Недельный обзор валютного рынка от 11.03.2019

Марио Драги действительно удивил, ведь то, что он сказал в ходе своей пресс-конференции сразу после заседания правления Европейского Центрального Банка, стало полной неожиданностью. Тут стоит вспомнить, что еще прошлым летом просто насмехались над теми, кто осмеливался апеллировать к самому низкому и мерзкому, то есть макроэкономической статистике, и говорил о том, что для сворачивания программы количественного смягчения нет никаких предпосылок. Как вообще эти глупцы осмеливались высказывать подобное, если сам Марио Драги обещал ее свернуть? И ведь свернул же ее. В декабре прошлого года. Но что случилось в минувший четверг? По факту, глава Европейского Центрального Банка объявил о возобновлении программы количественного смягчения. Нет, сам печатный станок запускать никто не будет, но вместо этого Европейский Центральный Банк анонсировал расширение долгосрочного кредитования банков. Делается это по той причине, что за время действия программы количественного смягчения европейские банки понабрали у регулятора кучу денег, и их нужно возвращать. И оказывается, если они их вернут, то многие из них окажутся банкротами. Так что Марио Драги запускает механизм откладывания этих платежей на неопределенный срок. То есть программу количественного смягчения свернули, но не завершили. Ну а самое смешное то, что в качестве причин таких шагов Марио Драги назвал сложную экономическую ситуацию в крупнейших странах зоны евро, а это именно то, на что указывали все те, кто говорил о преждевременности сворачивания программы количественного смягчения. Но кроме этого глава Европейского Центрального Банка в качестве причин перечислил рост протекционизма, а также популизма. Вот про популизм многие вообще не поняли, так как сами действия Европейского Центрального Банка являются популизмом в чистом виде. Мол, зальем экономику деньгами и будет всем счастье. Короче, никто не ожидал такого поворота, и единая европейская валюта оказалась в роли терпящего бедствие.И понятное дело, что на фоне таких событий мало кто вообще смотрел на статистику. Хотя произошедшее наглядно демонстрирует, что смотреть на нее стоит, ибо рано или поздно реальность, которую и описывает макроэкономическая статистика, берет свое. Тем более что на минувшей неделе выходил целый ворох данных по рынку труда Соединенных Штатов. В частности, число заявок на пособия по безработице сократилось на 53 тыс. Так, число первичных заявок уменьшилось на 3 тыс., а повторных на 50 тыс. Ну и, конечно же, публиковался доклад Министерства труда Соединенных Штатов, который является одним из главных событий в финансовом мире. И содержание данного доклада показало, что за месяц было создано всего 20 тыс. новых рабочих мест, что само по себе крайне мало, тем более что в предыдущем месяце было создано 311 тыс. рабочих мест. Также средняя продолжительность рабочей недели сократилась с 34,5 часа до 34,4 часа. Однако уровень безработицы понизился с 4,0% до 3,8%, а темпы роста средней почасовой заработной платы ускорились с 3,1% до 3,4%. Таким образом, содержание доклада оказалось разнонаправленным, хотя в целом довольно оптимистичным. Ведь безработица не просто находится на очень низком уровне, что говорит о том, что вряд ли стоит ждать высоких темпов создания новых рабочих мест, но еще и сокращается. Да и зарплаты растут. Более того, продажи новых домов увеличились на 3,7%, начатых строек на 18,6%, а число выданных разрешений на строительство на 1,4%. Так что сама американская статистика благоволила укреплению доллара. Но и европейская статистка оказалась довольно позитивной, так как темпы роста цен производителей остались неизменными, а не снизились Да и темпы роста розничных продаж ускорились с 0,3% до 2,2%. Однако не обошлось без негатива, так как итоговые данные по ВВП за четвертый квартал показали замедление темпов экономического роста с 1,6% до 1,1% при прогнозе 1,2%. Таким образом, у единой европейской валюты и без того был повод для снижения. А вот фунту не за что было держаться, так как никаких серьезных данных не выходило, и он был вынужден следовать за единой европейской валютой. Рубль тоже подешевел, но не существенно, так как он получил поддержку в виде инфляции, которая выросла с 5,0% до 5,2%. А рост инфляции, в разумных пределах, всегда привлекает инвесторов, так как гарантирует окупаемость инвестиций.Тем не менее нужно отметить, что события развивались строго в логике выходивших макроэкономических данных, особенно в Соединенных Штатах. Следовательно, в первую очередь стоит обратить внимание на американскую статистику, которая будет выходить на этой неделе. В частности, уже вышли данные по розничным продажам, темпы роста которых не замедлились, а остались неизменными, что, естественно, тут же отразилось на долларе. В виде его укрепления. Но на этой неделе еще выходят итоговые данные по инфляции, которые должны подтвердить факт ее замедления с 1,9% до 1,6%. Однако это уже учтено рынком после выхода предварительных данных, и если итоговые данные подтвердят их, то особого эффекта наблюдаться не будет. Но еще будут опубликованы данные по промышленному производству, которые, как ожидается, покажут замедление темпов роста с 3,8% до 3,5%. Таким образом, в целом прогнозы по американской статистике не самые радостные.В Европе также выходят итоговые данные по инфляции, которые должны подтвердить предварительную оценку, показавшую ускорение темпов роста потребительских цен с 1,4% до 1,5%. Но, как и в случае с Соединенными Штатами, это уже учтено рынком. А вот данные по промышленному производству, которые могут показать замедление темпов спада промышленности с 4,2% до 2,1%, могут оказать поддержку единой европейской валюте. Тем не менее спад есть спад, так что оптимизм будет умеренным. Более того, единая европейская валюта будет находиться в зависимости от очередного обсуждения Brexit'a в Палате общин, и, скорее всего, стоит ждать роста оптимизма, который будет способствовать укреплению единой европейской валюты до 1,1325.Единственное, что будет интересовать участников рынка, так это очередное голосование в Палате общин по вопросу бракоразводного соглашения с Европейским Союзом. Тереза Мэй должна представить парламентариям доработанный вариант соглашения уже с учетом требования и пожеланий народных избранников. Учитывая, что доработанный вариант соглашения, вплоть до знаков препинания, повторяет уже отвергнутое ими соглашение, итог голосования вполне предсказуем. Но премьер-министр уже заранее объявила о том, что после этого будет голосование по вопросу отсрочки Brexit'a, для того чтобы заполучить хоть немного драгоценного времени и постараться успеть согласовать оставшиеся вопросы с Брюсселем. Очевидно, что ничего это не изменит, так как представители Европейского Союза уже устали повторять, что никаких дополнений к существующему варианту соглашения ждать не стоит. Но сам факт того, что у Терезы Мэй есть еще немного времени, чтобы избежать самого худшего для Великобритании варианта развития событий, будет воспринято с однозначным оптимизмом. И участникам рынка будет совершенно безразлично, что темпы спада промышленного производства ускорятся с 0,9% до 1,4%. Точнее, они на это даже не посмотрят. Так что фунт имеет все шансы для роста до 1,3175.Что касается рубля, то тут вообще все скучно. Конгресс Соединенных Штатов еще не приступает к серьезному рассмотрению новых санкций в отношении России, да и никакой мало-мальски интересной статистики тоже не публикуется. Таким образом, доллар и дальше будет оставаться в районе 66,00 рубля.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Иена начинает новую жизнь

Поклонников японской иены бросает то в жар, то в холод. После впечатляющего старта из-за флэш-аварии валюта Страны восходящего солнца попала в немилость на фоне улучшения глобального аппетита к риску. Готовность ФРС сделать продолжительную паузу в процессе нормализации денежно-кредитной политики и прогресс в переговорах США и Китая взвинтили американские фондовые индексы к максимальным отметкам с середины осени. Одновременно вернулся интерес к операциям carrytradeи к продажам валют фондирования. Очевидно, что в таких условиях иене приходилось несладко, однако пришла весна, и ситуация на Forex начинает меняться.Динамика индекса Доу-Джонса и USD/JPYИнвесторы понимают, что в условиях ухудшения макроэкономической статистики по Штатам, замедления американской экономики и сильного доллара США бесконечно долго акции расти не могут. По мере продвижения на север фондовые индексы сбрасывают скорость, а коррекции становятся все глубже. Высокая стоимость хеджирования валютных рисков при инвестициях в американские активы заставляет японские компании трижды подумать, прежде чем вкладывать деньги за рубежом. Наконец, дивергенция в монетарной политике может, наконец, сыграть на стороне «медведей» по USD/JPY.Внутри финансового сектора Страны восходящего солнца все чаще слышны разговоры о необходимости нормализации. Несмотря на масштабный монетарный стимул, таргет 2% по-прежнему неуловим, однако побочные эффекты от программ позволяют критиковать Харухико Куроду и его команду. В первую очередь это касается убытков по банковским операциям. Кроме того, заемщики, веря, что ставки будут оставаться на предельно низких уровнях очень долго, не спешат брать кредиты на развитие бизнеса. Наконец, правительство из-за низкой стоимости заимствований не знает меры в привлечении новых финансовых ресурсов и нарушает, таким образом, фискальную дисциплину. Дыма без огня не бывает. Сколько бы Харухико Курода ни говорил о готовности расширить масштабы QE в случае необходимости, инвесторы понимают, что потенциал программы и возможностей регулятора в целом ограничен. Слухи о нормализации могут стать мощным фундаментом для укрепления иены. Тем более что срочный рынок увеличивает вероятность снижения ставки по федеральным фондам в 2019. В настоящее она превышает 15%. Таким образом, если в 2015 дивергенция играла на стороне «быков» по USD/JPY, то в 2019 и позднее она может стать козырем «медведей».Вместе с тем говорить с полной уверенностью, что пара пойдет вниз, нельзя. Для этого прежде всего нужно ухудшение глобального аппетита к риску, основанием для которого могут стать разочаровывающая макроэкономическая статистика по Штатам и (или) эскалация торгового конфликта. Возможно, сменится арена боевых действий. В них, например, могут участвовать США и ЕС. Технически продолжается трансформация паттерна «Акула» в 5-0. Если «медведи» сумеют опустить котировки USD/JPY ниже поддержек на 110,8 (61,8%) и 109,65 (50%), инициатива перейдет в их руки. Для продолжения ралли «быкам» необходимы уверенные штурмы сопротивлений на 112,5 и 113,5. USD/JPY, дневной графикМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Аналитический обзор валютного рынка

Экономический календарь практически пуст, поэтому и торговая активность остается сдержанной. Сегодня США отчитаются по изменению объемов розничных продаж в январе. Напомню, что этот показатель...

FIBO Group, 7 лет назад

Роман Шевченко

Торговые рекомендации по валютной паре EURUSD - расстановка торговых ордеров (11 марта)

Валютная пара Евро/Доллар к концу недели проявила умеренную волатильность 60 пунктов, концентрируясь на коррекционном ходе. С точки зрения технического анализа мы видим, что после ралли четверга пара снизилась вплоть до 1,1176, преодолевая на пути тот самый сильный координат в лице диапазонного уровня поддержки 1,1214, но спекулятивное снижение продлилось недолго, и уже в пятницу мы увидели логичную коррекцию. С чем была связана данная активность, естественно, с информационно-новостным фоном. В четверг имело место важное событие, заседание ЕЦБ, где ставку, конечно, не тронули, а вот на пресс-конференции Марио Драги сумел всех удивить. Глава ЕЦБ практически напрямую заявил, что возобновляет программу количественного смягчения и ставку намерен удерживать на текущем уровне по крайней мере до конца 2019 года. Естественно, такого рода новость моментально отразилась на графике падением евро. Рассматривая пятницу, мы видим не такой уж плохой новостной фон из Соединенных Штатов, уровень безработицы снизился с 4,0% до 3,8%, но излишняя перепроданность не дала медведям удержаться и коррекция быстро нас вернула к уровня 1,1214.Сегодня в плане экономического календаря мы имеем данные по розничным продажам в Штатах, где ждут замедления с 2,3% до 1,9%.Дальнейшее развитиеАнализируя текущий торговый график, мы видим, что котировка с корректировалась вплоть до значения 1,1258, но после чего замерла в пределах диапазонного уровня 1,1214. Вероятно предполагать временную болтанку в пределах 1,1220/1,1260, где трейдеры выжидают завтрашнего голосования в парламенте Великобритании касательно соглашения о Брекзите.На основе имеющихся данных возможно разложить ряд вариаций, давайте их рассмотрим:- Позиции на покупку рассматриваем в случае отработки уровня и фиксации выше чем 1,1260, с перспективой 1,1300.- Позиции на продажу рассматриваются уже после фиксации цены ниже чем 1,1215, с первичной перспективой 1,1180.Индикаторный анализАнализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что в краткосрочной перспективе имеется восходящий интерес на фоне текущей коррекции. Внутридневная и среднесрочная перспективы так и сохраняют нисходящий интерес на общем фоне рынка.Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год Замер волатильности отражает среднесуточное колебание с расчета за Месяц / Квартал / Год. (11 марта строилась с учетом времени публикации статьи) Волатильность текущего времени составляет 37 пунктов. Вероятно предполагать, что в случае зависания в пределах диапозонного уровня 1,1214 волатильность так и останется в рамках среднесуточного показателя.Ключевые уровниЗоны сопротивления: 1,1300**; 1,1440; 1,1550; 1,1650*; 1,1720**; 1,1850**; 1,2100Зоны поддержки: 1,1214**; 1,1120; 1,1000.* Периодический уровень** Диапазонный уровеньМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD 11 марта – рекомендации технического анализа

GBP/USDВ сегодняшнем экономическом календаре в основном представлена статистика из США. Наиболее важные показатели ожидаются в 15:30 по московскому времени. Игроки на понижение продолжили снижение и сейчас находятся в зоне притяжения (1,1278 – 1,3010), где объединились сразу несколько поддержек с различных временных интервалов. В результате в сложившейся ситуации возможно торможение и консолидация. В случае преодоления поддержек следующим ориентиром для снижения станет район 1,2892-99 (цель на пробой облака Н4 + месячный Тенкан + недельный Киджун), промежуточная поддержка на этом пути расположена на 1,2931 (первый целевой ориентир цели Н4 + дневной Сенкоу Спан А). Поддержка технических инструментов в момент анализа полностью на стороне игроков на понижение. Медведи сейчас тестируют первую поддержку классических Пивот-уровней (1,2965). Следующими ориентирами для снижения являются S2 (1,2918) и S3 (1,2847). Важные сопротивления, которые способны повлиять на действующий баланс сил, сегодня расположены на 1,3036 (центральный Пивот-уровень дня) и 1,3127 (недельная долгосрочная тенденция).Новых дивергенций нет.Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52), Pivot Points (классические), Moving Avarage (120)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Чего ждать от EUR/USD в свете смягчения позиции ЕЦБ – мнения экспертов разошлись

По итогам очередного заседания, которое состоялось в минувший четверг, Европейский центральный банк (ЕЦБ) объявил о намерении сохранить ставки на прежнем уровне как минимум до конца этого года, а также анонсировал запуск в сентябре очередной программы долгосрочного кредитования банков. Это вызвало серьезные разногласия среди аналитиков по поводу дальнейших перспектив пары EUR/USD.По мнению ряда экспертов, смягчение позиции регулятора практически не оставляет евро шансов для роста.«Решения, озвученные ЕЦБ на последнем заседании, возможно, окажут поддержку европейской экономике, однако какого-либо видимого эффекта от них в текущем году вряд ли стоит ожидать», – заявили представители ABN Amro Bank.При этом они отметили, что существенного обвала курса единой европейской валюты не следует ждать, поскольку большинство негативных новостей по евро уже заложено в котировки.По прогнозу банка, к концу первого полугодия пара EUR/USD может просесть до отметки в 1,10.Между тем специалисты UBS считают, что в первой половине 2019 года курс единой валюты по отношению к доллару останется в границах устоявшегося диапазона, а во второй – поднимется до уровня в 1,20.«ЕЦБ, по-видимому, пытается выиграть для себя время, чтобы правильно "откалибровать" свою политику», – полагают аналитики.По их словам, в качестве поддерживающих факторов для евро будут выступать улучшение экономических показателей в еврозоне, а также разрешение торговых конфликтов, в том числе между США и Поднебесной.«Такое развитие событий представляется нам более вероятным сценарием, чем дальнейшее падение курса евро с текущих уровней», – сообщили в UBS.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD 11 марта – рекомендации технического анализа

EUR/USDЭкономический календарь текущего дня достаточно насыщен, но значимых событий и показателей немного. Отметить можно лишь публикацию показателей из США в 15:30 по московскому времени.Пара отработала отмеченные ранее ориентиры в виде поддержки нижней границы месячного облака (1,1216), исторического уровня (1,1186) и дневной цели на пробой облака (1,1195). В результате в настоящее время мы наблюдаем работу в коррекции. Сопротивлениями в случае развития подъёма выступит зона 1,1280-98, где объединились пройденные накануне уровни – месячный Фибо Киджун (1,1280) и уровни дневного креста Ишимоку. Длительное торможение, отсутствие развития коррекционного движения могут сейчас подготовить силы для пробоя встреченных поддержек, после чего будет восстановлен и продолжен нисходящий тренд. Преодоление дневной цели на пробой облака вернёт актуальность, в качестве следующего понижательного ориентира, недельной цели на пробой облака.К настоящему моменту, благодаря активной поддержке технических индикаторов, игрокам на повышение удалось завладеть центральным Пивот уровнем (1,1221). Данный уровень сейчас выступает в роли рубежа, позволяющего сохранять начальное преимущество игроков на повышение. Следующим важным сопротивлением является сегодня недельная долгосрочная тенденция (1,1283), закрепление выше существенно повлияет на распределение сил. Новые дивергенции пока не сформированы.Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52), Pivot Points (классические), Moving Avarage (120)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Упрощенный волновой анализ. Обзор #USDX (индекс доллара США) на неделю от 11 марта

Крупный ТФ:Доминирующая с начала прошлого года восходящая волна развивается по импульсному сценарию. С начала осени в ней развивается последний участок, в котором первые части (А+В) завершены.Мелкий ТФ:Бычья волна от 10 января достигла сильного сопротивления. В последние дни вниз развивается движение с сильным разворотным потенциалом, что указывает на начало коррекции.Прогноз и рекомендации:В ближайшие дни курс доллара будет в основном двигаться в боковой плоскости, к нижней границе флетового коридора. Далее ожидается смена курса и повторный рост курса. Описанной последовательностью алгоритма движения могут воспользоваться трейдеры, сначала совершая кратковременные покупки, а затем ища сигналы продажи национальных валют в основных парах.Зоны сопротивления:- 98.50/98.70- 97.60/97.80Зоны поддержки:- 96.90/96.70Пояснения к рисункам: В упрощенном волновом анализе используется волны, состоящие из 3 частей (А-В-С). На каждом из рассматриваемых масштабов графика анализируется последняя, незавершенная волна. Зоны демонстрируют расчетные участки с наибольшей вероятностью разворота. Стрелки указывают волновую разметку по используемой автором методике. Сплошным фоном показана сформированная структура, пунктирным – ожидаемые движения. Внимание: Волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструмента по времени. Для проведения торговой сделки требуются подтверждающие сигналы используемых Вами торговых систем!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по валютной паре GBPUSD - расстановка торговых ордеров (11 марта)

Валютная пара Фунт/Доллар к концу торговой недели проявила высокую волатильность 118 пунктов, в результате имея устойчивое нисходящее движение. С точки зрения технического анализа мы уже имеем не просто коррекцию от уровня 1,3300, а полноценный ход, где котировке удалось достигнуть психологического уровня 1,3000. Загадка столько устойчивого хода кроется именно в информационно-новостном фоне, а теперь подробно. Толчком для укрепления доллара послужило еще в четверг заседание ЕЦБ, где Марио Драги, буквально напрямую заявил, что возобновляет программу количественного смягчения. Естественно, такого рода новость просто обвалило евро, а из-за высокой корреляции потянулся и фунт на дно. Негативный фон на том не останавливается, Брекзит трещит со всех сторон, а премьер-министр Британии Тереза Мэй лишилась поддержки почти всего кабинета министров (за исключением двух его членов) из-за кризисной ситуации с выходом страны из состава ЕС. Члены британского правительства выступают за уход Мэй в отставку не позднее июля.Текущая торговая неделя ожидает быть крайне волатильной, на пути у нас аж три голосования в парламенте Британии 12,13 и 14 марта, естественно, касательно Брекзита.Сегодня в плане экономического календаря мы имеем данные по розничным продажам в Штатах, где ждут замедления с 2,3% до 1,9%.Дальнейшее развитиеАнализируя текущий торговый график, мы видим, что котировка достигла психологического уровня 1,3000, где день был начат с ГЭПа, на время преодолевая данный уровень. Сейчас гэп уже закрыт, и котировка пытается уйти в логичную коррекцию, но стоит понимать, что негативный фон по Британии сохраняется и от него никуда не деться, в то же время коротких позиций также достаточно. Тем самым не исключаю, что текущая коррекция сменится в откат - застой вдоль уровня 1,3000, выжидая предстоящие голосования.На основе имеющихся данных возможно разложить ряд вариаций, давайте их рассмотрим:- Позиции на покупку рассматривает в случае четкой фиксации выше чем 1,3045 с перспективой 1,3070 (первая точка).- Позиции на продажу рассматриваются уже после четкой фиксации цены ниже чем 1,2950.Индикаторный анализАнализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что в краткосрочной перспективе интерес сменился на восходящий на фоне попытки отработки уровня 1,3000. Внутридневная и среднесрочная перспектива сохраняют нисходящий настрой на общем фоне рынка.Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год Замер волатильности отражает среднесуточное колебание, с расчета за Месяц / Квартал / Год. (11 марта строилась с учетом времени публикации статьи)Волатильность текущего времени составляет 56 пунктов. В случае застоя вдоль психологического уровня, волатильность останется в пределах среднесуточного показателя.Ключевые уровниЗоны сопротивления: 1,3000**(1,3000/1,3050); 1,3130*; 1,3200*; 1,3300; 1,3440**; 1,3580*; 1,3700Зоны поддержки: 1,3000**(1,3000/1,3050); 1,2920*; 1,2770(1,2720/1,2770)**; 1,2620; 1,2500*; 1,2350**.* Периодический уровень** Диапазонный уровеньМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: глава ФРС повысил значимость завтрашнего релиза

Южный импульс пары евро-доллар, который был задан итогами «голубиного» заседания ЕЦБ, окончательно угас: покупатели смогли удержать цену в рамках 12-й фигуры, демонстрируя коррекционный рост. Но это вовсе не означает, что произошёл перелом тренда – медведи eur/usd просто были дезориентированы аномально слабыми Нонфармами, а также мягкими высказываниями главы ФРС. Однако в целом нисходящая динамика не утратила своей актуальности. Завтрашний релиз данных по росту американской инфляции может придать силу южному движению, особенно если выйдет лучше предварительных прогнозов. Также на настроение трейдеров будет влиять Брекзит, который вошёл в свою решающую фазу. В целом текущая неделя обещает быть нескучной и во многом определяющей.Напомню, что пятничные Нонфармы оказались весьма неоднозначными. При снижении уровня безработицы до 3,8% (при прогнозе 3,9%), показатель прироста занятых в несельскохозяйственном секторе рухнул до рекордно-низкого значения в 20 тысяч при прогнозе роста на 185 тысяч. В частном секторе экономики и производственном секторе также был зафиксирован аномально низкий рост. И хотя такая крайне слабая динамика не свидетельствует о замедлении рынка труда в целом (реальную картину исказила сезонная коррекция и/или массовая забастовка учителей, которая повлияла на подсчёт уволенных и утроившихся на работу), доллар приостановил своё наступление по всему рынку, в том числе и в паре с евро. Глава ФРС, который выступил на телеканале CBS сегодня ночью (т.е. вчера вечером по североамериканскому времени), не смог восстановить спрос на гринбек. В целом он ничего нового не сказал, но акцентировал внимание рынка на существующие риски, напомнив при этом, что ставки сейчас находятся на нейтральном уровне. Джером Пауэлл в присущей ему манере пытался маневрировать между мягкими высказываниями и оптимистичными комментариями, сохраняя тем самым соответствующий баланс. Так, он снова повторил, что экономика США находится в отличной форме, а основные риски связаны с внешними факторами: это и замедление китайской и мировой экономики, и Брекзит, и снижение ключевых макропоказателей в Европе. По его словам, сложившиеся условия усиливают глобальное дезинфляционное давление, и Штаты здесь не стали исключением. Поэтому, несмотря на сохраняющийся рост американской экономики, Федрезерв вынужден сохранять ставки на текущих уровнях, пока инфляция в США демонстрирует слабый рост.В этом контексте завтрашние данные по росту американского индекса потребительских цен играют большую роль. С ноября прошлого года ИПЦ находится на нулевом уровне (в месячном исчислении), тогда как в феврале ожидается минимальный, но всё же рост – до 0,2%. В годовом исчислении индикатор должен остаться на уровне января, то есть на отметке 1,6%. Если говорить о базовой инфляции, без учета цен на продукты питания и энергоносители, то здесь ожидается стагнация: в месячном выражении показатель выходит на отметке 0,2% с октября 2018 года. В годовом выражении – на отметке 2,2% с ноября прошлого года. И в феврале индикатор должен вырасти до аналогичных значений. Любое отклонение от прогнозов окажет достаточно сильное влияние на индекс доллара. По большому счёту, Федрезерв приостановил процесс ужесточения монетарной политики по двум причинам: во-первых, это внешние риски, во-вторых – слабый рост инфляции. Поэтому, если инфляционные показатели выйдут «из зимней спячки», то уже во второй половине этого года ФРС может вернуться к повышению ставок. Здесь также стоит напомнить, что, по информации американской прессы, в стане ФРС назрел серьёзный раскол. Представители условно «ястребиного» крыла регулятора считают, что если американская экономика продолжит укрепляться (пусть и медленными темпами) на фоне снижения безработицы, то процентную ставку необходимо плавно повышать. Их оппоненты не согласны с такой постановкой вопроса: по их мнению, ужесточать монетарную политику нужно лишь в том случае, если инфляция превысит целевой двухпроцентный уровень, причём не только превысит, но и закрепится выше данного значения. Именно поэтому завтрашние цифры могут вызывать достаточно сильную волатильность среди долларовых пар. Если инфляция покажет признаки восстановления, медведи eur/usd используют этот повод для возобновления наступления. В обратном же случае коррекция получит своё продолжение. По большому счёту, 12-я фигура в данном случае – «перевалочная база». Продавцам необходимо вернуться в рамки 11-го уровня, а быкам – наоборот, преодолеть и закрепиться выше отметки 1,1300. Завтрашний день поможет понять, в какую сторону качнётся ситуация по паре. А вот сегодняшним ценовым колебаниям доверять не стоит: накануне решающего голосования в британском парламенте и в преддверии релиза американского ИПЦ пара может демонстрировать импульсные рывки и ложные движения. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EURUSD: Слабые данные по рынку труда США еще не повод для волнения

Евро проигнорировал слабые данные по Германии и продолжил свою восходящую коррекцию против доллара США, несмотря на предупреждения Европейского центрального банка о возможно замедлении темпов экономического роста в начале этого года.Слабые данные по Германии в очередной раз указывают на тот факт, что экономика ЕС постепенно скатывается в рецессию. Согласно отчету Федерального бюро статистики Германии, заказы в производственной сфере Германии сократились, однако данные за декабрь были пересмотрены в сторону повышения. Так, заказы в производственной сфере Германии в январе упали на 2,6% по сравнению с предыдущим месяцем, тогда как экономисты ожидали их увеличения на 0,5%.В декабре заказы выросли на 0,6% по сравнению с ноябрем, тогда как ранее сообщалось о падении заказов в декабре на 1,6%.Текущие показали по заказам еще раз указывают на продолжение замедления темпов активности в начале этого года у флагманской экономики еврозоны.Уже во второй половине дня покупатели рисковых активов воспользовались моментом и продолжили открывать длинные позиции в евро после выхода слабого отчета, указывающего на то, что число рабочих мест вне сельского хозяйства США в феврале этого года хоть и выросло, но оказалось намного хуже прогнозов экономистов.Согласно данным Министерство труда США, число рабочих мест вне сельского хозяйства выросло лишь на 20 000, тогда как экономисты ожидали увеличения показателя более чем на 180 000. Уровень безработицы достиг рекордного минимума и составил 3,8% в феврале против 4,0% в январе. Экономисты ожидали, что безработица составит 3,9%.Что касается технической картины пары EURUSD, то дальнейший рост будет ограничен крупным уровнем сопротивления в районе 1.1260, от которого в рынок начнут возвращаться продавцы рисковых активов. Однако прорыв этого диапазона может привести к смене нисходящего тренда. Более вероятным сценарием для пары будет отскок от сопротивления 1.1260 с обновлением минимума 1.1200. Лишь оттуда в рынок будут возвращаться реальные покупатели, ставящие на дальнейший рост евро в краткосрочной перспективе. Канадский доллар вырос против доллара США после хорошего отчета по рынку труда.Согласно данным, число рабочих мест с полной занятостью в Канаде в феврале существенно выросло и оказалось выше прогнозов экономистов. Это позволят говорить о том, что ухудшение перспектив канадской экономики может быть слегка сглажено в будущем. Согласно отчету Национального бюро статистики Канады, число рабочих мест выросло на 55 900 в феврале этого года, тогда как экономисты ожидали, что число рабочих мест останется без изменений по сравнению с январем. В январе в Канаде было создано 66 800 новых рабочих мест.Уровень безработицы в феврале не изменился, составив 5,8%.Что касается технической картины пары USDCAD, то существует крупный уровень сопротивления в районе 1.3465, от которого можно рассчитывать на активные продажи со стороны крупных игроков. Прорыв и закрепление ниже поддержки 1.3415, чего не удалось сделать в пятницу, на фоне фиксации коротких позиций приведет к дальнейшей нисходящей коррекции в район более крупной поддержки 1.3375 и 1.3330. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Упрощенный волновой анализ. Обзор USD/JPY на неделю от 11 марта

Крупный ТФ:На графике мажора японской йены с прошлого марта формируется алгоритм восходящей волны. К концу года были полностью завершены первые 2 части (А+В).Мелкий ТФ:Бычья волна от 3 января завершает более крупную волновую модель. Волна развивается по импульсному типу, с минимальными откатами. Прошлую неделю цена корректировала последний участок тренда. Достигнута расчетная зона завершения.Прогноз и рекомендации:В ближайшие дни ожидается завершение флетового настроя движения и начало активного ценового подъема. Кратковременный прокол ниже зоны поддержки возможен, но маловероятен. Рекомендуется обратить внимание на сигналы покупки инструмента.Зоны сопротивления:- 113.30/113.80Зоны поддержки:- 111.20/110.70Пояснения к рисункам: В упрощенном волновом анализе используется волны, состоящие из 3 частей (А-В-С). На каждом из рассматриваемых масштабов графика анализируется последняя, незавершенная волна. Зоны демонстрируют расчетные участки с наибольшей вероятностью разворота. Стрелки указывают волновую разметку по используемой автором методике. Сплошным фоном показана сформированная структура, пунктирным – ожидаемые движения. Внимание: Волновой алгоритм не учитывает продолжительность движений инструмента по времени. Для проведения торговой сделки требуются подтверждающие сигналы используемых Вами торговых систем!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Слабые нонфармы проигнорированы рынками

Отчет по рынку труда США, который, как предполагали инвесторы, предоставит информацию относительно общей направленности приближающегося заседания ФРС, не только не дал ответов на ожидаемые вопросы, а, скорее, поставил новые. Количество новых рабочих мест в феврале на уровне 20 тыс. оказалось существенно меньше прогноза в 180 тыс., что дает дополнительные аргументы голубиному крылу FOMC. В то же время объяснение нашлось быстро, и, похоже, оно полностью игроков устроило – во-первых, иногда такие провалы случаются, главное, чтобы они не подтвердились в следующем месяце, во-вторых, отмечалась плохая погода, а в-третьих – причина в шатдауне, и значит этот фактор временный и уже отыгран. В то же время ряд других параметров в отчете уверенно позитивный – уровень безработицы снизился с 4.0% до 3.8%, и на 0.4% выросла средняя заработная плата, в годовом исчислении рост составил 3.4%.Инвесторы предпочли считать отчет нейтральным и даже в чем-то позитивным, что отразилось в росте индекса доллара к закрытию недели. На заседании 20 марта ФРС представит обновленные макроэкономические прогнозы, и возросшая неопределенность будет рынками трактоваться, скорее, в пользу доллара, чем против него. Если выводы рынков верны, то сегодняшний отчет по розничным продажам в январе покажет рост относительно декабря и подтвердит уверенность относительно сильного потребительского спроса.EURUSDПромышленное производство в Германии снизилось в январе на 0.8%, результат заметно хуже ожиданий, также значительно просел торговый баланс из-за падения до нуля темпов роста импорта и одновременного увеличения импорта на 1.5%. Рынки, тем не менее, практически не прореагировали на негатив, рассудив, что данные за январь после заседания ЕЦБ уже не так актуальны. Евро пытается оттолкнуться от достигнутого 7 марта минимума 1.1175, и причины этому вполне убедительные. Во-первых, признаки восстановления экономики еврозоны все же есть, несмотря на длительный этап замедления в 2018 г. А во-вторых, все негативное, что могло произойти, уже произошло – ЕЦБ понизил прогнозы и объявил о введении с сентября программы TLTRO3, и теперь неопределенность принесет для евро скорее положительные новости, чем отрицательные, а значит причин для дальнейшего снижения на данном этапе немного. EURUSD в понедельник может попробовать вернуться к сопротивлению 1.1260/70 и далее уйти в боковой диапазон в ожидании новых данных. GBPUSDЗавтра стартует трехдневный марафон в парламенте Великобритании, к концу которого, как ожидается, будет принято решение просить ЕС продлить действие ст. 50 Лиссабонского договора. Рынки расценивают такой исход трех последовательных голосований как наиболее вероятный, и фунт, заметно теряющий в стоимости, уже учитывает предполагаемые итоги. Причины падения фунта понятны – с одной стороны, снижается вероятность выхода Великобритании из ЕС вообще без сделки, с другой – любое продление ведет к увеличению периода неопределенности, что приводит к снижению инвестиций и замораживанию долгосрочных проектов. Банк Англии в последнем квартальном отчете уже выражал озабоченность снижением потока инвестиций, бизнес-барометр Lloyds в феврале испытал довольно сильное снижение, прямо указывая на то, что до дна еще далеко. Впервые после кризиса 2008 г. инвестиции снижаются в течение четырёх кварталов подряд, и бизнесу негде взять позитивные ориентиры. Последние опросы PMI показывают, что компании готовятся к периоду неопределенности, увеличивают складские запасы, что ограничивает потенциал роста во 2 и 3 кварталах. Потребители Британии настроены наиболее пессимистично на перспективу 12 месяцев среди всех стран ЕС прогнозы на рост экономики пересматриваются в сторону снижения, что отодвигает в неопределенное будущее начало политики нормализации со стороны Банка Англии. Основным драйвером для фунта на ближайшие дни является соотношение сторонников и противников Мэй на голосовании 12 марта. Если разрыв составит около 100 голосов или менее, то рынки воспримут этот сигнал позитивно и фунт может отыграть часть потерь и попробует вернуться к уровню 1.3160. Если же Мэй проиграет больше 230 голосов, а это вполне возможно, то фунт уйдет ниже и продемонстрирует способность штурмовать поддержку 1.2772. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Торговый план 11.03.2019

На прошлой неделе курс EURUSD дал сильный сигнал, пробив вниз уровни 1.1230 и 1.1215, - сигнал на тренд вниз.Далее в пятницу вышли нонфарм-ы (отчет по занятости в США за февраль) очень слабые (всего +20 К) - и это приостановило падение евро.На новой неделе - 12-14 марта - будет принято наконец-то решение по Brexit - вероятнее всего, выход Британии из ЕС будет значительно перенесен по дате - скорее всего, на 2020 год.Кроме того, рынок повернулся лицом к данным по США - уже в понедельник выйдет отчет по розничным продажам.(Напомню, США уже перешли на летнее время и теперь новости и открытие рынка США на час раньше - 15.30 мск и 16.30 мск).Далее вторник - инфляция; среда - заказы на товары длительного пользования.Позитивно для рынка: США и Китай продвинулись к заключению соглашения по торговле - в частности, Китай (по частной информации) готов взять обязательство не занижать курс юаня для улучшения условий экспорта).EURUSD: Держим продажи от 1.1315.В случае разворота по евро наверх - покупаем при пробое 1.1425 наверх.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Bitcoin. Покупатели удержали биткоин

Резкое падение курса биткоина в пятницу вечером было ограничено поддержкой в районе 3 820, на которую я неоднократно обращал внимание. Сохранение торговли в узком боковом канале дает шанс покупателям биткоина на продолжение восходящей тенденции, которая была образована от 4 марта.Сигнал к покупкам Bitcoin (BTC):В пятницу был обновлен уровень поддержки 3 820, от которого можно построить нижнюю границу нового восходящего канала. Однако основной задачей быков в начале недели остается удержание уровня 3 910, что позволит рассчитывать на дальнейший рост в район максимума 4 000, который был протестирован в эти выходные и на обновление сопротивления 4 100, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае снижения под поддержку 3 910, к покупкам можно вновь возвращаться на отскок от минимума 3 820. Сигнал к продажам Bitcoin (BTC)Продавцам криптовалюты нужно постараться вернуть биткоин под поддержку 3 910, что будет сигналом на открытие коротких позиций с целью снижения в район 3 820 и 3 740, где рекомендую фиксировать прибыль. В ином случае можно продавать на ложном пробое в районе отметки 4 000 USD либо на отскок от максимума 4 100.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 11 марта. Торговая система «Каналы регрессии». Великобритания: второму референдуму быть?

4-часовой таймфреймТехнические данные:Старший канал линейной регрессии: направление – вверх.Младший канал линейной регрессии: направление – вверх.Скользящая средняя (20; сглаженная) – вниз.CCI: -170.0806Валютная пара GBP/USD продолжает движение вниз. Понедельник, 11 марта, будет, скорее всего, самым спокойным днем для фунта на этой неделе. Напомним, что уже завтра, 12 марта, в британском парламенте состоится первое голосование – по соглашению Терезы Мэй с ЕС. По мнению абсолютного большинства экспертов, а также самих членов парламента, эта сделка будет отклонена. Причина проста как день, текущий вариант «сделки» мало чем отличается от того, который парламент заблокировал в январе. Переговоры последних месяцев между Лондоном и Брюсселем не дали никаких результатов. 13 и 14 марта пройдут голосования за выход из ЕС без «сделки» и за отсрочку Brexit. И, вероятнее всего, Brexit перенесут на два или три месяца. Таким образом, позиции Терезы Мэй после весьма вероятного провала нового голосования будут еще больше подорваны. Уже никто не сомневается, что премьер дорабатывает в парламенте последние недели. Ожидается, что Тереза Мэй уйдет в отставку не позднее июня 2019 года. Однако остается открытым вопрос с дальнейшими переговорами с ЕС. Отсрочка Brexit даст дополнительное время, но для продуктивных переговоров нужны желания обеих сторон идти на уступки. Иначе мы через три месяца получим новую блокировку Brexit. Может, уже лучше стоит провести второй референдум? Ближайшие уровни поддержки:S1 – 1,2939S2 – 1,2878S3 – 1,2817Ближайшие уровни сопротивления:R1 – 1,3000R2 – 1,3062R3 – 1,3123Торговые рекомендации:Пара GBP/USD продолжает движение вниз. Таким образом, сейчас актуальны ордера на продажу с целями 1,2939 и 1,2878 до начала восходящей коррекции, о которой просигнализирует индикатор Хайкен Аши. Buy-позиции рекомендуется открывать в случае, если паре удастся преодолеть мувинг. В этом случае тенденция по инструменту вновь изменится на восходящую и станут актуальными лонги с целями 1,3184 и 1,3245. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрациям:Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.Младший канал линейной – фиолетовые линии однонаправленного движения.CCI – голубая линия в окне регрессии индикатора.Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы. Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 11 марта. Торговая система «Каналы регрессии». Евро немного вырос, но вряд ли сломает нисходящий тренд

4-часовой таймфреймТехнические данные:Старший канал линейной регрессии: направление – вниз.Младший канал линейной регрессии: направление – вбок.Скользящая средняя (20; сглаженная) – вниз.СCI: -172.2114Валютная пара EUR/USD в понедельник, 11 марта, начала восходящую коррекцию, о чем просигнализировал индикатор Хайкен Аши. Новая торговая неделя началась, но пара EUR/USD в ходе нее будет явно находится в тени пары GBP/USD. На этой неделе в Великобритании должно состоятся сразу несколько голосований по возможным вариантам Brexit, таким образом, именно на английском фунте будет сосредоточенно внимание трейдеров. Что касается пары EUR/USD, то на прошлой неделе она пробила важнейшую область поддержки 1,1250 – 1,1290 и теперь в техническом плане ей ничего не мешает продолжить движение вниз. Как мы поняли из последнего заседания ЕЦБ, никаких ужесточающих мер регулятор принимать в 2019 году не намерен, а значит перекос в монетарных политиках ЕС и США будет по-прежнему в сторону последних. Исходя из этого, разворот индикатора Хайкен Аши вниз послужит сигналом к возобновлению нисходящего тренда. Сегодня в Штатах будут опубликованы отчеты, касающиеся розничных продаж за январь. После провальных данных в декабре сейчас ожидается прирост всех производных показателя. Таким образом, доллар США сегодня может получить небольшую фундаментальную поддержку. В Евросоюзе на сегодня не запланировано никаких макроэкономических публикаций. Ближайшие уровни поддержки:S1 – 1,1230S2 – 1,1169S3 – 1,1108 Ближайшие уровни сопротивления:R1 – 1,1292R2 – 1,1353R3 – 1,1414Торговые рекомендации:Валютная пара EUR/USD начала корректироваться. Таким образом, сейчас рекомендуется дождаться завершения коррекции и возобновлять торговлю на понижение с целью уровень Мюррея «-1/8» - 1,1169. Buy-позиции можно будет рассматривать после закрепления цены выше скользящей средней линии. В этом случае лонги станут актуальными с первой целью 1,1353. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрациям:Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.Младший канал линейной регрессии – фиолетовые линии однонаправленного движения.CCI – голубая линия в окне индикатора.Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы. Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз 11.03.2019

Очень слабые данные по занятости в США, вышедшие в пятницу, - перебили дыхание тренду вниз по евро. Но тренд вниз не отменен.В центре внимания - снова Brexit. На 12-14 марта намечены ключевые голосования в парламенте Британии. Тереза Мэй сделает последнюю попытку провести соглашение с ЕС через парламент 12 марта, затем будет поставлен на голосование вопрос о выходе Британии из ЕС без соглашения (13 марта) - и затем 14 марта, как ожидается, - вопрос об откладывании даты Brexit. Наиболее вероятно, что выход Британии будет значительно перенесен по дате - на 2020 год или позднее.EURUSD: Сигнал на тренд вниз не отменен.Мы держим продажи от 1.1315.Возможны продажи от 1.1175Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Волновой анализ GBP/USD за 11 марта. Пара готовится к голосованию в парламенте по Brexit

Анализ волновой разметки:8 марта пара GBP/USD снизилась еще на 70 б.п., таким образом, нисходящий участок тренда, его первая волна, продолжает свое построение по плану. Предпосылок для завершения этой волны пока нет, пара осуществляет удачные попытки прорыва всех уровней Фибоначчи, которые встречаются ей на пути. Уже завтра для фунта стерлингов настанет весьма важный момент, когда парламент Великобритании будет голосовать за соглашение по Brexit с ЕС. Реакция рынка может быть любой, все будет зависеть от того, как рынок интерпретирует принятое парламентом решение. Таким образом, отказ от соглашения Терезы Мэй может даже повлиять благотворно на фунт, хотя по факту будет негативным моментом. Цели для покупок: 1,3348 – 0,0% по ФибоначчиЦели для продаж: 1,2891 – 50,0% по Фибоначчи(старшая сетка Фибоначчи)1,2784 – 61,8% по Фибоначчи(старшая сетка Фибоначчи)Общие выводы и торговые рекомендации: Волновая картина по-прежнему предполагает построение нисходящего набора волн. Поэтому продажи сейчас целесообразны с целями 1,2891 и 1,2784, что приравнивается к 50,0% и 61,8% по Фибоначчи. Более крупные продажи рекомендую при получении негативных новостей из Великобритании о Brexit. В ближайшее время может начаться построение коррекционной волны. Неудачная попытка прорыва одного из целевых уровней укажет на готовность пары к исполнению этого варианта.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс

Волновой анализ EUR/USD за 11 марта. Волна 5 могла завершить свое построение

Анализ волновой разметки:Торги в пятницу, 8 марта, завершились для пары EUR/USD повышением на 40 б.п. Идеальная отработка уровня 127,2% по сетке Фибоначчи, построенной по размеру волны 4, привела к отходу котировок от достигнутых минимумов. Также этот момент наводит на мысль о готовности пары к завершению построения понижательной волны 5, а также всего нисходящего участка тренда. Если это действительно так, то с текущих позиций евровалюта перейдет к построению минимум коррекционного участка тренда. Однако присутствуют и сомнения в том, что волна 5 завершена и не примет более сложный вид. Новостной фон для пары остается нейтральным, хотя после «голубиного» настроя представителей ЕЦБ евро может остаться под давлением рынка, что и приведет к усложнению волны 5. Цели для продаж: 1,1184 – 127,2% по Фибоначчи1,1119 – 161,8% по ФибоначчиЦели для покупок: 1,1419 – 0,0% по ФибоначчиОбщие выводы и торговые рекомендации: Пара остается в рамках предполагаемой волны 5. Но также существует вариант, при котором построение этой волны завершено. Таким образом, рекомендую дождаться прорыва уровня 127,2% по Фибоначчи и лишь после этого вновь продавать пару с целями, расположенными около расчетной отметки 1,1119, что соответствует 161,8% по Фибоначчи. В противном случае ожидаем построения нового восходящего участка тренда.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 лет назад

ИнстаФорекс