Индекс суммирования МакКлеллэн является популярным рыночным индикатором широты, который, в конечном счете, получен из количества повышений и снижений рыночного инструмента. Этот индикатор получен из Осциллятора МакКлеллэн см. в предыдущем выпуске жирнала), путем отслеживания его ежедневного накопление или «суммирования». Это обеспечивает долгосрочный обзор концепции МакКлеллэн. Многие трейдеры расценивают его как превосходный индикатор общего «здоровья» рынка и текущего рыночного тренда. Этот индикатор был разработан Шерман и Мэриан МакКлеллэн и сначала представлен в их книге «Модели для прибыли».
Вычисление
Существует два метода для вычисления Индекса суммирования. Первый метод (первоначально используемый МакКлеллэн) просто поддерживает текущее общее значение Осциллятора МакКлеллэн см. Осциллятор МакКлеллэн в № 29). Второй метод использует следующую формулу:
Индекс Суммирования = 1000 + (10%Тренд — 5%Тренд) — ((10×10%Тренд) + (20×5%Тренд)) где: 5%Тренд = 39-дневный EMA (Повышения — Снижения) 10%Тренд = 19-дневный EMA (Повышения — Снижения)
Индекс суммирования МакКлеллэн вообще колеблется между 0 и 2000, хотя он может двигаться вне этого диапазона во время экстремальных или необычных рыночных условий. Исторически, основные рыночные основания происходят после падений индекса ниже −1000. Значения выше +1600 часто указывают, что основная вершина находится рядом. Сигналы вершины и основания имеют более высокую значимость, если индекс показывает также дивергенцию с ценой рыночного инструмента. Согласно МакКлеллэн, сигнал о начале нового бычьего рынка возникает, если Индекс суммирования сначала перемещается ниже уровня −1200 и затем быстро повышается выше +2500.
Индекс суммирования является просто версией Осциллятора МакКлеллэн с более длинным диапазоном. Принимая во внимание, что Осциллятор МакКлеллэн используется при торговле для краткосрочных и среднесрочных целей, Индекс суммирования обеспечивает обзор более долгосрочного диапазона рыночной широты и используется, чтобы определить главные поворотные моменты рынка.
График выше показывает Индекс суммирования МакКлеллэн (откорректированное соотношение) для NYSE. Резкое движение от −650 в конце сентября до 675, меньше чем через четыре месяца, может интерпретироваться как главный бычий поворотный момент на рынке.
Индекс с откорректированным соотношением рассчитан по-другому и используется для более легких сравнений за длительные периоды времени. Во-первых, базовые входные данные для версии с откорректированным соотношением не являются более дневными повышениями минус снижения. А вычисляются следующим образом:
1. Из повышений вычитаются снижения.
2. Результат делится на общее количество повышений и снижений.
3. Полученный результат умножается на 1000. (Умножение на 1000 является просто косметическим и позволяет работать с целыми числами вместо десятичных)
Остальная часть вычислений для осциллятора та же самая.
Второе различие заключается в том, что ноль (0) теперь рассматривается нейтральным для Индекса суммирования, так что вы больше не начинаете с 1000 в своем вычислении Индекса суммирования.
Нашли ошибку или опечатку в тексте? Выделите её, нажмите
Реклама
КОММЕНТАРИИ ПОСЕТИТЕЛЕЙ
На данный момент нет комментариев. Ваш комментарий будет первым.
Любой трейдер понимает, что лучше войти в рынок в начале тренда, вместо того, чтобы вскакивать уже в конце движения. Именно поэтому профессиональные...
Книга написана действующими трейдерами, поэтому вопросы инвестиций в акции и особенности биржевой игры рассматриваются сугубо с практической точки зрения. Особое внимание уделено балансу спроса и предложения на фондовом рынке, отбору акций,...
-0.0938
