ФРС может пойти на повышение ставки на 50 б.п. в декабре!

ИнстаФорекс - Instaforex, 38 минут назад

Как мы узнали сегодня, инфляция в США продолжает расти. Годовые данные за октябрь сегодня не вышли, но месячные показали новое ускорение темпов роста потребительских цен. Превысили ожидания рынка оба показателя: и базовая, и основная инфляция. Исходя из этого, можно сделать вывод о необходимости более жестких мер от ФРС. Однако, как я уже говорил, я не вижу никакого смысла заглядывать сейчас на следующий год. Рынок уже сейчас ожидает третьего раунда ужесточения политики в марте и, возможно, он прав практически при любом геополитическом сценарии на Ближнем Востоке и в Восточной Европе. Дело в том, что инфляция в США в два раза превышает целевую, как и в Евросоюзе. А Европейский регулятор готов провести третий раунд уже в декабре. Логично предположить, что ФРС также не остановится на двух повышениях процентной ставки.

Однако сегодня появился и еще один возможный сценарий развития событий. Один из управляющих ФРС Кристофер Уоллер сообщил, что в декабре ФРС, возможно, придется прибегнуть к повышению процентной ставки сразу на 50 базисных пунктов, если инфляция продолжит расти темпами выше прогнозных. Вероятнее всего, г-н Уоллер не видел октябрьский отчет по инфляции, когда делал свое заявление, поэтому уже сейчас можно сказать, что индекс потребительских цен растет темпами выше прогнозных. Остается только дождаться данных за ноябрь...

Г-н Уоллер также отметил, что американская экономика растет очень уверенно, а рынок труда остается стабильным. Эти два фактора позволяют ФРС действовать более решительно. Управляющий ФРС также сообщил, что даже в случае замедления инфляции в октябре или ноябре, регулятору все равно необходимо провести второй раунд ужесточения политики в декабре. Поэтому можно с уверенностью сказать, что исход декабрьской встречи ФРС уже предрешен.

Однако, даже если Кристофер Уоллер будет настроен на повышение ставки на 50 базисных пунктов, я не думаю, что кто-либо из Комитета FOMC поддержит его. ФРС в целом старается придерживаться сдержанной и взвешенной позиции, и очень не хочет торопиться с повышением ставки, что замедлит экономический рост и может привести к новому «охлаждению» рынка труда США. Поэтому базовый сценарий на декабрь после сегодняшнего отчета по инфляции остается неизменным.

Обратите внимание на другие мои статьи:

Анализ EUR/USD.10 ноября. Инфляция в США определит динамику вторника

Доллар не верит геополитике

Ядерная конструкция для Ирана и США

Волновая картина по EUR/USD:

Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках глобального коррекционного участка тренда A-B-C-D-E. Однако эта структура выглядит полностью укомплектованной, поэтому можем быть завершена. На мой взгляд, сейчас хорошее время не только для покупок европейской валюты, но и для ожиданий полноценного повышательного участка тренда. Согласно старшему масштабу, следует ожидать рост не менее, чем до 17-18 фигур. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1126, что приравнивается к 50,0% по Фибоначчи(нижняя картинка, старший масштаб), также указывает на готовность рынка к покупкам.

Волновая картина по GBP/USD:

Волновая картина инструмента GBP/USD приобрела достаточно понятный вид. На графиках мы видим четкую коррекционную структуру A-B-C-D-E, которая может быть завершена. Аналогичная структура по инструменту EUR/USD также может быть завершена. Если это предположение верно, то британская валюта завершила снижение. Если это предположение верно, фунт стерлингов начал построение повышательного участка тренда, цели которого расположены выше пиков волн B и D. То есть выше 37-й фигуры. В составе первой волны нового повышательного участка тренда уже построены три волны. Следовательно, повышение котировок может быть продолжено с целями, расположенными около отметок 1,3531 и 1,3651, что приравнивается к 76,4% и 100,0% по Фибоначчи.

Основные принципы моего анализа:

1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.

2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.

3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.

4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.

Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com