XAU/USD: технический анализ и торговые рекомендации на 31.08.2022

Как мы отметили в нашем сегодняшнем «Фундаментальном анализе», золото «уступает свою роль защитного актива доллару», а пара XAU/USD снижается в сторону ключевых уровней поддержки 1700.00, 1690.00 (ЕМА200 на недельном графике), 1682.00 (уровень Фибоначчи 38.2% коррекции к волне роста с декабря 2015 года и отметки 1050.00). В случае их пробоя долгосрочный бычий тренд пары XAU/USD может оказаться под угрозой. В альтернативном сценарии от этих уровней поддержки произойдет отбой, а сигналом для возобновления длинных позиций станет пробой важных уровней сопротивления 1742.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 1746.00 (ЕМА144 на недельном графике). Пробой ключевого уровня сопротивления 1814.00 (ЕМА200 на дневном графике) подтвердит сценарий возобновления долгосрочного бычьего тренда XAU/USD. *) об особенностях торговли XAU/USD см. также XAU/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации). Уровни поддержки: 1700.00, 1690.00, 1682.00 Уровни сопротивления: 1742.00, 1746.00, 1759.00, 1768.00, 1800.00, 1814.00, 1832.00, 1875.00 Торговые рекомендации Sell Stop 1708.00. Stop-Loss 1727.00. Take-Profit1700.00, 1690.00, 1682.00 Buy Stop 1727.00. Stop-Loss 1708.00. Take-Profit 1742.00, 1746.00, 1759.00, 1768.00, 1800.00, 1814.00, 1832.00, 1875.00Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: почему так сильно упала волатильность

Техническая картина на графике Bitcoin остается неизменной. Котировки подтвердили уровень 20 700 в качестве сопротивления, но продолжают консолидироваться в очень узком диапазоне, не закрепляясь ниже психологической отметки в 20 000 долларов. На этом фоне прогнозы не меняются, все предыдущие сценарии развития событий остаются в силе.А мы, тем временем, будем разбираться, почему волатильность остается такой низкой и что способно привести к ее увеличению. Как долго продлится эта волатильностьСейчас у криптосообщества возникает актуальный вопрос том, как долго продлится эта волатильность, особенно с учетом того, что макроэкономические условия, окружающие глобальный финансовый сектор, продолжают неуклонно ухудшаться с 2020 года.В связи с этим Абдул Гадит, финансовый директор автоматизированной платформы для торговли цифровыми активами Zignaly, обратил внимание трейдеров на то, что нравится это кому-то или нет, рынок криптовалют в настоящее время глубоко связан с экономикой традиционных финансов (TradFi), и теперь он начинает следовать аналогичной траектории.По его мнению, причиной продолжающейся нестабильности цен и нехватки ликвидности является крайняя розничная и институциональная осторожность, вызванная ростом инфляции и давлением рецессии. Далее он добавил, что всякий раз, когда дела в экономике начинают ухудшаться, инвестиции, особенно в сфере криптофинансирования, начинают замедляться. Гадит добавил:«Сейчас мировые рынки находятся в середине этого медвежьего цикла, а криптоиндустрия становится все более узкой с точки зрения своих торговых диапазонов. Это ценовое движение может продолжаться в течение нескольких недель, если не месяцев, если не произойдет макроэкономических изменений в окружающей среде. Вероятность этого довольно мала».Что ждет рынок криптовалют?Еще один криптоэксперт, Эндрю Вайнер, подчеркнул, что, хотя рынок криптовалюты тесно связан с акциями США, по-прежнему существует большая волатильность из-за растущей активности в сегменте крипто-деривативов. Тем не менее, он считает, что решающим фактором, пределяющим поведение цены в секторе цифровых активов, по крайней мере, на данный момент, является слияние Ethereum 2.0.«После недавних дискуссий вокруг слияния рынок, похоже, полностью оценил его последствия. Если мы посмотрим на вещи с точки зрения фундаментального анализа, рынок перестал падать и готовится начать восстанавливаться».В поддержку этого заявления Вайнер сослался на данные исследований своей компании, согласно которым только с 8 по 14 августа в общей сложности 19 проектов в пространстве Web3 привлекли в общей сложности 501,3 миллиона долларов.Он отметил, что из этой цифры проекты Metaverse, невзаимозаменяемых токенов (NFT) и GameFi собрали 82 доллара, а проекты децентрализованных финансов (DeFi), Web3 и инфраструктуры привлекли в общей сложности 379,3 миллиона долларов. Наконец, различные фирмы, занимающиеся блокчейном, смогли получить около 40 миллионов долларов от различных фирм венчурного капитала. Активно идут мероприятия по сбору средств, что является хорошим признаком для рынка.Криптоаналитик Чармин Хо сделала акцент на том, что мировые рынки испытывают волатильность, поскольку инвесторы, похоже, находятся в замешательстве после выступления ФРС в Джексоне Хоуле. Она отметила, что в связи с тем, что за последние две недели акции пережили много взлетов и падений, краткосрочные перспективы мировой экономики остаются довольно неясными. Особенно потому, что потребители, инвесторы и политики, похоже, не могут прийти к согласию относительно того, находятся ли США в рецессии или нет, а ФРС держит инфляцию под контролем.«Главное событие, связанное с движением цены, — это слияние Ethereum. Некоторые участники, в основном майнеры, которые не смогут продолжать свои операции в цепочке после слияния, планируют оставить блокчейн Ethereum с доказательством работы в процессе хардфорка. Все это может влиять на краткосрочные цены. Поскольку эфир является второй по величине криптовалютой, его ценовые движения, безусловно, способны повлиять на рынок криптовалют».Снизится ли нынешняя волатильность в ближайшее время?Сейчас аналитики сходятся во мнении, что продолжающаяся турбулентность в значительной степени обусловлена макроэкономическими факторами - в первую очередь высокой инфляцией в США и Европе и риском надвигающейся глобальной рецессии.Кроме того рынок цифровых активов также охвачен определенными опасениями, которые были спровоцированы ужесточением крипторегулирования и явным желанием мировых регуляторов полностью контролировать денежные потоки в криптовалютах. Но эта тенденция может измениться в ближайшей и среднесрочной перспективе.Также некоторые эксперты отмечают, что волатильность криптовалюты в последние недели продолжала снижаться, хотя и медленно, потому что мы уже находимся на обратной стороне текущего цикла медвежьего рынка. Тем не менее, Bitcoin все еще может упасть ниже своих текущих уровней, хотя его краткосрочные и среднесрочные возможности роста по-прежнему остаются чрезвычайно высокими.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

У инфляции длинный хвост: начало конца или же конец начала?

Есть такое понятие как суперинфляция (или гиперинфляция). Ее суть заключается в высоких либо чрезвычайно высоких темпах развития. Это может быть рост цен свыше 100 % за 3 года (то есть свыше 2 % в месяц в течение 3 лет); более 50 % в месяц (то есть в 129,7 раз в год); свыше 10 раз (+900 %) в год. Есть основания полагать, что в этот раз быки попали именно в такую ситуацию.У инфляции длинный хвост: начало конца или же конец начала? Это случается не так часто, но быки, похоже, угодили в суперэффект инфляции. Все началось с публикации в понедельник июльского обзора потребительских ожиданий, который показал продолжающееся снижение инфляционных ожиданий. До этого сильный отчет о занятости в предшествующую пятницу вновь разжег опасения по поводу перегрева экономики, так что рынки уже были на взводе. Затем был опубликован очень большой и очень плохой отчет по индексу потребительских цен за июль, который оказался ниже ожидаемого в базовых показателях. За более слабым, чем ожидалось, CPI последовал более слабый PPI в четверг, а затем еще более слабый отчет по ценам на импорт в пятницу. После нескольких месяцев, когда трейдерам казалось, что все отчеты по инфляции будут оптимистичными, данные августа оказались весьма разочаровывающими. Это краткое резюме. В частности, общий индекс потребительских цен США за июль не изменился по сравнению с июнем, а это означает, что базовая инфляция в месячном исчислении фактически упала до нуля. Это правдивый и значимый факт, который ясно виден сквозь политический туман взаимных обвинений по поводу того, правда ли это (мы это обсуждали, и да, это так) и разумно ли это сказать, что проблема решена (вовсе нет). Фондовые рынки немедленно отозвались на позитив, заставив многих поверить, что медвежий рынок, начавшийся в США в начале этого года, подходит к концу: несмотря на небывалую засуху, массовые банкротства застройщиков в Китае и рост цен на энергоносители, четырехнедельное ралли акций - с некоторыми колебаниями - радуют глаза быков, так что более половины падения S&P 500 было отыграно. Некоторые технические аналитики предполагают, что S&P 500 все еще должен подняться выше своей 200-дневной скользящей средней, которая близка к этому, чтобы заявить о развороте, в то время как многие теперь готовы объявить, что это полноценный новый бычий рынок. Я вам скажу так: рынки часто ошибаются и, конечно, создают возможности для получения прибыли. Но такая степень уверенности и импульса требует хотя бы некоторого внимания. Итак, на что лучше всего опереться, чтобы определить, в каком положении инфляционная составляющая? Собственно, мы будем опираться на общеизвестные цифры. Цель экономистов-быков состояла в том, чтобы попытаться определить, была ли наконец нарушена парадигма низкой инфляции, существовавшая после глобального финансового кризиса 2007–2009 годов. Для этого Элен Хэ составила список индикаторов различных аспектов инфляции и присвоила им Z-балл, который измерял, на сколько стандартных отклонений они были выше или ниже их среднего значения за предыдущие 10 лет. Для каждого индикатора, чем больше стандартных отклонений выше нормы, тем более темно-синим они будут отображаться на графике. На карте все становится очевидно. Если на рубеже года все вроде бы соответствовало установившейся тенденции, то к концу года большая часть карты стала синей. Причина в том, что инфляционное давление неуклонно сохранялось в течение 2021 года, поскольку центральные банки роковым образом продолжали качать насос благодаря сохраняющимся низким процентным ставкам. Как видно, за исключением фьючерсов на пиломатериалы и цен на аренду автомобилей, которые оказались действительно временными и снизились к концу года, было очевидно, что инфляционное давление усиливается. Теперь, когда инфляция выглядит так, как будто она, возможно, достигла поворотной точки, интересно посмотреть, что индикаторы говорят нам сейчас. Это помогает пролить свет. Вот как выглядела тепловая карта в декабре, и вот как она выглядит сейчас: Очевидно, что синего убавилось. Да, ситуация не критическая. И тот же Джон Отерс сильно разочарован этим методом измерения. В защиту графика могу сказать, что он предусматривает гораздо больший временной интервал, так что полугодовые индикаторы будут не так очевидны. И тем не менее здесь есть на что посмотреть, так как экономические показатели инфляции выглядят почти так же, как и восемь месяцев назад - намного выше нормы для посткризисной эпохи. Смотрите внимательно. Во-первых, снизились цены на сырье. Сам по себе это неплохой показатель. Отсюда вытекает и улучшение по срезу потребительских и деловых настроений: после того, как в прошлом году были получены отличные опережающие индикаторы, обзоры, которые мы освещаем, показывают, что пик беспокойства по поводу инфляции уже позади, несмотря на продолжающееся интенсивное освещение в новостях. А вот заработная плата растет. Не будучи экстремальными, теперь данные демонстрируют значительно большее давление - все показатели, которые мы отслеживаем, превышают их долгосрочное среднее значение. В отрыве от других показателей тоже неплохо. В пяти компонентах инфляции, которые отслеживаются по этой методике, есть также важный композиционный эффект. Инфляция жилья сейчас на четыре стандартных отклонения выше нормы за последнее десятилетие. Поскольку на него приходится треть индекса, и, как правило, он изменяется с задержкой, это не сулит ничего плохого в том, что общая инфляция быстро снизится до 2%. Между тем стоимость услуг также сейчас растет на два стандартных отклонения выше среднего по мере восстановления экономики. Цены, которые взлетели из-за временных эффектов, таких как аренда автомобилей, теперь вернулись к норме, в то время как стоимость обучения в колледже и стоимость лекарств, которые являются политически чувствительными, остались высокими. Разворот индикаторов настроений и снижение цен на сырье являются положительными сигналами, но заработная плата, которая выше, чем когда-либо в 2021 году, вызывает серьезную озабоченность. Если не считать нового геополитического шока, который снова поднимет цены на сырьевые товары (что легко может произойти, но это фактор малопредсказуемый), остающиеся проблемы связаны с ценами на жилье, уровнем зарплат и арендной платой. И сейчас они растут намного быстрее, чем когда-то, и на которые требуется некоторое время, чтобы развернуться. То, что мы видим на этом графике, как раз отражается в настроениях быков, которые склонны считать, что это начало конца рецессии. Тем не менее давайте не забывать, что пока у ФРС слабо получается взять ситуацию под контроль.Так, если месячная инфляция сохранится на уровне -0,01% в июле с сегодняшнего дня до декабря, то общая инфляция в конце года все еще будет выше 6%. К чему приведет этот показатель (или более высокий)? Учтите, что переговоры по заработной плате сосредоточены в первые месяцы года, так что риск самораскручивающейся спирали заработной платы и цен, который сам по себе вызывает рост цен, усилится. Данные прошлой недели действительно предполагают, что мягкая посадка, при которой инфляция снижается без серьезной рецессии, по крайней мере, сейчас это кажется возможным. Очень сильные показатели занятости создают впечатление, что разговоры о рецессии были преждевременными. Однако отдельно настораживает и то, что заработная плата растет быстрее у низкооплачиваемых. Данные Мичиганского университета, опубликованные в пятницу, также показали, что именно они больше всего набираются оптимизма в отношении инфляции. Улучшение потребительских ожиданий происходит преимущественно среди потребителей с низким и средним уровнем дохода, для которых инфляция особенно важна. Примечательно, что индекс ожиданий потребителей в отношении ближайших цен на газ существенно снизился до 10,3 с 21,0 в июле и 41,2 в июне, что свидетельствует о том, что падение цен на бензин может сыграть важную роль в улучшении потребительских настроений. Условия покупки товаров длительного пользования, в том числе автомобилей, в августе ухудшились после улучшения в июле, поскольку «потребители с высокими доходами зарегистрировали значительное снижение как своих текущих личных финансов, так и условий покупки товаров длительного пользования». Влияние цен на нефть, конечно, преувеличено. Они составляют менее 10% всего индекса. Но цены на газ однозначно видны (их можно увидеть в своих платежках за электроэнергию и отопление) и влияют на ожидания в обоих направлениях. Ужасающий рост цен на насосы в начале этого года является отражением дефицита и, возможно, привел к преувеличенному беспокойству по поводу более широкой инфляции. Резкое падение цен на газ теперь может принести больше облегчения, чем следовало бы. Но поскольку ожидания имеют значение, похоже, что сами цены на нефть имеют значение. В итоге, после посткризисного восстановления, когда низкооплачиваемые остались позади, экономический спад, в результате которого они в какой-то степени наверстывают упущенное, вполне может ощущаться как мягкая посадка. Это действительно может быть не конец инфляции, а длительная агония, которая уничтожит как почти всех быков, так и реальный сектор. Если есть тревожные признаки для экономики, то они исходят от товарно-материальных запасов. Сейчас они все еще высоки, несмотря на отчеты о распродажах Walmart и других ритейлеров. Это означает, что цены, возможно, еще должны снизиться (поскольку предложение слишком велико для спроса). Но это повлечет как сокращение производства, так и недополучение прибыли, что означает замедление экономического роста. Когда компании вынуждены решать столько проблем, это явный сигнал, что есть структурные проблемы. Это также говорит о том, что многое еще предстоит сделать, если экономика хочет избежать рецессии. Есть еще один компонент, который пока не привлекал к себе внимания - кредитный рынок. Он важен, поскольку именно кредит имеет тенденцию действовать как регулятор для всех остальных. Если кредитные инвесторы хотят ужесточить условия, то возникает проблема. Но корпоративный долг инвестиционного уровня лишь приспособился к более высокой доходности казначейских облигаций - спреды не шире, чем они были в начале года, и остаются намного ниже, чем они были на протяжении большей части последнего десятилетия, что любой трейдер чувствует на себе ежедневно. Если опасный спуск с пика инфляции продолжится успешно, кредитный рынок продолжит подтверждать восстановление других рискованных активов. Но кредитному рынку не составит большого труда поколебать некоторые из сегодняшних позитивных предположений. Эти данные обнадеживают, но говорить об окончательном исходе преждевременно. Таким образом, рынок действительно позитивен. Спотовый газ снижается, пик засухи для северного полушария позади, а коронавирус не обещает опасных штаммов. Тем не менее дело движется к концу года. Недавние данные об инфляции из Европы говорят о том, что экономика под напряжением, хотя в США настроения более радужные. Однако Европа - крупный импортер американских товаров. Неплатежеспособность европейских потребителей может поставить под вопрос и так снижающийся импорт из-за океана. А конфликт на Украине вносит большой элемент нестабильности. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

XAU/USD: бычий и медвежий факторы

Доллар сохраняет позитивную динамику, в то время как его индекс DXY остается вблизи уровня сопротивления 109.00. В начале этой недели DXY пробил максимум прошлого месяца на отметке 109.14 и коснулся нового локального максимума с октября 2002 года 109.44. Жёсткая риторика главы ФРС Пауэлла относительно перспектив кредитно-денежной политики американского центрального банка придала доллару новый бычий импульс. Выступая в минувшую пятницу на открытии форума в Джексон Хоул, он подтвердил, что приоритетной целью для ФРС является борьба с высокой инфляцией, а «ФРС должна продолжать в том же духе, пока работа не будет сделана». При этом, «восстановление ценовой стабильности займет некоторое время и потребует решительного использования инструментов центрального банка». Другими словами, жёсткий цикл ужесточения монетарной политики ФРС будет пока что продолжаться, возможно, даже теми же темпами. Таким образом, тенденция дальнейшего укрепления доллара сохраняется. Между тем на фоне укрепления доллара, цена на золото продолжает снижаться. Сегодня пара XAU/USD достигла нового 6-недельного минимума на отметке 1.1710, снижаясь в сторону ключевых уровней поддержки 1700.00, 1690.00, 1682.00 (подробнее см. в «XAU/USD: технический анализ и торговые рекомендации на 31.08.2022»). Как известно, котировки золота крайнее чувствительны к изменениям в кредитно-денежной политике ведущих мировых центральных банков и, особенно, ФРС. Однако другие крупнейшие мировые центральные банки (Банк Англии, РБ Австралии, РБ Новой Зеландии) тоже стоят на пути ужесточения своих монетарных политик, и в скором времени к ним присоединится ЕЦБ. Несмотря на высокие риски рецессии в экономике, борьба с инфляцией остаётся ключевым моментом для них. Золото не приносит инвестиционный доход, но пользуется активным спросом в ситуациях геополитической и экономической неопределённости, а также как защитный актив в условиях растущей инфляции (см. также XAU/USD: валютная пара (характеристики, рекомендации). Сейчас как раз такой момент. Однако похоже, что оно уступает свою роль защитного актива доллару, и в случае пробоя зоны долгосрочных уровней поддержки 1700.00, 1690.00, 1682.00, долгосрочный бычий тренд золота и пары XAU/USD может оказаться под угрозой. В это верится пока что с трудом, но фундаментальная и техническая картина пока что складываются в пользу именно такого сценария. В пятницу ожидается публикация ключевой макроэкономической статистики по США (подробнее см. Важнейшие экономические события недели 29.08.2022 – 04.09.2022). В 12:30 (GMT) будут опубликованы данные по американскому рынку труда за август. Предполагается сохранение позитивной динамики восстановления показателей, что позволяет руководителям ФРС продолжать бороться с инфляцией ускоренными темпами, а это – бычий фактор для доллара и медвежий – для цен на золото.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 31 августа. Отчет ADP: нужно ждать плохих нонфармов?

По инструменту Фунт/Доллар волновая разметка на данный момент выглядит довольно сложно, но пока не требует внесения уточнений. Повышательная волна, которая была построена в период между 13 и 27 мая, не вписывается в общую волновую картину, но все же ее можно считать коррекционной в составе нисходящего участка тренда. Таким образом, сейчас можно сделать вывод, что нисходящий участок тренда принимает более протяженный и сложный вид. В данное время мы имеем завершенные волны a, b, c и d, так что можно предположить, что инструмент продолжает построение волны e. Если это предположение верно, то снижение котировок должно продолжаться в ближайшее время. Однако напоминаю, что если импульсные структуры могут усложняться и удлиняться, то коррекционные – и подавно. Учитывая новостной фон и тот факт, что ФРС не собирается останавливаться сейчас в повышении процентной ставки, весь нисходящий участок тренда может принять гораздо более протяженный вид. Волновые разметки евро и фунта немного отличаются тем, что по евро нисходящий участок тренда имеет импульсный вид. Восходящие и нисходящие волны чередуются практически одинаково. Отдых рынку не нужен Курс инструмента Фунт/Доллар в течение 30 августа снизился на 50 базовых пунктов, а сегодня – еще на 40. Снижение британца нельзя назвать сильным, но зато оно стабильное, ежедневное. Таким образом, построение предполагаемой волны e продолжается с целями, расположенными около 11 фигуры. Я не уверен, что до этой отметки британец доберется, но некоторое расстояние вниз вполне способен пройти. Для нас сейчас самое главное – чтобы волновая разметка не приобрела еще более сложный и протяженный вид. Всегда приятно работать с волновой разметкой, когда четко понимаешь, когда и чем закончится та или иная структура. А текущая нисходящая структура волн уже сейчас может завершиться, так как лоу волны e находится ниже лоу волны c. Однако новостной фон (которого сейчас практически нет) может и дальше вызывать снижение спроса на фунт. Сегодня вышел чуть ли не первый интересный отчет на этой неделе. В Америке был опубликован отчет ADP, который показывает изменение числа рабочих в несельскохозяйственном секторе. И этот отчет показал прирост всего лишь 132 тысяч. Для сравнения: месяцем ранее прирост составил 270 тысяч, еще месяцем ранее – 380 тысяч. Корреляция между отчетами Nonfarm Payrolls и ADP всегда была слабая, но все же сильное замедление ADP вызывает некоторые опасения. Я ожидаю, что в пятницу отчет по пэйроллсам разочарует рынки, что может вызвать снижение спроса на валюту США. И этот момент может стать началом нового тренда. Пока звучит слишком оптимистично для британца, который уже долгое время падает и не может найти соломинку, за которую можно было бы уцепиться. Но рано или поздно ведь тренд закончится. Почему бы не в эту пятницу? Ожидания рынка по пэйроллсам составляют +300 тысяч. Мне кажется, что фактическое значение будет ниже. Однако месяц назад рынок тоже не ждал высокого значения, а в итоге прогноз был превышен в два раза. Общие выводы Волновая картина инструмента Фунт/Доллар предполагает продолжение снижения спроса на фунт. Я советую сейчас продажи инструмента с целями, расположенными около расчетной отметки 1,1112, что приравнивается к 200,0% по Фибоначчи, по каждому сигналу MACD «вниз». На старшем волновом масштабе картина очень похожа на инструмент Евро/Доллар. Та же не подходящая текущей волновой картине восходящая волна, те же три волны вниз после нее. Таким образом, однозначно одно – нисходящий участок тренда продолжает свое построение и может получиться практически любым по протяженности.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

В мире насчитывается примерно 10 000 криптовалют

А пока биткоин и эфир соревнуются в том, кто из них продемонстрирует более крупный рост, количество известных криптовалют выросло с 6000 в июле 2021 года до 10 400 в феврале 2022 года, но уже к августу упало примерно до 10 000. Однако всего на пять криптовалют в настоящее время приходится более 75% всей рыночной капитализации криптоиндустрии.Как отмечено в исследовании, около тысячи новых криптовалют и токенов добавляется каждый месяц в общую рыночную капитализацию. Согласно данным Augusta Free Press, прежде чем превысить отметку в 10 000, количество криптовалют, выросло с 60 в 2013 году до более 4500 к 2020 году. А вот в период с 2021 по 2022 год количество криптовалют удвоилось – это отражает резкое развитие криптоиндустрии и спрос инвесторов. Примерно в этот же период произошли и очередные крупные ценовые движения биткоина и эфира, что позволило установить новые исторические максимумы.Только за первую половину 2021 года на рынок вышло 1500 новых цифровых монет, а в июле их число превысило 6000. В конце прошлого года на рынок ежемесячно добавлялось около 1000 новых криптовалют, а в январе 2022 года их общее количество достигло 9900.Как я отмечал выше, несмотря на весь этот всплеск, всего на пять криптовалют приходится более 75% общей рыночной капитализации криптоиндустрии. Биткойн, который в ноябре 2021 года был близок к отметке в $70 000, сейчас торгуется выше $20 000, а его рыночная капитализация превышала 377 миллиардов долларов. При такой рыночной капитализации биткойн составляет 40% всей рыночной капитализации криптовалюты.Ethereum, следующая криптовалюта с самым высоким рейтингом составляет 20% от общей рыночной капитализации. Завершают пятерку лучших криптовалют стейблкоины Tether и USDC, а также BNB. Это означает, что на остальные примерно 10 000 криптовалют приходится лишь 24% общей рыночной капитализации. В этом нет ничего удивительного, так как подобного рода «шиткоины» создаются с целью выкачивания денег из инвесторов и не имеют под собой никакой технологии. Даже если цифровые токены создают на известных блокчейнах второго уровня, это не дает толчок к сильному развитию криптоиндустрии, так как ничего эти монеты из себя не представляют, как и сами проекты, под которые они создавались. Всего же, основной криптовалютный агрегатор coinmarketcap имеет в своем арсенале около 20 797 зарегистрированных монет и токенов, а на платформе coingecko представлено 12 892.Что касается сегодняшней технической картины биткоина, покупатели вчера сумели вернуться на уровень $20 000 и сейчас всерьез нацелены на дальнейшее восстановление в район $20 540. Учитывая, какой бычий рынок мы сейчас наблюдаем, особенно после приятных цен на фоне коррекции, произошедшей недавно, скорей всего спрос будет только увеличиваться. Акцент быков сейчас сосредоточен на ближайшей поддержке $20 540. В случае прорыва и этой области можно увидеть рывок вверх к $21 140. Для выстраивания более крупного восходящего тренда нужно пробиваться выше сопротивления $21 840 и $22 520. Если давление на биткоин вернется, очевидно, что быки приложат максимум усилий по защите поддержки $20 007. Ее пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $19 520 и откроет дорогу по обновлению уровня $19 100.Эфир также очень сильно выстрелил вверх после очередной попытки медведей завладеть рынком. Ближайшей целью покупателей в текущих условиях является сопротивление $1 605, выбраться выше которого не удается два дня подряд. Его пробой приведет к смене рыночного направления на восходящее, что откроет возможность по обновлению более дальней цели $1 667 и $1 743. При возврате давления на торговый инструмент, покупателям нужно вновь проявлять себя около $1 530, так как лишь это позволит сохранить рынок под своим контролем. Прорыв этой области столкнет эфир назад к $1 476 и $1 418.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 31 августа. Инфляция в ЕС продолжает ускоряться

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар на данный момент по-прежнему не требует внесения коррективов, несмотря на то что волна 4 выдалась более протяженной, чем я ожидал. Вся волновая структура может усложниться еще раз, однако любая структура всегда может принять более сложный и протяженный вид. Сейчас завершено построение восходящей волны, которая трактуется как волна 4 понижательного участка тренда. Если текущая волновая разметка верна, то инструмент продолжает построение нисходящей волны 5. Предполагаемая волна 4 приняла пятиволновой, но коррекционный, вид, однако все еще может считаться именно волной 4. Оснований предполагать завершение нисходящего участка тренда пока нет. Удачная попытка прорыва отметки 0,9989, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка продолжать снижать спрос на евро. Я ожидаю, что снижение котировок инструмента возобновится с целями, расположенными ниже отметки 1,0000 в рамках волны 5. Волна 5 может принять практически любой по протяженности вид, так как волна 4 выдалась гораздо длиннее волны 2 – волны приобретают более протяженный вид по мере построения нисходящего участка тренда. Вторник выдался по-настоящему скучным днем Инструмент Евро/Доллар в среду вновь двигался с невысокой амплитудой, хотя как раз сегодня для рынков были интересные новости. Отчет по инфляции в Евросоюзе за август был, безусловно, важнейшим событием дня и недели для Европы. Индекс потребительских цен в очередной раз показал ускорение и составляет уже 9,1% г/г. В месячном выражении цены ускорились на 0,5%. Базовая инфляция выросла до 4,3% г/г. Практически во всех случаях ожидания рынка были либо ниже, либо такими же. Таким образом, я могу сказать следующее: отчет по инфляции в очередной раз разочаровал. Спрос на европейскую валюту за три часа до выхода отчета начал снижаться, но после выхода – начал расти. Похоже, что рынок заранее предполагал рост инфляции и заранее отработал его. Однако в общем и целом волновая картина абсолютно не изменилась, а реакция рынка на отчет никак не повлияла на инструмент Евро/Доллар, который уже почти две недели торгуется горизонтально. Тем не менее шансы на продолжение снижения остаются довольно высокими. Технически нисходящий участок тренда может быть завершен уже сейчас, так как лоу волны 5 находится ниже лоу волны 3. Но почему тогда не начинается построение нового повышательного участка тренда? Я считаю только потому, что текущий участок тренда еще не завершен. Если это предположение верно, то снижение инструмента будет продолжаться, невзирая на новостной фон. В эту пятницу в США выйдет один из наиболее важных отчетов для рынка – Nonfarm Payrolls. Рынки ожидают, что число новых рабочих мест, созданных в стране, будет снижаться от месяца к месяцу, так как ФРС активно повышает процентную ставку, ведя экономику к рецессии. В пятницу спрос на доллар может упасть, но вряд ли он упадет надолго или навсегда. Отход котировок от достигнутых минимумов пока выглядит как внутренняя коррекционная волна внутри 5. Общие выводы Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение нисходящего участка тренда продолжается. Советую сейчас продавать инструмент с целями, расположенными около расчетной отметки 0,9397, что приравнивается к 423,6% по Фибоначчи, по каждому сигналу MACD «вниз» в расчете на построение волны 5. Пока что я не вижу ни одного сигнала, который указывал бы на завершение этой волны. На старшем волновом масштабе волновая разметка нисходящего участка тренда заметно усложняется и удлиняется. Она может принять практически любой по протяженности вид, поэтому я думаю, что сейчас лучше всего вычленять из общей картины трех- и пятиволновые стандартные структуры и работать по ним.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Почему сложность майнинга биткона подскочила сразу на 9,26%

Эфир продолжает себя чувствовать намного лучше биткоина, и объяснить это можно тем, что трейдеры ожидают форка эфира при переходе его на новый протокол Proof-of-Stake в середине сентября этого года. Тем временем сегодня сложность майнинга биткойна выросла на 9,26%, поскольку майнеры в Северной Америке начали наращивать производство после спада жары и начала холодных месяцев. По последним данным это был почти самый большой скачек добычи сложности с августа 2021 года, когда майнеры начали возвращаться в сеть после того, как в Китае полностью запретили криптоиндустрию – на минуточку, на майнинг тогда приходилось до 44% от общего объема.Сложность добычи биткойна регулируются автоматически, чтобы время, необходимое для майнинга блока биткойнов, составляло примерно 10 минут, в зависимости от вычислительной мощности сети. Чем выше хэшрейт, мера вычислительной мощности, тем выше сложность. Точно так же, когда хэшрейт падает, снижается и уровень сложности. Пока в этом году самый высокий рост сложности сети был в январе - 9,32%.Как я отмечал выше, в результате очередного перерасчета сложность майнинга биткоина выросла на 9,26% — до 30,97 трлн хешей. Многие эксперты согласились с тем, что всплеск хешрейта и сложности являются результатом того, что все больше и больше новых машин подключаются к сети в преддверии холодов. Поставки более эффективного оборудования, снижение летних температур в США и доставки машин старого поколения в регионы с низкими затратами – все это осложняет добычу биткоина.В июле было отмечено небольшое снижение хешрейта сети, поскольку майнеры в Северной Америке отключились во время очень жаркой погоды. Майнинговые установки и так сами по себе выделяют много тепла во время своей работы, а аномально высокие температуры требуют еще больших затрат по обеспечению их охлаждения.Некоторые специалисты в этой индустрии отмечают, что уже сейчас мы можем наблюдать начало новой сезонной тенденции майнинга биткойна. Очевидно, что в осенние и зимние месяцы добыча биткоина резко возрастает, когда майнеры начнут более активно возвращаться в сеть. Что касается сегодняшней технической картины биткоина, покупатели вчера сумели вернуться на уровень $20 000 и сейчас всерьез нацелены на дальнейшее восстановление в район $20 540. Учитывая, какой бычий рынок мы сейчас наблюдаем, особенно после приятных цен на фоне коррекции, произошедшей недавно, скорей всего спрос будет только увеличиваться. Акцент быков сейчас сосредоточен на ближайшей поддержке $20 540. В случае прорыва и этой области можно увидеть рывок вверх к $21 140. Для выстраивания более крупного восходящего тренда нужно пробиваться выше сопротивления $21 840 и $22 520. Если давление на биткоин вернется, очевидно, что быки приложат максимум усилий по защите поддержки $20 007. Ее пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $19 520 и откроет дорогу по обновлению уровня $19 100.Эфир также очень сильно выстрелил вверх после очередной попытки медведей завладеть рынком. Ближайшей целью покупателей в текущих условиях является сопротивление $1 605, выбраться выше которого не удается два дня подряд. Его пробой приведет к смене рыночного направления на восходящее, что откроет возможность по обновлению более дальней цели $1 667 и $1 743. При возврате давления на торговый инструмент, покупателям нужно вновь проявлять себя около $1 530, так как лишь это позволит сохранить рынок под своим контролем. Прорыв этой области столкнет эфир назад к $1 476 и $1 418.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

ФРС будет повышать ставки до уровня в 4,0% и только тогда остановится

И хоть вчера мы наблюдали за тем, как американский фондовый рынок пережил очередное потрясение, на этом представители Федеральной резервной системы решили не останавливаться. Президент ФРБ Кливленда Лоретта Местер заявила сегодня, что процентные ставки значительно вырастут, прежде чем центральный банк сможет ослабить свою борьбу с инфляцией. Местер является членом Федерального комитета по открытым рынкам с правом голоса сказала, что ключевая процентная ставка превысит 4% в ближайшие месяцы — это намного выше текущего целевого диапазона 2,25–2,5%. Ставка привязана не только к ставке овернайт для банков, но и ко многим инструментам потребительского и ипотечного кредитования, что явно приведет к росту стоимости заимствований для населения.«В настоящее время я считаю, что к началу следующего года необходимо поднять ставку по федеральным фондам выше 4% и удерживать ее на этом уровне», — сказала Местер в подготовленном выступлении в Дейтоне. «Я не ожидаю, что ФРС снизит целевую ставку по федеральным фондам в следующем году». Что касается продолжительности периода высоких ставок, то по мнению представительницы ФРС, ставки останутся высокими «в течение некоторого времени» - фраза, которую недавно использовал председатель ФРС Джером Пауэлл.Напомню, что в этом году ФРС повышала ставки четыре раза и сейчас она находится на уровне 2,5 процентных пункта. Рынки прогнозируют третье подряд повышение на 0,75 процентного пункта на сентябрьском заседании и ожидают, что снижение ставок начнется осенью 2023 года. Местер также отметила, что повышение ставки приведет к замедлению экономического роста, который, по ее мнению, будет «значительно ниже 2%». Она ожидает, что в этом году инфляция упадет до 5-6%, а затем приблизится к цели ФРС. Премаркет:Express – Акции ритейлера одежды упали на 4,7% на премаркете после того, как его квартальная выручка не оправдала ожиданий.Достаточно крупно просели акции компании Chewy. Падение составило 10,8% на премаркете после сокращения годового прогноза. Всеми известная компания HP Inc. упала на 7,1% на премаркете торгах после того, как квартальная прибыль совпала с оценками, а выручка не оправдала прогнозов. HP — последний производитель компьютеров, сообщивший о снижении расходов на электронику.Бумаги Snap провалились на 7,2% на премаркете после потери двух ключевых руководителей, которые перешли на работу в Netflix. Сумасшедшая волатильность в бумагах Bed Bath & Beyond сохраняется. Акции упали на 13,9% на премаркете после того, как ритейлер товаров для дома подал заявку на продажу дополнительных обыкновенных акций, выпущенных в будущем. Bed Bath & Beyond также предоставила обновленную информацию о шагах по укреплению своих финансов, включая обязательства по новому финансированию на сумму более 500 миллионов долларов.Отчет Hewlett Packard Enterprise и результаты совпали с прогнозами Уолл-стрит, несмотря на снижение расходов на ИТ-бизнес. Генеральный директор Антонио Нери сказал Barron's, что поставщик сетевого оборудования и услуг видит «устойчивый спрос». Что касается технической картины S&P500, то у покупателей появился небольшой шанс на восходящую коррекцию, но для этого необходимо преодолеть уровень $4 003. В случае хорошей статистики по США, советую обратить внимание именно на этот уровень. От его пробоя зависит продолжил ли индекс рост, либо вновь вернётся к месячным минимумам и продолжит падение. В случае дальнейшего движения вниз, пробой $3 968 столкнет торговый инструмент к минимуму $3 940, что откроет прямую дорогу в район $3 905, где давление на индекс может немного ослабнуть. Говорить о росте индекса можно будет только после контроля над сопротивлением $4 003. Это подтолкнет к $4 038. Только так мы увидим довольно активный рост в район $4 64, где в рынок вновь вернуться крупные продавцы. Как минимум, найдутся желающие зафиксировать прибыль по длинным позициям. Более дальней целью выступит уровень $4 091. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Фондовая Азия демонстрирует по большей части снижение до 2,2%

Фондовая Азия демонстрирует по большей части снижение до 2,2%. Небольшое повышение показывают только корейский KOSPI и гонконгский Hang Seng Index, увеличившиеся на 0,7% и 0,5%. Другие индикаторы падают, примерно одинаково снизились шанхайский Shanghai Composite и австралийский S&P/ASX 200 – на 0,2% и 0,21% соответственно. Японский Nikkei 225 немного больше – на 0,5%. Больше других упал китайский Shenzhen Composite – на 2,19%. Традиционно азиатские показатели перенимают настроения американских индексов, которые в свой черед показывают падение на фоне недавней речи руководителя ФРС США. Он заявил о намерении центрального регулятора принимать по необходимости более жесткие шаги для достижения целевого уровня роста цен. Аналитики уже дают прогнозы относительно дальнейшего роста процентной ставки. Ожидается, что уже в следующем месяце ставка будет повышена на 75 пунктов, а после этого еще на 50 в ноябре и на 25 – в декабре. При этом оценивать эффект от данных действий центральный регулятор начнет уже в первом квартале 2023 года. Еще одним фактором для инвесторов стали свежие статданные из КНР. Так, показатель менеджеров по закупкам (PMI) в индустриальном секторе в августе вырос до 49,4 пункта по сравнению с июльским показателем в 49 пунктов, что оказалось выше ожиданий аналитиков, прогнозировавших рост до 49,2 пункта. В то же самое время индикатор PMI в секторе услуг в августе снизился до 52,6 пункта с июльского уровня в 53,8 пункта. Также понижение показал общий PMI – с 52,5 пункта до 51,7 пункта. Из компонентов Hang Seng Index наиболее значительное увеличение котировок показали Haidilao International Holding, Ltd. (+6,6%), Netease, Inc. (+3,9%), Meituan (+4,2%), а также Li Ning, Co. (+4%). Другие же компании продемонстрировали падение: акции BYD потеряли 7,5%, Geely подешевели на 1,2%, а PetroChina – на 1,3%. Из-за сокращения чистого профита Country Garden Holdings, Co. на 96% за январь–июнь нынешнего года котировки ее акций упали на 4,8%. По предварительной информации, в Японии отмечается снижение объемов индустриального производства на 1,8% за июль в сравнении с тем же периодом прошлого года. Понижение данного показателя наблюдается на протяжении пяти месяцев. Также уменьшилось количество жилья, строительство которого началось в июле, на 5,4%, что оказалось выше ожиданий аналитиков, прогнозировавших снижение на 4,1%. Понижение данного индикатора отмечается на протяжении трех месяцев. Одновременно с этим в Японии наблюдается рост индикатора потребительского доверия, который в августе повысился до 32,5 пункта. Это максимальный уровень этого показателя за три месяца. Индикатор оказался выше ожиданий аналитиков, прогнозировавших его рост до 31 пункта. Для сравнения: в июле данный индикатор находился на минимальном за полтора года уровне в 30,2 пункта. Также наблюдается повышение розничных продаж на 2,4% в июле по сравнению с таким же периодом прошлого года, что оказалось выше ожиданий экспертов, прогнозировавших повышение лишь на 1,9%. Подъем этого показателя отмечается на протяжении пяти месяцев. Тем не менее японский индикатор Nikkei 225 снижается вследствие уменьшения цены акций компаний, которые входят в его состав. Так, стоимость ценных бумаг Inpex упала на 3,5%, Pacific Metals – на 2,3%, а Japan Steel Works – на 2,4%. Чуть меньше снизилась цена бумаг Sony – на 1,9%. Котировки Softbank Group и Fast Retailing уменьшились на 0,3% и 0,9% соответственно. Среди составляющих корейского KOSPI ростом котировок отметились Samsung Electronics (+1,4%), Hyundai Motor (+0,3%). Среди компонентов австралийского S&P/ASX 200 падение котировок показали BHP (-2,9%), а также Rio Tinto (-0,9%).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Американский премаркет на 31 августа: фондовые индексы корректируются после вчерашнего обвала

После вчерашнего очередного ошеломительного падения, в среду фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются разнонаправленно. Опасения, что ограничительная денежно-кредитная политика ФРС для преодоления ценового давления нанесет ущерб мировой экономике, продолжают сеять панику в головах инвесторов, которые бросаются из крайности в крайность. Индекс доллара и доходность казначейских облигаций выросли. Фьючерсы на промышленной Dow прибавили 0,2%, а фьючерсы на S&P500 и NASDAQ снизились на 0,1% и 0,2% соответственно. Европейские фондовые индексы также просели и торгуются на самом низком уровне более чем за шесть недель после выхода отчета по инфляции в еврозоне и слабых показателей по Франции и Германии. Рост инфляции в еврозоне является проблемой №1 для Европейского центрального банка и не исключено, что политики уже на следующей неделе примут решение дальше повышать ставки для борьбы с ростом цен. Очевидно, что Европейскому центральному банку необходимо повысить процентные ставки на своем заседании, чтобы сохранить баланс между скатыванием экономики в рецессию и противодействием дальнейшему росту инфляции. Учитывая, что инфляция в еврозоне уже достигла рекордных 9,1% и продолжит ускоряться, рынки расходятся во мнениях относительно того, будут ли политики повышать ставку сразу на 50 или прибегнут к ее изменению сразу 75 базисных пунктов.Нефть немного просела и движется к третьему обновления месячных минимумов. Природный газ вновь вырос. Ожидания более мягкой траектории ужесточения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы постепенно исчезают, что повышает вероятность новых потерь для рынка акций и облигаций. Инвесторы хоть и опираются на поступающие данные в поисках подсказок относительно курса политики, но скорей всего данные о занятости в США за август приведут к очередной крупной распродаже фондовых индексов.Азиатский фондовый индекс вырос благодаря акциям технологических компаний, а японские фондовые индексы снизились. Больше всего пострадали акции BYD Co. после того, как Berkshire Hathaway Inc. Уоррена Баффета сократила свою долю в производителе электромобилей.Что касается технической картины S&P500, то у покупателей появился небольшой шанс на восходящую коррекцию, но для этого необходимо преодолеть уровень $4 003. В случае хорошей статистики по США, советую обратить внимание именно на этот уровень. От его пробоя зависит продолжил ли индекс рост, либо вновь вернётся к месячным минимумам и продолжит падение. В случае дальнейшего движения вниз, пробой $3 968 столкнет торговый инструмент к минимуму $3 940, что откроет прямую дорогу в район $3 905, где давление на индекс может немного ослабнуть. Говорить о росте индекса можно будет только после контроля над сопротивлением $4 003. Это подтолкнет к $4 038. Только так мы увидим довольно активный рост в район $4 64, где в рынок вновь вернуться крупные продавцы. Как минимум, найдутся желающие зафиксировать прибыль по длинным позициям. Более дальней целью выступит уровень $4 091. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 31 августа июля (разбор утренних сделок). Фунт падает и будет падать

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.1654 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона дал сигнал на продажу, что в итоге вылилось в резкое движение вниз более чем на 30 пунктов. К моменту написания статьи до ближайшей поддержки мы так и не дотянули. На вторую половину дня техническая картина не была пересмотрена, лишь изменилась торговая стратегия.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: В ходе американской сессии нас ждет довольно важный поток фундаментальных данных: особое внимание нужно обратить на изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP, так как этот показатель пускай и не сильно, но влияет на представление ФРС о состоянии рынка труда. Индекс деловой активности (PMI) в Чикаго и его рост послужат хорошим катализатором к наращиванию коротких позиций, как и ястребиные заявления члена FOMC Лоретты Местер. По этой причине с покупками фунта лучше не торопиться. В случае дальнейшего движения пары вниз во второй половине дня, для покупателей важной задачей будет защита поддержки 1.1591, к которой пара направлялась в ходе европейской сессии, но немного не дотянула. Только формирование там ложного пробоя даст сигнал на покупку с целью восстановления к области 1.1654, еще утром выступающей в роли поддержки. Чуть выше этого сопротивления проходят средние скользящие, играющие на стороне продавцов, что будет ограничивать восходящий потенциал. Пробой и обратный тест сверху вниз этого диапазона поможет усилить позиции покупателей, открыв дорогу на 1.1714, а более дальней целью выступит максимум 1.1754, где рекомендую фиксировать прибыль. Вряд ли сегодня быки будут способны на большее – не растерять бы то, что имеют сейчас. В случае падения GBP/USD и отсутствия покупателей на 1.1591, что более вероятно, проблемы покупателей фунта только увеличатся. Ниже этого уровня просматривается минимум 1.1532, от которого также рекомендую открывать длинные позиции только при формировании ложного пробоя. Покупать GBP/USD сразу на отскок советую от 1.1484с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется: Медведям очень важно отстоять сегодня сопротивление 1.1654, рывок к которому может произойти на фоне слабых фундаментальных данных по США. Формирование там ложного пробоя станет отправной точкой к наращиванию новых коротких позиций, а в мыслях продавцов промелькнут мысли по пробою ближайшей поддержки 1.1591. Прорыв и обратный тест снизу вверх 1.1654 даст точку входа на продажу с перспективой обвала к 1.1532, где рекомендую фиксировать прибыль, а более дальней целью выступит область 1.1484. При варианте роста GBP/USD и отсутствия медведей на 1.1654, у быков появится шанс на коррекцию и развитие восходящего движения в конце месяца. В таком случае советую не торопиться с продажами: только ложный пробой в районе 1.1714 образует сигнал на продажу. Продавать GBP/USD сразу на отскок можно от уровня 1.1754, либо еще выше – в районе 1.1793 с целью движения вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Рекомендую ознакомиться:B COT отчете (Commitment of Traders) за 23 августа зафиксирован рост как коротких позиций, так и длинных. И хоть последних оказалось немного больше, на реальную текущую картину эти изменения не повлияли. Серьезное давление на пару сохраняется, а недавние заявления председателя Федеральной резервной системы Джэрома Пауэлла о том, что комитет и дальше продолжит агрессивными темпами повышать процентные ставки, лишь усилили давление на британский фунт, испытывающий довольно много проблем в последнее время. Ожидаемый высокий уровень инфляции и разгорающийся кризис стоимости жизни в Великобритании не дает пространства трейдерам для набора длинных позиций, так как впереди ожидается довольно большой ряд слабой фундаментальной статистики, наверняка способной столкнуть фунт еще ниже уровней, на которых он сейчас торгуется. На этой неделе важно обратить внимание на данные по американскому рынку труда, от которых в том числе зависят решения Федеральное резервной системы по денежно-кредитной политике. Сохраняющаяся устойчивость с минимальной безработицей приведет к повышенному инфляционному давлению в будущем, что вынудит ФРС дальше повышать процентные ставки, оказывающие давление на рисковые активы, в том числе и британский фунт. В последнем COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 14 699 до уровня 58 783, в то время как короткие некоммерческие выросли на 9 556, до уровня 86 749, что привело к небольшому росту отрицательного значения некоммерческой нетто-позиции до уровня -27 966 против – 33 109. Недельная цена закрытия обвалилась с составила 1.1822 против 1.2096.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется ниже 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейшее падение фунта.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.1690. В случае снижения, поддержку окажет нижняя граница индикатора в районе 1.1620.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на американскую сессию 31 августа (разбор утренних сделок). Евро провалился на фоне очередного роста цен в

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0016 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Прорыв и обратный тест 1.0016 снизу вверх привел к отличной точке входа на продажу евро, а данные по инфляции в еврозоне усилили давление на пару, что привело к распродаже в район 0.9985, позволив забрать с рынка около 30 пунктов прибыли. Ложный пробой на 0.9985 дал сигнал на покупку, но к моменту написания статьи активного движения вверх евро я так и не увидел. По этой причине было принято решение о выходе из рынка в безубыток. На вторую половину дня техническая картина изменилась.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Резкий скачек инфляции в еврозоне до уровня в 9,1% ожидаемо навредил перспективам европейской валюты, так как все больше европейских политиков в последнее время выступают за повышение процентных ставок. Член Совета управляющих Европейского центрального банка Йоахим Нагель недавно заявил, что опасения по поводу экономического спада в зоне евро не должны сводить на нет рост стоимости заимствований для противодействия рекордной инфляции. Данные по рынку труда Германии совпали с ожиданиями экономистов. В ходе американской сессии нас также ждет достаточно интересный ряд фундаментальных данных. Хорошие показатели по росту числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP и восстановление индекса деловой активности PMI в Чикаго могут привести к очередной крупной распродаже европейской валюты по аналогии со вчерашним днем. Важно, чтобы данные оказались лучше прогнозов экономистов. Учитывая, что сегодня конец месяца, вряд ли можно рассчитывать на обновление годовых минимумов. В случае движения евро вниз, ожидать можно активного противостояния покупателей уже в районе 0.9963. Формирование там ложного пробоя образует отличную точку входа в расчете на выстраивание восходящей коррекции или как минимум, на зависание пары в более широком боковом канале. Ближайшей целью покупателей выступит область 1.0011, которую нужно возвращать как можно скорей. Без этого уровня давление на пару, которая торгуется ниже паритета, будет только увеличиваться. Прорыв и тест сверху вниз 1.0011 нанесет удар по стоп-приказам медведей, и даст дополнительный стимул для покупок выше паритета евро по отношению к доллару США. Это откроет возможность к коррекции в район 1.0053. Более дальней целью выступит сопротивление 1.0088, где рекомендую фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия покупателей на 0.9963 во второй половине дня, давление на пару вернется. Оптимальным решением на открытие длинных позиций в таком случае будет ложный пробой в районе минимума 0.9914. Покупать EUR/USD сразу на отскок советую только от 0.9861, либо еще ниже – в районе паритета 0.9819 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Продавцы вновь напомнили о себе, воспользовавшись малейшим для этого шансом в виде слабой фундаментальной статистики, которой в ближайшем будущем будет полно по еврозоне. Наверняка быки попытаются вернуть себе расположение рынка выше паритета во второй половине дня, поэтому оптимальным сценарием на открытие коротких позиций станет ложный пробой в районе нового сопротивления 1.0011, что приведет к сигналу на продажу и повторному движению евро вниз в район 0.9963. Пробой и закрепление ниже этого диапазона, что может произойти благодаря сильной статистики по США, а также обратный тест снизу вверх по аналогии с сигналом, который был образован сегодня утром – все это даст дополнительную точку входа на продажу с более крупным движением пары в район 0.9914, где рекомендую фиксировать прибыль. Более дальней целью выступит область 0.9861. В случае движения вверх EUR/USD во второй половине дня, а также отсутствия медведей на 1.0011, ситуация вернется под контроль покупателей. В таком случае советую отложить короткие позиции до 1.0053, но лишь при условии формирования там ложного пробоя. Продавать EUR/USD сразу на отскок можно от максимума 1.0088, либо еще выше – от 1.0127 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Рекомендую ознакомиться:В COT отчете (Commitment of Traders) за 23 августа зафиксирован резкий рост как коротких, так и длинных позиций. Это указывает на довольно высокий аппетит трейдеров, особенно после обновления паритета евро по отношению к американскому доллару. Выступление председателя Федеральной резервной системы Джэрома Пауэлла в Джэксон Хоул хоть и привело к всплеску волатильности и оказало временную поддержку доллару, однако очевидно – крупные игроки не хотят отпускать пару ниже паритета, и каждый раз на снижении действуют более активно. Джэром Пауэлл заявил, что ФРС и дальше продолжит всеми силами бороться с инфляцией и отметил вероятное сохранение прежних темпов повышения процентных ставок в ходе сентябрьского заседания. Но рынки и так закладывались на подобного рода изменения, и к обвалу европейской валюты против доллара это не привело. На этой неделе необходимо проанализировать данные по американскому рынку труда, которые серьезным образом влияют на планы Федеральной резервной системы. Сильный рынок труда сохранит инфляцию на высоком уровне, что вынудит Центральный банк дальше повышать процентные ставки. В COT отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 11 599 до уровня 210 825, в то время как короткие некоммерческие позиции подскочили на 12 924 до уровня 254 934. По итогам недели общая некоммерческая нетто-позиция осталась отрицательной и сократилась до уровня -44 109 против -42 784, что указывает на сохранение давления на евро и дальнейшее падение торгового инструмента. Недельная цена закрытия снизилась и составила 0.9978 против 1.0191.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется в районе 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на рыночную неопределенность.Примечание: Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличается от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 0.9960. В случае роста в качестве сопротивления выступит верхняя граница индикатора в районе 1.0053.Описание индикаторов• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 50. На графике отмечена желтым цветом. • Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период 30. На графике отмечена зеленым цветом. • Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence — схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA период 12. Медленное EMA период 26. SMA период 9• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период 20 • Некоммерческие трейдеры - спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хэдж фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям.• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров.• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. Назло рекордам: фунт пикирует вниз, обновляя двухлетние ценовые минимумы

В марте 2020 года пара gbp/usd достигла почти 40-летнего минимума, обозначившись на отметке 1,1411. На сегодняшний день до этого ценового таргета осталось чуть более 200 пунктов. Учитывая тот факт, что за последние 5 месяцев пара снизилась на 1800 пунктов, медведи вполне способны совершить финальный «рывок». Впрочем, о 14-й фигуре пока что говорить рано. Вначале продавцам необходимо преодолеть уровень поддержки 1,1560 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands на дневном графике), а затем – психологически важный таргет 1,1500, который, собственно, и откроет путь к ценовому минимуму 1,1411. Примечательно, что в июле фунт пытался усилить свои позиции на фоне ястребиных сигналов (и решений) со стороны Банка Англии и сильного роста инфляции. Подобравшись к границам 23-й фигуры, северный коррекционный откат застопорился. Покупатели gbp/usd так и не смогли преодолеть уровень сопротивления 1,2300, хотя осаждали эту отметку на протяжении двух недель. В середине августа британец сдался: инициативу перехватили продавцы, которые воспользовались одновременным усилением гринбека и ослаблением фунта. В целом британская валюта может проявлять стрессоустойчивость и способна противостоять натиску долларовых быков. Например, в начале этого года пара gbp/usd держалась в области 30-х фигур вопреки гегемонии доллара. Ястребиный настрой английского регулятора помогал покупателям пары держать оборону, причём на протяжении довольно-таки длительного периода времени. Но сейчас ситуация иная. Банк Англии хоть и декларирует ястребиный курс, трейдеры полны сомнениями относительно агрессивности темпов ужесточения монетарной политики. «Призрак стагфляции» всё чаще напоминает о себе на фоне замедления экономики Великобритании, роста инфляции и усугубления энергетического кризиса. Непосредственным поводом для ослабления фунта послужили слухи о том, что на следующем заседании Банк Англии ограничится 25-пунктным повышением. Впрочем, относительно сентябрьского заседания между экспертами ещё ведутся заочные дискуссии – многие из них всё же уверены в том, что ЦБ увеличит ставку на 50 пунктов. Но, дальше, по прогнозам подавляющего большинства опрошенных Reuters экономистов, Центробанк наверняка замедлит темпы повышения ставки до 25-пунктного шага. При этом 25 экспертов (из 55) считают, что Банк Англии в декабре сделает паузу в процессе ужесточения монетарной политики. По их мнению, продолжающийся рост стоимости жизни в стране, а также перспективы дальнейшего повышения цен на энергоносители снизят потребительскую активность британцев. Данный факт, в свою очередь, не позволит английскому регулятору ужесточать монетарную политику агрессивными темпами. Такие мрачные перспективы оказывают давление на фунт. Согласно последним опубликованным данным, показатель роста ВВП Великобритании в квартальном исчислении ушёл в отрицательную область, снизившись до отметки -0,1%. Если говорить о месячном приросте, то здесь также наблюдается достаточно печальная картина: в июне британская экономика сократилась на 0,6% в месячном выражении и на 0,1% в квартальном. Напомню, что по итогам августовского заседания Банк Англии озвучил неутешительные макроэкономические прогнозы – в частности, ЦБ спрогнозировал рецессию британской экономики с четвёртого квартала текущего года. Всё это будет происходить на фоне стремительного роста инфляции и последующего рост счетов за электроэнергию. По предварительным оценкам, верхняя планка платежа за электроэнергию для среднестатистического домохозяйства в стране в начале следующего года может подскочить до 4,5 тысячи фунтов (в год). На данный момент этот показатель находится в районе 1900-2000 фунтов. Полагаю, дополнительные комментарии здесь излишни. Американская валюта тем временем набирает обороты. Индекс доллара США позавчера обновил 20-летний максимум, отражая повышенный спрос на гринбек по всему рынку. Сегодня, после небольшого отката, индекс возобновил свой северный путь. Своеобразный ящик Пандоры открыл Джером Пауэлл, который в минувшую пятницу подтвердил свой ястребиный настрой. По его словам, регулятор будет повышать ставки и держать их на высоком уровне, невзирая на побочные эффекты ужесточения монетарной политики. Озвученный мессидж увеличил вероятность повышения процентной ставки на 75 базисных пунктов в сентябре (на данный момент эксперты оценивают шансы реализации данного сценария в 70%). Таким образом, сложившаяся фундаментальная картина способствует дальнейшему снижению пары gbp/usd, несмотря на тот факт, что цена уже находится на уровне двухлетних минимумов. С точки зрения техники, пара на таймфрейме D1 находится между средней и нижней линиями индикатора Bollinger Bands, а также под всеми линиями индикатора Ichimoku, который сформировал сильный медвежий сигнал «Парад линий». Это свидетельствует о явном преимуществе южного движения. Основная цель нисходящего движения располагается на нижней линии индикатора Bollinger Bands на дневном графике, то есть на отметке 1,1560. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Walmart надеется на рост. Обосновано ли?

Ритейлеры неплохо заработали на распродажах излишков запасов в первом полугодии. Показав неплохой финансовый результат, они оптимистично подошли к оценке оставшихся месяцев. Но, кажется, они вновь готовы совершить ошибку.Walmart надеется на рост. Обосновано ли? В этом году делать прогнозы – весьма рискованное дело. Но это не значит, что следует выбросить традиционные методы прогноза трейдера. Макроэкономические показатели все еще работают, помогая нам отслеживать тенденции рынка. Ошибались не только трейдеры. Резкие скачки инфляции, небывалый рост цен на энергоносители, упрямство фондовых быков и поведение потребителей привели к ошибкам как компаний, так и инвесторов. Ритейлеры попали в ловушку этих изменений, о чем свидетельствует то, как Walmart и Target неправильно оценили изменения в поведении потребителей, начавшиеся в марте. В магазинах оказалось слишком много товаров, которые не продались в сезон по изначальным ценам, поскольку они переключили свои расходы на путешествия и отдых или пострадали от инфляции. Кажется, в этот сложный период любые прогнозы терпят неудачу. Что делает вас сильнее – своевременное признание, что вы ошиблись. Отсюда рукой подать до поиска выхода. Вы могли бы брать пример с розничных ритейлеров. Исправление ошибок причинило им боль. Но на этой неделе и Walmart, и Target заявили о прибылях и убытках, сигнализирующих о том, что они почти вернулись к тому, чего хотели. Это стало возможно благодаря своевременности тяжелых решений. То, что они были сложными, даже не сомневайтесь. Множество мелких ударов с разных сторон привели к крупным просчетам, и в итоге розничная торговля замедлила рост. С одной стороны, изменения в запасах снизили рост реального валового внутреннего продукта во втором квартале на 2%, поскольку компании начали ликвидировать нераспроданные товары по дисконту. С другой стороны, рост цен заставляет урезать зарплатные фонды. Если в 2021 году ритейлеры добавили 400 тыс. рабочих мест, поскольку они стремились повторно нанять сотрудников после сокращения рабочих мест из-за пандемии, то с февраля этого года они сократили 20 тыс. рабочих мест. Удар также задел грузовой бизнес, нанося ущерб мировой экономике по цепочке. Этой весной рынок грузоперевозок резко упал после того, как ритейлеры изменили свое поведение. Фрахтовые ставки также упали по мере изменения спроса и нормализации цепочек поставок. Избыток товаров продиктовал эту политику: недостаточно просто продать запасы – магазины также отменяют заказы, и это усугубляет отрицательный экономический эффект. Так, Walmart заявил, что отменил «заказы на миллиарды долларов, чтобы помочь привести уровни запасов в соответствие с ожидаемым спросом», а Target заявила, что ее действия с запасами во втором квартале «также включали удаление осенних поступлений на сумму более 1,5 миллиарда долларов в наших дискреционных категориях». В итоге ритейлу удалось добиться отличных результатов. Все же особенность циклов инвентаризации заключается в том, что сдвиги, хотя иногда и резкие, обычно занимают маленькие отрезки времени. Об избыточных запасах Джон Рейни, финансовый директор Walmart, сказал: «В конце первого квартала мы сказали, что на это уйдет пара кварталов. Я просто повторю, что это остается правдой». Target, со своей стороны, заявила, что находится более или менее там, где хотела быть, поэтому она прогнозирует благоприятную осень в разрезе. Все это может повлиять на рыночные данные и в итоге изменить мышление людей, которые были сосредоточены на постоянно замедляющемся экономическом росте. Например, аналитик Джо Вайзенталь отметил на этой неделе, что экономика, по-видимому, частично сглаживает шок от розничной торговли прошлой весной, когда цены на услуги, а также акции транспортных компаний росли. Но может ли возвращение Walmart и Target к расширению запасов в течение следующего квартала или двух указывать на более быстрый экономический рост до конца этого года? Опросы компаний вскоре могут показать, что новые заказы снова набирают обороты. Фрахтовые ставки и цены на товары, которые падали месяцами, могут снова вырасти, но не глобально. Я думаю, что праздновать рано: ускорение роста в то время, когда ФРС пытается его замедлить, может сигнализировать о тревожном всплеске инфляции. Все дело в том, что розница – это конечная станция длинного поезда по изготовлению и отгрузке продукции. С одной стороны, она достаточно крепкая опорная точка для выводов, поскольку как только обычные жители чувствуют первые признаки надвигающихся «сухих» лет, они сокращают расходы, и это моментально подает сигнал наверх, в правительства. С другой стороны, по этой же причине эти сигналы могут служить разве что для подтверждения или опровержения более ранних прогнозов, ведь когда население почувствовало негатив, на рынках уже все давно случилось, и успело попасть в прогнозы экономистов, которые также были учтены финансистами на Уолл-стрит. Меня также не покидает мысль о том, что Walmart и другие розничные сети получили неплохой результат именно за счет дисконтов. Обыватель ведь как мыслит? «Я не буду покупать этот дизайнерский столик за 2 тыс. долларов, мне нужно экономить». Но когда он видит этот столик за 500 долларов, у него в голове вспыхивает мысль, что 500 долларов – не такие уж большие расходы, что это вполне ему по карману, и это огромная скидка на эту вещь, ведь когда еще купишь ее по такой цене? В крайнем случае, его всегда можно продать за 500 долл. как б/у. Такие распродажи привлекают определенную категорию покупателей. Но их поведение вовсе не значит, что в новом сезоне они готовы к новым покупкам мебели по свежим ценам из новых коллекций – даже напротив, эта категория покупателей покинет магазины, как только распродажи закончатся. Поэтому я думаю, что прогнозы ритейлеров на прибыль не оправдаются. И хотя они уже снижали свои прогнозы на остаток года, я думаю, что как максимум они едва дотянут до установленной планки. Люди после сезона отпусков собираются экономить, ведь впереди отопительный сезон, а значит, расходы вновь будут высокими. Кажется, и, правда, этот год – период ошибок для всех нас. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Евро продают на новостях

Рынки часто выдают желаемое за действительное. И средства массовой информации их активно в этом поддерживают. В утренней заметке Bloomberg о том, что евро может отметиться собственным ралли на фоне рекордно высокой инфляции и «ястребиной» риторики чиновников ЕЦБ было много пафоса, но мало смысла. Без снижения котировок фьючерсов на газ схема «высокие цены – агрессивное повышение ставки по депозитам» не работает. Как только стоимость голубого топлива начала восстанавливаться после двухдневного снижения, котировки EURUSD устремились вниз. Конечно же, разгон немецкой и европейской инфляции до 8,8% и 9,1%, соответственно, что в первом случае является максимальным уровнем за 40 лет, а во втором – новым рекордом, не может радовать ЕЦБ. Тем более в условиях сползания EURUSD к 20-летнему дну. Бундесбанк заявляет, что рецессия не должна останавливать Кристин Лагард и ее коллег на пути повышения ставок, а срочный рынок на 60% уверен, что их рост в сентябре составит 75 б.п. После таких впечатляющих цифр по инфляции не удивлюсь, если и в октябре будет +75 б.п, а в декабре еще +50 б.п. Монетарная рестрикция явно ускоряется, а, судя по реакции евро на предыдущие «ястребиные» сюрпризы Управляющего совета, можно ожидать роста единой европейской валюты 8 числа. Или на ожиданиях до этой даты. Динамика европейской инфляцииВпрочем, пока цены на газ остаются на повышенных уровнях, рынок воспринимает ужесточение денежно-кредитной политики ЕЦБ как прямой путь к рецессии. А значит, евро нужно продавать. Эта стратегия очень хорошо работает на новостях. Ожидания разгона инфляции в Германии и еврозоне толкали EURUSD вверх, а затем начиналась распродажа на фактах. Вместе с тем отключение Северного потока на техническое обслуживание способствовало росту стоимости голубого топлива и лишила, таким образом, региональную валюту основного козыря. Россия приостановила подачу газа для компании Engie SA из-за разногласий по поводу платежей. Во Франции заполняемость хранилищ в настоящее время превышает 90%, эта страна готова пережить эту и следующую зиму. Россия утверждает, что техническое обслуживание Северного потока продлится около трех суток, однако денежные рынки Старого Света выдают лишь 30% вероятность, что трубопровод начнет функционировать по истечение установленного срока. Страхи по поводу полного перекрытия кранов создают главное препятствие на пути EURUSD на север. Технически на 4-хчасовом графике пары не исключена возможность формирования разворотного паттерна Расширяющийся клин. При этом возврат котировок евро выше справедливой стоимости в $1 станет основание для покупок. Напротив, падение EURUSD ниже 0,9915 усилит риски продолжения пике к 0,97.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Падение фондовых рынков США и Европы. Рост ММВБ

Фондовые индексы возобновили ежемесячное снижение из-за опасений, что ограничительная денежно-кредитная политика для борьбы с ценовым давлением нанесет ущерб мировой экономике. Европейские акции поглотили ранее достигнутый рост и торгуются на самом низком уровне более чем за шесть недель. Еврозона - инфляция ускорилась до очередного рекордно высокого уровня 9,1%, укрепляя аргументы в пользу того, что Европейский центральный банк рассмотрит возможность значительного повышения процентной ставки на заседании на следующей неделе.Фьючерсы на американские акции практически не изменились в районе месячного минимума. Устойчивый спрос на рабочую силу и данные по потребительскому доверию усилили аргументы в пользу резкого повышения процентных ставок для борьбы с инфляцией, в то время как представители Федеральной резервной системы подтвердили свою решимость сдерживать ценовое давление. Углубляющаяся инверсия кривой доходности указывает на опасения, что ФРС спровоцирует рецессию. Чиновники ФРС снова подчеркнули свою приверженность борьбе с инфляцией, оставаясь неопределенными относительно того, насколько значительным будет их политический шаг в следующем месяце.Глава ФРС Нью-Йорка Джон Уильямс заявил, что ставки необходимо будет удерживать на ограниченной территории в течение "некоторого времени", добавив, что это означает, что минимум до 2023 года.""Мы по-прежнему будем наблюдать довольно нестабильные времена и, возможно, дальнейшее падение акций в краткосрочной перспективе", - сказал Стив Брайс, директор по инвестициям Standard Chartered Wealth Management, в эфире Bloomberg Television.В среду цены на коммунальные услуги в Европе снизились, продлив распродажу до четвертой сессии, поскольку инвесторы обеспокоены поставками российского газа в начале трехдневной остановки ключевого трубопровода Nord Stream.Индекс Московской Биржи набирает обороты роста и готов переписать максимумы лета по 2500:Новости на этой неделе:Члены Совета управляющих ЕЦБ выступят на мероприятии со вторника по 2 сентября.Индекс потребительских цен в еврозоне, средаРоссийский "Газпром" намерен приостановить подачу газа по трубопроводу "Северный поток" на три дня технического обслуживания, средаВ среду выступит президент ФРБ Кливленда Лоретта МестерПроизводственный индекс PMI Китая Caixin, четвергДанные по занятости в несельскохозяйственном секторе США, пятницаГолосование лидеров Великобритании завершается в пятницу. Победитель объявлен 5 сентябряМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые рекомендации: EURUSD - возможна фиксация части шортовых позиций с прибыльюМатериал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 31 августа. Евровалюта надеется на агрессию со стороны ЕЦБ

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD во вторник не показала никакого желания двигаться. Я немного подкорректировал предыдущий коридор, теперь он принял более широкий вид, но при этом стал практически горизонтальным. По этому коридору можно сделать вывод, что и движение сейчас боковое. Ни быки, ни медведи не имеют сейчас преимущества, но пара евро-доллар продолжает торговаться около своих минимумов за 20 лет. Таким образом, я предлагаю подождать сейчас, когда пара выйдет из коридора. Вчера информационный фон был достаточно слабым. Я могу отметить лишь отчет по инфляции в Германии. Так как эта страна является ведущей экономикой Евросоюза, то инфляция здесь немного ниже, чем в других странах и в целом по ЕС. В августе индекс потребительских цен вырос до 7,9%, что в целом соответствовало ожиданиям трейдеров. Однако никакой особой реакции со стороны трейдеров на этот отчет не последовало. Сегодня утром также стало известно, что уровень безработицы в Германии вырос до 5,5%, а чуть позже выйдет отчет по инфляции в Евросоюзе. Тем временем Danske Bank спрогнозировал повышение процентной ставки ЕЦБ в сентябре на 0,75%. По мнению аналитиков этого банка, сейчас уже пришло время, когда европейский регулятор должен взяться за инфляцию и начать с нею бороться. Помимо масштабного повышения ставки в сентябре, аналитики ждут повышения на 0,50% в октябре и на 0,25% в декабре. Скажу прямо, это уже кое-что. Если европейская валюта активно падала в последние месяцы из-за того, что ФРС регулярно повышал ставку, а ЕЦБ нет, то сейчас ситуация может хотя бы чуть-чуть начать меняться в сторону валюты ЕС. На текущий момент трейдеры-быки все еще не испытывают никакой радости, возможно, не веря в то, что ЕЦБ способен на агрессивность. Также в Danske Bank заявили, что экономика ЕС столкнется с рецессией, но ЕЦБ все равно продолжит повышать ставку. На текущий момент речь идет о максимальном ее значении 1,5%. Это ниже, даже чем нынешняя ставка ФРС, и гораздо ниже, чем будущая ставка ФРС. Таким образом, доллар США может продолжать расти в ближайшие месяцы. На 4-часовом графике пара выполнила разворот в пользу валюты США и закрепление под уровнем коррекции 127,2% - 1,0173. Таким образом, процесс падения может быть продолжен в направлении уровня Фибо 161,8% - 0,9581. «Медвежья» дивергенция у индикатора CCI образовалась и привела к возобновлению падения в направлении 0,9581. Текущий откат вверх может быть недолгим. Нисходящий трендовый коридор по-прежнему характеризует настроение трейдеров, как «медвежье». Отчет Commitments of Traders (COT): На прошлой отчетной неделе спекулянты открыли 11599 контрактов Long и 12924 контракта Short. Это означает, что «медвежье» настроение крупных игроков вновь усилилось, а общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 211 тысяч, а контрактов Short – 255 тысяч. Разница между этими цифрами по-прежнему не слишком большая, но она остается не в пользу евробыков. В последние несколько недель шансы на рост евровалюты понемногу росли, но последние отчеты COT показали, что сильного усиления позиций у быков не наблюдается. Евровалюта в последние пять-шесть недель так и не смогла показать убедительного роста. Таким образом, мне по-прежнему сложно рассчитывать на сильный рост евровалюты. Пока что я склоняюсь к продолжению падения пары евро-доллар, судя по данным COT. Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз - Индекс потребительских цен (ИПЦ) (09-00 UTC). США - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (12-15 UTC). 31 августа календари экономических событий Евросоюза и США содержат в себе по одной интересной записи. Отчет по инфляции будет иметь большее значение. Влияние информационного фона на настроение трейдеров сегодня будет средним по силе. Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам: Новые продажи пары возможны при закрытии под боковым коридором на часовом графике с целью 0,9782. Покупать евровалюту я рекомендую при закреплении котировок над нисходящим коридором на 4-часовом графике с целью 1,0638.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс

GBP/USD. 31 августа. Рецессия в Великобритании практически неизбежна

Добрый день, уважаемые трейдеры! На часовом графике пара GBP/USD выполнила во вторник новое закрепление под уровнем 1,1684, поэтому вероятность дальнейшего падения британца в направлении уровня Фибо 423,6% - 1,1306 выросла. Нисходящий трендовый коридор продолжает характеризовать настроение трейдеров, как «медвежье», и я не жду роста британца до закрытия его котировок над коридором. В Великобритании на этой неделе информационный фон практически отсутствует. Первый и единственный отчет выйдет завтра, и это будет индекс деловой активности в секторе производства за август. В США с новостями на этой неделе тоже все плохо. Первый отчет выйдет сегодня, и это будет отчет ADP, который покажет изменение числа рабочих в США. Некоторые считают этот отчет предвестником Nonfarm Payrolls, но на практике их показания очень редко совпадают, а трейдеры предпочитают отрабатывать именно пэйроллы, а не ADP. Рецессия в Великобритании, похоже, действительно начнется в этом году. Пока что трейдеры увидели лишь одно сокращение ВВП, во втором квартале он упал на 0,1% кв/кв. Тем не менее чуть ранее Эндрю Бейли предупредил, что рецессия начнется во втором полугодии и продлится не менее пяти кварталов. С этим мнением согласны аналитики Goldman Sachs. Они также считают, что рецессия будет серьезной, а прогнозы могут быть пересмотрены в худшую сторону, если цены на энергоносители продолжат расти. Напомню, что в данное время цены на газ и электроэнергию бьют все рекорды, а, по мнению большинства аналитиков, это далеко не конец роста цен. Также в Goldman Sachs считают, что рецессия может быть затяжной, домохозяйства будут тратить свои сбережения в меньшей степени, а фискальная помощь от государства может быть меньше, чем предполагается сейчас. Экономика Великобритании может сократиться в следующем году на 3,4%. Также будет падать и промышленное производство. Новости плохие для фунта, но напомню, что в США рецессия - тоже не нечто призрачное, она уже началась. Тем не менее трейдеры пока предпочитают покупки доллара. На 4-часовом графике пара выполнила новый разворот в пользу валюты США и закрепление под уровнем Фибо 161,8% - 1,1709. Таким образом, процесс падения котировок может быть продолжен в направлении следующего уровня 1,1496, который является ближайшей целью. Новых назревающих дивергенций сейчас не наблюдается ни у одного индикатора. Большое значение имеет нисходящий трендовый коридор на часовом графике. Отчет Commitments of Traders (COT): Настроение категории трейдеров «Non-commercial» за прошедшую неделю стало чуть менее «медвежьим», чем неделей ранее. Количество Long-контрактов на руках спекулянтов увеличилось на 14699 единиц, а количество Short – на 9556. Таким образом, общее настроение крупных игроков остается прежним – «медвежьим», а количество Short-контрактов по-прежнему превышает количество Long-контрактов, но уже гораздо меньше, чем ранее. Крупные игроки продолжают по большей части оставаться в продажах фунта и их настроение понемногу меняется в сторону «бычьего», но до завершения этого процесса еще очень далеко. Сам фунт в последние недели показывал слабый рост, но уже возобновил падение, а отчеты COT пока дают понять, что британец вероятнее продолжит свое падение, нежели начнет сейчас длительный восходящий тренд. Календарь новостей для США и Великобритании: США - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (12-15 UTC). В среду в США календарь экономических событий не содержит в себе ни одной интересной записи, а в США – выйдет лишь один отчет, который может не заинтересовать трейдеров. Таким образом, влияние информационного фона в оставшуюся часть дня может отсутствовать или быть очень слабым. Прогноз по GBP/USD и рекомендации трейдерам: Продажи британца я рекомендовал при закрытии под уровнем 1,1684 на часовом графике с целью 1,1496. Сейчас эти сделки можно держать. Покупать британца рекомендую при закреплении курса пары над нисходящим трендовым коридором на часовом графике с целью 1,2007. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 3 года назад

ИнстаФорекс