AUD/USD: коронавирус и заседание РБА

В последнее время из Австралии поступают неоднозначные макро данные, указывающие на сложности, с которыми сталкивается австралийская экономика. Тем не менее, как сообщили сегодня утром в Australia and New Zealand Banking Group Limited (ANZ), индекс числа вакансий, который отражает число объявлений о вакансиях в крупнейших столичных газетах и на интернет-сайтах Австралии, вырос в январе на 3,8% после сокращения на 5,7% в декабре 2019 года. Вместе с опубликованной в прошлом месяце макро статистикой, согласно которой безработица в Австралии в декабре упала до 5,1% с 5,3% в октябре, а индекс занятости NAB стабилизировался выше долгосрочного среднего уровня, данные говорят о некоторой стабилизации на рынке труда Австралии. Вместе с данными по ВВП, уровню инфляции и состоянием бюджета домохозяйств, данные по рынку труда являются основными для РБА при определении перспектив его монетарной политики. А улучшение данных показателей будет способствовать тому, чтобы РБ Австралии не спешил с дополнительными мерами по поддержке экономики страны.

Глава центрального банка Филип Лоу ранее неоднократно заявлял, что центральный банк «при необходимости готов смягчить денежно-кредитную политику» для оказания поддержки темпам роста ВВП, снижения безработицы и возвращения годовой инфляции к целевому диапазону 2%-3%.

С другой стороны, вспышка коронавируса в Китае, вероятно, будет иметь ощутимые негативные последствия как для китайской, так и для австралийской экономик. Вероятно, наиболее ощутимо это коснется сфер туризма, транспорта и сырьевого сектора австралийской экономики, поскольку Китай является крупнейшим торгово-экономическим партнером Австралии и покупателем ее сырьевых товаров. Австралия поставляет в Китай и другие страны азиатско-тихоокеанского региона ряд стратегических сырьевых товаров, таких как каменный уголь, железную руду, сжиженный газ.

Опубликованный в ходе сегодняшней азиатской сессии, индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы Китая по версии Caixin в январе упал до 51,1 от 51,5 в декабре. Опубликованный на прошлой неделе официальный PMI Китая для производственной сферы в январе снизился до 50,0 от 50,2 в декабре. Значения индексов выше 50 указывают на рост активности, а ниже – на ее спад.

Индикаторы производственной активности Китая в январе снизились на фоне сдержанного зарубежного спроса на китайские товары. При этом, национальное бюро статистики Китая сообщило, что индекс не отражает последствий эпидемии.

В Caixin также отметили, что вспышка коронавируса в стране будет оказывать понижательное давление на экономику Китая, поэтому правительству придется принимать меры для поддержки экономического роста. Так, Народный банк Китая снизил недавно процентные ставки по обратным РЕПО для поддержки роста экономики, что смягчило самые сильные опасения участников рынка. Начало сегодняшних торгов на китайских биржах выдалось относительно спокойным благодаря вливаниям ликвидности со стороны Народного банка Китая. Фьючерсы на другие основные мировые фондовые индексы даже немного выросли в ходе сегодняшней азиатской сессии после сильного падения в минувшую пятницу из-за опасений насчет коронавируса. Американские индексы DJIA и S&P 500, например, зафиксировали в пятницу сильнейшее однодневное снижение с августа. Индекс Dow Jones Industrial Average упал на 2,1%, S&P 500 - на 1,8%, а Nasdaq 100 - на 1,6%.

В то же время, учитывая размер ВВП Китая (второй по величине в мире после ВВП США), а также возможные последствия для других стран, вспышка вируса представляется достаточно весомым поводом для опасений относительно перспектив роста мировой экономики на следующие несколько месяцев. Количество подтвержденных зараженных коронавирусом в Китае на выходных выросло почти до 15 000, число жертв уже составляет 305 человек, а в минувший четверг Всемирная организация здравоохранения объявила вспышку коронавирусной инфекции чрезвычайной ситуацией международного значения.

В этой связи давление на цены сырьевых товаров и на котировки сырьевых валют, в частности, австралийский доллар, вероятно, сохранится в ближайшей перспективе.

Во вторник РБ Австралии принимает решение по процентной ставке (решение по ставке будет опубликовано в 03:30 GMT). Вероятно, РБА последует примеру других крупнейших мировых центральных банков и не станет пока менять свою текущую кредитно-денежную политику, сохранив ставку на уровне 0,75%. Однако, данное решение не окажет ощутимой поддержки австралийскому доллару. Риски для экономики Австралии, связанные с Китаем, и последствия для спроса на австралийские сырьевые товары и сферу туризма, вероятно, продолжат оказывать давление на слабые перспективы экономического роста.

Таким образом, австралийской доллар и пара AUD/USD, скорее всего, останутся под давлением со склонностью к дальнейшему ослаблению и снижению, что будет говорить в пользу их продаж.

Из новостей на сегодня относительно пары AUD/USD стоит обратить внимание на публикацию в 14:45 и 15:00 (GMT) индексов (PMI) деловой активности (от ISM и от Markit Economics) в производственном секторе экономики США, которые являются важным индикатором состояния американской экономики в целом. Вице-председатель ФРС Кларида заявил в минувшую пятницу, что пока "слишком рано говорить" о влиянии коронавируса на китайскую и мировую экономики. Ухудшение ситуации с вирусом сильно меняет перспективы развития мировой экономики. Однако, в этих условиях американская экономика выглядит вполне достойно и, вероятно, будет менее уязвима, чем в других странах. В этой связи, инвесторы будут отдавать предпочтение активам США и американскому доллару. По прогнозу ожидается рост PMI (ISM) до 48,5 47,2 в декабре. Несмотря на то, что данные ниже значения 50 говорят о замедлении активности, относительный рост показателя может оказать краткосрочное позитивное влияние на доллар. Данные хуже прогноза негативно повлияют на USD.

 В начале сегодняшней европейской сессии AUD/USD торгуется вблизи отметки 0.6690, выше внутридневного минимума 0.6680 на 10 пунктов.

Цена пробила нижнюю границу восходящего канала на дневном графике пары AUD/USD, проходящей вблизи отметки 0.6700, сохраняя негативную динамику.

Индикаторы OsMA и Стохастик на дневном и недельном графиках находятся на стороне продавцов. Однако, на 4-часовом графике индикаторы развернулись на длинные позиции, сигнализируя о возможном начале восходящей коррекции, целью которой может стать краткосрочный уровень сопротивления 0.6763 (ЕМА200 на 1-часовом графике). Его пробой может стать причиной дальнейшего роста AUD/USD, вплоть до ключевого уровня сопротивления 0.6900 (ЕМА200 на дневном графике).

В случае же пробоя локального уровня поддержки 0.6680 и уровня поддержки 0.6670 (минимумы 2019 года и уровень Фибоначчи 0%) и возобновления снижения целями станут уровни поддержки 0.6600, 0.6500.  Дальняя цель расположена на уровнях поддержки 0.6260, 0.6000 (минимумы 2008 - 2009 годов).

Пока что по-прежнему преобладает негативная динамика AUD/USD, говорящая в пользу ее продаж.

Уровни поддержки: 0.6680, 0.6670, 0.6600, 0.6300

Уровни сопротивления: 0.6755, 0.6763, 0.6802, 0.6820, 0.6837, 0.6869, 0.6900, 0.6935

Торговые Рекомендации

Sell Stop 0.6675. Stop-Loss 0.6730. Take-Profit 0.6600, 0.6300, 0.6260

Buy Stop 0.6730. Stop-Loss 0.6675. Take-Profit 0.6755, 0.6763, 0.6802, 0.6820, 0.6837, 0.6869, 0.6900