Эффективные способы применения хеджирования на форекс

Хеджирование или локирование торговых позиций — это один из способов оптимизации убытков в торговле на финансовых рынках. Говоря простым языком, это ситуация, в которой трейдер открывает две сделки (одну Sell, а вторую Buy) идентичным торговым объемом с целью фиксации финансового результата без закрытия убыточного ордера. В этом случае баланс счета остается неизменным, независимо от движения графика. Но действительно ли все так просто? Вовсе нет. Любой трейдер с реальным опытом торговли сможет подтвердить, что оптимизиция убытков посредством хеджирования является довольно сложным, а иногда даже и сомнительным способомвыхода из непростой торговой ситуации.

Сегодня мы поговорим о разновидностях локирования, о преимуществах и недостатках данного метода торговли, а также о способах эффективного применения хеджирования с целью сохранения и преумножения капитала. С материалом рекомендуется ознакомиться не только новичкам, но и опытным участникам торгов, поскольку корректное применение хеджирования на практике позволит улучшить финансовый результат.

ЧТО ТАКОЕ ХЕДЖИРОВАНИЕ НА САМОМ ДЕЛЕ?Hedge (с англ.) — страховка. Хеджирование для крупных коммерческих организаций является привычным методом защиты от рисков. На практике применение подобного способа диверсификации убытков выглядит примерно так: крупная, международная авиакомпания осуществляет значительное число рейсов ежедневно. Повышение цен на энергоносители значительно отразится на уровне прибыли. Большинство организаций в таких случаях просто повышают цены на перелеты, но более прогрессивные компании ориентирую свою деятельность на конечного потребителя и заблаговременно заботятся о сохранении цен на привычном для клиентов уровне даже в случае наступления форс-мажорных обстоятельств.

Управляющие таких организаций, осознавая возможный риск в виде интенсивного повышения цен на топливо, приобретают фьючерсы на энергоносители. Таким образом, при росте цен на топливо стоимость фьючерсов значительно увеличится, что компенсирует убытки авиакомпании и позволит сохранить цены на перелеты для пассажиров на прежнем уровне. Если стоимость той же нефти будет снижаться, то сэкономленные средства направятся на погашение убытков по фьючерсным контрактам. Это один из примеров классического хеджирования, однако в реалиях внебиржевого рынка данным методом пользоваться невозможно в силу высокого кредитного плеча, которое предоставляют брокеры для повышения потенциала прибыли при торговле производными активами.

Иными словами, прибыль по фондовому активу, который не коррелирует с валютной парой, не покроет убыток по производному инструменту в силу значительной разницы в торговом объеме. Говоря простым языком, большинством трейдеров в торговле на Форекс применяется диапазон финансовой поддержки брокера от 1:30 до 1:500. При работе с фондовыми активами максимальное значение кредитного плеча (для квалифицированных инвесторов) составит 1:5. Именно эта разница делает невозможным практическое применение классического хеджирования в торговле на Форекс.

Почему нельзя хеджировать риски, открыв вторую сделку на другой валютной паре, которая по отношению к первой имеет нулевой коэффициент корреляции? Для получения ответа на этот вопрос принципиально важно понимать, что доллар США по-прежнему остается мировой валютой. Все международные расчеты осуществляются преимущественно в этой денежной единице. Поэтому любые экономические потрясения в США гарантированно отразятся на курсе других ликвидных валют. Следовательно, нулевая корреляция между валютами, в условиях сегодняшней экономической действительности, невозможна. Это совсем не значит, что хеджирование не может применятся на Форекс. Может. Этот метод торговли получил название «локирование».

ЧТО ТАКОЕ ЛОКИРОВАНИЕ ТОРГОВЫХ ПОЗИЦИЙ?Локирование — один из способов хеджирования, который может эффективно применяться при работе с любым финансовым инструментом. Новичкам в трейдинге очень важно уяснить, что простота метода является обманчивой, и для его корректного применения потребуется уделить время работе с демо-счетом в целях экономии свободных средств. Еще один очень важный момент: локирование в обязательном порядке должно применяться в комплексе с эффективной торговой стратегией (оптимально использование метода Price Action).

Существует 3 вида локирования торговых позиций, однако на практике преимущественно используется только один из них — фиксация убыточного ордера без необходимости его закрытия. Например, трейдер открывает ордер Sell, но вопреки ожиданиям график движется в восходящем направлении. Предположив, что это коррекция, после которой цена развернется и ордер принесет прибыль, допустимо открытие второго ордера с идентичным объемом в направлении текущего ценообразования. Это избавит от необходимости выставления страховочного Stop Loss на локальном уровне и избавит от риска фиксирования убытка. Применение этого метода допустимо лишь при смене тренда, явным сигналом чего является период консолидации (боковое движение графика в узком диапазоне). 

С примерами можно ознакомится по ссылке - http://bit.ly/39olK14

КАКИЕ ЕЩЕ БЫВАЮТ МЕТОДЫ ХЕДЖИРОВАНИЯ?Помимо рассмотренного выше типа локирования торговых ордеров стоит отметить еще 2: 

Нулевое локирование. В ситуациях, когда по правилам стратегии следует входить в рынок «здесь и сейчас», в случае сомнений в правильности выбранной точки входа трейдер может практически одновременно открыть 2 противоположных ордера с идентичным объемом торговли. Например: Применение данного типа локирования особенно эффективно при торговле внутри дня. Предположим, что перед началом открытия Лондонской сессии трейдер открыл 2 сделки с одинаковым объемом торговли в противоположных направлениях (точка входа отмечена на скриншоте). В этом случае один из ордеров потребуется закрыть сразу, как только появится уверенность в дальнейшем ценообразовании. На представленном выше изображении после открытия ордеров наблюдается импульсный пробой уровня поддержки, что свидетельствует о дальнейшем развитии нисходящего тренда. Следовательно, потребуется закрыть сделку на покупку с фиксированием убытка, который полностью компенсируется ордером Sell. Сделка на продажу становится основной. При закрытии ордера Sell следует руководствоваться правилами применяемой стратегии. Локирование прибыли. Применяется при ожидании глубокой коррекции основного тренда и необходима трейдеру для сохранения полученной прибыли. Например: Предположим, в отмеченной на скриншоте точке трейдером была открыта сделка Buy. После движения в восходящем направлении на графике формируется глубокая коррекция. Для сохранения полученной, но незафиксированной прибыли, трейдер принимает решение открыть ордер Sell после пробоя графиком локального уровня поддержки. Эта, своего рода, страховочная сделка необходима исключительно для сохранения положительного финансового результата, поэтому ее необходимо закрыть по цене открытия, либо с незначительным убытком.

ПРЕИМУЩЕСТВА И НЕДОСТАТКИ ХЕДЖИРОВАНИЯ НА ФОРЕКСКак и любой другой метод оптимизации убытков, хеджирование имеет ряд плюсов и минусов. К преимуществам можно отнести: 

Психология. Особенно эмоциональным, склонным к азарту трейдерам локирование поможет держать себя в руках. Довольно часто малоопытные участники торгов испытывают непреодолимое желание «отбить» полученный убыток. Значительное сокращение убытков при правильном использовании локов. Применение хеджирования на Форекс дает возможность трейдеру оценить ситуацию и принять верное решение касательно потенциального ценообразования актива. 

К существенным недостаткам метода можно отнести: 

 Сложность выхода из лока. Для правильного закрытия страховочного ордера новичкам рекомендуется ознакомиться с принципами технического анализа, а также с системой Price Action. Применение локирования на практике в комплексе с индикаторными стратегиями не рекомендуется, поскольку при длительном боковом тренде подобные инструменты генерируют массу ложных сигналов, что со временем приведет к потере большей части депозита. 

Частое применение. Психологический комфорт от фиксирования финансового результата без необходимости закрытия ордеров может привести к злоупотреблению в использовании локов. Крайне важно придерживаться правил выбранной стратегии торговли и открывать страховочные сделки в противоположном направлении исключительно в оправданных случаях. Локирование торговых позиций на Форекс может стать достойной альтернативой более рискованным методам оптимизации убытков, к которым относится, к примеру, Мартингейл. 

В комплексе с эффективной и проверенной стратегией использование локов позволит значительно сократить убытки. Лучше всего применять локирование в комплексе с торговлей по техническому или свечному анализу, а также с пробойными стратегиями. Практика на демо-счете перед началом торговли реальными средствами обязательна. Этот период не должен быть меньше месяца.

СОВЕТ!Начинающим трейдерам, которые только вникают в особенности заработка посредством онлайн-трейдинга, применять локирование на практике следует с особой осторожностью. Если основная стратегия торговли не надежа, то использование локов принесет больше вреда, чем пользы. Независимо от выбранной системы для правильного применения хеджирования настоятельно рекомендуется изучить ключевые аспекты технического и фундаментального анализа. Это даст возможность лучше понимать и более объективно оценивать рыночную ситуацию.