Шансы киви на возобновление роста снижаются. Обзор NZD/USD

Резервный Банк новой Зеландии на завершившемся сегодня утром заседании, как и ожидалось, снизил процентную ставку на четверть пункта, до 3.25%. Исполняющий обязанности главы РБНЗ Хоксби на итоговой пресс-конференции озвучил основные тезисы, которыми руководствовался Банк, в частности, он подтвердил, что инфляция находится в целевом диапазоне, ставки, соответственно, в нейтральной зоне, прогноз по ставкам удовлетворяет членов Комитета, однако сохраняется высокая степень неопределённости. Курс NZD/USD слабо отреагировал на решение, поскольку этот шаг был полностью учтен в котировках. Также обратим внимание на то, что теперь РБНЗ видит траекторию по ставке более низкой, чем в феврале, что является медвежьим сигналом для киви. РБНЗ ссылается на несколько факторов, которые позволяют ему снижать ставку и далее, и мы рассмотрим их подробнее. Первый фактор – это инфляция. Несмотря на то что в 1 квартале инфляция выросла до 2.5%, плюс выросли и инфляционные ожидания среди фирм и домохозяйств, РБНЗ исходит из того, что базовая инфляция снижается, а в экономике есть резервные мощности, то есть роста цен, по его мнению, быть не должно. Сейчас инфляция в пределах целевого диапазона, и это полностью устраивает Комитет. Второй фактор – экономика. После спада в середине 2024 г. она начала восстановление, чему способствуют высокие цены на сырьевые товары и более низкие процентные ставки. Индексы указывают на все еще очень слабый сектор услуг, Business NZ-BNZ PSI составил 48,5 в апреле, все еще находясь в зоне сокращения и ниже своего исторического среднего значения 53. Он удерживается в диапазоне 48-50 в течение последних шести месяцев, восстановление, похоже, пока не имеет большого импульса, то есть цикл снижения ставки, начатый РБНЗ в августе прошлого года, еще не дал результата. Соответственно, есть необходимость продолжать снижение ставки и далее. Третий фактор – рынок труда. РБНЗ отметил, что рост номинальной заработной платы замедляется, а компании сообщают, что им стало легче находить работников. Рост занятости пока слабый, но ожидается, что он ускорится со второй половины года по мере экономического восстановления. Ну и еще они момент, который нельзя обойти вниманием. Как считается, экономическая политика Трампа приведет к росту инфляции в США, поскольку более высокие тарифы на импорт будут так или иначе перекладываться на плечи потребителей, а налоговая реформа, если она будет утверждена Конгрессом, приведет к росту объёмов социальной поддержки, и эти деньги так или иначе уйдут в потребительские расходы, то есть увеличат спрос, а значит, и инфляционные риски. Но в отношении Новой Зеландии все строго наоборот – Комитет считает, что повышение мировых тарифов приведет к снижению инфляционного давления в экономике Новой Зеландии. Таким образом, налицо изменения в оценке ситуации со стороны РБНЗ. Экономика требует стимулов, которые можно предоставить в виде более низкой процентной ставки, а более низкая процентная ставка означает более низкую доходность и спрос на валюту. В то же время в отношении США риски противоположные, и рынок уже пересматривает свои прогнозы по темпам снижения ставки ФРС в пользу более медленного, а не более быстрого снижения ставки. Очевидно, что если обозначенные факторы начнут реализовываться, то давление на курс NZD/USD усилится, а не ослабнет, и киви потеряет даже тот слабый бычий импульс, который пытается реализовать в последние месяцы. Чистая короткая позиция по NZD незначительно увеличилась за отчетную неделю до -1,4 млрд., позиционирование медвежье, расчетная цена уходит вниз от долгосрочной средней. Как мы и предположили в предыдущем обзоре, попытка штурма зоны сопротивления 0.6010/30 вновь состоялась и вновь неудачно. Киви трижды, начиная со второй половины апреля, пытался развить успех и пройти сопротивление, и все попытки заканчивались откатом вниз. На текущий момент мы не видим, что может помочь новозеландской валюте, кроме сигналов о слабости USD, поскольку внутренних драйверов, способных обеспечить дальнейший рост киви, практически не осталось. Ожидаем, что выход из зоны консолидации состоится на юг, цель 0.5840/50, закрепление ниже усилит медвежий настрой. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Угроза №1 для доллара – долг. Почему 2026 год может стать точкой невозврата

Пока рынки переваривают очередные инициативы Белого дома, в воздухе витает куда более весомый вопрос: не входит ли доллар в фазу системного ослабления? Согласно свежему исследованию Standard Chartered, в 2026 году может начаться масштабное падение американской валюты. Это произойдет, если экономическая политика администрации Трампа не сможет компенсировать нарастающее долговое давление.Речь идет не о техническом откате на фоне снижения ставок или инфляции. Это вопрос доверия к самому фундаменту долларовой системы. Если США продолжат активно заимствовать, не обеспечивая при этом достаточного роста, рынок может начать переоценивать устойчивость американского долга – и, следовательно, стабильность доллара.Рост за счет долга: насколько прочна модель?Государственный долг США и задолженность перед иностранными инвесторами росли параллельно в последние годы. Как подчеркивают в Standard Chartered, эта связка начинает давить на доллар, особенно если торговая и налоговая политика не обеспечит устойчивого роста. Тогда может возникнуть двойной удар: рост ставок как премия за риск и постепенный отток из долларовых активов.Ключевой уязвимостью выступает дефицит текущего счета. Он увеличивается, когда внутренние сбережения падают, а экономика вынуждена привлекать иностранный капитал. Но что, если иностранные инвесторы начнут считать долларовые активы избыточно рискованными? Поддержание текущего уровня внешнего финансирования станет задачей не из легких.От фискального стимула к фискальному бремениТекущий налоговый законопроект, предложенный Трампом, действительно может создать краткосрочный импульс. Но, как предупреждают в Standard Chartered, этот эффект будет временным и может исчерпаться уже к середине 2026 года. А вместе с ним исчезнет и оправдание для нового долга.После этого внимание инвесторов переключится на долгосрочные последствия. Если не будет четкого плана стабилизации задолженности, рынок может потребовать более высокие доходности по облигациям, особенно по длинным бумагам. Это, в свою очередь, повысит стоимость заимствований – как для государства, так и для частного сектора.Инфляция как скрытая угрозаСценарий «дефолта через инфляцию» – один из самых тревожных. США, как эмитент мировой резервной валюты, по сути, не могут обанкротиться в классическом смысле, пока могут печатать деньги. Но, как подчеркивают в Standard Chartered, если инвесторы начнут видеть в этом угрозу их покупательной способности, риск инфляционного дефолта станет реальным.А в такой ситуации даже смягчение политики ФРС может не сработать. Более низкие краткосрочные ставки не будут эффективно транслироваться в долгосрочные облигации, если рынок начнет требовать премию за риск от устойчиво растущего долга.Мир меняется – и доллар больше не центрДополнительное давление на доллар создает улучшение экономических перспектив в Европе и Китае. Если эти регионы продемонстрируют рост на фоне ослабления доверия к США, инвесторы получат альтернативы. А как недавно заявила Кристин Лагард, евро может со временем стать жизнеспособной заменой доллару, если ЕС углубит интеграцию и укрепит финансовую архитектуру.Для трейдеров и инвесторов это сигнал: доллар больше не вне конкуренции. И если структурные проблемы не будут решены, движение вниз может стать не коррекцией, а новой валютной реальностью.Текущая картина: доллар балансирует у сопротивления в ожидании сигналов ФРСИндекс доллара (DXY) стабилизировался в районе 99,50–99,70. Валюта США временно нашла поддержку после обострения интереса к защитным активам на фоне снижения мировых фондовых индексов и падения цен на облигации. Однако в целом тренд остается нисходящим, а рынок сдержанно выжидает публикации протоколов FOMC, чтобы получить дополнительные сигналы по траектории денежно-кредитной политики.Главный валютный стратег Scotiabank отмечает, что негативный настрой в отношении доллара немного ослаб, но остается устойчивым. Доходности казначейских бумаг США стабилизировались, что немного поддержало доллар. Тем не менее переоценка тарифной риторики Трампа и продолжающаяся фискальная неопределенность не дают доллару развить полноценный восходящий импульс. Особенно остро это ощущается на фоне движения его ближайших конкурентов, таких как евро и золото.Фундаментальные факторы: неопределенность, долги и протоколыНесмотря на краткосрочную стабилизацию, фундаментально доллар остается под давлением. Один из ключевых факторов – проходящий через Конгресс многотриллионный налоговый законопроект, который грозит увеличить бюджетный дефицит США. Это усиливает фискальные риски и подрывает долгосрочное доверие к американской валюте как к активу-убежищу.Мировые инвесторы продолжают избегать долларовых активов с длинным сроком погашения, опасаясь нестабильности и отсутствия внятной стратегии управления долгом. Кроме того, волатильность в секторе полупроводников (в ожидании отчета Nvidia) и неудачные аукционы по 40-летним японским облигациям влияют на аппетит к риску в глобальном масштабе, что отражается и на спросе на доллар.На повестке дня – данные по промышленному производству ФРБ Ричмонда, аукцион 5-летних облигаций и, главное, протокол заседания FOMC от 7 мая. Он, скорее всего, подтвердит осторожную риторику ФРС, отражая неопределенность, связанную с тарифами и перспективами инфляции. Среднесрочный прогноз: пространство для роста ограничено С технической точки зрения, зона сопротивления 99,85–100,15 остается ключевым барьером. Пока доллар не сумел ее преодолеть, дальнейший рост остается под вопросом. Прорыв выше потребует либо неожиданно ястребиного сигнала от ФРС, либо ухудшения глобального аппетита к риску.Сценарий ослабления по-прежнему доминирует в среднесрочной перспективе. Основные факторы: долговое давление и рост дефицита в США; неопределенность в тарифной политике Трампа; ожидания смягчения монетарной политики ФРС; альтернативные очаги роста в ЕС и Китае. При пробое вниз ближайшая поддержка находится в районе 98,80, а далее – уровни 97,90 и 97,73, обозначенные как целевые при ухудшении рыночных настроений. Пока же доллар остается в подвешенном состоянии, балансируя между технической коррекцией и фундаментальным давлением.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

NZD/USD. Ястребиное снижение: Резервный банк Новой Зеландии подвел итоги майского заседания

Резервный банк Новой Зеландии по итогам майского заседания ожидаемо снизил процентную ставку на 25 базисных пунктов – до 3,25%. Это шестой раунд смягчения монетарной политики в текущем цикле. Регулятор реализовал базовый сценарий, поэтому всё внимание трейдеров было приковано к тексту сопроводительного заявления и риторике главы (и.о. председателя) РБНЗ Кристиана Хоксби. В целом, итоги майской встречи были интерпретированы в пользу новозеландского доллара. В «моменте» пара nzd/usd резко снизилась, реагируя на сам факт смягчения ДКП. Но затем киви вырос на несколько десятков пунктов – комментарии Хоксби и главного экономиста ЦБ пришлись по нраву покупателям пары. Стоит отметить, что в преддверии майского заседания на рынке превалировали «голубиные» ожидания – не только относительно фактических итогов будущей встречи, но и относительно дальнейших планов регулятора. На мой взгляд, ожидания рынка были несколько завышены, поэтому покупатели nzd/usd положительно отреагировали на озвученные итоговые тезисы, несмотря на то, что эти тезисы носили слишком размытый и даже мягкий характер. Интрига сохранялась, в частности, относительно того, каким образом РБНЗ оценит последний отчёт по росту инфляции в первом квартале. С одной стороны, все компоненты релиза вышли в «зелёной зоне», превысив прогнозные значения. В годовом выражении индекс потребительских цен ускорился на 2,5% (при прогнозе 2,3% и предыдущего значения 2,2%). В квартальном исчислении – на 0,9% после роста на 0,5% в предыдущем квартале (прогноз был на уровне 0,6%). С другой стороны, несмотря на фактическое ускорение, инфляция в Новой Зеландии осталась в рамках целевого диапазона РБНЗ (то есть в коридоре 1%-3%). Также сторонники «голубиного» сценария указывали на индекс динамики заработной платы, который замедлился до 2,5% (прогноз был на уровне 2,7%) – данный индикатор последовательно снижается на протяжении последних 8 кварталов. Комментируя этот отчёт, Резервный банк не стал акцентировать свое внимание на ускорении CPI – регулятор лишь констатировал факт того, что инфляция находится в пределах целевого диапазона, а реальная экономика «медленно, но восстанавливается». Однако такие мессиджи не помогли медведям nzd/usd – по нескольким причинам. Во-первых, члены Управляющего совета РБНЗ не единогласно поддержали снижение процентной ставки на майском заседании. Пятеро членов совета проголосовали «за», один – «против». И хотя в пользу сохранения статус-кво проголосовал всего лишь один представитель руководства ЦБ, базовые рыночные ожидания предполагали единогласную поддержку «голубиного» сценария. Во-вторых, Кристиан Хоксби озвучил достаточно осторожные комментарии относительно дальнейших перспектив смягчения монетарной политики, заявив о том, что регулятор «уже проделал много работы». Также он отметил, что Центробанк «не запрограммирован заранее на изменения в политике» – то есть нет заранее согласованной траектории снижения ставки. Аналогичные тезисы озвучил и главный экономист РБНЗ Пол Конвей, добавив, что уровень процентной ставки «теперь близок к нейтральному». В-третьих, в пользу киви сыграли обновлённые прогнозы Центробанка. Прогнозы по ставке показали средний уровень 2,9% к концу года. Да, с одной стороны это ниже февральского прогноза (3,1%), и теоретически – это «голубиный» фундаментальный фактор. Но с другой стороны, прогноз «2,9%» не сигнализирует о том, что до конца года регулятор гарантированно проведёт ещё два раунда 25-пунктного снижения процентной ставки. Тогда как общие рыночные ожидания сводятся к тому, что РБНЗ еще дважды снизит ставку и завершит 2025-й год на отметке 2,75%. Другими словами, итоги майского заседания можно охарактеризовать как «ястребиное снижение». Де-факто регулятор смягчил параметры ДКП, но при этом озвучил «умеренно-ястребиные» сигналы, суть которых сводятся к тому, что трейдеры могут рассчитывать лишь на одно дополнительное снижение ставки до конца года. Ещё один раунд смягчения политики – под большим, большим вопросом. На мой взгляд, трейдеры nzd/usd достаточно быстро отыграют итоги майского заседания. Резервный банк не «потопил» киви и оказал небольшую поддержку национальной валюте, позволив покупателям пары обновить внутридневной хай (0,5974) и восстановить свои позиции после вчерашнего снижения к основанию 59-й фигуры. Но дальнейшие перспективы роста будут зависеть от «самочувствия» американской валюты. Индекс доллара США колеблется на границе 98 и 99 фигур, импульсно реагируя на новостной поток относительно судьбы резонансного налогового законопроекта Дональда Трампа и относительно прогресса/регресса торговых переговоров между США/ЕС и США/КНР. Технически пара nzd/usd по-прежнему торгуется в диапазоне 0,5920-0,6000, между средней и верхней линиями индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1, а также над всеми линиями индикатора Ichimoku, что говорит о приоритете лонгов. Ближайший уровень сопротивления (цель северного движения) расположен на отметке 0,6000 (верхняя линия Bollinger Bands на дневном графике). Основная цель – 0,6070 (верхняя граница облака Kumo на W1).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Bitcoin выходит из тени Уолл-стрит: почему ближайшие месяцы могут стать решающими для криптовалютного рынка

Новость о запуске кредитования под обеспечение Bitcoin со стороны Cantor Fitzgerald, одного из крупнейших первичных дилеров США, изменила расстановку сил на крипторынке. Компания, управляющая капиталом в $2 млрд в этом направлении, заключила первые сделки в партнерстве с FalconX, Maple Finance, Anchorage Digital и Copper. Это не просто шаг, а водораздел: Bitcoin официально входит в зону «респектабельных активов», пригодных для финансового залога.Для криптовалютного рынка это не абстрактная победа на PR-фронте, а конкретный инфраструктурный сдвиг. С появлением крупных игроков в сфере кредитования на базе BTC появляется устойчивый спрос, поддерживаемый реальными финансовыми потоками. Это означает снижение волатильности, рост доверия и постепенное закрепление Bitcoin в качестве системного актива.Вашингтон переводит Bitcoin в стратегический активИнституциональная зрелость подкрепляется политической повесткой. На конференции Bitcoin 2025 в Лас-Вегасе советник Белого дома по цифровым активам Бо Хайнс назвал Bitcoin «цифровым золотом» и подтвердил: администрация США планирует увеличить государственные резервы BTC. Но ключевое — не столько риторика, сколько законодательная база.Сенатор Синтия Ламмис и другие законодатели представили проект BITCOIN Act, который предполагает закупку до 1 миллиона BTC для стратегического резерва США за счет конфискованных активов. Это потенциальный ордер на десятки миллиардов долларов в течение пяти лет — не в теории, а в реальной закупке, в реальном времени, на реальном рынке.Если законопроект будет принят, США де-факто станут крупнейшим долгосрочным держателем Bitcoin, закладывая прецедент для других государств. В отличие от ETF или частных фондов, государственные закупки имеют другую природу — они не продаются на коррекциях, не ликвидируются в панике и не реагируют на Twitter Илон Маска.Треугольник на графике и прорыв в политике: рынок на грани движенияС технической стороны рынок Bitcoin находится в фазе консолидации после обновления локального максимума $111 970. Цена формирует симметричный треугольник в зоне $108 900–$109 000 на 2-часовом таймфрейме. Пробой выше $109 631 по уровню Фибоначчи может открыть дорогу к $113 300, а возможно и выше — к новому максимуму.Индикаторы настроены нейтрально, но готовы к развороту: MACD на грани бычьего пересечения, RSI приближается к зоне перекупленности. Это предупреждение: импульс возможен в любую сторону. Но техническая картина на фоне фундаментальных новостей даёт преимущество быкам.Снижение ниже $108 233 и особенно $107 078 станет тревожным сигналом. В этом случае вероятен откат к $105 905, а в экстремуме — к $102 190. Но учитывая фундаментальную подложку и снижающуюся волатильность (ниже 3%), краткосрочные просадки пока не выглядят как начало разворота тренда.Май: месяц проверок на прочность и выноса скептиковВ мае Bitcoin вырос на 18,66% и достиг нового рекорда. После коррекции в 3,9% покупатели вернулись. На текущий момент BTC торгуется вблизи $108 600, что на 2,8% ниже пика — и это уже само по себе показатель силы. Институциональный интерес, рост открытых позиций на фьючерсах (свыше $15 млрд), а также доминирование Bitcoin над альткоинами (более 60%) формируют устойчивый позитивный контекст.Показатели NPL и NUPL указывают: фаза эйфории еще не наступила. А значит, пространство для роста сохраняется. Долгосрочные держатели BTC продолжают удерживать актив, снижая давление со стороны предложения. Это типичное поведение в середине бычьего цикла.История циклов и прогноз до конца 2025 года: что говорит CyclopАналитик Cyclop, известный точными циклами, прогнозирует новый пик Bitcoin в ноябре-декабре 2025 года и окончание бычьего тренда в феврале-марте 2026-го. Его расчеты базируются на хронологии прошлых пиков и халвингов: ноябрь 2013 — пик $1 242, декабрь 2017 — $19 891, ноябрь 2021 — $69 000. Все они наступали через 7–8 месяцев после халвинга.Если этот шаблон сохранится, максимум текущего цикла может превысить $200 000 к концу 2025 года. Cyclop также отмечает, что Bitcoin уже преодолел прежний максимум примерно в те же сроки после халвинга, как и в предыдущих циклах. Структура остается прежней, даже несмотря на институциональные изменения и усиление регулирования.Банки высвобождают капитал — рынок реагирует на ликвидностьМинистр финансов США Скотт Бессент заявил о планах ослабить нормативы SLR (дополнительный коэффициент левериджа), что может привести к высвобождению до $250 млрд ликвидности. Это огромная сумма в контексте того, как работает денежный рынок: больше капитала у банков — больше покупок на долговом рынке — меньше доходность облигаций — больше стимулов для вложений в альтернативные активы вроде BTC.Доходность 10-летних трежерис уже снизилась до 3,95%. Это прямой триггер для интереса к Bitcoin, особенно в условиях, когда денежные фонды дают 5% и выше, но теряют привлекательность на фоне падающей доходности.Bitcoin уже отреагировал: объемы OTC-торговли снизились, запасы на внебиржевых площадках упали до 115 000 BTC — явный сигнал о скупке институционалами. Когда запасы закончатся, начнется давление на открытый рынок, что поднимет цену еще выше.Политика ликвидности — это не просто фон, это катализаторВажно понимать: предлагаемая реформа SLR — это не просто нормативное послабление, а вливание ликвидности «по щелчку пера», без запуска печатного станка. При этом возможности ФРС по снижению ставок ограничены инфляцией, а политическая воля для нового QE пока отсутствует. Рынок ищет альтернативу, и Bitcoin с его ограниченным предложением и растущим доверием выглядит этой самой альтернативой.Даже если реформу не примут в полном объеме, сам факт обсуждения уже оказывает психологическое давление на участников рынка. А в условиях, когда BTC находится в диапазоне 3% от рекорда, каждый новый триггер может стать тем самым «свечным фитилем» вверх.Вывод: рост неизбежен — вопрос только в темпеBitcoin уверенно входит в новую фазу: институционализация, государственное признание, реформа банковского регулирования и исторически устойчивые рыночные циклы создают среду, в которой восходящий тренд выглядит не просто вероятным, а логичным.В краткосрочной перспективе возможны откаты, но структура рынка и поведение крупных игроков говорят о продолжении роста. Долгосрочно — в течение 6–12 месяцев — вероятность обновления исторического максимума и достижения $150 000–$200 000 становится все более осязаемой.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: затишье перед бурей? Обманчивое спокойствие ВТС

По мнению аналитиков, первая криптовалюта, несмотря на текущее спокойствие, может продемонстрировать высокую волатильность. Некоторые специалисты не исключают шторма в динамике ВТС и при этом допускают, что при таком сценарии флагманский актив выйдет сухим из воды.К середине недели биткоин оставался между $107 000 и $111 000, курсируя в обманчиво узком диапазоне, который маскирует напряженный рынок опционов. На этом фоне аналитики QCP Capital полагают, что такое затишье нельзя назвать благоприятным. При этом эксперты обращают внимание на устойчивый институциональный приток средств в ETF на спотовой основе BTC. «Это своеобразный якорь, удерживающий спотовые цены под контролем», – добавляют аналитики.Спокойствие биткоина может быть опасным. В июне возможен разворот ВТСПотоки ETF остаются противовесом этой осторожности. Согласно данным Glassnode, на прошлой неделе на американские спотовые биткоин-продукты пришлось 7 869 BTC. Это оказалось крупнейшим однодневным приростом с конца апреля. За неделю, закончившуюся 23 мая, чистый приток средств достиг $2,75 млрд, что стало вторым по величине еженедельным показателем за 2025 год. Отчасти такой сценарий связан с длительным ослаблением доллара. Фискальные проблемы и тарифная неопределенность подрывают доверие к американской валюте. Воспользоваться потерей интереса к «американцу» спешат другие активы, такие как евро. В ЕЦБ утверждают, что неопределенность политики Белого дома может стать звездным часом для евро. На этом фоне цифровые активы тоже не остаются в стороне.В настоящее время на рынках доминирует стратегия «продай Америку». Инвесторы избавляются от акций, облигаций и гринбека, попутно подыскивая альтернативы. Они покупают европейские фондовые индексы, немецкие облигации и криптовалюты. В такой обстановке ВТС не избежал консолидации, которая также обусловлена неясностью о законопроекте по криптовалютам в США. При этом эксперты ожидают, что индекс S&P 500 продемонстрирует рост на фоне перемирия в торговой войне США и Евросоюза. Усиление аппетита к риску поможет биткоину восстановить восходящий тренд. Сейчас рынки отыгрывают так называемый паттерн Трампа. Он предполагает, что за тарифными угрозами следуют отсрочки. В результате у трейдеров появляется возможность выкупить биткоин на понижении.ВТС может вырасти к июню – к заседанию ФРСНекоторые аналитики ожидают подъема первой криптовалюты к следующему заседанию Федрезерва, которое пройдет 18 июня. За неделю до него возможен рост биткоина до новых вершин. Однако эту теорию оспаривают другие эксперты, хотя практика показывает, что перед заседанием ФРС были всплески роста первой криптовалюты. На этом фоне спокойствие биткоина заставляет нервничать опытных трейдеров, ожидающих подвоха.Биткоин стремится к росту. Будет ли прорыв в текущем диапазоне?В среду, 28 мая, биткоин начал новый рост и поднялся выше $108 000. В дальнейшем первая криптовалюта торговалась по $108 616. Сейчас BTC консолидирует прибыль и стремится к отметке $110 750.Цена биткоина нашла поддержку вблизи $107 400 и начала коррекцию вверх. В течение дня биткоин торговался выше $108 000 и 100-часовой простой скользящей средней. На техническом графике пары BTC/USD сформировалась линия «бычьего» тренда с поддержкой на уровне $108 800. Ближайшее сопротивление находится вблизи $110 000, а следующим ключевым сопротивлением может стать отметка $111 800.Если флагманский актив не сможет подняться выше уровня сопротивления $110 750, то начнется новая коррекция. Сейчас первая крупная поддержка находится вблизи $108 350 и уровня Фибоначчи 76,4% от недавнего снижения с минимума $107 600 до максимума $110 742. Следующая поддержка располагается вблизи $107 850. Дальнейшие потери могут подтолкнуть ВТС к низкому уровню $106 500. При этом после отката к $105 000 биткоин может набрать «медвежий» импульс, резюмируют эксперты.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Евро торопит события

Буря! Скоро грянет буря! После стремительного ралли в феврале-апреле EUR/USD вошла в длительную консолидацию. Уже которую неделю основная валютная пара не покидает торговый диапазон 1,1100–1,1400. Однако рано или поздно это произойдет. Консолидация сменится трендом. Для того чтобы понять, в какую сторону двинется евро, нужно разобраться с причинами. BNP Paribas неожиданно снизил свой прогноз по EUR/USD на конец 2025 с 1,2 до 1,18 из-за более быстрой деэскалации торговых конфликтов, чем предполагалось. Дональд Трамп переходит от угроз к отсрочкам в мгновение ока, что усиливает глобальный аппетит к риску и приостанавливает работу стратегии «продай Америку». Вместе с тем банк продолжает считать перспективы евро «бычьими» благодаря переливу капитала из Штатов в Европу и активному хеджированию инвестиций в долларах США европейскими пенсионными фондами. Движение потоков капитала становится более значимым драйвером курсообразования на Forex, чем монетарная политика. Было бы иначе, EUR/USD уверенно падала бы на фоне ожидания продолжения цикла монетарной экспансии ЕЦБ уже в начале июня. В то время как ФРС не думает снижать ставки, по меньшей мере, до сентября. Более того, если до осени влияние торговой политики Белого дома на экономику США не прояснится, пауза в цикле рискует затянуться. Динамика ставки по депозитам ЕЦБ В текущих условиях ослабление денежно-кредитной политики рассматривается скорее как спасательный круг экономике во время торговых войн. Европейский центробанк его готов бросить, Федрезерв – нет. Кто же быстрее пойдет ко дну, еврозона или Штаты? Некоторое давление на евро создает выступление Йоахима Нагеля. Глава Бундесбанка отметил неожиданное на первый взгляд расширение немецкого ВВП на 0,4% в первом квартале и связал его с загрузкой американского импорта. В апреле-июне ситуация в экономике Германии рискует измениться в худшую сторону, что стало бы проблемой для «быков» по EUR/USD.После серии смешанных данных по американским доверию потребителей и заказам на товары длительного пользования инвесторы будут ждать подсказок от протокола последнего заседания ФРС. Сомнительно, чтобы Центробанк подал сигналы о возобновлении цикла монетарной экспансии. Его «ястребиная» риторика способна оказать давление на фондовые индексы США. Падение S&P 500 – веский аргумент в пользу покупок EUR/USD. Доллар потерял статус основного актива-убежища, и ухудшение глобального аппетита к риску воспринимается теперь как встречный для него ветер. Технически на дневном графике EUR/USD есть определенные риски формирования и активации разворотного паттерна 1-2-3. Для этого «медведи» должны взять штурмом динамическую поддержку в виде скользящих средних вблизи 1,1225, а затем и вовсе вывести котировки пары за пределы диапазона справедливой стоимости 1,1200–1,1400. Пока этого не произошло, имеет смысл сохранять акцент на покупки. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 28 мая (американская сессия)

Биткоин провел весь день в рамках канала, позволив его неплохо отработать. Эфир также отличился хорошей точкой входа на покупку, что отчетливо видно на графике.Рынок криптовалют находит поддержку в заявлениях представителей администрации Трампа. Дэвид Сакс, глава Белого дома по вопросам искусственного интеллекта и криптовалют, вчера заявил, что агрессивные усилия администрации Трампа по изменению политики США в отношении криптовалют, включая отказ от многих лет предполагаемой враждебности со стороны регулирующих органов, позволят индустрии развиваться еще быстрей, чем это было ранее.Если отойти от темы создания стратегического резерва, о котором говорилось уже довольно много, ожидается, что правительство пойдет на все, чтобы позволить новым стартапам и компаниям в сфере криптоиндустрии чувствовать себя максимально комфортно, опираясь на лояльное законодательство и нормативные базы.Новые меры также могут включать в себя финансирование исследований и разработок, поддержку образовательных программ и создание акселераторов для стартапов. Цель состоит в том, чтобы превратить страну в региональный центр криптоинноваций, привлекая таланты и инвестиции из-за рубежа. Однако наряду с созданием благоприятных условий правительство также должно будет обеспечить адекватную защиту инвесторов и предотвратить незаконную деятельность. Это потребует разработки четких и всеобъемлющих нормативных актов, охватывающих вопросы, связанные с отмыванием денег, финансированием терроризма и мошенничеством. Баланс между стимулированием инноваций и защитой инвесторов станет ключевой задачей для правительства. Очевидно, что все это создает хорошие предпосылки для будущего криптоиндустрии, на что сейчас опираются многие трейдеры и инвесторы.Что касается внутридневной стратегии на криптовалютном рынке, то действовать дальше буду, также опираясь на любые крупные просадки биткоина и эфира в расчете на продолжение развития бычьего рынка в среднесрочной перспективе, который никуда не делся. Что касается краткосрочной торговли, то стратегия и условия описаны ниже. Bitcoin Сценарий на покупку Сценарий №1: покупать биткоин сегодня буду при достижении точки входа в районе $109 000 с целью роста к уровню $110 000. В районе $110 000 буду выходить из покупок и продавать сразу на отскок. Перед покупкой на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится ниже текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне выше нуля. Сценарий №2: покупать биткоин можно от нижней границы $108 300 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $109 000 и $110 000.Сценарий на продажу Сценарий №1: продавать биткоин сегодня буду при достижении точки входа в районе $108 300 с целью падения к уровню $107 500. В районе $107 500 буду выходить из продаж и покупать разу на отскок. Перед продажей на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится выше текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне ниже нуля. Сценарий №2: продавать биткоин можно от верхней границы $109 000 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $108 300 и $107 500.Ethereum Сценарий на покупкуСценарий №1: покупать эфир сегодня буду при достижении точки входа в районе $2690 с целью роста к уровню $2746. В районе $2746 буду выходить из покупок и продавать сразу на отскок. Перед покупкой на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится ниже текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне выше нуля. Сценарий №2: покупать эфир можно от нижней границы $2652 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $2690 и $2746.Сценарий на продажуСценарий №1: продавать эфир сегодня буду при достижении точки входа в районе $2652 с целью падения к уровню $2601. В районе $2601 буду выходить из продаж и покупать сразу на отскок. Перед продажей на пробой нужно убедиться в том, что 50-дневная средняя скользящая находится выше текущей цены, а индикатор Awesome находится в зоне ниже нуля. Сценарий №2: продавать эфир можно от верхней границы $2690 при отсутствии рыночной реакции на ее пробой в обратную сторону к уровням $2652 и $2601.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

S&P500 (SPX): сценарии динамики на 28.05.2025

Фондовый рынок США балансирует между позитивными ожиданиями от налоговой реформы и опасениями, связанными с ростом дефицита и тарифным давлением. Инвесторы и участники американского фондового рынка сохраняют оптимизм. Позитив на фондовом рынке США обусловлен смягчением позиций Белого Дома относительно торгового конфликта с ЕС и Китаем. В то же время фундаментальные риски, включая политическую неопределённость, рост долга и нестабильность доходностей, сохраняются, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «S&P500 (SPX): осторожный оптимизм и налоговые обещания». Таким образом, ситуация не выглядит стабильной, учитывая довольно жёсткую позицию Трампа в подобных вопросах и непредсказуемость риторики его заявлений. С технической же точки зрения фьючерсы на индекс широкого рынка S&P500 (в торговом терминале отражаются как #SPX) торгуются в зоне долгосрочного и глобального бычьего рынка. Судя по всему, глубокая коррекция в зону ключевых долгосрочных уровней поддержки 5075.00 (ЕМА144 на недельном графике), 4820.00 (ЕМА200 на недельном графике) завершена, а цена вернулась в зону бычьего рынка. Наш предыдущий прогноз полностью подтвердился. Пробой ключевого уровня сопротивления 5720.00 (ЕМА144 на дневном графике) вывел S&P500 в зону и среднесрочного бычьего рынка, вернув ставки на длинные позиции. Пробой же локального уровня сопротивления 5970.00 станет дополнительным сигналом для новых длинных позиций. В альтернативном сценарии пробой краткосрочного уровня поддержки 5895.00 (ЕМА200 на 15-минутном графике), а затем уровня поддержки 5867.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике) может стать сигналом о возобновлении нисходящей коррекции в сторону ключевых уровней поддержки 5720.00 (ЕМА144 на дневном графике), 5685.00 (ЕМА200 на дневном графике). Их пробой может спровоцировать дальнейшее снижение и повторный заход к ключевым долгосрочным уровням поддержки 5075.00, 4820.00. Пока что, в зоне выше отметок 5870.00, 5860.00 предпочтительными являются длинные позиции. *) см. также: об особенностях торговли индексом S&P500 см. в «S&P500: американский фондовый индекс (характеристики, рекомендации)»Манименеджмент на Форексе: Ключ к успешной торговлеРиски на Форекс Зачем нужен стоп-лосс? Уровни поддержки: 5895.00, 5867.00, 5720.00, 5685.00, 5635.00, 5600.00, 5075.00, 4820.00 Уровни сопротивления: 5970.00, 6000.00, 6100.00, 6145.00, 6200.00, 6300.00 Торговые сценарии Основной сценарий: BuyStop 5940.00, 5980.00. Stop-Loss5885.00, 5860.00. Цели 6000.00, 6100.00, 6145.00, 6200.00, 6300.00Альтернативный сценарий: SellStop5860.00. Stop-Loss5910.00. Цели 5800.00, 5720.00, 5685.00, 5635.00, 5600.00, 5075.00, 4820.00 *) здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системе Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Спотовому ETF на XRP быть?

Биткоин остался торговаться в рамках вчерашнего диапазона, а эфир немного вырос, продолжая свою восходящую тенденцию, наблюдаемую с начала этой недели.Тем временем токен XRP почти никак не отреагировал на новости о том, что Комиссия по ценным бумагам и биржам США официально инициировала проверку WisdomTree XRP Trust и предлагаемого ее биржевого фонда (ETF), который предоставит инвесторам доступ к XRP. Это достаточно удивительно, учитывая, что одобрение XRP ETF могло бы стать важным шагом для признания криптовалюты на традиционных финансовых рынках. Однако сдержанная реакция рынка может быть обусловлена несколькими факторами. Во-первых, процесс рассмотрения заявки на ETF обычно занимает значительное время, и нет гарантии, что SEC в конечном итоге одобрит предложение WisdomTree. Инвесторы, вероятно, ожидают более конкретных сигналов о прогрессе рассмотрения, прежде чем активно реагировать. Во-вторых, вокруг XRP до сих пор сохраняется неопределенность, связанная с судебным разбирательством между Ripple Labs и SEC. Хотя Ripple одержала частичную победу в суде, дело все еще не закрыто, и SEC может попытаться оспорить решение. В-третьих, на общую динамику рынка криптовалют оказывают влияние макроэкономические факторы, такие как процентные ставки и инфляция. В условиях нестабильной экономической ситуации инвесторы могут проявлять осторожность и избегать рискованных активов, к которым относится и XRP. Однако заявка знаменует собой первое официальное рассмотрение SEC спотового XRP ETF в США. В случае одобрения это будет первый спотовый XRP ETF в США — важная веха, которая может открыть двери для аналогичных продуктов среди других криптоактивов. Новый продукт будет отслеживать рыночную цену XRP через справочную ставку CME CF Ripple-Dollar, что позволит инвесторам получать доступ к XRP через традиционные брокерские счета, минуя необходимость в закрытых ключах или самостоятельном хранении.SEC опубликовала свое уведомление под номером 34-103124, инициировав более тщательную оценку заявки. Теперь у Комиссии есть до 240 дней, чтобы одобрить или отклонить заявку. В то же время агентство собирает публичные комментарии относительно того, в достаточной ли мере структура ETF решает проблемы, связанные с манипулированием рынком и защитой инвесторов.В письме, направленном на этой неделе в рабочую группу SEC по криптовалютам, главный юридический директор Ripple Стюарт Олдероти повторил, что XRP не следует рассматривать как ценную бумагу.Торговые рекомендации:Что касается технической картины Bitcoin, то покупатели сейчас нацелены на возврат уровня $109 300, который открывает прямую дорогу на $110 000, а там уже и рукой подать до уровня $110 700. Самой дальней целью выступит максимум в районе $111 400, преодоление которого будет означать укрепление бычьего рынка. В случае падения биткоина покупателей жду на уровне $108 500. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить BTC в район $107 700. Самой дальней целью будет область $107 000.Что касается технической картины Ethereum, то очевидное закрепление выше уровня в $2667 открывает прямую дорогу на $2708. Самой дальней целью выступит максимум в районе $2747, преодоление которого будет означать выстраивание бычьего рынка. В случае падения эфира покупателей жду на уровне $2625. Возврат торгового инструмента под эту область может быстро свалить ETH в район $2588. Самой дальней целью будет область $2548. Что на графике:- красного цвета уровни поддержки и сопротивления, от которых в моменте ожидается либо замедление, либо активный рост цен;- зеленого цвета 50-дневная средняя скользящая;- синего цвета 100-дневная средняя скользящая;- салатового цвета 200-дневная средняя скользящая. Пересечение либо тест ценой средних скользящих, как правило, останавливают или задают рынку импульс. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EURUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 28 мая (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле европейской валютойПервый тест цены 1.1327 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вверх от нулевой отметки, что ограничивало восходящий потенциал пары после азиатского падения. Второй тест 1.1327 совпал с моментом нахождения MACD в области перекупленности, что позволило реализоваться сценарию №2 на продажу, но до крупного падения пары дело так и не дошло. Неутешительные показатели с немецкого рынка занятости и довольно скромные данные по французскому ВВП практически не отразились на стоимости европейской валюты. Тем не менее нынешняя стабильность евро может оказаться недолгой. Если будущие экономические отчёты из еврозоны продолжат огорчать, давление на единую валюту усилится.Во второй половине дня внимание будет приковано к выступлению Нила Кашкари из FOMC и публикации индекса производственной активности ФРС-Ричмонда. Несмотря на то, что эти события могут показаться не столь значимыми на фоне масштабных экономических проблем, они способны пролить свет на текущий курс денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы. Участники рынка будут пристально анализировать любые сигналы, указывающие на возможное изменение позиции регулятора, особенно учитывая продолжающуюся борьбу с инфляцией и риск рецессии.В свою очередь, производственный индекс ФРС-Ричмонда, являясь региональным индикатором, отражает состояние промышленного сектора в одном из ключевых экономических округов. Снижение этого показателя может укрепить опасения по поводу замедления экономического роста, в то время как его повышение способно поддержать позитивные настроения на рынке.Финальным событием дня будет публикация протокола заседания ФРС. Однако я не ожидаю, что приведённые в нем данные окажут серьезное воздействие на валютный рынок, так как стратегия ФРС на текущий момент является выжидательной.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: сегодня покупать евро можно при достижении цены в районе 1.1345 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.1400. В точке 1.1400 планирую выходить из рынка, также продавать евро в обратную сторону в расчете на движение в 30-35 пунктов от точки входа. Рассчитывать на рост евро сегодня можно только после слабой статистики по США. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1302, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.1345 и 1.1400.Сигнал на продажуСценарий №1: продавать евро планирую после достижения уровня 1.1302 (красная линия на графике). Целью будет уровень 1.1233, где собираюсь выходить из рынка и покупать сразу в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня может вернуться после статистики. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее.Сценарий №2: продавать евро сегодня также собираюсь в случае двух подряд тестов цены 1.1345, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.1302 и 1.1233.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 28 мая (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британскому фунтуТест цены 1.3488 в первой половине дня пришелся на момент, когда индикатор MACD только начинал движение вверх от нулевой отметки, что стало подтверждением правильной точки входа в рынок. В результате пара выросла более чем на 30 пунктов. Ключевым событием дня будет публикация протокола заседания ФРС. Этот документ, безусловно, привлечет пристальное внимание инвесторов по всему миру, поскольку позволит более детально изучить дискуссии и аргументы, лежащие в основе последних решений американского регулятора. Напомню, что на прошедшем заседании ставки были оставлены без изменений. Трейдеры будут искать любые намеки на разногласия внутри Комитета по открытым рынкам относительно дальнейшей траектории процентных ставок. Кроме того, протокол может пролить свет на то, как в ФРС оценивают влияние геополитической нестабильности и торгового кризиса на американскую экономику. Если регулятор признает, что эти факторы создают серьезные риски, это может привести к пересмотру прогнозов по росту и инфляции.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.3505 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.3547 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.3547 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта сегодня можно рассчитывать после слабых данных по США. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3461, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.3505 и 1.3547.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.3461 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов выступит уровень 1.3423, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы вряд ли серьезно себя сегодня проявят. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.3505, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 1.3461 и 1.3423.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 28 мая (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойПервый тест цены 144.14 пришелся на момент, когда MACD много прошел вниз от нулевой отметки, что ограничивало нисходящий потенциал пары. По этой причине я не продавал доллар. Второй тест этой цены пришелся на момент, когда MACD находился в области перепроданности, что позволило реализоваться сценарию №2 на покупку и вылилось в рост на 25 пунктов.Центральным моментом сегодняшнего дня станет обнародование отчета о прошедшем заседании Федеральной резервной системы. Этот отчет станет объектом пристального изучения со стороны инвесторов и трейдеров, хотя вряд ли из него мы узнаем что-то новое. Основной интерес для рынка представляет поиск признаков расхождений во мнениях внутри Комитета по операциям на открытом рынке относительно того, следует ли снижать ставки на ближайшем заседании либо нужно и дальше придерживаться выжидательной позиции. Именно ожидания снижения ставок могут повлиять на волатильность пары USD/JPY. В ином случае спрос на доллар сохранится. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 144.59 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 145.26 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 145.26 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на хороший рост пары можно и дальше. Важно! Перед покупкой убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 144.05, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 144.59 и 145.26.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую после обновления уровня 144.05 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 143.44, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня вряд ли вернется. Важно! Перед продажей убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 144.59, в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположным уровням 144.05 и 143.44.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

S&P500 (SPX): осторожный оптимизм и налоговые обещания

В целом, сохраняя позитивную динамику, сегодня американский фондовый индекс S&P500 показывает смешанную динамику в первой половине торгового дня. После роста в понедельник и вторник сегодня цена балансирует вблизи закрытия вчерашнего торгового дня и отметки 5926.00. Несмотря на локальные коррекции, на рынке сохраняется осторожный оптимизм, обусловленный политическими и экономическими ожиданиями. *) см. также: Торговые индикаторы InstaForex по SPX Главным фактором, поддерживающим позитивные настроения, стало перенесение сроков введения новых импортных пошлин против ЕС с 1 июня на 9 июля. Это решение дало рынку: Временную передышкуПространство для возможного торгового соглашенияУменьшение краткосрочной неопределённости Налоговая реформа: стимул или риск? В центре внимания также — новый законопроект, касающийся снижения налогов в США, предполагающий: Снижение корпоративного налога с 21% до 20%Повышение вычетов для малого бизнеса с 20% до 23%Введение ускоренной амортизации инвестиций Экономисты и бизнес приветствуют инициативу, однако критики предупреждают, что реализация плана может увеличить дефицит бюджета почти на $4 трлн в течение 10 лет. Комментарии ФРС: ставки остаются Сегодня ключевым событием станет публикация протокола майского заседания ФРС. Инвесторы ожидают от документа сигналов о дальнейших планах регулятора. Будет ли ставка по федеральным фондам сохранена на текущем уровне? Ожидается ли смягчение политики во второй половине года? Какие риски ФРС считает приоритетными: инфляционные или рецессионные? Ответы на эти вопросы могут оказать значительное влияние на доллар в краткосрочной перспективе, особенно в преддверии публикации данных по инфляции PCE в пятницу, отметили мы в нашем сегодняшнем обзоре «Доллар: умеренное укрепление - причины и фон». Отметим, что накануне глава ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари выступил с заявлением о необходимости сохранения текущей процентной ставки (4,25%) на фоне неопределённости, связанной с торговыми мерами. Участники рынка ждут публикации протокола последнего заседания ФРС, который может прояснить позицию регулятора. Макроэкономические сигналы: неоднозначная картина На экономическом фронте: Заказы на товары длительного пользования в апреле снизились: -6,3%Заказы на капитальные товары без транспорта: +0,2%Индекс потребительского доверия от Conference Board: вырос на 12,3 пункта и достиг 98,0, превысив рыночные ожидания. Это стало первым сильным сигналом за последние 5 месяцев, когда индекс демонстрировал устойчивое снижение на фоне тарифной нестабильности. Несмотря на то что заказы на товары длительного пользования в США снизились, участники рынка пока проигнорировали этот сигнал, делая ставку на позитив в потребительском секторе и общее улучшение потребительских настроений. Разрозненные данные формируют смешанную оценку состояния экономики, что может усилить волатильность фондового рынка в ближайшие дни. Вывод: рынок в ожидании Фондовый рынок США балансирует между позитивными ожиданиями от налоговой реформы и опасениями, связанными с ростом дефицита и тарифным давлением. Ключевым драйвером ближайших сессий станут комментарии ФРС и новые макроданные. В то же время, фундаментальные риски, включая политическую неопределённость, рост долга и нестабильность доходностей, сохраняются.*) см. также S&P500 (SPX): сценарии динамики на 28.05.2025Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Корректировка уровней и целей на американскую сессию 28 мая

Сегодня можно было наблюдать за реализацией евро и фунта через стратегию Momentum. По Mean reversion никакой торговли не было.Слабые данные по рынку труда Германии, а также отчет по ВВП Франции не оказали влияния на европейскую валюту. Возможно, это связано с тем, что трейдеры уже заложили эти риски в котировки, ожидая более масштабных экономических проблем в регионе из-за торговых пошлин и геополитической напряженности. Вместе с тем устойчивость евро может быть временной. Если дальнейшие экономические данные по США продолжат радовать, а данным по еврозоне разочаровывать, ЕЦБ будет вынужден продолжить снижение ставок, что в моменте плохо для стойкости национальной валюты. Во второй половине дня послушаем, что нам скажет член FOMC Нил Кашкари, а также ознакомимся с производственным индексом ФРС-Ричмонда. Эти события, хотя и кажутся второстепенными, могут внести некоторую ясность в текущую монетарную политику Федеральной резервной системы. Рынки будут внимательно отслеживать любые намеки на изменение позиции регулятора, особенно в контексте продолжающейся борьбы с инфляцией и опасений по поводу возможной рецессии из-за пошлин Трампа. Комментарии Кашкари, известного своими зачастую «голубиными» взглядами, могут дать представление о том, насколько сильны опасения по поводу экономического спада внутри FOMC. Если он выразит большую обеспокоенность замедлением экономики, это может быть воспринято как сигнал о возможном замедлении темпов повышения процентных ставок в будущем.Ключевым событием вечера будет публикация протокола заседания ФРС.В случае сильной статистики буду опираться на реализацию стратегии Momentum. Если рыночной реакции на данные не последует, буду дальше использовать стратегию Mean Reversion.Стратегия Momentum (на пробой) на вторую половину дня:Для пары EURUSD Покупки на прорыв уровня 1.1336 могут привести к росту евро в район 1.1374 и 1.1416;Продажи на прорыв уровня 1.1315 могут привести к падению евро в район 1.1300 и 1.1265.Для пары GBPUSDПокупки на прорыв уровня 1.3500 могут привести к росту фунта в район 1.3525 и 1.3555;Продажи на прорыв уровня 1.3473 могут привести к падению фунта в район 1.3431 и 1.3399.Для пары USDJPYПокупки на прорыв уровня 144.35 могут привести к росту доллара в район 144.85 и 145.10;Продажи на прорыв уровня 143.99 могут привести к распродажам доллара в район 143.52 и 143.10.Стратегия Mean Reversion (на возврат) на вторую половину дня: Для пары EURUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1358 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.1294 на возврате на этот уровень.Для пары GBPUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3537 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3470 на возврате на этот уровень.Для пары AUDUSDПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6460 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 0.6427 на возврате на этот уровень.Для пары USDCADПродажи буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3841 на возврате под этот уровень;Покупки буду искать после неудачного выхода за пределы 1.3802 на возврате на этот уровень.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Иена срубила сук под долларом

Когда начинаешь ломать систему, рискуешь срубить сук, на котором сидишь. Десятилетиями основные торговые партнеры США зарабатывали деньги на продаже товаров в Штаты и вкладывали их в американские активы. Профицит счета текущих операций Японии вылился в ее статус крупнейшего кредитора в мире и крупнейшего держателя казначейских облигаций. Устранив дисбаланс в торговле со Страной восходящего солнца, Дональд Трамп фактически лишит Америку главного покупателя ее активов. Стоит ли удивляться падению USD/JPY? Динамика потоков инвестиций в американские ценные бумаги Японии и других стран В основе 9%-го укрепления иены против доллара США в 2025 лежит репатриация капитала на родину резидентами Страны восходящего солнца. Тем более что в условиях нормализации денежно-кредитной политики, сокращения покупок облигаций со стороны Банка Японии и недостатка местных инвестиций доходность долговых обязательств растет как на дрожжах. Ставки по 30- и 40-летним бумагам подскочили до рекордных максимумов, а сокращение дифференциала с американскими аналогами создает прочный фундамент под нисходящим трендом по USD/JPY. Однако ралли доходности японских облигаций вызывает серьезное беспокойство официального Токио. Стоимость обслуживания колоссального, более чем вдвое превосходящего ВВП, государственного долга растет как на дрожжах. В бюджете образуется дыра, которую нужно чем-то закрывать. По этой причине правительство пустило слух, что собирается корректировать будущую эмиссию в пользу краткосрочных бондов. Это привело к откату доходности 30- и 40-летних долговых обязательств и позволило «быкам» по USD/JPY организовать контратаку. Динамика доходности облигаций Японии Не думаю, что музыка на их улице будет играть очень долго. Затеянная Дональдом Трампом перестройка системы международной торговли дорого обойдется США. Лишившись крупнейших покупателей, Штаты не смогут стимулировать свою экономику с прежней скоростью. Она просто не потянет нового пакета фискальных стимулов от 47-го президента. Неудивительно, что Moody's лишил Соединенные Штаты наивысшего кредитного рейтинга. Коррекция USD/JPY к нисходящему тренду обусловлена не только стабилизацией рынка облигаций Страны восходящего солнца. Благодаря отсрочке Белого дома по введению 50%-х пошлин на европейский импорт, вырос глобальный аппетит к риску. Иена попала под давление как валюта-убежище. Все эти процессы носят временный характер. Пока политика Дональда Трампа будет сеять неопределенность, спрос на спасительные гавани сохранится на повышенном уровне. Технически на дневном графике USD/JPY имеет место формирование доджи-бара. Его нижняя граница расположена вблизи справедливой стоимости на 143,75. Прорыв данной поддержки станет основанием для формирования или наращивания шортов. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Нефть теряет почву под ногами перед встречей ОПЕК+

Фьючерсы на нефть марки Brent продолжают медленное сползание без ярких обвалов, но и без попыток нащупать устойчивое дно. Глобально актив остается в медвежьем тренде, а локально формируется линия нисходящего сопротивления. Здесь стоит присматриваться особенно внимательно – любое приближение к ней может обернуться очередной волной продаж.Потенциальные драйверы для роста есть, но они либо не реализуются, либо оказываются слишком слабыми. Пример – лесные пожары в канадской Альберте. Несмотря на частичную остановку добычи и эвакуацию одного из городов, потери составили лишь около 4 тыс. баррелей в сутки – ничтожная величина на фоне глобального оборота.Ключевой фактор давления – ожидание очередного шага со стороны ОПЕК+. По данным Reuters, в субботу альянс может согласовать повышение добычи на 411 тыс. б/с. При этом и без участия картеля рынок склоняется к сценарию профицита во второй половине года – предложение, как ожидается, превысит спрос.Политические риски тоже вновь всплывают. США активизируют риторику в отношении санкционного контроля за российской нефтью. Появляются публикации о схемах обхода ограничений, а некоторые танкеры, формально находящиеся под блокирующими санкциями, засветились в цепочках поставок в Индию. Это может обернуться усилением проверок и вторичных санкций, особенно если администрация Трампа решится перейти от слов к делу.В дополнение к этому – финансовая нестабильность в Японии. Проблемы с долговым рынком Страны восходящего солнца грозят волнами нестабильности на глобальных рынках, и сырьевые фьючерсы тут в зоне особого риска.Технический анализ BrentBrent остается под контролем продавцов. Цена торгуется вблизи нижней границы консолидационного диапазона – $63,3–63,7. Вверху актив ограничен локальной нисходящей линией сопротивления, а также 200-периодной скользящей средней на 4-часовом графике, проходящей в районе $65,3. До тех пор, пока цена не пробьет эту зону вверх, любые попытки роста следует рассматривать как технические откаты.Природный газРынок газа, напротив, демонстрирует оживление. Фьючерсы на природный газ в США выросли до $3,40/MMBtu – максимум за неделю. Причины – сочетание падения добычи, роста спроса и прогнозов жаркой погоды.Производство в нижних 48 штатах в мае снизилось до 105,0 млрд куб. футов в день, против рекордных 105,8 млрд в апреле. Это связано с техническим обслуживанием, в том числе на Permian Highway компании Kinder Morgan.Одновременно прогнозы погоды указывают на аномально высокие температуры до середины июня, что повышает спрос на газ в электроэнергетике. Поддержку оказывает и международный рынок: экспорт СПГ остается активным, хотя и снизился до 15,1 млрд куб. футов в день против апрельского максимума. Технические остановки на Cameron, Corpus Christi, Sabine Pass и Freeport продолжаются, а Cheniere начнет техобслуживание на Sabine Pass с 2 по 23 июня.Технический анализНа графике сформирован гэп – технический разрыв цен между контрактами, который вызвал резкое движение вверх. Сейчас цена вошла в зону локального сопротивления, и рынок, скорее всего, перейдет в коррекцию. Поддержкой может выступить линия пробитого сопротивления, а затем – 200-периодная скользящая средняя на $3,468.До пробоя зоны $3,47–3,50 движение вверх остается локальным отскоком. Однако разрыв между текущим и следующим контрактом (с премией около 12%) намекает на то, что рынок верит в рост в ближайшие недели – особенно с учетом погодных факторов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 28 мая (разбор утренних сделок). Евро отскочил от недельного минимума

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1300 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Снижение и формирование ложного пробоя в районе 1.1300 привели к точке входа на покупку евро, что вылилось в рост пары на 35 пунктов. На вторую половину дня техническая картина не пересматривалась.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Вышедшие слабые данные по рынку труда Германии, а также довольно слабый отчет по ВВП Франции не оказали существенного влияния на европейскую валюту. Во второй половине дня послушаем, что нам скажет член FOMC Нил Кашкари, а также ознакомимся с производственным индексом ФРС-Ричмонда. Ключевым событием дня будет публикация протокола заседания ФРС. В случае мягкого протокола давление на доллар может увеличиться, что приведет к дальнейшему восстановлению EUR/USD. В случае хороших данных по США евро вернется к падению. В таком случае с покупками лучше не торопиться. Акцент будет на защите поддержки 1.1300, отработанной еще в первой половине дня. Ложный пробой там станет поводом для покупок EUR/USD в расчете на восстановление рынка с перспективой возврата к уровню 1.1336. Прорыв и обратный тест этого диапазона станут подтверждением правильной точки вход с выходом к области 1.1374. Самой дальней целью выступит уровень 1.1416, где буду фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности в районе 1.1300, давление на пару только увеличится, что приведет к более крупному падению. Медведи в таком случае сумеют дотянуться до 1.1259. Лишь после формирования там ложного пробоя собираюсь действовать на покупку евро. Открывать длинные позиции сразу на отскок собираюсь от 1.1221 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы евро не проявили себя как того хотелось бы, однако сумели защитить уровень 1.1336, не пустив пару выше. В случае слабых данных по США и бычьей реакции на статистику лучше всего дождаться еще одного формирования ложного пробоя в районе сопротивления 1.1336. Только это будет поводом, чтобы войти в короткие позиции против тренда с целью снижения к поддержке 1.1300. Прорыв и закрепление ниже этого диапазона станут подходящим вариантом на продажу с движением в район 1.1259. Самой дальней целью выступит область 1.1221, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD и во второй половине дня, а также отсутствия активных действий медведей в районе 1.1336, где проходят средние скользящие, играющие на стороне медведей, покупатели могут добиться более крупного роста пары и обновления 1.1374. Продавать там буду только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.1416 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.В COT-отчете (Commitment of Traders) за 20 мая наблюдался рост коротких позиций и сокращение длинных. Учитывая, что власти ЕС активно пытаются заключить торговое соглашение с США, что даже привело к продлению сроков введения более высоких торговых пошлин до июля этого года, шансы на укрепление европейской валюты в ближайшее время имеются довольно неплохие. Прибавьте к этому мягкую позицию Федеральной резервной системы, и шансы на рост американского доллара станут еще меньше. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 3 507, до уровня 206 042, в то время как короткие некоммерческие позиции выросли на 6 814, до уровня 131 589. В результате спрэд между длинными и короткими позициями сократился на 4 489.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейшее падение пары.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.1300.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 28 мая (разбор утренних сделок). Фунт восстановил часть позиций

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.3497 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Рост и формирование там ложного пробоя привели к точке входа на продажу фунта, но до крупного падения пары дело так и не дошло. После снижения на 15 пунктов спрос на фунт вернулся. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Фунт немного откатил вверх, но в целом ситуация пока располагает больше к продажам. Данные по производственному индексу ФРС-Ричмонда и выступление члена FOMC Нила Кашкари могут вернуть давление на фунт, но скорей всего акцент будет смещен на публикацию протокола заседания ФРС. Из него мы узнаем, как регулятор смотрит на процентные ставки и все остальное, что с ними связано. В случае падения фунта действовать предпочту в районе новой поддержки 1.3473, образованной по итогам первой половины дня. Формирование там ложного пробоя даст хорошую точку входа в длинные позиции с целью восстановления к сопротивлению 1.3517. Прорыв с обратным тестом сверху вниз этого диапазона приведут уже к новой точке входа в длинные позиции с перспективой обновления 1.3561, что вернет бычий рынок. Самой дальней целью окажется область 1.3602, где собираюсь фиксировать прибыль. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны быков на 1.3473 во второй половине дня, давление на фунт может вернуться. В таком случае лишь формирование ложного пробоя в районе 1.3431 будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от поддержки 1.3399 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы себя пока никак не проявили, видимо рассчитывая на хорошую статистику по США. В случае рывка вверх GBP/USD действовать собираюсь лишь после формирования ложного пробоя в районе сопротивления 1.3517, где расположились средние скользящие, играющие на стороне продавцов. Этого будет достаточно для точки входа на продажу в расчете на падение фунта к поддержке 1.3473. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона приведут к сносу стоп-приказов, открыв путь к 1.3431. Самой дальней целью выступит область 1.3399, где собираюсь фиксировать прибыль. Если спрос на фунт сохранится во второй половине дня, а медведи не проявят себя в районе 1.3517, в таком случае продажи лучше отложить до теста сопротивления 1.3561. Открывать там короткие позиции буду только на ложном пробое. При отсутствии движения вниз и там короткие позиции на отскок поищу в районе 1.3602, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.В COT-отчете (Commitment of Traders) за 20 мая наблюдалось сокращение длинных позиций и рост коротких. После того, как Великобритания и США заключили торговое соглашение, спрос на фунт сохраняется довольно неплохой, даже несмотря на то, что Банк Англии собирается снижать процентные ставки. Аналогичные планы от Федеральной резервной системы США сказываются на силе американского доллара, что позволяет фунту расти дальше. В ближайшее время нет никакой важной статистики по Великобритании, так что поводов продавать фунт у крупных игроков явно будет меньше, чем покупать его. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции упали на 1 396, до уровня 88 144, тогда как короткие некоммерческие выросли на 1 827, до уровня 64 151. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями сократился на 381.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на возможное падение фунта.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.3473.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Индекс доллара USDX: сценарии динамики на 28.05.2025

Доллар США демонстрирует умеренный рост, продолжая отскок, начавшийся накануне. Рост индекса доллара поддержан ослаблением страхов относительно торговых войн и неожиданно оптимистичными данными по потребительским настроениям. В то же время, фундаментальные риски, включая политическую неопределённость, рост долга и нестабильность доходностей, сохраняются, оказывая давление на доллар, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «Доллар: умеренное укрепление - причины и фон». С технической же точки зрения индекс USDX торгуется в зоне краткосрочного, долгосрочного и среднесрочного медвежьих рынков, ниже ключевых уровней сопротивления 99.67 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 102.35 (ЕМА200 на недельном графике) и 103.65 (ЕМА200 на дневном графике), соответственно. Ввиду этого, с технической точки зрения, преимущественными тоже пока что остаются короткие позиции. Первым сигналом для новых коротких позиций может стать пробой уровня поддержки 99.39 (ЕМА200 на 15-минутном графике). После пробоя минимума недели и месяца 98.66 целями снижения станут стратегические уровни поддержки 97.50 (ЕМА144 на месячном графике), 96.80 (ЕМА200 на месячном графике). Их же пробой окончательно сломает долгосрочный бычий тренд доллара. В альтернативном сценарии и после пробоя уровней сопротивления 99.67 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 99.83 и «круглой» отметки 100.00 цена может продолжить рост в сторону уровней сопротивления 100.45 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 101.20 (ЕМА50 на дневном графике), от которых можно строить новые ордера на продажу, рассчитывая на возобновление снижения цены. Дальнейший рост доллара и его индекса USDX маловероятен из-за растущих опасений по поводу перспектив доллара и угрозы потери им защитного статуса. И лишь рост сначала в зону выше уровня сопротивления 102.35, а затем – выше уровней сопротивления 103.25 (ЕМА144 на дневном графике), 103.65 может вернуть утраченное доверие инвесторов к доллару как к средству для долгосрочных инвестиций. Уровни поддержки: 99.39, 99.00, 98.66, 98.00, 97.90, 97.50, 97.00, 96.80 Уровни сопротивления: 99.67, 99.83, 100.00, 100.45, 101.00, 101.20, 102.00, 102.35, 103.00, 103.25, 103.65, 104.00, 105.00 Торговые сценарии Основной сценарий: Sell Stop 99.30. Stop-Loss 99.85. Цели 99.00, 98.66, 98.00, 97.90, 97.50, 97.00, 96.80 Альтернативный сценарий: Buy Stop 99.85. Stop-Loss 99.30. Цели 100.45, 101.00, 101.20, 101.70, 102.00, 102.35, 103.00, 103.25, 103.65, 104.00, 105.00 *) здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системеМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс

Доллар: умеренное укрепление - причины и фон

28 мая 2025 года доллар США демонстрирует умеренный рост, продолжая отскок, начавшийся накануне. В центре внимания рынка — свежие данные по потребительскому доверию и ожидания по монетарной политике ФРС. Рост индекса доллара поддержан ослаблением страхов относительно торговых войн и неожиданно оптимистичными данными по потребительским настроениям. *) см. также: Торговые индикаторы InstaForex по USDX Индекс потребительского доверия от Conference Board вырос на 12,3 пункта и достиг 98,0, превысив рыночные ожидания. Это стало первым сильным сигналом за последние 5 месяцев, когда индекс демонстрировал устойчивое снижение на фоне тарифной нестабильности. Основные улучшения: Ожидания по доходам и занятости стали более позитивными;Улучшилось восприятие условий ведения бизнеса;Снижение числа потребителей, опасающихся рецессии в ближайший год. Несмотря на то, что заказы на товары длительного пользования в США снизились на 6,3% в апреле, согласно представленным во вторник данным, участники рынка пока проигнорировали этот сигнал, делая ставку на позитив в потребительском секторе и общее улучшение потребительских настроений. Почему доллар терял позиции? (см. наш вчерашний обзор). Сегодня же ключевым событием станет публикация протокола майского заседания ФРС. Инвесторы ожидают от документа сигналов о дальнейших планах регулятора: Будет ли ставка по федеральным фондам сохранена на текущем уровне?Ожидается ли смягчение политики во второй половине года?Какие риски ФРС считает приоритетными: инфляционные или рецессионные? Ответы на эти вопросы могут оказать значительное влияние на доллар в краткосрочной перспективе, особенно в преддверии публикации данных по инфляции PCE в пятницу. Заключение Доллар США в краткосрочной перспективе остаётся в зоне умеренного позитива. Потребительское доверие, несмотря на падение производственного спроса, стало еще одним драйвером роста после новостей о том, что планы Трампа ввести 50% тарифы на ЕС отложены до 9 июля (пошлины на ЕС должны были вступить в силу с 1 июня) с целью урегулирования торговых споров и заключения торговой сделки. В то же время «непредсказуемость политики в отношении тарифов Трампа, растущие долги и дефициты являются рисками, связанными с США, которые могут продолжать подрывать доверие к доллару», - говорят экономисты. По их мнению, в конце недели и месяца на динамику доллара может сильно повлиять публикация в пятницу данных по базовому PCE. Более сильное значение PCE может привести к сокращению коротких позиций, что приведет к укреплению доллара. Дальнейшая динамика будет определяться политикой ФРС и макроэкономическими индикаторами следующего месяца. В то же время, фундаментальные риски, включая политическую неопределённость, рост долга и нестабильность доходностей, сохраняются. С технической же точки зрения давление на доллар, сохраняется, в то время как его индекс USDX торгуется в зоне краткосрочного, долгосрочного и среднесрочного медвежьих рынков, ниже ключевых уровней сопротивления 99.67, 102.35 и 103.65, соответственно. Ввиду этого, преимущественными остаются пока что короткие позиции (подробнее см. в Индекс доллара USDX: сценарии динамики на 28.05.2025).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 год назад

ИнстаФорекс