Торговый план по EUR/USD и GBP/USD на 16.07.2019

На фоне совершенно пустого макроэкономического календаря доллар вновь начал постепенно укрепляться. Хотя его рост сугубо символический и почти незаметен, но складывается ощущение, что инвесторам совершенно наплевать на скорое смягчение монетарной политики Федеральной Резервной Системы. Конечно, им это не безразлично, и поводов для радости особо-то и нет. Но по всей видимости, даже тех шагов, которые ждут от Федеральной Резервной Системы, явно недостаточно, чтобы серьезно изменить настроения инвесторов. Ведь Европейский Центральный Банк все равно проводит гораздо более мягкую политику.Сегодняшний же день начнется с публикации данных по рынку труда Великобритании, и эти данные могут оказать поддержку фунту. На первый взгляд, ничего такого уж интересного произойти не должно, так как уровень безработицы должен остаться неизменным. Однако темпы роста средней заработной платы, правда, без учета премий, то есть переработок, могут ускориться с 3,4% до 3,5%. Так что рост зарплат внушает оптимизм в то, что инфляция и розничные продажи также будут расти. Ведь уровень безработицы остается неизменным. Более того, число обращений за пособиями по безработице может снизиться с 23,2 тыс. до 18,9 тыс.Однако радоваться фунту придется недолго, так как уже ближе к вечеру будут опубликованы крайне важные макроэкономические данные по Соединенным Штатам. Самой ожидаемой новостью являются данные по розничным продажам, темпы роста которых должны ускориться с 2,9% до 3,0%. Дело в том, что последние данные по инфляции хоть и показали ее замедление, косвенные данные указывают на то, что это может носить временный характер. Если еще и розничные продажи растут, что уже само по себе крайне позитивно, то не остается никаких сомнений в том, что вскоре инфляция вновь ускорится. Так что у инвесторов будет хороший повод для покупок доллара. Правда, данные по промышленному производству, темпы роста которого могут замедлиться с 2,0% до 1,7%, будут ограничивать рост доллара. Так что его укрепление будет носить умеренный характер.Валютная пара евро/доллар после формирования коррекционного хода ушла в стадию накопления в виде бокового движения 1,1245/1,1280. Вероятно предполагать сохранение текущего колебания, работая внутри заданных рамок, где трейдеры анализируют точки фиксации цены.Валютная пара фунт/доллар имеет в себе амплитудное колебание 1,2500/1,2570 после формирования коррекционного хода. Вероятно предполагать, что движение в заданных рамках сохранится, где трейдеры отслеживают имеющиеся границы на предмет точек фиксаций.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Данные по еврозоне могут ослабить позиции евро. Видео-прогноз рынка Форекс на 16 июля

Сигналы по паре EURUSD:Прорыв уровня 1.1283 приведет к росту евро в район 1.1311 и 1.1338 Прорыв 1.1240 приведет к распродажам евро в район 1.1214 и 1.1182Сигналы по GBPUSD:Прорыв уровня 1.2543 приведет к росту фунта в район 1.2580 и 1.2639Прорыв 1.2509 приведет к распродажам фунта в район 1.2469 и 1.2439Фундаментальные данные:Индекс настроений в деловой среде Германии от института ZEWИндекс настроений в деловой среде еврозоны от института ZEWСальдо баланса внешней торговли еврозоныИзменение объема розничной торговли в СШАМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Индикаторный анализ. Дневной обзор на 16 июля 2019 по валютной паре EUR/USD

Трендовый анализ (рис. 1).Во вторник, согласно недельному расчёту, нисходящее движение продолжится до новостей 15.30 мск с первой целью 1.1251 – откатный уровень 38.2% (жёлтая пунктирная линия).Рис. 1 (дневной график).Комплексный анализ:- индикаторный анализ – вниз;- уровни Фибоначчи – вниз;- объёмы – вверх;- свечной анализ – вниз;- трендовый анализ – вниз;- линии Боллинджера – вниз;- недельный график - вниз.Общий вывод:Во вторник, согласно недельному расчёту, нисходящее движение продолжится до новостей 15.30 мск с первой целью 1.1251 – откатный уровень 38.2% (жёлтая пунктирная линия).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Ожидаем продолжения локального роста курсов тихоокеанских валют (есть вероятность продолжения роста пар AUDUSD и NZDUSD)

Американский доллар продолжает плавно слабеть против австралийского и новозеландского долларов, которые получают поддержку на волне двух основных факторов.С одной стороны, валюты азиатско-тихоокеанского региона поддерживаются в общем-то позитивной оценкой местными ЦБ – РБА и РБНЗ состояния экономик Австралии и Новой Зеландии. Они пока не дали никаких сигналов о возможном перспективном снижении процентных ставок. В этом случае ожидаемое понижение ключевой процентной ставки от ФРС на июльском заседании на 0.25% играет им на руку.С другой стороны, опубликованные в понедельник данные экономической статистики из Китая несколько успокоили инвесторов, которые опасались заметного замедления роста местной экономики на фоне торговой войны Вашингтона с Пекином. Предварительные значения ВВП Китая за 2-ой квартал в годовом выражении показали некоторое снижение до 6.2% с 6.4%, но при этом квартальное значение индикатора выросло на 1.6% с 1.4%. Прогнозировалось лишь повышение до 1.4%. Кроме этого, заметно прибавил объем промышленного производства в годовом исчислении, который подскочил на 6.3% с 5.0% годом ранее, при этом предполагалось повышение показателя всего лишь до 5.2%.Учитывая такое положение дел, можно предположить, что если экономики Австралии и Новой Зеландии, которые тесно связаны с китайской, не начнут слабеть, то это будет в значительной мере поддерживать курсы местных валют.В то же время единая европейская валюты будет испытывать давление на волне фактического сваливания экономики еврозоны в рецессию, о чем сигнализируют данные экономической статистики. Похоже, что в данной ситуации даже понижение процентных ставок ФРС и, возможно, связанный с этим последующий всплеск спроса на рисковые активы не смогут оказать заметную поддержку курсу единой валюты. Причиной этому является позиция ЕЦБ, который, скорее всего, будет стремиться в значительной мере еще ослабить евро дополнительными мерами стимулирования экономики региона. Считаем, что на волне понижения ставок ФРС активность ЕЦБ в этом направлении только вырастет.Сегодня в фокусе рынков будет выступление главы ФРС и публикация данных розничных продаж в США. Кроме этого, привлечет к себе внимание динамика индекса экономических настроений в Германии и в еврозоне. Прогноз дня:Пара AUDUSD находится ниже уровня 0.7040. Она может скорректироваться к 0.7015, прежде чем продолжить рост к 0.7100.Пара NZDUSD торгуется выше отметки 0.6715 на фоне роста инфляционного давления в Новой Зеландии и усиления квартального экономического роста в Китае. Закрепление цены выше этого уровня приведет к продолжению ее роста к 0.6800. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Игра против фунта по-прежнему актуальна

После краткосрочной коррекции пара фунт-доллар снова развернулась в сторону годовых минимумов, опускаясь к границам 24-й фигуры. Коррекция была обусловлена лишь временной слабостью американской валюты, тогда как фунт не имеет собственных рычагов для восстановления. Игра против британской валюты по-прежнему актуальна, особенно в свете предстоящих событий, когда Борис Джонсон объявит о своих первых решениях уже в качестве премьер-министра страны.Уже никто не сомневается в том, что экс-глава МИДа Джонсон одержит победу над действующим министром иностранных дел Хантом. У последнего нет никаких шансов: согласно последнему опросу от YouGov, Джонсона поддерживают 74% членов Консервативной партии, тогда как Ханта – всего 26%. Ещё один интересный аспект данного соцопроса: большинство «рядовых» консерваторов не верят в способности действующего главы МИДа вывести страну из Евросоюза без сделки. А вот Джонсон, по мнению тори, выполнит данную миссию без каких-либо колебаний. Фаворит политической гонки, в свою очередь, следует ожиданиям электората – он не устаёт повторять о том, что Британия покинет Альянс 31 октября, вне зависимости от того, перезаключит ли Лондон соглашение с Брюсселем или нет. Учитывая непоколебимую позицию европейцев, Джонсон попутно призывает готовиться к «жёсткому» Брекзиту. При этом он уверен в том, что все предупреждения о катастрофических последствиях данного шага слишком преувеличены. Иными словами, «Титаник» на всех парах несётся на встречу со своим айсбергом, и трейдеры вынуждены лишь отсчитывать дни до «часа икс». Стоит отметить, что смена политического ландшафта в Европе не повлияла не общую ситуацию относительно перспектив Брекзита. Впервые в истории Европарламента у Европейской народной партии и Социал-демократов больше нет абсолютного большинства, которое позволило бы им вместе создать солидную коалицию. Данный факт повлёк за собой достаточно продолжительные переговоры относительно кадровых назначений на ключевые посты. Исход этой кулуарной борьбы неутешителен для британцев: новое руководство ЕС по-прежнему занимает принципиальную позицию по поводу пересмотра сделки.Так, Урсула фон дер Ляйен, которая вскоре возглавит Еврокомиссию, вчера заявила, что согласованные ранее Брюсселем и Лондоном условия выхода Великобритании из Альянса «лучшими из всех возможных», добавив при этом, что не собирается что-то менять в заключенной сделке. В данном случае она практически слово в слово повторила позицию ключевых руководителей ЕС, которые покидают свои посты. Другими словами, Европа не меняет своих взглядов относительно перспектив Брекзита, тогда как консерваторы готовятся покинуть Евросоюз без сделки. Что касается пролонгации переговорного процесса после 31 октября, то здесь также не всё так однозначно. Брюссель в целом согласен на отсрочку – как отметила Урсула фон дер Ляйен, «если на то будут веские причины». А вот Джонсон не только не намерен обосновывать причины отсрочки, но и вовсе обращаться с подобной просьбой. Таким образом, вероятность «жёсткого» Брекзита растёт с каждым днём, а позиции Лондона и Брюсселя по-прежнему носят разнополярный характер. Безусловно, «хаотичный сценарий» не является неизбежным – ведь по этому поводу должны высказаться и депутаты Палаты общин. Напомню, что весной этого года британский парламент отверг вариант выхода из Евросоюза без сделки – за это решение проголосовали 312 депутатов, тогда как против высказались 308. После этого голосования многие депутаты, которые поддерживали «жёсткий» Брекзит, смягчили свою позицию – то есть при аналогичном голосовании большинство тори гарантированно выступили бы против выхода из ЕС без соглашения. В таких условиях Джонсону придётся либо идти на поводу у Палаты общин, либо вступать в конфронтацию с парламентом. Второй сценарий развития событий чреват вотумом недоверия, поэтому вряд ли одиозный политик «бросит перчатку» парламентариям. По словам экспертов, Джонсон в таком случае выберет один из двух вариантов: либо попросит у Брюсселя отсрочку для проведения новых парламентских выборов (что маловероятно, учитывая политический рейтинг Консервативной партии), либо согласится на проведение референдума относительно выхода страны из ЕС без сделки.Впрочем, пока слишком рано говорить о подобных перспективах. Политические баталии в Британии начнутся лишь осенью, поэтому на протяжении полутора месяцев трейдеры gbp/usd будут ориентироваться на текущие политические события, которые в свою очередь носят пессимистичный характер. Всё это говорит о том, британец в ближайшее время по-прежнему будет оставаться под давлением, и любые попытки роста пары целесообразно использовать для открытия коротких позиций. С точки зрения техники, пара gbp/usd имеет потенциал снижения к первому уровню поддержки 1,2430 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике). Если цена снизится под отметку 1,2500, то трендовый индикатор Ichimoku сформирует медвежий сигнал «Парад линий», который усилит вероятность снижения пары к обозначенному выше уровню поддержки. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD и GBP/USD на 16 июля. Продолжит ли доллар США дорожать после заседания всех трех ЦБ?

EUR/USD – 4H.Пара EUR/USD на 4-часовом графике выполнила еще один отбой от коррекционного уровня 50,0% - 1,1278 и разворот в пользу американского доллара. В итоге 16 июля началось новое падение пары в направлении уровня коррекции 38,2% - 1,1238. Вчера интересных данных не поступало ни из Евросоюза, ни из Америки. Трейдеры продолжают обсуждать возможное снижение ключевой ставки ФРС на заседании в конце текущего месяца, а также возможное снижение ставки ЕЦБ на заседании, которое состоится на неделю ранее. Однако до этих событий еще далеко. Сегодня из США поступит информация о розничных продажах и промышленному производству. И эти два отчета ответят на один очень важный вопрос. А именно, продолжается ли у страны период слабой статистики или же просто июнь выдался таким неудачным? Сегодня узнаем ответ на этот вопрос. Также сегодня председатель ФРС выступит с речью на саммите G-7, где опять может затронуть тему монетарной политики, тему снижения ставок, тему угроз для экономики США, исходящую от торговых конфликтов. Однако рост пары евро-доллар в текущих условиях возможен только после закрытия котировок над уровнем Фибо 50,0% - 1,1278. Сетка Фибо построена по экстремумам от 20 марта 2019 года и 23 мая 2019 года.Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:Пара EUR/USD отбой от уровня коррекции 50,0% - 1,1278. Я рекомендую продавать пару с целью 1,1238, с уровнем Stop Loss над уровнем 1,1278. Покупать пару рекомендую с целью 1,1278 и с уровнем Stop Loss под 1,1238, если будет выполнен отбой от уровня коррекции 38,2%. GBP/USD – 4H.Пара GBP/USD без какого-либо сигнала выполнила разворот в пользу доллара США и начала процесс возвращения к уровню коррекции 100,0% - 1,2437. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора. Падение фунта стерлингов началось после вчерашней информации о публикации секретной информации от посла Великобритании в США. Теперь Лондону грозит разрыв дипломатических связей с Вашингтоном, хотя это все-таки слишком радикальная мера, даже для Дональда Трампа, который был выставлен в нелицеприятном свете в опубликованной переписке. Сегодня мы послушаем, кстати, не только Джерома Пауэлла, но и председателя Банка Англии Марка Карни, что в преддверии заседания регулятора будет очень важным событием, так как, возможно, прольет свет на возможные изменения в денежно-кредитной политике. На текущий момент никаких изменений не ожидается, а трейдеры в целом продолжают продавать английскую валюту, не видя никаких перспектив достойного завершения Brexit. Более того, сейчас до сих пор не видно никаких признаков просто завершения Brexit. Евросоюз и раньше намекал на готовность перенести Brexit еще раз намекает на это и сейчас. А ситуация для фунта стерлингов остаются катастрофической. Закрытие курса пары фунт-доллар под уровнем Фибо 100,0% - 1,2437 повысит шансы на дальнейшее падение в направлении следующего коррекционного уровня 127,2% - 1,2185. Сетка Фибо построена по экстремумам от 3 января 2019 года и 13 марта 2019 года.GBP/USD – 1H.На часовом графике пара фунт-доллар выполнила возврат к уровню коррекции 100,0% - 1,2506. Новый отбой от этого уровня Фибо позволит трейдерам ожидать разворот в пользу фунта и некоторый рост в направлении уровня коррекции 76,4% - 1,2571. Закрепление котировок под уровнем Фибо 100,0% повысит шансы на продолжение падения в направлении уровня коррекции 127,2% - 1,2430. Сетка Фибо построена по экстремумам от 18 июня 2019 года и 25 июня 2019 года.Прогноз по GBP/USD и рекомендации трейдерам:Пара GBP/USD выполнила падение к уровню Фибо 100,0%. Я рекомендую продавать пару с целью 1,2430, с уровнем Stop Loss над 1,2506, если будет выполнено закрытие под уровнем 100,0%. Покупать пару рекомендую с целью 1,2571, если будет выполнен отбой от уровня Фибо 100,0% и с уровнем Stop Loss под 1,2506 (часовой график). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз 16.07.2019 EURUSD и торговая рекомендация

Импульс падения доллара, который дал глава ФРС Пауэлл на отчете в Конгрессе, выглядит выдохшимся.Нет пока сильных новостей, способных дать новый импульс рынку.Возможно, сегодня в 15:30 мск пакет данных по США повысит волатильность.Рынок ждет импульса от отчета ФРС "Бежевая книга" в среду.EURUSD: Выбор дальнейшего направления.С точки зрения тех.анализа, можно покупать при прорыве наверх 1.1290 и далее 1.1325.Продажи возможны при прорыве вниз 1.1190.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD и GBP/USD 16 июля – рекомендации технического анализа

Фундаментальная составляющаяПосле относительного затишья сегодняшние экономические календари ведущих европейских денежных единиц вновь наполнены важной статистикой и событиями, поэтому день обещает быть активным и результативным. 11:30 – 12:00 (МСК) блок европейской статистики (наиболее важные – индекс экономических настроений Германии, изменение числа заявок на пособия по безработице Великобритании, средний уровень заработной платы с учетом премий в Великобритании)15:30 (МСК) глава Банка Англии выступит с речью15:30 (МСК) изменение объёма розничной торговли США20:00 (МСК) председатель ФРС выступит с речьюEUR/USDЗа прошлые сутки пара не преодолела ближайшие экстремумы и осталась в зоне притяжения дневных и недельных уровней 1,1270-60-50. В результате в данном месте увеличены шансы развития консолидации и бокового движения. Выход за пределы текущей зоны притяжения вернёт перспективы и планы, озвученные ранее. Для игроков на повышение значение могут иметь районы уровней 1,1300 – 1,1330 – 1,1360. В роли поддержек могут выступить 1,1227 – 1,1186.Неопределённость старших таймов хорошо заметна и на Н1, где наблюдается разделение предпочтений. Технические индикаторы активно поддерживают игроков на понижение, но недельная долгосрочная тенденция (1,1249) продолжает отстаивать интересы соперника. Надёжное закрепление ниже 1,1249 вернёт актуальность снижению. Ориентирами внутри дня в этом случае выступят 1,1234 (S2) – 1,1214 (S3). Возврат центрального Пивот-уровня (1,1265) на сторону быков усилит позиции и преимущества игроков на повышение. Благодаря этому появятся перспективы выхода из зоны нисходящей коррекции (1,1286) и подъёма к сопротивлениям классических Пивот-уровней 1,1296 (R2) – 1,1307 (R3). GBP/USDИгроки на повышение взяли паузу, поэтому первый день новой недели прошёл под знаком медведей. К настоящему моменту реализовано снижение к поддержке 1,2505. Следующим важным рубежом на пути снижения является 1,2436. Закрепление ниже позволит восстановить нисходящий тренд на всех старших таймфреймах. В результате откроется дорога к новым понижательным ориентирам. Для игроков на повышение дальнейшие перспективы появятся после обновления максимального экстремума прошлой недели (1,2578), преодоления недельного краткосрочного тренда (1,2624) и ликвидации дневного мёртвого креста. На младших таймах игроки на понижение готовы завладеть долгосрочным преимуществом и продолжить активное наступление. В качестве дальнейших ориентиров на Н1 могут выступить поддержки классических Пивот-уровней (1,2489 – 1,2466 – 1,2422), которые приведут пару к следующему важному рубежу старших временных интервалов (1,2436). Но пока развитие ситуации сдерживает текущая поддержка недельной долгосрочной тенденции (1,2516), усиленная притяжением и силой значимого уровня старших таймов (1,2505). Закрепление выше и возврат центрального Пивот-уровня дня (1,2533) на сторону игроков на повышение может изменить предпочтения, сформировав новые повышательные планы и перспективы. Дивергенции EUR/USD и GBP/USD (дневной таймфрейм)За последние сутки изменений в ситуации с дивергенциями не произошло. Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52), Pivot Points (классические), Moving Avarage (120)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Обзор GBP/USD. 16 июля. Прогноз по системе «Каналы регрессии». Кандидат на пост главы Еврокомиссии Урсула фон дер Ляйен не

4-часовой таймфреймТехнические данные:Старший канал линейной регрессии: направление – вниз.Младший канал линейной регрессии: направление – вниз.Скользящая средняя (20; сглаженная) – вбок.CCI: -8.6999Британский фунт стерлингов провел выше мувинга около двух дней, в очередной раз показал свою неспособность расти и вернулся в область ниже мувинга. Таким образом, сейчас можно констатировать возобновление нисходящего тренда, а ко всем фундаментальным основаниям падения фунта добавляются и технические. Перспективы у британской валюты остаются крайне нерадужными. Даже когда Джером Пауэлл выступал в Конгрессе, намекая на профилактическое снижение ключевой ставки в июле, фунт не то чтобы сильно подорожал. Все лидеры и главы ключевых ведомств Евросоюза заявили, что текущий вариант «сделки» по Brexit пересматриваться не будет, поэтому все угрозы Бориса Джонсона и Джереми Ханта покинуть ЕС по «жесткому» сценарию, похоже, не слишком сильно напугали Брюссель. Более того, ЕС не хочет терять Великобританию, и отлично понимает, что новые переговоры, лучшие условия для Лондона приведут именно к выходу ее из ЕС. А с текущим вариантом «сделки», не устраивающим Парламент, возможны варианты. Например, что лейбористы все-таки продавят сценарий со вторым референдумом. Сегодня в Великобритании выступит с речью губернатор Банка Англии Марк Карни, а также будут опубликованы отчеты по безработице и изменению средней заработной платы. Эти новости могут «помочь» фунту стерлингов продолжить падение. Ближайшие уровни поддержки:S1 – 1,2512S2 – 1,2482S3 – 1,2451Ближайшие уровни сопротивления:R1 – 1,2543R2 – 1,2573R3 – 1,2604Торговые рекомендации:Пара GBP/USD закрепилась обратно ниже мувинга. Таким образом, сейчас вновь рекомендуется продавать фунт с ближайшими целями 1,2482 и 1,2451.Покупать пару фунт/доллар можно будет с целями 1,2573 и 1,2604 после закрепления цены обратно выше скользящей средней линии, однако минимальными лотами. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрациям:Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.Младший канал линейной – фиолетовые линии однонаправленного движения.CCI – голубая линия в окне регрессии индикатора.Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы. Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Обзор EUR/USD. 16 июля. Прогноз по системе «Каналы регрессии». Выступление Джерома Пауэлла на саммите G-7 может не вызвать

4-часовой таймфрейм Технические данные:Старший канал линейной регрессии: направление – вверх.Младший канал линейной регрессии: направление – вниз.Скользящая средняя (20; сглаженная) – вбок.СCI: 30.3935Первый торговый день недели для пары EUR/USD завершился точно также, как и начался. Волатильность пары оставалась очень низкой, а торги проходили около скользящей средней линии, направленной вбок. Сегодня, 16 июля, состоится очередное выступление главы ФРС Джерома Пауэлла, на этот раз в рамках саммита министров финансов и глав ЦБ G-7. Вряд ли риторика Пауэлла будет изменена, вряд ли вероятность снижения ставки ФРС в июле снизиться, вряд ли трейдеры отреагируют на выступление Пауэлла распродажами доллара. Да, мы считаем, что рынок форекс уже отработал неоднократно информацию о том, что ФРС готов понизить ключевую ставку в июле, и не будет больше отыгрывать ее. Помимо выступления Пауэлла сегодня в Штатах выйдут два важных макроэкономических отчета. Это розничные продажи и промышленное производство за июнь. Прогнозы достаточно низкие, но все же говорят о минимальном приросте обоих показателей. Если в действительности значения окажутся ниже прогнозов, именно это может вызвать давление на американскую валюту и подтвердить, что ФРС прав в своем намерении смягчить монетарную политику. С технической точки зрения, пара евро-доллар в очередной раз вернулась к мувингу и отчетливо видно, что она не может продолжить движение вверх.Ближайшие уровни поддержки:S1 – 1,1230S2 – 1,1169S3 – 1,1108Ближайшие уровни сопротивления:R1 – 1,1292R2 – 1,1353R3 – 1,1414Торговые рекомендации:Валютная пара EUR/USD продолжает располагаться чуть выше мувинга. Сейчас, таким образом, рекомендуется рассматривать минимальные покупки евровалюты с целями 1,1292 и 1,1353 после разворота индикатора Хайкен Аши наверх.Покупать доллар США рекомендуется после того, как медведи закрепятся обратно ниже скользящей средней линии, что изменит тенденцию на нисходящую, а целями будут выступать уровни 1,1230 и 1,1169. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрациям:Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.Младший канал линейной регрессии – фиолетовые линии однонаправленного движения.CCI – голубая линия в окне индикатора.Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы. Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 16 июля 2019 года

EUR/USDЕвро в понедельник снизился на 12 пунктов, до поддержки на дневном графике линии баланса. Сегодня утром открытие сессии произошло уже под этой линией. Для сигнала к среднесрочному снижению цене теперь нужно уйти под линию Крузенштерна, ниже отметки 1.1245. Тем не менее, следует соблюдать осторожность – перед ценой на пути снижения первой поддержкой выступит линия ценового канала, причём в точке совпадения с уровнем Фибоначчи 100,0% (1.1215), затем подключается сигнальный уровень 1.1193, преодоление которого открывает ближайшую цель 1.1155 – уровень Фибоначчи 110,0%. Далее Фибоначчи 123,6% на цене 1.1076.На четырёхчасовом графике цена сформировала вторую зону накопления 1.1245-1.1283, почти в точности соответствующую по диапазону и протяжённости 2-4 июля. Нижняя граница консолидации (1.1245) совпадает с линиями Крузенштерна на четырёхчасовом и дневном графиках. Это обстоятельство усиливает значимость данной поддержки.Риск развития повышающегося движения возрастёт после выхода цены из текущей консолидации вверх. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 16 июля 2019 года

GBP/USDНа графике дневного масштаба реализовался ожидаемы нами вчера сценарий – сигнальная линия осциллятора Марлин развернулась вниз от границы с территорией роста. Цена даже не достигла линии баланса, что может говорить о силе понижающейся тенденции. Формально цену на пути к целевому уровню 1.2296 уже ничего не держит. Но цене всё же предстоит создать условия для понижения на графике меньшего масштаба.На текущий момент цена на Н4 лежит на линиях баланса и Крузенштерна, цене необходимо закрепиться под ними и уйти ниже сигнального уровня 1.2480 – минимума 5 июля, после чего путь к 1.2296 будет открыт. Сигнальная линия осциллятора Марлин уже в зоне снижения тенденции. Помочь цене в преодолении поддержек могут сегодняшние данные по экономике США; прогноз по розничным продажам за июнь составляет 0,1%, по промышленному производству прогноз по приросту также составляет 0,1%, прогноз по товарно-материальным запасам за май составляет 0,4%.Тем не менее, пока цена не сформировала сигнал к дальнейшему понижению, вероятность роста к 1.2665, после предварительного преодоления сигнального уровня 1.2604, сохраняется. Данный рост может быть обусловлен грубой, но имеющей место быть двойной конвергенцией на дневном графике.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по USD/JPY на 16 июля 2019 года

USD/JPYЛокальный исторический уровень 107.87 (минимум 3-4 июня) оказался для цены сильной поддержкой – в последние четыре сессии цена его не может преодолеть. Сигнальная линия осциллятора Марлин на дневном графике начинает разворачиваться вверх. Преодоление линии баланса, совпадающей с вершиной вчерашнего дня, позволит цене более уверенно подрасти к линии Крузенштерна на отметке 108.92, совпадающей также с вложенной линией ценового канала.На четырёхчасовом графике с осциллятором Марлин образовалась конвергенция. На полпути к первому целевому уровню цену ждёт сопротивление линии Крузенштерна (108.40), где возможна некоторая задержка роста.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Фрактальный анализ по основным валютным парам на 16 июля

Прогноз на 16 июля: Аналитический обзор валютных пар в масштабе Н1: По паре Евро/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.1363, 1.1336, 1.1317, 1.1291, 1.1257, 1.1240, 1.1218, 1.1191 и 1.1155. Здесь, цена формирует восходящую структуру от 9 июля. Продолжения движения к верху, ожидаем после пробоя 1.1291, в данном случае цель – 1.1317, в коридоре 1.1317 – 1.1336 краткосрочное восходящее движение, а также консолидация. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 1.1363, по достижении которого, ожидаем откат к низу. Краткосрочное нисходящее движение, возможно в коридоре 1.1257 – 1.1240, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.1218, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры, его пробой позволит рассчитывать на движение к уровню 1.1191. Основная тенденция – формирование восходящей структуры от 9 июля. Торговые рекомендации:Buy 1.1291 Take profit: 1.1317Buy 1.1336 Take profit: 1.1360Sell: 1.1256 Take profit: 1.1241Sell: 1.1238 Take profit: 1.1218По паре Фунт/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.2652, 1.2633, 1.2603, 1.2580, 1.2514, 1.2480 и 1.2438. Здесь, мы продолжаем следить за развитием восходящей структуры от 10 июля. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 1.2580 – 1.2603, пробой последнего значения должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 1.2633. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 1.2652, по достижении которого, ожидаем консолидацию, а также откат к низу. Краткосрочное нисходящее движение, ожидаем в коридоре 1.2514 – 1.2480, отсюда высока вероятность разворота к верху, пробой уровня 1.2480 будет располагать к формированию начальных условий для нисходящего цикла, в данном случае потенциальная цель – 1.2438. Основная тенденция – восходящая структура от 10 июля. Торговые рекомендации:Buy: 1.2580 Take profit: 1.2602Buy: 1.2604 Take profit: 1.2633Sell: 1.2512 Take profit: 1.2482Sell: 1.2478 Take profit: 1.2440По паре Доллар/Франк ключевыми уровня в масштабе Н1 являются: 0.9952, 0.9902, 0.9881, 0.9841, 0.9820, 0.9797 и 0.9779. Здесь, мы следим за развитием нисходящей структуры от 9 июля. Продолжения движения к низу, ожидаем после пробоя 0.9841, в данном случае цель – 0.9820, пробой которого, в свою очередь, позволит рассчитывать на движение к 0.9797. Потенциальным значением для нисходящей тенденции, пока считаем уровень 0.9779, по достижении этого уровня ожидаем откат в коррекцию. Консолидированное движение, возможно в коридоре 0.9881 – 0.9902, до уровня 0.9902 ожидаем формирование начальных условий для восходящего цикла. Основная тенденция – формирование нисходящей структуры от 9 июля. Торговые рекомендации:Buy: 0.9881 Take profit: 0.9902Buy: 0.9910 Take profit: 0.9950Sell: 0.9840 Take profit: 0.9822Sell: 0.9818 Take profit: 0.9797По паре Доллар/Иена ключевыми уровнями в масштабе являются: 108.99, 108.70, 108.42, 108.26, 107.78, 107.58, 107.41, 106.98 и 106.68. Здесь, мы следим за нисходящей структурой от 10 июля. Продолжения движения к низу, ожидаем после пробоя 107.78, здесь цель – 107.58, возле этого уровня консолидация цены. Проход ценой шумового диапазона 107.58 – 107.41 приведет к развитию выраженного движения, в данном случае цель – 106.98. Потенциальным значением для низа, считаем уровень 106.68, от которого, ожидаем откат к верху. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 108.26 – 108.42, пробой последнего значения приведет к затяжной коррекции, здесь цель 108.70, этот уровень является ключевой поддержкой для верха. Основная тенденция: формирование нисходящей структуры от 10 июля. Торговые рекомендации:Buy: 108.26 Take profit: 108.40Buy: 108.43 Take profit: 108.70Sell: 107.78 Take profit: 107.58Sell: 107.40 Take profit: 107.00По паре Канадский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.3105, 1.3090, 1.3063, 1.3048, 1.3016, 1.3001, 1.2964 и 1.2937. Здесь, мы следим за развитием нисходящей структуры от 9 июля. Продолжения движения к низу, ожидаем после прохода ценой шумового диапазона 1.3016 – 1.3001, в данном случае цель – 1.2964. Потенциальным значением для низа, считаем уровень 1.2937, по достижении которого, ожидаем откат к верху. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 1.3048 – 1.3063, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.3090, диапазон 1.3090 - 1.3105 является ключевой поддержкой для нисходящей структуры от 9 июля. Основная тенденция – нисходящая структура от 9 июля. Торговые рекомендации:Buy: 1.3048 Take profit: 1.3062Buy: 1.3065 Take profit: 1.3090Sell: 1.3000 Take profit: 1.2965Sell: 1.2962 Take profit: 1.2938По паре Австралийский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 0.7111, 0.7091, 0.7063, 0.7050, 0.7028, 0.7013 и 0.6991. Здесь, мы следим за развитием восходящей структуры от 10 июля. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 0.7050 – 0.7063, пробой последнего значения должен сопровождаться выраженным восходящим движением, в данном случае цель – 0.7091. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 0.7111, по достижении которого, ожидаем откат к низу. Краткосрочное нисходящее движение, возможно в коридоре 0.7028 – 0.7013, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 0.6991, этот уровень является ключевой поддержкой для восходящей структуры. Основная тенденция – восходящая структура от 10 июля. Торговые рекомендации:Buy: 0.7050 Take profit: 0.7063Buy: 0.7065 Take profit: 0.7090Sell: 0.7027 Take profit: 0.7015Sell: 0.7011 Take profit: 0.6993По паре Евро/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 122.28, 121.89, 121.67, 121.41, 121.22, 120.92 и 120.48. Здесь, цена вошла в равновесное состояние: среднесрочная нисходящая структура от 1 июля. Продолжения движения к низу, ожидаем после прохода ценой шумового диапазона 121.41 – 121.22, в данном случае цель – 120.92, возле этого уровня консолидация. Потенциальным значением для низа, считаем уровень 120.48, по достижении которого, ожидаем откат к верху. Консолидированное движение, возможно в коридоре 121.89 – 122.28, уровень 122.28 является ключевой поддержкой для нисходящей структуры, его проход ценой будет располагать к формированию начальных условий для восходящего цикла. Основная тенденция – среднесрочная нисходящая структура от 1 июля, формирование потенциала для низа от 10 июля. Торговые рекомендации:Buy: Take profit: Buy: 121.94 Take profit: 122.28Sell: 121.22 Take profit: 120.94Sell: 120.90 Take profit: 120.50По паре Фунт/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 135.81, 135.46, 135.23, 134.90, 134.70, 134.44 и 134.13. Здесь, последующие цели для нисходящего движения мы определили от локальной структуры 9 июля. Краткосрочное нисходящее движение, ожидаем в диапазоне 134.90 – 134.70, пробой последнего значения приведет к движению до уровня 134.44, возле этого уровня консолидация. Потенциальным значением для низа, считаем уровень 134.13, движение к которому, ожидаем после пробоя 134.40. Краткосрочное восходящее движение, возможно в диапазоне 135.23 – 135.46, пробой последнего значения приведет к затяжной коррекции, здесь цель – 135.81, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры. Основная тенденция – нисходящий цикл от 1 июля, стадия коррекции.Торговые рекомендации:Buy: 135.23 Take profit: 135.44Buy: 135.48 Take profit: 135.80Sell: 134.90 Take profit: 134.70Sell: 134.68 Take profit: 134.45Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: вялотекущий флет в ожидании отчётов ZEW и розничных продаж в США

На старте торговой недели пара евро-доллар продолжила коррекционный рост после релиза достаточно неплохих данных из Китая. Однако в течение дня быки eur/usd не смогли усилить северный импульс, в результате чего инициативу по паре перехватили медведи. Этому поспособствовала разочаровывающая риторика чиновников из Европы на фоне сильных данных из США. Угрозы Трампа девальвировать американскую валюту пока что отошли на второй план, так как вся информация на этот счёт носит характер непроверенных слухов. Кроме того, по мнению ряда аналитиков, американский президент не будет спешить с действиями до июльского заседания ФРС, на котором регулятор, скорее всего, снизит процентную ставку.Поэтому трейдеры пары eur/usd живут сегодняшним днём – а общие итоги понедельника явно не в пользу единой валюты. Так, по словам министра экономики Германии Петера Альтмайера, ключевые экономические индикаторы говорят о том, что во втором квартале этого года рост объёма ВВП страны существенно замедлится. На это указывают низкие темпы роста сектора услуг, а также замедление промышленной активности. Внешний спрос снижается, и с большой долей вероятности данная тенденция будет лишь набирать обороты за счёт «жёсткого» Брекзита и продолжающейся торговой войны между США и Китаем. Как известно, Германия является «локомотивом» европейской экономики, поэтому такие прогнозы увеличивают вероятность смягчения монетарной политики Европейский Центробанком. И здесь стоит напомнить, что представители ЕЦБ всё чаще и чаще предупреждают рынок о подобных намерениях. В частности, член правления ЦБ Бенуа Кере, который четыре года назад стал одним из инициаторов запуска стимулирующей программы, на прошлой неделе заявил, что регулятор может возобновить QE уже в ближайшее время, если этого потребует ситуация в экономике еврозоны. Аналогичную позицию озвучил и главный экономист ЕЦБ Филип Лейн, которого в прессе уже называют не только главным экономистом Центробанка, но и «главным советником» преемника Марио Драги Кристины Лагард. По мнению многих экспертов, Лагард будет ориентироваться именно на его рекомендации (по крайней мере, в первое время), поэтому вероятность смягчения условий монетарной политики растёт и за счёт этого фактора. Лейн в очередной раз повторил, что европейскому регулятору необходимо проводить аккомодационную политику, чтобы вернуть инфляционные показатели к целям, и для этого у ЕЦБ «есть достаточно инструментов». В свете такой риторики валютные стратеги основных банков Европы предупреждают о том, что осенью ЕЦБ может не только возобновить QE, но и снизить процентную ставку. В частности, по мнению аналитиков крупнейшего французского банка Societe Generale, регулятор в сентябре урежет депозитную ставку на 10 базисных пунктов и объявит о старте стимулирующей программы, которая будет предусматривать ежемесячную покупку активов на сумму 40 миллиардов евро. На июльском заседании, по мнению экспертов, регулятор широко анонсирует смягчение монетарной политики. Поэтому основная реакция рынка относительно данных шагов будет в июле, а не в сентябре. Впрочем, евро и сейчас уже отыгрывает подобные намерения ЕЦБ, находясь под фоновым давлением. Вопрос только в том, насколько агрессивны будут шаги регулятора по смягчению монетарной политики. В том, что ЕЦБ пойдёт по этому пути, уже почти никто не сомневается.Именно поэтому потенциал коррекционного роста пары eur/usd изначально носил ограниченный характер. Быки не смогли воспользоваться временной слабостью доллара (которая была обусловлена слухами о намерениях Трампа девальвировать валюту с помощью интервенций) и зайти в 13-ю фигуру. Пара коснулась первого уровня сопротивления 1,1290 (средняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике) и направилась к середине 12-й фигуры. Формальным поводом для южного отката стал опубликованный ФРБ Нью-Йорка региональный индекс производственной активности Empire. В июне показатель снизился в отрицательную область (впервые за 3,5 года), чем немало встревожил долларовых быков. Но сегодня индекс продемонстрировал положительную динамику, хотя и остался на относительно низких значениях (4,3 пункта). Доллар положительно отреагировал на этот релиз, несмотря на то что компонент занятости Empire остался на минимальных значениях с осени 2016 года.Таким образом, голубиные намерения ЕЦБ оказывают фоновое давление на евро, и данный факт является тяжёлым «якорем» для пары eur/usd. Тяжесть этой ноши завтра может усилиться, если индекс настроений в деловой среде от института ZEW (в Германии и в целом по еврозоне) уйдёт ещё глубже в отрицательную область. Учитывая высокую вероятность «жёсткого» Брекзита, пессимизм европейской бизнес-сферы наверняка будет расти, причём в геометрической прогрессии, оказывая дополнительное давление на евро. Доллар, в свою очередь, завтра будет ориентироваться на розничные продажи. Завтра этот показатель может показать негативную динамику, особенно без учёта продаж автомобилей. Другими словами, если политические факторы не смешают карты фундаментальной картины, то слабые американские данные будут частично компенсировать слабые европейские показатели, тем более в свете «голубиных» намерений как ЕЦБ, так и ФРС. Всё это приведёт к тому, что пара будет колебаться в ценовом диапазоне с верхним потолком 1,1300 (линия Kijun-sen на D1) и нижней границей 1,1225 (в этой ценовой точке совпадают верхняя и нижняя границы облака Kumo на дневном графике). Если медведи продавят нижнюю границу, то следующим уровнем поддержки будет уже отметка 1,1160 – это нижняя линия индикатора Bollinger Bands на том же таймфрейме. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Золото – все выше и выше, и выше?

После долгих лет ожидания надежды инвесторов, вкладывающих в золото, были, наконец, вознаграждены, и в первой половине 2019 года золото показало впечатляющий тренд, который был вызван рядом причин. Стоит ли сейчас вкладывать деньги в золото и не пора ли фиксировать прибыли тем, кто покупал золото от уровней $1300, разбираем в этой статье.Если рассматривать золото с точки зрения дальних инвестиционных горизонтов, то здесь у инвесторов вопросов возникать вообще не должно. Вне зависимости от поведения золота на срочном рынке, оно должно быть в портфеле каждого инвестора в объёме до 30% и более, в том случае если основной валютой портфеля является рубль, и до 20% и более, в том случае если портфель номинирован в резервных валютах. Даже если золото краткосрочно падает в цене, его нужно воспринимать как фундамент дома: закапывать деньги в землю не хочется, но надо, ибо нужно строить дом на камне, а не на песке. Тем более что в долгосрочной перспективе золото - это самый доходный актив в любой валюте. С 2001 года золото по отношению к доллару выросло в цене в 5 раз. 11 сентября 2001 года цена золота составляла 287 долларов за тройскую унцию, сейчас золото стоит 1415 долларов. За этот же период вложения в акции S&P500, раздувшиеся от бесплатных денег в последние десять лет, принесли доходность «всего» в 2,8 раза - было 1050, стало 3000. Никто не спорит, 285% - это тоже хорошо, но, согласитесь, 500% лучше, а уж если брать 2008-2009 года, то вопросов, куда вкладывать деньги - в золото или акции - у инвесторов не возникало вообще. Как мне кажется, лучшей инвестицией, для того чтобы накопить себе на пенсию или на образование детей, будет инвестиция в золотые монеты, раз уж правительство России пока не сняло НДС на продажу золота в слитках. Да, бывают периоды спада, но долгосрочно золото - очень стабильный и прибыльный актив. На периоде 20 лет золото дает ежегодный прирост 8% на вложенный капитал.Конечно, про дистанцию длиной в два десятилетия рассуждать легко, с более короткими периодами разобраться сложнее, но попробуем. Если говорить о текущем моменте времени то, по мнению Всемирного Совета Золота (World Gold Council), сейчас на ситуацию влияют следующие факторы: Неопределённость финансового рынка и адаптивная денежно-кредитная политика, вероятно, поддержат инвестиционный спрос на золото; Ценовой импульс и позиционирование могут стимулировать ралли и создавать откаты, поскольку инвесторы постоянно пересматривают свои ожидания на основе новой информации; Более слабый экономический рост в ближайшей перспективе может смягчить потребительский спрос на золото, но структурные экономические реформы в Индии и Китае, вероятно, поддержат долгосрочный спрос Относительно смягчения денежно-кредитной политики председатель ФРС Джером Пауэлл и Комитет по открытым рынкам сейчас занимают взвешенную политику и скорее предпочли бы не снижать ставку на ближайшем заседании, которое состоится в конце июня. Однако рынки в буквальном смысле принуждают к этому ФРС, предполагая 100-процентную вероятность такого шага. Как показывает анализ, проведённый Всемирным Советом Золота, Комитет по открытым рынкам ФРС США проводил изменение ставки всякий раз, когда более 65% трейдеров ожидали от него такого шага (рис.1). Рис.1: Изменение денежно-кредитной политики ФРС в соответствии с ожиданиями рынков. Источник World Gold CouncilНесмотря на хорошие данные по инфляции (основная инфляция в июне выросла до 2.1%) и отличные данные по безработице, вряд ли ФРС решится пойти против воли рынков и оставит ставку без изменений. В свою очередь, снижение ставки является негативом для доллара США, который потеряет 0.25% потенциала, что, очень вероятно, приведёт к снижению доллара против корзины основных резервных валют. При этом доллар США имеет 90-процентную отрицательную корреляцию с долларом США. Ранее, в 2010 - 2015 годах, золото значительно коррелировало с иеной, но позднее стало коррелировать с евро и долларом, в свою очередь, корреляция с иеной снизилась.Говоря о факторах, которые в наибольшей степени влияют на цену золота, необходимо отметить спрос биржевых торговых фондов - ETF - и позиционирование спекулянтов Money Manager на фьючерсном рынке. Именно они являются основными покупателями золота, и именно приток денег на срочный рынок определяет среднесрочную и краткосрочную динамику цены. В силу объёмов, конгломерат COMEX - CME является крупнейшей биржей по торговле золотом и его производным инструментом, за ним следуют Лондон и Шанхай.В период с 1 июня Открытый Интерес, характеризующий приток новых денег на рынок, вырос более чем на четверть и впервые в истории превысил уровень в 1 млн контрактов. Однако в июле процесс несколько затормозился и стабилизировался на этой отметке. Часть трейдеров предпочла зафиксировать прибыль, что выразилось в небольшом снижении ОИ, до 1.01 млн. Спекулянты, после взрывного роста мая - июня также немного снизили свои длинные позиции, которые в настоящий момент составляют 241 тыс. контрактов. При этом короткие позиции спекулянтов остаются на минимальных значениях 24.3 тыс. контрактов (рис.2), что не говорит об их желании продавать золото против его тренда. Поэтому желающим открыть короткую позицию в золоте не стоит быть умнее рынка. Трейдерам нужно быть вместе с рынком, и уж если ты назвался спекулянтом, то и действовать надо вместе с Money Manager, а не против них. Рис.2: Позиции трейдеров в отчёте СОТ. Источник Комиссия по товарным фьючерсам — CFTCИсходя из вышеуказанных факторов, а также технического анализа, можно предположить, что диапазон 1380 - 1435, образованный ценой золота в предыдущие три недели, скорее является фигурой продолжения, нежели фигурой разворота. При этом в случае роста золото имеет все шансы достичь уровня $1500 и продолжить дальнейшее движение вверх. Однако если ФРС не станет понижать ставку, что сейчас крайне маловероятно, или комментарии Джерома Пауэлла, относительно дальнейших перспектив денежно-кредитной политики приведут к росту доллара США, существует некоторая небольшая вероятность снижения золота к уровням $1375 - $1350. На этот случай трейдерам стоит помнить, что «Закон Мерфи», более известный в России как «закон бутерброда», гласящий, что если неприятность может произойти, она обязательно произойдет, на рынках реализуется с завидным постоянством. В связи с этим не нужно делать исключений из правил управления капиталом и открывать позиции, которые вы не можете позволить себе потерять.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Золото — все выше, выше и выше?

После долгих лет ожиданий, надежды инвесторов вкладывающих в золото были, наконец вознаграждены, и в первой половине 2019 года, золото показало впечатляющий тренд, который был вызван рядом причин. Стоит ли сейчас вкладывать деньги в золото и не пора ли фиксировать прибыли тем, кто покупал золото от уровней $1300, разбираем в этой статье.Если рассматривать золото с точки зрения дальних инвестиционных горизонтов, то здесь у инвесторов вопросов возникать вообще не должно. Вне зависимости от поведения золота на срочном рынке, оно должно быть в портфеле каждого инвестора в объёме до 30% и более, в том случае если основной валютой портфеля является рубль, и до 20% и более, в том случае если портфель номинирован в резервных валютах. Даже если золото краткосрочно падает в цене, его нужно воспринимать как фундамент дома: - закапывать деньги в землю не хочется, но надо, ибо нужно строить дом на камне, а не на песке. Тем более что в долгосрочной перспективе, золото - это самый доходный актив в любой валюте. С 2001 года, золото, по отношению к доллару, выросло в цене в 5 раз. 11 сентября 2001 года цена золота составляла 287 долларов за тройскую унцию, сейчас золото стоит 1415 долларов. За этот же период, вложения в акции S&P500, раздувшиеся от бесплатных денег в последние десять лет, принесли доходность «всего» в 2,8 раза - было 1050, стало 3000. Никто не спорит 285% это тоже хорошо, но согласитесь 500% лучше, а уж если брать 2008-2009 года, то вопросов, куда вкладывать деньги - в золото или акции, у инвесторов не возникало вообще. Как мне кажется, лучшей инвестицией, для того чтобы накопить себе на пенсию или на образование детей, будет инвестиция в золотые монеты, раз уж правительство России пока не сняло НДС на продажу золота в слитках. Да бывают периоды спада, но долгосрочно золото очень стабильный и прибыльный актив. На периоде 20 лет золото дает ежегодный прирост 8% на вложенный капитал.Конечно, про дистанцию длиной в два десятилетия рассуждать легко, с более короткими периодами разобраться сложнее, но попробуем. Если говорить о текущем моменте времени то, по мнению Всемирного Совета Золота (World Gold Council), сейчас на ситуацию влияют следующие факторы: Неопределённость финансового рынка и адаптивная денежно-кредитная политика, вероятно, поддержат инвестиционный спрос на золото; Ценовой импульс и позиционирование могут стимулировать ралли, и создавать откаты, поскольку инвесторы постоянно пересматривают свои ожидания на основе новой информации; Более слабый экономический рост, в ближайшей перспективе, может смягчить потребительский спрос на золото, но структурные экономические реформы в Индии и Китае, вероятно, поддержат долгосрочный спрос Относительно смягчения денежно-кредитной политики председатель ФРС — Джером Пауэлл и Комитет по открытым рынкам, сейчас занимают взвешенную политику и скорее предпочли бы не снижать ставку на ближайшем заседании, которое состоится в конце июня. Однако рынки в буквальном смысле принуждают к этому ФРС, предполагая 100-процентную вероятность такого шага. Как показывает анализ, проведённый Всемирным Советом Золота — Комитет по открытым рынкам ФРС США проводил изменение ставки всякий раз, когда более 65% трейдеров ожидали от него такого шага (рис.1). рис.1: Изменение денежно-кредитной политики ФРС в соответствии с ожиданиями рынков. Источник World Gold CouncilНе смотря на хорошие данные по инфляции — основная инфляция в июне выросла до 2.1%, и отличные данные по безработице, вряд ли ФРС решится пойти против воли рынков и оставит ставку без изменений. В свою очередь снижение ставки является негативом для доллара США, который потеряет 0.25% потенциала, что очень вероятно приведёт к снижению доллара против корзины основных резервных валют. При этом доллар США имеет 90-процентную отрицательную корреляцию с долларом США. Ранее, в 2010 — 2015 годах золото значительно коррелировало с иеной, но позднее стало коррелировать с евро и долларом, в свою очередь корреляция с иеной снизилась.Говоря о факторах, которые в наибольшей степени влияют на цену золота, необходимо отметить спрос биржевых торговых фондов — ETF, и позиционирование спекулянтов Money Manager на фьючерсном рынке. Именно они являются основными покупателями золота, и именно приток денег на срочный рынок определяет среднесрочную, и краткосрочную динамику цены. В силу объёмов, конгломерат COMEX - CME является крупнейшей биржей по торговле золотом и его производными инструментами, за ним следуют Лондон и Шанхай.В период с 1 июня, Открытый Интерес характеризующий приток новых денег на рынок вырос более чем на четверть и впервые в истории превысил уровень в 1 млн. контрактов. Однако в июле процесс несколько затормозился и стабилизировался на этой отметке. Часть трейдеров предпочла зафиксировать прибыль, что выразилось в небольшом снижении ОИ, до 1.01 млн. Спекулянты, после взрывного роста мая - июня, также немного снизили свои длинные позиции, которые в настоящий момент составляют 241 тыс. контрактов. При этом короткие позиции спекулянтов остаются на минимальных значениях 24.3 тыс. контрактов (рис.2), что не говорит об их желании продавать золото против его тренда. Поэтому желающим открыть короткую позицию в золоте не стоит быть умнее рынка. Трейдерам нужно быть вместе с рынком, и уж если ты назвался спекулянтом, то и действовать надо вместе с Money Manager, а не против них. Рис.2: Позиции трейдеров в отчёте СОТ. Источник Комиссия по товарным фьючерсам — CFTCИсходя из вышеуказанных факторов, а также технического анализа, можно предположить, что диапазон 1380 — 1435, образованный ценой золота в предыдущие три недели, скорее является фигурой продолжения, нежели чем фигурой разворота. При этом в случае роста, золото имеет все шансы достичь уровня $1500 и продолжить дальнейшее движение вверх. Однако если ФРС не станет понижать ставку, что сейчас крайне маловероятно, или комментарии Джерома Пауэлла, относительно дальнейших перспектив денежно-кредитной политики, приведут к росту доллара США, существует некоторая небольшая вероятность снижения золота к уровням $1375 — $1350. На этот случай трейдерам стоит помнить, что «Закон Мерфи», более известный в России как «закон бутерброда», гласящий: - если неприятность может произойти, она обязательно произойдет, на рынках реализуется с завидным постоянством. В связи с этим не нужно делать исключений из правил управления капиталом, и открывать позиции, которые вы не можете позволить себе потерять.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

ЕЦБ и ФРС собираются снижать ставки, Банк Англии пока к этому не готов, и это может поддержать фунт

Единой европейской валюте не удается продемонстрировать устойчивый восходящий тренд, несмотря на ожидания относительно снижения процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС) США впервые за последние десять лет.Срочный рынок ожидает, что американский ЦБ понизит ставку в июле и в сентябре. Это негативный момент для доллара. Почему тогда евро не может извлечь из этого выгоду?Дело в том, что ЕЦБ также не исключает возможности смягчения монетарной политики для стимулирования европейской экономики и инфляции в регионе.Аналитики UBS считают, что регулятор дважды понизит ставку по депозитам до конца этого года.«Скорее всего, это произойдет в сентябре и декабре, и каждый раз величина шага будет составлять 10 базисных пунктов. Кроме того, ЕЦБ может прибегнуть к QE, если ухудшатся перспективы экономики и инфляции в еврозоне, материализуются понижательные риски, сопряженные с торговой политикой и геополитической неопределенностью, или Федрезерв ослабит кредитно-денежную политику сильнее, чем сейчас ожидается. Мы думаем, что на заседании, которое состоится на следующей неделе, ЕЦБ внесет корректировки в свои заявления о намерениях, чтобы подготовить рынки к грядущим изменениям», – отметили они.Таким образом, получается «замкнутый круг»: и американский, и европейский центробанки хотят сократить ставки и понизить курс своей валюты. Кто в итоге проиграет: евро или доллар? Вполне возможно, что на этой неделе будет боевая ничья, а на следующей победителем окажется гринбек.Между тем Банк Англии, похоже, пока не готов к снижению процентных ставок. Более того, некоторые члены Комитета по монетарной политике BoE рассматривают возможность повышения ставок осенью, если после Brexit будет зафиксирован высокий рост потребительских цен.По мнению ряда экспертов, поскольку ЕЦБ и ФРС настраивают инвесторов на снижение ставок, то фунт может продемонстрировать хороший рост котировок.«Фунт уже торгуется на кризисных уровнях и будет сопротивляться дальнейшему снижению. Высокие инфляционные ожидания и инфляция, близкая к целевому ориентиру Банка Англии, должны пока удерживать ЦБ от решения смягчить политику», – считают специалисты Nomura.«Выход Туманного Альбиона из ЕС без сделки – это риск, и он наверняка приведет к формированию новых минимумов в фунте стерлингов, но это произойдет только через несколько месяцев, и мы не ожидаем, что рынок заложит высокую премию за "жесткий" Brexit, пока британский парламент не вернется к работе в сентябре после летнего перерыва», – добавили они. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

ФРС снижает ставку не из-за прихоти Трампа

Президент США обвиняет Поднебесную и Евросоюз в валютных манипуляциях. При этом евро и юань скорее являются жертвами торговых конфликтов, нежели инструментами. Рост ВВП Китая во втором квартале подтвердился, как и прогнозировалось. Это минимальное значение за последние 27 лет. Фискального стимула в $291 млрд явно недостаточно, чтобы экономика развивалась, как планируют китайские власти. Разногласия с Америкой больно ударил по внешней торговле страны. В итоге поставки китайской продукции в США упали на 7,8% в июне, объем импорта рухнул на 31% в годовом выражении. Профицит, как следствие, расширился до максимума за 7 месяцев. Развитие событий явно не соответствует ранее написанному сценарию в Вашингтоне. Федрезерв снизит ставку в этом месяце, в том числе из-за рисков замедления экономики страны. Глава регулятора ясно дал понять, это будет чисто профилактической мерой. Кривая доходности, предсказавшая все спады за последние 50 лет, по состоянию на пятницу 12 июля выросла с -19 б.п. до -1,6 б.п. Это наиболее резкий скачок индикатора за время правления Дональда Трампа. Финансовые рынки чутко реагируют на смену позиции ФРС, но пока непонятно, насколько регулятор готов ослабить политику. Есть предположения, что критика хозяина Белого дома – всего лишь фон, а ЦБ на самом деле идет на поводу у инвесторов. Большая часть из опрошенных экономистов уверена, что негатив и давление в сторону Федрезерва не оказывают влияния на мировоззрение ЦБ. Его независимость немного подорвана, и на этом все. Во время выступления Пауэлла перед Конгрессом законодатели призывали его не принимать во внимание рекомендации и угрозы со стороны Белого дома, пообещав защиту в случае необходимости.Опасаться при этом стоит не Дональда Трампа, а финансовых рынков. В конце прошлого года именно они сигнализировали о необходимости паузы в процессе нормализации монетарной политики. В начале этого года руководство ФРС сообщило о начале периода, подразумевающего терпение. Далее инвесторы стали раскручивать тему снижения ставок, и Пауэлл, похоже, оправдает их ожидания. Сейчас рынок просит уже трех раундов смягчение политики. Вопрос в том, воплотится ли это в жизнь?Авторитетный прогнозист Bloomberg – Eurobank Cyprus – полагает, что индекс доллара будет устойчивым до конца лета. При этом ожидания снижения ставки в сентябре и позднее позволят «евробыкам» добраться к концу года до отметки $1.17. Пока его прогноз сбывается на 100%. Котировки пары EUR/USD прочно увязли в торговом диапазоне $1.12–1.14.Евро никак не может извлечь пользу из негативного для доллара смягчения политики. Дело в том, что на следующей неделе, 25 июля, состоится заседание ЕЦБ, где регулятор также может заявить о необходимости снижения ставок. Давление идет на обе валюты одновременно, поэтому в перспективе боевая ничья. Впрочем, некоторые стратеги ожидают роста основной пары на этой неделе до отметки $1.14. Для этого ей нужно будет преодолеть максимум на отметке $1.1285. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 15 июля. Итоги дня. Мало Великобритании своих проблем, еще и скандал с Дональдом Трампом

4-часовой таймфрейм Амплитуда последних 5 дней( high-low): 40п – 81п – 77п – 74п – 60п.Средняя амплитуда за последние 5 дней: 66п (76п).Если евровалюта, в принципе, сегодня стоит на одном месте, то британский фунт стерлингов вновь начал падение против доллара США. Как и в случае с парой евро/доллар, быкам не удалось не то чтобы преодолеть облако Ишимоку, но даже отработать его верхнюю границу. Таким образом, сейчас началась нисходящая коррекция против слабейшей восходящей тенденции, которая сама является коррекция против нисходящего тренда. Мы по-прежнему считаем, что особых перспектив у фунта стерлингов сейчас нет. Мало того что премьер-министр Великобритании еще не избран, Brexit стоит на одном месте, надежд на упорядоченный выход из ЕС уже нет, а стране грозят новые парламентские выборы, так еще и в скандалы британские политики умудряются попасть. И не просто в скандал, а в скандал с участием Дональда Трампа, который и без особых на то причин просто по своей прихоти может, например, выйти из ядерной «сделки» с Ираном. О чем свидетельствует секретная переписка британского дипломата в Вашингтоне, которая стала достоянием общественности. Что теперь ждет Великобританию в торговых и дипломатических отношениях со Штатами, сложно предсказать. С технической точки зрения пара фунт/доллар уже почти опустилась к критической линии. Ее преодоление вернет в игру медведей, а нисходящий тренд возобновится. Торговые рекомендации:Валютная пара фунт/доллар начала нисходящую коррекцию. Таким образом, трейдерам рекомендуется дождаться ее завершения (отскок от критической линии) и можно будет покупать фунт стерлингов минимальными лотами с целями 1,2596 и 1,2621. Продавать британскую валюту можно после обратного закрепления пары ниже линии Киджун-сен, что приведет к смене тенденции на нисходящую. Цели – уровни 1,2482 и 1,2463. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтые линии.Индикатор MACD: Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс