Обзор актива сырьевого рынка: ЗОЛОТО (GOLD)

Роман Шевченко - FIBO Group, 2 года назад

Заход с козырей, или кто сказал, что это коррекция? Одной свечой тестируем как нисходящую, так и восходящую линии тренда. 

На этой неделе, цена на золото оставалась относительно стабильной, но всё же подверженной колебаниям. Основными факторами, влияющими на динамику золота, были следующие:

1. Финансовая нестабильность. Продолжающаяся неопределённость на финансовых рынках, связанная с волатильностью акций и облигаций, поддерживала интерес инвесторов к золоту как безопасному активу.

2. Монетарная политика. Ожидания по дальнейшим действиям Федеральной резервной системы США относительно процентных ставок оказывали влияние на цену золота. Спекуляции о возможных изменениях в монетарной политике поддерживали спрос на золото.

3. Данные по инфляции. Публикации данных по инфляции в США и других ключевых экономиках также влияли на динамику цен на золото. Высокие показатели инфляции способствовали росту цен на золото, поскольку инвесторы искали способы защиты от снижения покупательной способности валют.

4. Динамика доллара США. Колебания курса доллара также оказывали существенное влияние на цену золота. Укрепление доллара, как правило, негативно сказывается на цене золота, и наоборот.

5. Физический спрос и предложение. На спрос и предложение золота на физическом рынке влияли такие факторы, как изменения в резервах центральных банков, активность на рынке золотых ETF и уровни добычи золота.

Согласно данным, опубликованным на 27 июня 2024 года, резервы золота центральных банков продолжали расти, что поддерживало цены на золото. В июне центральные банки увеличили свои резервы на 18 тонн, что свидетельствует о продолжающемся спросе на золото как стратегический резерв.

Исходя из анализа текущих рыночных условий и факторов, влияющих на динамику золота, можно предположить, что цена на золото останется волатильной в ближайшее время, но будет поддерживаться на высоком уровне из-за сохраняющейся экономической неопределенности и высокой инфляции. Что и отображает на текущий момент график цен на желтый метал

Технический анализ

Достигнув уровня 2296 (фактически локальный минимум, который равен на текущий момент 2289) цена корректировалась до линии нисходящего тренда. Впрочем, попытка тестирования совпала с попыткой тестирования и коррекционной линии что в случае успеха приведет к одновременному пониманию развития 2-х процессов. Во-первых, нисходящая тенденция закончится. Во вторых, цена, скорее всего вернется к восходящей тенденции. 

И так, фиксация цены выше линий нисходящего и восходящего тренда, а также выше уровня 2330 позволяет говорить о начале восходящей тенденции. 

Стоит отдельно сфокусировать внимание на нисходящий канал, на рисунке показанный как пунктирный канал коричневого цвета. При определенных условиях именно данная линия может оказаться фактической линией нисходящего тренда. В таком случае критическим будет прорыв уровня 2350 снизу вверх. 

И так, первая цель 2350, при условии фиксации цены выше 2330. В случае прорыва 2350 открывается следующий спектр целей: 2370, 2400 и 2420 с возможным ростом до уровня 2450 (локальный максимум) и промежуточной цель. 2435

Неуспешный тест линий тренда и уровня 2330, с последующим возвратом в нисходящий канал и фиксацией цены ниже уровня 2330 и прорывом линии краткосрочной скользящий средней открывает цели: 2310, 2290, 2270 с перспективой снижения до 2230.