Новости форекс

S&P500 (SPX): сценарии динамики и перспективы на июль

S&P500 завершает июнь в фазе коррекции, вызванной переоценкой монетарной политики ФРС. Однако эта коррекция носит скорее характер здорового перелома, чем начала медвежьего рынка. Ключевая зона 7200.00–7600.00 станет ареной решающей битвы в ближайшие недели. Технический пробой выше 7495.00 может вернуть индекс к историческим максимумам, в то время как закрепление ниже 7300.00 и 7290.00 (минимум минувшей недели) откроет дорогу к 7055.00-7000.00, предположили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «S&P500 (SPX): июньская «диета» перед возможным июльским пиршеством». Перспективы на июль: три сценария Бычий сценарий предполагает пробой уровней сопротивления 7397.00 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 7400.00 («круглый» уровень), 7413.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике) как первый сигнал для начала его реализации. Пробой локального уровня сопротивления 7430.00 и дальнейший рост станет подтверждающим сигналом и будет свидетельствовать о возврате цены в восходящий канал, начавший формироваться на дневном графике с начала апреля. Условия реализации Слабые данные по рынку труда и инфляции ослабляют ожидания повышения ставки ФРС.Сильный сезон отчётностей: компании подтверждают прогнозы по прибыли (21,9% рост).Технический пробой выше 7495.00 с возвратом к 7620.00 и движением к 7800.00–8000.00. В то же время, на дневном графике RSI, OsMA и Стохастик двигаются в зоне продаж, сигнализируя о возможности дальнейшего снижения. Сигналом же к начала реализации медвежьего сценария и дальнейшему снижению может стать пробой важного уровня поддержки 7330.00 (ЕМА50 на дневном графике) и минимума пятницы и минувшей недели 7290.00. Этот пробой откроет дорогу к 7055.00 (ЕМА144 на недельном графике)-7000.00. Вблизи этих уровней, учитывая долгосрочный и глобальный бычий тренд S&P500, можно рассчитывать на отбой цены и вход в длинные позиции по более выгодным ценам. Условия реализации медвежьего сценария Сильные данные по рынку труда усиливают ожидания повышения ставки ФРС.Разочаровывающие отчёты от технологических гигантов.Технический пробой ниже 7330.00-7290.00 и закрепление ниже 7200.00. Целевая зона: 7200.00-7100.00-7055.00-7000.00. Основной сценарий (базовый прогноз) Наиболее вероятная динамика - консолидация в диапазоне 7200.00–7600.00 с повышенной волатильностью вокруг публикаций данных и начала сезона отчётностей. Логика Ястребиный сигнал ФРС ограничивает потенциал роста в краткосрочной перспективе.Сильные фундаментальные показатели (прибыль, экономический рост) предотвращают глубокую коррекцию.Сезонный фактор июля и начало сезона отчётностей могут поддержать рынок во второй половине месяца. Следим также за ключевыми макроэкономическими данными (NFP, CPI), которые определят направление движения на июль и, возможно, второе полугодие. Уровни поддержки: 7330.00, 7300.00, 7290.00, 7250.00, 7200.00, 7100.00, 7055.00, 7000.00, 6925.00, 6900.00, 6820.00, 6800.00 Уровни сопротивления: 7390.00, 7397.00, 7400.00, 7413.00, 7430.00, 7450.00, 7500.00, 7600.00, 7700.00, 7800.00, 7900.00, 8000.00 Торговые сценарии Бычийсценарий: Buy Stop 7435.00. Stop-Loss 7320.00, 7285.00. Цели 7450.00, 7500.00, 7600.00, 7700.00, 7800.00, 7900.00, 8000.00Медвежий сценарий: Sell Stop 7320.00, 7285.00 Stop-Loss 7410.00, 7435.00. Цели 7250.00, 7200.00, 7100.00, 7055.00, 7000.00, 6925.00, 6900.00, 6820.00, 6800.00 *здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

S&P500 (SPX): июньская «диета» перед возможным июльским пиршеством

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по S&P500(SPX) Индекс S&P500 завершает июнь на минорной ноте, консолидируясь в районе 7350.00 после отката от исторических максимумов, достигнутых в начале месяца. За месяц индекс потерял около 3%, что является худшим результатом с марта, а Nasdaq демонстрирует ещё более глубокую коррекцию, теряя более 6%.Так называемый индекс «страха и жадности» инвесторов застрял на границе между зоной «страха» и «экстремального страха» (25 из 100).Главной причиной июньской коррекции стал ястребиный сигнал Федеральной резервной системы. Обновлённый «точечный прогноз», показавший, что девять из 19 членов FOMC ожидают как минимум одного повышения ставки до конца года, кардинально изменил рыночные ожидания. Однако, несмотря на июньскую волатильность, фундаментальные показатели остаются устойчивыми, а историческая сезонность июля создаёт предпосылки для потенциального восстановления. Итоги июня: ротация от мегакапов к «равновесному» рынку Июньская коррекция имела чётко выраженный характер. Она затронула не рынок в целом, а его самых тяжёлых участников. Это не то, как обычно выглядит месяц бегства от риска, отмечают экономисты. Ключевые особенности июньской динамики Мегакапы против всех. «Великолепная семёрка» потеряла около 2 трлн долларов рыночной капитализации за месяц. Microsoft, Alphabet, Apple, Amazon, Nvidia, Broadcom, Tesla, Oracle, Meta и Palantir — каждая из этих компаний потеряла более 100 млрд капитализации в июне. Равновесный S&P500 (equal-weight) опережает капитализационный, что свидетельствует о том, что «средняя» акция чувствует себя лучше, чем «тяжеловесы». Секторальная ротация. Лидеры роста сменились: энергетика (падение нефти на фоне ослабления геополитической премии), традиционные и «чистые» энергетические компании оказались под давлением. На противоположной стороне — авиакомпании (выигрывают от снижения цен на нефть), строители жилья (выигрывают от снижения долгосрочной доходности), биотех и здравоохранение (привлекают средства из перегретых технологий). Эта ротация отражает реакцию рынка на смену макроэкономического ландшафта после заседания FOMC и является классической коррекцией, а не началом медвежьего рынка. *Мегакапы (mega?caps) — это компании с огромной капитализацией, обычно от нескольких сотен миллиардов до триллионов долларов. В последние годы львиную долю роста индексов (вроде S&P500) обеспечивали буквально несколько гигантов — их часто называют «Великолепной семёркой»: Apple, Microsoft, Nvidia, Alphabet, Amazon, Meta, Tesla. Из?за этого рынок становился «перекошенным»: успех индекса сильно зависел от нескольких акций.**Практический пример «равновесия» — индексы типа S&P500 Equal Weight: в них каждая компания имеет одинаковый вес, а не вес по капитализации. Когда такие индексы обгоняют обычный S&P500, это и есть признак ротации. Июль: сезонный оптимизм встречает корпоративные отчёты Июль традиционно является одним из самых сильных месяцев для S&P500. За последние 10 лет индекс никогда не закрывался в минусе в июле, со средним ростом около 3,37%. Что делает июль особенным Начало сезона отчётностей. Компании из S&P500 готовятся отчитаться за второй квартал. Прогнозы по росту прибыли составляют +21,9% г/г (выше мартовских оценок в 18,7%). Эксперты не только не снижают прогнозы в течение квартала (как это обычно бывает), но и повышают их. Это редкий и сильный бычий сигнал.Положительная дивергенция. Улучшение прогнозов по прибыли совпадает с сезонным улучшением настроений. 62 из 109 компаний, давших прогнозы на второй квартал, предоставили позитивные ориентиры, что значительно выше исторических средних.Поддержка полупроводников. Сектор полупроводников продолжает демонстрировать взрывной рост прибыли (более 120% г/г), оставаясь ключевым драйвером рынка.Однако существуют и рискиБанк Америки предупреждает о росте рисков коррекции и рекомендует инвесторам задуматься о защитных стратегиях на третий квартал. В некоторых других крупнейших банках прогнозируют широкий диапазон для S&P500 в июле — 6800.00–7800.00, ссылаясь на неопределённость перед промежуточными выборами и давление долгосрочных ставок. Что ждать на следующей неделе Предстоящая неделя станет ключевым испытанием для рынка. В центре внимания — данные по рынку труда США (NFP), которые выйдут в четверг, 2 июля. Учитывая отказ председателя Уорша от «форвардного руководства», этот отчёт приобретает повышенное значение. Календарь ключевых событий Дата Событие Прогноз Ожидаемое влияние Вторник, 30 июня JOLTS (открытые вакансии) — Рост вакансий поддержит доллар и может оказать давление на акции Среда, 1 июля ADP (изменение занятости, июнь) Прогноз: +118 тыс. (пред.: +122 тыс.) Превью NFP, влияние на ожидания по ставке Среда, 1 июля ISM Manufacturing (июнь) Ожидается 53,7 (с 54,0) Сильные данные = давление на акции; слабые = поддержка Четверг, 2 июля NFP (занятость вне сельского хозяйства, июнь) Прогноз: +114–120 тыс. (пред.: +172 тыс.) Главное событие недели. Выше прогноза = давление на акции; ниже = поддержка Четверг, 2 июля Первичные заявки по безработице Прогноз: +220 тыс. (с 215 тыс.) Слабые данные = ослабление доллара и поддержка акций Краткий технический анализ С технической точки зрения, S&P500 остаётся в рамках широкого бычьего тренда, но приближается к важной зоне поддержки 7300.00-7250.00. Индекс консолидируется вблизи 7350.00, удерживаясь выше поддержки 7330.00 (ЕМА50 на дневном графике). Пятидневная серия падений была минимальной по амплитуде, что указывает на «дрейф вниз», а не на ускорение распродажи. Медвежий наклон на 4-часовом графике и RSI с показателем 44 указывают на сохранение давления в краткосрочной перспективе. Однако индекс продолжает формировать серию «более высоких максимумов и минимумов» с апреля, что является признаком сохранения бычьей структуры. 50-дневная скользящая средняя, как ближайшая сильная динамическая поддержка, продолжает расти, поддерживая бычий прогноз. Заключение S&P500 завершает июнь в фазе коррекции, вызванной переоценкой монетарной политики ФРС. Однако эта коррекция носит скорее характер здорового перелома, чем начала медвежьего рынка. «Средняя» акция держится лучше «тяжеловесов», а секторальная ротация указывает на перераспределение капитала, а не на бегство из акций.Июль обещает быть решающим месяцем. Сезонный фактор (10 лет безотказного роста), начало сезона отчётностей (прогноз роста прибыли 21,9%) и ключевые макроэкономические данные (NFP, CPI) определят направление движения на второе полугодие. Ключевая зона 7200.00–7600.00 станет ареной решающей битвы в ближайшие недели. Технический пробой выше 7495.00 может вернуть индекс к историческим максимумам, в то время как закрепление ниже 7300.00 и 7290.00 (минимум минувшей недели) откроет дорогу к 7055.00-7000.00. *см. также наш сегодняшний обзор Доллар (USDX): неделя истины — рынок труда решит судьбу гринбекаМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

Доллар (USDX): неделя истины — рынок труда решит судьбу гринбека

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по USDX Индекс доллара США (USDX) завершает июнь на мажорной ноте, консолидируясь вблизи 101.30—101.40 после мощного ралли, вызванного ястребиным сигналом ФРС. Однако впереди — ключевое испытание: неделя, насыщенная данными по рынку труда США, которые могут либо подтвердить силу доллара, либо спровоцировать коррекцию. После того как председатель Кевин Уорш отказался от «форвардного руководства», именно экономические данные становятся главным драйвером для доллара. На предстоящей неделе их будет предостаточно. Текущая ситуация: пауза после рывка Прошедшая неделя была отмечена заметным укреплением доллара. После заседания FOMC 16-17 июня, на котором ФРС сохранила ставку в диапазоне 3,50–3,75%, но дала «ястребиный» сигнал, индекс USDX обновил годовые максимумы, поднявшись выше 101.50. Затем последовала коррекция к 101.00 на фоне фиксации прибыли перед концом квартала и выхода смешанных данных по PCE. И к концу недели фьючерсы USDX стабилизировались вблизи 101.30-101.40. Ключевые макроэкономические события прошедшей недели Индекс PCE (май): общий показатель ускорился до 4,1% (максимум с 2023 года), а базовый — до 3,4%. Месячные данные (+0,4% против прогноза +0,5%) оказались мягче, что временно ослабило ожидания ужесточения.Окончательный ВВП (Q1) пересмотрен вверх до 2,1% (против 1,6%), подтвердив устойчивость экономики США.Первичные заявки по безработице снизились до 215 тыс. при прогнозе 225 тыс., указав на здоровое состояние рынка труда. Несмотря на временное ослабление доллара в конце недели, фундаментальная поддержка остаётся сильной благодаря дифференциалу процентных ставок в пользу США и сохраняющейся геополитической неопределённости (Иран). Что ждёт доллар на следующей неделе? Хотя месячные данные по PCE оказались мягче ожиданий (0,4% против 0,5%), годовые показатели остаются значительно выше целевого уровня ФРС. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки по-прежнему закладывают около 60–70% вероятность повышения ставки в сентябре и почти 80% - до конца года. Главный фокус: рынок труда США Следующая неделя станет ключевым испытанием для доллара США. В центре внимания — данные по рынку труда, которые должны дать ответ на вопрос, насколько устойчива экономика США, и сможет ли ФРС сохранить жёсткую риторику. Поскольку председатель Уорш отказался от заявлений о намерениях, каждый новый отчёт будет оказывать более сильное влияние на рынок. Календарь ключевых событий Дата Событие Прогноз / Ожидание Ожидаемое влияние на USDX 30 июня Протокол заседания РБА — Косвенное влияние через AUD 30 июня JOLTS (открытые вакансии) — Рост вакансий поддержит доллар 1 июля Индекс PMI в производственном секторе (ISM) Ожидается снижение до 53,7 (с 54,0) Умеренное влияние 1 июля ADP (изменение занятости) Прогноз: +118 тыс. (пред.: +122 тыс.) Хороший превью NFP 2 июля Первичные заявки по безработице Ожидается рост до 220 тыс. (с 215 тыс.) Слабые данные = давление на доллар 2 июля NFP (занятость вне сельского хозяйства) Прогноз: +114–120 тыс. (пред.: +172 тыс.) Главное событие недели 2 июля Уровень безработицы Ожидается: 4,3% (без изменений) Рост безработицы ослабит доллар 2 июля Средняя почасовая заработная плата — Рост зарплат = инфляционные риски Отметим, что (ввиду празднования в США перенесённого с 4-го июля на 3-е Дня независимости) публикация данных с американского рынка труда за июнь также перенесена на 3 июля. Биржи и банки этой страны в пятницу 3 июля не работают. Сценарии для USDX по итогам NFP Сильные данные (NFP > 150 тыс., безработица < 4,3%) укрепят ожидания, что ФРС сохранит или даже ужесточит политику. Индекс может пробить сопротивление 101.50-101.70 и устремиться к 102.00, 103.00 и 103.50.Слабые данные (NFP < 80 тыс., рост безработицы) увеличат вероятность снижения ставки. Доллар может скорректироваться к 100.80 и ниже, вплоть до 99.65-99.20. Дополнительные факторы Геополитика (Иран). Сохраняющаяся напряжённость вокруг Ормузского пролива и любой новый инцидент могут усилить спрос на доллар как на «тихую гавань».Риторика центробанков. Выступления представителей ФРС (Уорш), ЕЦБ (Лагард) и Банка Англии (Бейли) могут усилить или ослабить текущие тренды по валютным парам, что косвенно отразится на индексе. Прогноз ведущих банков OCBC: коррекция доллара — это «передышка, а не разворот». Ястребиные риски ФРС сохраняются.DBS: рынки пересматривают ожидания по ФРС в сторону «голубиных», что может ограничить рост доллара.Societe Generale: техническая картина указывает на зону прорыва с целями выше 101.80. Заключение Индекс доллара США подошёл к важному рубежу. «Ястребиная» риторика ФРС, устойчивая экономика и дифференциал ставок поддерживают бычий сценарий. Однако предстоящие данные по рынку труда станут решающим катализатором. Сильные цифры могут открыть дорогу к 103.00-103.50, а слабые — спровоцировать коррекцию к 99.20. Наиболее вероятным сценарием выглядит консолидация в диапазоне 100.50–102.00 с попыткой пробоя вверх. Но в условиях отказа ФРС от «форвардного руководства», рынки будут крайне чувствительны к любому отклонению данных от прогнозов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Ястребиный ФРС против буксующей Европы

Пара евро-доллар завершила торги на отметке 1,1384. Несмотря на пятничный коррекционный откат, в целом неделя оказалась медвежьей, поскольку цена открытия была на уровне 1,1466. Но, по большому счёту, «программу-максимум» не выполнили ни покупатели, ни продавцы. Первые не смогли закрепиться в рамках 14-й фигуры, вторые – не смогли протестировать 12-ю фигуру, хотя ценовой минимум был зафиксирован на отметке 1,1325. По итогам прошедшей недели можно сделать вывод о том, что фокус внимания трейдеров начал постепенно смещаться с геополитических заголовков на макроэкономическую повестку и монетарную политику ФРС. Несмотря на сохраняющуюся напряженность на Ближнем Востоке, базовым сценарием для участников рынка остается сценарий деэскалации. Продвижение американо-иранских переговоров, а также конструктивный диалог между Израилем и Ливаном способствовали ослаблению антирисковых настроений. При этом нельзя сказать, что рынок полностью игнорировал геополитику – скорее, она отошла на второй план. В центре внимания трейдеров оказались макроэкономическая статистика и перспективы ужесточения монетарной политики ФРС, благодаря чему доллар сохранял повышенный спрос, оказывая давление на пару eur/usd. Падение пары к годовым минимумам (1,1325) произошло на фоне переоценки рынком итогов июньского заседания ФРС. Прогнозы регулятора показали, что всё большее число чиновников Комитета склоняется к необходимости ужесточения ДКП или как минимум удержания ставки на текущем уровне «дольше, чем предполагалось» (то есть как минимум, до конца 2026 года). На этом фоне крупные инвестбанки (включая Bank of America) на минувшей неделе пересмотрели свои прогнозы по паре eur/usd на второе полугодие в сторону понижения (до 1,12), аргументируя это ястребиной позицией ФРС, устойчивостью инфляции и американской экономики на фоне вялого роста европейской экономики. Так, опубликованная в четверг финальная оценка ВВП США за первый квартал отразила уверенный рост экономики на 2,1%, что значительно превысило предыдущие расчеты (1,5%, 1,6%). Ключевым драйвером роста стал двузначный рост фиксированных инвестиций бизнеса в нежилой сектор (10,6%), что свидетельствует о сильных позициях корпоративного сектора и продолжении масштабной технологической модернизации. Дополнительный импульс итоговому показателю обеспечил пересмотр динамики импорта в сторону снижения, что существенно сгладило прежний дисбаланс в чистом экспорте. При этом один из основных для ФРС индикаторов чистого внутреннего спроса (конечные продажи частным покупателям) был зафиксирован на устойчивом уровне 1,7%, сигнализируя о сохранении базовой стабильности. В целом, опубликованный отчет по росту ВВП продемонстрировал сильный экономический фундамент и (что самое главное для гринбека) – высокую адаптивность к жесткой монетарной политике, что позволяет регулятору не только удерживать процентную ставку на плато без риска спровоцировать рецессию, но и рассуждать о возможности ужесточения политики во втором полугодии. Тем более что базовый индекс PCE, майское значение которого мы также узнали в четверг, ускорился до 3,4% в годовом выражении, по сравнению с 3,3% в апреле. Это максимальное значение показателя с конца прошлого года. Такой результат говорит о том, что возможное завершение ближневосточного конфликта и стабилизация нефтяного рынка не снизят «автоматически» базовую инфляцию в США. Падение цен на топливо способно охладить заголовки общего PCE и CPI, в то время как стержневая инфляция в Соединенных Штатах уже во многом укоренилась в глубинных секторах на фоне роста доходов американцев и вторичных эффектов от ранее введенных импортных тарифов. Устойчивое ценовое давление перешло в категорию инерционных внутренних факторов, таких как стоимость аренды жилья, страхование и медицинские услуги, которые слабо реагируют на внешнюю сырьевую конъюнктуру. И это ещё одна «задача со звёздочкой» для нового главы ФРС Кевина Уорша, поскольку победа над геополитическими шоками предложения не означает автоматической ликвидации устойчивого внутреннего инфляционного тренда. На фоне таких выводов на рынке усилились ястребиные ожидания относительно дальнейших действий ФРС. Согласно последним данным инструмента CME FedWatch, вероятность сохранения текущей ставки на июльском заседании составляет сейчас 30%, в то время как шансы на её увеличение в сентябре возросли до 60%. В целом совокупные ожидания того, что Федрезерв повысит стоимость заимствований как минимум один раз до конца 2026 года взлетели до 82%, полностью нивелировав прежние надежды на смягчение политики. При этом Европейский Центробанк постепенно смягчает свою позицию. Например, Кристин Лагард, выступая в понедельник в Европарламенте, озвучила достаточно осторожную риторику, отметив, что инфляция в еврозоне постепенно стабилизируется, а долгосрочные ожидания остаются закрепленными около целевого уровня. При этом Лагард подчеркнула, что ЕЦБ будет действовать в зависимости от поступающих данных, не задавая заранее траекторию ставок. И здесь необходимо напомнить, что июньские предварительные индексы PMI, которые также были опубликованы на прошедшей неделе, зафиксировали усиление стагнации в еврозоне, причем композитный индекс остался в зоне сокращения (49,5), на фоне слабого внутреннего спроса. Основным негативным фактором стало ухудшение ситуации в сфере услуг, особенно в Германии, где соответствующий индекс рухнул до 46,8 из-за сокращения расходов бизнеса и потребителей. Общеевропейский индекс в сфере услуг также остался в зоне сокращения, оказавшись на отметке 48,9. Промышленный сектор Германии замер на критической отметке 50,0, полностью растеряв весенний импульс к восстановлению. Столь слабый отчет усиливает риски сползания европейской экономики в рецессию во втором полугодии – со всеми вытекающими отсюда последствиями (в том числе и в контексте дальнейших действий ЕЦБ). Таким образом, сложившийся фундаментальный фон способствует дальнейшему снижению пары eur/usd, прежде всего за счет намечающейся дивергенции монетарной политики Европейского Центробанка и ФРС. С точки зрения «техники», пара на дневном графике находится между средней и нижней линиями индикатора Bollinger Bands, а также под всеми линиями индикатора Ichimoku (в том числе и под облаком Kumo), который сформировал медвежий сигнал «Парад линий». При этом на четырёхчасовом графике пара находится между средней и верхней линиями Bollinger Bands, после пятничного коррекционного отката. Рассматривать короткие позиции целесообразно тогда, когда цена преодолеет промежуточный уровень поддержки 1,1370 (средняя линия Bollinger Bands на h4) и закрепится под ним. Следующей целью нисходящего движения выступает отметка 1,1330, которая соответствует нижней линии Bollinger Bands на таймфрейме D1. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 часа назад

ИнстаФорекс

Компания Майкла Сэйлора может обрушить биткоин

Биткоин и эфир вновь устремились вниз. В данное время первая криптовалюта торгуется около 60 000$, что является ее минимумом почти за 2 года. Ни одного признака завершения нисходящего тренда, который начался в прошлом году, по-прежнему нет. Нет даже убедительных снятий ликвидности, чтобы можно было предполагать разворот цены. Фундаментальный фон остается слабым для криптовалютного сегмента и главным образом выражается в низком спотовом спросе и перетоке капитала в сектор искусственного интеллекта. Также не добавляет позитивного настроя рынку и тот факт, что в 2026 году ФРС может повысить ставку несколько раз. Таким образом, оснований для роста первой и второй криптовалюты мы по-прежнему не наблюдаем. Тем временем, аналитики сделали вывод, что компания Майкла Сэйлора Strategy, которая продолжает активно скупать биткоин по любым ценам, может в итоге сыграть с «цифровым золотом» злую шутку. Инвесторы начали сомневаться в том, что стратегия компании – выигрышная на долгосрочной дистанции. Всю историю своего существования биткоин находится в восходящем тренде. Однако он не вечен, а биткоин в 2025 году начал вытеснять сектор искусственного интеллекта, которые предлагает высокие прибыли, а также обладает огромным потенциалом. Акции компании Strategy падают вслед за биткоином, достигнув минимальной отметки с февраля 2024 года. Трейдеры опасаются огромных нереализованных убытков. Strategy неоднократно выступала «покупателем в критической ситуации». Проще говоря, готовность Strategy покупать на любых просадках цены всегда вселяла уверенность в трейдеров. Компания выпускала новые акции и облигации, а полученные средства направляла в биткоин. Однако по мере падения биткоина и акций компании желающих приобрести ценные бумаги Сэйлора становится все меньше. Как следствие, чем сильнее падает биткоин, тем ниже становится привлекательность ценных бумаг компании, которые являются основным источником ликвидности для новых инвестиций. Рушится миф и о том, что биткоин является «средством хеджирования инфляции» или «защитным инструментом». Во время войны на Ближнем Востоке биткоин не сумел показать себя с лучшей стороны. В итоге он по-прежнему остается высокорисковым активом с высокой волатильностью. Просто рынок больше не верит в вечный восходящий тренд, который ранее нивелировал минусы «цифрового золота». Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков начала восходящего тренда по-прежнему нет. Последний «медвежий» паттерн FVG был сформирован в области 68 000$ – 70 700$, поэтому эта область выступает областью POI для коротких позиций на ближайшие недели. На 4-часовом ТФ биткоин может получить реакцию на последний «медвежий» FVG, что даст трейдерам еще один сигнал на продажу. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящего тренда, который начался в августе прошлого года. Ключевым паттерном на продажу остается «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Мы не считаем, что текущий нисходящий тренд завершен, так как признаков его завершения нет ни по биткоину, ни по эфиру. Эфир возобновил снижение с целями 1 391$ и 788$. На 4-часовом ТФ восходящая структура сломлена, что является подтверждением возобновлению нисходящего тренда. Последние три «медвежьих» FVG были отработаны, в ближайшее время может быть сформирован еще один сигнал на продажу. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 9 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Биткоину(Bitcoin) на 27 июня по системе ICT

Биткоин возобновил падение и за последние две недели потерял порядка 8 000$ стоимости, вернувшись к отметке 59 000$. На 4-часовом ТФ произошел слом восходящей, коррекционной тенденции, поэтому биткоин уже в ближайшие дни может продолжить падение. На 4-часовом ТФ было сформировано три «медвежьих» FVG, каждый из которых дал реакцию цены. К сожалению, наиболее очевидный FVG на дневном ТФ не был отработан, но он еще может быть отработан в будущем. Так или иначе, первая криптовалюта по-прежнему нацелена на снижение, о чем мы не раз предупреждали. О снятиях ликвидности с последних минимумов речи не идет, так как, как правило, это манипулятивное движение, после которого резко начинается движение в противоположном направлении. Биткоин же сейчас находится внутри обычного нисходящего импульса. Если последний «медвежий» FVG на 4-часовом ТФ будет отменен, тогда можно будет ожидать новый виток коррекционного движения. Тем временем, эксперты вновь обратили внимание на тот факт, что биткоин пять месяцев подряд торгуется ниже уровня себестоимости. Многие на основании этого факта ожидают новый «бычий» тренд, так как «майнеры не могут работать в убыток». Мы же хотим заметить, что майнеры и не будут работать в убыток. Во-первых, не везде на планете стоимость добычи биткоина(стоимость электроэнергии) одинаковая. Во-вторых, майнеры сейчас активно перенастраивают свое оборудование под потребности ИИ. В-третьих, нельзя сказать, что биткоин обязательно должен стоить выше себестоимости добычи. Биткоин – это инвестиционный инструмент, а не железная руда. Если инвестиционный инструмент привлекателен, его покупают. Если нет – нет. Таким образом, все зависит от спроса и перспектив инструмента, а не от стоимости майнинга. В 2026 году инвесторы видят для себя более привлекательные отрасли. Например, ИИ. Более того, если ФРС будет повышать ключевую ставку, доходность банковских депозитов и облигаций казначейства увеличится, что приведет к новому перетоку капитала в более безопасные активы. На наш взгляд, «медвежий» тренд по биткоину не завершен. Общая картина BTC/USD на 1D. На дневном ТФ биткоин продолжает формирование нисходящего тренда. Структура тренда идентифицируется, как нисходящая, а линия CHOCH была перенесена на 82 800$, так как сформирован новый LL(Lower Low). Только выше этого уровня можно будет считать, что нисходящий тренд завершен. Так как никаких сигналов о развороте тренда вверх по-прежнему нет, мы считаем, что падение будет продолжено. На дневном ТФ в области 68 000$ – 70 700$ сформирован новый «медвежий» FVG. Внутри этого паттерна могут быть сформированы новые сигналы на продажу. Однако на данный момент паттерн не был отработан. Тем временем, биткоин приближается к своей следующей цели – уровню 57 500$. Напомним, что мы не считаем этот уровень «конечной остановкой». Общая картина BTC/USD на 4Н. На 4-часовом таймфрейме биткоин завершил восходящую коррекцию. Линия CHOCH, поддерживающая коррекцию, была преодолена. Новая линия CHOCH, поддерживающая новую тенденцию, пролегает на уровне 65 600$. В данное время биткоин работает с третьим «медвежьим» FVG в рамках текущего падения. Если реакция на этот паттерн будет получена, падение возобновится. Если паттерн будет отменен, биткоин может уйти на новый виток восходящей коррекции или даже сформировать флэт. Рекомендации по торговле BTC/USD: Биткоин продолжает формирование полноценного нисходящего тренда. Мы продолжаем ожидать падения с целью 57 500$(уровень 61,8% по Фибоначчи от трехлетнего восходящего тренда), а признаков начала восходящего тренда по-прежнему нет. Последний «медвежий» паттерн FVG был сформирован в области 68 000$ – 70 700$, поэтому эта область выступает областью POI для коротких позиций на ближайшие недели. На 4-часовом ТФ биткоин может получить реакцию на последний «медвежий» FVG, что даст трейдерам еще один сигнал на продажу. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 10 часов назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по Эфиру(Ethereum) на 27 июня по системе ICT

Эфир после небольшой коррекции вновь рухнул вниз и оказался около своего предыдущего минимума. Напомним трейдерам, что когда речь идет о снятии ликвидности(и о последующем развороте тренда), цена, как правило, разворачивается быстро и резко. Сейчас же мы не наблюдаем повышенной волатильности или желания рынка двигаться на Север. Таким образом, мы считаем, что падение будет продолжено. Возможно, оно возобновится через некоторое время, так как вероятность флэта все же сохраняется. Однако пока на 4-часовом ТФ не отменен последний «медвежий» FVG, говорить о каком-либо росте эфириума не приходится. По биткоину картина практически идентичная. «Цифровое золото» также находится на локальных минимумах, также не демонстрирует ни одного признака разворота, также может получить реакцию на последний «медвежий» FVG, и также может возобновить падение. Таким образом, об криптовалюты смотрят в данное время в одну сторону. Цель, о которой мы говорили на протяжении всей предыдущей коррекции, 1 742$ достигнута. Сформирован новый Lower Low, таким образом, структура нисходящего тренда сохранилась, а падение эфира может продолжиться теперь с целями 1 391$ и 887$. Это два последних значимых минимума на недельном ТФ. В целом, если взглянуть на недельный таймфрейм, становится понятно, что в последние 5 лет эфир находится в очень широком флэте с нижней границей как раз около уровня 887$ и верхней границей около уровня 4 870$. По сути, эфир может полностью обнулить все свои достижения последних пяти лет уже в ближайшие месяцы. Тем временем, многие эксперты делают вывод, что проблема криптовалютного рынка кроется в будущей монетарной политике ФРС. ФедРезерв вознамерился повысить ключевую ставку в 2026 году, чтобы снизить инфляцию, что «снижает рисковые настроения рынка». Мы не считаем, что проблема кроется в возможном повышении ставки ФРС, так как еще пару месяцев назад регулятор был настроен на дальнейшее смягчение. А нисходящий тренд по эфиру начался уже почти год назад. Анализ ETH/USD 1D. Эфир на дневном ТФ продолжает формирование нисходящего тренда. Линия CHOCH теперь проходит по уровню 2 477$ – последний LH(Lower High). До тех пор, пока цена находится ниже нее, нисходящий тренд сохраняется. Цена получила реакцию(с небольшой погрешностью) на последний «медвежий» FVG, аналогичный сигнал сформировал биткоин. Таким образом, у трейдеров имелись все основания открывать короткие позиции перед последним обвалом. В рамках последнего витка падения было сформировано несколько «медвежьих» FVG, однако мы предлагаем отталкиваться от «медвежьего» FVG по биткоину на дневном ТФ, так как паттерны по эфиру не самые очевидные. Анализ ETH/USD 4Н. На 4-часовом таймфрейме эфир продолжает формирование нисходящей тенденции, которая, по сути, является частью тренда на дневном и недельном ТФ. В данное время линия слома восходящей коррекции преодолена, сформирована новая линия CHOCH, поддерживающая нисходящий тренд, на уровне 1 846$. Таким образом, ниже этого уровня тенденция сохраняется. В ходе последнего витка падения было сформировано три «медвежьих» FVG. На первые два цена получила реакцию, третий – отрабатывается в данное время. Таким образом, уже с текущих позиций эфир может возобновить падение к своим целям. Рекомендации по торговле ETH/USD: На дневном ТФ продолжается формирование нисходящего тренда, который начался в августе прошлого года. Ключевым паттерном на продажу остается «медвежий» Order-block на недельном ТФ. Мы не считаем, что текущий нисходящий тренд завершен, так как признаков его завершения нет ни по биткоину, ни по эфиру. Эфир возобновил снижение с целями 1 391$ и 788$. На 4-часовом ТФ восходящая структура сломлена, что является подтверждением возобновлению нисходящего тренда. Последние три «медвежьих» FVG были отработаны, в ближайшее время может быть сформирован еще один сигнал на продажу. Пояснения к иллюстрациям: CHOCH – слом трендовой структуры. Liquidity – Ликвидность, Stop Loss, отложенные ордера, которые маркет-мейкеры используют для набора своих позиций. FVG – Область ценовой неэффективности. Цена очень быстро проходит такие области, что указывает на полное отсутствие одной из сторон на рынке. В последствии цена имеет свойство возвращаться и получать реакцию от таких областей в продолжение основной тенденции. IFVG – Инвертированная область ценовой неэффективности. После возврата к такой области, цена не получает на нее реакцию, а импульсно пробивает, а затем тестирует с другой стороны. OB – Ордер-блок. Свеча, на которой маркет-мейкер открывал позицию с целью забора ликвидности для формирования собственной позиции в противоположном направлении. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Поддержку японской валюте оказывают риски валютной интервенции.

Перед выходными пара закрылась вблизи 40-летнего максимума. Инвесторы проявляют осторожность из-за вероятных мер со стороны японского правительства, направленных на обеспечение стабильности национальной валюты.Доллар США также сталкивается с потерей позиций, поскольку рынки значительно снизили свои ожидания повышения процентной ставки ФРС в текущем году.Данные инструмента CME FedWatch показывают, что вероятность этого сценария сократилась по сравнению с предыдущей неделей, так как недавнее снижение цен на энергоресурсы ослабило опасения по поводу инфляции.В то же время японская иена продолжает получать значительную поддержку с точки зрения фундаментальных факторов. Анализ мнений участников заседания Банка Японии в июне показаал, что у ряда представителей регулятора растут опасения по поводу инфляционных рисков; один из членов совета директоров выразил необходимость как можно быстрее приблизить ключевую процентную ставку к нейтральному уровню в районе 2%. Данные по инфляции в Токио, опубликованные на этой неделе, также способствовали укреплению ожиданий о возможном повышении ставок Банком Японии в ближайшие месяцы.Рынок внимательно отслеживает заявления японских официальных лиц. Генеральный секретарь кабинета министров Минору Кихара подтвердил готовность властей предпринимать меры в случае чрезмерной волатильности валютного курса, а министр финансов Сацуки Катаяма обсудила ситуацию на валютном рынке с министром финансов США Скоттом Бессентом.Несколько банков считают, что диапазон 162,00–163,00 может стать новой зоной для интервенций. В ING отмечают, что участники рынка все чаще воспринимают уровень 162,00 как новую «красную линию», за которой может последовать вмешательство, в то время как MUFG указывает на то, что риски вмешательства со стороны властей уже способствуют сдерживанию дальнейшего ослабления иены. В свою очередь, Commerzbank подчеркивает, что приближение инфляции в Японии к целевому уровню Банка Японии (2%) открывает дополнительные возможности для регулятора в плане дальнейшей нормализации денежно-кредитной политики.А с технической точки зрения, пара по-прежнему находится в бычьей консолидации, закрывшись перед выходными перед зоной сопротивления 161,85 - 162,00. Ближайшая поддержка находится на уровне 161,50, ниже которой проходит 9-дневная ЕМА. Осцилляторы положительные, при этом индекс относительной силы в зоне перекупленности, показывая консолидацию. А гистограмма MACD чуть поднялась выше сигнальной линии, указывая на усиление бычьего импульса. Быки имеют преимущество в рынке, и путь наименьшего сопротивления восходящий.В таблице ниже представлено процентное изменение курса японской иены по отношению к основным валютам за сегодняшний день. Японская иена продемонстрировала наибольший рост относительно доллара США.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 11 часов назад

ИнстаФорекс

WTI. Анализ цен. Прогноз. Ожидания роста поставок с Ближнего Востока оказывают давление на цены.

В пятницу котировки американской нефти марки West Texas Intermediate (WTI) снизились на 3,25%, и на момент написания статьи торгуются чуть выше круглого уровня 69,00 доллара за баррель.Нефтяной рынок продолжает демонстрировать недельное падение, так как инвесторы начинают активнее оценивать восстановление мирового предложения после перебоев, вызванных конфликтом с Ираном. Оптимизм на рынке возрос благодаря стабилизации потоков нефти через Ормузский пролив. QatarEnergy объявила о проведении первого тендера на поставку сырой нефти с начала конфликта, запланированного на июль-август, а Saudi Aramco восстановила отгрузки на терминале Рас-Танура, которые были приостановлены на несколько месяцев. Эти дополнительные объемы поставок усиливают ожидания более благоприятной ситуации с предложением наряду с новыми поставками из Ирака, Кувейта и Абу-Даби.Мнистр энергетики США Крис Райт также сообщил, что трафик танкеров через Ормузский пролив вновь достиг уровней, близких к тем, что были до начала конфликта: в среду через этот маршрут прошло около 20 миллионов баррелей нефти. Он также отметил, что добыча нефти в Венесуэле стремительно увеличивается и, вероятно, продолжит расти до окончания президентского срока Дональда Трампа, что также сказывается на ожиданиях увеличения мирового предложения.Несмотря на улучшение настроений, некоторые банки придерживаются более осторожной позиции. Commerzbank утверждает, что рынок недооценивает риски при текущих поставок, так как данные о движении танкеров не указывают на полную нормализацию судоходной активности. Также, банк подчеркивает, что совокупные запасы сырой нефти, бензина и дистиллятов в США остаются примерно на 7% ниже сезонного среднего уровня - фактор, который поддержит цены, если экспорт будет восстанавливаться медленнее, чем предполагалось.После недавнего нападения на грузовое судно у побережья Омана, Rabobank также придерживается осторожной позиции. По мнению банка, такой инцидент говорит о нестабильной безопасности в Ормузском проливе, хотя рынок по-прежнему ожидает сохранения в силе меморандума о взаимопонимании между США и Ираном. Как отмечают в Rabobank, данное соглашение по-прежнему способствуют поддержанию экспорта иранской нефти, одновременно снижая прямой риск дальнейшей эскалации ситуации.А с технической точки зрения, провал ниже 200-дневной SMA благоприятствует медведям. Осцилляторы отрицательны, подтверждая преимущество медведей. Индекс относительной силы близок к зоне перепроданности, указывая на медвежью консолидацию. Путь наименьшего сопротивления нисходящий. А быкам, для получения шанса на рост, первоначально нужно преодолеть 200-дневную SMA.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 13 часов назад

ИнстаФорекс

USD/CAD. Анализ цен. Прогноз. Канадский доллар укрепляется на фоне смягчения прогнозов ФРС.

В пятницу пара USD/CAD откатывает от годового максимума, так как доллар США ослабевает после выхода свежих данных по инфляции в стране. Инвесторы снизили свои ожидания относительно предстоящего повышения процентной ставки Федеральной резервной системой, что способствовало укреплению канадского доллара, хотя падение цен на нефть продолжает сдерживать рост канадской валюты.Индекс цен на личное потребление (PCE) в США - ключевой индикатор инфляции, который рассматривает ФРС, - в мае вырос на 4,1% в годовом исчислении, что совпало с прогнозами рынка. В месячном исчислении индекс PCE увеличился на 0,4%, что оказалось ниже консенсус-прогноза в 0,5%; это укрепляет мнение о том, что инфляционное давление могло достичь максимума или близко к нему.После публикации этих данных финансовые рынки пересмотрели вероятность повышения ставки ФРС на заседании в июле. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность увеличения ставки на 25 базисных пунктов упала примерно до 29,9% с 38,5%, значение которого было на прошлой неделе, это оказало дополнительное давление на доллар США.Тем не менее, канадский доллар продолжает сталкиваться с определенными препятствиями. Нефть марки WTI (West Texas Intermediate) на момент подготовки анализа торгуется в районе 69,50 долларов за баррель (снижение на 2,62% за день) после ослабления ожиданий на фоне достижения предварительного мирного соглашения между США и Ираном, что, в свою очередь, усиливает предположения о возможном увеличении мировых поставок нефти. Падение цен на нефть обычно ослабляет поддержку канадской валюты, курс которой тесно связан с колебаниями на сырьевом рынке.Кроме того, протокол заседания Банка Канады подтвердил, что регулятор намерен сохранять гибкость в денежно-кредитной политике в ответ на совокупные риски, связанные с новыми торговыми ограничениями со стороны США и волатильностью цен на энергоносители. Учитывая этот осторожный подход, по данным Reuters, теперь рынки закладывают в цены лишь 17 базисных пунктов дополнительного ужесточения политики до конца года - показатель, который резко снизился по сравнению с примерно 60 базисными пунктами месяц назад.В Commerzbank отмечают, что недавний рост пары USD/CAD зашел слишком далеко. Аналитик Михаэль Пфистер указывает, что ралли этой пары, наблюдаемое с начала мая, стало следствием почти исключительно падения цен на нефть и усиления ожиданий ужесточения политики ФРС - факторов, которые банк считает переоцененными. По мнению Commerzbank, текущие уровни USD/CAD выглядят завышенными, и для дальнейшего роста пары потребуется значительное ухудшение фундаментальных данных, характерных для Канады.А с технической точки зрения, опустившись ниже, пара найдёт поддержку у 9-дневной ЕМА. При этом осцилляторы положительны, подтверждая на преимущество быков в рынке. Но индекс относительной силы находится в зоне перекупленности, указывая на коррекцию.В приведенной ниже таблице указано процентное изменение курса канадского доллара по отношению к основным валютам на сегодня. Наибольшее укрепление канадский доллар продемонстрировал по сравнению с австралийским долларом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

BTC/USD: сценарии динамики на 26.06.2026

Потеряв около 25% от майских максимумов в районе 82850.00, пара BTC/USD вступает в завершающуюся фазу недели в состоянии глубокой коррекции, балансируя в районе психологической отметки 60000.00, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «Крипторынок (BTC): летняя консолидация перед возможным разворотом». Ключевой причиной столь резкого ослабления биткоина стало кардинальное изменение ожиданий по монетарной политике Федеральной резервной системы на фоне устойчивого инфляционного давления и укрепления доллара США. С технической же точки зрения BTC/USD находится на критическом рубеже, тестируя ключевую зону поддержки 59000.00–60000.00 после потери важных уровней 68800.00 (ЕМА200 на недельном графике), 67700.00 (ЕМА50 на дневном графике), 66300.00 (ЕМА50 на месячном графике) и оставаясь под давлением. Впрочем, индикаторы указывают на перепроданность: RSI (14) на D1 и W (с показателями 32-33) приближается к зоне перепроданности (ниже 30) и указывая на возможность консолидации или отскока. Бычий сценарий будет связан с таким отскоком и ростом в сторону ключевых уровней сопротивления 66300.00 (ЕМА50 на месячном графике), 67700.00 (ЕМА50 на дневном графике), 68800.00 (ЕМА200 на недельном графике). Пробой выше 68800.00 может дать сигнал о начале восстановления с перспективой роста к уровням сопротивления 75400.00 (ЕМА144 и верхняя линия нисходящего канала на недельном графике), 77000.00. Пробой уровней сопротивления 81400.00 (ЕМА50 на недельном графике), 82850.00 (локальный уровень сопротивления и майские максимумы) с поддержкой от «фундамента» будет говорить о более серьёзной «заявке» цены на дальнейший рост. Условия реализации Разворот ETF-потоков (притоки сменяют оттоки)Снижение геополитической напряжённости и ослабление доллара США«Голубиный» сигнал от ФРС или слабые данные по инфляцииПринятие CLARITY Act в Сенате до августовского перерываТехническое восстановление выше 66300.00, а затем выше 68800.00. В медвежьем сценарии закрепление ниже 59000.00 откроет дорогу к 54000.00 и, по некоторым прогнозам криптоаналитиков, к 43000.00-42700.00. Если взглянуть на недельный график, то более отдалённые цели видятся в районе ключевых уровней поддержки 39000.00, 38500.00, 30700.00 (144- и 200-недельные ЕМА), отделяющих долгосрочный бычий рынок от медвежьего. Условия реализации Закрепление ниже 59000.00 и пробой 54000.00Дальнейшие рекордные оттоки из ETF и усиление давления продавцовСохранение «ястребиной» риторики ФРС и укрепление доллараОтсутствие прогресса по CLARITY Act и задержка регуляторной ясностиСобытие Mt. Gox — начало выплат кредиторам (около 9 млрд долларов в BTC) в июле может создать дополнительное давление Основной сценарий (базовый прогноз на 1-2 недели) Наиболее вероятная динамика - консолидация в диапазоне 60000.00–64000.00 с сохранением медвежьего уклона и высокой вероятностью повторного тестирования минимумов. Логика Макроэкономический фон остаётся «медвежьим» для рискованных активов. «Ястребиный «сигнал ФРС и укрепление доллара продолжают оказывать давление на биткоин.Институциональные оттоки из ETF создают краткосрочное давление, но корпоративное накопление и рекордный уровень долгосрочных держателей формируют структурную поддержку.Техническая картина указывает на перепроданность (RSI около 32), что предполагает возможность краткосрочной консолидации или отскока, но среднесрочный тренд остаётся медвежьим.Исторический контекст: текущая просадка (около 50% от пика в 126000.00) значительно мельче предыдущих медвежьих рынков (84% в 2018, 77% в 2022). Каждый последующий цикл приносит более мелкие просадки благодаря институциональному капиталу и ETF-спросу.Биткоин и золото отставали от акций с начала войны в Иране из-за ожиданий ужесточения политики ФРС. Однако, по мнению Grayscale, если повышение ставок станет менее вероятным, биткоин может догнать акции. Прогнозы криптоаналитиков FinanceFeeds (базовый): 68000.00 к концу третьего кварталаFinanceFeeds (бычий): 84000.00 при ослаблении доллараFinanceFeeds (медвежий): 54000.00 при повышении ставки в июлеUBS ожидает, что ФРС сохранит ставки без изменений до конца 2026 года, что может поддержать биткоин Уровни поддержки: 60000.00, 59000.00, 55000.00, 54000.00, 50000.00, 45000.00, 40000.00, 38500.00, 38000.00, 31000.00, 30700.00 Уровни сопротивления: 60800.00, 62000.00, 62350.00, 63000.00, 65000.00, 66300.00, 67000.00, 67700.00, 68000.00, 68800.00, 70000.00, 73000.00, 73900.00, 74000.00, 75400.00, 77000.00, 80000.00, 81400.00, 82000.00, 85000.00 + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Smart money. Быки наконец-то пришли в чувство

Пара EUR/USD на прошлой неделе выполнила падение на 150 пипсов, а в ходе текущей недели снизилась еще на 130 пунктов. С чем было связано такое мощное наступление медведей, которое все-таки завершилось в пятницу? Напомню, что в данное время угрозы возобновления войны на Ближнем Востоке нет, хоть Дональд Трамп время от времени и грозит новыми ударами по Ирану, если сделка о ядерном оружии не будет подписана по истечение 60 дней. ФРС, хоть и показала более «ястребиный» настрой на июньской встрече, но американская валюта росла целую неделю, что я считаю либо чрезмерно сильной реакцией рынка, либо же движением, никак не связанным с заседанием FOMC. Настрой ЕЦБ на последнем заседании тоже нельзя назвать «голубиным», чтобы европейская валюта находилась в падении целую неделю. Переговоры между Тегераном и Вашингтоном начались, у сторон имеется два месяца, чтобы выйти из ядерного тупика. Сам факт подписания временного перемирия на прошлой неделе уже является позитивным знаком. Таким образом, на мой взгляд, оснований для такого сильного роста у доллара США просто не было. Однако на рынке случаются движения, которые крайне сложно объяснить. В последнюю неделю мы наблюдали именно такое движение. И оно может быть не завершено, если цена получит реакцию на «медвежий» имбаланс 18. Или даже 17. Однако никто не будет отрицать, что коррекция назревала уже несколько дней. Геополитика на прошлой неделе окончательно отошла на второй план. Тегеран и Вашингтон подписали меморандум о взаимопонимании, продлили перемирие на 60 дней и начали работу над открытием Ормузского пролива. Переговоры по ядерному вопросу начались в прошлое воскресение в Швейцарии. Мы не увидели «обещанного» падения доллара на фоне снижения геополитического напряжения. Не увидели роста европейской валюты на ужесточении ДКП ЕЦБ. Скорее, наоборот. Медведи просто атаковали целую неделю, несмотря на информационный и геополитический фон. В этом случае нужно ждать завершения их наступления. Или хотя бы образования сигналов на продажу. Текущая графическая картина указывает на сохранение «медвежьего» импульса, который начался 17 апреля. «Медвежий» имбаланс 17 не был отработан и не образовал сигнал на продажу. На этой неделе был образован еще один «медвежий» имбаланс 18, который может дать реакцию цены уже сегодня или завтра. Только в том случае, если имбаланс 18 будет инвалидирован, быки могут перейти в контрнаступление, а я вновь будут ожидать рост европейской валюты, который, на мой взгляд, будет более закономерным сейчас, после всего произошедшего в 2026 году. До тех пор оснований ожидать сильный рост евро нет. Экономический фон в пятницу теоретически мог вызвать отступление медведей, но я не считаю индекс настроения потребителей который вышел всего лишь 2 часа назад, основной причиной падения, которое началось еще утром. Настроение потребителей в июне немного ухудшилось, но по сравнению с маем оно выросло почти на 5 пунктов, что очень немало. Таким образом, индекс оказался слабым лишь в соотношении с ожиданиями трейдеров. Причин у быков атаковать в 2026 году остается огромное количество, и даже с войной на Ближнем Востоке их меньше не стало. Структурно и глобально политика Трампа, которая привела к серьезному падению доллара в прошлом году, не поменялась. В данное время я не вижу серьезных факторов поддержки для американской валюты, несмотря на «ястребиный» настрой FOMC. Пара EUR/USD приблизилась к целой серии лоу и свингов, с которых может быть произведен съем ликвидности, что может послужить сигналом к развороту «медвежьего» импульса. Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз – Выступление президента ЕЦБ Кристин Лагард (17-30 UTC). 29 июня календарь экономических событий содержит в себе всего одну запись. Влияние экономического фона на настроение рынка в понедельник может быть слабым. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: На мой взгляд, пара остается на стадии формирования «бычьего» тренда. Информационный фон резко изменился в пользу медведей четыре месяца назад, но сам тренд нельзя считать отмененным и завершенным. Таким образом, быки вполне могут начать новое наступление после съема ликвидности с ярко выраженных лоу. Но открывать сделки на покупку сейчас нецелесообразно. Сначала нужно, чтобы «медвежий» импульс завершился и образовались «бычьи» паттерны. В данное время в распоряжении трейдеров имеется два «медвежьих» имбаланса, от которых можно открывать сделки на продажу. Однако хочу обратить внимание на близость сразу четырех значимых свингов, с которых может быть произведен съем ликвидности, а также на весьма сомнительный бэкграунд роста доллара США. Таким образом, я жду «бычьего» наступления, но важно получить хоть какие-то графические подтверждения. Или ждать образования сигналов на продажу.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Smart money. Лучше, чем ничего

Пара GBP/USD в целом продолжает процесс падения, но все же может его завершить уже сейчас. Почему я так считаю? Начать следует с того (и об этом я писал на этой неделе), что, на мой взгляд, последний рост доллара США не полностью отвечал информационному фону. Во-первых, геополитический конфликт на Ближнем Востоке завершен, а именно он был основной причиной роста доллара в 2026 году. Таким образом, видеть рост доллара сначала на сложной геополитике, а затем на завершении войны, как минимум, странно. Во-вторых, заседание FOMC и «ястребиный» настрой регулятора могли вызвать рост доллар в прошлую среду и даже в четверг, но не в течение целой недели подряд. Если бы не новость об отставке Кира Стармера в понедельник, то пара GBP/USD упала бы еще сильнее. Таким образом, я не считаю, что информационный фон стал причиной падения британца. Зато графический анализ наконец допускает рост британской валюты хотя бы до уровня 1,3320. Реакция на «медвежий» имбаланс 22 последовала, но оказалась слабой. Цена сначала произвела съем ликвидности с лоу от 6 апреля, а затем – с лоу от 31 марта. Таким образом, мы имеем слабую реакцию трейдеров на «медвежий» паттерн, а также два съема «бычьей» ликвидности. Как минимум, коррекционный откат мы должны увидеть. Учитывая тот факт, что у доллара по-прежнему нет веских причин для длительного тренда, а в 2026 году он уже показал впечатляющий рост, я считаю, что дальше атаковать медведи уже не смогут. Однако следует всегда помнить о графическом анализе, который иллюстрирует происходящее на рынке. Если «бычьих» паттернов и сигналов образовано не будет, то и открывать сделки на покупку не следует. Валюта США лучше чувствует себя в условиях геополитической напряженности, чем евро и фунт. Таким образом, евро и фунт еще могут получить поддержку на фоне роста аппетита трейдеров к риску. На текущий момент рынок очень настороженно относится к сделке между Ираном и США. Однако сейчас хотя бы можно сказать, что война официально завершена. По крайней мере, на некоторое время. ФРС вызвала сильный рост доллара США, но я пока не понимаю, за счет чего медведи продолжают свои атаки? На мой взгляд, тренд остается «бычьим», несмотря на сильные падения пары в текущем году, логики в которых немного. Графическая картина сейчас следующая. На прошлой неделе образовался новый «медвежий» имбаланс 21, но реакцию дал более близкий имбаланс 22. Реакция оказалась слабой, что и дает надежду на завершающую стадию «медвежьего» импульса. Отмечу также съем ликвидности с двух последних лоу, которые предупреждают о возможном наступлении быков. Экономический информационный фон в пятницу не имел ничего общего с ростом британской валюты и, тем не менее, мы увидели именно рост. Впрочем, в последние недели мы регулярно наблюдали движение, полностью несоответствующее информационному фону. Начиная от завершения войны на Ближнем Востоке, заканчивая вчерашним отчетом по ВВП США. Общий информационный фон остается таковым, что ничего, кроме падения американца, в долгосрочном плане ожидать я не могу. И война между Ираном и США ничего не изменила. Возможное повышение ставок ФРС в 2026 году – тоже. Геополитика заставила рынок на несколько месяцев вспомнить о безопасном статусе доллара, но конфликт завершен или, по крайней мере, идет по пути завершения. ФРС намерена повысить процентную ставку в 2026 году, и это плюс для доллара. Но нельзя забывать, что ужесточение ДКП приведет к замедлению американской экономики, а Кевин Уорш был назначен Дональдом Трампом на должность президента FOMC не для того, чтобы тот активно повышал процентную ставку. Я считаю, что ужесточение политики ФРС, если и произойдет, будет временной мерой, чтобы быстро снизить инфляцию, а затем Центральный банк Америки вернется к политике смягчения. Таким образом, на мой взгляд, любой рост доллара носит временный и случайный характер. Однако не стоит забывать о графической картине, которая остается «медвежьей». Календарь новостей для США и Великобритании: 29 июня календарь экономических событий не содержит в себе ни одной записи. Влияние экономического фона на настроение рынка в понедельник будет отсутствовать. Прогноз по GBP/USD и советы трейдерам: По британцу долгосрочная картина остается «бычьей», а реакция на «медвежий» имбаланс 22 привела лишь к слабой атаке медведей. Таким образом, на этой неделе был получен новый сигнал на продажу и, так как пара GBP/USD уже почти год торгуется горизонтально (недельный график), текущее падение может объясняться только графическими факторами. Внутри боковика движения могут быть абсолютно любыми. Последний рост доллара объяснить не получается, поэтому мы имеем дело с техническим движением внутри горизонтального коридора. Британский фунт может выполнить падение вплоть до уровня слома «бычьего» тренда – 1,3007 после образования сигнала на продажу внутри имбаланса 22. В пользу быков говорят сейчас два съема ликвидности. Если будет образован «бычий» паттерн, атаковать быкам станет легче. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Крипторынок (BTC): летняя консолидация перед возможным разворотом

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по BTC Биткоин вступает в завершающуюся неделю в состоянии глубокой коррекции, балансируя в районе психологической отметки 60000.00. За последний месяц первая криптовалюта потеряла около 25% от майских максимумов в районе 82850.00, а общая капитализация рынка сократилась до 2,08 трлн долларов.Так называемый «Индекс страха и жадности» вернулся в зону «экстремального страха» и к отметке 16 (из 100). Ключевой причиной столь резкого ослабления биткоина стало кардинальное изменение ожиданий по монетарной политике Федеральной резервной системы на фоне устойчивого инфляционного давления и укрепления доллара США. Рекордные оттоки из спотовых биткоин-ETF (5,4 млрд за шесть недель) и усиление корреляции с технологическими акциями создают дополнительный фон для «медвежьего» настроя. Однако на противоположной стороне рынка формируется мощный встречный поток: корпоративные казначейства продолжают накапливать BTC, а долгосрочные держатели удерживают рекордные 79% циркулирующего предложения. Фундаментальный фон: между «ястребиным» ФРС и институциональным накоплением 1. Макроэкономическое давление: ФРС, доллар и инфляция Июньское заседание ФРС стало поворотным моментом для рискованных активов. Новый председатель Кевин Уорш подтвердил приверженность ценовой стабильности, а обновлённый «точечный прогноз» показал, что девять из 19 членов FOMC ожидают как минимум одного повышения ставки до конца 2026 года. Опубликованные на этой неделе данные по инфляции и экономическому росту подтвердили устойчивость экономики США, что продолжает оказывать давление на биткоин: Индекс PCE (май, г/г): 4,1% (пред.: 3,8%) — максимальный уровень с 2023 года Базовый PCE (май, г/г): 3,4% (пред.: 3,3%)Окончательный ВВП за Q1: 2,1% (пересмотрен вверх с 1,6%)Первичные заявки на пособие по безработице: 215 тыс. (прогноз: 225 тыс.) Рынки отреагировали на это укреплением доллара США: индекс USDX обновил годовые максимумы выше 101.50. Доходность 10-летних казначейских облигаций США удерживается вблизи 4,40%, увеличивая альтернативные издержки владения биткоином как бездоходным активом. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность повышения ставки в сентябре, несмотря на небольшое охлаждение после публикации PCE, по-прежнему оценивается в 61–70% и примерно в 80% - до конца года. Однако некоторые экономисты считают, что рынки закладывают слишком много ужесточения, и ожидают, что ФРС сохранит ставки без изменений до конца 2026 года, возобновив смягчение в 2027 году. 2. Институциональные оттоки: рекордная распродажа ETF Спотовые биткоин-ETF переживают самую продолжительную серию оттоков с момента запуска в январе 2024 года. За последние шесть недель из фондов выведено около 5,4 млрд долларов, а совокупный отток за 30 дней достиг рекордных 6,35 млрд. Только 24 июня ETF потеряли 469 млн, согласно открытым источникам. Однако аналитики крипторынка призывают не драматизировать ситуацию. В Bloomberg Senior назвали отток 3 млрд из базы активов в 100 млрд «абсолютно незначительным» в контексте обычных паттернов ETF-потоков. В CoinShares добавили, что оттоки являются «чистым шоком настроений, а не структурным прорывом». Более того, 23 июня спотовые биткоин-ETF зафиксировали чистый приток в размере 39,2 млн долларов, возглавляемый ARKB (31 млн), что стало первым позитивным сигналом после продолжительной серии оттоков. 3. Корпоративное накопление: противоположный поток В то время как ETF-инвесторы выходят, корпоративные казначейства активно наращивают позиции. Этот паттерн — «распределение через ETF-оболочки, накопление на балансах» — характерен для формирования циклических минимумов, говорят экономисты. Ключевые примеры Strive раскрыла покупку 759 BTC (50 млн долларов) по средней цене 65850.00, что выше текущей спотовой цены.Strategy (ранее MicroStrategy) продолжает наращивать резервы, несмотря на недавнее давление на её акции (STRC).Общий поток из стейблкоинов, спотовых ETF и Strategy за последние 30 дней достиг рекордного оттока в 8 млрд, однако значительная часть этого оттока приходится на стейблкоины, которые служат «он-рамп»-ликвидностью. *on-ramp — это механизм, который позволяет переводить фиатные деньги (рубли, доллары и т. д.) в криптовалюту. Простыми словами: on-ramp обеспечивает приток денег в рынок, а этот приток и формирует ликвидность. 4. CLARITY Act: законодательный катализатор под вопросом Долгожданный законопроект CLARITY Act, который должен установить всеобъемлющую федеральную нормативную базу для цифровых активов в США, столкнулся с серьёзными препятствиями в Сенате. Ключевые проблемы Этические разногласия: спор вокруг этических положений связан с оценкой крипто-интересов семьи Трампа в 2,3 млрд долларов.Правоохранительные органы: коалиция из более чем 70000 прокуроров, шерифов и других сотрудников правоохранительных органов США предупредила, что раздел 604 законопроекта может ослабить борьбу с отмыванием денег и другими финансовыми преступлениями.Политический раскол: законопроекту необходимо 60 голосов в Сенате для преодоления процедурных препятствий, что требует поддержки как минимум семи демократов. Однако ключевые сенаторы-демократы увязывают свою поддержку с решением этических проблем. По данным Polymarket, вероятность принятия законопроекта в 2026 году упала до 48% с 74% месяц назад. Августовский перерыв в работе Конгресса рассматривается как последний реалистичный дедлайн для принятия закона в этом году. 5. Долгосрочные держатели: рекордная концентрация На фоне краткосрочного давления ончейн-данные рисуют совершенно иную картину. Долгосрочные держатели (Long-Term Holders) контролируют рекордные 79% циркулирующего предложения биткоина. Активность старых монет в 2026 году находится на самом низком уровне с 2012 года, что указывает на отсутствие капитуляции со стороны долгосрочных инвесторов. Этот структурный сдвиг в распределении предложения создаёт важный фундамент для потенциального восстановления, поскольку в предыдущих медвежьих циклах именно концентрация предложения среди долгосрочных держателей была признаком приближения дна. Краткий технический анализС технической точки зрения, биткоин находится на критическом рубеже, тестируя ключевую зону поддержки 59000.00–60000.00 после потери важных долгосрочных уровней 68800.00 (ЕМА200 на недельном графике), 67700.00 (ЕМА50 на дневном графике), 66300.00 (ЕМА50 на месячном графике). В среду биткоин повторно пробил поддержку 60000.00, опускаясь до внутринедельного минимума около 58130.00. К пятнице цена консолидируется в районе 60000.00, но остаётся под давлением. RSI (14) на D1 и W (с показателями 32-33) приближается к перепроданности (ниже 30), констатируя давление продавцов и указывая на возможность консолидации. Краткосрочные индикаторы указывают на перепроданность, что может спровоцировать технический отскок, но среднесрочная картина остаётся медвежьей. Ключевые события для наблюдения Дата Событие Прогноз / Ожидание Ожидаемое влияние на BTC/USD Июль 2026 Начало выплат Mt. Gox (около 9 млрд долларов в BTC) — Потенциальное давление на рынок Июль 2026 CLARITY Act — голосование в Сенате 50/50 шансы на принятие Принятие = мощный бычий катализатор 29 июля 2026 Заседание FOMC Возможное повышение ставки Ястребиный сигнал = давление на BTC 14 июля 2026 Данные по CPI в США — Подтвердит или ослабит ожидания по ставке Ежедневно Потоки в спотовые биткоин-ETF — Ключевой индикатор институционального спроса Заключение Биткоин оказался в эпицентре схватки между макроэкономическим давлением и структурной поддержкой. «Ястребиный» сигнал ФРС, укрепление доллара и рекордные оттоки из ETF создают мощный «медвежий» фон. Однако корпоративное накопление, рекордный уровень долгосрочных держателей (79% предложения) и исторически более мелкая просадка текущего цикла предполагают, что фундаментальный «бычий» тезис остаётся нетронутым. Ключевая зона 59000.00-66000.00 станет ареной решающей битвы в ближайшие дни. Технический пробой выше 66000.00 и, что более важно, выше 68800.00 может дать сигнал о начале восстановления. Закрепление ниже 59000.00 откроет дорогу к 54000.00 и, по некоторым прогнозам криптоаналитиков, к 43000.00-42700.00.Инвесторам следует внимательно следить за развитием событий по CLARITY Act (голосование до августовского перерыва), потоками в Bitcoin-ETF и макроэкономическими данными из США. Как отмечает Grayscale, если повышение ставок станет менее вероятным, биткоин может догнать акции, которые выросли на 9% с начала войны в Иране, в то время как BTC потерял 1%. *обзор подготовлен на основе открытых источников и сообщений СМИМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Apple повышает цены и шокирует инвесторов, иена слабеет на фоне ФРС

Apple подняла цены на ряд устройств, что спровоцировало падение акций компании. Японская иена достигла рекордно слабых уровней на фоне ожиданий дальнейшего ужесточения политики ФРС и свежих данных PCE по инфляции. Биткоин просел ниже $60 000, вызвав волну принудительных ликвидаций на миллиарды долларов. Meta ускоряет автоматизацию модерации контента, планируя заменить до 90% штатных и контрактных модераторов ИИ. Цены на продукты Apple растут, но акции падаютВ четверг Apple неожиданно подняла цены на ряд своих устройств – от Mac и iPad до домашних гаджетов и шлема Vision Pro. Компания объяснила шаг резким ростом стоимости чипов памяти и накопителей из-за бума центров обработки данных для ИИ. Новость тут же ударила по котировкам: акции Apple обвалились на 6,1%, потянув вниз Nasdaq, а в пятницу развернулась волна распродаж в Азии. Очевидно, что инвесторы начали фиксировать прибыль после недавних ралли вокруг искусственного интеллекта.Apple рассказала Reuters, что никогда прежде не видела столь стремительного удорожания комплектующих и до последнего пыталась «держать цены для покупателей», но больше не в состоянии поглощать все растущие издержки.Подорожание коснулось нескольких популярных моделей: MacBook Air прибавил $200 и теперь стоит $1 299, MacBook Pro – плюс $300 до $1 999, iPad Air подорожал на $150 до $749, а шлем Vision Pro – на $200 до $3 699. При этом iPhone, Apple Watch и AirPods пока остались без изменений.Акции Apple доступны для торговли на платформе InstaForex, поэтому пользователям, кто хочет действовать на рынке, стоит открыть торговый счет на этой платформе и скачать мобильное приложение компании.Иена на минимуме за 40 лет – рынки ждут дальнейшего ужесточения со стороны ФРСЯпонская иена в четверг оставалась у своих рекордно слабых уровней – около отметки, которой не видели почти четыре десятилетия. Пара USD/JPY держалась примерно на 161,80 – 162,00, при этом доллар продолжал давить на японскую валюту на фоне ожиданий жесткой денежно-кредитной политики в США и сохраняющегося разрыва процентных ставок между двумя странами.Инвесторы в тот же день обрабатывали свежие данные по инфляции: Бюро экономического анализа опубликовало майский индекс цен расходов на личное потребление (PCE). Общая годовая инфляция PCE выросла до 4,1% с 3,8% в апреле, а базовый показатель (core PCE) составил 3,4% – оба показателя совпали с прогнозами рынка. Это совпадение ненадолго ослабило давление на иену, но в целом данные лишь подкрепили аргументы в пользу сохранения высоких ставок в США.Аналитики обращают внимание, что пара USD/JPY остается очень чувствительной к неожиданным отклонениям данных PCE от прогнозов, особенно учитывая, что ФРС делает акцент на устойчивости инфляции. Малейший сюрприз в ту или другую сторону может быстро усилить волатильность на валютном рынке.Тон задали и недавние решения регулятора: на заседании FOMC 16–17 июня ставка была оставлена в коридоре 3,50%–3,75%, однако «точечный график» показал склонность к дальнейшему ужесточению политики. Фьючерсные рынки сейчас закладывают примерно 30%-ную вероятность повышения ставки на заседании 28 – 29 июля и примерно 67%-ную к сентябрю. Это все вместе поддерживает спрос на доллар и давление на валюты с низкими ставками, в том числе и на иену.Биткоин рухнул ниже $60 тыс. на фоне волны ликвидаций на $1,48 млрдНа этой неделе биткоин обновил неприятный рекорд для многих – криптовалюта упала ниже отметки $60 000, что вызвало цепную реакцию принудительных ликвидаций и еще больше подорвало доверие на рынке. Дополнительную нервозность добавляет скопление опционов на Deribit – их суммарный объем составляет $9,33 млрд, и трейдеры ожидают, что в преддверии пятничного истечения волатильность остается высокой на фоне летней низкой ликвидности.В ночь с 24 на 25 июня BTC опускался до внутридневного минимума $58 188 – самого низкого уровня с октября 2024 года. После этого курс частично отыграл падение и поднялся примерно до $61 800. Пробой поддержки подхлестнул массовые ликвидации: за 24 часа в криптосекторе были закрыты позиции на $1,48 млрд, причем долгие позиции (лонги) понесли около $1,21 млрд убытков. По подсчетам, в ходе этой волны пострадали свыше 217 700 трейдеров.Это уже второй резкий заход под $60 000 в июне: предыдущий раз 23 июня падение вызвало ликвидации на $850 млн по всему рынку, отмечает crypto.news. На фоне этих колебаний текущая стоимость биткоина находится примерно на 52% ниже пика 2025 года, когда монета торговалась выше $126 000.Meta планирует заменить 90% модераторов искусственным интеллектомMeta постепенно заменяет людей модераторов большими языковыми моделями по всем платформам. По данным издания и источников внутри компании, уже в 2026 году системы ИИ обрабатывают примерно половину запросов на ручную проверку контента, а к концу года для некоторых категорий контента компания рассчитывает довести этот показатель до 90%.Марк Цукерберг перенаправляет ресурсы на развитие ИИ-инфраструктуры: по информации FT, перевод модерации на ИИ может сэкономить компании миллиарды долларов ежегодно. В марте Meta объявила о поэтапном отказе от услуг сторонних вендоров по модерации, таких как Accenture и Cognizant, которые суммарно нанимают десятки тысяч контрактных модераторов.Тогда же компания предупредила, что процесс «пройдет в ближайшие несколько лет», и что ИИ возьмет на себя рутинные, объемные задачи – проверку откровенного контента и выявление постоянно меняющихся схем мошенничества.Meta приводит внутренние тесты в подтверждение: ИИ-системы, по их данным, выявляют примерно вдвое больше случаев сексуальных домогательств, чем живые модераторы, а уровень ошибок упал более чем на 60%. Также компания заявляет, что её инструменты ежедневно блокируют около 5 000 попыток кражи учетных данных через фишинг.Официальная версия такая – переход диктует не столько экономика, сколько стремление эффективнее использовать быстро развивающиеся технологии. В действительности же ускорение автоматизации совпало с большой волной сокращений: в апреле Meta объявила об увольнении около 8 000 сотрудников (это примерно 10% штата), которые были уволены в мае в рамках оптимизации расходов на ИИ.Волатильность в технологическом секторе и новостные поводы создают возможности для краткосрочных и среднесрочных торгов, но не забывайте про риск-менеджмент и диверсификацию.Рассматриваемые в тексте торговые инструменты доступны для торговли на платформе InstaForex. Чтобы воспользоваться рыночными возможностями, откройте торговый счет на InstaForex и скачайте мобильное приложение компании.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

AUD/USD: сценарии динамики на 26.06.2026

Консолидируясь после импульсного падения, последовавшего за «ястребиным» заседанием ФРС 16-17 июня, AUD/USD завершает неделю у ключевой зоны поддержки 0.6900 («круглый» уровень)-0.6905 (ЕМА200 на дневном графике). Австралийский доллар оказался под двойным давлением: с одной стороны — расхождение монетарных политик ФРС и РБА, с другой — структурные факторы, включая снижение хеджирования валютных рисков австралийскими пенсионными фондами, отметили мы в нашем сегодняшнем обзоре «AUD/USD: пауза в падении перед возможным продолжением». Последние 3 дня пара торгуется в диапазоне 0.6890-0.6925, удерживаясь выше минимума 0.6876, достигнутого сегодня. После падения на 5,4% от майского максимума AUD/USD консолидируется у ключевой зоны поддержки, где сходятся несколько важных уровней, в том числе 200-дневная ЕМА (0.6905), отделяющая среднесрочный бычий рынок цены от медвежьего. Основной сценарий (базовый прогноз на 1-2 недели) предполагает консолидацию в диапазоне 0.6880–0.6950 с сохранением медвежьего уклона. Логика Расхождение политик ФРС и РБА продолжает оказывать давление на пару. «Ястребиный» сигнал ФРС и ожидания повышения ставки в США контрастируют с паузой РБА.Техническая картина остаётся медвежьей, но перепроданность (RSI около 29) предполагает возможность краткосрочной консолидации. Рекомендация Осторожная. Короткие позиции предпочтительнее на пробоях ниже 0.6880 с целью 0.6855 (ЕМА50 на недельном графике)-0.6835. Покупки возможны только при устойчивом восстановлении выше 0.6950 с подтверждением от фундаментальных факторов с ближайшими целями на важных уровнях сопротивления 0.6963 (ЕМА200 на 1-часовом графике)-0.6970 (ЕМА144 на дневном графике). Однако для устойчивого разворота паре необходимо закрепиться выше 0.6970-0.7000. Условия реализации бычьего сценария Защита уровня 0.6880 и возврат выше 0.6925Неожиданно слабые данные из США или изменение риторики ФРС«Ястребиный» сигнал от РБА (например, комментарии о необходимости дальнейшего ужесточения)Техническое восстановление выше 0.6970 и закрепление выше 0.7000 Целевая зона: 0.6960–0.6970 (первое сопротивление), затем 0,7000 (психологический уровень). Самый ранний сигнал – пробой вчерашнего максимума 0.6928. Медвежий сценарий будет связан с пробоем недельного минимума 0.6876 и снижением к ближайшей зоне поддержки 0.6855-0.6835. Пробой этих уровней поддержки может спровоцировать дальнейшее снижение в сторону ключевых уровней поддержки 0.6745, 0.6720 (200- и 144-недельная ЕМА), отделяющих долгосрочный бычий рынок цены от медвежьего. Условия реализации Устойчивый пробой ниже 0.6880 с последующим закреплением ниже 0.6855Сохранение «ястребиной» риторики ФРС и сильных экономических данных из СШАДальнейшее ослабление сырьевых цен (железная руда, медь)Технический пробой ниже 0.6835 (мартовский минимум) откроет дорогу к 0.6810 и ниже, к 0.6745, 0.6720. Уровни поддержки: 0.6870, 0.6855, 0.6835, 0.6800, 0.6745, 0.6720, 0.6700 Уровни сопротивления: 0.6930, 0.6963, 0.6970, 0.7000, 0.7060, 0.7100, 0.7180, 0.7200, 0.7270, 0.7300, 0.7310 + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

AUD/USD: пауза в падении перед возможным продолжением

*см. также: Торговые индикаторы InstaForex по AUD/USD Пара AUD/USD завершает неделю у ключевой зоны поддержки 0.6900-0.6905 (ЕМА200 на дневном графике), консолидируясь после импульсного падения, последовавшего за «ястребиным» заседанием ФРС 16-17 июня. Австралийский доллар оказался под двойным давлением: с одной стороны — расхождение монетарных политик ФРС и РБА, с другой — структурные факторы, включая снижение хеджирования валютных рисков австралийскими пенсионными фондами.Ключевой вопрос для рынка: сможет ли поддержка 0.6900 и 200-дневная скользящая средняя удержать пару от более глубокого падения к 0.6855 (ЕМА50 на недельном графике), или же «медвежий» импульс возьмёт верх? Фундаментальный фон: расхождение политик — главный драйвер 1. Федеральная резервная система: «ястребиный» сигнал и устойчивость доллара Заседание FOMC 16-17 июня стало поворотным моментом. Новый председатель Кевин Уорш подтвердил приверженность ценовой стабильности, а обновлённый «точечный прогноз» показал, что девять из 19 членов FOMC ожидают как минимум одного повышения ставки до конца 2026 года. Опубликованные в четверг данные по инфляции и экономическому росту подтвердили устойчивость экономики США: Общий PCE (г/г): 4,1% (пред.: 3,8%) — максимальный уровень с мая 2023 годаБазовый PCE (г/г): 3,4% (пред.: 3,3%)Окончательный ВВП за Q1: 2,1% (пред.: 0,5% в Q4)Первичные заявки на пособие по безработице: 215 тыс. (прогноз: 225 тыс.) Хотя месячные данные по PCE оказались мягче ожиданий (0,4% против 0,5%), что вызвало небольшое ослабление доллара, годовые показатели остаются значительно выше целевого уровня ФРС. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки по-прежнему закладывают около 60–70% вероятность повышения ставки в сентябре и почти 80% - до конца года. 2. Резервный банк Австралии: «ястребиная» пауза В отличие от ФРС, РБА сохранил ставку на уровне 4,35% в июне, взяв первую паузу после трёх последовательных повышений. Хотя регулятор сохранил «ястребиный» уклон, рынки восприняли это как сигнал к завершению цикла ужесточения. Ключевые данные по Австралии: Общий CPI (май, г/г): 4,0% (замедление с 4,2%)Базовый CPI (усечённое среднее, г/г): 3,6% (ускорение с 3,4%) — ключевой показатель для РБАБезработица (май): 4,4% (снижение с 4,5%)Рост занятости: +40,3 тыс. (прогноз: +25 тыс.) Смешанные данные по инфляции (общий CPI замедляется, базовый ускоряется) не дают РБА оснований для немедленного ужесточения, но и не позволяют перейти к смягчению. Рынки закладывают лишь около 31–55% вероятности ещё одного повышения до конца года. Отметим, что на следующей неделе, во вторник 30 июня, будет опубликован протокол июньского заседания Резервного Банка Австралии. 3. Расхождение политик: давление на AUD/USD Текущий расклад сил создаёт классическую предпосылку для ослабления AUD/USD: Фактор ФРС США Резервный банк Австралии Текущая ставка 3,50–3,75% 4,35% Сигнал Ястребиный (возможность повышения) Ястребиная пауза Ожидания рынка 60–70% вероятность повышения в сентябре 30–55% вероятность повышения до конца года Инфляция Устойчиво высокая (PCE: 4,1%) Смешанная (общая вниз, базовая вверх) Рост ВВП 2,1% (пересмотрен вверх) 0,3% к/к (слабое восстановление) Как отмечают экономисты, спред 2-летних облигаций между Австралией и США сузился до 39 базисных пунктов, что является значительным сокращением с марта, однако спотовый курс AUD/USD отстаёт от этого сужения, что указывает на сохраняющееся давление. 4. Структурные факторы: снижение хеджирования и потоки капитала Дополнительное давление на AUD оказывают структурные факторы. Данные APRA показывают, что хеджирование валютных рисков по иностранным акциям австралийскими пенсионными фондами снизилось на 0,4 процентных пункта до 23,2% в первом квартале. Это отражает уверенность инвесторов в дальнейшем ослаблении AUD, что создаёт дополнительный «медвежий» поток. *APRA - Australian Prudential Regulation Authority («Австралийское управление пруденциального регулирования») — регулятор финансового сектора Австралии. Краткий технический анализ После падения на 5,4% от майского максимума AUD/USD консолидируется у ключевой зоны поддержки, где сходятся несколько важных уровней, в том числе 200-дневная МА, отделяющая среднесрочный бычий рынок цены от медвежьего. Последние 3 дня пара торгуется в диапазоне 0.6890-0.6925, удерживаясь выше минимума 0.6876, достигнутого сегодня. Цена тестирует многомесячную восходящую линию тренда, которая почти совпадает с 200-дневной скользящей средней и психологическим уровнем 0.6900. RSI (14) на D1 с показателем 29-30 тестирует вход в зону перепроданности, констатируя давление продавцов, но указывая также на возможность консолидации и/или отскок. Неудачная попытка восстановления выше 0.6915 (пробитая линия тренда) указывает на то, что давление продавцов ещё не исчерпано. Пробитая линия тренда и неудавшиеся отскоки часто сигнализируют о сохранении медвежьего контроля. Не исключена краткосрочная консолидация в диапазоне 0.6880–0.6920 с сохранением медвежьего уклона на 1–3 недели с целью 0.6855-0.6835. Только подтверждённый пробой 0.6970 (ЕМА144 на дневном графике) с закреплением может сигнализировать о стабилизации. Ключевые события для наблюдения Дата (GMT) Событие Прогноз / Ожидание Ожидаемое влияние на AUD/USD Июль 2026 Данные по занятости в США (NFP) — Ключевой драйвер для ожиданий по ставке ФРС Июль 2026 Данные по CPI в США — Подтвердит или ослабит «ястребиный» сигнал ФРС Август 2026 Заседание РБА — Любые сигналы о дальнейшем ужесточении могут поддержать AUD В течение квартала Развитие геополитической ситуации — Влияние на глобальный риск-аппетит и цены на сырьё Заключение Пара AUD/USD находится на критическом рубеже. Расхождение монетарных политик ФРС и РБА, устойчивые экономические данные из США и структурные факторы продолжают оказывать давление на австралийский доллар. Техническая картина указывает на тестирование ключевой поддержки в районе 0.6900, где сходятся многомесячная линия тренда и 200-дневная скользящая средняя. Ключевая зона 0.6880–0.6930 станет ареной решающей битвы в ближайшие дни. Технический пробой выше 0.6930 может дать краткосрочный импульс к отскоку, но для устойчивого разворота паре необходимо закрепиться выше 0.6970-0.7000. Закрепление ниже 0.6880 откроет дорогу к 0.6855-0.6835 и ниже. Экономисты также ожидают, что более устойчивое дно, вероятно, сформируется позже в этом году вместе с пиком доллара США.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Доллар положил противника на лопатки

Снижение геополитических рисков и возвращение нефти к довоенным уровням не привело к среде, в которой доллар США ослаб. Инвесторы быстро переключились на монетарную политику, и «ястребиный» сдвиг ФРС заставил EUR/USD рухнуть к минимальным отметкам за год. Евро сумел нащупать дно благодаря серии разочаровывающих отчетов по американской экономике и спичам чиновников FOMC, однако его ралли на исходе недели больше напоминает фиксацию прибыли по шортам, чем слом нисходящей тенденции. Nordea отмечает, что с момента июньского заседания ФРС доходность 2-летних казначейских облигаций повысилась, а их немецких аналогов, напротив, упала. Это привело к расширению дифференциала ставок долговых рынков до 160 б.п, максимальной отметки за год. Компания считает, что Федрезерв ужесточит денежно-кредитную политику дважды в 2026 и еще один раз в 2027. На фоне нежелания ЕЦБ вносить какие-либо коррективы это уронит EUR/USD еще ниже. Динамика EUR/USD и дифференциала доходности облигаций США и Германии Такого же мнения придерживается Bank of America и прогнозирует падение евро до $1,12 к третьему кварталу на фоне трех актов монетарной рестрикции ФРС. Которые, по мнению банка, состоятся уже в этом году. Что может помочь евро? Главный экономист ЕЦБ Филип Лейн выражал опасения по поводу закрепления высокой инфляции, а его коллега по Управляющему совету Изабель Шнабель говорила, что требуется продолжение цикла монетарной рестрикции. Однако рынки больше поверили Кристин Лагард. По словам француженки, от Европейского центаробанка не требуется агрессивная реакция на конфликт на Ближнем Востоке. Цены на нефть падают, а за ними могут последовать потребительские цены в еврозоне. Динамика европейских инфляционных ожиданий Действительно, инфляционные ожидания в валютном блоке стали снижаться, что заставляет срочный рынок сомневаться в хотя бы одном повышении ставки по депозитам ЕЦБ. Дивергенция в монетарной политике становится путеводной звездой «медведей» по EUR/USD. Падению основной валютной пары способствовал эффект неожиданности. Инвесторы ожидали от Кевина Уорша акцента на снижение ставки по федеральным фондам на первом заседании под его руководством, а получили «ястребиную» риторику. Напротив, Кристин Лагард заговорила о завышенных прогнозах срочного рынка по ставке по депозитам, хотя до этого члены Управляющего совета в один голос рассуждали об ужесточении денежно-кредитной политики. «Голубиный» разворот главы ЕЦБ стал ударом для региональной валюты. Технически на дневном графике EUR/USD имел место отскок от образованной двумя пивот-уровнями зоны конвергенции 1,1335-1,1350. Сформированные от 1,1375 длинные позиции по евро против доллара США имеет смысл наращивать в случае закрепления парой выше отметки 1,1400. Если у «быков» это сделать не получится, следует возвращаться к продажам. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Опасения по поводу валютной интервенции поддерживают иену

В пятницу пара USD/JPY продолжает испытывать трудности с возвращением к уровню 162,00 и демонстрирует небольшой откат от отметки, близкой к 40-летнему максимуму. В первой половине европейской сессии спотовые котировки опускались до дневного минимума около 161,50 под влиянием ряда негативных факторов, однако потенциал для дальнейшего снижения ограничен.Доллар США второй день подряд сталкивается с распродажами на фоне снижения ожиданий повышения процентных ставок Федеральной резервной системы США.В то же время японская иена получает поддержку благодаря слухам о возможном вмешательстве властей страны для укрепления национальной валюты, а также ожиданиям «ястребиной» политики Банка Японии. Это способствует фиксации прибыли трейдерами и сокращению объемов длинных позиций по паре USD/JPY.Тем временем участники рынка быстро реагируют на геополитические риски после сообщений о том, что Корпус стражей исламской революции (КСИР) Ирана атаковал грузовое судно под флагом Сингапура в Ормузском проливе. Кроме того, ожидания хотя бы одного повышения ставки ФРС в текущем году сдерживают падение доллара, а значительный разрыв в процентных ставках между США и Японией должен ограничить существенное укрепление иены, что требует осторожного подхода при открытии агрессивных коротких позиций по паре USD/JPY.С технической точки зрения, глядя на 4-часовой график, индекс относительной силы (RSI) отошел от крайних значений и сейчас находится близко к нейтральной зоне. MACD направился к нулю. В совокупности эти индикаторы указывают на ослабление восходящего импульса, но не на полноценный разворот тренда. Стоит отметить, что пара USD/JPY уверенно удерживается выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике и сохраняет восходящую тенденцию, несмотря на текущий откат.Таким образом, в случае заметного коррекционного снижения надежная поддержка в районе 161,50; далее следует ключевой уровень 100-периодной SMA на отметке 160,74, где при более глубоком падении, вероятно, вновь активизируются покупатели. В центре внимания остаётся вопрос о том, сможет ли пара USD/JPY продолжить консолидацию выше этих уровней поддержки, что позволит сохранить общую «бычью» структуру и откроет возможности для возобновления роста после стабилизации импульса.В приведенной ниже таблице отображено процентное изменение курса японской иены относительно основных валют на сегодня. Японская иена продемонстрировала наибольшее укрепление по отношению к австралийскому доллару.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

USD/JPY. Анализ цен. Прогноз. Опасения по поводу валютной интервенции поддерживают иену.

В пятницу пара USD/JPY продолжает испытывать трудности с возвращением к уровню 162,00 и демонстрирует небольшой откат от отметки, близкой к 40-летнему максимуму. В первой половине европейской сессии спотовые котировки опускались до дневного минимума около 161,50 под влиянием ряда негативных факторов, однако потенциал для дальнейшего снижения ограничен.Доллар США второй день подряд сталкивается с распродажами на фоне снижения ожиданий повышения процентных ставок Федеральной резервной системы США.В то же время японская иена получает поддержку благодаря слухам о возможном вмешательстве властей страны для укрепления национальной валюты, а также ожиданиям «ястребиной» политики Банка Японии. Это способствует фиксации прибыли трейдерами и сокращению объемов длинных позиций по паре USD/JPY.Тем временем участники рынка быстро реагируют на геополитические риски после сообщений о том, что Корпус стражей исламской революции (КСИР) Ирана атаковал грузовое судно под флагом Сингапура в Ормузском проливе. Кроме того, ожидания хотя бы одного повышения ставки ФРС в текущем году сдерживают падение доллара, а значительный разрыв в процентных ставках между США и Японией должен ограничить существенное укрепление иены, что требует осторожного подхода при открытии агрессивных коротких позиций по паре USD/JPY.С технической точки зрения, глядя на 4-часовой график, индекс относительной силы (RSI) отошел от крайних значений и сейчас находится близко к нейтральной зоне. MACD направился к нулю. В совокупности эти индикаторы указывают на ослабление восходящего импульса, но не на полноценный разворот тренда. Стоит отметить, что пара USD/JPY уверенно удерживается выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике и сохраняет восходящую тенденцию, несмотря на текущий откат.Таким образом, в случае заметного коррекционного снижения надежная поддержка в районе 161,50; далее следует ключевой уровень 100-периодной SMA на отметке 160,74, где при более глубоком падении, вероятно, вновь активизируются покупатели. В центре внимания остаётся вопрос о том, сможет ли пара USD/JPY продолжить консолидацию выше этих уровней поддержки, что позволит сохранить общую «бычью» структуру и откроет возможности для возобновления роста после стабилизации импульса.В приведенной ниже таблице отображено процентное изменение курса японской иены относительно основных валют на сегодня. Японская иена продемонстрировала наибольшее укрепление по отношению к австралийскому доллару.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс