Анализ Дивергенций GBP/USD на 15 июня. Доллар США перешел в наступление

4hПара GBP/USD на 4-часовом графике выполнила разворот в пользу валюты США и закрепление под уровнем коррекции 76,4% - 1,3337. В итоге 15 июня процесс падения котировок может быть продолжен в направлении следующего коррекционного уровня 100,0% - 1,3028. Назревающих дивергенций не наблюдается ни у одного индикатора. Закрепление котировок пары над уровнем Фибо 76,4% можно будет трактовать как разворот в пользу английской валюты и ожидать возобновление роста в направлении уровня коррекции 61,8% - 1,3532. Сетка Фибо построена по экстремумам от 6 октября 2017 года и 25 января 2018 года.DailyНа 24-часовом графике пара GBP/USD продолжает процесс падения в направлении коррекционного уровня 38,2% - 1,3154. Отбой курса пары от уровня Фибо 38,2% позволит рассчитывать на разворот в пользу английской валюты и некоторый рост в направлении уровня коррекции 50,0% - 1,3512. Назревающих дивергенций не видно ни у одного индикатора. Закрепление курса пары под уровнем Фибо 38,2% повысит шансы на дальнейшее падение в направлении следующего уровня коррекции 23,6% - 1,2715. Сетка Фибо построена по экстремумам от 24 июня 2016 года и 16 января 2017 года.Рекомендации трейдерам: Открывать новые покупки пары GBP/USD можно будет при закрытии над уровнем Фибо 76,4% - 1,3337 с целью 1,3532 и ордером Stop Loss под уровнем коррекции 76,4%.Сейчас можно оставаться в продажах пары GBP/USD с целью 1,3028 и ордером Stop Loss над уровнем Фибо 76,4% до образования бычьей дивергенции. Ордер Stop Loss также можно переносить в безубыток или в «плюс».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Индикаторный анализ. Дневной обзор на 15 июня 2018 по паре EUR/USD

В четверг цена устроила ралли вниз вследствие действия ножниц двух сильных новостей: в США подняли процентную ставку, а в Европе нет. Рынок улетел вниз почти на 300 пунктов. Цена достигла линии поддержки восходящего канала 1.1560 и сегодня велика вероятность верхней откатной работы... Трендовый анализ (рис. 1).Касание в четвёртой раз линии поддержки даёт 70% вероятности откатной верхней работы с первой целью 1.1664 – уровень Фибоначчи 14.6% (синяя пунктирная линия). Рис. 1 (дневной график).Комплексный анализ:- индикаторный анализ – вниз;- уровни Фибоначчи – вверх;- объёмы – вверх;- свечной анализ – нейтрально;- трендовый анализ – вверх;- линии Боллинджера – вверх;- недельный график - вверх.Общий вывод:В пятницу рынок будет двигаться вверх с первой целью 1.1664 – уровень Фибоначчи 14.6% (синяя пунктирная линия). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Трамп готов к торговой войне с Китаем

Трамп готов к торговой войне с Китаем.В четверг в Белом доме прошло совещание по новым пошлинам на товары из Китая. Трамп одобрил список китайских товаров на сумму в 50 млрд долл, которые США обложат пошлинами в 25%.Китай немедленно заявил, что введет на такую же сумму пошлины на товары из США - в частности, на такие товары, как соя и самолеты Боинг.Трамп ранее заявлял, что в случае ответных мер Китая введет пошлины еще на 100 млрд долл товаров из Китая.Таким образом, Трамп и США делают еще один шаг к торговой войне.Моё мнение: Это довольно глупое решение Трампа.Приведу один аргумент: Безработица в США упала до многолетнего минимума 3.8% - и это без всякого введения пошлин на импорт из Европы, Китая, Канады или Мексики.При сегодняшних реалиях безработица 3.8% - это практически полная занятость - добиться нулевой безработицы невозможно.Если импорт обложенных новыми пошлинами товаров из Китая прекратится - кто в США будет производить эти товары? И насколько вырастут на них цены? А ведь инфляция - главный риск для роста экономики США в ближайшей перспективе - и торговые войны Трампа совершенно точно будут подталкивать инфляцию.Второй аргумент против торговых войн: США - один из главных получателей профитов от роста мировой торговли - если не самый главный. Да, США имею большой торговый дефицит - но эти расчеты не учитывают профита от распространения долларов по всему миру. Доллар США - вот главный экспортный товар США, и торговые войны, тем более если США их главный инициатор - это сильный удар по престижу США в мире - и по роли доллара в мировой торговле.Можно было бы понять решения Трампа по пошлинам, если бы экономика США была сейчас в глубоком кризисе - и безработица была бы на максимумах - но реально это совсем не так.Понятно, что Трамп своими решениями отрабатывает обещания перед своими избирателями - теми не очень высоко-квалифицированными работниками в США, которые потеряли работу, перенесенную в Китай, другие страны Азии. Однако это плохой пример выполнения своих программ.Глобализация несет в себе много минусов, но плюсов - намного больше. Борьба против торговых дефицитов - вещь нужная, переговоры и компромиссы - необходимы.Будем надеяться, что односторонние жесткие шаги Трампа - это только подготовка позиций перед переговорами.Если же действия Трампа приведут к большой торговой войне - его избиратели сильно пожалеют об этом.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Торговый план 15.06.2018

Торговый план 15.06.2018Общая картина: падение европейских валют требует продолжения.В четверг прошло второе главное событие недели - заседание ЕЦБ. ЕЦБ объявил наконец-то о том, чего ждали давно - ЕЦБ завершает программу накачки рынков ликвидностью - в декабре 2018 года. Эта программа закачала в рынки гигантские 2.5 триллиона евро и продолжалась 3.5 года. Тем самым ЕЦБ поворачивает к нормальной политике для ЦБ - регулированию экономики и рынков через изменение ставки.При этом ЕЦБ не только не повысил нулевую базовую ставку и отрицательную ставку по депозитам для банков ( -0.4%), но ЕЦБ заявил, что не будет повышать ставки как минимум до лета 2019 года. Это то и обвалило евро.Дело в том, что за сутки до ЕЦБ обнародовал своё решение главный мировой ЦБ - ФРС. ФРС, напротив, повысила ставку на очередные +0.25% (до 1.75-2.00%) - второе повышение в 2018 году. Более того, ФРС обещала повысить ставку еще минимум 2 раза в этом году - и намекнула, что впереди возможно более быстрое повышение ставки.Таким образом, рынки получили очень ясную картину: ФРС идет по пути повышения ставок, ЕЦБ явно стоит на месте - разрыв доходностей в пользу доллара - получаем падение евро.GBPUSD: Сильное падение европейских валют требует продолжения.Продаем фунт с отскока наверх: Продаем от 1.3300.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз 15.06.2018

Горящий прогноз 15.06.2018ЕЦБ обвалил евро.В четверг ЕЦБ объявил о решении по монетарной политике. ЕЦБ завершает программу вливаний в рынки в декабре этого года. При этом ЕЦБ заявил, что не будет повышать ставки как минимум до лета 2019 года, то есть еще 12 месяцев. Это последнее решение привело к резкому падению курса евро.Мы ожидаем продолжения падения евро - продаем с отскоков наверх.Продаем евро от 1.1650, стоп 1.1695, профит 1.1525.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Евро у папы дурачок

EUR/USDПо итогу вчерашнего заседания ЕЦБ евро обвалился на 220 пунктов. По сообщениям СМИ, ЕЦБ принял «сенсационное» решение сократить покупки активов на свой баланс (программа QE) с текущих 30 млрд евро в месяц до 15 млрд евро с октября месяца, чтобы завершить программу в декабре текущего года. Но в действительности для рынков ничего не изменилось – при любой скорости QE программа планировалась завершиться в декабре. Конечно, просто на данной новости при других обстоятельствах евро не мог потерять более двух фигур, рынки в данном падении учли предшествующее повышение ставки ФРС. Более того, мы считаем, что именно решение ФРС ужесточить политику лежало в основе вчерашних мощных рыночных движений. Это принципиально важный момент – выделить главного игрока, так как именно по его сценарию будут развиваться дальнейшие события. И этот игрок – ФРС. Объёмы торгов были наибольшими с февраля текущего года – с рынка были вынесены те инвесторы (сработали стоп лоссы), которые покупали евро против фундаментальной картины...В связи с этим евро будет продолжать падать при каждом негативном явлении в Европе и в целом в мире, и позитивных сдвигах в США. В США пока всё хорошо. Розничные продажи в мае возросли на 0,8% против прогноза 0,4%. Базовые продажи, исключающие автомобили, прибавили 0,9% против прогноза 0,5%. Цены на импорт за этот же месяц увеличились на 0,6% против ожидания 0,5%. Товарно-материальные запасы компаний в апреле увеличились на ожидаемые 0,3%. По зоне евро сегодня публикуются данные по торговому балансу за апрель, ожидается сокращение с 21,2 млрд евро до 20,2 млрд. Индексы потребительских цен зоны евро сегодня выходят в финальной оценке за май, изменений не ожидается: 1,1% г/г по базовому индексу и 1,9% г/г по общему ИПЦ.По США выйдет объём промышленного производства за май – прогноз 0,2%. Коэффициент загрузки производственных мощностей ожидается повышением с 78,0% до 78,1%. Другой показатель – индекс потребительского доверия от университета Мичигана – за июнь ожидается ростом с 98,0 до 98,5 пункта.Ждём дальнейшего снижения евро. Ближайшая цель 1.1510, далее диапазон 1.1430/50. Во вторник будущей недели выйдут данные по строительству новых домов в США за май, прогноз предполагает рост на 1,4%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Фунт сделал всё что мог, но лучше бы сразу падал

GBP/USDВ первую половину вчерашнего дня британский фунт рос на сильных данных по розничным продажам – майский показатель составил 1,3% против ожидания 0,5% и апрельский рост был пересмотрен на повышение с 1,6% до 1,8%. Фунт прибавил 70 пунктов. Конечно, перед заседанием ЕЦБ такой рост выглядел рискованным, при том что предстоящие данные по розничным продажам в США также ожидались хорошими, что так и оказалось – американские Retail Sales прибавили в мае 0,8% против ожидания 0,4%. На последующем обвале евро фунт закрыл день снижением на 110 пунктов. По Великобритании сегодня данных нет. По США выйдет промпроизводство в майской оценке – прогноз роста 0,2%. Коэффициент загрузки производственных мощностей ожидается повышением с 78,0% до 78,1%. Индекс потребительского доверия от университета Мичигана за июнь ожидается ростом с 98,0 до 98,5 пункта. На следующей недели важных экономических данных по Великобритании не будет. В четверг состоится заседание Банка Англии, ожидания по нему сохраняются нейтральными. После преодоления технической зоны поддержки 1.3210/60 ждём фунт стерлингов на 1.3125.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Йена придерживается традиционного сценария

USD/JPYВ первую половину четверга ситуация по японской йене была омрачена выходом слабых показателей по промышленному производству в Китае за май, где Industrial Production замедлил рост с 7,0% г/г до 6,8% г/г при ожидании меньшего снижения до 6,9% г/г. Но в самой Японии финальный отчёт по промышленному производству за апрель показал рос на 0,5% м/м против прежней оценки 0,3%. Уверенный рост доллара после заседания ЕЦБ и розничных продаж в США (Retail Sales за май 0,8%) кардинально переменил ситуацию на рост рынков. Сегодня Nikkei225 в азиатскую сессию прибавляет 0,33%. Сегодня состоялось заседание Банка Японии по монетарной политике, но никаких изменений и новых посылов не последовало, и инвесторы вновь перевели внимание на события в США. По США сегодня будет опубликовано промышленное производство за май, ожидается рост на 0,2% при увеличении загрузки производственных мощностей до 78,1% с 78,0%. Ждём рост йены к 112.05 после преодоления зоны сопротивления 110.85-111.10.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Фрактальный анализ: GOLD на 15 июня

Прогноз на 15 июня:Аналитический обзор в масштабе Н1:По Gold основными ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1317.09, 1311.22, 1308.28, 1304.49, 1299.37, 1295.86, 1291.63 и 1287.67. Здесь продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 1304.50, в данном случае первая цель – 1308.28, в коридоре 1308.28 – 1311.22 консолидация цены. Пробой уровня 1311.22 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь потенциальная цель – 1317.09Краткосрочное восходящее движение возможно в коридоре 1299.37 – 1295.86, отсюда существует высокая вероятность разворота кверху, пробой уровня 1295.86 приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1291.63, этот уровень является ключевой поддержкой для среднесрочной восходящей структуры от 21 мая. Основная тенденция – локальная структура для верха от 5 июня.Торговые рекомендации:Buy: 1304.50 Take profit: 1308.25Buy 1308.30 Take profit: 1311.20Sell: 1299.30 Take profit: 1296.00Sell: 1295.50 Take profit: 1292.00Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Фрактальный анализ по основным валютным парам на 15 июня

Здравствуйте, уважаемые коллеги.По паре Евро/Доллар следим за нисходящим циклом от 7 июня, продолжения движения книзу ожидаем после пробоя 1.1540. По паре Фунт/Доллар следим за развитием нисходящей структуры от 7 июня (начальные условия были оформлены в коррекции). По паре Доллар/Франк продолжаем следить за восходящим циклом от 7 июня. По паре Доллар/Иена продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 110.92. По паре Евро/Иена цена формирует потенциал для нисходящего движения от 13 июня, развитие которого ожидаем после пробоя 127.55. По паре Фунт/Иена цена находится достаточно близко к ключевой поддержке для восходящей тенденции от 29 мая – 146.11, продолжение движения кверху возможно после пробоя 147.46.Прогноз на 15 июня: Аналитический обзор валютных пар в масштабе Н1: По паре Евро/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.1683, 1.1640, 1.1611, 1.1542, 1.1511, 1.1491 и 1.1451. Здесь цена в самый последний момент развернулась в сторону нисходящего движения, что получило явную поддержку от Франка. Продолжения движения книзу ожидаем после пробоя 1.1542, в данном случае цель – 1.1511, в коридоре 1.1511 – 1.1491 консолидация. Потенциальным значением для низа считаем уровень 1.1451, по достижении которого ожидаем откат кверху. Краткосрочное восходящее движение возможно в коридоре 1.1611 – 1.1640, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.1683, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящего движения. Основная тенденция – нисходящий цикл от 7 июня.Торговые рекомендации:Buy: 1.1611 Take profit: 1.1638Buy 1.1641 Take profit: 1.1680Sell: 1.1540 Take profit: 1.1511Sell: 1.1490 Take profit: 1.1453По паре Фунт/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются 1.3354, 1.3311, 1.3281, 1.3235, 1.3191, 1.3166 и 1.3112. Здесь мы следим за развитием нисходящей структуры от 7 июня. Продолжения движения книзу ожидаем после пробоя 1.3235, в данном случае цель – 1.3191, в коридоре 1.3191 – 1.3166 консолидация. Потенциальным значением для низа считаем уровень 1.3112, от которого ожидаем откат кверху. Краткосрочное восходящее движение возможно в коридоре 1.3281 – 1.3311, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.3354, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящего цикла. Основная тенденция – нисходящий цикл от 7 июня.Торговые рекомендации:Buy: 1.3281 Take profit: 1.3310Buy: 1.3314 Take profit: 1.3352Sell: 1.3235 Take profit: 1.3195Sell: 1.3164 Take profit: 1.3115По паре Доллар/Франк ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.0092, 1.0048, 1.0025, 0.9990, 0.9949, 0.9924 и 0.9890. Здесь мы продолжаем следить за восходящим циклом от 7 июня. Продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 0.9990, в данном случае цель – 1.0025, в коридоре 1.0025 – 1.0048 консолидация. Потенциальным значением для верха считаем уровень 1.0092, движение к которому ожидаем после пробоя 1.0050. Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 0.9949 – 0.9924, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 0.9890, этот уровень является ключевой поддержкой для верха. Основная тенденция – восходящий цикл от 7 июня. Торговые рекомендации:Buy: 0.9990 Take profit: 1.0025Buy: 1.0050 Take profit: 1.0090Sell: 0.9947 Take profit: 0.9926Sell: 0.9922 Take profit: 0.9892По паре Доллар/Иена ключевыми уровнями в масштабе являются: 112.24, 111.90, 111.31, 110.92, 110.69, 110.15, 109.79, 109.46 и 108.91. Здесь мы продолжаем следить за формированием локальный структуры для верха от 8 июня. Продолжения движения кверху ожидаем после прохода ценой диапазона 110.69 – 110.92, в данном случае цель - 111.31. Потенциальным значением для верха считаем уровень 112.24, по достижении которого ожидаем консолидацию в коридоре 112.24 – 111.90. Уход в коррекцию ожидаем после пробоя 110.15, здесь цель – 109.79. Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 109.79 – 109.46, пробой последнего значения будет располагать к развитию нисходящей структуры, здесь потенциальная цель – 108.91. Основная тенденция: локальная структура для верха от 8 июня.Торговые рекомендации:Buy: 110.92 Take profit: 111.30Buy: 111.33 Take profit: 111.90Sell: 110.12 Take profit: 109.82Sell: 109.77 Take profit: 109.48По паре Канадский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.3278, 1.3119, 1.3159, 1.3093, 1.3053, 1.3002 и 1.2902. Здесь продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 1.3159, в данном случае цель – 1.3219, возле этого уровня консолидация. Потенциальным значением для верха считаем уровень 1.3278, по достижении которого ожидаем откат книзу. Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 1.3093 – 1.3053, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.3002, этот уровень является ключевой поддержкой для верха, его пробой будет располагать к развитию нисходящей структуры, в данном случае цель – 1.2902. Основная тенденция – восходящая структура от 31 мая.Торговые рекомендации:Buy: 1.3160 Take profit: 1.3217Buy: 1.3222 Take profit: 1.3276Sell: 1.3091 Take profit: 1.3055Sell: 1.3050 Take profit: 1.3005По паре Австралийский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 0.7569, 0.7518, 0.7490, 0.7445, 0.7400, 0.7373 и 0.7322. Здесь мы продолжаем следить за нисходящим циклом от 6 июня. Продолжения движения книзу ожидаем после пробоя 0.7445, в данном случае цель – 0.7400, в коридоре 0.7400 – 0.7373 консолидация. Потенциальным значением для низа считаем уровень 0.7322, по достижении которого ожидаем откат кверху. Краткосрочное восходящее движение возможно в коридоре 0.7490 – 0.7518, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 0.7569, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей тенденции. Основная тенденция – нисходящий цикл от 6 июня. Торговые рекомендации:Buy: 0.7490 Take profit: 0.7518Buy: 0.7520 Take profit: 0.7565Sell: 0.7445 Take profit: 0.7405Sell: 0.7370 Take profit: 0.7324По паре Евро/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 130.28, 129.52, 128.80, 128.29, 127.55, 126.84 и 126.30. Здесь цена формирует потенциал для нисходящего движения от 13 июня. Продолжения движения книзу ожидаем после пробоя 127.55, в данном случае цель – 126.84. Потенциальным значением для низа пока считаем уровень 126.30, до которого ожидаем оформления выраженных начальных условий для нисходящего цикла. Краткосрочное восходящее движением возможно в коридоре 128.29 – 128.80, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 129.52, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры от 13 июня. Основная тенденция – формирование потенциала для низа от 13 июня.Торговые рекомендации:Buy: 128.30 Take profit: 128.70Buy: 128.85 Take profit: 129.50Sell: 127.55 Take profit: 126.90Sell: 126.80 Take profit: 126.35По паре Фунт/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 150.37, 149.66, 148.72, 148.14, 147.46, 146.11, 145.31 и 144.54. Здесь цена близка к отмене развития восходящей тенденции от 29 мая, для чего необходим пробой уровня 146.11, в данном случае ожидаем развитие нисходящего цикла от 7 июня, здесь первая цель – 145.31. Потенциальным значением для низа пока считаем уровень 144.54, от которого ожидаем откат кверху. Продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 147.46, здесь первая цель – 148.14, в коридоре 148.14 – 148.72 краткосрочное восходящее движение, а также консолидация. Пробой уровня 148.75 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, в данном случае цель – 149.66. Потенциальным значением для восходящей тенденции по-прежнему считаем уровень 150.37. Основная тенденция – восходящий цикл от 29 мая, стадия коррекции.Торговые рекомендации:Buy: 147.48 Take profit: 148.12Buy: 148.18 Take profit: 148.70Sell: 146.10 Take profit: 145.40Sell: 145.30 Take profit: 144.65Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Технический обзор 15 июня 2018г.

EUR/USD: Риторика главы ЕЦБ спровоцировала «ралли казначейства». ЕЦБ завершит своюпрограмму выкупа актвивов в декабре, но сохранит отрицательные ставки как минимум до лета 2019 года....

FIBO Group, 7 лет назад

Михаил Хлестунов

прогноз eur usd

В предыдущую торговую сессию пара евро/доллар к концу американской сессии торговалась вблизи отметки 1.1570. Курс фунт/доллар к концу американской сессии торговался вблизи отметки 1.3260. Курс...

FIBO Group, 7 лет назад

Василий Якимкин

EUR/USD: не спешите хоронить евро

Итак, ключевые события торговой недели позади: теперь можно подвести первые итоги, оценив диспозиции и перспективы. Федрезерв и Европейский Центробанк сказали своё слово, в той или иной степени удивив рынок озвученной позицией. В своеобразном двухдневном противостоянии победил всё-таки доллар, получив поддержку со стороны Федрезерва. В свою очередь европейская валюта выглядит аутсайдером по всему рынку – опасения трейдеров оправдались, несмотря на предварительный оптимистичный настрой.Если абстрагироваться от деталей и рассмотреть ситуацию в общем, то можно сделать вывод, что пара евро/доллар снижается из-за раскорреляции монетарных политик ФРС и ЕЦБ. Данный факт снова напомнил о себе – в то время как Федрезерв намекнул на ускорение темпов повышения ставки, европейский регулятор проявил нерешительность и осторожность. Напомню, что на июньском заседании члены ЕЦБ сохранили все параметры монетарной политики (что ожидаемо) и продлили программу QE до конца этого года, уменьшив при этом объём выкупа активов вдвое, то есть до 15 миллиардов евро (с октября до декабрь). Нельзя сказать, что данное решение ошарашило рынки. Подобный сценарий обсуждался, правда, не в числе основных. Эксперты допускали тот факт, что Драги снова проявит свою нерешительность (как и многие члены ЕЦБ) и примет половинчатое решение. Правда, аналитики предполагали более существенное снижение объема покупок – до 10 миллиардов евро до конца года. К слову, наиболее худший сценарий сегодняшнего заседания заключался в том, что Драги перенесёт обсуждение сворачивания QE на июль, допуская пролонгацию программы на неопределённый срок. Поэтому итоги сегодняшнего заседания нельзя назвать катастрофичными для евро. Да, единая валюта в паре с долларом сейчас теряет свои позиции и, вероятнее всего, снова протестирует уровень поддержки 1.1570 (нижняя линия Bollinger Bands на дневном графике), однако события последних дней вряд ли «похоронят» европейскую валюту. Есть несколько аргументов в пользу данного утверждения.Сейчас рынок торгуется на эмоциях, так как в течение одних суток ФРС удивил «ястребиным» настроем, а ЕЦБ разочаровал слишком мягкой позицией. Такая последовательность априори не может быть проигнорирована, и в среднесрочной перспективе быкам пары eur/usd сложно будет перехватить инициативу. Но когда эмоции улягутся, рынок «вспомнит» о некоторых нюансах, которые окажут евро пусть и запоздалую, но поддержку. Во-первых, ЕЦБ заявил о том, что стимулирующая программа с высокой долей вероятности не будет продлена на следующий год. То есть теперь мы имеем чёткую временную границу, которую регулятор пересечёт лишь в экстренном случае (существенное замедление инфляции и ВВП, рост безработицы, политическая неопределённость). Если текущая динамика экономического роста в еврозоне сохранится, то Европа «попрощается» с QE уже 31 декабря. Во-вторых, Европейский Центробанк впервые за долгое время заговорил о повышении процентной ставки. И хотя на сегодняшний день речь идёт лишь о том, до какого срока ставка точно не будет повышена (как минимум до лета 2019 года), трейдеры всё же располагают временными ориентирами в этом вопросе. Об этом и раньше говорили на рынке, но на уровне слухов, догадок и невнятных комментариев членов регулятора. Сейчас есть достаточно чёткая последовательность: завершение QE в декабре 2018 года – повышение процентной ставки во втором полугодии 2019 года. Безусловно, вышеуказанный алгоритм действий воплотится в жизнь лишь при условии роста инфляционных показателей. Марио Драги данный факт выделил отдельной строкой, заявив, что прогноз по ставкам «привязан к ситуации с инфляцией». Одновременно с этим он озвучил весьма оптимистичные прогнозы. По его мнению, общая инфляция, скорее всего, будет находиться в области текущих уровней до конца этого года, а вот базовый инфляционный индикатор будет постепенно расти. Также глава ЕЦБ повысил прогноз роста гармонизированного индекса потребительских цен – как в рамках текущего года, так и в рамках следующих двух лет. Таким образом, по мнению чиновников европейского ЦБ, в перспективе есть все предпосылки к тому, что стимулирующая программа будет завершена до конца этого года, после чего регулятор выдержит паузу и приступит к обсуждению вопроса повышения ставок. Данные предположения согласуются между собой и зависят в основном от роста инфляции в еврозоне. Если ИПЦ и остальные инфляционные индикаторы будут демонстрировать положительную динамику, трейдеры будут постепенно увеличивать вероятность ужесточения монетарной политики в 2019 году, тем более в свете кадровых перестановок среди руководства ЕЦБ. В свою очередь Федрезерв занял «ястребиную», но достаточно невнятную позицию по поводу дальнейших перспектив. Джером Пауэлл допустил четырёхкратное повышение ставки в этом году, но вместе с тем признал, что регулятор приближается к нейтральному уровню ставок. Рынок традиционно «схватился» за ближайшую перспективу, проигнорировав «тревожные звоночки» в риторике Пауэлла. Впрочем, это тема для отдельного разговора. Резюмируя сказанное, следует отметить, что поведение пары eur/usd сейчас полностью соответствует текущему фундаментальному фону. Вместе с тем при снижении пары в область 1.1570-1.1550 необходимо очень настороженно относиться к продажам пары. Европейский Центробанк хоть и занял крайне осторожную позицию, но вместе с тем заложил фундамент для укрепления единой валюты в долгосрочной перспективе.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

ЕЦБ останавливает быков

ЕврозонаЕЦБ сохранил базовую ставку на заседании в четверг на уровне 0%, это решение ожидалось рынком и не привело к росту волатильности, также на прежних уровнях сохранены депозитная и маржинальная ставка. Рекордно низкие уровни будут удерживаться как минимум до лета 2019 г., что же касается программы выкупа активов, то её ЕЦБ намерен завершить в декабре текущего года, а с октября – сократить объем выкупа с 30 до 15 млрд евро. Продление программы выкупа оказались для рынков неожиданностью, однако вполне укладываеются в логику экономической ситуации в еврозоне. В отличие от ФРС, ЕЦБ намерен сохранить практику реинвестирования основных платежей от погашения ценных бумаг, то есть пока речи о каких-либо мерах по сокращению баланса не идет. Ожидать агрессии со стороны ЕЦБ на текущем этапе явно рано. Очередное исследование ZEW показало, что индекс настроений в деловой среде Германии снизился до -16.1п, это минимальный уровень с 2012 г, а по еврозоне зафиксировано падение с +2.4п до -12.6п.Причины для пессимизма хорошо известны – эскалация торгового конфликта с США и опасения относительно нового правительства Италии, намерения которого рынки рассматривают как потенциально дестабилизирующие финансовые рынки. В Германии вышли довольно слабые данные по промышленному сектору, ниже ожиданий оказались цифры по экспорту, производству и новым заказам. Таким образом, экономические перспективы на ближайшие полгода заметно ухудшились. Евро вновь распродается после короткого периода стабилизации, до конца недели вероятно снижение до 1.1600, при условии что данные в пятницу по потребительской инфляции за май выйдут в соответствии с ожиданиями. ВеликобританияИнфляция в Великобритании замедляется, что снижает шансы на более агрессивную политику Банка Англии, как того до недавнего времени ожидал рынок. Индекс потребительских цен, согласно опубликованным в среду данным, вырос в мае на 2.4%, совпав с результатом апреля, в то время как эксперты ожидали роста до 2.5%. Базовый индекс также остался неизменным, на уровне 2.1%. Ряд первичных показателей, которые могли бы оказать на инфляцию стимулирующее действие, также выглядят слабо. Индекс розничных цен вырос меньше ожиданий, слабее выглядит индекс цен на жилье, чуть хуже стали выглядеть цифры по средней заработной плате – в апреле доходы работающих граждан сократились на 0.1%, и в настоящий момент темпы роста заработной платы ниже, чем в первом полугодии 2015 г. Добавим сюда слабый рост ВВП и высокую неопределенность связанную с Brexit, которая ухудшает инвестиционный климат, чтобы понять – у BoE аргументов для роста ставки, кроме относительно высокой инфляции, попросту нет. Более того, «плохой» сценарий выхода из ЕС может спровоцировать рецессию, которая, наложившись на высокую инфляцию, приведет страну к стагфляции – кошмарному сну и для правительства, и для Банка Англии. Бизнес всерьез обеспокоен такими перспективами, и неслучайно Европейская бизнес-федерация BusinessEurope обратилась к властям Великобритании с призывом максимально широко сохранить действующую систему правил ЕС, чтобы не допустить создания «нетарифных барьеров», иначе говоря – не свалиться в яму неуправляемого протекционизма. Фунт в текущих условиях должен был возобновить падение, однако более агрессивный, чем ожидалось, комментарий к заседанию ФРС не понравился инвесторам, посчитавшим, что регулятор таким образом способствует приближению очередной волны кризиса. Доллар выглядит слабее ожиданий, и это пока единственная причина того, что фунт держится на достигнутых уровнях. До конца недели наиболее вероятный сценарий – продолжение торговли в диапазоне, ограниченном уровнями 1.3300/1.3470. Нефть и рубльОтсутствие новых значимых факторов не позволяет нефти выйти за пределы торгового диапазона, до конца недели ситуация не изменится, Brent, вероятнее всего, останется в пределах 75,50/77,70 долл./барр. Банк России в пятницу проведет заседание по монетарной политике, существует 50%-я вероятность снижения ставки на четверть пункта, такое решение может привести к дальнейшему укреплению российской валюты ниже 61.75 руб./долл. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Европейский центральный банк озвучил планы по завершению программы выкупа активов

Европейская валюта резко снизилась против доллара США в четверг после публикации решения Европейского центрального банка по процентным ставкам. И если с уровнем ставки процента все было понятно, она осталась без изменений, то с перспективой сворачивания программы выкупа активов участникам рынка стоило еще разобраться.Как можно видеть по реакции рисковых активов, которые обвалились против доллара США, европейский регулятор заявил о том, что будет постепенно подходить к программе сворачивания программы выкупа облигаций.В первой половине дня вышли данные, которые указали на рост инфляции в Германии по сравнению с аналогичным периодом 2017 года.Согласно отчету Федерального бюро статистики страны Германии, индекс потребительских цен в мае этого года вырос на 2,2% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Напомню, что в апреле рост составил 1,6%.Неудивительно, но основному росту способствовала динамика цен на энергоносители. Согласно отчету, цены на энергоносители в Германии в мае этого года выросли на 5,1% по сравнению с маем предыдущего года. Данные полностью совпали с прогнозами экономистов. Цены на продукты питания выросли на 3,5%, а на услуги лишь на 1,9%. Европейский центральный банк сегодня оставил ключевую процентную ставку без изменений, на уровне 0,0%, тогда как ставка по депозитам осталась также без изменений, на своем отрицательном уровне -0,4%.В ЕЦБ заявили о том, что продолжат осуществлять чистые покупки в рамках программы выкупа активов на 30 млрд евро в месяц до конца сентября этого года, дав участникам рынка понять, что отходить от намеченного курса пока никто не собирается. После сентября объемы чистых покупок активов будут сокращены до €15 млрд до конца декабря 2018 года. В начале 2019 года планируется полностью завершить программу выкупа активов.Президент ЕЦБ в ходе пресс-конференции заявил о том, что советом управляющих был достигнут прогресс в достижении устойчивой корректировки инфляции в направлении целевого уровня в районе 2,0%. Драги также обратил внимание, что рост экономики еврозоны начал набирать обороты во 2-м квартале этого года, что указывает на его устойчивость после небольшого замедления в 1-м квартале. Проблемы для экономики, по мнению президента ЕЦБ, могут вызвать риск ослабления торговли с остальным миром. Данные по розничным продажам в Великобритании оказали хорошую поддержку британскому фунту в первой половине дня, однако продолжения восходящая тенденция не получила после публикации отчета от ЕЦБ.Согласно данным национального бюро статистики, розничные продажи в Великобритании в мае этого года выросли на 1,3% по сравнению с апрелем. Данные превысили прогноз экономистов, которые ожидали, что в мае продажи вырастут на 0,3%. Хороший объем розничных продаж положительно скажется на темпах экономического роста Великобритании во 2-м квартале этого года, что позволит Банку Англии вновь вернуться к теме повышения процентных ставок.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

ЕЦБ разочаровал трейдеров

ЕЦБ разочаровал трейдеров ЕЦБ заявил, что завершит свою программу вливаний в рынки в декабре 2018 года, однако ЕЦБ не будет повышать ставку как минимум до лета 2019 года.Это обвалило евро к доллару: стало ясно, что у ФРС есть значительный запас по повышению ставок, пока ЕЦБ будет держать ставку нулевой.Евро пробил максимумы недели, но резко повернул вниз, сбил ключевой минимум 1.1725 и достиг 1.1680.Если движение вниз истинное, первая цель 1.1565.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

ЕЦБ поставил евро шах

На первый взгляд падение доллара США по итогам июньского заседания FOMC выглядит аномалией. ФРС повысила прогноз по ВВП на 2018 на 0,1 п.п до 2,8%, по инфляции – на 0,2 п.п до 2,1%, по ставке по федеральным фондам – с 2,125% до 2,375%, снизила оценку безработицы на 0,2 п.п до 3,6%. Срочный рынок отреагировал ростом вероятности четырех актов монетарной рестрикции до 56%, доходность 10-летних казначейских облигаций вновь готова стучаться об отметку 3%. Нельзя сказать, что риторика Джерома Пауэлла оказалась «голубиной». Он восхищался состоянием экономики США и рынка труда, говорил о необходимости дальнейшей нормализации денежно-кредитной политики. В чем же дело? Почему после непродолжительного роста доллар быстро растерял преимущество и закрылся в красной зоне?Ссылка на эскалацию торгового конфликта между США и Китаем выглядит неубедительно. Пусть Вашингтон введет импортные пошлины на $50 млрд с 15 июня, но сумма настолько ничтожна, что вряд ли серьезно притормозит мировую экономику. Расчет Financial Times показывают, что тарифы скажутся на странах-участницах конфликта и замедлят американский ВВП на сотые доли процента в течение 5 лет. Впоследствии о них вообще забудут. Да, неприятно, но правила игры не изменятся: Китай в связи с переориентацией экономики с инвестиций на потребление продолжит замедляться, Штаты из-за масштабного фискального стимула – идти в гору. Вялая реакция ставок долгового рынка США еще раз убеждает, что причину слабости доллара нужно искать не здесь. Где же?На мой взгляд, рынок не настроен покупать американскую валюту. ФРС прекратила программу количественного смягчения в 2014, объявив об этом в 2013. С конца 2015 Федрезерв повышает ставки. В 2013-2017 индекс USD укрепился почти на 30% и достиг 13-летнего максимума. Ревальвация евро может идти быстрее в условиях ускорения инфляции во всем мире под влиянием повышения цен на нефть и из-за увеличения темпов роста оплаты труда в еврозоне. Динамика европейских зарплатИнвесторы не покупают доллар, резонно предполагая, что его успехи являются историей, вяло реагируют на слабую статистику по странам валютного блока и активно скупают евро в случае позитива или сигналов о нормализации денежно-кредитной политики ЕЦБ. Вывод. Рынок до заседания Управляющего совета был настроен на восстановление восходящего тренда по EUR/USD. В частности, медианная оценка экспертов Bloomberg предполагала, что основная валютная пара встретит новый год на уровне 1,22. Увы, но июньская встреча ЕЦБ стала холодным душем для поклонников евро. Центробанк сообщил о завершении QE в декабре, однако приготовил неприятный сюрприз в виде информации о сохранении ставок, по меньшей мере до конца лета 2019, на текущих уровнях. Вполне возможно, его позиция будет меняться по мере улучшения ситуации в экономике еврозоны, однако в настоящее время инвесторы активно избавляются от единой европейской валюты. Технически прорыв «медведями» по EUR/USD нижней границы восходящего торгового канала усиливает риски продолжения пике в направлении 1,16-1,165. EUR/USD, дневной графикМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Торговый план на американскую сессию 14 июня EUR/USD

Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Покупатели выбрались на утреннее сопротивление, и теперь поддержку паре оказывает область 1.1810. Однако многое будет зависеть от заявлений, сделанных ЕЦБ во второй половине дня. Прорыв сопротивления 1.1851 приведет евро к новым максимумам в район 1.1886 и 1.1923, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае снижения под уровень 1.1810 во второй половине дня, к покупкам можно возвращаться на ложном пробое в районе 1.1770 либо на отскок от 1.1730.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Неудачное закрепление выше сопротивления 1.1851 с возвратом под этот уровень будет первым сигналом к открытию коротких позиций в евро с основной целью возврата и закрепления ниже поддержки 1.1810, что приведет к формированию более крупной нисходящей волны в район 1.1770 и 1.1730, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае роста выше уровня 1.1851, рассматривать новые короткие позиции по евро лучше всего от максимума 1.1886 и 1.1923.Описание индикаторов MA (средняя скользящая) 50 дней – желтого цвета MA (средняя скользящая) 30 дней – зеленого цвета MACD: быстрое EMA 12, медленное EMA 26, SMA Bollinger Bands 20Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Торговый план на американскую сессию 14 июня GBP/USD

Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Покупатели сумели зацепиться в первой половине дня за сопротивление 1.3412, и пока торговля ведется выше этого уровня, спрос на фунт будет сохраняться, что открывает дорогу к новым максимумам 1.3467 и 1.3523, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае снижения во второй половине дня под уровень 1.3412, новые длинные позиции в GBP/USD лучше всего поискать от поддержки 1.3375 и 1.3340. Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется: Рассматривать короткие позиции в фунте лучше всего на отскок от крупного сопротивления 1.3467 либо после возврата и закрепления под утренним уровнем 1.3412. Лишь ниже этой области давление на GBP/USD возрастет, что приведет к коррекции в район 1.3375 и 1.3340, где рекомендую фиксировать прибыль.Описание индикаторов MA (средняя скользящая) 50 дней – желтого цвета MA (средняя скользящая) 30 дней – зеленого цвета MACD: быстрое EMA 12, медленное EMA 26, SMA Bollinger Bands 20Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Основная процентная ставка ЕЦБ

14:45 *** Еврозона – Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставке 14:45 ** Еврозона – Депозитная ставка ЕЦБ 14:45 ** Еврозона – Ставка по кредитам 15:30 ***...

FIBO Group, 7 лет назад

Роман Шевченко