Грааль и невежество. Как быстро потерять деньги на рынке

Кто быстрее уничтожает торговые счета — трейдеры, торгующие без использования правил управления капиталом и рисками, или робот, определяющий точки входа в рынок случайным образом?

Содержание

• Мой первый торговый счёт
• Ваше конкурентное преимущество
• Эксперимент
• Резюме

правилах управления капиталом и рисками и меня предупреждали, что они важны. Но в своей торговый практике их не учитывал. Кроме этого, у меня не было торгового плана. Для поиска точки входа в рынок применял несколько популярных индикаторов, но четкой прописанной торговой системы у меня не было. Это классический путь новичка, такое отношение к трейдингу ведет к вполне предсказуемому результату — к потере средств.

По иронии судьбы, на тот момент я использовал концепцию управления рисками, которая гарантированно приводит к уничтожению торгового счета — так называемый «замок». Я прочитал статью, которая описывала преимущества этого метода и ввиду невежества сразу взял ее на вооружение.

ИНТЕРВЬЮ С ДЖЕКОМ ШВАГЕРОМ

В трейдинге несколько нелепых ошибок могут уничтожить плоды многих лет упорного труда. Согласитесь, никто не захочет, чтобы одна-две ошибки перечеркнули его карьеру трейдера. Практически каждый трейдер из тех, у кого я брал интервью, говорил, что риск-менеджмент важнее принципов входа в рыноки выхода из него.

Джек Швагер — автор, инвестиционный управляющий

Более того, я торговал на Forex, не зная о принципах расчета оптимального риска на сделку, что еще больше усугубляло ситуацию. Сочетание огромного кредитного плеча и непонимания важности принципов управления капиталом и рисками, пожалуй, является наиболее популярной причиной потери капитала среди начинающих трейдеров.

Описанный выше пример является классическим проявлением эффекта Даннинга-Крюгера в трейдинге — чем ниже компетентность, тем выше уверенность человека в том, что он компетентен. Невежество на финансовых рынках ведет к быстрой потере средств. Чем меньше у трейдера знаний о финансовых рынках, тем больше уверенности в том, что трейдинг прост и собственная торговая стратегия сейчас же принесет ему тысячи процентов годовых.

ИЗ КНИГИ «СИЛА ВОЛИ. КАК РАЗВИТЬ И УКРЕПИТЬ»

Это явление известно как эффект Даннинга–Крюгера, и впервые о нем сообщили два психолога из Корнелльского университета. Они обнаружили, что люди переоценивают разные свои способности, например чувство юмора, грамотность, рассудительность. Этот эффект наиболее выражен у людеи, чьи навыки особенно слабы. Люди, которые думают, будто у них крепкая воля, в деиствительности гораздо чаще теряют самообладание при искушении. Например, курильщики, особенно радужно оценивающие свою способность воздержаться от сигареты, с гораздо большеи вероятностью принимаются за старое четыре месяца спустя, а у чрезмерно оптимистичных худеющих минимальная вероятность сбросить вес. Это искажение распространяется не только на силу воли. Например, люди, которые считают, что легко могут делать несколько дел одновременно, легче других отвлекаются на посторонние раздражители. Это объясняет, помимо прочего, большои объем прослушивании на шоу талантов.

Келли Макгонигал — автор, доктор философии, психолог и профессор Стэнфорда

Вследствие комбинации этих факторов я за несколько сделок уничтожил торговый счет. Скорость потери средств меня искренне удивила, и настало время для анализа своих ошибок. В итоге стало очевидно, что ключевая причина заключалась в несоблюдении правил управления капиталом и рисками. Стоимость данного знания составила несколько тысяч долларов. Мне пришлось инвестировать эти средства в осознание немаловажного факта: главное в торговле — не поиск идеальной точки входа, но использование правил управления капиталом и рисками.

Впоследствии, общаясь с трейдерами, изучая статистику торговли новичков, литературу и полезные интервью, я каждый раз убеждался в том, что когда трейдер использует правила управления капиталом и рисками, у него появляется шанс преуспеть на рынке, стать профессионалом, управлять капиталом инвесторов. В противном случае долгосрочный результат его торгов вероятнее всего будет среднестатистическим, то есть отрицательным. Если трейдер готов учиться на своих ошибках и корректировать свои торговые принципы, сумма будущих потерь может стать инвестицией в опыт и знания, а также в понимание ценности риск—менеджмента и мани—менеджмента.

глубокой взаимосвязью.

ИНТЕРВЬЮ С МАЙКОМ БЕЛЛАФИОРЕ

Моё преимущество в том, что я никогда не заключаю сделок с посредственным отношением потенциальной прибыли к рискам. Отношение profit/loss должно быть выдающимся и не может быть ниже, чем пять к одному.

Майк Беллафиоре — трейдер, сооснователь проп-трейдинговой компании SMB Capital

Часто трейдер, изучив ключевые принципы торговли на рынках, сразу начинает торговать на реальных деньгах. Он  знает о важности правил риск-менеджмента и начинает искать сделки с отношением прибыль/риск 2:1 или выше и неожиданно для себя сталкивается с необходимостью пропускать большую часть сделок. При поиске таких точек входа придется пропускать до 70% сделок, поскольку они не будут проходить по 4-му пункту торгового плана, где речь идёт о правилах управления р