывает вероятность дестабилизации транзитной инфраструктуры в регионе. Возможность блокировки Ормузского пролива или разрушения нефтяных объектов Тегерана рассматривается как крайний сценарий – с далеко идущими последствиями для глобальных цен. Однако исторический опыт, включая иракскую кампанию, показывает, что США стремятся избегать ударов по нефтеобъектам, чтобы не провоцировать рецессионные последствия внутри страны. Учитывая зависимость Штатов от стабильных топливных цен, риск атак по инфраструктуре оценивается как низкий. Венесуэла возвращается в уравнение. Также США готовятся к крупнейшему за год импорту венесуэльской нефти. За январь 18 танкеров поставили сырье на перерабатывающие заводы в Техасе, Луизиане и Миссисипи. При благоприятных условиях объем импорта может вырасти до 700 тыс. б/с. Кроме того, Вашингтон впервые официально сообщил Индии о возможности закупок венесуэльской нефти, предоставив лицензии ряду нефтеперерабатывающих компаний, таких как Reliance. Новый экспортный механизм рассматривается как замена российским поставкам, которые сокращаются под давлением западных санкций.ОПЕК+ корректирует курс: добровольные сокращения и фактические отклоненияМинистры восьми стран ОПЕК+, участвующих в добровольных ограничениях добычи нефти, по итогам очередной ежемесячной встречи приняли решение сохранить паузу в наращивании добычи нефти в первом квартале. Однако детали соглашения остаются гибкими: ранее страны альянса вносили изменения задним числом, исходя из рыночной ситуации и технических ограничений. Формальное снижение добычи Казахстана может объясняться не только соглашениями, но и техническими обстоятельствами. В последние два месяца страна столкнулась с ограничениями экспортной инфраструктуры КТК, а также аварией на энергообъектах Тенгизского месторождения, приведшей к временной остановке производства. Эти события могут повлиять на корректировку национальных квот. С конца 2024 года восемь стран – Саудовская Аравия, Россия, Ирак, ОАЭ, Кувейт, Казахстан, Алжир и Оман – осуществляли дополнительные добровольные сокращения в объеме 1,65 млн б/с. Эти меры изначально дополняли более жесткий пакет ограничений в 2,2 млн б/с, который впоследствии в ускоренном порядке был снят. С октября по декабрь объем добровольных сокращений снижался на 137 тыс. б/с ежемесячно. Однако в первом квартале 2026 года принята пауза. При этом альянс заявлял, что может частично или полностью вернуть оба пакета ограничений в зависимости от рыночных условий.Кевин Уорш – сдержанный ястреб и новая ставка Трампа на ФРСПрезидент США Дональд Трамп выдвинул Кевина Уорша на пост главы Федеральной резервной системы. Это решение отражает как внутреннеполитическую логику Белого дома, так и желание усилить влияние на ключевой финансовый институт страны. Уорш ранее входил в Совет управляющих ФРС (2006–2011), участвовал в антикризисной политике после 2008 года и консультировал администрацию Трампа по вопросам экономической стратегии. Президент, комментируя свое решение, отметил: «У меня нет сомнений, что Кевин Уорш станет одним из величайших председателей ФРС – возможно, лучшим». Номинация Уорша – это прозрачный месседж финансовым площадкам.Экспериментальное и мягкое монетарное управление отходит в прошлое. Уорш не теоретик и не прагматичный технократ. Он сторонник предсказуемости, институциональной стабильности и аккуратного курса. Такой выбор означает, что инвесторы могут рассчитывать на:отказ от политики количественного смягчения (QE)осторожное снижение ставок (если оно и будет)повышенное внимание к инфляции и долговой устойчивостиСам Уорш ранее выступал против накачки ликвидности. Его позиция близка к Министерству финансов США в вопросах денежной дисциплины. Для Дональда Трампа ФРС всегда была не просто центральным банком, а одним из центров политической силы. Администрация Белого дома неоднократно конфликтовала с текущим главой регулятора Джеромом Пауэллом. Выдвижение Уорша – это попытка усилить политико-экономический контроль над системой, не вступая в открытое противостояние. Формально кандидат независим, но в условиях давления со стороны Трампа рынки с осторожностью восприняли его номинацию. В том числе – из-за риска эрозии автономии ФРС. Этот момент остается самым уязвимым в текущем балансе.«Старый» Уорш или «новый» Уорш?Кевин Уорш в последние месяцы он демонстрирует сдвиг в сторону мягкости: заявляет о поддержке снижения ключевой ставки, ссылаясь на будущую экономическую отдачу от искусственного интеллекта и роста производительности. Эта «перестройка» взглядов вызывает споры. Одни интерпретируют ее как реалистичную адаптацию к современным условиям, другие – как сигнал о потенциальной политической сделке с Белым домом. Если Уорш действительно пошел на компромисс, рынки могут ожидать смягчения ожиданий по ставкам и временного роста аппетита к риску. Если же он останется в своей прежней парадигме – это негатив для большинства активов реального сектора и глобальных долговых рынков.Независимость или инструмент Белого дома? Главный вызов нового главы ФРС (если его кандидатура будет утверждена Сенатом) – сохранить доверие инвесторов, не превратив регулятора в политический инструмент исполнительной власти. Тайминг особенно чувствителен. Срок полномочий Джерома Пауэлла истекает в мае, а давление со стороны Белого дома ощущается уже сейчас. Уорш критически относится к действиям нынешнего руководства и в частности к медленным реакциям на меняющиеся экономические условия. Это роднит его с Трампом, но может вызвать трения внутри Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC), особенно в диалоге с более консервативными участниками. Включая самого Пауэлла.На выдвижение Уорша рынки отреагировали настороженно. Облигационные доходности начали рост, так как инвесторы закладывают в котировки неумолимую нормализацию денежной политики и меньшую склонность к «жестам добра» в случае кризиса. Если Уорш сохранит независимость и институциональную целостность ФРС, курс США может усилиться, а финансовые условия – ужесточиться. Если же регулятор станет рассматриваться как продолжение Белого дома, риски для доверия и прозрачности денежной политики возрастут.Валюты, акции, золото цифровое и реальноеНа фоне выдвижения Кевина Уорша на пост главы ФРС усилился доллар, а казначейские облигации показали слабость. Однако индекс развивающихся рынков и рискованные активы демонстрируют рост в связи с ослаблением американской валюты до минимума за четыре года. Доходность сдвигается, а ожидания по ставкам меняются. Биткоин теряет позиции. Снижение доверия к флагманской криптовалюте как к «цифровому золоту» демонстрирует постепенное охлаждение прежнего макроэкономического нарратива. Все больше инвесторов переключаются на реальные драгметаллы – золото, серебро, платину, которые вновь становятся базовыми защитными активами на фоне геополитических и валютных рисков.Microsoft теряет $360 млрд – начинается AI-переоценка? Отчет Microsoft вызвал бурную реакцию на рынке: компания сообщила о существенном росте расходов, связанных с искусственным интеллектом. Это вызвало падение капитализации на $360 млрд. Инвесторы начали задаваться вопросом не столько о лидерстве Microsoft в AI-секторе, сколько об экономической эффективности вложений. Искусственный интеллект генерирует:растущие капитальные и эксплуатационные расходы на инфраструктуру, включая GPU и дата-центрывысокую нагрузку на энергосистемынеопределенность в горизонте окупаемостиЭта ситуация запустила корректировку ожиданий по всему сектору AI. Сценарий переоценки с «быстрого роста» на «долгосрочную окупаемость» означает сужение инвесторского оптимизма и рост требований к операционной эффективности. Несмотря на слухи о том, что Nvidia может вложить до $100 млрд в OpenAI, фактическое участие будет существенно скромнее. Компанию заботит сохранение экосистемной нейтральности – все ключевые игроки AI-пространства (Google, Microsoft, Amazon, Anthropic, xAI) остаются ее клиентами. Nvidia демонстрирует сдержанность: стратегическая инвестиция произойдет, но без захвата контроля. Компания сохраняет основную модель дохода – продажа оборудования и решений для всей отрасли, а не участие в капитале отдельных разработчиков.ИИ как макротренд и парадокс америкаснкой экономикиЭкономическая повестка все сильнее смещается в сторону искусственного интеллекта. По сути, он превращается в центральный магнит, к которому притягиваются капитальные расходы, рыночные ожидания и макрофинансовые прогнозы. Технологические гиганты продолжают масштабировать инвестиции, а инвесторы ждут новых сигналов. Ожидается, что Alphabet и Amazon в своих финансовых отчетах за квартал повысят оценку капитальных затрат – вслед за Microsoft и другими участниками так называемой Большой семерки. Таким образом, гонка за лидерство в сфере ИИ явно перешла в фазу полномасштабного инвестиционного этапа. Рентабельность под вопросом: рынок начинает взвешивать риски. Чем выше расходы, тем острее дискуссия вокруг рентабельности.Как отметил аналитик Capital Кайл Родда, «повышенная капиталоемкость ИИ в сочетании с переоценкой рисков ведет к сужению горизонта доходности». Его позицию подкрепляет структура рынка: высокие оценки крупных технологических компаний остаются уязвимыми даже при умеренном снижении темпов ожиданий по прибыли. Главный экономист Apollo Торстен Слек обращает внимание на другую сторону процессов: финансирование ИИ-проектов все чаще осуществляется за счет долговых ресурсов. Это меняет качественную природу таких инвестиций. Если раньше капитальные затраты покрывались собственными средствами, то теперь ИИ все чаще «закладывается в облигации». Это повышает риски концентрации активов в инвестиционных портфелях. Несмотря на формальную диверсификацию по эмитентам, в основе все чаще оказывается одна и та же ставка на успешность ИИ. Сырьевой фактор – металлы становятся стратегическими игроками. Технологическая гонка влияет не только на компании, но и на рынок сырья. Цены на цветные и редкоземельные металлы ускоренно росли в последние месяцы, прежде чем в пятницу произошел резкий откат. Это подчеркивает: ИИ требует не только вычислительные мощности, но и материальную инфраструктуру – от графена до лантаноидов. Дальнейшая волатильность на сырьевых рынках будет сопряжена с новыми инвестиционными программами в сфере искусственного интеллекта, особенно в сегментах:дата-центровэнергетикимикроэлектроникиЭкономика США тем временем ведет себя парадоксально – замедляет занятость на фоне ускоряющегося ВВП. Тенденции на рынке труда все сложнее интерпретировать в привычной логике. Согласно данным Бюро статистики труда США, в 2025 году в американской экономике было создано 584 тыс. новых рабочих мест. То есть значительно меньше, чем 2 млн в предыдущем году. Тем не менее, показатели ВВП свидетельствуют о росте производительности. В третьем квартале 2025 года экономика США выросла на 4,4% в годовом выражении – выше, чем 3,8% кварталом ранее. Эти данные ставят перед аналитиками важный вопрос: если прирост рабочих мест замедляется, откуда берется рост? Один из ответов – технологические факторы, включая автоматизацию на базе ИИ. Главный инвестиционный директор Northlight Asset Management Крис Заккарелли отмечает: если темпы роста ВВП сохранятся выше 3% в течение всего года, фондовый рынок может показать двузначную доходность. По его мнению, тесная связь между корпоративной прибылью и рынком акций в данном цикле особенно значима. Если компании сумеют сохранить тренд на рост операционной эффективности за счет технологий, это обеспечит не локальный всплеск стоимости, а устойчивую переоценку бизнес-моделей. Конец января отметился самым резким снижением стоимости драгметаллов за всю историю. За 36 часов стерто более $9 трлн капитализации:серебро снизилось на 35%, опустившись ниже $74 за унциюплатина – на 27,25%, до отметки $2 100палладий – на 21,5%, до уровня ниже $1 700Катализаторами стали рыночные перегревы, рост реальной доходности и масштабные распродажи, спровоцированные алгоритмическими стратегиями и усилением доллара.2 февраля2 февраля, 1.00/ Австралия/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 51,6 п./ действ.: 51,6 п./ прогноз: 52,4 п./ AUD/USD – вверхВ декабре индекс деловой активности в обрабатывающей Австралии от S&P Global остался на ноябрьском уровне 51,6 п., сохраняя умеренное расширение сектора. Однако отчет за январь может оказаться более позитивным, если показатель выйдет в соответствии с прогнозами на отметке 52,4 п. Улучшение может быть обусловлено ростом новых заказов и объемов производства впервые за девять месяцев. Это, в свою очередь, способствовало росту занятости, хотя темпы найма несколько снизились. Покупательская активность тоже производителей усилилась. Если компании сохранят позитивный настрой в отношении будущих объемов производства, январский итоговый индекс может подтвердить рост до 52,4 п. В таком случае австралийский доллар получит дополнительную поддержку.2 февраля, 3.00/Австралия/**/ Данные по инфляции от Melbourne Institute в январе/ пред.: 3,2%/ действ.: 3,5%/ прогноз: – / AUD/USD – волатильноВ декабре индекс потребительских цен от Melbourne Institute достиг 3,5% против 3,2% месяцем ранее. Устойчивый рост инфляции происходит на фоне неизменной процентной ставки Резервного банка Австралии, удерживаемой на уровне 3,6% третий цикл подряд. Несмотря на общее снижение инфляционного давления от пиков 2022 г., последние данные указывают на потенциальный разворот тренда. Базовый индекс цен также немного снизился до 3,2%, но остался выше целевого диапазона в 2–3%. Представители регулятора отмечали смещение инфляционных рисков в сторону усиления. Ожидания указывают на превышение уровня 3% в ближайшие месяцы. Публикация январских данных может вызвать рост волатильности австралийского доллара.2 февраля, 3.30/ Япония/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 48,7 п./ действ.: 50,0 п./ прогноз: 51,5 п./ USD/JPY – внизИндекс PMI для производственного сектора Японии в декабре достиг 50,0 п., впервые с середины прошлого года выйдя из зоны снижения. Поддержку обеспечили первые за длительное время объемы роста продаж как на внутреннем, так и внешнем рынках. Экспортные заказы выросли впервые почти за 4 года. Компаниями фиксировался рост незавершенного производства, вследствие чего усилился найм – темпы его стали максимальными с апреля 2019 г. Ценовое давление усилилось: ускорились темпы роста как на сырье, так и на отпускные цены. При этом деловая уверенность несколько ослабла на фоне глобальной неопределенности. По прогнозу, в январе значение может достичь 51,5 пункта. Такой результат может отражать устойчивое улучшение производственной конъюнктуры и укрепить позицию иены.2 февраля, 4.45/ КНР/***/ Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности в январе/ пред.: 49,9 п./ действ.: 50,1 п./ прогноз: 50,3 п./ Brent – вверх, USD/CNY – внизВ декабре китайский производственный PMI от RatingDog поднялся до 50,1 пункта, преодолев границу роста и прервав серию снижений. Позитивная динамика была достигнута благодаря внутреннему спросу, усиленному мерами государственной поддержки. Несмотря на это экспорт оставался сдержанным. Компании сообщили о достаточном наличии сырья и полуфабрикатов, что привело к стагнации покупательской активности. Хотя приток заказов увеличился, занятость сокращалась второй месяц подряд, что участники опроса связывали с ростом издержек. В производственной цепочке усилилось инфляционное давление на сырье.Отпускные цены продолжили снижаться. Доверие к перспективам роста также ослабло.Если в январе индекс достигнет прогнозных 50,3 п., это может привести к укреплению юаня, а также поддержать котировки нефти Brent на ожиданиях восстановления производственного спроса.2 февраля, 9.00/ РФ/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 48,3 п./ действ.: 48,1 п./ прогноз: 48,2 п./ USD/RUB – внизСогласно декабрьским данным, индекс PMI в российском производственном секторе сократился до 48,1 п. Тое есть уже седьмой месяц подряд, когда индекс остается в зоне сжатия. Производство снижалось заметнее, чем в ноябре. А заказы – особенно экспортные – продолжили сокращаться. Слабый спрос привел к преимущественно символическому сокращению занятости, а ожидания по выпуску на будущий период снизились. Закупки уменьшились, но давление издержек, напротив, усилилось. Отпускные цены также выросли, но в меньшей степени. Общий деловой настрой стал самым слабым с мая 2022 г. Если в январе индекс подтвердится у уровня 48,2 пункта, это поддержит ожидания стабилизации и может способствовать укреплению рубля.2 февраля, 10.00/ Германия/**/ Рост розничных продаж в декабре/ пред.: 0,9%/ действ.: 1,1%/ прогноз: 1,5%/ EUR/USD – вверхГодовой рост розничных продаж в Германии в декабре составил 1,1%. Это больше, чем в ноябре, но ниже границы прогнозов на уровне 1,5%. Росту способствовало:снижение инфляционного давленияначало восстановления потребительских настроений на фоне оживления экономики Если фактические данные дотянут до прогнозного уровня, это может усилить позиции евро за счет перспектив повышения бытового и внутреннего спроса.2 февраля, 11.55/ Германия/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 48,2 п./ действ.: 47,0 п./ прогноз: 48,7 п./ EUR/USD – вверхВ декабре PMI в немецком производственном секторе снизился до 47 п., что указывает на продолжающийся спад. Темпы сокращения остаются существенными, несмотря на признаки стабилизации отдельных компонентов. Производство продемонстрировало слабый рост после затяжного снижения.Приток новых заказов начал восстанавливаться. Снижение экспортных запросов замедлилось, но общее давление на загрузку мощностей сохраняется. Уровень занятости по-прежнему снижается. В то же время инфляция затрат на сырье ускорилась до самого высокого значения за последние три года, а отпускные цены стали снижаться более умеренно. По прогнозу, в январе показатель может достичь 48,7 п. Это станет сигналом замедления спада и фактором поддержки для евро.2 февраля, 12.00/ Еврозона/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 49,6 п./ действ.: 48,8 п./ прогноз: 49,4 п./ EUR/USD – вверхВ декабре индекс PMI в промышленности еврозоны составил 48,8 п., немного улучшившись по сравнению со снижением в конце года. Активность в секторе по-прежнему оставалась ниже нейтральной отметки, однако темпы спада замедлились. Производственные объемы начали восстанавливаться после 10 месяцев снижения, чему способствовал рост новых заказов. В то же время занятость продолжала сокращаться, хотя и более умеренными темпами. Закупочная активность компаний снижалась уже менее активно, а инфляция затрат на сырье ускорилась до максимума за три года. Несмотря на это, отпускные цены демонстрировали постепенное снижение. Что могло быть связано с конкуренцией и сохраняющимся вялым спросом. Индекс деловых ожиданий достиг максимума почти за 4 года, отражая осторожный, но позитивный настрой участников рынка. По прогнозам, показатель в январе может достичь отметки 49,4 п. В таком случае евро получит поддержку на фоне признаков стабилизации промышленного сектора в регионе. 2 февраля, 12.30/ Великобритания/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 50,2 п./ действ.: 50,6 п./ прогноз: 51,6 п./ GBP/USD – вверхИндекс деловой активности в британской промышленности по версии S&P Global в декабре повысился до 50,6 п. Тес самым впервые с начала года закрепившись выше нейтральной отметки. Улучшение условий объясняется увеличением объемов производства и восстановлением спроса, в том числе за счет роста экспортных заказов (впервые за 4 года). Это наиболее позитивная динамика с августа 2024 г. Вместе с тем занятость в секторе продолжала снижаться, чему способствовала сохраняющаяся неопределенность в ряде отраслей. Затраты на сырье и логистику оставались на высоком уровне, что увеличивало себестоимость продукции. Несмотря на это, опрошенные компании сохраняли уверенность в дальнейшем улучшении конъюнктуры благодаря:планируемым инвестицияможидаемому росту спросаснижению стоимости заимствований Если в январе индекс поднимется до прогнозных 51,6 пункта, фунт получит поддержку, отражая признаки устойчивого восстановления промышленной активности. 2 февраля, 17.30/ Канада/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 49,6 п./ действ.: 48,4 п./ прогноз: 48,6 п./ USD/CAD – внизВ декабре индекс PMI от S&P Global в производственном секторе Канады составил 48,4 п., продемонстрировав снижение 11-й месяц подряд. Хотя темпы сокращения немного замедлились, сектор продолжает оставаться в зоне снижения. Объемы производства падали на фоне сокращения заказов, что участники опроса связывали с рыночной неуверенностью и внешнеторговыми барьерами, в частности, тарифами со стороны США. В ответ на спад спроса компании усилили сокращение персонала, в основном за счет невосполненных вакансий. Инфляция закупок немного ускорилась, что привело к самому значительному росту себестоимости за последние полгода. Уверенность бизнеса в будущих объемах выпуска снизилась до минимального уровня за три месяца. Если индекс в январе достигнет отметки 48,6 п., канадский доллар может получить поддержку на ожиданиях упрочения производственной активности. 2 февраля, 17.45/ США/**/ Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 52,2 п./ действ.: 51,8 п./ прогноз: 51,9 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс деловой активности в производственном секторе США по данным S&P Global в декабре составил 51,8 п., незначительно снизившись по сравнению с ноябрем, но сохранившись в зоне роста. Производственные объемы продолжили расти, продемонстрировав наиболее сильную динамику с августа. Новые заказы восстановились после снижения в предыдущем месяце. При этом темпы прироста занятости замедлились до минимума за полгода. Поставки, по словам участников опроса, удлинялись умеренно, а запасы остались стабильными. В целом данные указывают на постепенное улучшение состояния сектора при сохраняющихся структурных ограничениях, таких как:дефицит рабочей силырост цен на ресурсы Если показатель в январе поднимется до прогнозных 51,9 п., это станет фактором поддержки для доллара на фоне сохранения устойчивой производственной активности. 2 февраля, 18.00/ США/***/ Индекс деловой активности в производственном секторе ISM в январе/ пред.: 48,2 п./ действ.: 47,9 п./ прогноз: 48,3 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс деловой активности в производственном секторе США по версии ISM в декабре составил 47,9 п. Это стало третьим снижением подряд и самым низким значением с октября 2024 г. Сокращение в основном происходило за счет снижения:объемов выпуска (51 п. против 51,4 п. месяц назад)запасов (45,2 п. против 48,9 п.) Что отражает сохраняющуюся неопределенность в промышленной части экономики. Ценовое давление продолжает оставаться на высоком уровне – индекс цен стабильно держался на уровне 58,5 п. В то же время некоторые компоненты показали улучшение:выросли новые и экспортные заказыулучшился портфель заказовИндекс запасов у потребителей остался в зоне «слишком низкого» уровня. Эти сигналы могут указывать на первые попытки восстановления, однако для устойчивого разворота потребуется подтверждение в виде последовательных месяцев положительной динамики. Темпы снижения занятости также замедлились, что может говорить о корректировке ожиданий работодателей. Если в январе индекс поднимется до прогнозных 48,3 п., это может поддержать курс доллара на фоне ожиданий стабилизации в производственном секторе. 2 февраля, 18.00/ США/**/ Индекс занятости в обрабатывающей промышленности по данным ISM в январе/ пред.: 44,0 п./ действ.: 44,9 п./ прогноз: 44,8 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизДекабрьский индекс занятости в промышленности США, рассчитываемый ISM, повысился до 44,9 п. после 44,0 п. в ноябре, продолжив находиться ниже барьера в 50 п. Это уже 10-й месяц подряд, когда показатель указывает на снижение числа рабочих мест. Хотя занятость остается слабой, замедление темпов сокращения может свидетельствовать об умеренном улучшении настроений среди работодателей. Если индекс за январь подтвердится около отметки 44,8 п., доллар может снизиться на фоне сохраняющихся признаков слабости на рынке труда в производственном секторе. 3 февраля3 февраля, 3.30/ Австралия/**/ Количество разрешений на строительство в декабре/ пред.: -1,1%/ действ.: 20,2%/ прогноз: 9,8%/ AUD/USD – внизВ ноябре число разрешений на строительство в Австралии резко увеличилось – годовой прирост составил 20,2% против снижения на 1,1% месяцем ранее. Всплеск мог быть связан с завершением отложенных проектов или локальным восстановлением в отдельных секторах недвижимости. Если в декабре результат окажется вблизи прогнозных 9,8%, это может расцениваться как сигнал нормализации после резкого скачка. Однако даже умеренное замедление по сравнению с ноябрем не устранит неопределенности, и в таких условиях австралийский доллар может понести краткосрочные потери. 3 февраля, 6.30, 7.30/ Австралия/***/ Решение Резервного банка Австралии по ставке, пресс-конференция/ пред.: 3,60%/ действ.: 3,60%/ прогноз: 3,85%/ AUD/USD – вверхРезервный банк Австралии сохранил ключевую ставку на уровне 3,6%, но обсуждение в совете директоров указывает на растущую вероятность ее повышения в обозримом будущем. Повышенное внимание регулятора вызвали новые данные по инфляции:индекс потребительских цен в октябре увеличился до 3,8%базовая инфляция достигла 3,3%оба значения превышают целевой диапазон в 2–3 процентаПо итогам заседания отмечено, что часть инфляционного всплеска может быть связана с краткосрочными волатильными компонентами, поэтому ключевыми остаются итоги квартальных данных, выход которых ожидается в конце января. В протоколах подчеркивается, что «в какой-то момент в течение следующего года» повышение ставки может оказаться оправданным. При этом Совет предпочел отложить решение до поступления дополнительных подтверждений устойчивости ценового давления. Если заседание в феврале повысит ставку до 3,85%, это укрепит позиции австралийского доллара на фоне возросших ожиданий ужесточения политики. 3 февраля, 18.00/ США/***/ Количество вакансий в декабре/ пред.: 7,449 млн/ действ.: 7,146 млн/ прогноз: 7,100 млн/ USDX (6-валютный индекс USD) – внизВ ноябре число вакансий в экономике США снизилось на 303 тыс. (до 7,146 млн), что стало минимальным значением с сентября 2024 г. Фактический результат оказался значительно ниже ожиданий рынка, где прогнозировалось около 7,60 млн. Снижение занятости наблюдалось в ряде секторов, включая:гостинично-ресторанный бизнес (-148 тыс.)транспорт и логистику (-108 тыс.)оптовую торговлю (-63 тыс.) Рост вакансий зафиксирован только в строительстве, где их количество увеличилось на 90 тыс. В региональном разрезе сокращения отмечены на всей территории страны. В то же время количество принятых на работу сотрудников почти не изменилось, как и общее число увольнений, оставшееся на уровне 5,1 млн. Структура увольнений по причинам также осталась стабильной:добровольные – 3,2 млнувольнения по сокращению штата – 1,7 млн Если в декабре показатель окажется в пределах прогноза (около 7,1 млн), это может способствовать ослаблению доллара за счет сигнала о замедляющемся рынке труда. 3 февраля, 18.00/ США/**/ Число увольнений по собственному желанию в декабре/ пред.: 2,973 млн/ действ.: 3,161 млн/ прогноз: 3,150 млн/ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхВ ноябре количество добровольных увольнений в США увеличилось до 3,161 млн, прибавив 188 тыс. по сравнению с октябрем. Показатель достиг максимального уровня с июля прошлого года и более чем на 3% превысил значение годичной давности. Основной прирост пришелся на: сферу гостеприимства и питания (+208 тыс.)строительство (+39 тыс.)Вместе с тем снижение отмечено в профессионально-деловых услугах, органах власти, оптовой торговле и IT-секторе. Доля добровольных увольнений в общей структуре занятости выросла до 2% (против 1,9% месяцем ранее). Рост числа увольнений по собственному желанию может указывать на уверенность работников в перспективах повторного трудоустройства. Если в декабре показатель подтвердится на уровне 3,15 млн, это может усилить позиции доллара на фоне сигналов о силе рынка труда и высокой мобильности рабочей силы. 3 февраля, 18.10/ США/**/ Индекс экономического оптимизма RealClearMarkets в феврале (опережающий)/ пред.: 47,9 п./ действ.: 47,2 п./ прогноз: 47,9 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс экономического оптимизма RealClearMarkets/TIPP снизился в январе до 47,2 п., тогда как месяцем ранее составлял 47,9 п. Показатель продолжает находиться ниже нейтральной отметки, отражая сохраняющееся беспокойство потребителей по поводу состояния экономики. Подиндекс ожиданий на ближайшие шесть месяцев, отражающий потребительские прогнозы, упал на 2,5% (с 44,4 п. до 43,3 п.). Также снизился индекс оценки экономической политики – с 45,4 до 43,5. Что может свидетельствовать об ослаблении доверия к действиям властей в области экономики. Единственным положительным сигналом стал рост компонента, отражающего оценку персональных финансов (до 54,9 п.). Если в феврале главный индекс благополучия подтвердит значение на уровне 47,9 п., это может способствовать укреплению доллара на фоне частичного восстановления оптимизма населения. 4 февраля4 февраля, 0.30/ США/**/Запасы сырой нефти в США от API/ пред.: 3,04 млн барр./ действ.: -0,25 млн барр./ прогноз: – / Brent – волатильноЗа неделю, завершившуюся 23 января, коммерческие запасы нефти в США снизились на 250 тыс. баррелей. Это контрастирует с увеличением на 3,04 млн неделей ранее и противоположно рыночным ожиданиям, где предполагался рост примерно на 1,45 млн. Такое расхождение может свидетельствовать о краткосрочном изменении баланса спроса и предложения, усилении отгрузок или снижении темпов добычи. Публикация следующего отчета API может привести к росту волатильности на рынке нефти марки Brent. 4 февраля, 1.00/ Австралия/**/ Индекс деловой активности Ai Group в декабре/ пред.: -11,2 п./ действ.: -12,5 п./ прогноз: -14,0 п./ AUD/USD – внизПосле небольшого восстановления в течение предыдущих месяцев в ноябре индекс деловой активности Ai Group в Австралии снизился до -12,5 п., опустившись на 0,6 п. по сравнению с октябрем. Несмотря на признаки оживления в ряде отраслей, показатели остаются слабыми и разнонаправленными. Внутренний спрос, так же как и частично экспортный, остается вялым. Как на ключевые препятствия для восстановления компании указывают на влияние:погодных факторовотсрочки проектоврост объемов аутсорсинга Индекс занятости снизился до -5,9 п. Поток новых заказов и объемы поставок сократились, а тенденции последних месяцев говорят о застое спроса со стороны клиентов. Если в декабре индекс снизится до прогнозных -14,0 п., это усилит давление на курс австралийского доллара. 4 февраля, 1.00/ Австралия/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 51,1 п./ действ.: 51,1 п./ прогноз: 56,0 п./ AUD/USD – вверхВ декабре индекс деловой активности в австралийском секторе услуг составил 51,1 п., что подтвердило умеренный рост в секторе. Основным драйвером стала внутренняя активность. Новые заказы на услуги увеличились, с улучшением спроса как на местном, так и на внешнем рынке. Компании продолжали нанимать сотрудников, чтобы справляться с ростом рабочих нагрузок. Однако темпы найма несколько снизились по сравнению с предыдущим месяцем. Экспортный спрос также показал положительную динамику. Инфляционное давление в секторе услуг ослабло – как по затратам на сырье, так и по отпускным ценам. Это может свидетельствовать о снижении угрозы вторичных инфляционных эффектов. Если в январе значение поднимется до ожидаемых 56,0 пунктов, это может укрепить австралийский доллар на фоне самой сильной активности с начала 2022 г. 4 февраля, 3.30/ Япония/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 53,2 п./ действ.: 51,6 п./ прогноз: 53,4 п./ USD/JPY – внизВ декабре индекс PMI в японском секторе услуг составил 51,6 п., подтвердив устойчивый рост активности. Это был уже 10-й месяц подряд, когда отрасль демонстрировала положительную динамику. Особенно быстро увеличивались объемы новых заказов. Темпы их роста стали максимальными за 4 месяца. Позитивную роль сыграл устойчивый внешний спрос, а также рост незавершенных заказов внутри страны. На этом фоне компании ускорили темпы найма. Среди ценовых факторов наблюдалось замедление инфляции стоимости сырья. Если январские значения достигнут ожидаемых 53,4 п., иена может получить поддержку на фоне стабильного расширения сектора услуг и улучшения внешнего спроса. 4 февраля, 4.45/ КНР/***/ Индекс деловой активности в секторе услуг от Markit в январе/ пред.: 52,6 п./ действ.: 52,1 п./ прогноз: 52,0 п./ Brent – вниз, USD/CNY – вверхВ декабре индекс PMI китайского сектора услуг от RatingDog снизился до 52,1 п., что свидетельствует о продолжении умеренного роста, но в более слабом темпе. Это был самый низкий показатель с июня. Замедление произошло на фоне снижения числа новых заказов и ухудшения внешнего спроса, особенно в туристической сфере. Уже пятый месяц подряд формируется отрицательная динамика занятости. Затраты на сырье росли незначительно, однако темпы инфляции по материальным затратам были одними из самых высоких за год. При этом отпускные цены компаний снизились. Если индекс в январе подтвердится на прогнозном уровне 52,0 п., это может оказать давление на нефтяные котировки и юань. 4 февраля, 9.00/ РФ/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 52,2 п./ действ.: 52,3 п./ прогноз: 52,4 п./ USD/RUB – внизИндекс PMI в сфере услуг в декабре составил 52,3 п., показав рост третий месяц подряд и выйдя на самый высокий показатель с января 2025 года. Сектор демонстрировал прирост новых заказов и производственной активности, а выпуск достиг максимальных темпов за семь месяцев. Однако несмотря на расширение бизнеса, количество сотрудников в компаниях снизилось, и темпы сокращения занятости оказались самыми высокими почти за три года. Бизнес-оптимизм ухудшился и опустился до второго самого низкого значения с начала 2023 г. Если январский индекс поднимется до уровня 52,4 п., рубль может получить поддержку на фоне ожиданий стабилизации в секторе. 4 февраля, 11.55/ Германия/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 53,1 п./ действ.: 52,7 п./ прогноз: 53,3 п./ EUR/USD – вверхИндекс HCOB для сектора услуг Германии в декабре составил 52,7 п., немного снизившись по сравнению с предыдущими значениями. Активность в секторе оставалась устойчивой:деловая активность и объемы заказов продолжали растивнешний спрос восстанавливалсяоптимизм компаний относительно ситуации в ближайшие 12 месяцев усилился Тем не менее на рынке труда началось ухудшение – темпы сокращения занятости стали максимальными за более чем 5 лет. Если в январе индекс достигнет 53,3 п., евро может получить поддержку на фоне признаков усиления сектора услуг. 4 февраля, 12.00/ Еврозона/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 53,6 п./ действ.: 52,4 п./ прогноз: 51,9 п./ EUR/USD – внизДекабрьские данные показали снижение индекса PMI в сфере услуг еврозоны до 52,4 п. Это минимальное значение за последние 4 месяца, что свидетельствует о замедлении роста в секторе. Впервые за почти 5 лет занятость в отрасли не продемонстрировала прироста. Усилия компаний по сохранению численности персонала начали ослабевать. Несмотря на негативные сигналы, общий уровень деловых ожиданий остался положительным. Географическая картина разделилась: Германия показала устойчивый роство Франции сектор оказался на грани сокращенияЧто возможно связано с задержками в утверждении бюджета на 2026 год. Если значение в январе снижается до прогнозных 51,9 п., евро может испытывать рыночное давление. 4 февраля, 12.30/ Великобритания/**/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 51,3 п./ действ.: 51,4 п./ прогноз: 54,3 п./ GBP/USD – вверхВ декабре индекс PMI в сфере услуг Великобритании составил 51,4 п., зафиксировав постепенное продолжение роста. Это девятый месяц подряд, когда сектор демонстрирует положительную динамику. Компании отметили, что принятие бюджета на 2026 год сняло часть неопределенности и способствовало восстановлению инвестиционной активности. На фоне повышения затрат на оплату труда компании сократили занятость – снижение численности персонала стало самым резким за последние месяцы. При этом деловые ожидания усилились, а уверенность в перспективах на следующий год достигла наивысшего уровня с осени 2024 года. Если в январе индекс поднимется до прогнозных 54,3 п., фунт получит устойчивую поддержку на фоне улучшения условий в сфере услуг. 4 февраля, 13.00/ Еврозона/***/ Рост потребительской инфляции в январе/ пред.: 2,1%/ действ.: 1,9%/ прогноз: 1,7%/ EUR/USD – внизВ декабре инфляция потребительских цен в еврозоне замедлилась до уровня 1,9%, опустившись ниже отметки в 2%, которую ориентиром считает Европейский центральный банк. Это первое значение ниже этой границы с мая прошлого года. Замедление подтверждает ожидания сохранения ключевых ставок ЕЦБ на текущем уровне в ближайшие месяцы. Цены в сфере услуг снизились до 3,4%, темпы роста в непродовольственном секторе также ослабли (до 0,4%). Базовая инфляция, не учитывающая волатильные компоненты, снизилась до 2,3% – минимального значения за четыре месяца. Внутри еврозоны инфляция наибольшими темпами снизилась в Германии, Франции и Испании. Лишь в Италии был зафиксирован незначительный прирост. Если в январе итоговый показатель составит прогнозные 1,7%, евро может оказаться под давлением, поскольку рынок воспримет это как сигнал для сохранения мягкой монетарной политики. 4 февраля, 13.00/ Еврозона/***/ Рост инфляции производителей в декабре/ пред.: -0,5%/ действ.: -1,7%/ прогноз: -2,0%/ EUR/USD – внизЦены производителей в еврозоне в ноябре снизились до -1,7%, углубив снижение, продолжающееся уже 4-й месяц подряд. Хотя показатель оказался лучше рыночного прогноза (-2,0%), он по-прежнему указывает на слабое ценовое давление со стороны производственного сектора. Текущая динамика свидетельствует о снижении издержек компаний, вызванном уменьшением цен на материалы и энергию. Это, в свою очередь, создает дополнительную аргументацию в пользу мягкой политики ЕЦБ. Если в декабре инфляция производителей подтвердится в районе прогноза в -2,0%, евро может испытать умеренное давление, особенно на фоне общего замедления потребительского и производственного ценового роста. 4 февраля, 16.15/ США/**/ Рост занятости в частном секторе в январе/ пред.: -29 тыс./ действ.: 41 тыс./ прогноз: 40 тыс./ USDX (6-валютный индекс USD) – внизПо пересмотренным данным, в декабре количество рабочих мест в частном секторе США выросло на 41 тыс. Это существенно превышает ожидаемое ранее снижение на 29 тыс. и почти соответствует рыночному прогнозу. Набор персонала происходил в первую очередь в:сферах здравоохранения и образования (+39 тыс.)гостинично-ресторанном секторе (+24 тыс.)торговле, строительстве и добывающей отрасли При этом сокращения затронули профессиональные и деловые услуги, сферу IT и обрабатывающую промышленность. Малые предприятия добавили 9 тыс. рабочих мест, средние – 34 тыс., тогда как крупные компании увеличили занятость всего на 2 тыс. Позитивной новостью стало увеличение зарплат. Если январские данные подтвердят прирост около 40 тыс., доллар может временно ослабнуть на фоне ограниченного, но положительного тренда на рынке труда. 4 февраля, 17.30/ Канада/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 44,3 п./ действ.: 46,5 п./ прогноз: 47,0 п./ USD/CAD – внизПо данным S&P Global, индекс PMI в сфере услуг Канады в декабре вырос до 46,5 п. (с 44,3 п. в ноябре), оставаясь при этом в зоне снижения активности. За исключением кратковременного роста в октябре, индекс не поднимался выше нейтральной отметки в течение всего 2025 года. Компании фиксировали слабый внутренний и внешний спрос:объемы новых заказов сокращались тринадцатый месяц подрядэкспорт продемонстрировал очередное резкое падениеНа фоне снижающейся деловой активности компании продолжали сокращать численность персонала четвертый месяц подряд. Сокращения происходили, в основном, за счет невосполненных вакансий. Оценки компаний в отношении будущей активности оставались позитивными, но уровень уверенности по-прежнему был ниже среднесрочного значения, что отражает настороженное восприятие тарифной и регуляторной политики. Если показатель в январе поднимется, канадская валюта тоже может укрепиться. 4 февраля, 17.40/ США/***/ Индекс деловой активности в сфере услуг S&P Global в январе (финальный)/ пред.: 54,1 п./ действ.: 52,5 п./ прогноз: 52,5 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – волатильноИндекс деловой активности в секторе услуг США от S&P Global сохранился в январе на уровне 52,5 п., не изменившись по сравнению с декабрьским минимумом за восемь месяцев. Несмотря на сохранение положительной зоны, темпы роста замедлились. Спад новых заказов усилился.Экспорт сократился самыми быстрыми темпами с 2022 года. Это негативно повлияло на загрузку мощностей.Что, в свою очередь, отразилось в слабой динамике занятости.Ожидания в отношении будущей активности стали менее оптимистичными: деловая уверенность снизилась до минимального значения за три месяца. Если показатель за январь удержится на уровне 52,5 п., реакция доллара США может носить разнонаправленный характер: с одной стороны – позитивный факт устойчивости сектора, с другой – ограниченность импульса роста. 4 февраля, 18.00/ США/***/ Индекс деловой активности в секторе услуг ISM в январе/ пред.: 52,4 п./ действ.: 52,6 п./ прогноз: 54,4 п./ USDX (6-валютный индекс USD) – вверхИндекс деловой активности в сфере услуг США от ISM в декабре достиг отметки 54,4 п., превысив ожидания в 52,3 п. и став максимальным значением с октября 2024 г. Это третий месяц роста подряд и первый случай с февраля, при котором все ключевые субиндексы перешли в зону расширения. Все эти компоненты продемонстрировали ускорение:деловая активностьуровень новых заказовзапасыанятостьэкспортные заказыОсобенно выразительным оказался прирост новых заказов. Улучшения также коснулись занятости и импортных поставок. Если январские данные подтвердятся на уровне 54,4 п., доллар получит твердую поддержку благодаря уверенной динамике в крупнейшем секторе экономики. 4 февраля, 18.30/ США/**/Запасы сырой нефти в США от EIA/ пред.: 3,602 млн барр./ действ.: -2,296 млн барр./ прогноз: -1,007 млн барр./ Brent – внизЗа неделю, завершившуюся 23 января, коммерческие запасы нефти в США сократились на 2,296 млн баррелей, вопреки ожиданиям роста на 1,75 млн баррелей. Запасы в Кушинге (Оклахома), ключевом хранилище нефти, уменьшились на 278 тыс. баррелей. Дополнительным фактором давления выступил рост запасов бензина – на 224 тыс. баррелей, меньше прогноза в 1,3 млн, а также увеличение запасов дистиллятов (включая дизель и мазут) на 329 тыс. баррелей при рыночных ожиданиях снижения. Статистика EIA указывает на сбалансированное, но чувствительное состояние нефтяного рынка. При ослаблении предложения спрос остается умеренно нестабильным. Снижение совокупных запасов может оказаться недостаточным фактором для роста котировок, учитывая рост запасов в ключевых продуктовых группах. Публикация данных может усилить давление на нефть марки Brent, особенно если участники рынка продолжат концентрироваться на сигналах превышения предложения над спросом. 2 февраля, 2.50/ Япония/ Краткий обзор мнений Банка Японии/ ставка – 0,75%/ USD/JPY2 февраля, 14.45/ Великобритания/ Выступление замглавы Банка Англии Сары Бриден/ GBP/USD2 февраля, 16.30/ Великобритания/ Выступление Ребекки Джексон из Банка Англии/ GBP/USD2 февраля, 20.25/ США/ Выступление главы ФРБ Атланты Рафаэля Бостика/ USDX3 февраля, 7.30/ Австралия/ Выступление главы Резервного банка Австралии Мишель Буллок/ AUD/USD3 февраля, 14.45/ Еврозона/ Выступление Патрика Монтагнера из Наблюдательного совета ЕЦБ/ EUR/USD3 февраля, 16.00/ США/ Выступление главы ФРБ Ричмонда Томаса Баркина/ USDX3 февраля, 17.50/ Еврозона/ Выступление Буркхарда Бальца из правления Немецкого федерального банка/ EUR/USD4 февраля, 8.00/ Австралия/ Выступление Брэда Джонса из Резервного банка Австралии/ AUD/USDТакже в эти дни ожидаются выступления представителей ведущих центробанков. Их комментарии обычно вызывают волатильность на валютном рынке, так как могут указывать на дальнейшие планы регуляторов по ставкам. Экономический календарь открывается по ссылке. Все показатели приводятся в годовом исчислении (г/г). При расчете в месячном исчислении данные отмечаются примечанием (м/м). Торговый баланс, экспорт, импорт указывается в валюте страны. Знак * определяет (по мере возрастания) степень важности отчета для активов, которые доступны на платформе InstaForex. Напоминаем, что время публикации указано МСК (GMT +3.00). Открыть торговый счет можно здесь. Смотрите также видеоновости рынка от ГК InstaForex. А чтобы инструменты всегда был под рукой, советуем скачать приложение MobileTrader.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Американский доллар. Превью недели

Американский доллар будет вновь главным драйвером всего валютного рынка. Новостей экономического плана на следующей неделе будет много, а 2026 год приучил нас к тому, что Дональд Трамп тоже регулярно любит ошарашить рынки. Следовательно, даже экономических событий хватит для того, чтобы оба инструмента не стояли на одном месте. А если прибавить к ним еще и политические... Но по поводу Трампа гадать не будем. О чем сообщит президент США на этот раз знает только президент США. Я уверен, что даже его ближайшее окружение не всегда может спрогнозировать его заявления. Что касается экономических событий, то я советую сосредоточить внимание на индексах деловой активности ISM в сферах услуг и производства(выйдут в понедельник и среду), отчете ADP по рынку труда(среда), отчете JOLTS по открытым вакансиям(вторник), отчетах по безработице и Nonfarm Payrolls(пятница), индексе настроения потребителей от Мичиганского университета(пятница). Безусловно, ключевыми являются Nonfarm Payrolls и уровень безработицы, но последнее заседание FOMC состоялось на прошлой неделе. До следующей встречи управляющих ФРС эти отчеты выйдут еще раз. Следовательно, Джером Пауэлл и его коллеги будут анализировать сразу два пакета данных, чтобы принять решение. Правда, решение будет зависеть не только от экономических данных, но и от, например, «шатдауна». Экономисты считают, что новый «шатдаун» продлится недолго, но я бы не был так уверен. Если он вновь затянется на несколько недель, ФРС может продлить паузу за неимением статистической информации. Помимо этого, рынок сосредоточен на судебном расследовании против Джерома Пауэлла и Лизы Кук. Трамп не оставил намерения уволить обоих, чтобы никто из них больше не досаждал ему внутри FOMC. Американские суды не самые быстрые в мире, но «вода камень точит». Во время первого президентского срока Трамп только грозил и критиковал, а сейчас делает все, чтобы реструктурировать комитет FOMC. Обратите внимание на другие мои статьи: Евровалюта. Превью недели Британский фунт. Превью недели Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Политика Дональда Трампа и денежно-кредитная политика ФРС остаются весомыми факторами падения американской валюты в долгосрочном плане. Цели текущего участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. На текущий момент я считаю, что глобальная волна 4 завершила свое построение, поэтому ожидаю дальнейшего повышения котировок. Но в ближайшее время я ожидаю понижательную волну, так как серия волн a-b-c-d-e также выглядит завершенно. В ближайшее время мои читатели могут заняться поиском ориентиров для новых покупок. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD имеет вполне понятный вид. Пятиволновая повышательная структура завершила свое построение, но глобальная волна 5 может принять гораздо более протяженный вид. Я считаю, что в ближайшее время может наблюдаться построение коррекционного набора волн, после чего возобновиться построение восходящего тренда. Следовательно, в ближайшие недели я могу посоветовать искать возможности для новых покупок. На мой взгляд, при Дональде Трампе фунт стерлингов имеет все шансы стоить 1,45-1,50$. Сам Трамп приветствует снижение курса доллара. Все его действия имеют двойной позитивный эффект: снижение доллара и решение внутренних, внешних, торговых и геополитических вопросов. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 12 часов назад

ИнстаФорекс

Британский фунт. Превью недели

Британский фунт полностью повторяет путь европейской валюты. Последняя волновая структура – повышательная, пятиволновая, следовательно, по канонам волнового анализа, сейчас должно начаться построение одно, а лучше трех коррекционных волн. Напомню, что глобальная волна 5, с моей точки зрения, не завершена. Я жду большего повышения и евро, и фунта. В этом случае волновая разметка может трансформироваться в более сложную, но одну коррекционную волну мы все равно должны увидеть. Следовательно, на следующей неделе будет превалировать коррекционный сценарий. Что может его поддержать? В первую очередь, следует отметить заседание Банка Англии. BoE, как и ECB, не собирается в начале февраля проводить раунд смягчения денежно-кредитной политики, но это не означает, что рынок пропустит это событие мимо. В сопроводительном заявлении Банка Англии будут содержаться прогнозы по ключевым экономическим показателям, а итоги голосования MPC по процентной ставке могут удивить, как приятно, так и неприятно. В данное время консенсус-прогноз подразумевает два голоса в пользу снижения ставки и семь против. Если голосующих «за» будет больше, рынок может усилить давление на британца. Однако я думаю, что сильного давления на фунт мы не увидим. Коррекция – есть коррекция, а инфляция в Великобритании по итогам декабря ускорилась до 3,4%. Если сравнить это значение с последним локальным пиком, то индекс потребительских цен в Британии замедлился не так уж сильно в последние 6 месяцев. На мой взгляд, для следующего снижения процентной ставки требуется падение инфляции ниже 3%. Больше важных событий в Великобритании не запланировано на следующую неделю, но следует помнить о том, что Дональд Трамп в новом году практически каждые пару дней ошарашивает рынки. Я не исключаю, что так будет и на этот раз. Следовательно, новости от Трампа могут даже перекрыть собой заседание Банка Англии. Обратите внимание на другие мои статьи: Евровалюта. Превью недели Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Политика Дональда Трампа и денежно-кредитная политика ФРС остаются весомыми факторами падения американской валюты в долгосрочном плане. Цели текущего участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. На текущий момент я считаю, что глобальная волна 4 завершила свое построение, поэтому ожидаю дальнейшего повышения котировок. Но в ближайшее время я ожидаю понижательную волну, так как серия волн a-b-c-d-e также выглядит завершенно. В ближайшее время мои читатели могут заняться поиском ориентиров для новых покупок. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD имеет вполне понятный вид. Пятиволновая повышательная структура завершила свое построение, но глобальная волна 5 может принять гораздо более протяженный вид. Я считаю, что в ближайшее время может наблюдаться построение коррекционного набора волн, после чего возобновиться построение восходящего тренда. Следовательно, в ближайшие недели я могу посоветовать искать возможности для новых покупок. На мой взгляд, при Дональде Трампе фунт стерлингов имеет все шансы стоить 1,45-1,50$. Сам Трамп приветствует снижение курса доллара. Все его действия имеют двойной позитивный эффект: снижение доллара и решение внутренних, внешних, торговых и геополитических вопросов. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 14 часов назад

ИнстаФорекс

Евровалюта. Превью недели

Европейская валюта завершила неделю на минорной ноте, снизившись от пиков на 230 базовых пунктов. На мой взгляд, все идет по ранее озвученному волновому сценарию. Инструмент EUR/USD построил пятиволновую структуру, такую же(только импульсную) построил инструмент GBP/USD, что подразумевало построение коррекционной волны или набора волн по обоим инструментам. Именно это мы и наблюдали в конце текущей недели. Следовательно, снижение котировок и(что самое важное) укрепление американской валюты не обязательно должно иметь под собой какие-нибудь очевидные причины. В последнее время рынок привык связывать движения на рынке с конкретными новостями и событиями. Однако не всегда рынок движется только на основании событий и новостей. На следующей неделе событий будет много, а потенциально – еще больше. Начнем с экономики и Евросоюза. В Европе на следующей неделе состоится заседание ЕЦБ. И хоть участники рынка не ждут никаких изменений в денежно-кредитной политике, все равно это событие – важное. Взять хотя бы выступление Кристин Лагард. В последние месяцы инфляция в Евросоюзе потихоньку продолжает замедляться, и существует риск ее снижения ниже целевых 2%. Этого допустить ЕЦБ не может, поэтому от г-жи Лагард могут последовать намеки на дальнейшие действия регулятора. Также в Евросоюзе выйдет отчет по инфляции, согласно которому январское значение может снизиться с 1,9% в годовом исчислении до 1,7%. Снижение инфляции может повлечь за собой снижение европейской валюты, что полностью вписывается в коррекционный сценарий. Также в Европе выйдет отчет по розничной торговле и по промышленному производству в Германии. Неэкономические новости связаны с Дональдом Трампом. Трамп в очередной раз раскритикует ФРС, начнет спецоперацию против Ирана, введет новые пошлины, заявит о своих претензиях на какие-либо территории, пригрозит выходом из НАТО и так далее... Каждое из этих событий может отразиться на курсе американской валюты, а значит и на инструментах EUR/USD и GBP/USD. Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение повышательного участка тренда. Политика Дональда Трампа и денежно-кредитная политика ФРС остаются весомыми факторами падения американской валюты в долгосрочном плане. Цели текущего участка тренда могут простираться вплоть до 25-й фигуры. На текущий момент я считаю, что глобальная волна 4 завершила свое построение, поэтому ожидаю дальнейшего повышения котировок. Но в ближайшее время я ожидаю понижательную волну, так как серия волн a-b-c-d-e также выглядит завершенно. В ближайшее время мои читатели могут заняться поиском ориентиров для новых покупок. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD имеет вполне понятный вид. Пятиволновая повышательная структура завершила свое построение, но глобальная волна 5 может принять гораздо более протяженный вид. Я считаю, что в ближайшее время может наблюдаться построение коррекционного набора волн, после чего возобновиться построение восходящего тренда. Следовательно, в ближайшие недели я могу посоветовать искать возможности для новых покупок. На мой взгляд, при Дональде Трампе фунт стерлингов имеет все шансы стоить 1,45-1,50$. Сам Трамп приветствует снижение курса доллара. Все его действия имеют двойной позитивный эффект: снижение доллара и решение внутренних, внешних, торговых и геополитических вопросов. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 16 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Превью недели. Индексы ISM, Нонфармы и шатдаун

Пара евро-доллар завершила пятничные торги на отметке 1,1851, на фоне резкого усиления американской валюты. При этом в течение недели гринбек находился под сильным давлением, благодаря чему покупатели eur/usd вплотную подобрались к границам 21-й фигуры, обозначившись на отметке 1,2082 (4,5-летний ценовой максимум). Но удача отвернулась от покупателей пары – всего за два дня цена снизилась более чем на 200 пунктов, реагируя, в частности, на номинацию Кевина Уорша на должность председателя Федеральной резервной системы. Рынок увидел в Уорше не «политического эмиссара», а хранителя институциональной устойчивости ФРС. Его номинация стала сигналом о том, что даже при давлении Белого дома монетарная политика не превратится в инструмент краткосрочной политической выгоды Трампа. Тем более что его взгляды сформировались внутри системы (ранее он являлся членом Совета управляющих ФРС), а не вне её. В итоге общее доверие к доллару возросло, благодаря чему он укрепил свои позиции по всему рынку. Но теперь трейдеры переключатся на иные фундаментальные факторы, которые могут оказаться не на стороне американской валюты. В центре внимания – шатдаун, Иран и ключевые макроэкономические отчеты. В понедельник правительство США частично приостановит свою работу, несмотря на достигнутую договоренность между президентом Дональдом Трампом и конгрессменами-демократами. Согласно компромиссу, все правительственные структуры получат финансирование до конца сентября (т.е. до конца финансового года) – кроме Департамента внутренней безопасности (DHS), финансирование которого будет продлено на 2 недели. Соглашение было достигнуто в последний момент перед дедлайном и прошло утверждение лишь в Сенате. Тогда как Палата представителей вернется к работе только в понедельник – уже после формального начала частичного шатдауна. Учитывая достигнутый компромисс, трейдеры вряд ли отреагируют на сам факт частичной приостановки американского правительства – сильная волатильность ожидается лишь в том случае, если нижняя палата Конгресса провалит голосование (что маловероятно). Ситуация с Ираном также находится в подвешенном состоянии. Дональд Трамп вчера сообщил о том, что Тегеран ведет переговоры с Вашингтоном по вопросу своей ядерной программы, но при этом он не выразил оптимизма в отношении их итогов. При этом, по информации издания The Wall Street Journal, Белый дом готовит варианты быстрых военных действий в Иране, которые не повлекут за собой риск длительной войны. Также утверждается, что Трамп рассматривает возможность использования угрозы бомбардировок как инструмента давления с целью добиться дипломатических уступок от Ирана (т.е. применение силы – не самоцель). В свою очередь иранские Вооруженные силы переведены в состояние максимальной боеготовности. Останется ли этот процесс в переговорной плоскости или же в итоге «заговорят пушки» – вопрос открытый. По большому счету, это основная интрига предстоящей недели, по крайней мере в контексте геополитики. Основные макроэкономические отчёты предстоящей недели будут опубликованы в США. В центре внимания – индексы ISM и ключевые релизы в сфере американского рынка труда (JOLTS, ADP, NFP). Если шатдауна не удастся избежать, то публикации JOLTS и NFP будут отложены. Но судя по всему, этого не случится – все отчёты будут обнародованы в срок. Так, производственный индекс ISM на протяжении трех предыдущих месяцев демонстрировал нисходящую динамику, снизившись до отметки 47,9. С марта прошлого года показатель находится ниже 50-пунктной отметки. Согласно предварительным прогнозам, в январе индекс немного вырастет (до 48,5), но всё равно останется в зоне сокращения. Однако если вопреки прогнозам показатель снова продемонстрирует нисходящую динамику (четвертый месяц подряд), доллар окажется под давлением, поскольку ISM Manufacturing Index – это важный индикатор оценки состояния американской экономики. Этот релиз ожидается в понедельник, тогда как во вторник будут опубликованы данные JOLTS (если публикацию не перенесут из-за шатдауна). Уровень открытых вакансий среди частного сектора резко снизился в ноябре (7,670 млн до 7,150 млн). Это минимальное значение показателя с сентября 2024 года. В декабре ожидается его незначительный рост – до 7,210 млн. Такой результат вряд ли окажет поддержку гринбеку, поскольку уровень вакансий останется ниже долгосрочного среднего последних лет. В среду будет опубликован отчёт ADP, который может оказать дополнительное давление на доллар, если выйдет на прогнозном уровне или в красной зоне. Согласно прогнозам, количество занятых в частном секторе выросло в январе всего на 48 тысяч (после 40-тысячного прироста в декабре). Такой результат будет сигнализировать о продолжающемся охлаждении американского рынка труда. То есть это еще один «тревожный звоночек» в преддверии декабрьских Нонфармов. В этот же день (то есть в среду) в Штатах будет опубликован индекс деловой активности в секторе услуг от ISM. Показатель демонстрировал положительную динамику на протяжении последних трех месяцев, достигнув отметки 54,4 (максимальное значение с октября 2024-го года). В январе ожидается небольшой спад – до 53,6. Для долларовых быков важно, чтобы индекс остался выше 50-пунктного значения. В таком случае релиз выполнит роль «спасательного круга» для гринбека, если вышеуказанные отчёты окажутся в красной зоне (по крайней мере, именно такая ситуация наблюдалась месяц назад). Ну, и наконец, в пятницу в США будут опубликованы ключевые данные по рынку труда за январь (если шатдаун не внесёт свои коррективы). Согласно предварительным прогнозам, безработица в Соединенных Штатах останется в январе на декабрьском уровне, то есть на отметке 4,4%. Количество занятых в несельскохозяйственном секторе должно вырасти всего на 67 тысяч (после 50-тысячного прироста в предыдущем месяце). «Зарплатный показатель» (уровень средней почасовой оплаты труда) должен снизиться до 3,6%, после роста до 3,8%. Прогнозируемые данные будут говорить о замедлении рынка труда США и снижении инфляционного давления. Если Нонфармы выйдут на прогнозном уровне (не говоря уже о красной зоне), доллар окажется под давлением, даже несмотря на «фактор Уорша». Ведь несмотря на реноме «хранителя» институциональной устойчивости ФРС, Кевин Уорш является потенциальным архитектором цикла агрессивного снижения процентной ставки. Слабые Нонфармы станут еще одним аргументом в пользу смягчения денежно-кредитной политики. Кроме того, действующий председатель Федрезерва – Джером Пауэлл – по итогам январского заседания заявил о том, что последующие решения по ставке будут во многом зависеть от динамики американского рынка труда. Также стоит отметить, что в четверг состоится первое в этом году заседание Европейского Центробанка. Однако данное событие, несмотря на свою важность, вряд ли окажет значимое влияние на пару eur/usd. Итоги февральского заседания ЕЦБ предрешены (регулятор наверняка сохранит все параметры ДКП в прежнем виде), а значит учтены рынком в текущих ценах. И всё же, впереди для трейдеров eur/usd – насыщенная неделя. Тон торгам будет задавать доллар, который будет реагировать на ключевые фундаментальные факторы (шатдаун, геополитика, индексы ISM и отчёты по рынку труда США). С точки зрения «техники», пара eur/usd, несмотря на импульсное снижение цены, остаётся на таймфрейме D1 между средней и верхней линиями Bollinger Bands, а также над всеми линиями индикатора Ichimoku, который по-прежнему демонстрирует бычий сигнал «Парад линий». Рассматривать короткие позиции целесообразно только после того, как пара преодолеет уровень поддержки 1,1820 (в этой ценовой точке пересекаются линии Tenkan-sen Kijun-sen). В ином случае пара наверняка вернётся в область 19-й фигуры. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 17 часов назад

ИнстаФорекс

Биткоин – больше не «цифровое золото»?

Биткоин на пару с эфиром продолжают очередной обвал. Вместе с ними падает и весь криптовалютный рынок. Какие причины того, что всего за четыре месяца биткоин обесценился почти на 40% или на 50 000$? Во-первых, хотим напомнить трейдерам две вещи. Ни один восходящий тренд не вечен. Даже в этом правиле бывают исключения, но в большинстве случаев оно работает. Мы бы еще могли поверить в то, что вечно будет расти золото(хотя и это, скорее всего, невозможно), но биткоин золотом не является, физической ценностью не обладает. Во-вторых, каждый восходящий тренд по биткоину заканчивался падением на 70-80%. Поэтому, с нашей точки зрения, все абсолютно закономерно. Тем временем, эксперты потихоньку начинают бить тревогу. Конечно, остаются и те «эксперты», которые продолжают прогнозировать сумасшедший рост биткоина «в самое ближайшее время», но мы уже не раз говорили, как следует относиться к подобным прогнозам. Эксперты отмечают, что в последние месяцы на фоне падения курса американского доллара, глобальной неопределенности и геополитической напряженности все больше инвесторов выбирают проверенные и безопасные активы: золото, серебро, акции. Ранее существовала такая версия, что биткоин должен дорожать при падении американского доллара, защищая сбережения от инфляции. Сейчас все могут увидеть, насколько эта теория рабочая. Ранее существовало расхожее мнение о высокой корреляции биткоина и золота или же биткоина и фондовых индексов США. Сейчас все могут убедиться, насколько это правда. На наш взгляд, большинство «экспертов» обладают «синдромом техасского стрелка». Существует легенда, что в Техасе один фермер стрелял из ружья по стенке сарая, а затем рисовал мишени там, куда попадал чаще всего. Примерно также обстоят дела и на криптовалютном рынке. Биткоин растет – и тут же найдется масса причин «почему», обнаружиться масса корреляций. На самом деле биткоин всегда торговался по своим правилам. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения к уровню 70 800$(уровень 50,0% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков разворота тренда или коррекции нет ни одного. Из областей POI на продажу на дневном ТФ можно выделить «медвежий» IFVG и «медвежий» FVG. На 4-часовом ТФ также сформировано два «медвежьих» FVG, которые также могут предоставить возможность для открытия новых шортов. Однако в ближайшее время следует задуматься уже о коррекции. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящей тенденции. Ключевым паттерном на продажу выступал и выступает «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Движение, спровоцированное этим сигналом, должно быть сильным и длительным. На дневном ТФ по эфиру имеется два «медвежьих» FVG, на 4-часовом ТФ – тоже два «медвежьих» FVG. От этих двух паттернов трейдеры могут рассматривать возможности открытия новых коротких позиций. Наиболее важные паттерны – ближайшие. Все цели, которые мы выделяли, отработаны. Теперь цели падения эфира находятся вплоть до уровня 1 370$, где начался последний восходящий тренд. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 1 февраля по системе ICT.

Биткоин продолжает падение, как мы и прогнозировали, которое переросло уже в обвал. Очередной обвал начался в четверг вечером, при чем падал не только криптовалютный рынок, но и фондовый, рынок драгоценных металлов. Впрочем, нас больше интересует биткоин и его «собратья», и мы именно такого варианта развития событий и ожидали. Падение настолько сильное, что цена даже минимальных коррекций не показывает. Для трейдеров это плохо, так как новые сигналы на продажу не формируются. Однако хотим напомнить, что сигналы не обязаны формироваться перед каждый движением. По биткоину падение началось из «медвежьего» FVG, о чем мы много раз предупреждали. Таким образом, трейдеры имели прекрасную возможность открывать короткую позицию в наивысшей точке коррекции. Естественно, никто не может знать, где то или иное движение завершится. Поэтому фиксацию прибыли можно разбивать на несколько этапов, постепенно закрывая сделку в прибыли. Мы давали цель 70 800$, и биткоин уверенно движется ей навстречу. Никаких признаков завершения падения на данный момент нет. Фундаментальный фон по-прежнему никакого влияния на криптовалютный рынок не оказывает. В среду состоялось оглашение результатов заседания ФРС, которые никакого влияния на биткоин не оказали. Джером Пауэлл не стал обещать снижение ключевой ставки на следующих заседаниях, скорее, высказал опасения из-за нового «шатдауна», который может сделать невозможным смягчение монетарной политики на следующем заседании в марте. Новости относительно возможной атаки Ирана или же о назначении нового председателя ФРС тоже не являлись логическими обоснованиями для падения биткоина. Мы продолжаем придерживаться мнения о технической природе текущего движения на Юг. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящей тенденции. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH в данное время проходит на уровне 97 900$. Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. В 2026 году биткоин может падать хоть до 60 000$, откуда начинал свое последнее восхождение. Прошел только один месяц нового года, а биткоин уже опускался до 75 000$. Цена получила красноречивую реакцию на «медвежий» FVG, торговый сигнал был сформирован. Целью нового витка нисходящего движения выступает уровень 70 800$ – 50,0% по Фибоначчи. Из новых областей POI на продажу мы выделяем «медвежий» IFVG и «медвежий» FVG. В будущем от этих паттернов можно будет открывать новые шорты. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме цена продолжает формирование новой нисходящей структуры. Линия CHOCH проходит на уровне 90 560$, только выше нее можно будет говорить о преобразовании тренда в восходящий. Однако на данный момент нет никаких признаков того, что биткоин может завершить падение в ближайшее время. Скорее, наоборот, цена валится вниз со скоростью света и даже минимальных коррекций не показывает. В ходе последнего витка падения было сформировано два новых «медвежьих» FVG. На текущий момент ни к одному из них скорректироваться биткоин не смог. Однако последний FVG может быть отработан сегодня и дать реакцию. Хотя, конечно, открывать короткие позиции гораздо лучше было раньше. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения к уровню 70 800$(уровень 50,0% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков разворота тренда или коррекции нет ни одного. Из областей POI на продажу на дневном ТФ можно выделить «медвежий» IFVG и «медвежий» FVG. На 4-часовом ТФ также сформировано два «медвежьих» FVG, которые также могут предоставить возможность для открытия новых шортов. Однако в ближайшее время следует задуматься уже о коррекции. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 1 февраля по системе ICT.

Эфир валиться вниз три дня подряд. Как мы и предполагали, цена ушла глубоко ниже линии тренда, которая одновременно выступает пулом ликвидности. Также был отработан уровень 2 400$, который мы называли целью движения. Как видим, все прошло по нашему прогнозу. Единственный минус – отсутствие сигналов на продажу перед началом падения в любой его точке. Однако мы не раз обращали внимание трейдеров на высокую корреляцию биткоина и других криптовалют. Если по биткоину формируется сигнал, то, скорее всего, аналогичное движение покажут и другие криптовалюты. Однако если трейдеры имеют желание использовать сигналы только по эфиру, то на 4-часовом ТФ было сформировано минимум два – на продажу, в областях POI, которые являются «медвежьими» FVG. За последнее время не было сформировано ни одного «бычьего» паттерна, ни одного снятия ликвидности на покупку, ни один из «медвежьих» паттернов не был отменен. На основании чего ожидать роста? Конечно, возможна очередная коррекция, ибо без коррекций не существует ни один тренд. Однако даже для того, чтобы ожидать коррекционный рост, требуются хотя бы какие-то признаки начала этого роста. В данное время таковых нет. Что касается фундаментального фона, то мы по-прежнему не считаем, что движения на криптовалютном рынке как-то связаны с новостями в мире. ФРС на этой неделе провела первое заседание в текущем году и не приняла никаких важных решений. Также стало известно о новых пошлинах Трампа и имя нового председателя ФедРезерва. Вчера в США начался очередной «шатдаун», однако фундаментальный фон не соответствовал такому движению. Анализ ETH/USD 1D. Эфир на дневном ТФ продолжает формирование нисходящей тенденции. В начале нового витка падения по эфиру не было сформировано сигналов на продажу, но был сформирован нужный сигнал по биткоину, который можно было использовать и для эфира. В данное время на дневном ТФ имеется два «медвежьих» паттерна, оба – FVG. В будущем от них можно рассматривать новые короткие позиции. Линия CHOCH проходит по уровню 3 395$ – последний LH(Lower High). До тех пор, пока цена находится ниже нее, нисходящий тренд сохраняется. Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме эфир продолжает тотальный обвал. В ходе последнего витка падения было сформировано два новых «медвежьих» FVG. Однако мы видим, что цена даже не попыталась вернуться к ним перед новым падением. Таким образом, сделки на продажу можно было открывать только из первых двух «медвежьих» FVG. Сегодня эфир может получить реакцию на самый последний FVG и продолжить движение вниз. Если этот паттерн окажется отмененным, начнется коррекция. Однако напомним, что весь криптовалютный рынок в той или иной степени ходит за биткоином. Поэтому сигналы по биткоину даже важнее сигналов по другим токенам. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящей тенденции. Ключевым паттерном на продажу выступал и выступает «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Движение, спровоцированное этим сигналом, должно быть сильным и длительным. На дневном ТФ по эфиру имеется два «медвежьих» FVG, на 4-часовом ТФ – тоже два «медвежьих» FVG. От этих двух паттернов трейдеры могут рассматривать возможности открытия новых коротких позиций. Наиболее важные паттерны – ближайшие. Все цели, которые мы выделяли, отработаны. Теперь цели падения эфира находятся вплоть до уровня 1 370$, где начался последний восходящий тренд. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss трейдеров, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает от нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс