Логин: Пароль:
Забыли пароль?Зарегистрироваться
Блоги Рейтинг брокеров Журнал Магазин Прогнозы Новости Каталог
Архив статейТехнический анализКрис КапреРыночная среда

Рыночная среда

 Еще недавно все обратили внимание, что Нью-йоркская сессия была весьма банальной (особенно на валютных рынках)? Это было неудивительно, если вспомнить, что в прошлом году пали три из пяти крупнейших инвестиционных банков США: «Lehman Bros.», «Bear Stearns» и «Merrill Lynch». Только тот факт, что эти три «финансовых кита» ушли с рынка, очевидно, снизило торговую активность на Нью-йоркской торговой сессии.  
АВТОР: КРИС КАПРЕ
ПО МАТЕРИАЛАМ САЙТА: WWW.TRADINGMARKETS.COM
ОПУБЛИКОВАНО: FOREX MAGAZINE №282
Крис Капре является основателем компании «Second Skies LLC». До этого он работал в одной из крупнейших брокерских компаний на рынке форекс (FXCM), а также был менеджером фонда в компании «White Knight Investments». Он регулярно проводит обучающие семинары на FXStreet.com, выступает на различных конференциях по торговле и ежемесячно учит трейдеров, как стать последовательно прибыльным с помощью его «Системы снайпера».

Еще недавно все обратили внимание, что Нью-йоркская сессия была весьма банальной (особенно на валютных рынках)? Это было неудивительно, если вспомнить, что в прошлом году пали три из пяти крупнейших инвестиционных банков США: «Lehman Bros.», «Bear Stearns» и «Merrill Lynch».

Только тот факт, что эти три «финансовых кита» ушли с рынка, очевидно, снизило торговую активность на Нью-йоркской торговой сессии. Добавьте сюда еще тот факт, что курс акций «Citibank», наряду с акциями «Bank of America», снижался до рекордных минимумов, и вы получите среду с очень небольшой инвестиционной активностью, особенно на рынке форекс. Учитывая, что все банки консолидируют капитал, чтобы остаться на плаву, это означает, что, как только лондонская сессия закрыта, рынки, вероятно, становятся относительно скучными. Таким образом, ажиотаж и высокая изменчивость, которые наблюдались во втором полугодии 2008 года, сменились на невероятно вялую торговую активность в 2009 году во время американской сессии.

Это привело к тому, что трендовые и импульсные движения стали краткосрочными, когда валютные курсы растут в один день и снижаются на следующий. Для нас, как для трейдеров, это означает, что мы должны перейти «рыбачить с сетей на удочку» и торговать больше по стратегии возврата к среднему значению.

Один из моих любимых методов торговли на Возврате к средней включает использование Полос Боллинджера. Полосы Боллинджера основываются на статистической вероятности, особенно Стандартное отклонение устанавливается обычно значение 2.0 (2STD). Общие статистические данные, лежащие в основе 2STD, связаны с тем, что 95.4% всего ценового действия должно оставаться в пределах Полос в 2.0 стандартных отклонения. Однако, статистические данные, на которых они основывались, фактически находятся в рамках «нормального набора данных». Поскольку валютные рынки редко бывают нормальными, я предлагаю использовать 2.5 стандартных отклонения в качестве параметра Полос Боллинджера.

В этом случае, если рынок является вялым, с меньшим потоком ордеров институциональных инвесторов, то Полосы Боллинджера должны более часто удерживать ценовое действие. На представленных ниже графиках мы видим динамику валютных пар GBP/USD и EUR/USD, когда лондонская сессия была закрыта. В этом случае, полосы двигались горизонтально и не имели никакого реального расширения, что означает, что не было достаточно изменчивости, чтобы подтолкнуть конверт в 95.4%, что часто заканчивается типичным маневром Возврата к средней.

30-минутный график GBP/USD. Возврат цены к средней.
30-минутный график GBP/USD. Возврат цены к средней.

30-минутный график EUR/USD. Возврат цены к средней.
30-минутный график EUR/USD. Возврат цены к средней.

Однако, простое использование Полос Боллинджера в целом не будет работать, поэтому мы рекомендуем добавить следующие индикаторы: 20EMA - замечательная ценовая цель и индикатор того, присутствует ли ускорение цены; 20CCI великолепный осциллятор, чтобы измерить, имеет ли движение достаточно импульса; Полосы Боллинджера в 2.5STD - предназначены, чтобы ограничивать ценовое действие, когда нет достаточного объема/изменчивости для ценового прорыва или тренда в одном направлении.

Комбинирование в торговле

Один из методов торговли на Возврате к средней состоит в том, чтобы собрать этот комплект индикаторов и ждать пока Полосы Боллинджера сформируют горизонтальный диапазон, как это часто происходило на завершении лондонской сессии.

На представленном ниже 30-минутном графике GBP/USD мы можем видеть, что вертикальная линия определяет закрытие лондонской сессии (0:00 EST).

30-минутный график GBP/USD. Возврат к средней на закрытии лондонской сессии.
30-минутный график GBP/USD. Возврат к средней на закрытии лондонской сессии.

Обратите внимание, как доминирующей темой для Полос Боллинджера была горизонтальная конфигурация в течение почти всего дня, начиная с лондонской сессии (серая вертикальная линия). Это указывает нам, чтобы мы посмотрели на индикаторе CCI, есть ли сильный импульс в одном направлении. Согласно показаниям CCI, мы имеем большинство положительных баров (более 6 подряд), предполагая, что восходящее движение предпочтительнее, чем нисходящее. Однако, обратите внимание, что после закрытия лондонской сессии, на первом касании верхней Полосы Боллинджера, мы имеем снижение CCI, предполагающее, что восходящий импульс исчезает. Если горизонтальная конфигурация Полос Боллинджера сохранится, то цена не должна сильно нарушить верхнюю полосу и должна вернуться к среднему значению, по крайней мере, к 20EMA.

Это происходит как на свече в 9.00, так и на свече в 13.00, когда оба движения достигли 20EMA в краткосрочный период времени.

Как это можно использовать входить в короткую сторону, измеряя ширину Полос Боллинджера. Во время обеих этих сделок, Полосы Боллинджера отстояли друг от друга приблизительно на 110 пунктов. Возьмем 5% от этой величины, и отнимем от значения Полосы Боллинджера, на которой мы хотим войти. Так как мы входим в короткую сторону у верхней Полосы Боллинджера, то мы будем продавать прямо на уровне 1.4352 или 1.4360 для первого или второго касания, что приблизительно на 5% ниже верхней полосы. Затем берем 15% расстояния между Полосами Боллинджера (110 * 0.15 = 16.5 пунктов) и добавляем это значение к верхней Полосе Боллинджера, чтобы разместить защитный стоп-ордер. Размещаются два лота на продажу на уровне входа с целью для консервативных трейдеров на 20EMA, а для агрессивных трейдеров с 1-й целью на 20EMA и 2-й целью сразу на 5% выше нижней Полосы Боллинджера.

По существу, если вы просто ставите цель на 20EMA (на полпути между двумя полосами), то планируете прибыль в 45% диапазона и подвергаетесь риску лишь в 20% диапазона, что дает вам вполне солидное соотношение прибыли к риску - 2.25. Если же вы ставите более длинную цель, то на 100 пунктов диапазона вы рискуете 20 пунктами * 2 лота = 40 пунктов и имеете потенциальную прибыль в 45 пунктов (1-й лот) и 90 пунктов (2-й лот) с общей суммой 135 пунктов при 40 пунктах риска соотношение прибыли к риску составляет 3.375.

Если вы объедините этот сценарий со значениями CCI меньше /-100, или идеально меньше /-50, то вы значительно увеличите вероятность, что валютная пара развернется и, по крайней мере, достигнет вашей первой цели.

Учитывая, насколько неинтересными были для валютных трейдеров американские сессии в последнее время, мы должны приспособиться к рыночной среде и применить больше методов Возврата к средней вместо того, чтобы надеяться на большие тренды/прорывы, которые были столь распространены во втором полугодии 2008г.


Нашли ошибку или опечатку в тексте? Выделите её, нажмите

 Другие статьи автора 
 Комментарии посетителей 
Рыночная среда
 
Написать комментарий:

Чтобы оставить комментарий необходимо войти или зарегистрироваться.

ССЫЛКА НА СТАТЬЮ:
Прямая ссылка на статью «Рыночная среда»:
Код для вставки на сайт или в блог:
Код для вставки на форум PHPBB:
Новые товары в магазине:
99% проходимость
Форекс стратегия с профитом 2-3к в день с депом 10к 99% проходимость
500 руб.

Записки FX-трейдера
Как выжить и добиться успеха на Forex. Максим Левашов.
Скачать бесплатно
Форекс-объявления:

Показано форекс-объявлений:
в июле: 100 969 652;
вчера: 3 895 848 на 408 сайтах;
Разместить форекс-объявление
ООО 'ФорексМагазин'. Лицензия Минпечати Эл № ФС 77-20968 © 2004-2017