Premarket: коррекция иены и аусси

Василий Якимкин - FIBO Group, 9 лет назад

Сегодня в Азии на рынках фондовые индексы торгуются больше вниз, убегая от рисков из-за Северной Кореи. К настоящему моменту японский индекс Nikkei-225 упал на 100.47 пункта (-0.52%). Индекс TOPIX упал на 3.09 пункта (-0.19%). Гонконговский индекс Hang Seng упал на 116.14 пункта (-0.42%). Шанхайский индекс CSI-300 упал на 14.32 пункта (-0.37%).

Сейчас курс золота торгуется вблизи уровня $1317.3/OZ. Пара евро/доллар закрепилась вблизи уровня 1.1980. Курс доллар/иена торгуется около 108.83.

Сегодня вышли данные:

Австралия. Продажи новых домов HIA в июле -3.7% м/м против -6.9% м/м в июне.

Япония. Уровень безработицы в июле 2.8% против прогноза 2.8% и против 2.8% в июне.

КНДР произвела запуск ракеты в сторону Японии, ракета упала в Тихий Океан, информации о повреждении кораблей нет.

При этом пара доллар/иена в краткосрочке в целом находится в коррекции, наблюдается корреляция с динамикой фондовых индексов. Уровни к покупке по доллар/иена приблизились к 108.30 и могут стать платформой для отскока еще выше, интерес к продаже теперь ощущается также в районе 109.30 и выше 109.50. Япония все еще сильно нуждается в стимулирующих мерах ЦБ Токио.

Доходность по 10-летним «трежерис» будет пытаться закрепиться выше 2.60% к середине 2017 года. Такой постепенный рост доходности предполагает благоприятную среду для рисковых активов и отсутствие необходимости использовать иену в качестве актива безопасной зоны. Поэтому цель доллар/иена к концу года – 119.00.

Опять же, макроэкономическая статистика говорит в пользу продолжения среднесрочного ралли американского доллара по широкому спектру твердых мировых валют. В настоящий момент эксперты прогнозируют дальнейшее падение евро после его коррекции наверх на реакции от политики ЕЦБ и ФРС США. Многие ожидают его снижения до $1.08 к концу второго квартала текущего года. На мой взгляд, вероятно, медвежий тренд в паре евро/доллар может возобновиться на фоне дальнейшей дивергенции в монетарной политике ФРС и ЕЦБ. Цель пары евро/доллар может составить $1.10.

Таким образом, ждем, что рост доллара продолжится, хотя дорога к новым максимумам и будет не очевидной, а евро и иена останутся валютами фондирования.

Что касается иены, то, похоже, рынок недооценивал риск увеличения стимулирования со стороны Банка Японии. Сейчас рынок концентрируется на падении фондовых индексов.

В паре доллар/иена сегодня после тестирования в начале сессии отметки вблизи 108.32 курс подрастал до 108.90. При этом биды остаются сейчас близ 109.30 и выше, а крупные ордера на покупку видны в области 108.30 и ниже 108.20.

В паре аусси/доллар наблюдается падение: после тестирования в начале сессии отметки вблизи 0.7904 курс подрастал до 0.7937, а затем снова падал до 0.7920. Эксперты начали советовать в среднесрочной перспективе покупать на провалах вниз. Сохраняется риск в будущем еще одного повышения ставок со стороны РБА, если экономические данные в будущем не будут разочаровывающими, что оказывает поддержку на аусси.