Анализ EUR/USD. 12 ноября. CME FedWatch толкает доллар вверх

ИнстаФорекс - Instaforex, 2 часа назад

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложнилась. На старшем масштабе(нижняя картинка) понижательный участок тренда принял пятиволновой вид A-B-C-D-E, который может быть завершен в любой момент, так как выглядит вполне укомплектованно. Размеры всех волн этого участка приблизительно одинаковые, поэтому я считаю его коррекционным. Если это предположение верно, то после его завершения начнется построение импульсного повышательного участка тренда с целями, расположенными гораздо выше 20-й фигуры.

На младшем масштабе(верхняя картинка) продолжается построение импульсного набора волн, который может принадлежать волне E старшего масштаба. Если это действительно так, то как бы сильно не рос доллар, его укрепление подходит к концу. Предполагаемая волна 5 в E завершена или близится к своему завершению. В любом случае текущая волновая картина предполагает завершение построения понижательного набора волн. На обоих графиках. Новостной фон и резкая смена настроений на рынке привела к сильному росту американской валюты, но новых причин для укрепления американской валюты остается немного.

Доллар не дает рынку спокойно спать.

Курс инструмента EUR/USD в течение четверга снизился еще на 70 базовых пунктов, и теперь можно с уверенностью сказать, что рынок так и не нашел за более, чем месяц, причин покупать евровалюту или, по крайней мере, отказаться от покупок доллара, которые продолжаются уже три месяца. Итак, самое время напомнить моим читателям, почему доллар все еще продолжает расти. Причина первая – «ястребиные» ожидания по денежно-кредитной политики продолжают нарастать, как снежный ком. Причина вторая – все остальные факторы не имеют значения. Такая комбинация позволяет американской валюте пользоваться спросом даже при том, что ФРС к текущему моменту провела один раунд ужесточения политики. Но участникам рынка не интересно, сколько раундов ужесточения провел центральный банк. Интересно то, как сильно он может повысить процентную ставку в будущем. Я не удивлюсь, что при первом же замедлении инфляции доллар начнет падать, как это случилось в 2022 году, потому что рынок начнет ожидать смягчения денежно-кредитной политики.

Тем временем, ставки на ужесточение политики в ближайшие месяцы продолжают расти. По декабрьскому заседанию ФРС вопросов нет никаких. Однако с недавних пор рынок ожидает следующего повышения ставки не в марте, а в январе. На текущий момент, согласно инструменту CME FedWatch, вероятность этого сценария составляет 62%. А рынок теперь рассматривает вариант даже с четырьмя раундами ужесточения политики. Не знаю, насколько это реально, потому что все будет зависеть от сроков завершения конфликтов в Восточной Европе и на Ближнем Востоке. Если конфликтам будет положен конец, цены на нефть вернутся на довоенные значения, что замедлит инфляцию. Поэтому я бы не стал прогнозировать даже три раунда ужесточения политики FOMC. Однако рынку нравится эта идея, а доллар от нее находится в экстазе.

Общие выводы.

Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Однако эта структура выглядит полностью укомплектованной, поэтому можем быть завершена в любой момент. На мой взгляд, сейчас хорошее время не только для покупок европейской валюты, но и для ожиданий полноценного повышательного участка тренда. Согласно старшему масштабу, следует ожидать рост не менее, чем до 17-18 фигур. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1082, что приравнивается к 161,8% по Фибоначчи укажет на готовность рынка к покупкам. Прорыв этой отметки – к продажам.

На старшем масштабе виден понижательный участок тренда, который принял вид A-B-C-D-E. Внутренняя волновая структура волны E приняла пятиволновой, импульсный вид, но уже может быть завершена. Если это предположение верно, сейчас начнется построение нового восходящего участка тренда.

Основные принципы моего анализа:

1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.

2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.

3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.

4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.

Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com