Новости форекс

XAU/USD. Анализ цен. Прогноз. Геополитическая неопределенность и «ястребиный» настрой ФРС ограничивают рост золота.

Перед выходными золото (XAU/USD) добралось до круглого уровня $4200, увеличилась более чем на 1,40%, благодаря снижению доходности казначейских облигаций США и ослаблению доллара. Последние данные из США показали нарастание пессимизма среди домохозяйств относительно состояния экономики, при этом инвесторы уверены в том, что Федеральная резервная система не будет менять процентные ставки.Индекс потребительских настроений Мичиганского университета в октябре снизился до 46,3, что ниже предыдущего показателя в 48,1 и прогнозируемых 47,6. Американцы пересмотрели свои прогнозы инфляции на горизонте одного года и пяти лет: ожидается рост на год вперед с 4,6% до 4,7%, а на пятилетний срок — с 3,4% до 3,5%.Эти данные указывают на возможное сокращение потребительских расходов в будущем, но представители ФРС по-прежнему считают экономику устойчивой, опираясь на сильные показатели с рынка труда.В среду был опубликован протокол последнего заседания Комитета по открытому рынку (FOMC), который продемонстрировал полную поддержку повышения ставок со стороны членов совета, хотя выявил разногласия относительно дальнейшей монетарной политики: одни участники рассматривали это как превентивную меру, другие — как начало цикла ужесточения денежной политики.Член Совета управляющих Кристофер Уоллер высказался в пользу дальнейшего повышения ставок, хотя и отметил, что это не обязательно должно происходить на каждом заседании. Альберто Мусалем из Федерального резервного банка Сент-Луиса подчеркнул, что рекордные уровни инфляции и стабильность рынка труда требуют от ФРС сосредоточиться на её контроле.Трейдеры практически исключили вероятность повышения ставок ФРС в октябре: вероятность того, что ставка останется в диапазоне 3,75%–4%, составляет 81%. Согласно данным Prime Terminal, вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов в декабре также составляет 81%.Доходность 10-летних казначейских облигаций США увеличилась на 1,3 базисного пункта, достигнув 5,248%, что создает давление на доллар. Индекс доллара США (DXY), который отражает курс доллара по отношению к корзине из шести основных валют, поднялся на 0,18%, достигнув отметки 102,22.Доллар укрепляет обострение ситуации на Ближнем Востоке. Конфликт между США и Ираном все еще далек от разрешения, несмотря на заявление президента США Дональда Трампа о том, что он не планирует действия против Ирана до промежуточных выборов. Боевые действия в Ормузском проливе продолжаются, а в Красном море хуситы заложили мины в Баб-эль-Мандебском проливе, нарушая судоходство.Поскольку геополитика имеет важное значение к волатильности на рынках, трейдерам стоит сосредоточиться на геополитической ситуации, ценах на нефть, доходности казначейских облигаций США и курсе доллара. Также важны данные о потребительской и производственной инфляции, которые будут опубликованы на начинающейся неделе, а также показатели розничных продаж, выступления представителей ФРС и данные по рынку труда.С технической точки зрения, нисходящий тренд в золоте может оказаться под угрозой: покупатели активизировались вблизи пятничного минимума $4130, и толкнули цены к дневному максимуму в $4207, после чего цена стабилизировалась ниже уровня $4200. Но пока осцилляторы отрицательны, медведи имеют преимущество. Тем не менее, преодолев $4200, быки встретят сопротивление у 20-дневной SMA, затем у 100-дневной SMA, поднявшись выше них, динамика рыка смениться на умеренно бычью. При снижении, пара найдёт поддержку у уровней $4150-$4130. Ниже, уровень $4100.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 38 минут назад

ИнстаФорекс

NZD/USD. Анализ цен. Прогноз. Ожидания повышения процентных ставок в США ограничивают потенциал восстановления новозеландского

Валютная пара NZD/USD закрылась на выходные чуть выше круглого уровня 0,5605, продемонстрировав незначительный прирост в 0,06% за день, однако в целом продолжает консолидацию вблизи месячного минимума. Новозеландский доллар получает поддержку от некоторого улучшения рыночных настроений, вызванного временным снижением доходности казначейских облигаций США и падением цен на нефть.Однако сохраняющаяся сила доллара США сдерживает восходящий потенциал данной валютной пары.Улучшение аппетита к риску последовало за успешным аукционом по размещению 30-летних казначейских облигаций США в четверг, который вызвал высокий интерес со стороны инвесторов. Результаты аукциона способствовали снижению доходности этих облигаций, что несколько облегчило давление на валюты, чувствительные к риску, включая новозеландский доллар.Одновременно, цены на нефть снизились после сообщения президента США Дональда Трампа в социальной сети Truth Social о том, что США не планируют атаковать Иран до промежуточных выборов в ноябре. Эти комментарии временно снизили геополитическую напряженность, возникшую на фоне предыдущих сообщений о возможных военных действиях Вашингтона против Тегерана.Тем не менее, улучшение рыночных настроений остается хрупким. Цены на нефть все еще находятся на высоких уровнях, что удерживает инфляционные риски в центре внимания и подкрепляет ожидания о дальнейшем повышении процентных ставок Федеральной резервной системы. Индекс доллара США (DXY), показывающий стоимость американской валюты по отношению к корзине из шести основных валют, в пятницу вернулся к уровню 102,22.В то же время доходность 10-летних казначейских облигаций США восстановилась до 5,27% после временного снижения до 5,22%. Перспективы денежно-кредитной политики США остаются основным препятствием к устойчивому росту пары NZD/USD. Согласно данным инструмента CME FedWatch, рынки в основном предполагают, что на заседании 27-28 октября ФРС оставит процентные ставки без изменений в диапазоне 3,75-4,00%, закладывая при этом 85% вероятность очередного повышения ставки в декабре.Что касается Новой Зеландии, то давление на новозеландский доллар продолжается, так как курс денежно-кредитной политики Резервного Банка Новой Зеландии расходится с монетарной политикой ФРС. Резервный банк Новой Зеландии (РБНЗ) сохраняет официальную учетную ставку (OCR) на уровне 2,75%, что значительно ниже базовой ставки ФРС. Этот процентный разрыв весьма благоприятен для доллара США и сдерживает относительную привлекательность новозеландской валюты.Аналитики Westpac предполагают, что в октябре РБНЗ оставит базовую ставку на уровне 2,75%, после чего в декабре произойдет её повышение на 25 базисных пунктов, а в начале 2027 года могут состояться еще два повышения. Эти прогнозы указывают на то, что процесс ужесточения денежно-кредитной политики в Новой Зеландии может проходить более медленно, чем в США, что ограничивает перспективы укрепления пары NZD/USD.А с технической точки зрения, глядя на недельный график, пара нашла поддержку у уровня 0, 5580, ниже которой, цены ускорят падение к июньскому минимуму. Сопротивление пара встретила у уровня 0,5630. Преодолев, у быков будет шанс добраться до круглого уровня 0,5700. Осцилляторы отрицательны, подтверждая преимущество медведей. Поэтому, путь наименьшего сопротивления, нисходящий. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

Мэри Дейли не хочет спешить с повышением ставок

На рынке полностью сформировалось консенсус-мнение в отношении дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики ФРС, которое полностью подтвердили управляющие ФРС, последнее заседание ФРС, протокол ФРС и даже последний график «dot plot». Пазл сложился. До конца года следует ожидать еще один раунд повышения ставки и состоится он, вероятнее всего, в декабре. Еще одна управляющая ФРС, глава ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли сообщила на этой неделе, что сентябрьское ужесточение политики было необходимым в ответ на возросшую инфляцию и повышательные инфляционные риски, однако со следующим раундом спешить не стоит. Новое ужесточение политики состоится лишь в том случае, если экономические шоки окажутся затяжными. Г-жа Дейли сообщила в интервью, что дальнейшее повышение ставок будет определяться тем, продолжится ли конфликт на Ближнем Востоке, как будет развиваться ситуация с торговыми тарифами и насколько сильным будет влияние инвестиций в сектор искусственного интеллекта. Если эти шоки окажутся временными, дополнительное повышение ставок может и не потребоваться. Следовательно, даже на счет декабрьского повышения ставок можно посомневаться. Напомню, что мнение в отношении действий до конца года, которое транслировали рынку управляющие ФРС, имеет один большой изъян. Оно зависит от поступающих экономических данных. На текущий момент данные таковы, что еще один раунд ужесточения, вероятнее всего, понадобится. Но через пару месяцев экономическая ситуация может быть совершенно иной. Именно поэтому я скептически отношусь к индикатору CME FedWatch. Если заседание ФРС должно состояться через неделю и все важные отчеты уже вышли, индикатору можно верить. Но на несколько месяцев вперед загадывать явно не стоит. Уже на следующей неделе в Америке выйдет индекс потребительских цен за сентябрь, который вполне может скорректировать позицию комитета FOMC. В октябре процентная ставка вряд ли будет изменена в любом случае, но тем не менее. «Охлаждающийся» рынок труда и низкая инфляция могут разуверить управляющих ФРС в необходимости проводить ужесточение и в декабре. Исходя из всего вышесказанного, я бы сказал, что «ястребиные» настроения ослабли в последний месяц. Что совершенно никак не отразилось на валютном курсе доллара, который продолжает усиленный рост. Следовательно, я не связываю текущий рост доллара с денежно-кредитной политикой ФРС. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.11 октября. Итоги недели Пауэлл ушел, но остался. Уорш пришел для галочки Мусалем, ФРС: нельзя оставлять рынок в неведении Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне и наоборот готовился бы к развороту. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Однако завершение аналогичной структуры по евро может вызвать завершение структуры и по британцу на любом ее этапе. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

Мусалем, ФРС: нельзя оставлять рынок в неведении

В продолжение предыдущего обзора, на прошлой неделе состоялось выступление одного из управляющих FOMC, главы ФРБ Сент-Луиса Альберто Мусалема, который открыто сообщил, что сокращение коммуникации с общественностью может привести к увеличению процентных ставок и инфляции. По словам Мусалема, население и бизнес должны четко понимать, в каком направлении собирается двигаться ФРС, чтобы иметь возможность подстроиться под новые экономические реалии. Если этого нет, уровень неопределенности возрастает, что не может позитивно отразиться на экономике и общественном доверии к регулятору. Г-н Мусалем также сообщил, что центральные банки не обязаны выдавать рынкам карту процентных ставок, однако они также не должны скрывать свое текущее мнение и возможные действия. Домохозяйства и бизнес должны понимать, какие решения регулятор может принять в ответ на те или иные изменения в экономике. Президент ФРБ Сент-Луиса также сообщил, что сокращением коммуникации ФРС вызовет только рост недоверия к себе и вынудит общественность гадать о своих действиях. Неопределенность ведет к росту процентных ставок, а также росту премии за риск. Риски инфляции также растут, а поведение общества может стать «оторванным» от политики центрального банка. Также г-н Мусалем считает, что слабая коммуникация порождает сомнения в демократической легитимности управляющих. «Мы не должны молчать. Мы не должны оставлять общество один на один с собственными догадками. Мы должны объяснять позицию центрального банка и логику дальнейших действий, не обязательно давая какие-либо обещания», считает Мусалем. Итак, Альберто Мусалем стал одним из первых, кто открыто высказал свою позицию, не совпадающую с мнением нового главы ФРС. Бунт на корабле? Как я уже говорил, я считаю, что «серым кардиналом» остается Джером Пауэлл, и именно этот факт заставит комитет FOMC принимать решения в соответствии с собственными мандатами, а не решения, которые транслирует Дональд Трамп через Кевина Уорша. Вероятно, поэтому Дональд Трамп даже после ухода Пауэлла с должности руководителя ФРС страстно желает уволить его, а министр финансов Скотт Бессент открыто призывает Пауэлла уйти на покой, ради уважения к традициям. Теперь Джером Пауэлл уйдет с еще меньшей вероятностью и, вероятно, и дальше продолжит руководить ФРС, сохраняя ее независимость от Белого Дома. Однако доллар США уже в любом случае выжал из ужесточения денежно-кредитной политики все, что можно было. Даже Пауэлл не является причиной дальнейшего роста американской валюты. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.11 октября. Итоги недели Пауэлл ушел, но остался. Уорш пришел для галочки Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне и наоборот готовился бы к развороту. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Однако завершение аналогичной структуры по евро может вызвать завершение структуры и по британцу на любом ее этапе. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 4 часа назад

ИнстаФорекс

Пауэлл ушел, но остался. Уорш пришел для галочки

Последние две недели представители комитета FOMC активно раздавали комментарии о текущей денежно-кредитной политике, хотя летом Кевин Уорш неоднократно заявлял, что он не приветствует чрезмерное общение управляющих с общественностью. По мнению нового главы ФРС, планы должны оставаться в секрете, а рынки не должны знать заранее о том, какое решение будет принято на следующем заседании. Однако на практике мы видим совершенно иную картину. За прошедшие две недели выступили практически все члены FOMC, которые активно говорили о перспективах ставок. Ранее я писал о том, что теневым лидером ФРС может оставаться Джером Пауэлл. Бывший президент ФРС принял решение сохранить за собой место в составе комитета FOMC, на что имел полное право. Однако г-н Пауэлл мог спокойно уйти в отставку, но не пожелал этого делать. Почему? Ранее я высказывал предположение о том, что Пауэлл мог таким образом, отмстить Дональду Трампу, который пытался активно его уволить в течение практически всего срока своих полномочий и срока полномочий самого Пауэлла. Чем закончилась эта история, вероятно, знают все. Однако г-н Пауэлл практически открыто сообщил, что он принял решение остаться исключительно из-за того, что против него были выдвинуты ложные обвинения. Проще говоря, бывший глава FOMC как бы сообщил, что он остается назло Трампу. Но что может сделать Пауэлл, если он больше не является руководителем ФРС? На мой личный взгляд, он сохранил влияние на комитет FOMC и, следовательно, может оказывать влияние на решение, принимаемые управляющими. Другими словами, он может противостоять Кевину Уоршу, если вдруг тот захочет склонить на «голубиную сторону» кого-либо из управляющих. Исходя из этого, можно предположить, что Кевин Уорш действительно хочет меньше общения управляющих ФРС с публикой, но управляющие ФРС не обязаны и не хотят действовать так, как требует того г-н Уорш. Абсолютно все коллеги Пауэлла продолжают себя вести так, как будто именно Пауэлл остается главой регулятора. Таким образом, видя количество выступлений и комментариев по денежно-кредитной политике, я еще сильнее уверяюсь в том, что Пауэлл остался неспроста. Если так, то фигура Джерома Пауэлл фактически остается наиболее важной на шахматной доске, с одной стороны которой сидит Дональд Трамп, а с другой стороны ФРС. Пауэлл – это некий ферзь, которого должны защищать все остальные фигуры. Что касается Кевина Уорша, то пока ему уготована роль офицера, не более. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD.11 октября. Итоги недели Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне и наоборот готовился бы к развороту. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид, но может усложниться. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C, но после заседания ФРС может трансформироваться в A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то британская валюта продолжит снижение с целями, расположенными ниже 31 фигуры, около которой располагается лоу волны С. Однако завершение аналогичной структуры по евро может вызвать завершение структуры и по британцу на любом ее этапе. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 6 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 11 октября. Итоги недели

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложнилась. На старшем масштабе(нижняя картинка) понижательный участок тренда принял пятиволновой вид A-B-C-D-E, который может быть завершен в любой момент, так как выглядит вполне укомплектованно. Размеры всех волн этого участка приблизительно одинаковые, поэтому я считаю его коррекционным. Если это предположение верно, то после его завершения начнется построение импульсного повышательного участка тренда с целями, расположенными гораздо выше 20-й фигуры. На младшем масштабе(верхняя картинка) продолжается построение импульсного набора волн, который может принадлежать волне E старшего масштаба. Если это действительно так, то как бы сильно не рос доллар, его укрепление подходит к концу. Можно ожидать построения пятой волны понижательной структуры, так как она выглядит импульсно. Однако в любом случае текущая волновая картина предполагает завершение построения понижательного набора волн. Но обоих графиках. Новостной фон и резкая смена настроений на рынке привела к сильному росту американской валюты, но с каждым днем расти доллару становится все сложнее и сложнее. Европейская валюта сумела удержать позиции. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы практически не изменился, а в течение всей прошедшей недели доллар не сумел упрочить свое лидерство, а европейская валюта не сумела хоть немного отыграться. Рынок как будто просто замер на месте и выбросил из своей жизни целую неделю. Впрочем, если посмотреть на календарь новостей, то всякие вопросы отпадают. Наиболее важным событием стал индекс деловой активности ISM в сфере услуг США, который вышел еще в понедельник. Он оказался слабее прогнозов, но в целом показал очень достойный результат. Поэтому спрос на валюту не снизился в первый день недели. Все остальные дни недели были ознаменованы выступлениями управляющих ФРС, Банка Англии и ЕЦБ. На мой взгляд, ничего нового комментарии представителей центральных банков рынку не дали. Они не опровергли предположения рынка о том, что все три регулятора так или иначе будут в ближайшем будущем повышать процентные ставки. Однако тот же самый вывод можно было сделать и на основании отчетов по инфляции, которая продолжает ускоряться и в Европе, и в Великобритании, и в США. Отдельно стоит поговорить о протоколе FOMC, который многими участниками рынка был воспринят нейтрально. В целом, так и есть. Протоколы ФРС практически всегда получаются нейтральными, так как они ничего не добавляют к самому заседанию ФРС. Последний график «dot plot» показал, что до конца года Американский регулятор может повысить ставку еще один раз, а последние отчеты по рынку труда, безработице и инфляции не сумели повлиять на настрой управляющих ФРС. Они и раньше не были настроены на агрессивное ужесточение, а сейчас, когда рынок труда вновь «охлаждается», шансы на двойное ужесточение до конца года стали практически нулевыми. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Если это предположение верно, то снижение котировок продолжится с целями, расположенными ниже лоу волны С – 1,1325. Этот сценарий я считал альтернативным, и если бы не заседание ФРС, он таковым бы и остался – резервным. Но ФРС преподнесла сюрприз, а у рынка не осталось других опций, кроме новой волны покупок американской валюты. Однако покупки продолжают уже несколько недель подряд, хотя новых факторов поддержки у доллара нет. Я бы не стал открывать продажи при таком новостном фоне и наоборот готовился бы к развороту. На старшем масштабе виден понижательный участок тренда, который принимает вид A-B-C-D-E. Следовательно, инструмент EUR/USD может продолжить снижение ниже лоу волны С, а внутренняя волновая структура волны E может принять пятиволновой, импульсный вид. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Превью недели. CPI, PPI, Retail Sales

Инфляция и розничные продажи: наиболее важные для eur/usd макроэкономические отчеты предстоящей недели будут опубликованы в США. В среду мы узнаем сентябрьское значение индекса потребительских цен, а на следующий день – индекса цен производителей. Кроме того, в четверг будут обнародованы данные по объему розничной торговли, которые также могут спровоцировать волатильность по паре, особенно если отклонятся от прогнозных уровней. И всё же основное внимание рынка будет приковано к инфляционным релизам. На фоне слабых Нонфармов, CPI и PPI могут сыграть ключевую роль в формировании ожиданий относительно дальнейших действий ФРС. Данные по Retail Sales могут лишь усилить или же ослабить эффект от публикации инфляционных отчетов. CPI Итак, в среду, 14 октября, в США будет опубликован сентябрьский индекс потребительских цен. Согласно предварительным прогнозам, общий CPI ускорится в сентябре до 3,7% после августовского результата 3,4%. При этом стержневой индекс, без учета цен на продукты питания и энергоносители, должен продемонстрировать более скромную динамику, ускорившись до 2,5% (после 2,4% в августе). Сентябрьский отчет должен показать, насколько устойчивым является инфляционное давление и происходит ли «перетекание» дорожающих энергоносителей в базовую инфляцию. Как известно, рост стоимости топлива постепенно увеличивает транспортные, производственные и логистические издержки, которые компании, как правило, перекладывают на конечных производителей. Этот процесс происходит с определенным временным лагом, поэтому в сентябрьском отчете следует обратить особое внимание на динамику цен на услуги и товары, не связанные напрямую с энергетическим сектором – чтобы оценить, насколько рост стоимости энергоносителей уже отразился на других компонентах инфляции. Если общий CPI ускорится, а стержневой показатель останется на уровне августа (или продемонстрирует лишь умеренный рост), доллар может получить весьма ограниченную поддержку. Такой результат будет сигнализировать о преимущественно энергетической природе инфляционного всплеска. И наоборот, более выраженное ускорение базового CPI станет весомым аргументом в пользу гринбека, поскольку усилит опасения относительно устойчивости ценового давления и повысит вероятность дальнейшего ужесточения монетарной политики ФРС после ожидаемого в декабре повышения ставки на 25 базисных пунктов. PPI На следующий день – в четверг – эстафету подхватит индекс цен производителей. Предыдущий, августовский отчет оказался достаточно сильным: общий PPI вырос на 0,4% м/м после июльского роста на 0,1%. В годовом выражении показатель достиг отметки 5,4%, ускорившись после двух месяцев нисходящей динамики. Базовый индекс, исключающий продовольствие и энергоносители, вырос с отметки 4,3% до 4,6%. При этом структура августовского релиза оказалась неоднородной. Цены на товары выросли на 1,1%, тогда как цены на услуги прибавили лишь 0,1%. Основным драйвером роста стали энергоносители, подорожавшие сразу на 4,2%. Опять-таки, сентябрьский PPI, как и в случае с CPI, позволит оценить, распространяется ли энергетический шок на остальные производственные издержки. Если базовый индекс продолжит ускоряться, это станет весьма тревожным сигналом для Федрезерва. Это будет означать, что производители постепенно перекладывают дополнительные расходы в стоимость товаров и услуг, создавая предпосылки для дальнейшего роста потребительской инфляции. Однако если общий PPI ускорится исключительно за счет энергетической компоненты, а базовый показатель продемонстрирует сдержанную динамику, долларовые быки вряд ли смогут рассчитывать на устойчивое усиление своих позиций. В целом, CPI и PPI могут сыграть решающую роль в определении среднесрочной динамики гринбека. На фоне провальных сентябрьских Нонфармов резкое усиление базовых (именно базовых!) индексов может буквально «спасти» американскую валюту, вернув на первый план инфляционные риски. Если же базовая инфляция окажется слабее прогнозов, то в этом случае опасения относительно замедления американской экономики вновь выйдут на первый план, усилив давление на гринбек. Retail Sales В четверг будет опубликован сентябрьский отчет по розничным продажам. Предыдущий релиз оказался неожиданно сильным: общий объем продаж в августе вырос на 1,2% м/м при прогнозе 0,8%. Без учета автомобилей показатель увеличился на 1,4%. Продажи на автозаправочных станциях подскочили на 3,1%, тогда как в автомобильном сегменте был зафиксирован рост на 0,6%. Согласно консенсус-прогнозу, в сентябре общий объем розничной торговли увеличился лишь на 0,3%. То есть аналитики ожидают существенного замедления потребительской активности после августовского (отчасти сезонного) всплеска. Особое внимание следует уделить показателям без учета автомобилей и топлива, а также контрольной группе розничных продаж, которая используется при расчете потребительской составляющей ВВП. Высокие номинальные продажи на фоне подорожания бензина далеко не всегда свидетельствуют об устойчивом потребительском спросе. Если сентябрьский отчет отразит резкое охлаждение расходов американцев, он дополнит слабые Нонфармы и усилит опасения относительно перспектив экономики США (особенно, если базовые CPI и PPI также разочаруют долларовых быков). Впрочем, возможен и противоположный сценарий. Если розничные продажи окажутся сильнее прогнозов, а инфляционные отчеты укажут на устойчивость базового ценового давления, рынок получит дополнительные аргументы в пользу дальнейшего ужесточения политики ФРС и усиления «ястребиного» настроя. Другими словами, если Retail Sales «срезонируют» с CPI и PPI, усилив их инфляционный или дезинфляционный сигнал, волатильность по паре eur/usd может существенно возрасти. Ключевые релизы потенциально способны определить направление движения пары не только на предстоящей неделе, но и вплоть до заседания ФРС, которое состоится 27-28 октября. «Техника» На всех «старших» таймфреймах (от h4 и выше) пара eur/usd находится либо на нижней линии Bollinger Bands, либо между средней и нижней линиями этого индикатора. На четырехчасовом, дневном и недельном графике цена расположена под всеми линиями индикатора Ichimoku, который на D1 сформировал медвежий сигнал «Парад линий». Все это говорит о приоритете коротких позиций. Ближайшая цель нисходящего движения расположена на отметке 1,1180 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме h4). Основная среднесрочная цель расположена на 30 пунктов ниже, на уровне 1,1150 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Недельный прогноз по упрощенному волновому анализу GBP/USD, AUD/USD, USD/CHF, EUR/JPY, AUD/JPY, EUR/GBP от 12 октября

GBP/USD Краткий анализ: В конце января этого года на графике мажора английского фунта стерлингов произошла смена тенденции. Восходящий тренд сменился коррекционной медвежьей волной, не завершенной до сих пор. После контакта с верхней границей мощной поддержки котировки легли в боковой дрейф, образуя промежуточную коррекцию в рамках заключительной части (С) основной волны. Прогноз на неделю: На предстоящей неделе ожидается продолжение перемещения цены английского фунта в боковом коридоре между ближайшими зонами встречного направления. После возможного давления на зону поддержки в начале недели наиболее вероятен бычий вектор. Завершение подъема можно ждать в районе расчётного сопротивления. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 1.3340/1.3390 Поддержка: - 1.3180/1.3130 Рекомендации Продажи: не имеют потенциала, рискованны. Покупки: до полного завершения текущего снижения и появления в районе поддержки соответствующих сигналов ваших ТС преждевременны. AUD/USD Краткий анализ: На рынке мажорной пары австралийского доллара с конца января направление краткосрочным колебаниям цены задает алгоритм нисходящей волны. Незавершённый участок ведет отсчёт с 9 сентября. В его рамках последние три недели формируется встречная коррекция. Её структура на момент анализа не показывает завершенности. Прогноз на неделю: В предстоящий недельный период котировки графика ожидает перемещение в ценовом коридоре между зонами встречного направления. После вероятной отката и попытки давления на зону поддержки можно ждать разворот со сменой вектора направления движения. Зона сопротивления демонстрирует наиболее вероятную верхнюю границу недельного хода пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 0.7070/0.7120 Поддержка: - 0.6960/0.6910 Рекомендации Продажи: имеют малый потенциал, могут привести к убытку депозита. Покупки: станут возможными после появления в районе зоны поддержки подтвержденных сигналов разворота на ваших ТС. USD/CHF Краткий анализ: Восходящая волна задает направление ценовому тренду швейцарского франка с начала апреля прошлого года. Волна формируется в виде одного из вариантов: сдвигающейся/растянутой плоскости. В структуре волны весь текущий год развивается заключительную часть (С). После прорыва сильного сопротивления цена в последние три недели перемещается вдоль уровня потенциального разворота крупного ТФ. Прогноз на неделю: В начале предстоящей недели ожидается продолжение снижения и «боковик» вдоль границ расчётной поддержки.Ближе к выходным можно ждать формирование условий для возобновления ценового снижения. Уровень сопротивления демонстрирует верхнюю границу ожидаемого недельного хода пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 0.8450/0.8500 Поддержка: - 0.8280/0.8230 Рекомендации Продажи: возможны мелким лотом в рамках отдельных сессий. Покупки: станут актуальными после появления в районе зоны поддержки соответствующих сигналов разворота. EUR/JPY Краткий анализ: Направление ценовых колебаний кросса евро/йена на графике с середины апреля текущего года задается алгоритмом нисходящей волны. Анализ структуры глобального тренда дневного масштаба показывает формирование внутренней коррекции в рамках завершающей части (С). Котировки пары в последние дни после прорыва мощной поддержки откатывают вверх от уровней мощного сопротивления старшего ТФ. Прогноз на неделю: В первые дни предстоящего недельного периода наиболее вероятным сценарием будет "боковик". Возможно кратковременный подъем до границ разворотной зоны. Возобновление ценового снижения можно ждать ближе к выходным. Рост волатильности и смена курса может совпасть во времени с выходом важных экономических данных. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 178.00/178.50 Поддержка: - 175.00/174.50 Рекомендации Покупки: имеют ограниченный потенциал. Несут высокую долю риска. Продажи: после появления соответствующих сигналов разворота могут использоваться для торговли. AUD/JPY Анализ: Рынок кроссовой пары австралийский доллар против японской йены глобально двигает котировки на "север" ценового поля. С 3 августа котировки стали формировать новый участок по основному курсу, в виде растянутой плоскости. В структуре не завершена средняя часть (В). С начала октября котировки откатывают от верхней границы сильной зоны потенциального разворота. Прогноз: В ближайшие дни высока вероятность нисходящего вектора движения. В районе зоны поддержки ожидается завершение снижения и формирование разворота. К концу недели можно ждать формирование разворота и начало роста курса пары. Граница сопротивления демонстрирует наиболее ожидаемую верхнюю зону недельного диапазона пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 111.10/111.60 Поддержка: - 110.10/109.60 Рекомендации: Продажи: возможны сниженным лотом в рамках интрадей. Покупки: станут актуальными после появления в районе поддержки сигналов разворота. EUR/GBP Краткий анализ: Направление краткосрочного тренда кросса евро/английский фунт с 17 сентября задается алгоритмом медвежьей волны. Незавершённый участок волны коррекционный, от 5 октября. Котировки в последнюю неделю перемещаются в основном в боковой плоскости, вдоль верхней границы потенциально-разворотной зоны крупного масштаба ТФ. Прогноз на неделю: В ближайшие дни котировки кросса продолжат перемещение боковым курсом. Прорыв дальше нижней границы расчётной поддержки маловероятен. Смена курса и возобновление восходящего направление вероятно ближе к уик-энду. Зона сопротивления демонстрирует верхнюю границу ожидаемого недельного хода. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 0.8520/0.8570 Поддержка: - 0.8460/0.8410 Рекомендации Продажи: не имеют потенциала, высокорискованны. Покупки: могут использоваться в торговле после появления сигналов покупки на ваших ТС. Пояснения: в упрощенном волновом анализе (УВА) все волны состоят из 3 частей (А-В-С). На каждом ТФ анализируется последняя, незавершенная волна. Пунктиром показаны ожидаемые движения. Внимание: волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструментов во времени! Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Недельный прогноз по упрощенному волновому анализу EUR/USD, USD/JPY, GBP/JPY, USD/CAD, #Bitcoin, GOLD от 12 октября

EUR/USD Анализ: На графике европейской валюты с августа текущего года продолжается формирование нисходящего краткосрочного тренда. С 5 октября от верхней границы мощной зоны потенциального разворота крупного масштаба котировки стали откатывать вверх, образуя коррекцию в боковой плоскости. На момент анализа структура этой волны не завершена. Прогноз: На протяжении ближайшей недели можно ждать продолжение общего бокового настроя движения евро. В первые дни вероятен контакт и давление на зону поддержки. Ближе к выходным повышается вероятность смены курса и возобновления роста цены. Зона сопротивления демонстрирует наиболее вероятную границу предстоящего недельного хода. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 1.1290/1.1340 Поддержка: - 1.1170/1.1120 Рекомендации: Продажи: из-за малого потенциала могут привести к убыткам. Покупки: станут возможными после появления в районе расчётной поддержки соответствующих сигналов ваших ТС. USD/JPY Анализ: На графике японской йены с апреля текущего года продолжает свое формирование восходящая волны. Структура волны на графике формирует один из вариантов: сдвигающаяся/растянутая плоскость. Незавершённый участок (С) ведёт отчета с 8 сентября. Цена перемещается в ценовом коридоре скоплений потенциально-разворотных уровней различного масштаба. Прогноз: В ближайшие дни ожидается продолжение общего бокового курса движения. Не исключено снижение до границ расчётной поддержки. Далее ожидается переход движения цены в боковую плоскость, формирование разворота и возобновление роста котировок пары. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 159.90/160.40 Поддержка: - 157.40/156.90 Рекомендации: Покупки: будут возможны дробным лотом в рамках отдельных торговых сессий. Потенциал ограничен зоной сопротивления. Продажи: до появления в районе зоны сопротивления подтвержденных сигналов ваших торговых систем преждевременны. GBP/JPY Анализ: На протяжении последних двух месяцев график кросса фунт/йена образует восходящую волновую конструкцию, в виде сдвигающейся плоскости. Незавершённый участок по основному курсу (С) стартовал 8 сентября. Структура к настоящему времени не завершена. В последние недели на графике цена перемещается преимущественно в боковой плоскости. Прогноз: В начале предстоящей недели ожидается снижение, вплоть до границ зоны поддержки. Далее можно ждать переход в боковой флет и последующий подъём цены в район расчётной зоны сопротивления. В ее рамках проходит нижняя граница потенциально-разворотной зоны крупного ТФ. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 211.70/212.20 Поддержка: - 208.70/208.20 Рекомендации: Продажи: могут быть возможны в начале следующей недели дробным лотом. Покупки: до появления в районе зоны поддержки соответствующих сигналов разворота на ваших ТС не имеют потенциала. USD/CAD Анализ: С августа текущего года котировки канадского доллара в паре с долларом США образуют восходящую волну. В середине сентября стартовала заключительная часть волны (С), не завершённая на сегодня. Цена продавила границу границ промежуточного сопротивления, ставшую теперь поддержкой. Перед продолжением ценового роста котировкам необходимо повысит волновой уровень движения во флете. Прогноз: В начале предстоящей недели ожидается боковой настрой движения, со снижением курса до границ расчётной поддержки. Далее можно ждать начало бокового дрейфа. Не исключен кратковременный прокол нижней границы поддержки. К концу недели возрастает вероятность разворота и возобновления бычьего настроя движения. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 1.4390/1.4440 Поддержка: - 1.4200/1.4150 Рекомендации: Покупки: станут актуальными после появление в районе зоны поддержки соответствующих сигналов ваших торговых систем. Продажи: могут использоваться дробным лотом в рамках интрадей. #Bitcoin Анализ: Волновой анализ доминирующей с февраля текущего года бычьей волны тренда показывает близость окончания текущей нисходящей коррекции. Она стартовала 21 августа и имеет вид сдвигающейся плоскости. В структуре коррекции образуется заключительный участок. При его окончании цена инструмента вновь двинется дальше вверх. Прогноз: В ближайшие пару дней ожидается продолжение нисходящего вектора движения Биткойна, со снижением цены вплоть до зоны поддержки. С высокой вероятностью далее на этом участке графика цена ляжет в дрейф. К концу недели можно ждать активизацию и возобновление роста курса коина. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 85500.0/86000.0 Поддержка: - 80700.0/80200.0 Рекомендации: Продажи: имеют малый потенциал, рискованны и могут привести к убыткам. Покупки: станут актуальными после появления соответствующих сигналов ваших торговых систем. GOLD Анализ: На графике золота с конца января текущего года продолжается формирование нисходящей волны, задающий тренд краткосрочным колебаниям в этом году. В последние три месяца котировки перемещаются в основном в боковой плоскости в скоплении уровней потенциального разворота разного масштаба. Анализ структуры волны не показывает завершённости на момент анализа. Прогноз: В предстоящий недельный период ожидается продолжение общего бокового настроя движения. В начале недели вероятно повторное снижение к зоне поддержки. Далее можно рассчитывать на смену направления и возобновление ценового роста. Подъём курса можно ждать вплоть до зоны сопротивления. Зоны потенциального разворота Сопротивление: - 4290.0/4310.0 Поддержка: - 4140.0/4120.0 Рекомендации: Продажи: из-за малого потенциала могут быть рискованными. Покупки: станут возможны дробным лотом после появления в районе зоны поддержки соответствующих сигналов ваших ТС. Пояснения: в упрощенном волновом анализе (УВА) все волны состоят из 3 частей (А-В-С). На каждом ТФ анализируется последняя, незавершенная волна. Пунктиром показаны ожидаемые движения. Внимание: волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструментов во времени!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Майкл Сэйлор хочет внедрить биткоин в банковскую систему. Часть 2

По словам Майкла Сэйлора, большая часть биткоинов находится сейчас вне банковской системы, хотя банки могли бы создавать новые кредитные деньги, имея возможность работать с «цифровым золотом». Если гиганты, вроде Morgan Stanley или Citi, получат возможность выдавать кредиты под этот актив, то смогут создавать до 100 млрд $ кредитных денег за 12 месяцев, что соответствует объему майнинга за 10 лет. Проще говоря, при помощи внедрения биткоина в банковскую систему можно создавать десятки и сотни миллиардов долларов. В этом случае сам биткоин может вырасти в цене в 2 или 3 раза, а капитализация всего криптовалютного рынка – увеличиться до 10 трлн $. Господин Сэйлор также считает, что Америка должна сохранять конкурентоспособность в финансовой сфере, для чего нужно глубже интегрировать цифровые активы в банковскую и страховую системы. Что ж, в то время, как Америку и многие другие развитые страны мира захлестывает долговой кризис, а многие эксперты бьют тревогу в отношении «кредитного пузыря» на фондовом рынке США, Майкл Сэйлор предлагает насытить американскую экономику новыми кредитными деньгами. Совокупный мировой долг превысил уже 365 трлн $, а в ближайшее время перешагнет отметку 100% совокупного ВВП, но решение проблемы – создание новых долгов и кредитов. Мы не считаем, что такой способ решения проблемы является выходом из ситуации. Что касается внедрения биткоина в банковскую систему, то по-прежнему неясно, как работать с активом, стоимость которого может за месяц измениться на 20-30%. Напомним, что падать в цене может любой актив. Однако, например, недвижимость физически не может потерять 20% стоимости за короткий срок. Поэтому кредиты под залог недвижимости являются безопасными для банков. Тоже самое касается акций. Отдельные акции могут проседать в цене, но не все сразу. Риски по разным акциям рассчитываются индивидуально, с учетом рыночной конъюнктуры. За любыми акциями стоит реальный бизнес, производство, активы. За биткоином и другими цифровыми активами не стоит ничего. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. На обоих ТФ имеются «медвежьи» паттерны. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

Майкл Сэйлор хочет внедрить биткоин в банковскую систему

В конце лета и в начале осени мы увидели минимум два резких взлета биткоина и эфира. Оба этих движения мы не связываем с конкретными фундаментальными событиями. Причиной первого роста в августе могло стать решение Министерства финансов США увеличить объемы выкупа собственных облигаций, что фактически означает проведение программы QE. Однако хотим заметить, что программа QE предполагает насыщение экономики ликвидностью, на основании чего денег у инвесторов становится больше и они начинают перетекать на различные рынки. В том числе на криптовалютный. Однако биткоин и эфир выросли в цене еще до того, как вся дополнительная ликвидность начала поступать в экономику. Таким образом, этот фактор уже можно считать отработанным. Тем временем, бывший глава Strategy Майкл Сэйлор вновь вышел на связь с предложением популяризировать биткоин. Напомним, что в данное время средняя цена покупки биткоина компаний Strategy за последние 6 лет стратегии «покупай на любые деньги и никогда не продавай» составляет 75 000$. Другими словами, стратегия по покупке биткоина на текущий момент времени принесла лишь небольшую прибыль компании при огромных вложениях. Более того, от курса биткоина теперь зависит финансовая стабильность компании, так как если биткоин падает, падают и акции компании. Как простые, так и привилегированные. Поэтому очевидно, что компания и Майкл Сэйлор лично заинтересованы в вечном росте первой криптовалюты. Однако стоимость биткоина в последние годы растет уже далеко не теми темпами, как 5 или 10 лет назад. Биткоин все растет, но каждый следующий максимум располагается ближе к предыдущему, чем предыдущий. Проще говоря, темпы роста «цифрового золота» снижаются. Такое положение вещей вряд ли устраивает Сэйлора, которые трансформировал компанию по разработке программного обеспечения в биткоин-казначейство. Бывший CEO Strategy, таким образом, предложил разрешить банкам выдавать кредиты под залог биткоина, хранить биткоин, а также снять с них любые ограничения на работу с биткоином. Ключевой проблемой Майкл Сэйлор считает высокие требования регулятора к банковским резервам. Так как биткоин считается волатильным и рисковым активом, ФРС требует от банков создания огромных резервов под этот вид актива, что делает работу с биткоином невыгодным для них. Вся сумма в биткоинах, которой располагает банк, должна быть покрыта резервами. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. На обоих ТФ имеются «медвежьи» паттерны. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 13 часов назад

ИнстаФорекс

Прошел год с краха криптовалютного рынка

Биткоин и эфир начали коррекцию, к которой готовились несколько недель. Напомним, что последние два важных для мира криптовалют события были, скорее, негативными, чем позитивными. Центральные банки(в частности, ФРС) начали ужесточение монетарной политики, что повышает спрос на безопасные активы, вроде банковских депозитов и государственных облигаций. И хотя спрос на трежерис падает по всему миру, их доходность растет, и в будущем инвесторы могут восстановить спрос на этот вид ценных бумаг, если правительство США и других стран предпримет меры по сокращению дефицита бюджета и государственног долга. Если капитал потечет на долговые рынки, спрос на биткоин будет падать. Помимо этого, регуляторный законопроект Clarity Act так и не был принят и вряд ли будет в ближайшее время, так как в США началась подготовка к выборам в Конгресс. Тем временем, прошел ровно год со дня тотального краха криптовалютного рынка, когда биткоин и эфир обрушились на 20-30% в течение одного дня, а многие альткоины потеряли до 90% своей стоимости. Ровно год назад Дональд Трамп объявил о внедрении 100% пошлины на импорт из Китая, чем спровоцировал обвал на рынке. Принудительно были закрыты позиции на 19 млрд $, более 1,6 млн счетов получили Margin Call. В предыдущем обзоре мы говорили как раз о том, почему фьючерсный спрос не может быть фундаментом для длительного тренда. 10-11 октября прошлого года прекрасно иллюстрируют, чем бывает, если массово срабатывают стоп-приказы. На самом деле мы не считаем, что именно пошлины Дональд Трампа для Китая стали причиной падения крипторынка. Дональд Трамп весь 2025 год вводил пошлины для большинства стран мира и даже в этом году, в прошлом месяце он ввел пошлины в размере 50% против Канады. Конечно, Канаду по объемам производства и внешней торговли не стоит сравнивать с Китаем, но все же по логике вещей любые пошлины от Дональда Трампа или ответные пошлины должны провоцировать падение криптовалютного рынка. Хотя бы небольшое. Однако рынок отреагировал продажами и падением только 10-11 октября прошлого года, когда за несколько дней до этого был установлен новый ATH. Мы считаем, что дело заключается совершенно не в пошлинах. Биткоин в августе и октябре 2025 года дважды снимал ликвидность с предыдущих ATH и не мог продвинуться дальше. Начал падать биткоин, начали падать и все остальные криптовалюты, так как индекс доминирования биткоина остается высоким. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. На обоих ТФ имеются «медвежьи» паттерны. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 15 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 11 октября по системе ICT

Биткоин после двухнедельного простоя все-таки начал падение, как мы и предполагали. На текущий момент можно с уверенностью сказать, что, как минимум, началась коррекция. Напомним, что вероятность завершения нисходящего тренда имеется, и она немалая. Однако причины нового «бычьего» тренда по-прежнему остаются неоднозначными и спорными. Последний рост биткоина, который занял три месяца, по сути, является движением от нижней границы бокового канала к верхней на дневном ТФ с формированием девиации. Девиация получилась глубокой, но если это действительно девиация, то биткоин в ближайшее время возьмет курс на уровень 70 800$. А дальше цена будет вновь располагаться внутри флэта и ее перспективы останутся неопределенными. Тем временем, в аналитической компании CryptoQuant отметили, что спотовый спрос начал увеличиваться. Он все еще остается отрицательным, но становится гораздо более приятным для перспектив биткоина в сравнении, например, с сентябрем, когда показатель опускался до -207 000 монет. В целом, спотовый интерес рынка к первой криптовалюте остается слабым. Можно с уверенностью заявить, что последние три месяца биткоин тянули вверх фьючерсные контракты. Однако следует помнить, что устойчивый и уверенный тренд формируется именно благодаря спотовому спросу. В чем разница? Фьючерсные сделки открываются с кредитным с плечом. По сути, они представляют собой ставку на будущую цену. Спотовый спрос – это покупки или продажи без кредитного плеча. Таким образом, фьючерсные позиции не могут являться серьезным фундаментом для тренда, так как любое существенное колебание цены может спровоцировать каскадное обрушение или взлет рынка на основании срабатывания стоп-ордеров. По спотовым сделкам срабатывание ордеров Stop Loss также возможно, однако трейдеры могут их размещать гораздо дальше, чем по фьючерсным позициям. Или вообще не размещать, что по фьючерсным позициям невозможно, так как рано или поздно залоговая сумма станет нулевой(при движении цены не в нужном направлении). Таким образом, фьючерсный спрос – это тоже хорошо и он может тянуть цену в любом направлении. Однако фьючерсам требуется поддержка спотовых трейдеров, которые, как правило, рассматривают позиции на долгосрочную перспективу. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ нисходящая структура тренда сломлена, поэтому, скорее всего, «цифровое золото» официально перешло к формированию нового «бычьего» тренда. Цена отработала «медвежий» FVG с прошлого тренда, получила реакцию на этот паттерн, началась коррекция, как и предполагалось. Выход за пределы бокового канала 60 000$ - 82 500$ все еще может быть девиацией, которая в совокупности с реакцией на «медвежий» FVG может спровоцировать падение к нижней границе бокового канала. Таким образом, трейдеры имели основания на этой неделе для открытия коротких позиций. Также был сформирован новый «медвежий» FVG, который также заслуживает внимания трейдеров. Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме начал формирование нисходящей структуры. Линия CHOCH в данное время находится на уровне 87 000$. На дневном ТФ были получены все необходимые сигналы о развороте вниз, что позволило трейдерам открывать короткие позиции. Цели биткоина сейчас лучше всего определять по боковому каналу на дневном графике, который, с нашей точки зрения, остается актуальным. На 4-часовом ТФ мы можем выделить новый «медвежий» FVG, который в условиях нисходящей структуры является потенциальным источником новых сигналов на продажу. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. На обоих ТФ имеются «медвежьи» паттерны. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует ее с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 16 часов назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Резюме недели. Евро так и не смог ничего сделать

Пара EUR/USD в пятницу выполнила новое закрепление под уровнем коррекции 127,2% – 1,1220, однако на графике хорошо видно, что «медвежий» импульс угас. Вопрос лишь в том, угас окончательно или же на какое-то время? Информационный фон на прошедшей неделе был очень слабым, поэтому, возможно, трейдеры просто не нашли оснований для активной торговли. Так или иначе, Процесс падения может быть продолжен на следующей неделе в направлении зоны поддержки 1,1081 – 1,1086, так как «медвежий» тренд нельзя считать завершенным. Новое закрепление над уровнем 1,1220 позволит рассчитывать на некоторый рост в направлении уровня Фибо 100,0% – 1,1325. На дневном графике графическая картина следующая. Все «бычьи» паттерны инвалидированы, «медвежий» импульс не просто сохраняется, он остается сильным, был образован новый «медвежий» имбаланс 24, а быки не сумели перейти в атаку после съема ликвидности с последних лоу. Таким образом, текущая графическая картина на дневном графике полностью «медвежья». Последний имбаланс 24 является отличным ориентиром для трейдеров. До тех пор, пока медведи удерживаются под ним, ни о каком росте евровалюты и речи идти не может. Медведям даже не понадобилась балансировка цены в зоне неэффективности, которую и представляет собой имбаланс 24. Новый сигнал на продажу не был образован. Таким образом, на обоих анализируемых графиках евро пока может рассчитывать лишь на небольшой откат. Если имбаланс 24 окажется инвалидирован, тогда быки могут попытаться перейти в собственное наступление. Информационный фон. Прошлая неделя была достаточно скучной в плане событий и отчетов. Однако неделей ранее в пользу европейской валюты указывали практически все события и публикации, но евро не смог показать даже минимального роста. Таким образом, проблема не в новостях, а в их интерпретации трейдерами. На этой же неделе можно отметить протокол FOMC, но его содержание было известно и до его публикации. Так как ФРС приняла единогласное решение о повышении процентной ставки, очевидно, что настрой комитета FOMC был «ястребиным». Также можно выделить на этой неделе несколько выступлений членов комитета FOMC, которые в целом транслировали рынку одну и ту же мысль: ужесточение политики будет продолжено, однако ставка не будет повышаться на каждом заседании. Инфляция остается слишком долго высокой, но ФРС не готов к агрессивным действия и не видит в них необходимости. Информационный фон из Евросоюза вообще не содержал в себе интересных событий. Все последние выступления представителей ЕЦБ указывали на тот же самый план действий в будущем, что и у ФРС. Процентная ставка будет увеличиваться, так как инфляция продолжает ускоряться, но в то же время рынку не стоит рассчитывать на ужесточение ДКП на каждом заседании. Таким образом, до конца года ФРС и ЕЦБ могут повысить ставки по одному разу, однако эта информация никакого влияния на настроение трейдеров сейчас не имеет. Атакуют только медведи, несмотря на примерно равные условия, в которых находятся евро и доллар. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Покупки пары возможны при закрытии над уровнем 1,1220 на часовом графике с целью 1,1325. Продажи были возможны при закрытии под уровнем 1,1220 на часовом графике с целью 1,1,1086. На дневном графике сделки на продажу возможны при получении реакции на «медвежий» имбаланс 24. Однако падение котировок может быть продолжено и без отработки этого паттерна.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Резюме недели. Британец очутился в рендже

Пара GBP/USD в пятницу, как и в течение всей прошедшей недели торговалась между уровнями 1,3177 и 1,3272. Таким образом, на часовом графике образовался рендж. Ожидать дальнейшего падения фунта стерлингов или же его восхождения стоит теперь не ранее выхода цены из ренджа. До этих пор трейдеры могут вести торговлю на отбой от границ горизонтального коридора.На дневном графике графическая картина следующая. В распоряжении трейдеров имеются только «медвежьи» паттерны, а у быков нет даже съемов ликвидности, чтобы можно было ожидать их контратаку. И все же по британцу картина чуть более оптимистичная, чем по европейцу. На последний «медвежий» имбаланс 30 реакция уже была получена, однако она оказалась слабой и неубедительной. Таким образом, дальнейшее падение британца находится под вопросом. Напомню, что даже на дневном графике отлично виден рендж, в котором британец находится уже целый год. Еще лучше он виден на недельном графике. Таким образом, я бы не ждал падения пары ниже двух последних лоу. Разве что с них будет произведен съем ликвидности для разворота в пользу быков. Если имбаланс 30 окажется инвалидированным, это будет сигнал для возможного начала наступления быков. На мой взгляд, причин продолжать атаки у медведей нет. Однако их было немного и на прошлой неделе, и неделей ранее. Тем не менее, все что мы наблюдали в последний месяц – это наступление медведей. Информационный фон. Информационная картина для британца на этой неделе была практически такой же, как по европейцу. В Великобритании ни одного интересного отчета не было. Таким образом, анализировать трейдеры могли только американскую статистику, геополитику, выступления управляющих центральных банков. Геополитика не изменилась за минувшие пять дней. Она остается сложной, а риторика Дональда Трампа постоянно меняется. Однако я бы обращал внимание на поле боя, а не на заявления американского президента. Ситуация остается без изменений. Что касается дальнейших планов Банка Англии, то они настолько же очевидные, как и планы ЕЦБ и ФРС. Разница заключается лишь в том, кто и когда начал ужесточение ДКП. ЕЦБ начал его летом, ФРС – осенью, Банк Англии может начать его в следующем месяце последним. Однако кто раньше начал, то раньше и закончит. Поэтому я не считаю, что евровалюта или доллар США имеют хоть какое-то преимущество над фунтом стерлингов. В последние несколько дней на рынке образовалось мнение, что евро и фунт испытывают слабость перед долларом из-за энергетического кризиса или же из-за долгового кризиса. Однако доходность облигаций растет, что в США, что в Европе, что в Великобритании. А спрос на них падает везде. Тоже самое касается и энергетического кризиса. Америка добывает достаточно нефти и газа, но большая его часть теперь идет заграницу, так как весь мир испытывает жесткий дефицит энергоносителей, который был вызван как раз Америкой. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: Покупки пары были возможны при отбое от зоны 1,3164 – 1,3177 на часовом графике с целью 1,3272. Продажи станут возможны при отбое от уровня 1,3272 на часовом графике с целью 1,3177. На дневном графике продажи в целом возможны сейчас, так как цена получила реакцию на имбаланс 30. Однако я бы не рисковал продавать пару в рендже, когда она находится в нижней его части.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Стейблкоины победили биткоин

Концепция биткоина предполагала полную или частичную замену фиатных денег. Биткоин был создан в 2008 году, после мирового финансового кризиса на фоне резкого роста эмиссии фиатных денег центральными банками. То есть изначально биткоин планировался, как децентрализованное и неинфляционное средство платежа, которое люди будут использовать наравне с обычными деньгами в повседневной жизни. Однако почти через 20 лет можно с уверенностью сказать, что средством платежа биткоин так и не стал. Многие компании пытались внедрить его в свои финансовые системы, однако со временем отказались от подобных затей. Проблема заключается в чрезмерной волатильности биткоина. Сегодня он может стоить 80 000$, а через пару месяцев – 60 000$. Да, по большей части биткоин растет с течением времени, но что если вам нужно срочно что-то купить, а цена упала? Получается, что как инвестиционный инструмент биткоин является практически идеальным, так как на протяжении всей истории своего существования так или иначе растет. Но для ежедневных расчетов он попросту не подходит. Глава Coinbase Брайан Армстронг полностью согласен с этим мнением, а также отмечает, что функцию средства платежа у биткоина окончательно отняли стейблкоины. Например, самый известный USDT. Стейблкоины привязаны и обеспечены фиатными деньгами и, даже если их обеспечение реальными активами вызывает вопросы, их курс стабилен и практически не меняется. Таким образом, международные платежи, платежи через сеть интернет стало удобно проводить через USDT. Биткоин же большинство пользователей используют для накопления, так как его эмиссия не увеличивается, а предложение с каждым годом снижается. Тем более, что нет никаких проблем хранить деньги в биткоине, а при необходимости менять его на USDT. Брайан Армстронг также отмечает, что проблемой биткоина выступает его внутренняя сущность. Жестко ограниченная эмиссия заставляет людей относится к нему, как к золоту, а не как к обычным деньгам. В это же время не меняющие свою стоимость стейблкоины прекрасно справляются с функцией денег. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Пятая неделя южного марафона: рынку нужен новый триггер

Пара евро-доллар завершила пятничные торги на отметке 1,1203. Хай недели зафиксирован на отметке 1,1277, лоу – на уровне 1,1162. То есть для продавцов eur/usd это была отнюдь не легкая прогулка: покупатели постоянно контратаковали, не позволяя медведям закрепиться под уровнем поддержки 1,1180 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме h4). Но де-факто раунд закончился в пользу продавцов. Взглянув на недельный график eur/usd мы увидим, что пара находится в рамках ярко выраженного южного тренда, активно снижаясь пятую неделю подряд. Нисходящая динамика сопровождается достаточно широкими коррекционными откатами, но в целом короткие позиции по паре остаются в приоритете. Примечательно, что основные фундаментальные события минувшей недели были на стороне гринбека, но они не спровоцировали новое долларовое ралли. Так, в понедельник в США опубликовали сентябрьский индекс ISM в сфере услуг. Несмотря на снижение заглавного показателя с 55,4 до 54,9 пункта, он остался выше 50-пунктной отметки, где пребывает уже 27-й месяц подряд. Это говорит о том, что американский сектор услуг – важнейший для США – продолжает расширяться. Более того, внутренняя структура отчета в целом оказалась благоприятной для гринбека, несмотря на некоторые изъяны. В частности, индекс занятости вернулся в зону роста, поднявшись с 47,8 до 50,1 пункта, а субиндекс цен ускорился до максимального значения с июля 2022 года (74,0). При этом ни одна из 17 отраслей не сообщила о снижении цен. Более того, цены ускоряются уже шестой месяц подряд, что говорит об устойчивости инфляционного давления. Впрочем, сентябрьский ISM Services содержит в себе и некоторые изъяны. Заглавный показатель оказался в красной зоне, деловая активность замедлилась (с 61,7 сразу до 56,5 пункта), а новые заказы сократились до 59,8. Экспортные заказы и вовсе вернулись в зону сокращения. Другими словами, американская сфера услуг сохраняет устойчивость, однако темпы роста спроса постепенно теряют импульс. Сильные инфляционные компоненты не смогли компенсировать «красный окрас» заглавного показателя и не смогли обеспечить гринбеку новый мощный драйвер роста. Не справился с этой задачей и протокол сентябрьского заседания ФРС, несмотря на ястребиную риторику. Согласно тексту документа, большинство участников заседания согласились с тем, что «инфляция остается повышенной», а прогресс в ее замедлении в последние месяцы «был недостаточным». При этом «почти все» участники встречи сочли риски для инфляции «смещенными в сторону повышения», а большинство посчитало, что до конца года потребуется еще одно повышение процентной ставки. «Некоторые» члены FOMC интерпретировали сентябрьское ужесточение ДКП как страховку от сохранения инфляции выше целевого уровня. Долларовые быки прохладно отреагировали на публикацию, поскольку «минутки» не преподнесли рынку никаких новых ястребиных сигналов. Обновленный dot plot ещё в сентябре сигнализировал о дальнейшем ужесточении монетарной политики: 16 из 18 участников заседания спрогнозировали как минимум одно дополнительное повышение ставки до конца года. Этот сценарий уже учтен в текущих ценах, поскольку стал, по сути, базовым. Сентябрьский протокол подтвердил этот сценарий дальнейшего ужесточения ДКП, но не усилил ястребиные ожидания настолько, чтобы спровоцировать новое ралли доллара. Тем более что некоторые участники заседания предупреждали о том, что дальнейшие решения будут зависеть от поступающих данных, а не от заранее заданной траектории. Эта, в общем-то стандартная оговорка приобрела особое значение после публикации слабых сентябрьских Нонфармов. Иными словами, «минутки» ФРС и ISM Services формально сыграли на стороне гринбека, но так и не стали катализаторами его роста. Весьма противоречивый сигнал поступил и от Мичиганского университета. Октябрьский индекс потребительских настроений снизился с 48,1 до 46,3 пункта, оказавшись хуже прогнозов (47,5) и приблизившись к историческим минимумам. Инфляционные ожидания при этом продолжили расти: годовой показатель поднялся до 4,7%, а пятилетний – до 3,5%. Повышение инфляционных ожиданий формально является плюсом для гринбека, поскольку усиливает опасения (в том числе и со стороны ФРС) относительно закрепления ценового давления. Но сочетание «дорожающих ожиданий» и ухудшающихся потребительских настроений выглядит тревожно. Ведь по сути, речь идет о нарастании стагфляционных рисков, которые не способствуют усилению ультра-ястребиных ожиданий. Если такое сочетание будет усугубляться, Федрезерву придется учитывать не только риск закрепления инфляции, но и вероятность дальнейшего охлаждения спроса. Таким образом, по итогам прошедшей недели доллар укрепил свои позиции, но не смог обеспечить продавцам eur/usd уверенное закрепление в области 11-й фигуры, под уровнем поддержки 1,1180 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на таймфрейме h4). Пятая неделя снижения подряд сохранила медвежий приоритет (не только фундаментальный, но технический), однако для нового южного импульса рынку нужен мощный повод фундаментального характера. Таким триггером может стать американский CPI, публикация которого состоится в ближайшую среду, 14 октября. Если отчет подтвердит устойчивость ценового давления, доллар получит недостающий аргумент для нового «южного наступления». Но если релиз окажется в красной зоне, рынок начнет сокращать ставки на дальнейшее ужесточение ДКП, а покупатели eur/usd получат шанс на более глубокий коррекционный откат. До выхода инфляционного отчета пара, вероятно, продолжит торговаться в диапазоне 1,1180 – 1,1260, сохраняя медвежий уклон.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Долгосрочные аргументы биткоина остаются сильными

В конце лета и в начале осени мы увидели минимум два резких взлета биткоина и эфира. Оба этих движения мы не связываем с конкретными фундаментальными событиями. Причиной первого роста в августе могло стать решение Министерства финансов США увеличить объемы выкупа собственных облигаций, что фактически означает проведение программы QE. Однако хотим заметить, что программа QE предполагает насыщение экономики ликвидностью, на основании чего денег у инвесторов становится больше и они начинают перетекать на различные рынки. В том числе на криптовалютный. Однако биткоин и эфир выросли в цене еще до того, как вся дополнительная ликвидность начала поступать в экономику. Таким образом, этот фактор уже можно считать отработанным. Тем временем, инвестор и миллионер Билл Миллер сообщил в интервью, что долгосрочные перспективы и аргументы биткоина остаются очень сильным. Он напомнил, что «цифровое золото» так или иначе растет в течение всего периода своего существования. Да, случаются коррекции и даже целые «медвежьи тренды, которые, впрочем, не отменяют долгосрочной тенденции к росту. Господин Миллер напомнил, что государственный долг США продолжает расти в геометрической прогрессии и рано или поздно настанет «точка бифуркации», а процесс постоянного нарастания долгов уже будет не остановить. В связи с этим инвесторы будут уходить с традиционных финансовых инструментов, таких как облигации или банковские депозиты, ожидая краха фиатных валют или же экономического кризиса. Билл Миллер также отметил, что постоянный рост госдолга заставляет инвесторов задуматься о том, как хранить свои деньги в долгосрочной перспективе. И децентрализованные активы с каждым годом становятся все популярнее. По словам Миллера, биткоин основан на консенсусе, прозрачности и энергии. «Цифровое золото» было создано после кризиса 2008-2009 годов, как ответ на бесконтрольную эмиссию денег, в следствие чего он служит защитой от обесценивания денег, вызванного инфляцией. По мнению инвестора, искусственный интеллект не станет для биткоина проблемой. Наоборот, в долгосрочном плане он может укрепить позиции биткоина, как инструмента инвестирования. Внедрение искусственного интеллекта в производственные процессы может сопровождаться дефляцией, так как снизит затраты на человеческий труд и заработные платы. В ответ на это правительства могут запустить новые программы QE для того, чтобы справляться с долговой нагрузкой. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

О чем договорились Путин и Трамп?

В пятницу президент США Дональд Трамп объявил о состоявшихся переговорах с президентом России Владимиром Путиным. Путин дал согласие на немедленное предоставление более 300 тысяч тонн дизельного топлива на американский, и международные рынки. А также согласился добавить еще 500 тысяч тонн в ноябре и 1 миллиона тонн в ближайшее время. Трамп отметил, что «учитывая текущее состояние нефтеперерабатывающих заводов России, страна в кратчайшие сроки сможет обеспечить дополнительно 3 миллиона тонн дизельного топлива». Полный текст сообщения Трампа, опубликованного в социальной сети Truth Social, звучит следующим образом:«Я только что завершил весьма продуктивные переговоры с президентом России Владимиром Путиным, в ходе которых была достигнута договоренность о немедленных поставках более 300 000 тонн дизельного топлива на американские и мировые рынки. Также Россия обязалась предоставить 500 000 тонн в течение ноября и 1 000 000 тонн -сразу после этого. Кроме того, с учетом состояния своих нефтеперерабатывающих мощностей, Россия сможет в короткие сроки отправить еще 3 000 000 тонн дизельного топлива. Благодаря нашему ПОЛНОМУ КОНТРОЛЮ над Ормузским проливом и данному важному объявлению касаемо поставок российских энергоресурсов, мы ожидаем, что цены на дизель для американцев, а также для всего мира, будут СНИЖАТЬСЯ, причём с РЕКОРДНОЙ СКОРОСТЬЮ! Снижение цен — это мой главный приоритет, особенно для наших выдающихся фермеров, владельцев ранчо и водителей грузовиков. Это заявление имеет огромное значение. Также важно понимать: Иран не сможет получить ядерное оружие! Спасибо за внимание к этому важному вопросу. Президент ДОНАЛЬД ДЖ. ТРАМП»Конечно, же рынок отреагировал на это сообщение.Цена на нефть марки West Texas Intermediate (WTI), являющаяся эталонным сортом сырой нефти в США, снизилась с дневного пика около 90,81,после чего стоимость «черного золота» стабилизировалась 102,52 долларов за баррель.Индекс доллара США (DXY), отслеживающий динамику американской валюты по отношению к шести валютам, снизился с уровня 102,26 до 102,22, однако на протяжении дня всё равно демонстрировал положительную динамику, увеличившись на 0,08%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Поможет ли цикл «халвинга» биткоину?

Биткоин и эфир начали коррекцию, к которой готовились несколько недель. Напомним, что последние два важных для мира криптовалют события были, скорее, негативными, чем позитивными. Центральные банки(в частности, ФРС) начали ужесточение монетарной политики, что повышает спрос на безопасные активы, вроде банковских депозитов и государственных облигаций. И хотя спрос на трежерис падает по всему миру, их доходность растет, и в будущем инвесторы могут восстановить спрос на этот вид ценных бумаг, если правительство США и других стран предпримет меры по сокращению дефицита бюджета и государственног долга. Если капитал потечет на долговые рынки, спрос на биткоин будет падать. Помимо этого, регуляторный законопроект Clarity Act так и не был принят и вряд ли будет в ближайшее время, так как в США началась подготовка к выборам в Конгресс. Поэтому ожидать нового рассмотрения законопроекта следует не ранее ноября, а результаты голосования во многом будут зависеть от результатов выборов. Напомним, что против Clarity Act в Сенате голосовали даже республиканцы. 60 необходимых для принятия голосов Дональду Трампу получить будет очень сложно. Тем временем, биткоин преодолел отметку в 2 года после последнего «халвинга». Напомним, что «халвинг» рассматривается многими экспертами, как некий драйвер биткоина. Каждые 4 года вознаграждение за добытый блок снижается в 2 раза, поэтому доходы от деятельности по добыче монет также падают в 2 раза. Таким образом, если цена за 4 года не показывает рост минимум в 2 раза, майнинг становится неприбыльными или же даже убыточным. В последние несколько лет майнеры начали переориентировать свое оборудование и вычислительные мощности под нужды сектора ИИ, который предлагает более стабильную и понятную прибыль. Поэтому майнинг в данное время переживает не лучшие времена. Также напомним, что 2025 год стал первым годом в истории биткоина, когда «цифровое золото» не сумело показать рост после «халвинга». Таким образом, любые модели, паттерны, циклы рано или поздно перестают работать. Поэтому мы не отталкиваемся от классического 4-летнего цикла, согласно которому, три года биткоин растет, один год – корректируется. Напомним, что большинство экспертов как раз ссылается на 4-летний цикл и тот факт, что биткоин находится в коррекции как раз год. В апреле 2024 года биткоин стоил приблизительно 65-70 тысяч долларов. Если к 2028 году он не покажет рост до 130-140 тысяч долларов, майнеры продолжат уходить из криптовалютного сегмента. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин демонстрирует признаки начала нового «бычьего» тренда. Этот тренд начинается, как и полагается, с пампа, у которого нет конкретных и четких причин. ФРС не начала снижать ставку, а законопроект Clarity Act так и не был принят. В ближайшее время на дневном ТФ биткоин может находится в падении, так как цена получила реакцию на «медвежий» FVG и сформировала сигнал на продажу. Также обращаем внимание трейдеров, что выход за пределы бокового канала на дневном графике может быть девиацией. Да, глубокой девиацией, но все же девиацией. Если это так, то биткоин может взять курс на уровень 70 800$ и даже сохранить нисходящий тренд, который начался еще в прошлом году. Мы считаем, что короткие позиции в ближайшее время являются более актуальными. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ техническая картина по эфиру полностью изменилась всего лишь за несколько дней. Теперь эфир «смотрит» в направлении нового восходящего тренда. Однако отталкиваться быки сейчас могут лишь от недельного графика, на котором эфир взял курс на отметку 4800$, которая выступает верхней границей пятилетнего бокового канала. На дневном ТФ первый «медвежий» FVG не дал ощутимой реакции цены, но биткоин получил реакцию на собственные FVG, а мы помним, что курс эфира процентов на 80-90 зависит от курса биткоина. Биткоин начал корректироваться и эфир также устремился вниз. Таким образом, в ближайшее время мы ожидаем(как и раньше) падения. Цели эфира могут быть расположены около уровня 2 300$ и ниже, вплоть до 1 850$. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс