EUR/USD. Итоги декабрьского заседания ФРС: доллар стал жертвой завышенных ожиданий

Федрезерв не оправдал надежд долларовых быков: и хотя решения регулятора соответствовали «основным требованиям» базового сценария, итоги декабрьской встречи разочаровали гринбек. Индекс доллара направился к основанию 97-й фигуры, отражая снижение спроса на американскую валюту по всему рынку. Пара евро-доллар, в свою очередь, с лихвой наверстала утраченные позиции, достигнув середины 11-й фигуры и обновив тем самым 5-недельный хай. Теперь быкам пары предстоит пережить ещё один экзамен в виде декабрьского заседания ЕЦБ. Впрочем, уязвимость доллара в любом случае будет оказывать влияние на динамику цены, поэтому в данном случае всё-таки следует разобраться – что же именно пришлось не по нраву долларовым быкам?Забегая вперёд следует отметить, что прежде всего доллар стал жертвой завышенных ожиданий рынка. Буквально за две недели до декабрьского заседания ФРС американские макроэкономические отчёты выходили в «зелёной зоне», один лучше другого (за исключением производственной сферы): данные по росту ВВП за третий квартал были пересмотрены в сторону улучшения, Нонфармы обновили 10-месячный максимум, уровень безработицы снизился до 50-летнего минимума, а темпы роста общего индекса потребительских цен в годовом выражении оказались наиболее сильными с января 2018 года (притом, что остальные компоненты также вышли лучше ожиданий). Такие результаты позволили долларовым быкам рассчитывать на более «ястребиный» настрой среди членов ФРС. Согласно общим ожиданиям рынка, регулятор должен был намекнуть на повышение ставки на 25 базисных пунктов в течение следующего года. Тогда как сам факт выжидательной позиции ФРС был уже полностью учтён в ценах. Но по итогам последнего в этом году заседания Федрезерв сохранил осторожный настрой. Нельзя сказать, что тональность вчерашней встречи носила «голубиный» характер – члены регулятора не оставили без внимания последние тенденции в экономике США. Но тем не менее, трейдеры ожидали от ФРС большего. Череда положительных релизов, которые предшествовали декабрьскому заседанию создали иллюзию ястребиных намерений со стороны членов Федрезерва. И после того, как регулятор опроверг данные намерения, доллар рухнул по всему рынку.Итак, из положительных моментов можно отметить следующее. Во-первых, члены ФРС убрали из текста сопроводительного заявления фразу о «неопределенности в отношении дальнейших прогнозов». Во-вторых, за сохранение статус-кво проголосовали все члены Комитета единогласно (такой сплоченности в стане Комитета не было с мая этого года). В-третьих, члены регулятора акцентировали своё внимание на положительных аспектах американской экономики. Они отметили «силу» рынка труда в США и умеренный экономический рост страны в целом. Также регулятор выразил уверенность в том, что в следующем году инфляция достигнет целевого двухпроцентного уровня. Собственно, этим и исчерпывается перечень положительных моментов вчерашнего заседания. Все остальные аспекты декабрьской встречи играли против американской валюты. Прежде всего следует отметить, что регулятор не забыл и о негативных тенденциях. По словам Джерома Пауэлла, рост потребления существенно замедлился (с 4,6% до 2,9%), в то время как спад капвложений заметно усилился. Инвестиции компаний и экспорт остаются слабыми. Инфляция де-факто остается ниже целевого двухпроцентного уровня, и если данная тенденция сохранится, это может привести, по словам Пауэлла, к «нездоровой динамике». Кроме того, глава ФРС повторил своё мнение о том, при каких условиях регулятор приступит к ужесточению монетарной политики. По его словам, уровень инфляции должен превысить 2-процентный уровень и удерживаться на этой планке какое-то время, прежде чем Федрезерв рассмотрит возможность повышения базовой процентной ставки. Данную мысль он озвучивал ещё летом, выступая в Конгрессе США – и сейчас лишь напомнил рынку о неизменности своих намерений. Также Пауэлл заявил о том, что Федрезерв «продолжит отслеживать поступающие данные, включая глобальные события», при том, что «денежно-кредитная политика не следует заранее заданным курсом». Данные формулировки говорят о том, что при существенном изменении внешнего фундаментального фона (то есть в случае эскалации торговой войны) регулятор может прибегнуть к ответным мерам. И всё же, долларовых быков расстроила не столько риторика Пауэлла, сколько точечный прогноз (dot plots). Большинство членов регулятора – 13 – выступают за сохранение выжидательной позиции на протяжении всего следующего года. При этом ещё в сентябре «ястребов» было больше – 9 из 17 членов ФРС голосовали за повышение ставки в 2020 году. Теперь же за данный шаг выступают всего четверо чиновников Комитета. К повышению процентной ставки Федрезерв планирует вернуться лишь в 2021 году. Девять членов ФРС выступили за одно или два повышения – остальные коллеги либо выступили за сохранение выжидательной позиции, либо за более резкое увеличение ставки (правда, за данный шаг проголосовал всего 1 член Комитета).Таким образом, Федрезерв поставил на долгосрочную паузу процесс смягчения монетарной политики, однако долларовые быки рассчитывали на один раунд повышения ставки в рамках следующего года. Доллар по-прежнему остаётся уязвимым, но говорить о перспективах eur/usd ещё рано – трейдерам этой пары необходимо полностью сложить пазл фундаментальной картины, с учётом позиции ЕЦБ под председательством Кристин Лагард. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. SELL приоритет. Собираем короткую позицию

День добрый, уважаемые коллеги. Сегодня рассмотрим перспективы валютного инструмента GBP/USD. В последнее время многим данная пара «причинила боли» своим ростом. Однако я считаю, что уже необходимо начать собирать короткую позицию – открываться небольшими лотами (25% от Вашего стандартного лота) в SELL. Рассмотрим данную мысль подробнее. Изначально технически будем ориентироваться на стратегическую цель, расположенную на уровне 1.3005, которая образована стратегическим уровнем – уровнем, который цена тестирует в 80% случаев! А вот теперь давайте представим, почему цена может протестировать данный уровень: 1. Если мы с вами взглянем на график GBP/USD на Н4, то увидим явное падение объемов относительно роста инструмента, что может говорит о дивергенции, которая, в свою очередь, может привести к глубокой технической коррекции. 2. А вот GBP/USD на таймфрейме М15 все еще гораздо интереснее, так как дивергенция предстает перед нами чуть ли не транспарантом «Вот она я!» 3. ИМХО (In My Humble Opinion) сегодня будет выглядеть следующим образом – при возникновении паттерна на вход в рынок (это может быть все что угодно: медвежье поглощение на увеличивающемся объеме с дальнейшим тестированием этого поглощения; вход по 50% Fibo от резкого падения инструмента на объеме к сильному уровню поддержки; любой ваш паттерн, по которому вы входите в рынок) открываем короткие позиции с целью в зоне поддержки на уровне 1.3150-1.3165, прохождение которого и последующее тестирование нападении объемов откроет путь к уровню поддержки 1.3110, который является последней преградой перед достижением основной цели на стратегическом уровне 1.3005! 4. А что же у нас по макроэкономическому анализу. Ну что же, давайте подумаем! Фунт в последнее время максимально привязан к политическим решениям. На данный момент все ожидают, чем же закончатся досрочные парламентские выборы, кто же победит – консерваторы или лейбористы. И на ожиданиях рынка (это крайне важно!) о том, что большинство все же получат консерваторы и политика по BREXIT, намеченная ими, будет только на пользу фунту – пара GBP/USD растет. Следует отметить, что буквально вчера мы могли видеть после обновления максимальных значений коррекцию в 100п, которая явилась результатом опроса, который показал, что консерваторы могут получить 339 мест вместо 359, ожидаемых на 27 ноября. Напротив, лейбористы получают 231 место, что на 20 больше, чем ранее. ИМХО по фундаментальному анализу следующее: «большие деньги» уже учли в стоимости GBP/USD результаты голосования, по которым большинство получат консерваторы. Следовательно, для нашей стратегии SELL беспроигрышный вариант: - в случае получения большинства мест в парламенте консерваторами, «мелкие деньги» рванут на рынок скупать фунт, чем воспользуются «большие деньги», чтобы «скинуть» свои длинные позиции, которые они держат несколько недель. Рынок «дернет» вверх», после чего нисходящее движение может быть крайне затяжным; - в случае неполучения большинства консерваторами рынок получит «шок», и нисходящий импульс не заставит себя долго ждать. Как видите, коллеги, в обоих случаях SELL приоритет. Благодарю вас за внимание и не забывайте: "нельзя садиться в лодку без весел"! Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Торговый план 12.12 EURUSD Евро вырос на ФРС. Впереди важнейшие события.

Итак, ФРС оставила ставку без изменений на уровне 1.625%. Эта новость с точки зрения "фундамента" - ясно в пользу доллара - ведь Трамп требовал ставку снизить. Однако мы видим вполне ясно движение EURUSD наверх - преодолели наверх важный уровень 1.1115 и закрыли день выше. ( Что имею ввиду аналитики, которые написали "ФРС не поддержал доллар" - я не могу понять: Они думали, что ФРС повысит ставку?)Сегодня рынок ждет двух важнейших событий: ЕЦБ и выборы в Британии.По ЕЦБ - ставку не повысят, разумеется - но могут предупредить о повышении. Решение ЕЦБ в 15:45 мск, пресс-конференция нового главы ЕЦБ Лаггард в 16:30 мскПо выборам - опросы показывают очень высокие шансы консерваторов на победу. Это позитивно для фунта и евро.Мы держим покупки от 1.1035 по евроВозможны покупки с сильного отката внизВ случае полного разворота вниз переворачиваемся вниз от 1.1035Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Выборы в Великобритании. Текущий курс ФРС ослабит доллар. Видео-прогноз Форекс на 12 декабря

Сигналы по паре EURUSD:Прорыв уровня 1.1155 приведет к росту евро в район 1.1180 и 1.1226Прорыв 1.1120 приведет к распродажам евро в район 1.1090 и 1.1072Сигналы по паре GBPUSD:Прорыв уровня 1.3265 приведет к росту фунта в район 1.3316 и 1.3375Прорыв 1.3209 приведет к распродажам фунта в район 1.3161 и 1.3108Фундаментальные данные:Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставкеПресс-конференция ЕЦБПарламентские выборы в Великобритании Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Контрольные зоны USDJPY 12.12.19

Нисходящий импульс прошлой недели был остановлен на уровне 108.44. До сих пор эта отметка остается уровнем спроса. Пока торговля на азиатской сессии происходит выше этого уровня говорит о продолжении нисходящего движения преждевременно. Выгодные цены на продажу находятся на верхнем уровне флета вблизи уровня 109.00.Работа в рамках флета подразумевает поиск паттерно на границах. Сегодня пара торгуется на нижней границе, поэтому покупки к верхнему диапазону являются выгодными. Наиболее вероятным остается продолжение флета, однако, необходимо рассмотреть возможность для работы в сторону усиления японской йены. Это произойдет в случае, если закрытие торгов текущего дня произойдет ниже уровня 108.44. Это укажет на продолжение среднесрочного медвежьего импульса и даст возможность для повторных продаж инструмента. Дневная КЗ - дневная контрольная зона. Зона, образованная важными данными с фьючерсного рынка, которые изменяются несколько раз в год. Недельная КЗ - недельная контрольная зона. Зона, образованая важными отметками фьючерсного рынка, которые изменяются несколько раз в год.Месячная КЗ - месячная контрольная зона. Зона, которая является отражением средней волатильности за последний год.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

ФРС отказалась поддержать доллар, евро и фунт растут накануне заседания ЕЦБ и выборов в Великобритании

ФРС США, как и ожидалось, по итогам завершившегося в среду заседания решила оставить процентную ставку без изменений. Решение было единогласным, ставка на избыточные резервы банков также не изменилась.Можно предположить, что ФРС посылает рынкам сигнал о том, что производит ястребиный разворот – из текста сопроводительного заявления исчезла фраза относительно неопределенности дальнейших перспектив по ставке. Пресс-конференция Дж.Пауэлла ясности не добавила, глава ФРС технично уклонялся от определенных ответов на прямые вопросы, сводя свое выступление к формуле «мы рассматриваем весь спектр данных». Никто из членов FOMC в настоящее время не прогнозирует сокращения ставки в 2020г. Экономические прогнозы практически не изменились, реальный ВВП по-прежнему ожидается на уровне 2,2% в 2019 году, 2,0% в 2020 году и 1,9% в 2021 году. Прогноз по базовому PCE также не изменился в 2020 и 2021 годах, но был пересмотрен с 1,8% в 2019 году до 1,6%.Фиксация ставки на текущих уровнях означает, что экономика США перестанет получать дополнительную поддержку в условиях опасной близости к рецессии. Как следствие, ФРС компенсирует этот шаг другими мерами, во всяком случае, Пауэлл сделал намек на том, что ФРС готова рассмотреть вопрос покупки не только ГКО, но и других краткосрочных купонных бумаг при необходимости.Есть ли такая необходимость? Судя по прогнозам, нет – инфляция, безработица, рост ВВП находятся на достаточно уверенных уровнях. В то же время дефицит бюджета в ноябре вырос до 209 млрд. долл., по оценке Комитета по бюджету Конгресса США дефицит за 2 первых месяца 2020 финансового года составил 342 млрд, что на 11.7% больше, чем годом ранее. Расходная часть бюджета растет быстрее доходной, завершение цикла снижения ставки увеличит нагрузку, и рынок на итоги заседания ожидаемо отреагировал снижением курса доллара. Также нужно исходить из того, что не все участники рынка разделяют уверенность ФРС относительно будущих изменений ставки, ряд банков считает, что в марте будет еще одно снижение. Что совершенно ясно, так это то, что ФРС будет поддерживать ликвидность на высоком уровне, сворачивания программы выкупа на 60 млрд. в месяц не предполагается, поэтому доллар, скорее всего, будет слабеть в среднесрочной перспективе. EURUSDИндикатор ZEW, отражающий экономические перспективы Германии, заметно вырос в декабре до 10.7п, результат был ожидаемым после того, как аналогичные результаты показали исследования Markit и Sentix. Настроения на финансовых рынках улучшаются, евро обновил локальный максимум накануне сегодняшнего заседания ЕЦБ, прогнозы позитивные. От первого заседания под руководством Лагард рынки сюрпризов не ждут, вероятно закрепление EURUSD выше зоны сопротивления 1.1109/15, шансы возврата в диапазон невысокие. Тестирование сопротивления 1.1178 возможно, но серьезных предпосылок к уверенному росту нет, игроки будут ждать исхода голосования в Великобритании. GBPUSDПроизводственный сектор Великобритании сокращается седьмой месяц подряд, в октябре снижение составило 1.2%, что несколько лучше прогнозов. Значительно ухудшился торговый баланс, частично результат объясняется заметно возросшим курсом GBP относительно сентябрьских минимумов, в большей степени – сокращением объемов выпуска вследствие снижения капитальных инвестиций из-за высокого фактора неопределенности. NIESR полагает, что рост ВВП Великобритании в ноябре будет нулевым, а 4 квартал в целом даст прирост всего на 0.1%.Накануне выборов фунт торгуется у максимумов, ориентируясь на данные соцопросов, согласно которым консерваторы получат большинство в парламенте и смогут, наконец, завершить сагу о Brexit. Курс фунта в значительной степени отражает эти ожидания, поэтому любой сигнал о том, что победа Джонсона под угрозой, а лейбористы получат возможность создать коалицию, способна обрушить фунт туда, откуда он начал свой стремительный рост пару месяцев назад. Уверенная победа консерваторов может подбросить фунт до 1.3270/80, однако возникнет высокая вероятность коррекции на фоне фиксации прибыли, поскольку на первый план выдут разногласия между ЕС и Великобританией по торговым отношениям после Brexit. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 11 декабря. Итоги дня. Вероятность победы Консервативной партии с необходимым преимуществом составляет около 70%.

4-часовой таймфреймАмплитуда последних 5 дней(high-low): 138п – 65п – 66п – 50п – 82п.Средняя волатильность за последние 5 дней: 81п(средняя).Валютная пара GBP/USD возобновила сегодня восходящее движение, хотя еще вчера ушла ниже критической линии Киджун-сен и давала надежды на хотя бы небольшую коррекцию против восходящей тенденции, в рамках которой находится пара в последние недели. Сегодня, как это ни банально звучит, трейдеры британского фунта полностью проигнорировали отчет по инфляции из США и, скорее всего, проигнорируют и вечернее подведение итогов заседание комитета по открытым рынкам ФРС. Зато трейдеры на «ура» восприняли информацию от социологической компании Yougov, которая провела еще один, последний соцопрос, в котором приняло участие более 100 000 человек. По данным этого исследования, Консервативная партия может рассчитывать на 339 мандатов из 650 возможных. Таким образом, если прогноз от компании Yougov сбудется, то партии Бориса Джонсона удастся сформировать правительство «правящего большинства». Тем не менее, результаты Консервативной партии по сравнению с предыдущим аналогичным исследованием Yougov ухудшились. Ранее консерваторам предрекалась победа с 359 депутатскими мандатами в Парламенте Великобритании. Однако, самое важное допущение, которое отмечает сама социологическая компания, это то, что с учетом погрешности, консерваторы могут набрать от 311 до 367 мест в Парламенте. Соответственно, если количество консерваторов в Парламенте будет равняться 311, то никакого «правящего большинства» у партии Бориса Джонсона не будет. Соответственно, вероятность формирования «правящего большинства» - около 70-75%. Избирательные участки откроются завтра в 7-00 по местному времени и закроются в 22-00. Всю ночь будет идти подсчет голосов и утром, в пятницу, 13-ого(очень символично), станет окончательно известно, будет ли решен вопрос Brexit до конца января 2020 года или же Парламент продолжит свою работу в «подвешенном» состоянии, а Brexit затянется еще на долгие месяцы и годы. Но все же, если отталкиваться от исследования Yougov, как от полностью достоверной информации, то сложно представить себе ситуацию, при которой даже минимальное количество депутатов Консервативной партии в Парламенте(311) не смогли бы принять «сделку» Бориса Джонсона с Евросоюзом и завершить Brexit. При подобном раскладе Борису Джонсону потребуется всего 15 голосов «со стороны», которые легко можно будет получить, например, от партии «Brexit» Найджела Фараджа. Таким образом, мы считаем, что если консерваторы не начнут «ставить палки в колеса» самим себе(имеется ввиду ситуация, при которой часть консерваторов откажется голосовать «за» сделку Бориса Джонсона, как уже было на голосованиях в сентябре и октябре), то Brexit, скорее всего, все же будет реализован в январе 2020 года. Борис Джонсон, конечно, попытался подстраховаться и собрал подписи всех консерваторов, которые обещают проголосовать «за» выход из ЕС, однако это все равно не гарантирует Джонсону отсутствие ситуации, в которой хотя бы несколько консерваторов отвергнут соглашение с ЕС. Великобритания перейдет в новую для себя эру под названием «налаживание торговых связей», так как после выхода из Евросоюза никаких торговых договоренностей у Лондона не будет. Начнется длительный период переговоров. Мы считаем, что после того, как будут подведены итоги выборов в Парламент, или может быть после того, как Парламент примет все-таки соглашение о «разводе» с ЕС, фунт стерлингов будет вновь склонен к падению. Сейчас очень сложно представить ситуацию, при которой фунт стерлингов продолжит дорожать, несмотря на провальную макроэкономическую статистику из Великобритании в последние два месяца. Также не стоит забывать, что сам по себе абсолютно любой Brexit – это негатив для экономики Великобритании и для фунта стерлингов. Поэтому даже если будет реализован «мягкий» сценарий Brexit, со «сделкой», это не означает, что экономика Великобритании, которая еще до официального выхода из ЕС испытывает серьезные проблемы, начнет вдруг «цвести и пахнуть». Макроэкономические показатели, скорее всего, продолжат замедляться, что будет рано или поздно провоцировать падение британской валюты. Таким образом, мы считаем, что в любом случае укрепление фунта стерлингов скоро завершится, как только спадет волна оптимизма по поводу победы консерваторов на выборах.С технической точки зрения, восходящее движение может и должно продолжиться, по крайней мере до утра пятницы, когда будут подведены результаты голосования. В то же время закрепление пары фунт/доллар ниже линии Киджун-сен вновь поставит под сомнение дальнейшее движение вверх.Торговые рекомендации: Пара GBP/USD возобновила несильное восходящее движение. Таким образом сейчас рекомендуется торговать на повышение с целью 1,3232. Продажи фунта рассматривать сейчас не рекомендуется, трейдеры продолжают игнорировать любые макроэкономические данные, а фунт дорожает исключительно на ожиданиях победы Консервативной партии на выборах. Таким образом, рекомендуется ждать результатов выборов, после чего изучать новые возможности заходов в рынок. Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтых линии.Индикатор MACD:Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Уровни поддержки/сопротивления классические:Красные и серые пунктирные линии с ценовыми обозначениями.Пивот уровень:Желтая сплошная линия.Уровни поддержки/сопротивления, учитывающие волатильность:Серые пунктирные линии без ценовых обозначений.Возможные варианты движения цены: Красные и зеленые стрелки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Контрольные зоны USDCHF 12.12.19

Снижение текущей недели позволило паре преодолеть средний ход. Сегодняшнее движение происходит вблизи зоны среднего хода, что говорит о необходимости фиксации части короткой позиции и переводе остальной части в безубыток. Покупки пока не являются выгодными, так как не произошла реализация приоритетной модели. Для повторных продаж требуется получение более выгодных цен. Рост к минимуму прошлой недели даст такую возможность. Альтернативная модель получит развитие в случае, если при тесте зоны среднего недельного хода произойдет резкий рост спроса. Это позволит паре сформировать локальную зону накопления. Вероятность продолжения нисходящего движения все еще будет выше 70%, что позволит в будущем войти в продажу по более выгодной цене. Дневная КЗ - дневная контрольная зона. Зона, образованная важными данными с фьючерсного рынка, которые изменяются несколько раз в год. Недельная КЗ - недельная контрольная зона. Зона, образованая важными отметками фьючерсного рынка, которые изменяются несколько раз в год.Месячная КЗ - месячная контрольная зона. Зона, которая является отражением средней волатильности за последний год.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 11 декабря. Итоги дня. Трейдеры игнорируют ускорившуюся инфляцию в Штатах, игнорируют обвинения Дональду Трампу.

4-часовой таймфреймАмплитуда последних 5 дней(high-low): 49п – 31п – 70п – 25п – 35п.Средняя волатильность за последние 5 дней: 42п(средняя).Валютная пара EUR/USD в среду, 11 декабря, скорректировалась в рамках восходящей тенденции к критической линии Киджун-сен, отскочила от нее и пытается теперь возобновить движение вверх. Однако уже около верхней полосы Боллинджера может произойти разворот вниз, потому что восходящая тенденция как таковая отсутствует, она сейчас идентифицируется таковой только благодаря «золотому кресту» от индикатора Ишимоку. Таким образом, мы лишний раз лишь можем отметить слабость быков, нежелание медведей и слабую волатильность валютной пары. Похоже, что все возвращается к той «парадоксальной ситуации», которую мы описывали несколько недель назад. В пользу этого сценария говорит также полное игнорирование макроэкономической статистики из Штатов и Евросоюза. Сегодня был опубликован только один отчет, но зато какой. Индекс потребительских цен в США. За последние полгода инфляция в Штатах замедлилась до 1,7% г/г, что заставило нервничать некоторых трейдеров и инвесторов, однако 3 подряд понижения ключевой ставки ФРС заставили выровняться макроэкономическую статистику в США, все показатели уверенно поползли вверх, инфляция – не исключение. Согласно отчету Бюро трудовой статистики, инфляция в ноябре выросла до 2,1% г/г, а также прибавила 0,3% в месячном выражении. Прогнозы были ниже, а само по себе превышение целевого уровня инфляции ФРС(2,0%) является очень положительным фактором для США, их экономики, а также доллара. По крайней мере, на первый взгляд. В реальности же, трейдеры не посчитали, что ускорение инфляции заслуживает открытия новых продаж пары евро/доллар. Мы считаем, что это абсолютно нелогичная реакция трейдеров, так как инфляция – это один из наиболее важных и значимых показателей состояния любой экономики. Именно инфляция оказывает сильнейшее влияние на монетарную политику. И если ее ускорение не провоцирует реакцию участников рынка, значит что-то на рынке не в порядке. А не в порядке может быть только одно. Медведи по-прежнему не видят достаточных оснований для покупок американской валюты около ее двух летних максимумов(минимумов - для евровалюты и пары EUR/USD). Таким образом, макроэкономическая статистика, которая является в пользу американского доллара, получается, попросту не отрабатывается рынком. Макроэкономическая статистика, которая в пользу евровалюты... ее нет. Или, по крайней мере, ее очень мало. Таким образом, быки пары евро/доллар не имеют никаких фундаментальных оснований для того, чтобы покупать. Вечером нас ждет еще публикация результатов заседания ФРС, оглашение решения по ставке, пресс-конференция Джерома Пауэлла, а также озвучивание прогнозов основных макроэкономических показателей на следующие отчетные периоды. Как мы все уже знаем, ставка останется неизменной, прогнозы ВВП, инфляции и других показателей могут вырасти по сравнению с предыдущим заседанием ФРС, а риторика Джерома Пауэлла может пестрить тезисами о «сильной экономике и рынке труда», «хороших темпах роста» и «опасности торговых войн». То есть мы не ждем от главы ФРС намеков на повышение ключевой ставки, не ждем намеков на понижение ключевой ставки. Следовательно, его риторика с вероятностью 90% будет нейтральной и формальной. Соответственно, также не вызовет никакой реакции у участников рынка, если только Пауэлл не преподнесет сюрприз. А если так, то волатильность сегодняшнего дня может остаться все на там же «низком» уровне, даже при условии, что макроэкономических данных сегодня достаточное количество.Тем временем, в Палате Представителей США озвучили обвинения Дональду Трампу. Президент США обвиняется в злоупотреблении властью и препятствовании работе Конгресса. Заявление сделал председатель судебного комитета Джеролд Надлер. Таким образом, теперь обвинения приобрели официальный статус. Оба обвинения Трампа связаны с Украиной. Первое обвинение гласит о том, что президент Трамп задерживал военную помощь Украине и оказывал давление на ее президента Владимира Зеленского, требуя начать расследование в отношении его главного конкурента на выборах 2020 года Джо Байдена и его сына. Второе обвинение связано с препятствием работы Конгресса США во время расследования действий Дональда Трампа. По словам обвинения Дональд Трамп «подорвал целостность выборов 2020 года и поставил под угрозу национальную безопасность страны». «Никто, даже президент, не может быть выше закона», подчеркнул Надлер. Таким образом, тучи вокруг Трампа сгущаются, и даже если до импичмента дело все же не дойдет, то победа на выборах президента 2020 года, которую так хочет Трамп, уплывает из его рук. С технической точки зрения, пара может продолжить восходящее движение, однако какова будет реакция трейдеров на вечернее нейтральное заседание ФРС, и будет ли вообще, предсказать сейчас крайне сложно. Мы считаем, что волатильность останется низкой, а никакой особо сильной реакции вообще не последует. Исходя из этого мы не ожидаем увидеть сегодня или завтра сильный рост европейской валюты. Торговые рекомендации: Пара EUR/USD пытается возобновить восходящий тренд, но шансов на это крайне мало. Сегодня крайне сложно предположить продолжение движения вверх, учитывая, что MACD развернулся вниз, результаты заседания FOMС будут, скорее всего, нейтральными, а быки остаются чрезвычайно слабыми. Но и продажи пары евро/доллар станут актуальными не ранее преодоления критической линии с целью 1,1050 и только малыми лотами. Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтых линии.Индикатор MACD:Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Уровни поддержки/сопротивления классические:Красные и серые пунктирные линии с ценовыми обозначениями.Пивот уровень:Желтая сплошная линия.Уровни поддержки/сопротивления, учитывающие волатильность:Серые пунктирные линии без ценовых обозначений.Возможные варианты движения цены:Красные и зеленые стрелки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EURUSD: Решение ЕЦБ по процентным ставкам и курс денежной политики еврозоны. Планы ФРС на следующий год расстроили покупателей

Вчерашнее решение Федеральной резервной системы по процентным ставкам было вполне ожидаемым, однако заявления, которые были сделаны в последующем, оказали давление на доллар США, который растерял ряд своих позиций против евро и британского фунта, тем самым сохранив восходящую динамику этих торговых инструментов. Согласно отчету, ФРС оставила диапазон процентных ставок по федеральным фондам без изменений между 1,50% и 1,75%. За такое решение комитет по операциям на открытом рынке ФРС проголосовал 10 против 0. Дисконтная ставка осталась на уровне 2,25%. Таким образом ФРС оставила ставки без изменений и просигнализировала о длительной паузе, заявив, что текущие уровни процентных ставок являются уместными, что и привело к снижению доллара США, так как ожидать изменений в политики, без хорошего экономического роста вряд ли будет верным решением. А как мы можем помнить из прошлых моих прогнозов, многие эксперты предрекают сокращение экономики США в 2020-м году. В ФРС также заявили, что будут отслеживать ситуацию в мире и слабую инфляцию, что еще раз подчеркивает неопределенность экономических перспектив.Эксперты центрального банка прогнозируют срединный уровень ключевой процентной ставки 1,6% в конце 2019 года, и аналогичный уровень на протяжении всего 2020 года. Лишь в конце 2021 года ставка может подняться до уровня в 1,9%.Срединный уровень процентной ставки в более долгосрочной перспективе составляет 2,5%.В ходе выступления председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что денежно-кредитная политика в хорошем положении, чтобы оказывать поддержку американцам, а расходы домохозяйств находятся на достаточно высоком уровне. Проблемы вызывают инвестиции компаний и экспорт, которые остаются слабыми. Вялый рост за рубежом и торговая неопределенность оказывают дополнительное давление на производство и замедляют экономику. Пауэлл также обеспокоен тем моментом, что инфляция остается ниже целевого уровня 2%, однако комитет по операциям на открытом рынке ожидает ее возврат к 2% в следующем году. Также председатель ФРС высказался и на тему операций на рынке РЕПО, пояснив, что делается этого для того, чтобы оставить процентные ставки в целевом диапазоне. По его мнению, операции РЕПО в настоящее время очень важны, и вряд ли будут иметь макроэкономические последствия. Пауэлл также отметил, что в текущем году экономика столкнулась с неожиданными трудностями, и даже несмотря на то, что рынок труда США находится в хорошей форме, он не уверен, что можно говорить об ограниченном предложении рабочей силы, так как нет достаточного ускорения роста зарплат. Перегрев на рынке труда будет зафиксирован лишь при более высоких темпах роста зарплат.В завершении выступления глава ФРС обратил внимание, что управляющие стремятся к существенному улучшению механизмов денежно-кредитной политики в будущем. Данные по инфляции в США, которые оказались лучше прогнозов экономистов, но просигнализировали о замедлении роста в ноябре этого года являются не лучшим подарком для ФРС к концу года. Согласно отчету Министерства торговли США, потребительские цены в США в ноябре росли умеренными темпами даже несмотря на исторически низкий уровень безработицы и пошлины на импорт китайских товаров.Так, индекс потребительских цен США в ноябре 2019 года вырос на 0,3% по сравнению с предыдущим месяцем в основном за счет скачка цен на энергоносители и аренду недвижимости. Базовая инфляция, которая не учитывает волатильные категории, в том числе и энергоносители, повысилась в ноябре лишь на 0,2%. По сравнению с аналогичным периодом предыдущего года индекс вырос на 2,1%, а базовый повысился на 2,3%.В первой половине дня сегодня все внимание будет приковано к решению Европейского центрального банка по процентным ставкам, которые по всей видимости, также останутся без изменений на нулевом уровне. Вряд ли к концу года европейский регулятор будет вносить какие-либо существенные изменения в курс. Однако ожидается, что уже в 1-м квартале 2020 года ЕЦБ будет вынужден продолжить понижение ставок если меры, которые были предприняты в начале осени этого года не принесут нежного результата. Пока особого экономического подъема не наблюдается. Что касается технической картины пары EURUSD, то рост может продолжиться лишь при условии позитивных заявлений со стороны нового президента Кристин Лагард. Прорыв сопротивления 1.1160 обеспечит рисковым активам восходящее движение в район максимумов 1.1200 и 1260. Если же давление на евро вернется, промежуточной поддержку выступит область 1.1120, а вот более крупные уровни сконцентрированы у нижней границы канала в области 1.1070 и 1.1030.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 12 декабря. День икс для британского фунта, политики и экономики Великобритании

Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Вот и дождались мы того момента, когда в один день может решиться, как политическая, так и экономическая судьба Великобритании, а также британского фунта. Сегодня пройдут парламентские выборы, на которых победа Консервативной партии позволит выйти из состава ЕС. Что касается торговых рекомендаций, то сложного что-то прогнозировать. Покупки фунта лучше всего отложить до публикации результатов, либо рассматривать длинные позиции после крупной нисходящей коррекции в район поддержек 1.3108, 1.3049 и 1.2988. Если быки продолжать толкать пару вверх, то крупные уровни сопротивления можно наблюдать в области 1.3316, 1.3375 и 1.3437, где рекомендую фиксировать прибыль. Опираться на данные по США внутри дня не имеет никакого смысла, так как они будут игнорироваться рынком.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы фунта будут рассчитывать на победу Лейбористкой партии, что существенно ослабит позиции британского фунта в краткосрочной перспективе, либо на победу Консервативной партии, которая не сумеет вновь добиться большинства в парламенте, что оставит ситуацию в том виде, как и до выборов. При этом условии давление на фунт также должно вернуться. Возврат под поддержку 1.3161 ударит по стоп-приказам быков и столкнет GBP/USD в район минимумов 1.3108 и 1.3049, где рекомендую фиксировать прибыль. В случае дальнейшего восходящего тренда, рассчитывать на короткие позиции в фунте лучше всего после обновления максимумов в области 1.3316, 1.3375 и 1.3437.Более детально с прогнозом можно ознакомиться в видео-обзоре. Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50 средних скользящих, что указывает на дальнейший рост фунта.Bollinger BandsВ случае снижения фунта, поддержку окажет нижняя граница индикатора в районе 1.3130.Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 12 декабря. Доллар США упал после прогнозов ФРС на следующий год

Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Евро укрепил свои позиции против доллара США после вчерашнего решения Федеральной резервной системы оставить процентные ставки без изменений на уровне 1,75%. Более важным был прогноз регулятора на следующий год, что и привело к ослаблению доллара, так как возвращаться к курсу повышения процентных ставок центральный банк не планирует. Что касается дальнейшей перспективы роста EUR/USD, то быкам необходимо зацепиться за сопротивление 1.1155, что приведет к обновлению максимумов в области 1.1180 и 1.1226, где рекомендую фиксировать прибыль. Сегодня публикуется решение по процентным ставкам со стороны Европейского центрального банка, что может оказать давление на евро. Поэтому при сценарии нисходящей коррекции в первой половине дня к длинным позициям рекомендую возвращаться только после ложного пробоя в районе 1.1120, или покупать евро сразу на отскок от минимума 1.1090. Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы будут ждать оценку дальнейших экономическим перспектив от Европейского центрального банка, и рассчитывать на неудачное закрепление выше сопротивления 1.1155, что усилит давление на евро и приведет к возврату в район поддержки 1.1120. Именно от этого уровня зависит дальнейший рост EUR/USD. Если медведям удастся закрепиться ниже этого диапазона, то давление на евро возрастет, что позволит обновить минимумы 1.1090 и 1.1072, где рекомендую фиксировать прибыль. Если курс ЕЦБ останется без изменений, не исключено продолжение роста EUR/USD выше сопротивления 1.1155. При таком сценарии рекомендую открывать короткие позиции сразу на отскок от максимумов 1.1180 и 1.1226.Более детально с прогнозом можно ознакомиться в видео-обзоре. Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50 средних скользящих, что сохраняет шанс на продолжение восходящей тенденции в евро.Bollinger BandsРост может быть ограничен верхним уровнем индикатора в районе 1.1170. В случае снижения евро, поддержку окажет нижняя граница индикатора в области 1.1070.Описание индикаторов Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Выборы в Великобритании. Текущий курс ФРС ослабит доллар. Видео-прогноз форекс на 12 декабря

Сигналы по паре EURUSD:Прорыв уровня 1.1155 приведет к росту евро в район 1.1180 и 1.1226Прорыв 1.1120 приведет к распродажам евро в район 1.1090 и 1.1072Сигналы по паре GBPUSD:Прорыв уровня 1.3265 приведет к росту фунта в район 1.3316 и 1.3375Прорыв 1.3209 приведет к распродажам фунта в район 1.3161 и 1.3108Фундаментальные данные:Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставкеПресс-конференция ЕЦБПарламентские выборы в Великобритании Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 12 декабря 2019 года

EUR/USDВчерашний релиз ФРС по монетарной политике оказался даже чуточку «ястребинее» ожиданий – ближайшее изменение ставки произойдёт не ранее весны 2021 года, что можно принять за официальное признание не изменять ставки именно перед президентскими выборами. Прогнозы по экономике оказались без изменения: ВВП 1,9% в 2021 году, инфляция 2,0%. Евро с выходом релиза подскочил на 40 пунктов. Выступление главы ЦБ Джерома Пауэлла было подчёркнуто нейтральное, собственно, он продекларировал положения уже вышедших прогнозов. Далее евро в цене практически не изменился. Рост, таким образом, нами принимается как спекулятивный, до ближайшей цели 1.1155 (110,0% уровня Фибоначчи на дневном графике) от текущего момента остаётся около 20-ти пунктов. От данного уровня, пусть и с низкой вероятностью, возможен разворот цены вниз.Но у рынка есть другая цель, чуть выше уровня Фибоначчи – это сильный ценовой уровень 1.1180 – максимум 21 октября, минимум 18 июня и минимум 7 марта. По инерции рост может продолжится и до этого уровня.Сегодня ЕЦБ принимает решение по монетарной политике. Здесь изменений никаких не ожидается. И сегодня проходят выборы в парламент Великобритании. Вероятно, на этом фоне спекулянты воздержатся от активных действий. Ждём повышение волатильности с появлением первых результатов в ночь на пятницу. И даже здесь первая реакция рынка в течение следующих суток может быть чисто спекулятивной. Проблематика момента в вероятности получения «подвешенного» парламента в том случае, если консерваторы не наберут прогнозируемые 340 мест. В этом случае затянется история с формированием коалиций и прочими сложностями в решении главной задачи – в формировании сделки с ЕС.Как следствие очередного этапа повышения спекулятивных настроений, вероятно преодоление ценой сигнального уровня 1.1180 и рост евро к уровню Фибоначчи 100,0% на цене 1.1215. И конечно, по нашему основному сценарию, цена может преодолеть минимум вчерашнего дня, совпадающий с уровнем Фибоначчи 123,6%, и опуститься к уровню Фибоначчи 138,2% на цене 1.0985.На четырёхчасовом графике цена выше индикаторных линий баланса и Крузенштерна, сигнальная линия осциллятора Марлин растёт, но не исключено формирование дивергенции, то есть двойственность сценариев подтверждается.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 12 декабря 2019 года

GBP/USDВчера британский фунт во второй раз достиг целевой уровень 1.3206 по уровню Фибоначчи 200,0% и сегодня утром преодолел его. Открывается цель по уровню Фибоначчи 223,6% на цене 1.3352. Продолжение роста не отменяет вероятность более позднего формирования дивергенции по Марлину с соответствующим разворотом рынка вниз. Сегодня проходят выборы в парламент Великобритании. Первые экзит-полы (предварительные результаты) станут известны ночью. Проблематика всей кампании в вероятности получения «подвешенного» парламента в том случае, если консерваторы не наберут прогнозируемые 340 мест. В этом случае затянется история с формированием коалиций и прочими сложностями в решении главной задачи – в формировании сделки с ЕС.На четырёхчасовом графике ситуация полностью восходящая: цена над линиями баланса и Крузенштерна, осциллятор Марлин в зоне положительных чисел.Итак, ждём продолжение роста британского фунта к первой цели 1.3352. Преодоление ценой данной цели открывает вторую цель 1.3440 на уровне Фибоначчи 238,2%. Первым признаком разворота фунта станет уход цены под линию Крузенштерна на Н4 (1.3140), после чего ждём возврат цены к поддержке октября-ноября 1.2968, совпадающей с уровнем Фибоначчи 161,8%.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Прогноз по AUD/USD на 12 декабря 2019 года

AUD/USDВ среду, но фоне общего ослабления американского доллара «австралиец» подрос на 67 пунктов, отразившись от линии Крузенштерна на графике дневного масштаба и преодолев сопротивление вложенной линии ценового канала. Осциллятор Марлин показывает уверенный рост. Теперь ближайшей целью австралийского доллара становится вершина 5 ноября на цене 0.6930. Преодоление данного уровня открывает вторую цель на отметке 0.6955 – вложенную линию понижающегося ценового канала.На четырёхчасовом графике цена растёт над линиями баланса и Крузенштерна, осциллятор Марлин в зоне положительных чисел.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

Фрактальный анализ по основным валютным парам на 12 декабря

Прогноз на 12 декабря: Аналитический обзор валютных пар в масштабе Н1: По паре Евро/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.1198, 1.1170, 1.1144, 1.1114, 1.1096, 1.1065 и 1.1024. Здесь, мы следим за развитием восходящего цикла от 29 ноября. Продолжения движения к верху, ожидаем после пробоя 1.1144, в данном случае цель – 1.1170, возле этого уровня консолидация цены. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 1.1198, по достижении этого значения, ожидаем откат в коррекцию. Краткосрочное нисходящее движение, ожидаем в диапазоне 1.1114 – 1.1096, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.1065, этот уровень является ключевой поддержкой для восходящей структуры. Основная тенденция – восходящая структура от 29 ноябряТорговые рекомендации:Buy: 1.1145 Take profit: 1.1170Buy: 1.1172 Take profit: 1.1196Sell: 1.1114 Take profit: 1.1097Sell: 1.1094 Take profit: 1.1066По паре Фунт/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.3290, 1.3249, 1.3217, 1.3172, 1.3146, 1.3102, 1.3075 и 1.3025. Здесь, цена формирует локальный потенциал для верха от 11 декабря. Краткосрочное восходящее движение, ожидаем в коридоре 1.3217 – 1.3249, пробой последнего значения приведет к движению до потенциального значения – 1.3290, возле этого уровня консолидация. Краткосрочное нисходящее движение, возможно в коридоре 1.3172 – 1.3146, пробой последнего значения приведет к затяжной коррекции, здесь цель – 1.3102, диапазон 1.3102 – 1.3075 является ключевой поддержкой для восходящей тенденции, его проход ценой будет располагать к развитию нисходящей структуры, в данном случае первая потенциальная цель – 1.3025. Основная тенденция – восходящий цикл от 27 ноября, локальная структура от 11 декабряТорговые рекомендации:Buy: 1.3217 Take profit: 1.3247Buy: 1.3250 Take profit: 1.3290Sell: 1.3172 Take profit: 1.3147Sell: 1.3144 Take profit: 1.3104По паре Доллар/Франк ключевыми уровня в масштабе Н1 являются: 0.9915, 0.9884, 0.9864, 0.9820, 0.9789 и 0.9745. Здесь, мы следим за развитием нисходящей структуры от 29 ноября. Продолжения движения к низу, ожидаем после пробоя 0.9820, в данном случае цель – 0.9789, возле этого уровня консолидация. Пробой уровня 0.9789 должен сопровождаться выраженным нисходящим движением, в данном случае потенциальная цель – 0.9745, от этого уровня ожидаем откат в коррекцию. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 0.9864 – 0.9884, пробой последнего значения приведет к углубленному движению, здесь цель – 0.9915, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры от 29 ноября. Основная тенденция – нисходящая структура от 29 ноябряТорговые рекомендации:Buy: 0.9864 Take profit: 0.9883Buy: 0.9885 Take profit: 0.9913Sell: 0.9820 Take profit: 0.9791Sell: 0.9787 Take profit: 0.9745По паре Доллар/Иена ключевыми уровнями в масштабе являются: 109.31, 109.06, 108.85, 108.58, 108.31, 108.10, 107.80 и 107.62. Здесь, мы следим за нисходящей структурой от 2 декабря. Краткосрочное движение к низу, возможно в диапазоне 108.31 – 108.10, пробой последнего значения приведет к выраженному движению, здесь цель – 107.80. Потенциальным значением для низа, считаем уровень 107.62, по достижении которого, ожидаем консолидацию, а также откат к верху. Краткосрочное восходящее движение, ожидаем в диапазоне 108.85 – 109.06, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 109.31, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры. Основная тенденция: нисходящая структура от 2 декабря Торговые рекомендации:Buy: 108.85 Take profit: 109.04Buy: 109.08 Take profit: 109.30Sell: 108.30 Take profit: 108.12Sell: 108.08 Take profit: 107.80По паре Канадский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.3256, 1.3217, 1.3196, 1.3146, 1.3118 и 1.3094. Здесь, цена отменила формирование восходящего потенциала и на текущий момент мы определяем цели для нисходящей тенденции от долгосрочной структуры 3 декабря. Продолжения движения к низу, ожидаем после пробоя 1.3146, здесь цель – 1.3118, возле этого уровня консолидация. Потенциальным значением для низа, пока считаем уровень 1.3094, по достижении которого, ожидаем консолидированное движение. Краткосрочное восходящее движение, возможно в коридоре 1.3196 – 1.3217, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.3256, до этого уровня ожидаем оформления выраженных начальных условий для восходящего цикла. Основная тенденция – долгосрочная нисходящая структура от 3 декабряТорговые рекомендации:Buy: 1.3196 Take profit: 1.3215Buy: 1.3218 Take profit: 1.3252Sell: 1.3145 Take profit: 1.3119Sell: 1.3116 Take profit: 1.3095По паре Австралийский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 0.6980, 0.6957, 0.6922, 0.6894, 0.6858, 0.6843, 0.6820 и 0.6797. Здесь, последующие цели для верха мы определяем от локальной структуры 10 декабря. Продолжения движения к верху, ожидаем после пробоя 0.6894, в данном случае цель – 0.6922, возле этого уровня консолидация цены. Пробой уровня 0.6922 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 0.6957, потенциальным значением для восходящей тенденции, считаем уровень 0.6980, по достижении этого уровня ожидаем откат к низу. Краткосрочное нисходящее движение, ожидаем в коридоре 0.6858 – 0.6843, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 0.6820, этот уровень является ключевой поддержкой для восходящей структуры, его пробой позволит рассчитывать на движение к первой потенциальной цели – 0.6797. Основная тенденция – локальная структура для верха от 10 декабряТорговые рекомендации:Buy: 0.6895 Take profit: 0.6920Buy: 0.6924 Take profit: 0.6955Sell: 0.6858 Take profit: 0.6844Sell: 0.6841 Take profit: 0.6822По паре Евро/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 121.45, 121.25, 120.98, 120.76, 120.35, 120.17, 119.93 и 119.66. Здесь, мы следим за развитием восходящей структуры от 9 декабря. Краткосрочное восходящее движение, ожидаем после пробоя 120.76, в данном случае цель – 120.98, возле этого уровня консолидация цены. Пробой уровня 121.00 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 121.25. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 121.45, по достижении которого, ожидаем откат в коррекцию. Корректировочное движение, возможно в коридоре 120.35 – 120.17, пробой последнего значения будет располагать к развитию нисходящей структуры от 5 декабря и в данном случае первая цель – 119.93. Потенциальным значением для низа, пока считаем уровень 119.66. Основная тенденция – восходящая структура от 9 декабряТорговые рекомендации:Buy: 120.76 Take profit: 120.96Buy: 121.00 Take profit: 121.25Sell: 120.35 Take profit: 120.20Sell: 120.15 Take profit: 119.95По паре Фунт/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 144.56, 144.06, 143.45, 143.09, 142.50, 142.06 и 141.51. Здесь, мы следим за восходящей структурой от 4 декабря. Краткосрочное движение к верху, ожидаем в коридоре 143.09 – 143.45, пробой последнего значения приведет к выраженному движению, здесь цель – 144.06. Потенциальным значением для верха, считаем уровень 144.56, по достижении этого значения ожидаем консолидацию, а также откат к низу. Краткосрочное нисходящее движение, возможно в коридоре 142.50 – 142.06, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 141.51, этот уровень является ключевой поддержкой для верха. Основная тенденция – локальная восходящая структура от 4 декабряТорговые рекомендации:Buy: 143.10 Take profit: 143.44Buy: 143.50 Take profit: 144.06Sell: 142.50 Take profit: 142.10Sell: 142.04 Take profit: 141.54Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 11 декабря. Итоги дня. Трейдеры игнорируют ускорившуюся инфляцию в Штатах, игнорируют обвинения Дональду Трампу.

4-часовой таймфреймАмплитуда последних 5 дней(high-low): 49п – 31п – 70п – 25п – 35п.Средняя волатильность за последние 5 дней: 42п(средняя).Валютная пара EUR/USD в среду, 11 декабря, скорректировалась в рамках восходящей тенденции к критической линии Киджун-сен, отскочила от нее и пытается теперь возобновить движение вверх. Однако уже около верхней полосы Боллинджера может произойти разворот вниз, потому что восходящая тенденция как таковая отсутствует, она сейчас идентифицируется таковой только благодаря «золотому кресту» от индикатора Ишимоку. Таким образом, мы лишний раз лишь можем отметить слабость быков, нежелание медведей и слабую волатильность валютной пары. Похоже, что все возвращается к той «парадоксальной ситуации», которую мы описывали несколько недель назад. В пользу этого сценария говорит также полное игнорирование макроэкономической статистики из Штатов и Евросоюза. Сегодня был опубликован только один отчет, но зато какой. Индекс потребительских цен в США. За последние полгода инфляция в Штатах замедлилась до 1,7% г/г, что заставило нервничать некоторых трейдеров и инвесторов, однако 3 подряд понижения ключевой ставки ФРС заставили выровняться макроэкономическую статистику в США, все показатели уверенно поползли вверх, инфляция – не исключение. Согласно отчету Бюро трудовой статистики, инфляция в ноябре выросла до 2,1% г/г, а также прибавила 0,3% в месячном выражении. Прогнозы были ниже, а само по себе превышение целевого уровня инфляции ФРС(2,0%) является очень положительным фактором для США, их экономики, а также доллара. По крайней мере, на первый взгляд. В реальности же, трейдеры не посчитали, что ускорение инфляции заслуживает открытия новых продаж пары евро/доллар. Мы считаем, что это абсолютно нелогичная реакция трейдеров, так как инфляция – это один из наиболее важных и значимых показателей состояния любой экономики. Именно инфляция оказывает сильнейшее влияние на монетарную политику. И если ее ускорение не провоцирует реакцию участников рынка, значит что-то на рынке не в порядке. А не в порядке может быть только одно. Медведи по-прежнему не видят достаточных оснований для покупок американской валюты около ее двух летних максимумов(минимумов - для евровалюты и пары EUR/USD). Таким образом, макроэкономическая статистика, которая является в пользу американского доллара, получается, попросту не отрабатывается рынком. Макроэкономическая статистика, которая в пользу евровалюты... ее нет. Или, по крайней мере, ее очень мало. Таким образом, быки пары евро/доллар не имеют никаких фундаментальных оснований для того, чтобы покупать. Вечером нас ждет еще публикация результатов заседания ФРС, оглашение решения по ставке, пресс-конференция Джерома Пауэлла, а также озвучивание прогнозов основных макроэкономических показателей на следующие отчетные периоды. Как мы все уже знаем, ставка останется неизменной, прогнозы ВВП, инфляции и других показателей могут вырасти по сравнению с предыдущим заседанием ФРС, а риторика Джерома Пауэлла может пестрить тезисами о «сильной экономике и рынке труда», «хороших темпах роста» и «опасности торговых войн». То есть мы не ждем от главы ФРС намеков на повышение ключевой ставки, не ждем намеков на понижение ключевой ставки. Следовательно, его риторика с вероятностью 90% будет нейтральной и формальной. Соответственно, также не вызовет никакой реакции у участников рынка, если только Пауэлл не преподнесет сюрприз. А если так, то волатильность сегодняшнего дня может остаться все на там же «низком» уровне, даже при условии, что макроэкономических данных сегодня достаточное количество.Тем временем, в Палате Представителей США озвучили обвинения Дональду Трампу. Президент США обвиняется в злоупотреблении властью и препятствовании работе Конгресса. Заявление сделал председатель судебного комитета Джеролд Надлер. Таким образом, теперь обвинения приобрели официальный статус. Оба обвинения Трампа связаны с Украиной. Первое обвинение гласит о том, что президент Трамп задерживал военную помощь Украине и оказывал давление на ее президента Владимира Зеленского, требуя начать расследование в отношении его главного конкурента на выборах 2020 года Джо Байдена и его сына. Второе обвинение связано с препятствием работы Конгресса США во время расследования действий Дональда Трампа. По словам обвинения Дональд Трамп «подорвал целостность выборов 2020 года и поставил под угрозу национальную безопасность страны». «Никто, даже президент, не может быть выше закона», подчеркнул Надлер. Таким образом, тучи вокруг Трампа сгущаются, и даже если до импичмента дело все же не дойдет, то победа на выборах президента 2020 года, которую так хочет Трамп, уплывает из его рук. С технической точки зрения, пара может продолжить восходящее движение, однако какова будет реакция трейдеров на вечернее нейтральное заседание ФРС, и будет ли вообще, предсказать сейчас крайне сложно. Мы считаем, что волатильность останется низкой, а никакой особо сильной реакции вообще не последует. Исходя из этого мы не ожидаем увидеть сегодня или завтра сильный рост европейской валюты. Торговые рекомендации: Пара EUR/USD пытается возобновить восходящий тренд, но шансов на это крайне мало. Сегодня крайне сложно предположить продолжение движения вверх, учитывая, что MACD развернулся вниз, результаты заседания FOMС будут, скорее всего, нейтральными, а быки остаются чрезвычайно слабыми. Но и продажи пары евро/доллар станут актуальными не ранее преодоления критической линии с целью 1,1050 и только малыми лотами. Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтых линии.Индикатор MACD:Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Уровни поддержки/сопротивления классические:Красные и серые пунктирные линии с ценовыми обозначениями.Пивот уровень:Желтая сплошная линия.Уровни поддержки/сопротивления, учитывающие волатильность:Серые пунктирные линии без ценовых обозначений.Возможные варианты движения цены: Красные и зеленые стрелки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 11 декабря. Итоги дня. Вероятность победы Консервативной партии с необходимым преимуществом составляет около 70%.

4-часовой таймфреймАмплитуда последних 5 дней(high-low): 138п – 65п – 66п – 50п – 82п.Средняя волатильность за последние 5 дней: 81п(средняя).Валютная пара GBP/USD возобновила сегодня восходящее движение, хотя еще вчера ушла ниже критической линии Киджун-сен и давала надежды на хотя бы небольшую коррекцию против восходящей тенденции, в рамках которой находится пара в последние недели. Сегодня, как это ни банально звучит, трейдеры британского фунта полностью проигнорировали отчет по инфляции из США и, скорее всего, проигнорируют и вечернее подведение итогов заседание комитета по открытым рынкам ФРС. Зато трейдеры на «ура» восприняли информацию от социологической компании Yougov, которая провела еще один, последний соцопрос, в котором приняло участие более 100 000 человек. По данным этого исследования, Консервативная партия может рассчитывать на 339 мандатов из 650 возможных. Таким образом, если прогноз от компании Yougov сбудется, то партии Бориса Джонсона удастся сформировать правительство «правящего большинства». Тем не менее, результаты Консервативной партии по сравнению с предыдущим аналогичным исследованием Yougov ухудшились. Ранее консерваторам предрекалась победа с 359 депутатскими мандатами в Парламенте Великобритании. Однако, самое важное допущение, которое отмечает сама социологическая компания, это то, что с учетом погрешности, консерваторы могут набрать от 311 до 367 мест в Парламенте. Соответственно, если количество консерваторов в Парламенте будет равняться 311, то никакого «правящего большинства» у партии Бориса Джонсона не будет. Соответственно, вероятность формирования «правящего большинства» - около 70-75%. Избирательные участки откроются завтра в 7-00 по местному времени и закроются в 22-00. Всю ночь будет идти подсчет голосов и утром, в пятницу, 13-ого(очень символично), станет окончательно известно, будет ли решен вопрос Brexit до конца января 2020 года или же Парламент продолжит свою работу в «подвешенном» состоянии, а Brexit затянется еще на долгие месяцы и годы. Но все же, если отталкиваться от исследования Yougov, как от полностью достоверной информации, то сложно представить себе ситуацию, при которой даже минимальное количество депутатов Консервативной партии в Парламенте(311) не смогли бы принять «сделку» Бориса Джонсона с Евросоюзом и завершить Brexit. При подобном раскладе Борису Джонсону потребуется всего 15 голосов «со стороны», которые легко можно будет получить, например, от партии «Brexit» Найджела Фараджа. Таким образом, мы считаем, что если консерваторы не начнут «ставить палки в колеса» самим себе(имеется ввиду ситуация, при которой часть консерваторов откажется голосовать «за» сделку Бориса Джонсона, как уже было на голосованиях в сентябре и октябре), то Brexit, скорее всего, все же будет реализован в январе 2020 года. Борис Джонсон, конечно, попытался подстраховаться и собрал подписи всех консерваторов, которые обещают проголосовать «за» выход из ЕС, однако это все равно не гарантирует Джонсону отсутствие ситуации, в которой хотя бы несколько консерваторов отвергнут соглашение с ЕС. Великобритания перейдет в новую для себя эру под названием «налаживание торговых связей», так как после выхода из Евросоюза никаких торговых договоренностей у Лондона не будет. Начнется длительный период переговоров. Мы считаем, что после того, как будут подведены итоги выборов в Парламент, или может быть после того, как Парламент примет все-таки соглашение о «разводе» с ЕС, фунт стерлингов будет вновь склонен к падению. Сейчас очень сложно представить ситуацию, при которой фунт стерлингов продолжит дорожать, несмотря на провальную макроэкономическую статистику из Великобритании в последние два месяца. Также не стоит забывать, что сам по себе абсолютно любой Brexit – это негатив для экономики Великобритании и для фунта стерлингов. Поэтому даже если будет реализован «мягкий» сценарий Brexit, со «сделкой», это не означает, что экономика Великобритании, которая еще до официального выхода из ЕС испытывает серьезные проблемы, начнет вдруг «цвести и пахнуть». Макроэкономические показатели, скорее всего, продолжат замедляться, что будет рано или поздно провоцировать падение британской валюты. Таким образом, мы считаем, что в любом случае укрепление фунта стерлингов скоро завершится, как только спадет волна оптимизма по поводу победы консерваторов на выборах.С технической точки зрения, восходящее движение может и должно продолжиться, по крайней мере до утра пятницы, когда будут подведены результаты голосования. В то же время закрепление пары фунт/доллар ниже линии Киджун-сен вновь поставит под сомнение дальнейшее движение вверх.Торговые рекомендации: Пара GBP/USD возобновила несильное восходящее движение. Таким образом сейчас рекомендуется торговать на повышение с целью 1,3232. Продажи фунта рассматривать сейчас не рекомендуется, трейдеры продолжают игнорировать любые макроэкономические данные, а фунт дорожает исключительно на ожиданиях победы Консервативной партии на выборах. Таким образом, рекомендуется ждать результатов выборов, после чего изучать новые возможности заходов в рынок. Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтых линии.Индикатор MACD:Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Уровни поддержки/сопротивления классические:Красные и серые пунктирные линии с ценовыми обозначениями.Пивот уровень:Желтая сплошная линия.Уровни поддержки/сопротивления, учитывающие волатильность:Серые пунктирные линии без ценовых обозначений.Возможные варианты движения цены: Красные и зеленые стрелки.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Американскую инфляцию незаслуженно проигнорировали: рынок «занят» другими проблемами

Долларовые быки сегодня проигнорировали релиз данных по росту американской инфляции. Пара евро-доллар находится в ожидании заседаний ФРС и ЕЦБ, а пара фунт-доллар в ожидании досрочных парламентских выборов. Остальные же пары с участием американской валюты пристально следят за перспективами американо-китайских переговоров в свете приближения 15 декабря – то есть того дня, когда Белый дом может ввести дополнительные пошлины в отношении китайского импорта. Другими словами, основные валютные пары отвлеклись на иные фундаментальные факторы, поэтому один из ключевых макроэкономических релизов остался без внимания трейдеров.Тем не менее, данную публикацию не стоит игнорировать – рано или поздно, рынок вернётся к этим цифрам, особенно если Вашингтон и Пекин придут к определённому компромиссу (по слухам, Трамп готов перенести введение новых пошлин на январь или февраль). Сразу стоит отметить, что опубликованные сегодня цифры вышли в «зелёной зоне», продемонстрировав впечатляющий рост. В частности, общий индекс потребительских цен в годовом выражении достиг отметки 2,1% - это наилучший результат с ноября прошлого года. В месячном исчислении, вместо прогнозируемого снижения до 0,2%, индекс вырос до 0,4%. Стержневой индекс также порадовал инвесторов: в месячном выражении показатель вышел на уровне ожиданий, то есть на отметке 0,2%. А в годовом исчислении индикатор вышел в «зелёной зоне», превышая прогнозные значения (2,3% г/г). Такая динамика обусловлена прежде всего ростом тарифов на энергоносители (как и в предыдущем периоде). Кроме того, подорожали медицинские услуги, продукты питания и расходы на транспорт.Но все эти цифры остались за скобками внимания трейдеров eur/usd (впрочем, как и остальных долларовых пар). Трейдеры явно нервничают в преддверии декабрьского заседания ФРС, итоги которого расставят «точки над i» во многих вопросах. Во-первых, интересует общая тональность сопроводительного заявления. Позиции доллара во многом зависят от того, каким образом члены регулятора расставят акценты в своём коммюнике. У Федрезерва определённо есть поводы для оптимизма – многие макроэкономические отчёты за последний месяц оказались либо лучше прогнозов, либо были пересмотрены в сторону улучшения. Например, темпы роста экономики США в третьем квартале должны были замедлиться – до 1,8% (при росте до 3,1% в первом квартале и до 2% - во втором). В действительности же объём ВВП увеличился на 2,1%, а компонент личного потребления продемонстрировал максимальный рост со второго квартала позапрошлого года. Ценовой индекс ВВП остался на первоначальном уровне 1,7% (против двухпроцентного прогноза), тогда как во втором квартале этот индикатор вырос на 2,4%. Базовый РСЕ также ускорился – до 2,1% после более скромного роста в предыдущем периоде. Также порадовал и показатель заказов на товары долгосрочного пользования. Здесь же можно вспомнить и о Нонфармах: количество занятых в несельскохозяйственном секторе выросло до 266 тысяч, хотя согласно данным от агентства ADP, этот индикатор должен был рухнуть ниже 100-тысячной отметки. Выросла занятость и в производственном секторе (прирост составил 54 тысячи), после сокращения в предыдущем месяце. А уровень безработицы и вовсе снизился до полувекового минимума – до 3,5%.Вполне вероятно, что члены американского регулятора в своем сопроводительном заявлении отразят вышеуказанные тенденции в экономике. Однако есть и обратная сторона медали – это неопределённость относительно перспектив торговых взаимоотношений между Китаем и США, а также замедление производственной сферы и сферы экспорта. Индекс ISM в сфере услуг, а также производственный ISM оказались гораздо хуже прогнозов, отражая продолжающийся спад активности, в частности, в сфере обрабатывающей промышленности. Кроме того, наиболее важный для Федрезерва инфляционный показатель (базовый PCE) продемонстрировал негативную динамику, снизившись к 1.6% в годовом выражении. Таким образом он отошёл от целевого двухпроцентного уровня.Всё это говорит о том, что декабрьское заседание ФРС может преподнести сюрпризы. Согласно прогнозам большинства экспертов, Федрезерв, во-первых, сохранит статус-кво, а во-вторых – не станет намекать на возможное снижение процентной ставки в первой половине следующего года. Согласно данному сценарию, точечный прогноз просигнализирует о том, что регулятор не намеревается смягчать монетарную политику в 2020 году. Это базовый сценарий, который уже во многом учтён в ценах. В случае отклонения от него, доллар попадёт в шторм ценовой турбулентности. Гринбек существенно подешевеет, если Федрезерв допустит снижение ставки в следующем году и соответственно подорожает, если члены регуляторы выступят за ужесточение монетарной политики в рамках следующего года. Также стоит учесть, что сегодня регулятор опубликует обновленные прогнозы по экономике, занятости и инфляции. Если они будут существенно отличаться от октябрьских оценок, то реакция трейдеров также не заставит себя ждать. На фоне таких перспектив сегодняшние данные по росту американской инфляции остались в тени. Вектор движения пары eur/usd полностью зависит от итогов декабрьских заседаний ФРС и ЕЦБ. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 лет назад

ИнстаФорекс