EUR/USD. Превью недели. Противостояние США – Китай только начинается.

Для европейской валюты в паре с американским долларом минувшая неделя закончилась невнятно. Участники рынка вновь проигнорировали процентов 90% макроэкономической информации, поступившей на рынок в течение недели. Пара EUR/USD не только осталась в канале консолидации, ограниченном уровнями 1,0750 – 1,1000, но и начала торговаться в еще одном боковом и более узком канале, ограниченном уровнями 1,0780 – 1,0880. Таким образом, по паре евро/доллар сейчас попросту наблюдается флэт. И мы считаем, что в принципе такое развитие событий вполне логично. Во-первых, как все мы знаем, вечного и постоянного тренда ни на одном рынке не бывает. Периоды трендового движения сменяются периодами коррекции и бокового движения. Начиная с 1 февраля рынки стали свидетелями минимум трех трендов по евро/доллару, каждый из которых был очень сильным. Таким образом, когда трейдеры насытили свои аппетиты, объемы торгов начали сокращаться, а открытие новых позиций стало небольшим. Преимущества у быков или медведей сейчас нет. Рынки оправились от шока, связанного с «коронавирусной» эпидемией и «коронавирусным» кризисом. Трейдеры осознали, что от этих двух событий пострадают все, и Европа, и Штаты, и весь мир. Таким образом, нельзя сделать вывод, что в какой-то определенной стране все хорошо, поэтому следует инвестировать в ее экономику и покупать ее национальную валюту. Во-вторых, для того, чтобы та или иная валюта начала дорожать в среднесрочной или долгосрочной перспективе, нужны глобальные фундаментальные основания. В последние годы, например, таким основанием была разница в процентных ставках между ЕЦБ и ФРС, благодаря ей доллар США медленно, но уверенно, дорожал. Сейчас разница не такая большая, как была еще несколько месяцев назад, а оба Центробанка во взаимодействии с правительствами накачивают свои экономики долларами и евро, раздавая дешевые кредиты и выкупая ценные бумаги. Таким образом, сейчас фундаментальных оснований для покупок доллара или евро попросту нет. В-третьих, перспектива. Никто не знает, чем завершиться кризис и сколько еще времени будет пандемия терзать человечество. Представители медицинской сферы разных стран, все как один, говорят, что на создание вакцины уйдет не менее года. Да, некоторые страны уже начали производить вакцины, но они не прошли всех клинических испытаний и не могут считаться эффективными и безопасными для человека. Таким образом, трейдеры попросту опасаются делать долгосрочные инвестиции. В Европе ожидается спад ВВП в 2020 году на 7,5%, а в Штатах – всего на 5%. Нужно инвестировать в доллар? А как быть с почти 30 миллионами безработных американцев? Таким образом, если и делать выбор сейчас, то в пользу китайского юаня. Правительству Китая удалось довольно быстро победить пандемию, и их экономика уже начала восстанавливаться, а по итогам 2020 года может даже вырасти на 1,2%. Да, этот рост минимален, но в сравнении с ВВП США и ЕС, это «небо из земля».Новая неделя будет призвана вновь ответить на вопрос, готовы ли участники рынка к формированию нового тренда, или продолжат торговать пару в узком ценовом диапазоне. Из важных событий(незапланированных) мы опять-таки выделяем все выступления Дональда Трампа, который уже давно является ньюсмейкером номером один в мире, а также любые новости, касающиеся противостояния Китай – США. Мы считаем, что Вашингтон не простит Китаю «коронавирус», особенно при условии сокращения американской экономики минимум на 5% при том, что китайская умудриться еще и вырасти на 1%-2% за тот же период. Таким образом, Белый Дом будет стремится нанести удар по китайской экономике, но так, чтобы не разрушить еще больше свою собственную. Нам, рядовым обывателям, сложно предположить сейчас, чем все может завершиться. Новая торгово-экономическая война между Западом и Поднебесной ударит по всей мировой экономике, которая не оправилась еще от первой торговой войны с теми же участниками, и находится сейчас под сильнейшим давлением из-за пандемии COVID-2019. Но другого варианта у Вашингтона и лично у Дональда Трампа попросту нет. Многие аналитики и эксперты уже заявляют, что благодаря новому кризису Китай может значительно укрепить свои позиции на международной арене, стать страной с крупнейшей экономикой в мире. Очевидно, что Штаты не могут этого допустить и будут продолжать оказывать давление на Пекин тем более, что как-никак именно из Китая пришла зараза, сразившая почти все страны мира. И в вопросе ответных мер и действий по отношению к Китаю большое значение будет иметь поддержка Вашингтона европейскими странами. В первую очередь, речь идет о Великобритании, чей Премьер Борис Джонсон является другом Дональда Трампа. Однако присоединиться к ним могут и другие европейские страны, которые также захотят компенсации ущерба от Китая. Если это произойдет, то торгово-экономическое противостояние может стать общемировым и тогда перспективы Китая уже не будет столь радужными.Ну а противостояние Дональд Трамп – Китай заслуживает написания уже не только статей, но и книг. Именно Китай, против которого так бодро воевал Трамп в последние годы, и хотел заставить играть по своим правилам, выгодным Америке, нанес ему такой удар, от которого вся страна будет оправляться очень долго. Да и надежды Трампа на переизбрание в ноябре тают на глазах. Еще во времена торговой войны Китай – США мы неоднократно говорили о том, что китайцам выгодно будет, если новым президентом станет не Трамп. Пекин даже обвиняли в том, что он намеренно затягивает торговые переговоры, чтобы дождаться выборов и победы другого кандидата. Однако, Трамп «раскусил» этот замысел и начал оказывать новое давление на Китай. В итоге «первую фазу» все-таки подписали и буквально через полтора месяца началась эпидемия. Поэтому, если предположить, что вирус действительно не случайно вырвался на свободу, то получается, что Китай грандиозно ответил Вашингтону на его торговую войну. При этом пострадал, конечно, весь мир, но тем не менее. Все козыри Трампа, которые он намеревался использовать в ходе предвыборной кампании нивелированы. Таким образом, в последние месяцы своего правления лидер США будет делать все, чтобы обелить себя и очернить Китай. А эта история получит свое развитие практически однозначно. Торговые рекомендации для пары EUR/USD:Техническая картина пары EUR/USD показывает, что движение вверх может продолжиться с целью уровень 1,0990, который является верхней границей бокового канала консолидации, так как на прошлой неделе трейдерам так и не удалось преодолеть нижнюю его границу. Тем не менее, для такого варианта требуется преодоление критической линии. Около уровня 1,0880 пара может выполнить разворот вниз. От линии Сенкоу Спан Б она может выполнить отскок. Таким образом, хоть пара и находится внутри бокового канала, преград для движения вверх имеет предостаточно. Индикатор Ишимоку в условиях флэта формирует ложные сигналы. Рассчитывать на формирование нового нисходящего тренда трейдеры смогут после преодоления нижней линии канала – 1,0740 – 1,0750.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD и GBP/USD. Итоги 15 мая. Макроэкономическая статистика из США поддержала евровалюту, но не смогла помочь фунту стерлингов.

4-часовой таймфрейм Средняя волатильность за последние 5 дней: 70п(средняя). Валютная пара EUR/USD в пятницу, 15 мая, начала новый виток коррекционного движения. Однако «коррекционного» лишь формально, так как тренд сейчас отсутствует, соответственно нельзя назвать коррекциями движение в боковом канале. Да, хоть пара евро/доллар в последние несколько дней упорно торгуется около нижней границы канала консолидации 1,0750 – 1,1000, цена по-прежнему не может его покинуть. Более того, в последние дни этот канал сузился до 100 пунктов и теперь торги проходят в диапазоне 1,0774 – 1,0882. Таким образом, у нас в распоряжении уже не просто канал консолидации, а откровенный флэт. В течение сегодняшнего дня, когда макроэкономические данные публиковались только в ЕС и США, в паре евро/доллар дорожал евро, а в паре фунт/доллар дорожал доллар. Учитывая тот факт, что макроэкономические данные были слабыми и в Евросоюзе, и в США, то удивляет отсутствие корреляции между двумя основными парами. Зато этот факт позволяет сделать вывод о том, что макроэкономический фон продолжает игнорироваться участниками рынка. Или же трейдеры весьма выборочно реагируют на отчеты. Во втором случае картина проще не становится, так как невозможно предугадать заранее, какой отчет будет проигнорирован, а какой нет. Сегодняшний день начался с публикации ВВП в Германии за первый квартал в предварительной оценке. Согласно этому отчету ВВП сократился на 2,3% в годовом выражении, что не так уж и много. Но то, что экономика Германии наиболее стойко противостояла «коронавирусу», не было секретом. Таким образом, именно немецкая экономика понесет, вероятно, наименьшие потери среди всех стран-участниц Евросоюза. Чуть позже аналогичный показатель был опубликован уже в Евросоюзе. Здесь дела обстояли хуже, чем у экономики-локомотива, и ВВП сократился на 3,2% в годовом выражении. Однако, во-первых, эти цифры не окончательные, то есть итоговые значения могут быть хуже, а во-вторых, во втором квартале ВВП может продолжить замедляться, хоть многие страны и начинают ослаблять карантины. В целом любое сокращение экономики – это сокращение, а значит плохо для валюты. Однако евровалюта с самого утра растет в паре с долларом, поэтому мы делаем вывод, что трейдеры проигнорировали данные по ВВП. Во второй половине дня из-за океана поступили данные по розничным продажам, которые не просто оказались «плохими», а полностью провалились. Основной показатель розничных продаж сократился в апреле на 16,4% м/м, розничные продажи без учета продаж автомобилей сократились на 17,2%, а «розничная контрольная группа» потеряла 15,3%. Участники рынка ждали чуть ли не в два раза менее слабых данных. Промышленное производство также потеряло в апреле больше 10%, а именно 11,2%, однако к таким потерям трейдеры были готовы. Сразу после их публикации европейская валюта ускорила свой рост, поэтому, возможно, именно эти отчеты и только в паре евро/доллар были отыграны участниками рынка.Тем временем, новостной поток из Белого Дома не прекращается ни на один день. Сегодня мы узнали, что Дональд Трамп потерял из-за эпидемии «коронавируса» пять своих знакомых, двое из которых были ему друзьями. Кто именно из круга друзей и знакомых американского лидера скончался, Трамп не сообщил. И с одной стороны, это заявление можно считать признанием Дональда Трампа, а с другой стороны президент США может и в очередной раз вводить американцев и весь мир в заблуждение, как было уже неоднократно. Напомним, что несколько месяцев назад компания YouGov подсчитала, что Трамп делает в день приблизительно 14,7 лживых или несоответствующих истине заявлений. Каждый день. Поэтому «друзья Трампа» могут оказаться простыми швейцарами в одном из отелей самого Дональда. Мы не утверждаем, что Трамп никого не потерял, но подобное сообщение может быть призвано сблизить американского президента с населением Америки, которое потеряло уже более 80 тысяч своих сограждан. 4-часовой таймфрейм Средняя волатильность за последние 5 дней: 117п(высокая).Валютная пара GBP/USD 15 мая продолжала нисходящее движение и к концу торгового дня опустилась ко второму уровню поддержки 1,2164. Также этот уровень является уровнем-минимумом от 7 апреля и, вероятнее всего, сегодня он будет преодолен. Если это случится, то пара фунт/доллар покинет боковой канал и начнет формирование нового нисходящего тренда. Макроэкономический продолжает игнорироваться участниками рынка. Например, сегодня в Штатах было опубликовано два достаточно важных отчета, которые оказались абсолютно провальными. Тем не менее, именно доллар США продолжил дорожать в последний торговый день недели. Общий фундаментальный фон, нужно отметить, остается не на стороне британского фунта, так как в Великобритании ожидается серьезное сокращение экономики из-за «коронавирусного» кризиса, а также из-за Brexit, из-за отсутствия торговых сделок с Евросоюзом и Штатами, из-за нежелания Бориса Джонсона продлевать сроки «переходного периода». Таким образом, даже в условиях, когда все экономике в мире испытывают серьезные проблемы, британская остается на одном из первых мест этого списка. Следовательно, британская валюта может теперь вновь устремится вниз, к минимумам от 20 марта – около 1,1411. Рекомендации для EUR/USD:Для коротких позиций:На 4-часовом таймфрейме пара EUR/USD начала новый восходящего движения и отработала критическую линию Киджун-сен. Таким образом, рассматривать новые продажи евровалюты с целями в диапазоне 1,0780 – 1,0750 рекомендуется в случае отскока цены от линии Киджун-сен. Для длинных позиций:Новые длинные позиции рекомендуется открывать малыми лотами с целью линия Сенкоу Спан Б, если критическая линия будет преодолена трейдерами. Рекомендации для GBP/USD:Для коротких позиций:Пара фунт/доллар продолжает довольно сильное нисходящее движение. Таким образом, трейдерам рекомендуется продавать пару с целями 1,2078 и 1,2062. Для длинных позиций:Покупки пары GBP/USD рекомендуется рассматривать с целью линия Сенкоу Спан Б после закрепления котировок над критической линией, но малыми лотами. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EURUSD-1.0 Ждем паритета евро с долларом?

Здравствуйте. Мир постепенно погружается в хаос отрицательных процентных ставок и скатывается в болото стагнации экономики. Безработица в США достигла 36 млн. человек. Центральные банки и правительства лихорадочно ищут выход из создавшегося положения. Экономика стукнулась о дно, но продолжает сползать в пропасть депрессии, и только фондовые рынки, бодро отскочив от минимумов, вернулись к показателям лета прошлого года.После мартовского скачка волатильности на валютном рынке наблюдается относительное затишье, которое может взорваться бурей и паритет евро с долларом, то о чем протяжении многих лет говорили аналитики и трейдеры, может стать явью гораздо раньше, чем мы с вами рассчитываем, например уже этой осенью. Это конечно всего лишь гипотеза, однако у меня для этого предположения есть основания, с которыми я и познакомлю читателей этой статьи.Для начала давайте вспомним фундаментальные постулаты рынка ФОРЕКС, которые, несмотря на все старания центральных банков перевернуть мир с ног на голову продолжают работать. При всех прочих равных условиях инвесторы предпочитают американский доллар;Любая инвестиция сравнивается с инвестицией в государственные казначейские облигации;Поскольку мы с вами живем в эпоху доллара США, который является всемирно признанным эквивалентом стоимости, то для того чтобы инвесторы или простые граждане держали деньги в других валютах должны быть веские причины. Житель Европы вряд ли захочет иметь доллар у себя в кармане, потому что он ему просто не нужен. Товары в европейских магазинах за доллары не продаются, услуги внутри ЕС за доллары не выполняются. Однако рассматривая возможности для инвестиций, житель Европейского Союза сразу увидит, что инвестиции в долларах принесут ему больший доход, чем инвестиции в евро. Так, по крайней мере, было до начала эпидемии Covid-19. Да и сейчас инвестиции в Европе связаны со значительными трудностями.Международный инвестор действует с другой позиции, ему наоборот нужен доллар, поскольку за доллары он может получить все, что его душа пожелает, в то время как за евро он может купить лишь ограниченное количество активов. В других валютах ситуация еще хуже, активов номинированных в юанях, фунтах, рублях или рупиях, катастрофически мало, и самое главное инвестируя в эти активы инвестор приобретает дополнительный валютный риск. Поэтому, когда на рынках все хорошо, инвесторы охотно инвестируют в российские ОФЗ с доходностью 6.5% годовых, и активно бегут из российских активов, когда над рынком сгущаются тучи, но зачем и куда им инвестировать в Еврозоне? Для чего инвестору покупать валюту объединенной Европы, где на протяжении вот уже нескольких лет, доходности государственных облигаций отрицательные, ситуация с эпидемией коронавируса не сильно лучше чем в США, а фондовых активов демонстрирующих стабильный рост очень ограниченное количество. Снижение курса евро, которое мы с вами наблюдали в 2018 — 2020 годах было отражением разницы в процентных ставках между евро и долларом. Казалось бы, сейчас, когда ставки в этих валютах практически равны, рынки должны перейти в торговый диапазон, но нужно четко понимать, что априори - евро это валюта доминируемая, а доллар это валюта доминирующая, и пока ситуация в Еврозоне будет такая как она есть сейчас или хуже, курс евро будет находиться под давлением. Объективности ради нужно отметить, что иностранные инвесторы сейчас активно покидают и американский рынок. Это хорошо видно по Открытому Интересу (ОИ) во фьючерсном контракте евро, торгуемом на бирже CME. Согласно данным Отчета по обязательствам трейдеров — COT, c 13 марта ОИ во фьючерсе евро снизился с 754 до 605 тыс. контрактов, а совокупные позиции институциональных инвесторов уменьшились на треть, с 305 до 226 тыс. контрактов. Однако это скорее означает потерю интереса европейских инвесторов к инвестициям в долларах, нежели рост желания инвестировать в евро. Так как обстоят дела в Европе? Перспективы Еврозоны сейчас значительно хуже, чем у США. Согласно прогнозу МВФ, по итогам эпидемии COVID-19 падение европейской экономики составит 7.5%, при том, что падение экономики США будет около 5%. Таким образом, в текущей ситуации евро обречено оставаться в понижающейся тенденции просто по причине того, что Европа сейчас не может предложить инвесторам ничего привлекательного. Конечно, нужно понимать, что за валютными курсами строго следят Центробанки, а Дональд Трамп не преминет упрекнуть Европейский Союз в манипуляции валютными курсами, и пообещает ввести против него пошлины. Однако осенью Трампу будет не до ЕС, ему бы на выборах победить и остаться на второй срок, поэтому у евро появляется окно возможностей для снижения. Тем более что в условиях падения спроса, демпинг, в том числе валютный, является хорошим способом завоевать рынки. Впрочем, Саудовской Аравии это не удалось.Рис.1: Графическая фигура «вымпел» предполагает снижение на 800 пунктов к уровню паритетаС технической точки зрения валютная пара EURUSD находится в понижающемся тренде с 2018 года, и в марте — апреле 2020 образовала графическую фигуру «вымпел», которая согласно постулатам технического анализа должна быть пробита вниз, на величину флагштока, что составляет около 800 пунктов. Если это произойдет, то курс опустится до уровня паритета - 1 к 1. К слову сказать похожая ситуация была четыре года назад, когда президент США только заступил на свой пост. Тогда, курс EURUSD также стоял на пороге паритета, но путем договоренностей и прямых манипуляций, ФРС и ЕЦБ удалось поднять евро на уровень 1.27 по отношению к доллару. В целом можно предположить, что ни одна из сторон не заинтересована в снижении курса, однако сейчас условия на рынках несколько иные, нежели они были в 2016-2017 годах. Вполне возможно, что европейские союзники США решат воспользоваться предвыборной кампанией Трампа или просто не пойдут на договоренности с ФРС в условиях падения европейской экономики, что может закончиться обвалом европейской валюты. Не факт, что так произойдет, будущего не знает никто и я в том числе, но учитывать такой сценарий нам необходимо.Рис.2: Риск распада ЕС, по мнению института анализа корпорации Black RockЕвропейский Союз сейчас очень слаб. Вот, что пишут по этому поводу аналитики инвестиционной корпорации Black Rock: - "После первоначальных разногласий в Европе, возник единый фронт, характеризующийся общим подходом к пограничному контролю и экспортным ограничениям, а также широкомасштабной безоговорочной поддержкой со стороны ЕЦБ для оказания помощи в финансировании расходов, связанных с пандемией. В настоящее время предпринимаются усилия по разработке всеобъемлющей, значительной и общей стратегии восстановления после изоляции. Значительный прогресс, уже достигнут, но шок от Covid-19 и экономические последствия проверят сплоченность ЕС, как никогда раньше. В настоящее время, мы считаем маловероятным всплеск популизма, но его возобновление вполне вероятно, как только острая фаза вспышки болезни пройдет и станет ясен масштаб экономического ущерба".Как видим из диаграммы 2, всплеск негатива связанного с неспособностью Еврокомиссии оперативно отреагировать на возникающий кризис и напряженность между правительством Италии и Брюсселем, торговые противоречия и неопределенность, связанные с Brexit, создают дополнительные проблемы для Европы. Хотя за свою историю Европейский Союз пережил немало кризисов экономические последствия, возникшие после пандемии, если и не приведут к распаду ЕС, то могут значительно ослабить евро в противостоянии с долларом. Впрочем можно не сомневаться и в том, что евро-атлантические элиты предпримут все усилия для того чтобы не допустить распада монетарного союза евро и доллара. Будьте внимательны и осторожны, соблюдайте правила управления капиталом. Да минует нас коронавирус!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Фондовые рынки в нерешительности

Фондовый рынок в Европе сегодня оказался на подъеме. Большинство индексов выросло в цене. Причиной всему позитивный настрой участников рынка из Америки. Напомним, что вчерашняя торговая сессия стала одной из самых сильных за последнее время. Положительной динамики добавили также и новости из Китая, который смог добиться лучших темпов в промышленном производстве, несмотря на весьма скромные прогнозы.Немецкий индекс DAX стал выше на 1,3%, французский индекс CAC 40 также поднялся на 0,9%, не отстал и индекс Великобритании FTSE, который вырос на 1,2%.Обрадовали рынок данные по росту промышленного производства в Китае. Как сообщается, в апреле месяце этот показатель стал на 3,9% больше по сравнению с показателем предыдущего месяца. При этом темпы роста промышленного производства в реальности оказались куда выше предполагаемых значений. Большинство аналитик склонялось к мнению, что они не смогут подняться выше 1,5%. Прирост положительной динамики может стать свидетельством того, что промышленность Китая вопреки оценкам переходит к процессу активного восстановления. Некоторые опасения может вызвать лишь тот факт, что розничные продажи в государстве довольно серьезно просели, их падение составило порядка 7,5%. Но даже это не смогло испортить настроения на рынке.Однако не обошлось и без негатива. Так, ВВП Германии неожиданно серьезно снизился. Падение составило 2,2%, подобных цифр не фиксировали уже больше десяти лет, со времен кризисного 2009 года.В это же самое время, азиатский фондовый рынок остался в нерешительности от новостей по укреплению экономики Китая. Так, индекс Shanghai Composite стал незначительно выше – на 0,02%, что стало некоторой компенсацией падения, произошедшего с ним днем ранее. Индекс Shenzhen Component, наоборот, сократился на 0,04%. Ему же последовал и индекс из Гонконга Hang Seng, который стал меньше на 0,35%. Индекс Японии Nikkei 225 продемонстрировал рост на 0,05%, а корейский KOSPI упал на 0,02%. Однако самых весомых результатов добился индекс Австралии ASX 200, увеличение которого составило 0,87%.Азиатско-Тихоокеанский регион, помимо данных по промышленному производству Китая, также оценивал и другую статистику. Так, внимание инвесторов было приковано к общему числу заявок по безработице в Соединенных Штатах Америки. Напомним, что их число за текущую неделю составило 2,981 млн, а это отражает рост на 36 млн.Помимо этого, продолжает усугубляться напряженность между США и Китаем на фоне обвинений со стороны президента Дональда Трампа в сторону своего китайского коллеги. Напомним, что американский лидер считает Китай виновным в широкомасштабном распространении коронавирусной инфекции, под влиянием которой рушатся экономики многих стран мира. Пока никто из аналитиков не берется судить о том, к чему приведет подобная напряженность, и какие санкции против Китая начнут действовать. Однако ужу ясно, что сам этот процесс смущает участников рынка, ограничивая их действия.Серьезное давление здесь также вызывают опасения относительно новой волны пандемии COVID-19. Многие эксперты считают, что снятие карантинных мер слишком преждевременно.Так или иначе, аналитики считают, что в краткосрочной перспективе прогнозы более чем благоприятны, а вот долгосрочные – могут оказаться в глубоком негативе.Естественно, это не добавляет позитива инвесторам, которые пока предпочитают сдержанно работать на рынке. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Нефть, Трамп и ОПЕК

В июне Саудовская Аравия сократит поставки нефти на азиатский рынок и еще больше сократит экспорт в Европу и США. Крупнейший член ОПЕК стремится поддержать предварительное восстановление на рынках сырой нефти, после того как наступил самый тяжелый кризис нефтяной промышленности за последние десятилетия. Жители Саудовской Аравии добровольно сокращают поставки до самого минимально возможного уровня за последние 18 лет. Сейчас они ведут глобальные усилия по устранению избытка, который в этом году снизил цены более чем наполовину.«Для США и для Трампа политически важно, что саудиты будут отправлять меньше нефти в Атлантический бассейн», - сказал Оливье Якоб, управляющий директор PetroМatrix в Цуге, Швейцария. «Это также жест в отношении россиян, что саудовцы не собираются разрушать европейский рынок», - добавил он.Сокращение продаж в США может принести пользу Трампу, который стремится защитить рабочие места в американской нефтяной промышленности, особенно перед выборами. Президент собирался ввести тарифы на импорт саудовской нефти. Это тоже сыграло роль в сокращении поставок саудитов в США.Трамп заявил, что на этой неделе цены на нефть росли благодаря сокращению поставок Саудовской Аравии. «Наши великие энергетические компании с миллионами рабочих мест смотрятся уже позитивно», - сказал он в Twitter.Ирак, второй по величине производитель ОПЕК также ограничивает поставки в Азию. Третий и четвертый по величине члены группы, Объединенные Арабские Эмираты и Кувейт, заявили, что сделают дополнительные сокращения производства сверх того, что они обещали ОПЕК. Управление энергетической информации США предполагает, что производство сырой нефти в США будет сокращаться не только в 2020, но и в 2021 году тоже.В своем Краткосрочном энергетическом прогнозе на май EIA прогнозирует, что добыча сырой нефти в США составит в среднем 11,7 млн баррелей в сутки (баррелей в сутки) в 2020 году и 10,9 млн баррелей в сутки в 2021 году.По данным управления энергетической информации США, как правило, изменения цен на сырую нефть приводят к изменениям в добыче сырой нефти, эти составляющие прямо пропорциональны, и график кривой или изменений меняется постепенно на протяжении шести месяцев. Но в этом году в связи с резким падением спроса, и уже начавшимся глобальным сокращением, всё будет происходить непредсказуемо.Прогноз по добыче сырой нефти является весьма неопределенным. Кроме того, члены Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) и других стран-партнеров объявили о значительном сокращении добычи до 2022 года. А в случае реализованного спроса на нефть, естественно, это повлияет на цены, а также на инвестиционные решения производителей США.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Взлет перед падением: нефть в плюсе по итогам недели

Пятница началась с новостей о росте нефтяного сырья. Виной этому следует считать представленные данные о спросе на черное золото со стороны Китая. Как выяснилось, спрос там начал стремительно подниматься, что тут же позволило надеяться на сокращение запасов и, как следствие, избавление от чрезмерного предложения на рынке.Так, фьючерсы на нефтяное сырье марки Brent продемонстрировали подъем на 2,3%, что позволило им занять строчку в31,85 доллар за баррель. Напомним, что вчера был также зафиксирован серьезный скачек за данный вид сырья, который составил 7%. В целом за текущую неделю Brent смогла набрать в цене 1,8%, что может привести в конечном итоге к положительному завершению третьей подряд недели.Фьючерсы на легкую нефть марки WTI из США также стали стоить дороже, их подъем составил 1,5%, что переместило их на отметку в 27,97 долларов за баррель. Днем ранее был зафиксирован значительный скачек в районе 9%, а за текущую неделю в целом нефтяное золото из Америки смогло рекордно увеличиться в цене более чем на 12%.Такого неожиданно высоко результата нефтяное сырье смогло достичь на фоне новостей из Китая. Согласно данным, общий объем нефтепереработки в стране за прошлый месяц стал выше примерно на 11% и добрался до отмети в 53,85 млн тонн, что соответствует порядка 13,1 млн баррелей в сутки. В сравнении с аналогичными показателями годом ранее также зафиксирован рост на 0,8%.Аналитики поспешили указать на то, что ведущие показатели мировой конъюнктуры становятся заметно лучше. Однако перспектив для последующего роста черного золота практически нет, что заставляет задуматься о том, на сколько продолжительным будет, в итоге, этот рост. Причиной тому уже известный факт избыточности предложений сырья на рынке, который пока ничем не нивелируется. На ряду с этим, впрочем, все более утверждаются оптимистичные взгляды по поводу сокращения мировых запасов нефти благодаря целенаправленной политики государств-производителей. По данным Международного энергетического агентства, мировые запасы нефтяного сырья должны продемонстрировать снижение уже во второй части текущего года, которое по приблизительным подсчетам составит 5,5 млн баррелей в сутки. Уже сейчас, по итогам проходящей недели, запасы черного золота на территории Америки сократились основательно, что стало первым снижением за последние пятнадцать недель.Более того, к политики снижения запасов присоединилась и крупнейшая нефтедобывающая компания из Саудовской Аравии – Saudi Aramco. Уже сейчас она высказалась о сокращении объемов экспорта сырья с поставкой в июне трем своим азиатским потребителям.Все это, по мнению экспертов, должно привести к существенному падению мировых поставок нефти в целом за текущий месяц. Сокращение, по предварительным прогнозам, должно состояться на 12 млн баррелей в сутки, что позволит снизить общий показатель до 88 млн баррелей в сутки. В случае если ожидания оправдаются, такие цифры будут минимальными за последние девять лет. В целом, на рынке сейчас главенствуют довольно оптимистичные настроения, однако это очень сдержанный оптимизм. Аналитики считают, что он продолжит оставаться таким до тех пор, пока не начнут поступать новости о второй волне заболеваемости COVID-19. Остается надеяться, что этого не случится.И все же, прогнозы нельзя назвать устойчивыми, инвесторы продолжают нервничать и пристально следят за текущей ситуацией. Больше всего их сейчас волнуют данные по экономикам стран, которые начинают выходить из карантинных мер. Однако общая мировая ситуация пока свидетельствует о том, что слишком серьезно нельзя относиться к каким-либо прогнозам по нефтяному сырью, будь то долгосрочная перспектива или краткосрочный анализ. Основной причиной тому являются постоянно меняющиеся данные и, как следствие, пересмотр предыдущих прогнозов иногда даже с кардинальной сменой вектора. Огромное количество данных, анализируемых при составлении перспектив развития, не только не помогает, но, скорее, мешает сделать точный прогноз на длительный период времени. Инвесторам следует самостоятельно анализировать ситуацию на рынке, включая и аналитические данные, и самостоятельно оценивать свои риски, особенно в таком неопределенном и весьма неустойчивом положении как сейчас.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Золото готовится к лучшим временам

На азиатских торговых площадках фьючерсы на золото сегодня продемонстрировали рост. В то же время европейская сессия отразила снижение этого торгового инструмента.Так, азиатская сессия зафиксировала незначительное, но все же увеличение стоимости фьючерсов на золото с поставкой в июне примерно на 0,09%. Это позволило ему подняться до уровня в 1.742,40 долларов за тройскую унцию. Поддержка золота оказалась на отметке в 1.692,10 долларов за унцию, а сопротивление, в свою очередь, зафиксировалось в районе 1.746,50 долларов за унцию. Однако во время европейской сессии было отмечено сокращение цены на металл. Фьючерсы с поставкой в июне месяце сократились на 0,16% и заняли уровень в 1.738,10 долларов за тройскую унцию. В данном случае поддержкой металла выступил аналогичный азиатскому уровень в 1.692,10 доллара за тройскую унцию, а сопротивление встретилось на отметке в 1.748,85 долларов. Большинство участников рынка постепенно прощаются с надеждами относительно скорого восстановления экономики и возвращения к докризисным показателям. Мировая пандемия коронавируса по-прежнему продолжает давить на инвесторов. В этой связи, для золота наступают лучшие времена, оно начинает свой разбег к верхним границам диапазона. Незначительные снижения, которые иногда фиксируются на рынке, не смогут противостоять общей позитивной тенденции. Золото продолжит уверенной рост, пускай он будет проходить и не столь значительными темпами. Лишнее подтверждение тому ситуация на фондовом рынке, который находится сейчас в крайне нестабильном и шатком положении. Большинство индексов снижается на фоне растущей неуверенности и крайней озабоченности о дальнейшем росте экономики Соединенных Штатов Америки. Напомним, что рынок золота и серебра является резервом для сохранения капитала в кризисные времена.Тревожный настрой фондовых рынков благоприятно сказывается на рынке драгметаллов, стоимость которых начинает свое движение вверх. Инвесторы начинают активно покупать, поскольку это может обеспечить им приличную доходность, а главное, позволит уберечь капитал.Фьючерсы на серебро с поставкой в июле месяце во время азиатских торгов стали выше по стоимости на 1,81%, что подбросило их до отметки в 16,448 долларов за тройскую унцию. Европейская сессия продемонстрировала еще больший рост – на 2,7%, и переместила серебро на уровень в 16,593 долларов за тройскую унцию.Фьючерсы на медь с поставкой в июле месяце в Азии стали дороже на 0,25% и добрались до уровня в 2,369 доллара за фунт. В Европе, напротив, произошло снижение на 0,43%, что отбросило их на отметку в 2,356 доллара за фунт.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Доллару родные стены помогают

Риски второй волны пандемии и эскалации торгового конфликта США и Китая вернули интерес инвесторов к доллару. Как только S&P 500 повернул вниз, остальные валюты G10 лишились мощной поддержки и начали вспоминать о собственных слабостях. У евро их хоть отбавляй. Наряду с рецессией, неспособностью правительств стран валютного блока договориться по поводу масштабного фискального стимула (использование ресурсов Европейского фонда финансовой стабильности в размере до 2% от ВВП выглядит половинчатой мерой) и нерешенных вопросов по Brexit, к ним добавился неожиданный вердикт немецкого суда о QE, который может спровоцировать конституционный кризис в ЕС.Успехи американского доллара могли бы быть более весомыми, если бы не слухи о введении ФРС отрицательной ставки по федеральным фондам и не нежелание фондовых индексов США идти на юг. Если в апреле они росли благодаря надеждам на V-образное восстановление экономики, то в мае инвесторы не спешат избавляться от акций даже в условиях утраты веры в быстрый отскок ВВП. Полагаю, что одной из причин является опережающая динамика S&P 500 и других «американцев» над мировыми аналогами. Она свидетельствует, что Штаты, вероятнее всего, встанут на ноги быстрее остального мира, что увеличивает шансы реализации теории улыбки доллара. Динамика фондовых индексов«Быков» по EUR/USD напрягает мышиная возня вокруг взаимоотношений Китая и США. Вроде бы, главные переговорщики с обеих сторон выразили уверенность в выполнении обязательств по январскому договору, однако Дональду Трампу этого оказалось недостаточно. Мало того что хозяин Белого дома запретил федеральному пенсионному фонду, под управлением которого находятся около $600 млрд, покупать китайские акции, он начал рассуждать о полном разрыве отношений США с Поднебесной. Что в этом случае произойдет? По мнению президента, Штаты сэкономят $500 млрд на внешней торговле. Одновременно Дональд Трамп призывает ФРС сделать подарок экономике в виде снижения ставки по федеральным фондам ниже нуля. И хоть Джером Пауэлл и его коллеги отвергают эту идею, срочный рынок по-прежнему рассчитывает на отрицательные ставки к июню 2021. Дескать, новейшая история знает немало примеров, когда Центробанк сначала сопротивлялся, а затем делал то, что хотел хозяин Белого дома. Наряду с прогнозируемым экспертами Wall Street Journal расширением баланса Федрезерва до $9,63 трлн к концу следующего года, слухи о падении затрат по займам ниже нулевой отметки не позволяют «медведям» по EUR/USD развить атаку. Основными событиями недели к 22 мая являются релизы данных по немецкому индексу экономических настроений от ZEW и европейской деловой активности от Markit. Опережающие индикаторы дадут подсказку, по какому пути пойдет экономика еврозоны. Их рост позволит евро прийти в себя и создаст предпосылки для открытия длинных позиций на прорыве сопротивления на $1,09-1,091. Технически вблизи данной области находится пивот-уровень и верхняя граница паттерна «Ромб». Напротив, продажи EUR/USD станут актуальны в случае уверенного штурма поддержки на 1,077-1,0775. EUR/USD, дневной графикМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EURUSD: Германии нужно спасать другие страны еврозоны, иначе ее экономика может пострадать

Сегодня все внимание в первой половине дня было акцентировано на данные по экономике Германии, так как участники рынка пытались понять, насколько она просела в первом квартале этого года, когда пандемия лишь частично затронула активность. Несмотря на то что экономика Германии в 1-м квартале этого года продемонстрировала самое значительное сокращение со времен мирового финансового кризиса, есть повод и для определенного оптимизма. Коронавирус и введенные в середине марта карантинные меры не сильно затронули экономику, по крайней мере по сравнению с другими европейскими странами. Согласно отчету Федерального бюро статистики Германии Destatis, ВВП Германии в 1-м квартале сократился на 2,2% по сравнению с предыдущим кварталом, что оказалось куда лучше прогнозов экономистов, которые ожидали падения показателя на 2,5%.Никто не отрицает того, что во 2-м квартале будет более крупное снижение экономической активности, однако ослабление ограничительных мер, которое начнет действовать с 20 мая этого года, может слега сгладить показатели за 2-ой квартал этого года. В пересмотренных данных также отмечено, что ВВП Германии в 4-м квартале 2019 года сократился на 0,1%, тогда как ранее сообщалось о том, что он оставался без изменений.Уже сейчас видно, что не просто так ведется разделение северных и южных стран. Север ЕС менее значительно пострадал от пандемии коронавируса, чем южная часть региона, где, к примеру, предварительные данные по сокращению ВВП Италии в 1-м квартале показали 4,7%, а во Франции аналогичный показатель упал на 5,8%. Экономика Испании, скорее всего, потеряет 5,2%. Сегодняшний отчет по Германии еще раз напомнил трейдерам о том расколе, который сейчас назревает в рядах Европейского центрального банка, где север отказывает спасать за свой счет юг. Недаром немецкий Бундесбанк может выйти из европейской программы выкупа облигаций уже через 2,5 месяца. Однако если посмотреть с иной точки зрения, без резкого восстановления экономик других стран, а речь сейчас о странах-соседях, экономика Германии также недополучит необходимого импульса. Страна в значительной степени ориентирована на экспорт, который прежде всего пострадает из-за слабого спроса южных стран. Из этого можно сделать вывод о том, что если Германия не захочет продолжать финансировать долги и раздувать дефицит бюджета стран-членов еврозоны, то в проигрыше останется и сама. Многие эксперты считают, что у Германии достаточно силы, чтобы поддержать соседние страны, понесшие более сильный урон от пандемии коронавируса. Сегодня вышел отчет по ВВП еврозоны, который не внес существенных изменений в рынок, так как полностью совпал с прогнозами экономистов. Согласно данным, ВВП еврозоны в 1-м квартале этого года сократился на 3,8% по сравнению с 4-м кварталом и на 3,2% годовых, что практически полностью совпало с ожиданиями.Положительное сальдо внешней торговли еврозоны в марте продолжило сокращаться и составило 23,5 млрд евро против 25,6 млрд евро в феврале. Изменения произошли из-за более резкого сокращения экспорта на 8,9%. Что касается технической картины пары EURUSD, то она особо не изменилась в первой половине дня. Прорыв и закрепление выше сопротивления 1.0820 может усилит спрос на рисковые активы, что приведет к восходящей коррекции торгового инструмента в район верхней границы бокового канала 1.0895. Если же отчеты по американской экономике не сумеют порадовать участников рынка, то давление на рисковые активы может вернуться, что приведет к пробою крупного минимума 1.0770 и дальнейшему движению евро вниз в область 1.0700 и 1.0630. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Вечерний обзор 15.05.2020. EURUSD. Евро отскочил от минимумов на относительно неплохих данных по США

Евро, как видим, отскочил от сильных минимумов в районе 1.0760-1.0770.Вышли данные по США: Индекс деловой активности Нью-Йорка - вышел минус 48.5 - прогнозы были минус 65.Розничные продажи минус 16.4% в апреле - но это не так страшно - как результат массового карантина - снижение покупок.В итоге евро, по первым впечатлениям, не собирается вниз.Наши продажи от 1.0825 ушли по безубытку.Мы готовы купить от 1.0900.Мы готовы продать от 1.0770.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 15 мая (разбор утренних сделок). Медведи продолжают продавать фунт. Под прицелом новый

Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:К сожалению, в первой половине дня, такого сладкого сигнала на продажу, как это было в европейской валюте, в паре GBP/USD образовано не было, и поэтому в рынке остались только те, кто продавал еще вчера и следовал дальше по тренду. На текущий момент если вы посмотрите на 5-минутный график, то видно, как медведи сумели забрать себе уровень 1.2170, от которого покупатели даже не предприняли ни единой попытки коррекции. Важной задачей на вторую половину дня будет возврат фунта на этот диапазон, так как лишь при этом сценарии можно будет говорить об восходящем движении GBP/USD в район утреннего сопротивления 1.2225 и рассчитывать на обновление максимума 1.2275, где рекомендую фиксировать прибыль. Если после выхода отчета по розничным продажам в США активности со стороны покупателей зафиксировано в районе 1.2170 не будет, то лучше всего отложить длинные позиции до обновления более крупных минимумов 1.2127 и 1.2030, в расчете на коррекцию в 30-35 пунктов внутри дня. Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Медведи добрались до поддержки 1.2170, и пока торговля ведется ниже этого диапазона можно ожидать дальнейшего снижения пары в район минимумов 1.2127 и 1.2030, где рекомендую фиксировать прибыль. Если же давление на фунт не будет образовано в начале североамериканской сессии, вполне возможно, спекулятивные трейдеры поспешат зафиксировать прибыль в конце недели, что приведет к возврату пары на уровень 1.2170. При таком сценарии рассчитывать на короткие позиции лучше всего после восходящей коррекции в район сопротивления 1.2225 либо продавать сразу на отскок от максимума 1.2275. Более детально с прогнозом можно ознакомиться в видео-обзоре. Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50 дневных средних, что указывает на продолжение медвежьего тренда.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsПрорыв нижней границы индикатора в районе 1.2155 усилит давление на пару, тогда как рост будет ограничен верхней границей индикатора в области 1.2230. Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних). Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9.Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 15 мая (разбор утренних сделок). Медведи защитили сопротивление 1.0818 и стремятся к

Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:В своем утреннем прогнозе я рекомендовал открывать короткие позиции после формирования ложного пробоя в районе сопротивления 1.0818. Если вы внимательно посмотрите на 5-минутный график, то увидите, как несколько раз покупатели пытались пробиться выше этого диапазона, однако каждый раз терпели неудачу, что в итоге привело к снижению EUR/USD. Однако более мощный нисходящий импульс также образован не был, так как данные по еврозоне полностью совпали с прогнозами экономистов, а впереди отчет по объему розничной торговли в США, который может устроить беспорядок на рынке. Что касается покупателей, то их задача не изменилась. Прорыв и закрепление выше уровня 1.0818 приведет к продолжению роста евро в район 1.0856. Более дальней целью выступит максимум 1.0895, где рекомендую фиксировать прибыль. Также важной задачей является поддержка 1.0772, где формирование ложного пробоя во второй половине дня будет сигналом на покупку евро. В ином случае при более плохих данных по американской экономике рассматривать новые покупки евро лучше всего от минимума 1.0728 либо открывать длинные позиции сразу на отскок от поддержки 1.0636 в расчете на коррекцию в 30-40 пунктов внутри дня. Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы сохранили контроль за уровнем 1.0818 и сформировали там ложный пробой. Пока торговля будет вестись ниже этого диапазона, можно ожидать сохранения давления на евро и снижения пары в район нижней границы бокового канала 1.0772. Именно от пробоя этого уровня и будет зависеть дальнейшее направление рынка. Если медведям удастся закрепиться ниже этого диапазона после слабой фундаментальной статистики по США, то, скорее всего, продажи увеличатся, что приведет к тесту минимумов 1.0728 и 1.0636, где рекомендую фиксировать прибыль. Если серьезного движения вниз во второй половине дня так образовано и не будет, лучше всего отложить короткие позиции до теста максимума 1.0856 либо вовсе продавать сразу на отскок от сопротивления 1.0895 в расчете на коррекцию в 30-35 пунктов внутри дня. Более детально с прогнозом можно ознакомиться в видео-обзоре.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50 дневных средних скользящих, что указывает на боковой характер рынка.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsПрорыв верхней границы индикатора в районе 1.0818 может привести к более крупному росту евро. Медведи вернутся в рынок только после пробоя нижней границы индикатора в области 1.0785. Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних). Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9.Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Обзор рынка. Торговые идеи. Ответы на вопросы

Торговые рекомендации:AUDNZD - набор шортовой сетки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Никогда не говори никогда, или Ослабление доллара, отрицательные ставки в США и вторая волна коронавируса

Председатель ФРС Джером Пауэлл оказался последним в параде чиновников FOMC, отвернувшихся от идеи, что регулятор может подтолкнуть процентные ставки на отрицательную территорию. Это позволило индексу USD удержаться выше психологически важной отметки в 100 пунктов.В среду Дж. Пауэлл заявил, что Федрезерв не расположен использовать отрицательные процентные ставки, поскольку данный инструмент кредитно-денежной политики показал сомнительную эффективность в Европе и Азии и может стать непреодолимым препятствием для нового банковского кредитования.«Еще одна большая неудача в экономике США может побудить ФРС рассмотреть вопрос о снижении процентных ставок на отрицательную территорию», – полагают специалисты The Goldman Sachs.По их словам, спусковым крючком может послужить вторая волна пандемии коронавируса, которая способна сорвать предстоящее восстановление американской экономики.«В случае второй волны распространения коронавируса в экономике США может произойти еще один сильный спад. Это откроет возможность для ряда дополнительных действий со стороны ФРС», – отметили эксперты.«Хотя мы считаем, что даже при таком сценарии налогово-бюджетная политика будет на первом месте, однако ЦБ, возможно, захочется попробовать что-то новое, если экономике придется бороться с вирусом в течение определенного периода. Поэтому регулятор может рассмотреть отрицательные процентные ставки», – добавили они.Предполагается, что снижение процентных ставок в США ниже нулевой отметки может привести к ослаблению гринбека широким фронтом. Пока же спрос на доллар как на защитный актив сохраняется, поскольку участники рынка опасаются, что явная антикитайская риторика главы Белого дома Дональда Трампа может стать причиной введения США новых импортных пошлин, что еще больше омрачит перспективы глобального экономического роста. Что касается основной валютной пары, после американских горок в феврале–марте она, словно корабль, качается по волнам, амплитуда которых становится все меньше. «Быки» оказались не в состоянии прорваться выше отметки 1,0900, а второй раз за последние несколько дней штурм «медведей» поддержки на 1,0700 не увенчался успехом. Очевидно, что паре нужен свежий драйвер, способный вывести ее за пределы указанных границ, однако такового пока не находится.Поддержку евро оказывает рост фондовых индексов США, впечатленных сокращением числа заявок на пособие по безработице в стране и увеличением промышленного производства в Китае в апреле на 3,9% в годовом выражении. В то же время розничные продажи и инвестиции в Поднебесной продолжают сокращаться, а президент США Дональд Трамп отказывается продолжать диалог с китайским лидером Си Цзиньпином. Хозяин Белого дома подумывает о полном разрыве отношений с Пекином. Вероятность эскалации напряженности между сторонами возрастает. Все прекрасно помнят, сколько негатива торговая война между Соединенными Штатами и Китаем принесла для экспортно-ориентированной экономики еврозоны в 2018–2019 годах.Таким образом, позиции евро выглядят шаткими. Если бы не американские фондовые индексы, цепляющиеся за любую позитивную новость, и не факторы долгосрочной слабости доллара, то пара EUR/USD давно бы ушла ниже уровней 1,0770–1,0775. Колоссальный госдолг США и увеличение баланса ФРС до $9,29 трлн к декабрю 2020 года не дают инвесторам расслабиться. Их остро волнует вопрос, когда нужно будет продавать гринбек. «Доллар США, который на данный момент переоценен на 20%, может существенно снизиться в обозримом будущем по мере восстановления глобальной экономики», – полагают стратеги The Goldman Sachs.«Процентные ставки в США были основным фактором, предоставлявшим хорошую поддержку USD в течение последних нескольких лет, и этот источник поддержки сейчас исчез. Ставки в Соединенных Штатах сейчас намного ближе к минимальным уровням, которые мы видели в остальных странах мира», – пояснили они.Консенсус-оценка экспертов Bloomberg по паре EUR/USD на конец 2020 года составляет 1,12. Хотя она снизилась с ожидаемых в январе 1,15, однако «быки» по-прежнему верят в восстановление позиций евро. Необходимыми условиями такого варианта развития событий являются отсутствие торговой войны Вашингтона и Пекина и бурный рост мировой экономики во втором полугодии. Пока же пара EUR/USD наслаждается штилем и не намерена покидать границы торгового диапазона 1,0700–1,0900.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Market Watch. Розничные продажи в США

Начну сегодняшний обзор с опубликованного отчета по изменению ВВП в Германии за первый квартал текущего года. Квартальный показатель совпал с прогнозом, зафиксировав снижение на 2.2%, при этом...

FIBO Group, 5 лет назад

Роман Шевченко

Анализ EUR/USD и GBP/USD за 15 мая. Эндрю Бэйли: «Банк Англии не собирается понижать ставки, но полностью исключать этот

EUR/USD14 мая пара EUR/USD потеряла около 20 базовых пунктов, однако минимум предполагаемой волны 2 в С в B достичь не смогла, остановившись на расстоянии в несколько пунктов от него. Таким образом, волна 2 в С в B может принять ярко выраженный трех волновой вид и уже в любом случае усложнила свою внутреннюю структуру. Рынки в данное время явно испытывают проблемы с построением повышательной волны 3. И если момент ее построения будет и дальше затягиваться, то вся волновая картина может потребовать внесения коррективов и дополнений. Фундаментальная составляющая:Весь информационный фон четверга сводился к отчету по заявкам на пособия по безработице в США. Очередная неделя принесла Америке еще 3 миллиона первичных обращений за пособием, а общее количества вторичных заявок(от людей, которые уже некоторое время не могут найти работу) составляет уже почти 23 миллиона. Новости эти плохие для американской экономики, тем не менее, спрос на американскую валюту не снижался. Таким образом, построение предполагаемой волны 3 по-прежнему задерживается из-за низкого спроса на евровалюту. Сегодня утром в Германии уже вышел отчет по ВВП за первый квартал, который показал снижение на 2,3% г/г. Теперь остается узнать, насколько сильно сократился ВВП всей Еврозоны. Соответствующий отчет выйдет уже в ближайшее время. Во второй половине дня рынки станут свидетелями отчета по розничной торговле в США и индекса потребительского доверия Мичиганского университета. Также выйдет отчет по промышленному производству за апрель. Эти данные вряд ли поддержат спрос на американскую валюту, таким образом, во второй половине дня все-таки может начаться повышение котировок инструмента.В Америке сейчас также происходит определение вины Китая и списка возможных наказаний для него Белым Домом. По крайней мере, такие выводы можно сделать из последних интервью Дональда Трампа и лиц максимально приближенных к нему. Таким образом, миру вполне возможно нужно готовится к новому конфликту между Пекином и Вашингтоном. Общие выводы и рекомендации: Пара Евро-Доллар предположительно продолжает построение восходящей волны С в B. Таким образом, я рекомендую покупать инструмент с целями, расположенными, как и ранее, около отметки 1,1148, что приравнивается к 0,0% по Фибоначчи, или около пика волны А по новому сигналу MACD «вверх». Удачная попытка прорыва минимума волны B потребует внесения коррективов и дополнений в текущую волновую разметку. GBP/USDПара GBP/USD 14 мая потеряла еще несколько базовых пунктов и с большим трудом продолжает понижение, таким образом, возобновив построение предполагаемой волны с в 2 или B. Удачная попытка прорыва уровня 38,2% по Фибоначчи приведет к еще большему усложнению этой волны. В то же время вся волна 2 или B может принять более удлиненный, 5-и волновой горизонтальный вид. Неудачная попытка прорыва отметки 1,2170 укажет на неготовность рынков к дальнейшим продажам британца и переходу к построению восходящей волны. Фундаментальная составляющая:В Великобритании вчера выступал с речью председатель Банка Англии Эндрю Бэйли. Главный экономист страны заявил, что в ближайшее время ЦБ не рассматривает вариант с введением отрицательных ставок, однако в будущем «все возможно, особенно в нынешних условиях пандемии». Таким образом, рынки смогли выдохнуть, однако, строго говоря, никто и не ждал, что Банк Англии продолжит понижать ставки, как это делал в свое время ЕЦБ. Сегодня из Великобритании никаких экономических отчетов не ожидается. Общие выводы и рекомендации: Инструмент Фунт-Доллар близится к завершению построения второй волны нового восходящего участка тренда. Таким образом, сейчас я рекомендую покупать британца с целями, находящимися около 26 фигуры, в расчете на построение волны 3 или С или d в 2 или B по новому сигналу MACD «вверх» или при неудачной попытке прорыва 1,2170. Удачная попытка прорыва отметки 1,2645 позволит покупать фунт более уверенно. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации по валютной паре EURUSD – перспективы дальнейшего движения

С точки зрения комплексного анализа можно увидеть очередное касание контрольного уровня, а теперь о деталях. Торговая неделя подходит к концу, где уверенно можно заявить, что она не была скучной. Котировка дважды протестировала диапазонный уровень 1,0775, а так же подряд отработал переменный уровень 1,0885, в итоге имея условную формацию восстановления. Сдержанность нисходящего настроя говорит само за себя, где уровень 1,0775, который сосредотачивает на себе торговые силы, уже не кажется непроходимым, а с начала месяца это уже третья попытка его пробоя. Тем самым шанс дальнейшего нисходящего движения высок, а уровень 1,0775 уже в скором времени будет пробит.Относительно теории нисходящего развития, которой мы придерживаемся уже длительное время, появилось еще одно суждение. Так вот был произведен анализ сравнения валютных пар EURUSD и GBPUSD, где на истории известна положительная корреляция. Фунт стерлинг сейчас находится вблизи контрольного района взаимодействия торговых сил 1,2150/1,2180, где в случае его пробоя может возобновиться основной нисходящий ход. В свою очередь пара евро/доллар, как и фунт/доллар находится на переломном уровне, а это значит рыночное направление схоже, где теоретически торговые инструменты могут друг друга потянуть в определенном направление.[Для того чтобы понимать общий смысл теории и рыночного направления, советую прочитать статью по фунту стерлингу – ссылка]Разбирая поминутно минувший торговый день можно заметить низкую активность, где котировка с хирургической точностью произвела отработку уровня 1,0775, после чего возник откат.Как обсуждалось в предыдущем обзоре, позиции трейдеров были направлены на уровень 1,0775, где и был снят профит. Дальнейшие операции на продажу планировались после фиксации цены ниже чем 1,0760. Спекулятивные операции на отскок также рассматривались и возможно были применены в работе некоторыми трейдерами.В плане волатильности был зафиксирован самый низкий показатель за 24 торговых дня и это в каком-то плане считается сигналом готовности участников рынка к последующему ускорению. Аналогичная картина встречается на паре фунт/доллар, где зафиксировали замедление относительно предыдущих периодов.Рассматривая торговый график в общем плане, дневной период, можно заметить последовательность нисходящих тактов, которые тянутся с марта месяца. В то же время крайние семь торговых дней имели повышенную концентрацию торговых сил между уровнями 1,0775//1,0850//1,0885, что указывало на процесс накопления коротких позиций.Новостной фон минувшего дня имел очередные данные по рынку труда в Соединенных Штатах, где приводят симметрию с Великой Депрессией, только уже в нынешнее время. Так вот число первичных заявок на пособие по безработице составило 2 981 000, что в плане статистики считается самым низким показателем за 8 недель, но в плане здравого смысла, это все еще очень высокое значение. В свою очередь число повторных заявок составило 22 833 000, а это уже новый антирекорд.Реакция рынка на статистические данные из США вновь отсутствовала, как это было в предыдущие периоды. Причина рассинхронизации фундаментального анализа кроется в глобальном риске вызванного коронавирусом.В плане общего информационного фона можно увидеть всплеск активности относительно взаимоотношений Соединенных Штатов и Китая, что больше похоже на реалити-шоу созданное для того, чтобы отвлечь общественность от глобальных проблем вызванных коронавирусом. Так вот президент США Дональд Трамп, вначале ругался на Пекин, что они не предоставили своевременно информацию по эпидемиологической обстановке и распространение COVID-19. После чего Трамп выразил неудовольствие, что Китай не выполняет нормы реализации 1-й части торгового соглашения. Теперь же в ходе эфира телеканала Fox Business Трамп и вовсе пригрозил полным разрывом отношений США с Китаем играя так сказать на публику. «Мы много чего могли бы сделать. Мы могли бы полностью разорвать отношения. Если бы вы это сделали, что бы произошло? Мы бы сэкономили 500 миллиардов долларов, если бы полностью разорвали отношения», - заявил Дональд Трамп.Так же глава государства добавил, что сейчас не хочет общаться с председателем КНР Си Цзиньпином, и повторил, что не намерен возобновлять переговоры о торговой сделке с Китаем.Сегодня в плане экономического календаря опубликуют вторую оценку ВВП Европы, где темп спада экономике в первом квартале должен составить -3,3%. Во второй половине дня опубликуют показатели по объему розничных продаж в Соединенных Штата, где ожидают дальнейший спад с -8,4% до -12,0%. Немного позже выйдут данные по промышленному производству, где темп спада может ускориться с -5,5% до -16,4%.Предстоящая торговая неделя в плане экономического календаря имеет в себе пакет макроэкономических данных в Евросоюзе и Соединенных Штатах, где введенные ранее карантинные меры все ярче и ярче проявляются на экономике.Наиболее интересные события отобразил ниже --->Вторник, 19 маяСША 15:30 мск – Объём строительства новых домов (апр)США 15:30 мск – Число выданных разрешений на строительство (апр)Среда, 20 маяЕС 12:00 мск – ИнфляцияЧетверг, 21 маяСША 15:30 мск – Заявки на пособие по безработице США 16:45 мск – Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (май) ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЙСША 16:45 мск – Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг (май) ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЙСША 17:00мск – Продажи на вторичном рынке жилья (апр)Пятница, 22 маяЕС 11:00 мск – Индекс деловой активности в производственном секторе Markit (май) ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЙЕС 11:00 мск – Индекс деловой активности в секторе услуг Markit (май) ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЙДальнейшее развитие Анализируя текущий торговый график можно увидеть переменное колебание цены в диапазоне 1,0775/1,0820, где котировка находится в стадии условного отката от уровня 1,0775. Фактически последователи нисходящего развития по-прежнему находятся на передовой, где концентрация торговых сил зашкаливает иначе бы котировка уже бы перешла из отката в коррекцию. Наша теория нисходящего хода так и остается основной стратегией на будущее и сейчас главной целью стоит пробой уровня взаимодействия торговых сил 1,0775. В то же время мы должны приносить прибыль на свой торговый депозит и не отсиживаться постоянно на заборе, выжидая исполнение теории. Тем самым локальные позиции в силе и не стоит исключать более значительный отскок от уровня 1,0775, как это было периодом ранее.Можно предположить, временное колебание в пределах значений 1,0775/1,0820, где тактика работы будет как по методу пробой, так и на отскок, в случае более значительного изменения. На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации: - Позиции на продажу рассматриваем ниже чем ниже чем 1,0760, в сторону 1,0700.- Позиции на покупку рассматриваем в плане локальных операций в фиксации цены выше чем 1,0825, в сторону 1,0850.Индикаторный анализ Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что показатели технических инструментов на часовых и дневных периодах склонных к продажам, но в случае затягивание имеющего процесса отката/застоя не исключаю, что часовые интервалы локально сменят показатели.Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год Замер волатильности отражает среднесуточное колебание с расчетом за Месяц / Квартал / Год. (15 мая строилась с учетом времени публикации статьи) Волатильность текущего времени составляет 26 пунктов, что считается крайне низким показателем относительно среднесуточного значения. Можно предположить, что в случае пробоя основного уровня волатильность взрастет в разы. Ключевые уровни Зоны сопротивления: 1,0850**;1,0885*; 1,1000***; 1,1080**; 1,1180; 1,1300; 1,1440; 1,1550; 1,1650*; 1,1720**; 1,1850**; 1,2100 Зоны поддержки: 1,0775*; 1,0650 (1,0636); 1,0500***; 1,0350**; 1,0000***. * Периодический уровень ** Диапазонный уровень ***Психологический уровень Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD и GBP/USD 15 мая – рекомендации технического анализа

Экономический календарь (время московское)Сегодня достаточно много разнообразной статистики. В оставшуюся часть дня можно выделить:базовый индекс розничных продаж (15:30, США);объём розничных продаж (15:30, США);число открытых вакансий на рынке труда (17:00, США).EUR/USDОчередное тестирование исторической поддержки 1,0778 вновь обозначило торможение. Игроки на понижение не сумели преодолеть уровень, в результате в последний рабочий день недели пара продолжает оставаться в зоне сложившейся дневной консолидации. Исторический уровень 1,0778 сохраняет своё значение, далее понижательные ориентиры расположены на 1,0727 – 1,0636 (минимальные экстремумы + трендовая линия). Сопротивления дневного креста во главе с Киджуном (1,0873) сегодня также не поменяли своего расположения и значения.Поддержка старших таймов вчера усиливала первый классический Пивот-уровень, это послужило поводом для очередного торможения и развития восходящей коррекции. Ключевые уровни сопротивления младших таймов сегодня расположены в пределах 1,0801-26 (центральный Пивот-уровень + недельная долгосрочная тенденция). Закрепление выше отдаст преимущества младших таймов игрокам на повышение, при этом пара останется в зоне дневной консолидации, поэтому существенного изменения в характере движения в ближайшее время может не случиться. Сопротивления классических Пивот-уровней сегодня расположены на 1,0827 – 1,0850 – 1,0876. Поддержки находятся на 1,0778 – 1,0752 – 1,0729. GBP/USDПара не сумела преодолеть поддержку недельного Фибо Киджуна (1,2214), закрыв прошлые сутки выше уровня. Сегодня важен и интересен результат при закрытии недели. Развитие восходящей коррекции может достаточно быстро вернуть пару к сопротивлениям 1,2309-24 (дневное облако + Тенкан). Закрепление выше вернёт преимущества игрокам на повышение, интересы которых по-прежнему будут упираться в заключительные рубежи дневного креста (1,2406-63), усиленные несколькими другими сопротивлениями старших таймов (1,2460 – 1,2540-50). Пробой действующей поддержки (1,2214) сделает возможным 100% отработку цели на пробой облака Н4 и откроет дорогу к другим ориентирам. На Н1 пара находится в зоне коррекции и ведёт борьбу за центральный Пивот-уровень (1,2211). Следующим ориентиром при развитии восходящей коррекции является недельная долгосрочная тенденция (1,2294). В случае выхода из зоны коррекции и возобновлении снижения поддержками внутри дня выступят классические Пивот-уровни 1,2135 и 1,2106. Ichimoku Kinko Hyo (9.26.52), Pivot Points (классические), Moving Avarage (120)Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Фунт: полное погружение. Пора оттолкнуться от дна?

Противоречивая динамика британской валюты время от времени сбивает с толку рынок. Немногим ранее стерлинг уверенно набирал обороты, но сейчас такими же темпами скользит вниз. Эксперты опасаются, что фунт достигнет дна, и у него не останется сил выплыть.Аналитики сходятся во мнении, что «британец» по-прежнему демонстрирует самое глубокое проседание среди валют развитых стран. По расчетам специалистов, множество рыночных индикаторов свидетельствуют о том, что худшее для фунта еще впереди. Технические индикаторы на графиках наряду со стоимостью опционов отражают все более возрастающий риск для британской валюты. На графике, представленном аналитиками агентства Bloomberg, представлена фигура под названием «двойная вершина», которая недвусмысленно сигнализирует о риске дальнейшего падения пары GBP/USD. Согласно данным технического анализа, фунт уже нарушил так называемую линию основания низкой ценой закрытия, зафиксированной на предыдущей сессии. По мнению экспертов, ближайшей проектируемой целью может стать область от 1,1800 до 1,1900. Аналитики предполагают, что в ближайшее время стерлинг может протестировать уровни поддержки вблизи отметки $1,1850.К завершению текущей недели «британец» подошел в минорном настроении, демонстрируя явный нисходящий тренд. Утро пятницы, 15 мая, пара GBP/USD начала достаточно бодро, оставаясь в пределах 1,2212–1,2213. Однако в дальнейшем силы тандема иссякли. Позже пара GBP/USD направилась вниз, к отметкам 1,2206–1,2207. Отметим, что в минувшем месяце стерлинг подешевел более чем на 3%, а на текущей неделе потери его усилились. Причиной этого эксперты считают резкое ухудшение макроэкономических данных, свидетельствующих о том, что британская экономика может упасть в глубокую яму рецессии, самой интенсивной за последние 300 лет. Ситуация осложняется длительной и изнуряющей пандемией коронавируса COVID-19, подчеркивают специалисты. Текущие негативные факторы существенно ослабляют позиции фунта. Подножку британской валюте подставили и недавние экономические отчеты, вышедшие в среду, 13 мая. Несмотря на относительно позитивный фон этих релизов, они не смогли замаскировать оглушительный спад британской экономики. Эксперты опасаются дальнейшего ухудшения ситуации, поскольку текущие данные в основном отражают экономическую картину марта, а разгар эпидемии COVID-19 в Великобритании пришелся на апрель 2020 года. Следовательно, новые отчеты будут намного хуже, и рынку стоит приготовиться к очередным антирекордам, уверены аналитики.По наблюдениям специалистов, «красная» зона охватила почти всю британскую экономику. Нарастание негативных тенденций вызывает серьезные опасения участников рынка. Согласно отчетам, в первом квартале 2020 года ВВП страны просел на 2% в квартальном исчислении и на 1,6% – в годовом. По оценкам специалистов, абсолютное падение ВВП Великобритании за отчетный период равнялось -7,7%, что является самым мощным спадом с 2008 года, то есть со времени глобального финансового кризиса.Эксперты обращают внимание на резкое обрушение потребительских расходов британцев на 1,7% по сравнению с предыдущим кварталом. Аналитики вновь отмечают, что в последний раз такой провал фиксировался в конце 2008 года. В шоковое состояние рынок вверг показатель промышленного производства Великобритании, который почти достиг дна. Согласно отчету, в марте он обрушился на 4,2%, что является максимальным падением с января 1971 года.В начале текущего месяца был опубликован апрельский индекс PMI для производственного сектора страны. В марте 2020 года он составил 47,8 пункта, но в апреле был пересмотрен до критического минимума в 36,6 пункта. Однако шокирующей новостью для рынка стали данные по индексу PMI для сферы услуг Великобритании. В минувшем месяце он обвалился с оглушительным треском до 13,4 пункта. Эксперты единогласно считают это погружением на дно. Напомним, в марте 2020 года показатель равнялся 34,5 пункта, а значение ниже 50 пунктов является критическим для деловой активности.Тотальное ослабление британской валюты вызвано не только экономическими, но и политическими факторами. Одним из них является «повисший» в воздухе вопрос относительно выхода Великобритании из ЕС. К настоящему моменту переговоры между Лондоном и Брюсселем поставлены на паузу, однако до пандемии они тоже не привели к позитивному результату. Стороны не смогли прийти к взаимовыгодному компромиссу, поэтому «мягкий» Brexit откладывается на неопределенное время. Эксперты не исключают и «жесткий» вариант выхода страны из евроблока, что не добавляет оптимизма британской валюте. Сочетание ряда негативных фундаментальных факторов оказывает мощное давление на GBP, которое продолжится в ближайшее время.По мнению экономистов, стремительно падающий фунт может залечь на дно, однако подниматься из глубин ему будет намного сложнее, чем просто оттолкнуться и рвануться вверх. Специалисты ожидают от стерлинга решительных действий, хотя предупреждают, что во втором квартале 2020 года спад британской экономики окажется намного сильнее, чем когда-либо, а вернуться к докризисным уровням получится не ранее 2022 года. На этом фоне национальной валюте придется активно «грести», чтобы остаться на поверхности, а о подъеме пока речи не идет, подводят итог аналитики. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Дневник трейдера 15.05.2020. Коронавирус в России: стабилизация. EURUSD

Коронавирус на 15 мая в России: в России стабилизация продолжается, в Москве снижение, в Питере ускорение прироста суточного.В России выявлено 10 598 новых случаев коронавируса.За последние сутки в России выявлено 10 598 новых случаев коронавируса в 85 регионах. Из них 42,5% не имели клинических проявлений болезни. Зафиксировано 113 летальных исходов. За сутки в России полностью выздоровели 4696 человек. Москва - 4748Московская область - 945 Санкт-Петербург - 541 Нижегородская область - 307 Ямало-Ненецкий АО - 115 Саратовская область - 113 Тульская область - 105 Свердловская область - 104(другие регионы)Всего на сегодняшний день в России выявлено 262 843 случая коронавируса в 85 регионах. За весь период зафиксировано 2418 летальных исходов, выздоровели 58 226 человек.Из позитива: Стабилизация числа новых случаев в России и снижение в Москве - центре эпидемии. Суточный прирост не выше +4% в сутки - то есть с момента, когда начнут выздоравливать люди, массово заразившиеся 3 мая и позднее (когда суточный прирост вышел на "плато" - то число больных на лечении перестанет расти и потом начнет снижаться. А произойдет это через 24 дня после 3 мая - то есть после 27 мая. (Это в предположении, что не будет скачка суточного прироста новых случаев значительно выше +6000 в Москве и +11000 по России).EURUSD:Покупаем от 1.0900.Продаем от 1.0770. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс