Доллар поправил корону, отодвинув потерявшего надежду евро в сторону

Американская валюта держится в восходящем тренде, подпитываясь опасениями по поводу рецессии и сохраняя статус актива-убежища. При этом европейской валюте приходится прилагать немало усилий, чтобы окончательно не уйти на дно.Утром в среду, 6 июля, курс доллара остается на 20-летнем пике по отношению к евро и на многомесячных максимумах – к другим ключевым валютам. Этому способствовали такие факторы, как стремительное бегство от риска со стороны участников рынка, высокие цены на газ в Европе и растущие опасения по поводу рецессии. В итоге инвесторы массово устремились к валютам-убежищам, в первую очередь к гринбеку. Это помогло последнему существенно укрепиться. В данный момент доллар, поправив корону, гордо взирает на менее удачливых соперников по финансовому рынку.В начале текущей недели мировые рынки были охвачены волатильностью, которая поддержала надежный защитный актив – USD. Европейской валюте пришлось намного хуже: ее росту мешают опасения по поводу экономики еврозоны. На этом фоне курс евро к доллару опустился ниже 1,0300, оказавшись в этом диапазоне впервые с начала текущего месяца.В данный момент евро обрушился по отношению к доллару до самого низкого уровня с 2003 года. По отношению к другим основным валютам успехов у «европейца» тоже не наблюдается. Масла в огонь добавляет резкое удорожание энергоносителей в еврозоне, цена которых выросла после сообщений о блокировке ключевого газопровода для транзита со стороны России. Сложившаяся ситуация способствовала снижению пары EUR/USD, которая чувствительна к ценовым колебаниям и возможной рецессии в еврозоне. Главный пострадавший в классическом тандеме – «европеец», поскольку у него, в отличие от «американца», нет точек опоры. Утром в среду, 6 июля, пара EUR/USD торговалась вблизи низкого уровня в 1,0248. По мнению валютных стратегов CIBC Capital Markets, текущее состояние пары EUR/USD свидетельствует о близости паритета между евро и гринбеком.Если на финансовых рынках усилится спрос на безопасные активы, то пара EUR/USD останется под «медвежьим» давлением. По мнению аналитиков, тяга к риску по-прежнему влияет на динамику классического тандема.В настоящее время финансовые рынки в очередной раз переоценивают количество повышений процентных ставок, которые ФРС и ЕЦБ проведут в ближайшие месяцы. Пересмотр прежних планов в основном касается последнего. Ухудшение прогнозов в отношении действий ЕЦБ способствует снижению курса евро по отношению к гринбеку. На этом фоне некоторые банки тоже меняют свою стратегию и предоставляют клиентам ставки по паре EUR/USD ниже паритета. При этом специализированные поставщики денежных переводов торгуют основными валютами вблизи отметки 1,0200.На фоне текущей перекалибровки резко сократилась доходность десятилетних госбондов Германии. Ее снижение мешает росту евро, поскольку инвесторы ищут более высокую доходность в других валютных инструментах. Подножку единой валюте подставляют заявления представителей ЕЦБ, из-за чего регулятор не выглядит заинтересованным в укреплении EUR. При этом Мадис Мюллер, представитель Управляющего совета ЕЦБ, и вице-президент Луис де Гиндос считают целесообразным повышение ставки на 25 б.п. в июле.Сегодня в фокусе внимания рынка – публикация протокола июньского заседания Федрезерва, по итогам которого регулятор поднял ставку сразу на 75 б.п. впервые с 1994 года (до 1,5–1,75% годовых). В первую очередь инвесторов интересует, какие меры примет регулятор, чтобы минимизировать риски рецессии. При этом большинство аналитиков (86%) полагают, что по итогам июльского заседания учетная ставка будет увеличена еще на 75 б.п., до 2,25–2,5%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Глава ФРБ Сан-Франциско: повышение ставок ФРС не приведет к рецессии.

Как уже было сказано в предыдущих статьях, одной из наиболее обсуждаемых тем сейчас является тема надвигающейся рецессии на американскую экономику. При этом эти же эксперты почему-то немного внимания уделяют европейской или британской экономике, которые тоже приближаются к рецессии. Напомним, что европейский ВВП в первом квартале показал рост на 0,6%. То есть практически любое повышение ключевой ставки ЕЦБ может привести к тому, что рост станет нулевым или отрицательным. ВВП Великобритании составил 0,8% в первом квартале, заметно снизившись по сравнению с четвертым кварталом, а Банк Англии в это же время повысил ставку пять раз и может сделать это в шестой раз уже в начале августа. Таким образом, квартальный рост каждой экономики говорит сейчас о неустойчивом росте, который очень легко сломать ужесточением монетарной политики. В Штатах же ВВП уже отрицательный – в первом квартале экономика сократилась на 1,6%. Конечно, говорить о рецессии следует опираясь на годовые данные, но уже сейчас многие эксперты прогнозируют падение и во втором квартале. В это же время глава ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли заявила, что ожидает замедления экономики США, но не переходу к рецессии. Она отметила, что регулятор в данное время действительно довольно агрессивно повышает ставки, но делает это исключительно ради того, чтобы снизить спрос и замедлить инфляцию. Госпожа Дейли отметила, что угроза рецессии существует, но ФРС будет делать все необходимое, чтобы влиять на инфляцию, но при этом сохранить хотя бы минимальный экономический рост. В свою очередь Джеймс Буллард, наиболее «ястребиный» член FOMC, еще раз отметил, что ключевую ставку нужно довести до 3-3,5%, чтобы замедление инфляции началось как можно быстрее. Чем сильнее будет первый импульс для ее падения, тем быстрее она разгонится в обратном направлении, а ФРС будет легче контролировать этот показатель и в следующем году она может перейти уже к снижению ставки. С нашей точки зрения, строить прогнозы на конец 2022 года или 2023 год сейчас не имеет смысла. Нужно хотя бы посмотреть для начала на то, как отреагирует инфляция на то ужесточение монетарной политики, которое уже случилось. А это мы сможем сделать 13 июля, когда выйдет очередной отчет. Если инфляция и на этот раз не покажет существенного замедления, то ФРС придется на 0,75% повысить ставку в этом месяце. И так будет каждое следующее заседание в этом году. Чем хуже будет реагировать инфляция на действия ФРС, тем больше вероятности ужесточения и без того агрессивного подхода к ставкам. А для фондового рынка это означает, что он продолжит свое падение. А доллар США, вероятно, продолжит укрепление.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Штаты готовятся в рецессии, фондовый рынок продолжит падение.

Ключевые индексы фондового рынка США – DOW Jones, NASDAQ и S&P 500 – продолжают располагаться около своих локальных минимумов и оставаться рамках глобальной коррекции. Во вторник индексы торговались разнонаправленно и некоторые из них немного выросли, а некоторые – немного упали. Но в целом эти движения не повлияли на общее положение вещей. Мы бы хотели обратить внимание на не самый очевидный фактор, а именно – на сильное укрепление американского доллара вчера. Напомним, что доллар вырос примерно на 2 цента за сутки при практически полном отсутствии любой макроэкономической статистики и «фундамента». Почему произошло столь сильное укрепление практически на ровном месте? Потому что настроение валютных трейдеров тоже остается неизменным. Доллар США продолжает оставаться мировой резервной валютой, которую скупают все и вся, если геополитическая ситуация в мире накаляется. Американская экономика, несмотря на все опасения рецессии и разговоры о громадном государственном долге, которые ведутся десятилетиями, продолжает выглядеть более перспективно, нежели британская или европейская. Ставка ФРС уже выросла до 1,75%, а может уже в этом месяце составить 2,5%. Ни Банк Англии, ни ЕЦБ не могут предложить такие же темпы ужесточения монетарной политики. Таким образом, если где инфляция и начнет снижаться в ближайшее время, то, скорее всего, это будут Штаты. Напомним, что на данный момент инфляция в Америке продолжает расти, а не снижаться. Следовательно, повышение ставки на 0,75% в июле уже практически гарантированно, если только отчет по инфляции за июнь, который выйдет 13 числа этого месяца не покажет сильное замедление. Ну а фондовый рынок не показал динамики валютного рынка во вторник, так как ему совершенно точно не на что было реагировать. Однако это не означает, что уже сегодня или завтра он не рухнет точно также, как рухнули евровалюты. Самое главное, что следует сейчас понимать, по парам евро/доллар и фунт/доллар, на фондовом рынке США, на криптовалютном рынке – тренды «медвежьи». Это не означает, что они будут падать каждый день, но в целом они будут продолжать снижаться, не обращая внимания на угрозу рецессии в Америке. Доллар будет продолжать расти из-за агрессивной политики ФРС, фондовый рынок США будет падать, так как растет доходность у безопасных инвестиционных инструментов, криптовалютный рынок будет падать потому, что в данное время никто не рассматривать «цифровые активы», как удачный инвестинструмент. Таким образом, рецессия в американской экономике, о которой в последнее время говорят эксперты, аналитики и трейдеры, не повлияет, с нашей точки зрения, на фондовый или валютный рынок. Следовательно, мы можем ожидать снижения ведущих индексов США еще на 10-20%. Лишь когда ставка будет приближаться к 3-3,5% можно будет начинать рассчитывать на разворот на фондовом рынке США, так как постоянно ставка расти не будет. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 6 июля 2022 года

Евро вчера обвалился на 158 пунктов, оставив далеко позади себя ближайшую поддержку 1.0340. Снижение евро было качественным – падение произошло по всем основным биржевым ценностям: Dow Jones -0,42%, EuroStoxx50 -2,68%, нефть -8,34% (WTI), доходность по 5-летним американским гособлигациям снизилась с 2,91% до 2,82%. К этому добавилось падение композитного индекса деловой активности еврозоны за июнь с 54,8 до 52,0. Очевидно, перед ценой теперь стоит цель 1.0170. От данного уровня мы ждём коррекции, а потом вновь снижение к новой медвежьей цели 1.0020.На четырёхчасовом масштабе падение цены произошло с разворотом от индикаторной линии Крузенштерна. Цена закрепилась под уровнем 1.0340. Осциллятор Марлин немного коррекционно подрастает, после чего будет готовым продолжить снижение вместе с ценой.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 6 июля 2022 года

Британский фунт вчера сильно ослаб вместе с другими мировыми валютами. Индекс доллара подрос на 1,27%, фунт потерял 147 пунктов. Котировка теперь приближается к целевому уровню 1.1800, затем может открыться цель 1.1660.Большое техническое значение на текущий момент ложится на осциллятор Марлин. На дневном масштабе его сигнальная линия немного отразилась от ближайшей линии нисходящего канала. Преодоление данной поддержки открывает осциллятору большой путь вниз, что указывает либо на предстоящее сильное, либо продолжительное снижение цены. Уход сигнальной линии под линейную поддержку произойдёт после обновления вчерашнего минимума 1.1898.На графике Н4 цена с осциллятором сформировали слабую конвергенцию. Возможно, цена чуть задержится (на день) перед дальнейшим продвижением вниз. Внимание инвесторов постепенно переключается на пятничные данные по занятости в США за июнь. Прогноз умеренно позитивный – в несельскохозяйственном секторе ожидается 268 тыс. новых рабочих мест.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 6 июля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD во вторник ни с того ни с сего рухнула вниз, как камень. В принципе, мы неоднократно говорили в последних статьях о том, что пара в любой момент может возобновить нисходящее движение и преодолеть те уровни, которые удерживали ее от обновления 20-летних минимумов. Произошло это довольно неожиданно, учитывая, что наиболее важные события этой неделе запланированы на ее конец. Поэтому во вторник, сразу после Дня независимости в США, мало кто ожидал, что европейская валюта упадет на 180 пунктов. Особенно, учитывая тот факт, что никакой важной макроэкономической статистики сегодня не публиковалось. Один-единственный отчет по деловой активности в сфере услуг Евросоюза, да и то лишь его вторая оценка, вряд ли был способен спровоцировать движение на 180 пунктов. Таким образом, мы склонны считать, что все дело в том, что рынок уже давно был настрое

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары GBP/USD. 6 июля. Финляндия может стать новым очагом конфликта в Европе.

Валютная пара GBP/USD во вторник также устремилась вниз без всяких на то причин. Естественно, мы имеем ввиду очевидные причины, такие как сильный «фундамент» или «макроэкономика». Но ничего такого во вторник не было. Единственный отчет по деловой активности в сфере услуг Великобритании не мог спровоцировать обвал фунта более, чем на 150 пунктов. Более того, обращаем внимание на тот факт, что евро и фунт опять показали полностью синхронные движения. Таким образом, даже в общем и целом вряд ли причины могли крыться в макроэкономической статистике. Скорее всего, рынок просто отдохнул несколько недель от распродаж фунта, после чего легко и просто возобновил их, так как глобальный нисходящий тренд сохраняется, а паре в ходе последнего витка восходящей коррекции не удалось даже толком преодолеть скользящую среднюю линию, что отлично видно на иллюстрации выше. Вот и получается, что быки, как обычно, не смогли или не захотели, а медведям ничего не оставалось, как заняться своим любимым занятием. А чем еще заниматься на сильном нисходящем тренде, когда все фундаментальные и геополитические факторы указывают на рост доллара? Самое интересное, что фунт падал против доллара даже тогда, когда имелись определенные факторы поддержки. Напомним, что Банк Англии пять раз подряд повысил ключевую ставку, но какое это имеет значение, если фунт в среднесрочной перспективе продолжает валиться вниз? Экономика Великобритании показала лучшую динамику в первом квартале по сравнению с экономикой США, но какое это имеет значение, если инфляция на Туманном Альбионе тоже растет гораздо сильнее и выше? Геополитический конфликт в Украине даже не собирает заканчиваться, а потенциальных новых точек для возгорания новых военных очагов на политической карте мира сейчас предостаточно. А помните, как было хорошо во времена пандемии? К сожалению, по британской экономике или политике многого сейчас не скажешь. Новостей и важных данных практически нет, анализировать, по сути, нечего. Конечно, еще далеко не один раз может всплыть тема с Brexit, тема с «североирландским протоколом», тем с референдумом в Шотландии. Чем закончится и когда закончится геополитический конфликт между Украиной и Россией вообще невозможно предположить. Самые оптимистично настроенные эксперты говорят, что он может завершиться к концу 2022 года, но чем он завершится? Сложно представить в текущих обстоятельствах, что Москва или Киев пойдут на попятную и откажутся от спорных территорий! Соответственно, куда большая вероятность присутствует в пользу ужесточения конфликта, расширения фронта, увеличения интенсивности боев и обстрелов. Тем более, что уже этой осенью должна заработать программа «ленд-лиз», по которой в Украину просто рекой хлынет натовское вооружение. Но не только от Украины сейчас все зависит. Мы уже вскользь отмечали в последних статьях, что Турция сдалась под нажимом НАТО и одобрила вступление в военный блок Швеции и Финляндии. Таким образом, теперь Кремль может или должен ответить, так как не раз в последние месяцы предупреждал Стокгольм и Хельсинки о недопустимости такого шага. Следует понимать, что до тех пор, пока членство Швеции и Финляндии в НАТО не ратифицировано, эти страны не являются частью военного блока. Следовательно, потенциальный конфликт между Финляндией и Россией не будет означать конфликт между РФ и НАТО. Мы опасаемся, чтобы в Финляндии не началась еще одна «спецоперация», потому что одной из основных причин проведения оной на территории Украины Кремль неоднократно называл желание Киева вступить в НАТО. Теперь Кремль может получить натовские базы и ракеты гораздо ближе к Питеру и Москве, чем это могло бы быть в случае с Украиной. Вряд ли этот вопрос останется без внимания со стороны российской власти. Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 143 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В среду, 6 июля, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,1791 и 1,2078. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о витке восходящей коррекции. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,1902 S2 – 1,1841 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,1963 R2 – 1,2024 R3 – 1,2085 Торговые рекомендации: Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме возобновила нисходящее движение. Поэтому на данный момент следует оставаться в коротких позициях с целями 1,1841 и 1,1791 до разворота индикатора Хайкен Аши наверх. Открывать ордера на покупку следует при закреплении выше мувинга с целями 1,2207 и 1,2268. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 6 июля. Свершилось: евровалюта обновила свои 20-летние минимумы. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Обзор пары EUR/USD. 6 июля. Свершилось: евровалюта обновила свои 20-летние минимумы.

Валютная пара EUR/USD во вторник наконец-то, после нескольких месяцев мытарств все-таки обновила свои 20-летние минимумы. Напомним, что в последних статьях мы регулярно говорили о том, что не сомневаемся в их обновлении. Как видим, трейдерам не понадобилась даже сильная макроэкономическая статистика или «фундамент», чтобы осуществить этот план. Сразу же на следующий день после Дня независимости в США европейская валюта в течение нескольких часов потеряла около 150 пунктов. Такое движение иначе, чем обвал, назвать никак нельзя. Обычно такие движения провоцируют важные фундаментальные или макроэкономические события, однако на этот раз обошлось без них. Почему же европейская валюта выполнила такой кульбит, да еще и без всяких на то причин? Причины на самом деле были и в достаточном количестве. Мы неоднократно говорили в последнее время, что фундаментальный и геополитический фоны остаются на стороне американской валюты. Но при этом пара не может постоянно двигаться только в одном направлении. Должны быть хотя бы небольшие коррекции или откаты. Должны быть периоды времени, когда пара консолидируется. Все это мы и увидели в последние несколько недель или даже пару месяцев. Евровалюта предприняла жалкую попытку сформировать ощутимую восходящую коррекцию, ничего не вышло, поэтому возобновление нисходящего тренда было лишь вопросом времени. Рынок продолжает благосклонно смотреть в сторону доллара из-за сложной геополитической обстановки в Европе, из-за агрессивного подхода к монетарной политике ФРС и из-за полной пассивности ЕЦБ. Эти факторы в теории могут долгое время оказывать разрушительное воздействие на европейские валюты. Напомним, что санкции против РФ продолжают вводиться, Евросоюзу не остается уже ничего иного, как отказываться от нефти и газа, так как других рычагов давления на Москву, по сути, уже и не осталось. А любые санкции бьют также по экономике той страны, которая их вводит. Проверено Дональдом Трампом.Единственная надежда евро заключается в монетарной политике ФРС. Во вторник также, как и в понедельник, анализировать особо нечего, так как в мире в этот день не произошло ничего интересного ни в экономическом, ни в политическом планах. Один индекс деловой активности в Евросоюзе – это все, на что могли обратить внимание трейдеры. И уж, конечно, не он стал причиной обвала евро и фунта. Кто-нибудь хотя бы один раз помнит, чтобы из-за деловой активности пара проходила по 150 пунктов в одну сторону? Такие движения даже после заседаний центральных банков случаются далеко не каждый раз. Таким образом, мы считаем, что нервы у медведей попросту не выдержали. Они осознали, что быки не собираются перехватывать инициативу, не собираются осуществлять покупки доллара. Ведь даже те коррекции, которые мы видели в последние пару месяцев, могли быть следствием действий медведей, которые просто фиксировали часть прибыли. Евровалюте по-прежнему абсолютно нечего противопоставить американскому доллару. Так как 20-летние минимумы обновлены и теперь любое новое снижение будет еще раз их обновлять, то целью можно смело считать ценовой паритет между долларом и евро. Конечно, на его отработку может понадобиться достаточно много времени, тем не менее, тренд сейчас очень устойчивый, а повышение ставки ФРС уже в этом месяце на 0,75% может окончательно добить евровалюту. Единственный реальным вариантом спасения евро сейчас может считаться завершение цикла повышения ставки ФРС. Однако ожидать этого можно будет только к концу 2022 года в лучшем случае. Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 6 июля составляет 118 пунктов и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,0140 и 1,0376. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о новой попытке пары скорректироваться. Ближайшие уровни поддержки: S1 – 1,0254 S2 – 1,0193 S3 – 1,0132 Ближайшие уровни сопротивления: R1 – 1,0315 R2 – 1,0376 R3 – 1,0437 Торговые рекомендации: Пара EUR/USD возобновила нисходящую тенденцию и преодолела важный уровень 1,0376. Таким образом, сейчас следует оставаться в коротких позициях с целями 1,0193 и 1,0140 до тех пор, пока индикатор Хайкен Аши направлен вниз. Покупки пары станут актуальными при закреплении выше мувинга с целями 1,0498 и 1,0559. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары GBP/USD. 6 июля. Финляндия может стать новым очагом конфликта в Европе. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Пояснения к иллюстрациям: Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный. Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю. Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций. Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности. Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 6 июля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Американский

Анализ GBP/USD 5М. Валютная пара GBP/USD во второй торговый день недели обвалилась также сильно и также безосновательно, как пара EUR/USD. Мы не можем сказать, что такое движение стало полной неожиданностью для нас, однако мы все же не ожидали его именно во вторник, на следующий день после Дня независимости в США. Как уже было сказано, причин для столь сильного роста американской валюты не было. В течение прошедшего дня не было ни одной важной публикации или события, которое даже теоретически могло бы спровоцировать такое движение. Тем не менее, фунт стерлингов за последние несколько недель показал абсолютную пассивность и нежелание расти. Таким образом, его итоговое падение было лишь вопросом времени. Мы ожидали, что оно может случиться на фоне следующего повышения ставки ФРС на 0,75%, но произошло оно в итоге раньше. Единственный отчет дня – индекс деловой активности в сфере услуг Великобритании – не имел никакого значения и уж совершенно точно не он спровоцировал обвал на валютном рынке. С торговыми сигналами по фунту тоже все было просто прекрасно. Поначалу был сформирован ложный сигнал на покупку, когда цена отскочила на открытии европейской сессии от уровня-экстремума 1,2106, но уже следующий сигнал на продажу нивелировал потери по первой сделке и позволил очень хорошо заработать. Пара упала в итоге к ближайшему уровню 1,1932, прибыль по короткой позиции составила не менее 135 пунктов. Отрабатывать сформированный около этого же уровня сигнал на покупку тоже можно было. Однако он оказался ложным, но по нему сработал выставленный в безубыток Stop Loss(цена прошла в верном направлении 20 пунктов). Следующий сигнал на продажу тоже можно было отработать, но он тоже закрылся по Stop Loss в безубытке, так как и в этом случае пара прошла в верном направлении 20 пунктов. Отчет COT: Последний отчет COT по британскому фунту опять показал несущественные изменения. За неделю группа «Non-commercial» открыла 6,7 тысячи контрактов BUY и закрыла 3,4 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 10 тысяч. Однако настроение крупных игроков все равно остается «ярко выраженным медвежьим», что отлично видно по второму индикатору на иллюстрации выше. А фунт, несмотря на увеличение нетто-позиции, все равно не может показать даже ощутимую восходящую коррекцию. Нетто-позиция падала в течение 3 месяцев, теперь она растет, но какая разница, если британская валюта все равно обесценивается? Мы уже говорили, что отчеты COT по фунту никак не учитывают спрос на доллар, который, вероятно, остается сейчас очень высоким. Следовательно, даже для укрепления британской валюты требуется, чтобы спрос на нее рос быстрее и сильнее, чем спрос на доллар. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 88 тысяч контрактов на продажу и всего лишь 35 тысяч контрактов на покупку. Нетто-позиции придется еще долгое время показывать рост, чтобы эти цифры хотя бы уровнялись. Ни макроэкономическая статистика, ни фундаментальные события не оказывают поддержки валюте Великобритании. Рассчитывать по-прежнему можно только на коррекционный рост, но мы считаем, что в среднесрочной перспективе падение фунта продолжится. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 6 июля. Свершилось: евровалюта обновила свои 20-летние минимумы. Обзор пары GBP/USD. 6 июля. Финляндия может стать новым очагом конфликта в Европе. Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ GBP/USD 1Н. На часовом таймфрейме котировки британского фунта совершили впечатляющий обвал, который полностью вписывается в текущую техническую картину. Что будет сегодня – довольно сложно предугадать. Логично было бы увидеть восходящую коррекцию, но когда рынок вот так, практически на пустом месте, начинает массовые распродажи, это может затянуться на несколько дней. На 6 июля мы выделяем следующие важные уровни: 1,1932, 1,2106, 1,2175, 1,2259. Линии Сенкоу Спан Б(1,2211) и Киджун-сен(1,2040) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. На среду в Великобритании запланирован отчет по деловой активности в строительном секторе, а в США – индекс ISM для сферы услуг. Американский ISM имеет достаточный вес, чтобы спровоцировать реакцию рынка, но нужно, чтобы его значение очень сильно не совпадало с прогнозом. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 июля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Евровалюта

Анализ EUR/USD 5M. В течение второго торгового дня недели пара EUR/USD упала почти на 200 пунктов. Сутками ранее мы откровенно не ожидали такого варианта развития событий хотя бы потому, что никаких важных событий и отчетов на вторник запланировано не было. Тем не менее, рынок нашел причины для того, чтобы начать массовые распродажи евровалюты практически на ровном месте. Мы считаем, что так произошло из-за того, что начались крупные распродажи от профессиональных игроков. Таких, как банки. Иначе очень сложно себе представить, что обычные частные трейдеры сговорились или даже не сговариваясь начали избавляться от евро без видимых на то причин и оснований! Таким образом, спрогнозировать этот обвал не представлялось возможным. Единственным отчетом дня стал индекс деловой активности в сфере услуг Евросоюза, который оказался слабее, чем в предыдущем месяце, но вряд ли мог спровоцировать столь сильный обвал пары. Зато европейская валюта наконец-то обновила свои 20-летние минимумы – мы ждали этого уже очень давно. С точки зрения формирования торговых сигналов все было просто отлично. Самый первый сигнал – отскок от линии Киджун-сен – стал единственным, по которому следовало открывать торговую позицию. После его формирования пара прошла вниз 190 пунктов и именно столько трейдеры могли заработать на короткой позиции. Это хоть и несколько спонтанный, но при этом отличный результат. Сделку следовало закрывать вручную, так как ниже уровня 1,0340 нет ни одного другого уровня. Отчет COT: Отчеты COT по евровалюте за последние полгода вызывали огромное количество вопросов. На иллюстрации выше отлично видно, что они показывали откровенное «бычье» настроение профессиональных игроков, но при этом европейская валюта в это же время падала. В данное время ситуация немного изменилась, при чем не в пользу евровалюты. Если раньше настроение было «бычьим», но евровалюта падала, то сейчас настроение стало «медвежьим» и... евровалюта падает. Поэтому пока что мы не видим оснований для роста евро, потому что абсолютное большинство факторов остается против него. В течение отчетной недели количество Buy-контрактов уменьшилось на 6,1 тысячи, а количество шортов у группы «Non-commercial» - сократилось на 11,1 тысячи. Соответственно, нетто-позиция немного увеличилась, на 5 тысяч контрактов. Однако настроение крупных игроков все равно остается «медвежьим». С нашей точки зрения, этот факт очень красноречиво указывает на то, что в данное время даже профессиональные трейдеры не верят в евровалюту. Количество контрактов BUY ниже, чем количество контрактов SELL у некоммерческих трейдеров на 11 тысяч. Следовательно, мы можем констатировать, что не только спрос на доллар США остается высоким, но и спрос на евро является довольно низким. Это может привести к новому, еще большему падению евровалюты. В принципе, за последние несколько месяцев или даже больше евровалюта не смогла показать даже ощутимой коррекции, не говоря уже о чем-то большем. Максимальное движение вверх составляло около 400 пунктов. Рекомендуем к ознакомлению: Обзор пары EUR/USD. 6 июля. Свершилось: евровалюта обновила свои 20-летние минимумы. Обзор пары GBP/USD. 6 июля. Финляндия может стать новым очагом конфликта в Европе. Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 6 июля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок. Анализ EUR/USD 1Н. На часовом таймфрейме отлично видно, что пара продолжает располагаться ниже всех линий индикатора Ишимоку. Таким образом, тенденция остается нисходящей, а медведи наконец-то справились с уровнем 1,0366. Однако они все же вспомнили о том, что факторов, поддерживающих евровалюту, сейчас попросту нет. На среду мы выделяем следующие уровни для торговли – 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0579, а также линии Сенкоу Спан Б(1,0498) и Киджун-сен(1,0383). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Есть также вспомогательные уровни поддержки и сопротивления, но около них не формируются сигналы. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» уровней-экстремумов и линий. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. 6 июля в Евросоюзе будут опубликованы индекс деловой активности в строительном секторе, а также розничные продажи. Далеко не самые важные отчеты даже в обычное, спокойное время. В Штатах – только индекс деловой активности в сфере услуг ISM. Этот отчет будет более важным и в случае сильного отклонения от прогноза может спровоцировать ощутимую реакцию рынка. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов. Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями. Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов. Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны. Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров. Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: пик доллара скрывается за облаками рецессии, а евро готовится к плаванию в более глубоких водах

Гринбек по-прежнему торгуется вблизи максимальных за последние два десятилетия уровней, несмотря на разговоры о том, что американская экономика, возможно, уже погрузилась в рецессию. Инструмент GDPNow ФРБ Атланты указывает на сокращение американской экономики во втором квартале на 2,1% после ее снижения на 1,6% в первом квартале. Следует отметить, что этот индикатор зачастую довольно сильно расходится с реальными данными. Так что еще не факт, что рост ВВП США во втором квартале будет отрицательным. Сейчас консенсус-прогноз экспертов предполагает подъем американской экономики в апреле–июне на 2,5% в квартальном выражении. Впрочем, если прогноз ФРБ Атланты будет подтвержден официальной статистикой, которая выйдет в конце июля, то окажется, что рецессия в Соединенных Штатах началась еще в первой половине этого года, тогда как многие экономисты ждали ее не раньше следующего года. Опасения относительно наступления рецессии в США не обязательно негативны для доллара. Это зависит от того, рассматривается ли риск рецессии и для остального мира, по крайней мере, для крупных экономик, говорят специалисты Commerzbank. «В настоящее время тема рецессии затрагивает не только Америку. Существуют также подобные опасения в Великобритании, в еврозоне или в Китае. Это ослабляет настроения на финансовых рынках, а обычно доллар США способен извлекать выгоду из подобных ситуаций», – сообщили они. В последние месяцы поддержку USD оказывают опасения относительно мировой рецессии, заставляющие инвесторов переводить средства в «тихие гавани». Продолжающееся ускорение инфляции вынуждает ведущих регуляторов ужесточать монетарную политику, что ухудшает перспективы глобальной экономики. Только в прошлом месяце Центральные банки, контролирующие семь из десяти наиболее активно торгуемых валют, повысили ставки на 350 базисных пунктов – почти половина от общего числа 775 базисных пунктов, введенных директивными органами по всей группе G10 в этом году. «Исторически сложилось так, что доллар демонстрирует высокие показатели при наличии трех факторов: глобальная инфляция более 5% в годовом исчислении, замедление мирового роста и ужесточение политики центральных банков. Последний раз это произошло в 1980-х годах. Нечто подобное наблюдается сейчас», – сказали стратеги Lombard Odier. Многие крупные страны вступят в рецессию в течение следующих 12 месяцев на фоне ужесточения государственной политики и повышения стоимости жизни, что подтолкнет мировую экономику к синхронному замедлению, полагают аналитики Nomura. При этом эксперты отмечают, что глубина рецессии будет варьироваться в разных странах. Nomura прогнозирует в США неглубокую, но продолжительную рецессию в течение пяти кварталов, начиная с конца 2022 года. В Европе спад может быть намного глубже, если Россия полностью перекроет поставки газа в регион, считают стратеги банка. Рисковые активы во главе с американскими акциями и евро получили в этом году ощутимый удар на фоне опасений, что стремящиеся заполучить контроль над инфляцией ведущие центральные банки, скорее всего, ошибутся из-за чрезмерного ужесточения монетарной политики. Индекс S&P 500 вышел на «медвежий» рынок, упав более чем на 20% от пиковых уровней начала года. За это же время евро подешевел примерно 9% в паре с долларом. «Весь год это было перетягивание каната между инфляцией и замедлением роста, поскольку ФРС пыталась избежать открытой паники, уравновешивая ужесточение финансовых условий решением проблем с инфляцией. Скорее всего, мы уже находимся в рецессии, и сейчас единственный вопрос заключается в том, насколько жесткой она будет. Кажется, что мы вряд ли увидим "мягкую посадку"», – сказали специалисты Simplify ETF. Между тем стратеги Morgan Stanley ожидают лишь умеренного экономического спада в США. Они считают, что инвесторам не следует ждать повторения 2008 года, когда S&P 500 рухнул более чем на 20% за одну неделю. По словам экспертов, рецессии, вызванные инфляцией, сказываются на прибыли акций гораздо менее сильно, чем спады, вызванные кредитным кризисом. «Эта рецессия будет вызвана инфляцией, а не кредитованием. Это означает, что прибыль от пика до минимума, вероятно, снизится менее чем на 15%, поскольку номинальные цены смягчают падение реального объема», – заявили в Morgan Stanley. Положительный момент для акций также заключается в том, что рецессия может побудить руководство ФРС притормозить агрессивное повышение процентной ставки. Рынок оценивает вероятность очередного повышения ставки по федеральным фондам на 75 базисных пунктов в этом месяце примерно в 85% и ожидает, что ставка к концу года составит 3,25–3,5%. «При этом рынок переходит к ожиданиям все более агрессивного снижения ставок ФРС в 2023 и 2024 годах, что согласуется с растущей вероятностью рецессии», – сообщили аналитики National Australia Bank. «На данный момент в котировки заложено снижение стоимости заимствований в США в следующем году примерно на 60 б.п.», – добавили они. В какой-то момент в Америке наступит рецессия. Учитывая, что Федрезерв будет вынужден в этой связи снижать ставки, доллар вряд ли в полной мере выиграет от повышения процентных ставок, считают экономисты Commerzbank. «Процентные ставки будут продолжать расти в Соединенных Штатах в краткосрочной перспективе, потому что высокий уровень инфляции является более актуальной проблемой в настоящее время. Перспектива рецессии в Америке и вытекающие из этого перспективы снижения ставок ФРС в следующем году являются причиной, по которой мы полагаем, что гринбек не сможет в полной мере извлечь выгоду из повышения процентных ставок», – отметили они. Специалисты Wells Fargo сохраняют оптимистичный взгляд на доллар США на кратко- и среднесрочном горизонте. Они прогнозируют укрепление USD по отношению к большинству основных валют до начала 2023 года. «Учитывая, что американская экономика, вероятно, впадет в рецессию, а Федрезерв начнет снижать процентные ставки, мы считаем, что доллар достигнет пика в середине 2023 года и начнет постепенно слабеть во второй половине следующего года», – сказали в Wells Fargo. Между тем в Старом Свете текущий цикл ужесточения политики может оказаться еще короче, чем в Соединенных Штатах. При этом признаки замедления темпов экономического роста в еврозоне могут заставить ЕЦБ сохранять осторожность в отношении нормализации политики. На прошлой неделе президент ЕЦБ Кристин Лагард подчеркнула важность опциональности в отношении сроков и размера любых изменений процентных ставок после июльского повышения на 0,25%. Член Управляющего совета ЕЦБ Фабио Паннетта в свою очередь заявил, что дальнейшие корректировки денежно-кредитной политики регулятора будут зависеть от изменения перспектив инфляции и экономики. «Учитывая преобладающую неопределенность, нормализация денежно-кредитной политики должна оставаться постепенной. На данном этапе инфляционные ожидания составляют около 2%, а рост заработной платы остается умеренным. Мы внимательно следим за этими событиями. И нам нужно посмотреть, как экономика реагирует на ужесточение условий финансирования и ухудшение глобальных и внутренних экономических перспектив», – сообщил он. ЕЦБ готовится повысить процентные ставки впервые за десятилетие в конце этого месяца. Однако перспективы ужесточения монетарной политики в ЕС могут не поддержать евро на долгосрочном горизонте, отмечают стратеги National Australia Bank. «Европа по-прежнему застряла посередине между российско-украинским кризисом и ослаблением мировой экономики. Учитывая тяжелое положение Европы, трудно ожидать продолжительного ралли евро, что может сохранить силу доллара на более длительный период», – сказали они.Хотя ЕЦБ, вероятно, вернет ставку по депозитам на положительную территорию, он останется относительно отстающим центральным банком на пути нормализации политики. Это оставляет картину для евро слабой, считают аналитики Lombard Odier. Они сохраняют свой 12-месячный целевой показатель по EUR/USD на уровне 1,0200. Эксперты отмечают, что наблюдаемая в настоящее время степень укрепления доллара США является беспрецедентной за последние двадцать лет, и простой аргумент о возврате USD к среднему значению предполагает, что в какой-то момент гринбек достигнет пика и развернется. «Однако пока есть смысл удерживать длинные позиции по американской валюте, учитывая текущую глобальную макроэкономическую ситуацию со слабым ростом и повышенной инфляцией», – заявили в Lombard Odier. Торги понедельника пара EUR/USD завершила символическим снижением (на 0,06%), не сумев развить пятничный отскок. Гринбек также закрылся практически без изменений, чуть ниже отметки 105,00. Отслеживая осторожные настроения на рынках, фьючерсы на S&P 500 потеряли 0,4%. Американские фондовые биржи вчера были закрыты в связи с празднованием Дня независимости. По этой же причине экономический календарь по США накануне был пуст. Опубликованные в понедельник релизы по другую сторону Атлантики отнюдь не порадовали поклонников евро. Согласно данным опроса Sentix, в июле индекс доверия инвесторов в еврозоне упал до -26,4 пункта с -15,8 пункта, зафиксированных в июне. Индекс текущей ситуации за отчетный период достиг 16-месячного минимума в -16,5 пункта против -7,3 пункта в предыдущем месяце. По словам представителей Sentix, текущее снижение оценок ситуации оправдывает ожидания неизбежности рецессии, и основная задача состоит в том, чтобы определить глубину такого спада. Тем временем Германия сообщила о первом месячном дефиците торгового баланса с 1991 года после неожиданного падения экспорта в мае. Отрицательное сальдо в размере €1 млрд предполагает, что немецкая экономика, ориентированная на экспорт, в полной мере ощущает на себе влияние конфликта на Украине и введенных Китаем карантинных ограничений COVID-19 и связанного с этим ущерба для международных цепочек поставок. На этом фоне пара EUR/USD утратила повышательный импульс и финишировала в районе 1,0422, хотя ранее в ходе торгов она достигала локальных максимумов в области 1,0460. Во вторник евро столкнулся с сильным «медвежьим» давлением, тогда как доллар укрепился широким фронтом. Индекс USD сегодня достиг самого высокого уровня почти за два десятилетия, поднявшись выше 106,50 пункта, на фоне общего пессимизма на мировых рынках. Основные индексы Уолл-стрит заметно снижаются, вернувшись с длинных выходных. «Мы считаем, что глобальные рынки достигнут своего дна либо в этом году, либо в первой половине следующего. В последние шесть месяцев наблюдалось самое сильное изменение потребительских настроений, и перспективы для мировых компаний в третьем квартале остаются плохими», – заявили специалисты Saxo Bank. Отражая бегство инвесторов от риска, пара EUR/USD пробила ключевые уровни поддержки в районе 1,0350–1,0400 и просела до минимальных значений с декабря 2002 года.Евро резко упал во вторник, так как последний скачок цен на газ в Европе усилил опасения по поводу рецессии. Стратеги MUFG Bank отмечают, что риски сползания еврозоны в рецессию, похоже, растут после очередного скачка цен на природный газ в Старом Свете. «Евро будет по-прежнему очень трудно расти каким-либо значимым образом, поскольку энергетическая ситуация в Европе ухудшается, а риски для экономического роста в регионе заметно возрастают», – сообщили они. Норвежская Equinor из-за забастовок приостановила добычу на ряде месторождений, что подтолкнуло вверх цены на газ. А с 11 по 21 июля «Северный поток» остановится на плановые профилактические работы. На этом фоне фьючерсы на газ в Европе растут на 6%, поднимаясь выше $1800 за тысячу кубометров. Отдельным понижательным риском для экономики еврозоны является ситуация с COVID-19. В частности, в Германии по состоянию на 4 июля число заболевших коронавирусом составило свыше 147 тыс. Угроза новой масштабной волны пандемии может вынудить европейские власти вернуть ковидные ограничения если не летом, то осенью. Это ударит по экономическому росту в Старом Свете. Давление на курс евро также оказывает снижение ожиданий относительно ужесточения денежно-кредитной политики ЕЦБ в связи с растущими опасениями по поводу рецессии в регионе. Судя по котировкам фьючерсов на уровень базовой ставки ЕЦБ, рынок ожидает ее повышения менее чем на 140 базисных пунктов в этом году, тогда как тремя неделями ранее прогнозировался подъем более чем на 190 б.п. Во вторник пара EUR/USD просела почти на 1,6%, прежде чем сумела нащупать локальное «дно» в районе 1,0235–1,0250. Условия перепроданности предполагают, что перед следующим этапом снижения может произойти техническая коррекция. В таком случае уровень 1,0350 станет первоначальным препятствием на пути к 1,0380 и 1,0400. С другой стороны, ближайшая поддержка находится на 1,0210, и далее – на 1,0170. Пробой последнего уровня будет означать, что тестирование паритета уже не за горами. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 6 июля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 30M график пары GBP/USD. Пара GBP/USD во вторник тоже обвалилась, как и EUR/USD. Таким образом, обе пары показали обвальное падение, обе евровалюты обесценились против доллара на примерно 2 цента, и в обоих случаях для этого не было никаких предпосылок. Как и в случае с евро, по фунту сохраняется нисходящая тенденция, однако линия тренда успела отмениться еще вчера. Правда, мы говорили, что она носит достаточно формальный характер и ее преодоление абсолютно не означает, что теперь начнется новый восходящий тренд. Фунт стерлингов по-прежнему не может ничего противопоставить доллару США, как и его «коллега» из Европы. То есть теоретически он может падать сколько угодно. Конечно, постоянно в одном направлении пара не может двигаться, поэтому время от времени случаются коррекции. Если посмотреть на 4-часовой или дневной ТФ, то коррекции, естественно, будут крупнее. Но в целом они остаются слабыми для любого таймфрейма. Пока что мы не видим никаких оснований для того, чтобы фунт прекратил падение против доллара в долгосрочном плане. Сегодня в Великобритании был опубликован индекс деловой активности в сфере услуг, который оказался хуже прогнозов, но вряд ли именно он спровоцировал падение на 200 пунктов. 5M график пары GBP/USD. На 5-минутном таймфрейме по фунту торговые сигналы тоже было очень неплохими, хоть и не такими же прекрасными, как по евровалюте. Трендовое движение позволило начинающим трейдерам очень хорошо заработать. Давайте приступим к разбору торговых позиций. Первый сигнал на покупку около уровня 1,2106 оказался ложным и принес убыток новичкам в размере 18 пунктов. Однако уже следующий сигнал на покупку оказался очень хорошим, а пара упала уж до уровня 1,1989, от которого изначально отскочила. Таким образом, сделку на продажу следовало закрывать по этому отскоку, и она принесла прибыль в размере 94 пункта. Сигнал на покупку тоже следовало отрабатывать, и он тоже оказался ложным. Сделка закрылась в убытке 26 пунктов, когда цена закрепилась ниже 1,1989. Однако и этот сигнал на продажу тоже следовало отрабатывать, и он принес прибыль 31 пункт, так как цена опять отработала ближайший целевой уровень 1,1933. Отработала и вновь отскочила, сформировав третий сигнал на покупку за сутки, который опять оказался ложным, но хотя бы закрылся в безубытке по Stop Loss, так как цена успела пройти вверх 20 пунктов. Последний сигнал на продажу по закреплению ниже 1,1933 тоже можно было отработать, но он тоже закрылся в безубытке. Таким образом, практически в любом случае трейдеры получили солидную прибыль сегодня. Как торговать в среду: На 30-минутном ТФ пара продолжает двигаться неоднозначно. Нисходящая тенденция видна невооруженным глазом, но вот уровней ниже 1,1933 попросту нет, так как в данное время цена располагается на своих 2-летних минимумах. Фунт, скорее всего, продолжит падение, так как факторов, говорящих в его пользу, сейчас нет. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,1933, 1,1989, 1,2040, 1,2106. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop Loss в безубыток. На среду в Великобритании запланирована публикация индекса деловой активности в сфере строительства за июнь, а в США будет опубликован индекс деловой активности ISM в сфере услуг. Мы считаем, что если характер движения и волатильность вторника сохранятся в среду, то макроэкономический фон не будет играть никакого значения для рынка. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 6 июля? Простые советы и разбор сделок для новичков.

Разбор сделок вторника: 30M график пары EUR/USD. Валютная пара EUR/USD во вторник ни с того ни с сего рухнула вниз, как камень. В принципе, мы неоднократно говорили в последних статьях о том, что пара в любой момент может возобновить нисходящее движение и преодолеть те уровни, которые удерживали ее от обновления 20-летних минимумов. Произошло это довольно неожиданно, учитывая, что наиболее важные события этой неделе запланированы на ее конец. Поэтому во вторник, сразу после Дня независимости в США, мало кто ожидал, что европейская валюта упадет на 180 пунктов. Особенно, учитывая тот факт, что никакой важной макроэкономической статистики сегодня не публиковалось. Один-единственный отчет по деловой активности в сфере услуг Евросоюза, да и то лишь его вторая оценка, вряд ли был способен спровоцировать движение на 180 пунктов. Таким образом, мы склонны считать, что все дело в том, что рынок уже давно был настроен на новые продажи евровалюты. А если быть точнее, то его настрой и не менялся в последнее время. Да, мы увидели небольшую коррекцию в последние несколько недель, но после того, как стало ясно, что восходящим трендом сейчас и не пахнет, ничего другого не оставалось, как возобновить движение на Юг. 5M график пары EUR/USD. На 5-минутном таймфрейме торговых сигналов сегодня было сформировано немного, но все они были просто шикарными. Мы в очередной раз напоминаем начинающим трейдерам, что тренд – это очень хорошо и торговать по нему очень приятно и прибыльно. Сегодня весь день мы наблюдали движение только в одну сторону. Поэтому формировались сигналы только на продажу. Самый первый же сигнал около уровня 1,0433 следовало отрабатывать короткой позицией. Далее цена прошла уровни 1,0383 и 1,0354, а вот еще ниже уровней попросту нет, так как на этих ценовых значениях пара не находилась уже более 20 лет. Так как сигнал на покупку в течение дня так и не был сформирован, то сделку на продажу следовало закрывать вручную ближе к вечеру. Прибыль по ней составила не менее 170 пунктов, с чем мы и поздравляем новичков. Как торговать в среду: На 30-минутном таймфрейме новая нисходящая тенденция сохраняется, но линии тренда или канала по-прежнему нет. Падение во вторник было очень сильным, но это не означает, что теперь пара будет каждый день торговаться именно так. Хотя, учитывая, что сегодня не было никаких оснований для такого падения, мы допускаем, что завтра и послезавтра сильное падение евро может продолжаться. На 5-минутном ТФ завтра рекомендуется торговать по уровням 1,0354, 1,0383, 1,0433. При прохождении 15 пунктов в верном направлении следует выставить Stop Loss в безубыток. В среду в Евросоюзе будет опубликован отчет по розничным продажам, который вряд ли имеет сейчас для рынка хоть какое-то значение. В США будет опубликован индекс ISM для сферы услуг, которые имеет больше шансов на то, чтобы быть отработанным, но если обвальное падение евро сохранится, то и этот отчет не будет иметь никакого значения. Основные правила торговой системы: 1) Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала(отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2) Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3) Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4) Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5) На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6) Если два уровня расположены слишком близко друг к другу(от 5 до 15 пунктов), то следует рассматривать их, как область поддержки или сопротивления. Что на графиках: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают в какую сторону предпочтительно сейчас торговать. Индикатор MACD(14,22,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты(всегда содержаться в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. «Медвежий банкет». Чем объясняется неожиданный ажиотаж вокруг доллара?

Трейдеры пары евро-доллар сегодня совершили южный прорыв: после двухмесячной осады уровня поддержки 1,0340 они всё-таки преодолели этот ценовой барьер и протестировали область второй фигуры. Вначале медведи eur/usd продавили 5-летний минимум (1,0339), а затем обновили почти 20-летние минимумы, снизившись к отметке 1,0240. На горизонте снова появился уровень паритета, который в последний раз был зафиксирован в июле 2002 года. И хотя все технические индикаторы сейчас в унисон сигнализируют о приоритете коротких позиций, заходить в продажи на данный момент рискованно. Такие импульсные ценовые рывки, как правило, краткосрочны. Более того, после того как южный импульс начнёт затухать, трейдеры в массовом порядке будут фиксировать прибыль, провоцируя тем самым коррекционный северный откат. Напомню, что предыдущий южный рывок (до отметки 1,0349), который был зафиксирован в мае, затем обернулся масштабным коррекционным ростом до 1,0770. Учитывая силу нисходящего движения, можно предположить, что «наступательный потенциал» медведей достаточно скоро исчерпается, после чего пара уйдёт на коррекцию. И вот уже в этом случае можно рассмотреть вариант коротких позиций. Примечательно, что сегодняшнее долларовое ралли не было обусловлено каким-либо единым фундаментальным фактором. Образно говоря, никакого «спускового крючка» не было: гринбек стал активно набирать обороты на старте американской сессии вторника, после того как участники рынка включились в работу после затяжных выходных (напомню, что вчера в США отмечали День независимости). В целом, на мой взгляд, здесь можно говорить о совокупности фундаментальных факторов, которые в итоге спровоцировали такой ажиотаж вокруг доллара. Прежде всего на рынке наблюдается бегство от рисков: безопасный доллар снова оказался на коне на фоне усугубляющегося энергетического кризиса, геополитической нестабильности, замедления мировой экономики. Например, Германия, которая является локомотивом европейской экономики, вчера заявила о дефиците торгового баланса – впервые с 1991 года. В мае дефицит составил 1 миллиард евро в результате существенного роста расходов на импорт и падения спроса на продукцию страны. Что касается энергетического кризиса, то он действительно лишь усугубляется, и в последние дни этот процесс приобрёл лавинообразный характер. Цены на электроэнергию в Европе уже установили исторический рекорд. В частности, немецкие контракты на электроэнергию с поставкой в следующем году (считаются рыночным эталоном) достигли самых высоких в истории уровней: 325 евро за МВт-час. Эквивалентный контракт во Франции с начала года удвоился (до 366 евро за МВтч). Как известно, цены на электроэнергию во многом зависят от стоимости газа, тогда как стоимость голубого топлива в Европе выросла до самого высокого уровня за четыре месяца. Сегодня биржевая цена газа в ходе торгов превысила отметку в 1800 долларов за одну тысячу кубометров – впервые с марта текущего года. Масла в огонь подлили и забастовки в Норвегии, на время которых прекратится добыча вначале на 6 месторождениях. В Штатах ситуация не лучше. Напомню, что окончательная оценка роста американской экономики за первый квартал была пересмотрена в сторону ухудшения, до -1,6%. И по мнению многих экономистов, в дальнейшем ситуация будет лишь ухудшаться. Буквально сегодня влиятельная американская газета Politico опубликовала материал, лейтмотивом которого стала фраза, вынесенная в подзаголовок: «Шепот о грядущем экономическом спаде усилился до практически рёва». По мнению опрошенных экспертов, рецессия в США может быть «кратковременной, но если ситуация не усугубится ростом цен на энергоресурсы». Учитывая последние тенденции, можно предположить, что в действительности будет реализован наиболее негативный сценарий. Опасения по поводу глобальной рецессии оказывают существенное давление на цены на акции, тогда как безопасный гринбек пользуется повышенным спросом – и не только в паре с евро, но и по всему рынку. Индекс доллара США подскочил до самого высокого значения за последние два десятка лет. В числе аутсайдеров – евро и валюты развивающихся рынков. Также нельзя забывать и о том, что члены ФРС готовы повышать процентную ставку агрессивными темпами даже ценой возможной рецессии. Некоторые представители Федрезерва уже в публичной плоскости поддержали идею повышения ставки на июльском заседании на 75 пунктов. В этом плане американский регулятор сохраняет лидерские позиции по темпам и предполагаемым срокам (масштабам) ужесточения монетарной политики. Ещё один фактор, который поспособствовал усилению доллара, связан с распространением коронавируса. Сегодня стало известно, что Китай снова закрывает на локдаун 13-миллионный город Сиань, всего лишь из-за 18 выявленных случаев Омикрона. Неутешительные новости приходят и из Европы: только за последние сутки во Франции зафиксировано более 200 тысяч инфицированных, в Италии – 100 тысяч новых зараженных. И по словам специалистов, эти показатели будут лишь расти в ближайшее время. Таким образом, медведи eur/usd смогли преодолеть мощные уровни поддержки за счёт резкого усиления доллара США, который усилил свои позиции по всему рынку. Ввиду отсутствия конкретного фундаментального повода для такого укрепления, можно предположить, что все существующие факторы, которые и ранее играли в пользу гринбека, просто-напросто срезонировали, спровоцировав долларовое ралли. Ведь об угрозе глобальной рецессии говорят уже на протяжении нескольких недель, а энергетический кризис назревает уже несколько месяцев. И геополитический кризис не вчера возник, и Федрезерв не вчера озвучил свои ультра-ястребиные намерения. Все эти факторы постепенно тлели и, образно говоря, ждали своего часа. Сегодня после затяжных выходных в США этот час наступил: рынок акций начал пикировать вниз, безопасный доллар, соответственно, идет вверх. Ключевой вопрос для трейдеров eur/usd – заходить ли сейчас в продажи или «поезд всё-таки ушел»? На мой взгляд, подобные импульсные ценовые движения (как на север, так и на юг) априори несут в себе большие риски. На данный момент никто не может с точностью сказать, где именно остановится этот локомотив, и по этой причине вероятность словить ценовое дно достаточно велика. Более того, цена находится в области 20-летних минимумов и пикирует вниз уже по инерции: как только импульсное снижение начнёт затухать, покупатели перехватят инициативу, организовав коррекционное контрнаступление как минимум в область 3-й фигуры. Поэтому на данный момент целесообразно сохранять выжидательную позицию ввиду высокой степени неопределённости.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 5 июля. Ситуация для британца с каждым днем становится только хуже

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка требует внесения уточнений. Предыдущая нисходящая волна уже зашла за лоу более ранней волны, что наводит на мысль о сохранении нисходящего участка тренда. А снижение котировок инструмента в течение сегодняшнего дня привело к тому, что текущая нисходящая волна зашла за лоу предыдущей. Таким образом, сейчас уже совершенно точно можно сказать, что построение коррекционного участка тренда отменяется, а нисходящий участок тренда примет более протяженный вид. Я не большой сторонник того, чтобы постоянно усложнять волновую разметку, когда мы имеем дело с сильно удлиняющимся участком тренда. Я считаю, что гораздо более целесообразно будет идентифицировать редкие коррекционные волны, после которых будут строиться новые импульсные структуры. В данное время мы видим волны 1 и 2, так что можно предположить, что сейчас инструмент строит волну 3. Если это действительно так, то снижение может продолжаться с целями, расположенными около уровня 161,8% по Фибоначчи. Индекс деловой активности в сфере услуг Великобритании слабеет Курс инструмента Фунт/Доллар в течение 5 июля снизился на 170 базовых пунктов на момент написания статьи. Такое сильное снижение спроса на фунт могло быть вызвано либо каким-либо важнейшим событием, либо, как бы это абсурдно ни звучало, ничем. Если долгое время настроение рынка сохраняется одним и тем же, то даже неважно, какой сейчас новостной фон. Он не влияет на принятие решений участниками рынка. К примеру, сегодняшний день. Кто-нибудь верит, что настолько сильное снижение инструмента случилось из-за индекса деловой активности в сфере услуг Великобритании? Этот показатель хоть и ухудшился по сравнению с предыдущим месяцем, но ниже важной отметки 50,0 не ушел. Следовательно, деловая активность остается на том уровне, когда можно говорить о росте сферы, а не о рецессии в ней. Но продавцов британца это совершенно не останавливает. Поэтому я склонен считать, что сейчас новостной фон вообще никак не влияет на происходящее на рынке. Считаю целесообразным отталкиваться на данный момент от волновой разметки наиболее младшего порядка. Согласно ей, сейчас началось построение третьей волны в составе нового нисходящего импульса. Общие выводы Волновая картина инструмента Фунт/Доллар сильно усложнилась и теперь предполагает дальнейшее снижение. Таким образом, я советую сейчас продажи инструмента с целями, расположенными около расчетной отметки 1,1708, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи по каждому сигналу MACD «вниз».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Нефть падает в цене, так как страх перед рецессией сильнее всего

Стоимость нефти значительно снижается во вторник из-за опасений приближения мирового экономического спада.Нефть марки Brent к моменту подготовки данного материала подешевела на 9,32%, до отметки $102,92 за баррель. Нефть марки West Texas Intermediate (WTI) упала при этом на 8,5%, до отметки $99,18 за баррель. Судя по всему, инвесторов больше заботит вероятный мировой экономический спад, нежели нарушенные поставки нефти, спровоцированные сокращением добычи нефти, на этот раз уже в Норвегии.Данные по Евросоюзу показали, что рост бизнеса по всему региону продолжает замедляться. Сводный индекс менеджеров закупок (PMI) 19 стран еврозоны в июне опустился до 52 пунктов с 54,8 пункта месяцем ранее. Показатель активности в сфере услуг валютного блока в июне упал до 53 пунктов с майских 56,1 пункта. Прогнозные индикаторы говорят о том, что в текущем квартале в ЕС может начаться сильный экономический спад. Инфляция заметно подняла стоимость жизни европейских обывателей, чем сильно ограничила их в потреблении.А в это время норвежские оффшорные нефтегазовые рабочие бастуют из-за повышения заработной платы, что мешает добыче энергосырья в этой стране. К слову, нефть и газ из Норвегии, второго по величине поставщика энергии в Европу после России, пользуются огромным спросом, благодаря надежности и предсказуемости местного правительства. Европейцы возлагали особенные надежды на норвежское сырье после того, как руководство российского газопровода «Северный поток-1» объявило об остановке трубопровода на техническое обслуживание. Ожидается, что забастовка сократит добычу нефти и газа на 89 тыс. баррелей нефтяного эквивалента в сутки.Саудовская Аравия, которая является крупнейшим в мире экспортером нефти, повысила августовские цены на сырую нефть для стран Азии почти до рекордного уровня из-за ограниченного предложения и устойчивого спроса. Стоимость основного поставляемого в Азию сорта Arab Light поднимется на $2,8 за баррель. В итоге он будет стоить на $9,3 за баррель больше, чем корзина нефти Омана и Дубая. Одновременно с этим бывший президент РФ Дмитрий Медведев сообщил во вторник, что сведения о предложении правительства Японии ограничить цену российской нефти, а именно сократить ее примерно на половину текущего уровня, будут означать сокращение поставок на мировой рынок, что поднимет цены выше $300 и даже $400 за баррель.Напомним, на прошлой неделе лидеры G7 договорились рассмотреть возможность введения временных ограничений на импортные цены на российские ископаемые виды топлива, в том числе и нефть.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: треугольник – предвестник нового импульса. Есть ли шансы на отскок вверх?

Наблюдая за графиком BTCUSD на дневном таймфрейме, можно заметить уже отчетливо сформировавшийся симметричный треугольник. Такая динамика цены подтверждает приближение прорыва. Но вот в какую сторону, сказать сложно, так как подобные фигуры – слуги двух господ. Технически пробой треугольника вниз с учетом отработки как раз толкнет главную криптовалюту в область 14 000 долларов за монету. При бычьем сценарии и выходе из фигуры вверх, Bitcoin может восстановиться в область 25 000 долларов за монету.Инвесторы бегут от риска, что неблагоприятно для BitcoinСегодня Bitcoin почти полностью растерял все позиции, полученные 4 июня, пока США отдыхали по случаю Дня Независимости. Сегодня мы наблюдаем снижение криптовалюты, золота и рынка акций на фоне падения спроса на рисковые активы и рост доллара США. Спотовое золото потеряло более 2%, индекс S&P 500 упал примерно на 2,0%, тогда как падение Nasdaq Composite приближалось к 1,7%.Индекс доллара США (DXY), напротив, достиг значения 106,59, которого котировкам не удавалось достичь с декабря 2002 года. На этом фоне криптоаналитики ждали признаков разворота тренда и некоторого облегчения для рынка криптоотрасли, одновременно указывая на то, как динамика DXY проливает свет на настроения инвесторов в отношении здоровья экономики.Падение доходности за последнюю неделю на фоне роста доллара США в очередной раз доказывает, что инвесторы готовы бежать от риска, опасаясь рецессии.Тем временем Crypto Fear & Greed Index достиг 2-месячного максимума. Он составляет 19/100, что по-прежнему свидетельствует о «крайнем страхе». Однако он находится на самом высоком значении с момента краха Terra LUNA в мае.Шансов на восстановление малоСтоит отметить, что аналитики CryptoQuant, которые отслеживают динамику на рынке Bitcoin-фьючерсов, высказывают осторожность в отношении выводов о любой форме восстановления рынка.Они отмечают, что соотношение покупателей и продавцов, которое указывает на то, кто контролирует ситуацию, покупатели или продавцы, в течение дня несколько улучшилось, но это движение следует воспринимать с долей скептицизма.Такая динамика может быть просто консолидацией или бычьим откатом перед новым продолжением снижения. Поэтому в ближайшие недели следует внимательно рассмотреть многие другие факторы, чтобы определить, можно ли ожидать бычьего разворота или еще одной бычьей ловушки. Мелкие инвесторы активно накапливают BTCТем временем, несмотря на продолжительное падение на рынке криптовалют, розничные трейдеры и инвесторы, по данным Glassnode, ни на секунду не остановили накопление актива. В мае 2021 года начался рост количества кошельков, в которых хранятся BTC.Основной причиной такой динамики может быть тот факт, что более мелкие инвесторы склонны выбирать HODLing в качестве своей основной стратегии, а не активно торговать цифровым золотом и иметь дело с риском потери своих средств.Кроме того, растущий уровень принятия биткоинов и других криптовалют напрямую влияет на количество кошельков, на балансе которых находится один или более токенов, поскольку BTC по-прежнему выступает в качестве одного из основных способов «входа» на рынок криптовалют.Некоторые крупные фонды и инвесторы, как правило, перераспределяют свои активы в биткоинах между многочисленными кошельками, чтобы обезопасить средства своих пользователей и улучшить процесс управления фондами.Тем не менее такой спрос недостаточно велик, чтобы удержать первую криптовалюту на плаву. Ралли BTCUSD в 2021 году было вызвано институциональными инвесторами, которые в основном ушли с рынка криптовалют. В отличие от 2017 года, розничного спроса уже недостаточно, чтобы подтолкнуть цену высоко, чтобы начать новое ралли. Однако на рынке заметны многочисленные признаки капитуляции, которые могут привлечь учреждения, желающие купить Bitcoin по более низкой цене. Восстановится ли BTCUSD к концу 2022 года? Сейчас, когда главная криптовалюта упала настолько, что торгуется возле максимумов предыдущего бычьего цикла, ее сторонники с громкими именами начинают высказывать свое мнение о будущем Bitcoin. На днях бывший биржевой маклер Джордан Белфорт заявил, что почти наверняка произойдет отскок. Тем не менее его прогноз цены Bitcoin рассчитан на долгосрочных держателей в диапазоне от трех до пяти лет. Согласно отчету Bloomberg, Белфорт с оптимизмом смотрит на перспективы BTC долгосрочные, подчеркивая, что основные принципы главной криптовалюты остаются сильными. «Цена биткойна «почти наверняка» будет расти в течение следующих трех-пяти лет. Если вы возьмете трех- или, может быть, пятилетний горизонт, я был бы шокирован, если бы вы не заработали денег. Потому что основные принципы Bitcoin действительно сильны». Однако бывший биржевой маклер не слишком уверен в будущем BTC в краткосрочной перспективе. Белфорт отметил, что, если повезет, инвесторы почти наверняка смогут заработать деньги, инвестируя в криптовалюту.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

День больших движений: 5 июля. Евро, доллар, нефть и рубль

EURUSDЕвро пробил вниз минимумы с 2017 года.Таких цен по евро мы не видели с далекого 2002 года.Индекс доллара: Пробили максимумы года после длинной консолидации.Нефть CLНефть падает сегодня на 11 долл - примерно минус 10% за сутки...Доллар/рубль.Рубль резко подешевел сегодня относительно доллара и евро, прервав огромную серию укрепления. Это разворот.За сутки рубль потерял 9 руб. - или примерно 15% ...Все эти изменения, вероятно, связаны с позиционированием крупных инвест-структур на начинающееся второе полугодие - ставка на рост доллара, падение евро и нефти.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Криптовалюты недооценены даже при нынешнем уровне распродаж

Сейчас, после некоторого восстановления котировок BTCUSD и других внутри сектора, вопрос, который взволновал всех криптотрейдеров, с новой силой звучит примерно так: «Это было дно падения либо всю глубину трагедии мы еще не видели?» Есть несколько факторов, которые вы должны учесть перед тем, как сделать выводы для себя.Криптовалюты недооценены даже при нынешнем уровне распродаж Вынужденное сокращение доли заемных средств, имевшее место ранее в этом месяце, похоже, приостановилось, и в этот раз разрозненные обвалы различных цифровых активов, похоже, не вызвали неудержимого каскада, как предрекали некоторые скептики. Оставшиеся инвесторы, похоже, готовы выдержать и дальнейшее падение, если оно произойдет, а уцелевшие крипто-институты, похоже, находятся в достаточно хорошей форме, несмотря на печальную утрату 2 млрд долларов торгового объема. Резонно будет сказать, что, даже если худшее позади, мы не знаем, будет ли быстрое восстановление. Тому есть основания. Как вы помните, после 50-процентного падения с апреля по июль 2021 года цены быстро восстановились до нового пика, но ранее, после обвала, начавшегося в декабре 2017 года, прошло более двух лет, прежде чем цены стали устойчиво расти. Конечно, причины такого быстрого восстановления в последний раз кроются в сверхмягкой политике ФРС, позволившей накачивать сектор крипты дешевым заемным долларом. Это одна часть правды. Вторая состоит в том, что криптосектор не стоит на месте. Объем ликвидности компаний, обслуживающих цифровую индустрию, с 2017 года вырос не в разы, а в десятки раз. И несмотря на предельную виртуальность самого финансового инструмента, этот объем является своеобразной подушкой для биткоина и альткоинов. Мы также не должны забывать, что сектор этот два года перекачивал через себя огромные пулы денег, в том числе прайм-брокеров. Кто бы отказался от анонимной, максимально безопасной валюты, которую можно одним щелчком мыши перекинуть на другой конец планеты? Сегодня уже трудно представить, что банкиры пойдут на такой шаг. Все, чего они могут добиваться, – временного истощения сегмента с тем, чтобы обеспечить реальные сектора экономики, подстилая соломку собственной ликвидности, которая вся в дырах после первого полугодия этого непростого года. Да, основной довод противников индустрии остается прежним: расчет фундаментальной стоимости криптовалюты невозможен, так как существует слишком много существенных неизвестных. Тем не менее кажется, что, судя по поведению биткоина, мы можем попытаться сравнить криптовалюту с другими активами, чтобы увидеть, кажется ли она недооцененной или переоцененной в исторической перспективе. Я рассмотрю только биткойн, потому что это ликвидная цифровая валюта, и она долгое время служила ориентиром для большей части крипторынка. С чем рынки сравнивают биткоин? Одним из основных компонентов биткойна являются заемные инвестиции в технологии. Те же самые силы, которые приносят прибыль технологическим фирмам, в целом определяют финансовый успех криптографии, и это положение сохранится в будущем еще много лет подряд. В то же время они не определяют ее фундаментальную полезность, точно также, как фундаментальная полезность банка не определяется совокупностью всех зданий, столов и компьютеров, хотя без них, несомненно, существовать не может. Криптовалютные проекты, безусловно, более рискованны, чем акции большинства технологических компаний, и менее капитализированы. И вероятно, эта характеристика также останется неизменной. Просто в силу того, что технический прогресс снижает потребность в технологическом оснащении. Биткойн также коррелирует с ценой на золото. Почему-то многие эксперты по умолчанию предполагают, что корреляция всегда должна быть положительной, поскольку и золото, и биткойн могут использоваться для хранения стоимости, не подверженной влиянию инфляции и других проблем с валютой, и могут быть переведены легче, чем доллары, когда существуют проблемы с санкциями. Это ошибочный подход. На самом деле существует сильная отрицательная корреляция при поправке на другие факторы. Мы должны четко понимать: золото и биткойн – противоположные решения недостатка веры в валюту. Золото просто и осязаемо, поддерживается тысячелетней историей, а не теорией. Биткойн сложен и абстрактен, поддерживается 14 годами экстремальной волатильности и отличной теорией. Золото не требует инфраструктуры. Биткойн требует огромной всемирной инфраструктуры. Золото требует мер по обеспечению сохранности: надежных сейфов и крепких ребят с оружием. Биткоин – нет. Разные профили энергопотребления при производстве этих двух активов, разные возможности для перевода на дальние расстояния, разный профиль удобства в дороге и т. п. Очевидно, что золоту не нужна альтернатива. Альтернативой одного золотого слитка является другой золотой слиток, или, допустим, серебряный. Биткоин стал средством платежа и хранения, потому что людям понадобилось нечто отличное от золота и серебра по профилю свойств. Нечто кардинально отличное – более удобное в современном мире. Так что нет, даже если графики BTC и Gold ведут себя в какие-то периоды одинаково, это не значит, что так будет всегда. Биткойн также исторически выигрывал от волатильности как технологических акций, так и самого токена. Дело даже не в том, что инвесторам нравится волатильность и они в результате повышают цену, хотя и волатильность превратилась в поле, где пасется огромная армия тех же дневных трейдеров, но и в том, что инновации требуют волатильности, чтобы процветать. Прокси-портфель Четыре фактора, определяющие цены на биткойны, объясняют 88% дисперсии цен за последние четыре года, как показано на графике ниже. Прокси-портфель, стоимость которого соответствует сегодня одному биткойну, состоит из 82 000 долларов технологического индекса Nasdaq 100, 21 000 долларов заемных денег и 50 000 долларов заемного золота. Что такое прокси-портфель? Это условный объем активов в перерасчете на 1 биткоин. Считайте, что покупка одного биткойна – это то же самое, что вложить 82 000 долларов в технологические акции. Если эти акции вырастут на 10%, биткойн должен вырасти на 8200 долларов, чтобы показать такой же результат. Если эти акции упадут на 10%, биткойн должен потерять 8200 долларов. Итак, стоимость этого прокси сегодня составляет 11 000 долларов, но мы добавляем 8 000 долларов к текущему уровню индекса Nasdaq и 6 000 долларов к значению волатильности биткойнов, чтобы получить 25 000 долларов по сравнению с текущей рыночной ценой биткойнов около 20 000 долларов. Судя по графику, можно точно сказать, что прокси-портфель неплохо показывает оценочную стоимость биткойна с 2018 года. Единственным серьезным несоответствием является бум в марте 2021 года, за которым быстро последовал спад, но оставшиеся цены далее следовали в соответствии с историческими ценовыми отношениями. Учитывайте, что пока мы с вами не говорим о фундаментальной ценности биткоина. Возможно, биткойн стоит в два раза больше портфеля прокси или в половину, или в 10 раз дороже, или вообще ничего. А скорее всего – все эти точки на графике в разные моменты времени. Все, что мы знаем исходя из этого графика, это то, что прямо сейчас текущие цены на биткойн примерно на 20% ниже их исторического отношения к другим рыночным ценам. Если вы считаете, что биткойн в среднем правильно оценивался за последние четыре года, то сегодня он дешев – в сравнении с тем же рынком техноакций. То есть, иными словами, акции технологических компаний не просто падают медленнее, потому что к ним все-таки доверия больше. Если вы могли бы убрать фактор недоверия к новой валюте, вы бы увидели как минимум более медленное ее падение, а если бы трейдеры видели в биткоине надежный способ долгосрочного хранения, то вы бы увидели рост биткоина, как это показывает график золота. Это чисто исторический фактор, основанный на длительности пользования и распространенности валюты (в широком значении этого слова) в человеческом сообществе. Доллар стоит дороже рупии, потому что используется в международных контрактах шире. Если бы это был биткоин, он бы стоил дороже доллара. Но статистически биткойн представляет собой именно что инвестиции в технологии, то есть по своей сути является частью технологического рынка, разве что с использованием заемных средств, поэтому в соотношении доллар к доллару он более волатильный, чем индекс Nasdaq. Так что, судя по отношениям между разными активами, если золото подорожает на 10%, биткойн должен упасть примерно на 5000 долларов. Если золото упадет на 10%, биткойн должен вырасти примерно на 5000 долларов. Это то, что следует из графиков взаимозависимости между секторами рынка. Волатильность – кому минус, кому плюс Надстройки волатильности усложняют картину. Биткойн имеет некоторые опционные характеристики, поэтому его цена выше, когда ситуация нестабильна. Текущая стоимость надстройки волатильности индекса Nasdaq составляет 8000 долларов. Это означает, что, если волатильность индекса увеличится на 50%, цена на токен вырастет примерно на 4000 долларов. И цена, соответственно, упадет на 4000 долларов, если волатильность снизится на 50%. Надбавка за волатильность биткойна сегодня составляет около 6000 долларов, поэтому цифры составляют прибыль или убытки в размере 3000 долларов в цене одного биткойна, если волатильность биткойна повышается или понижается на 50%. О чем это нам говорит? Прежде всего о том, что снижение цены биткойна и, вероятно, криптовалют в целом вполне соответствует ожиданиям трейдеров – учитывая обвал акций технологических компаний, а также небольшое изменение цен на золото и снижение волатильности. Это не было паническое бегство, хотя с учетом объемов выглядит это именно так. Просто пока сама емкость рынка не слишком большая. В будущем биткойн все же кажется привлекательным – конечно, если вы ожидаете восстановления в технологическом секторе и стабильных или падающих цен на золото, а также возврата к высокой волатильности. Но если вы ожидаете плохих результатов от акций технологических компаний, стремительного роста золота и пониженной волатильности, биткойн и криптовалюта не для вас. По крайней мере пока. Собственно, это очень логичный вывод. Если снижаются даже более надежные и исторически развитые активы, то что можно ожидать на молодом и сверхволатильном рынке?И что более важно для шорт-трейдеров, такая ситуация позволяет предположить, что у биткоина есть дополнительные возможности для роста, которые скажутся, как только на графиках потеплеет. Но помимо метода прокси-портфеля, я хочу затронуть также базовую стоимость криптовалют, поэтому предлагаю вам посмотреть на оценку активов немного с другой стороны. Фундаментальная стоимость активов – старая песня на новый лад Говоря о фундаментальной стоимости биткоина, я хочу, чтобы вы задумались вот над чем. Что, если активы уже давно не следует оценивать по объективной стоимости, исходя из возможностей ликвидировать этот актив продажей и возместить убытки за счет реального имущества компании? Ведь в конечном итоге, как бы банки ни старались делать вид, что оценивают своих заемщиков по платежеспособности, мы должны признать, что активы требуют иного подхода. Такие инструменты, как акции, уже больше века не котируются, исходя из их ликвидной оценочной стоимости. Их цена полностью спекулятивная – в хорошем смысле этого слова. С учетом этого я думаю, а что, если активы следует оценивать не по ликвидности, а по потребности рынков в конкретном инструменте? В итоге если отбросить эмоции, то интуитивно мы все понимаем, что в сложные времена, допустим, акции энергетических компаний будут пользоваться спросом больше, чем криптофонды, а валюты-убежища – больше, чем акции энергетиков, просто потому, что людям в сложные времена требуется затянуть пояса и сократить расходы максимально. Если использовать такой подход, мы увидим очевидную вещь: рынок уже несколько лет нуждается в биткоине – и как в анонимном и быстром средстве расчетов, и как в долгосрочном вложении. Его уникальные свойства – невозможность подделки, максимальная доступность и безопасность – это и есть те самые свойства, которые высоко оцениваются рынком. Это нечто вроде нематериальной стоимости актива, которую достаточно трудно выразить в деньгах... Впрочем, с этим замечательно справляется рынок. Он самостоятельно определяет ценность этих свойств BTC, эфириума и других альткоинов в зависимости от профилей этих монет, в числе которых сотни параметров – от использования зеленых источников энергии при производстве до объемов доли на общем рынке. С этой точки зрения стоимость биткоина давно не равна нулю. Поэтому я призываю вас успокоиться по поводу будущего криптовалют. Они будут существовать, пока они необходимы человечеству и пока доступ и пользование ими проще, чем обыкновенными фиатами или, допустим, цифровым долларом. Весь вопрос только в том, как глубоко опустятся графики, пока не дадут разворот. Ребят, честно, мы можем только предполагать и опираться на некоторый массив прошлых данных. Лично я предпочитаю подход, который обогатил предыдущую партию владельцев биткоинов: чем более выраженным будет нынешнее проседание, тем дешевле я смогу купить нужный мне криптоинструмент. И это не может меня не радовать, каким бы затяжным ни был теперешний кризис. Каждый день широкого рыночного отката по всем фронтам делает токены дешевле. Если честно, это именно то, чего я сейчас хочу.Читать другие статьи автора, в том числе:Останется ли Китай закрытым? Факторы, которые не учитывают рынкиФинансовый сектор накрыла тень катастрофы: маржинальные требования могут утянуть на дно и банки, и трейдеровИнфляция уложила на лопатки ФРС... но не Банк Японии. Фактор-Х йены, который никто не учитываетГаз не будет дорожать бесконечно, не ошибитесь в долгосрочных прогнозахКитайские технологии – хорош ли рост?Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 5 июля. Ситуация для британца с каждым днем становится только хуже.

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка требует внесения уточнений. Предыдущая нисходящая волна уже зашла за лоу более ранней волны, что уже наводит на мысль о сохранении нисходящего участка тренда. А снижение котировок инструмента в течение сегодняшнего дня привело к тому, что текущая нисходящая волна зашла за лоу предыдущей. Таким образом, сейчас уже совершенно точно можно сказать, что построение коррекционного участка тренда отменяется, а нисходящий участок тренда примет более протяженный вид. Я не большой сторонник того, чтобы постоянно усложнять волновую разметку, когда мы имеем дело с сильно удлиняющимся участком тренда. Я считаю, что гораздо более целесообразно будет идентифицировать редкие коррекционные волны, после которых будут строится новые импульсные структуры. В данное время мы видим волны 1 и 2, так что можно предположить, что сейчас инструмент строит волну 3. Если это действительно так, то снижение может продолжаться с целями, расположенными около уровня 161,8% по Фибоначчи. Индекс деловой активности в сфере услуг Великобритании слабеет. Курс инструмента Фунт/Доллар в течение 5 июля снизился на 170 базовых пунктов на момент написания статьи. Такое сильное снижение спроса на фунт могло быть вызвано либо каким-либо важнейшим событием, либо, как бы это абсурдно не звучало, ничем. Если долгое время настроение рынка сохраняется одним и тем же, то даже неважно, какой сейчас новостной фон. Он не влияет на принятие решений участниками рынка. К примеру, сегодняшний день. Кто-нибудь верит, что настолько сильное снижение инструмента случилось из-за индекса деловой активности в сфере услуг Великобритании? Этот показатель хоть и ухудшился по сравнению с предыдущим месяцем, но ниже важной отметки 50,0 не ушел. Следовательно, деловая активность остается на том уровне, когда можно говорить о росте сферы, а не о рецессии в ней. Но продавцов британца это совершенно не останавливает. Поэтому я склонен считать, что сейчас новостной фон вообще никак не влияет на происходящее на рынке. Считаю целесообразным отталкиваться сейчас от волновой разметки наиболее младшего порядка. Согласно ней, сейчас началось построение третьей волны в составе нового нисходящего импульса. Общие выводы. Волновая картина инструмента Фунт/Доллар сильно усложнилась и теперь предполагает дальнейшее снижение. Таким образом, я советую сейчас продажи инструмента с целями, расположенными около расчетной отметки 1,1708, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи, по каждому сигналу MACD «вниз». Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс